附录 99.1
杜邦公布2023年第四季度和全年业绩
宣布新的股票回购授权和季度股息增加
2023 年第四季度亮点
•净销售额为29亿美元,下降了7%;有机销售额比去年同期下降了10%
•来自持续经营业务的GAAP亏损为3亿美元,包括约8亿美元的非现金商誉减值费用;7.15亿美元的营业息税折旧摊销前利润
•来自持续经营业务的GAAP每股收益为0.72美元;调整后的每股收益为0.87美元
•来自持续经营业务的经营活动提供的现金为6.46亿美元;调整后的自由现金流为5.01亿美元
2023 年全年亮点
•净销售额为121亿美元,下降了7%;有机销售额比上年下降了6%
•来自持续经营业务的GAAP收入为5.33亿美元;营业息税折旧摊销前利润为29亿美元
•来自持续经营业务的GAAP每股收益为1.09美元;调整后的每股收益为3.48美元
•来自持续经营业务的经营活动提供的现金为22亿美元;调整后的自由现金流为16亿美元
资本配置更新
•完成了2023年9月启动的20亿美元加速股票回购交易
•宣布董事会批准新的10亿美元股票回购计划授权,并计划立即启动5亿美元的加速股票回购交易
•宣布董事会宣布派发2024年第一季度股息,相当于季度股息增长6%
特拉华州威尔明顿,2024年2月6日——杜邦(纽约证券交易所代码:DD)公布了截至2023年12月31日的第四季度和全年财务业绩(1)。
杜邦执行董事长兼首席执行官埃德·布雷恩表示:“面对2023年影响我们许多终端市场的库存减少以及中国经济持续疲软,我们的团队仍然专注于健全的运营执行以及提高生产力和成本纪律。”“我们在2023年实现了显著的现金流同比改善,包括强劲的第四季度业绩,这凸显了我们对营运资金管理的持续优先考虑。”
“我们继续看到半导体技术和互连解决方案的需求稳定,我们对2024年电子材料的广泛复苏仍然充满信心。但是,随着2023年结束,我们确实看到工业类业务的渠道库存减少量增加,随着我们进入2024年,我们看到类似的趋势仍在继续,随着年度的推移,预计复苏时机将因终端市场而异,” 布雷恩补充说。“我们对投资组合的贯穿周期实力仍然充满信心,因为随着库存正常化和关键终端市场的复苏,我们的业务已做好充分准备,可以利用市场领先地位并加速增长。”
布雷恩继续说:“我们还将继续执行我们的资本配置战略。”“今天我们宣布完成去年9月启动的20亿美元加速股票回购交易,这完成了我们之前在2022年11月宣布的50亿美元股票回购计划。我们还宣布批准一项新的10亿美元股票回购计划,并将季度股息增加6%。这些行动表明了我们对平衡资本配置方法的持续承诺,该方法侧重于为股东创造价值。”
(1) 业绩和现金流以持续经营为基础列报。有关更多信息,包括本版本中包含的演示基础,请参阅第 8 页。
(2) 调整后的每股收益、营业息税折旧摊销前利润、有机销售额、调整后的自由现金流和调整后的自由现金流转换均为非公认会计准则衡量标准,仅反映持续经营。更多讨论见第9-10页,包括重要项目的定义。与最直接可比的GAAP衡量标准(包括重要项目的详细信息)的对账从本通报的第15页开始。第6页调整后的每股收益展望假设到2024年年底将基本完成10亿美元的股票回购计划。
(3) 未来的分红由杜邦董事会自行决定。
2023 年第四季度业绩 (1)
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除非另有说明,否则以百万美元计 | 4Q’23 | 4Q’22 | 改变 与 22 年第四季度相比 | 有机销售 (2) 与 22 年第四季度相比 |
净销售额 | $2,898 | $3,104 | (7)% | (10)% |
来自持续经营业务的GAAP(亏损)收入 | $(300) | $105 | (385)% | |
营业息税折旧摊销前利润 (2) | $715 | $758 | (6)% | |
营业息税折旧摊销前利润 (2) 利润率% | 24.7% | 24.4% | 30 bps | |
来自持续经营业务的GAAP每股收益 | $(0.72) | $0.20 | (460)% | |
调整后每股收益 (2) | $0.87 | $0.89 | (2)% | |
运营活动提供的现金 — 续 | $646 | $185 | 249% | |
调整后的自由现金流 (2) | $501 | $188 | 166% | |
净销售额
•净销售额下降了7%,原因是有机销售额(2)下降了10%,部分被3%的有利投资组合影响所抵消,这主要反映了8月1日对Spectrum的收购。
•有机销售(2)下降10%,包括销量下降9%和价格下降1%。
◦销量下降的主要原因是安全解决方案内部渠道库存减少的影响,尤其是医疗包装,以及水务解决方案内部主要是中国的渠道库存减少的影响。
•有机销售额下降15%(2)水与保护业务的有机销售额下降了15%;电子和工业的有机销售额下降了7%(2);公司报告的保留业务的有机销售额下降了4%(2)。
• 美国和加拿大的有机销售额下降了13%(2);亚太地区的有机销售额(2)下降了11%;欧洲、中东和非洲的有机销售额(2)下降了9%。
持续经营产生的GAAP亏损
•与去年同期持续经营业务的GAAP收入相比,持续经营业务的GAAP亏损主要是由于商誉减值费用被与内部重组相关的税收优惠部分抵消。
商誉减值
在主要影响建筑市场的艰难宏观经济环境的持续以及医疗包装和工业终端市场的渠道库存减少的推动下,杜邦确定了截至2023年12月31日的触发事件,并对保护报告部门进行了减值分析,该部门由水与保护领域的住房解决方案和安全解决方案业务部门组成。在2023年年底财务报表的编制过程中,杜邦确定了触发事件。保护报告单位的账面价值包含杜邦历史资产和负债,这些资产和负债是以公允价值计量的,与陶氏和杜邦的合并,包括确认大量商誉和无形资产余额。根据分析,杜邦记录了8.04亿美元的非现金商誉减值费用,这反映在第四季度和2023年全年GAAP收益业绩中。
营业息税折旧摊销前利润 (2)
•营业息税折旧摊销前利润(2)下降,这是由于销量的下降以及为更好地使库存与需求保持一致而降低产量所产生的影响,较低的投入成本、使收益受益约4000万美元的某些离散项目以及收购Spectrum的收益贡献部分抵消。
调整后每股收益 (2)
•调整后的每股收益(2)下降,原因是分部收益减少、阿根廷比索贬值导致的外汇亏损以及更高的折旧率抵消了股票数量减少和税率降低的影响。
持续经营业务中经营活动提供的现金
•本季度持续经营活动提供的现金为6.46亿美元,资本支出为1.45亿美元,调整后的自由现金流(2)为5.01亿美元。本季度调整后的自由现金流转换(2)为133%。
2023 年全年业绩 (1)
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除非另有说明,否则以百万美元计 | FY'23 | 22财年 | 改变 与 22 财年相比 | 有机销售 (2) 与 22 财年相比 |
净销售额 | $12,068 | $13,017 | (7)% | (6)% |
来自持续经营业务的GAAP收入 | $533 | $1,061 | (50)% | |
营业息税折旧摊销前利润 (2) | $2,942 | $3,261 | (10)% | |
营业息税折旧摊销前利润 (2) 利润率% | 24.4% | 25.1% | (70) 个基点 | |
来自持续经营业务的GAAP每股收益 | $1.09 | $2.02 | (46)% | |
调整后每股收益 (2) | $3.48 | $3.41 | 2% | |
运营活动提供的现金 — 续 | $2,191 | $1,249 | 75% | |
