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美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区,邮编:20549
表格:
根据1934年“证券交易法”第13或15(D)节提交的年度报告 | |
截至的财政年度 | |
或 | |
根据1934年“证券交易法”第13或15(D)节提交的过渡报告 | |
在从日本到日本的过渡期内,日本将从欧洲过渡到欧洲,而日本将从欧洲过渡到日本。 |
委托文件编号:
(注册人的确切姓名载于其章程)
|
| |
(主要行政办公室地址) |
(
(注册人电话号码,包括区号)
根据该法第12(B)款登记的证券:
每节课的标题 | 商品代号 | 注册的每个交易所的名称 |
用复选标记表示注册人是否为证券法第405条规定的知名经验丰富的发行人。*是☐
用复选标记表示注册人是否不需要根据该法第13节或第15(D)节提交报告。*是☐
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)提交了1934年《证券交易法》(Securities Exchange Act)第13节或第15(D)节要求提交的所有报告,以及(2)在过去90天内是否一直遵守此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否已在过去12个月内(或注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T法规第405条(本章232.405节)要求提交的每个互动数据文件。
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司还是新兴的成长型公司。请参阅《交易法》规则第312b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
大型加速文件服务器☐ | 加速文件管理器☐ | ☒ |
规模较小的新闻报道公司 | 新兴成长型公司 |
如果是新兴成长型公司,用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第2913(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。巴塞罗那
用复选标记表示注册人是否提交了一份报告,证明其管理层根据“萨班斯-奥克斯利法案”(“美国联邦法典”第15编第7262(B)节)第404(B)条对其财务报告内部控制有效性的评估是由编制或发布其审计报告的注册会计师事务所提交的。巴塞罗那
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如交易法规则第312b-2条所定义)。*是。
注册人在其最近结束的第二财季的最后一个营业日不是一家上市公司,因此无法计算截至该日期非关联公司持有的普通股的总市值。
2021年2月19日,注册人
以引用方式并入的文件
注册人的委托书中与2021年股东年会有关的部分通过引用并入本年度报告的Form 10-K第三部分中。这份委托书将在注册人截至2020年12月31日的财政年度的120天内提交给美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)。
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JAMF控股公司
表格10-K
截至2020年12月31日的财年
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页 | ||
第一部分:第一部分。 | ||
第一项。 | 业务 | 6 |
第1A项 | 风险因素 | 26 |
第1B项。 | 未解决的员工意见 | 67 |
第二项。 | 特性 | 67 |
第三项。 | 法律程序 | 67 |
项目4. | 矿场安全资料披露 | 67 |
第二部分。 | ||
第五项。 | 注册人普通股、相关股东事项和发行人购买股权证券的市场 | 68 |
项目7。 | 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 | 71 |
第7A项。 | 关于市场风险的定量和定性披露 | 95 |
第8项。 | 财务报表和补充数据 | 96 |
项目9。 | 会计与财务信息披露的变更与分歧 | 130 |
项目9A。 | 管制和程序 | 130 |
项目9B。 | 其他资料 | 130 |
第三部分。 | ||
第10项。 | 董事、高管与公司治理 | 131 |
第11项。 | 高管薪酬 | 131 |
第12项。 | 某些实益拥有人的担保所有权和管理层及相关股东事宜 | 131 |
第13项。 | 某些关系和相关交易,以及董事独立性 | 131 |
第14项。 | 首席会计师费用及服务 | 131 |
第四部分。 | ||
第15项。 | 展品和财务报表明细表 | 132 |
第16项。 | 表格10-K摘要 | 134 |
签名 | 135 |
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前瞻性陈述
这份Form 10-K年度报告包含受风险和不确定性影响的前瞻性陈述。本年度报告中以Form 10-K格式包含的除历史事实陈述外的所有陈述均为前瞻性陈述。前瞻性陈述提供了与我们的财务状况、经营结果、计划、目标、未来业绩和业务有关的当前预期和预测。你可以通过它们与历史或当前事实没有严格相关这一事实来识别前瞻性陈述。这些陈述可能包括“预期”、“估计”、“预期”、“项目”、“计划”、“打算”、“相信”、“可能”、“将”、“应该”、“可能有”、“可能”以及与任何关于未来经营或财务业绩或其他事件的时间或性质的讨论有关的其他类似含义的词语和术语。例如,我们做出的所有与我们的估计和预计成本、支出、现金流、增长率和财务结果有关的陈述,或者我们对未来运营、增长计划或战略的计划和目标,都是前瞻性陈述。所有前瞻性陈述都会受到风险和不确定性的影响,这些风险和不确定性可能会导致实际结果与我们预期的大不相同,包括在第1A项“风险因素”和本年度报告Form 10-K其他部分披露的结果。
我们的许多前瞻性陈述来自我们的运营预算和预测,这些预算和预测基于许多详细的假设。虽然我们相信我们的假设是合理的,但我们警告说,很难预测已知因素的影响,我们不可能预测所有可能影响我们实际结果的因素。可能导致实际结果与我们的预期大不相同的重要因素,或警告性声明,在本10-K表格年度报告中的“风险因素”和“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”项下披露。所有可归因于我们或代表我们行事的人的书面和口头前瞻性声明,都明确地受到这些警示声明以及我们在提交给美国证券交易委员会(SEC)的其他文件和公共通讯中不时做出的其他警示声明的限制。您应该评估在这些风险和不确定性背景下做出的所有前瞻性陈述。
我们提醒您,上面提到的重要因素可能并不包含对您重要的所有因素。此外,我们不能向您保证,我们将实现我们预期或预期的结果或发展,或者即使实质上实现了这些结果或发展,也不能保证它们将以我们预期的方式导致后果或影响我们或我们的运营。本年度报告中的Form 10-K中包含的前瞻性陈述仅在本报告发布之日作出。除非法律另有要求,否则我们不承担因新信息、未来事件或其他原因而更新或修改任何前瞻性陈述的义务。
风险因素摘要
下面总结了使我们公司的投资具有投机性或风险性的某些主要因素,所有这些因素在项目1A“风险因素”中都有更全面的描述。本摘要应与“风险因素”部分一起阅读,不应将其作为我们业务面临的重大风险的详尽摘要。以下因素可能会对我们的业务、声誉、收入、财务结果和前景造成损害,以及其他影响:
● | 当前新冠肺炎疫情对我们运营和财务状况的影响; |
● | 客户对苹果的不满或其他影响苹果服务和设备的负面事件的潜在影响,以及企业未能采用苹果产品; |
● | 苹果在特性和功能上的变化对我们的工程重点或产品开发工作的潜在不利影响; |
● | 我们与苹果持续关系的变化; |
● | 我们不是与苹果公司任何排他性协议或安排的一方; |
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● | 我们在一定程度上依赖渠道合作伙伴来销售和分销我们的产品; |
● | 如果用户认为我们的产品是设备故障的原因,声誉损害的影响; |
● | 我们通过研发努力成功开发新产品或对现有产品进行实质性改进的能力; |
● | 我们继续吸引新客户的能力; |
● | 我们留住现有客户的能力; |
● | 我们向现有客户销售附加功能的能力; |
● | 我们有能力履行订阅协议下的服务级别承诺; |
● | 正确估计市场机会和预测市场增长的能力; |
● | 与不能继续保持我们最近的增长速度相关的风险; |
● | 我们收入的很大一部分依赖于我们的一种产品; |
● | 我们扩大业务规模和管理开支的能力; |
● | 我们有能力改变我们的定价模式,如果有必要的话,以赢得竞争; |
● | 我们的云服务因托管我们的云服务的第三方数据中心(包括Amazon Web Services(“AWS”))的任何中断、容量限制或干扰而延迟或中断的影响; |
● | 我们维护、提升和保护我们品牌的能力; |
● | 我们维持企业文化的能力; |
● | JAMF Nation在我们扩大业务的过程中蓬勃发展的能力; |
● | 发布在JAMF Nation上的不准确、不完整或误导性内容的潜在影响; |
● | 我们有能力提供高质量的支持; |
● | 与潜在收购和资产剥离相关的风险和不确定性,包括但不限于对持续运营的中断;管理层从日常责任中转移;对我们财务状况的不利影响;被收购企业未能推进我们的战略;协同效应的不确定性;人事问题;由此产生的诉讼和在尽职调查过程中未发现的问题; |
● | 我们能够预测和响应快速发展的技术趋势和客户不断变化的需求; |
● | 我们与现有公司和新公司竞争的能力; |
● | 不利的一般和行业特定经济和市场条件的影响; |
● | 减少IT开支的影响; |
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● | 我们吸引和留住高素质人才的能力; |
● | 与客户面临的竞争挑战相关的风险; |
● | 我们的销售周期往往很长且不可预测的影响; |
● | 我们发展和扩大市场和销售能力的能力; |
● | 与向新的和现有的企业客户销售相关的风险; |
● | 与免费试用和其他入站、潜在客户销售策略相关的风险; |
● | 与我们合同中的赔偿条款相关的风险; |
● | 我们的管理团队管理上市公司的经验有限; |
● | 任何灾难性事件的影响; |
● | 全球经济状况的影响; |
● | 与网络安全事件相关的风险; |
● | 产品中真实或可感知的错误、故障或错误的影响; |
● | 与我们的技术或基础设施相关的中断或性能问题的影响; |
● | 普遍中断对数据传输的影响; |
● | 与严格和不断变化的隐私法律、法规和标准以及与数据隐私和安全相关的信息安全政策和合同义务相关的风险; |
● | 与知识产权侵权、挪用或其他索赔相关的风险; |
● | 我们对第三方软件和知识产权许可证的依赖; |
● | 我们获取、保护、执行和维护我们的知识产权和专有权利的能力;以及 |
● | 与我们在产品中使用开源软件相关的风险。 |
这些风险和其他风险在项目1A“风险因素”中有更全面的描述。如果这些风险中的任何一个实际发生,我们的业务、财务状况、经营结果、现金流和前景都可能受到实质性的不利影响。因此,您可能会损失您在我们普通股上的全部或部分投资。
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第一部分:
项目1.业务
我们的使命
我们的使命是帮助组织与苹果取得成功。
概述
我们是苹果企业管理的标配,我们的云软件平台是全球唯一垂直聚焦的苹果基础设施和规模化安全平台。我们帮助企业、医院、学校和政府机构等组织连接、管理和保护云中的苹果产品、应用程序和企业资源,而无需触摸设备。有了JAMF的软件,苹果设备可以被部署到收缩包装盒中全新的员工手中,在第一次开机时进行自动设置和个性化设置,并在设备的整个生命周期内持续管理。
JAMF成立于2002年,大约在同一时间,苹果正在引领一场行业转型。苹果通过专注于创造卓越的消费者体验,改变了人们获取和利用技术的方式。随着Mac、iPod、iPhone和iPad等革命性产品的发布,苹果打造了世界上最有价值的品牌,并在日常生活中变得无处不在。
我们相信,员工已经开始期待苹果在工作中的高质量用户体验,就像他们在个人生活中享受的那样。这通常是不可能的,因为许多组织依赖传统解决方案来管理苹果设备,或者不让员工选择设备。JAMF的软件解决方案保留并扩展了原生的Apple体验,使员工可以像在个人生活中一样使用Apple设备,同时保护他们的隐私并满足IT在部署、访问和安全方面的企业需求。
我们通过专注于成为苹果在企业中的首要解决方案来建立我们的公司。通过与苹果的长期合作关系,我们积累了丰富的苹果技术经验和专业知识,使我们有能力充分、快速地利用和扩展苹果产品、操作系统和服务的功能。这些专业知识使我们能够在苹果提供新的创新和操作系统发布的那一刻就为它们提供全面的支持。这一重点使我们能够在企业中为Apple创造一流的用户体验,截至2020年12月31日,我们的客户已超过4.7万,在100多个国家和地区部署了2040万台Apple设备。
我们通过订阅模式、通过直销团队、在线和间接渠道合作伙伴(包括苹果)销售SaaS解决方案。我们的多维入市模式和云部署产品使我们能够通过我们的软件解决方案接触到世界各地的大大小小的所有组织。因此,随着苹果在企业中的势头不断增强,我们的客户群继续快速增长和扩大。我们的客户包括许多高知名度的品牌和组织,包括苹果本身,财富500强中的8家,财富500强中的7家,最有价值的25个品牌中的23个(根据福布斯最有价值品牌排行榜),以及截至2020年12月31日的美国10家最大银行中的10家(根据Bankrate.com的总资产)。此外,我们还看到了将软件平台上的附加产品销售到现有客户群中的机会,以便为客户提供更大的价值。我们对客户成功和创新的关注导致截至2020年12月31日的净促销得分为54.6,远远超过行业平均水平。
与我们的软件平台相辅相成的是JAMF Nation,这是世界上最大的IT专业人员在线社区,专门关注企业中的苹果。这个拥有100,000多名成员的活跃的草根社区为任何对苹果部署有疑问的人提供了一个高度合格和高效的众包问答引擎。这个社区无私地充当现有和潜在客户的资源,也是为我们的产品路线图提供功能反馈和想法的重要资产。
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行业背景
影响企业如何使用和管理技术来吸引员工并提高工作效率的主要趋势包括:
苹果的技术民主化
苹果无处不在。它是《福布斯》评选的全球最具价值品牌,2018年,它成为第一家市值突破1万亿美元的公司。苹果的成功是通过其硬件、软件和云服务的创新组合为客户提供最佳用户体验推动的。它将用户放在首位,围绕最大化苹果用户体验进行设计,从而改变了技术格局。
在20世纪90年代和21世纪初,终端技术由Microsoft Windows主导,尤其是在工作场所。许多企业将标准化置于用户体验之上,以便促进大量Windows PC的部署、安全和管理。员工通常不能选择自己的设备。在本世纪头十年,苹果推出了一系列革命性的产品,改变了世界与技术互动的方式。苹果在2001年发布了iPod,紧随其后的是2007年的iPhone和2010年的iPad。这些产品采用了Apple iOS(苹果专有的移动操作系统),分享了以用户为先的设计元素。IOS设备的迅速普及,再加上基于网络的应用程序的激增,产生了“光环效应”,导致了苹果Mac电脑的复兴。这些设备使用户能够轻松地利用强大的技术,而无需考虑他们的技术专长。苹果以消费者为中心的技术提供了比许多员工以前在工作场所拥有的技术更有能力、更直观、速度更快的体验。
苹果对用户体验的关注从整体上改变了员工对技术的期望。员工希望获得简单、直观、无缝的体验,以促进创造力、工作效率和协作。苹果目前提供了一个完整的生态系统,包括台式机、笔记本电脑、平板电脑、手机和可穿戴设备,旨在实现家庭、工作和任何地方的无缝互操作。这使得苹果成为整体领先的科技品牌,根据MBLM在2020年进行的一项品牌亲密度研究,三分之一的苹果用户“没有这个品牌就活不下去”。
IT的消费化
IT的消费化是指将最初为个人使用而设计的软件和硬件产品迁移到企业中。如今,员工通常不太倾向于在工作和个人技术之间划清界限,通常不愿满足于比家里更难使用的企业解决方案。为了应对IT运动的消费化,企业正在进行数字化转型,以创建一支参与度更高的劳动力队伍,为员工提供类似消费者的工具和技术选择。随着人才竞争的升级,我们相信技术将在改善或降低员工体验方面发挥核心作用。让员工能够使用自己喜欢的设备,对于吸引、吸引和留住高效员工非常重要。如今,远程管理和培训新员工的组织比以往任何时候都多,技术体验和员工体验是同义词。
快速变化的工作场所人口结构也在加速IT的消费化。皮尤研究中心(Pew Research Center)2018年的一项研究显示,千禧一代目前是美国劳动力中最大的一部分,自2016年以来一直如此。千禧一代是第一代数字原住民,他们伴随着宽带、智能手机、平板电脑、笔记本电脑和大量应用程序长大,他们通过这些应用程序与世界和彼此互动。千禧一代对他们的企业IT组织提出了更高的要求。他们希望随时随地工作。他们希望能够即时协作。他们希望在使用的技术上有选择。
随着年轻一代进入劳动力大军,以及工作场所技术继续直接影响就业决策,这一趋势预计将继续下去。在范森·伯恩(Vanson Bourne)2019年委托我们进行的一项调查中,五个国家约70%的受访大学生表示,他们更有可能
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选择或留在提供工作计算机选择的组织,如果不考虑前期成本,71%的人表示他们更喜欢使用Mac计算机。
在过去的十年中,IT的消费化已经成为影响企业IT的最重要的趋势之一。苹果在2007年推出的iPhone就是这一趋势的例证。与由企业IT部门控制的公司发行的移动电话相比,iPhone很快就因其卓越的用户体验而受到许多员工的青睐。消费者对iPhone的大量采用促使组织制定支持使用个人设备进行工作的公司政策。因此,苹果 - 这个终极消费科技公司 - 对企业IT组织来说变得至关重要。
苹果在企业IT领域的发展势头
在苹果的流行和IT消费化的推动下,苹果设备在整个企业中获得了广泛的接受,从高管套件到新员工都是如此。因此,苹果在该企业的市场份额大幅增长。根据苹果首席执行官蒂姆·库克的说法,现在每一家财富500强公司中都有苹果,“十分之八的公司都在为他们的企业编写定制应用程序。”根据Atherton Research的数据,苹果的企业收入在2015年披露为250亿美元,预计2019年将增长到400亿美元以上。苹果通过与埃森哲(Accenture)、思科(Cisco)、德勤(Deloitte)、通用电气(General Electric)、IBM、Salesforce和SAP等企业巨头合作,扩大了对企业的承诺。
