列报和会计原则的基础

公司已合并编制了随附的未经审计的财务报表。管理层认为，随附的 未经审计的简明合并资产负债表、相关的损益表和综合收益表以及现金流包括所有调整， 仅包含公允列报所必需的正常经常性项目，按照美利坚合众国普遍接受的会计 原则（“美国公认会计原则”）按应计制编制。本表格10-Q中包含的信息应 与公司截至2023年6月30日止年度的10-K表年度报告中包含的信息一起阅读，并于2023年9月25日向美国证券交易委员会提交了 。

整合原则

随附的 份合并财务报表（此处称为 “财务报表”）包括玛丽高公司及其全资子公司、USCF Investments、Gourmet Foods、Brigadier、Origold、Marygold 和 Marygold UK的账目 以合并方式列报。

在合并中，所有 个公司间交易和账户均已删除。

使用估计值的

根据美国公认会计原则编制财务报表要求管理层做出估算和假设，这些估计和假设会影响 财务报表发布之日报告的资产和负债金额、或有资产和负债的披露以及报告期内报告的收入和支出金额。实际结果可能与这些估计值不同。

现金 和现金等价物

现金 和现金等价物包括自购买之日 起原始到期日不超过三个月的所有现金和高流动性债务工具。该公司在美国、英国、加拿大、 和新西兰的金融机构中持有现金和现金等价物。美国的账户由联邦存款保险公司为每位存款人提供高达25万加元的保险， 个加拿大账户由加拿大存款保险公司投保每位存款人最高100,000加元，美国 王国的账户由金融服务补偿计划投保，最高为8.5万英镑。新西兰的账户没有保险。公司 有时持有的存款超过保险金额，但公司预计此类账户不会有任何损失。

应收账款、净额和应收账款 — 关联方

应收账款，净额包括与Brigadier、Gourmet Foods和Original Sprout业务相关的应收账款。管理层定期审查 应收账款的构成，分析客户信用价值、客户集中度、当前经济趋势、客户支付模式的变化以及对未来的合理和可支持的预测，以确定是否应将账户视为不可收款。储量（如果有）将在特定的识别基础上记录 。在所有收款手段用尽之后，账户余额将从补贴中扣除 ，并且认为收回的可能性微乎其微。截至2023年9月30日和2023年6月30日，该公司分别有213美元和1,427美元 作为信贷损失备抵金。

应收账款 ——关联方包括与USCF Investments业务相关的应收基金资产管理费。应收管理费 通常包括一个月的管理费，管理费在赚取后的一个月内收取。截至2023年9月 30日和2023年6月30日，没有信用损失备抵金，因为所有金额均被视为可收款。

主要客户和供应商——信用风险集中

Marygold Companies 作为控股公司，通过其全资子公司运营，不集中来自客户或供应商的独立实体 。作为新成立的开发阶段实体，Marygold在截至2023年6月30日的年度中尚未开始 运营。在 2023 年 6 月 30 日之前 期间，任何确实发生的交易均与玛丽戈德公司的交易合并。

我们的 子公司USCF Investments依赖于其管理的各种基金产生的收入。截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月，基金管理 收入以及截至2023年9月30日和2023年6月30日的相关应收账款的集中度为 ，如下所示：

Marygold Companies通过Gourmet Foods及其全资子公司Printstock Products Limited拥有两个主要的客户群 ，包括总收入：1）烘焙和2）印刷。出于分部报告的目的（注16），这两个收入来源 被视为同一 “食品行业” 细分市场的一部分，因为它们被公司首席运营决策 制定者视为一个细分市场。

烘焙： 烘焙行业有三个主要的客户群体：1）杂货店，2）汽油便利店，3）独立零售商。 杂货行业由几家大型连锁企业主导，这些企业都是Gourmet Foods的客户， 无法长期保证这些主要客户将继续从Gourmet Foods购买产品，但是，现有的许多关系 已经存在，足以让管理层对其持续业务有合理的信心。

