美国
证券交易委员会
华盛顿特区 20549
表单
在截至的季度期间
要么
在从 ____ 到 _____ 的过渡时期
委员会档案编号:
ZW 数据行动科技公司
(注册人的确切姓名如其章程所示)
| |
(公司或组织的州或其他司法管辖区) | (美国国税局雇主识别号) |
(主要行政办公室地址)(邮政编码)
+
(注册人的电话号码,包括区号)
不适用
(如果自上次报告以来发生了变化,则以前的姓名、以前的地址和以前的财政年度)
根据该法第12(b)条注册的证券:
每个班级的标题 | 交易品种 | 注册的每个交易所的名称 | ||
| | |
通过检查表明注册人 (1) 在过去 12 个月(或注册人必须提交此类报告的较短期限)中是否已提交了 1934 年《证券交易法》第 13 条或第 15 (d) 条要求提交的所有报告,以及 (2) 在过去 90 天内是否遵守了此类申报要求:
用复选标记表明注册人是否在过去 12 个月内(或者在要求注册人提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据第 S-T 法规(本章第 232.405 节)第 405 条要求提交的所有交互式数据文件。
用复选标记指明注册人是大型加速申报人、加速申报人、非加速申报人、小型申报公司还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报人”、“加速申报公司”、“小型申报公司” 和 “新兴成长型公司” 的定义。
大型加速过滤器 ☐ | 加速过滤器 ☐ |
规模较小的申报公司 | |
新兴成长型公司 |
如果是新兴成长型公司,请用复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13(a)条规定的任何新的或修订后的财务会计准则。☐
用复选标记表明注册人是否为空壳公司(定义见《交易法》第12b-2条)。是的
截至 2023 年 8 月 21 日,注册人已经
目录
第一部分财务信息 |
页面 |
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第 1 项。中期财务报表 |
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截至2023年6月30日(未经审计)和2022年12月31日的简明合并资产负债表 |
1-2 |
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截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月和三个月的简明合并经营报表和综合亏损(未经审计) |
3 |
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截至2023年6月30日和2022年6月30日止六个月的简明合并现金流量表(未经审计) |
4-5 |
|
截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月和三个月的权益变动简明合并报表(未经审计) |
6-7 |
|
简明合并财务报表附注(未经审计) |
8-29 |
|
第 2 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析 |
30-42 |
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第 3 项。关于市场风险的定量和定性披露 |
42 |
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第 4 项。控制和程序 |
42 |
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第二部分。其他信息 |
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第 1 项。法律诉讼 |
42 |
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第 1A 项。风险因素 |
43 |
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第 2 项。未注册的股权证券销售和所得款项的使用 |
43 |
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第 3 项。优先证券违约 |
43 |
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第 4 项。矿山安全披露 |
43 |
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第 5 项。其他信息 |
43 |
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第 6 项。展品 |
44 |
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签名 |
45 |
第一部分:财务信息
第 1 项。中期财务报表
上市公司会计监督委员会(“PCAOB”)历来无法检查我们的审计师为我们的财务报表所做的审计工作,而PCAOB无法对我们的审计师进行检查,这使我们的投资者无法从此类检查中受益。
我们的前审计师,即在美国证券交易委员会文件中发布审计报告的独立注册会计师事务所,以及作为在美国上市公司的审计师和在PCAOB注册的公司的现任审计师,受美国法律的约束,根据这些法律,PCAOB定期进行检查,以评估其是否符合适用的专业标准。我们的前任和现任审计师位于中国香港特别行政区(“香港”),PCAOB无法在2022年之前在该司法管辖区进行检查和调查。结果,我们和证券投资者被剥夺了PCAOB此类检查的好处。2022年12月15日,PCAOB宣布,它能够在2022年获得对总部位于中国大陆和香港的PCAOB注册的会计师事务所进行检查和调查的完全访问权限。但是,与接受PCAOB检查的中国大陆和香港以外的审计师相比,PCAOB过去无法对香港的审计师进行检查,这使得评估我们独立注册会计师事务所的审计程序或质量控制程序的有效性变得更加困难,这可能会导致我们证券的投资者和潜在投资者对我们的审计程序和报告的财务信息以及财务报表的质量失去信心。
如果PCAOB无法全面检查或调查位于中国大陆和香港的审计师,则根据经加速追究外国公司责任法案修订的《追究外国公司责任法》或HFCAA,我们的普通股可能会被退市并禁止在美国交易。普通股的退市或被退市的威胁可能会导致我们的普通股价值大幅下跌或一文不值,因此您可能会损失全部或大部分投资。
2020年12月18日,《追究外国公司责任法》(HFCAA)签署成为法律,规定如果美国证券交易委员会确定发行人提交了由注册会计师事务所发布的审计报告,但自2021年起连续三年未接受PCAOB检查,则美国证券交易委员会将禁止其普通股在国家证券交易所或美国场外交易市场上交易。此外,在2021年6月22日,美国参议院通过了《加快追究外国公司责任》法案,禁止任何注册人的证券在美国任何证券交易所上市或进行场外交易,前提是注册人财务报表的审计师连续两年没有接受PCAOB的检查,而不是HFCAA中规定的连续三年。2021 年 12 月 2 日,美国证券交易委员会通过了实施HFCAA披露和提交要求的最终修正案,根据该修正案,如果发行人提交了包含注册会计师事务所发布的审计报告的年度报告,且PCAOB确定无法全面检查或调查,则美国证券交易委员会将确定发行人为 “委员会认定的发行人”,然后在发行人被确定为委员会认定的发行人后对其实施交易禁令连续三年。2022 年 12 月 29 日,《加速追究外国公司责任法》签署成为法律。
2021年12月16日,PCAOB发布了HFCAA裁决报告(“2021年PCAOB裁决”),通知美国证券交易委员会,其裁定由于中国当局的立场,PCAOB无法检查或调查总部位于中国大陆和香港的完全注册的会计师事务所,我们的前审计师受这一裁决的约束。2022年5月13日,在我们提交了截至2021年12月31日财年的10-K表年度报告后,美国证券交易委员会最终确定我们为HFCAA下的佣金认定发行人。
2022年8月26日,PCAOB与中国证券监督管理委员会(“中国证监会”)和中国财政部(“MOF”)签署了关于对总部设在中国大陆和香港的审计公司的检查和调查的协议声明(“协议”)。正如协议中所述,中国当局承诺,PCAOB可以直接查看其检查或调查的完整审计工作文件,并对选定的审计公司和审计业务拥有完全的自由裁量权。该协议为PCAOB打开了全面检查和调查中国大陆和香港注册会计师事务所的渠道。然后,PCAOB全面测试了协议各个方面的遵守情况,以确定完全访问权限。这包括派遣一支由PCAOB工作人员组成的团队在2022年9月至11月的九周内在香港进行现场检查和调查。
2022 年 12 月 15 日,PCAOB 发布了 2022 年 HFCAA 裁决报告,通知美国证券交易委员会决定 PCAOB 能够在 2022 年完全获得对总部位于中国大陆和香港的 PCAOB 注册会计师事务所进行检查和调查。PCAOB董事会撤销了其2021年PCAOB的决定,即PCAOB无法检查或调查总部位于中国大陆和香港的完全注册的公共会计师事务所。出于这个原因,我们预计在提交截至2022年12月31日的财年年度报告后,不会被确定为委员会认定的发行人。但是,PCAOB能否继续对总部位于中国大陆和香港的PCAOB注册会计师事务所进行令人满意的检查尚有不确定性,也取决于我们和我们的审计师无法控制的许多因素。
PCAOB继续要求今后在中国大陆和香港完全准入,并且已经计划在2023年初及以后恢复定期检查,并继续进行正在进行的调查并在需要时启动新的调查。PCAOB不必再等一年就能重新评估其决定。如果中国当局以任何方式和任何时候阻碍PCAOB进行全面检查或调查,PCAOB将立即采取行动,考虑是否需要发布符合HFCAA的新决定。
我们无法向您保证,由于中国当局的立场和/或将来的任何其他原因,PCAOB不会被确定为注册会计师事务所,因此PCAOB无法连续两年对其进行全面检查或调查。如果PCAOB将来再次确定它无法全面检查和调查中国大陆和香港的审计师,我们可能会相应地被认定为委员会认定的发行人。如果发生这种情况,纳斯达克可能会决定将我们的普通股退市,也无法确定我们的普通股能否继续在其他非美国证券交易所上市,也无法确定我们的普通股是否会立即在美国以外地区出现活跃的市场。禁止在美国交易或普通股退市或威胁将其退市,都可能导致我们的普通股价值大幅下跌或一文不值,因此你可以损失全部或大部分投资。
ZW 数据行动技术公司
简明的合并资产负债表
(以千计,股票数量和每股数据除外)
6月30日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
(美元) | (美元) | |||||||
(未经审计) | ||||||||
资产 | ||||||||
流动资产: | ||||||||
现金和现金等价物 | $ | $ | ||||||
应收账款,扣除信用损失备抵金 和 $ ,分别地 | ||||||||
向供应商预付款和押金 | ||||||||
其他流动资产,净额 | ||||||||
流动资产总额 | ||||||||
长期投资 | ||||||||
经营租赁使用权资产 | ||||||||
财产和设备,净额 | ||||||||
无形资产,净额 | ||||||||
长期存款和预付款 | ||||||||
递延所得税资产,净额 | ||||||||
总资产 | $ | $ | ||||||
负债和权益 | ||||||||
流动负债: | ||||||||
应付账款* | $ | $ | ||||||
客户预付款 * | ||||||||
应计工资和其他应计费用* | ||||||||
应付税款* | ||||||||
经营租赁负债* | ||||||||
与短期租赁相关的租赁付款负债* | ||||||||
其他流动负债* | ||||||||
认股证负债 | ||||||||
流动负债总额 |
ZW 数据行动技术公司
简明合并资产负债表(续)
(以千计,股票数量和每股数据除外)
6月30日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
(美元) | (美元) | |||||||
(未经审计) | ||||||||
长期负债: | ||||||||
经营租赁负债——非当期负债* | ||||||||
向关联方长期借款 | ||||||||
负债总额 | ||||||||
承付款和意外开支 | ||||||||
股权: | ||||||||
ZW 数据行动科技公司的股东权益 | ||||||||
普通股(美元) 面值;授权 股票;已发行和流通股份 股票和 股票分别为2023年6月30日和2022年12月31日的股票) | ||||||||
额外的实收资本 | ||||||||
法定储备金 | ||||||||
累计赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
累计其他综合收益 | ||||||||
股东权益总额 | ||||||||
负债和权益总额 | $ | $ |
* 合并这些VIE后确认的负债不代表对公司一般资产的额外债权(注2)。
**追溯重报了2023年1月18日生效的1比5反向股票拆分的影响,见附注4 (g)。
见未经审计的简明合并财务报表附注
ZW 数据行动技术公司
简明的合并运营报表和综合亏损
(以千计,股票数量和每股数据除外)
截至6月30日的六个月 |
截至6月30日的三个月 |
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2023 |
2022 |
2023 |
2022 |
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(美元) |
(美元) |
(美元) |
(美元) |
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(未经审计) |
(未经审计) |
(未经审计) |
(未经审计) |
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收入 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
收入成本 |
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毛额(亏损)/利润 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
运营费用 |
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销售和营销费用 |
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一般和管理费用 |
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研究和开发费用 |
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运营费用总额 |
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运营损失 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
其他收入/(费用) |
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利息收入 |
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其他费用,净额 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
长期投资减值 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||
认股权证负债公允价值的变化 |
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其他收入总额/(支出) |
( |
) | ||||||||||||||
所得税优惠前的亏损 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
所得税优惠 |
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净亏损 |
$ | ( |
) | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | |||||
净亏损 |
( |
) | $ | ( |
) | ( |
) | $ | ( |
) | ||||||
外币折算收益/(亏损) |
( |
) | ||||||||||||||
综合损失 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | ||||
每股亏损 |
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每股普通股亏损 |
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基本版和稀释版** |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | ||||
加权平均已发行普通股数量: |
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基本版和稀释版** |
**追溯重报了2023年1月18日生效的1比5反向股票拆分的影响,见附注4 (g)。
见未经审计的简明合并财务报表附注
ZW 数据行动技术公司
简明的合并现金流量表
(以千计)
截至6月30日的六个月 |
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2023 |
2022 |
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(美元) |
(美元) |
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(未经审计) |
(未经审计) |
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来自经营活动的现金流 |
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净亏损 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | ||
为将净亏损与经营活动中使用的净现金进行对账而进行的调整 |
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折旧和摊销 |
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经营租赁使用权资产的摊销 |
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基于股份的薪酬支出 |
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信贷损失备抵金 |
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长期投资减值 |
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认股权证负债公允价值的变化 |
( |
) | ( |
) | ||||
处置固定资产 |
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递延税 |
( |
) | ( |
) | ||||
其他营业外收入 |
( |
) | ( |
) | ||||
经营资产和负债的变化 |
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应收账款 |
( |
) | ||||||
向供应商预付款和押金 |
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应向关联方收取的款项 |
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其他流动资产 |
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长期存款和预付款 |
( |
) | ||||||
应付账款 |
( |
) | ||||||
来自客户的预付款 |
( |
) | ||||||
应计工资和其他应计收入 |
( |
) | ( |
) | ||||
其他流动负债 |
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应付税款 |
( |
) | ||||||
与短期租赁有关的租赁付款负债 |
( |
) | ||||||
经营租赁负债 |
( |
) | ( |
) | ||||
用于经营活动的净现金 |
( |
) | ( |
) | ||||
来自投资活动的现金流 |
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向所有权投资实体提供投资和预付款 |
( |
) | ||||||
处置长期投资的收益 |
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偿还所有权投资实体的短期贷款 |
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向非关联方提供短期贷款 |
( |
) | ( |
) | ||||
偿还非关联方的短期贷款和利息收入 |
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用于投资活动的净现金 |
( |
) | ( |
) |
ZW 数据行动技术公司
简明合并现金流量表(续)
(以千计)
截至6月30日的六个月 |
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2023 |
2022 |
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(美元) |
(美元) |