这种势头的证据得到了StatCounter的进一步支持,StatCounter是一个根据网络流量聚合数据的组织。根据StatCounter的数据,到2020年12月,Apple OSS占全球网络流量(企业和消费者)的24%,高于2009年1月的4%。苹果在美国的增长更为显著,到2020年12月,苹果OSS目前占网络流量的46%以上,而微软和谷歌的这一比例分别为30%和23%。在同一时期,微软的市场份额从92%下降到30%。
过去10年,移动设备接入互联网的增加在很大程度上导致了Windows市场份额的下降。然而,在同一个十年里,Mac电脑的受欢迎程度和市场份额都在增长,这进一步表明,苹果增加的使用并不局限于iOS设备。虽然Mac电脑曾经主要与创意或艺术活动联系在一起,但现在它在企业中所占的计算机份额越来越大。根据2021年IDC的一份报告(适用于Apple Devices 2021年供应商评估的全球统一端点管理软件),企业(据IDC统计,员工超过1,000人的公司)的Mac使用量正在以多个指标增长。根据IDC 2020和2019年的企业移动性和工作空间软件调查,在美国,MacOS设备的平均普及率约为23%,而2019年为17%。根据国际数据公司的全球个人计算设备跟踪数据,在一定程度上受新冠肺炎疫情和家庭员工突然需要设备的推动,2020年第二季度,Mac设备在企业领域的出货量同比增长了34%。这波突然需要访问业务应用程序和资源的新Mac设备正在对许多企业终端用户计算支持和管理团队造成一些干扰,这些团队过去更专注于Windows设备管理。当然,Mac并不是企业中苹果设备的全部。根据IDC 2020年的企业调查,iPhone占美国企业智能手机装机量的49%,iPad占企业使用的平板电脑的大部分。
考虑到当前和未来员工的期望,为员工提供技术选择对于许多企业来说变得势在必行。根据我们在2018年进行的一项调查,当有选择时,全球超过70%的受访员工会选择Mac而不是PC,选择iOS而不是Android。考虑到IDC对当前Mac企业普及率的估计,我们认为有很大的机会填补有多少员工想要Mac和有多少员工目前正在使用Mac之间的差距。
应对新冠肺炎的数字化转型
新冠肺炎的流行加速了对增强远程工作、远程学习和远程医疗能力的解决方案的需求。虽然这些趋势在疫情爆发前就已经占据了越来越多的份额,但最近的挑战为这些数字化转型变化增添了动力,这些变化将在与新冠肺炎相关的斗争过去后很长一段时间内持续下去。曾经令人向往的工作流程已经变得至关重要。例如,许多公司拥有远程
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员工希望将设备直接从制造商发货到最终用户,并且无需IT人员接触设备即可满足所有企业要求。虽然一些组织过去曾使用此工作流程来提高IT效率和平滑用户体验,但现在它已成为设备分发和员工安全的后勤和可扩展优势。在医疗保健方面,医疗服务提供者正试图保存个人防护设备,并通常将面对面的患者接触降至最低。因此,提供商使用iPad来促进虚拟住院护理,在家中服务患者,并将孤立的患者与亲人联系起来,一些提供商甚至将所需的设备借给患者。在教育领域,数字技术发挥着前所未有的重要作用。许多学区已经或正在努力向所有学生提供iPad,以便提供公平和有吸引力的在家学习体验。这些学区需要一个能够帮助教育工作者、学生和家长接受远程教育技术的解决方案。这种突然而重大的从面对面交互到虚拟交互的转变迫使这些现代工作流程成为主流。通过JAMF解决方案提供的员工或学生赋权愿景可以帮助组织在需要在远程环境中开展业务或运作之前的水平上运行。
我们相信,这些趋势将继续下去。普华永道(Pricewaterhouse Coopers)2020年的一项研究显示,68%的CFO表示,从长远来看,工作灵活性(例如灵活的工作时间和地点)将使他们的公司变得更好,43%的CFO计划将远程工作作为允许远程工作的角色的永久选项。根据2020年盖洛普的一项研究,62%的有工作的美国人说,他们在新冠肺炎疫情爆发期间在家里工作,这一数字自2020年3月中旬以来翻了一番。在新冠肺炎疫情爆发期间一直在家工作的美国员工中,有五分之三更愿意在公共卫生限制取消后尽可能地继续远程工作。比以往任何时候都更多的组织正在检查其远程员工和在家工作的政策,并寻找解决方案来指导他们。现在,技术体验和员工体验是同义词。
传统企业解决方案的局限性
传统的解决方案不能提供完整的苹果用户体验,因为它们要么过时,过于以Windows为中心,要么在所有操作系统上对所有设备一视同仁。特别是,对设备一视同仁的跨平台解决方案往往依赖于在相关生态系统中共享的最低公分母技术。苹果(Apple)、微软(Microsoft)和谷歌(Google)都推出了特定于设备的云服务,以实现企业IT流程的自动化。要完全接受这些云服务,需要特别关注各自的生态系统。传统解决方案没有利用Apple的原生功能,也没有在以下几个关键领域提供完整的Apple体验:
● | 调配和部署。传统解决方案通常依赖于磁盘映像等流程,这些流程对于IT部门来说是手动或耗时的,会降低Apple的用户体验。因此,IT部门需要花费额外的时间和精力来设置和配置类似于传统PC部署的设备,而用户得到的苹果体验则过于复杂且达不到预期。 |
● | 操作系统更新。跨平台的传统解决方案无法分配足够的资源来始终支持所有制造商的最新操作系统。因此,IT部门被迫暂停操作系统升级(通过手动分发电子邮件),以便他们可以测试操作系统升级,然后在操作系统升级可用数周或数月后缓慢推出。这种方法与苹果用户的预期相反,还会推迟潜在重要安全更新的部署,这通常会导致此类解决方案不支持最新的Apple OS功能,并可能导致安全漏洞,从而将组织置于风险之中。随着苹果M1芯片在新的Mac设备上的发布,这种情况进一步加剧,这使其性能发生了革命性的变化。那些与Apple和当天支持不一致的公司--无论是管理层还是安全解决方案提供商--都无法支持这种新硬件,这会阻碍用户的工作效率和受保护程度。 |
● | 应用许可和生命周期。跨平台解决方案为应用程序分发和安装提供了有限的选择,这通常需要亲自进行IT监督。微软(Microsoft)、苹果(Apple)和谷歌(Google)各自拥有自己的第三方应用程序购买和分销商务解决方案。这些商务解决方案的企业集成需要深入了解平台和相关 |
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服务。跨平台解决方案历来难以跟上每个平台功能的标准。 |
此外,企业对安全和隐私的要求导致需要用容器等中间件来包装应用程序,这降低了苹果的预期用户体验。跨平台解决方案环境中的许可证跟踪也可以是手动的。所有这些努力都给IT部门带来了额外且容易出错的工作,并冲淡了苹果的用户体验。
● | 端点保护。传统解决方案没有利用Apple的本地安全工具和Endpoint Security框架,因此对组织的Apple设备群的可见性有限,对潜在安全威胁的识别也有限。那些没有完全符合苹果原生安全工具和终端安全框架的公司无法支持苹果的Mac M1芯片,也不能在苹果最新的操作系统MacOS Big Sur中对M1 Mac设备施加新的限制。 |
在大多数情况下,旧式解决方案依赖最初为Windows设计的端点保护解决方案。因此,这些解决方案为Apple设备提供端点保护的方式会降低Apple用户体验和性能,并且可能无法在Apple环境中正常运行。此外,这些解决方案使用的基于签名的方法只能识别特定于Microsoft的后视性威胁,而不能与可识别更相关、更直接威胁的本机Apple安全工具进行通信。
● | 基于身份的资源访问。工作场所边界的概念正在迅速淡出,因为员工需要在任何地方工作的灵活性,能够无缝访问企业应用程序和资源。企业需要简化用户使用单一身份从任何位置对企业资源进行身份验证和访问的过程。为了让用户能够访问企业资源,许多组织将他们的设备与Azure Active Directory(“AAD”)绑定。虽然将设备绑定到AAD在基于Windows的设备上运行良好,但它并不能为包括苹果在内的其他生态系统创造高效的体验。此外,为了能够为企业中的Apple设备提供服务,IT部门通常会在每台设备上创建一个二级管理员帐户,这往往会成为令人头疼的管理问题、用户体验负担和安全风险。 |
对于企业级Apple部署来说,传统解决方案的局限性加在一起会导致更高的运营和支持成本、更大的安全漏洞、更低的工作效率和降级的用户体验。虽然苹果设备的前期成本可能更高,但实施完整的苹果体验会带来更高的生产率和更低的总拥有成本。要实现这些潜在优势,需要专门为苹果生态系统构建的企业软件解决方案。
我们的解决方案
我们是苹果企业管理的标配,我们的云软件平台是全球唯一垂直聚焦的苹果基础设施和规模化安全平台。我们的SaaS解决方案为苹果设备的全生命周期企业IT管理提供了一个基于云的平台。我们帮助企业、医院、学校和政府机构等组织连接、管理和保护云中的苹果产品、应用程序和企业资源,而无需触摸设备。我们的解决方案旨在为技术和非技术IT人员提供单一软件平台来管理其最终用户的Apple设备,同时保留最终用户所期待的传奇Apple体验。我们相信,我们的成功源于对苹果的专注,以及我们对优化端到端用户体验的承诺。截至2020年12月31日,我们在100多个国家和地区拥有超过4.7万名客户,其中超过2.1万名客户是在过去两年中成为客户的。
我们相信,员工已经开始期待苹果在工作中的高质量用户体验,就像他们在个人生活中享受的那样。这通常是不可能的,因为许多组织依赖传统解决方案来管理苹果设备,或者不让员工选择设备。我们的软件解决方案保留并扩展了原生的Apple体验,使员工可以像在个人生活中一样使用Apple设备,同时保留
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隐私和满足IT企业在部署、访问和安全方面的要求。我们的软件平台提供以下主要优势:
● | 调配和部署。我们为每个最终用户提供开箱即用的可扩展、零IT接触部署。我们的产品使IT专业人员能够轻松管理部署、信息加密以及加载和更新软件等传统上具有挑战性的任务,而无需接触设备。JAMF客户研究表明,我们的无缝云部署功能降低了苹果设备的总拥有成本,在企业中实现了原生的苹果体验,最终使苹果设备更加高效和安全。 |
● | 操作系统更新。许多苹果用户希望,在苹果发布新操作系统的那一刻,就可以通过升级立即获得新功能。鉴于我们只专注于苹果,我们能够为操作系统功能更新提供强大的、即时的支持--包括苹果针对Mac的新M1芯片--这样它们就可以在苹果发布的同一天毫不费力地进行部署。IT团队可以灵活地自动更新或让用户启动更新,确保员工使用所有最新的安全和隐私功能保持最新状态,并在新的Apple硬件面市后加以利用。 |
● | 应用程序生命周期和许可。我们使IT团队能够自动执行与应用程序安装和管理相关的关键工作流,确保更高效的IT管理流程。我们还为Apple App Store和第三方应用程序的部署提供便利。这些功能包括根据员工的工作需求向员工自动定向分发应用程序、通过定制的企业应用程序商店由用户启动应用程序安装、自动批量购买和许可证管理,以及自动跟踪和部署第三方软件更新。 |
● | 端点保护。我们通过专门为Mac构建的企业终端保护解决方案保护和增强Mac的安全性。JAMF端点保护专为识别特定于Mac的威胁而设计,同时保持用户体验和性能。我们的软件解决方案是围绕Apple设备在企业安全方面面临的独特挑战而构建的,能够基于行为检测和预防特定于Apple的威胁,以及企业对本地Apple安全工具的可见性。JAMF端点保护是为Mac构建的,使用原生Apple API构建,旨在与组织现有的企业安全解决方案共存。它支持苹果公司的新型M1芯片,并使IT、InfoSec和用户能够利用M1芯片提供的革命性效率、速度和性能。 |
● | 基于身份的资源访问。我们使用户能够通过单一的基于云的身份凭证轻松、安全地连接到企业资源,该凭证使用Apple设备上的生物识别功能进行了简化。然后,用户可以立即访问其所有公司应用程序和共享资源。这消除了多次登录的耗时需求,减少了与密码相关问题的IT票证数量(这通常是IT票证的主要原因),并消除了IT管理员将设备绑定到AAD的需要。此外,JAMF能够根据用户基于云的身份动态阻止或授予对Apple设备本身的管理权限,从而不再需要设备上的额外管理员帐户。 |
● | 自助服务。我们通过一款企业自助式应用程序扩展了Apple体验,该应用程序使最终用户能够满足自己的IT需求。只需一次点击,用户就可以安装IT部门预先批准的应用程序,自动解决常见技术问题,并轻松连接和配置企业资源(如最近的打印机),而无需等待IT部门。虽然用户体验很简单,但功能的范围是巨大的。我们的自助式应用程序使用户能够提高工作效率和自给自足,同时减轻IT部门的劳动负担。 |
我们的软件平台为最终用户和IT部门提供价值。用户将获得他们期待的传奇苹果体验,IT部门能够增强员工能力、提高工作效率并降低总拥有成本。根据弗雷斯特咨询公司(Forrester Consulting)2019年10月委托苹果公司进行的一项研究,Mac在企业中的总体经济影响,在企业中使用Mac可节省678美元的成本
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与同类PC相比(考虑到三年的硬件、软件、支持和运营成本),每台设备的员工保留率提高了20%,销售员工的销售业绩提高了5%。Mac还能在三年内使每位员工的工作效率提高48小时。这些指标导致Mac的回收期不到6个月。
此外,由我们委托Hobson&Company对JAMF客户进行的15次访谈研究发现,简化IT管理、减少调配设备的时间和管理应用程序的时间分别减少了80%和90%。此外,该研究还发现,JAMF改善了最终用户体验,将因技术问题造成的最终用户工作效率损失降低了60%,并将服务台票证的数量减少了15%。JAMF还将IT用于创建库存报告的时间和用于管理策略和设置更改的时间分别减少了90%和65%,从而帮助降低了风险。总体而言,Hobson&Company发现,使用JAMF时,一个典型的组织预计五年投资回报率为217%,回收期为5.8个月。
我们与苹果的关系
JAMF成立于2002年,唯一的使命是帮助组织与苹果取得成功,使其成为第一个专注于苹果的设备管理解决方案。今天,我们已经成为专门为苹果生态系统的企业部署而构建的最大的基础设施和软件平台。在过去的19年里,我们与苹果的关系一直存在,并发展为多方面的。
为了持续提供专为苹果打造的软件解决方案,我们一直与苹果的全球开发者关系组织密切合作,努力在所有苹果新创新的硬件和软件发布时为其提供支持。此外,在我们合作的整个过程中,JAMF和苹果已经正式签订了几项合同协议:
● | 作为顾客的苹果。2010年,苹果成为JAMF的客户,使用我们的软件解决方案在内部部署和保护其苹果设备。在截至2020年12月31日的一年中,作为客户的苹果在我们总收入中所占比例不到1%。 |
● | 苹果作为教育和零售业的渠道合作伙伴。2011年,苹果成为JAMF在教育市场的渠道合作伙伴,将我们的软件解决方案转售给美国境内的K-12和高等教育机构。2012年,苹果通过在美国的苹果零售店向企业提供我们的软件解决方案,从而扩大了他们的渠道关系。在截至2020年12月31日的一年中,作为渠道合作伙伴,苹果为我们带来了约7%的预订量。 |
● | 移动合作伙伴计划。2014年,我们成为苹果移动合作伙伴计划(Apple‘s Mobility Partner Program)的成员,该计划专注于解决方案开发和有效的入市活动。 |
这些合同关系一直延续到今天,涵盖了苹果生态系统中的所有企业技术,包括Mac、iPad、iPhone和Apple TV。除了这些合同关系外,苹果和JAMF的人员还经常联合起来,在我们与客户合作的过程中影响和协作,帮助他们在苹果取得成功。
市场机会
我们相信,我们的解决方案满足了一个巨大且不断增长的市场,涵盖了苹果技术在企业中的使用。根据Frost&Sullivan的数据,2020年苹果企业管理的全球TAM估计为122亿美元,预计到2024年底将以17.7%的复合年增长率增长至234亿美元。这一市场代表了苹果手机(IPhone)、平板电脑(IPad)、笔记本电脑和台式电脑(Mac)、流媒体设备(Apple TV)和便携式媒体播放器(IPod)的潜在数量,这是基于教育和商业IT部门越来越多的接受程度。Frost&Sullivan既包括由企业购买和提供的设备,也包括由最终用户拥有的BYODS,这些设备可能需要Apple Enterprise Management提供从企业获得资源或服务的必要访问权限。潜在设备数量乘以每个苹果设备和企业类型的JAMF平均售价(ASP)。
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我们相信我们的潜在市场机会可能会进一步扩大,因为苹果可能会推出更多可用于企业管理的设备,如Apple Watch。随着我们开发未来的解决方案,为管理其苹果生态系统的企业提供价值,我们的机会也可能进一步扩大。
我们的优势
以下是直接有助于我们为客户、员工、合作伙伴和股东创造价值的关键优势:
● | 与苹果的长期关系和对苹果的单一关注。我们是世界上唯一一个垂直聚焦的苹果基础设施和大规模安全平台,我们通过专注于成为苹果在企业中的主要解决方案来建立我们的公司。我们与苹果建立了合作关系,结合我们积累的技术经验和专业知识,我们有能力充分、快速地利用和扩展苹果产品、操作系统和服务的能力。这种专业知识和与苹果开发计划的合作使我们能够在苹果推出新的苹果创新和操作系统版本的那一刻就为它们提供全面的支持。 |
● | 来自JAMF Nation的大力支持。JAMF Nation是世界上最大的IT专业人员在线社区,专门关注企业中的苹果。这个活跃的草根社区为任何对Apple和JAMF部署有疑问的人提供了一个高度合格和高效的众包问答引擎。自2011年推出JAMF Nation网站以来,我们已经积累了超过10万名JAMF Nation注册会员。每年我们都会通过名为JNUC的客户活动来庆祝这个社区。在最近一次于2020年秋季举行的JNUC期间,大约有来自100多个国家的1.6万人参加了这次虚拟会议。这个由JAMF忠实支持者组成的社区是现有和潜在客户的资源,也是为我们的产品路线图提供功能反馈和想法的重要资产。JAMF Nation也是向潜在客户介绍JAMF品牌和解决方案的有效途径。 |
● | 苹果在企业中的标准。作为唯一完全致力于苹果生态系统的垂直聚焦的软件平台,我们是苹果在企业中的标准。截至2020年12月31日,我们的客户数量不断增加,超过4.7万人,其中包括全球最有价值的25个品牌中的23个(根据福布斯最有价值品牌排行榜),这就是明证。此外,在包括Gartner Peer Insights、G2Crowd和Capterra在内的流行软件评论网站上,数百个独立的客户评级也为JAMF赢得了“客户选择”的认可。通过我们对连接、管理和保护Apple设备的高度关注,与试图满足所有平台的所有要求的其他跨平台提供商相比,我们能够提供与众不同的解决方案。 |
