美国
证券交易委员会
华盛顿特区 20549
表单
(Mark One)
根据1934年《证券交易法》第13条或第15(d)条提交的季度报告 |
在截至的季度期间
或者
根据1934年《证券交易法》第13条或第15(d)条提交的过渡报告 |
在过渡时期从 到
委员会文件编号:
(注册人的确切姓名如其章程所示)
(州或其他司法管辖区 公司或组织) |
(美国国税局雇主 |
(主要行政办公室地址) |
(邮政编码) |
注册人的电话号码,包括区号:
根据该法第12(b)条注册的证券:
每个班级的标题 |
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交易 符号 |
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注册的每个交易所的名称 |
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|
(纳斯达克全球精选市场) |
用勾号指明注册人 (1) 是否在过去 12 个月内(或在要求注册人提交此类报告的较短时间内)提交了 1934 年《证券交易法》第 13 条或第 15 (d) 条要求提交的所有报告,以及 (2) 在过去的 90 天内是否受到此类申报要求的约束。
用复选标记表明注册人是否在过去 12 个月内(或者在要求注册人提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据第 S-T 法规(本章第 232.405 节)第 405 条要求提交的所有交互式数据文件。
用复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报人”、“加速申报公司”、“小型申报公司” 和 “新兴成长型公司” 的定义。
大型加速过滤器 |
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☐ |
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☒ |
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非加速过滤器 |
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☐ |
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规模较小的申报公司 |
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新兴成长型公司 |
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如果是新兴成长型公司,请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13(a)条规定的任何新的或修订后的财务会计准则。☐
用勾号指明注册人是否为空壳公司(定义见《交易法》第 12b-2 条)。是的 ☐ 不是
截至2023年11月3日,注册人已经
目录
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第一部分 — 财务信息 |
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页面 |
第 1 项。 |
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财务报表 |
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3 |
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截至2023年9月30日和2022年12月31日的合并资产负债表(未经审计) |
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3 |
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截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月的合并综合亏损表(未经审计) |
|
4 |
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|
截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月的合并股东权益表(未经审计) |
|
5 |
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|
截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月的合并现金流量表(未经审计) |
|
6 |
|
|
合并财务报表简明附注(未经审计) |
|
8 |
第 2 项。 |
|
管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析 |
|
23 |
第 3 项。 |
|
关于市场风险的定量和定性披露 |
|
41 |
第 4 项。 |
|
控制和程序 |
|
42 |
|
|
第二部分 — 其他信息 |
|
|
第 1 项。 |
|
法律诉讼 |
|
43 |
第 1A 项。 |
|
风险因素 |
|
44 |
第 2 项。 |
|
未注册的股权证券销售和所得款项的使用 |
|
46 |
第 3 项。 |
|
优先证券违约 |
|
46 |
第 4 项。 |
|
矿山安全披露 |
|
46 |
第 5 项。 |
|
其他信息 |
|
46 |
第 6 项。 |
|
展品 |
|
47 |
签名 |
|
48 |
2
INOGEN, INC.
第一部分 — 财务拨号信息
第 1 项。财务口头声明
Inogen, Inc.
Consol过时的资产负债表
(未经审计)
(金额以千计,股票和每股金额除外)
|
9月30日 |
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十二月三十一日 |
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资产 |
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流动资产 |
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现金和现金等价物 |
$ |
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$ |
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有价证券 |
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应收账款,净额 |
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库存,净额 |
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应收所得税 |
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预付费用和其他流动资产 |
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流动资产总额 |
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财产和设备,净额 |
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善意 |
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无形资产,净额 |
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经营租赁使用权资产 |
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其他资产 |
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总资产 |
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$ |
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负债和股东权益 |
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流动负债 |
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应付账款和应计费用 |
$ |
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$ |
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应计工资单 |
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保修储备金-当前 |
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经营租赁负债——当前 |
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递延收入-当前 |
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应缴所得税 |
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流动负债总额 |
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长期负债 |
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保修储备金-非当前 |
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经营租赁负债——非流动负债 |
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盈利责任 |
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— |
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递延收入-非当期 |
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递延所得税负债 |
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负债总额 |
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股东权益 |
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普通股,$ |
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额外的实收资本 |
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累计赤字 |
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) |
累计其他综合亏损 |
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) |
股东权益总额 |
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||
负债和股东权益总额 |
$ |
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$ |
|
见合并财务报表随附的简明附注。
3
Inogen, Inc.
合并 S综合损失报表
(未经审计)
(金额以千计,股票和每股金额除外)
|
三个月已结束 |
|
|
九个月已结束 |
|
||||||||||
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2023 |
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2022 |
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2023 |
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2022 |
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收入 |
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销售收入 |
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租金收入 |
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总收入 |
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收入成本 |
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销售收入成本 |
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租金收入成本,包括美元的折旧 |
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总收入成本 |
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毛利 |
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毛利销售收入 |
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毛利润-租金收入 |
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总毛利 |
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运营费用 |
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研究和开发 |
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销售和营销 |
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一般和行政 |
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减值费用 |
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运营支出总额 |
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运营损失 |
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) |
其他收入(支出) |
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净利息收入 |
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其他(支出)收入 |
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( |
) |
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( |
) |
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( |
) |
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其他收入(支出)总额,净额 |
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( |
) |
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所得税准备金前的亏损 |
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( |
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( |
) |
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( |
) |
所得税准备金 |
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净亏损 |
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) |
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) |
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) |
扣除税款的其他综合亏损 |
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外币折算调整的变化 |
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( |
) |
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( |
) |
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( |
) |
外汇套期保值未实现净收益(亏损)的变化 |
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( |
) |
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减去:净亏损中包含的净亏损的重新分类调整 |
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— |
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外币套期保值未实现收益(亏损)的净变化总额 |
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) |
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有价证券未实现净收益的变化 |
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扣除税款的其他综合亏损总额 |
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) |
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( |
) |
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( |
) |
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( |
) |
综合损失 |
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( |
) |
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$ |
( |
) |
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( |
) |
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$ |
( |
) |
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||||
归属于普通股股东的基本每股净亏损(注7) |
$ |
( |
) |
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$ |
( |
) |
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$ |
( |
) |
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$ |
( |
) |
归属于普通股股东的摊薄后每股净亏损(注7) |
$ |
( |
) |
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$ |
( |
) |
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$ |
( |
) |
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$ |
( |
) |
用于计算归属于普通股股东的每股净亏损的加权平均股数: |
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基本普通股 |
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||||
摊薄后的普通股 |
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|
见合并财务报表随附的简明附注。
4
Inogen, Inc.
合并 S股东权益表
(未经审计)
(金额以千计,股票金额除外)
|
截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月 |
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|
已保留 |
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累积的 |
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||||||
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额外 |
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收入 |
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其他 |
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总计 |
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|||||||||
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普通股 |
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付费 |
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(累积 |
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综合的 |
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股东们 |
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股份 |
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金额 |
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首都 |
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赤字) |
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收入(亏损) |
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公正 |
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余额,2022 年 6 月 30 日 |
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$ |
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$ |
( |
) |
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基于股票的薪酬 |
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— |
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— |
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员工购买股票 |
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— |
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— |
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— |
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扣除没收后已发行的限制性股票奖励 |
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— |
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— |
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限制性股票单位的归属 |
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( |
) |
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— |
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与限制性股票净结算相关的扣留股份 |
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( |
) |
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— |
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( |
) |
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— |
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— |
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( |
) |
净亏损 |
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— |
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— |
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— |
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( |
) |
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— |
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( |
) |
其他综合损失 |
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— |
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— |
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— |
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( |
) |
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( |
) |
余额,2022 年 9 月 30 日 |
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$ |
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$ |
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$ |
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$ |
( |
) |
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$ |
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余额,2023 年 6 月 30 日 |
|
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$ |
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$ |
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$ |
( |
) |
|
$ |
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$ |
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基于股票的薪酬 |
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— |
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员工购买股票 |
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限制性股票单位的归属 |
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( |
) |
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— |
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( |
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净亏损 |
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— |
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— |
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|
( |
) |
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|
— |
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( |
) |
其他综合损失 |
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— |
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— |
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|
|
— |
|
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|
— |
|
|
|
( |
) |
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|
( |
) |
余额,2023 年 9 月 30 日 |
|
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$ |
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$ |
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$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
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|
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||||||
|
截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月 |
|
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已保留 |
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累积的 |
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额外 |
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收入 |
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其他 |
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总计 |
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普通股 |
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|
付费 |
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|
(累积 |
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|
综合的 |
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|
股东们 |
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股份 |
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|
金额 |
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|
首都 |
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|
赤字) |
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|
收入(亏损) |
|
|
公正 |
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余额,2021 年 12 月 31 日 |
|
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$ |
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$ |
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|
$ |
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基于股票的薪酬 |
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员工购买股票 |
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扣除没收后已发行的限制性股票奖励 |
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( |
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— |
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— |
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— |
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— |
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— |
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限制性股票单位的归属 |
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— |
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( |
) |
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— |
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— |
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( |
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与限制性股票净结算相关的扣留股份 |
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( |
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( |
) |
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行使的股票期权 |
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净亏损 |
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其他综合损失 |
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( |
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( |
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余额,2022 年 9 月 30 日 |
|
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$ |
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$ |
( |
) |
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余额,2022 年 12 月 31 日 |
|
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( |
) |
|
$ |
( |
) |
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$ |
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基于股票的薪酬 |
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员工购买股票 |
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限制性股票单位的归属 |
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( |
) |
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— |
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— |
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( |
) |
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与限制性股票净结算相关的扣留股份 |
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( |
) |
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— |
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|
( |
) |
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— |
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行使的股票期权 |
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净亏损 |
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— |
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— |
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— |
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( |
) |
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|
— |
|
|
|
( |
) |
其他综合损失 |
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
余额,2023 年 9 月 30 日 |
|
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
见合并财务报表随附的简明附注。
5
Inogen, Inc.
合并 S现金流量表
(未经审计)
(金额以千计)
|
截至9月30日的九个月 |
|
|||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||
来自经营活动的现金流 |
|
|
|
|
|
||
净亏损 |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
为使净亏损与经营活动中使用的净现金相一致而进行的调整: |
|
|
|
|
|
||
折旧和摊销 |
|
|
|
|
|
||
租赁单位和其他资产的损失 |
|
|
|
|
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||
出售以前的租赁资产的收益 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
销售收入回报和可疑账目准备金 |
|
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|
|
|
||
库存损失准备金 |
|
|
|
|
|
||
股票薪酬支出 |
|
|
|
|
|
||
收益负债公允价值的变化 |
|
— |
|
|
|
( |
) |
减值费用 |
|
|
|
|
— |
|
|
运营资产和负债的变化: |
|
|
|
|
|
||
应收账款 |
|
|
|
|
( |
) |
|
库存 |
|
|
|
|
( |
) |
|
应收所得税 |
|
|
|
|
( |
) |
|
预付费用和其他流动资产 |
|
|
|
|
|
||
经营租赁使用权资产 |
|
|
|
|
|
||
其他非流动资产 |
|
( |
) |
|
|
|
|
应付账款和应计费用 |
|
( |
) |
|
|
|
|
应计工资单 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
保修储备 |
|
|
|
|
|
||
递延收入 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
应缴所得税 |
|
|
|
|
( |
) |
|
经营租赁责任 |
|
( |
) |
|
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( |
) |
用于经营活动的净现金 |
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( |
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( |
) |
来自投资活动的现金流 |
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可供出售证券的到期日 |
|
|
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购买可供出售证券 |
|
( |
) |
|
|
— |
|
对无形资产的投资 |
|
( |
) |
|
|
— |
|
投资不动产和设备 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
生产和购买租赁设备 |
|
( |
) |
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|
( |
) |
出售以前资产的收益 |
|
|
|
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|
||
收购业务,扣除获得的现金 |
|
( |
) |
|
|
— |
|
用于投资活动的净现金 |
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
|
|
|
|
|
||
(下一页继续) |
|
见合并财务报表随附的简明附注。
6
Inogen, Inc.
合并现金流量表(续)
(未经审计)
(金额以千计)
|
截至9月30日的九个月 |
|
|||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||
来自融资活动的现金流 |
|
|
|
|
|
||
行使股票期权的收益 |
$ |
|
|
$ |
|
||
员工购买股票的收益 |
|
|
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||
缴纳与限制性股票发行相关的就业税 |
|
( |
) |
|
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( |
) |
融资活动提供的净现金 |
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|
|
|
|
||
汇率对现金的影响 |
|
|
|
|
( |
) |
|
现金和现金等价物的净减少 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
现金和现金等价物,期初 |
|
|
|
|
|
||
现金和现金等价物,期末 |
$ |
|
|
$ |
|
||
|
|
|
|
|
|
||
现金流信息的补充披露 |
|
|
|
|
|
||
在此期间支付的所得税现金(已收到),扣除收到的退款 |
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
非现金交易的补充披露 |
|
|
|
|
|
||
与收购相关的收益的应计价值 |
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
应付账款和应计负债中的财产和设备 |
$ |
|
|
$ |
|
见合并财务报表随附的简明附注。
7
Inogen, Inc.
冷凝ed 合并财务报表附注
(未经审计)
(金额以千计,股票和每股金额除外)
1。业务概述
Inogen, Inc.(公司或Inogen)于2001年11月27日在特拉华州注册成立。该公司是一家医疗技术企业,主要开发、制造和销售创新的便携式氧气浓缩器(POC),用于为慢性呼吸系统疾病患者提供长期补充氧气治疗。传统上,这些患者依赖固定式制氧机系统在家中使用,氧气罐或气瓶用于移动用途,该公司将其称为输送模式。储罐和气瓶必须定期交付,并且氧气量有限,这要求患者围绕分娩时间表和有限的氧气供应来计划在家以外的活动。此外,患者必须将长而繁琐的管道连接到固定式集中器,这样才能在家中移动。该公司专有的Inogen One® 和Inogen Rove系统可集中患者周围的空气,通过电池随时随地提供补充氧气的来源,并且可以在家中、车内或有插座的公共场所将其插入插座。该公司的Inogen One系统减少了患者对固定式浓缩器和定期交付氧气供应有限的储罐的依赖,从而改善了患者的生活质量并促进了行动能力。
该公司成立了荷兰有限责任公司Inogen Europe Holding B.V.