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(未经审计) |
(未经审计) |
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来自融资活动的现金流量 |
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融资活动提供/(用于)的净现金 |
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汇率波动对现金和现金等价物的影响 |
( |
) | ( |
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现金和现金等价物的净减少 |
( |
) | ( |
) | ||||
期初的现金和现金等价物 |
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期末的现金和现金等价物 |
$ | $ | ||||||
现金流信息的补充披露 |
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缴纳的所得税 |
$ | $ | ||||||
已支付的利息支出 |
$ | $ |
见未经审计的简明合并财务报表附注
ZW 数据行动技术公司
简明合并权益变动表
截至2023年6月30日的六个月和三个月
(以千计,股票数量除外)
普通股 |
额外的实收资本 |
法定储备金 |
累计赤字 |
累计其他综合收益(亏损) |
权益总额 |
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股票数量 |
金额 |
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(美元) |
(美元) |
(美元) |
(美元) |
(美元) |
(美元) |
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余额,2023 年 1 月 1 日 |
$ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | ||||||||||||||||||||
与采用亚利桑那州立大学第 2016-13 号《金融工具——信贷损失》相关的累积效应调整(主题 326) |
- | ( |
) | ( |
) | |||||||||||||||||||||||
该期间的净亏损 |
- | ( |
) | ( |
) | |||||||||||||||||||||||
外币折算调整 |
- | ( |
) | ( |
) | |||||||||||||||||||||||
余额,2023 年 3 月 31 日(未经审计) |
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) | $ | $ | ||||||||||||||||||||
以股份为基础的薪酬以换取员工和董事的服务 |
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该期间的净亏损 |
- | ( |
) | ( |
) | |||||||||||||||||||||||
外币折算调整 |
- | |||||||||||||||||||||||||||
余额,2023 年 6 月 30 日(未经审计) |
$ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ |
**追溯重报了2023年1月18日生效的1比5反向股票拆分的影响,见附注4 (g)。
见未经审计的简明合并财务报表附注
ZW 数据行动技术公司
简明合并权益变动表
截至2022年6月30日的六个月和三个月
(以千计,股票数量除外)
普通股** |
额外实收资本** |
法定储备金 |
累计赤字 |
累计其他综合收益(亏损) |
权益总额 |
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股票数量 |
金额 |
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(美元) |
(美元) |
(美元) |
(美元) |
(美元) |
(美元) |
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余额,2022 年 1 月 1 日 |
$ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | ||||||||||||||||||||
以股份为基础的薪酬以换取员工和董事的服务 |
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该期间的净亏损 |
- | ( |
) | ( |
) | |||||||||||||||||||||||
外币折算调整 |
- | ( |
) | ( |
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余额,2022 年 3 月 31 日(未经审计) |
$ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | ||||||||||||||||||||
以股份为基础的薪酬以换取非雇员提供的服务 |
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以股份为基础的薪酬以换取员工和董事的服务 |
- | |||||||||||||||||||||||||||
该期间的净亏损 |
- | ( |
) | ( |
) | |||||||||||||||||||||||
外币折算调整 |
- | |||||||||||||||||||||||||||
余额,2022 年 6 月 30 日(未经审计) |
$ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ |
**追溯重报了2023年1月18日生效的1比5反向股票拆分的影响,见附注4 (g)。
见未经审计的简明合并财务报表附注
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
1. | 业务的组织和性质 |
ZW Data Action Technologies Inc.(以下简称 “公司”)于德克萨斯州注册成立2006 年 4 月并重新注册成为内华达州的一家公司2006 年 10 月。开启2009 年 6 月 26 日,公司完成了与中网在线媒体集团有限公司(“股份交易所”)的股份交换交易,该公司是一家根据英属维尔京群岛(“China Net BVI”)法律组建的公司。通过股份交换,China Net BVI成为公司的全资子公司,公司现在是一家控股公司,通过与中华人民共和国(“中国”)运营公司的某些合同安排,该公司从事互联网广告、精准营销、线上到线下的电子商务(O2O)广告和营销服务以及向中国中小型企业(SME)提供的相关数据和技术服务。该公司还开发支持区块链的网络/移动应用程序,并为客户提供软件解决方案,即软件即服务(“SaaS”)服务。
2. | 可变利益实体 |
该公司是 不一家位于中国的运营公司,但是一家内华达州的控股公司 不VIE的股权所有权。公司主要通过其中国子公司、VIE(与该公司签订了合同安排)及其在中国的子公司在中国开展业务。下文汇总了截至目前与公司简明合并资产负债表中报告的VIE资产和负债有关的信息 2023年6月30日 和 2022年12月31日, 分别地:
6月30日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||
(未经审计) | ||||||||
资产 | ||||||||
流动资产: | ||||||||
现金和现金等价物 | $ | $ | ||||||
应收账款,净额 | ||||||||
向供应商预付款和押金 | ||||||||
其他流动资产,净额 | ||||||||
流动资产总额 | ||||||||
长期投资 | ||||||||
经营租赁使用权资产 | ||||||||
财产和设备,净额 | ||||||||
递延所得税资产,净额 | ||||||||
总资产 | $ | $ | ||||||
负债 | ||||||||
流动负债: | ||||||||
应付账款 | $ | $ | ||||||
来自客户的预付款 | ||||||||
应计工资和其他应计收入 | ||||||||
应付税款 | ||||||||
经营租赁负债 | ||||||||
与短期租赁有关的租赁付款负债 | ||||||||
其他流动负债 | ||||||||
流动负债总额 | ||||||||
负债总额 | $ | $ |
合并这些VIE后确认的负债是 不代表对公司一般资产的额外索赔。
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
下文汇总了与公司简明合并运营报表中报告的VIE财务业绩和综合亏损有关的信息 六和 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022,分别地:
截至6月30日的六个月 | 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||||||||
(未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | |||||||||||||
收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
收入成本 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
运营费用总额 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
净亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) |
3. | 流动性和资本资源 |
对于 六几个月已结束 2023年6月30日, 该公司的运营蒙受了损失
百万美元,净运营现金流出为 百万。截至 2023年6月30日, 该公司的现金及现金等价物为 百万美元,营运资金为 百万。
随着COVID的结束-19大流行 2023 年 5 月 此后经济逐渐复苏,该公司的经营业绩从那时起开始改善 第二的财政季度 2023.对于 三几个月已结束 2023年6月30日, 该公司缩小了亏损总额,并从其核心业务(即互联网广告和相关数据服务业务)中产生了正的净现金流。尽管在COVID-19的未来发展和影响方面仍存在不确定性19疫情期间,公司预计未来其核心业务的业绩将持续缓慢复苏,现金流状况将有所改善 12月。
为了提高运营绩效,从早期开始 2022,该公司开始向客户介绍其SaaS服务。该公司的SaaS服务基于其自主开发的区块链集成框架(“BIF”)平台的技术提供。公司BIF平台的订阅使其客户能够使用BIF平台作为企业管理软件在链上记录、共享和存储操作数据,和/或为其IP和证书生成独特设计的非同质代币(“NFT”)。尽管针对COVID-19采取了意想不到的长期隔离和业务关闭措施19整个财政年度的疫情控制 2022对公司推广SaaS服务产生了不利影响,新的SaaS服务业务的收入及其盈利能力也受到不利影响 不符合公司的预期,但公司仍预计新的SaaS服务业务将带来正现金流并有助于改善流动性,因为这些服务是基于公司自主开发的软件平台的技术提供的,该平台确实如此 不需要进一步向其他人流出大量现金 第三-派对服务提供商。
在 2023 年 7 月 该公司成立了一家新的控股子公司,并开始将其业务扩展到直播运营行业。该公司预计,未来将通过提供在线内容制作、发行和推广以及直播主播培训和管理服务来创造营业利润和额外的现金流入 12月。
此外,为了进一步提高流动性,公司计划与主要供应商进行谈判,以获得更优惠的付款条件,通过优化不同办公室之间的人员结构来降低运营成本,并在需要时减少办公室租赁空间。公司还打算根据需要从中国的商业银行获得循环信贷额度,以补充其短期营运资金。该公司有 不以前在获得此类信贷额度时遇到过任何困难。
基于上述讨论,公司认为,其目前的现金和现金等价物、预计来自运营和投资和融资活动的新现金流以及其他流动性改善措施将确保公司有足够的现金来履行下一笔到期的债务 12自本协议发布之日起的几个月。
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
4. | 重要会计政策摘要 |
a) | 演示依据 |
未经审计的简明合并中期财务报表是根据美利坚合众国普遍接受的会计原则(“U.S. GAAP”)编制和列报的。
截至的未经审计的简明合并中期财务信息 2023年6月30日 而对于 六和 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022是根据证券交易委员会(“SEC”)的规则和条例编制的。根据这些细则和条例,某些信息和脚注披露已被省略,这些信息及脚注披露通常包含在根据美国公认会计原则编制的完整合并财务报表中。未经审计的简明合并中期财务信息应与公司年度表格报告中包含的财务报表及其附注一起阅读 10-K 表示已结束的财年 2022年12月31日, 此前已向美国证券交易委员会提交( “2022表单 10-K”) 开启 2023年4月17日。
管理层认为,所有必要的调整(包括正常的经常性调整)都是公允报公司截至目前的简明合并财务状况所必需的 2023年6月30日, 其简明的合并经营业绩 六和 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022,及其简明的合并现金流 六几个月已结束 2023年6月30日 和 2022,如适用,已制定。运营的中期结果是 不必然表明整个财政年度或未来任何时期的经营业绩。
b) | 整合原则 |
未经审计的简明合并中期财务报表包括公司所有子公司和VIE的账目。合并后,公司与其子公司和VIE之间的所有交易和余额均已取消。
c) | 估计数的使用 |
根据美国公认会计原则编制财务报表要求管理层作出估算和假设,这些估计和假设会影响这些合并财务报表发布之日报告的资产和负债数额、或有资产和负债的相关披露,以及报告期内报告的收入和支出金额。公司根据最新的可用信息、历史经验和其他各种假设,不断评估这些估计和假设,公司认为这些假设在当时情况下是合理的。由于估计数的使用是财务报告过程不可分割的组成部分,因此实际结果可能与这些估计数不同。
d) | 外币折算 |
为了编制简明的合并财务报表,用于将人民币金额折算成美元的汇率如下:
2023年6月30日 | 2022年12月31日 | |||||||
资产负债表项目,权益账户除外 | ||||||||
截至6月30日的六个月 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
运营报表中的项目和综合损失 | ||||||||
截至6月30日的三个月 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
运营报表中的项目和综合损失 |
没有申明按上述汇率,人民币金额本来可以或可以兑换成美元。
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
e) | 当前预期的信用损失 |
在2016 年 6 月,财务会计准则委员会颁发的 ASU没有。 2016-13,“金融工具-信用损失(主题326):衡量金融工具的信用损失”。该ASU的修正案要求衡量和确认按摊销成本持有的金融资产的预期信贷损失,这用预期损失方法取代了现有的已发生损失减值模型。作为美国证券交易委员会的一家规模较小的申报公司,该公司已通过本亚利桑那州立大学的修正案2023年1月1日 使用经过修改的回顾性过渡方法并做到了 不重述同期内的相关账目。相反,该公司确认了累积效应调整,以增加其累计赤字的期初余额 2023年1月1日 通过
百万,其中 百万与应收账款信贷损失备抵的累积效应调整有关,其余部分与应收账款信贷损失备抵有关 百万美元与对其他流动资产信贷损失备抵的累积效应调整有关,后者主要包括公司向非关联方提供的短期贷款。
信贷损失备抵反映了公司目前对相关金融资产生命周期内预计将发生的信贷损失的估计。信贷损失备抵以估值账户的形式列报,该账户从金融资产的摊销成本基础中扣除,以显示预计从金融资产上收取的净金额。
公司在设立、监测和调整信贷损失补贴时会考虑各种因素,包括老龄化和老龄化趋势、客户/其他各方的信誉以及与特定客户/其他方相关的特定风险敞口。公司还监控其他风险因素和前瞻性信息,例如特定国家的风险和经济因素 可能 影响客户/另一方在确定和调整信贷损失补贴时的支付能力。公司通过在存在相似特征的情况下对金融资产进行集体审查,并在公司发现存在已知争议或可收回性问题的特定客户/其他各方时对金融资产进行个人审查,从而评估可收回性。所有收款工作停止后,应收账款和向非关联方提供的短期贷款将被注销。
下表汇总了公司信贷亏损的变动 六和 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022,分别地:
截至6月30日的六个月 | 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||||||||
(未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | |||||||||||||
应收账款的信用损失: | ||||||||||||||||
期初余额 | ||||||||||||||||
亚利桑那州立大学通过第 2016-13 号《金融工具——信贷损失》后的累积效应调整(主题 326) | ||||||||||||||||
该期间信用损失准备金/(逆转)信用损失 | ( | ) | ||||||||||||||
在此期间注销 | ||||||||||||||||
交易所翻译调整 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
期末余额 |
截至6月30日的六个月 | 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||||||||
(未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | |||||||||||||
其他流动资产的信用损失: | ||||||||||||||||
期初余额 | ||||||||||||||||
亚利桑那州立大学通过第 2016-13 号《金融工具——信贷损失》后的累积效应调整(主题 326) | ||||||||||||||||
期内信用损失准备金 | ||||||||||||||||
在此期间注销 | ||||||||||||||||
交易所翻译调整 | ||||||||||||||||
期末余额 |
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
f) | 公允价值计量 |
截至公允价值层次结构中按级别定期按公允价值计量的负债 2023年6月30日 和 2022年12月31日 如下所示:
在报告日使用公允价值计量 | ||||||||||||||||
截至 2023年6月30日 | 报价 在活跃市场中 用于相同的资产/负债 (第 1 级) | 意义重大 其他 可观测的输入 (第 2 级) | 意义重大 无法观察 输入 (第 3 级) | |||||||||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||||||||
(未经审计) | ||||||||||||||||
认股权证负债(附注 14) | ||||||||||||||||
在报告日使用公允价值计量 | ||||||||||||||||
截至 2022年12月31日 | 报价 在活跃市场中 用于相同的资产/负债 (第 1 级) | 意义重大 其他 可观测的输入 (第 2 级) | 意义重大 无法观察 输入 (第 3 级) | |||||||||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||||||||
认股权证负债(附注 14) |
g) | 反向股票分割 |
公司董事会批准对公司已发行和流通的普通股进行反向股票拆分,面值美元
当反向股票拆分生效时,每
由于反向股票拆分,
除非另有规定,否则简明合并财务报表和简明合并财务报表附注中的所有股票数量、认股权证数量、股价、行使价和每股数据均已追溯重报,就好像反向股票拆分发生在所列期初一样。
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
h) | 收入确认 |
下表列出了按产品和服务以及收入确认时间分列的公司收入:
截至6月30日的六个月 | 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||||||||
(未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | |||||||||||||
互联网广告及相关服务 | ||||||||||||||||
--分配使用搜索引擎营销服务的权利 | ||||||||||||||||
--在线广告投放 | ||||||||||||||||
基于区块链的 SaaS 服务 | ||||||||||||||||
总收入 | $ | $ | $ | $ |
截至6月30日的六个月 | 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||||||||
(未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | |||||||||||||
一段时间内确认的收入 | ||||||||||||||||
在某个时间点确认的收入 | ||||||||||||||||
总收入 | $ | $ | $ | $ |
合同余额
下表汇总了公司合同负债的变动 六几个月已结束 2023 年 6 月 30 日:
合同负债 | ||||
美元 ('000) | ||||
截至2023年1月1日的余额 | ||||
交易所翻译调整 | ( | ) | ||
从期初合同负债余额中确认的收入 | ( | ) | ||
从客户处收到的与未履行的履约义务有关的预付款 | ||||
截至2023年6月30日的余额(未经审计) |
与未履行履约义务相关的客户预付款通常可以退还。客户退还的预付款微不足道 六和 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022.