● | 强大的合作伙伴生态系统。我们管理苹果生态系统的有意义的专业知识和对企业客户的独特理解促使我们发布了大量开放API,以便我们的客户可以集成和扩展他们现有的软件解决方案。正是基于这个强大的API目录,我们建立了一个强大的合作伙伴生态系统,其中包括我们的JAMF Marketplace中提供的数百个集成和解决方案。 |
除了我们的开发者合作伙伴外,我们还与解决方案合作伙伴建立了关系。一个例子是我们为将我们的产品与Microsoft Endpoint Manager和AAD集成所做的工作。与微软的开发活动已经产生了在以微软为中心的企业中优化苹果生态系统的解决方案。JAMF的身份验证和帐户管理解决方案与AAD深度集成。此外,客户还可以将他们的JAMF库存数据与Microsoft Endpoint Manager同步,从而提供组织团队中所有制造商的所有设备的综合视图。这种集成为客户提供了简单、统一的可视性。此外,集成还提供了巨大的运营优势,包括强制执行法规遵从性策略,确保只执行法规遵从性
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苹果设备可以访问Office 365等受保护的公司资源,并通过JAMF的自助应用程序帮助用户解决设备合规性问题。
● | 有效的入市能力。我们强大的合作伙伴生态系统(包括苹果和微软)、我们的电子商务能力以及我们广泛的企业和内部销售组织相结合,创造了一种差异化和强大的进入市场的方法。我们相信,这种强大的入市结构可以让我们有效和高效地接触到我们的整个潜在市场,包括世界所有地理区域的大小组织。这也使我们能够在我们的客户群中“落地并扩展”,从每个客户的有限接触开始,并随着时间的推移增加客户关系。 |
● | 差异化技术。虽然JAMF技术拥有许多强大的功能,旨在帮助促进数字化转型,并满足在企业中连接、管理和保护苹果的挑战性要求,但使我们有别于市场上其他公司的具体创新包括: |
● | 强大的专为苹果设计的代理。苹果IT管理员可以访问远程计算机和文件系统,收集属性和情报,就像他们与其团队中的每一台苹果设备坐在一起一样。 |
● | 企业属性和智能分组。通过我们的智能分组技术,JAMF可以根据标准属性、企业属性或它们的组合对Apple设备进行动态分组,以确定目标并大规模执行业务工作流程。 |
● | 特定于行业的工作流。我们创建了超越设备管理的特定行业工作流,以解决教育、医疗保健和酒店等特定行业的问题,包括围绕远程工作、远程学习和远程医疗构建的解决方案。 |
● | 高性能原生Apple API。JAMF创造性地利用了来自已公布的Apple技术的大量API,使我们能够立即准备好使用每一个新的Apple OS。 |
● | 企业自助服务。我们简单易用的企业自助式解决方案使IT能够通过自有品牌应用程序增强最终用户的能力,该应用程序允许用户安装经批准的应用程序或执行个性化企业目录中的复杂任务。 |
我们的增长战略
我们通过将Apple体验与企业需求联系起来,帮助组织在Apple上取得成功。通过在企业环境中保留和增强苹果体验,我们相信我们可以在当前的苹果生态系统中推动我们的增长,并推动苹果在企业中的进一步渗透,这将延长我们的机会。我们增长战略的关键要素包括:
● | 通过研发投资和新产品扩大技术领先地位。我们打算继续投资于研发和精选的技术收购,以增强我们现有的解决方案,增加新的功能和部署选项,并扩大使用案例。例如,在过去两年中,我们推出了两款新产品:JAMF Connect和JAMF Protect,它们分别添加了安全访问用户通过单一身份所需的企业资源和Mac本地端点安全的功能。我们相信,这一持续创新的战略将使我们能够接触到新客户,向现有客户进行交叉销售,并保持我们作为苹果在企业中的标准地位。 |
● | 提供独特的特定行业创新。如今,所有行业都在经历与社会距离相关的新挑战,例如远程工作、远程学习和远程医疗。我们打算继续为某些垂直市场开发和增强苹果特有的功能,例如教育、医疗保健 |
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和热情好客,以帮助这些组织满足其学生、教师、患者和工作人员不断变化的需求。例如,我们的专利移动到移动管理技术使教师和家长能够控制学校发放的iPad - ,无论他们是在10英尺外还是10英里外。我们拥有正在申请专利的医疗保健监听器功能,使医院能够根据电子病历中的事件启动设备工作流程,使患者能够通过医院发行的iPad访问他们的护理计划并控制他们的房间环境。为了应对全球个人防护设备短缺的问题,我们还推出了一项获得专利的远程医疗工作流程-虚拟访问,旨在保护提供者,同时仍将患者与护理人员及其社区联系起来。服务提供者能够虚拟地转到他们的患者身边,患者可以简单地与医院外的家人联系,而无需IT人员触摸设备。一旦患者出院,虚拟访问可以帮助自动数字擦除设备,为下一位患者做好准备。我们相信,有针对性的、特定于垂直领域的功能可以帮助我们进一步渗透已经使用Apple设备的行业,或者提供差异化的解决方案来进入新行业或解决新的用例。 |
● | 通过有针对性的销售和营销投资扩大客户群。我们的目标是通过继续在我们的直销和营销方面进行大量和有针对性的投资来扩大我们的客户基础,努力吸引新客户并提高人们对我们软件解决方案的更广泛认识。此外,借助我们扩展的平台,我们可以超越以往专注于IT高管和管理员的销售努力,向首席信息官、首席信息官和业务线领导者销售产品。我们还计划增加我们的渠道销售和营销组织,以深化和扩大我们与渠道合作伙伴的联合市场努力,以开拓新的领域和机会。我们相信,该渠道是向规模较小的客户销售产品并以经济高效的方式进入新司法管辖区的一种有效方式。 |
● | 增加对现有客户的销售。我们相信,截至2020年12月31日,我们的客户超过47,000人,这是一个重要的销售扩张机会。我们为现有客户提供进一步价值的机会包括:(1)增加客户当前使用的苹果设备的数量;(2)销售更多的JAMF产品;(3)扩大客户对JAMF的使用,从一款苹果产品(如Mac)扩展到在组织内使用的其他苹果产品,如iPad、iPhone和Apple TV;(4)通过展示客户完全接受JAMF进行部署后可用的功能,扩大客户使用苹果产品的方式。此外,苹果还在不断扩大其解决方案生态系统,这些解决方案可以为组织带来价值,就像他们在2017年引入twOS管理时所做的那样,这使得Apple TV成为一款有吸引力的产品,可以在会议室、教室、酒店环境以及多个行业的数字标牌中提供新的使用案例。我们以美元为基础的净留存率证明了JAMF“土地和扩张”战略的实力,在截至2020年12月31日的12个财季末,按往绩12个月计算,净留存率已超过115%。 |
● | 扩大全球影响力。我们在国际上有很大的影响力,我们打算继续扩大这种影响力。在截至2020年12月31日的一年中,我们约有32%的新订阅来自北美以外的地区,而前一年这一比例为27%。我们打算继续对我们的国际销售和营销渠道进行投资,以利用这个市场机会,同时根据当地市场动态完善我们的入市方式。此外,我们将投资于我们的产品和技术,以满足我们目标市场的独特需求。 |
● | 发展和培育JAMF国家。JAMF Nation是世界上最大的IT专业人员在线社区,专门关注企业中的苹果。它由超过10万名专注于Apple的管理员和JAMF用户组成的知识渊博和活跃的社区组成,他们聚集在一起,获得洞察力,分享最佳实践,与其他管理员一起审查想法,并提交产品功能请求。我们打算继续投资于我们的社区平台和这些关系,以确保我们的JAMF Nation社区仍然是一个充满活力的论坛,供我们的用户讨论和解决问题。我们相信,这个社区将继续成为苹果生态系统的焦点,并有助于将JAMF介绍给潜在的新客户。 |
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● | 培养与开发者合作伙伴的关系。我们相信,我们软件平台最强大的元素之一是能够使用已发布的API通过其他第三方或定制解决方案扩展其价值。截至2020年12月31日,JAMF Marketplace上发布了200多个集成和增值解决方案。这些解决方案扩展了JAMF的价值,保护了客户现有的IT投资,并鼓励在企业中更多地使用和扩展JAMF。 |
我们的产品
我们提供业界领先的软件解决方案,帮助用户使用Mac、iPad、iPhone和Apple TV。我们通过五种主要产品部署我们的解决方案:
JAMF Pro
JAMF Pro为复杂的IT环境提供强大的苹果生态系统管理软件解决方案,服务于商业企业和教育机构。自2002年推出以来,JAMF Pro一直是我们的旗舰产品,为JAMF的大部分客户群提供服务。
JAMF Pro的主要功能包括:
● | 提供无缝的初始设备部署,使公司能够在零接触体验或提供更多实际操作的设备注册和部署之间进行选择; |
● | 支持定制配置文件以外的设备,使用策略和脚本实现最佳用户体验; |
● | 便于在部署之前预先配置用户设置; |
● | 提供应用程序管理灵活性,其中应用程序可自动提供给用户或通过企业自助服务目录获得; |
● | 允许用户通过JAMF的品牌自助式应用程序更新软件和维护自己的设备,而无需服务台票证; |
● | 自动化持续的库存管理,例如自动从Apple设备收集硬件、软件和安全配置详细信息,创建自定义报告和警报,以及管理软件许可证和保修记录;以及 |
● | 通过利用本地安全功能(如加密、管理设备设置和配置、限制恶意软件以及修补所有Apple设备而无需用户交互)来保护Apple设备。 |
JAMF Now
JAMF于2015年推出,现在是一款直观的、即付即用的苹果设备管理软件解决方案,面向中小型企业(SMB)。JAMF现在通过面向IT资源有限或没有IT资源的组织的设计将简单性放在首位,这样的组织可以在不涉及JAMF销售、培训或服务人员的情况下采用它。JAMF现在允许客户建立自己的账户来注册他们的苹果设备,并立即受益,而不考虑以前使用JAMF的任何经验。JAMF现在促进了远程设备的一致配置,提供了360度的库存视图,并远程执行密码、加密、安装的软件以及锁定或擦除Apple设备。
JAMF学校
JAMF School是为教育工作者量身定做的软件解决方案,并得到应用程序的支持,这些应用程序使教师能够创建积极和个性化的学习环境。我们在教育市场有着长期而成功的存在,可以追溯到本世纪初,在收购ZuluDesk B.V.(简称ZuluDesk)后,我们于2019年初引入了JAMF School。推出JAMF School显著提高了我们在课堂上的价值,并使我们能够进一步增强教师、学生甚至家长的能力。
使用JAMF学校的教师能够快速、轻松地控制教室里的所有苹果设备,这最终有助于学生的注意力集中。教师利用苹果应用商店的内容设计课程计划,并能够轻松地将这些课程部署到学生手中。他们还可以在评估过程中限制特定功能,并控制学生在特定时间可以在iPad上访问哪些内容和资源。无论老师和学生在同一物理教室,还是在家中或在不同地点学习,此功能都可以无缝工作。
有了JAMF School,家长可以使用他们的个人iPhone、iPad或Apple Watch来管理孩子在家中使用学校发行的iPad时的访问权限。当学生不在学校上课时,家长可以控制和限制孩子的设备使用、应用程序和功能。JAMF School将曾经需要IT参与的流程转变为动态交互,将权力交到对满足每个学生的学习需求具有最大影响的人员手中。
JAMF学校也参与并与学生建立联系。学生可以自动访问特定学科的材料和应用程序,而不相关或无关的内容会被隐藏,以避免分心。通过自助服务门户,学生还可以从批准的内容列表中选择应用程序,从而使他们能够控制自己的学习。教师和家长可以相信学生专注和联网,这在学生可能把他们的设备带回家或长期控制学区以外的设备的情况下尤为重要。
JAMF连接
JAMF Connect于2018年推出,用户只需在设备首次开机时输入他们的云身份,就可以配置他们的新苹果设备。然后,苹果账户被自动设置、同步并用于授予设备本身的权限,从而为用户提供即时价值。JAMF Connect改变了用户连接到其公司身份的方式,因此为用户提供了与公司资源的无缝连接。
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JAMF Connect使IT管理员能够监控所有公司Mac设备并控制谁在访问这些设备,从而确保设备和公司信息都受到保护。JAMF Connect通过减少密码重置的IT帮助台票证显著改善了用户体验。此外,IT管理员能够使用其云身份为每台设备提供服务,而无需在设备上使用单独的管理员帐户,这是一个令人头疼的管理问题、安全漏洞和用户体验风险。
JAMF保护
2019年推出的JAMF Protect创造了定制的遥测和检测,让企业安全团队能够前所未有地洞察他们的Mac电脑,在维护苹果用户体验的同时,将苹果的安全和隐私模式扩展到企业。
根据历史需求,大多数终端安全产品都是为Windows设计的,只有在必要时才会移植到Apple环境。JAMF Protect与这些产品不同,它是专门为保护客户的Mac计算机而设计的。
随着Mac计算机在企业中的市场份额不断增长,使用针对不同平台设计的解决方案来保护这些设备已不再足够。
JAMF保护功能包括:
● | 将客户的Mac机队的安全态势与互联网安全基准中心进行对比; |
● | 将信息安全可见性扩展到MacOS内置安全工具,以提高认识并改进报告、合规和安全; |
● | 接收实时警报以分析设备上的活动,并选择是否主动阻止、隔离或补救威胁; |
● | 阻止已知MacOS恶意软件的执行,并隔离应用程序以确保终端用户的安全; |
● | 为信息安全团队提供收集哪些数据以及将数据发送到何处的精细控制,并允许出于合规原因监控终端活动的公司将MacOS跟踪的身份验证和其他活动收集到其记录系统中;以及 |
● | 从面市的第一天起就支持最新的操作系统,确保用户收到最新、最紧迫的安全更新,同时提供一流的MacOS体验。 |
我们的技术
我们的软件平台是专门为帮助组织在Apple上取得成功而构建的,确保了最高标准的安全性和性能,同时保留了Apple的用户体验。我们的平台基于以下核心原则:
针对云进行了优化
我们生产的产品可提供针对云环境优化的以Apple为中心的设备管理、身份和访问管理以及端点保护解决方案。我们的产品构建在市场领先的云平台(AWS)之上,但架构灵活,可以灵活地利用其他云平台。自2012年推出SaaS产品以来,这一基础已使我们能够扩展和支持数百万台设备。
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全球可用性
我们的产品旨在全球部署,使用地区性AWS服务器提供客户所需的性能。随着新地区对我们产品的需求增长,我们能够迅速扩大我们的全球云足迹。
可扩展且可靠
我们的产品旨在消除客户对支持其解决方案的基础设施的可用性、可扩展性和维护性的担忧。我们的客户负责他们的Apple设备,而JAMF负责软件层和全球基础设施管理的所有后端管理和扩展操作。JAMF的员工遍布世界各地,确保我们随时随地为客户提供服务。
我们能够通过云软件平台上的自动化快速调配新容量并扩展运营规模。我们不断地通过支持众多财富500强客户和大规模教育客户来证明我们的服务是成功的,即使在他们要求最苛刻的高峰期也是如此。
我们的SaaS产品专为可靠性而设计,其基础设施设计高度可用,覆盖了我们运营的所有地区的众多数据中心。JAMF被构建为对我们所有的云客户“永远在线”。如果基础设施因任何原因变得不可用,我们的产品会将流量重新路由到次要位置,以确保我们履行服务级别协议。此可用性由外部提供商进行外部监控,如果可用性受到影响,JAMF员工会收到主动通知。
JAMF使客户能够无缝升级到我们最新的软件。我们的软件平台简化了自动备份、升级,如果出于任何原因需要,还可以实现回滚。我们大规模运行分布式系统的丰富经验帮助我们的客户始终专注于满足其组织需求。
企业级安全性
安全性是客户的重要需求,也是JAMF的指导原则。我们的客户经常使用我们的产品来管理集成平台,这决定了我们的安全性和合规性方法。我们将安全原则集成到开发流程中,测试产品代码和基础设施是否存在潜在的安全问题,并部署安全技术。我们对生产环境中经过严格分配、监控和审计的数据有访问控制。为了确保我们的流程保持创新和安全,我们在软件架构中接受了持续的第三方漏洞测试。我们还聘请了第三方审计公司,对照SOC2类型II和ISO27001等知名安全标准对我们的安全计划进行审计。
差异化技术
虽然我们的技术有许多强大的功能,但以下几个功能使我们有别于市场上的其他公司:
● | 强大的专为苹果设计的代理。18年来,JAMF一直在完善其苹果设备代理。使用JAMF代理,Apple IT管理员可以访问远程计算机和文件系统,收集属性和情报,就像他们与其团队中的每一台苹果设备坐在一起一样。JAMF代理是在用户级别编写的,因此不需要将代码加载到操作系统内核,也就是所谓的内核扩展(“kext”)。大多数基于Windows的跨平台竞争对手在将kext移植到Mac上时都会使用kext,这导致解决方案速度更慢、安全性更差、稳定性更差。JAMF的代理能够快速、安全地整合和扩展苹果库存数据,超越任何跨平台解决方案。 |
● | 企业属性和智能分组。JAMF不仅比其他任何人拥有更多关于Apple设备的库存信息,而且由于我们的可扩展企业属性,我们可以根据设备使用情况或用户整合数据。通过我们专利的智能分组技术,JAMF可以动态分组 |
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Apple设备,基于标准属性、企业属性或其组合,以规模化定位和执行业务工作流。当利用JAMF策略引擎时,这些工作流可以非常先进,该引擎包括完整的脚本功能,以实现最大的灵活性。 |
● | 行业工作流程。填补苹果提供的产品和企业需求之间的差距的一部分,是提供远远超出基本管理的技术,以满足特定行业的独特需求。例如,JAMF的专利移动到移动管理技术为教师提供了在他们需要的教室里控制学生iPad的能力。JAMF正在申请专利的医疗监听器功能使医院能够根据电子病历中的事件启动设备工作流程。JAMF还开发了一种新的获得专利的远程医疗工作流程-虚拟访问,旨在保护提供者,同时在新冠肺炎大流行期间仍将患者与护理和他们的社区联系起来。JAMF获得专利的Setup和Reset iOS应用程序创建了这些行业以及零售业、酒店业、现场服务等行业所需的共享设备工作流程。 |
● | 高性能原生Apple API。JAMF创造性地利用了来自已公布的Apple技术的大量API。使用原生Apple API还可以让我们立即准备好使用每个新的Apple操作系统,因为Apple保留了其原生API的向前兼容性。我们已经为这一创新的解决方案提交了专利申请。 |
● | 企业自助服务。JAMF的价值不仅仅是在整个企业部署设备时保持传奇的苹果用户体验。我们相信,JAMF通过一个简单易用的企业自助服务解决方案,实际上改善了苹果的体验。此应用程序使IT部门能够通过自有品牌应用程序增强最终用户的能力,该应用程序允许用户从个性化的企业目录中只需单击鼠标即可安装批准的应用程序或执行复杂的任务。JAMF的自助服务应用程序使用户能够通过一次点击设置资源、更新配置、应用策略和排除常见问题。这款自助服务应用程序利用了JAMF的底层技术,允许最终用户简单而快速地解决自己的问题,而无需提交IT工单。 |
