2023 年第三季度股东信函 2023 年 11 月 13 日
2023 年第三季度致股东的信我为 23 年第三季度的出色业绩感到非常自豪。正如我们在过去几个季度中分享的那样，我们的重点一直是通过新的付费产品提高转化率来改善用户体验和推动盈利。我们将继续在两个方面都取得成果，同时为2024年铺平道路。我们在23年第三季度的收入增长和调整后的息税折旧摊销前利润率均超过了我们的全年预期。这种跑赢大盘的原因是成功实施了新产品货币化计划，也反映了猴痘病毒在2022年第三季度的影响，这是去年同期直接收入的不利因素。由于我们迄今为止的表现跑赢大盘，我们正在提高全年的收入预期。我们现在预计，2023年收入增长31％或以上，调整后的息税折旧摊销前利润率为41％或以上。预期的更高收入增长率意味着同比增长强劲，我们的连续增长率将趋于稳定。Grindr实现了强劲的业务业绩和增长，同时推动了积极和持续的工作场所文化变革。为了为我们的用户提供服务，为他们和我们的股东创造价值，并吸引顶尖人才，我们必须建立一种以绩效为导向的文化，寻求大胆的目标，并通过卓越的运营和问责制努力实现这些目标。在过去的一年中，管理团队的重中之重一直是促进我们向员工能够不断学习、成功执行并充分发挥潜力的环境过渡。亲爱的股东，7,030万美元收入同比增长39％，经调整后增长3,260万美元。息税折旧摊销前利润占2023年第三季度收入的46％
2023 年第三季度致股东的信以混合方式重返办公室对这一变革至关重要。我最近写了一篇关于团队面对面合作可以获得的重大好处的文章。在第二季度，我们的领导团队决定Grindr将转向混合工作模式，包括恢复办公室工作。8月，我们宣布采用多阶段重返办公室（“RTO”）计划。该计划旨在抓住办公室工作的好处，同时保持我们许多人所重视的灵活性。随着我们公司文化的演变，我们团队的一部分人选择离开。这种可能性已模拟到我们的预测中，我们以慷慨的遣散费支持了这些过渡。9月底，Grindr的员工人数为111人，较2022年底的峰值下降了45％。这是上半年的自然和计划流失以及与RTO相关的自愿离职的结果。我们预计与RTO相关的离职不会在短期内影响我们的业绩——从我们上调的2023年指引中可以明显看出——我们预计这也不会影响我们在2024年取得强劲业绩的能力。也就是说，随着我们团队的扩大，我们必须在长期产品开发流程中优先考虑我们的工作重点。我们还继续增加各部门的强大领导，他们将帮助我们吸引更多优秀的人才。第三季度，联邦通信委员会前办公厅主任扎克·卡茨加盟担任总法律顾问兼全球事务主管；特里斯坦·皮内罗在King、Bumble/Badoo和Netflix任职期间表现出色，之后加入担任品牌和传播副总裁；托卢·阿德奥菲加入投资者关系总监，在谷歌、高盛和Lyft拥有十多年的财务和技术经验；以及Solmaz Shariat Torat Torat 巴汉是一位计算机科学家，在过去十年中一直在构建尖端的人工智能模型，他加入后担任人工智能和机器学习总监。我们相信，人工智能技术尤其将为整个约会行业，尤其是Grindr带来变革.我个人对人工智能的潜力感到兴奋，它可以帮助我们为用户提供关于彼此的独特见解，并根据用户的行为模式更好地匹配用户。我们正在开发几项重要的人工智能功能，并期待在未来几个季度向您详细介绍这些功能。谢谢，首席执行官乔治·艾里森
2023 年第三季度致股东的信第三季度成就 + 战略进展 Grindr 在其 2023 年的每个战略优先事项上都取得了强劲进展，尤其是推动货币化和未来增长规划。请在下面查看更新。随着我们投资于出色的用户体验，Grindr应用程序不断改进.本季度，我们对广受欢迎的Boost功能进行了增强，该功能旨在帮助用户建立更高质量的连接，无论他们位于高密度还是低密度区域。我们还引入了新的措施，例如光学字符识别，以减少垃圾邮件。在接下来的几个月中，我们还有更多工作要做。第三季度是第一个完整季度，我们向100％的用户推出了每周订阅，正如我们的财务业绩和关键指标所示，业绩仍然非常强劲。我们还成功测试了首次订阅者的试用优惠并改进了我们的应用内营销，我们将继续对这两项努力进行迭代，以吸引新订阅者，重新吸引失效的订阅者，并帮助所有用户更轻松地找到他们认为最具吸引力的功能集。改善用户体验通过提高转化率推动盈利+新产品