对于 六和 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022,有
i) | 租赁 |
截至 2023年6月30日, 确认的经营租赁使用权资产和经营租赁负债总额约为
百万和 分别是百万。
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
经营租赁负债的到期日
经营租赁 | ||||
美元 ('000) | ||||
(未经审计) | ||||
截至 2023 年 12 月 31 日的六个月 | ||||
截至12月31日的年度 | ||||
-2024 | ||||
-2025 | ||||
-2026 | ||||
-2027 | ||||
-2028 | ||||
-此后 | ||||
未贴现的租赁付款总额 | ||||
减去:估算利息 | ( | ) | ||
截至2023年6月30日的经营租赁负债总额 | ||||
包括: | ||||
经营租赁负债 | ||||
经营租赁负债——非流动负债 | ||||
经营租赁费用:
截至6月30日的六个月 | 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||||||||
(未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | |||||||||||||
长期经营租赁合同 | ||||||||||||||||
短期经营租赁合同 | ||||||||||||||||
总计 | $ | $ | $ | $ |
与运营租赁相关的补充信息:
截至6月30日的六个月 | ||||||||
2023 | 2022 | |||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||
(未经审计) | (未经审计) | |||||||
用于经营租赁的运营现金流('000 美元) | ||||||||
为换取新的租赁负债而获得的使用权资产(千美元) | ||||||||
加权平均剩余租赁期限(年) | ||||||||
加权平均折扣率 | % | % |
5. | 应收账款,净额 |
6月30日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||
(未经审计) | ||||||||
应收账款 | ||||||||
信用损失补贴 | ( | ) | ( | ) | ||||
应收账款,净额 |
所有应收账款均不计息。公司维持估计的信贷损失备抵金,以将其应收账款减少到其认为将收取的金额。公司在集体(池)基础上评估其应收账款,并根据账龄数据、历史收款经验、客户特定事实、当前经济状况以及对未来经济状况的合理和可支持的预测来确定信用损失备抵额。对于 六几个月已结束 2023年6月30日, 该公司提供了大约
其应收账款的信用损失为百万美元。对于 三几个月已结束 2023年6月30日, 该公司大致撤销 由于从中收取款项而造成的信用损失达百万美元 二的主要客户 2023 年 6 月。 对于 六和 三几个月已结束 2022年6月30日, 该公司提供了大约 其应收账款的百万美元信用损失。
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
6. | 向供应商支付预付款和定金 |
6月30日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||
(未经审计) | ||||||||
向广告资源提供商存款 | ||||||||
向广告资源提供商预付款 | ||||||||
其他存款和预付款 | ||||||||
7. | 其他流动资产,净额 |
6月30日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||
(未经审计) | ||||||||
向非关联方提供短期贷款 | ||||||||
短期贷款应收利息 | ||||||||
业务运营方面的员工晋升 | ||||||||
其他流动资产总额 | ||||||||
信用损失补贴 | ( | ) | ( | ) | ||||
其他流动资产,净额 |
截至 2023年6月30日, 该公司向其提供了无抵押的有息短期贷款 二无关方,列出如下。这些短期贷款被记作其他流动资产。
开启 2022年1月5日 该公司提供了短期营运资金贷款
开启 2023年1月11日 该公司提供了短期的
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
公司定期评估向非关联方提供的短期贷款以弥补预期的信贷损失,并维持预计的信贷损失备抵额,以将其短期贷款减少到其认为可以收取的金额。公司根据个人情况评估其短期贷款,并根据借款人的信用、账龄信息、过去与借款人的交易历史及其当前状况,以及当前的经济状况以及对未来经济状况的合理和可支持的预测来确定信用损失备抵额。对于 六和 三几个月已结束 2023年6月30日, 公司提供了
百万和 向非关联方提供的短期贷款分别造成了百万美元的信用损失。
截至 2023年6月30日, 其他流动资产还包括
公司向非关联方,即总部位于香港的公司Digital Sun Ventures Limited(“Digital Sun”)提供的短期贷款的剩余未偿余额为百万美元。在 2021 年 3 月, 公司与Digital Sun达成口头协议,根据该协议,公司提供了一笔短期贷款 百万转给 Digital Sun这笔贷款有 -年期限。该贷款是无抵押的,无利息,必须在到期时一次性偿还 2022 年 3 月。 公司之所以向Digital Sun提供这笔无抵押和免息贷款,是因为Digital Sun的管理层承诺和声称Digital Sun与在中国寻求战略合作伙伴的国际知名媒体公司有着密切的联系,而Digital Sun将促进公司与这些媒体公司之间建立战略业务伙伴关系。截至 2022年3月31日, 数字太阳已经偿还了 这笔贷款中的百万美元,拖欠了贷款余额 百万。该公司试图收回未偿贷款余额。在 2022 年 6 月 公司全额拨付了未偿还的贷款余额 百万美元基于公司对这笔未清余额可收回性的评估。该公司聘请了一家律师事务所,并准备并向Digital Sun发送了一封法律信函 2023年3月, 公司打算采取进一步行动以保障其免受违约的影响,包括但是 不仅限于安排与Digital Sun的管理层会面,亲自就还款计划进行谈判,并在用尽所有其他收款手段后对Digital Sun提起诉讼。截至本文发布之日,公司已经 不收到了来自 Digital Sun 的任何正式回复。
8. | 长期投资 |
金额 | ||||
美元 ('000) | ||||
截至2023年1月1日的余额 | ||||
交易所翻译调整 | ||||
在此期间的现金投资 | ||||
在此期间处置 | ( | ) | ||
在此期间提供的减值损失 | ( | ) | ||
截至2023年6月30日的余额(未经审计) |
截至 2023年6月30日, 除全额减值的长期投资外,公司实益拥有一项
在 2023 年 6 月 该公司获得了
在 2023 年 6 月 该公司出售了其
公司对每项投资进行衡量 不具有易于确定的按成本减去减值(如果有)计算的公允价值,加上或减去因公司相同或类似投资的有序交易中可观察到的价格变动而产生的变化。
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
对于 六和 三几个月已结束 2023年6月30日, 该公司提供了大约
其对商机链(广州)科技股份有限公司(“广州商机链”)的长期投资的全额减值亏损为百万美元。
9. | 财产和设备,净额 |
6月30日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||
(未经审计) | ||||||||
车辆 | ||||||||
办公设备 | ||||||||
电子设备 | ||||||||
租赁权改善 | ||||||||
财产和设备,成本 | ||||||||
减去:累计折旧 | ( | ) | ( | ) | ||||
财产和设备,净额 |
折旧费用约为
百万和 百万换成了 六和 三几个月已结束 2023年6月30日, 分别地。折旧费用约为 百万和 百万换成了 六和 三几个月已结束 2022年6月30日, 分别地。
10. | 无形资产,净额 |
截至2023年6月30日(未经审计) | ||||||||||||||||
物品 | 格罗斯 携带 价值 | 累积的 摊销 | 减值 | 网 携带 价值 | ||||||||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||||||||
需要摊销的无形资产: | ||||||||||||||||
-- 年寿命: | ||||||||||||||||
云计算软件技术 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
许可产品使用权 | ( | ) | - | |||||||||||||
-- 年寿命: | ||||||||||||||||
互联网广告跟踪系统 | ( | ) | - | |||||||||||||
直播技术 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
-- 年寿命: | ||||||||||||||||
区块链集成框架 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
Bo!新闻应用程序 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
其他计算机软件 | ( | ) | - | |||||||||||||
总计 | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ |
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
截至2022年12月31日 | ||||||||||||||||
物品 | 格罗斯 携带 价值 | 累积的 摊销 | 减值 | 网 携带 价值 | ||||||||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||||||||
需要摊销的无形资产: | ||||||||||||||||
--10 年使用寿命: | ||||||||||||||||
云计算软件技术 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
许可产品使用权 | ( | ) | - | |||||||||||||
--5 年使用寿命: | ||||||||||||||||
互联网广告跟踪系统 | ( | ) | - | |||||||||||||
直播技术 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
--3 年使用寿命: | ||||||||||||||||
区块链集成框架 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
Bo!新闻应用程序 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
其他计算机软件 | ( | ) | - | |||||||||||||
总计 | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ |
的摊销费用 六几个月已结束 2023年6月30日 和 2022大约是
百万和 分别为百万。的摊销费用 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022大约是 百万和 分别是百万。
基于扣除减值损失后的有限期无形资产的调整后账面价值,其加权平均剩余使用寿命为
11. | 应计工资和其他应计收入 |
6月30日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||
(未经审计) | ||||||||
应计工资和员工福利 | ||||||||
应计运营费用 | ||||||||
12. | 税收 |
截至 2023年6月30日 和 2022年12月31日, 应付税款包括:
6月30日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||
(未经审计) | ||||||||
应缴营业税和附加费 | ||||||||
应缴企业所得税 | ||||||||
应付税款总额 |
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
对于 六和 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022,公司的所得税优惠包括:
截至6月30日的六个月 | 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||||||||
(未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | |||||||||||||
当前 | ||||||||||||||||
已推迟 | ||||||||||||||||
所得税优惠 |
截至该公司的递延所得税资产 2023年6月30日 和 2022年12月31日 如下:
6月30日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||
(未经审计) | ||||||||
结转净营业亏损的税收影响 | ||||||||
运营租赁成本 | ||||||||
长期投资减值 | ||||||||
无形资产减值 | ||||||||
坏账准备金 | ||||||||
估值补贴 | ( | ) | ( | ) | ||||
递延所得税资产,净额 |
这家美国控股公司的总净营业亏损(NOL)约为
该公司的中国子公司和VIE产生的结转净亏约为
百万和 截至目前为百万 2023年6月30日 和 2022年12月31日, 分别地。随着时间的推移,亏损结转会逐渐到期,最后一次将到期 2028.相关的递延所得税资产是根据中国每家子公司和VIE分别产生的净亏损额以及相应的已颁布的税率计算得出的,该税率将在预计使用亏损期间生效。
公司记录了大约
百万和 截至的百万美元估值补贴 2023年6月30日 和 2022年12月31日, 分别因为它被认为比这更有可能 不递延所得税资产的一部分将 不通过与营业亏损相关的实体的充足未来收益来实现。
对于 六和 三几个月已结束 2023年6月30日, 该公司记录了大约
百万和 分别为百万美元递延所得税估值补贴。对于 六和 三几个月已结束 2022年6月30日, 该公司记录了大约 百万和 分别为百万递延所得税估值补贴。
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
13. | 向关联方长期借款 |
向关联方长期借款是公司关联方提供的不计息贷款,涉及公司全资子公司瑞兴世纪科技发展(北京)有限公司(“Rise King WFOE”)的原始实收出资,该出资是 不预计将在此之内偿还 一年。
14. | 认股证负债 |
在完成的注册直接发行中,公司向某些机构投资者和公司的配售代理发行了普通股购买权证2021 年 2 月 (这 “2021融资”)和 2020 年 12 月 (这 “2020融资”)。向投资者和配售代理发行的认股权证2021融资被称为“2021投资者认股权证” 和“2021分别是配售代理认股权证”。向投资者和配售代理发行的认股权证2020融资被称为“2020投资者认股权证” 和“2020分别是配售代理认股权证”。发行的认股权证2021融资和2020融资统称为 “认股权证”。公司将认股权证列为衍生负债,并按公允价值计量,公允价值变动计入每个报告期的收益。