开启
2。重要会计政策的列报基础和摘要
公司的合并财务报表是根据美利坚合众国普遍接受的会计原则(美国公认会计原则)编制的。
本报告中显示的截至2023年9月30日的三个月和九个月的经营业绩不一定表示截至2023年12月31日的全年预期业绩。公司管理层认为,此处包含的信息反映了公允列报公司经营业绩、财务状况、现金流和股东权益所必需的所有调整,仅包括正常的经常性调整。根据美国证券交易委员会(SEC)有关中期财务报表的规则和条例,通常包含在根据美国公认会计原则编制的年度合并财务报表中的某些脚注披露已被压缩或省略。随附的合并财务报表应与公司于2023年2月24日向美国证券交易委员会提交的10-K表年度报告中包含的合并财务报表及其附注一起阅读。除下文进一步说明外,公司的会计政策与2023年2月24日向美国证券交易委员会提交的10-K表年度报告中披露的会计政策相比没有重大变化。
整合的基础
合并财务报表包括Inogen, Inc.及其全资子公司的账目。所有公司间余额和交易均已清除。
估计数的使用
这个 根据美国公认会计原则编制合并财务报表要求管理层做出估算和假设,这些估计和假设会影响合并财务报表之日报告的资产和负债金额以及或有资产和负债的披露以及报告期内报告的收入和支出金额。管理基础
8
这些 根据历史经验、现有和已知情况、权威会计声明以及管理层认为合理的其他因素进行的估计和假设。需要使用管理估算值的重要领域涉及收入确认、保修储备金和支出、确定履约债务的独立销售价格(SSP)和服务期、租赁资产估值和减记、应收账款坏账准备金、回报和调整、商誉减值、长期资产减值、股票薪酬支出、所得税、收购的无形资产和商誉的公允价值以及收益负债的公允价值。实际结果可能与这些估计值不同。
善意
商誉代表收购成本超过所收购净有形和无形资产公允价值的超出收购成本。商誉不进行摊销,自10月1日起每年进行减值测试,或者每当发生事件或情况变化时,商誉都很可能会使申报单位或资产的公允价值降至其账面金额以下。如果商誉的账面金额超过隐含的估计公允价值,则对当前业务收取减值费用,将账面价值降至隐含的估计公允价值。
公司首先评估定性因素,以确定公允价值是否更有可能低于其账面金额。如果根据对定性因素的审查,公允价值很有可能低于其账面金额,则公司将使用量化方法,计算公允价值并将其与账面金额进行比较。如果公允价值超过账面金额,则没有减值迹象。如果账面金额超过公允价值,则记入等于差额的减值损失。
盈利责任
这个收益负债将在每个报告日调整为公允价值,直至结算。在收购日之后的每个报告期结束时,该安排均按其公允价值重新计量,公允价值的变化记录在收益中。公允价值的变化将在一般和管理费用中确认。
重组费用
3。收购
2023年7月10日,公司签订了收购Physio-Assist SAS(Physio-Assist)的股份购买协议,该公司从事为阻塞性呼吸道疾病患者设计、生产和销售支气管充血(气道清除技术)的医疗器械。2023年9月14日,公司完成了对所有已发行和流通股本的收购 Physio-Assist及其全资子公司PhysioAssist有限公司,收购价格为美元
潜在的收入金额为任一美元
此次收购被视为业务合并。被收购公司的资产和负债按收购之日的估计公允价值入账。收购的净有形资产和可识别的无形资产公允价值之外的超额收购价格已分配给商誉。商誉代表了与现有业务、收购的员工队伍以及收购后未来现金流的预期协同效应。分配给可识别的无形资产的公允价值主要通过使用超额收益法来确定。超额收益法中包含的关键假设包括确认收入、收入成本和贴现率。
9
下表汇总了收购价格在收购Physio-Assist时收购的资产和承担的负债的估计公允价值之外的初步分配:
现金 |
|
$ |
|
|
应收账款 |
|
|
|
|
库存 |
|
|
|
|
其他资产 |
|
|
|
|
财产和设备 |
|
|
|
|
经营租赁使用权资产 |
|
|
|
|
无形资产 |
|
|
|
|
善意 |
|
|
|
|
收购的资产总额 |
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
应付账款和应计费用 |
|
$ |
|
|
银行贷款 |
|
|
|
|
其他流动负债 |
|
|
|
|
经营租赁负债——非流动负债 |
|
|
|
|
递延所得税负债——非流动 |
|
|
|
|
承担的负债总额 |
|
|
|
|
可识别净资产总额 |
|
$ |
|
|
|
|
|
|
|
现金对价 |
|
$ |
|
|
或有收益对价的公允价值 |
|
|
|
|
总购买价格 |
|
$ |
|
收购的无形资产中包括美元
合并财务和经营业绩反映了自2023年9月14日开始的Physio-Assist业务。
|
|
三个月已结束 |
|
|
九个月已结束 |
|
||||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
9月30日 |
|
||||||||||
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||
总收入 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
净亏损 |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
10
4。公允价值衡量标准
现金、现金等价物和有价证券
下表汇总了现金、现金等价物和有价证券经常性按公允价值计量的资产的公允价值衡量标准:
|
|
截至2023年9月30日 |
|
|||||||||||||||||
|
|
|
|
|
格罗斯 |
|
|
|
|
|
现金 |
|
|
|
|
|||||
|
|
调整后 |
|
|
未实现 |
|
|
|
|
|
和现金 |
|
|
可销售 |
|
|||||
|
|
成本 |
|
|
收益 |
|
|
公允价值 |
|
|
等价物 |
|
|
证券 |
|
|||||
现金 |
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|||
第 1 级: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
货币市场账户 |
|
|
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— |
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|
— |
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
第 2 级: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
美国国债 |
|
|
|
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|
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|
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机构保险流动性存款储蓄 |
|
|
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— |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|||
总计 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
|
|
截至2022年12月31日 |
|
|
|
|
||||||||||||||
|
|
|
|
|
格罗斯 |
|
|
|
|
|
现金 |
|
|
|
|
|||||
|
|
调整后 |
|
|
未实现 |
|
|
|
|
|
和现金 |
|
|
|
|
|||||
|
|
成本 |
|
|
收益 |
|
|
公允价值 |
|
|
等价物 |
|
|
|
|
|||||
现金 |
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
|
|
||||
第 1 级: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
货币市场账户 |
|
|
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|
|
— |
|
|
|
|
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|
|
|
|
||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
第 2 级: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
公司债券 |
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
|
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美国国债 |
|
|
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|
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|
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|
|
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|
|
|
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机构保险流动性存款储蓄 |
|
|
|
|
|
— |
|
|
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|
|
|
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|
|
|
||||
总计 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
|
|
衍生工具和套期保值活动
公司根据其他流动资产或其他流动负债的第二级输入,分别在合并资产负债表中按公允价值记录与衍生工具和套期保值活动相关的资产或负债。该公司的相关应收账款为 $
累计其他综合收益(亏损)
累计其他综合收益(亏损)的组成部分如下:
|
|
国外 |
|
|
未实现 |
|
|
未实现 |
|
|
累积的 |
|
||||
|
|
货币 |
|
|
收益 |
|
|
收益 |
|
|
其他 |
|
||||
|
|
翻译 |
|
|
在适销对路上 |
|
|
用现金 |
|
|
综合的 |
|
||||
|
|
调整 |
|
|
证券 |
|
|
流量树篱 |
|
|
损失 |
|
||||
截至2022年12月31日的余额 |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
( |
) |
|
其他综合收益(亏损) |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
||
截至2023年9月30日的余额 |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
综合收益(亏损)是总净收益和所有其他非所有者权益变动。除外币折算调整以及有价证券和外币现金流套期保值的未实现损益外,公司没有任何符合其他综合收益(亏损)条件的交易或其他经济事件。
盈利责任
公司有义务支付高达 $
11
5.资产负债表组成部分
现金、现金等价物和有价证券
现金、现金等价物和有价证券包括以下内容:
|
|
9月30日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
现金和现金等价物 |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||
现金 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
货币市场账户 |
|
|
|
|
|
|
||
公司债券 |
|
|
— |
|
|
|
|
|
美国国债 |
|
|
|
|
|
|
||
机构保险流动性存款储蓄 |
|
|
|
|
|
|
||
现金和现金等价物总额 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
有价证券 |
|
|
|
|
|
|
||
美国国债 |
|
|
|
|
|
— |
|
|
有价证券总额 |
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
应收账款和坏账备抵金、回报和调整
截至截至目前按主要类别分列的应收账款净额(应收账款总额,扣除备抵额)余额集中度 2023 年 9 月 30 日和 2022 年 12 月 31 日情况如下:
|
|
9月30日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
应收账款净额 |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||
租金 (1) |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
企业对企业和其他应收账款 (2) |
|
|
|
|
|
|
||
应收账款净额总额 |
|
$ |
|
|
$ |
|
下表列出了截至目前的应收账款津贴 2023 年 9 月 30 日和 2022 年 12 月 31 日:
|
|
9月30日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
津贴——应收账款 |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||
可疑账户 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
销售回报 |
|
|
|
|
|
|
||
备抵总额——应收账款 |
|
$ |
|
|
$ |
|
客户和供应商的集中度
该公司主要以信贷方式将其产品出售给美国和国外的传统家用医疗设备提供商、分销商和经销商。该公司还主要以预付款方式直接向消费者销售产品。
该公司还直接将产品出租给消费者进行保险报销,这导致了与Medicare服务报销计划相关的客户集中。Medicare 的服务报销计划占比
该公司目前从有限数量的供应商那里购买原材料,这导致了三家主要供应商的集中。这三家主要供应商向公司提供用于制造公司产品的原材料。在截至2023年9月30日的九个月中,该公司的三家主要供应商占比
12
原始的 材料采购。在截至2022年9月30日的九个月中,该公司的三家主要供应商占比
一部分收入来自美国以外的销售。大约
|
|
三个月已结束 |
|
|
九个月已结束 |
|
||||||||||
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2023 |
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||
美国收入 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
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非美国收入 |
|
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总收入 |
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$ |
|
|
$ |
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|
$ |
|
|
$ |
|
库存
库存采用先入先出(FIFO)方法,按成本和可变现净值的较低者列报。公司至少每季度记录一次库存调整,以反映可能过剩、过时、流动缓慢或受损的物品。该公司记录了与库存相关的非流动库存,这些库存预计将在一年后变现或消耗
|
|
9月30日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||
原材料和在建工程 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
成品 |
|
|
|
|
|
|
||
减去:储备金 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
库存,净额 |
|
$ |
|
|
$ |
|
财产和设备
租赁设备的维修和维护费用,包括人工、零件和运费,为 $
与租赁设备和其他财产和设备相关的折旧和摊销费用汇总如下 分别截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月。
|
|
三个月已结束 |
|
|
九个月已结束 |
|
||||||||||
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||
租赁设备 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
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||||
其他财产和设备 |
|
|
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|
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|
|
|
||||
折旧和摊销总额 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
13
财产和设备以及租赁设备及相关的累计折旧汇总如下 分别为2023年9月30日和2022年12月31日。
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9月30日 |
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十二月三十一日 |
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财产和设备 |
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2023 |
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2022 |
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租赁设备,扣除美元津贴 |
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$ |
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|
$ |
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其他财产和设备 |
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||
财产和设备 |
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累计折旧 |
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租赁设备 |
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||
其他财产和设备 |
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累计折旧 |
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财产和设备,净额 |
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租赁设备,分别扣除2 491美元和2 255美元的津贴 |
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其他财产和设备 |
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||
财产和设备,净额 |
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$ |
|
|
$ |
|
长期资产
公司根据会计准则编纂(ASC)360 对长期资产的减值和处置进行核算 — 财产、厂房和设备。根据ASC 360,将对待持有的长期资产进行审查,以确定其账面价值可能无法收回的事件或情况变化。截至2023年9月30日,没有减值记录。
商誉和其他可识别的无形资产
善意
商誉账面金额的变化 截至2023年9月30日的九个月如下:
截至2022年12月31日的余额 |
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$ |
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翻译调整 |
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( |
) |
减值费用 |
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( |
) |
收购 |
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截至2023年9月30日的余额 |
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$ |
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由于公司公开股价下跌导致公司在2023年7月的市值跌至账面金额(股东权益)以下,并且管理层注意到随着季度的推移,这不是暂时的,因此需要在截至2023年9月30日的季度内进行量化分析。该公司使用基于3级投入的贴现现金流分析,确定商誉账面金额超过其公允价值,因此减值费用为美元
14
无形资产