调整后的自由现金流 (2) | $1,572 | $750 | 110% | |
净销售额
•净销售额下降了7%,原因是有机销售额(2)下降了6%,货币不利因素为1%。
•有机销售(2)下降6%,其中包括销量下降8%,部分被价格上涨2%所抵消。
•电子与工业的有机销售额下降了11%(2);水和保护的有机销售额下降了4%(2);公司报告的保留业务的有机销售额增长了3%(2)。
• 亚太地区的有机销售额下降了11%(2);美国和加拿大的有机销售额下降了6%(2);欧洲、中东和非洲的有机销售额下降了1%(2)。
来自持续经营业务的GAAP收益/GAAP每股收益
•来自持续经营业务的GAAP收益/GAAP每股收益下降,这是商誉减值费用和分部收益的下降抵消了与内部重组、净利息支出减少和股票数量减少相关的税收优惠。
营业息税折旧摊销前利润 (2)
•随着销量的下降,营业息税折旧摊销前利润(2)下降,以及为更好地使库存与需求保持一致而降低产量所产生的影响,被定价行动和较低的投入成本的结转影响部分抵消。
调整后每股收益 (2)
•调整后的每股收益(2)增加,原因是股票数量减少和净利息支出减少的影响足以抵消分部收益的下降。
持续经营业务中经营活动提供的现金
•全年持续经营活动提供的现金为22亿美元,资本支出为6亿美元,调整后的自由现金流(2)为16亿美元。该年度调整后的自由现金流转换(2)为100%。
股票回购
杜邦今天宣布完成2023年9月启动的20亿美元加速股票回购(“ASR”)交易,该交易完成了其于2022年11月宣布的50亿美元股票回购计划。随着20亿美元的ASR交易的完成,杜邦在2024年第一季度又收到并退回了670万股普通股。在这笔20亿美元的ASR交易中,杜邦总共收到并退回了2790万股普通股。
此外,杜邦宣布,其董事会批准了一项新的股票回购计划,授权回购和报废高达10亿美元的普通股(“10亿美元计划”)。杜邦打算根据10亿美元计划进行ASR交易,首先是预计即将启动的ASR交易,总共回购5亿美元的普通股。杜邦预计将在2024年底之前完成10亿美元的计划。
根据10亿美元计划,可以不时在公开市场上以现行市场价格进行回购,也可以通过私下协商的场外交易进行回购。除非董事会延长或缩短,否则10亿美元的计划将于2025年6月30日终止。回购股票的时间和数量将取决于股票价格、经济和市场状况以及公司和监管要求等因素。
季度分红
该公司今天还宣布,其董事会已宣布其已发行普通股的第一季度股息为每股0.38美元,比2024年3月15日支付给2024年2月29日营业结束时的登记在册持有人的季度股息(3)增加了6%。
细分市场亮点
2023 年第四季度
电子与工业
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除非另有说明,否则以百万美元计 | 4Q’23 | 4Q’22 | 改变 与 22 年第四季度相比 | 有机销售 (2) 与 22 年第四季度相比 |
净销售额 | $1,361 | $1,343 | 1% | (7)% |
营业税折旧摊销前利润 | $378 | $407 | (7)% | |
营业息税折旧摊销前利润率% | 27.8% | 30.3% | (250) bps | |
净销售额
•净销售额增长了1%,原因是反映了Spectrum收购的8%的有利投资组合影响被7%的自然销售额(2)下降所抵消。
•有机销售(2)下降7%,反映了销量下降了5%,价格下降了2%。
◦由于客户库存持续减少和半导体晶圆厂利用率降低,半导体技术公司的销售额在有机基础上实现了高个位数的下降。半导体科技第四季度销售额连续增长2%。
◦互连解决方案的销售额有机下降了中个位数,这是由于低个位数的销量增长被直通金属价格下降的影响所抵消。
◦工业解决方案销售额有机下降了中个位数,这主要是由于生物制药市场和半导体相关资本支出设备的渠道库存减少,但对OLED材料需求的增加略有抵消。
营业税折旧摊销前利润
•营业息税折旧摊销前利润下降是由于销量下降以及为了更好地使库存与需求保持一致而降低了产量,但与Spectrum相关的收益部分抵消了这一下降。
水与保护
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除非另有说明,否则以百万美元计 | 4Q’23 | 4Q’22 | 改变 与 22 年第四季度相比 | 有机销售 (2) 与 22 年第四季度相比 |
净销售额 | $1,277 | $1,497 | (15)% | (15)% |
营业税折旧摊销前利润 | $314 | $360 | (13)% | |
营业息税折旧摊销前利润率% | 24.6% | 24.0% | 60 bps | |
净销售额
•由于销量减少,净销售额下降了15%。
◦安全解决方案的销售额在有机(2)基础上下降了20%,这主要是由于渠道库存减少所致,最明显的是医疗保健市场的医疗包装产品。
◦受分销商库存减少和中国工业需求疲软导致销量减少的推动,Water Solutions的销售额在有机(2)基础上下降了十几倍。
◦按有机(2)计算,Shelter Solutions的销售额下降了中个位数,但是,同比下降持续改善,渠道库存去库存已经完成。
营业税折旧摊销前利润
•由于销量减少和产量下降,营业息税折旧摊销前利润下降被投入成本降低和某些受益收益的约2500万美元离散项目的影响部分抵消。
2023 年全年
电子与工业
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除非另有说明,否则以百万美元计 | FY'23 | 22财年 | 改变 与 22 财年相比 | 有机销售 (2) 与 22 财年相比 |
净销售额 | $5,337 | $5,917 | (10)% | (11)% |
营业税折旧摊销前利润 | $1,472 | $1,836 | (20)% | |
营业息税折旧摊销前利润率% | 27.6% | 31.0% | (340) bps | |
净销售额
•净销售额下降了10%,原因是有机销售额(2)下降了11%,货币不利因素1%被2%的有利投资组合影响略有抵消,这主要反映了对Spectrum的收购。
•有机销售额(2)下降了11%,反映了销量的下降。
◦由于渠道库存减少和半导体晶圆厂利用率降低,半导体技术公司的销售额在十几岁左右自然下降。
◦受消费电子产品销量下降和渠道库存减少以及直通金属价格下降的影响,互连解决方案的销售额在十几岁左右有机下降。
◦工业解决方案销售额有机下降了低个位数,这主要是由于生物制药市场的渠道库存减少以及电子相关市场的需求持续下降,但对OLED材料需求的增加略有抵消。
营业税折旧摊销前利润
•营业息税折旧摊销前利润下降是由于销量下降以及为了更好地使库存与需求保持一致而降低了产量,但与Spectrum相关的贡献略有抵消。
水与保护
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除非另有说明,否则以百万美元计 | FY'23 | 22财年 | 改变 与 22 财年相比 | 有机销售 (2) 与 22 财年相比 |
净销售额 | $5,633 | $5,957 | (5)% | (4)% |
营业税折旧摊销前利润 | $1,388 | $1,431 | (3)% | |
营业息税折旧摊销前利润率% | 24.6% | 24.0% | 60 bps | |
净销售额
•净销售额下降了5%,这是由于有机销售额(2)下降了4%,货币不利因素为1%。
•有机销售(2)下降4%,包括销量下降7%,部分被价格上涨3%所抵消,这反映了去年为抵消通货膨胀而采取的行动的结转影响。