发行的认股权证 2021融资:
2021 年投资者认股证 | 2021年配售代理认股权证 | |||||||||||||||||||||||
6月30日 2023 | 3月31日 2023 | 十二月三十一日 2022 | 6月30日 2023 | 3月31日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||||||||||||||
股票价格 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
到期还有几年 | ||||||||||||||||||||||||
无风险利率 | % | % | % | % | % | % | ||||||||||||||||||
股息收益率 | ||||||||||||||||||||||||
预期波动率 | % | % | % | % | % | % | ||||||||||||||||||
行使价格 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
认股权证的公允价值 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
认股权证负债(千美元) | $ | $ | $ | $ | $ | $ |
2021 年投资者认股证 | 2021年配售代理认股权证 | |||||||||||||||||||||||
6月30日 2022 | 3月31日 2022 | 十二月三十一日 2021 | 6月30日 2022 | 3月31日 2022 | 十二月三十一日 2021 | |||||||||||||||||||
股票价格# | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
到期还有几年 | ||||||||||||||||||||||||
无风险利率 | % | % | % | % | % | % | ||||||||||||||||||
股息收益率 | ||||||||||||||||||||||||
预期波动率 | % | % | % | % | % | % | ||||||||||||||||||
行使价# | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
认股权证的公允价值 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
认股权证负债(千美元) | $ | $ | $ | $ | $ | $ |
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
发行的认股权证 2020融资:
2020 年投资者认股证 | 2020 年配售代理认股证 | |||||||||||||||||||||||
6月30日 2023 | 3月31日 2023 | 十二月三十一日 2022 | 6月30日 2023 | 3月31日 2023 | 十二月三十一日 2022 | |||||||||||||||||||
股票价格 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
到期还有几年 | ||||||||||||||||||||||||
无风险利率 | % | % | % | % | % | % | ||||||||||||||||||
股息收益率 | ||||||||||||||||||||||||
预期波动率 | % | % | % | % | % | % | ||||||||||||||||||
行使价格 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
认股权证的公允价值 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
认股权证负债(千美元) | $ | $ | $ | $ | $ | $ |
2020 年投资者认股证 | 2020 年配售代理认股证 | |||||||||||||||||||||||
6月30日 2022 | 3月31日 2022 | 十二月三十一日 2021 | 6月30日 2022 | 3月31日 2022 | 十二月三十一日 2021 | |||||||||||||||||||
股票价格# | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
到期还有几年 | ||||||||||||||||||||||||
无风险利率 | % | % | % | % | % | % | ||||||||||||||||||
股息收益率 | ||||||||||||||||||||||||
预期波动率 | % | % | % | % | % | % | ||||||||||||||||||
行使价# | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
认股权证的公允价值 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
认股权证负债(千美元) | $ | $ | $ | $ | $ | $ |
# 为了反映用于确定认股权证公允价值的实际投入,列出的股票价格和行使价为 不 经追溯重述以生效为依据 1-对于-
认股权证负债公允价值的变化
六个月和三个月结束 2023年6月30日 (未经审计)
截至 2023年6月30日 | 截至 2023年3月31日 | 截至 2022年12月31日 | 公允价值的变化 (收益)/损失 | |||||||||||||||||
六个月已结束 2023年6月30日 | 三个月已结束 2023年6月30日 | |||||||||||||||||||
(千美元) | (千美元) | (千美元) | (千美元) | (千美元) | ||||||||||||||||
2021年发行的认股权证融资: | ||||||||||||||||||||
--投资者认股权证 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
--配售代理认股权证 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
2020 年融资中发行的认股权证: | ||||||||||||||||||||
--投资者认股权证 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
--配售代理认股权证 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
认股证负债 | ( | ) | ( | ) |
六个月和三个月结束 2022年6月30日 (未经审计)
截至 2022年6月30日 | 截至 2022年3月31日 | 截至 2021年12月31日 | 公允价值的变化 (收益)/损失 | |||||||||||||||||
六个月已结束 2022年6月30日 | 三个月已结束 2022年6月30日 | |||||||||||||||||||
(千美元) | (千美元) | (千美元) | (千美元) | (千美元) | ||||||||||||||||
2021年发行的认股权证融资: | ||||||||||||||||||||
--投资者认股权证 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
--配售代理认股权证 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
2020 年融资中发行的认股权证: | ||||||||||||||||||||
--投资者认股权证 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
--配售代理认股权证 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
认股证负债 | ( | ) | ( | ) |
ZW 数据行动技术公司
简明合并财务报表附注(未经审计)
截至已发行和未兑现的认股权证 2023年6月30日 以及他们在这期间的动作 六然后结束的月份如下:
认股权证未 | 认股权证可行使 | |||||||||||||||||||||||
标的股票数量 | 加权平均值 | 加权 | 标的股票数量 | 加权 | 加权 | |||||||||||||||||||
余额,2023 年 1 月 1 日 | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
已授予/已归属 | - | |||||||||||||||||||||||
已锻炼 | - | |||||||||||||||||||||||
余额,2023 年 6 月 30 日(未经审计) | $ | $ |
15. | 限制性净资产 |
该公司是内华达州的一家控股公司,主要通过其中国子公司、合并后的VIE和VIE的子公司在中国开展业务。公司向美国投资者支付股息的能力 可能 取决于从其中国子公司获得分配以及合并后的VIE根据VIE协议所欠款项的结算。对公司中国子公司和合并后的VIE向公司付款的能力的任何限制,或者向公司付款的税收影响,都可能对其向美国投资者支付股息的能力产生重大不利影响。
根据中国会计准则和法规,中国法规目前仅允许从累计利润中支付股息。公司的中国子公司、合并后的VIE及其在中国的子公司也必须至少预留
根据中华人民共和国企业所得税(“EIT”)法和相关法规,外商投资企业向其在中国境外的直接控股公司支付的股息、利息、租金或特许权使用费须缴纳
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简明合并财务报表附注(未经审计)
有 不限制合并后的VIE结清根据VIE协议欠Rise King WFOE的款项。但是,关联实体之间的安排和交易 可能 受到中华人民共和国税务机关的审计或质疑。如果在任何时候确定合并后的VIE与Rise King WFOE之间的相关费用结构是非实质性的,并且被中国税务机关拒绝,则合并后的VIE可以在万不得已的情况下向Rise King WFOE进行不可扣除的转账,以支付根据VIE协议所欠的款项。这将导致此类转移对于合并后的VIE来说是不可扣除的费用,但对于Rise King WFOE来说,此类转移仍然是应纳税的收入。如果发生这种情况,那就是 可能 增加公司的税收负担并减少其在中国的税后收入,以及 可能 对其向控股公司进行分配的能力产生了重大和不利影响。公司管理层认为,这种情况发生的可能性很小。
该公司的中国子公司的所有收入均以人民币产生,人民币是 不可自由兑换成其他货币。因此,对货币兑换的任何限制 可能 限制本公司的中国子公司向本公司支付股息/进行分派的能力。中国政府对人民币可兑换成外币实施管制,在某些情况下,对汇出中国的货币实行管制。外币供应短缺 可能 然后限制公司的中国子公司向内华达州控股公司汇出足够的外币以供控股公司向美国投资者支付股息的能力。人民币目前可在 “往来账户” 下兑换,该账户包括股息、贸易和与服务相关的外汇交易,但是 不在 “资本账户” 下,其中包括外国直接投资和外债。目前,该公司的中国子公司 可能 通过遵守某些程序要求,未经中国国家外汇管理局(“外管局”)批准,购买外币用于结算经常账户交易,包括向内华达控股公司支付股息。但是,中国有关政府当局 可能 限制或取消公司将来为往来账户交易购买外币的能力。中国政府 可能 继续加强资本管制,增加限制措施和实质性审查程序 可能 由外汇管理局针对同时属于经常账户和资本账户的跨境交易设立。任何现存和未来的货币兑换限制 可能 限制公司利用以人民币产生的收入向公司证券持有人支付外币股息的能力。资本账户下的外汇交易仍然受到限制,需要获得国家外汇管理局和中国其他相关政府机构的批准或登记。这可能会影响公司通过债务或股权融资为其中国子公司获得外币的能力。
迄今为止, 无公司的子公司已向其在中国境内或境外的各自股东或内华达控股公司进行了任何收益分配或发放了任何股息,而内华达州控股公司从未向美国投资者申报或支付过任何现金分红。
该公司确实如此 不目前有计划直接或间接向其内华达州控股公司分配任何收益/发行任何股息或在可预见的将来支付其普通股的任何现金分红,因为公司目前打算保留大部分股息,如果 不全部,包括其可用资金以及未来用于运营和扩大公司业务的任何收益。
16. | 员工固定缴款计划 |
公司在中国的全职员工参与政府规定的固定缴款计划,根据该计划,向员工提供某些养老金福利、医疗保健、员工住房基金和其他福利福利。中国劳动法规要求公司的中国子公司根据员工工资的特定百分比向政府缴纳这些福利。雇员福利在发生时记作支出。该公司有 不缴款以外的福利的法律义务。此类雇员福利的总金额约为
百万和 百万换成了 六几个月已结束 2023年6月30日 和 2022,分别地。此类雇员福利的总金额约为 百万和 百万换成了 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022,分别地。
17. | 风险集中 |
信用风险
可能使公司面临高度集中的信用风险的金融工具主要包括现金和现金等价物、应收账款以及向非关联方提供的存款和贷款。截至 2022年6月30日,
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简明合并财务报表附注(未经审计)
客户集中
下表总结了有关公司客户集中的信息 六和 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022,分别地:
客户 A | 客户 B | 客户 C | 客户 D | 客户 E | 客户 F | |||||||
截至2023年6月30日的六个月 | ||||||||||||
收入、客户集中度风险 | * | * | * | * | * | | ||||||
截至2023年6月30日的三个月 | ||||||||||||
收入、客户集中度风险 | * | * | * | * | * | | ||||||
截至2022年6月30日的六个月 | ||||||||||||
收入、客户集中度风险 | * | * | * | * | * | * | ||||||
截至2022年6月30日的三个月 | ||||||||||||
收入、客户集中度风险 | * | * | * | * | * | | ||||||
截至2023年6月30日 | ||||||||||||
应收账款、客户集中风险 | | | | | | - | ||||||
截至2022年12月31日 | ||||||||||||
应收账款、客户集中风险 | | | | | * | - |
* 小于 10%.
- 没有报告期内发生的交易/截至报告日不存在余额。
供应商的集中度
下表汇总了有关公司供应商集中的信息 六和 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022,分别地:
供应商 A | 供应商 B | 供应商 C | 供应商 D | |||||
截至2023年6月30日的六个月 | ||||||||
收入成本、供应商集中风险 | | | * | - | ||||
截至2023年6月30日的三个月 | ||||||||
收入成本、供应商集中风险 | | | * | - | ||||
截至2022年6月30日的六个月 | ||||||||
收入成本、供应商集中风险 | * | - | | | ||||
截至2022年6月30日的三个月 | ||||||||
收入成本、供应商集中风险 | * | - | * | |
* 小于 10%.