下表显示截至相应日期无形资产净账面价值的变化:
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平均值 |
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估计的 |
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格罗斯 |
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有用的生命 |
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携带 |
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累积的 |
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2023年9月30日 |
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(以年为单位) |
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金额 |
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摊还 |
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净额 |
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开发的技术 |
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$ |
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$ |
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$ |
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||||
许可证 |
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— |
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专利和网站 |
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客户关系 |
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商标名称 |
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商业广告 |
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总计 |
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$ |
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$ |
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$ |
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平均值 |
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估计的 |
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格罗斯 |
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|||
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|
有用的生命 |
|
携带 |
|
|
累积的 |
|
|
|
|
|||
2022年12月31日 |
|
(以年为单位) |
|
金额 |
|
|
摊还 |
|
|
净额 |
|
|||
许可证 |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
专利和网站 |
|
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||||
客户关系 |
|
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— |
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商业广告 |
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总计 |
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$ |
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$ |
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$ |
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接下来的每个财政年度的年度估计摊销费用如下:
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9月30日 |
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2023 |
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2023 年剩下的 3 个月 |
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$ |
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2024 |
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2025 |
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2026 |
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2027 |
|
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|
2028 |
|
|
|
|
此后 |
|
|
|
|
|
|
$ |
|
流动负债
截至的应付账款和应计费用 2023年9月30日和2022年12月31日包括以下内容:
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9月30日 |
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|
十二月三十一日 |
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2023 |
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2022 |
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||
应付账款 |
|
$ |
|
|
$ |
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||
应计库存(在途和无凭证收据)和贸易应付账款 |
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||
应计采购卡负债 |
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应计的特许经营税、销售税和使用税 |
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||
其他应计费用 |
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|
||
应付账款和应计费用总额 |
|
$ |
|
|
$ |
|
截至的应计工资单 2023年9月30日和2022年12月31日包括以下内容:
|
|
9月30日 |
|
|
十二月三十一日 |
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2023 |
|
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2022 |
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||
应计奖金 |
|
$ |
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|
$ |
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||
应计工资和其他与工资相关的项目 |
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||
应计假期 |
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应计员工股票购买计划扣除额 |
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||
应计工资总额 |
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$ |
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$ |
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15
6。租赁
该公司主要为商业建筑签订了运营租约。这些租约的条款范围为
2023 年 7 月,公司签订了租赁转让和承担协议(“转让”),在该协议中,第三方(受让人)承担了租赁中的权利、所有权和权益,包括承担租赁款项。为了激励受让人签订协议,公司支付了$的激励金
受让人假设的租赁付款为:
在截至9月30日的12个月内到期的款项 |
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2024 |
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$ |
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2025 |
|
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2026 |
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2027 |
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2028 |
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|
此后 |
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|
$ |
|
与公司使用权资产和相关的运营租赁负债相关的信息如下:
|
|
九个月已结束 |
|
|||||
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9月30日 |
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|||||
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2023 |
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2022 |
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||
为经营租赁负债支付的现金 |
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$ |
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|
$ |
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||
运营租赁成本 |
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||
为换取新的经营租赁义务而获得的非现金使用权资产 |
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||
剩余租赁期限的加权平均值 |
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||||
加权平均折扣率 |
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% |
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% |
截至9月30日的12个月内到期的租赁负债的到期日, |
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2024 |
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$ |
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2025 |
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|
2026 |
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|
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2027 |
|
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2028 |
|
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|
|
此后 |
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减去估算的利息 |
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( |
) |
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租赁负债总额 |
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$ |
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经营租赁负债——当前 |
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$ |
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|
经营租赁负债——非流动负债 |
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$ |
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|
|
|
租赁负债总额 |
|
$ |
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|
|
16
7。每股收益(亏损)
每股收益(亏损)(EPS)根据ASC 260计算—每股收益并使用每个时期已发行普通股的加权平均数计算。摊薄后的每股收益假设所有潜在普通股等价物的转换、行使或发行(可能包括稀释已发行股票期权、限制性股票单位和限制性股票奖励),除非效果是减少亏损或增加每股收益。就此计算而言,公司需要回购的普通股、期权和其他摊薄奖励被视为普通股等价物,只有在摊薄后每股收益(亏损)的影响具有摊薄作用时才计入摊薄后每股收益(亏损)的计算中。
每股收益的计算如下:
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三个月已结束 |
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九个月已结束 |
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2023 |
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2022 |
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2023 |
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2022 |
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||||
分子——基本型和稀释型: |
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净亏损 |
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$ |
( |
) |
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$ |
( |
) |
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( |
) |
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$ |
( |
) |
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分母: |
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加权平均普通股——基本普通股 (1) |
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||||
加权平均普通股——摊薄后的普通股 (2) |
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每股净亏损——基本普通股 |
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$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
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$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
每股净亏损——摊薄后的普通股 (2) |
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$ |
( |
) |
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$ |
( |
) |
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$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
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从基本到稀释的分母计算: |
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||||
加权平均普通股——基本普通股 (1) |
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||||
股票期权和其他稀释性奖励 |
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||||
加权平均普通股——摊薄后的普通股 |
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||||
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不包括在摊薄后的加权平均股中的股票: |
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股票期权 |
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限制性股票单位和限制性股票奖励 |
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||||
不包括在摊薄后的加权平均股数之外的股票 |
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8。所得税
公司根据ASC 740进行所得税核算 — 所得税。根据ASC 740的规定,本期应付或退还的税款金额确认所得税,并确认递延所得税负债和资产,以应对公司合并财务报表或纳税申报表中确认的交易的未来税收后果。递延所得税资产和负债是使用颁布的税率来衡量的,预计将在预计收回或结清这些临时差异的年份中适用。税率变化对递延所得税资产和负债的影响在包括颁布日期在内的期间的收入中予以确认。当递延所得税资产的部分或全部很可能无法变现时,将提供估值补贴。截至2022年12月31日,该公司记录的全额估值补贴为美元
