coco-20230930000148298112 月 31 日2023Q3假的00014829812023-01-012023-09-3000014829812023-11-01xbrli: 股票00014829812023-09-30iso421:USD00014829812022-12-31iso421:USDxbrli: 股票00014829812023-07-012023-09-3000014829812022-07-012022-09-3000014829812022-01-012022-09-300001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2021-12-310001482981COCO:拥有退出权证成员的普通职业美国通用会计准则:普通股成员2021-12-310001482981美国通用会计准则:普通股成员2021-12-310001482981US-GAAP:额外实收资本会员2021-12-310001482981US-GAAP:留存收益会员2021-12-310001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2021-12-310001482981US-GAAP:美国国债普通股会员2021-12-310001482981US-GAAP:家长会员2021-12-310001482981US-GAAP:留存收益会员2022-01-012022-03-310001482981US-GAAP:家长会员2022-01-012022-03-310001482981US-GAAP:额外实收资本会员2022-01-012022-03-310001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2022-01-012022-03-310001482981美国通用会计准则:普通股成员2022-01-012022-03-310001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2022-01-012022-03-310001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2022-03-310001482981COCO:拥有退出权证成员的普通职业美国通用会计准则:普通股成员2022-03-310001482981美国通用会计准则:普通股成员2022-03-310001482981US-GAAP:额外实收资本会员2022-03-310001482981US-GAAP:留存收益会员2022-03-310001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2022-03-310001482981US-GAAP:美国国债普通股会员2022-03-310001482981US-GAAP:家长会员2022-03-310001482981US-GAAP:留存收益会员2022-04-012022-06-300001482981US-GAAP:家长会员2022-04-012022-06-300001482981US-GAAP:额外实收资本会员2022-04-012022-06-300001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2022-04-012022-06-300001482981美国通用会计准则:普通股成员2022-04-012022-06-300001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2022-04-012022-06-300001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2022-06-300001482981COCO:拥有退出权证成员的普通职业美国通用会计准则:普通股成员2022-06-300001482981美国通用会计准则:普通股成员2022-06-300001482981US-GAAP:额外实收资本会员2022-06-300001482981US-GAAP:留存收益会员2022-06-300001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2022-06-300001482981US-GAAP:美国国债普通股会员2022-06-300001482981US-GAAP:家长会员2022-06-300001482981US-GAAP:留存收益会员2022-07-012022-09-300001482981US-GAAP:家长会员2022-07-012022-09-300001482981US-GAAP:额外实收资本会员2022-07-012022-09-300001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2022-07-012022-09-300001482981美国通用会计准则:普通股成员2022-07-012022-09-300001482981COCO:拥有退出权证成员的普通职业美国通用会计准则:普通股成员2022-07-012022-09-300001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2022-07-012022-09-300001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2022-09-300001482981COCO:拥有退出权证成员的普通职业美国通用会计准则:普通股成员2022-09-300001482981美国通用会计准则:普通股成员2022-09-300001482981US-GAAP:额外实收资本会员2022-09-300001482981US-GAAP:留存收益会员2022-09-300001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2022-09-300001482981US-GAAP:美国国债普通股会员2022-09-300001482981US-GAAP:家长会员2022-09-300001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2022-12-310001482981COCO:拥有退出权证成员的普通职业美国通用会计准则:普通股成员2022-12-310001482981美国通用会计准则:普通股成员2022-12-310001482981US-GAAP:额外实收资本会员2022-12-310001482981US-GAAP:留存收益会员2022-12-310001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2022-12-310001482981US-GAAP:美国国债普通股会员2022-12-310001482981US-GAAP:家长会员2022-12-310001482981US-GAAP:留存收益会员2023-01-012023-03-310001482981US-GAAP:家长会员2023-01-012023-03-310001482981美国公认会计准则:201613 年会计准则更新SRT:收养调整成员的累积影响期US-GAAP:留存收益会员2022-12-310001482981美国公认会计准则:201613 年会计准则更新SRT:收养调整成员的累积影响期US-GAAP:家长会员2022-12-310001482981US-GAAP:额外实收资本会员2023-01-012023-03-310001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2023-01-012023-03-310001482981美国通用会计准则:普通股成员2023-01-012023-03-310001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2023-01-012023-03-310001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2023-03-310001482981COCO:拥有退出权证成员的普通职业美国通用会计准则:普通股成员2023-03-310001482981美国通用会计准则:普通股成员2023-03-310001482981US-GAAP:额外实收资本会员2023-03-310001482981US-GAAP:留存收益会员2023-03-310001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2023-03-310001482981US-GAAP:美国国债普通股会员2023-03-310001482981US-GAAP:家长会员2023-03-310001482981US-GAAP:留存收益会员2023-04-012023-06-300001482981US-GAAP:家长会员2023-04-012023-06-300001482981US-GAAP:额外实收资本会员2023-04-012023-06-300001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2023-04-012023-06-300001482981美国通用会计准则:普通股成员2023-04-012023-06-300001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2023-04-012023-06-300001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2023-06-300001482981COCO:拥有退出权证成员的普通职业美国通用会计准则:普通股成员2023-06-300001482981美国通用会计准则:普通股成员2023-06-300001482981US-GAAP:额外实收资本会员2023-06-300001482981US-GAAP:留存收益会员2023-06-300001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2023-06-300001482981US-GAAP:美国国债普通股会员2023-06-300001482981US-GAAP:家长会员2023-06-300001482981US-GAAP:留存收益会员2023-07-012023-09-300001482981US-GAAP:家长会员2023-07-012023-09-300001482981US-GAAP:额外实收资本会员2023-07-012023-09-300001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2023-07-012023-09-300001482981美国通用会计准则:普通股成员2023-07-012023-09-300001482981COCO:拥有退出权证成员的普通职业美国通用会计准则:普通股成员2023-07-012023-09-300001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2023-07-012023-09-300001482981美国通用会计准则:普通股成员COCO:普通阶级成员2023-09-300001482981COCO:拥有退出权证成员的普通职业美国通用会计准则:普通股成员2023-09-300001482981美国通用会计准则:普通股成员2023-09-300001482981US-GAAP:额外实收资本会员2023-09-300001482981US-GAAP:留存收益会员2023-09-300001482981US-GAAP:累积的其他综合收入成员2023-09-300001482981US-GAAP:美国国债普通股会员2023-09-300001482981US-GAAP:家长会员2023-09-3000014829812021-12-3100014829812022-09-300001482981SRT: 子公司会员2023-01-012023-09-30coco: 子公司0001482981SRT: 子公司会员SRT: AsiaMember2023-01-012023-09-300001482981SRT: 北美会员SRT: 子公司会员2023-01-012023-09-300001482981美国公认会计准则:销售收入净成员US-GAAP:客户集中度风险成员COCO:两名客户会员2023-01-012023-09-30xbrli: pure0001482981美国公认会计准则:销售收入净成员US-GAAP:客户集中度风险成员COCO:两名客户会员2022-01-012022-09-300001482981US-GAAP:应收账款会员US-GAAP:客户集中度风险成员COCO:两名客户会员2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:应收账款会员US-GAAP:客户集中度风险成员COCO:两名客户会员2023-01-012023-03-310001482981美国公认会计准则:201613 年会计准则更新SRT:收养调整成员的累积影响期2023-01-010001482981SRT:收养的累积效应期调整后的平衡成员美国公认会计准则:201613 年会计准则更新2023-01-010001482981美国公认会计准则:201613 年会计准则更新2023-01-010001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员Coco: Vitacococonuwater 会员2023-07-012023-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员Coco: Vitacococonuwater 会员2023-07-012023-09-300001482981Coco: Vitacococonuwater 会员2023-07-012023-09-300001482981COCO:美洲分区成员COCO:自有品牌会员US-GAAP:运营部门成员2023-07-012023-09-300001482981COCO:国际分部成员COCO:自有品牌会员US-GAAP:运营部门成员2023-07-012023-09-300001482981COCO:自有品牌会员2023-07-012023-09-300001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员US-GAAP:产品和服务其他成员2023-07-012023-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员US-GAAP:产品和服务其他成员2023-07-012023-09-300001482981US-GAAP:产品和服务其他成员2023-07-012023-09-300001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员2023-07-012023-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员2023-07-012023-09-300001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员Coco: Vitacococonuwater 会员2022-07-012022-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员Coco: Vitacococonuwater 会员2022-07-012022-09-300001482981Coco: Vitacococonuwater 会员2022-07-012022-09-300001482981COCO:美洲分区成员COCO:自有品牌会员US-GAAP:运营部门成员2022-07-012022-09-300001482981COCO:国际分部成员COCO:自有品牌会员US-GAAP:运营部门成员2022-07-012022-09-300001482981COCO:自有品牌会员2022-07-012022-09-300001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员US-GAAP:产品和服务其他成员2022-07-012022-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员US-GAAP:产品和服务其他成员2022-07-012022-09-300001482981US-GAAP:产品和服务其他成员2022-07-012022-09-300001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员2022-07-012022-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员2022-07-012022-09-300001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员Coco: Vitacococonuwater 会员2023-01-012023-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员Coco: Vitacococonuwater 会员2023-01-012023-09-300001482981Coco: Vitacococonuwater 会员2023-01-012023-09-300001482981COCO:美洲分区成员COCO:自有品牌会员US-GAAP:运营部门成员2023-01-012023-09-300001482981COCO:国际分部成员COCO:自有品牌会员US-GAAP:运营部门成员2023-01-012023-09-300001482981COCO:自有品牌会员2023-01-012023-09-300001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员US-GAAP:产品和服务其他成员2023-01-012023-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员US-GAAP:产品和服务其他成员2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:产品和服务其他成员2023-01-012023-09-300001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员2023-01-012023-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员2023-01-012023-09-300001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员Coco: Vitacococonuwater 会员2022-01-012022-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员Coco: Vitacococonuwater 会员2022-01-012022-09-300001482981Coco: Vitacococonuwater 