- 没有报告期内发生的交易。
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简明合并财务报表附注(未经审计)
18. | 承付款和意外开支 |
在 2022 年 8 月, 该公司获得了
在 2022 年 9 月, 该公司获得了
在 2023 年 6 月 该公司获得了
该公司 可能 不时成为其正常业务过程中产生的各种法律或行政诉讼的当事方.公司评估每项法律事项的状况并评估潜在的财务风险。如果认为任何法律诉讼或诉讼造成的潜在损失是可能的,并且可以合理估计金额,则公司应对估计的损失承担责任。要确定损失的可能性以及损失金额是否得到合理估计,需要作出重大判断。截至本文发布之日,根据目前可用的信息,公司认为意外亏损是 可能 由于目前悬而未决的法律诉讼而产生的是 不有理由可能对公司的业务、经营业绩、财务状况和现金流产生重大不利影响。
19. | 分部报告 |
公司关注 ASC 话题 280“细分报告”,要求公司根据管理层在向细分市场分配资源和评估其绩效方面做出的决策来披露细分数据。可报告的运营部门包括实体中可获得单独财务信息的组成部分,以及公司首席执行官首席运营决策者(“CODM”)定期审查哪些经营业绩,以就分配给该细分市场的资源做出决定并评估每个运营部门的业绩。
六个月已结束 2023年6月30日 (未经审计)
互联网广告 和相关服务 | 电子商务O2O广告和 | 区块链技术 | 企业 | 分段间和对账项目 | 总计 | |||||||||||||||||||
美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | |||||||||||||||||||
收入 | - | - | ||||||||||||||||||||||
收入成本 | - | - | - | |||||||||||||||||||||
运营费用总额 | - | (1) | - | |||||||||||||||||||||
折旧和摊销费用包含在收入成本和总运营费用中 | - | - | ||||||||||||||||||||||
营业亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
认股权证负债公允价值的变化 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||
净亏损 | ( | ) | ) | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
总资产——2023年6月30日 | ) | |||||||||||||||||||||||
总资产——2022年12月31日 | ( | ) |
(1) 包括大约
百万股薪酬支出。
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三个月已结束 2023年6月30日 (未经审计)
互联网广告 和相关服务 | 电子商务O2O广告和 | 区块链技术 | 企业 | 分段间和对账项目 | 总计 | |||||||||||||||||||
美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | |||||||||||||||||||
收入 | 25 | - | ||||||||||||||||||||||
收入成本 | 210 | - | ||||||||||||||||||||||
运营费用总额 | (1) | - | ||||||||||||||||||||||
折旧和摊销费用包含在收入成本和总运营费用中 | - | |||||||||||||||||||||||
营业亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | - | ( | ) | |||||||||||||
认股权证负债公允价值的变化 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||
净亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | - | ( | ) |
(1) 包括大约
百万股薪酬支出。
六个月已结束 2022年6月30日 (未经审计)
互联网广告 和相关服务 | 电子商务O2O广告和 | 区块链技术 | 企业 | 分段间和对账项目 | 总计 | |||||||||||||||||||
美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | |||||||||||||||||||
收入 | - | - | ||||||||||||||||||||||
收入成本 | - | - | - | |||||||||||||||||||||
运营费用总额 | 735 | (1) | - | |||||||||||||||||||||
折旧和摊销费用包含在总运营费用中 | ||||||||||||||||||||||||
营业亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
认股权证负债公允价值的变化 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||
净亏损 | ( | ) | ) | ) | ( | ) | ( | ) |
(1) 包括大约
百万股薪酬支出。
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简明合并财务报表附注(未经审计)
三个月已结束 2022年6月30日 (未经审计)
互联网广告 和相关服务 | 电子商务O2O广告和 | 区块链技术 | 企业 | 分段间和对账项目 | 总计 | |||||||||||||||||||
美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | 美元$ (‘000) | |||||||||||||||||||
收入 | - | - | ||||||||||||||||||||||
收入成本 | - | - | - | |||||||||||||||||||||
运营费用总额 | 367 | (1) | - | |||||||||||||||||||||
折旧和摊销费用包含在总运营费用中 | ||||||||||||||||||||||||
营业亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
认股权证负债公允价值的变化 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||
净亏损 | ( | ) | ) | ) | ( | ) | ( | ) |
(1) 包括大约
百万股薪酬支出。
20. | 每股亏损 |
所列每个时期的基本和摊薄后每股亏损计算如下(除股票数量和每股数据外,所有金额均以千美元列报):
截至6月30日的六个月 | 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
(未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | |||||||||||||
归属于ZW Data Action Technologies Inc. 的净亏损(基本和摊薄后每股亏损的分子) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
已发行普通股的加权平均数——基本和摊薄后 | ||||||||||||||||
每股亏损——基本亏损和摊薄 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) |
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D)
对于 六和 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022,摊薄后的每股亏损计算确实如此 不包括任何未兑现的购买公司普通股的认股权证,因为这些认股权证是价外的,而且具有反稀释作用。
21. | 基于股份的薪酬支出 |
在2023 年 4 月,在它之下2020综合证券和激励计划,公司授予并发行
在 2022 年 6 月 公司批准并发行
在 2022 年 3 月在它下面 2020综合证券和激励计划,公司共授予和发行了
对于六几个月已结束 2022年6月30日该公司还摊销了大约0.04 美元薪酬支出总额为百万美元,与授予和发行的完全归属且不可没收的限制性普通股有关一其服务提供商的比例2020 年 3 月。
下表汇总了记录的基于股份的薪酬支出 六和 三几个月已结束 2023年6月30日 和 2022,分别地:
截至6月30日的六个月 | 截至6月30日的三个月 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | 美元 ('000) | |||||||||||||
(未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | (未经审计) | |||||||||||||
销售和营销费用 | ||||||||||||||||
一般和管理费用 | ||||||||||||||||
研究和开发费用 | ||||||||||||||||
总计 |
截至的未确认的基于股份的薪酬支出总额 2023年6月30日 大约是
百万,将在年底时予以确认 2023年12月31日。
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简明合并财务报表附注(未经审计)
22. | 后续事件 |
在 2023 年 7 月 该公司与一家非关联方成立了新的控股子公司——中网云创(广州)传媒科技有限公司(“中网云创”)。中国网云创的注册资本为
在2020 年 3 月,新型冠状病毒的传播(“COVID-19”)导致世界卫生组织(“世卫组织”)宣布COVID-19爆发19作为一种全球性流行病。该公司的主要业务活动是向中国的中小型企业提供广告和营销服务,这些企业对总体经济状况的变化特别敏感。COVID-19的大流行-19在中华人民共和国造成了和可能继续导致广告支出的减少或延迟,并对广告支出产生了负面影响可能继续对公司的短期收入增长能力产生负面影响。虽然冠状病毒-19中国境内的疫情已基本得到控制,大多数旅行限制和隔离要求也相应解除,世卫组织宣布COVID-19是 不全球突发卫生事件持续的时间更长 2023年5月5日 关于该流行病的未来影响,仍然存在不确定性。公司将继续评估其未来时期的财务影响。可能有不保证该评估将使公司能够避免COVID-19传播的部分或全部影响19或其后果,包括商业信心普遍下滑,尤其是公司所在行业的下滑。
除上述事项外,还有 不截至本合并财务报表发布之日需要调整或披露的其他重大事件。
第 2 项。管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析
前瞻性陈述
您应阅读以下对我们财务状况和经营业绩的讨论和分析,以及我们的合并财务报表和本中期报告其他地方包含的相关附注。我们的合并财务报表是根据美国公认会计原则编制的。以下讨论和分析包含1933年《证券法》第27A条和1934年《证券交易法》第21E条所指的前瞻性陈述,包括但不限于由这些词语表示的关于我们的预期、信念、意图或未来战略的陈述 “期望,” “预期,” “打算,” “相信,”或类似的语言。本文件中包含的所有前瞻性陈述均基于我们在本文发布之日可获得的信息,我们没有义务更新任何此类前瞻性陈述。我们的业务和财务业绩受到重大风险和不确定性的影响。实际结果可能与前瞻性陈述中的预测存在重大差异。在评估我们的业务时,您应仔细考虑标题下提供的信息 “风险因素”在我们截至2022年12月31日的财年10-K表年度报告中。提醒读者不要过分依赖这些前瞻性陈述。
上市公司会计监督委员会(“PCAOB”)历来无法检查我们的审计师为我们的财务报表所做的审计工作,而PCAOB无法对我们的审计师进行检查,这使我们的投资者无法从此类检查中受益。
我们的前审计师,即在美国证券交易委员会文件中发布审计报告的独立注册会计师事务所,以及作为在美国上市公司的审计师和在PCAOB注册的公司的现任审计师,受美国法律的约束,根据这些法律,PCAOB定期进行检查,以评估其是否符合适用的专业标准。我们的前任和现任审计师位于中国香港特别行政区(“香港”),PCAOB无法在2022年之前在该司法管辖区进行检查和调查。结果,我们和证券投资者被剥夺了PCAOB此类检查的好处。2022年12月15日,PCAOB宣布,它能够在2022年获得对总部位于中国大陆和香港的PCAOB注册的会计师事务所进行检查和调查的完全访问权限。但是,与接受PCAOB检查的中国大陆和香港以外的审计师相比,PCAOB过去无法对香港的审计师进行检查,这使得评估我们独立注册会计师事务所的审计程序或质量控制程序的有效性变得更加困难,这可能会导致我们证券的投资者和潜在投资者对我们的审计程序和报告的财务信息以及财务报表的质量失去信心。
如果PCAOB无法全面检查或调查位于中国大陆和香港的审计师,则根据经《加速追究外国公司责任法》(HFCAA)修订的《追究外国公司责任法》(HFCAA),我们的普通股可能会被退市并被禁止在美国交易。我们的普通股退市或威胁退市可能会导致我们的普通股价值大幅下跌或一文不值,因此您可能会损失全部或大部分投资。
2020年12月18日,《追究外国公司责任法》(HFCAA)签署成为法律,规定如果美国证券交易委员会确定发行人提交了由注册会计师事务所发布的审计报告,但自2021年起连续三年未接受PCAOB检查,则美国证券交易委员会将禁止其普通股在国家证券交易所或美国场外交易市场上交易。此外,在2021年6月22日,美国参议院通过了《加快追究外国公司责任》法案,禁止任何注册人的证券在美国任何证券交易所上市或进行场外交易,前提是注册人财务报表的审计师连续两年没有接受PCAOB的检查,而不是HFCAA中规定的连续三年。2021 年 12 月 2 日,美国证券交易委员会通过了实施HFCAA披露和提交要求的最终修正案,根据该修正案,如果发行人提交了包含注册会计师事务所发布的审计报告的年度报告,且PCAOB确定无法全面检查或调查,则美国证券交易委员会将确定发行人为 “委员会认定的发行人”,然后在发行人被确定为委员会认定的发行人后对其实施交易禁令连续三年。2022 年 12 月 29 日,《加速追究外国公司责任法》签署成为法律。
2021年12月16日,PCAOB发布了HFCAA裁决报告(“2021年PCAOB裁决”),通知美国证券交易委员会,其裁定由于中国当局的立场,PCAOB无法检查或调查总部位于中国大陆和香港的完全注册的会计师事务所,我们的前审计师受这一裁决的约束。2022年5月13日,在我们提交了截至2021年12月31日财年的10-K表年度报告后,美国证券交易委员会最终确定我们为HFCAA下的佣金认定发行人。
2022年8月26日,PCAOB与中国证券监督管理委员会(“中国证监会”)和中国财政部(“MOF”)签署了关于对总部设在中国大陆和香港的审计公司的检查和调查的协议声明(“协议”)。正如协议中所述,中国当局承诺,PCAOB可以直接查看其检查或调查的完整审计工作文件,并对选定的审计公司和审计业务拥有完全的自由裁量权。该协议为PCAOB打开了全面检查和调查中国大陆和香港注册会计师事务所的渠道。然后,PCAOB全面测试了协议各个方面的遵守情况,以确定完全访问权限。这包括派遣一支由PCAOB工作人员组成的团队在2022年9月至11月的九周内在香港进行现场检查和调查。