销售及市场推广
销售额
我们拥有全球性、多面性的入市方法,使我们能够高效地向不同规模的组织销售产品并为其提供服务。通过向市场提供一系列产品和途径,包括通过直销团队、在线或间接通过我们的渠道合作伙伴(包括苹果),我们可以为世界各地的多种组织提供服务。
我们的直销团队为较大的组织和有更复杂要求的组织提供服务。直销组织分为内部和外部销售团队,按客户规模进行组织,并进一步细分为专注于获取新标识或在现有客户群中增加支出的团队。我们的直销团队由销售开发代表提供支持,他们提供合格的线索和其他技术资源。
为了补充我们的直销团队,我们在全球拥有一个由200多个渠道合作伙伴组成的庞大网络,在世界各地转售我们的产品。这些渠道合作伙伴为我们提供了更大的市场覆盖范围,并为我们提供了一种进入较小或新兴地区的有效方式,为我们提供了额外的销售能力和在更多全球市场开展业务的能力。在截至2020年12月31日的一年中,我们大约55%的预订是通过我们的渠道合作伙伴完成的。
我们值得注意的渠道合作伙伴之一是苹果,作为渠道合作伙伴,在截至2020年12月31日的一年中,它为我们带来了大约7%的预订量。苹果教育于2011年成为JAMF渠道合作伙伴,并将JAMF转售给美国境内的K-12和高等教育机构。2012年,苹果扩大了渠道关系,通过苹果零售店向企业提供JAMF产品,包括它们在美国的门店和专注于中小企业的销售团队。2014年,我们成为苹果移动合作伙伴计划(Apple‘s Mobility Partner Program)的成员
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关于解决方案开发和有效的市场活动。我们与苹果在销售和营销方面的各个团队密切合作,发展密切的关系,扩大我们的客户基础。
对于小型企业或要求不太复杂的企业,我们提供在线自助式电子商务模式,使组织能够找到最适合其需求的产品。这提供了一种将较小的组织引入JAMF的有效方式,并有机会使这种关系随着时间的推移而发展。
我们全球化、多面化的市场营销方式,再加上客户可以轻松试用我们的产品,使我们能够建立高效、高速的销售模式。
营销
我们销售效果和效率的一个关键因素是我们的营销引擎。我们的全球营销团队建立了对JAMF的市场认知,为我们的产品创造了偏好和需求,并使我们的销售团队和渠道合作伙伴能够有效地发展与新客户和现有客户的业务。
我们的营销战略重点是通过思想领先和差异化的信息,强调我们产品的商业价值,建立对JAMF品牌的认知度。我们的工作包括内容营销、社交媒体、搜索引擎优化(“SEO”)、活动以及公共和分析师关系。我们利用这一品牌知名度来获得新客户,并通过整合数字、社交、网络、电子邮件、客户宣传和现场营销策略(如地区性客户/潜在客户会议)的全球活动,向现有客户群交叉营销我们的软件解决方案。为了创造最大的影响力,我们创建了这些活动,并对其进行调整,以服务于所有地理区域和进入市场的路线。然后,我们为我们的销售团队和渠道合作伙伴提供一系列产品/解决方案内容、内部工具(如ROI计算器)、竞争情报和案例研究,从而加快潜在客户或客户的购买过程。最后,我们利用各种客户宣传策略,包括案例研究和视频、软件审查、社交放大、推荐和推荐,充分利用我们高度满意和忠诚的客户的声音。
JAMF品牌还受益于全球最大的苹果IT在线社区JAMF Nation。JAMF Nation拥有100,000多名会员,是我们活跃的Apple IT专业人士社区,包括JAMF客户和潜在客户,他们分享与Apple部署相关的想法和解决方案。JAMF Nation的大量用户生成内容是有机搜索流量的巨大来源,向潜在客户介绍了JAMF品牌和JAMF产品。作为对JAMF Nation的补充,我们主办了JNUC,这是世界上最大的企业Apple IT管理员会议。我们有数千名与会者、公开的主题演讲以及100多场客户和JAMF主导的会议,我们进一步挖掘了我们热情的客户基础的力量,并作为我们领域的领先者获得了巨大的市场关注。
顾客
截至2020年12月31日,我们在100多个国家和地区拥有超过4.7万名客户,其中超过2.1万名客户是在过去两年成为客户的。截至2020年12月31日,我们的客户包括财富500强中的8家,财富500强中的7家,最有价值的25个品牌中的23个(根据福布斯最有价值品牌排行榜),美国最大的10家银行中的10家(根据Bankrate.com的总资产),全球10所顶尖大学中的10所(根据《美国新闻与世界报道》),美国最大的10个学区中的7个(根据利基市场),10个最负盛名的咨询公司中的8个(根据Vault的数据根据高德纳(Gartner)的排名,美国最大的10家零售商中有7家(根据全美零售联合会(National Retail Federation)),美国20家顶级医院中有15家(根据《美国新闻与世界报道》(U.S.News and World Report)),全球十大服装公司中有8家(根据BizVibe),美国十大媒体公司中有8家(根据《财富》杂志(Fortune)),在UEM魔力象限中有3家。我们的客户群高度多样化,没有单一的终端客户占年收入的1%以上。我们有一个非常满意的客户群,我们的Net Promoter得分远远超过行业平均水平就证明了这一点。
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客户成功
我们相信,由于我们致力于确保客户成功和发展长期关系,采用我们的产品所产生的价值会得到加强,正如我们的Net Promoter得分远远超过行业平均水平所表明的那样。
我们的服务部门帮助教育、支持和吸引我们的客户,以确保他们成功使用我们的软件。我们为我们的客户群提供虚拟和现场的专业知识。我们提供实施服务以鼓励更快地采用我们的产品,并为采用我们产品的客户提供现场讲师指导的培训课程。作为此培训的一部分,客户可以获得中级到专家级认证。我们还提供专门针对客户需求的咨询服务,包括内部专业服务工程师和在全球范围内提供服务的大量集成合作伙伴。此外,我们还提供专门针对客户需求的咨询服务,以确保快速采用我们的产品。这些服务由内部专业服务工程师提供,我们利用大量的集成合作伙伴在全球范围内提供服务。
我们的技术支持部门由四级技术支持模式组成。该部门位于全球五个国家的战略位置。我们为具有更复杂环境或需要更全面支持的客户提供全天候高级支持。我们为客户维护强大的最新知识库和在线技术文档资源库,以及包含数百个基于视频的培训模块的在线培训目录,旨在帮助客户更好地了解和使用我们的产品。我们努力为客户提供最好的支持,根据我们的调查,2020年客户满意度保持在9.6分(满分10分)以上。
我们重视客户参与,并拥有一支由客户成功专业人员组成的专门团队,他们在三级参与模式下工作,积极推动采用、促进沟通并确保我们产品的成功。我们为高端企业客户提供成功规划练习,所有客户都从我们的健康评分算法中受益,该算法使用产品使用和公司参与度的多个因素来确定我们如何最好地支持他们的需求。
对我们来说,重要的是我们的客户拥有他们在苹果取得成功所需的资源,并鼓励客户与更大的苹果管理员社区建立联系并与之接触。JAMF Nation就是最好的证明。与我们世界级的技术支持相辅相成的是,这个活跃的草根社区为任何对Apple和JAMF部署有疑问的人提供了一个高度合格和高效的众包问答引擎。JAMF Nation成员聚集在一起,获得洞察力,分享最佳实践,与其他管理员一起审查想法,并提交产品功能请求。我们打算继续投资于这些关系,并确保我们的JAMF Nation社区仍然是一个充满活力的论坛,供我们的客户讨论和解决问题。
研究与开发
我们的研发部门致力于提升现有产品和开发新产品,以保持和扩大我们的领先地位。我们的部门是围绕着实践敏捷开发方法的小团队建立的,这些方法使我们能够在全球范围内快速、大规模地创新。这些团队的组织是为了支持我们的使命,即帮助组织与Apple取得成功,并确保我们继续在我们的产品组合中为Apple提供当日支持。为了在同一天为苹果提供支持,我们特意围绕苹果预期的产品发布时间表安排我们的年度工作,并相应地保留工程能力。这一灵活的方法使我们能够通过紧跟苹果发布的最新消息并提供差异化的解决方案来成功地支持苹果企业,其中许多解决方案构成了我们知识产权组合的核心。我们全球大约22%的员工致力于研发。我们的研发团队按产品分组,主要分布在明尼苏达州明尼阿波利斯、威斯康星州Eau Claire和波兰卡托维兹。
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知识产权
我们依靠美国和其他司法管辖区的专利、版权、商标、商业外观和商业秘密法律,以及保密程序和合同限制来建立和保护我们的知识产权和专有权利。这些法律、程序和限制只能提供有限的保护。截至2020年12月31日,我们拥有7项已授权的美国专利和12项在国外司法管辖区的已授权专利。不包括任何专利期调整或专利期延长,我们颁发的美国专利将在2034年至2040年之间到期。我们不能保证我们的任何专利申请都会导致专利的颁发,或者审查过程是否会要求我们缩小所寻求的权利要求的范围。我们已颁发的专利以及未来向我们颁发的任何专利可能会受到挑战、无效或规避,可能无法提供足够广泛的保护,并且可能无法在针对被指控侵权者的诉讼中被证明是可强制执行的。
我们已将“JAMF”和“JAMF”徽标注册为美国和其他司法管辖区的商标。我们还注册了许多与我们的业务相关的互联网域名。
我们与员工、承包商、客户、合作伙伴和与我们有业务往来的其他方签订协议,以限制对我们的技术和其他专有信息的访问和披露。我们不能确定我们采取的步骤是否足以或有效地防止未经授权访问、使用、复制或反向工程我们的技术和其他专有信息,包括可能使用我们的技术或其他专有信息开发与我们竞争的产品和服务的第三方。此外,其他人可能会独立开发与我们竞争的技术,或者侵犯、挪用或以其他方式侵犯我们的知识产权和专有权利的技术,而监管未经授权使用我们的知识产权和专有权利可能会很困难。我们的知识产权和专有权利的执行也取决于我们可能对任何此类当事人提起的任何法律诉讼是否成功,但这些诉讼成本高昂、耗时长,即使我们的权利受到侵犯、挪用或以其他方式侵犯,这些诉讼也可能不会成功。
此外,并非每一个有我们产品的国家都能获得有效的专利、版权、商标、商业外观和商业秘密保护,因为一些国家的法律对知识产权和专有权利的保护程度不如美国法律。此外,关于知识产权和专有权利的有效性、可执行性和保护范围的法律标准是不确定的,而且仍在不断演变。
软件行业的公司或非执业实体可能拥有大量专利、版权、商标和其他知识产权和专有权利,这些公司和实体已经并可能在未来请求许可协议、威胁提起诉讼或以侵犯、挪用或其他侵犯其知识产权和专有权利的指控对我们提起诉讼。
有关与我们的知识产权相关的风险的更全面描述,请参阅“Risk Faces - Risks to Our Business”。
竞争
我们的竞争对手一般由大型跨平台企业提供商和苹果企业解决方案的早期提供商组成。大型企业提供商(如VMWare、Microsoft和IBM)通常会在一个特定的解决方案(例如设备管理、身份或终端安全)上与我们展开竞争,这些解决方案旨在跨平台使用,而不是专门针对Apple。鉴于JAMF的成功,许多处于早期阶段的公司正在效仿我们的方法,以实现苹果的生态系统愿景。虽然后一类竞争对手专注于苹果,但它们仍然是单一产品的公司,没有一家公司发展到足以被视为实质性竞争对手的规模。
我们市场上的主要竞争因素包括:
● | 用户体验; |
● | 产品供应的广度; |
● | IT效率; |
● | 总拥有成本; |
● | 解决方案的可靠性和性能; |
● | 交钥匙产品能力; |
● | 与其他软件解决方案的互操作性; |
● | 新操作系统的速度、兼容性和功能支持; |
● | 全球服务和支持的质量和可用性;以及 |
● | IT专业人士的品牌知名度、美誉度和影响力。 |
我们相信,我们在这些因素上的竞争是有利的。
人力资本资源
JAMF是热情、忠诚和聪明的人的巅峰,他们塑造了我们的文化,践行了我们无私和坚持不懈的自我完善的核心价值观。我们不是说我们是最好的,但我们努力成为客户、员工和社区最好的 - 。我们的领导人以精神和热情鼓励自主、探索和创新。通过透明、开放和谦逊,我们抓住了挑战自我的机会。我们是一群好奇的自我激励者,他们因采取主动而茁壮成长,并为全球影响力而兴奋。我们的员工享受做自己的自由,并以自己最好的方式工作。截至2020年12月31日,我们员工的自愿留职率为96%。此外,在我们9月份进行的年度员工敬业度调查中,在1200多名受访者中,96%的人同意将JAMF推荐为一个很棒的工作场所。此外,在2020年12月,JAMF还获得了全球工作场所文化领先者Great Place to Work®的认证,被评为“伟大的工作场所®96%的员工认为JAMF是一个很棒的工作场所。
只有当我们有自由做自己时,我们才能成为最好的自己。为此,我们相信,重要的是我们要创造一个安全的空间,让每个人都能表达自己的独特需求,以推动JAMF成为工作场所平等和公平的全球领导者。我们的员工主导的包容性和多样性全球指导委员会的目标是帮助其他人感到有能力进行安全和真实的表达,领导他们热爱的项目、活动和团体,并在JAMF的包容性和多样性相关问题上采取行动。我们的员工资源小组,omexn@JAMF、Accessibility@JAMF、The Shades of JAMF和Prouble@JAMF,为赋权和文化教育提供了一个安全的空间。截至2020年12月31日和截至2020年12月31日的一年,根据选择表明性别的员工,我们的员工中约有31.4%是女性,新员工中约有41.9%是女性。
截至2020年12月31日,我们拥有1496名员工,其中1091名在美国受雇,405名在美国以外受雇。我们有很高的员工参与度,并认为我们目前与员工的关系很好。在我们开展业务的某些国家,我们遵守并遵守当地劳动法的要求,这些要求自动使我们的员工服从全行业的集体谈判协议。我们没有遇到过任何停工的情况。
为了应对新冠肺炎疫情,我们已经实施了一系列措施,旨在保护我们劳动力的健康和安全。我们制定了一项全球在家工作政策,并为所有员工投资建立了一个新的家庭办公室。自从大流行开始以来,我们已经让大多数新员工远程登机。其他措施包括限制商务旅行,在我们仍然开放的设施实施工作场所安全战略,根据当地情况为我们的办公室制定新的运营指南,以及为员工提供额外的健康福利。
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政府监管
我们受许多涉及我们业务核心事项的美国联邦、州和外国法律法规的约束,包括涉及数据隐私和数据保护、知识产权、广告、营销、健康和安全、竞争、消费者保护、税收、反贿赂、反洗钱和腐败、经济或其他贸易禁令或制裁以及证券法合规的法律法规。我们的业务也可能因采用任何新的或现有的法律或法规,或法律或法规的变化而对我们的业务产生不利影响。许多相关法律法规仍在发展中,可能会以损害我们业务的方式进行解释、应用、创建或修改,并可能颁布新的法律法规,包括与限制或禁止某些内容或业务活动相关的法律法规。
我们接收、处理、存储、使用和共享数据,其中一些数据包含个人信息。因此,我们受美国联邦、州、地方和外国关于数据隐私以及收集、存储、共享、使用、处理、披露和保护用户、员工或业务合作伙伴的个人信息和其他数据的法律法规的约束,包括“一般数据保护条例”(“GDPR”)和“加州消费者隐私法”(“CCPA”)。这些法律扩大了个人控制其个人数据如何处理、收集、使用和共享的权利,为处理个人数据创造了新的监管和操作要求,增加了对安全和保密的要求,并规定了对不遵守规定的重大处罚。美国国会、各州立法机构和外国政府最近通过或等待通过的一些关于内容监管和数据保护的立法提案可能会影响我们。这些和其他可能颁布的法律和法规,或对现有法律和法规的新解释,可能需要我们修改我们的数据处理做法和政策,并产生大量成本以遵守规定。
上述描述不包括管理或影响我们业务的法律法规的详尽列表。请参阅本年度报告Form 10-K中“风险因素”部分的讨论,了解监管机构的行动或我们所在司法管辖区的法律和法规的变化如何可能对我们的业务产生重大不利影响的信息。
企业信息
JAMF成立于2002年。我们于2017年注册为美国特拉华州公司Juno Topco,Inc.,参与Vista Equity Partners收购JAMF。自2020年6月25日起,我们公司更名为JAMF Holding Corp.。我们的主要执行办事处位于明尼苏达州明尼阿波利斯华盛顿大道S 100号1100室。我们的电话号码是(612)605-6625。我们的网址是www.jamf.com。我们网站上包含的信息或可通过我们网站访问的信息不会以引用方式并入本10-K表格年度报告中,您不应将本网站包含或可通过我们网站访问的任何信息作为本10-K表格年度报告的一部分或在决定是否购买我们的普通股时考虑。我们是一家控股公司,我们所有的业务都是通过我们的子公司进行的。
这份Form 10-K年度报告包括我们的商标和服务标志,如“JAMF”,它们受适用的知识产权法保护,是我们的财产。这份Form 10-K年度报告还包含其他公司的商标、服务标志、商标名和版权,例如“Amazon”、“Apple”和“Microsoft”,这些都是它们各自所有者的财产。仅为方便起见,本年度报告中以Form 10-K表示的商标和商号可能不带®或™符号出现,但此类引用并不意味着我们不会根据适用法律最大程度地主张我们或适用许可人对这些商标和商号的权利。
可用的信息
我们通过我们的投资者关系网站(ir.jamf.com)免费提供我们的10-K表格年度报告、10-Q表格季度报告和8-K表格当前报告,以及根据1934年“证券交易法”(“证券交易法”)第13(A)和15(D)条提交或提交的这些报告的修订本,这些报告在以电子方式提交给SEC或提交给SEC后,在合理可行的范围内尽快提供。
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美国证券交易委员会还维护着一个网站(www.sec.gov),其中包含报告、委托书和信息声明,以及有关以电子方式向证券交易委员会提交文件的发行人的其他信息。
第1A项风险因素
下面介绍与我们的业务相关的风险和不确定性。在您决定购买我们的普通股之前,您应该仔细考虑以下描述的风险,以及本10-K表格年度报告中包含的财务和其他信息。如果以下任何风险实际发生,或者如果发生我们目前不知道的或我们目前认为不重要的任何额外风险,我们的业务、财务状况、经营结果、现金流和前景可能会受到重大不利影响。在这种情况下,我们普通股的交易价格可能会下跌,您在我们普通股上的投资可能会全部或部分损失。
与我们的业务、运营和行业相关的风险
新冠肺炎疫情可能会对我们的业务、经营业绩、财务状况和前景产生实质性的不利影响。