根据ASC 740-10,公司对所得税的不确定性进行了核算 — 考虑所得税的不确定性。ASC 740-10规定了财务报表确认和衡量纳税申报表中已采取或预期采取的税收状况的确认门槛和衡量属性。该会计准则还为取消确认、分类、利息和罚款、过渡期会计、披露和过渡提供了指导。
17
公司在其合并综合亏损表的所得税条款中确认税收利息和罚款(如果有)。
9。股东权益
该公司有2012年股权激励计划(2012年计划),根据该计划,公司授予购买普通股的期权。截至2023年9月30日,购买选项
公司有2014年股权激励计划(2014年计划),根据该计划,公司授予限制性股票单位、限制性股票奖励、绩效单位、绩效股票和购买普通股的期权。截至2023年9月30日,与以下有关的奖项
公司股东于2023年5月31日批准通过2023年股权激励计划(2023年计划),该计划规定向公司员工以及任何母公司和子公司的员工授予激励性股票期权,并向其员工授予非法定股票期权、限制性股票、限制性股票单位、限制性股票奖励、股票增值权、绩效单位和绩效股,董事、顾问及其母公司;以及子公司的员工和顾问。2023年计划于2023年6月5日生效。2014 年计划生效后终止 of 2023年计划,不会根据2014年计划发放更多奖励,但2014年计划将继续管理先前根据该计划授予的奖励。根据2023年计划,储备发行的普通股数量为:(i)
截至2023年9月30日,
股票期权
期权通常在两者之间过期 和
公司股票计划下的股票期权活动 截至2023年9月30日的九个月情况如下:
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剩余的 |
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加权- |
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加权- |
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平均的 |
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每股 |
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平均的 |
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合同的 |
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平均的 |
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每人价格 |
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运动 |
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条款 |
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固有的 |
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选项 |
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分享 |
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价格 |
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(以年为单位) |
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价值 |
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截至 2022 年 12 月 31 日,未兑现 |
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$ |
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$ |
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$ |
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|||||
已锻炼 |
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( |
) |
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被没收 |
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( |
) |
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已过期 |
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( |
) |
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||||
截至2023年9月30日未偿还 |
|
|
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|
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|
— |
|
|||||
自 2023 年 9 月 30 日起归属并可行使 |
|
|
|
|
|
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|
|
|
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|
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|
— |
|
|||||
已归属,预计将于2023年9月30日归属 |
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|
$ |
|
|
$ |
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|
|
|
|
$ |
— |
|
在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中行使的期权的内在总价值是 $
18
股票激励奖励
公司根据2014年和2023年计划(股票奖励)授予限制性股票单位(RSU)和限制性股票奖励(RSA)。股票奖励要么仅基于对基于时间的服务条件的满意度,要么是基于时间的服务条件的满意度以及绩效标准的满意度。如果持有人向公司提供的服务在归属之前终止,则股票奖励将被没收。
仅在基于时间的服务归属条件下授予的股票奖励通常在三年内发放,
股票奖励活动 截至2023年9月30日的九个月汇总如下:
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加权- |
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平均的 |
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授予 |
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性能 |
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约会博览会 |
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||||
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和 |
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价值 |
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限制性库存单位 |
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以时间为基础的 |
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基于时间的 |
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总计 |
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|
每股 |
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||||
截至2022年12月31日未归属的限制性股票单位 |
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$ |
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||||
已授予 |
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既得 |
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( |
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( |
) |
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( |
) |
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被没收/取消 |
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( |
) |
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( |
) |
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( |
) |
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|
截至2023年9月30日的未归属限制性股票单位 (1) |
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|
$ |
|
||||
截至2023年9月30日,未归属且预计将归属已发行的限制性股票单位 |
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$ |
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加权- |
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平均的 |
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授予 |
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性能 |
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|
约会博览会 |
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||||
|
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|
和 |
|
|
|
|
|
价值 |
|
||||
限制性股票奖励 |
|
以时间为基础的 |
|
|
基于时间的 |
|
|
总计 |
|
|
每股 |
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||||
截至2022年12月31日尚未兑现的未归属限制性股票奖励 |
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|
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— |
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|
|
|
$ |
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|||
既得 |
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
|
|
截至2023年9月30日尚未兑现的未归属限制性股票奖励 (1) |
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|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
$ |
— |
|
截至2023年9月30日,未归属且预计将归属未归属的限制性股票奖励 |
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|
|
|
|
— |
|
|
$ |
— |
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(1)已发行的限制性股票单位和限制性股票奖励基于目标数量股票的最大派息。
截至2023年9月30日,与未归属员工限制性股票单位相关的未确认补偿成本为美元
员工股票购买计划
公司2014年员工股票购买计划(ESPP)规定,根据《美国国税法》第423条的规定,向所有符合条件的员工授予根据ESPP购买股票的期权。ESPP允许参与者通过最高扣除工资来购买普通股
19
截至2023年9月30日,共有
对于 2023 年,另外
基于股票的薪酬
已确认的股票薪酬费用 截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月如下:
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三个月已结束 |
|
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九个月已结束 |
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||||||||||
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|
9月30日 |
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9月30日 |
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||||||||||
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2023 |
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2022 |
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2023 |
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2022 |
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按奖励类型划分的股票薪酬支出: |
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股票薪酬支出总额 |
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员工股票薪酬支出是根据公司历史奖励取消情况最终预计归属的股票期权、限制性股票单位和限制性股票奖励的奖励计算得出的。ASC 718 — 补偿股票补偿 要求在发放补助金时对没收额进行估算,如果实际没收额与这些估计数不同,则在以后各期进行必要的修订。
对于 分别截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月,根据ASC 718确认的股票薪酬支出,包括收入成本、研发费用、销售和营销费用以及一般和管理费用,如下所示:
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三个月已结束 |
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九个月已结束 |
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9月30日 |
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9月30日 |
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2023 |
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2023 |
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2022 |
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收入成本 |
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研究和开发 |
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销售和营销 |
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股票薪酬支出总额 |
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10。承诺和意外情况
购买义务
该公司大约有 $
保修义务
下表列出了截至九个月和十二个月期间公司产品保修负债总额的变化 分别是 2023 年 9 月 30 日和 2022 年 12 月 31 日:
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9月30日 |
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十二月三十一日 |
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2023 |
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期初的产品保修责任 |
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发放的保修应计费用 |
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与先前存在的保修相关的调整 |
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结算(现金或实物) |
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期末产品保修责任 |
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合同负债
合同负债主要包括与直接面向消费者的销售收入的终身担保相关的递延收入,前提是在根据合同提供服务之前收到现金付款。与客户的合同规定了销售的最终条款,包括每项产品或服务购买的描述、数量和价格。截至2023年9月30日的九个月中,与终身保修相关的递延收入减少主要由 $ 驱动
立法和 HIPAA
医疗保健行业受联邦、州和地方政府的众多法律和法规的约束。这些法律和法规包括但不一定限于许可、认证、政府医疗计划参与要求、患者服务报销以及医疗保险和医疗补助欺诈和滥用等事项。政府法律法规的遵守情况可能会受到政府未来的审查和解释,以及目前未知或未断言的监管行动。1996 年《健康保险流通与责任法》(HIPAA) 的颁布旨在确保健康保险的可移植性、减少医疗欺诈和滥用、保障健康信息的安全和隐私,并执行健康信息标准。《经济和临床健康健康信息技术法》(HITECH Act)在某种程度上对与受保护的健康信息有关的某些安全漏洞规定了通知要求。根据适用于公司业务的HIPAA和HITECH法规,该公司不知道有任何未决索赔。
法律诉讼
其他诉讼
公司是正常业务过程中产生的各种法律诉讼的当事方。公司提供保险,但须遵守保单规定的免赔额,以防因某些类型的法律索赔而蒙受损失。目前,公司预计在正常业务过程中出现的任何其他诉讼都不会对公司的业务产生重大不利影响。无论结果如何,由于辩护和和解费用、管理资源的转移和其他因素,诉讼都可能对公司产生不利影响。
11。重组费用
该公司支出 $
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制造业 活动和设备搬迁。该公司大约有 $
12。外币兑换合约和套期保值
截至2023年9月30日和2022年9月30日,该公司的非指定和指定衍生品合约总额约为美元
公司和交易对手的不履约风险对衍生品的公允价值没有重大影响。在截至2023年9月30日的九个月中,有
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第 2 项:管理ment 对财务状况和经营业绩的讨论与分析
向前-查看陈述
以下讨论和分析应与我们的合并财务报表以及本10-Q表季度报告其他地方包含的这些报表的简明附注一起阅读。本报告包含经修订的1933年《证券法》第27A条或《证券法》以及经修订的1934年《证券交易法》或交易法第21E条所指的前瞻性陈述,这些陈述基于我们管理层的信念和假设以及我们管理层目前获得的信息。前瞻性陈述主要包含在本管理层对财务状况和经营业绩的讨论与分析中,以及我们向美国证券交易委员会(SEC)提交的10-K表年度报告和10-Q表季度报告中标题为 “风险因素” 的部分中。前瞻性陈述包括但不限于有关以下内容的陈述:
