北卡罗来纳州锡安银行
主干道南一号
犹他州盐湖城 84133
2024年1月22日
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2023 年第四季度财务业绩：立即发布
投资者联系人：香农·德拉格 (801) 844-8208
媒体联系人：Rob Brough (801) 844-7979
北卡罗来纳州锡安银行报告称：23年第四季度净收益为1.16亿美元，摊薄后每股收益为0.78美元
相比之下，2022年第四季度净收益为2.77亿美元，摊薄后每股收益为1.84美元，
以及23年第三季度净收益为1.68亿美元，摊薄后每股收益为1.13美元
第四季度业绩
$0.781.16 亿美元2.91%10.3%
摊薄后普通股每股净收益
净收益净利率（“NIM”）估计的普通股权益
1 级比率
第四季度亮点¹
净利息收入和NIM
•
净利息收入为5.83亿美元，下降19％
•
NIM 为 2.91%，而为 3.53%，与 2023 年第三季度的 2.93% 相比保持相对平稳
经营业绩
•
拨备前净收入²（“PPNR”）为1.6亿美元，下降61％；调整后的PPNR²为2.62亿美元，下降38％
•
与客户相关的非利息收入保持相对稳定，为1.5亿美元，而后为1.53亿美元
•
非利息支出为5.81亿美元，增长23％，其中包括9000万美元的联邦存款保险公司特别应计摊款；调整后的非利息支出²为4.89亿美元，增长4％
贷款和信贷质量
•
贷款和租赁额为578亿美元，增长4％
•
信贷损失准备金不到100万美元，而信贷损失准备金为4,300万美元
•
信贷损失备抵额为1.26％，而贷款和租赁的准备金为1.14％
•
净贷款和租赁扣除额与平均贷款的年化比率为0.06％，相比之下（0.02）％
•
不良资产3为2.28亿美元，占0.39％，而贷款和租赁为1.49亿美元，占0.27％
存款和借入资金
•
存款总额为750亿美元，增长5％
•
主要包括有担保借款的短期借款为44亿美元，而为104亿美元
资本
•
预计的CET1资本比率为10.3％，相比之下为9.8％
其他值得注意的物品
•
客户相关利率互换的信用估值调整亏损900万美元，合每股0.05美元
首席执行官评论
锡安银行董事长兼首席执行官哈里斯·西蒙斯评论说：“第四季度的经营业绩反映了该银行的弹性，客户存款同比强劲增长17亿美元，贷款增长9亿美元，净利率稳定，资本状况持续增强。运营开支，不包括与2023年初银行倒闭有关的一次性9000万美元联邦存款保险公司特别评估，继续得到良好的管理。”
西蒙斯继续说：“我们对贷款组合的强劲信贷质量感到特别满意，这反映在0.06％的年化净扣除率上。尽管本季度分类贷款略有增加，但该投资组合的特点是抵押品覆盖范围广，从而减轻了损失敞口。我们有望在来年实现增长，因为我们预计，我们的业务投资和对提高客户盈利能力的关注，加上稳定或较低的短期利率以及美国西部持续的温和经济扩张，应能吸引客户，改善我们的财务业绩。”
运营绩效2
（以百万计）三个月已结束
十二月三十一日		十二个月已结束
十二月三十一日
2023202220232022
调整后的 PPNR$262$420$1,171$1,312
净扣除额（回收额）$9$(3)$36$39
效率比65.1 %52.9 %62.9 %58.8 %
加权平均摊薄后股数147.6 148.8 147.8 150.3 
1 除非另有说明，否则要点中提到的比较是本季度与去年同期比较计算得出的。截至2023年12月31日，有效税率为16.0％，而2022年12月31日为20.9％，这主要是由于不确定税收状况储备金的变化所致。
2 有关非公认会计准则财务指标的信息，见第16-18页。
3 不包括待售的银行场所。


锡安银行，N.A.
新闻稿—第2页


除非另有说明，否则以下各节中提到的比较是针对本季度与去年同期计算得出的。100% 或以上的增长率被认为没有意义（“NM”），因为它们通常反映出较低的起点。
操作结果
净利息收入和利润率
4Q23-3Q234Q23-4Q22
（以百万计）4Q233Q234Q22$%$%
贷款的利息和费用$848$831$656$17 2 %$192 29 %
货币市场投资的利息48353913 37 9 23 
证券利息144144140— — 4 3 
利息收入总额
1,0401,01083530 3 205 25 
存款利息3953663829 8 357 NM
短期和长期借款的利息6259773 5 (15)(19)
利息支出总额
45742511532 8 342 NM
净利息收入
$583$585$720$(2)— $(137)(19)
bpsbps
赚取利息资产的收益率1
5.15 %5.02 %4.09 %13 106 
对存款总额和计息负债支付的利率1
2.25 %2.10 %0.56 %15 169 
总存款成本1
2.06 %1.92 %0.20 %14 186 
净利率1
2.91 %2.93 %3.53 %(2)(62)
1 税率是使用以千为单位的金额和所列期间的 21% 的税率计算得出的。
由于更高的收益资产收益率被更高的融资成本所抵消，2023年第四季度的净利息收入与上年同期相比下降了1.37亿美元，下降了19％。净利息收入还受到计息资产减少和计息负债增加的影响。
平均利息收入资产比上一季度减少了10亿美元，下降了1％，这得益于平均证券和平均货币市场投资分别下降30亿美元和5亿美元。平均证券的下降主要是由于本金减少。平均贷款和租赁增加的25亿美元部分抵消了这些下降。
平均计息负债比上年同期增加了99亿美元，增长了23％，这得益于平均计息存款增加128亿美元，但平均借入资金减少29亿美元部分抵消。
净利率为2.91％，而3.53％，与2023年第三季度的2.93％相比保持相对平稳。2023年第四季度的平均利息收入资产收益率为5.15％，增长了106个基点，这反映了更高的利率和向高收益资产的有利组合变化。平均贷款和租赁收益率增长了113个基点至5.94％，平均证券收益率增加了42个基点至2.84％。
2023年第四季度的总存款成本为2.06％，而这一比例为0.20％。总存款和计息负债的支付利率为2.25％，而0.56％，反映了较高的利率环境。由于客户为应对更高的利率环境而转向计息产品，平均无息存款占存款总额的百分比下降至35％，而去年同期为51％。