在汽油便利店市场客户群体 中，Gourmet Foods为主要的汽油便利店联盟提供经营 的各种知名品牌。

的第三个主要客户群体是独立零售商和咖啡馆，它们共同占烘焙销售收入的余额。尽管一些客户为Gourmet Foods贡献了可观的收入，但在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月中，没有一个客户为合并后的公司贡献了可观的收入。截至2023年9月30日，一位客户确实占公司合并应收账款的10％，而截至2023年6月30日， 微不足道。

印刷： Gourmet Foods总收入的印刷部门由许多客户组成，有些是大客户，有些是小客户，没有一个客户占公司 合并收入的很大一部分。截至2023年9月30日，一位客户占公司合并应收账款的17％，而截至2023年6月30日，这一比例为12％。截至2023年6月30日，另一位客户占公司合并应收账款的11％，但截至2023年9月30日，该账款微不足道。

Gourmet 食品，包括Printstock，不依赖任何一家主要供应商，因为如果有需要，当地市场 有许多替代来源。但是，Gourmet Foods依赖 生产其产品的任何原料的缺货或价格上涨都可能损害其在此期间的经营业绩。

Marygold Companies 通过准将，部分取决于其与警报监控公司 的合同关系，后者为Brigadier的客户提供监控服务。如果该合同终止，准将将被迫寻找其他警报监控来源，或者自己建立这样的设施。管理层认为， 合同关系是可持续的，并且已经存在多年，如果需要的话，可以提供其他解决方案。截至2023年9月30日，这家 监控公司占公司合并应收账款的12％ ，截至2023年6月30日，占11％。截至2023年6月30日，一位客户占公司合并应收账款的12％ ，截至2023年9月30日，该账款微不足道。

Brigadier 从 各种来源购买警报面板、数字和模拟摄像机、安装完成安全装置所需的硬件和配件。诸如准将所寻求的电子产品的制造已扩展到全球规模，从而为 Brigadier 提供了广泛的供应商选择。Brigadier 基于多个标准选择供应商，包括：价格、供货情况、 运费、质量、用途适用性以及制造商的技术支持。准将不依赖任何一个供应商。

Marygold Companies 通过 Original Sprout 通过 3 个渠道向市场销售产品：1) 通过在线 购物车向最终用户直接销售，2) 通过国际批发分销商进行销售，这些分销商反过来又向其他零售商或批发商销售，3) 向 零售商店以货架或在线方式向最终用户销售。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个 个月中，没有一个客户为公司的合并收入贡献可观的销售收入。截至2023年9月30日或截至2023年6月30日，没有一个客户向公司的合并应收账款 缴纳大量款项。

Marygold公司通过Original Sprout依赖于其与产品包装公司的 关系，这些公司在Original Sprout的指导下，按照专有的 配方生产产品，将其包装在适当的容器中，然后将成品交付给Original Sprout分销给客户。 Original Sprout 力争始终维持至少两家包装公司，因此，如果一种关系失败，另一家 将能够继续提供服务。由于 Original Sprout 产品成分的性质，有时 某些食材可能难以及时或以预期的价格购买。为了防止这种可能性，Original Sprout 努力将所有库存产品的供应量维持在至少 90 天。估算和维护储备库存账户并不能保证 原料供应短缺不会影响生产，因此 Original Sprout 不会耗尽储备或无法 配送客户订单。