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前瞻性陈述包括不是历史事实的陈述,可以用 “预期”、“相信”、“可能”、“寻求”、“估计”、“预期”、“打算”、“可能”、“计划”、“潜力”、“预测”、“项目”、“应该”、“将” 或类似表达方式以及这些术语的否定词来识别。
前瞻性陈述涉及已知和未知的风险、不确定性和其他因素,这些因素可能导致我们的实际业绩、业绩或成就与前瞻性陈述所表达或暗示的任何未来业绩、业绩或成就存在重大差异。我们在标题为 “风险因素” 的部分以及本10-Q表季度报告和向美国证券交易委员会提交的10-K表年度报告的其他地方更详细地讨论了这些风险。鉴于这些不确定性,您不应过分依赖这些前瞻性陈述。此外,我们在竞争激烈且瞬息万变的环境中运营。新的风险不时出现。我们无法预测所有风险,也无法评估所有因素对我们业务的影响,也无法评估任何因素或因素组合在多大程度上可能导致实际结果与我们可能做出的任何前瞻性陈述中包含的结果存在重大差异。鉴于这些风险、不确定性和假设,本10-Q表季度报告中讨论的未来事件和趋势可能不会发生,实际结果可能与前瞻性陈述中预期或暗示的结果存在重大和不利的差异。
本10-Q表季度报告中做出的前瞻性陈述仅与截至陈述发表之日的事件有关。除非法律要求,否则即使将来有新的信息,我们也没有义务更新这些前瞻性陈述,也没有义务更新实际业绩可能与这些前瞻性陈述中的预期存在重大差异的原因。
这份10-Q表季度报告还包含有关我们的行业、业务和某些疾病市场的估计、预测和其他信息,包括有关这些市场的估计规模以及某些疾病的发病率和患病率的数据。基于估计、预测、预测、市场研究或类似方法的信息本质上受不确定性和实际事件的影响,或者情况可能与这些信息中反映的事件和情况存在重大差异。除非另有明确说明,否则我们从市场研究公司和其他第三方、行业、医学和一般出版物、政府数据和类似来源编制的报告、研究和类似数据中获得了该行业、业务、市场和其他数据。
“Inogen”、“Inogen One”、“Inogen One G3”、“G4”、“G5”、“生活在瞬间,而不是几分钟”、“Oxygen.Anytime.Anywhere”、“智能交付技术”、“Inogen At Home”、“TIDAL ASSIST”、“TAV” 和 “SIDEKICK” 是美国专利商标局的注册商标 Inogen, Inc. 我们拥有美国专利和商标局待处理的 “Rove 4” 和 “Rove 6” 商标申请。我们在阿根廷、澳大利亚、加拿大、智利、中国、哥伦比亚、多米尼加共和国、厄瓜多尔、韩国、马来西亚、墨西哥、欧洲(欧盟注册)、英国、冰岛、印度、以色列、日本、科威特、新西兰、挪威、巴拉圭、秘鲁、土耳其、新加坡、南非、瑞士和乌拉圭拥有 “Inogen” 商标注册权。我们拥有该商标的商标注册证”イノジェン” 在日本。我们拥有这些商标的商标注册权”印诺真” 和”艾诺根” 在中国。我们在澳大利亚、加拿大、中国、韩国、墨西哥、欧洲(欧盟注册)和英国拥有 “Inogen One” 商标注册权。我们拥有 “Satellite Conserver” 商标在加拿大注册的商标。我们拥有 “Inogen At Home” 商标在欧洲(欧盟注册)和英国的商标注册。我们拥有 “G4” 商标在欧洲(欧盟注册)和英国的商标注册。我们拥有 “G5” 商标在欧洲(欧盟注册)和英国的商标注册。我们在加拿大、欧洲(欧盟)和英国拥有 “Rove 4” 商标的待处理申请。我们在加拿大、欧洲(欧盟)和英国拥有 “Rove 6” 商标的待处理申请。我们在玻利维亚拥有Inogen外观设计的商标申请。我们在中国拥有Inogen外观设计的商标注册。我们拥有 “” 商标在沙特阿拉伯的商标注册。我们在巴西拥有一份待处理的Inogen One G5设计申请。本10-Q表季度报告中提及的其他服务标志、商标和商品名称均为其各自所有者的财产。“PHYSIO-ASSIST”、“PHYSIO-ASSIST”、“PHYSIO-Assist”、“SIMEOX PRO”、“SIMEOSOFT”、“PHYSIOWEB”、“PHYSIO-SERVICES” 和 Pissenlit 徽标是 Inogen 全资子公司 Physio-Assist 的注册商标。Physio-Assist 拥有 “PHYSIO-ASSIST” 商标在欧盟、法国、日本、英国和美国的商标注册。Physio-Assist拥有Physio-Assist徽标在中国、欧盟、法国、日本、韩国、英国和美国的商标注册权。Physio-Assist拥有SIMEOX商标在欧盟、法国、日本、俄罗斯、英国和美国的商标注册权。Physio-Assist 在法国拥有 “PHYSIOASSIST”、“SIMESOFT”、“SIMEOX PRO”、“PHYSIOWEB”、“PHYSIODATA”、“PHYSIOSERVICES” 和 Pissenlit 徽标的商标注册。
在这份10-Q表的季度报告中,“我们” 和 “我们的” 是指Inogen, Inc.及其子公司。
以下关于我们的财务状况和经营业绩的讨论应与我们的合并财务报表以及本文件其他地方所附的这些报表的简明附注一起阅读。
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管理层讨论与分析(MD&A)的目的是通过重点关注某些关键指标逐年的变化,让人们了解Inogen的财务状况、经营业绩和现金流。MD&A是对我们的合并财务报表和随附的简明附注的补充,应与之一起阅读。MD&A 分为以下几个部分:
关键会计政策和估计
我们对财务状况和经营业绩的讨论和分析基于我们的合并财务报表,这些报表是根据美利坚合众国公认会计原则或美国公认会计原则编制的。这些财务报表的编制要求我们做出估算和判断,这些估计和判断会影响财务报表之日报告的资产负债金额以及或有资产和负债、收入和支出的相关披露。通常,我们的估算基于历史经验和其他各种假设,符合美国公认会计原则,我们认为这些假设在这种情况下是合理的。实际结果可能与这些估计不同,这种差异可能对财务状况和经营业绩产生重大影响。
关键会计政策和估算是我们认为对描述我们的财务状况和经营业绩最重要的政策和估计,因为它们需要我们做出最困难、最主观或最复杂的判断,这通常是因为需要对本质上不确定性的事项的影响进行估计。我们的关键会计政策和估算包括与以下内容相关的政策和估计:
与2023年2月24日向美国证券交易委员会提交的截至2022年12月31日止年度的10-K表年度报告中披露的截至2023年9月30日的三个月和九个月中,我们在编制合并财务报表时的关键会计政策和估计没有重大变化。
最近的会计公告
有关最近通过和拟议会计声明的信息(如果适用)包含在本季度报告第一部分第1项未经审计的合并财务报表附注2中,标题为 “最近的会计公告”,并以引用方式纳入此处。
宏观经济环境
全球经济正面临越来越大的通货膨胀压力。宏观经济环境已经对全球企业和医疗保健机构产生了重大且有可能继续产生意想不到的不利影响,并且已经并将继续对我们的合并经营业绩产生负面影响。预计更高的利率和资本成本以及运输成本的增加将影响对我们产品的需求,而供应链持续中断的可能性以及对材料、劳动力和物流的通货膨胀影响可能会增加我们的运营成本。
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我们继续看到,与收购半导体芯片有关的成本膨胀对我们在2023年第一、第二和第三季度的销售成本收入产生负面影响,由于2023年的销售额低于预期,我们预计这将继续影响我们的销售成本收入,直到2024年上半年。我们在公开市场上购买芯片方面承担了巨额成本,鉴于这些组件尚未出现在同期销售的成品中,因此其中一部分成本增加了我们的库存。此外,我们看到产品中使用的其他组件的成本上涨。
与许多行业的大多数其他公司一样,我们还经历了充满挑战的就业环境对宏观经济的影响,这些影响与招聘和留住员工以及工资上涨有关。我们预计,这些招聘、留用和工资上涨的挑战,以及与维持现有员工队伍相关的挑战,将持续到2023年。这些挑战可能会对我们发展业务和留住最优秀员工的能力或增加我们的运营成本产生负面影响。作为回应,我们对某些职位实施了更灵活的工作场所要求,包括远程工作机会,但我们仍预计会受到宏观经济就业环境的挑战。
有关可能影响我们业绩的风险因素的更多信息,请参阅本10-Q表季度报告和10-K表年度报告中标题为 “风险因素” 的部分。
概述
我们是一家医疗技术公司,主要为慢性呼吸系统疾病患者开发、制造和销售创新的便携式氧气治疗解决方案。我们领先的 POC 产品组合经过优化,可提供高输出重量比、有意义的声音抑制,并且是业内运行时间最长的产品之一,因此我们可以满足不同疾病状态的患者的需求。截至 2023 年 9 月 30 日,我们有二十四项待处理的专利申请和七十二项与我们的呼吸设备的设计和制造相关的已颁发专利。我们在市场上的定位是既是一家医疗技术公司,又是一家家用医疗设备供应商,在美国所有50个州均获得认证,拥有大量的患者、处方者和提供者。我们的产品通过美国境外的分销商和医疗设备公司、患者和处方者的直接销售以及美国的经销商和家用医疗设备公司在国际上销售。
我们的大部分收入来自向患者、保险公司、家庭医疗保健提供商、经销商和分销商(包括我们的自有品牌合作伙伴)销售和租赁我们的Inogen One和Rove系统及相关配件。我们出售Inogen One、Rove和Inogen At Home系统的多种配置,包括各种电池、配件、保修、电源线和语言设置。我们的目标是设计、制造和销售氧气解决方案,重新定义长期氧疗的提供方式。
为了实现这一目标并增加收入,我们打算:
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随着时间的推移,随着美国和欧洲市场的成熟,我们的增长将取决于我们推动POC在发展中或新兴市场采用的能力,而在这些市场,当今氧气疗法治疗和报销有限。但是,增长也可能受到监管和报销许可、货币波动、资本支出限制、持续的重组挑战以及招标不确定性的限制。
我们推出了 Inogen®Rove 6TM,我们最新的便携式制氧机,将于2022年12月在欧盟和英国上市。我们还获得了美国食品药品监督管理局 (FDA) 的 Inogen 510 (k) 许可®Rove 4TM它将在2023年底推出。Inogen Rove 6 重 4.8 磅,每分钟可产生 1,260 毫升的氧气输出,运行非常安静,单节电池为 6 小时 15 分钟,双电池续航时间长达 12 小时 45 分钟,还进行了改进以提供易用性,并根据欧盟医疗器械法规 (MDR) 标准改进了设计。美国食品药品管理局对Inogen Rove 6的批准已于2023年6月30日获得,并于2023年7月在美国市场上市。
Inogen Rove 6 POC 是第一台预期使用寿命为 8 年的便携式制氧机。8 年的预期使用寿命也延伸到 Inogen One G5® 便携式氧气浓缩器。我们推出了 Inogen One G5 在 2019 年。Inogen One G5 与 Inogen Rove 6 的产品规格类似。我们估计 Inogen Rove 6 还有 Inogen One G5 根据我们对联系过我们的患者及其临床需求的分析,每种都适合90%以上的非卧床长期氧气治疗患者。
Inogen Connect,我们在 Inogen One G4 上的连接平台®、Inogen One G5 和 Inogen Rove 6 美国和加拿大的产品兼容 Apple 和 Android 平台,包括患者功能,例如纯度状态、电池寿命、产品支持功能、通知提醒和远程软件更新。
我们还计划投资临床研究,以评估与使用我们的产品相关的临床、经济和患者报告结果方面的预期改善,这是我们努力推动付款人和处方者对我们产品的宣传的一部分。
2023年9月14日,我们完成了对Physio-Assist SAS(Physio-Assist)及其全资子公司PhysioAssist GmbH所有已发行和流通股本的收购。来自Physio-Assist的Simeox是一种基于技术的气道清除和粘液管理设备,主要用于治疗囊性纤维化或慢性阻塞性肺病患者的支气管扩张,支气管扩张是在肺部支气管受损和扩张时出现的。Simeox 用于肺部康复中心和家中。Simeox 已在欧盟获得了 CE 标志的许可,目前正在欧洲、亚洲和中东销售。Inogen将利用其商业基础设施和能力继续在这些地区销售该设备,同时寻求美国监管部门的批准。
降低成本的举措
在2023年的前九个月中,我们实施了某些运营效率和成本节约计划,旨在使我们的资源与我们的产品战略保持一致,减少运营支出并管理我们的现金流。这些成本效率举措包括有针对性的裁员、集中化制造活动以及外包某些后台活动。效率和成本节约计划旨在降低收入成本和运营支出,使我们能够在带来最大收益的领域有效地调整资源。
销售收入
我们未来的财务业绩将在一定程度上受到便携式制氧机销售增长的推动,在较小程度上,电池、其他配件和我们的Inogen At Home固定式制氧机的销售增长将推动我们未来的财务业绩。我们计划在未来几年通过多种策略来增加系统销售,包括:提高销售队伍的工作效率,招聘更多销售人员
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直接或通过我们的合同销售组织进行代表,通过增加销售和营销工作来投资于消费者和医生的意识和宣传,扩大我们的临床证据,扩大我们在美国以外的销售基础设施和努力,通过关键的战略伙伴关系扩大我们的企业间销售,并通过推出更多产品来增强我们的产品供应。尽管我们认为HME提供商仍在通过购买POC将其商业模式转变为不交付模式,但由于HME的重组工作、缺乏获得可用信贷的机会、提供商资本支出限制以及偿还率可能发生变化的风险,增长受到了挑战。
我们的直接面向消费者的销售流程涉及与个体患者、其医生和医生工作人员的多次互动,包括对我们的产品、患者的诊断和处方氧气疗法(包括购买氧气处方)的深入分析和审查。患者可以考虑是通过Inogen批准的第三方为产品融资还是购买设备。在处方和付款都得到保障之前,产品才会部署。部署完整系统后,患者有 30 个日历日内退回产品,但须支付手续费和手续费。在这30天的退货期内,购买系统的消费者中约有6-11%会退回系统。
我们的企业对企业的工作重点是向美国境内外的分销商、HME 氧气供应商、我们的自有品牌合作伙伴和经销商销售产品。此过程涉及与各种关键客户利益相关者的互动,包括销售、采购、产品测试和临床人员。有耐心需求且可以通过我们的产品满足的企业会下采购订单以确保产品部署。这可能受到外部因素的影响,包括招标结果、保险计划承保范围或报销率的变化、向不交付模式的业务重组活动、资本限制、兼并和收购以及净氧疗法患者群体的总体变化。由于这些因素,产品的购买可能会受到客户需求变化的影响。
在截至2023年9月30日的三个月中,我们售出了大约35,400套系统,在2022年同期售出了54,200套系统。在截至2023年9月30日的九个月中,我们售出了约96,400套系统,在2022年同期售出了12.7万套。本期下降的主要原因是企业对企业渠道中对国民账户的销售额减少。此外,由于内部销售代表人数减少,直接面向消费者的销售额有所下降,这是今年前六个月为有效扩大渠道和实现盈利而开展活动的结果。我们将继续专注于优化直接面向消费者的渠道的盈利能力,通过高效扩展的销售组织提高销售效率。
租金收入
我们的租赁流程包括与个体患者、其医生和医生工作人员的多次互动。该过程包括对我们的产品、患者的诊断和处方氧疗及其病史进行深入分析和审查,以确认我们的产品适用于患者的氧气疗法,并符合医疗保险和私人付款人账单要求,这通常需要医生对氧气进行额外的评估和/或测试。产品部署完成后,患者会收到产品使用说明,并可能在计费前接受我们持牌人员的临床滴定,以确认产品满足患者的医用氧气需求。因此,从初次接触患者到开具账单的时间可能有很大差异,最长可达一个月或更长时间。CMS对氧气疗法的配送和账单的管理要求进行了额外修改,这可能减轻了管理负担,增加了患者获得我们产品的机会。
在截至2023年9月30日的三个月中,与截至2022年9月30日的三个月相比,租金收入有所增加,这主要是由于服务患者人数增加和医疗保险报销率提高。每年一月,医疗保险氧气疗法的报销率每年一月都有所增加,因为这要视消费者价格指数的调整而定。我们计划在未来通过多种策略增加新的租房患者,包括扩大我们的处方药销售团队,扩大直接面向消费者的营销工作,投资于患者和医生的宣传和宣传,扩大临床证据,以及获得额外的保险合同。
一部分租房患者在有上限的租期内工作,在此期间,除非满足其他标准,否则不允许额外报销。这个上限期从第 36 个月开始,一直持续到第 60 个月。随着服务患者的增加,应计费患者与服务患者总数的比率对于维持租金收入增长至关重要。Medicare指出,根据他们对医疗保险索赔的审查,有一定比例的受益人(约为25%)达到了36人第四符合条件的报销月份,然后输入 36 个月后的上限租期。上限患者的百分比可能会随着时间的推移而波动,因为新患者开始服务,患者在上限租期之前和期间停止服务,以及现有患者进入上限租期。
截至2023年9月30日和2022年9月30日,我们分别有大约51,900名和44,600名氧气租赁患者。管理层将服务患者作为未来可能的租金收入的主要指标;但是,确认的实际租金收入受各种其他因素的影响,包括应计费患者占服务患者的百分比,
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按付款人、患者地点、设上限的患者人数、无法收回的余额注销和租金收入调整划分的报销水平。
补偿
我们的租金收入在很大程度上依赖医疗保险和私人付款人的报销,包括Medicare Advantage计划和医疗补助。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月中,分别约为65.0%和76.6%,在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中,我们的租金收入分别约有69.7%和77.8%来自医疗保险的传统收费服务报销计划。有关我们对第三方报销的依赖以及最近的医疗保险报销提案影响的更多讨论,请参阅我们的10-K表年度报告第1项中标题为 “第三方报销” 的小节中的讨论,以及我们于2023年2月24日向美国证券交易委员会提交的10-K表年度报告中标题为 “风险因素” 的部分。
列报依据
下文描述了我们的综合损失合并报表中列出的细列项目。
收入
我们将收入分为两个主要类别:销售收入和租金收入。企业间销售、直接面向消费者的销售和同期租金收入之间的组合将出现波动。产品销售价格和毛利率可能会根据收入渠道组合而波动,因为我们推出新产品、产品成本会发生变化、购买量变化以及货币波动。例如,半导体芯片成本的上涨对我们的毛利率产生了负面影响,我们预计这种影响将持续到2024年上半年。此外,渠道组合的波动可能导致我们的毛利率波动,因为直接面向消费者的销售和租赁收入比企业对企业渠道的利润率更高。如第1项所述,由于国际和国内市场的季节性,季度业绩可能会有所不同。 季节性以及我们于2023年2月24日向美国证券交易委员会提交的截至2022年12月31日止年度的10-K表年度报告的其他部分。
销售收入
我们的销售收入主要来自向个人消费者、我们的自有品牌合作伙伴、HME提供商、分销商和经销商销售我们的Rove、Inogen One和Inogen At Home系统以及相关配件。销售收入分为两个领域:企业对企业销售和直接面向消费者的销售。通常,我们的直接面向消费者的销售毛利率高于企业对企业的销售。
租金收入
我们的租金收入主要来自于通过医疗保险、私人付款人和医疗补助计划向患者租用我们的Inogen One和Inogen At Home系统,医疗补助通常还包括患者共同保险和免赔额的患者责任部分。在截至2023年9月30日的三个月和九个月中,与截至2022年9月30日的三个月和九个月相比,租金收入有所增加,这主要是由于服务患者增加和医疗保险报销率提高。随着我们扩大销售团队、获得更多保险合同和增加新的租赁设置,我们预计,未来我们的租金收入将增加。此外,我们预计在2023年12月31日之前将受益于更高的医疗保险报销率。我们还预计,我们的租金收入将受到销售代表人数、报销率变化、潜在客户对直接面向消费者的营销支出的水平和反应、产品发布、应计费患者数量和拒绝率以及市场和竞争变化等其他不可控制因素的影响。
收入成本
销售收入成本
销售收入成本主要包括生产过程中产生的成本,包括零部件材料、装配人工和间接费用、保修费用、流动缓慢和过时的库存准备金、返工以及所售物品的交付成本。人工和管理费用主要包括与人事相关的费用,包括工资、奖金、福利,以及针对制造、物流、维修、制造工程和质量保证员工和临时工的股票薪酬。销售收入成本还包括制造运费、折旧费用、设施成本和材料。保修义务的规定包含在销售收入成本中,在确认收入时予以规定。
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从2021年第三季度开始,供应链中断的影响开始对我们的销售成本收入产生负面影响,预计将持续到2024年上半年。供应链限制主要与我们的电池和作为POC组件的印刷电路板中使用的半导体芯片有关。
出于这些原因,我们预计销售毛利率百分比将随着时间的推移而波动,具体取决于销售渠道组合、产品组合、平均销售价格的变化和单位制造成本。
租金收入成本
租金收入成本主要包括折旧费用、一次性消耗品、物流成本和租房患者的服务成本,包括返工成本、材料、人工和运费。
租金毛利率百分比可能会因折旧费用、服务和租赁车队维护成本的变化以及应计费患者占服务患者的百分比的变化而波动。
运营费用
研究和开发
我们的研发费用主要包括人事相关费用,包括工资、奖金、福利以及研发、工程和医疗事务员工的股票薪酬。它还包括设施成本、实验室用品、产品开发材料、咨询费、临床研究成本、新产品发布和现有产品改进的测试成本。自成立以来,我们在研发方面进行了大量投资。我们的研发工作主要集中在新产品和现有产品的开发和商业化上。
我们计划继续投资研发活动,以保持患者对氧气疗法偏好的最前沿,包括对临床研究的大量投资。我们将继续投资我们的工程和技术团队,以支持我们新的和增强的产品研发工作以及制造改进。我们还将把研发工作重点放在扩大我们的产品组合上。
销售和营销
我们的销售和营销费用主要支持我们的直接面向消费者的销售和租赁策略,主要包括与人事相关的费用,包括工资、奖金、佣金、福利以及销售、营销、客户服务、租金收入和临床服务员工的股票薪酬。它还包括媒体和广告、印刷、信息包、会费和费用、信用卡费、招聘、培训、促销活动、差旅和娱乐费用以及分配的设施成本。
展望未来,我们的计划是优化我们的销售能力,同时专注于提高生产力、改善销售人员和潜在客户分销系统以及改善培训。我们预计将继续投资销售和营销,专注于通过改善销售管理纪律、洞察工具和优化患者潜在客户挖掘来提高生产力,并随着患者和客户群的增加增加增加我们的租房患者支持基础设施。
一般和行政
我们的一般和管理费用主要包括与人事相关的费用,包括合规、财务、医疗账单、订单受理、监管、法律、人力资源和信息技术部门员工的工资、奖金、福利和股票薪酬,以及设施成本和董事会开支,包括股票薪酬。此外,一般和管理费用包括专业服务,例如法律、专利注册和辩护费用、保险、咨询和会计服务,包括审计和税务服务,以及差旅和娱乐费用。一般和管理费用还包括一次性成本,例如重组、收购费用或收益负债公允价值的变化。