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新闻稿—第3页


非利息收入
4Q23-3Q234Q23-4Q22
（以百万计）4Q233Q234Q22$%$%
商业账户费用$43 $43 $41 $— — %$2 5 %
信用卡费用26 26 27 — — (1)(4)
零售和商业银行费用17 17 16 — — 1 6 
贷款相关费用和收入16 23 19 (7)(30)(3)(16)
资本市场费用19 18 22 1 6 (3)(14)
财富管理费14 15 14 (1)(7)— — 
其他与客户相关的费用15 15 14 — — 1 7 
与客户相关的非利息收入150 157 153 (7)(4)(3)(2)
公允价值和非对冲衍生品收益（亏损）(9)7 (4)(16)NM(5)NM
股息和其他收入8 12 9 (4)(33)(1)(11)
证券收益（亏损），净额(1)4 (5)(5)NM4 80 
非利息收入总额
$148 $180 $153 $(32)(18)$(5)(3)
与客户相关的非利息总收入保持相对稳定，为1.5亿美元，而去年同期为1.53亿美元。商业账户分析费的增加被资本市场费用的减少所抵消，这主要是由于掉期和银团贷款费用的减少，以及贷款相关费用和收入的减少，这主要是由于2023年第三季度出售相关的抵押贷款服务权导致的贷款还本付息收入下降。
净证券亏损减少了400万美元，这主要是由于我们的SBIC投资组合在去年同期出现了更高的亏损。公允价值和非对冲衍生品亏损增加了500万美元，这主要是由于本季度与客户相关利率互换的信用估值调整（“CVA”）相关的900万美元亏损。
非利息支出
4Q23-3Q234Q23-4Q22
（以百万计）4Q233Q234Q22$%$%
工资和员工福利$301 $311 $304 $(10)(3)%$(3)(1)%
技术、电信和信息处理65 62 51 3 5 14 27 
占用率和设备，净额38 42 40 (4)(10)(2)(5)
专业和法律服务17 16 15 1 6 2 13 
市场营销和业务发展11 10 11 1 10 — — 
存款保险和监管费用109 20 14 89 NM95 NM
信贷相关费用7 6 8 1 17 (1)(13)
其他33 29 28 4 14 5 18 
非利息支出总额
$581 $496 $471 $85 17 $110 23 
调整后的非利息支出 1
$489 $493 $472 $(4)(1)$17 4 
1 有关非公认会计准则财务指标的信息，请参阅第 16-18 页。
与上一季度相比，非利息支出总额增加了1.1亿美元，增长了23％。存款保险和监管费用增加了9500万美元，这主要是由本季度与联邦存款保险公司特别评估相关的9000万美元应计支出推动的。
技术、电信和信息处理费用增加了1400万美元，这主要是由于与更换我们的核心贷款和存款银行系统相关的软件摊销费用以及其他相关的应用软件、许可证和维护费用增加。
效率比率为65.1％，而这一比例为52.9％，这主要是由于调整后的应纳税等值收入下降。有关非公认会计准则财务指标的信息，请参阅第16-18页。


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新闻稿—第4页


资产负债表分析
投资证券
4Q23-3Q234Q23-4Q22
（以百万计）4Q233Q234Q22$%$%
投资证券：
持有至到期，按摊余成本计算$10,382 $10,559 $11,126 $(177)(2)%$(744)(7)%
按公允价值可供出售10,300 10,148 11,915 152 1 (1,615)(14)
按公允价值计算的交易账户48 31 465 17 55 (417)(90)
扣除备抵后的投资证券总额$20,730 $20,738 $23,506 $(8)— $(2,776)(12)
截至2023年12月31日，净投资证券总额下降了28亿美元，至207亿美元，下降了12％，这主要是由于本金削减。在上一年期间，我们将抵押贷款支持的AFS证券的公允价值约107亿美元（摊销成本为131亿美元）转移到HTM类别。将这些证券按公允价值从AFS转移到HTM导致HTM证券的摊销成本基础出现折扣，相当于AOCI归因于这些证券的24亿美元（税后18亿美元）未实现亏损。未实现亏损的摊销将抵消转让产生的折扣增加的影响。截至2023年12月31日，HTM证券的未摊销折扣总额约为21亿美元（税后15亿美元）。
截至2023年12月31日，由市政证券组成的交易证券投资组合总额为4,800万美元，而截至2022年12月31日为4.65亿美元。上一季度还包括3.95亿美元的货币市场共同基金客户募集。从2023年第一季度开始，与扫股相关的余额在合并资产负债表的 “货币市场投资” 中列报。
我们投资证券，以积极管理流动性和利率风险并产生利息收入。我们主要拥有证券，这些证券可以通过担保借款协议随时为我们提供现金和流动性，而无需出售证券。我们还管理投资证券投资组合的期限，以帮助平衡贷款和存款之间固有的利率不匹配，并保护股东权益的经济价值。截至2023年12月31日，我们的证券投资组合的预计期限降至3.6％，而2022年12月31日为4.2％，这主要是由于2023年第二季度增加了固定利率证券的公允价值套期保值。
贷款和租赁
4Q23-3Q234Q23-4Q22
（以百万计）4Q233Q234Q22$%$%
持有待售贷款$53 $41 $8 $12 29 %$45 NM
贷款和租赁：
商用
$30,588 $30,208 $30,495 $380 1 $93 — %
商业地产
13,371 13,140 12,739 231 2 632 5 
消费者
13,820 13,545 12,419 275 2 1,401 11 
贷款和租赁，扣除非劳动收入和费用57,779 56,893 55,653 886 2 2,126 4 
减去贷款损失备抵金
684 681 575 3 — 109 19 
扣除备抵后的投资贷款和租约
$57,095 $56,212 $55,078 $883 2 $2,017 4 
无准备金的贷款承诺$29,716 $30,442 $30,490 $(726)(2)$(774)(3)
截至2023年12月31日，扣除非劳动收入和费用后的贷款和租赁与上一季度相比增加了21亿美元，达到578亿美元，增长4％。消费者贷款比上年同期增加了14亿美元，主要是1-4户家庭住宅和消费建筑贷款组合，商业房地产贷款增加了6亿美元，主要是多户家庭和工业建筑贷款组合。增加施工资金