Marygold Companies 通过Marygold UK及其全资子公司老虎金融与资产管理公司（“老虎”）， 将其风险集中视为依赖相对较少的客户来继续与 Tiger 作为投资顾问的关系。Tiger充当客户的投资顾问和理财规划师，拥有两个 主要收入来源，包括提供投资建议的持续费用和中介 保险类产品的佣金。老虎不直接提供投资管理服务，而是将客户的资产 推荐给第三方投资经理，主要是全权投资经理，而老虎则因持续 咨询和财务规划服务而收取费用，这些服务按管理资产的百分比收取。如果 与现任投资经理的关系结束，管理层相信，可以轻松地与 另类投资经理达成类似的安排。老虎为大约50个家庭/客户提供建议，这些家庭/客户总计约为40美元截至2023年9月30日和2023年6月30日，管理的资产为百万个 个。没有一个客户占该公司 公司合并收入的很大一部分。英国玛丽高不承认应收账款的任何信用风险。Marygold UK 正在寻求通过持续的外联计划进一步分散其客户群，并从长远来看，通过开发Marygold金融科技应用程序来增加其收入来源 。

库存

库存主要包括：（i）新西兰的食品、印刷用品和包装，（ii）美国的护发和皮肤护理成品 和组件，（iii）加拿大的安全系统硬件以及（iv）Marygold的印刷借记卡和可穿戴设备，按成本或可变现净值中较低者估值。加拿大和新西兰的库存采用先入先出的方法 维持，而美国的库存则使用平均成本法维持。库存包括产品成本、入库运费和仓储 成本（如适用）。管理层将库存成本与可变现净值进行比较，并留出 将库存记入其可变现净值（如果较低的话）。在每个财政季度末进行评估，以确定哪些 缓慢流动的库存物品（如果有）应被视为过时并减记为其估计的可变现净价值。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个 个月中，流动缓慢或过时的库存的支出分别为0美元和0美元。

财产， 厂房和设备

财产、 厂房和设备按扣除累计折旧后的成本列报。维护和维修支出在发生时计入收益 ；增建、续订和租赁权改良均资本化。办公家具和设备包括办公固定装置、 计算机、打印机和其他办公设备以及软件和适用的包装设计。包含在厂房和设备中 的租赁权改良在改善的使用寿命和租赁期限中较短的时间内进行折旧。当财产 和设备报废或以其他方式处置时，相关成本和累计折旧将从相应的账户中扣除， 并将所有收益或损失计入运营中。折旧是在资产的估计使用寿命 内使用直线法计算的（见简明合并财务报表附注5）。

无形 资产

无形的 资产包括品牌名称、域名、配方、竞业禁止协议和客户名单，以及Marygold于2023年6月下旬推出的用于商业应用的内部开发软件 ，以及英国玛丽高在老虎收购交易中获得的英国监管认证 。具有有限寿命的无形资产将在估计的使用寿命 内进行摊销，并至少每年进行一次减值评估，每当发生的事件或情况变化表明账面价值 可能无法收回时。当确定无限期无形资产减值时，公司根据账面金额超过资产公允价值的部分确认减值 损失。截至2023年9月30日的三个月 期或截至2023年6月30日的财政年度没有减值记录。

善意

商誉 代表总收购价格超过企业合并交易中收购的净资产的公允价值。 在公司财年的第四季度对商誉进行年度减值测试，如果事件或情况变化表明商誉的账面金额可能受到减值，则更频繁地进行 减值测试。公司首先进行定性 测试，以确定申报单位的商誉是否受到损害。在进行这项测试时，公司评估了宏观经济因素、 行业和市场考虑因素、成本因素（例如材料或人工成本或其他成本的增加）、整体财务 业绩、关键人员或客户或战略的变化，以及其他可能表明减值的实体特定事件或趋势， 等。如果该测试的结果表明报告的公允价值很有可能低于 其账面价值，则将进行定量测试以确定减值金额。减值时，商誉的账面价值 减记为公允价值。截至2023年9月30日的三个月期间或截至2023年6月30日的 财年没有减值记录。

长期资产的减值

每当事件或情况变化表明某项资产 的账面金额可能无法通过使用和最终处置 资产所产生的估计未贴现现金流来收回， 公司就会对长期资产进行减值测试。每当存在任何此类减值时，将按账面价值超过 公允价值的金额确认减值损失。截至2023年9月30日的三个月期间或截至2023年6月30日的财政年度没有减值记录， 2023。