当前新冠肺炎大流行的严重程度、规模和持续时间都是不确定的,而且变化迅速。新冠肺炎大流行已导致当局实施了许多措施试图遏制病毒,如旅行禁令和限制、隔离、避难所到位命令和关闭。这些措施已经并可能进一步影响我们的全部或部分设施、劳动力和运营、我们客户和消费者的行为以及我们各自供应商和供应商的运营。对新冠肺炎影响的担忧推迟了雅马仕某些潜在客户的购买决定,和/或导致他们考虑购买数量低于最初预期的产品。虽然政府当局已经采取措施试图遏制新冠肺炎大流行,但这些措施和未来可能采取的措施仍存在相当大的不确定性。目前还不能确定政府当局采取的措施是否足以缓解新冠肺炎大流行带来的风险,我们履行关键职能的能力可能会受到损害。
为了应对新冠肺炎疫情造成的破坏,我们已经实施了一系列措施,旨在保护我们劳动力的健康和安全。这些措施包括限制商务旅行,为我们的所有员工制定全球在家工作政策,在我们仍然开放的设施实施工作场所安全战略,根据当地情况为我们的办公室制定新的运营指南,以及为员工提供额外的健康福利。我们正在遵循公共卫生官员和政府机构的指导,包括实施加强清洁措施、社会距离指引和佩戴口罩。在这场大流行期间,我们的行动成本将继续增加,这是很难确切预测的。因此,我们的业务、运营结果、现金流或财务状况可能会受到持续的新冠肺炎中断的影响。不能保证我们已经采取或未来可能采取的措施会成功管理新冠肺炎带来的不确定性。
虽然我们的大部分操作都可以远程执行,但不能保证我们在远程工作时同样有效,因为我们的团队分散在一起,许多员工可能有额外的个人需要需要照顾(例如,由于学校停课或家人生病而需要照顾孩子),并且员工可能会自己生病而无法工作。此外,在家中的技术基础设施可能不如我们办公室工作场所提供的基础设施。我们团队效率的降低可能会对我们的业绩产生不利影响,原因是我们无法与潜在客户面对面会面、取消和无法参加导致销售增长的会议和其他行业活动、审查和批准工作产品的时间更长以及相应的创新减少、响应平台性能问题的时间更长或其他可能严重损害我们业务的工作效率下降。当我们试图回到办公室工作场所时,为了制定、实施和管理工作场所安全战略和条件,我们可能会从日常业务运营中分流大量的管理时间和资源。当我们准备在未来让我们的劳动力回到办公室工作场所时,我们可能会遇到成本增加的情况,因为我们正在为安全的重返工作环境准备设施,并试验混合工作模式,此外,这还可能影响我们有效竞争和维护企业文化的能力。
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由于新冠肺炎的存在,我们可能(1)因应业务变化而决定推迟或取消对业务的计划投资,或(2)在招聘或留住人员方面遇到困难,每一种情况都可能影响我们响应客户需求和履行合同义务的能力。此外,由于财务或运营困难,我们的供应商、系统集成商和渠道合作伙伴可能会遇到向我们或我们的客户提供服务的能力的延迟或中断(如果他们能够这样做的话),这可能会中断我们的客户访问我们的服务,这可能会对他们对我们平台的可靠性的看法产生不利影响,并导致更多的责任敞口。我们的业务和平台(如数据中心和技术基础设施)的某些关键投入依赖于第三方。我们赖以提供我们平台的第三方向我们提供的服务的任何中断,包括由于我们无法控制的行为造成的,都可能严重影响我们平台的持续性能。
新冠肺炎疫情还显著增加了全球经济和需求的不确定性,并增加了失业率。因此,新冠肺炎疫情在包括美国在内的全球许多国家造成了大范围的经济放缓和经济衰退。新冠肺炎疫情带来的这种经济不确定性导致消费者支出普遍减少,消费者信心下降。我们的收入、运营结果和现金流取决于对我们平台的总体需求。对(美国或国际)经济收缩、地缘政治问题或信贷可获得性和成本的系统性影响的担忧,导致市场波动性增加,消费者信心下降,美国经济和国外的增长预期减弱,这反过来可能导致我们现有和潜在客户减少IT支出。我们的一些客户已经经历并可能继续经历财务困难,到目前为止,这些困难导致延迟或无法收回款项的情况很少,尽管这种情况在未来可能会增加。增加不确定性的是,目前还不清楚经济复苏何时可能开始,以及在这次史无前例的经济停摆之后,复苏将是什么样子。特别是,中小企业通常更容易受到经济波动的不利影响,包括新冠肺炎的影响。所有这些因素都可能对我们的收入、现金流和运营结果产生负面影响。
当前新冠肺炎大流行的严重程度、规模和持续时间是不确定和难以预测的,取决于我们不知道或无法控制的事件。新冠肺炎疫情的这些影响和其他影响可能会增加本节“风险因素”部分描述的许多其他风险,例如与我们的声誉、产品销售、运营结果或财务状况有关的风险。我们可能无法及时预测或应对所有影响,以防止对我们业绩的短期或长期不利影响。因此,我们目前无法预测新冠肺炎疫情的影响,但它可能会对我们的业务、运营业绩、财务状况和现金流产生实质性的不利影响。
由于我们的产品只专注于Apple,潜在客户对Apple的不满、影响Apple服务和设备的其他负面事件或企业未能采用Apple产品都可能对我们的运营结果产生负面影响。
我们的产品仅适用于苹果设备。正因为如此,我们的客户对我们的软件和产品的满意度在一定程度上取决于他们对苹果的看法和满意度。如果我们的任何客户选择停止或减少使用Apple设备,客户对Apple的不满可能归因于我们、影响我们与客户的关系和/或导致我们所有产品的客户流失。例如,任何广泛影响Apple设备与必要Apple服务(例如iCloud或Apple推送通知)交互的事件,包括此类Apple服务的任何延迟或中断,都可能对我们的产品和解决方案产生负面影响。同样,任何影响苹果设备的网络安全事件都可能导致苹果服务中断、监管调查、声誉受损以及苹果的销售和客户流失。影响苹果的长期中断、网络安全事件或任何其他负面事件可能会导致客户不满,进而可能损害我们在现有和潜在客户中的声誉,使我们承担责任,导致我们失去客户或以其他方式损害我们的业务、财务状况和运营结果。此外,由于我们所有的产品和解决方案都只能在Apple设备上使用,如果长时间中断影响Apple设备,我们可能无法向客户提供我们的软件。我们还可能因准备或应对损坏客户使用的Apple设备的事件而采取行动而产生重大成本。
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总体而言,如果其他科技公司发布与苹果设备竞争的产品,消费者对苹果产品的看法更加看好,那么苹果的声誉和消费者对苹果产品的看法可能会发生变化。例如,其他科技公司可以引入新技术或新设备,以减少对苹果设备的需求。如果客户根据成本、可用性、用户体验、功能或其他因素选择非苹果产品,我们的财务业绩也可能受到损害。苹果产品的市场可能不会继续增长,或者增长速度可能比我们预期的要慢。因此,企业对苹果产品的采用可能比预期的要慢。而且,很多企业使用苹果以外的技术平台,并且长期使用其他技术。虽然这为这些企业创造了采用苹果技术的重大市场机会,但我们不能肯定企业会采用苹果技术。企业采用新技术的背后有许多因素,包括实施这种技术所需的成本、时间和知识、数据传输、与现有技术的兼容性、对苹果以外的技术的熟悉程度和机构忠诚度等。如果这些企业用户不继续以最近的历史速度和我们预期的速度采用苹果技术,我们的收入增长将受到不利影响,我们的运营结果将会受到不利影响,潜在的JAMF新客户数量将会减少。另见“-本年度报告中的10-K表格所包含的对市场机会的某些估计和对市场增长的预测可能被证明是不准确的。”这些因素中的任何一个都可能对我们的业务、经营结果和财务状况产生实质性的不利影响。
Apple对特性和功能的更改可能会导致我们在工程重点或产品开发方面进行短期更改,或者以其他方式损害我们的产品开发努力或战略,增加我们的成本,并损害我们的业务。
我们的产品依赖于与Apple OSS和云服务的互操作性,包括每次新Apple发布时的互操作性。Apple通常不会与我们或其他合作伙伴一起预览其技术,因此,我们不会收到有关我们的产品需要与之互操作的Apple技术的特性和功能更改的提前通知。此外,不可预见的事件(如发现漏洞和发布补丁程序)可能会限制我们及时响应的能力。在任何此类情况下,为了适应这些变化,我们可能会被迫将资源从先前存在的产品路线图中转移出来。由于实施和测试产品更改以适应这些新功能的时间很短,因此产品缺陷的风险会增加。苹果新功能和更新的频率和复杂性可能会使我们很难继续及时支持新版本。此外,如果我们不能使IT部门在发布时支持操作系统升级,我们的业务和声誉可能会受到影响。这可能会扰乱我们的产品路线图,并导致我们推迟推出计划中的解决方案、特性和功能,这可能会损害我们的业务。
我们的产品与客户使用的第三方应用程序之间的许多集成都依赖于开放标准,在其他情况下依赖于这些第三方提供必要的工具,以便我们创建与其应用程序的互操作性。如果应用程序提供商放弃开放标准,或者如果一个关键的、被广泛使用的应用程序提供商采用专有集成标准而不将其用于促进与我们产品的互操作性,那么我们的产品对我们客户的实用性将会降低。此外,我们产品中的一些特性和功能需要与操作系统API互操作。我们还提供强大的API目录,我们的开发者合作伙伴利用这些API构建集成和解决方案,这些集成和解决方案在我们的JAMF Marketplace中可用,以增强我们产品的特性和功能。如果操作系统提供商决定限制我们访问他们的API,或者如果我们的开发合作伙伴停止为我们的JAMF Marketplace构建集成和解决方案,该功能将会丢失,我们的业务可能会受到影响。
我们与苹果持续关系的变化可能会对我们的成功产生影响。
我们与苹果有着广泛的关系,涵盖了我们业务的方方面面。我们一直与苹果的全球开发者关系组织密切合作,努力在硬件或软件发布的那一刻支持苹果的所有新创新。在我们与客户合作的过程中,苹果和JAMF的人员经常联手影响和协作。我们还与苹果有几个直接的合同关系,涉及苹果生态系统中的所有企业设备,包括Mac、iPad、iPhone和Apple TV。此外,苹果是JAMF产品的重要经销商,尤其是在教育领域。苹果公司可以在事先通知我们有限的情况下,随时终止这些合同关系。如果我们不能维持目前与苹果的关系和合同,我们竞争和发展业务的能力可能会受到实质性的影响。例如,我们可能无法
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在硬件和软件发布的同时,继续支持新的苹果创新和发布。如果我们与苹果的关系发生变化,我们的产品与苹果的整合可能会变得更加困难,并可能减少或消除我们作为经销商从苹果那里获得的销售额。因此,如果我们不能保持与苹果目前的关系,我们的业务、财务状况和经营结果可能会受到不利影响。
我们不参与与苹果公司的任何独家协议或安排。
我们不参与与苹果公司的任何独家协议或安排。因此,虽然我们相信,随着组织越来越多地采用Apple技术,我们的市场机会会扩大,但我们业务的持续成功和增长最终取决于我们是否有能力通过接触新客户、向现有客户交叉销售以及保持我们作为苹果在企业中的标准地位来有效竞争。因此,即使组织继续增加对苹果技术的采用,如果我们不能成功竞争,我们的业务、运营结果和财务状况可能会受到不利影响。见“-如果我们不能保持、增强或保护我们的品牌,我们扩大客户基础的能力将受到损害,我们的业务、财务状况和经营结果可能会受到影响”和“-我们正处于一个竞争激烈的市场,来自现有公司和新公司的竞争压力,包括我们市场整合的结果,可能会损害我们的业务收入、增长率和市场份额。”
我们在一定程度上依赖渠道合作伙伴销售和分销我们的产品,在某些情况下,还依赖于我们的产品的支持。某些渠道合作伙伴的流失、某些渠道合作伙伴收入的减少或我们渠道战略的任何失败都可能对我们的业务产生不利影响。
我们很大一部分产品的销售和分销都依赖于渠道合作伙伴。在截至2020年12月31日的一年中,我们大约55%的预订是通过渠道合作伙伴完成的。我们预计,我们将继续依赖与第三方(如渠道合作伙伴和系统集成商)的关系来销售、营销和部署我们的产品。确定合作伙伴,并与他们谈判和记录关系,需要大量的时间和资源。我们的竞争对手可能会有效地激励渠道合作伙伴和其他第三方优先考虑他们的产品或服务,而不是订阅我们的产品,而且我们与渠道合作伙伴签订的大量协议是非排他性的,因此这些渠道合作伙伴可能会向客户提供几家不同公司的产品,包括与我们竞争的产品。我们的渠道合作伙伴可以在发出有限通知或无需通知的情况下停止营销或转售我们的产品,而无需处罚,并且在新冠肺炎大流行期间,渠道合作伙伴可以选择限制他们向市场整体推出的产品数量。如果我们的渠道合作伙伴不能有效地销售、营销或部署我们的产品,选择推广我们竞争对手的产品,或者以其他方式无法满足我们客户的需求,我们发展业务和销售产品的能力可能会受到不利影响。此外,我们的竞争对手收购这些合作伙伴可能会导致我们现有和潜在客户的数量减少,因为这些合作伙伴可能不再促进潜在客户采用我们的应用程序。此外,我们的一些合作伙伴正在或可能与我们的某些产品竞争,并可能选择不再与我们的产品集成。如果我们未能成功建立或维护我们的渠道合作伙伴和系统集成商, 我们在市场上竞争或增加收入的能力可能会受到损害,我们的运营结果可能会受到影响。
此外,我们的服务提供商合作伙伴经常向我们的客户提供支持,并直接与我们的共同客户签订类似的协议,以托管我们的软件和/或提供其他增值服务。我们与服务提供商合作伙伴的协议和运营关系非常复杂,需要投入大量的内部时间和资源。此外,我们的服务提供商合作伙伴是拥有多个战略业务和关系的大公司,因此,我们的业务在他们规模更大的整体企业环境中可能并不重要。这些合作伙伴关系可能需要我们遵守外部政策,这可能会对管理构成挑战,并可能导致我们完成销售的能力下降。即使服务提供商合作伙伴将我们视为重要的战略合作伙伴,这些大型合作伙伴的内部流程有时也会非常困难和耗时。
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虽然用户遇到的技术问题可能不是由我们的产品引起的,但如果用户认为我们的产品是设备故障的原因,我们的业务和声誉可能会受到损害。
我们产品的有效运作能力可能会受到许多与我们的产品无关的不同因素的负面影响。例如,用户体验可能会受到以下因素的影响:IT管理员使用我们的软件在他或她的设备上进行了不正确的设置、与其雇主的公司网络有关的问题或与底层操作系统有关的问题,而这些都不是我们所能控制的。尽管用户遇到的技术问题可能不是由我们的产品引起的,但用户往往认为潜在的原因是我们的产品性能不佳。这种看法即使不正确,也可能损害我们的业务和声誉。
我们在研发方面投入了大量资金,如果我们的研发投资没有转化为新产品或对现有产品的实质性改进,或者如果我们没有有效地利用这些投资,我们的业务和运营结果将受到损害。
我们战略的一个关键要素是在我们的研发工作上投入大量资金,以开发新产品并增强我们现有的产品,以满足更多的应用和市场。在截至2020年12月31日的一年中,我们的研发费用约占收入的19%。如果我们不把研发预算高效地或有效地花在引人注目的创新和技术上,我们的业务可能会受到损害,我们可能无法实现我们战略的预期好处。此外,研发项目可能在技术上具有挑战性,而且成本高昂。这些研发周期的性质可能会导致我们在产生与研发相关的费用和我们能够提供有吸引力的产品并从此类投资中产生收入(如果有的话)之间出现延迟。此外,在开发周期开始后,客户对我们正在开发的产品的预期需求可能会减少,使我们无法收回与开发此类产品相关的大量成本。如果我们在研发上花费了大量的资源,而我们的努力不能成功地推出或改进在当前或未来市场上具有竞争力的产品,这将损害我们的业务和运营结果。
如果我们无法吸引新客户、留住现有客户或向现有客户销售额外的功能和服务,我们的收入增长将受到不利影响。
为了增加我们的收入,我们必须继续吸引新客户,并增加对现有客户的销售。随着我们市场的成熟,产品和服务的发展,以及竞争对手推出被认为与我们的产品竞争的成本更低或差异化的产品或服务,我们销售产品的能力可能会受到不利影响。同样,如果这些组织中的客户或用户认为竞争产品中包含的功能减少了对我们产品的需求,或者如果他们更愿意购买与Apple或其他公司(包括我们的合作伙伴)提供的产品捆绑在一起并与我们的产品竞争的其他产品,我们的销售可能会受到不利影响。此外,如果新冠肺炎影响客户的购买决策和预算,我们向新客户销售产品或以现有数量留住客户的能力可能会受到不利影响。由于这些和其他因素,我们可能无法吸引新客户或增加对现有客户的销售,这可能会对我们的业务、收入、毛利率和其他经营业绩产生不利影响,并相应地对我们普通股的交易价格产生不利影响。
我们还必须不断增加与现有客户部署产品的深度和广度。虽然客户最初可能购买的订阅或许可证数量相对较少,但对于我们的收入增长来说,重要的是他们以后在更多的设备上或在整个业务中为更多的用户扩大使用我们的软件。我们还需要向同一客户追加销售或销售额外的产品,以增加我们的收入。我们留住客户并增加客户购买的订阅量或支持和维护合同的能力可能会因为各种原因而受到影响,包括客户对我们产品定价变化的反应、IT预算中相互竞争的优先顺序或此处描述的其他风险。因此,我们可能无法续订现有客户的订阅或吸引现有客户的新业务,这将对我们的业务、收入、毛利率和其他经营业绩产生不利影响,并相应地影响我们普通股的交易价格。
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此外,我们向现有客户销售附加功能的能力可能需要更复杂、成本更高的销售工作,特别是在我们瞄准做出这些采购决策的大型企业和更高级管理人员(如CIO和CIO以及业务部门领导人)的情况下。同样,我们的客户向我们购买额外产品的速度取决于许多因素,包括一般经济条件和额外产品功能的定价。如果我们向客户销售附加功能的努力不成功,我们的业务和增长前景将受到影响。
我们的客户没有义务在我们的产品期限到期后续订他们的订阅或支持。我们的合同通常为期一年。此外,我们的某些客户可以无缘无故或以任何理由终止与我们的合同。为了维持或改善我们的经营业绩,我们的客户必须保持他们的订阅,并以相同或更优惠的条款续订他们与我们的订阅,这一点很重要。考虑到我们的客户群在规模、行业和地理位置上的多样性,我们无法准确预测续订或扩张率。我们的续订和扩张率可能会因为许多因素而下降或波动,这些因素包括客户消费水平、客户对我们产品的不满、我们客户的用户数量减少、我们客户类型和规模的变化、定价变化、竞争状况、其他公司获得我们客户的情况以及总体经济状况。如果我们的客户不续订我们产品的订阅或许可证,或者如果他们在续订时减少订阅金额,我们的收入和其他运营结果将会下降,我们的业务将受到影响。如果我们的续约率或扩张率大大低于公开市场、证券分析师或投资者的预期,我们普通股的交易价格可能会下降。
本年度报告中以Form 10-K格式包含的对市场机会的某些估计和对市场增长的预测可能被证明是不准确的。
这份Form 10-K年度报告包括我们对产品潜在市场的内部估计。市场机会估计和增长预测,无论是从第三方来源获得的,还是从内部开发的,都受到重大不确定性的影响,所基于的假设和估计可能被证明是不准确的。目前尤其如此,因为对当前新冠肺炎大流行的严重性、规模和持续时间的预测不确定且变化迅速。本年报中有关目标市场的规模和预期增长、市场需求和采用率、满足需求的能力和定价的估计和预测也可能被证明是不准确的。特别是,我们对当前和预计的市场机会的估计很难预测。我们估计的潜在市场可能在很多年内都不会实现,如果有的话,即使我们竞争的市场达到了本Form 10-K年度报告中预测的规模估计和增长,我们的业务也可能无法以类似的速度增长,如果有的话。
我们最近经历了快速的增长,我们最近的增长速度可能并不预示着我们未来的增长。随着成本的增加,我们可能无法产生足够的收入来实现并维持盈利能力。