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新闻稿—第5页


贷款承诺和贷款还款步伐放缓推动了这些投资组合的增长。截至2023年12月31日，无准备金贷款承诺减少了8亿美元，至297亿美元，跌幅3％，这主要是由于现有商业和消费建筑贷款承诺的提款增加。
信贷质量
4Q23-3Q234Q23-4Q22
（以百万计）4Q233Q234Q22$%$%
信贷损失准备金$—$41$43$(41)NM$(43)NM
信用损失备抵金729738636(9)(1)%93 15 %
净贷款和租赁扣除额（回收额）914(3)(5)(36)12 NM
不良资产2
2282191499 4 79 53 
分类贷款82576992956 7 (104)(11)
4Q233Q234Q22bpsbps
期末ACL与贷款1和未偿租约的比率
1.26 %1.30 %1.14 %(4)12 
净贷款和租赁扣除额与平均贷款的年化比率0.06 %0.10 %(0.02)%(4)8 
分类贷款占贷款和租赁总额的比率1.43 %1.35 %1.67 %8 (24)
过期 90 天或更长时间的不良资产1 和应计贷款的比率，即贷款和租赁以及其他自有不动产
0.40 %0.41 %0.28 %(1)12 
1 不包括待售贷款。
2 不包括待售的银行场所。
在2023年第四季度，我们记录的信贷损失准备金不到100万美元，而去年同期的准备金为4,300万美元。截至2023年12月31日，信贷损失准备金（“ACL”）为7.29亿美元，而截至2022年12月31日为6.36亿美元。ACL的同比增长主要是由于经济预测的恶化，也反映了商业房地产风险敞口储备的增加。截至2023年12月31日，ACL占贷款和租赁总额的比率为1.26％，而截至2022年12月31日为1.14％。净贷款和租赁扣除额共计900万美元，而去年同期的净回收额为300万美元。分类贷款减少了1.04亿美元，下降了11％。不良资产增加了7,900万美元，增长了53％，这主要是由于一笔总额为3100万美元的商业和工业贷款，以及先前报告的两笔总额为4600万美元的郊区办公商业房地产贷款。
存款和借入资金
4Q23-3Q234Q23-4Q22
（以百万计）4Q233Q234Q22$%$%
非计息需求$26,244 $26,733 $35,777 $(489)(2)%$(9,533)(27)%
计息：
储蓄和货币市场
38,663 37,026 33,474 1,637 4 5,189 16 
时间
5,619 5,089 1,484 530 10 4,135 NM
Brokered4,435 6,551 917 (2,116)(32)3,518 NM
计息总额48,717 48,666 35,875 51 — 12,842 36 
存款总额$74,961 $75,399 $71,652 $(438)(1)$3,309 5 
借入的资金：
购买的联邦资金和其他短期借款$4,379 $4,346 $10,417 $33 1 $(6,038)(58)
长期债务542 540 651 2 — (109)(17)
借入资金总额$4,921 $4,886 $11,068 $35 1 $(6,147)(56)


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新闻稿—第6页


存款总额比上年同期增加了33亿美元，增长了5％，这是由于客户为应对更高的利率环境而转向计息产品，计息存款增加了128亿美元，部分被无息活期存款减少的95亿美元所抵消。
截至2023年12月31日，客户存款（不包括经纪存款）总额为705亿美元，其中包括约68亿美元的互惠存款产品，我们在配售网络中分配客户的存款以增加他们的联邦存款保险公司保险，作为回报，我们从其他网络银行收到了相应金额的存款。
平均存款总额与上年同期相比减少了17亿美元，下降了2％，这要归因于利率上升导致的平均无息存款减少。我们的贷款存款比率为77％，而去年同期为78％。
主要由担保借款组成的借款总额比上年同期减少了61亿美元，下降了56％，这主要是由于计息存款的增加和计息资产的减少。长期债务的减少是由于优先票据在2023年第二季度到期。
股东权益
4Q23-3Q234Q23-4Q22
（以百万计，股票数据除外）4Q233Q234Q22$%$%
股东权益：
优先股
$440$440$440$— — %$— — %
普通股和额外实收资本
1,7311,7261,7545 — (23)(1)
留存收益
6,2126,1575,81155 1 401 7 
累计其他综合收益（亏损）(2,692)(3,008)(3,112)316 11 420 13 
股东权益总额$5,691$5,315$4,893$376 7 $798 16 
资本分配：
已支付的普通股股息$61$61$62$— — $(1)(2)
回购的银行普通股——50— NM(50)NM
分配给普通股股东的总资本$61$61$112$— — $(51)(46)
股份%股份%
加权平均摊薄后已发行普通股（千股）
147,645 147,653 148,829 (8)— %(1,184)(1)%
期末已发行普通股（千股）148,153 148,146 148,664 7 — (511)— 
普通股股息为每股0.41美元，与2022年第四季度持平。与2022年第四季度相比，已发行普通股减少了50万股，下降了0.3％，这主要是由于2023年第一季度的普通股回购。
截至2023年12月31日，累计其他综合收益（亏损）（“AOCI”）为27亿美元，这在很大程度上反映了利率变动导致的固定利率可供出售证券公允价值的下降。如果这些证券没有任何销售或信用减值，则未实现的亏损将不计入收益。我们不打算出售任何有未实现亏损的证券。尽管AOCI的变化反映在股东权益中，但它们不包括在监管资本中，因此不会影响我们的监管资本比率。
据估计，普通股一级资本（“CET1”）为69亿美元，与去年同期的65亿美元相比增长了6％。预计的CET1资本比率为10.3％，而这一比例为9.8％。普通股每股有形账面价值从22.79美元增至28.30美元，这主要是由于留存收益的增加以及AOCI的改善主要是由于证券的支付。有关非公认会计准则财务指标的更多信息，请参阅第16-18页。


