NXG Cushing^®中游能源基金（纽约证券交易所代码：SRV）宣布 供股条款并宣布12月的月度分配

2023年11月10日，星期五

德克萨斯州达拉斯：NXG Cushing 董事会（“董事会”） ^®截至记录日，中游能源基金（纽约证券交易所代码：SRV）（“基金”）已批准向基金普通股（“普通股股东”）持有人发行面值为每股0.001美元（“普通股”）的可转让 权利（“权利”）的条款，使这些权利的持有人有权认购 普通股（“优惠”）。董事会根据基金投资顾问 库欣的建议和陈述^®以NXG Investment Management（“投资顾问”）和 其他公司的身份开展业务的资产管理有限责任公司已确定，进行要约从而增加 基金可供投资的资产，符合基金和普通股股东的最大利益。在做出这一决定时，董事会考虑了许多因素，包括潜在的 收益和成本。董事会特别考虑了投资顾问的信念，即该提议将使基金 能够利用可能存在或可能出现的现有和未来投资机会，这符合基金的投资 目标，即通过资本增值和当期收入相结合获得较高的税后总回报。该要约还寻求 为现有普通股股东提供以低于市场价格的折扣购买普通股的机会（视销售额 而定）。

目前预计 的报价记录日期为2023年11月21日（“记录日期”）。基金将在记录日期（“记录日期 普通股股东”）向普通股股东分配在记录日期持有的每股普通股的一份权利。普通股股东将有权每持有三股权利购买 股新普通股（1比3）；但是，截至记录日期持有少于三股普通 股的任何记录日期普通股股东都将有权认购一股普通股。不会发行部分普通股。

拟议的认购期将从记录日期 开始，目前预计将于2023年12月14日到期，除非基金延期（“到期日”）。 在订阅期内可以随时行使权利。这些权利是可转让的，预计将在要约期间获准在纽约证券交易所有限责任公司（“NYSE”）上交易，代码为 “SRV RT”。

每股普通股的认购价格（“认购 价格”）将在到期日确定，将等于到期日纽约证券交易所上次公布的基金普通股 股销售价格以及紧接前四（4）个交易日（“公式 价格”）平均值的92.5％。但是，如果到期日纽约证券交易所 交易收盘时，公式价格低于基金每股普通股净资产价值的92.5％，则认购价格将为当天纽约证券交易所交易时每股普通股净资产价值的88％。基金尚未确定估计的订阅价格。

记录日期行使所有 主要认购权的普通股股东将有资格获得超额认购特权，使记录日期普通股股东有权认购未根据主要认购购买的任何其他普通股， ，但须遵守某些限制和配股。

该要约只能通过招股说明书 补充文件和随附的招股说明书提出。基金预计在 记录日期之后不久将证明权利的认购证书、招股说明书 补充文件和随附的要约招股说明书的副本邮寄至美国境内记录日期的普通股股东。为了行使权利，通过经纪人、托管人或信托公司持有普通股的普通股股东应 联系该实体，转达他们代表他们行使或出售其权利的指示。 不通过经纪人、托管人或信托公司持有普通股的普通股股东应在认购证书或招股说明书补充文件中注明的地点填写认购证书并将其连同付款 一起交给要约订阅代理人， ，向其发出行使或出售其 权利的指示。

基金将支付与要约相关的费用 ，这些费用将由基金的普通股股东间接承担。

基金保留修改、推迟或 取消优惠的权利。

十二月月度分布

该基金宣布，2023年12月23日每股普通股的每月分配额为0.45美元。每月分红将根据下表支付给普通股股东：

分配款应在付款日期 支付，除非基金董事会确定需要延期支付 ，以遵守适用法律或确保基金保持偿付能力，能够在债务到期时偿还债务， 继续经营。

对于2023年12月5日之后根据要约发行的普通股，则无需支付12月份的月度分配 。

此外，该基金此前已宣布定期向普通股股东分配 ，金额为每股0.45美元，将于2023年11月30日支付，记录日期为2023年11月 3日，对于根据要约发行的普通股，将不支付这笔款项。

***

此处的信息不完整， 可能会发生变化。与这些证券有关的注册声明已向美国证券交易委员会提交，但尚未生效。 在注册声明生效之前，不得出售证券，也不得接受买入要约。

本文件不是出售任何证券的要约 ，也不是在不允许要约或出售的任何司法管辖区征求购买任何证券的要约。本文件不是 发行，只有在注册声明 生效后，才能通过招股说明书补充文件和随附的招股说明书进行发行。投资者在投资前应仔细考虑基金的投资目标、风险、费用和开支。 基金的招股说明书补充文件和随附的招股说明书（如果有）将包含此信息以及有关 基金的其他信息以及有关该要约的其他信息，应在投资前仔细阅读。如需有关 要约的更多信息，或要获取招股说明书补充文件和随附的招股说明书（如果有），请联系基金的information 代理人：

EQ 基金解决方案有限责任公司

挑战者路 55 号，201 套房

新泽西州里奇菲尔德公园 07660

(800) 207-2872

关于 NXG 投资管理

投资顾问是美国证券交易委员会注册的投资 顾问，总部位于德克萨斯州达拉斯。库欣担任关联基金和管理账户的投资顾问。Cushing Asset Management， LP 以NXG Investment Management的名义开展业务，为寻求长期增长的投资者提供下一代投资策略 ，这些公司专注于清洁和可持续未来的公司以及传统和转型基础设施公司。

关于 NXG Cushing^®中游能源基金

该基金是一家非多元化的封闭式管理投资公司 ，其投资目标是通过资本增值和当期收入相结合获得较高的税后总回报。 基金力求通过在正常市场条件下将管理资产的至少 80% 投资于中游能源投资组合 来实现其投资目标。该基金认为，中游能源投资是为中游能源公司的证券 提供经济风险的投资，这些公司提供中游能源服务，包括天然气、液化天然气、精炼原油 产品、生物燃料、碳封存、太阳能和风能等自然资源的收集、运输、加工、分馏、储存、提炼和分配。如果一家公司的资产、收入、销售额或利润中至少有50％来自中游能源服务或以其他方式与中游能源服务有关，则该基金将其视为中游能源公司。该基金的 普通股在纽约证券交易所上市，股票代码为 “SRV”。

基金利用杠杆作为其投资策略的一部分。 无法保证基金会实现其投资目标。

重要信息

本新闻稿包含某些声明，其中可能包括1933年《证券法》第27A条和1934年《证券交易法》第21E条所指的 “前瞻性 陈述”。 除历史事实陈述外，此处包含的所有陈述均为 “前瞻性陈述”。尽管基金 和投资顾问认为这些前瞻性陈述中反映的预期是合理的，但它们确实涉及 假设、风险和不确定性，这些预期可能被证明是不正确的。由于多种因素，包括基金向美国证券交易委员会提交的报告 中讨论的因素，实际业绩可能与这些前瞻性陈述中预期的 存在重大差异。您不应过分依赖这些前瞻性陈述， 仅代表截至本新闻稿发布之日。除法律要求外，基金和投资顾问不承担更新这些前瞻性陈述的责任。

有关基金的信息，请联系您的财务顾问。

联系人：

布莱克·纳尔逊

NXG 投资管理

214-692-6334

nxgim.com