会员2022-01-012022-09-300001482981COCO:美洲分区成员COCO:自有品牌会员US-GAAP:运营部门成员2022-01-012022-09-300001482981COCO:国际分部成员COCO:自有品牌会员US-GAAP:运营部门成员2022-01-012022-09-300001482981COCO:自有品牌会员2022-01-012022-09-300001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员US-GAAP:产品和服务其他成员2022-01-012022-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员US-GAAP:产品和服务其他成员2022-01-012022-09-300001482981US-GAAP:产品和服务其他成员2022-01-012022-09-300001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员2022-01-012022-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员2022-01-012022-09-300001482981COCO:车辆贷款会员2023-09-300001482981COCO:车辆贷款会员2022-12-310001482981COCO:二千二万信贷机制成员美国公认会计准则:信用额度成员2020-05-012020-05-310001482981COCO:二千二万信贷机制成员美国公认会计准则:信用额度成员2023-09-300001482981COCO:二千二万信贷机制成员美国公认会计准则:信用额度成员2022-12-310001482981COCO:确保R成员的隔夜融资利率SRT: 最低成员COCO:二千二万信贷机制成员美国公认会计准则:信用额度成员2022-12-012022-12-310001482981COCO:确保R成员的隔夜融资利率COCO:二千二万信贷机制成员SRT: 最大成员美国公认会计准则:信用额度成员2022-12-012022-12-310001482981SRT: 最低成员COCO:二千二万信贷机制成员美国公认会计准则:信用额度成员2022-12-012022-12-310001482981COCO:二千二万信贷机制成员SRT: 最大成员美国公认会计准则:信用额度成员2022-12-012022-12-310001482981COCO:二千二万信贷机制成员US-GAAP:联邦基金effectiveSwaprate成员美国公认会计准则:信用额度成员2022-12-012022-12-310001482981COCO:二千二万信贷机制成员Cocoo:伦敦银行同业拆借利率会员美国公认会计准则:信用额度成员2022-12-012022-12-310001482981COCO:二千二万信贷机制成员2023-07-012023-09-300001482981COCO:二千二万信贷机制成员2022-07-012022-09-300001482981COCO:二千二万信贷机制成员2023-01-012023-09-300001482981COCO:二千二万信贷机制成员2022-01-012022-09-300001482981美国公认会计准则:销售收入净成员COCO:客户会员US-GAAP:客户集中度风险成员2023-01-012023-09-300001482981美国公认会计准则:销售收入净成员COCO:客户会员US-GAAP:客户集中度风险成员2022-01-012022-09-300001482981US-GAAP:应收账款会员COCO:客户会员US-GAAP:客户集中度风险成员2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:应收账款会员COCO:客户会员US-GAAP:客户集中度风险成员2023-01-012023-03-310001482981美国公认会计准则:销售收入净成员US-GAAP:客户集中度风险成员COCO:客户 B 会员2023-01-012023-09-300001482981美国公认会计准则:销售收入净成员US-GAAP:客户集中度风险成员COCO:客户 B 会员2022-01-012022-09-300001482981US-GAAP:应收账款会员US-GAAP:客户集中度风险成员COCO:客户 B 会员2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:应收账款会员US-GAAP:客户集中度风险成员COCO:客户 B 会员2023-01-012023-03-310001482981Coco:一位客户会员2023-01-012023-03-310001482981Coco: 供应商会员US-GAAP:供应商集中度风险成员US-GAAP:商品成本产品线成员2023-01-012023-09-300001482981Coco: 供应商会员US-GAAP:供应商集中度风险成员US-GAAP:商品成本产品线成员2022-01-012022-09-300001482981COCO: 供应商会员US-GAAP:供应商集中度风险成员US-GAAP:商品成本产品线成员2023-01-012023-09-300001482981COCO: 供应商会员US-GAAP:供应商集中度风险成员US-GAAP:商品成本产品线成员2022-01-012022-09-300001482981US-GAAP:供应商集中度风险成员US-GAAP:商品成本产品线成员Coco: 供应商 cMember2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:供应商集中度风险成员US-GAAP:商品成本产品线成员Coco: 供应商 cMember2022-01-012022-09-300001482981US-GAAP:供应商集中度风险成员Coco:供应商会员US-GAAP:商品成本产品线成员2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:供应商集中度风险成员Coco:供应商会员US-GAAP:商品成本产品线成员2022-01-012022-09-300001482981COCO:获得 brlsellUSD 会员US-GAAP:非指定成员2023-09-300001482981US-GAAP:非指定成员COCO:获得 USDpayeur 会员2023-09-300001482981US-GAAP:非指定成员COCO:获得 USDpay GBP 会员2023-09-300001482981US-GAAP:非指定成员COCO:获得 USD Paycad 会员2023-09-300001482981US-GAAP:非指定成员COCO:获得 THBsell USD 会员2023-09-300001482981US-GAAP:非指定成员COCO:获得 USDpay GBP 会员2022-12-310001482981COCO:获得 brlsellUSD 会员US-GAAP:非指定成员2022-12-310001482981US-GAAP:非指定成员COCO:获得 USD Paycad 会员2022-12-310001482981US-GAAP:非指定成员COCO:获得 USDpayeur 会员2022-12-310001482981US-GAAP:非指定成员COCO:获得 THBsell USD 会员2022-12-310001482981COCO:衍生工具成员的未实现收益亏损2023-07-012023-09-300001482981COCO:衍生工具成员的未实现收益亏损2022-07-012022-09-300001482981美国公认会计准则:外币收益损失会员2023-07-012023-09-300001482981美国公认会计准则:外币收益损失会员2022-07-012022-09-300001482981COCO:衍生工具成员的未实现收益亏损2023-01-012023-09-300001482981COCO:衍生工具成员的未实现收益亏损2022-01-012022-09-300001482981美国公认会计准则:外币收益损失会员2023-01-012023-09-300001482981美国公认会计准则:外币收益损失会员2022-01-012022-09-300001482981US-GAAP:公允价值输入 1 级会员US-GAAP:公允价值计量常任成员2023-09-300001482981US-GAAP:货币互换会员US-GAAP:公允价值计量常任成员US-GAAP:公允价值输入二级会员2023-09-300001482981US-GAAP:公允价值输入三级会员COCO:应急对价责任成员US-GAAP:公允价值计量常任成员2023-09-300001482981US-GAAP:公允价值计量常任成员2023-09-300001482981US-GAAP:公允价值输入 1 级会员US-GAAP:公允价值计量常任成员2022-12-310001482981US-GAAP:货币互换会员US-GAAP:公允价值计量常任成员US-GAAP:公允价值输入二级会员2022-12-310001482981US-GAAP:公允价值输入三级会员COCO:应急对价责任成员US-GAAP:公允价值计量常任成员2022-12-310001482981US-GAAP:公允价值计量常任成员2022-12-31coco: vote0001482981COCO:2021 年激励奖计划成员2023-09-300001482981COCO:2021 年激励奖计划成员2022-12-310001482981Cocoo: 公开募股会员2023-05-232023-05-230001482981Cocoo: 公开募股会员2023-05-230001482981US-GAAP:超额配股期权成员2023-05-232023-05-230001482981Cocoo: 公开募股会员2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:后续活动成员2023-10-300001482981COCO:2014 年股票期权和限制性股票计划成员2023-01-012023-09-300001482981COCO:2021 年激励奖计划成员SRT: 最大成员2021-12-310001482981COCO:2021 年激励奖计划成员2021-10-012021-12-310001482981COCO:基于服务的股票期权会员2023-01-012023-09-300001482981COCO:基于服务的限制性股票单位 RSUS成员2023-07-012023-09-300001482981COCO:基于服务的限制性股票单位 RSUS成员2023-01-012023-09-300001482981COCO:业绩和基于市场的股票期权会员2023-07-012023-09-300001482981COCO:业绩和基于市场的股票期权会员2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:限制性股票成员2023-09-300001482981US-GAAP:限制性股票成员2023-01-012023-09-300001482981COCO:2014 年股票期权和限制性股票计划成员US-GAAP:基于股份的薪酬奖励TrancheOne会员2023-01-012023-09-300001482981COCO:2014 年股票期权和限制性股票计划成员US-GAAP:基于股份的薪酬奖励第一部分成员2023-01-012023-09-300001482981COCO:基于绩效的限制性股票单位 RSUS成员2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:限制性股票单位 RSU 成员2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:员工股权会员2023-07-012023-09-300001482981US-GAAP:员工股权会员2022-07-012022-09-300001482981US-GAAP:员工股权会员2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:员工股权会员2022-01-012022-09-30可可:分段0001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员2023-09-300001482981COCO:美洲分区成员US-GAAP:运营部门成员2022-12-310001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员2023-09-300001482981COCO:国际分部成员US-GAAP:运营部门成员2022-12-310001482981US-GAAP:运营部门成员国家:美国2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:运营部门成员国家:美国2022-01-012022-09-300001482981US-GAAP:运营部门成员US-GAAP:非美国会员2023-01-012023-09-300001482981US-GAAP:运营部门成员US-GAAP:非美国会员2022-01-012022-09-300001482981国家:美国2023-09-300001482981国家:美国2022-12-310001482981国家:欧共体2023-09-300001482981国家:欧共体2022-12-310001482981国家:新加坡2023-09-300001482981国家:新加坡2022-12-310001482981US-GAAP:非美国会员2023-09-300001482981US-GAAP:非美国会员2022-12-3100014829812022-05-24coco: 导演0001482981COCO:与股东成员的分销协议SRT: 附属机构身份会员2023-07-012023-09-300001482981COCO:与股东成员的分销协议SRT: 附属机构身份会员2022-07-012022-09-300001482981COCO:与股东成员的分销协议SRT: 附属机构身份会员2023-01-012023-09-300001482981COCO:与股东成员的分销协议SRT: 附属机构身份会员2022-01-012022-09-300001482981COCO:与股东成员的分销协议SRT: 附属机构身份会员2023-09-300001482981COCO:与股东成员的分销协议SRT: 附属机构身份会员2022-12-310001482981COCO:与股东成员签订的分销协议相关的服务协议SRT: 附属机构身份会员2023-07-012023-09-300001482981COCO:与股东成员签订的分销协议相关的服务协议SRT: 附属机构身份会员2022-07-012022-09-300001482981COCO:与股东成员签订的分销协议相关的服务协议SRT: 附属机构身份会员2023-01-012023-09-300001482981COCO:与股东成员签订的分销协议相关的服务协议SRT: 附属机构身份会员2022-01-012022-09-300001482981US-GAAP:不动产、厂房和设备成员2023-09-30 美国
证券交易委员会
华盛顿特区 20549
____________________
表单 10-Q
____________________
(Mark One)
| | | | | |
x | 根据1934年《证券交易法》第13条或第15(d)条提交的季度报告 |
在截至的季度期间 2023年9月30日
或者
| | | | | |
o | 根据1934年《证券交易法》第13条或第15(d)条提交的过渡报告 |
在过渡期内 ____________ 到 ____________
委员会档案编号: 001-40950
____________________
Vita Coco Company, Inc.
(其章程中规定的注册人的确切姓名)
____________________
| | | | | | | | |
特拉华 | | 11-3713156 |
(州或其他司法管辖区 公司或组织) | | (美国国税局雇主 证件号) |
| | |
公园大道南 250 号 七楼 纽约, 纽约州 | | 10003 |
(主要行政办公室地址) | | (邮政编码) |
(212) 206-0763
(注册人的电话号码,包括区号)
不适用
(如果自上次报告以来发生了变化,则以前的姓名、以前的地址和以前的财政年度)
____________________
根据该法第12(b)条注册的证券:
| | | | | | | | | | | | | | |
每个班级的标题 | | 交易 符号 | | 每个交易所的名称 在哪个注册了 |
普通股,面值每股0.01美元 | | 可可 | | 纳斯达克股票市场有限责任公司 |
用勾号指明注册人 (1) 是否在过去 12 个月内(或在要求注册人提交此类报告的较短时间内)提交了 1934 年《证券交易法》第 13 条或第 15 (d) 条要求提交的所有报告,以及 (2) 在过去的 90 天内是否受到此类申报要求的约束。 是的x没有 o
用复选标记表明注册人是否在过去 12 个月内(或者在要求注册人提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据第 S-T 法规(本章第 232.405 节)第 405 条要求提交的所有交互式数据文件。 是的x没有 o
用复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报人”、“加速申报公司”、“小型申报公司” 和 “新兴成长型公司” 的定义。
| | | | | | | | | | | |
大型加速过滤器 | o | 加速过滤器 | x |
非加速过滤器 | o | 规模较小的申报公司 | o |
新兴成长型公司 | x | | |
如果是新兴成长型公司,请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13(a)条规定的任何新的或修订后的财务会计准则。 o
用复选标记表明注册人是否为空壳公司(定义见《交易法》第12b-2条)。是的 o没有 x
截至2023年11月1日,有 56,756,005注册人的已发行普通股,面值每股0.01美元。
目录
| | | | | | | | |
| | 页面 |
| | |
第一部分-财务信息 | |
第 1 项。 | 简明合并财务报表(未经审计) | |
| 截至2023年9月30日和2022年12月31日的简明合并资产负债表 | 5 |
| 截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月的简明合并运营报表 | 6 |
| 截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月的简明综合收益表 | 7 |
| 截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月的简明合并股东权益表 | 8 |
| 截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月的简明合并现金流量表 | 9 |
| 简明合并财务报表附注 | 10 |
第 2 项。 | 管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析 | 25 |
第 3 项。 | 关于市场风险的定量和定性披露 | 35 |
第 4 项。 | 控制和程序 | 36 |
| | |
第二部分-其他信息 | |
| | |
第 1 项。 | 法律诉讼 | 37 |
第 1A 项。 | 风险因素 | 37 |
第 2 项。 | 未注册的股权证券销售和所得款项的使用 | 37 |
第 3 项。 | 优先证券违约 | 37 |
第 4 项。 | 矿山安全披露 | 37 |
第 5 项。 | 其他信息 | 37 |
第 6 项。 | 展品 | 38 |
签名 | 40 |
前瞻性陈述