我们预计,随着管理人员数量的增加,未来一般和管理费用将增加,我们将继续推出新产品,扩大客户群并发展业务。随着我们继续投资企业基础设施以支持我们的增长,包括人事相关费用、专业服务费以及与上市公司运营相关的合规成本,一般和管理费用将以绝对美元计算。
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减值费用
如果发生事件或情况变化表明该实体的公允价值可能低于其账面金额(触发事件),则公司的长期资产,包括无形资产和商誉,都需要进行减值测试。公司考虑影响其公允价值或账面金额的相关事件和情况。
所得税
我们根据会计准则编纂 (ASC) 740—所得税。根据ASC 740的规定,所得税是根据本期应付或退还的税款进行确认,而递延所得税负债和资产则为我们的合并财务报表或纳税申报表中确认的交易的未来税收后果进行确认。当递延所得税资产的部分或全部很可能无法变现时,将提供估值补贴。
根据ASC 740-10,我们考虑了所得税的不确定性—考虑所得税的不确定性。ASC 740-10规定了财务报表确认和衡量纳税申报表中已采取或预期采取的税收状况的确认门槛和衡量属性。该会计准则还为取消确认、分类、利息和罚款、过渡期会计、披露和过渡提供了指导。
股票薪酬的核算将根据我们的股票薪酬支出与美国纳税申报表中的扣除额之间的差额增加或降低我们的有效税率,后者取决于员工行使期权或授予奖励时的股价。我们分散地认识到超额税收优惠或缺陷,我们预计我们的有效税率将逐年变化,具体取决于我们在每个时期的股价。
操作结果
截至2023年9月30日的三个月与2022年9月30日的比较
收入
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三个月已结束 |
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|||||||||
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9月30日 |
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更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
销售收入 |
|
$ |
67,973 |
|
|
$ |
90,672 |
|
|
$ |
(22,699 |
) |
|
|
-25.0 |
% |
|
|
81.0 |
% |
|
|
86.0 |
% |
租金收入 |
|
|
15,994 |
|
|
|
14,717 |
|
|
|
1,277 |
|
|
|
8.7 |
% |
|
|
19.0 |
% |
|
|
14.0 |
% |
总收入 |
|
$ |
83,967 |
|
|
$ |
105,389 |
|
|
$ |
(21,422 |
) |
|
|
-20.3 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
截至2023年9月30日的三个月,销售收入比截至2022年9月30日的三个月下降了2,270万美元,比同期下降了25.0%。下降的主要原因是国内企业对企业销售减少和国内直接面向消费者的销售减少,但部分被国际企业对企业销售的增加所抵消。在截至2023年9月30日的三个月中,我们售出了约35,400套氧气系统,而在截至2022年9月30日的三个月中,我们售出了约54,200套氧气系统,下降了34.7%。
截至2023年9月30日的三个月,租金收入比截至2022年9月30日的三个月增加了130万美元,比同期增长了8.7%。租金收入的增加主要与租金患者增加和医疗保险报销率提高有关,但租金收入调整的增加部分抵消了这一点。
|
|
三个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
(金额以千计) |
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
按地区和类别划分的收入 |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
企业对企业的国内销售 |
|
$ |
17,288 |
|
|
$ |
42,546 |
|
|
$ |
(25,258 |
) |
|
|
-59.4 |
% |
|
|
20.6 |
% |
|
|
40.4 |
% |
企业对企业的国际销售 |
|
|
25,613 |
|
|
|
15,078 |
|
|
|
10,535 |
|
|
|
69.9 |
% |
|
|
30.5 |
% |
|
|
14.3 |
% |
直接面向消费者的国内销售 |
|
|
25,072 |
|
|
|
33,048 |
|
|
|
(7,976 |
) |
|
|
-24.1 |
% |
|
|
29.9 |
% |
|
|
31.3 |
% |
直接面向消费者的国内租赁 |
|
|
15,994 |
|
|
|
14,717 |
|
|
|
1,277 |
|
|
|
8.7 |
% |
|
|
19.0 |
% |
|
|
14.0 |
% |
总收入 |
|
$ |
83,967 |
|
|
$ |
105,389 |
|
|
$ |
(21,422 |
) |
|
|
-20.3 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
截至2023年9月30日的三个月,国内企业对企业的销售额与截至2022年9月30日的三个月相比下降了59.4%,这主要是由于销量与2022年上期相比有所减少。2022 年第三季度,我们填补了因在 2022 年上半年将单位优先用于国际企业对企业而产生的客户积压。
截至2023年9月30日的三个月,国际企业间销售额与截至2022年9月30日的三个月相比增长了69.9%,这主要是由于单位销售额高于去年同期。在2022年第三季度,由于大多数欧洲市场的欧盟MDD证书到期,我们的销售额有所下降,这促使我们专注于以下方面
31
企业对企业的国内销售积压。在截至2023年9月30日的三个月中,欧洲的销售额占国际销售总收入的百分比从2022年同期的57.0%增至82.0%。
截至2023年9月30日的三个月,国内直接面向消费者的销售额与截至2022年9月30日的三个月相比下降了24.1%,这主要是由于我们继续努力提高该渠道的盈利能力,销售代表人数和营销支出减少所致。
截至2023年9月30日的三个月,国内直接面向消费者的租金与截至2022年9月30日的三个月相比增长了8.7%,这主要是由于2023年1月1日生效的通货膨胀调整导致的租金患者人数增加,以及由于2023年1月1日生效的通货膨胀调整而部分抵消了医疗保险报销率的提高。
收入成本和毛利
|
|
三个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
销售收入成本 |
|
$ |
42,708 |
|
|
$ |
55,891 |
|
|
$ |
(13,183 |
) |
|
|
-23.6 |
% |
|
|
50.9 |
% |
|
|
53.0 |
% |
租金收入成本 |
|
|
7,495 |
|
|
|
6,700 |
|
|
|
795 |
|
|
|
11.9 |
% |
|
|
8.9 |
% |
|
|
6.4 |
% |
总收入成本 |
|
$ |
50,203 |
|
|
$ |
62,591 |
|
|
$ |
(12,388 |
) |
|
|
-19.8 |
% |
|
|
59.8 |
% |
|
|
59.4 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
毛利-销售收入 |
|
$ |
25,265 |
|
|
$ |
34,781 |
|
|
$ |
(9,516 |
) |
|
|
-27.4 |
% |
|
|
30.1 |
% |
|
|
33.0 |
% |
毛利-租金收入 |
|
|
8,499 |
|
|
|
8,017 |
|
|
|
482 |
|
|
|
6.0 |
% |
|
|
10.1 |
% |
|
|
7.6 |
% |
总毛利 |
|
$ |
33,764 |
|
|
$ |
42,798 |
|
|
$ |
(9,034 |
) |
|
|
-21.1 |
% |
|
|
40.2 |
% |
|
|
40.6 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
毛利百分比-销售收入 |
|
|
37.2 |
% |
|
|
38.4 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
毛利率百分比——租金收入 |
|
|
53.1 |
% |
|
|
54.5 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
总毛利百分比 |
|
|
40.2 |
% |
|
|
40.6 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2023年9月30日的三个月,销售收入成本较截至2022年9月30日的三个月下降了1,320万美元,比同期下降了23.6%,这主要是由于销售量减少。2023年第三季度包括与公开市场购买我们的电池和POC中使用的半导体芯片相关的330万美元材料成本溢价,而2022年第三季度为660万美元。
截至2023年9月30日的三个月,租金收入成本从截至2022年9月30日的三个月中增加了80万美元,比同期增长了11.9%。租金收入成本的增加主要归因于在院患者总数的增加,这导致了租赁资产折旧和服务成本的增加。截至2023年9月30日的三个月,租金收入成本包括340万美元的租赁资产折旧,而截至2022年9月30日的三个月为280万美元。
截至2023年9月30日的三个月,销售收入毛利率从截至2022年9月30日的三个月的38.4%降至37.2%。下降的主要原因是渠道组合的转变,通过直接面向消费者的渠道销售的单位数量减少,以及企业对企业渠道定价压力的影响。为零部件支付的较低的保费和平均销售价格的上涨部分抵消了这一点。在截至2023年9月30日的三个月中,全球企业对企业的总销售收入占总销售收入的63.1%,而在截至2022年9月30日的三个月中,这一比例为63.6%。
截至2023年9月30日的三个月,租金收入毛利率从截至2022年9月30日的三个月的54.5%降至53.1%,这主要是由于租金收入调整增加和每位服务患者的服务成本增加,但医疗保险报销率的提高部分抵消了这一点。
研发费用
|
|
三个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
研发费用 |
|
$ |
4,489 |
|
|
$ |
4,581 |
|
|
$ |
(92 |
) |
|
|
-2.0 |
% |
|
|
5.3 |
% |
|
|
4.3 |
% |
截至2023年9月30日的三个月,研发费用较截至2022年9月30日的三个月略有下降,比同期下降2.0%,这主要是由于无形资产的摊销成本减少了180万美元,但被产品开发费用增加的120万美元部分抵消。
32
销售和营销费用
|
|
三个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
销售和营销费用 |
|
$ |
26,091 |
|
|
$ |
33,734 |
|
|
$ |
(7,643 |
) |
|
|
-22.7 |
% |
|
|
31.1 |
% |
|
|
32.0 |
% |
截至2023年9月30日的三个月,销售和营销费用比截至2022年9月30日的三个月减少了760万美元,比同期下降了22.7%,这主要是由于媒体和广告成本减少了390万美元,人事相关费用减少了370万美元,但咨询费的增加部分抵消了90万美元的咨询费的增加。在截至2023年9月30日的三个月中,我们在媒体和广告方面的支出为670万美元,而2022年同期为1,060万美元。
一般和管理费用
|
|
三个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
一般和管理费用 |
|
$ |
17,011 |
|
|
$ |
14,775 |
|
|
$ |
2,236 |
|
|
|
15.1 |
% |
|
|
20.3 |
% |
|
|
14.0 |
% |
截至2023年9月30日的三个月,一般和管理费用比截至2022年9月30日的三个月增加了220万美元,比同期增长了15.1%。增长主要归因于140万美元的重组和遣散费、100万美元的收购相关费用和70万美元的咨询费,但部分被人事相关支出减少的150万美元所抵消。
减值费用
|
|
三个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
商誉减值 |
|
$ |
32,894 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
32,894 |
|
|
|
100.0 |
% |
|
|
39.2 |
% |
|
|
0.0 |
% |
截至2023年9月30日的三个月中,减值费用是由于我们的公开股价格下跌并产生了商誉减值费用。
其他收入,净额
|
|
三个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
净利息收入 |
|
$ |
1,801 |
|
|
$ |
868 |
|
|
$ |
933 |
|
|
|
107.5 |
% |
|
|
2.2 |
% |
|
|
0.8 |
% |
其他费用 |
|
|
(398 |
) |
|
|
(12 |
) |
|
|
(386 |
) |
|
|
3,216.7 |
% |
|
|
-0.5 |
% |
|
|
0.0 |
% |
其他收入总额,净额 |
|
$ |
1,403 |
|
|
$ |
856 |
|
|
$ |
547 |
|
|
|
63.9 |
% |
|
|
1.7 |
% |
|
|
0.8 |
% |
截至2023年9月30日的三个月,其他总收入净额比截至2022年9月30日的三个月增加了50万美元,比同期增长了63.9%,主要归因于利率环境上升导致的利息收入增加了90万美元,但部分被净外币亏损增加的40万美元所抵消。
所得税支出
|
|
三个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
所得税支出 |
|
$ |
401 |
|
|
$ |
70 |
|
|
$ |
331 |
|
|
|
472.9 |
% |
|
|
0.5 |
% |
|
|
0.1 |
% |
有效所得税税率 |
|
|
-0.9 |
% |
|
|
-0.7 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2023年9月30日的三个月,所得税支出比截至2022年9月30日的三个月增加了30万美元。在本期和以往各期,我们继续记录递延所得税资产使用的估值补贴。本期和前期的所得税归因于外国税和最低州税。
33
截至2023年9月30日的三个月,我们的有效税率与截至2022年9月30日的三个月相比有所下降,这主要是由于净亏损与去年同期相比有所增加以及商誉减值费用。
净亏损
|
|
三个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
净亏损 |
|
$ |
(45,719 |
) |
|
$ |
(9,506 |
) |
|
$ |
(36,213 |
) |
|
|
380.9 |
% |
|
|
-54.4 |
% |
|
|
-9.0 |
% |
截至2023年9月30日的三个月,净亏损比截至2022年9月30日的三个月增加了3620万美元,比同期增长了380.9%。净亏损的增加主要与商誉减值以及销售收入和毛利的减少有关。
截至2023年9月30日的九个月与2022年9月30日的比较
收入
|
|
九个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
销售收入 |
|
$ |
192,203 |
|
|
$ |
247,365 |
|
|
$ |
(55,162 |
) |
|
|
-22.3 |
% |
|
|
80.2 |
% |
|
|
85.5 |
% |
租金收入 |
|
|
47,561 |
|
|
|
41,785 |
|
|
|
5,776 |
|
|
|
13.8 |
% |
|
|
19.8 |
% |
|
|
14.5 |
% |
总收入 |
|
$ |
239,764 |
|
|
$ |
289,150 |
|
|
$ |
(49,386 |
) |
|
|
-17.1 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
截至2023年9月30日的九个月中,销售收入比截至2022年9月30日的九个月下降了5,520万美元,比同期下降了22.3%。下降的主要原因是国内直接面向消费者的销售减少以及国际和国内企业对企业的销售减少。在截至2023年9月30日的九个月中,我们售出了约96,400套氧气系统,而在截至2022年9月30日的九个月中,我们售出了约12.7万套氧气系统,下降了24.1%。
截至2023年9月30日的九个月中,租金收入比截至2022年9月30日的九个月增加了580万美元,比同期增长了13.8%。租金收入的增加主要与租金患者增加和医疗保险报销率提高有关,但租金收入调整的增加部分抵消了这一点。
|
|
九个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
(金额以千计) |
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
按地区和类别划分的收入 |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
企业对企业的国内销售 |
|
$ |
48,145 |
|
|
$ |
58,859 |
|
|
$ |
(10,714 |
) |
|
|
-18.2 |
% |
|
|
20.1 |
% |
|
|
20.3 |
% |
企业对企业的国际销售 |
|
|
67,877 |
|
|
|
80,460 |
|
|
|
(12,583 |
) |
|
|
-15.6 |
% |
|
|
28.3 |
% |
|
|
27.8 |
% |
直接面向消费者的国内销售 |
|
|
76,181 |
|
|
|
108,046 |
|
|
|
(31,865 |
) |
|
|
-29.5 |
% |
|
|
31.8 |
% |
|
|
37.4 |
% |
直接面向消费者的国内租赁 |
|
|
47,561 |
|
|
|
41,785 |
|
|
|
5,776 |
|
|
|
13.8 |
% |
|
|
19.8 |
% |
|
|
14.5 |
% |
总收入 |
|
$ |
239,764 |
|
|
$ |
289,150 |
|
|
$ |
(49,386 |
) |
|
|
-17.1 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
截至2023年9月30日的九个月中,国内企业对企业的销售额与截至2022年9月30日的九个月相比下降了18.2%,这是由于我们的主要客户面临与资本部署和借贷成本以及竞争性定价活动相关的挑战。
在截至2023年9月30日的九个月中,国际企业对企业的销售额与截至2022年9月30日的九个月相比下降了15.6%,这主要是由于在2022年比较期内,有意将重点放在在欧盟MDD证书到期之前,通过我们的国际企业对企业销售渠道完成欧洲订单。在截至2023年9月30日的九个月中,欧洲的销售额占国际销售收入总额的百分比降至85.2%,而2022年同期为87.7%。
截至2023年9月30日的九个月中,国内直接面向消费者的销售额与截至2022年9月30日的九个月相比下降了29.5%,这主要是由于销售代表人数减少和该团队转型期间营销支出减少所致,销量减少的推动,但平均销售价格与去年同期相比的上涨部分抵消了这一点。
34
截至2023年9月30日的九个月中,国内直接面向消费者的租金与截至2022年9月30日的九个月相比增长了13.8%,这主要是由于2023年1月1日生效的通货膨胀调整导致的租金患者人数增加,以及由于2023年1月1日生效的通货膨胀调整而部分抵消了医疗保险报销率的提高。
收入成本和毛利
|
|
九个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
销售收入成本 |
|
$ |
118,700 |
|
|
$ |
146,052 |
|
|
$ |
(27,352 |
) |
|
|
-18.7 |
% |
|
|
49.5 |
% |
|
|
50.5 |
% |
租金收入成本 |
|
|
22,523 |
|
|
|
19,036 |
|
|
|
3,487 |
|
|
|
18.3 |
% |
|
|
9.4 |
% |
|
|
6.6 |
% |
总收入成本 |
|
$ |
141,223 |
|
|
$ |
165,088 |
|
|
$ |
(23,865 |
) |
|
|
-14.5 |
% |
|
|
58.9 |
% |
|
|
57.1 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
毛利-销售收入 |
|
$ |
73,503 |
|
|
$ |
101,313 |
|
|
$ |
(27,810 |
) |
|
|
-27.4 |
% |
|
|
30.7 |
% |
|
|
35.0 |
% |
毛利-租金收入 |
|
|
25,038 |
|
|
|
22,749 |
|
|
|
2,289 |
|
|
|
10.1 |
% |
|
|
10.4 |
% |
|
|
7.9 |
% |
总毛利 |
|
$ |
98,541 |
|
|
$ |
124,062 |
|
|
$ |
(25,521 |
) |
|
|
-20.6 |
% |
|
|
41.1 |
% |
|
|
42.9 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
毛利百分比-销售收入 |
|
|
38.2 |
% |
|
|
41.0 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
毛利率百分比——租金收入 |
|
|