2022 年 12 月 15 日,PCAOB 发布了 2022 年 HFCAA 裁决报告,通知美国证券交易委员会决定 PCAOB 能够在 2022 年完全获得对总部位于中国大陆和香港的 PCAOB 注册会计师事务所进行检查和调查。PCAOB董事会撤销了其2021年PCAOB的决定,即PCAOB无法检查或调查总部位于中国大陆和香港的完全注册的公共会计师事务所。出于这个原因,我们预计在提交截至2022年12月31日的财年年度报告后,不会被确定为委员会认定的发行人。但是,PCAOB能否继续对总部位于中国大陆和香港的PCAOB注册会计师事务所进行令人满意的检查尚有不确定性,也取决于我们和我们的审计师无法控制的许多因素。
PCAOB继续要求今后在中国大陆和香港完全准入,并且已经计划在2023年初及以后恢复定期检查,并继续进行正在进行的调查并在需要时启动新的调查。PCAOB不必再等一年就能重新评估其决定。如果中国当局以任何方式和任何时候阻碍PCAOB进行全面检查或调查,PCAOB将立即采取行动,考虑是否需要发布符合HFCAA的新决定。
我们无法向您保证,由于中国当局的立场和/或将来的任何其他原因,PCAOB不会被确定为注册会计师事务所,因此PCAOB无法连续两年对其进行全面检查或调查。如果PCAOB将来再次确定它无法全面检查和调查中国大陆和香港的审计师,我们可能会相应地被认定为委员会认定的发行人。如果发生这种情况,纳斯达克可能会决定将我们的普通股退市,也无法确定我们的普通股能否继续在其他非美国证券交易所上市,也无法确定我们的普通股是否会立即在美国以外地区出现活跃的市场。禁止在美国交易或普通股退市或威胁将其退市,都可能导致我们的普通股价值大幅下跌或一文不值,因此你可以损失全部或大部分投资。
概述
我们的公司于 2006 年 4 月在德克萨斯州注册成立,并于 2006 年 10 月重新注册成为内华达州的一家公司。由于我们在2009年6月与China Net BVI完成了一项股票交换交易,我们现在是一家控股公司,通过与中国运营公司的某些合同安排,该公司向中国的中小企业提供互联网广告、精准营销、基于区块链的SaaS服务和电子商务O2O广告和营销服务以及相关的数据和技术服务。
通过我们的中国运营子公司和VIE,我们主要在全渠道广告、精准营销和数据分析管理系统上为客户提供一站式服务。我们通过该系统提供各种渠道的广告和营销服务,主要包括分配我们从主要搜索引擎购买的搜索引擎营销服务的使用权,在我们的门户网站上提供在线广告投放服务,提供电子商务O2O广告和营销服务,以及提供其他相关的增值数据和技术服务,以最大限度地提高客户的市场曝光率和有效性。从 2022 年初开始,我们开始向客户介绍我们的 SaaS 服务。SaaS 服务被指定通过我们的 BIF 平台以独特的 NFT 世代、数据记录、共享和存储模块订阅等形式提供一站式区块链驱动的企业管理解决方案。
列报基础、管理估计和关键会计政策
我们未经审计的简明合并财务报表是根据美利坚合众国公认的会计原则(“美国公认会计原则”)编制的,包括我们公司以及我们所有子公司和VIE的账目。我们根据美国公认会计原则编制财务报表,该原则要求我们做出估算和假设,这些估计和假设会影响财务报表发布之日报告的资产和负债金额、或有资产和负债的披露以及财务报告期内报告的收入和支出金额。我们会根据最新的可用信息、我们自己的历史经验以及我们认为在当时情况下合理的其他各种假设,不断评估这些估计和假设。由于估计数的使用是财务报告过程不可分割的组成部分,因此实际结果可能与这些估计数不同。我们的某些会计政策在应用时需要比其他会计政策更高的判断力。为了了解我们在编制简明合并中期财务报表时采用的重要会计政策,读者应参考2022年表格10-K中包含的经审计财务报表附注4 “重要会计政策摘要” 中规定的信息。
我们认为,与收入确认、当前预期信用损失估计和认股权证负债公允价值计量相关的假设和估计对我们简明的合并财务报表的潜在影响最大。因此,我们认为这些是我们的关键会计政策和估计。
● |
当承诺服务的控制权移交给我们的客户时,我们的收入就会得到确认,该金额反映了我们期望在换取这些服务时有权获得的对价。我们通过分配使用搜索引擎营销服务的权利所得的收入按毛额确认,因为我们确定我们是交易的主体,在服务转让给我们的客户之前控制这些服务。 |
● |
我们保留向非关联方提供的应收账款和短期贷款的信贷损失备抵金,这些账户记录为估值账户,从相关金融资产的摊销成本基础中扣除,以列报预计从金融资产中收取的净金额。信贷损失备抵反映了我们目前对相关金融资产生命周期内预计将发生的信贷损失的估计。我们在设立、监控和调整信用损失补贴时会考虑各种因素,包括老龄化和老龄化趋势、客户/其他方的信誉以及与特定客户/其他方相关的特定风险敞口。我们还会监控其他风险因素和前瞻性信息,例如可能影响客户/另一方在确定和调整信贷损失补贴时的支付能力的特定风险和经济因素。我们通过在存在相似特征的情况下对金融资产进行集体审查,并在发现存在已知争议或可收回性问题的特定客户/其他各方时对金融资产进行单独审查,从而评估可收回性。所有收款工作停止后,应收账款和向非关联方提供的短期贷款将被注销。 |
● |
我们决定,我们在各种融资活动中发行的认股权证应计为衍生负债,并按公允价值计量,公允价值的变化应记录在每个报告期的收益中。公允价值被定义为在衡量日市场参与者之间的有序交易中,资产或负债在主要市场或最有利市场上为转移负债(退出价格)而获得的交易价格,或为转移负债而获得的交换价格(退出价格)。我们的认股权证负债的公允价值是根据重大不可观察的输入确定的,例如我们的股价波动率、无风险利率。 |
A. 截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月和三个月的经营业绩
下表汇总了所示时期的合并经营业绩。我们在下面列出的历史业绩并不一定代表未来任何时期的预期结果。所有金额均以千美元列报。
截至6月30日的六个月 |
截至6月30日的三个月 |
|||||||||||||||
2023 |
2022 |
2023 |
2022 |
|||||||||||||
(美元) |
(美元) |
(美元) |
(美元) |
|||||||||||||
(未经审计) |
(未经审计) |
(未经审计) |
(未经审计) |
|||||||||||||
收入 |
$ | 16,136 | $ | 14,597 | $ | 9,820 | $ | 6,945 | ||||||||
收入成本 |
16,561 | 14,544 | 9,931 | 7,026 | ||||||||||||
毛额(亏损)/利润 |
(425 | ) | 53 | (111 | ) | (81 | ) | |||||||||
运营费用 |
||||||||||||||||
销售和营销费用 |
93 | 147 | 45 | 78 | ||||||||||||
一般和管理费用 |
2,112 | 4,046 | 1,180 | 2,498 | ||||||||||||
研究和开发费用 |
18 | 124 | - | 56 | ||||||||||||
运营费用总额 |
2,223 | 4,317 | 1,225 | 2,632 | ||||||||||||
运营损失 |
(2,648 | ) | (4,264 | ) | (1,336 | ) | (2,713 | ) | ||||||||
其他收入/(费用) |
||||||||||||||||
利息收入 |
151 | 75 | 79 | 29 | ||||||||||||
其他费用,净额 |
(14 | ) | (28 | ) | (9 | ) | (19 | ) | ||||||||
长期投资减值 |
(209 | ) | - | (209 | ) | - | ||||||||||
认股权证负债公允价值的变化 |
172 | 1,782 | 71 | 987 | ||||||||||||
其他收入总额/(支出) |
100 | 1,829 | (68 | ) | 997 | |||||||||||
所得税优惠前亏损 |
(2,548 | ) | (2,435 | ) | (1,404 | ) | (1,716 | ) | ||||||||
所得税优惠 |
2 | 4 | 1 | 2 | ||||||||||||
净亏损 |
$ | (2,546 | ) | $ | (2,431 | ) | $ | (1,403 | ) | $ | (1,714 | ) |
收入
下表列出了我们在所示时期内按服务类型分列的总收入明细,取消了公司间交易:
截至6月30日的六个月 |
||||||||||||||||
2023 |
2022 |
|||||||||||||||
收入类型 |
(金额以千美元表示,百分比除外) |
|||||||||||||||
-互联网广告和相关数据服务 |
$ | 282 | 1.8 | % | $ | 2,228 | 15.3 | % | ||||||||
-分配使用搜索引擎营销服务的权利 |
15,804 | 97.9 | % | 12,369 | 84.7 | % | ||||||||||
互联网广告及相关服务 |
16,086 | 99.7 | % | 14,597 | 100 | % | ||||||||||
基于区块链的 SaaS 服务 |
50 | 0.3 | % | - | - | |||||||||||
总计 |
$ | 16,136 | 100 | % | $ | 14,597 | 100 | % |
截至6月30日的三个月 |
||||||||||||||||
2023 |
2022 |
|||||||||||||||
收入类型 |
(金额以千美元表示,百分比除外) |
|||||||||||||||
-互联网广告和相关数据服务 |
$ | 152 | 1.5 | % | $ | 1,170 | 16.8 | % | ||||||||
-分配使用搜索引擎营销服务的权利 |
9,643 | 98.2 | % | 5,775 | 83.2 | % | ||||||||||
互联网广告及相关服务 |
9,795 | 99.7 | % | 6,945 | 100 | % | ||||||||||
基于区块链的 SaaS 服务 |
25 | 0.3 | % | - | - | |||||||||||
总计 |
$ | 9,820 | 100 | % | $ | 6,945 | 100 | % |
总收入:截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们的总收入分别从去年同期的1,460万美元和695万美元增至1,614万美元和982万美元,这主要是由于我们的主流服务收入增加,即搜索引擎营销服务使用权的分配。
● |
截至2023年6月30日的六个月和三个月中,互联网广告收入分别约为28万美元和15万美元,而截至2022年6月30日的六个月和三个月分别为223万美元和117万美元。该业务类别的服务收入减少主要归因于以下原因:(1)中国过去三年的 COVID-19 疫情造成了巨大的经济不确定性,并进一步导致了中小型企业主对疫情的担忧,这反过来又对我们客户的广告投资预算产生了实质性的不利影响。因此,我们的客户继续通过传统广告门户网站收紧对广告和营销活动的投资预算,转而更多地关注单一广告、更便宜的广告渠道,例如搜索引擎营销,它通过点击为客户带来直接的互联网流量,因此我们客户的部分广告消费从使用我们的广告门户投放服务转向使用我们的搜索引擎营销服务;以及(2)随着基于短视频应用程序的平台广告的增加,应用程序时代的到来诸如:抖音、快手等具有独特竞争优势的渠道,也在一定程度上带动了我们传统广告门户网站的广告转移和收入减少。我们将继续关注客户对该业务类别的需求,并相应地调整我们的运营策略。 |
● |
截至2023年6月30日的六个月和三个月中,分配搜索引擎营销服务使用权所产生的收入分别约为1,580万美元和964万美元,而截至2022年6月30日的六个月和三个月分别为约1,237万美元和578万美元。该业务类别的服务收入增长主要归因于以下原因:(1)由于中国许多省份和一线城市(例如上海、深圳等)一再出现严重的 COVID-19 病例反弹,在2022年第二财季出现了区域性的大规模隔离和业务停摆,这对我们在截至2022年6月30日的六个月和三个月中主流服务收入的业务表现产生了重大不利影响。而在2023财年,随着第一财季 COVID-19 高峰感染浪潮的结束,第二财季的商业活动和业绩逐渐恢复正常;(2)如上所述,由于对疫情的担忧和疫情后的经济衰退,我们客户的部分广告消费从使用我们的广告门户网站投放服务转向使用我们的搜索引擎营销服务,通过点击为他们带来直接的互联网流量。 |
● |
在截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们分别创造了约50万美元和0.025万美元的基于区块链的平台订阅费收入。 |
收入成本
我们的收入成本包括与提供互联网广告、精准营销和相关数据和技术服务直接相关的成本,以及与基于区块链的SaaS服务相关的软件平台摊销成本。下表列出了我们在指定时期内按服务类型、金额和毛利率分列的收入成本,并取消了公司间交易:
截至6月30日的六个月 |
||||||||||||||||||||||||
2023 |
2022 |
|||||||||||||||||||||||
(金额以千美元表示,百分比除外) |
||||||||||||||||||||||||
收入 |
成本 |
GP 比率 |
收入 |
成本 |
GP 比率 |
|||||||||||||||||||
-互联网广告和相关数据服务 |
$ | 282 | $ | 234 | 17 | % | $ | 2,228 | $ | 2,038 | 9 | % | ||||||||||||
-分配使用搜索引擎营销服务的权利 |
15,804 | 15,907 | -0.7 | % | 12,369 | 12,506 | -1 | % | ||||||||||||||||
互联网广告及相关服务 |
16,086 | 16,141 | -0.3 | % | 14,597 | 14,544 | 0.4 | % | ||||||||||||||||
基于区块链的 SaaS 服务 |
50 | 420 | -740 | % | - | - | - | |||||||||||||||||
总计 |
$ | 16,136 | $ | 16,561 | -2.6 | % | $ | 14,597 | $ | 14,544 | 0.4 | % |
截至6月30日的三个月 |
||||||||||||||||||||||||
2023 |
2022 |
|||||||||||||||||||||||
(金额以千美元表示,百分比除外) |
||||||||||||||||||||||||
收入 |
成本 |
GP 比率 |
收入 |
成本 |
GP 比率 |
|||||||||||||||||||
-互联网广告和相关数据服务 |
$ | 152 | $ | 131 | 14 | % | $ | 1,170 | $ | 1,067 | 9 | % | ||||||||||||
-分配使用搜索引擎营销服务的权利 |
9,643 | 9,590 | 0.5 | % | 5,775 | 5,959 | -3 | % | ||||||||||||||||
互联网广告及相关服务 |