本10-Q表季度报告包含前瞻性陈述。我们打算将此类前瞻性陈述纳入经修订的1933年《证券法》(“证券法”)第27A条和经修订的1934年《证券交易法》(“交易法”)第21E条中关于前瞻性陈述的安全港条款。除本10-Q表季度报告中包含的历史事实陈述外,所有陈述都可能是前瞻性陈述。在某些情况下,你可以用 “可能”、“将”、“应该”、“期望”、“计划”、“预期”、“可能”、“打算”、“目标”、“项目”、“考虑”、“相信”、“预测”、“预测”、“潜在” 或 “继续” 等术语或其他类似表达方式的负面来识别前瞻性陈述。本10-Q表季度报告中包含的前瞻性陈述包括但不限于有关我们未来的运营业绩和财务状况、行业和业务趋势、股权薪酬、业务战略、预计成本、计划、前景、预期、市场增长、新产品、供应链预测以及我们未来运营目标的陈述。
这份10-Q表季度报告中的前瞻性陈述仅是预测。我们的这些前瞻性陈述主要基于我们当前对未来事件和财务趋势的预期和预测,我们认为这些事件和趋势可能会影响我们的业务、财务状况和经营业绩。前瞻性陈述涉及已知和未知的风险、不确定性和其他重要因素,这些因素可能导致我们的实际业绩、业绩或成就与前瞻性陈述所表达或暗示的任何未来业绩、业绩或成就存在重大差异,包括但不限于第一部分第1A项中讨论的重要因素。“风险因素” 见我们截至2022年12月31日止年度的10-K表年度报告以及截至2023年3月31日和2023年6月30日的季度的10-Q表季度报告。本10-Q表季度报告中的前瞻性陈述基于截至本10-Q表季度报告发布之日我们获得的信息,尽管我们认为此类信息构成了此类陈述的合理依据,但此类信息可能有限或不完整,不应阅读我们的陈述以表明我们已经对所有可能可用的相关信息进行了详尽的调查或审查。这些陈述本质上是不确定的,提醒投资者不要过度依赖这些陈述。
您应该阅读这份10-Q表季度报告以及我们在此处引用并作为本10-Q表季度报告的附录提交的文件,但有一项谅解,即我们未来的实际业绩、业绩和成就可能与我们的预期存在重大差异。我们用这些警示性陈述来限定我们所有的前瞻性陈述。这些前瞻性陈述仅代表截至本10-Q表季度报告发布之日。除非适用法律要求,否则我们不打算公开更新或修改本10-Q表季度报告中包含的任何前瞻性陈述,无论是由于任何新信息、未来事件还是其他原因。
如本10-Q表季度报告所用,除非另有说明或上下文另有要求,否则 “Vita Coco”、“公司”、“我们” 和 “我们的” 等术语是指Vita Coco Company, Inc.及其合并子公司。
第一部分—财务信息
第 1 项。财务报表。
VITA COCO 公司和子公司
简明合并资产负债表(未经审计)
(金额以千计,股票数据除外)
| | | | | | | | | | | |
| 9月30日 2023 | | 十二月三十一日 2022 |
资产 | | | |
流动资产: | | | |
现金和现金等价物 | $ | 94,885 | | | $ | 19,629 | |
减去美元备抵后的应收账款2,8492023 年 9 月 30 日和 $2,8982022 年 12 月 31 日 | 79,577 | | | 43,350 | |
库存 | 50,380 | | | 84,115 | |
供应商预付款 | 1,525 | | | 1,534 | |
衍生资产 | 3,147 | | | 3,606 | |
持有待售资产 | — | | | 503 | |
预付费用和其他流动资产 | 17,794 | | | 22,181 | |
流动资产总额 | 247,308 | | | 174,918 | |
财产和设备,净额 | 2,225 | | | 2,076 | |
善意 | 7,791 | | | 7,791 | |
| | | |
供应商预付款 | 3,462 | | | 4,360 | |
递延所得税资产,净额 | 4,251 | | | 4,256 | |
使用权资产,净额 | 1,718 | | | 2,679 | |
其他资产 | 1,724 | | | 1,677 | |
总资产 | $ | 268,479 | | | $ | 197,757 | |
负债和股东权益 | | | |
流动负债: | | | |
应付账款 | $ | 21,411 | | | $ | 15,910 | |
应计费用和其他流动负债 | 51,242 | | | 38,342 | |
应付票据,当期 | 15 | | | 23 | |
衍生负债 | 1,371 | | | 71 | |
流动负债总额 | 74,039 | | | 54,346 | |
| | | |
长期应付票据 | 15 | | | 25 | |
| | | |
其他长期负债 | 1,822 | | | 2,293 | |
负债总额 | 75,876 | | | 56,664 | |
股东权益: | | | |
普通股,$0.01面值; 500,000,000授权股份; 62,962,205和 62,225,250分别于2023年9月30日和2022年12月31日发行的股票 56,756,005和 56,019,050分别于2023年9月30日和2022年12月31日的已发行股份 | 629 | | | 622 | |
额外的实收资本 | 158,244 | | | 145,210 | |
| | | |
留存收益 | 93,969 | | | 55,183 | |
累计其他综合亏损 | (1,311) | | | (994) | |
库存股, 6,206,200分别截至2023年9月30日和2022年12月31日按成本计算的股票 | (58,928) | | | (58,928) | |
归属于Vita Coco Company, Inc.的股东权益总额 | 192,603 | | | 141,093 | |
| | | |
| | | |
负债和股东权益总额 | $ | 268,479 | | | $ | 197,757 | |
| | | |
参见简明合并财务报表的附注。
VITA COCO 公司和子公司
简明合并运营报表(未经审计)
(金额以千计,股票和每股数据除外)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三个月 | | 截至9月30日的九个月 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
净销售额 | $ | 138,064 | | | $ | 124,043 | | | $ | 387,468 | | | $ | 335,796 | |
销售商品的成本 | 81,893 | | | 91,467 | | | 246,542 | | | 254,868 | |
毛利 | 56,171 | | | 32,576 | | | 140,926 | | | 80,928 | |
运营费用 | | | | | | | |
销售、一般和管理 | 32,649 | | | 23,960 | | | 89,855 | | | 73,018 | |
运营收入(亏损) | 23,522 | | | 8,616 | | | 51,071 | | | 7,910 | |
其他收入(支出) | | | | | | | |
衍生工具的未实现收益/(亏损) | (3,959) | | | 952 | | | (1,758) | | | 6,416 | |
外币收益/(亏损) | (1,211) | | | (364) | | | (430) | | | (508) | |
利息收入 | 824 | | | 20 | | | 1,105 | | | 30 | |
利息支出 | (1) | | | (130) | | | (31) | | | (213) | |
其他收入总额(支出) | (4,347) | | | 478 | | | (1,114) | | | 5,725 | |
所得税前收入 | 19,175 | | | 9,094 | | | 49,957 | | | 13,635 | |
所得税支出 | (4,011) | | | (1,836) | | | (10,101) | | | (3,011) | |
净收入 | $ | 15,164 | | | $ | 7,258 | | | $ | 39,856 | | | $ | 10,624 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
普通股每股净收益 | | | | | | | |
基本 | $ | 0.27 | | | $ | 0.13 | | | $ | 0.71 | | | $ | 0.19 | |
稀释 | $ | 0.26 | | | $ | 0.13 | | | $ | 0.68 | | | $ | 0.19 | |
已发行普通股的加权平均数 | | | | | | | |
基本 | 56,493,757 | | | 55,785,622 | | | 56,290,195 | | | 55,658,946 | |
稀释 | 59,271,757 | | | 56,579,912 | | | 58,494,045 | | | 56,029,069 | |
参见简明合并财务报表的附注。
VITA COCO 公司和子公司
简明综合收益表(未经审计)
(金额以千计)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三个月 | | 截至9月30日的九个月 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
净收入 | $ | 15,164 | | | $ | 7,258 | | | $ | 39,856 | | | $ | 10,624 | |
其他综合收益(亏损): | | | | | | | |
外币折算调整 | (426) | | | (102) | | | (317) | | | (552) | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
归属于Vita Coco Company, Inc.的综合收益总额 | $ | 14,738 | | | $ | 7,156 | | | $ | 39,539 | | | $ | 10,072 | |
参见简明合并财务报表的附注。
目录
VITA COCO 公司和子公司
简明的股东权益合并报表
(未经审计)
(金额以千计,股票除外)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 普通股 | | 普通股 带退出 认股证 | | 总常见 股票 | | 额外 付费 | | | | 已保留 收益 | | 累积的 其他 全面 收入/(亏损) | | 国库股 | | 总计 股东 公平 可归因 到 The Vita 可可 Company, Inc. | | | | |
| 股份 | | $ 金额 | | 股份 | | $ 金额 | | 股份 | | $ 金额 | | 资本 | | | | | 股份 | | 金额 | | | |
截至2021年12月31日的余额 | 53,651,477 | | | $ | 537 | | | 8,113,105 | | | $ | 81 | | | 61,764,582 | | | $ | 618 | | | $ | 134,730 | | | | | $ | 47,369 | | | $ | (616) | | | 6,206,200 | | | $ | (58,928) | | | $ | 123,173 | | | | | |
净收入 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | 2,227 | | | — | | | — | | | — | | | 2,227 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
基于股票的薪酬 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 2,386 | | | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 2,386 | | | | | |
行使股票奖励 | 26,845 | | | — | | | — | | | — | | | 26,845 | | | — | | | 151 | | | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 151 | | | | | |
外币折算调整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | — | | | (254) | | | — | | | — | | | (254) | | | | | |
截至2022年3月31日的余额 | 53,678,322 | | | $ | 537 | | | 8,113,105 | | | $ | 81 | | | 61,791,427 | | | $ | 618 | | | $ | 137,267 | | | | | $ | 49,596 | | | $ | (870) | | | 6,206,200 | | | $ | (58,928) | | | $ | 127,683 | | | | | |
净收入 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | 1,139 | | | — | | | — | | | — | | | 1,139 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
股票薪酬支出 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 1,814 | | | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 1,814 | | | | | |
行使股票奖励 | 66,272 | | | 1 | | | — | | | — | | | 66,272 | | | 1 | | | 89 | | | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 90 | | | | | |
外币折算调整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | — | | | (196) | | | — | | | — | | | (196) | | | | | |
截至2022年6月30日的余额 | 53,744,594 | | | $ | 538 | | | 8,113,105 | | | $ | 81 | | | 61,857,699 | | | $ | 619 | | | $ | 139,170 | | | | | $ | 50,735 | | | $ | (1,066) | | | 6,206,200 | | | $ | (58,928) | | | $ | 130,530 | | | | | |
净收入 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | 7,258 | | | — | | | — | | | — | | | 7,258 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
股票薪酬支出 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 1,457 | | | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 1,457 | | | | | |
行使股票奖励 | 271,493 | | | 2 | | | — | | | — | | | 271,493 | | | 2 | | | 2,468 | | | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 2,470 | | | | | |
外币折算调整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | — | | | (102) | | | — | | | — | | | (102) | | | | | |
2022 年 9 月 30 日的余额 | 54,016,087 | | | $ | 540 | | | 8,113,105 | | | $ | 81 | | | 62,129,192 | | | $ | 621 | | | $ | 143,095 | | | | | $ | 57,993 | | | $ | (1,168) | | | 6,206,200 | | | $ | (58,928) | | | $ | 141,613 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
截至2022年12月31日的余额 | 54,112,145 | | | $ | 541 | | | 8,113,105 | | | $ | 81 | | | 62,225,250 | | | $ | 622 | | | $ | 145,210 | | | | | $ | 55,183 | | | $ | (994) | | | 6,206,200 | | | $ | (58,928) | | | $ | 141,093 | | | | | |
净收入 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | 6,705 | | | — | | | — | | | — | | | 6,705 | | | | | |
与采用信贷损失会计指导相关的累积效应调整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | (1,070) | | | — | | | — | | | — | | | (1,070) | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
基于股票的薪酬 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 2,162 | | | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 2,162 | | | | | |
行使股票奖励 | 185,783 | | | 2 | | | — | | | — | | | 185,783 | | | 2 | | | 601 | | | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 603 | | | | | |
外币折算调整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | — | | | 173 | | | — | | | — | | | 173 | | | | | |
截至2023年3月31日的余额 | 54,297,928 | | | $ | 543 | | | 8,113,105 | | | $ | 81 | | | 62,411,033 | | | $ | 624 | | | $ | 147,973 | | | | | $ | 60,818 | | | $ | (821) | | | 6,206,200 | | | $ | (58,928) | | | $ | 149,666 | | | | | |
净收入 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | 17,987 | | | — | | | — | | | — | | | 17,987 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
基于股票的薪酬 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 2,102 | | | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 2,102 | | | | | |