投资 和金融工具的公允价值

短期投资中包含的股权 证券被归类为可供出售证券，债务证券被归类为交易 证券。公司在期末按公允价值衡量投资，公允价值的任何变化均反映为未实现收益 或（亏损），作为其他（支出）收入的一部分包含在合并损益表中。公司根据会计准则编纂（“ASC”）820——公允价值衡量和披露（“ASC 820”）对其投资进行估值。ASC 820定义了公允价值，建立了衡量美国公认会计原则中的公允价值的框架，并扩大了有关 公允价值衡量的披露。应用ASC 820后对过去惯例的变化涉及公允价值的定义、 用于衡量公允价值的方法以及有关公允价值衡量的扩大披露。ASC 820建立了公允价值层次结构 ，该层次结构区分了：（1）根据从独立于 公司的来源获得的市场数据得出的市场参与者假设（可观察的投入）和（2）公司自己对市场参与者假设的假设（不可观察的输入）。ASC 820 层次结构定义的三个级别如下：

级别 1 — 活跃市场中申报实体 在衡量日能够获得的相同资产或负债的报价（未经调整）。

级别 2 — 第 1 级中包含的除报价之外的、可直接观察资产或负债的输入或 间接观察。二级资产包括以下内容：活跃市场中类似资产或负债的报价、非活跃市场中 相同或相似资产或负债的报价、可以观察到 资产或负债的报价以外的投入，以及主要通过相关性或其他方式 （经市场证实的输入）从可观察到的市场数据中得出或得到证实的投入。

级别 3 — 资产或负债计量日不可观察的定价输入。在不可观测的输入不可用的范围内，应使用不可观察的输入来衡量 的公允价值。

在 某些情况下，用于衡量公允价值的输入可能属于公允价值层次结构的不同级别。 公允价值层次结构中整个公允价值衡量标准所处的水平应根据对整个公允价值衡量具有重要意义的最低输入水平 来确定。

购买普通股的认股证

公司将根据对ASC 480《区分负债与权益》（“ASC 480”）和ASC 815《衍生品与对冲》（“ASC 815”）中认股权证具体条款和适用权威指南 的评估，不时发行认股权证工具，以股票分类 或负债分类工具的形式购买认股权证工具。 通常，与债务和股权融资相关的认股权证作为股权组成部分列报，除非认股权证除其他条件外包括 发行可变数量股票的有条件义务，或者公司可能需要 以现金结算认股权证，在这种情况下，认股权证将在随附的资产负债表中记为非流动负债。截至2023年9月30日和2023年6月30日，所有未偿还的认股权证都被归类为股票工具。

基于股票的 薪酬

基于股票的 薪酬支出是根据授予日期按公允价值计算的，使用股票期权的Black-Scholes期权定价模型和 限制性股票奖励的授予日期收盘股价。公司在奖励的必要服务期（通常为 的归属期限为四至五年）内以直线方式认可与股票 期权和限制性股票奖励相关的股票薪酬支出。公司在没收发生时对其进行核算。

收入 确认

收入 包括通过管理美国和英国的投资基金赚取的费用，这些费用主要来自管理的 资产（“AUM”）、新西兰美味肉饼的销售和食品包装纸的印刷、加拿大的 安全警报系统安装和维护服务的销售以及国际护发和护肤产品的销售。 收入扣除销售税、销售退货和贸易折扣。当 产品已发货且所有权、损失风险和所有权奖励已转移时，履约义务即告履行。对于公司的大部分 产品销售或服务，在产品发货、 订阅期开始或提供管理服务时，均符合下述收入确认标准。对于我们在加拿大的Brigadier子公司，该公司根据与一家警报监控公司签订的合同运营 ，该公司向Brigadier支付一定比例的经常性监控费，以换取监控公司根据合同继续为每位客户提供客户服务和支持职能。 该公司没有需要资本化的合同成本。公司唯一的合同资产是应收账款 ，净额和应收账款——关联方。除了定期收到的存款 外，公司没有合同负债，这些存款对合并财务报表来说微不足道。