2023 年第 5 季度致股东的信 Grindr 创新地将社交网络与地理定位相结合，为产品开发提供了尚未开发的巨大优势，在过去的几个季度中，我们一直在开发新的想法，以帮助我们的用户在世界各地建立联系。我们已经测试并预计将在未来几个季度推出的一项新功能是Teleport，这是我们对探索功能的扩展，它使用户能够出现在他们计划旅行的地点，这样他们就可以在旅行之前建立更活跃的连接。我们对这项新的付费功能以及我们正在积极测试的其他几项功能的潜力感到兴奋。本季度，我们的Grindr for Equality（“G4E”）团队活跃在全球多个地区。在亚洲和欧洲，尤其是泰国、印度和捷克，我们为专门致力于婚姻平等的LGBTQ倡导组织完成了一系列补助金。我们还继续为我们在中东-北非地区的长期受助人提供财政支持。在拉丁美洲，G4E推行了两项计划，即特雷弗项目和泛美卫生组织（PAHO），每个项目都帮助我们在那里的用户获得原本无法轻松获得的心理和性健康资源。在美国，我们与毛伊岛艾滋病基金会合作，确保毛伊岛的Grindr用户在火灾极大地改变了他们的生活后能够获得测试和其他紧急服务。为 LGBTQ 社区提供服务，规划未来发展
2023 年第 3 季度致股东的信我们的季度财务状况和关键用户指标趋势均表现出色，这得益于我们的订阅产品（尤其是每周订阅）的持续增长势头，以及我们增强的 Boost 点菜服务。该季度的平均付费用户同比增长18％，从81.5万人增加到96.2万人。该季度的平均月活跃用户（“MAU”）同比增长8％，与第二季度相比增长3％。受Xtra每周订阅和我们无限量产品供应的积极影响，每位付费用户的平均直接收入（“ARPPU”）同比增长21％，从2022年第三季度的17.67美元和2023年第二季度的19.08美元增至21.33美元。第三季度财务+运营业绩平均为96.2万付费用用户同比增长18％ 平均增长13.5毫米。MAU 同比增长 +8% 21.33 美元 ARPPU 同比增长 21% 2023年第三季度亮点
2023年第三季度致股东的信收入第三季度收入为7,030万美元，较5,040万美元同比增长39％，这得益于我们的订阅和点菜产品的强劲销售。直接收入同比增长43％，达到6160万美元。间接收入同比增长21％，达到870万美元。运营费用2023年第三季度的运营支出（不包括收入成本）为3540万美元，同比增长5％。我们的运营支出反映了人员成本的增加，遣散费以及法律和其他专业服务成本的增加被实施重返办公室计划后的本季度后几周较低的工资和福利支出所抵消。第三季度的营业收入为1,660万美元，占收入的24％，而2022年第三季度的营业收入为390万美元，占收入的8％。第三季度净亏损净亏损为40万美元，较2022年第三季度的亏损470万美元有所改善。第三季度的净亏损率为1％，而2022年第三季度为9％。第三季度调整后的息税折旧摊销前利润调整后息税折旧摊销前利润为3,260万美元，占总收入的46％，这主要反映了随着越来越多的Grindr用户采用我们的扩展订阅和点菜服务，我们的强劲收入增长。调整后的息税折旧摊销前利润还受益于与实施混合工作模式相关的遣散费的增加。展望我们根据年初至今的业绩更新了2023年展望。我们现在预计，2023年的收入增长将达到或超过31％，并预计调整后的息税折旧摊销前利润率将保持在41％或以上。这一前景反映了我们今年迄今为止的强劲表现，也意味着第四季度收入同比增长超过25％。
2023 年第 8 季度致股东的信业绩指标 2023 年第 3 季度平均付费用用户 96.2 万名平均付费用户渗透率 7.1% 平均每月 1350 万美元 ARPPU 21.33 美元电话会议 Grindr 将于 2023 年 11 月 13 日太平洋时间下午 2:00（美国东部时间下午 5:00）主持电话会议讨论这些业绩。要访问电话会议，与会者应拨打 (+1) 888 259 6580 并输入会议 ID 号码 36791446。网络直播和新闻稿可在以下网址观看：https://investors.grindr.com/。电话会议结束后，网络直播的录音也将在我们的网站上公布。2023年全年预期收入增长31％以上，高于28％+ 41％+调整后的息税折旧摊销前利润率
2023 年第三季度致股东的信简明合并资产负债表（未经审计）目录 1 Grindr Inc. 及其子公司简明合并资产负债表（未经审计）（以千计，股票数据除外）2023 年 9 月 30 日 2022 年 12 月 31 日资产流动资产现金和现金等价物... 29,948 美元 8,725 美元应收账款，分别扣除876美元和336美元的备抵额... 32,311 22,435 预付费用... 5,942 7,622 递延费用... 3,711 3,652 其他流动资产... 212 750 流动资产总额... 