行使股票奖励 | 230,857 | | | 2 | | | — | | | — | | | 230,857 | | | 2 | | | 2,112 | | | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 2,114 | | | | | |
外币折算调整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | — | | | (64) | | | — | | | — | | | (64) | | | | | |
截至 2023 年 6 月 30 日的余额 | 54,528,785 | | | $ | 545 | | | 8,113,105 | | | $ | 81 | | | 62,641,890 | | | $ | 626 | | | $ | 152,187 | | | | | $ | 78,805 | | | $ | (885) | | | 6,206,200 | | | $ | (58,928) | | | $ | 171,805 | | | | | |
净收入 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | 15,164 | | | — | | | — | | | — | | | 15,164 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
基于股票的薪酬 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 2,862 | | | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 2,862 | | | | | |
行使股票奖励 | 320,315 | | | 3 | | | — | | | — | | | 320,315 | | | 3 | | | 3,195 | | | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 3,198 | | | | | |
外币折算调整 | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | | | — | | | (426) | | | — | | | — | | | (426) | | | | | |
截至 2023 年 9 月 30 日的余额 | 54,849,100 | | | $ | 548 | | | 8,113,105 | | | $ | 81 | | | 62,962,205 | | | $ | 629 | | | $ | 158,244 | | | | | $ | 93,969 | | | $ | (1,311) | | | 6,206,200 | | | $ | (58,928) | | | $ | 192,603 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
参见简明合并财务报表的附注。
VITA COCO 公司和子公司
简明合并现金流量表(未经审计)
(金额以千计)
| | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的九个月 |
| 2023 | | 2022 |
来自经营活动的现金流: | | | |
净收入 | $ | 39,856 | | | $ | 10,624 | |
调节净收入与经营活动现金流所需的调整: | | | |
折旧和摊销 | 503 | | | 1,442 | |
处置设备的 (收益) /损失 | 19 | | | — | |
坏账支出 | 255 | | | 348 | |
衍生工具的未实现(收益)/亏损 | 1,758 | | | (6,416) | |
基于股票的薪酬 | 7,126 | | | 5,657 | |
待售资产的减值损失 | 363 | | | 619 | |
| | | |
非现金租赁费用 | 966 | | | 963 | |
| | | |
运营资产和负债的变化: | | | |
应收账款 | (37,234) | | | (20,696) | |
库存 | 33,815 | | | (255) | |
预付费用、供应商预付款净额和其他资产 | 5,215 | | | (4,433) | |
应付账款、应计费用和其他负债 | 17,361 | | | (6,034) | |
| | | |
由(用于)经营活动提供的净现金 | 70,003 | | | (18,181) | |
来自投资活动的现金流: | | | |
为财产和设备支付的现金 | (533) | | | (907) | |
出售财产和设备的收益 | 5 | | | — | |
用于投资活动的净现金 | (528) | | | (907) | |
来自融资活动的现金流: | | | |
行使股票奖励所得收益 | 5,915 | | | 2,675 | |
| | | |
信贷额度借款 | — | | | 22,000 | |
偿还信贷额度借款 | — | | | (12,500) | |
| | | |
应付票据收到(已支付)的现金 | (18) | | | (22) | |
| | | |
| | | |
由(用于)融资活动提供的净现金 | 5,897 | | | 12,153 | |
汇率变动对现金和现金等价物的影响 | 212 | | | (544) | |
现金及现金等价物的净增加/(减少) | 75,584 | | | (7,479) | |
期初的现金和现金等价物 | 19,629 | | | 28,690 | |
期末现金、现金等价物和限制性现金 (1) | $ | 95,213 | | | $ | 21,211 | |
| | | |
| | | |
| | | |
1包括 $328和 $0截至2023年9月30日和2022年9月30日,分别包含在其他流动资产中的限制性现金。
参见简明合并财务报表的附注。
VITA COCO 公司和子公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
(金额以千计,股票和每股金额除外)
1. 业务性质和列报基础
Vita Coco Company, Inc. 及其子公司(以下简称 “公司”)以该品牌开发、销售和分销各种椰子水产品 维塔可可 以及零售商的自有品牌,主要是在美国。其他产品包括椰奶、天然能量饮料(以品牌名称命名) 露娜),椰子油,水(以品牌名称命名) 永远与永远),富含蛋白质的健身饮料(以品牌名称命名) 每升降机) 还有椰子作为商品。
该公司于 2007 年 1 月 17 日在特拉华州注册成立,名为 All Market Inc.2021 年 9 月 9 日,我们更名为 The Vita Coco Company, Inc.。2018 年,该公司购买了以下公司的某些资产和负债 露娜,主要在美国销售和分销。
根据《特拉华州通用公司法》第362条,我们是一家公益公司。作为一家公益公司,《特拉华州通用公司法》要求我们的董事会以平衡股东的金钱利益、受我们行为重大影响的人的最大利益以及公司注册证书中确定的特定公共利益的方式管理或指导我们的业务和事务。
该公司有 九全资子公司包括 四在2012年至2015财年之间成立的全资亚洲子公司, 四2012年至2018年间成立的北美子公司,以及截至2021年12月31日,该公司成为其唯一股东的英国全市场欧洲有限公司(“AME”)。
未经审计的中期财务信息
公司的简明合并中期财务报表是根据美利坚合众国普遍接受的会计原则(“美国公认会计原则”)和S-X条例第10条编制的。在这些规则允许的情况下,可以压缩或省略美国公认会计原则通常要求的某些脚注或其他财务信息。公司认为,随附的未经审计的简明合并财务报表包含公允列报中期公司财务信息所必需的所有调整,仅包括正常的经常性调整。这些中期业绩不一定表示截至2023年12月31日的年度或任何其他中期或未来任何其他年度的预期业绩。截至2023年9月30日的简明合并资产负债表未经审计,应与截至2022年12月31日财年的经审计的合并财务报表及其相关附注一起阅读。
在截至2023年9月30日的九个月中,公司截至2022年12月31日止年度经审计的合并财务报表中所述的公司重要会计政策没有重大变化,唯一的例外是采用了ASU 2016-13 “金融工具——信贷损失(主题326):金融工具信贷损失的计量”,如附注2所述,位于 “最近通过的会计公告” 下。
2. 重要会计政策摘要
演示基础
随附的简明合并财务报表根据美国公认会计原则列报。
整合原则
简明的合并财务报表包括全资子公司的所有账目。合并中删除了所有跨公司账户和交易。
估算值的使用
编制符合美国公认会计原则的简明合并财务报表要求管理层做出影响报告的资产和负债金额以及或有资产披露的估算和假设
以及截至简明合并财务报表之日的负债以及报告期内报告的收入和支出金额.管理层在制定编制这些简明合并财务报表时使用的估计数和假设时,在选择适当的财务会计政策和控制措施时会考虑许多因素。在此过程中,管理层必须做出重大判断。此外,其他因素可能会影响估计,包括预期的业务和运营变化、与制定估算值时使用的假设相关的敏感性和波动性,以及历史趋势是否有望代表未来趋势。此外,当前的地缘政治和经济不稳定(包括当前战争和其他国际冲突的影响)以及高利率和通货膨胀成本环境导致的宏观经济环境的不确定性使得估计和假设难以精确计算。估算过程通常可以对未来的最终结果做出一系列合理的估计,管理层必须选择一个在合理估计范围内的数额。简明合并财务报表中最重要的估计值涉及基于股份的薪酬、评估长期资产的减值情况、估算库存的可变现净值、确定应收账款准备金、评估减值商誉、确定贸易促销的价值以及评估递延所得税的可变现性。实际结果可能与这些估计值不同。
信用风险的集中度
公司的现金和应收账款受信用风险集中的影响。该公司的现金余额主要存入美国银行,由联邦存款保险公司(“FDIC”)担保,最高为250美元。有时,此类现金可能超过联邦存款保险公司的保险限额。为了最大限度地降低风险,公司的政策是与包括银行、金融机构和投资公司在内的高质量机构保持现金余额,并将每日或储备运营现金投资于货币市场基金、政府证券、银行债务、市政证券或其他短期到期日的投资工具。
公司几乎所有的客户要么是饮料的批发商,要么是零售商。严重拖欠付款、从这些客户或任何大客户那里购买的商品大幅减少,或者失去大型客户或客户群体,都可能对公司的财务状况、经营业绩和流动性产生重大不利影响。公司面临来自其主要客户的信用风险集中,共有两个客户代表了这些客户 51% 和 55分别占截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月总净销售额的百分比。此外,这两个客户总共也占了 51% 和 39分别占截至2023年9月30日和2022年12月31日的应收账款总额的百分比。该公司没有遇到这些客户的信用问题。参见注释 7, 承付款和或有开支有关我们主要客户的更多信息。
最近通过的会计公告
2016年6月,财务会计准则委员会(“FASB”)发布了ASU 2016-13《金融工具——信用损失》(主题326):金融工具信用损失的衡量(“ASU 2016-13”)。新的会计准则引入了用于估算信用损失准备金的现行预期信用损失方法(“CECL”)。CECL方法下对预期信贷损失的衡量适用于按摊销成本计量的金融资产,包括贷款和贸易应收账款。亚利桑那州立大学2016-13年度作为新兴成长型公司(“EGC”)对公司生效,其年度和中期报告期从2022年12月15日之后开始。公司于 2023 年 1 月 1 日采用了该标准,对范围内的所有金融资产采用了修改后的追溯方法。从2023年1月1日之后开始的报告期的金额按ASC 326方法列报,而前一时期的金额继续按照先前适用的美国公认会计原则报告。
作为采用的一部分,公司选择采用滚动利率法来估算其应收账款总额的当前预期信贷损失,对供应商预付款采用加权平均剩余到期日(“WARM”)方法。
$ 的区别1,070在发生的信用损失估计值和当前的预期信用损失估计值之间,作为公司期初留存收益的累积效应调整记录在内,并反映在截至2023年1月1日的合并资产负债表上。该标准的采用并未对公司的合并运营报表或合并现金流量表产生重大影响。 下表说明了 ASC 326 的影响。
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2023年1月1日 |
| 正如在 ASC 326 项下报告的那样 | | ASC 326 之前的采用 | | 采用 ASC 326 的影响 |
应收账款信贷损失备抵金 | $ | 3,552 | | | $ | 2,898 | | | $ | 654 | |
供应商预付款的信贷损失备抵金 | 416 | | | — | | | 416 | |
总计 | $ | 3,968 | | | $ | 2,898 | | | $ | 1,070 | |
最近发布的会计公告
作为上一财年收入低于12.35亿美元的公司,该公司目前符合《Jumpstart Our Business Startups法》中定义的EGC资格。这种分类允许公司推迟采用适用于上市公司的新会计公告或修订后的会计公告,直到此类声明适用于私营公司。公司已选择使用适用于私营公司的采用日期。因此,公司的财务报表可能无法与发行人的财务报表相提并论,后者必须遵守适用于上市公司的新会计准则或经修订的会计准则的生效日期。根据截至2023年6月30日非关联公司持有的公司普通股(面值为每股0.01美元)的收盘价和市值,截至2023年12月31日,公司将被视为大型加速上市公司的申报人。因此,从截至2023年12月31日止年度的10-K表年度报告开始,公司将无法依赖上述延长的过渡期,并将被要求在与上市公司相同的时间段内通过所有新的会计公告。
3. 收入确认
收入根据ASC 606进行核算。公司将收入分为以下产品类别:
•维他可可椰子水—该产品类别包括以下所有品牌椰子水产品 维塔可可标签,其中主要成分是椰子水。该公司确定,产品的销售代表一项独特的履约义务,因为客户可以自己购买产品或与客户随时可用的其他资源一起购买这些产品,从而从中受益。对于这些产品,控制权将在客户收到后转移,此时公司将产品的交易价格确认为收入。
•私人标签—该产品类别包括所有自有品牌产品,包括椰子水和油。该公司认为,自有品牌产品的生产和分销是一项独特的绩效义务。由于这些产品没有其他用途,而且公司有权就迄今为止完成的绩效获得报酬,因此公司将随着未结采购订单的生产(可能在任何发货之前)确认随着时间的推移生产这些自有品牌产品的收入。
•其他—此商品类别由所有其他商品组成,其中包括 露娜, 永远与永远和 PWR 升降机产品供应和 维塔可可除椰子水、椰奶产品和其他收入交易(例如批量产品销售)以外的产品扩展。对于这些产品,控制权将在客户收到后转移,此时公司将产品的交易价格视为收入。
公司将政府机构评估的对其产品销售征收的所有税款排除在收入中并向客户征收的所有税款。
收入分解
下表按产品类型和可报告分部对净收入进行了细分:
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2023年9月30日的三个月 |
| 美洲 | | 国际 | | 合并 |
维他可可椰子水 | $ | 89,683 | | | $ | 11,350 | | | $ | 101,033 | |
私人标签 | 28,257 | | 5,421 | | 33,678 | |
其他 | 2,706 | | 647 | | 3,353 | |
总计 | $ | 120,646 | | | $ | 17,418 | | | $ | 138,064 | |
| | | | | |
| 截至 2022 年 9 月 30 日的三个月 |
| 美洲 | | 国际 | | 合并 |
维他可可椰子水 | $ | 82,643 | | | $ | 10,637 | | | $ | 93,280 | |
私人标签 | 24,786 | | 3,810 | | 28,596 | |
其他 | 1,367 | | 800 | | 2,167 | |
总计 | $ | 108,796 | | | $ | 15,247 | | | $ | 124,043 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2023年9月30日的九个月 |
| 美洲 | | 国际 | | 合并 |
维他可可椰子水 | $ | 253,825 | | | $ | 33,628 | | | $ | 287,453 | |
私人标签 | 77,366 | | | 13,140 | | | 90,506 | |
其他 | 7,490 | | | 2,019 | | | 9,509 | |
总计 | $ | 338,681 | | | $ | 48,787 | | | $ | 387,468 | |
| | | | | |
| 截至 2022 年 9 月 30 日的九个月 |
| 美洲 | | 国际 | | 合并 |
维他可可椰子水 | $ | 217,934 | | | $ | 30,110 | | | $ | 248,044 | |
私人标签 | 68,413 | | 9,521 | | 77,934 | |
其他 | 7,553 | | 2,265 | | 9,818 | |
总计 | $ | 293,900 | | | $ | 41,896 | | | $ | 335,796 | |
4. 库存
库存由以下内容组成:
| | | | | | | | | | | |
| 9月30日 2023 | | 十二月三十一日 2022 |
原材料和包装 | $ | 2,736 | | | $ | 5,771 | |
成品 | 47,644 | | | 78,344 | |
库存 | $ | 50,380 | | | $ | 84,115 | |
5. 善意
商誉包括以下内容:
| | | | | | | | | | | |
| 9月30日 2023 | | 十二月三十一日 2022 |
善意 | $ | 7,791 | | | $ | 7,791 | |
该公司的所有商誉都与2018年6月发生的收购有关。商誉分配给美洲申报单位,可以免税。自收购以来,该公司未确认任何减值。
6. 债务
下表详细列出了截至2023年9月30日和2022年12月31日的公司债务的未偿余额:
| | | | | | | | | | | |
| 9月30日 2023 | | 十二月三十一日 2022 |
| | | |
| | | |
应付票据 | | | |
| | | |
车辆贷款 | 30 | | | 48 | |
| $ | 30 | | | $ | 48 | |
当前 | 15 | | | 23 | |
非当前 | $ | 15 | | | 25 | |
2020 年信贷额度
2020 年 5 月,公司加入了 五年与富国银行全国协会(“富国银行”)的信贷额度由循环信贷额度组成,目前提供承诺的借款额度为美元60,000(“2020年信贷额度”)。截至2023年9月30日和2022年12月31日,该公司已经 不其2020年信贷额度下的未偿还借款。2020年的信贷额度由公司几乎所有资产作抵押。2022年12月,公司修订了2020年信贷额度,将利率从伦敦银行同业拆借利率(“LIBOR”)过渡到有担保隔夜融资利率(“SOFR”)。2020年信贷额度的借款按以下两种利率计算利息:1) 确定为每日简单SOFR加上信贷协议中定义的点差(“点差”)之和的每年波动利率;或2)确定为SOFR期限加上点差之和的固定年利率。点差范围为 1.00% 至 1.75%,基于信贷协议中定义的公司上一财季的杠杆率(定义见信贷协议)。此外,公司目前需要缴纳未使用的承诺费,范围为 0.10% 和 0.20百分比为未使用的信贷额度,利率基于公司的杠杆率(定义见信贷协议)。
2022年12月修正案之前的借款,其利率基于以下任一因素:1) 伦敦银行同业拆借利率;或2) 特定的基准利率(参照富国银行公布的最优惠利率中最高的联邦基金有效利率加上确定) 1.5% 和一个月的伦敦银行同业拆借利率+ 1.5%),由公司定期选择。基于伦敦银行同业拆借利率的贷款的利息为伦敦银行同业拆借利率加上点差。2022 年 12 月修正案之前的未使用承诺费相同。
2020年信贷额度的到期日为2026年5月12日。