最近一段时间,我们经历了显著的收入增长。在未来一段时间内,我们可能无法保持与近期历史一致的收入增长,甚至根本无法保持增长。我们的客户采用率也出现了显著增长,我们已经并打算继续扩大我们的业务,包括我们的国内和国际员工人数。我们相信我们的收入增长取决于许多因素,包括但不限于我们的能力:
● | 有效地为我们的产品定价,以便我们能够在不影响盈利的情况下吸引和留住客户; |
● | 维护和发展我们的JAMF国家社区支持网络,以支持现有产品和新产品的增长; |
● | 吸引新客户,成功部署和实施我们的产品,追加销售或以其他方式增加现有客户对我们产品的使用,获得客户续订,并为我们的客户提供出色的客户支持; |
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● | 扩大我们的渠道合作伙伴网络; |
● | 充分扩大、培训、整合和留住我们的销售队伍和其他新员工,保持或提高我们销售队伍的生产力; |
● | 加强我们的信息、培训和沟通系统,以确保我们的员工能够很好地协调,并能够有效地与彼此和客户沟通; |
● | 改善我们对财务报告和披露控制和程序的内部控制,以确保及时和准确地报告我们的运营和财务结果; |
● | 成功识别并与合适的收购目标达成协议,将任何收购和收购的技术整合到我们现有的产品中,或利用它们开发新产品; |
● | 成功推出新产品,提升现有产品并解决新的使用案例; |
● | 成功地将我们的产品推向美国以外的新市场; |
● | 成功地与更大的公司和新的市场进入者竞争;以及 |
● | 在全球范围内提高我们品牌的知名度。 |
我们可能无法成功实现这些目标中的任何一个,尤其是新冠肺炎可能会影响我们成功实现上述任何一个目标的能力,因此,我们很难预测未来的运营结果。我们的历史增长率不应被认为是我们未来表现的指标,未来可能会下降。在未来一段时间内,我们的收入可能会比最近几年增长得更慢,或者会因为各种原因而下降,包括上面概述的那些原因。我们还预计未来我们的运营费用将增加,特别是随着我们继续投资于研发和技术基础设施,扩大我们在全球的业务,开发新产品和现有产品的增强功能,以及我们开始作为一家上市公司运营。如果我们的收入增长不能抵消这些预期的运营费用增长,我们的业务、财务状况和运营结果将受到损害,我们可能无法实现或保持盈利。此外,我们将招致的额外支出可能不会带来足够的额外收入,以维持历史收入增长率和盈利能力。
在我们扩大业务的同时,继续保持高水平的客户服务和满意度是很重要的。随着我们的客户群持续增长,我们将需要扩大我们的帐户管理、客户服务和其他人员以及我们的渠道合作伙伴和系统集成商网络,以提供个性化的帐户管理和客户服务。如果我们不能继续提供高水平的客户服务,我们的声誉以及我们的业务、经营业绩和财务状况可能会受到不利影响。
我们很大一部分收入来自一种产品。
在截至2020年12月31日的一年中,我们JAMF Pro产品的订阅销售额约占我们总收入的78%。我们预计,在可预见的未来,这些订阅将占我们总收入的很大一部分。因此,我们的运营业绩可能会受到以下因素的影响:
● | 对该产品需求的任何下降; |
● | 我们的其他产品未能获得市场认可; |
● | 苹果产品市场没有继续增长,或者增长速度慢于我们的预期,企业采用苹果产品的速度慢于预期; |
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● | 引进产品和技术,以替代或替代我们的产品,或代表对我们产品的改进; |
● | 引入可以替代或替代我们的产品的产品和技术,这些产品和技术提供的功能比我们的产品更有限或不如我们的产品先进,但提供的价位更低; |
● | 我们的产品没有涉及的技术创新或新标准; |
● | 对我们或我们的竞争对手提供的当前或未来价格的敏感度;以及 |
● | 我们无法及时发布我们产品的增强版。 |
我们无法续订或增加我们产品或市场的订阅量并销售额外的产品和功能,或者我们平台订阅量的价格下降,这对我们的业务和运营结果的损害将比我们从各种产品获得大量收入的情况更严重。此外,如果我们产品的市场增长速度慢于预期,或者对我们产品的需求增长速度不如预期,无论是由于竞争、定价敏感性、产品陈旧、技术变化、不利的经济条件、不确定的地缘政治环境、客户的预算限制或其他因素,我们的业务、经营业绩和财务状况都将受到不利影响。
如果我们不能扩大我们的业务规模和管理我们的开支,我们的经营业绩可能会受到影响。
随着时间的推移,我们已经扩展了特定的功能,以便高效地进行扩展,改善我们的成本结构,并帮助扩展我们的业务。我们扩大业务规模的需要已经并将继续给我们的行政和运营业务流程、基础设施、设施和其他资源带来巨大压力。我们管理运营的能力将需要大量支出和宝贵管理资源的分配,以改善内部业务流程和系统,包括在自动化方面的投资。此外,我们希望继续在全球范围内拓展我们的业务。我们的业务持续增长可能还需要国际扩张,而管理任何国际扩张都需要额外的资源和控制。如果我们的运营、基础设施和业务流程跟不上我们的业务和客户要求,客户可能会遇到服务或支持中断,或者我们可能无法有效地扩展业务,这可能会对我们的声誉造成不利影响,并对我们的收入造成不利影响。不能保证我们能够继续以扩大业务所需的速度发展和扩展我们的基础设施和业务流程,如果我们做不到这一点,可能会对我们的业务产生不利影响。如果我们不能有效地扩展我们的工程、运营、客户支持、专业服务、云基础设施、IT和金融组织和系统,或者如果我们不能实施或保持有效的内部业务流程、控制程序和程序,我们的成本和费用可能会比我们计划的增加得更多,或者我们可能无法执行我们的产品路线图或业务计划,任何这些都可能严重损害我们的业务、运营结果和财务状况。
我们可能需要改变我们的定价模式,才能在竞争中取胜。
我们在产品和服务销售方面面临的激烈竞争,以及一般的经济和商业环境,都会给我们带来改变价格的压力。如果我们的竞争对手在某些产品或服务上提供大幅折扣,或者开发市场认为比我们更有价值的产品,我们可能需要降低价格或提供其他优惠条件才能成功竞争。任何此类变化都可能降低利润率,并可能对经营业绩产生不利影响。我们的竞争对手可能会对他们的支持产品提供更低的价格,这可能会给我们带来进一步打折的压力。此外,我们的一些竞争对手向我们的客户提供免费或大幅打折的产品,以激励客户从我们的产品转向竞争对手的产品,或者以其他方式进入苹果生态系统。这可能需要我们提供折扣或其他激励措施来留住这些客户,而我们可能无法与这些竞争对手提供的免费产品或大幅折扣相匹配。这可能会导致客户选择这些竞争对手的产品,而不是我们的产品。我们还必须确定我们产品和服务的适当价格,使我们能够有效地在国际上竞争。我们的价格也可能会因为折扣、我们的产品组合向订阅、企业范围的许可安排、捆绑
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我们或我们的竞争对手的产品、特性和功能、我们定价的潜在变化、对客户或渠道合作伙伴推出新产品或促销计划的预期。作为对新冠肺炎的回应,我们可能被要求提供大幅折扣定价,采用新的定价模式,并提供延长的付款期限,以吸引新客户并留住现有客户,这可能会对我们的流动性和财务状况产生实质性的不利影响。
我们的价格和定价政策的任何广泛变化都可能导致我们的收入下降或延迟,因为我们的销售队伍正在实施,我们的客户正在适应新的定价政策。我们或我们的竞争对手可能出于促销目的或作为长期的上市或定价策略捆绑产品,或提供价格和产品实施保证。随着时间的推移,这些做法可能会大大限制我们可以对某些产品收取的价格。如果我们不调整我们的定价模型以反映客户使用我们产品的变化或客户需求的变化,我们的收入可能会减少。
中断、容量限制或干扰我们使用托管我们云服务(包括AWS)的第三方提供商运营的数据中心,可能会导致我们的云服务延迟或中断,并损害我们的业务。
我们目前通过AWS在全球多个地点运营的第三方数据中心设施托管我们的云服务。AWS或我们未来可能使用的第三方提供商对我们的云服务造成的任何损害、故障或干扰,无论是由于我们的行动、第三方数据中心的行动、其他第三方的行动或天灾,都可能导致我们的云服务中断和/或我们或我们客户的数据丢失。虽然第三方数据中心托管服务器基础设施,但我们通过我们的站点可靠性工程团队管理云服务,我们需要在多操作系统环境中支持版本控制、云软件参数更改和产品演进。当我们使用第三方数据中心时,我们可能会将我们的数据和客户的数据从一个地区移动或转移到另一个地区。尽管在此过程中采取了预防措施,但任何不成功的数据传输都可能会影响我们服务的交付。我们的许多客户协议都包含将我们的云服务的正常运行时间保持在至少99.9%的合同服务级别承诺,如果我们、AWS或我们可能使用的任何其他第三方数据中心设施未能履行这些服务级别承诺,我们可能不得不向这些客户发放积分,这可能会对我们的运营产生不利影响。我们的云服务受损或中断可能会减少我们的订阅收入,使我们面临索赔和诉讼,导致我们的客户终止订阅,并对我们的订阅续约率和我们吸引新客户的能力产生不利影响。如果我们的客户和潜在客户认为我们的服务不可靠,我们的业务也会受到损害。此外,对我们第三方数据中心容量的任何限制都可能会阻碍我们的扩展能力, 加入新客户或扩大现有客户的使用,这可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生不利影响。
我们不控制或在某些情况下对我们使用的数据中心设施的运行进行有限的控制,这些设施很容易受到地震、洪水、火灾、断电、电信故障和类似事件的破坏或中断。他们还可能遭受网络攻击、计算机病毒、禁用设备、闯入、破坏、故意犯罪行为、破坏行为和类似的不当行为,以及因操作员错误而导致的不良事件。尽管这些设施采取了预防措施,但如果发生自然灾害、恐怖主义行为、战争或其他渎职行为、在没有充分通知的情况下关闭设施或这些设施出现其他意想不到的问题,都可能导致我们的服务长时间中断,客户数据和业务丢失。我们还可能因使用替代设备或设施或采取其他行动来准备或应对任何此类事件而招致巨额费用。
如果我们与第三方服务提供商的任何协议终止,我们使用的任何服务或功能失效或取消,或者连接中断或设施损坏,无论是由于我们无法控制的行为或其他原因,我们可能会在客户访问我们的平台时遇到中断或延迟,并在开发、识别、获取和/或集成替换服务方面产生巨额费用,这些服务可能无法以商业合理的条款提供或根本无法提供,这将对我们的业务、财务状况和运营结果产生不利影响。
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我们根据订阅协议提供服务级别承诺。如果我们不能履行这些合同承诺,我们可能有义务为未来的服务提供积分,或者面临预付金额退款的订阅终止,这将降低我们的收入,并损害我们的业务、运营结果和财务状况。
我们的许多订阅协议都包含服务级别承诺。如果我们无法履行声明的服务级别承诺,包括未能满足我们的客户订阅协议中的正常运行时间和交付要求,我们可能有合同义务向这些客户提供服务积分,这可能会严重影响我们在正常运行时间或交付失败并应用积分期间的收入。我们还可能面临订阅终止,这可能会对我们当前和未来的收入产生重大影响。任何服务级别故障都可能损害我们的声誉,这也可能对我们的业务和运营结果产生不利影响。
如果我们不能保持、提升或保护我们的品牌,我们扩大客户基础的能力将受到损害,我们的业务、财务状况和运营结果可能会受到影响。
我们相信,维护、提升和保护JAMF品牌,包括JAMF Nation,对于支持向新客户营销和销售我们现有和未来的产品以及扩大我们产品对现有客户的销售非常重要。我们还相信,随着我们市场竞争的加剧,品牌认知度的重要性将会增加。能否成功维持、提升和保护我们的品牌将在很大程度上取决于我们营销工作的有效性、我们以有竞争力的价格提供持续满足客户需求的可靠产品的能力、我们维持客户信任的能力、我们继续开发新功能和使用案例的能力、我们成功地将我们的产品和产品能力与竞争产品区分开来的能力,以及我们为我们的品牌获得、维护、保护和执行商标和其他知识产权保护的能力。我们的品牌推广活动可能不会提高客户知名度或增加收入,即使有,任何增加的收入也可能无法抵消我们建立品牌所产生的费用。如果我们不能成功地推广、维护或保护我们的品牌,我们的业务、财务状况和经营结果可能会受到影响。
如果我们不能在成长过程中保持我们的企业文化,我们的业务可能会受到损害。
我们相信,我们的企业文化一直是我们成功的关键组成部分,我们的文化创造了一种环境,推动并延续了我们的整体商业战略。我们已经投入了大量的时间和资源来建设我们的团队,我们预计在本地和国际扩张的同时,我们将继续积极招聘员工。作为一家上市公司,随着我们的成长和成熟,以及国际化的发展,我们可能会发现很难保持我们的企业文化。任何未能保护我们的文化都可能对我们未来的成功产生负面影响,包括我们招聘和留住员工以及有效地专注于和追求我们的业务战略的能力。
如果JAMF Nation不能随着我们的业务增长和扩大而继续蓬勃发展,或者JAMF Nation上发布的内容不准确、不完整或具有误导性,我们的业务可能会受到不利影响。
JAMF Nation为我们的产品和解决方案提供关键的支持功能。我们允许JAMF Nation的用户直接发布内容。虽然我们监控这类帖子,但我们无法控制用户发布的内容。因此,我们不能保证JAMF Nation的用户将通过回答有关我们现有产品和解决方案的问题,或我们在发展和扩大业务时可能开发的任何新产品和解决方案,继续提供支持。此外,当我们进一步将业务扩展到新的地区时,我们不能保证JAMF Nation用户会为特定于这些司法管辖区或相关语言的任何问题提供支持。此外,由于我们无法控制用户发布的内容,用户可能会发布不准确、不完整或具有误导性的内容,或者侵犯、挪用或以其他方式侵犯第三方知识产权或专有权的内容。我们可能需要时间来更正任何不准确或删除此类帖子,并且我们不能保证我们会成功更正或删除所有不准确或声称侵犯、侵犯或挪用第三方知识产权或专有权的帖子。因此,依赖JAMF Nation为我们的产品和解决方案提供支持的客户可能会受到损害,如果帖子中的建议不准确,没有提供全面的解释,或者与我们的最佳实践或产品的预期用途不一致,这反过来可能会损害我们的声誉,并导致客户对我们失去信心
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JAMF Nation。这些因素中的任何一个都可能对我们在JAMF Nation的声誉和/或信心产生不利影响,并可能对我们的业务、运营结果和财务状况产生实质性的不利影响。
如果我们不能提供高质量的支持,我们的业务和声誉可能会受到影响。
我们的客户依赖我们的客户支持人员来解决问题并实现我们产品提供的全部优势。高质量的支持对于续订和扩展我们与现有客户的订阅也很重要。随着我们扩大业务和寻找新客户,我们的支持职能的重要性将会增加。我们的许多企业客户,特别是大型企业客户,拥有复杂的网络,需要高水平的重点支持,包括高级支持服务,才能充分实现我们产品的优势。如果我们未能维持预期的支持级别,可能会降低客户满意度并损害我们的客户保留率,尤其是对我们的大型企业客户而言。
此外,随着我们在国际上销售我们的产品,我们的支持组织还面临着其他挑战,包括以英语以外的语言提供支持、培训和文档方面的挑战。如果不能保持高质量的客户支持,或者市场认为我们没有保持高质量的支持,都可能严重损害我们的声誉、业务、财务状况和运营结果,并对我们向现有和潜在客户销售产品的能力产生不利影响。随着我们扩大业务和寻找新客户,高质量客户支持的重要性将会增加。
收购和资产剥离可能会损害我们的业务和经营业绩。
我们过去已经收购了,并计划在未来收购其他业务、产品或技术。2019年2月,我们收购了ZuluDesk,ZuluDesk增强了我们的JAMF School产品;2019年7月,我们收购了Digita Security LLC(“Digita”),这帮助我们开发了JAMF Protect;2020年10月,我们收购了Mondada Group Pty Ltd(“Mondada”)。关于收购Digita,我们还同意了一项盈利安排,规定在满足某些条件的情况下,在那笔交易中向卖方支付最高1500万美元。如果我们通过现金赚取安排推迟支付任何收购或许可的购买价格,这将减少我们在随后时期的现金流。收购和撤资涉及重大风险和不确定性,包括:
● | 扰乱我们正在进行的运营,转移管理层对日常职责的注意力,增加我们的费用,并对我们的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响; |
● | 被收购的企业未能推进我们的业务战略; |
● | 实现收购或处置的预期效益的不确定性,包括提高收入、技术、人力资源、成本节约、运营效率和其他协同效应; |
● | 减少可用于运营、股票回购计划和其他用途的现金,并导致股权证券的潜在稀释发行或债务的产生; |
● | 与收购的可识别无形资产相关的、可能影响我们经营业绩的摊销费用; |
● | 难以有效整合被收购企业的运营、系统、技术、产品和人员; |
● | 需要提供与处置有关的过渡服务,这可能导致资源和重点的转移; |
● | 由于缺乏在新市场、产品或技术方面的经验或最初对不熟悉的分销伙伴或供应商的依赖,难以实现预期的业务结果; |
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● | 留住和激励被收购公司的关键人员; |
● | 影响我们收购或处置的企业员工的员工士气下降和留任问题,这可能是由于薪酬的变化,或管理层、报告关系、未来前景或收购或处置业务的方向的变化造成的; |
● | 承担被收购企业的责任,包括被收购的诉讼相关责任和监管合规问题,以及拟议或完成的收购可能引发的诉讼或监管行动; |
● | 因收购或者处置引起的诉讼; |
● | 与被收购企业的客户或业务伙伴或我们自己的客户保持良好的关系,作为任何运营整合的结果; |
● | 在调查过程中未发现的不明问题,包括收购或剥离企业的知识产权、产品质量、安全、隐私做法、会计做法、监管合规性或法律意外情况的问题; |
● | 维持或建立与被收购企业有关的可接受的标准、控制程序或政策; |
● | 与完成交易的挑战和成本有关的风险,例如,包括在适用的情况下获得股东的批准(包括获得多数少数股东的批准)、在适用的情况下根据现金收购要约的条款出价股份以及满足监管批准,以及完成每笔交易的惯常完成条件;以及 |
● | 如果收购没有达到我们的预期,就需要在以后亏本剥离收购的资产。 |
我们可能无法通过提供新的产品和服务来应对快速的技术变革。如果我们不能预测不断发展的技术趋势和客户不断变化的需求并迅速做出反应,我们可能就不能保持竞争力。
我们的市场特点是技术日新月异,客户需求不断变化,新软件产品不断推出,行业标准不断发展。包含新技术的第三方产品的引入,以及新的行业标准和苹果操作系统和产品的出现,可能会使我们现有和未来的软件产品过时和滞销。我们可能无法开发满足客户日益复杂的需求、满足新的行业标准或与新的或更新的操作系统和硬件设备互操作的更新产品和服务,以跟上这些和其他技术发展的步伐。我们也可能无法充分预见和准备新兴技术的商业化,以及为我们的技术开发新的市场和应用,从而无法利用新的市场机会或落后于这些市场的先行者。我们的客户要求我们的产品在不中断客户IT系统性能或中断其运营的情况下,及时有效地识别和应对这些挑战。因此,我们必须不断修改和改进我们的产品,以及时响应这些变化。如果我们不能及时发展我们的产品,以响应并保持领先于新技术的发展,我们在我们的市场中保持或增加市场份额和收入的能力可能会受到实质性的不利影响。