72,124 43,184 受限现金... 1,392 1,392 财产和设备，净额... 1,516 2,021 资本化软件开发成本，净额... 7,718 7,385 无形资产，净额... 86,549 104,544 商誉... 275,703 275,703 使用权资产... 3,668 4,535 其他资产... 239 64 总资产... 美元448,909 美元 438,828 美元负债和股东权益流动负债应付账款... 1,356 美元 5,435 美元应计费用和其他流动负债... 22,223 15,681 长期债务的当前到期日，净额... 24,341 22,152 递延收入... 19,147 18,586 流动负债总额... 67,067 61,854 长期债务，净额... 319,036 338,476 认股权证负债... 29,514 17,933 租赁负债... 2,615 3,658 递延所得税负债... 5,455 12,528 其他非流动负债... 1,078 327 总负债... 424,765 434,776 笔承付款和意外开支（附注 14）股东股票优先股，面值0.0001美元；已授权1亿股；截至2023年9月30日和2022年12月31日分别没有发行和流通的股票... — 普通股，面值0.0001美元；已授权100亿股；截至2023年9月30日和12月已发行和流通的174,206,564股和173,524,360股分别为 2022 年 31 日... 17 17 额外实收资本... 40,175 9,078 累计赤字... (16,048) (5,043) 股东权益总额... 24,144 4,052 总负债和股东权益... 448,909 美元 438,828 美元（不包括股票数据）
2023 年第三季度致股东的信函合并运营报表和综合（亏损）收益（未经审计）目录 2 Grindr Inc. 及子公司合并运营和综合亏损报表（未经审计）（以千计，每股和每股数据除外）截至2023年9月30日的三个月2022 2022 年收入... 70,258 美元 50,402 美元 187,605 美元 140,487 运营成本和支出成本收入（不包括折旧）和摊销额单独如下所示）... 18,243 12,955 49,168 36,758 销售、一般和管理费用... 16,420 20,325 52,523 53,937 产品开发费用... 13,270 4,159 24,976 11,9881 折旧和摊销... 5,753 9,097 21,845 27,215 总运营费用... 53,686 46,536 129,836 129,836 91 运营收入... 16,572 3,866 39,09310,596 其他收入（支出）净利息支出...（11,985）（4,786）（35,695）（10,998）其他支出，净额...（390）（263）（98）（329）权证负债公允价值的变化...（3,362）—（11,581），净额...（15,737）（5,049）（5,049）（47,374) (11,327) 所得税前净收入（亏损）... 835 (1,183) (8,281) (731) 所得税条款... 1,272 3,474 2,724 3,727 净亏损和综合亏损... 美元 (4,657) 美元 (11,005) 美元 (4,458) 美元：基本... 0.00 美元 (0.03) 美元 (0.06) 美元 (0.03) 摊薄... 0.00 美元 (0.03) 美元 (0.03) 加权平均流通股：基本的... 174,113,605 155,863,725 173,871,888 155,705,031 摊薄... 174,113,605 155,863,725 173,871,888 155,705,031（以千计，每股数据除外）
2023 年第三季度致股东的信函目录 3 Grindr Inc. 及其子公司简明合并现金流量表（未经审计）（以千计）截至 2023 年 9 月 30 日的九个月经营活动净亏损... 美元 (11,005) 美元 (4,458) 为调节净亏损与经营活动提供的净现金而进行的调整：...股票薪酬... 10,594 23,353 认股权证负债公允价值的变化... 11,581 — 债务发行成本摊销... 1,452 759 成员期票的利息收入... (282) (2,232) 折旧和摊销... 21,845 27,215 预期信用损失/可疑账户准备金... 540 27 递延所得税... (7,221) (3,595) 非现金租赁费用... 867 777 运营资产和负债的变化：...应收账款... (10,416) (575) 预付费用和递延费用... 