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新闻稿—第7页


补充演示和电话会议
Zions已在其网站上发布了补充演示文稿，该报告将用于在美国东部时间2024年1月22日下午 5:30 讨论第四季度业绩。邀请媒体代表、分析师、投资者和公众通过致电（877）709-8150（国内和国际）并输入密码13743994或通过网络直播参加本次讨论。网络直播的链接将在锡安银行网站zionsbancorporation.com上提供。电话会议的网络直播也将存档并提供30天。
关于北卡罗来纳州锡安银行
北卡罗来纳州锡安银行是美国首屈一指的金融服务公司之一，截至2023年12月31日，其总资产约为870亿美元，2023年的年净收入为31亿美元。Zions由当地管理团队和不同的品牌在11个西部州开展业务：亚利桑那州、加利福尼亚州、科罗拉多州、爱达荷州、内华达州、新墨西哥州、俄勒冈州、德克萨斯州、犹他州、华盛顿州和怀俄明州。该银行一直是中小型市场银行业全国和全州客户调查奖项的获得者，也是公共财政咨询服务和小企业管理局贷款领域的领导者。此外，Zions被纳入标准普尔500指数和纳斯达克金融100指数。投资者信息和当地银行品牌的链接可在www.zionsbancorporation.com上获取。
前瞻性信息
本财报包括1995年《私人证券诉讼改革法》中定义的 “前瞻性陈述”。这些陈述基于管理层当前对未来事件或决定的预期和假设，所有这些都受已知和未知的风险、不确定性和其他因素的影响，这些因素可能导致我们的实际业绩、业绩或成就、行业趋势、业绩或监管结果与明示或暗示的结果存在重大差异。前瞻性陈述包括：
•关于锡安银行、全国协会及其子公司（统称 “北卡罗来纳州锡安银行”、“银行”、“我们”）的信念、计划、目标、目标、目标、目标、承诺、设计、指导方针、预期、未来财务状况、经营业绩和业绩的声明；以及
•前后有或包含 “可能”、“可能”、“可以”、“继续”、“可以”、“应该”、“会”、“相信”、“预测”、“预期”、“估计”、“预期”、“打算”、“目标”、“承诺”、“设计”、“计划”、“项目”、“将来” 等词语的陈述及其否定内容和类似内容单词和表情。
前瞻性陈述不能作为保证，也不应依赖它们来代表管理层以后任何日期的观点。实际结果和结果可能与所列结果存在重大差异。尽管以下清单并不全面，但可能导致实质性差异的重要因素包括：
•我们的贷款和证券投资组合的质量和组成以及存款的质量和构成；
•新颁布的影响我们和银行业的法规的影响，适用法律以及财政、货币、监管、贸易和税收政策的变化和不确定性，以及政府、机构、中央银行和类似组织采取的行动，包括导致收入减少；银行费用、保险评估和资本标准增加的变化和不确定性；以及其他监管要求；
•国会关于政府资助和其他问题的谈判旷日持久，政治僵局，包括那些增加政府关闭、美国信用评级下调或其他经济混乱可能性的问题；
•总体行业、政治和经济状况的变化，包括通货膨胀率持续上升、经济放缓或衰退或其他经济挑战；可能对我们的收入和支出、资产和债务价值以及资本和流动性的可用性和成本产生不利影响的利率和参考利率的变化；可能导致贷款和租赁损失增加的经济状况恶化；


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新闻稿—第8页


•证券和资本市场行为，包括市场流动性的波动和变化以及我们筹集资金的能力；
•银行关闭或其他银行的不利事态发展对一般投资者对银行稳定性和流动性的情绪的影响；
•我们记录在案的商誉可能会受到减值，这可能会对我们的收益和股东权益产生不利影响，但不会对我们的监管资本产生不利影响。
•竞争压力和其他可能影响我们业务各个方面的因素，例如我们产品和服务的定价和需求、我们招聘和留住人才的能力，以及技术进步、数字商务、人工智能和其他影响银行业的创新的影响；
•我们完成项目和举措、执行战略计划、管理风险、控制薪酬和其他支出以及实现业务目标的能力；
•我们有能力对供应商进行充分监督或防止我们赖以交付各种产品和服务的第三方表现不佳；
•我们开发和维护旨在防范欺诈、网络安全和隐私风险的技术、信息安全系统和控制措施的能力；
•针对我们、其他银行、银行业或其他可能对我们和整个银行业的声誉产生不利影响的负面媒体和其他负面公众舆论的言论；
•战争和地缘政治冲突的影响，例如俄罗斯和乌克兰之间持续的战争和不断升级的中东战争，以及未来可能发生的其他地方、国家或国际灾难、危机或冲突；
•自然灾害、流行病、灾难性事件和其他可能影响我们和我们客户的运营、业务和社区的紧急情况和事件；以及
•政府和社会对环境、社会和治理问题的回应，包括与气候变化有关的问题。
我们的2022年10-K表以及随后向美国证券交易委员会（SEC）提交的文件中讨论了可能导致我们的实际业绩、业绩或成就、行业趋势、业绩或监管结果与前瞻性陈述中明示或暗示的内容存在重大差异的因素，这些因素可在我们的网站（www.zionsbancorporation.com）和美国证券交易委员会（www.sec.gov）上查阅。
我们告诫不要过度依赖前瞻性陈述，前瞻性陈述仅反映我们截至发表之日的观点。除非法律要求，否则我们明确表示没有义务更新任何因素或公开宣布对任何前瞻性陈述的修订以反映未来的事件或发展。


