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·《FH附例》第4.5节

概述

总法律顾问根据政策通过这些程序，以执行和确保遵守政策和相关法律，特别是限制使用重大非公开信息的法律。

定义

·政策。内幕信息政策。

·补偿性奖励。补偿性奖励是指由董事会、薪酬委员会或根据First Horizon薪酬计划或计划授予、批准或授权的任何股票期权、限制性股票、股票单位、股票权利或其他基于股票的奖励，无论是否基于业绩，也无论是否以股票或现金支付或结算。

·亲近的家庭成员。任何人的近亲家庭成员是：该人的配偶、未成年子女或居住在该人家中的子女；或由该人或其配偶控制的任何信托、财产或其他私人实体或企业。然而，下列人员不是个人的近亲家庭成员：在离婚诉讼待决期间的配偶；个人仅通过分居、监护、离婚或其他协议为其提供赡养的未成年子女，该人不控制子女的金融资产；以及总法律顾问如此确定的任何个人或实体。

·FH&First Horizon Bank股票。在政策和本程序中使用的“FH股票”包括由FH发行的普通股和优先股，而“第一地平线银行股票”包括由第一地平线银行发行的优先股。为此目的，“优先股”包括与优先股有关的存托股份。重要性的标准在不同的阶级之间可能不同。

·季度停电期和临时停电期。在下面的“停电程序”中定义。

·限制性储蓄计划选举和交易日。在下面“储蓄计划”部分的“储蓄、再投资和其他计划”中定义。

·指定美国证券交易委员会专家。由总法律顾问选择的一名律师，他在美国证券合规方面具有专业知识。

本文档中未定义的所有术语均具有本保单中给出的含义。

名称

1.补充审批前人员名称。总法律顾问对除政策所指定人员以外的预审查人员的指定见附录A。

2.指定美国证券交易委员会专家。总法律顾问指定的美国证券交易委员会专家列于附录A。如果该专家因任何原因无法联系到，则本程序中对指定的美国证券交易委员会专家的引用将指公司秘书。

通关前程序

1.清拆前监督。预先审批请求可由总法律顾问、公司秘书或指定的美国证券交易委员会专家处理。任何人不得结清自己的交易。

2.新清拆前人士须知。每当预审批人员发生变化时，总法律顾问将通知公司秘书和指定的美国证券交易委员会专家，无论是由于高管或董事的变更，还是通过总法律顾问的指定权。公司秘书负责通知每一位新的执行干事或董事他或她作为预先审批人员的新身份，并简要说明政策下与该身份相关的限制。该通知可与为这些职位新人编写的惯常情况介绍材料相协调。指定的美国证券交易委员会专家负责向总法律顾问新指定的每一位预审人员提供类似的通知。除其他事项外，通知将询问新的预结算人员有关未平仓衍生产品、空头和质押头寸的情况，并将提醒该人与这些头寸相关的政策限制和法律风险。

3.其他通关前程序。

A.知道自己掌握重要的非公开信息的预先清关人员不得要求清关。给予许可的事实并不能免除在知情的情况下实际拥有重要的非公开信息的人的交易责任。

B.清算一般只在指定的时间段内进行。除非另有说明，放行应从通知提出要求的预先放行人员的那一刻开始，并于通知中指明的日期营业结束时终止。在任何情况下，如果向请求人提供的许可没有任何规定的到期日，许可将在通知许可之日的下一个交易日结束时失效。

停电程序

1.季度停电期。

答：根据每个会计季度的收益公告，自动建立季度禁售期。对于每个财政季度，季度封闭期从第16天开始

截至该季度最后一个月，并在第一个交易日(即收益发布后的一个完整交易日)之前结束，公开发布该季度的收益。

B.在每个季度封闭期内，禁止所有进入者和所有预清除者及其近亲家庭成员交易First Horizon证券(如下文第3条所述)。每个进入者和每个预先许可的人负责确保他或她的近亲遵守这一禁令。任何例外情况都必须得到总法律顾问的批准，如果总法律顾问寻求例外情况，则必须得到首席执行官的批准。

C.在每个季度第三个月的第一个工作日左右，将向所有通道和预审批人员发送一封电子邮件，警告他们季度停电期将从该月的16日开始。指定的美国证券交易委员会专家负责发送警告。通关前人员可能会收到与其他通行者不同的通信。

2.临时停电期。

A.特别禁制期可由总法律顾问或公司秘书随时开始，并可持续任何时间，包括无限期，每种情况下总法律顾问或公司秘书根据当时已知的情况确定为审慎。如果总法律顾问和公司秘书均不可用，首席执行官、首席财务官或指定的美国证券交易委员会专家可以开始临时封锁期。

B.总法律顾问或其他授权人员可以书面或口头、会议、电子邮件或其他方式向任何员工或董事发出特别停工期通知。

C.所有收到临时封闭期通知的First Horizon董事和员工及其近亲家庭成员，在封锁期内不得交易First Horizon证券(如下文第3条所述)。每个这样的董事、官员和员工都有责任确保他或她的近亲遵守这一禁令。