1,621 (1,030) 其他流动资产... 538 (4,779) 其他资产... (175) (677) 应付账款... (2,883) (524) 应计费用和其他流动负债... 6,542 5,545 递延收入... 561 (1,345) 租赁负债... (1,043) (1,667) 运营活动提供的净现金... 23,116 36,794 投资活动购买不动产和设备... (241) (339) 资本化软件的补充... (3,248) (3,434) 用于投资活动的净现金... (3,489) (3,773) 融资活动与之相关的交易费用业务合并...（1,196）— 向成员偿还期票的收益，包括利息... 19,353 — 行使股票期权的收益... 2,142 1,136 已付分配... —（79,524）发行债务的收益... — 60,000 笔债务本金还款... (18,703) (2,220) 支付债务发行成本... — (955)（用于）融资活动提供的净现金... 1,596（21,563）现金、现金等价物和限制性现金净增加... 21,223 11,458 期初现金、现金等价物和限制性现金... 10,117 17,170 现金、现金等价物和限制性现金，期末... 31,340 美元 28,628 现金、现金等价物和限制性现金和现金等价物的对账现金和现金等价物... 29,948 美元 27,236 限制性现金... 1,392 1,392 现金、现金等价物和限制性现金... 31,340 美元 28,628 美元现金流信息的补充披露：已付现金利息... 34,973 美元 12,591 美元已缴所得税... 5,494 美元 2,207 美元合并现金流量表（未经审计）（以千计）
2023 年第三季度致股东的信函净收益与调整后息税折旧摊销前利润的对账（未经审计）目录 4 Grindr Inc. 及其子公司净亏损与调整后息税折旧摊销前利润的对账（未经审计）（千美元）截至9月30日的三个月，（千美元）2023 2022 2022 年净亏损与调整后息税折旧摊销前利润的对账净亏损... $ (437) $ (4,657) $ (11,000) 5) 美元 (4,458) 净利息支出... 11,985 4,786 35,695 10,998 所得税准备金...... 1,272 3,474 2,724 3,727 折旧和摊销... 5,753 9,097 21,845 27,215 交易相关成本 (1)... — 1,033 — 2,211 诉讼相关成本 (2)... 414 439 1,913 1,521 股票薪酬费用... 3,648 9,686 10,594 23,353 遣散费 (3)... 6,744 — 8,053 77 552 管理费(4)... (97) 181 (97) 544 认股权证负债公允价值的变化 (5)... 3,362 — 11,581 — 其他 (6)... (43) — 157 — 调整后的息税折旧摊销前利润... 32,601 美元 24,039 美元 81,484 美元 65,663 美元收入... 70,258 美元 50,402 美元 187,605 美元 140,487 美元净亏损率... (0.6)% (9.2)% (5.9)% (3.2)% 调整后息税折旧摊销前利润率... 46.4% 47.7% 43.4% 46.7% _______________ (1) 交易相关成本包括与业务合并以及其他非经常性潜在收购相关的法律、税务、会计、咨询和其他专业费用。(2) 诉讼相关费用主要代表与未偿收购相关的外部法律费用诉讼或监管事务与业务合并有关的、与潜在的NDPA罚款、CFIUS对业务合并的审查，以及与员工工会相关的律师费，这些费用与Grindr的核心持续业务运营无关。(3) 与选择不搬迁或参与我们的RTO计划的员工产生的遣散费和其他一次性遣散费有关。(4) 管理费代表与圣维森特控股有限责任公司相关的管理费用（3）“SVE”）管理财务关系中的管理角色并就战略和运营决策提供指导，这些决策在业务合并后停止了。2023年9月，先前应计的某些管理费被免除。(5) 认股权证负债公允价值的变化与截至2023年9月30日重新计量的认股权证有关。(6) 其他费用代表与Grindr的核心持续业务运营无关的其他成本。