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新闻稿—第9页


财务要闻
（未经审计）
三个月已结束
（以百万计，股票、每股和比率数据除外）十二月三十一日
2023		9月30日
2023		6月30日
2023		3月31日
2023		十二月三十一日
2022
资产负债表 1
扣除备抵后的投资贷款$57,095$56,212$56,266$55,713$55,078
总资产87,20387,26987,23088,57389,545
存款74,96175,39974,32369,20871,652
股东权益总额5,6915,3155,2835,1844,893
损益表
适用于普通股股东的净收益
$116$168$166$198$277
净利息收入583585591679720
应纳税等值净利息收入 2
593596602688730
非利息收入总额148180189160153
非利息支出总额581496508512471
预先拨备净收入 2
160280283336412
调整后的拨备前净收入 2
262272296341420
信贷损失准备金—41464543
股份和普通股每股金额
摊薄后普通股每股净收益$0.78$1.13$1.11$1.33$1.84
分红0.410.410.410.410.41
每股普通股账面价值 1
35.4432.9132.6932.0329.95
每股普通股的有形账面价值 1、2
28.3025.7525.5224.8522.79
加权平均股价35.9534.6727.5145.5749.85
加权平均摊薄后已发行普通股（千股）
147,645147,653147,696148,038148,829
已发行普通股（千股）1
148,153148,146148,144148,100148,664
选定的比率和其他数据
平均资产回报率0.57 %0.80 %0.79 %0.91 %1.27 %
普通股平均回报率9.2 %13.5 %13.8 %17.4 %25.4 %
有形普通股平均回报率 2
11.8 %17.3 %17.8 %22.7 %33.4 %
净利率2.91 %2.93 %2.92 %3.33 %3.53 %
总存款成本2.06 %1.92 %1.27 %0.47 %0.20 %
效率比 2
65.1 %64.4 %62.5 %59.9 %52.9 %
有效税率 3
16.0 %23.2 %22.6 %27.7 %20.9 %
不良资产与贷款和租赁以及其他拥有的不动产的比率
0.39 %0.38 %0.29 %0.31 %0.27 %
净贷款和租赁扣除（回收额）与平均贷款的年化比率0.06 %0.10 %0.09 %— %(0.02)%
信贷损失备抵总额与未偿贷款和租赁的比率 1
1.26 %1.30 %1.25 %1.20 %1.14 %
全职同等效员工
9,6799,98410,10310,0649,989
资本比率和数据 1
有形普通股权比率 2
4.9 %4.4 %4.4 %4.2 %3.8 %
普通股第一级资本 4
$6,863$6,803$6,692$6,582$6,481
风险加权资产 4
$66,934$66,615$66,917$66,274$66,111
普通股一级资本比率 4
10.3 %10.2 %10.0 %9.9 %9.8 %
一级风险资本比率 4
10.9 %10.9 %10.7 %10.6 %10.5 %
基于风险的总资本比率 4
12.8 %12.8 %12.5 %12.4 %12.2 %
第 1 层杠杆比率 4
8.3 %8.3 %8.0 %7.8 %7.7 %
1 在期末时。
2 有关非公认会计准则财务指标的信息，见第16-18页。
3 截至2023年3月31日的有效税率提高和2023年12月31日的下降是为不确定税收状况准备金发生变化的结果。
4 本期比率和数额代表估计数。


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新闻稿—第10页


合并资产负债表
（以百万计，以千股为单位）十二月三十一日
2023		9月30日
2023		6月30日
2023		3月31日
2023		十二月三十一日
2022
（未经审计）（未经审计）（未经审计）
资产
来自银行的现金和应付款$716 $700 $701 $607 $657 
货币市场投资：
计息存款1,488 1,704 1,531 2,727 1,340 
出售的联邦资金和证券转售协议937 1,427 781 688 2,426 
投资证券：
按摊销成本计算的持有至到期1
10,382 10,559 10,753 10,961 11,126 
按公允价值可供出售10,300 10,148 10,832 11,594 11,915 
按公允价值计算的交易账户48 31 32 12 465 
扣除补贴后的证券总额20,730 20,738 21,617 22,567 23,506 
持有待售贷款53 41 36 5 8 
贷款和租赁，扣除非劳动收入和费用57,779 56,893 56,917 56,331 55,653 
减去贷款损失备抵金684 681 651 618 575 
扣除备抵后的投资贷款57,095 56,212 56,266 55,713 55,078 
其他非计息投资950 929 956 1,169 1,130 
场所、设备和软件，净额1,400 1,410 1,414 1,411 1,408 
商誉和无形资产1,059 1,060 1,062 1,063 1,065 
拥有的其他房地产6 7 3 6 3 
其他资产2,769 3,041 2,863 2,617 2,924 
总资产$87,203 $87,269 $87,230 $88,573 $89,545 
负债和股东权益
存款：
非计息需求$26,244 $26,733 $28,670 $30,974 $35,777 
计息：
储蓄和货币市场38,721 37,090 33,394 30,897 33,566 
时间9,996 11,576 12,259 7,337 2,309 
存款总额74,961 75,399 74,323 69,208 71,652 
购买的联邦资金和其他短期借款
4,379 4,346 5,513 12,124 10,417 
长期债务542 540 538 663 651 
无准备金贷款承诺储备金45 57 60 60 61 
其他负债1,585 1,612 1,513 1,334 1,871 
负债总额81,512 81,954 81,947 83,389 84,652 
股东权益：
优先股，无面值；授权4,400股440 440 440 440 440 
普通股2（面值0.001美元；授权35万股）和额外的实收资本
1,731 1,726 1,722 1,715 1,754 
留存收益6,212 6,157 6,051 5,949 5,811 
累计其他综合收益（亏损）(2,692)(3,008)(2,930)(2,920)(3,112)
股东权益总额5,691 5,315 5,283 5,184 4,893 
负债和股东权益总额$87,203 $87,269 $87,230 $88,573 $89,545 
1 持有至到期（公允价值）
$10,466 $10,049 $10,768 $11,210 $11,239 
2 股普通股（已发行和流通）
148,153 148,146 148,144 148,100 148,664 