公司通过向监控公司客户提供持续的客户支持服务 而收到的合同每月经常性费用来创收。管理合同收入报告的五步流程包括：

1。 识别与客户的合同

2。 确定合同中的履约义务

3。 确定交易价格

4。 将交易价格分配给合同中的履约义务

5。 在履行履约义务时或当履约义务得到履行时确认收入

交易 涉及直接向客户出售的安全系统，其中公司的履约义务包括客户支持 服务以及安全系统的销售和安装。对于此类安排，公司根据相对独立的销售价格将交易 价格的一部分分配给每项履约义务。与销售和安装 安全系统相关的收入将在安装完成后予以确认，并作为安全系统收入反映在收入合并报表 中。与客户支持服务相关的收入在提供这些服务时予以确认，并作为安全系统收入的一部分 包含在简明合并损益表中，截至2023年9月30日和 2022年9月30日的三个月中，收益表约为73,422美元和82,960美元，分别约占安全系统总收入的13％和13％。截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月中，这些 收入约占合并收入总额的1％。 公司的其他子公司均未通过长期合同产生收入。

由于 公司与最终用户没有合同，客户支持服务的每月付款由与最终用户签订合同的 监控公司向公司支付，最终用户客户可能会因 公司的控制而被取消；因此，尚未就这些合同设立任何递延收入或或有负债准备金。当义务按月确认时， 服务被视为已交付。

所得 税

所得税 采用资产负债法进行核算。递延所得税资产和负债的确认，以应对未来的税收后果 ，这些后果归因于现有资产和负债的财务报表账面金额与它们各自的 税基以及营业亏损和税收抵免结转额之间的差异。递延所得税资产和负债是使用颁布的税率 来衡量的，预计将在这些临时差异被收回或结算的年份中适用于应纳税所得额。税率变更对递延所得税资产和负债的影响 在包括颁布日期在内的期间的收入中予以确认。 如果递延所得税资产很可能在 公司实现收益之前过期，或者未来的可扣除性不确定，则可以为这些资产提供估值补贴。

在提交 纳税申报表时，可以肯定的是，所采取的某些立场将在税务机关审查后得到维持， 而另一些立场则存在不确定性，不确定所采取立场的是非曲直或最终将维持的立场 。在此期间，税收状况的好处已在财务报表中得到确认，在此期间，根据所有可用的 证据，管理层认为，通过审查，包括上诉或诉讼程序 的解决方案（如果有），该状况很可能会得到维持。所采取的税收头寸不会与其他头寸相抵消或合计。 达到确认门槛的可能性很大的税收状况被衡量为最大金额的税收优惠， 在与适用的税务机关结算后， 实现的可能性超过50％。与所采取的税收状况相关的福利 中超过上述衡量金额的部分在 资产负债表中反映为未确认的税收优惠的负债，以及在审查后应支付给税务机关的任何相关利息和罚款。与未确认的税收优惠相关的适用利息和 罚款在损益表中被归类为额外所得税。

广告 费用

公司按所产生的广告费用进行支出。截至2023年9月30日和2022年9月30日 的三个月中，营销和广告费用分别为100万美元和80万美元。

其他 综合收益（亏损）

外国 货币换算

我们 根据ASC 830 “外币事务” 记录外币折算调整和交易损益。 Gourmet Foods的账户使用新西兰元作为功能货币。Brigadier Security System的账户使用 加元作为本位币，Marygold UK 的账户使用英镑作为本位币。资产 和负债按资产负债表日的汇率折算，经营业绩在整个期间按加权平均值 汇率折算。如果交易以实体本位币以外的 货币结算，也可能出现外币交易收益和（亏损）。在合并资产负债表的股东权益部分中，累计货币折算收益和（亏损）被归类为累计其他综合收益（亏损）的 项。