52.6 |
% |
|
|
54.4 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
总毛利百分比 |
|
|
41.1 |
% |
|
|
42.9 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2023年9月30日的九个月中,销售收入成本从截至2022年9月30日的九个月中下降了2740万美元,比同期下降了18.7%,这主要是由于销量减少、为零部件支付的保费降低以及人工和管理成本降低。2023年的前九个月包括与公开市场购买我们的电池和POC中使用的半导体芯片相关的1130万美元材料成本溢价,而2022年前九个月为1,810万美元。
截至2023年9月30日的九个月中,租金收入成本从截至2022年9月30日的九个月中增加了350万美元,比同期增长了18.3%。租金收入成本的增加主要归因于在院患者总数的增加,这导致了租赁资产折旧和服务成本的增加。租金收入成本包括截至2023年9月30日的九个月的970万美元的租赁资产折旧,而截至2022年9月30日的九个月中,租金收入为820万美元。
截至2023年9月30日的九个月中,销售收入毛利率从截至2022年9月30日的九个月的41.0%降至38.2%。下降的主要原因是渠道组合的转变,与直接面向消费者的渠道相比,通过企业对企业渠道销售的单位比例更高。为零部件支付的保费以及人工和管理成本的降低部分抵消了这一下降。在截至2023年9月30日的九个月中,全球企业对企业的总销售收入占总销售收入的60.4%,而在截至2022年9月30日的九个月中,这一比例为56.3%。
截至2023年9月30日的九个月中,租金收入毛利率从截至2022年9月30日的九个月的54.4%降至52.6%,这主要是由于每位服务患者的服务成本增加,但医疗保险报销率的提高部分抵消了这一点。
研发费用
|
|
九个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
研发费用 |
|
$ |
14,126 |
|
|
$ |
16,009 |
|
|
$ |
(1,883 |
) |
|
|
-11.8 |
% |
|
|
5.9 |
% |
|
|
5.5 |
% |
截至2023年9月30日的九个月中,研发费用比截至2022年9月30日的九个月减少了190万美元,比同期下降了11.8%。这主要是由于无形资产摊销成本减少了570万美元,但部分被产品开发费用增加的230万美元和90万美元的人事相关费用所抵消。
35
销售和营销费用
|
|
九个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
销售和营销费用 |
|
$ |
81,438 |
|
|
$ |
92,161 |
|
|
$ |
(10,723 |
) |
|
|
-11.6 |
% |
|
|
34.0 |
% |
|
|
31.9 |
% |
截至2023年9月30日的九个月中,销售和营销费用比截至2022年9月30日的九个月减少了1,070万美元,比同期下降了11.6%,这主要是由于媒体和广告成本减少了720万美元,人事相关支出减少了680万美元,信用卡和融资费用减少了150万美元,但咨询费的增加和370万美元的增加部分抵消了这一点 80万美元的会费、费用和许可证。在截至2023年9月30日的九个月中,我们在媒体和广告方面的支出为1,970万美元,而2022年同期为2690万美元。
一般和管理费用
|
|
九个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
一般和管理费用 |
|
$ |
50,487 |
|
|
$ |
42,646 |
|
|
$ |
7,841 |
|
|
|
18.4 |
% |
|
|
21.1 |
% |
|
|
14.7 |
% |
截至2023年9月30日的九个月中,一般和管理费用从截至2022年9月30日的九个月中增加了780万美元,比同期增长了18.4%。增长的主要原因是重组和遣散费增加了340万美元,作为业务发展活动的一部分产生的收购相关费用增加了200万美元,与收益负债公允价值变化相关的上期收益增加了170万美元,咨询费增加了170万美元,会费、费用和许可证增加了90万美元。这部分被人事相关费用减少140万美元所抵消。
减值费用
|
|
九个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
商誉减值 |
|
$ |
32,894 |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
32,894 |
|
|
|
100.0 |
% |
|
|
13.7 |
% |
|
|
0.0 |
% |
截至2023年9月30日的九个月中,减值费用是由于我们的公开股价格下跌并产生了商誉减值费用。
其他收入(支出)
|
|
九个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
净利息收入 |
|
$ |
4,972 |
|
|
$ |
1,122 |
|
|
$ |
3,850 |
|
|
|
343.1 |
% |
|
|
2.1 |
% |
|
|
0.4 |
% |
其他收入(支出) |
|
|
176 |
|
|
|
(1,167 |
) |
|
|
1,343 |
|
|
|
115.1 |
% |
|
|
0.0 |
% |
|
|
-0.4 |
% |
其他收入(支出)总额,净额 |
|
$ |
5,148 |
|
|
$ |
(45 |
) |
|
$ |
5,193 |
|
|
|
11,540.0 |
% |
|
|
2.1 |
% |
|
|
0.0 |
% |
截至2023年9月30日的九个月中,其他总收入(支出)净额比截至2022年9月30日的九个月增加了520万美元,比同期有所增加,主要归因于利率环境上升导致利息收入增加了390万美元,净外汇收益增加了130万美元。
所得税支出
|
|
九个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
所得税支出 |
|
$ |
638 |
|
|
$ |
363 |
|
|
$ |
275 |
|
|
|
75.8 |
% |
|
|
0.3 |
% |
|
|
0.1 |
% |
有效所得税税率 |
|
|
-0.8 |
% |
|
|
-1.4 |
% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2023年9月30日的九个月中,所得税支出从截至2022年9月30日的九个月增加了30万美元。在本期和以往各期,我们继续记录递延所得税资产使用的估值补贴。本期和前期的所得税归因于外国税和最低州税。
36
截至2023年9月30日的九个月中,我们的有效税率与截至2022年9月30日的九个月相比有所提高,这主要是由于外国税和最低州税降低。
净亏损
|
|
九个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
|
占收入的百分比 |
|
|||||||||||||||
(金额以千计) |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||||
净亏损 |
|
$ |
(75,894 |
) |
|
$ |
(27,162 |
) |
|
$ |
(48,732 |
) |
|
|
179.4 |
% |
|
|
-31.7 |
% |
|
|
-9.4 |
% |
截至2023年9月30日的九个月中,净亏损比截至2022年9月30日的九个月增加了4,870万美元,比同期增长了179.4%。净亏损的增加主要与商誉减值以及销售收入和毛利的减少有关。
流动性和资本资源
截至2023年9月30日,我们的现金及现金等价物为1.246亿美元,其中包括到期日不超过三个月的高流动性投资。此外,我们持有1,340万美元的有价证券,其到期日超过三个月。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中,我们分别获得了与股票期权行使和员工股票购买计划相关的150万美元和170万美元的收益。
在截至2023年9月30日的九个月中,我们使用现金作为流动性和资本资源的主要用途包括10万美元的经营活动,以及用于投资活动的净现金2960万美元,用于收购Physio-Assist的2960万美元,扣除收购的现金,用于额外租赁设备、其他财产、厂房和设备、无形资产的2,070万美元资本支出以及用于净购买有价证券的1,330万美元。
我们认为,我们目前的现金、现金等价物和有价证券以及预期产品销售和租赁产生的现金将足以满足我们至少未来十二个月的预计运营和投资需求。但是,我们的流动性假设可能被证明是不正确的,我们可以比目前预期的更快地使用可用的财务资源。我们未来的资金需求将取决于许多因素,包括市场对我们产品的接受程度;我们研发活动的成本;来自客户的付款;涉及知识产权、我们的产品、员工关系、网络安全事件或其他方面的诉讼或纠纷的成本、时机和结果;收购的成本和时机;监管许可或批准的成本和时间;建立额外销售、营销和分销能力的成本和时机;以及影响的相互竞争的技术和市场发展。将来,我们可能会从第三方收购业务或技术,并且我们可能决定通过债务或股权融资筹集额外资金,前提是我们认为这是成功完成这些收购所必需的。我们未来的资本需求还将取决于许多其他因素,包括第1A项中包含的风险因素中列出的因素。我们向美国证券交易委员会提交的10-K表年度报告和10-Q表季度报告中的 “风险因素”。
如果我们将来需要额外的资金,我们可能无法以可接受的条件获得此类资金,或者根本无法获得此类资金。将来,我们还可能尝试通过出售股权证券或通过股票挂钩或债务融资安排筹集更多资本。如果我们通过发行股票或股票挂钩证券筹集更多资金,则现有股东的所有权将被稀释。如果我们通过负债筹集额外融资,我们将面临更多的固定还款义务,还可能受到限制性契约的约束,例如对我们承担额外债务的能力的限制,以及其他可能对我们开展业务的能力产生不利影响的运营限制。我们未来承担的任何债务都可能导致对股票投资者不利的条款。无法保证我们能够筹集更多资金,这将对我们实现业务目标的能力产生不利影响。此外,如果我们在未来十二个月中的经营业绩低于预期,我们的流动性和经营业务的能力可能会受到不利影响。
下表汇总了截至所述期间和日期的现金流和营运资金:
|
|
九个月已结束 |
|
|
|
|
|
|
|
|||||||
(金额以千计) |
|
9月30日 |
|
|
更改 2023 年与 2022 年 |
|
||||||||||
合并现金流量摘要 |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|
||||
用于经营活动的现金 |
|
$ |
(86 |
) |
|
$ |
(22,050 |
) |
|
$ |
21,964 |
|
|
|
-99.6 |
% |
用于投资活动的现金 |
|
|
(63,443 |
) |
|
|
(3,933 |
) |
|
|
(59,510 |
) |
|
|
1513.1 |
% |
融资活动提供的现金 |
|
|
974 |
|
|
|
492 |
|
|
|
482 |
|
|
|
98.0 |
% |
汇率对现金的影响 |
|
|
149 |
|
|
|
(400 |
) |
|
|
549 |
|
|
|
-137.3 |
% |
现金和现金等价物的净减少 |
|
$ |
(62,406 |
) |
|
$ |
(25,891 |
) |
|
$ |
(36,515 |
) |
|
|
141.0 |
% |
37
(金额以千计) |
|
9月30日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
营运资金摘要 |
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||
流动资产总额 |
|
$ |
225,268 |
|
|
$ |
304,645 |
|
流动负债总额 |
|
|
60,382 |
|
|
|
65,349 |
|
净营运资金 |
|
$ |
164,886 |
|
|
$ |
239,296 |
|
经营活动
从历史上看,我们的运营现金流来自于销售和租赁产品和服务所得的现金。我们使用现金作为运营费用以支持业务增长,部分抵消了收到的现金流。
截至2023年9月30日的九个月中,用于经营活动的净现金主要包括我们的净亏损7,590万美元,部分被非现金调整项目所抵消,例如3,290万美元的减值费用、1,300万美元的设备和租赁权益改善及无形资产摊销、850万美元的股票薪酬支出、710万美元的销售回报和可疑账款准备金、处置租金的净亏损资产和其他资产340万美元, 以及存货陈旧和其他库存损失为230万美元。运营资产和负债的净变化导致提供的净现金为870万美元。
截至2022年9月30日的九个月中,用于经营活动的净现金主要包括我们2720万美元的净亏损和170万美元的收益负债的公允价值的非现金变化,部分被非现金调整项目所抵消,例如设备折旧和租赁权益改善以及无形资产摊销1,750万美元、销售回报准备金和可疑账目,1,080万美元的股票薪酬支出 920万美元,处置租赁设备和其他固定资产净亏损250万美元, 以及为库存陈旧和其他库存损失编列的210万美元经费.运营资产和负债的净变化导致现金净使用量为3,520万美元。
投资活动
用于投资活动的净现金通常包括生产和购买租赁资产、不动产、厂房和设备、收购和无形资产,以支持我们不断扩大的业务,以及有价证券的到期(购买)。
在截至2023年9月30日的九个月中,我们在收购Physio-Assist上投资了2960万美元,其中扣除了所收购的现金,2380万美元用于购买有价证券,2,020万美元用于生产和购买租赁资产和其他财产和设备,50万美元无形资产,部分被我们收到的1,050万美元有价证券到期日所抵消。
在截至2022年9月30日的九个月中,我们投资了1,410万美元用于生产和购买租赁资产和其他财产和设备,但部分被我们收到的1,000万美元有价证券到期日所抵消。
我们在开发和生产氧气浓缩器产品方面投入了大量的制造和生产费用,并且在租赁业务方面,我们承担了为患者部署和维护租赁设备的费用。为了增加我们的销售和租赁收入,并继续向正在服务的租房患者提供和更换租赁设备,将继续需要进行投资。
筹资活动
从历史上看,我们通过销售和租金收入以及优先股和普通股的发行为我们的运营提供资金。
在截至2023年9月30日的九个月中,融资活动提供的净现金包括根据我们的员工股票购买计划行使和购买的股票期权所得的150万美元,部分被50万美元限制性股票奖励和限制性股票单位归属相关的就业税所抵消。
在截至2022年9月30日的九个月中,融资活动提供的净现金包括170万美元,来自根据我们的员工股票购买计划行使和购买的股票期权所得收益,部分被与归属限制性股票奖励和限制性股票单位相关的120万美元就业税所抵消。
38
资金来源
在截至2023年9月30日的九个月中,我们用于经营活动的净现金为10万美元,而在截至2022年9月30日的九个月中,用于经营活动的净现金为2,210万美元。截至2023年9月30日,我们的现金及现金等价物为1.246亿美元,有价证券为1,340万美元。
资金的使用
我们使用现金的主要用途是为新的租赁资产部署和其他资本购买、运营和其他营运资金需求提供资金,并不时为收购企业提供资金。在过去的几年中,我们来自客户收款的现金流一直保持稳定,运营活动提供的年度现金通常是业务的重要资金来源,我们预计这种情况将在未来持续下去。
我们可能需要筹集更多资金来支持我们的投资业务,而我们可能无法以可接受的条件或根本无法获得此类资金。如果我们无法在需要时筹集更多资金,我们的运营和执行业务战略的能力可能会受到不利影响。我们可能会寻求通过股权、股票挂钩融资或债务融资筹集更多资金。如果我们通过负债筹集更多资金,则此类债务的权利将优先于我们的股票证券持有人,并且可能包含限制我们运营的契约。任何额外的股权融资都可能稀释我们的股东。
非公认会计准则财务指标
息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润是不是根据美国公认会计原则计算的财务指标。我们将息税折旧摊销前利润定义为不包括利息收入、利息支出、税收以及折旧和摊销的净亏损。调整后的息税折旧摊销前利润还不包括股票薪酬、收益负债公允价值的变化、收购相关费用以及与重组相关的费用和其他费用。下面,我们提供了息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润与净亏损的对账表,这是根据美国公认会计原则计算和列报的最直接可比的财务指标。息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润不应被视为净亏损或根据美国公认会计原则计算和列报的任何其他财务业绩衡量标准的替代方案。我们的息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润可能无法与其他组织的同名指标相提并论,因为其他组织计算息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润的方式可能与我们计算这些指标的方式不同。
我们在10-Q表的季度报告中包括息税折旧摊销前利润和调整后的息税折旧摊销前利润,因为它们是我们的管理层评估经营业绩的重要衡量标准。我们使用息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润作为关键绩效衡量标准,因为我们认为它们排除了主要由资本结构、税收状况、折旧和摊销费用对我们固定资产和无形资产的影响、股票薪酬支出的影响、收益负债公允价值变化的影响、收购相关支出的影响、重组的影响等引起的潜在差异相关成本和减值收费。由于息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润便于在更稳定的基础上对我们的历史经营业绩进行内部比较,因此我们还将息税折旧摊销前利润和调整后的息税折旧摊销前利润用于业务规划、激励和薪酬管理人员以及评估收购机会。此外,我们认为,投资者、证券分析师、评级机构和其他各方广泛使用息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润以及类似指标来评估我们行业的公司,以此来衡量财务业绩和偿债能力。
我们对息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润作为分析工具的使用存在局限性,不应将其孤立地考虑,也不能替代根据美国公认会计原则对业绩的分析。其中一些限制是:
39
在评估息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润时,我们预计将产生与本演示文稿类似的这些类别的费用。我们对息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润的列报不应被解释为我们未来的业绩将不受某些支出的影响。在评估我们的财务业绩时,应将息税折旧摊销前利润和调整后的息税折旧摊销前利润与其他财务业绩指标(包括美国公认会计原则业绩)一起考虑。
下表显示了每个时期的息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润与净亏损的对账情况,净亏损是美国公认会计准则中最具可比性的指标:
(金额以千计) |
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三个月已结束 |
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九个月已结束 |
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非公认会计准则息税折旧摊销前利润和调整后的息税折旧摊销前 |
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2023 |
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2022 |
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2023 |
|
|
2022 |
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||||
净亏损(GAAP) |
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$ |
(45,719 |
) |
|
$ |
(9,506 |
) |
|
$ |
(75,894 |
) |
|
$ |
(27,162 |
) |
非公认会计准则调整: |
|
|
|
|
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净利息收入 |
|
|
(1,801 |
) |
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(868 |
) |
|
|
(4,972 |
) |
|
|
(1,122 |
) |
所得税准备金 |
|
|
401 |
|
|
|
70 |
|
|
|
638 |
|
|
|
363 |
|
折旧和摊销 |
|
|
4,614 |
|
|
|
5,928 |
|
|
|
13,008 |
|
|
|
17,536 |
|
息税折旧摊销前利润(非公认会计准则) |
|
|
(42,505 |
) |
|
|
(4,376 |
) |
|
|
(67,220 |
) |
|
|
(10,385 |
) |
基于股票的薪酬 |
|
|
1,779 |
|
|
|
3,500 |
|
|
|
8,484 |
|
|
|
9,185 |
|
收购相关费用 |
|
|
960 |
|
|
|
— |
|
|
|
1,981 |
|
|
|
— |
|
与重组相关的费用和其他费用 |
|
|
1,416 |
|
|
|
— |
|
|
|
3,426 |
|
|
|
— |
|
减值费用 |
|
|
32,894 |
|
|
|
— |
|
|
|
32,894 |
|
|
|
— |
|
收益负债公允价值的变化 |
|
|
— |
|
|
|
(288 |
) |
|
|
— |
|
|
|
(1,699 |
) |
调整后的息税折旧摊销前利润(非公认会计准则) |
|
$ |
(5,456 |
) |
|
$ |
(1,164 |
) |
|
$ |
(20,435 |
) |
|
$ |
(2,899 |
) |
40
第 3 项。定量和定性关于市场风险的实时披露