◦Shelter Solutions的销售额在有机(2)基础上实现了高个位数的下降。
◦由于渠道库存减少导致销量下降,安全解决方案的销售额在自然(2)基础上下降了中个位数。
◦Water Solutions的销售额在有机(2)基础上下降了低个位数,这要归因于销量减少导致分销商库存减少以及中国工业需求疲软。
营业税折旧摊销前利润
•由于销量减少、产量下降和货币不利因素,营业息税折旧摊销前利润下降被净定价收益的影响部分抵消。
2024 年财务展望
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除非另有说明,否则以百万美元计 | |
1Q'24E |
2024E 全年数据 |
净销售额 | | ~$2,800 | $11,900 - $12,300 |
营业息税折旧摊销前利润 (2) | | ~$610 | $2,800 - $3,000 |
调整后每股收益 (2) | | $0.63 - $0.65 | $3.25 - $3.65 |
杜邦首席财务官洛里·科赫表示:“尽管2023年销量压力巨大,但我们仍将重点放在可控的运营杠杆上,努力将利润率影响降至最低,同时推动现金流与去年相比大幅改善。”“此外,我们迅速采取行动,执行了去年11月宣布的重组行动以降低成本,并将在第一季度晚些时候开始实现相关的节省。”
“我们预计,2024年第一季度的销售额和收益将从第四季度开始连续下降,这要归因于我们的工业业务中渠道库存的增加,以及中国需求持续疲软。我们还注意到,缺少约4000万美元的某些分立项目,这些项目使第四季度营业息税折旧摊销前利润受益,” 科赫继续说道。“我们预计,在一些库存减免、季节性因素和成本节约的实现的推动下,2024年第二季度的销售额将连续改善,营业息税折旧摊销前利润将比第一季度增长约10%。”
科赫总结说:“我们目前对2024年全年的预期预测,在预期的电子市场复苏的推动下,下半年销售额和收益将恢复同比增长,包括半导体晶圆厂利用率的提高,以及随着客户库存水平的正常化,工业市场订单的改善。”
电话会议
从美国东部时间今天上午 8:00 开始,该公司将与投资者举行季度财报电话会议的网络直播,讨论其业绩和业务前景。电话会议附带的幻灯片演示将发布在杜邦的投资者关系活动和演示页面上。直播活动结束后,还将在杜邦的投资者关系活动和演示页面上重播网络直播。
杜邦简介
杜邦(纽约证券交易所代码:DD)是全球创新领导者,提供基于技术的材料和解决方案,帮助改变行业和日常生活。我们的员工运用不同的科学和专业知识,帮助客户在电子、运输、建筑、水、医疗保健和工人安全等关键市场提出最佳想法并提供必要的创新。有关该公司、其业务和解决方案的更多信息,请访问 www.dupont.com。投资者可以访问网站投资者关系部分包含的信息,网址为investors.dupont.com。
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欲了解更多信息,请联系:
杜邦 投资者: Chris Mecray chris.mecray@dupont.com +1 917-517-3388 |
媒体: 丹·特纳 daniel.a.turner@dupont.com +1 302-299-7628 |
除非另有说明,否则杜邦特姆和所有标有 TM、SM 或® 的产品,均为 Dupont de Nemours, Inc. 关联公司的商标、服务标志或注册商标。
概述
2022年11月1日,杜邦完成了先前于2022年2月18日宣布的向塞拉尼斯公司(“塞拉尼斯”)剥离历史上大部分的交通与材料板块,包括工程聚合物业务线以及先进解决方案和高性能树脂业务线中的部分产品线(“M&M剥离”)。该公司还于2022年2月18日宣布,其董事会批准剥离Delrin® 缩醛均聚物(H-POM)业务。2023 年 11 月 1 日,杜邦完成了对 TJC LP 的 Delrin® 业务的剥离(“Delrin® 资产剥离”,与 M&M 资产剥离一起称为 “M&M 资产剥离”)
截至2023年12月31日的三个月和十二个月的经营业绩将Delrin® Divestiure的财务业绩列为已终止业务。在比较期内,M&M资产剥离和Delrin® 资产剥离的运营业绩均以已终止业务的形式列报。除非另有说明,否则对业绩的讨论,包括下文进一步讨论的财务措施,仅涉及杜邦的持续业务,不包括对M&M资产剥离余额或活动的讨论。
关于前瞻性陈述的警示性声明
本通信包含联邦证券法所指的 “前瞻性陈述”,包括经修订的1933年《证券法》第27A条和经修订的1934年《证券交易法》第21E条。在这种情况下,前瞻性陈述通常涉及预期的未来业务和财务业绩及财务状况,通常包含 “期望”、“预测”、“打算”、“计划”、“相信”、“寻求”、“看见”、“将”、“将”、“目标”、“稳定”、“信心”、“初步”、“初步” 等词语以及这些词语的类似表述和变体或否定词。除历史事实陈述外,所有陈述均为前瞻性陈述,包括有关前景的陈述。
前瞻性陈述涉及在不同程度上不确定且受风险、不确定性和假设影响的事项,其中许多是杜邦无法控制的,可能导致实际业绩与任何前瞻性陈述中表达的结果存在重大差异。前瞻性陈述并不能保证未来的业绩。可能导致杜邦实际业绩与任何此类前瞻性陈述中的预测存在重大差异的一些重要因素包括但不限于:(i) 公司可能无法实现2024年2月6日宣布的10亿美元股票回购计划的预期收益,以及该计划可能在2025年6月30日终止之前暂停、终止或未完成;(ii) 与和解协议相关的风险和不确定性关于 2023 年 6 月达到的 PFAS 负债Chemours、Corteva、EIDP和杜邦的原告自来水公司,包括法院批准的时机;(iii)杜邦、Corteva和Chemours共同分担未来符合条件的全氟辛烷磺酸成本的安排所产生的风险和成本,包括与全氟辛烷磺酸或全氟辛烷磺酸有关的任何未决或未来诉讼的结果,包括人身伤害索赔和自然资源损害索赔;范围以及正在履行的补救义务和未来可能的补救义务的成本; 法律的变化以及适用于全氟辛烷磺酸化学品的法规;(iv)在已完成和将来(如果有)的剥离、合并、收购和其他投资组合变更行动方面实现预期税收待遇的能力,以及相关税收和其他法律变化的影响;(v)某些遗留负债的赔偿;(vi)未能实现预期收益,也未能有效管理和实现与已完成和未来(如果有)的剥离、合并相关的协同效应和运营效率、收购和其他投资组合管理,生产力和基础设施行动;(vii) 风险和不确定性,包括疫情和应对措施等事件中获得原材料和满足客户需求的能力;面向消费者的市场(包括中国)需求下降的时机和复苏;全球经济、政治、监管、国际贸易、地缘政治、资本市场和其他外部条件的不利变化;以及公司无法控制的其他因素,包括通货膨胀、衰退、军事冲突,自然而且其他影响公司、其客户和/或供应商运营的灾难或天气相关事件;(viii) 抵消包括原材料、能源和物流在内的投入成本增长的能力;(ix) 与半导体行业及相关终端市场的需求和市场状况相关的风险,包括持续或扩大的贸易争端或限制,包括对中国出口受美国监管的产品和技术的风险;(x) 风险,包括实现能力和相关成本借助杜邦的可持续发展战略,包括公司活动的实际行为及其结果,以及已讨论或预期的任何目标、计划、政策或举措的制定、实施、实现或延续;以及 (xi) 杜邦业务和运营面临的其他风险,包括减值风险;每项风险均在杜邦最新的年度报告以及随后向美国证券交易委员会提交的本期和定期报告中进一步讨论。未列出的因素可能会给前瞻性陈述的实现带来额外的重大障碍。与前瞻性陈述中的预期结果相比,业绩出现重大差异的后果可能包括业务或供应链中断、运营问题、财务损失、对第三方的法律责任和类似风险,所有这些都可能对杜邦的合并财务状况、经营业绩、信用评级或流动性产生重大不利影响。您不应过分依赖前瞻性陈述,前瞻性陈述仅代表其发表之日。除非证券和其他适用法律另有要求,否则杜邦没有义务在情况发生变化时公开对任何前瞻性陈述进行修订或更新,无论是由于新信息、未来发展还是其他原因。