2020年信贷额度的利息支出和未使用承诺费为美元15和 $140分别截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月。2020年信贷额度的利息支出和未使用承诺费共计美元46和 $249分别截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月。
2020年信贷额度包含某些正面和负面契约,除其他外,限制了公司在以下方面的能力:(i)产生留置权;(ii)产生额外债务;(iii)出售、转让或处置资产;(iv)与其他公司合并或收购;(v)提供贷款、垫款或担保;(vi)进行投资;(vii)分红和分配,或回购股权;以及(viii)与关联公司进行某些交易。2020年信贷额度还要求公司维持某些财务契约,包括最大杠杆率、最低固定费用覆盖率和最低资产覆盖率。截至2023年9月30日,该公司遵守了所有财务契约。
7. 承付款和意外开支
突发事件:
诉讼—公司可能在正常业务过程中参与各种诉讼事务。公司打算根据法律顾问的建议在这些问题上大力为自己辩护,并认为这些问题的解决不会对简明的合并财务报表产生重大影响。对于管理层认为很可能会蒙受损失的任何案件,此类损失的金额可能为
合理估计, 将记录法律和解条款。截至2023年9月30日和2022年12月31日,该公司已经 不记录了与法律和解有关的任何负债。
商业风险—公司主要从南美和东南亚国家的制造商进口制成品。由于这些地区的潜在不稳定性,公司可能面临某些业务风险。
主要客户—占总净销售额和应收账款总额10%或以上的公司客户如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 净销售额 | | 应收账款 |
| 截至9月30日的九个月 | | 9月30日 2023 | | 十二月三十一日 2022 |
| 2023 | | 2022 | | |
客户 A | 29 | % | | 31 | % | | 27 | % | | 16 | % |
客户 B | 22 | % | | 24 | % | | 24 | % | | 23 | % |
在公司完成首次公开募股(“IPO”)后,其中一位客户收购了不到5%的公司所有权。同一位客户也拥有 100,000如附注10 “股东权益” 中所述,截至2023年3月31日止期间的限制性股票奖励。截至2023年9月30日,该客户持有的公司所有权仍不到5%。
该公司此前宣布,预计将停止向主要客户提供自有品牌椰子水和自有品牌椰子油,这种过渡最早可能在2023年第四季度发生。应这家自有品牌客户的要求,该公司现在预计将在2024年之前继续保持供应关系,以满足其自有品牌椰子水的很大一部分需求。
主要供应商—占公司采购量10%或以上的公司供应商如下:
| | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的九个月 |
| 2023 | | 2022 |
供应商 A | 20 | % | | 16 | % |
供应商 B | 14 | % | | 13 | % |
供应商 C | 10 | % | | 5 | % |
供应商 D | 10 | % | | 6 | % |
8. 衍生工具
公司根据澳大利亚证券交易委员会主题815 “衍生品和套期保值”(“ASC 815”)对衍生工具进行账目。这些原则要求所有衍生工具在每个资产负债表日按公允价值确认,除非这些工具作为正常的买入或销售交易符合范围排除条件,该交易按权责发生制会计记账。此外,这些原则允许符合套期保值会计资格的衍生工具通过收益或股东权益按净额反映衍生工具公允价值的变化,直到套期保值项目结算并在收益中确认,具体取决于衍生工具是用于对冲公允价值还是现金流的变化。衍生工具公允价值变化的无效部分立即计入收益。截至2023年9月30日和2022年12月31日,该公司没有任何指定为公允价值或现金流套期保值的衍生工具。
本公司面临以下货币风险:
从巴西、马来西亚和泰国制造商那里购买库存—为了降低向巴西、马来西亚和泰国制造商购买库存的货币风险,这些库存以巴西雷亚尔(“BRL”)、马来西亚林吉特(“MYR”)和泰铢(“THB”)结算,该公司的子公司All Market Singapore Pte。Ltd.(“AMS”)进入一系列远期货币互换以购买巴西雷亚尔、马币和泰铢。
AME 和 AMS 之间的公司间事务—为了降低AME和AMS之间公司间交易的货币风险,AMS进行外币互换以出售英镑(“GBP”)。
与加拿大客户和供应商的公司间交易—为了降低与加拿大客户和供应商交易的货币风险,公司进行外币互换以出售加元(“加元”)。
简明合并资产负债表中所有未偿还衍生工具的名义金额和公允价值包括以下内容:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
2023年9月30日 |
未指定为的衍生品 下方的套期保值工具 ASC 815-20 | | 名义上的 金额 | | 公平 价值 | | 资产负债表地点 |
资产 | | | | | | |
外币兑换合约 | | | | | | |
收取巴西雷亚尔/卖出美元 | | $ | 56,415 | | | $ | 2,745 | | | 衍生资产 |
收取美元/支付欧元 | | 4,892 | | | 94 | | | 衍生资产 |
收取美元/支付英镑 | | 22,954 | | | 250 | | | 衍生资产 |
收取美元/支付加元 | | 4,610 | | | 58 | | | 衍生资产 |
负债 | | | | | | |
外币兑换合约 | | | | | | |
收取泰铢/卖出美元 | | $ | 22,341 | | | $ | (1,371) | | | 衍生负债 |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
2022年12月31日 |
未指定为的衍生品 下方的套期保值工具 ASC 815-20 | | 名义上的 金额 | | 公平 价值 | | 资产负债表地点 |
资产 | | | | | | |
外币兑换合约 | | | | | | |
收取美元/支付英镑 | | $ | 23,702 | | | $ | 1,104 | | | 衍生资产 |
收取巴西雷亚尔/卖出美元 | | 46,301 | | | 2,314 | | | 衍生资产 |
收取美元/支付加元 | | 4,819 | | | 188 | | | 衍生资产 |
负债 | | | | | | |
外币兑换合约 | | | | | | |
| | | | | | |
收取美元/支付欧元 | | 604 | | | (7) | | | 衍生负债 |
收取泰铢/卖出美元 | | 21,990 | | | (64) | | | 衍生负债 |
截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月的简明合并运营报表中衍生工具的已实现和未实现损益的金额和位置如下:
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至9月30日的三个月 |
| | 2023 | | 2022 |
衍生工具的未实现收益/(亏损) | | $ | (3,959) | | | $ | 952 | |
地点 | | 未实现收益/(亏损) 论导数 乐器 | | 未实现收益/(亏损) 论导数 乐器 |
外币收益/(亏损) | | $ | 1,909 | | | $ | 881 | |
地点 | | 外币 收益/(亏损) | | 外币 收益/(亏损) |
| | | | |
| | 截至9月30日的九个月 |
| | 2023 | | 2022 |
衍生工具的未实现收益/(亏损) | | $ | (1,758) | | | $ | 6,416 | |
地点 | | 未实现收益/(亏损) 论导数 乐器 | | 未实现收益/(亏损) 论导数 乐器 |
外币收益/(亏损) | | $ | 4,552 | | | $ | 1,839 | |
地点 | | 外币 收益/(亏损) | | 外币 收益/(亏损) |
根据ASC Topic 820 “公允价值测量”(“ASC 820”),公司对其衍生工具采用经常性公允价值衡量标准。在确定公允价值时,公司使用了市场方法,并纳入了市场参与者在对资产或负债进行定价时将使用的假设,包括估值技术投入中对风险和/或固有风险的假设。这些投入可以很容易观察、市场证实或通常无法观察到的内部开发的投入。
9. 公允价值测量
ASC 820提供了衡量公允价值的框架,并要求扩大有关公允价值衡量的披露。ASC 820将公允价值定义为在衡量日市场参与者之间的有序交易中出售资产或为转移负债而支付的价格。ASC 820 还建立了公允价值层次结构,要求实体最大限度地使用可观察的输入,最大限度地减少不可观察的输入的使用。根据估值技术中使用的输入的可观察性,公司的资产和负债分类如下:
第 1 级—相同资产或负债在活跃市场上的报价市场价格。
第 2 级—除一级价格以外的可观察输入,例如类似资产或负债的报价、不活跃市场的报价或其他可以观察到或可以由可观察的市场数据证实的输入。
第 3 级—由很少或根本没有市场活动支持且对资产或负债公允价值具有重要意义的不可观察的输入。这包括利用大量不可观测输入的内部开发的模型和方法。
远期货币互换合约—公司远期货币互换合约的估值方法基于第三方机构数据。
或有对价负债—公司使用基于概率加权情景的模型来确定或有对价的公允价值。或有对价的调整期限于2022年12月结束,由于收入未实现增长,因此没有或有付款。
截至2023年9月30日和2022年12月31日,公司经常以公允价值计量的资产(负债)的公允价值层次结构如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 第 1 级 | | 第 2 级 | | 第 3 级 | | 总计 |
| | | 远期货币 掉期/合约 | | 特遣队 对价责任 | | |
2023年9月30日 | $ | — | | | $ | 1,776 | | | $ | — | | | $ | 1,776 | |
2022年12月31日 | $ | — | | | $ | 3,535 | | | $ | — | | | $ | 3,535 | |
公司的任何公允价值衡量标准在公允价值层次结构的任何级别之间都没有转移。
10. 股东权益
普通股和国库股—普通股的每股持有人都有权获得 一就需要由公司股东投票表决并获得股息的事项进行投票,前提是公司董事会宣布的。
截至2023年9月30日和2022年12月31日,公司举行了 6,206,200分别为库存股。截至2023年9月30日和2022年12月31日,该公司已经 3,117,657和 2,898,930根据2021年激励奖励计划(“2021年计划”),转换已发行的已发行股票奖励分别为普通股。
2023年5月23日,公司与美国银行证券公司、Evercore Group L.L.C. 和高盛公司签订了承销协议(“承销协议”)。有限责任公司,作为附表一中提及的承销商(统称为 “承销商”)的代表,也是公司的股东Verlinvest Beverages SA(“销售股东”),涉及承销的公开发行 5,000,000普通股(“发行”),向公众的价格为美元23.00每股,扣除承保折扣之前。根据承保协议,所有 5,000,000普通股由卖出股东出售。根据承销协议的条款,出售股东向承销商授予了可行使的期权 30购买天数,最多可额外购买 750,000以公开发行价格从卖出股东那里获得的普通股,减去承销折扣和佣金,该期权在发行结束前已全部行使。本次发行的结束时间为2023年5月26日。该公司没有从出售股票中获得任何收益。此外,公司还产生了 $856与本次发行相关的管理费用,这些费用在截至2023年9月30日的九个月中列为支出。
2023年9月30日之后,公司董事会批准了一项股票回购计划,授权公司最多回购美元40百万股普通股。请参阅附注 16, 后续事件了解更多细节。
认股证—所有服务和出境令均于2021年12月31日到期。因此,在截至2023年9月30日的九个月中,没有逮捕证活动。
股票薪酬—公司股东批准通过公司的2014年股票期权和限制性股票计划(“2014年计划”)。2014 年计划允许的最高限度为 8可用权益总额的百分比定义为:(i)当时流通的普通股总额:和(ii)所有可用股票期权(即已授予和已发行的股票期权以及尚未授予的股票期权)的总和。根据2014年计划的条款,公司可以向员工、董事和顾问授予股票期权和限制性股票奖励,并有权制定每项奖励的具体条款,包括行使价、到期和归属。根据2014年计划,只授予了股票期权。通常,根据2014年计划发行的股票期权的行使价不低于授予之日普通股的公允价值,并且具有 十年合同条款。
2021年9月30日之后,公司股东批准了2021年计划的通过,该计划在公司于2021年10月完成首次公开募股后生效。在发行结束和2021年计划生效之时,不会根据2014年计划提供进一步的补助金。根据2021年计划,我们可供发行的普通股的最大数量等于(i)的总和 3,431,312我们的普通股;以及(ii)从2022年开始至2031年(含2031年)每年的第一天每年增加一次,等于(A)百分之二中较低者(2最后一天我们普通股流通股的百分比
紧接前一个财政年度;以及 (B) 董事会确定的较低金额;但是,不得超过 3,431,312股票可以在行使激励性股票期权或ISO时发行。2021年计划规定授予股票期权,包括ISO和不合格股票期权,或NSO、限制性股票、股息等价物、股票支付、限制性股票单位或RSU、其他激励奖励、SAR和现金奖励。
公司确认的股票薪酬支出为美元2,709和 $1,142在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月中,销售费用、一般费用和管理费用分别为。此外,股票补偿费用为 $5,957和 $4,722在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中,销售费用、一般费用和管理费用分别得到确认。对于先前授予主要客户的 RSU,$153和 $315在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月中,分别被确认为基于ASC 606指导的股票销售激励措施,并反映为交易价格收入的减少。公司认可了 $1,169和 $935在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中,这分别减少了该主要客户的交易价格收入。
基于服务的归属条件的期权奖励
根据2014年计划和2021年计划授予的大部分股票期权奖励都基于持续服务。授予员工的期权有不同的归属时间表,如每份补助协议所规定。曾经有 296,693在截至2023年9月30日的九个月中授予了新的基于服务的股票期权奖励。在截至2023年9月30日的三个月和九个月中,股票期权的行使是 314,210和 583,201,分别地。
具有业绩和基于市场归属条件的期权奖励
还有一些股票期权奖励包含基于业绩的归属条件,前提是未来一段时期内各种绩效目标的实现,包括收入和毛利率目标。还有一些包含业绩和市场归属条件的股票期权奖励,例如在首次公开募股或其他合格流动性事件发生时以及在公司实现预先确定的股权价值时归属期权。这些奖励包括2019年向现任首席执行官发放的补助金,该补助金将在首次公开募股或其他符合条件的流动性事件发生以及公司实现预先确定的股权价值时归属。截至2023年7月31日,业绩和市场归属条件已达到,剩余的股票补偿支出为美元762因为在截至2023年9月30日的三个月中,该奖项得到了加速和认可。
在截至2022年9月30日的九个月中,某些包含基于绩效的归属条件的奖励进行了修改。修改调整了性能条件,以允许 50符合授予标准的绩效奖励百分比,其他条款均未修改。由于它不影响任何会影响公允价值的条款,而只影响奖励数量,因此它被视为不可能的修改。修改的影响不是实质性的。在截至2023年9月30日的九个月中,没有任何修改。
有 412,341在截至2023年9月30日的九个月内授予了基于业绩的归属条件的新股票期权奖励,前提是到2025年底或2026年底实现各种业绩目标,特别是净销售增长和调整后的息税折旧摊销前利润目标。
基于服务和绩效的限制性股票和限制性股票
限制性股票和限制性股票是根据2021年计划授予的,主要基于持续服务进行归属。根据每份补助协议的规定,向员工授予基于服务的归属条件的RSU有不同的归属时间表。授予非雇员董事的限制性股权单位在授予之日后第一届年度股东大会的前一天全部归属:(i)授予之日后第一届年度股东大会的前一天;或(ii)授予之日一周年,以较早者为准。在截至2023年9月30日的九个月中,公司还授予了包含基于业绩的归属条件的限制性股份,前提是到2025年底或2026年底实现各种业绩目标,特别是净销售增长和调整后的息税折旧摊销前利润目标。
这些奖项中还包括 $3首次公开募股时向与重要客户关联的实体授予了百万股限制性普通股,首次公开募股时每股的价格为美元15.00,或 200,000限制性股票,与将分销商协议期限延长至2026年6月10日的修正案有关。由于截至2023年3月31日,任何一方都没有因故终止分销协议, 50百分比的股票于2023年3月31日发行。假设任何一方都没有因故终止分销协议,剩余的 50% 将于 2024 年 3 月 31 日发布。根据ASC的指导,这笔补助金被视为股票销售激励措施
606,并反映为根据ASC 718中的股票薪酬指导,根据授予日期的公允价值衡量标准降低了收入的交易价格。
在截至2023年9月30日的九个月中,有 203,226基于服务和 17,742授予的基于绩效的限制性单位,其授予日期的总公允价值为 $4,169。在截至2023年9月30日的三个月和九个月中,归属的奖励是 6,105和 153,754,分别包括基于服务的限制性股票单位和主要客户的限制性股票.
11. 所得税
在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月中,公司记录的所得税支出为美元4,011和 $1,836,分别地。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中,该公司的收入为美元10,101和 $3,011分别计入其简明合并运营报表中的所得税支出。
在评估其递延所得税资产的可收回性时,公司不断评估所有可用的正面和负面证据,以评估其更有可能获得收益的递延所得税资产的金额。对于超过公司很可能实现收益金额的任何递延所得税资产,公司将设立估值补贴。
截至2023年9月30日和2022年12月31日,公司在其合并资产负债表中记录了所得税不确定性负债 的 $106和 $144,分别是。公司的政策是记录与所得税相关的利息和罚款,作为其所得税条款的一部分。该公司预计其不确定的税收状况在未来十二个月内不会发生重大变化。在2019年12月31日至2022年12月31日的开放纳税年度,公司必须接受美国国税局(“IRS”)以及各州和地方司法管辖区的所得税审查。
12. 每股收益
基本和摊薄后每股收益的计算方法如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三个月已结束 9月30日 | | 九个月已结束 9月30日 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
分子: | | | | | | | |
| | | | | | | |
净收入 | $ | 15,164 | | | $ | 7,258 | | | $ | 39,856 | | | $ | 10,624 | |
分母: | | | | | | | |
每股收益中使用的加权平均普通股数量——基本 | 56,493,757 | | | 55,785,622 | | | 56,290,195 | | | 55,658,946 | |
股票期权转换的影响 | 2,778,000 | | | 794,290 | | | 2,203,850 | | | 370,123 | |
每股收益中使用的加权平均普通股数量——摊薄 | 59,271,757 | | | 56,579,912 | | | 58,494,045 | | | 56,029,069 | |
每股收益——基本 | $ | 0.27 | | | $ | 0.13 | | | $ | 0.71 | | | $ | 0.19 | |