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合并收益表
（未经审计）三个月已结束
（以百万计，股票和每股金额除外）十二月三十一日
2023		9月30日
2023		6月30日
2023		3月31日
2023		十二月三十一日
2022
利息收入：
贷款的利息和费用$848 $831 $791 $726 $656 
货币市场投资的利息48 35 48 57 39 
证券利息144 144 138 137 140 
利息收入总额1,040 1,010 977 920 835 
利息支出：
存款利息395 366 220 82 38 
短期和长期借款的利息62 59 166 159 77 
利息支出总额457 425 386 241 115 
净利息收入583 585 591 679 720 
信贷损失准备金：
贷款损失准备金12 44 46 46 31 
为无准备金的贷款承诺编列经费(12)(3)— (1)12 
信贷损失准备金总额— 41 46 45 43 
扣除信贷损失准备金后的净利息收入583 544 545 634 677 
非利息收入：
商业账户费用43 43 45 43 41 
信用卡费用26 26 25 24 27 
零售和商业银行费用17 17 16 16 16 
贷款相关费用和收入16 23 19 21 19 
资本市场费用19 18 27 17 22 
财富管理费14 15 14 15 14 
其他与客户相关的费用15 15 16 15 14 
与客户相关的非利息收入150 157 162 151 153 
公允价值和非对冲衍生品收益（亏损）(9)7 1 (3)(4)
股息和其他收入（亏损）8 12 26 11 9 
证券收益（亏损），净额(1)4 — 1 (5)
非利息收入总额148 180 189 160 153 
非利息支出：
工资和员工福利301 311 324 339 304 
技术、电信和信息处理65 62 58 55 51 
占用率和设备，净额38 42 40 40 40 
专业和法律服务17 16 16 13 15 
市场营销和业务发展11 10 13 12 11 
存款保险和监管费用109 20 22 18 14 
信贷相关费用7 6 7 6 8 
其他33 29 28 29 28 
非利息支出总额581 496 508 512 471 
所得税前收入150 228 226 282 359 
所得税24 53 51 78 75 
净收入126 175 175 204 284 
优先股股息(10)(7)(9)(6)(7)
适用于普通股股东的净收益$116 $168 $166 $198 $277 
该期间已发行普通股的加权平均值：
基本股票（千股）147,640 147,648 147,692 148,015 148,739 
摊薄后的股份（以千计）147,645 147,653 147,696 148,038 148,829 
普通股每股净收益：
基本$0.78 $1.13 $1.11 $1.33 $1.84 
稀释0.78 1.13 1.11 1.33 1.84 


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新闻稿—第12页


按投资组合类型划分的投资贷款余额
（未经审计）
（以百万计）十二月三十一日
2023		9月30日
2023		6月30日
2023		3月31日
2023		十二月三十一日
2022
商业：
商业和工业 1
$16,684 $16,341 $16,622 $16,500 $16,377 
租赁383 373 388 385 386 
所有者已占用9,219 9,273 9,328 9,317 9,371 
市政的4,302 4,221 4,354 4,374 4,361 
商业总额30,588 30,208 30,692 30,576 30,495 
商业地产：
建筑和土地开发2,669 2,575 2,498 2,313 2,513 
任期10,702 10,565 10,406 10,585 10,226 
商业地产总额13,371 13,140 12,904 12,898 12,739 
消费者：
房屋净值信贷额度3,356 3,313 3,291 3,276 3,377 
1-4 家庭住宅8,415 8,116 7,980 7,692 7,286 
建筑和其他消费性房地产1,442 1,510 1,434 1,299 1,161 
银行卡和其他循环计划474 475 466 459 471 
其他133 131 150 131 124 
总消费者13,820 13,545 13,321 12,857 12,419 
贷款和租赁总额$57,779 $56,893 $56,917 $56,331 $55,653 
1 商业和工业贷款余额包括本报告所述期间的7700万美元、1.06亿美元、1.26亿美元、1.59亿美元和1.97亿美元的PPP贷款。

不良资产
（未经审计）
（以百万计）十二月三十一日
2023		9月30日
2023		6月30日
2023		3月31日
2023		十二月三十一日
2022
非应计贷款 1
$222 $216 $162 $171 $149 
拥有的其他房地产6 3 2 2 — 
不良资产总额$228 $219 $164 $173 $149 
不良资产与贷款的比率1、租赁和其他拥有的不动产2
0.39 %0.38 %0.29 %0.31 %0.27 %
累积逾期 90 天或更长时间的贷款$3 $16 $7 $2 $6 
逾期90天或更长时间的应计贷款与贷款1和租赁的比率
0.01 %0.03 %0.01 %— %0.01 %
过期 90 天或更长时间的非应计贷款和应计贷款
$225 $232 $169 $173 $155 
过期 90 天或更长时间的不良资产1 和应计贷款的比率，即贷款和租赁以及其他自有不动产
0.40 %0.41 %0.30 %0.31 %0.28 %
逾期 30-89 天的应计贷款$86 $86 $59 $79 $93 
分类贷款825 769 768 912 929 
1 包括持有的待售贷款。
2 不包括待售的银行场所。


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新闻稿—第13页


信贷损失备抵金
（未经审计）
三个月已结束
（以百万计）十二月三十一日
2023		9月30日
2023		6月30日
2023		3月31日
2023		十二月三十一日
2022
贷款和租赁损失备抵金
第 1 期开始时的余额
$681 $651 $618 $572 $541 
贷款损失准备金12 44 46 46 31 
贷款和租赁扣款13 20 22 7 9 
减去：回收额4 6 9 7 12 
净贷款和租赁扣除额（回收额）9 14 13 — (3)
期末余额$684 $681 $651 $618 $575 
期末贷款损失备抵与贷款2和租赁的比率
1.18 %1.20 %1.14 %1.10 %1.03 %
期末贷款损失备抵与非应计贷款的比率2
308 %342 %402 %361 %386 %
净贷款和租赁扣除（回收额）与平均贷款的年化比率0.06 %0.10 %0.09 %— %(0.02)%
无准备金贷款承诺储备金
期初余额$57 $60 $60 $61 $49 
为无准备金的贷款承诺编列经费(12)(3)— (1)12 
期末余额$45 $57 $60 $60 $61 
信用损失备抵金
贷款损失备抵金$684 $681 $651 $618 $575 
无准备金贷款承诺储备金45 57 60 60 61 
信用损失备抵总额$729 $738 $711 $678 $636 
期末ACL与贷款1和未偿租约的比率
1.26 %1.30 %1.25 %1.20 %1.14 %
1 由于采用了与向遇到财务困难的借款人修改贷款有关的新会计准则，2023年3月31日的贷款损失备抵的期初余额与截至2022年12月31日的相应期末余额不一致。
2 不包括待售贷款。


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新闻稿—第14页


按投资组合类型划分的非应计贷款
（未经审计）
（以百万计）十二月三十一日
2023		9月30日
2023		6月30日
2023		3月31日
2023		十二月三十一日
2022
持有待售贷款$— $17 $— $— $— 
商业：
商业和工业$82 $59 $71 $77 $63 
租赁2 — — — — 
所有者已占用20 27 29 33 24 
市政的— — — — — 
商业总额104 86 100 110 87 
商业地产：
建筑和土地开发22 22 — — — 
任期39 40 13 16 14 
商业地产总额61 62 13 16 14 
消费者：
房屋净值信贷额度17 16 12 11 11 
1-4 家庭住宅40 35 37 34 37 
建筑和其他消费性房地产— — — — — 
银行卡和其他循环计划— — — — — 
其他— — — — — 
总消费者57 51 49 45 48 
非应计贷款总额$222 $216 $162 $171 $149 