2023 年第三季度致股东的信函前瞻性陈述这封信包含 1995 年《美国私人证券诉讼改革法》中 “安全港” 条款所指的 “前瞻性陈述”，内容涉及格林德目前对我们的行业、运营以及未来业务计划和业绩的看法。这些前瞻性陈述通常可以通过使用前瞻性术语来识别，例如 “预期”、“大约”、“相信”、“继续”、“可能”、“估计”、“预期”、“打算”、“可能”、“展望”、“潜力”、“预测”、“寻求”、“应该”、“将” 或这些词语或其他类似词语或短语的负面版本，但是缺少这些词并不意味着声明不具有前瞻性。这些前瞻性陈述包括有关我们的增长机会的陈述、对新产品发布的预期及其对2023年全年指引的预期影响，包括Weeklies的预期持续成功、我们的2023年战略优先事项、我们实现可持续两位数收入增长和强劲盈利能力的计划以及我们的2023年全年指引。前瞻性陈述，包括与收入增长和调整后的息税折旧摊销前利润率相关的指导，是对未来事件的预测、预测和其他陈述，基于当前的预期和假设，因此不能保证未来的业绩，并且存在风险和不确定性，这些风险和不确定性可能导致实际业绩与我们在前瞻性陈述中讨论的预期存在重大差异。许多因素可能导致未来的实际事件与本新闻稿中的前瞻性陈述存在重大差异，包括但不限于：（i）我们在提供收入指导方面依赖历史数据，这些数据的可靠性可能有限；（ii）我们在保留或招聘董事、高级职员、关键员工或其他关键人员方面的成功，以及我们在管理此类职位的任何变化方面的成功；（iii）监管环境和合规相关复杂性的影响进入这样的环境，包括保持遵守隐私和数据保护法律法规；（iv）我们应对总体经济状况的能力；（v）与Grindr及其子公司的业务、运营和财务业绩相关的因素，包括：（a）约会和社交网络产品和服务行业的竞争；（b）维护和吸引用户的能力；（c）季度和年度业绩的波动；（d）我们适应技术和用户偏好变化的能力及时且具有成本效益的方式；(e) 我们保护系统的能力以及基础设施免受网络攻击并防止未经授权的数据访问；(f) 我们对第三方系统和基础设施完整性的依赖；以及 (g) 我们保护我们的知识产权免遭第三方未经授权使用的能力；(vi) 我们的股票所有权和投票权的集中是否限制了股东影响公司事务的能力；(vii) 宏观经济和地缘政治事件对我们业务的影响，例如流行病、流行病、自然灾害和战争或其他区域冲突；(viii)维持普通股和公共认股权证在纽约证券交易所（“NYSE”）上市的能力；（ix）以及我们运营环境竞争日益激烈。上述因素清单并不详尽。有关这些以及可能导致实际结果和结果与本新闻稿中包含或设想的前瞻性陈述存在重大差异的其他风险、不确定性和其他因素的更多信息，请参阅我们截至2022年12月31日止年度的10-K表年度报告第一部分第1A项下标题为 “风险因素” 的部分，以及截至2023年6月30日的季度10-Q表季度报告中的更新。任何前瞻性陈述仅代表其发表之日，您不应过分依赖前瞻性陈述，Grindr不承担任何义务，也不打算更新或修改这些前瞻性陈述，无论是由于新信息、未来事件还是其他原因。
2023年第三季度致股东的关于非公认会计准则的信Grindr使用调整后的息税折旧摊销前利润率和调整后的息税折旧摊销前利润率（非公认会计准则衡量标准）来了解和评估我们的核心经营业绩。这些非公认会计准则财务指标可能与其他公司使用的同名指标不同，旨在增强投资者对Grindr财务业绩的总体理解，不应被视为替代或优于根据公认会计原则编制和列报的财务信息。Grindr将调整后的息税折旧摊销前利润定义为不包括所得税准备金、利息支出、净额、折旧和摊销、股票薪酬支出、遣散费、交易相关成本、与公司持续业务无关的事项的诉讼相关成本，包括作为业务合并一部分发生的事项、传统Grindr管理费、认股权证负债公允价值变动和其他费用的净亏损。Grindr的管理层在内部使用该衡量标准来评估我们的业务绩效，该衡量标准是我们内部预算基础和补偿管理层的主要指标之一。Grindr不包括上述项目，因为有些项目本质上是非现金的，而另一些则是非经常性的，可能无法代表正常的经营业绩。调整后的息税折旧摊销前利润会根据Grindr认为不代表我们业务运营业绩的项目的影响进行调整。调整后的息税折旧摊销前利润率的计算方法是将某一时期的调整后息税折旧摊销前利润除以同期的收入。尽管Grindr认为调整后的息税折旧摊销前利润率和调整后的息税折旧摊销前利润率有助于评估我们的业务，但这些信息本质上应被视为补充信息，不能替代根据公认会计原则编制和列报的相关财务信息。关于Grindr自2009年推出以来，Grindr在全球拥有超过1300万月活跃用户，已发展成为LGBTQ社区的重要组成部分。该公司继续扩大其生态系统，以使LGBTQ人群能够建立联系，表达自我，发现周围的世界。Grindr总部位于加利福尼亚州西好莱坞。Grindr 应用程序可在 App Store 和 Google Play 上线，也可以在网上找到。