每股收益——摊薄 | $ | 0.26 | | | $ | 0.13 | | | $ | 0.68 | | | $ | 0.19 | |
在使用库存股法之前,以下可能具有摊薄作用的证券被排除在摊薄后已发行普通股加权平均数的计算范围之外,因为它们具有反摊薄作用:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三个月已结束 9月30日 | | 九个月已结束 9月30日 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
购买普通股和限制性股票的期权 | 34,178 | | | 1,123,845 | | | 385,207 | | | 1,954,406 | |
13. 分段报告
该公司有 二运营和可报告的细分市场:
•美洲——美洲细分市场主要由美国和加拿大组成,其收入来自各种椰子水和非椰子水产品(例如椰子油和牛奶)的营销和分销。该公司的 Guayusa 叶产品 (露娜),铝瓶罐装水(永远与永远),以及注入蛋白质的健身饮料(PWR 升降机)仅在美洲细分市场销售。
•国际——国际分部主要由欧洲、中东和亚太地区组成,其中包括公司的采购部门,其收入来自各种椰子水和非椰子水产品的营销和分销。
公司的首席执行官是首席运营决策者,主要根据净销售额和毛利评估细分市场的业绩。各分部之间的所有公司间事务均已消除。
截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月,按运营细分市场分列的公司运营信息如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三个月 | | 截至9月30日的九个月 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
净销售额 | $ | 138,064 | | | $ | 124,043 | | | $ | 387,468 | | | $ | 335,796 | |
美洲 | 120,646 | | | 108,796 | | | 338,681 | | | 293,900 | |
国际 | 17,418 | | | 15,247 | | | 48,787 | | | 41,896 | |
毛利 | $ | 56,171 | | | $ | 32,576 | | | $ | 140,926 | | | $ | 80,928 | |
美洲 | 50,208 | | | 30,279 | | | 124,466 | | | 73,285 | |
国际 | 5,963 | | | 2,297 | | | 16,460 | | | 7,643 | |
| | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日 | | 截至12月31日, |
| 2023 | | 2022 |
分部资产总额 | $ | 268,479 | | | $ | 197,757 | |
美洲 | 200,366 | | | 156,588 | |
国际 | 68,113 | | | 41,169 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三个月 | | 截至9月30日的九个月 |
和解 | 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
总毛利 | $ | 56,171 | | | $ | 32,576 | | | $ | 140,926 | | | $ | 80,928 | |
减去: | | | | | | | |
销售费用、一般费用和管理费用 | 32,649 | | | 23,960 | | | 89,855 | | | 73,018 | |
运营收入(亏损) | $ | 23,522 | | | $ | 8,616 | | | $ | 51,071 | | | $ | 7,910 | |
减去: | | | | | | | |
衍生工具的未实现收益/(亏损) | (3,959) | | | 952 | | | (1,758) | | | 6,416 | |
外币收益/(亏损) | (1,211) | | | (364) | | | (430) | | | (508) | |
利息收入 | 824 | | | 20 | | | 1,105 | | | 30 | |
利息支出 | (1) | | | (130) | | | (31) | | | (213) | |
所得税前收入 | $ | 19,175 | | | $ | 9,094 | | | $ | 49,957 | | | $ | 13,635 | |
地理数据:
下表按国家提供了与公司净销售额相关的信息,该信息是根据记录客户收入的地点列报的:
| | | | | | | | | | | | | | |
截至9月30日的九个月 | | 2023 | | 2022 |
美国 | | $ | 316,923 | | | $ | 277,987 | |
所有其他国家 (1) | | 70,545 | | | 57,809 | |
净销售额 | | $ | 387,468 | | | $ | 335,796 | |
___________
| | | | | |
(1) | 在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中,没有哪个国家的净销售额超过总销售额的10%。 |
下表按国家列出了与公司财产和设备相关的信息:
| | | | | | | | | | | |
| 9月30日 2023 | | 十二月三十一日 2022 |
美国 | $ | 537 | | | $ | 683 | |
厄瓜多尔 | 140 | | | 503 | |
新加坡 | 1,396 | | | 1,288 | |
所有其他国家 (1) | 152 | | | 105 | |
财产和设备,净值(包括待售资产) | $ | 2,225 | | | $ | 2,579 | |
___________
| | | | | |
(1) | 截至2023年9月30日和2022年12月31日,没有哪个国家超过财产和设备总净额的10%。 |
14. 关联方交易
董事提名协议-2022 年 5 月 24 日, 二任命的董事会成员
根据公司股东Verlinvest Beavers SA签订的投资者权利协议,签订了被提名人
协议指示公司向Verlinvest Beverages SA支付与董事会服务有关的所有现金和股权薪酬。根据上述提名人协议,授予这两位董事的RSU将由他们作为Verlinvest Beverages SA的提名人持有,在RSU归属后,股份将转让给Verlinvest Beverages SA。提名人协议主要由董事和Verlinvest签订
饮料南非公司之所以成为该安排的一方,只是为了同意以何种方式满足该安排
对这些董事的补偿义务。截至2023年9月30日和2022年12月31日,只有一名现任董事会成员受本提名协议的约束。
与股东的分销协议—2019年10月1日,公司与持有公司5%以上所有权的一位股东签订了分销协议,该协议有效期至2022年12月31日,并经双方共同同意继续有效。截至2023年9月30日,股东在公司的所有权不到5%。分销协议授予股东在指定区域内出售、转售和分销公司提供的指定产品的权利。与该分销协议相关的确认收入金额为 $449和 $1,371分别在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月,以及3,436和 $4,777分别截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月。应收账款中股东应付的金额,净额为美元198和 $753分别截至2023年9月30日和2022年12月31日。应付账款中应付给股东的金额为 $0和 $38分别截至2023年9月30日和2022年12月31日。与这种分配安排有关的是,公司与股东签订了服务协议,根据该协议,公司分担管理中国市场的股东员工的薪酬费用。该公司记录了 $41和 $63分别在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月,以及128和 $160在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中,本服务协议的销售、一般和管理费用(“SG&A”)。
15. 待售资产
待售资产集团由厄瓜多尔的一个农场组成,该农场是我们Runa产品的瓜尤萨树叶的来源。由于公司能够通过其他方式采购瓜尤萨来生产Runa产品,因此截至2022年9月30日,该公司承诺制定一项通过销售进行处置的计划。公司对待售资产组进行了公允价值评估,包括土地、生产工厂、设备和库存。公司获得了资产的估值,并将账面金额调整为公允价值减去出售成本,得出了 $6192022年第三季度在销售和收购中记录的减值损失。下面列出了截至2023年9月30日和2022年12月31日的剩余账面金额。这些待售资产不符合已终止业务报告的资格。截至2023年9月30日,由于该资产持有待出售已超过一年,该公司已将其重新归类为在不动产、厂房和设备中持有和使用的资产,并按其公允价值进行了重新计量,为美元140,这导致了额外的美元363减值损失。
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 9月30日 2023 | | 十二月三十一日 2022 |
待售资产-土地 | | $ | — | | | $ | 503 | |
16. 后续事件
2023 年 10 月 30 日,公司董事会批准了一项股票回购计划(“计划”),授权公司回购不超过 $40百万股普通股。根据该计划,可以通过公开市场购买、大宗交易、私人交易或加速或其他结构化股票回购计划不时回购普通股。在未退还的情况下,根据该计划回购的普通股将存入公司的库存股。公司回购普通股的程度以及此类回购的时间将取决于公司确定的各种因素,包括市场状况、监管要求和其他公司考虑因素。该计划可以随时暂停或终止。
第 2 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析。
您应阅读以下对我们财务状况和经营业绩的讨论和分析,以及本10-Q表季度报告其他地方包含的简要合并财务报表和相关附注,以及我们在截至2022年12月31日的财年10-K表年度报告中披露并于2023年3月14日向美国证券交易委员会(“SEC”)提交的经审计的合并财务报表和相关附注(“10-K表”)。本讨论包含基于当前计划、预期和信念的前瞻性陈述,涉及风险和不确定性。由于各种因素,包括表10-K第一部分第1A项 “风险因素” 以及10-K表和10-Q表季度报告中列出的其他因素,我们的实际业绩可能与这些前瞻性陈述中的预期存在重大差异。
概述
Vita Coco 公司是功能性饮料类别品牌的领先平台。我们在 2004 年率先推出包装椰子水,并将业务扩展到其他健康补水类别。我们的使命是提供美味、天然、营养丰富的产品,我们认为这些产品对消费者更好,对世界更好。我们是全球椰子和其他植物水类别中最大的品牌之一,也是自有品牌椰子水的大型供应商。
我们的品牌组合由我们主导 维塔可可该品牌是美国椰子水类别的领导者,还包括椰子油、果汁、补水混合物和牛奶产品。我们的其他品牌包括 露娜,一种植物性能量饮料,灵感来自原产于厄瓜多尔的瓜尤萨植物, 永远与永远,一种可持续包装的水,以及 PWR 升降机,一种富含蛋白质的健身饮品。我们还向椰子水和椰子油类别的主要零售商提供自有品牌产品。我们还进行其他收入交易,例如向饮料和食品公司销售批量产品。
我们的椰子水来自一个由六个国家的 14 家工厂组成的多元化全球网络,由成千上万的椰子种植者提供支持。由于我们不拥有这些工厂,因此我们的供应链是一种固定资产精简模式,旨在更好地应对市场或消费者偏好的变化。我们还与美国和欧洲的联合包装商合作,支持我们产品的本地包装和重新包装,以更好地满足客户的需求。
维塔可可在 30 多个国家有售,我们的主要市场在北美、英国和中国。我们的自有品牌的主要市场是北美和欧洲。我们的产品主要通过俱乐部、食品、药品、大众、便利、电子商务和餐饮服务渠道进行分销。我们还在各种内部场所提供服务,例如公司办公室、健身俱乐部、机场和教育机构。
影响我们绩效的关键因素
我们认为,我们的业绩和未来的成功取决于为我们带来重要机遇的许多因素。就在我们发布第二季度财报之前,我们与一家主要客户达成协议,开始终止自有品牌椰子水和椰子油的供应关系,因为保留业务所需的条款与公司的长期利润率目标背道而驰。应该自有品牌客户的要求,该公司现在预计将在2024年之前继续保持供应关系,以满足其自有品牌椰子水需求的很大一部分(如附注7所披露). 除了这种业务变化以及下文 “导致宏观经济不确定性的全球事件的影响” 中提到的变化外,与10-K表中 “影响我们业绩的关键因素” 标题下描述的因素相比,这些因素没有实质性变化。这些因素也构成风险和挑战,包括第一部分第1A项中讨论的风险和挑战。表格10-K的 “风险因素”。
导致宏观经济不确定性的全球事件的影响
当前地缘政治和经济不稳定(包括当前战争和其他国际冲突的影响)以及高利率和通货膨胀成本环境导致的宏观经济环境的不确定性可能会影响我们的业务。目前无法确定这些宏观经济不确定性对公司业务、经营业绩、财务状况或流动性的总体影响。与这些宏观经济不确定性相关的未来事件和影响无法精确确定,实际结果可能与估计或预测有显著差异。有关这些事件构成的风险和挑战的进一步讨论,请参阅第一部分第1A项。我们的 10-K 表格中的 “风险因素”。
我们的经营业绩的组成部分
净销售额
我们通过出售我们的产品来创收 维塔可可美洲和国际细分市场的品牌椰子水、自有品牌和其他产品。我们的销售主要向分销商或零售商进行,然后通过零售渠道最终销售给消费者,其中包括向传统的实体零售商的销售,他们也可以通过自己的在线平台转售我们的产品。我们的收入是扣除退货补贴、折扣、抵免额和向消费者征收的任何税款后确认的。
销售商品的成本
销售商品成本包括向买家销售的商品成本、入库和出库运输和手续费、运费和关税、运输和包装用品以及仓库配送成本。
毛利和毛利率
毛利是净销售额减去销售成本,毛利率是毛利占净销售额的百分比。毛利已经并将继续受到各种因素的影响,包括我们销售的产品组合、我们销售产品的渠道、市场的促销环境、制造成本、大宗商品价格、仓库成本和运输费率。我们预计,根据这些变量的相互作用,我们的毛利率将因时而波动。
管理层认为,在考虑产生的运营成本之前,毛利率为投资者提供了与我们的业务盈利能力相关的有用信息。管理层使用毛利和毛利率作为制定财务、运营和规划决策以及评估我们业绩的关键指标。
运营费用
销售、一般和管理费用
销售、一般和管理费用(“SG&A”)包括营销费用、促销费用以及一般和管理费用。营销和促销费用主要包括推广和营销我们的产品所产生的成本,主要由发展业务和留住客户的投资推动。我们预计,在可预见的将来,按绝对美元计算,销售和收购占净销售额的百分比将因时期而异。一般和管理费用包括工资、员工福利、股票薪酬、经纪佣金和其他与供应链和运营、财务、信息技术、人力资源和其他行政相关人员相关的人力开支,以及业务的一般管理费用,包括新创新的研发、租金和相关设施及维护成本、折旧和摊销以及法律、会计和专业费用。我们将所有销售和收购按发生的费用支出。
其他收入(支出),净额
衍生工具的未实现收益/(亏损)
由于我们的库存购买和公司间交易,我们面临外币风险。为了降低外币风险,我们和我们的子公司签订了按公允价值记录的外币兑换合约。衍生工具的未实现收益/(亏损)包括截至期末尚未结算的此类外币兑换合约的收益或亏损。参见第一部分第3项 “有关市场风险的定量和定性披露——外汇兑换风险””以获取更多信息。
外币收益/(亏损)
我们的报告货币是美元。我们以其当地货币(也是该实体的本位货币)维护集团内每个实体的财务报表。外币收益/(亏损)是指以本位币以外的货币计价的交易因汇率波动而产生的交易损益。请参阅 “—关于市场风险的定量和定性披露——外币兑换风险”以获取更多信息。
利息收入
利息收入包括我们的现金和现金等价物以及货币市场基金获得的利息收入。
利息支出
利息支出包括我们的信贷额度和车辆贷款的应付利息。
所得税支出
我们在美国需要缴纳联邦和州所得税,在我们开展业务的外国司法管辖区缴税。我们使用法定税率根据资产和负债的财务报告和所得税基础之间的临时差异确认递延所得税资产和负债。如果根据现有证据,部分或全部递延所得税资产很可能无法变现,我们会定期评估是否需要记录递延所得税净资产的估值补贴。
运营部门
我们在两个报告领域开展业务:
•美洲—美洲分部由我们在美洲地区的业务组成,主要是在美国和加拿大。
•国际—国际业务主要由我们在欧洲、中东和亚太地区的业务组成。
每个细分市场的收入来自以下产品类别:
•维他可可椰子水—该产品类别包括以下所有品牌椰子水产品 维塔可可标签,其中主要成分是椰子水。对于这些产品,控制权将在客户收到后转移,此时公司将产品的交易价格视为收入。
•私人标签 —该产品类别包括所有自有品牌产品,包括椰子水和油。该公司认为,自有品牌产品的生产和分销是一项独特的绩效义务。由于这些产品没有其他用途,而且公司有权就迄今为止完成的绩效获得报酬,因此公司将随着未结采购订单的生产(可能在任何发货之前)确认随着时间的推移生产这些自有品牌产品的收入。
•其他—此商品类别包含所有其他商品,其中包括 Runa、Ever & Ever 和PWR 升降机产品供应, 维塔可可除椰子水、椰奶产品和其他收入交易(例如批量产品销售)以外的产品扩展。对于这些产品,控制权将在客户收到后转移,此时公司将产品的交易价格视为收入。
运营结果
截至2023年9月30日的三个月和九个月与2022年9月30日的比较
下表分别汇总了我们截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月和九个月的经营业绩:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以千计) | | 截至9月30日的三个月 | | 截至9月30日的九个月 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
净销售额 | | $ | 138,064 | | | $ | 124,043 | | | $ | 387,468 | | | $ | 335,796 | |
销售商品的成本 | | 81,893 | | | 91,467 | | | 246,542 | | | 254,868 | |
毛利 | | 56,171 | | | 32,576 | | | 140,926 | | | 80,928 | |
运营费用 | | | | | | | | |
销售、一般和管理 | | 32,649 | | | 23,960 | | | 89,855 | | | 73,018 | |
运营收入(亏损) | | 23,522 | | | 8,616 | | | 51,071 | | | 7,910 | |
其他收入(支出) | | | | | | | | |
衍生工具的未实现收益/(亏损) | | (3,959) | | | 952 | | | (1,758) | | | 6,416 | |
外币收益/(亏损) | | (1,211) | | | (364) | | | (430) | | | (508) | |
利息收入 | | 824 | | | 20 | | | 1,105 | | | 30 | |
利息支出 | | (1) | | | (130) | | | (31) | | | (213) | |
其他收入总额(支出) | | (4,347) | | | 478 | | | (1,114) | | | 5,725 | |
所得税前收入 | | 19,175 | | | 9,094 | | | 49,957 | | | 13,635 | |
所得税支出 | | (4,011) | | | (1,836) | | | (10,101) | | | (3,011) | |
净收入 | | $ | 15,164 | | | $ | 7,258 | | | $ | 39,856 | | | $ | 10,624 | |
净销售额
下表提供了按运营分部和产品类别划分的净销售额的比较摘要:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以千计) | 截至9月30日的三个月 | | 改变 | | 截至9月30日的九个月 | | 改变 |