我们扩大产品销售的能力取决于几个因素,包括潜在客户对我们产品的认识;对我们产品或我们可能推出的新产品的改进及时完成、推出和被市场接受的程度;我们吸引、留住和有效培训内部和现场销售人员的能力;我们开发或保持与合作伙伴整合的能力;我们营销计划的有效性;以及我们产品的成本和我们竞争对手的成功。如果我们的产品开发和营销不成功,或者如果
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组织没有意识到或重视我们产品的好处,我们产品的市场可能不会继续发展,或者发展速度可能比我们预期的要慢,这两种情况都会损害我们的增长前景和经营业绩。
此外,开发新技术的过程是复杂和不确定的,如果我们不能准确预测客户不断变化的需求和新兴的技术趋势,我们的业务可能会受到损害。我们认为,在知道市场是否会接受之前,我们必须继续投入大量资源用于我们的研究和开发工作,包括用于开发新产品和增强产品的大量资源。由于多种原因,我们的新产品和产品增强功能可能无法获得足够的市场认可度,包括:
● | 延迟向市场发布新产品或增强功能; |
● | 未能准确预测市场或客户需求; |
● | 我们的新产品或产品改进在设计或性能上的缺陷、错误或失败; |
● | 对我们产品性能或效果的负面宣传; |
● | 我们的竞争对手推出或预期推出竞争产品;以及 |
● | 我们产品或增强功能相对于其成本的感知价值。 |
我们的竞争对手,特别是那些拥有更多财力和运营资源的竞争对手,或许能够比我们更快、更有效地应对新的或不断变化的机会、技术、标准或客户要求。随着新技术的引入,我们产品的发展和新的市场进入者,我们预计未来的竞争将会加剧。例如,随着我们将重点扩展到JAMF Now、JAMF Pro、JAMF School、JAMF Connect和JAMF Protect之外的新用例或其他产品,我们预计竞争将会加剧。定价压力和日益激烈的竞争通常可能导致销售额下降、利润率下降、亏损或我们的产品无法获得或保持更广泛的市场接受度。
我们处于一个竞争激烈的市场,来自现有公司和新公司的竞争压力,包括我们市场整合的结果,可能会损害我们的业务、收入、增长率和市场份额。
我们的产品寻求服务于多个市场,我们面临着来自广泛而多样的竞争对手领域的竞争。一些竞争对手,特别是新的和早期的公司以及大型跨平台企业提供商,可能会将所有的精力和资源集中在一个产品线或使用案例上,因此,任何一个竞争对手都可能在特定市场开发更成功的产品或服务,这可能会减少我们的市场份额,损害我们的品牌认知度和运营结果。此外,我们的一些竞争对手可能能够利用他们与客户的关系(基于产品的已安装基础),或者将功能整合到现有产品中以获取业务,从而阻止客户将我们纳入竞标过程、评估和/或购买我们的产品。他们过去已经做到了这一点,未来也可能做到这一点,通过零利润率或负利润率销售,通过产品捆绑或通过企业许可交易。一些潜在客户,特别是全球2000强公司,已经或可能投资于大量的人员和财政资源,并与这些规模大得多的企业IT供应商建立了深厚的关系,这可能使他们不愿评估我们的产品或与我们合作,无论产品性能或功能如何。无论性能或功能如何,潜在客户可能更喜欢从单一供应商购买广泛的产品套件,或者可能更喜欢从现有供应商而不是新供应商购买产品。
随着近期科技行业并购交易的增加,尤其是涉及云端技术的交易,我们未来可能会因行业整合而面临更大的竞争压力。战略或财务买家,包括我们现有的竞争对手,可以收购我们的一个或多个竞争对手,并提供与我们更有效竞争的替代产品。此外,苹果可以选择开发与之竞争的技术,利用其现有产品和/或收购我们的一个或多个竞争对手
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标准化那些针对特定苹果产品线或用例的竞争产品,这可能会减少或消除我们的产品在该产品线或用例中的效用。例如,苹果在2020年收购了Fleetsmith,苹果在将Fleetsmith的平台整合到苹果产品中的商业战略还处于早期阶段。我们相信,该平台主要面向Mac和美国的中小企业客户,目前还不能与我们完整的苹果企业管理解决方案直接竞争。然而,在未来,苹果可以利用这一平台,无论是通过额外投资还是整合我们的其他竞争对手,与我们提供的产品的规模和广度进行更直接的竞争。由于任何此类行业整合,我们的竞争地位以及我们在市场上保持或增加市场份额和收入的能力可能会受到重大不利影响。
由于所有这些原因以及我们今天无法预料到的其他原因,我们可能无法与当前和未来的竞争对手成功竞争,这可能会损害我们的业务、运营结果和财务状况。
不利的总体和特定行业的经济和市场状况以及IT支出的减少可能会减少对我们产品的需求,这可能会损害我们的运营业绩。
我们的收入、运营结果和现金流取决于对我们产品的总体需求。对(美国或国际)经济收缩、地缘政治问题或信贷可获得性和成本的系统性影响的担忧可能会导致市场波动性增加,消费者信心下降,美国经济和海外的增长预期减弱,这反过来可能导致我们现有和潜在客户的IT支出减少。长期的经济放缓可能会导致客户推迟或取消IT项目,选择专注于内部开发工作,或者通过要求我们以不太有利的条款重新谈判现有合同来降低成本,或者拖欠现有合同的到期款项,或者在现有合同条款结束时不续签。
我们的客户可能会与使用我们产品替代品的其他实体合并,在经济疲软时期,我们的一个或多个客户申请破产保护的风险会增加,这两种情况中的任何一种都可能损害我们的收入、盈利能力和经营业绩。我们还面临来自在外国司法管辖区申请破产保护的国际客户的风险,特别是考虑到外国破产法的适用可能更难预测。此外,我们可能会确定,追索任何索赔的成本可能会超过此类索赔的追回潜力。因此,扩大或延长经济低迷可能会损害我们的业务、收入、运营结果和现金流。
我们必须吸引和留住高素质人才,才能实施我们的发展计划。
对高素质人才的竞争非常激烈,特别是对经验丰富的设计和软件开发工程师和销售专业人员的竞争。近年来,由于需要这些人才的SaaS公司激增,对软件专业人员的需求增加,特别是在我们维护设施的地区,因此招聘、招聘和留住在我们所在行业和我们运营的地区拥有专业知识的员工变得越来越困难。我们在聘用和挽留具备适当资历的雇员方面,不时遇到困难,我们预期会继续遇到困难。与我们竞争经验丰富的人才的许多公司都比我们拥有更多的资源。如果我们聘用竞争对手或其他公司的员工,他们的前雇主可能会试图断言这些员工或我们违反了某些法律义务,从而分流了我们的时间和资源。此外,新冠肺炎疫情可能会对我们招聘和留住人员的能力产生实质性的不利影响。如果我们不能吸引新的员工,或者不能留住和激励现有的员工,我们的业务和未来的增长前景可能会受到损害。
此外,求职者和现有员工通常会考虑他们获得的与就业相关的股权奖励的价值。我们股价的波动或表现不佳也可能影响我们吸引和留住关键员工的能力。此外,我们的一些员工已经或即将获得大量的股权奖励,这可能会给他们带来大量的个人财富。这可能会使我们更难留住和激励这些员工,而这些财富可能会影响他们是否继续为我们工作的决定。如果不能成功吸引、整合或留住合格的人才来满足我们当前或未来的需求,可能会对我们的业务、运营结果和财务状况产生不利影响。
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关键管理人员的流失可能会损害我们的业务。
我们依赖于关键管理人员的持续服务,包括我们的首席执行官迪恩·哈格(Dean Hager)。我们一般与我们的雇员没有固定期限的雇佣协议,因此,他们可以随时终止与我们的雇佣关系,而不会受到惩罚。虽然我们确实与我们的某些员工签订了竞业禁止协议,但他们可以寻求与其他各方(可能包括我们的任何竞争对手)的就业机会,并且不能保证我们与任何此类关键管理人员的竞业禁止协议将可强制执行。此外,我们的非竞争期限到期,届时关键管理人员可以为我们的任何竞争对手工作。此外,我们不维持任何关键人物寿险保单。关键管理人员的流失可能会损害我们的业务。
我们的客户面临着众多的竞争挑战,这可能会对他们的业务和我们的业务产生实质性的不利影响。
我们的客户包括广泛行业的企业,包括金融服务、政府、医疗保健、法律、制造、专业服务、零售、技术和电信。不利影响我们客户的因素也可能对我们产生不利影响。这些因素包括:
● | 我们客户市场的衰退期,包括新冠肺炎对他们预算和财务状况的影响; |
● | 我们的客户无法适应快速变化的技术和不断发展的行业标准,这可能会导致产品生命周期缩短或客户战略的转变; |
● | 我们客户所在行业的法规变化; |
● | 我们的客户无法开发、营销或获得商业认可的产品,其中一些是新的和未经测试的; |
● | 客户产品商品化或过时的可能性; |
● | 我们的客户所经历的业务损失或定价权降低; |
● | 新的商业模式或更受欢迎的产品的出现和需求模式的转变;以及 |
● | 这是一个竞争激烈的消费品行业,往往受到产品生命周期缩短、终端用户偏好变化和收入波动性增加的影响。 |
如果我们的客户未能成功应对这些竞争挑战,他们的业务可能会受到重大不利影响,减少对我们服务的需求或减少我们的收入,这每一项都可能对我们支付固定成本的能力以及我们的毛利率和运营结果产生不利影响。
我们的销售工作需要相当多的时间和费用。
我们销售的时间可能很难预测。我们和我们的渠道合作伙伴经常需要花费大量时间和资源来更好地教育和熟悉潜在客户,了解我们产品的价值主张。客户通常将购买我们的产品视为一项战略决策和重大投资,因此,在购买我们的产品之前,往往需要相当长的时间来评估、测试和鉴定我们的产品。特别是,对于监管严格的行业中的客户,由于这些客户数据的敏感性,选择软件提供商是一项关键的业务决策,这导致在选择信息安全供应商之前需要进行特别广泛的评估。在销售周期中,我们花费大量的时间和金钱在销售和
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市场营销和合同谈判活动,这些活动可能不会导致销售。可能影响我们销售周期的长度和可变性的其他因素包括:
● | 采购和预算周期和决定的自由裁量性; |
● | 新冠肺炎对客户业务、现金流和财务状况的影响; |
● | 采购审批流程冗长; |
● | 我们的客户所在的行业; |
● | 在采购过程中对竞争产品进行评估; |
● | 更换现有产品所涉及的时间、复杂性和费用; |
● | 宣布或计划推出我们的竞争对手的新产品、特性或功能,或我们的新产品或产品;以及 |
● | 不断变化的功能需求。 |
如果我们追求销售和客户的努力不成功,或者如果我们的销售周期延长,我们的收入可能会低于预期,这将对我们的业务、运营结果或财务状况产生不利影响。
如果不能有效地发展和扩大我们的营销和销售能力,可能会损害我们扩大客户基础和实现更广泛的市场接受我们产品的能力。
我们是否有能力扩大我们的客户基础,使我们的产品获得更广泛的市场接受,这在很大程度上取决于我们扩大营销和销售业务的能力。我们计划继续扩大我们的直销队伍,并与更多的国内和国际渠道合作伙伴接洽。这种扩张将需要我们投入大量的财政和其他资源。如果我们的努力不能带来相应的收入增长,我们的业务将受到损害。如果我们无法招聘和培养有才华的直销人员,如果我们的新直销人员无法在合理的时间内达到预期的生产率水平,或者如果我们无法留住现有的直销人员,我们可能无法通过扩大直销队伍实现预期的收入增长。如果我们不能吸引和留住更多有动力的渠道合作伙伴,如果任何现有或未来的渠道合作伙伴未能成功地为其客户营销、转售、实施或支持我们的产品,或者如果他们代表多个提供商并投入更多资源营销、转售、实施和支持这些其他提供商的产品和产品,我们也可能无法从我们的渠道合作伙伴那里实现预期的收入增长。我们可能无法实现预期的收入增长。在扩大我们的销售队伍时,我们也可能会遇到劳动力市场竞争,特别是当我们扩展到新的地区和/或行业时。这些因素中的任何一个都可能损害我们的业务、经营结果和财务状况。
随着我们继续向新的和现有的企业客户进行销售,我们的销售周期、预测流程和部署流程可能会变得更加不可预测,需要更多的时间和费用。
销售给新的和现有的企业涉及的风险可能不存在,或者在销售给较小的组织时风险较小。当我们寻求增加对企业客户的销售时,我们面临着更复杂的客户要求、可观的前期销售成本、更难预测,在某些情况下,与小型客户相比,我们还面临更长的销售周期。对于企业来说,订阅我们的产品的决定可能需要多名管理人员和更多技术人员的批准,而不是通常规模较小的组织,因此,向企业销售产品可能需要我们投入更多时间来培训这些潜在客户。较大企业的采购也经常受到预算限制以及计划外行政、处理和其他延误的影响,考虑到新冠肺炎疫情的影响,这些延误可能会延长,这意味着我们可能无法与企业就订阅或付款条款达成协议。我们有能力成功地将我们的产品销售给
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较大的企业也依赖于我们的销售队伍的有效性,包括新的销售人员,他们目前占我们销售队伍的大部分。此外,如果我们不能增加对大型企业客户的产品销售,同时降低为这些客户服务的相关风险,我们的业务、财务状况和经营业绩可能会受到不利影响。
我们依靠免费试用我们的产品和其他入站销售线索产生策略来推动我们的销售和收入。如果这些策略不能继续创造销售机会,或者试用用户不能转化为付费客户,我们的业务和运营结果将受到损害。
我们在一定程度上依赖于我们的营销策略,即提供产品的免费试用和其他入站、潜在客户生成策略来创造销售机会。我们的许多客户都是从我们产品的免费试用版开始的。这些策略可能不会成功地继续创造增加收入所需的足够销售机会。许多早期用户从未将产品的试用版本转换为付费版本。此外,我们通常依赖于组织内发起我们产品试用版本的个人能够说服其组织内的决策者将其转换为付费版本。这些组织中的许多都有复杂和多层次的采购需求。如果这些用户没有成为或无法说服其他用户成为付费客户,我们将无法实现这一营销策略的预期好处,我们增长收入的能力将受到不利影响。
我们在与客户、渠道合作伙伴和其他第三方的合同中有赔偿条款,这可能会对我们的业务产生实质性的不利影响。
在我们与客户、渠道合作伙伴和其他第三方达成的协议中,我们通常同意赔偿他们因第三方侵犯知识产权、挪用公款或其他侵权行为而遭受的损失。此外,客户不时要求我们赔偿他们违反保密或违反适用法律等事项。虽然我们通常寻求在合同上限制我们对这些义务的责任,但其中一些协议规定了无上限的责任,任何纠纷的存在可能会对我们的客户关系和声誉产生不利影响,我们可能会招致与之相关的重大责任。此外,我们与客户、渠道合作伙伴或其他第三方协议中关于责任限制的条款可能在某些情况下或司法管辖区无法执行,或者可能无法保护我们免于索赔及相关责任和成本。我们维持保险,以防范与使用我们的产品相关的某些类型的索赔,但我们的保险可能不足以涵盖任何此类索赔,并且可能不会继续以可接受的条款或根本不向我们提供保险。如果触发任何此类赔偿义务,我们可能面临重大责任或被迫对我们的产品进行更改、签订许可协议(可能无法按商业合理的条款或根本无法获得),或终止与客户、渠道合作伙伴和其他第三方的协议并提供退款。此外,即使声称最终不成功,也可能导致管理层的时间和其他资源的支出。此外,客户和渠道合作伙伴的任何法律索赔都可能导致声誉损害以及延迟或失去市场对我们产品的接受。
我们的管理团队管理上市公司的经验有限。
我们管理团队中的许多成员在管理上市公司、与上市公司投资者互动以及遵守与上市公司相关的日益复杂的法律方面的经验有限。我们的管理团队可能无法成功或有效地管理我们作为一家上市公司,因为根据联邦证券法以及对证券分析师和投资者的持续审查,我们受到重大的监管监督和报告义务。这些新的义务和组成需要我们的高级管理层给予极大的关注,并可能转移他们对我们业务日常管理的注意力,这可能会对我们的业务、运营结果和财务状况产生不利影响。
灾难性事件可能会扰乱我们的业务。
自然灾害、流行病和其他灾难性事件可能会对我们的运营、国际商业和全球经济造成损害或中断,从而损害我们的业务。如果发生大地震、飓风或灾难性事件,如火灾、断电、流行病、电信故障、网络攻击、战争或
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如果发生恐怖袭击,我们可能无法继续运营,并可能遭受系统中断、声誉损害、应用程序开发延迟、产品长时间中断、数据安全遭到破坏以及关键数据丢失等情况,所有这些都可能对我们的业务、运营结果和财务状况产生不利影响。此外,我们维持的保险和事故应对能力可能不足以弥补或减轻我们因灾难或其他业务中断而造成的损失。
全球经济状况可能会损害我们的行业、业务和经营业绩。
我们在全球开展业务,因此我们的业务和收入受到全球宏观经济状况的影响。看似与我们或软件业无关的全球金融发展可能会伤害我们。美国和其他主要国际经济体不时受到地缘政治和经济不稳定、全球信用违约水平高、国际贸易争端、对各种商品和服务的需求下降、一些地理市场居高不下的失业率以及工资和收入停滞、信贷受限、流动性差、企业盈利能力下降、信贷、股票和外汇市场波动、破产、国际贸易协定、贸易限制、新冠肺炎和总体经济不确定性的影响。这些情况可能会突然出现并影响信息技术支出的速度,并可能对我们的客户购买我们的服务的能力或意愿产生不利影响,推迟潜在客户的购买决定,降低他们的订阅价值或持续时间,或影响续约率,所有这些都可能损害我们的运营业绩。地缘政治事件可能直接或间接影响我们的业务,包括,因为此类政治不确定性和事件对我们或苹果的业务造成不利影响。此外,由于英国脱欧,英国于2020年1月31日脱离了欧盟。2020年12月24日,英国和欧盟签订了一项贸易与合作协定(《贸易与合作协定》),该协定自1月1日起临时实施, 2021年英国和欧盟之间的谈判预计将继续进行,涉及英国和欧盟在贸易与合作协议未涵盖的某些其他领域的关系。英国退欧的长期影响将取决于《贸易与合作协议》以及英国与欧盟之间任何其他相关协议的执行和适用效果。
我们在英国和欧盟都有业务,因此,我们面临着与英国退欧以及贸易与合作协议(Trade And Cooperation Agreement)的实施和应用可能带来的潜在不确定性和中断相关的风险,包括汇率和利率的波动,英国和欧盟之间数据、商品、服务、人员和资本自由流动的中断,以及适用于我们在英国业务的监管制度可能发生重大变化。英国与欧盟未来法律、政治和经济关系的不确定性可能会对欧盟、英国和世界各地的政治、监管、经济或市场状况产生不利影响,并可能导致全球政治机构、监管机构和金融市场的不稳定。
英国与欧盟法律、政治和经济关系的不确定性可能成为国际市场不稳定的根源,造成汇率大幅波动和/或以其他方式对贸易协议或类似的跨境合作安排(无论是经济、税收、财政、法律、监管或其他方面)产生不利影响。由于英国退欧(包括英国和欧盟之间可能存在差异的国家法律法规),我们还可能面临新的监管成本和挑战,这可能会对我们的运营产生不利影响。例如,英国可能会失去欧盟代表其成员国谈判达成的全球贸易协定的好处,这可能导致贸易壁垒增加,这可能会使我们在欧盟和欧洲经济区做生意变得更加困难。
此外,全球金融状况对我们业务的影响(如果有的话)可能很难与我们产品特定市场的产品、定价和其他发展以及我们的相对竞争实力对我们业务的影响区分开来。如果我们因此而对我们的业务做出错误的判断,我们的业务和经营结果可能会受到不利影响。.