非公认会计准则财务指标
除非另有说明,否则显示的所有财务指标仅反映持续经营情况。
本通报包含的信息不符合美利坚合众国普遍接受的会计原则(“美国公认会计原则”),被视为非公认会计准则衡量标准。管理层在内部使用这些衡量标准来规划、预测和评估公司的业绩,包括分配资源。杜邦管理层认为,这些非公认会计准则财务指标对投资者很有用,因为它们提供了与杜邦持续业绩相关的更多信息,可以提供与未来经营业绩相关的更有意义的比较。这些非公认会计准则财务指标是对根据美国公认会计原则编制的披露的补充,不应被视为美国公认会计原则的替代方案。此外,此类非公认会计准则指标可能与其他公司提供或使用的类似指标不一致。这些非公认会计准则指标与美国公认会计原则的对账见第15页开头的精选财务信息和非公认会计准则指标,以及公司网站 “投资者” 部分的 “非公认会计准则指标对账”。本信息通报中包含的非公认会计准则指标定义如下。由于公司无法合理确定地预测某些未来事件的最终结果,公司没有提供前瞻性的美国公认会计准则财务指标,也没有提供前瞻性非公认会计准则财务指标与最具可比性的美国公认会计准则财务指标的对账表。除其他外,这些事件包括投资组合变动的影响,包括资产出售、合并、收购和资产剥离;与诉讼、环境和赔偿事项相关的或有负债;减值和离散税收项目。这些项目不确定,取决于各种因素,可能会对指导期内的美国公认会计准则业绩产生重大影响。
间接成本,例如先前分配给M&M资产剥离的与公司和共享服务职能相关的成本,不符合已终止业务的标准,仍在持续经营业务中列报。这些间接成本的一部分包括与公司在M&M资产剥离交易结束后正在进行的活动或将在Delrin资产剥离结束后进行并将在/将要获得报销的活动相关的成本(“未来可报销的间接成本”)。未来的可报销间接费用在持续经营业务中报告,但不包括在营业息税折旧摊销前利润中,定义如下。这些间接成本的其余部分无需在未来补偿(“搁浅成本”)。搁浅成本在企业及其他部门的持续经营业务中报告,并包含在运营息税折旧摊销前利润中。
调整后收益(以前称为 “调整后业绩”)定义为来自持续经营业务的收入,不包括重要项目的税后影响、无形资产摊销支出的税后影响、非营业性养老金/其他离职后福利(“OPEB”)抵免额/成本和未来可报销间接成本的税后影响。调整后收益是计算调整后每股收益时使用的分子,也是下文讨论的修订后的调整后自由现金流转换定义中的分母。
调整后每股收益定义为调整后普通股每股收益——摊薄。管理层估计,2024年与无形资产相关的摊销费用约为6亿美元,约合每股1.10美元。
出于分部报告目的,公司衡量利润/亏损的标准是营业息税折旧摊销前利润,因为这是公司首席运营决策者(“CODM”)评估业绩和分配资源的方式。公司将运营息税折旧摊销前利润定义为扣除利息、折旧、摊销、非营业养老金/OPEB福利/费用以及外汇收益/亏损,不包括未来可报销间接成本,并经重要项目调整后的收益(即 “所得税前持续经营的收入”)。以下页面提供了这些措施的对账情况。
营业息税折旧摊销前利润率定义为营业息税折旧摊销前利润除以净销售额。
重要项目是指在公司正常业务过程之外出现的项目,管理层认为这些项目可能由于项目的部分或全部规模、异常性质和不经常发生而导致对历史和未来基本业务业绩的误解。管理层将与转型收购和资产剥离相关的整合和分离活动相关的某些成本和支出归类为重要项目,因为它们被认为与持续的业务绩效无关。
有机销售额定义为净销售额,不包括货币和投资组合的影响。
调整后的自由现金流定义为持续经营业务提供/用于经营活动的现金减去资本支出,不包括本质上不寻常和/或不经常发生的与公司正常业务流程无关且不反映公司基础业务流动性的现金流入/流出的影响。因此,调整后的自由现金流是指公司在投资其资产基础后可用的现金,使用公司的主要流动性来源,即持续经营活动提供的现金,为债务提供资金。管理层认为,调整后的自由现金流,尽管其定义可能与其他公司不同,但对投资者、分析师和其他人评估公司的现金流和财务业绩很有用,也是公司财务规划过程中不可或缺的衡量标准。
从2023年第二季度开始,公司根据ASC 230现金流量表将来自已终止业务的现金流与持续经营的现金流分开。与此变更相关的是,公司更新了调整后自由现金流的定义,仅包括来自持续经营的活动。该公司认为,将已终止业务的现金流排除在外,可以使公司的投资者更好地了解基础业务为持续业务创造的现金。为了反映定义的变化,调整后的自由现金流已重新估算了所有时期。
正如先前披露的那样,在发布2022年第三季度财报时,公司更新了调整后自由现金流的定义,以排除一定规模、性质不寻常和/或不经常发生且与公司正常业务流程无关、也未反映公司基础业务流动性的现金流入/流出的影响。因此,为排除本质上不寻常和/或不经常发生的、与公司正常业务流程无关且不反映公司基础业务流动性的现金流入/流出所产生的影响而进行的调整将在与持续经营相关的范围内进行调整。管理层指出,在截至2023年12月31日的三个月和十二个月期间,不排除性质异常和/或不经常发生的项目。在截至2022年12月31日的三个月和十二个月期间,不包括与终止的罗杰斯意向交易相关的1.63亿美元终止费,管理层认为该交易在性质和发生方面都不寻常且不频繁。
管理层使用调整后的自由现金流换算作为我们将收益转换为现金的能力的指标。公司更新了调整后自由现金流转换为调整后自由现金流除以调整后收益的定义。调整后收益也是计算调整后每股收益(非公认会计准则)时使用的现有收入衡量标准。先前对调整后自由现金流转换的定义是调整后的持续经营业务的自由现金流除以持续经营业务的净收益,经调整后不包括非现金减值费用、资产剥离收益或亏损以及无形资产摊销费用的税后影响。管理层认为,调整后自由现金流转换的修订定义使计算绩效指标时使用的投入更加一致,也更符合我们现金流量表中持续经营业务的分离。在截至2023年12月31日的三个月和十二个月期间,计算方法与先前定义相比的主要变化是由于涉及某些外国子公司的内部重组而排除了3.24亿美元的税收优惠,这是2023年第四季度收益中确认的重要项目。为了反映定义的变化,调整后的自由现金流转换已经重新计算了所有时期,在此期间没有发生如此规模的类似事件。从第15页开始的非公认会计准则指标中的信息基于当前的定义。
| | | | | | | | | | | | | | |
以百万计,每股金额除外(未经审计) | 截至12月31日的三个月 | 截至12月31日的十二个月 |
2023 | 2022 | 2023 | 2022 |
净销售额 | $ | 2,898 | | $ | 3,104 | | $ | 12,068 | | $ | 13,017 | |
销售成本 | 1,868 | | 2,048 | | 7,835 | | 8,402 | |
研究和开发费用 | 128 | | 123 | | 508 | | 536 | |
销售、一般和管理费用 | 350 | | 337 | | 1,408 | | 1,467 | |
无形资产的摊销 | 152 | | 143 | | 600 | | 590 | |
重组和资产相关费用——净额 | 107 | | 54 | | 146 | | 155 | |
商誉减值费用 | 804 | | — | | 804 | | — | |
收购、整合和分离成本 | 5 | | 165 | | 20 | | 193 | |
非合并关联公司的收益权益 | 11 | | 13 | | 51 | | 75 | |
杂项收入(支出)——净额 | (10) | | 68 | | 102 | | 191 | |