9,795 | 9,721 | 0.8 | % | 6,945 | 7,026 | -1 | % | ||||||||||||||||
基于区块链的 SaaS 服务 |
25 | 210 | -740 | % | - | - | - | |||||||||||||||||
总计 |
$ | 9,820 | $ | 9,931 | -1 | % | $ | 6,945 | $ | 7,026 | -1 | % |
收入成本: 截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们的总收入成本分别从截至2022年6月30日的六个月和三个月的1,454万美元和703万美元增至1,656万美元和993万美元。我们的收入成本主要包括从关键搜索引擎购买的搜索引擎营销资源、软件平台开发成本的摊销以及与提供我们的服务相关的其他直接成本。在截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们的总收入增加主要是由于在此期间分配我们从主要搜索引擎购买的搜索引擎营销服务的使用权相关的成本增加,这与上述相关收入的增长一致。
● |
互联网广告和数据服务的成本主要包括我们从其他门户网站和技术供应商那里购买的互联网流量和技术服务的成本,以获得有效的销售线索,以推广在我们自己的广告门户网站上投放的商机广告。在截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们的互联网广告和数据服务的总收入分别约为23万美元和13万美元,而截至2022年6月30日的六个月和三个月分别为约204万美元和107万美元。截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们的互联网广告和数据服务的毛利率分别为17%和14%,而截至2022年6月30日的六个月和三个月的毛利率均为9%。由于该业务类别的服务收入持续下降,我们缩减了对广告门户网站互联网流量的投资,因此,我们预计2023财年该业务类别的毛利率将与2022财年相比有所提高。 |
● |
分配使用搜索引擎营销服务的费用是指我们从主要搜索引擎购买并分发给客户的搜索引擎营销服务使用权所消耗的直接搜索引擎资源。我们从中国知名搜索引擎和/或其委托机构购买了这些搜索引擎资源,例如百度、奇虎360和搜狐(搜狗)等。我们以自己的名义以相对较低的价格以相对较低的价格购买了这些资源。我们向客户收取他们在搜索引擎上使用这项服务的实际费用,并按实际消费成本的一定百分比收取溢价。在截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们分配搜索引擎营销服务使用权的总收入分别增加到1,591万美元和959万美元,而去年同期分别为1,251万美元和596万美元。截至2023年6月30日的六个月和三个月中,该业务类别的毛利率分别提高至-0.7%和0.5%,而截至2022年6月30日的六个月和三个月的毛利率分别为-1%和-3%。 |
● |
在截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们基于区块链的SaaS服务的成本分别约为42万美元和21万美元,这是我们自主开发的BIF平台的摊销成本。 |
毛额(亏损)/利润
综上所述,截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们分别蒙受了约43万美元和11万美元的总亏损,而截至2022年6月30日的六个月和三个月中,毛利约为50万美元,毛亏损约为8万美元。截至2023年6月30日的六个月和三个月,我们的总毛利率分别为-2.6%和-1%,而去年同期分别为0.4%和-1%。在截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们的主要服务收入来源(即使用搜索引擎营销服务的权利分配)的毛利率分别提高到-0.7%和0.5%,而去年同期的毛利率分别为-1%和-3%。
运营费用
我们的运营费用包括销售和营销费用、一般和管理费用以及研发费用。下表列出了我们的运营费用,按金额和占所述期间总收入的百分比分为主要类别。
截至6月30日的六个月 |
||||||||||||||||
2023 |
2022 |
|||||||||||||||
(金额以千美元表示,百分比除外) |
||||||||||||||||
金额 |
占总收入的百分比 |
金额 |
占总收入的百分比 |
|||||||||||||
总收入 |
$ | 16,136 | 100 | % | $ | 14,597 | 100 | % | ||||||||
毛额(亏损)/利润 |
(425 | ) | -2.6 | % | 53 | 0.4 | % | |||||||||
销售和营销费用 |
93 | 1 | % | 147 | 1 | % | ||||||||||
一般和管理费用 |
2,112 | 13 | % | 4,046 | 28 | % | ||||||||||
研究和开发费用 |
18 | - | 124 | 1 | % | |||||||||||
运营费用总额 |
$ | 2,223 | 14 | % | $ | 4,317 | 30 | % |
截至6月30日的三个月 |
||||||||||||||||
2023 |
2022 |
|||||||||||||||
(金额以千美元表示,百分比除外) |
||||||||||||||||
金额 |
占总收入的百分比 |
金额 |
占总收入的百分比 |
|||||||||||||
总收入 |
$ | 9,820 | 100 | % | $ | 6,945 | 100 | % | ||||||||
总亏损 |
(111 | ) | -1 | % | (81 | ) | -1 | % | ||||||||
销售和营销费用 |
45 | - | 78 | 1 | % | |||||||||||
一般和管理费用 |
1,180 | 12 | % | 2,498 | 36 | % | ||||||||||
研究和开发费用 |
- | - | 56 | 1 | % | |||||||||||
运营费用总额 |
$ | 1,225 | 12 | % | $ | 2,632 | 38 | % |
运营费用: 截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们的总运营支出分别约为222万美元和123万美元,而截至2022年6月30日的六个月和三个月分别为约432万美元和263万美元。
● |
销售和营销费用:截至2023年6月30日的六个月和三个月,销售和营销费用分别为9万美元和50万美元,而截至2022年6月30日的六个月和三个月分别为约15万美元和8万美元。我们的销售和营销费用主要包括我们向不同的媒体支付的用于品牌发展的广告费用,用于推广和营销我们的广告门户网站和服务、员工薪水和福利、绩效奖金、差旅费用、通信费用以及销售部门的其他一般办公费用。在截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们的销售和营销费用减少主要是由于在此期间我们湖北办事处的销售团队逐渐缩编,这是管理层在2023财年削减成本计划的一部分。 |
● |
一般和管理费用:截至2023年6月30日的六个月和三个月中,一般和管理费用分别为211万美元和118万美元,而截至2022年6月30日的六个月和三个月分别为405万美元和250万美元。我们的一般和管理费用主要包括管理、会计、人力资源和行政人员的薪金和福利、办公室租金、办公设备折旧、信用损失补贴、专业服务费、维护、水电费和其他支持和管理部门的一般办公费用。在截至2023年6月30日的六个月中,我们的一般和管理费用的变化主要是由于以下原因:(1)预期信贷损失备抵减少约49万美元;(2)管理资产摊销减少约89万美元,主要是由于到2022财年末确认了无形资产的减值损失;(3)其他管理费用减少了约55万美元,这是管理层执行的削减成本计划的结果。在截至2023年6月30日的三个月中,我们的一般和管理费用的变化主要是由于以下原因:(1)预期信贷损失备抵减少了约79万美元;(2)管理资产摊销减少了约44万美元,这主要是由于到2022财年末确认了无形资产的减值损失;(3)其他管理费用减少了约9万美元,这是管理层执行的削减成本计划的结果。 |
运营损失:综上所述,截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中,我们分别蒙受了约265万美元和426万美元的运营亏损。在截至2023年6月30日和2022年6月30日的三个月中,我们分别蒙受了约134万美元和271万美元的运营亏损。
利息收入:在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月和三个月中,确认的利息收入主要与我们向非关联方提供的短期贷款所赚取的利息有关。
长期投资减值:在截至2023年6月30日的六个月和三个月中,我们确认了约21万美元的长期投资减值亏损,这与我们对一家业务活动已处于休眠状态的未合并投资实体的现金投资有关。
认股权证负债公允价值的变化:我们在各种融资活动中发行了认股权证,我们认为这些认股权证应记作衍生负债,因为认股权证以本位货币(人民币或人民币)以外的货币(美元)为主。因此,截至2023年6月30日的六个月和三个月中,这些认股权证负债的公允价值变动收益分别约为17万美元和7万美元,而截至2022年6月30日的六个月和三个月中,这些认股权证负债的公允价值变动收益分别约为178万美元和99万美元。
所得税优惠前亏损: 综上所述,截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中,我们的所得税前亏损分别约为255万美元和244万美元。截至2023年6月30日和2022年6月30日的三个月,我们在所得税优惠前的亏损分别约为140万美元和172万美元。
所得税优惠: 在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月和三个月中,确认的所得税优惠与我们一家运营VIE在相应时期产生的净营业亏损有关,我们认为该亏损很可能会用于该实体的未来收益。
净亏损: 综上所述,在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中,我们的净亏损总额分别约为255万美元和243万美元。在截至2023年6月30日和2022年6月30日的三个月中,我们的净亏损总额分别约为140万美元和171万美元。
B. 流动性和资本资源
我们组织内部的现金转移及相关限制
我们是一家内华达州控股公司,主要通过我们的中国子公司、VIE和VIE的子公司在中国开展业务。我们组织内部的公司间资金流动是通过资本出资和公司间贷款实现的。我们没有关于组织内部公司间现金转移的书面政策。根据我们目前的内部现金管理惯例,我们组织内的所有公司间现金转移在执行之前都需要事先获得财务总监和首席财务官/或首席执行官的批准。
由于我们主要通过中国子公司、VIE及其子公司在中国开展业务,并且我们打算将从美国股票市场筹集的大部分现金转移到这些运营实体以支持其运营和扩张,因此我们向美国投资者支付股息的能力可能取决于从我们的中国子公司获得分配以及合并后的VIE根据VIE协议结算所欠款项。对我们的中国子公司和合并后的VIE向我们付款的能力的任何限制,或者向我们付款的税收影响,都可能对我们向美国投资者支付股息的能力产生重大不利影响。
目前,中国法规仅允许从根据中国会计准则和法规确定的累计利润中支付股息。根据中国会计准则和法规,我们在中国的子公司、合并VIE及其在中国的子公司还必须每年将各自税后利润的至少10%留作法定盈余储备,直到准备金余额达到相应中国实体注册资本的50%。根据这些中国法律法规,我们在中国的子公司、合并后的VIE及其子公司将其部分净资产转让给我们的能力受到限制。截至2023年6月30日和2022年12月31日,受限制的净资产总额分别约为1,358万美元和1,331万美元。对外商投资的中国实体的企业扩张基金和员工福利和奖金基金的拨款,以及对其他中国实体的全权盈余储备的拨款,均由董事会自行决定。迄今为止,我们在中国的子公司、合并后的VIE及其子公司均未拨出任何这些非强制性资金和储备金。此外,如果这些实体将来自行承担债务,则管理债务的工具可能会限制它们支付股息或进行其他付款的能力。
根据中华人民共和国企业所得税(“EIT”)法和相关法规,外商投资企业向其在中国境外的直接控股公司支付的股息、利息、租金或特许权使用费需缴纳10%的预扣税。如果中国大陆与外国控股公司的司法管辖区之间有税收协定安排,则将适用较低的预扣税率。香港与中国大陆有一项税收安排,规定对股息征收5%的预扣税,但须遵守某些条件和要求,例如要求香港企业在股息分配前的12个月内始终拥有分配股息的中国企业至少25%的股份,并规定收款人可以证明自己是香港纳税居民并且是股息的实益所有者。中华人民共和国政府于2018年通过了法规,规定在确定非居民企业是否具有受益所有人身份时,应根据其中列出的因素进行综合分析,并应考虑具体案例的实际情况。具体而言,它明确规定代理人或指定收款人不被视为 “受益所有人”。我们通过CNET Online Technology Co.拥有我们的中国子公司有限公司(“中国网香港”)。China Net HK目前没有持有香港税务局颁发的香港税务居民证,因此无法保证我们能够获得降低的预扣税率。如果中国地方税务机关不将China Net HK视为股息的 “受益所有人”,则我们的中国子公司向其支付的任何股息将征收10%的预扣税率。
合并后的VIE结算根据VIE协议欠我们的外商独资企业的款项没有任何限制。但是,关联实体之间的安排和交易可能会受到中国税务机关的审计或质疑。如果在任何时候确定合并后的VIE协议和我们的外商独资企业之间的相关费用结构是非实质性的,并且被中国税务机关拒绝,则合并后的VIE可以在万不得已的情况下向我们的外商独资企业进行不可扣除的转账,以支付根据VIE协议所欠的款项。这将导致此类转移是合并后的VIE的不可扣除的费用,但对于我们的外商独资企业而言,此类转移仍是应纳税的收入。如果发生这种情况,可能会增加我们的税收负担,减少我们在中国的税后收入,并可能对我们向控股公司进行分配的能力产生重大和不利影响。我们的管理层认为,这种情况发生的可能性很小。
我们的中国子公司的所有收入均以人民币产生,人民币不能自由兑换成其他货币。因此,对货币兑换的任何限制都可能限制我们的中国子公司向我们支付股息/进行分派的能力。中国政府对人民币可兑换成外币实施管制,在某些情况下,对汇出中国的货币实行管制。然后,外汇供应短缺可能会限制我们的中国子公司向我们汇出足够的外币的能力,使我们无法向美国投资者支付股息。人民币目前可在 “经常账户” 下兑换,包括股息、贸易和服务相关的外汇交易,但不能在 “资本账户” 下兑换,后者包括外国直接投资和外债。目前,我们的中国子公司可以通过遵守某些程序要求购买外币用于结算经常账户交易,包括向我们支付股息,而无需获得中国国家外汇管理局(“外管局”)的批准。但是,中国有关政府部门可能会限制或取消我们未来为经常账户交易购买外币的能力。中国政府可能会继续加强资本管制,外管局可能会对同时属于经常账户和资本账户的跨境交易实施额外的限制和严格审查程序。任何现有和未来的货币兑换限制都可能限制我们利用人民币产生的收入向证券持有人支付外币股息的能力。资本账户下的外汇交易仍然受到限制,需要获得国家外汇管理局和中国其他相关政府机构的批准或登记。这可能会影响我们通过债务或股权融资为中国子公司获得外币的能力。