D.特别禁制期通常已经确定，这一事实本身就是重要的非公开信息，必须根据政策和本程序予以处理。

E.总法律顾问和公司秘书不需要在已知重大非公开信息的情况下设立正式的特别禁制期。特设禁飞期机制只是他们有权在适当情况下使用的工具，是对预先核准程序的补充。

F.预计在权衡各种风险后，只会很少发出临时停电警告。对于那些收到特别停电通知的人，特别停电取代了定期停电和窗口期程序，包括储蓄计划下的程序。

3.禁售期适用于各类第一地平线证券。

A.定期禁售期始终适用于FH和First Horizon Bank股票。总法律顾问可根据具体情况决定是否应将债务或信托优先证券添加到特定的停产中。

B.临时封闭期始终适用于FH普通股。总法律顾问可根据具体情况决定是否应将FH或First Horizon Bank优先股，或债务或信托优先证券，添加到特定的特别停电中。

衍生品、卖空和对冲

1.衍生工具。任何预审批人员不得从事任何涉及基于FH或First Horizon Bank股票的衍生品的活动，除非政策或本程序中规定的例外情况或

除非根据政策获得首席执行官或总法律顾问或指定人员的批准。被禁止的活动包括买入、卖出、撰写或行使看涨期权或看跌期权，以及进行套期和掉期交易。

2.卖空。任何预先批准的人员不得从事任何涉及卖空FH或第一地平线银行股票或具有卖空FH或First Horizon Bank股票的实际效果的活动，除非该政策或本程序中规定的例外情况，或除非根据该政策获得首席执行官或总法律顾问或指定人的批准。这一禁令适用于任何具有通过FH或第一地平线银行股票市场价格下跌而创造利润的活动。

3.对冲。在不限制上述第1段和第2段的一般适用的情况下，任何预先审批人员不得从事任何对冲FH或First Horizon Bank股票的经济利益的活动，除非有政策或本程序中规定的例外情况，或除非根据政策获得首席执行官或总法律顾问或指定人的批准。就此而言，对冲包括任何交易、仓位或金融工具，用以抵销或改善由结算前人士实益拥有的FH或First Horizon Bank股票市值的任何下降，包括直接或间接拥有的任何股份，以及任何未归属、递延或以其他方式受限的基于股票的奖励。

4.过渡。当某人首次成为结算前人士时，该人士须告知总法律顾问所有衍生工具及空头持有量，包括任何会构成对冲的仓位，而在此人拥有结算前人士身份时持有该等仓位会违反政策或此等程序。此外，每名预先结算人士须不时预先结算其衍生工具及空头持有量的任何变动，但纯粹因时间流逝而到期而引起的变动除外。

储蓄、再投资和其他计划和安排

1.储蓄计划。以下补充程序适用于与第一个Horizon储蓄计划有关的交易和账户。

A.以下“受限储蓄计划选举”构成FH普通股的“交易”：储蓄计划允许的任何选举或其他自愿指示，导致分配给参与者账户的CS基金的股票或单位数量发生变化，例如改变基金间的投资分配、创建新贷款、在预定到期日之前预付旧贷款、年度选举导致自助餐厅计划美元支付到储蓄计划、取款或分配；任何开始参与储蓄计划的选择，除非参与者没有将任何供款的任何部分(雇员、雇主、展期或其他方式)或计划的条款指示进入CS基金；以及任何具有改变参与者或公司供款投资于CS基金的金额的选择。受限储蓄计划选举不包括由上述选举引起的自动交易，也不包括由该计划规定或不在参与者自愿控制范围内的交易。

B.由于上述原因：

当参与者拥有重要的非公开信息时，任何参与者不得进行受限储蓄计划选举。

在季度和临时停电期间，禁止访问人员进行受限的储蓄计划选举。

限制预清拆人士的储蓄计划选举须受预清拆规定所规限。

C.访问权限人员的受限储蓄计划选举受以下附加限制的约束：

IV.受限储蓄计划选择可由访问人员在任何日历季度的连续两个交易日中不超过一段时间内进行。在此期间，访问人员可以进行多次受限储蓄计划选择，也可以对受限储蓄计划选择进行多次更改。为避免任何疑问，本段四不适用于非限制性储蓄计划选举的选举或选举变更。

D.A“交易日”在交易时段结束后立即开始，并在纽约证券交易所适用类别的FH股票紧随其后的交易时段结束。为此，因假日而缩短的正常交易时段被视为交易时段，但所谓的盘后交易不被视为任何交易时段的一部分。根据这一定义，晚上、周末或假期是与晚上、周末或假期之后的下一个交易日的同一交易日的一部分。

E.如果访问人员利用该计划交易有价证券的能力在其储蓄计划账户内投资FH或First Horizon Bank股票，则其账户中包含FH或First Horizon Bank股票的部分应被视为政策和这些程序的所有目的的单独CS基金，尤其包括限制性储蓄计划选择的定义和适用的限制。