利息支出 | 101 | | 122 | | 396 | | 492 | |
(亏损)所得税前持续经营收入 | (616) | | 193 | | 504 | | 1,448 | |
(受益于)持续经营所得税准备金 | (316) | | 88 | | (29) | | 387 | |
(亏损)来自持续经营的收入,扣除税款 | (300) | | 105 | | 533 | | 1,061 | |
已终止业务的收益(亏损),扣除税款 | 286 | | 4,133 | | (71) | | 4,856 | |
净(亏损)收入 | (14) | | 4,238 | | 462 | | 5,917 | |
归属于非控股权益的净收益 | 8 | | 12 | | 39 | | 49 | |
杜邦普通股股东可获得的净(亏损)收入 | $ | (22) | | $ | 4,226 | | $ | 423 | | $ | 5,868 | |
| | | | | | | | | | | | | | |
每股普通股数据: | | | | |
来自持续经营业务的每股普通股(亏损)收益——基本 | $ | (0.72) | | $ | 0.20 | | $ | 1.10 | | $ | 2.02 | |
已终止业务的每股普通股收益(亏损)——基本 | 0.66 | | 8.66 | | (0.16) | | 9.75 | |
普通股每股(亏损)收益——基本 | $ | (0.05) | | $ | 8.85 | | $ | 0.94 | | $ | 11.77 | |
来自持续经营业务的每股普通股(亏损)收益——摊薄后 | $ | (0.72) | | $ | 0.20 | | $ | 1.09 | | $ | 2.02 | |
已终止业务的每股普通股收益(亏损)——摊薄后 | 0.66 | | 8.64 | | (0.16) | | 9.73 | |
普通股每股(亏损)收益——摊薄后 | $ | (0.05) | | $ | 8.83 | | $ | 0.94 | | $ | 11.75 | |
| | | | | | | | | | | | | | |
已发行普通股的加权平均值——基本 | 430.3 | | 477.3 | | 449.9 | | 498.5 | |
加权平均已发行普通股——摊薄 | 430.3 | | 478.4 | | 451.2 | | 499.4 | |
| | | | | | | | |
(以百万计,股票和每股金额除外) | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 |
资产 | | |
流动资产 | | |
现金和现金等价物 | $ | 2,392 | | $ | 3,662 | |
有价证券 | — | | 1,302 | |
限制性现金和现金等价物 | 411 | | 7 | |
应收账款和应收票据——净额 | 2,370 | | 2,518 | |
库存 | 2,147 | | 2,329 | |
预付资产和其他流动资产 | 194 | | 161 | |
| | |
已终止业务的资产 | — | | 1,291 | |
流动资产总额 | 7,514 | | 11,270 | |
财产 | | |
不动产、厂房和设备 | 10,725 | | 10,179 | |
减去:累计折旧 | 4,841 | | 4,448 | |
不动产、厂房和设备——净额 | 5,884 | | 5,731 | |
其他资产 | | |
善意 | 16,720 | | 16,663 | |
其他无形资产 | 5,814 | | 5,495 | |
限制性现金和现金等价物-非流动 | — | | 103 | |
投资和非流动应收账款 | 1,071 | | 733 | |
递延所得税资产 | 312 | | 109 | |
递延费用和其他资产 | 1,237 | | 1,251 | |
其他资产总额 | 25,154 | | 24,354 | |
总资产 | $ | 38,552 | | $ | 41,355 | |
负债和权益 | | |
流动负债 | | |
短期借款 | $ | — | | $ | 300 | |
应付账款 | 1,675 | | 2,103 | |
应缴所得税 | 154 | | 233 | |
应计负债和其他流动负债 | 1,269 | | 951 | |
| | |
已终止业务的负债 | — | | 146 | |
流动负债总额 | 3,098 | | 3,733 | |
长期债务 | 7,800 | | 7,774 | |
其他非流动负债 | | |
递延所得税负债 | 1,130 | | 1,158 | |
养老金和其他离职后福利-非当前 | 565 | | 522 | |
其他非流动债务 | 1,234 | | 1,151 | |
其他非流动负债总额 | 2,929 | | 2,831 | |
负债总额 | 13,827 | | 14,338 | |
承付款和或有负债 | | |
股东权益 | | |
普通股(授权为1,666,666,667股,每股面值0.01美元;2023年发行量:430,110,140股;2022年:458,124,262股) | 4 | | 5 | |
额外的实收资本 | 48,059 | | 48,420 | |
累计赤字 | (22,874) | | (21,065) | |
累计其他综合亏损 | (910) | | (791) | |
| | |
| | |
杜邦股东权益总额 | 24,279 | | 26,569 | |
非控股权益 | 446 | | 448 | |
权益总额 | 24,725 | | 27,017 | |
负债和权益总额 | $ | 38,552 | | $ | 41,355 | |
| | | | | | | | |
以百万计(未经审计) | 截至12月31日的十二个月 |
2023 | 2022 |
经营活动 | | |
净收入 | $ | 462 | | $ | 5,917 | |
来自已终止业务的(亏损)收入 | (71) | | 4,856 | |
来自持续经营业务的净收益 | $ | 533 | | $ | 1,061 | |
为使净收入与经营活动提供的净现金保持一致而进行的调整: | | |
折旧和摊销 | 1,147 | | 1,135 | |
递延所得税和其他税收相关项目的抵免 | (381) | | (157) | |
非合并关联公司的收益低于(超过)收到的股息 | 20 | | 36 | |
定期养老金福利净成本 | 31 | | 2 | |
定期福利计划缴款 | (63) | | (66) | |
出售资产、业务和投资的净收益 | (19) | | (78) | |
重组和资产相关费用——净额 | 146 | | 155 | |
商誉减值费用 | 804 | | — | |
| | |
其他净亏损 | 128 | | 16 | |
扣除被收购和剥离公司影响的资产和负债变动: | | |
应收账款和票据 | 202 | | (79) | |
库存 | 227 | | (215) | |
应付账款 | (310) | | (138) | |
其他资产和负债,净额 | (274) | | (423) | |
经营活动提供的现金——持续经营 | 2,191 | | 1,249 | |
投资活动 | | |
资本支出 | (619) | | (662) | |
| | |
| | |
出售非合并关联公司的财产、业务和所有权权益的收益,扣除剥离的现金 | 1,244 | | 10,951 | |