2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 | | 2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 |
美洲细分市场 | | | | | | | | | | | | | | | |
维他可可椰子水 | $ | 89,683 | | | $ | 82,643 | | | $ | 7,040 | | | 8.5 | % | | $ | 253,825 | | | $ | 217,934 | | | $ | 35,891 | | | 16.5 | % |
私人标签 | 28,257 | | 24,786 | | 3,471 | | | 14.0 | % | | 77,366 | | 68,413 | | 8,953 | | | 13.1 | % |
其他 | 2,706 | | 1,367 | | 1,339 | | | 98.0 | % | | 7,490 | | 7,553 | | (63) | | | (0.8 | %) |
小计 | 120,646 | | | 108,796 | | | 11,850 | | | 10.9 | % | | 338,681 | | | 293,900 | | | 44,781 | | | 15.2 | % |
国际部分 | | | | | | | | | | | | | | | |
维他可可椰子水 | 11,350 | | 10,637 | | $ | 714 | | | 6.7 | % | | 33,628 | | 30,110 | | $ | 3,518 | | | 11.7 | % |
私人标签 | 5,421 | | 3,810 | | 1,612 | | | 42.3 | % | | 13,140 | | 9,521 | | 3,619 | | | 38.0 | % |
其他 | 647 | | 800 | | (153) | | | (19.1) | % | | 2,019 | | 2,265 | | (246) | | | (10.9) | % |
小计 | $ | 17,418 | | | $ | 15,247 | | | $ | 2,171 | | | 14.2 | % | | $ | 48,787 | | | $ | 41,896 | | | $ | 6,891 | | | 16.4 | % |
净销售总额 | $ | 138,064 | | | $ | 124,043 | | | $ | 14,021 | | | 11.3 | % | | $ | 387,468 | | | $ | 335,796 | | | $ | 51,672 | | | 15.4 | % |
在截至2023年9月30日的三个月中,合并净销售额增长11.3%的主要驱动力是案例当量(“CE”)销量增长12.2%,但自有品牌产品价格/组合的下降部分抵消了这一增长。在截至2023年9月30日的九个月中,净销售额增长了15.4%,这得益于案例等价物(“CE”)销量增长12.9%,再加上品牌净销售额的净定价行动,这些变动被自有品牌产品的价格/组合部分抵消。
等同于大小写的体积
下表按运营领域和产品类别列出了我们在消费电子领域的销量的比较摘要:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以千计) | 截至9月30日的三个月 | | 改变 | | 截至9月30日的九个月 | | 改变 |
2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 | | 2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 |
美洲细分市场 | | | | | | | | | | | | | | | |
维他可可椰子水 | 9,234 | | 8,670 | | 564 | | | 6.5 | % | | 26,511 | | 23,269 | | 3,242 | | | 13.9 | % |
私人标签 | 3,185 | | 2,346 | | 839 | | | 35.8 | % | | 8,454 | | 7,213 | | 1,241 | | | 17.2 | % |
其他 | 265 | | 200 | | 65 | | | 32.5 | % | | 714 | | 1,092 | | (378) | | | (34.6) | % |
小计 | 12,684 | | | 11,216 | | | 1,468 | | | 13.1 | % | | 35,679 | | | 31,574 | | | 4,105 | | | 13.0 | % |
国际板块* | | | | | | | | | | | | | | | |
维他可可椰子水 | 1,504 | | 1,581 | | (77) | | | (4.9) | % | | 4,665 | | 4,412 | | 253 | | | 5.7 | % |
私人标签 | 725 | | 492 | | 233 | | | 47.3 | % | | 1,766 | | 1,326 | | 440 | | | 33.2 | % |
其他 | 10 | | 13 | | (3) | | | (23.5 | %) | | 46 | | 38 | | 8 | | | 20.9 | % |
小计 | 2,239 | | | 2,086 | | | 153 | | | 7.3 | % | | 6,477 | | | 5,776 | | | 701 | | | 12.1 | % |
总容积 (CE) | 14,923 | | | 13,302 | | | 1,621 | | | 12.2 | % | | 42,156 | | | 37,350 | | | 4,806 | | | 12.9 | % |
注意:CE 是管理层使用的标准体积测量,其定义为 12 瓶 330 毫升液体饮料或相同升体积的油。
*国际,其他不包括被视为零 CE 的小批量。
美洲细分市场
截至2023年9月30日的三个月,美洲的净销售额从截至2022年9月30日的三个月的1.088亿美元增长了1190万美元,增长了10.9%,至1.206亿美元。这一增长主要是由消费电子销量增长13.1%推动的,但自有品牌的价格/组合部分抵消了这一增长。截至2023年9月30日的九个月,美国的净销售额从截至2022年9月30日的九个月的2.939亿美元增长了4,480万美元,增长了15.2%,至3.387亿美元。这一增长主要是由消费电子销量增长13.0%推动的,这得益于一家主要零售商为Vita Coco Coconut Water产品提供的额外促销期,以及品牌定价措施带来的好处,但自有品牌的价格/组合部分抵消了这些好处。
截至2023年9月30日的三个月,Vita Coco椰子水的净销售额从截至2022年9月30日的三个月的8,260万美元增长了700万美元,增长了8.5%,达到8,970万美元。增长主要是由消费电子销量增长6.5%以及定价行动带来的好处推动的。截至2023年9月30日的九个月,Vita Coco椰子水的净销售额从截至2022年9月30日的九个月的2.179亿美元增长了3590万美元,增长了16.5%,至2.538亿美元。增长主要是由消费电子销量增长13.9%推动的,其中包括在一家主要零售商的额外促销期,定价行动也促进了增长。
截至2023年9月30日的三个月,自有品牌净销售额从截至2022年9月30日的三个月的2480万美元增长了350万美元,增长了14.0%,增幅为14.0%,这主要是受消费电子销量增长35.8%的推动,但部分被产品价格/组合所抵消。截至2023年9月30日的九个月中,自有品牌的净销售额从截至2022年9月30日的九个月的6,840万美元增长了900万美元,增幅13.1%,这主要是由消费电子销量增长17.2%以及上述价格/组合影响推动的。
截至2023年9月30日的三个月,其他产品的净销售额从截至2022年9月30日的三个月的140万美元增长了130万美元,增长了98.0%,增至270万美元,部分原因是消费电子销量增长了32.5%,再加上价格/组合优势。截至2023年9月30日的九个月,其他产品的净销售额从截至2022年9月30日的九个月的760万美元下降了10万美元,下降了0.8%,至750万美元。
国际部分
截至2023年9月30日的三个月,国际净销售额从截至2022年9月30日的三个月的1,520万美元增长了220万美元,增长了14.2%,至1,740万美元。增长主要是由消费电子销量增长7.3%以及定价行动带来的一些好处推动的。截至2023年9月30日的九个月中,国际净销售额从截至2022年9月30日的九个月的4190万美元增长了690万美元,增长了16.4%,至4,880万美元。增长主要是由消费电子销量增长12.1%推动的,其中一些好处来自定价行动。
截至2023年9月30日的三个月,Vita Coco椰子水的净销售额从截至2022年9月30日的三个月的1,060万美元增长了70万美元,增长了6.7%,至1130万美元。这一增长是由欧洲强劲的销量表现以及同比更有利的外汇汇率推动的,而亚太地区成交量的减少部分抵消了这些增长。截至2023年9月30日的九个月,Vita Coco椰子水的净销售额从截至2022年9月30日的九个月的3,010万美元增长了350万美元,增长了11.7%,达到3,360万美元。增长是由于消费电子交易量增长了5.7%,这主要是由欧洲地区推动的,同时外汇汇率同比更优惠,定价行动也带来了一些好处。
截至2023年9月30日的三个月,自有品牌净销售额从截至2022年9月30日的三个月的380万美元增长了160万美元,增长了42.3%,至540万美元。这一增长主要是由新分销在欧洲的消费电子销量增长所推动的。自有品牌的净销售额从截至2022年9月30日的九个月的950万美元增长了360万美元,增至截至2023年9月30日的九个月的1,310万美元,增长了38.0%。这一增长主要是由欧洲的消费电子销量增长推动的。
在截至2023年9月30日的三个月和九个月中,按美元计算,其他产品的净销售额与去年同期相比相对持平。
毛利
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以千计) | 截至9月30日的三个月 | | 改变 | | 截至9月30日的九个月 | | 改变 |
2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 | | 2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 |
销售商品的成本 | | | | | | | | | | | | | | | |
美洲细分市场 | $ | 70,437 | | | $ | 78,516 | | | $ | (8,079) | | | (10.3) | % | | $ | 214,214 | | | $ | 220,615 | | | $ | (6,401) | | | (2.9) | % |
国际部分 | 11,456 | | 12,951 | | (1,495) | | | (11.5) | % | | 32,328 | | 34,253 | | (1,925) | | | (5.6) | % |
销售商品的总成本 | $ | 81,893 | | | $ | 91,467 | | | $ | (9,574) | | | (10.5) | % | | $ | 246,542 | | | $ | 254,868 | | | $ | (8,326) | | | (3.3) | % |
毛利 | | | | | | | | | | | | | | | |
美洲细分市场 | $ | 50,208 | | | $ | 30,279 | | | $ | 19,929 | | | 65.8 | % | | $ | 124,466 | | | $ | 73,285 | | | $ | 51,181 | | | 69.8 | % |
国际部分 | 5,963 | | 2,297 | | 3,666 | | | 159.6 | % | | 16,460 | | 7,643 | | 8,817 | | | 115.4 | % |
总毛利 | $ | 56,171 | | | $ | 32,576 | | | $ | 23,595 | | | 72.4 | % | | $ | 140,926 | | | $ | 80,928 | | | $ | 59,998 | | | 74.1 | % |
毛利率 | | | | | | | | | | | | | | | |
美洲细分市场 | 41.6 | % | | 27.8 | % | | | | 13.8 | % | | 36.8 | % | | 24.9 | % | | | | 11.9 | % |
国际部分 | 34.2 | % | | 15.1 | % | | | | 19.2 | % | | 33.7 | % | | 18.2 | % | | | | 15.5 | % |
合并 | 40.7 | % | | 26.3 | % | | | | 14.4 | % | | 36.4 | % | | 24.1 | % | | | | 12.3 | % |
| | | | | | | | | | | | | | | |
合并而言,截至2023年9月30日的三个月中,销售商品成本从截至2022年9月30日的三个月的9150万美元下降了960万美元,跌幅为10.5%,至8190万美元。截至2023年9月30日的九个月中,销售商品成本从截至2022年9月30日的九个月的2.549亿美元下降了830万美元,跌幅3.3%,至2.465亿美元。从合并和细分市场来看,这两个时期的下降主要是由与海运和国内物流相关的运输成本大幅降低所推动的,但CE运量的增加部分抵消了这些降低。
合并计算,截至2023年9月30日的三个月的毛利从截至2022年9月30日的三个月的3,260万美元增长了2360万美元,增长了72.4%,至5,620万美元。截至2023年9月30日的九个月中,毛利从截至2022年9月30日的九个月的8,090万美元增长了6,000万美元,增长了74.1%,至1.409亿美元。这是消费电子销量强劲增长、品牌定价行动和运输成本降低的结果。结果,毛利率增加了约14.4个百分点至40.7%
截至2023年9月30日的三个月,截至2022年9月30日的三个月中,这一比例为26.3%,截至2023年9月30日的九个月中增长了约12.3个百分点至36.4%,而截至2022年9月30日的九个月中,这一比例为24.1%。
运营费用
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以千计) | 截至9月30日的三个月 | | 改变 | | 截至9月30日的九个月 | | 改变 |
2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 | | 2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 |
销售、一般和管理 | $ | 32,649 | | | $ | 23,960 | | | $ | 8,689 | | | 36.3 | % | | 89,855 | | | 73,018 | | | 16,837 | | | 23.1 | % |
销售、一般和管理费用
在截至2023年9月30日的三个月中,销售和收购与截至2022年9月30日的三个月相比增加了870万美元,增长了36.3%。增长的主要原因是人事相关费用增加了500万美元,营销费用增加了400万美元。在截至2023年9月30日的九个月中,销售和收购与截至2022年9月30日的九个月相比增加了1,680万美元,增长了23.1%。增长的主要原因是人事相关费用增加了900万美元,营销费用增加了700万美元,以及与2023年5月26日结束的本次发行相关的成本导致的专业费用增加了100万美元(参见附注10,股东权益)。
其他收入(支出),净额
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以千计) | 截至9月30日的三个月 | | 改变 | 截至9月30日的九个月 | | 改变 |
2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 | 2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 |
衍生工具的未实现收益/(亏损) | $ | (3,959) | | | $ | 952 | | | $ | (4,911) | | | n/m | $ | (1,758) | | | $ | 6,416 | | | $ | (8,174) | | | n/m |
外币收益/(亏损) | (1,211) | | | (364) | | | (847) | | | n/m | $ | (430) | | | (508) | | | 78 | | | n/m |
利息收入 | 824 | | | 20 | | | 804 | | | n/m | $ | 1,105 | | | 30 | | | 1,075 | | | n/m |
利息支出 | (1) | | | (130) | | | 129 | | | 99.2 | % | $ | (31) | | | (213) | | | 182 | | | (85.4 | %) |
| $ | (4,347) | | | $ | 478 | | | $ | (4,825) | | | 1009.4 | % | $ | (1,114) | | | $ | 5,725 | | | $ | (6,839) | | | (119.5 | %) |
____________
n/m-表示计算得出的没有意义的百分比
衍生工具的未实现收益/(亏损)
在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月中,由于远期外币兑换合约的未偿衍生工具的按市值计值变动,我们分别录得亏损400万美元和100万美元收益,其中截至2023年9月30日的三个月中最大的亏损与对冲英镑和巴西雷亚尔的合约有关。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中,由于远期外币兑换合约的未偿衍生工具的按市值计值变动,我们分别录得亏损180万美元和640万美元的收益,其中截至2023年9月30日的九个月中最大的亏损与对冲英镑和巴西雷亚尔的合约有关。签订所有远期外币兑换合约都是为了对冲我们对英镑、加元、巴西雷亚尔、马来西亚林吉特、欧洲欧元和泰铢的部分风险敞口。
外币收益/(亏损)
在截至2023年9月30日的三个月中,与2022年9月30日相比,外币亏损的变化为847美元。截至2023年9月30日的九个月中,外汇亏损为40万美元,而截至2022年9月30日的九个月中,外汇亏损为50万美元。所有时期的变化都是与以本位币以外货币计价的交易相关的各种外币汇率变动的结果。
利息收入
截至2023年9月30日的三个月和九个月中,利息收入与去年同期相比的增加主要与投资于金融机构的现金的利息收入有关,反映出现金余额和利率与前期相比有所改善。
利息支出
在截至2023年9月30日的三个月和九个月中,利息支出与去年同期相比有所下降,这是受2020年信贷额度借款减少的推动。
所得税支出
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(以千计) | 截至9月30日的三个月 | | 改变 | 截至9月30日的九个月 | | 改变 |
2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 | 2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 |
所得税支出 | (4,011) | | | (1,836) | | | $ | (2,175) | | | 118.5 | % | $ | (10,101) | | | $ | (3,011) | | | $ | (7,090) | | | 235.5 | % |