按投资组合类型划分的净扣除额
（未经审计）
（以百万计）十二月三十一日
2023		9月30日
2023		6月30日
2023		3月31日
2023		十二月三十一日
2022
商业：
商业和工业$7 $8 $14 $(2)$(4)
租赁— — — — — 
所有者已占用— (1)— (1)— 
市政的— — — — — 
商业总额7 7 14 (3)(4)
商业地产：
建筑和土地开发— 1 — — — 
任期— 2 — — — 
商业地产总额— 3 — — — 
消费者：
房屋净值信贷额度— 2 — (1)— 
1-4 家庭住宅— — (2)2 — 
建筑和其他消费性房地产— — — — — 
银行卡和其他循环计划2 2 1 2 1 
其他— — — — — 
消费贷款总额2 4 (1)3 1 
净扣款（回收额）总额$9 $14 $13 $— $(3)


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合并平均资产负债表、收益率和利率
（未经审计）三个月已结束
2023年12月31日2023年9月30日2022年12月31日
（以百万计）平均余额
平均值
收益率/利率 1
平均余额
平均值
收益率/利率 1
平均余额
平均值
收益率/利率 1
资产
货币市场投资：
计息存款$1,590 5.52 %$1,539 5.52 %$1,264 3.67 %
出售的联邦资金和证券转售协议1,704 5.91 %874 6.13 %2,571 4.13 %
货币市场投资总额3,294 5.72 %2,413 5.74 %3,835 3.98 %
证券：
持有至到期10,448 2.22 %10,625 2.21 %6,463 2.22 %
可供出售10,013 3.48 %10,606 3.24 %16,743 2.45 %
交易账户39 4.80 %20 4.65 %262 4.72 %
证券总额20,500 2.84 %21,251 2.73 %23,468 2.42 %
持有待售贷款32 5.77 %46 4.89 %22 2.72 %
贷款和租赁：2
商用30,219 5.81 %30,535 5.69 %30,056 4.63 %
商业地产13,264 7.19 %13,016 7.14 %12,547 5.90 %
消费者13,662 5.02 %13,417 4.92 %12,073 4.14 %
贷款和租赁总额57,145 5.94 %56,968 5.84 %54,676 4.81 %
赚取利息的资产总额80,971 5.15 %80,678 5.02 %82,001 4.09 %
来自银行的现金和应付款739 712 638 
贷款和债务证券的信贷损失备抵金(681)(651)(546)
商誉和无形资产1,060 1,061 1,036 
其他资产5,644 5,523 5,770 
总资产$87,733 $87,323 $88,899 
负债和股东权益
计息存款：
储蓄和货币市场$37,941 2.71 %$35,346 2.42 %$34,386 0.37 %
时间11,132 4.84 %12,424 4.81 %1,856 1.31 %
计息存款总额49,073 3.19 %47,770 3.04 %36,242 0.42 %
借入的资金：
购买的联邦资金和证券回购协议
1,774 5.38 %1,770 5.31 %2,773 3.68 %
其他短期借款2,282 5.16 %2,233 4.95 %4,110 3.89 %
长期债务541 6.06 %539 5.37 %648 6.24 %
借入资金总额4,597 5.35 %4,542 5.14 %7,531 4.01 %
计息负债总额53,670 3.38 %52,312 3.22 %43,773 1.04 %
非计息活期存款26,851 27,873 38,013 
其他负债1,792 1,760 2,343 
负债总额82,313 81,945 84,129 
股东权益：
优先股440 440 440 
普通股权4,980 4,938 4,330 
股东权益总额5,420 5,378 4,770 
负债和股东权益总额$87,733 $87,323 $88,899 
平均计息基金的利差1.77 %1.80 %3.05 %
净非计息资金来源的影响1.14 %1.13 %0.48 %
净利率2.91 %2.93 %3.53 %
备忘录：存款总成本2.06 %1.92 %0.20 %
备忘录：存款总额和计息负债$80,521 2.25 %$80,185 2.10 %$81,786 0.56 %
1 税率是使用以千为单位的金额和所列期间的 21% 的税率计算得出的。
2 扣除未摊销的购买溢价、折扣和递延贷款费用和成本。


锡安银行，N.A.
新闻稿—第16页


非公认会计准则财务指标
（未经审计）
本新闻稿除了GAAP财务指标外，还提供了非GAAP财务指标。以下附表列出了从适用的GAAP财务指标与非GAAP财务指标进行对账的调整。我们认为这些调整与持续的经营业绩有关，为同期比较提供了有意义的基础。我们使用这些非公认会计准则财务指标来评估我们的业绩和财务状况。我们认为，提出这些非公认会计准则财务指标可以让投资者在与我们的管理层和金融服务行业相同的基础上评估我们的业绩。
非公认会计准则财务指标具有固有的局限性，不一定与其他金融服务公司可能提出的类似财务指标相提并论。尽管利益相关者经常使用非公认会计准则财务指标来评估公司，但它们作为分析工具存在局限性，不应孤立地考虑，也不能作为对根据公认会计原则报告的业绩分析的替代品。
有形普通股及相关衡量标准
有形普通股和相关指标是非公认会计准则指标，不包括无形资产及其相关摊销的影响。我们认为，这些非公认会计准则指标为我们使用股东权益提供了有用的信息，并为更一致地评估企业的业绩（无论是内部收购还是发展）提供了基础。
平均有形普通股回报率（非公认会计准则）
三个月已结束
（以百万美元计）十二月三十一日
2023		9月30日
2023		6月30日
2023		3月31日
2023		十二月三十一日
2022
适用于普通股股东的净收益（GAAP）$116 $168 $166 $198 $277 
调整额，扣除税款：
核心存款和其他无形资产的摊销1 1 1 1 — 
适用于普通股股东的调整后净收益，扣除税款(a)$117 $169 $167 $199 $277 
普通股平均值 (GAAP)$4,980 $4,938 $4,818 $4,614 $4,330 
平均商誉和无形资产(1,060)(1,061)(1,063)(1,064)(1,036)
平均有形普通股（非公认会计准则）(b)$3,920 $3,877 $3,755 $3,550 $3,294 
季度中的天数(c)92 92 91 90 92 
一年中的天数(d)365 365 365 365 365 
平均有形普通股回报率（非公认会计准则）1
(a/b/c) *d11.8 %17.3 %17.8 %22.7 %33.4 %
1 将AOCI的影响排除在平均有形普通股中，则在本报告所述期间，相关回报率分别为6.7％、9.9％、10.0％、12.3％和16.9％。