收购不动产和业务,扣除获得的现金 | (1,761) | | 5 | |
| | |
| | |
| | |
| | |
购买投资 | (32) | | (1,317) | |
出售收益和投资到期日 | 1,334 | | 15 | |
| | |
其他投资活动,净额 | 6 | | 12 | |
投资活动提供的现金——持续经营 | 172 | | 9,004 | |
融资活动 | | |
短期借款的变化 | — | | (150) | |
| | |
| | |
信贷额度的收益 | — | | 600 | |
偿还信贷额度 | — | | (600) | |
偿还长期债务 | (300) | | (2,500) | |
购买普通股和远期合约 | (2,000) | | (4,375) | |
发行公司股票的收益 | 27 | | 88 | |
为基于股份的付款安排缴纳的员工税 | (27) | | (27) | |
对非控股权益的分配 | (37) | | (26) | |
支付给股东的股息 | (651) | | (652) | |
| | |
其他筹资活动,净额 | (1) | | (4) | |
用于融资活动的现金——持续经营 | (2,989) | | (7,646) | |
来自已终止业务的现金流 | | |
用于运营的现金——已终止的业务 | (273) | | (661) | |
用于投资活动的现金-已终止的业务 | (33) | | (81) | |
用于融资活动的现金-已终止的业务 | — | | (21) | |
已终止业务中使用的现金 | (306) | | (763) | |
汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响 | (37) | | (148) | |
现金、现金等价物和限制性现金增加(减少) | (969) | | 1,696 | |
期初来自持续经营业务的现金、现金等价物和限制性现金 | 3,772 | | 2,037 | |
期初来自已终止业务的现金、现金等价物和限制性现金 | — | | 39 | |
期初现金、现金等价物和限制性现金 | 3,772 | | 2,076 | |
来自持续经营业务的现金、现金等价物和限制性现金,期末 | 2,803 | | 3,772 | |
期末来自已终止业务的现金、现金等价物和限制性现金 | — | | — | |
期末现金、现金等价物和限制性现金 | $ | 2,803 | | $ | 3,772 | |
杜邦·德·内穆尔公司
按细分市场和地理区域划分的净销售额
| | | | | | | | | | | | | | |
按细分市场和地理区域划分的净销售额 | 三个月已结束 | 十二个月已结束 |
以百万计(未经审计) | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 |
电子与工业 | $ | 1,361 | | $ | 1,343 | | $ | 5,337 | | $ | 5,917 | |
水与保护 | 1,277 | | 1,497 | | 5,633 | | 5,957 | |
企业及其他 1 | 260 | | 264 | | 1,098 | | 1,143 | |
总计 | $ | 2,898 | | $ | 3,104 | | $ | 12,068 | | $ | 13,017 | |
美国和加拿大 | $ | 1,024 | | $ | 1,066 | | $ | 4,185 | | $ | 4,359 | |
欧洲、中东 2 | 501 | | 528 | | 2,203 | | 2,193 | |
亚太地区3 | 1,246 | | 1,400 | | 5,191 | | 6,022 | |
拉丁美洲 | 127 | | 110 | | 489 | | 443 | |
总计 | $ | 2,898 | | $ | 3,104 | | $ | 12,068 | | $ | 13,017 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
按细分市场和地理区域划分的净销售差异 | 截至 2023 年 12 月 31 日的三个月 |
当地价格和产品组合 | 音量 | 总计 有机 | 货币 | 投资组合及其他 | 总计 |
与上年相比的百分比变化(未经审计) |
电子与工业 | (2) | % | (5) | % | (7) | % | — | % | 8 | % | 1 | % |
水与保护 | — | | (15) | | (15) | | — | | — | | (15) | |
企业及其他 1 | (3) | | (1) | | (4) | | 2 | | — | | (2) | |
总计 | (1) | % | (9) | % | (10) | % | — | % | 3 | % | (7) | % |
美国和加拿大 | (1) | % | (12) | % | (13) | % | — | % | 9 | % | (4) | % |
EMEA2 | 2 | | (11) | | (9) | | 4 | | — | | (5) | |
亚太地区3 | (2) | | (9) | | (11) | | — | | — | | (11) | |
拉丁美洲 | (2) | | 10 | | 8 | | 1 | | 6 | | 15 | |
总计 | (1) | % | (9) | % | (10) | % | — | % | 3 | % | (7) | % |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
按细分市场和地理区域划分的净销售差异 | 截至2023年12月31日的十二个月 |
当地价格和产品组合 | 音量 | 总计 有机 | 货币 | 投资组合及其他 | 总计 |
与上年相比的百分比变化(未经审计) |
电子与工业 | — | % | (11) | % | (11) | % | (1) | % | 2 | % | (10) | % |
水与保护 | 3 | | (7) | | (4) | | (1) | | — | | (5) | |
企业及其他 1 | 1 | | 2 | | 3 | | — | | (7) | | (4) | |
总计 | 2 | % | (8) | % | (6) | % | (1) | % | — | % | (7) | % |
美国和加拿大 | 3 | % | (9) | % | (6) | % | — | % | 2 | % | (4) | % |
EMEA2 | 3 | | (4) | | (1) | | 1 | | — | | — | |
亚太地区3 | — | | (11) | | (11) | | (2) | | (1) | | (14) | |
拉丁美洲 | 1 | | 7 | | 8 | | — | | 2 | | 10 | |
总计 | 2 | % | (8) | % | (6) | % | (1) | % | — | % | (7) | % |
1.企业及其他包括保留业务和生物材料在2022年5月剥离之前的活动。
2. 欧洲、中东和非洲。
3.截至2023年12月31日和2022年12月31日的三个月,归因于中国/香港的净销售额分别为5.37亿美元和6.25亿美元,而在截至2023年12月31日和2022年12月31日的十二个月中,归因于中国/香港的净销售额分别为22.06亿美元和27.44亿美元。
杜邦·德·内穆尔公司