税率 | 20.9 | % | | 20.2 | % | | | | | 20.2 | % | | 22.1 | % | | | | |
我们的季度所得税准备金基于适用于我们年初至今合并税前收入或亏损的估计年度有效税率。有效所得税税率基于该年度的估计收入、该收入在不同国家的构成,以及适用的季度期间对潜在税收后果、好处、税务审计决议或其他税收突发事件的调整(如果有)。
在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三个月中,我们的有效税率分别为20.9%和20.2%。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九个月中,我们的有效税率分别为20.2%和22.1%。本期的有效税率低于美国21%的法定税率,这主要是由于公司业务所在的美国以外国家的法定税率较低,而且这些税收管辖区为抵消美国所得税而提供的相应抵免。去年同期的有效税率高于美国21%的法定税率,这主要是由于对公司在美国的业务征收州所得税以及用于税收目的的其他不可扣除的费用,而公司业务所在的美国以外国家的较低法定税率则部分抵消了这一点。两个时期之间有效税率的变化主要是由公司税前利润的司法管辖组合以及其他不可扣除费用相对于税前利润的相对影响所驱动的。
非公认会计准则财务指标
息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润是非公认会计准则的补充财务指标,供管理层和财务报表的外部用户(例如行业分析师、投资者和贷款机构)使用。不应将这些非公认会计准则指标视为衡量财务业绩的净收入或衡量流动性的运营现金流的替代方案,也不应被视为根据公认会计原则得出的任何其他绩效衡量标准的替代方案,也不应被解释为推断我们的未来业绩不会受到异常或非经常性项目的影响。
这些非公认会计准则指标是管理层和董事会用来评估我们财务业绩的关键指标。我们之所以提出这些非公认会计准则指标,是因为我们认为它们不包括我们认为不代表我们核心经营业绩的项目,从而帮助投资者持续比较我们在各报告期内的业绩,也因为我们认为了解管理层用来评估公司的衡量标准对投资者很有用。
我们将息税折旧摊销前利润定义为扣除利息、税项、折旧和摊销前的净收入。调整后的息税折旧摊销前利润定义为息税折旧摊销前利润,为消除某些项目(包括某些非现金和其他项目)的影响,我们认为这些项目不代表我们的持续经营业绩。
净收益与息税折旧摊销前利润和调整后息税折旧摊销前利润的对账如下所示:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至9月30日的三个月 | | 截至9月30日的九个月 |
| | 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
| | (以千计) | | (以千计) |
净收入 | | 15,164 | | | 7,258 | | | 39,856 | | | 10,624 | |
折旧和摊销 | | 163 | | | 497 | | | 503 | | | 1,442 | |
利息收入 | | (824) | | | (20) | | | (1,105) | | | (30) | |
利息支出 | | 1 | | | 130 | | | 31 | | | 213 | |
所得税支出 | | 4,011 | | | 1,836 | | | 10,101 | | | 3,011 | |
EBITDA | | 18,515 | | | 9,701 | | | 49,386 | | | 15,260 | |
股票薪酬 (a) | | 2,862 | | | 1,457 | | | 7,126 | | | 5,657 | |
衍生工具的未实现(收益)/亏损 (b) | | 3,959 | | | (952) | | | 1,758 | | | (6,416) | |
外币(收益)/亏损(b) | | 1,211 | | | 364 | | | 430 | | | 508 | |
二次发行成本 (c) | | — | | | — | | | 856 | | | — | |
其他调整 (d) | | 329 | | | 1,240 | | | 329 | | | 1,240 | |
调整后 EBITDA | | $ | 26,876 | | | $ | 11,810 | | | 59,885 | | | $ | 16,249 | |
____________
(a)与股票薪酬相关的非现金费用,各时期各不相同,具体取决于奖励的数量和归属时间。我们对这些费用进行了调整,以便于不同时期的比较。
(b)我们在评估持续业绩时不考虑衍生工具的未实现收益或亏损以及外币收益或损失。
(c)反映了与二次发行相关的成本相关的其他非经常性支出,在该次发行中,Verlinvest Beverages SA在2023年5月26日结束的承销公开发行中出售了公司股票。该公司没有从出售股票中获得任何收益。
(d)反映了主要与两个期间待售资产相关的减值损失和其他非经常性支出相关的其他费用。
流动性和资本资源
自成立以来,我们的运营资金主要来自业务运营产生的现金以及通过信贷额度和定期贷款获得的借款收益。截至2023年9月30日和2022年12月31日,我们分别拥有9,490万美元和1,960万美元的现金及现金等价物。我们会不时通过2020年信贷额度下的增量借贷能力来补充我们的流动性需求。
考虑到最近的市场状况和我们的业务假设,我们重新评估了我们的运营现金流和现金需求,并认为当前现金、现金等价物、未来运营活动产生的现金流以及2020年信贷额度下的可用现金将足以满足我们的预期现金需求,包括自本文所含简明合并财务报表发布之日起至少12个月和可预见的将来的营运资金需求、资本支出和合同义务。
我们未来的资本需求将取决于许多因素,包括我们的收入增长率、主要用于库存建设的营运资金需求、我们的全球足迹、营销活动的扩大、支持产品开发工作的支出时机和范围、推出新产品和增强产品以及我们产品的持续市场消费,以及通过股权回购或分红进行的任何股东分配。从历史上看,我们的资产精简运营模式为我们提供了低成本、灵活且可扩展的供应链,这使我们能够适应市场或消费者偏好的变化,同时还可以在我们的平台上高效地推出新产品。将来,我们可能会寻求额外的股权或债务融资,以收购或投资补充业务、产品和/或新的IT基础设施。如果我们需要额外的融资,我们可能无法按照我们可接受的条件筹集此类融资,或者根本无法筹集资金。如果我们无法筹集额外资金或产生必要的现金流来扩大业务和投资于持续的产品创新,我们可能无法成功竞争,这将损害我们的业务、运营和财务状况。
现金流
下表汇总了我们的现金来源和用途:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的九个月 | | 改变 |
| 2023 | | 2022 | | 金额 | | 百分比 |
(以千计) | | | | | | | |
提供的现金流由(用于): | | | | | | | |
经营活动 | $ | 70,003 | | | $ | (18,181) | | | $ | 88,184 | | | n/m |
投资活动 | (528) | | | (907) | | | 379 | | | 41.8 | % |
筹资活动 | 5,897 | | | 12,153 | | | (6,256) | | | (51.5 | %) |
汇率变动对现金和现金等价物的影响 | 212 | | | (544) | | | 756 | | | (139.0 | %) |
现金及现金等价物净额(减少)/增加 | $ | 75,584 | | | $ | (7,479) | | | $ | 83,063 | | | 1110.6 | % |
____________n/m-表示计算得出的没有意义的百分比
经营活动
我们的主要运营现金来源是从客户那里收到的付款。我们在经营活动中使用现金的主要用途是销售成本和销售和收购费用。
在截至2023年9月30日的九个月中,与截至2022年9月30日的九个月相比,经营活动产生的净现金增加了8,820万美元。现金产生量增加是由调整非现金项目后净收入的增加推动的,这主要反映了销售额的增加和营运资金的改善。
投资活动
在截至2023年9月30日的九个月中,与截至2022年9月30日的九个月相比,在为财产和设备支付的现金的推动下,用于投资活动的现金有所减少。
融资活动
在截至2023年9月30日的九个月中,与截至2022年9月30日的九个月相比,融资活动提供的净现金减少了630万美元,这主要是由于2023年2020年信贷额度的借款与2022年相比有所减少。
债务
截至2023年9月30日和2022年12月31日,我们还有微不足道的未偿债务,这与车辆贷款有关。
2020 年信贷额度
2020年信贷额度目前提供6,000万美元的承诺借款。我们可以随时偿还2020年信贷额度下的未偿余额,而无需支付溢价或罚款。2022年12月,公司修订了2020年信贷额度,将利率从伦敦银行同业拆借利率的参考转变为SOFR。2020年信贷额度的借款按以下两种利率计算利息:1) 确定为每日简单SOFR加上信贷协议中定义的点差加上点差加上SOFR期限加上点差之和的年固定利率。点差从1.00%到1.75%不等,这基于信贷协议中定义的公司上一财季的杠杆率(定义见信贷协议)。此外,公司目前需缴纳未使用的承诺费,从信贷额度未使用金额的0.10%至0.20%不等,利率基于公司的杠杆比率。2020年信贷额度的到期日为2026年5月12日。
2022年12月修正案之前的借款利率基于:1) 伦敦银行同业拆借利率;或 2) 特定的基准利率(参照联邦基金富国银行公布的最优惠利率中的最大利率确定)
有效利率加1.5%,一个月伦敦银行同业拆借利率加1.5%),由公司定期选择。基于伦敦银行同业拆借利率的贷款的利息为伦敦银行同业拆借利率加上点差。修改前未使用的承诺费相同。
截至2023年9月30日和2022年12月31日,2020年信贷额度的未偿余额分别为零。截至2023年9月30日,我们遵守了所有财务契约。
车辆贷款
我们会定期发放车辆贷款。这些车辆贷款的利率从4.56%到5.68%不等。截至2023年9月30日,汽车贷款的未偿余额不到10万美元。
有关其他信息,请参阅注释 6,债务,在本10-Q表季度报告中包含的简明合并财务报表中。
合同义务和承诺
与10-K表中所述的合同义务相比,我们的合同义务没有实质性变化。
关键会计政策与重要判断和估计
我们的合并财务报表根据美国公认会计原则编制。合并财务报表和相关披露的编制要求我们做出估算和判断,这些估计和判断会影响报告的资产、负债、成本和支出金额以及合并财务报表中或有资产和负债的披露。我们的估算基于历史经验、已知趋势和事件以及我们认为在当时情况下合理的各种其他因素,其结果构成了判断资产和负债账面价值的基础,而这些因素从其他来源看不出来是显而易见的。我们会持续评估我们的估计和假设。在不同的假设或条件下,我们的实际结果可能与这些估计有所不同。
我们的关键会计政策在10-K表格中的 “管理层对财务状况和经营业绩的讨论与分析——关键会计政策以及重大判断和估计” 的标题下进行了描述,以及本10-Q表季度报告中出现的未经审计的简明合并财务报表附注。在截至2023年9月30日的九个月中,我们的关键会计政策与10-K表中讨论的政策相比没有实质性变化。
最近的会计公告
附注2中披露了最近通过和发布的可能影响我们的财务状况和经营业绩的会计公告的描述,重要会计政策摘要,以及我们在本10-Q表季度报告中其他地方的简明合并财务报表。
第 3 项。关于市场风险的定量和定性披露。
利率风险
我们在正常业务过程中面临市场风险。这些风险主要包括利率敏感性。
截至2023年9月30日和2022年12月31日,与我们的2020年信贷额度相关的未偿金额按浮动利率收取利息,并受到市场利率总体水平变化的影响。但是,截至2023年9月30日和2022年12月31日,2020年信贷额度的未偿余额为零。
外币兑换风险
我们在全球范围内以多种货币进行业务交易,因此存在与净销售额、销售成本和运营费用相关的外币风险。我们使用衍生金融工具来减少对外净敞口
货币波动。我们管理外汇波动风险敞口的目标是减少外汇汇率变动对我们国际业务的收益、现金流和财务状况造成的波动。我们的目标通常是通过24个月滚动分层方法对冲预测的大部分年度外汇敞口,并让部分货币预测按即期汇率浮动。我们的货币预测和对冲头寸每季度都会进行一次审查。与我们的资产负债表头寸相关的远期合约的收益和亏损记录在本10-Q表季度报告其他地方的简明合并运营报表中的 “其他收益(支出),净额”。
截至2023年9月30日和2022年12月31日,我们的远期外汇合约的名义总价值分别为1.112亿美元和9,740万美元。在截至2023年9月30日的九个月中,远期交易合约的衍生品导致未实现亏损(180万美元),我们估计,美元如果升值或贬值10%,将导致约460万美元的收益或亏损。
我们的部分现金和现金等价物以外币计价。截至2023年9月30日,美元与外币相比的价值变化1%将导致我们的现金和现金等价物减少或增加10万美元。截至2022年12月31日,美元与外币相比的价值变化1%将导致我们的现金和现金等价物减少或增加10万美元。
通货膨胀风险
通货膨胀通常通过增加我们的运输、劳动力和制造成本来影响我们。与2020年的水平相比,由于与 COVID-19 相关的全球供应链中断和更普遍的通货膨胀影响,我们已经看到,与经济和地缘政治不稳定有关的成本和利润率受到压力。更具体地说,我们从国际国家采购大量制成品,这使我们面临国际供应链通货膨胀,尤其是海运。在截至2023年9月30日的九个月中,我们的运输费率从最近的峰值有所下降,但总体通货膨胀压力继续增加我们的商品成本和运营支出的其他因素。
信用风险
我们面临来自主要客户的集中信用风险。在截至2023年9月30日的九个月中,向两个客户的销售额约占我们合并净销售额的51%。我们没有遇到过这些客户的信用问题。我们保留潜在信用损失准备金,并持续评估客户的偿付能力,以确定是否需要记录可疑账户和客户信用额度的额外备抵额。重大的经济混乱或经济放缓可能会导致大量额外费用。
第 4 项。控制和程序。
对控制和程序有效性的限制
在设计和评估我们的披露控制和程序时,管理层认识到,任何控制和程序,无论设计和运作得多好,都只能为实现预期的控制目标提供合理的保证。此外,披露控制和程序的设计必须反映这样一个事实,即存在资源限制,管理层在评估可能的控制和程序相对于其成本的好处时必须作出判断。
评估披露控制和程序
截至本10-Q表季度报告所涉期末,我们的管理层在首席执行官和首席财务官的参与下,评估了我们的披露控制和程序(定义见《交易法》第13a-15(e)条和第15d-15(e)条)的有效性。根据该评估,我们的首席执行官兼首席财务官得出结论,截至2023年9月30日,我们的披露控制和程序在合理的保证水平上是有效的。
财务报告内部控制的变化
在截至2023年9月30日的季度中,我们对财务报告的内部控制(定义见《交易法》第13a-15(f)条和第15d-15(f)条)没有发生对我们的财务报告内部控制产生重大影响或有理由可能产生重大影响的变化。
第二部分——其他信息
第 1 项。法律诉讼。
我们可能会不时参与与我们的运营产生的索赔相关的各种索赔和法律诉讼。我们目前没有参与任何重大法律诉讼,包括我们所知道的任何悬而未决或受到威胁的此类诉讼。
第 1A 项。风险因素。
请参阅第一部分第 1A 项。风险因素见我们截至2022年12月31日财年的10-K表年度报告,描述了我们的业务、财务状况和经营业绩所面临的某些重大风险和不确定性。截至2023年9月30日,这些风险因素没有实质性变化。
第 2 项。未注册的股权证券销售和所得款项的使用。
没有。
第 3 项。优先证券违约。
没有。
第 4 项。矿山安全披露。
不适用。
第 5 项。其他信息。
没有。
第 6 项。展品。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
展览 数字 | | 展品描述 | | 以引用方式纳入 | | 已归档/ 配有家具 在此附上 |
| | 表单 | 文件编号 | 展览 | 申报日期 | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
3.1 | | 第二次修订和重述的公司注册证书。 | | 8-K | 001-40950 | 3.1 | 10/25/21 | | |
3.2 | | 经修订和重述的章程。 | | 8-K | 001-40950 | 3.2 | 10/25/21 | | |
4.1 | | Vita Coco Company, Inc. 的普通股证书样本 | | S-1 | 333-29825 | 4.1 | 9/27/21 | | |
4.2 | | Vita Coco Company, Inc. 与 Vita Coco Company, Inc. 的某些证券持有人之间的注册权协议,日期为2021年10月20日。 | | 8-K | 001-40950 | 10.1 | 10/25/21 | | |
4.3 | | Vita Coco Company, Inc.、Verlinvest Beverages SA、Michael Kirban和Ira Liran之间的投资者权利协议的日期为2021年10月20日。 | | 8-K | 001-40950 | 10.2 | 10/25/21 | | |
31.1 | | 根据第13a-14 (a) /15d-14 (a) 条对首席执行官进行认证。 | | | | | | | * |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
31.2 | | 根据第13a-14 (a) /15d-14 (a) 条对首席财务官进行认证。 | | | | | | | * |
| | | | | | | | | |
32.1 | | 根据《美国法典》第 18 条第 1350 节对首席执行官进行认证。 | | | | | | | ** |
| | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
32.2 | | 根据《美国法典》第 18 章第 1350 条对首席财务官进行认证。 | | | | | | | ** |
| | | | | | | | | |
101.INS | | 内联 XBRL 实例文档-实例文档未出现在交互式数据文件中,因为其 XBRL 标签嵌入在 Inline XBRL 文档中。 | | | | | | | * |
| | | | | | | | | |
101.SCH | | 内联 XBRL 分类扩展架构文档 | | | | | | | * |
| | | | | | | | | |
101.CAL | | 内联 XBRL 分类扩展计算链接库文档 | | | | | | | * |
| | | | | | | | | |
101.DEF | | 内联 XBRL 分类法扩展定义链接库文档 | | | | | | | * |
| | | | | | | | | |
101.LAB | | 内联 XBRL 分类法扩展标签 Linkbase 文档 | | | | | | | * |
| | | | | | | | | |
101.PRE | | 内联 XBRL 分类扩展演示链接库文档 | | | | | | | * |
| | | | | | | | | |
104 | | 封面交互式数据文件(格式为 Inline XBRL,包含在附录 101 中) | | | | | | | |
_______________________
* 随函提交。
** 随函提供。
签名
根据1934年《证券交易法》的要求,注册人已正式促使经正式授权的下列签署人代表其签署本报告。
| | | | | | | | | | | |
| | VITA COCO 公司 |
| | | |
日期:2023 年 11 月 2 日 | | 来自: | /s/Martin Roper |
| | | 马丁·罗珀 |
| | | 首席执行官兼董事 |
| | | (首席执行官) |
| | | |
日期:2023 年 11 月 2 日 | | 来自: | /s/ 科里·贝克 |
| | | 科里·贝克 |
| | | 首席财务官 |
| | | (首席财务官) |