迄今为止,我们的子公司均未向其在中国境内或境外的各自股东或内华达控股公司分配任何收益或发放任何股息,内华达控股公司也从未向美国投资者申报或支付任何现金分红。
在可预见的将来,我们目前没有任何计划直接或间接向我们的内华达州控股公司分配任何收益/发放任何股息,也没有计划为普通股支付任何现金分红,因为我们目前打算保留大部分(如果不是全部)可用资金和任何未来的收益来运营和扩大我们的业务。
截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月的现金流分析
现金和现金等价物是指手头现金和银行即期存款。我们认为所有购买时原始到期日为三个月或更短的高流动性投资均为现金等价物。截至2023年6月30日,我们的现金及现金等价物约为200万美元。
我们的流动性需求包括(i)用于运营活动的净现金,包括(a)为初始扩建、持续扩展我们的网络和新服务提供资金所需的现金;(b)我们的营运资金需求,包括向搜索引擎资源和其他广告资源提供商支付的存款和预付款、支付我们的运营费用和为应收账款融资;以及(ii)用于投资活动的净现金,其中包括扩展与我们相关的技术的投资现有和未来的业务活动,投资增强我们当前提供广告、营销和数据服务的广告门户的功能,确保我们通用网络的安全,以及投资与战略合作伙伴建立合资企业以开发新技术和服务。迄今为止,我们主要通过融资活动产生的收益为流动性需求提供资金。
下表提供了有关我们在指定期间的净现金流的详细信息:
截至6月30日的六个月 |
||||||||
2023 |
2022 |
|||||||
金额以千美元计 |
||||||||
用于经营活动的净现金 |
$ | (862 | ) | $ | (2,144 | ) | ||
用于投资活动的净现金 |
(1,462 | ) | (479 | ) | ||||
融资活动提供/(用于)的净现金 |
- | - | ||||||
外币汇率变动的影响 |
(67 | ) | (96 | ) | ||||
现金和现金等价物的净减少 |
$ | (2,391 | ) | $ | (2,719 | ) |
用于经营活动的净现金
在截至2023年6月30日的六个月中,我们在经营活动中使用的净现金约为86万美元,主要归因于:
(1) |
净亏损,不包括约65万美元的折旧和摊销非现金支出;约21万美元的经营租赁使用权资产摊销;约8万美元的基于股份的薪酬;约46万美元的信贷损失准备金;约0.03万美元的固定资产处置亏损;约21万美元的长期投资减值;约17万美元的公允价值变动收益认股权证负债;约为0美元。0.02亿美元的递延所得税优惠以及约15万美元的其他营业外收入,使不包括非现金和非经营项目在内的净亏损约为127万美元。 |
(2) |
从运营资产和负债变动中获得的现金,例如: |
- |
应收账款减少约59万美元,主要是由于在此期间向两个主要客户收款; |
- |
来自客户的预付款增加了约21万美元; |
- |
向供应商支付的预付款和押金减少了约9万美元,这主要是由于在此期间一家主要的互联网广告资源供应商退还了定金;以及 |
- |
应付账款和其他流动负债合计增加了约30万美元。 |
(3) |
由运营资产和负债变化产生的运营支出抵消,例如: |
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应计额、应付税款和经营租赁负债共减少约51万美元,这主要是由于在此期间结清了这些负债。 |
在截至2022年6月30日的六个月中,我们在经营活动中使用的净现金约为214万美元,主要归因于:
(1) |
净亏损,不包括约111万美元的折旧和摊销非现金支出;约13万美元的经营租赁使用权资产摊销,约95万美元的信贷损失备抵额,约8万美元的股份薪酬;认股权证负债公允价值变动收益约178万美元,递延所得税优惠约0.04亿美元,以及约7万美元的营业外收入,不包括非现金项目净亏损约2.02美元百万。 |
(2) |
从运营资产和负债变动中获得的现金,例如: |
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向供应商支付的预付款和押金减少了约110万美元,这主要是由于使用了截至2021年12月31日通过广告资源和2022财年上半年从供应商那里获得的其他服务向供应商支付的预付款; |
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关联方应付的与向关联方提供的广告服务有关的款项减少了约06万美元; |
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其他流动负债和应付税款合计增加了约32万美元;以及 |
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其他流动资产减少了约30万美元。 |
(3) |
由运营资产和负债变化产生的运营支出抵消,例如: |
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应收账款增加了约29万美元; |
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长期押金增加了约50万美元,这笔款项是为在此期间签订的新办公空间租赁合同支付的,这笔款项预计不会在2022年6月30日起的一年内退还; |
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应付账款减少约51万美元; |
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来自客户的预付款减少了约40万美元,这主要是由于在此期间确认了期初合同负债的收入;以及 |
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应计账款、经营租赁负债和短期租赁付款应付账款共减少约38万美元,这是由于在此期间结清了这些运营负债。 |
用于投资活动的净现金
在截至2023年6月30日的六个月中,(1)我们向一家非关联方提供了200万美元的短期贷款。该贷款是无抵押的,固定年化利率为12%。这笔贷款的原始到期日为2023年7月17日。2023年7月1日,我们将这笔贷款的期限延长了六个月,至2024年1月18日;(2)我们筹集了一笔10万美元的短期贷款,该贷款于2022年4月提供给另一家非关联方;(3)我们获得了约50万美元的总利息收入,这归因于我们在前几个时期向非关联方提供的短期贷款;(4)我们向其追加了约04万美元的投资我们的一家未合并投资实体;以及 (5) 我们从中获得了约43万美元的收益将我们在另一家未合并的被投资实体的股权出售给非关联方。在截至2023年6月30日的六个月中,这些交易共导致投资活动净现金流出约146万美元。
在截至2022年6月30日的六个月中,(1)我们向两个非关联方共提供了260万美元的短期贷款;(2)我们分别从非关联方获得了约205万美元的短期贷款本金偿还额和6万美元的贷款利息收入;(3)我们还从一位未合并的投资方那里获得了约101万美元的短期贷款还款。在截至2022年6月30日的六个月中,这些交易共导致投资活动净现金流出约48万美元。
融资活动提供的/(用于)融资活动的净现金
在截至2023年6月30日和2022年6月30日的六个月中,融资活动没有提供或使用任何现金。
未来流动性、物质现金需求和资本资源
自本文发布之日起12个月内,我们未来的短期流动性需求主要包括购买搜索引擎营销资源和其他在线营销资源以分配给客户所需的存款和预付款,以及我们的运营支出,主要包括办公室租金和员工工资和福利。
此外,为了进一步发展我们的核心业务,即我们的互联网广告和相关数据服务业务,拓宽和多样化客户的在线营销渠道,增强我们的行业竞争优势并保护我们的客户群,我们正在积极寻找具有互补在线营销资源的目标公司进行收购和/或合资合作。迄今为止,我们尚未与任何潜在目标签订任何具有约束力的协议。目前尚不确定潜在的收购和/或合作何时完成,以及我们将转移哪种形式的对价。如果这笔交易得以完成,那么在转移现金对价(如果有的话)时,短期内将大大减少我们的流动性。但是,收购完成后,收购的子公司可能会产生营业利润和新的现金流入,这也可能有助于通过合并新收购子公司和我们自己的子公司的业务所产生的预期协同效应,改善我们核心业务的整体毛利率和现金流状况。除此之外,自本协议发布之日起 12 个月内,我们没有其他重要的非运营现金需求。
随着 2023 年 5 月 COVID-19 疫情的结束以及此后经济的逐步复苏,我们的业务表现从 2023 年第二财季开始改善。在截至2023年6月30日的三个月中,我们缩小了亏损总额,并从核心业务中产生了正的净现金流。尽管 COVID-19 疫情的未来发展和影响仍存在不确定性,但我们预计在未来 12 个月内,我们的核心业务的业绩将持续缓慢复苏,现金流状况将有所改善。
为了提高运营绩效,从2022年初开始,我们开始向客户介绍我们的SaaS服务。SaaS 服务旨在通过我们的区块链集成框架 (“BIF”) 平台以独特的 NFT 世代、数据记录、共享和存储模块订阅等形式提供一站式区块链驱动的企业管理解决方案。但是,整个 2022 财年出人意料的 COVID-19 疫情控制隔离和业务关闭措施对我们向客户推广 SaaS 服务产生了不利影响。为了适应经济变化并缓解 COVID-19 疫情控制措施的影响,我们将短期的 SaaS 服务策略修改为对中小企业更友好的方式,例如,我们引入了一种更灵活的按代 NFT 付费的支付方式。尽管SaaS服务业务的收入及其盈利能力尚未达到我们的预期,但我们预计SaaS业务将为我们带来正现金流,并有助于提高我们的流动性,因为这些服务是基于我们自主开发的软件平台的技术提供的,该平台不需要向其他第三方服务提供商进一步的实质性现金外流。
2023年7月,我们成立了一家新的控股子公司,并开始将业务扩展到直播运营行业。我们预计在未来12个月内,通过提供在线内容制作、发行和推广以及直播主播培训和管理服务,将产生营业利润和额外的现金流入。
此外,在自本文发布之日起的未来12个月内,我们预计将通过以下方式产生额外的现金流入和/或改善流动性:(1)我们目前向非关联方提供的未偿短期营运资金贷款将在未来12个月内到期,我们预计将在未来12个月内收取这些贷款本金和相关利息收入;(2)如果我们预计营运资金不足,我们可以向商业申请循环信贷额度中国的银行来补充我们的空头-长期流动性赤字。我们以前在获得此类信贷额度方面没有遇到任何困难,这可能会导致固定债务和增量利息成本;(3)考虑到与主要供应商的长期合作历史和良好的往绩,我们计划与供应商谈判以获得更优惠的付款条件;(4)我们计划通过优化不同办公室之间的人员结构来降低运营成本,并在需要时减少办公租赁空间。这可能会产生与员工裁员补偿和合同终止罚款相关的增量成本。
基于上述讨论,我们认为,我们目前的现金和现金等价物、我们预期的运营和投资和融资活动产生的新现金流以及我们的其他流动性改善措施将确保我们有足够的现金来履行未来12个月内到期的债务。
从长远来看,在未来12个月之后,我们计划进一步拓宽向客户提供的基于区块链的SaaS服务的应用场景,继续通过收购扩大我们的核心互联网广告和营销业务,并开发针对海外互联网用户的互联网广告和营销渠道。因此,我们可能会决定通过增加美国资本市场的股权融资,提高流动性状况或增加未来投资的现金储备。这将导致我们的股东进一步稀释。我们无法向您保证,此类融资将以我们可接受的金额或条件提供,或者根本无法提供。
C. 资产负债表外安排
没有。
D. 披露合同义务
2022年8月,我们通过认购广东永福祥健康管理有限公司(“永福祥”)的673万元人民币(约合98万美元)的注册资本,获得了该实体9.9%的股权,该金额承诺在2065年12月31日之前支付。
2022年9月,我们通过认购广州元奇曼科技有限公司(“元气漫人”)的9%股权,以现金认购该实体人民币09万元(约合0.010万美元)的注册资本,该金额承诺在2040年12月31日之前支付。
2023年6月,我们通过以现金认购武汉巨量99万元人民币(约合14万美元)的注册资本,获得了武汉巨良9.9%的股权,这笔款项承诺在2052年8月1日之前支付。
第 3 项。关于市场风险的定量和定性披露
不适用于规模较小的申报公司。
第 4 项控制和程序
评估披露控制和程序
在包括首席执行官和首席会计和财务官在内的管理层的监督和参与下,我们对截至2023年6月30日的财季披露控制和程序的有效性进行了评估,该术语在《交易法》第13a-15(e)条和第15d-15(e)条中定义。根据这项评估,我们的首席执行官兼首席财务官得出结论,在本报告所涉期间,公司的披露控制和程序自该日起生效,以确保在美国证券交易委员会规则和表格规定的期限内记录、处理、汇总和报告我们要求在《交易法》报告中披露的信息,并收集此类信息并传达给我们的管理层,包括我们的首席执行官和负责人酌情由财务干事或履行类似职能的人员,以便及时就所要求的披露作出决定。
财务报告内部控制的变化
在本10-Q表季度报告所涵盖的2023年财季中,我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化,也没有对我们对财务报告的内部控制产生重大影响或合理可能产生重大影响。
第二部分。其他信息
第 1 项。法律诉讼
我们目前不是任何法律或行政诉讼的当事方,也不知道在所有重大方面针对我们的任何未决或威胁要提起的法律或行政诉讼。我们可能会不时成为我们正常业务过程中出现的各种法律或行政诉讼的当事方。
第 1A 项。风险因素
基于公司作为小型申报公司的地位,该信息已被省略。
第 2 项。未注册的股权证券销售和所得款项的使用
没有。
第 3 项。优先证券违约
没有。
第 4 项矿山安全披露
不适用。
第 5 项。其他信息
没有。
第 6 项。展品
下文展品索引中列出的展品作为本报告的一部分提供。
展品编号 |
文件描述 |
|
31.1 |
根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的1934年《证券交易法》第13A-14(A)/15D-14(A)条对首席执行官进行认证。 |
|
31.2 |
根据根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的1934年《证券交易法》第13A-14(A)/15D-14(A)条对首席会计和财务官进行认证。 |
|
32.1 |
根据 18 U.S.C. 1350(2002 年《萨班斯-奥克斯利法案》第 906 条)对首席执行官和首席会计和财务官进行认证。 |
|
101 |
随函提交以下材料:(i) 内联 XBRL 实例,(ii) 内联 XBRL 分类扩展架构,(iii) 内联 XBRL 分类扩展计算,(iv) XBRL 分类扩展标签,(v) XBRL 分类扩展演示,以及 (vi) 内联 XBRL 分类扩展定义。 |
|
104 |
封面交互式数据文件-封面交互式数据文件未出现在交互式数据文件中,因为其 XBRL 标签嵌入在 Inline XBRL 文档中。 |
签名
根据1934年《证券交易法》的要求,注册人已正式促使经正式授权的下列签署人代表其签署本报告。
ZW 数据行动技术公司 | |
日期:八月 21, 2023 |
/s/ 程汉东 |
姓名:程汉东 |
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职位:首席执行官兼代理首席财务官 |
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(首席执行官兼首席会计和财务官) |