F.每个访问者必须以电子或书面形式确认他们已阅读、理解并同意遵守本程序的规定。

2.10B5-1图则及非安全港交易安排。与FH或First Horizon Bank股票相关的10b5-1计划或NSHTA的创建、修改或酌情提前终止是一种“交易”。指定的美国证券交易委员会专家负责根据具体情况决定是否批准10B5-1计划或NSHTA的创建、修改或提前终止。根据批准的10b5-1计划或NSHTA进行的任何交易都不包括在预清理和停电要求之外。对10B5-1计划或国家公路交通安全管理局的微小修改，只有在得到指定的美国证券交易委员会专家或总法律顾问逐案批准的情况下，才被排除在“贸易”地位之外。

3.股息再投资计划。选择开始或改变(包括停止)FH红利再投资计划下的自动购买，或选择经纪公司(如果操作方式与FH的计划基本相同)构成“交易”。FH的股息再投资计划或经纪商的股息再投资计划下的自动购买，只有在适用的再投资选择符合保单和这些程序的情况下，才不受禁止和预先清算要求的限制。停电要求的例外情况可由总法律顾问根据具体情况批准。

4.限价指令。向经纪商下达限价订单，根据其条款，该经纪商可以在下单期间的交易日之后操作，这将创建NSHTA。

5.选举的始作俑者。储蓄计划和股息再投资计划下的所有选择在最初采用这些程序或个人的访问状态开始之前已经到位，将被视为已正式预先批准或在适用的情况下符合本政策和这些程序的目的。

质押、保证金账户和礼物

1.股票质押及保证金账目。对FH或First Horizon Bank股票的担保将根据具体情况进行处理。质押包括在保证金账户配售股票，以及更传统的质押情况。在停电期间，质押是允许的，但不是必需的。如果股票被放入一个没有未偿还贷款余额的保证金账户，则不需要进行预结算，除非预清算人希望利用该账户的保证金特征。

2.礼物。预清关人员被要求对任何礼物进行预清关。在下列任何情况下，停电限制不适用于赠送First Horizon证券：

A.对于直系亲属，只要预先批准的人寻求预先批准，如果该家庭成员希望购买或出售第一地平线证券。

B.出于税务或遗产规划的目的，向家族信托、合伙企业、有限责任公司或其他少数人所有的实体提供资金，只要该实体希望购买或出售First Horizon证券的预先清算人寻求预先清算者。

C.对于501(C)(3)慈善组织，如果预先审批的人或任何直系亲属都不是雇员、不是受托人、不是投资委员会成员或在其他方面不能控制或显著影响股份一旦由该组织持有的投票或处置，只要至少满足下列条件之一：

I.据预审人士所知，慈善组织并无一贯的政策或做法，在收到礼物后不久即出售有价证券，亦没有表示有意在收到礼物后不久出售FH或First Horizon Bank的股票。或

II.在作出礼物时，预清盘人指示慈善组织持有股份，直至(A)紧接FH公布其收益后第一个完整交易日后的第一个营业日，或(B)预清盘人能够根据保单获得预清盘个人出售FH或First Horizon Bank股票的第一天。为此目的，只要预先批准人简单地要求组织获得该人的许可即可进行销售，只要该人在给予该许可之前根据政策获得预先许可即可。

至于停电，所有其他礼物的情况都将根据具体情况处理。“直系亲属”具有FH最近的董事和高管问卷中不时给出的含义。

绝对例外

停电和预清障要求的绝对例外。以下交易不包括在停电和预清关要求之外：

A.任何补偿性奖励的收受，以及任何补偿性奖励的归属、支付、分配或到期时的股票收受；

B.通过行使股票期权补偿性奖励进行的购买，如果期权价格的支付是在紧接行使之前可用的现金或以前拥有的FH股；

(三)行使股票增值权补偿性奖励的收购；

D.向FH出售(通过认证或其他方式)，涉及支付与补偿性赔偿有关的期权价格或预扣税款；

E.根据储蓄计划、政策和本程序作出的选择，通过自动工资总额扣除和/或相关公司匹配缴费的方式进行购买；

F.通过根据非选择性计划条款实施的储蓄计划下现金股息的自动再投资进行购买；

G.根据FH的股息再投资计划，或根据经纪商发起的实质上类似的计划，通过现金股息的自动再投资购买，根据再投资选择进行，该再投资选择(I)不是在任何封闭期内进行的，(Ii)不是在选民拥有重要的非公开信息时进行的，以及(Iii)如果是预清关人员，则根据政策和本程序预先清算；

H.因正向股票拆分或股票分红而产生的任何收购或扩大，以及因反向股票拆分而产生的任何处置或减少；以及

与股票拆分或股票分红、经纪账户转移或其他有关的任何零碎股份的出售、注销或其他处置。

衍生品和卖空限制的绝对例外。下列交易不受衍生工具及卖空限制：(A)所有涉及行使补偿奖励的交易(就可行使的奖励而言)；(B)在所有其他奖励行使之前并包括归属的所有涉及补偿奖励的交易；(C)在行使相关期权的同一天出售期权股份，即使该出售在技术上先于行使；及(D)任何补偿奖励的取消、没收或到期。

例外情况

必须注意到例外情况并适当地加以缓解。

First Horizon的任何部门或部门均可制定与FH或First Horizon Bank股票或其他First Horizon证券交易有关的政策和做法，只要这些政策和做法不与政策和本程序相抵触。