区段 报告

公司将运营部门定义为具有单独财务信息的组成部分， 首席运营决策者在决定如何分配资源和评估业绩时定期评估这些信息。公司分配资源 ，并根据这些分部评估其销售活动的业绩（参见简明合并财务 报表附注16）。

商业 组合

我们 根据估算的公允价值，将收购对价的公允价值分配给收购的有形资产、假设的负债和收购的无形资产 。收购对价的公允价值超过这些可识别的 资产和负债的公允价值的部分记为商誉。此类估值要求管理层做出重要的估计和假设，尤其是对无形资产的 。对某些无形资产进行估值的重要估计包括但不限于来自收购用户的未来 预期现金流、从市场参与者角度看收购的商品名称、使用寿命和折现率。 管理层对公允价值的估计基于被认为是合理的假设，但这些假设本质上是不确定性的， 是不可预测的，因此，实际业绩可能与估计值不同。在衡量期内，即自收购 之日起一年，我们可能会记录对收购资产和假设负债的调整。在截至2023年9月30日的三个月和截至2023年6月30日的年度 中，决定无需进行任何调整。

最近的 会计公告

2016年6月 ，财务会计准则委员会（“FASB”）发布了2016-13年度会计准则委员会最新消息 （“ASU”），《金融工具——信用损失（主题326）：金融 工具信用损失的计量，还发布了对初步指导的后续修正案：亚利桑那州立大学2018-19年、亚利桑那州立大学2019-05、亚利桑那州立大学 2019-10、 和亚利桑那州立大学 2019-11，它用预期的信用损失模型取代了现有的已发生损失减值模型，并要求按摊余成本计量的 金融资产按预期净额列报被收集。新指南将对2022年12月15日之后开始的年度报告期（经亚利桑那州立大学2019-10年度修订）生效，包括该年度期间内的过渡期 。该公司在截至2023年9月30日的季度中采用了该标准，但进行了额外披露，没有与应收账款损失确认期有关的任何变化。

2020年8月 ，FASB发行了ASU编号2020-06，债务——带有转换和其他期权的债务（副题470-20）和衍生品 和套期保值——实体自有权益合约（副标题815-40）。该修正案旨在通过删除副主题470-20中可转换票据的某些分离模型来简化可转换票据的 核算。修正案 还更改了用于计算可转换工具和可能以现金结算的工具 的摊薄后每股收益（“EPS”）的方法。该修正案在 2023 年 12 月 15 日之后开始的年份内有效，包括那些 个财政年度的过渡期。允许在 2020 年 12 月 15 日之后开始的期间提前采用，包括这些 财年的过渡期。鉴于其当前和预期的业务，该公司预计，该准则的采用不会对其简明合并财务报表 和相关披露产生重大影响。

基本和摊薄后每股收益的 组成部分如下：

每股收益表，基本收益和摊薄收益表

截至 2023 年 9 月 30 日和 2023 年 6 月 30 日，Gourmet Foods、Brigadier 和 Original Sprout 的库存 包括以下总数：

 库存时间表

截至2023年9月30日和2023年6月30日，财产、 厂房和设备包括以下内容：

 不动产、厂房和设备清单

截至2023年9月30日和2023年6月30日，无形 资产包括以下内容：

 无限期无形资产清单

预计未来五个财政年度无形资产的剩余摊销费用如下：

 有限寿命无形资产、未来摊销费用表

 其他资产附表

截至2023年9月30日和2023年6月30日，公司所有 的短期投资都被归类为一级资产。截至2023年9月30日和2023年6月30日，按估计公允价值计量的投资 包括以下内容：

 可供出售证券对账表

截至2023年9月30日和2023年6月30日，Goodwill 由以下金额组成：

 善意时间表

截至2023年9月30日和2023年6月30日， 应付账款和应计费用包括以下内容：

 应付账款和应计负债表