锡安银行，N.A.
新闻稿—第17页


有形资产比率、有形普通股权比率和每股普通股有形账面价值（所有非公认会计准则衡量标准）
（以百万美元计，每股金额除外）十二月三十一日
2023		9月30日
2023		6月30日
2023		3月31日
2023		十二月三十一日
2022
股东权益总额（GAAP）$5,691 $5,315 $5,283 $5,184 $4,893 
商誉和无形资产(1,059)(1,060)(1,062)(1,063)(1,065)
有形资产（非公认会计准则）(a)4,632 4,255 4,221 4,121 3,828 
优先股(440)(440)(440)(440)(440)
有形普通股（非公认会计准则）(b)$4,192 $3,815 $3,781 $3,681 $3,388 
总资产（GAAP）$87,203 $87,269 $87,230 $88,573 $89,545 
商誉和无形资产(1,059)(1,060)(1,062)(1,063)(1,065)
有形资产（非公认会计准则）(c)$86,144 $86,209 $86,168 $87,510 $88,480 
已发行普通股（千股）(d)148,153 148,146 148,144 148,100 148,664 
有形资产比率（非公认会计准则）1
(a/c)5.4 %4.9 %4.9 %4.7 %4.3 %
有形普通股权比率（非公认会计准则）(b/c)4.9 %4.4 %4.4 %4.2 %3.8 %
每股普通股的有形账面价值（非公认会计准则）(b/d)$28.30 $25.75 $25.52 $24.85 $22.79 
效率比率和调整后的拨备前净收入
效率比率是衡量运营费用与收入的关系。我们认为，效率比率提供了有关创收成本的有用信息。我们进行了调整，将随后的时间表中列出的某些通常预计不会经常出现的项目排除在外，我们认为这样可以提高各时期的可比性。调整后的非利息支出为衡量我们如何管理开支提供了衡量标准。调整后的拨备前净收入使管理层和其他人能够评估我们的资本创造能力。应纳税等值净利息收入使我们能够评估来自应纳税和免税来源的收入的可比性。
效率比率（非公认会计准则）和调整后的拨备前净收入（非公认会计准则）
三个月已结束
（以百万美元计）十二月三十一日
2023		9月30日
2023		6月30日
2023		3月31日
2023		十二月三十一日
2022
非利息支出 (GAAP) (a)$581 $496 $508 $512 $471 
调整：
遣散费— — 13 1 — 
核心存款和其他无形资产的摊销2 2 1 2 — 
重组成本— 1 — — — 
SBIC 投资成功费应计额 1
— — — — (1)
联邦存款保险公司特别评估90 — — — — 
调整总额(b)92 3 14 3 (1)
调整后的非利息支出（非公认会计准则）(a-b) = (c)$489 $493 $494 $509 $472 
净利息收入（GAAP）(d)$583 $585 $591 $679 $720 
完全应纳税等值的调整(e)10 11 11 9 10 
应纳税等值净利息收入（非公认会计准则）(d+e) = (f)593 596 602 688 730 
非利息收入 (GAAP)(g)148 180 189 160 153 
合并收益（非公认会计准则）(f+g) = (h)741 776 791 848 883 
调整：
公允价值和非对冲衍生品收益（亏损）(9)7 1 (3)(4)
证券收益（亏损），净额(1)4 — 1 (5)
调整总数 2
(i)(10)11 1 (2)(9)
调整后的应纳税等值收入（非公认会计准则）(h-i) = (j)$751 $765 $790 $850 $892 
拨备前净收入 (PPNR)（非公认会计准则）(h)-(a)$160 $280 $283 $336 $412 
调整后的PPNR（非公认会计准则）(j)-(c)262 272 296 341 420 
效率比（非公认会计准则）(c/j)65.1 %64.4 %62.5 %59.9 %52.9 %
1 成功费用应计与我们的SBIC投资的收益/（亏损）相关，不包括净证券收益（亏损）。
2 不包括股息和其他收入中记录的1300万美元银行自有场所出售收益，截至2023年6月30日的三个月，效率比率将为63.6％。


锡安银行，N.A.
新闻稿—第18页


效率比率（非公认会计准则）和调整后的拨备前净收入（非公认会计准则）
十二个月已结束
（以百万美元计）十二月三十一日
2023		十二月三十一日
2022
非利息支出 (GAAP) (a)$2,097 $1,878 
调整：
遣散费14 1 
其他房地产费用— 1 
核心存款和其他无形资产的摊销7 1 
重组成本1 — 
SBIC 投资成功费应计额 1
— (1)
联邦存款保险公司特别评估90 — 
调整总额(b)112 2 
调整后的非利息支出（非公认会计准则）(a-b) = (c)$1,985 $1,876 
净利息收入（GAAP）(d)$2,438 $2,520 
完全应纳税等值的调整(e)41 37 
应纳税等值净利息收入（非公认会计准则）(d+e) = (f)2,479 2,557 
非利息收入 (GAAP)(g)677 632 
合并收益（非公认会计准则）(f+g) = (h)3,156 3,189 
调整：
公允价值和非对冲衍生品收益（亏损）(4)16 
证券收益（亏损），净额4 (15)
调整总额(i)— 1 
调整后的应纳税等值收入（非公认会计准则）(h-i) = (j)$3,156 $3,188 
拨备前净收入 (PPNR)(h)-(a)$1,059 $1,311 
调整后的PPNR（非公认会计准则）(j)-(c)1,171 1,312 
效率比（非公认会计准则）(c/j)62.9 %58.8 %
1 成功费用应计与我们的SBIC投资的收益/（亏损）相关，不包括净证券收益（亏损）。