我们面临各种市场风险,包括外币汇率和利率的波动。市场风险是市场利率和价格的不利变化所产生的潜在损失。我们不持有或发行金融工具用于交易目的。
外币兑换风险
我们面临的主要市场风险是外币兑换风险。我们的大部分收入以美元计价,而我们的大部分欧洲销售额以欧元计价。因此,由于外币汇率的变化,我们的经营业绩、某些资产负债表余额和现金流会受到波动的影响。汇率的波动取决于许多我们无法可靠准确预测的因素。由于某些流动资产和流动负债余额重估以记录本位币以外的货币计价,我们的净收益或亏损已经并将继续经历净收益或亏损的波动。截至2023年9月30日,汇率对外币计价现金、应收账款和应付账款的10%不利变化不会对我们的财务状况、经营业绩或现金流产生重大影响。随着我们在美国以外国家的业务增长,我们的经营业绩和现金流将因外币汇率变动而受到波动的影响,这可能会损害我们未来的业务。
我们签订外汇远期合约是为了保护我们预测的美元等值收益免受外币汇率不利变化的影响。这些套期保值合约减少了不利的汇率波动对收入、现金、应收账款和应付账款的影响,但不会完全消除。我们进行了灵敏度分析,假设外汇汇率对上述套期保值合约和标的风险敞口出现10%的负面波动。截至2023年9月30日,分析表明,这些假设的市场走势不会对我们的财务状况、经营业绩或现金流产生重大影响。在进行任何套期保值活动之前,我们估计,在截至2023年9月30日的九个月中,我们的外币计价销售的汇率如果出现10%的不利变化,将导致收入减少530万美元。出于会计目的,我们将这些远期合约指定为现金流套期保值。远期合约的公允价值分为内在价值和时间价值。远期货币兑换合约的公允价值对货币汇率的变化很敏感。时间值的变化计入其他收入(支出),净额。内在价值的变化被记为累计的其他综合亏损的一部分,然后重新归类为收入,以抵消发生的套期保值风险敞口。
利率波动风险
截至2023年9月30日,我们的现金及现金等价物为1.246亿美元,其中包括到期日不超过三个月的高流动性投资和到期日超过三个月的1,340万美元有价证券。我们投资政策的主要目标是流动性和资本保值。我们不会出于交易或投机目的进行投资。我们认为,由于我们的现金和现金等价物的短期性质,我们对这些资产的公允价值变动没有任何重大影响。但是,利率下降将减少未来的投资收入。我们考虑了短期利率的历史波动性,并确定短期内出现100个基点的不利变化是合理的。截至2023年9月30日和2022年9月30日,假设利率提高1.00%(100个基点)不会对我们有价证券的公允价值产生重大影响。如果总体利率上升或下降了1.00%(100个基点),那么在截至2023年9月30日或2022年9月30日的三到九个月中,我们的利息收入不会受到重大影响。
41
I第 4 项。控制和程序
评估披露控制和程序
公司维持经修订的1934年《证券交易法》(“交易法”)第13a-15(e)条和第15d-15(e)条所定义的披露控制和程序体系,旨在合理地保证公司根据《交易法》提交或提交的报告中需要披露的信息是在美国证券交易委员会规则规定的期限内准确、完整地记录、处理、汇总和报告的表单。除其他流程外,这些披露控制和程序包括控制措施和程序,旨在确保公司根据《交易法》提交或提交的报告中需要披露的信息得到积累并传达给管理层,包括适当的首席执行官和首席财务官,以便及时就所需的披露做出决定。由于固有的限制,对财务报告的内部控制可能无法防止或发现错误陈述。此外,对未来时期的任何有效性评估的预测都可能存在以下风险:随着时间的推移,情况会发生变化,控制措施可能变得不足,或者政策和程序的遵守程度可能恶化。因此,即使有效的披露控制和程序也只能为实现其控制目标提供合理的保证。截至2023年9月30日,我们的管理层在首席执行官和首席财务官的参与下,评估了我们披露控制和程序的有效性。根据上述评估,我们的首席执行官兼首席财务官得出结论,截至2023年9月30日,我们的披露控制和程序在合理的保证水平上是有效的。
财务报告内部控制的变化
我们对财务报告的内部控制没有变化,这些变化与第13a-15条(d)款或第15d-15条所要求的评估有关,这些评估发生在我们最近一个财政季度,对我们的财务报告内部控制产生了重大影响或有理由可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响。
控制措施有效性的局限性
在设计和评估披露控制和程序时,管理层认识到,任何控制措施和程序,无论设计和运作多么完善,都只能为实现预期的控制目标提供合理的保证。此外,披露控制和程序的设计必须反映这样一个事实,即存在资源限制,管理层在评估可能的控制和程序相对于成本的好处时必须做出判断。由于所有控制系统的固有局限性,任何控制评估都无法绝对保证所有控制问题和欺诈事件(如果有)都已被发现。由于任何控制系统的固有局限性,可能会出现因错误或欺诈而导致的错误陈述,而不会被发现。
42
P第二部分。其他信息
I第 1 项。法律诉讼
其他诉讼
我们是正常业务过程中出现的各种法律诉讼的当事方。我们提供保险,但须遵守保单中规定的免赔额,以防因某些类型的法律索赔而蒙受损失。目前,我们预计正常业务过程中出现的任何其他诉讼都不会对我们的业务产生重大不利影响。无论结果如何,由于辩护和和解费用、管理资源的转移和其他因素,诉讼都可能对我们产生不利影响。
43
I项目 1A。风险因素
我们已知可能对我们的业务、财务状况或经营业绩产生重大不利影响的重要因素描述于”风险因素” 我们于2023年2月24日及以下时间向美国证券交易委员会提交的截至2022年12月31日止年度的10-K表年度报告的部分。这些因素中的任何一个都可能对我们的经营业绩或财务状况造成重大或重大的不利影响。我们目前不了解或我们目前认为不重要的其他风险因素也可能损害我们的业务或经营业绩。截至本10-Q表季度报告发布之日,我们先前在2023年2月24日向美国证券交易委员会提交的2022年10-K表年度报告中披露的风险因素没有重大变化,该报告以引用方式纳入此处,但下文披露的情况除外。
经济衰退、低迷、通货膨胀时期或主要市场的经济不确定性可能会对客户和消费者支出以及对我们产品的需求产生不利影响。
我们的经营业绩可能会受到全球经济和全球金融市场总体状况的不利影响。在过去几年中,全球信贷和金融市场经历了严重的波动和混乱,包括由于 COVID-19 的影响、通货膨胀率上升、地缘政治冲突和不确定性以及美国银行业最近发生的事件,包括2023年3月硅谷银行和其他金融机构的倒闭。由于全球经济状况继续动荡不定或经济不确定性仍然存在,消费者支出的趋势也仍然不可预测,并且由于信贷限制和未来的不确定性而有所减少。无法保证信贷和金融市场不会进一步恶化以及对经济状况的信心。我们的总体业务策略可能会受到任何此类经济衰退、动荡的商业环境、更高的通货膨胀、银行倒闭或持续的不可预测和不稳定的市场状况的不利影响。不利的经济条件可能导致客户和消费者延迟或减少对我们产品的购买和/或使我们的供应商感到压力。当我们的主要市场出现经济衰退或经济不确定性并且我们的客户可能延迟为我们的产品付款时,消费者对我们产品的需求可能无法达到我们的目标,也可能下降。我们对经济周期以及客户和消费者需求的任何相关波动的敏感性可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生重大不利影响。
我们依赖高级管理人员和其他关键技术人员的服务,他们的流失可能会对我们的业务产生负面影响。
我们的成功取决于我们的高级管理人员和其他关键技术人员的技能、经验和努力,包括我们的某些工程、会计和合规人员以及我们的销售和营销人员。我们的总裁兼首席执行官纳比尔·沙布沙布于2021年2月加入我们,我们的执行副总裁、执行副总裁兼首席技术官斯坦尼斯拉夫·格莱泽于2021年6月加入我们,我们的执行副总裁兼总法律顾问杰森·萨默于2021年7月加入我们。此外,未能确保我们拥有深度和广度的管理人员以及具备必要技能和经验的人员,可能会阻碍我们实现增长目标和执行运营战略的能力。
2023年7月27日,我们的首席商务官乔治·帕尔共同同意在2023年7月31日当天或之前脱离公司。作为过渡期,我们的总裁兼首席执行官纳比尔·沙布沙布管理商业和营销团队,以推动公司向前发展并确保过渡期内的业务连续性。2023年9月1日,我们的财务执行副总裁、首席财务官兼财务主管克里斯汀·卡尔特里德通知我们,她打算辞去公司高管职务,自2023年9月11日新任执行副总裁、首席财务官兼财务主管开始工作之日起生效。卡尔特里德女士同意在2023年9月29日之前继续担任非执行员工一职,以协助其职责过渡。自2023年9月11日起,公司董事会任命Michael K. Sergesketter为我们的临时执行副总裁、首席财务官兼财务主管。
我们的高级管理人员和其他关键技术人员已经经历过,并将继续经历更替的经历。如果有经验的员工离职,由于历史知识的流失以及新员工对业务流程、运营要求、政策和程序不熟悉,我们可能会遇到效率低下或缺乏业务连续性的情况。如果我们找不到合格的永久替代者来替代这些职位,可能会对我们有效实施业务战略的能力产生重大不利影响。管理层和关键技术人员的调动可能难以管理,并可能对我们的业务造成干扰。这些关键员工必须迅速适应新职位并在其中脱颖而出,这对我们的成功非常重要。如果他们做不到,我们的业务和财务业绩可能会受到重大不利影响。此外,我们的许多公司专业知识都集中在相对较少的员工身上,无论出于何种原因,这些员工的流失都可能对我们的业务产生负面影响。我们对高技能员工的竞争非常激烈,我们无法阻止任何员工辞职。我们可能需要增加员工的工资和福利,以吸引和留住实现目标所需的员工,如果我们做不到,我们的业务、运营和财务业绩可能会受到影响。此外,随着时间的推移归属的股权奖励对员工的价值可能会受到我们股价下跌的重大影响,这种下跌超出了我们的控制范围,并且在任何时候都可能不足以抵消其他公司提出的更有利可图的报价。由于我们的股价持续下跌可能会降低股权奖励的留存价值,因此我们在留住和招聘此类人员方面可能面临挑战。我们不为任何高级管理人员保持 “关键人物” 人寿保险。我们的高级管理团队均不受书面雇佣合同的约束,必须在规定的期限内留在我们这里。此外,我们尚未与高管成员签订竞业禁止协议
44
管理团队。失去执行管理团队的任何成员都可能损害我们实施业务战略和应对我们运营所在市场条件的能力。
我们预计我们的股价将大幅波动,您可能难以出售股票,并且可能会损失全部或部分投资。
我们的股票目前在纳斯达克上市,但我们无法保证将来我们能够在纳斯达克或任何其他交易所保持活跃的交易市场。如果活跃的交易市场没有发展,您可能难以出售您购买的我们任何普通股。此外,我们普通股的交易价格可能波动很大。在过去的十二个月中,我们的普通股交易价格高达每股26.11美元,低至每股4.13美元。由于各种因素,我们普通股的交易价格可能会继续受到价格的大幅波动,其中一些因素是我们无法控制的。这些因素包括:
总体而言,股票市场,尤其是像我们这样的科技型公司的证券市场价格,有时会出现波动,这种波动通常与标的公司的经营业绩无关。无论我们的经营业绩如何,这些广泛的市场和行业波动都可能对普通股的市场价格产生不利影响。
给定时期内的价格波动或股价低迷可能导致许多负面结果,包括但不限于:
在最近几起股票市场价格波动的情况下,该股票的持有人对发行该股票的公司提起了证券集体诉讼。过去曾对我们提起过股东诉讼,正如先前披露的那样,针对我们的集体证券诉讼和相关衍生品投诉目前尚待审理。尽管我们继续大力为此类行为辩护,但为此类行为辩护可能代价高昂,转移管理层的时间和精力,损害我们的经营业绩,任何针对我们的判决或未来的任何股东诉讼都可能导致巨额成本。
45
第 2 项。Unregis股权证券的分期销售和所得款项的使用
股权证券的未注册销售
没有。
发行人购买股票证券
在截至2023年9月30日的三个月中,我们没有回购任何普通股。
第 3 项默认值 Upon 高级证券
没有。
第 4 项。 矿山安全披露
不适用。
第 5 项其他r 信息
没有。
46
I第 6 项。展品
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注册成立 |
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注册成立 |
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已归档 |
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2.1 |
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Inogen, Inc.、阿德里安·米塔拉尔先生、让-塞巴斯蒂安·兰茨先生、安妮·赖瑟夫人、CAAP Creation、兴业银行、普罗旺斯和科西嘉资本风险公司、南区投资、梅里埃参与公司2、Relyens Innovation Santé以及其中确定的某些可行使证券持有人之间签订的股份购买协议 |
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8-K |
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2.1 |
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07/13/23 |
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10.1 |
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Physio-Assist 于 2023 年 7 月 10 日发行的可转换债券的条款和条件 |
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8-K |
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10.1 |
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07/13/23
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10.2 |
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Inogen, Inc. 和 Sonos, Inc. 于 2023 年 7 月 13 日签订租赁协议的转让和承担 |
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8-K |
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10.1 |
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07/18/23 |
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10.3 |
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公司与乔治·帕尔之间的遣散协议和解除协议,日期为2023年7月31日 |
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8-K |
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10.1 |
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08/11/23 |
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10.4 |
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Inogen, Inc. 和 Michael K. Sergesketter 于 2023 年 9 月 6 日提交的录取通知书 |
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8-K |
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10.1 |
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09/07/23 |
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31.1 |
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根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的《交易法》第13a-14 (a) 条和第15d-14 (a) 条对首席执行官进行认证 |
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随函提交 |
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31.2 |
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根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的《交易法》第13a-14 (a) 条和第15d-14 (a) 条对首席财务官的认证 |
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随函提交 |
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32.1(1) |
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根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18章第1350条对首席执行官的认证 |
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32.2(1) |
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根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18章第1350条对首席财务官的认证 |
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101.INS |
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行内 XBRL 实例文档 — 实例文档未出现在交互式数据文件中,因为其 XBRL 标签嵌入在行内 XBRL 文档中。 |
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101.SCH |
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内联 XBRL 分类扩展架构文档 |
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101.CAL |
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内联 XBRL 分类扩展计算链接库文档 |
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101.LAB |
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内联 XBRL 分类法扩展标签 Linkbase 文档 |
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101.PRE |
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内联 XBRL 分类扩展演示链接库文档 |
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101.DEF |
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内联 XBRL 分类法扩展定义文档 |
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104 |
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本 10-Q 表季度报告的封面,采用内联 XBRL 格式。 |
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47
标志特征
根据1934年《证券交易法》的要求,注册人已正式促使下列签署人代表其签署本报告,并获得正式授权。
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inogen, inc. |
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注明日期: |
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2023年11月9日 |
来自: |
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/s/ Nabil Shabshab |
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Nabil Shabshab |
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首席执行官 主席 导演 (首席执行官) |
注明日期: |
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2023年11月9日 |
来自: |
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/s/ 迈克尔·K·塞格斯凯特 |
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迈克尔·K·塞格斯凯特 |
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执行副总裁, 首席财务官 财务主任 (首席财务和会计官) |
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