部分财务信息和非公认会计准则指标
| | | | | | | | | | | | | | |
各分部营业息税折旧摊销前利润 | 三个月已结束 | 十二个月已结束 |
以百万计(未经审计) | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 |
电子与工业 | $ | 378 | | $ | 407 | | $ | 1,472 | | $ | 1,836 | |
水与保护 | 314 | | 360 | | 1,388 | | 1,431 | |
企业及其他 1 | 23 | | (9) | | 82 | | (6) | |
总计 | $ | 715 | | $ | 758 | | $ | 2,942 | | $ | 3,261 | |
1。除公司支出外,企业及其他业务还包括保留业务和生物材料在2022年5月剥离之前的活动。 |
|
| | | | |
按分部划分的非合并关联公司的收益权益 | 三个月已结束 | 十二个月已结束 |
以百万计(未经审计) | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
电子与工业 | $ | 5 | | $ | 5 | | $ | 16 | | $ | 31 | |
水与保护 | 6 | | 8 | | 35 | | 39 | |
企业及其他 1 | — | | — | | — | | 5 | |
总股权收益包含在营业息税折旧摊销前利润(GAAP)中 | $ | 11 | | $ | 13 | | $ | 51 | | $ | 75 | |
1。企业及其他业务包括保留业务和生物材料在2022年5月剥离之前的活动。 |
|
| | | | |
“扣除税项的持续经营收入” 与 “营业息税折旧摊销前利润” 的对账 | 三个月已结束 | 十二个月已结束 |
|
以百万计(未经审计) | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 |
扣除税款的持续经营收入(亏损)(GAAP) | $ | (300) | | $ | 105 | | $ | 533 | | $ | 1,061 | |
+(受益于)持续经营所得税准备金 | (316) | | 88 | | (29) | | 387 | |
所得税前持续经营业务的(亏损)收入 | $ | (616) | | $ | 193 | | $ | 504 | | $ | 1,448 | |
+ 折旧和摊销 | 294 | | 274 | | 1,147 | | 1,135 | |
-利息收入 1 | 23 | | 42 | | 155 | | 50 | |
+ 利息支出 | 101 | | 121 | | 396 | | 486 | |
'-非营业性养老金/OPEB福利(成本)抵免额 1 | (2) | | 8 | | (9) | | 28 | |
'-外汇(亏损)收益,净额 1 | (42) | | 6 | | (73) | | 15 | |
+ 未来可偿还的间接费用 | 1 | | 7 | | 7 | | 52 | |
-重要项目(收费)福利 | (914) | | (219) | | (961) | | (233) | |
营业息税折旧摊销前利润(非公认会计准则) | $ | 715 | | $ | 758 | | $ | 2,942 | | $ | 3,261 | |
1. 包含在 “杂项收入(支出)——净额” 中。
| | | | | | | | | | | | | | |
对账经营活动提供的 “现金” ——续 运营” 改为 “调整后的自由现金流” 1 以及 “调整后自由现金流转换” 的计算 | 三个月已结束 | 十二个月已结束 |
以百万计(未经审计) | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 | 2023年12月31日 | 2022年12月31日 |
经营活动提供的现金——持续经营(GAAP)2 | $ | 646 | | $ | 185 | | $ | 2,191 | | $ | 1,249 | |
资本支出 | (145) | | (160) | | (619) | | (662) | |
罗杰斯解雇费 3 | — | | 163 | | — | | 163 | |
调整后的自由现金流(非公认会计准则) | $ | 501 | | $ | 188 | | $ | 1,572 | | $ | 750 | |
调整后收益4(非公认会计准则) | $ | 376 | | $ | 425 | | $ | 1,570 | | $ | 1,702 | |
调整后的自由现金流转换(非公认会计准则)5 | 133 | % | 44 | % | 100 | % | 44 | % |
1. 调整后的自由现金流是根据列报的所有期间的持续经营基础计算的。有关其他信息,请参阅第 9-10 页上非公认会计准则指标的定义。
2. 有关主要的GAAP现金流类别,请参阅上述附表中包含的合并现金流量表,以及与上述十二个月期间 “经营活动提供的现金——持续经营” 变化的更多详情。
3. 代表与已终止的预期罗杰斯交易相关的终止费。
4. 有关杜邦普通股股东可获得的持续经营净收益与调整后收益(非公认会计准则)的非公认会计准则对账,请参阅第16-17页。
5. 在截至2023年12月31日的三个月和十二个月期间,计算方法与先前定义相比的主要变化是由于涉及某些外国子公司的内部重组而排除了3.24亿美元的税收优惠,这是2023年第四季度收益中确认的重要项目。为了反映定义的变化,调整后的自由现金流转换已经重新计算了所有时期,在此期间没有发生如此规模的类似事件。有关更多信息,请参阅第 10 页的定义。
杜邦·德·内穆尔公司
部分财务信息和非公认会计准则指标
| | | | | | | | | | | | | | |
影响截至2023年12月31日的三个月业绩的重要项目 |
以百万计,每股金额除外(未经审计) | 税前 1 | 净收益 2 | 每股收益 3 | 损益表分类 |
报告的收益 (GAAP) | $ | (616) | | $ | (308) | | $ | (0.72) | | |
减去:重要项目 | | | | |
收购、整合和分离成本 4 | (5) | | (4) | | (0.01) | | 收购、整合和分离成本 |
重组和资产相关费用——净额 5 | (107) | | (81) | | (0.19) | | 重组和资产相关费用——净额 |
商誉减值费用 6 | (804) | | (804) | | (1.86) | | 商誉减值费用 |
剥离收益 | 2 | | 1 | | — | | 杂项收入(支出)——净额 |
所得税相关项目 7 | — | | 324 | | 0.75 | | 持续经营所得税准备金(受益) |
| | | | |
重要物品总数 | $ | (914) | | $ | (564) | | $ | (1.31) | | |
减去:无形资产摊销 | (152) | | (118) | | (0.27) | | 无形资产的摊销 |
减去:非OP养老金/OPEB福利成本 | (2) | | (2) | | (0.01) | | 杂项收入(支出)——净额 |
减去:未来可偿还的间接费用 | (1) | | — | | — | | 销售、一般和管理费用 |
调整后收益(非公认会计准则) | $ | 453 | | $ | 376 | | $ | 0.87 | | |
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影响截至2022年12月31日的三个月业绩的重要项目 |
以百万计,每股金额除外(未经审计) | 税前 1 | 净收益 2 | 每股收益 3 | 损益表分类 |
报告的收益 (GAAP) | $ | 193 | | $ | 94 | | $ | 0.20 | | |
减去:重要项目 | | | | |
收购、整合和分离成本 8 | (165) | | (128) | | (0.27) | | 收购、整合和分离成本 |
重组和资产相关费用——净额 5 | (54) | | (42) | | (0.09) | | 重组和资产相关费用——净额 |
资产剥离收益 9 | 1 | | 1 | | — | | 杂项收入(支出)——净额 |
预期的罗杰斯收购融资费用 10 | (1) | | (1) | | — | | 利息支出 |
所得税相关项目 | — | | (51) | | (0.10) | | 持续经营所得税准备金(受益) |
重要物品总数 | $ | (219) | | $ | (221) | | $ | (0.46) | | |
减去:无形资产摊销 | (143) | | (112) | | (0.23) | | 无形资产的摊销 |
减去:非手术养老金/OPEB 福利抵免 | 8 | | 7 | | 0.01 | | 杂项收入(支出)——净额 |
减去:未来可偿还的间接费用 | (7) | | (5) | | (0.01) | | 销售成本;研发费用;销售、一般和管理费用 |
调整后收益(非公认会计准则) | $ | 554 | | $ | 425 | | $ | 0.89 | | |
1.所得税前持续经营的收入(亏损)。
2.杜邦普通股股东可获得的持续经营净收益(亏损)。重要项目的所得税影响是根据已颁布的税法和适用于基础非公认会计准则调整的税收司法管辖区的法定所得税率计算的。
3.来自持续经营业务的每股普通股收益(亏损)——摊薄。
4. 与频谱收购相关的收购、整合和分离成本。
5. 包括重组行动和资产相关费用。
6. 反映保护报告部门的非现金商誉减值费用(安全和庇护业务汇总)。
7. 反映了涉及某些外国子公司的内部重组对全球所得税的影响。
8. 收购、整合和离职成本主要反映与已终止的罗杰斯计划收购相关的终止费用。
9. 反映了与《企业与其他》中反映的Solamet® 和TCS/HSC历史销售额相关的收益调整。
10. 反映结构费用和与终止的罗杰斯预定收购协议相关的承诺费的摊销。
杜邦·德·内穆尔公司
部分财务信息和非公认会计准则指标
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影响截至2023年12月31日的十二个月业绩的重要项目 |
以百万计,每股金额除外(未经审计) | 税前 1 | 净收益 2 | 每股收益 3 | 损益表分类 |
报告的收益 (GAAP) | $ | 504 | | $ | 494 | | $ | 1.09 | | |
减去:重要项目 | | | | |
收购、整合和分离成本 4 | (20) | | (18) | | (0.04) | | 收购、整合和分离成本 |
重组和资产相关费用——净额 5 | (146) | | (111) | | (0.25) | | 重组和资产相关费用——净额 |
商誉减值费用 6 | (804) | | (804) | | (1.78) | | 商誉减值费用 |
资产剥离收益 7 | 9 | | 7 | | 0.02 | | 杂项收入(支出)——净额 |
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所得税相关项目 8 | — | | 329 | | 0.73 | | 持续经营所得税准备金 |
| | | | |
重要物品总数 | $ | (961) | | $ | (597) | | $ | (1.32) | | |
减去:无形资产摊销 | (600) | | (468) | | (1.04) | | 无形资产的摊销 |
减去:非OP养老金/OPEB福利成本 | (9) | | (7) | | (0.02) | | 杂项收入(支出)——净额 |
减去:未来可偿还的间接费用 | (7) | | (4) | | (0.01) | | 销售、一般和管理费用 |
调整后收益(非公认会计准则) | $ | 2,081 | | $ | 1,570 | | $ | 3.48 | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
影响截至2022年12月31日的十二个月业绩的重要项目 |
以百万计,每股金额除外(未经审计) | 税前 1 | 净收益 2 | 每股收益 3 | 损益表分类 |
报告的收益 (GAAP) | $ | 1,448 | | $ | 1,008 | | $ | 2.02 | | |
减去:重要项目 | | | | |
收购、整合和分离成本 9 | (193) | | (150) | | (0.30) | | 收购、整合和分离成本 |
重组和资产相关费用——净额 5 | (61) | | (47) | | (0.09) | | 重组和资产相关费用——净额 |
资产减值费用 10 | (94) | | (65) | | (0.13) | | 重组和资产相关费用——净额 |
资产剥离收益 11 | 69 | | 61 | | 0.12 | | 杂项收入(支出)——净额 |
预期的罗杰斯收购融资费用 12 | (6) | | (5) | | (0.01) | | 利息支出 |
所得税相关项目 | — | | (52) | | (0.11) | | 持续经营所得税准备金(受益于) |
员工留存积分 13 | 52 | | 40 | | 0.08 | | 销售成本;研发费用;销售、一般和管理费用 |
重要物品总数 | $ | (233) | | $ | (218) | | $ | (0.44) | | |
减去:无形资产摊销 | (590) | | (459) | | (0.92) | | 无形资产的摊销 |
减去:非手术养老金/OPEB 福利抵免 | 28 | | 23 | | 0.05 | | 杂项收入(支出)——净额 |
减去:未来可偿还的间接费用 | (52) | | (40) | | (0.08) | | 销售成本;研发费用;销售、一般和管理费用 |
调整后收益(非公认会计准则) | $ | 2,295 | | $ | 1,702 | | $ | 3.41 | | |
1.所得税前持续经营的收入(亏损)。
2.杜邦普通股股东可获得的持续经营净收入。所得税对重要项目的影响是根据已颁布的税法和适用于基础非公认会计准则调整税收管辖区的法定所得税率计算得出的。
3.来自持续经营业务的每股普通股收益(亏损)——摊薄。
4. 与频谱收购相关的收购、整合和分离成本。
5. 包括重组行动和资产相关费用。
6. 反映保护报告部门的非现金商誉减值费用(安全和庇护业务汇总)。
7. 反映了与先前剥离的业务相关的收盘后调整。
8. 反映了涉及某些外国子公司的内部重组对全球所得税的影响。
9. 收购、整合和分离成本主要与计划收购罗杰斯有关,以及与剥离生物材料业务部门相关的成本。
10. 反映与权益法投资相关的税前减值费用。
11.反映了主要与公司及其他中反映的生物材料历史销售相关的收益调整。
12. 反映结构费用和与终止的罗杰斯预定收购协议相关的承诺费的摊销。
13. 根据《冠状病毒援助、救济和经济安全法》(“CARES”)获得的员工留用抵免,该法案由《合并拨款法》(“CAA”)和《美国救援计划法》(“ARPA”)增强。