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与我们的知识产权和IT系统相关的风险
如果我们或我们的第三方服务提供商遭遇网络安全事件,我们的声誉可能会受到损害,我们可能会失去客户,我们可能会招致重大责任,任何这些都会损害我们的业务和经营业绩。
网络攻击、计算机恶意软件、病毒、社会工程(包括网络钓鱼和勒索软件攻击)和一般黑客攻击在我们的行业中变得越来越普遍,我们未来可能成为第三方寻求未经授权访问我们或我们客户的机密或敏感信息的目标。虽然我们有旨在保护我们和我们客户的机密和敏感信息并防止数据丢失的安全措施,但这些措施不能提供绝对的安全性,并且可能无法有效地防止安全漏洞,包括员工错误、盗窃、滥用或渎职、第三方行为、意外事件或网络罪犯的蓄意攻击,其中任何一项都可能导致有人未经授权访问我们客户的数据、我们的数据、我们的知识产权和/或我们的其他机密或敏感业务信息。此外,第三方可能试图欺诈性地诱使员工、承包商或用户披露信息,包括用户名和密码,以获取我们客户的数据、我们的数据或其他机密或敏感信息,我们可能成为试图获取个人信息或公司资产的电子邮件诈骗的目标。由于用于破坏或未经授权访问系统的技术经常变化,通常在针对目标成功启动之前不会被识别,因此我们可能无法预测这些技术、及时做出反应或实施足够的预防措施。我们投入了大量的财力和人力资源来实施和维护安全措施;但是,这些资源可能还不够,随着网络安全威胁随着时间的推移而发展、演变和变得更加复杂,可能需要进一步投入大量资金来保护我们的数据和基础设施。
我们依赖某些第三方软件供应商来运营我们的业务,包括身份和访问管理、支付处理和托管服务;然而,我们监控第三方服务提供商数据安全的能力有限。由于我们不控制我们的第三方服务提供商,也不控制我们的第三方服务提供商对数据的处理,因此我们无法确保他们为保护和防止我们的数据或客户的数据丢失而采取的措施的完整性或安全性。
我们或我们的第三方服务提供商遭受的安全漏洞、对我们服务可用性的攻击、任何未经授权的、意外或非法的数据访问或丢失,或者认为任何此类事件已经发生,都可能导致我们的服务中断、诉讼、通知监管机构和受影响个人的义务、触发服务可用性、赔偿和其他合同义务、监管调查、政府罚款和处罚、声誉损害、销售和客户损失、缓解和补救费用以及其他重大成本和责任。此外,我们可能会因调查、补救、消除和部署额外的工具和设备而产生重大成本和运营后果,这些工具和设备旨在防止未来的实际或感知的安全事件,以及遵守任何安全事件导致的任何通知或其他义务的成本。我们也不能确定我们现有的保险覆盖范围是否包括与任何安全事件或漏洞有关的对我们的任何赔偿索赔,是否有足够的金额来覆盖安全事件或漏洞可能导致的潜在重大损失,是否继续以可接受的条款提供,或者保险公司是否不会拒绝未来的任何索赔。如果对我们提出的一项或多项超出可用保险范围的大额索赔获得成功,或者我们的保险单发生变化,包括保费增加或实施大额免赔额或共同保险要求,可能会对我们的声誉、业务、财务状况和经营业绩产生不利影响。
我们不能向您保证我们的产品或托管服务不会受到网络攻击或其他安全事件,特别是考虑到我们的产品和托管服务试图解决的安全威胁环境快速变化。由于各种内部和外部因素,包括但不限于我们产品的缺陷或错误配置,我们的产品可能容易受到安全事件的影响(包括故意攻击和意外原因)。此外,由于计算机黑客用来访问或破坏网络和终端的技术变化频繁,技术日益复杂,通常只有在对目标发起攻击后才能识别,因此可能会出现高级攻击,攻击我们的软件,而我们只有在一些客户受到影响之后才能发现或阻止这些攻击。
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如果JAMF安全产品未能检测到安全事件,则可能会就此类安全事件向JAMF索赔,这可能会要求JAMF支付损害赔偿金,并可能损害JAMF的声誉,无论该安全事件是否是JAMF的过错。
此外,我们的客户及其服务提供商管理对数据的访问并控制此类数据的输入。我们为利用我们的服务维护安全的最佳实践提供工具和支持,但客户不需要使用这些工具或遵循我们建议的实践,为我们的产品安装和更新安全保护的义务由我们的客户承担。因此,客户可能会在自己的系统上遭遇与我们无关的网络安全事件,恶意行为者可能会获得访问客户在我们系统上保存的信息的权限。即使此类漏洞与我们自己的安全计划或做法无关,或者如果客户未能充分保护我们的产品,该漏洞也可能导致我们在调查、补救、消除和部署其他工具和设备以进一步保护我们的客户免受自身漏洞的影响时产生巨大的经济和运营成本,并可能对我们的声誉造成损害。
因此,我们信息技术系统的可靠性和容量对我们的运营和我们增长计划的实施至关重要。我们的信息技术系统中的任何网络安全事件或其他重大中断,或在实施或集成新系统或增强现有系统方面的延迟或困难,都可能对我们的业务和运营结果产生不利影响。
我们产品中真实或预期的错误、故障或错误可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和增长前景产生不利影响。
我们的产品很复杂,因此,我们的产品、我们的技术或软件、我们从第三方(包括开源软件)获得的技术或软件,特别是在更新或新产品发布时,可能会出现或将来出现未检测到的错误、故障、错误或缺陷。此类软件和技术用于具有不同操作系统、系统管理软件、设备、数据库、服务器、存储器、中间件、自定义和第三方应用程序和设备以及联网配置的IT环境中,这可能会在部署此类软件和技术的IT环境中导致错误、故障、错误或缺陷。这种多样性增加了这些IT环境中出现错误、故障、错误或缺陷的可能性。尽管我们进行了测试,但在我们的客户使用我们的产品之前,可能无法发现实际或感知到的错误、故障、错误或缺陷。我们产品中真实或可感知的错误、故障、错误或缺陷可能会导致负面宣传、失去或延迟市场对我们产品的接受并损害我们的品牌、削弱我们的竞争地位、客户就其遭受的损失提出索赔或未能履行我们的客户协议中规定的服务水平承诺。在这种情况下,出于客户关系或其他原因,我们可能需要或可能选择花费大量额外资源来帮助纠正问题。我们产品中的任何实际或认为的错误、故障、错误或缺陷也可能削弱我们吸引新客户、留住现有客户或扩大他们对我们产品的使用的能力,这将对我们的业务、运营结果和财务状况产生不利影响。
此外,随着我们的产品被越来越多的企业采用,包括教育、医疗和酒店,高级网络攻击背后的个人和组织可能会开始专注于寻找攻击我们产品的方法。如果发生这种情况,我们的客户可能会成为攻击者利用我们产品中的漏洞进行攻击的特定目标,这可能会对我们的声誉造成不利影响。此外,如果任何Apple OS发生高调的安全漏洞,我们的客户和潜在客户可能会对我们的产品失去信任,除了任何Apple OS产品之外,特别是我们的产品。
组织的网络、系统和终端越来越容易受到各种各样的攻击。如果我们的任何客户经历了对我们产品的成功的第三方网络攻击,该客户可能会对我们的产品不满意,无论此类客户的任何数据是否在此类攻击中被盗。此外,如果客户未能充分部署保护措施或更新我们的产品,客户和公众可能会错误地认为我们的产品特别容易受到网络攻击。针对我们产品的实际或预期的安全漏洞可能会对我们的客户网络造成破坏或破坏或其他负面后果,并可能导致对我们的负面宣传,损害我们的声誉,导致其他客户关系问题,并对我们的收入和运营结果产生不利影响。我们还可能面临与产品中实际或感知的错误、故障、错误或缺陷相关的责任索赔。重大责任索赔或其他事件
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这损害了我们的声誉或降低了市场对我们产品的接受度,可能会损害我们的业务和经营结果。最后,由于我们的一些客户出于合规原因使用我们的产品,我们产品的任何错误、故障、错误、缺陷、服务中断或其他性能问题都可能损害我们客户的业务,并可能损害我们的声誉。
如果我们的技术或基础设施出现中断或性能问题,我们的现有客户可能会遇到服务中断,我们的新客户可能会遇到产品部署延迟的情况。
我们的持续增长取决于现有和潜在客户是否有能力一周七天、每天24小时访问我们的产品和应用程序,而不会中断或降低性能。我们未来可能会遇到基础设施中断、停机和其他性能问题,原因有很多,包括基础设施更改、新功能的引入、我们的主机或技术合作伙伴的服务中断、人为或软件错误、容量限制、分布式拒绝服务攻击或其他与安全相关的事件。在某些情况下,我们可能无法立即或在短时间内确定这些性能问题的一个或多个原因。我们可能无法维持客户或我们的合同承诺所要求的服务正常运行时间和性能水平,特别是在高峰使用时段,以及我们的产品变得更加复杂和用户流量增加的情况下。如果我们的任何产品出现故障,或者如果我们的客户无法在合理的时间内访问或部署我们的产品,或者根本不能使用我们的产品,我们的业务将受到损害。任何服务中断对我们的声誉和财务状况的不利影响可能会不成比例地加剧,这是因为我们的业务性质,以及我们的客户希望连续和不间断地使用我们的产品,并且对任何持续时间的中断的容忍度都很低。由于我们的客户可能依赖我们的产品来保护他们的Apple产品和系统,并且因为客户使用我们的产品来协助必要的业务和服务交互以及支持客户和面向客户的应用程序,所以我们产品的任何故障都会削弱客户运营其业务和提供必要服务的能力,这将对我们的品牌造成负面影响, 声誉和客户满意度。
如果苹果遭遇服务中断,这种故障可能会中断我们的客户使用我们的服务,这可能会对他们对我们产品的可靠性和我们的收入的看法产生不利影响。此外,客户可能会将Apple服务中断归咎于我们的产品,这可能会损害我们的声誉,并导致我们的客户在这些我们无法控制的中断问题上向我们寻求帮助。这些服务的任何中断,包括由于我们无法控制的行为造成的,都将严重影响我们产品的持续性能。将来,这些服务可能不会以商业上合理的条件提供给我们,甚至根本不会。如果我们不能准确预测我们的基础设施容量需求,我们的客户可能会遇到服务短缺的问题。我们也可能无法有效地解决容量限制,无法根据需要升级我们的系统,无法持续开发我们的技术和网络架构,以适应技术的实际和预期变化。
上述任何情况或事件都可能损害我们的声誉,导致客户终止与我们的协议,削弱我们从现有客户那里获得订阅续订的能力,削弱我们扩大客户基础的能力,导致大量财务、技术和工程资源的支出,使我们受到财务处罚,并根据我们的服务级别协议承担责任,否则可能对我们的业务、运营结果和财务状况产生不利影响。
互联网基础设施故障或对宽带或无线接入的干扰可能会导致现有或潜在客户认为我们的产品不可靠,导致这些客户转而使用我们的竞争对手或避免使用我们的产品,这可能会对我们的收入造成负面影响或损害我们的客户增长机会。
我们的产品在一定程度上依赖于客户的高速宽带或无线互联网接入。由于容量限制和其他互联网基础设施限制,不断增加的客户数量和带宽要求可能会降低我们产品的性能,而要保持足够的数据传输速度所需的额外网络容量可能不可用或昂贵得令人无法接受。如果我们没有足够的容量,我们的产品可能无法实现或保持足够的数据传输、可靠性或性能。此外,如果互联网服务提供商和其他提供互联网服务的第三方,包括现有的电话公司、有线电视公司和无线公司,出现服务中断或服务质量下降的情况,我们的客户
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可能无法获得我们的产品,或可能会遇到产品质量下降的情况。这些提供商可能会采取措施,阻止、降低、歧视、扰乱或增加客户访问我们产品的成本。任何这些数据传输中断都可能导致客户转向我们的竞争对手或避免使用我们的产品,这可能会对我们的收入造成负面影响或损害我们的增长机会。
我们受到与数据隐私和安全相关的严格和不断变化的隐私法律、法规和标准、信息安全政策和合同义务的约束。我们实际或认为不遵守此类义务可能会损害我们的业务。
我们在保护个人身份信息的机密性和适当使用方面负有法律和合同义务。我们必须遵守与个人身份信息的收集、使用、保留、安全、披露、转移和其他处理相关的各种联邦、州、当地和国际法律、指令和法规。全球隐私和安全问题的监管框架正在迅速演变,因此,在可预见的未来,实施标准和执法做法可能仍然不确定。我们公开发布有关我们收集、处理、使用和披露数据的做法的文档。
尽管我们努力遵守我们发布的政策和文档,但我们有时可能无法遵守或被指控未能遵守。如果我们的隐私政策和其他对隐私和安全提供承诺和保证的文档被公布,如果它们被发现具有欺骗性、不公平或歪曲我们的实际做法,我们可能会受到州和联邦政府的行动。如果我们、我们的供应商或与我们有业务往来的其他各方未能遵守本文档或联邦、州、地方或国际法规,可能会导致政府实体或其他人对我们提起诉讼。在许多司法管辖区,执法行动和不遵守规定的后果正在上升。在美国,这些措施包括根据联邦机构和州总检察长以及立法机构和消费者保护机构颁布的规则和条例采取执法行动。此外,隐私权倡导者和行业团体经常提出,将来也可能提出我们必须合法遵守或合同适用于我们的自律标准。如果我们不遵守这些安全标准,即使客户信息没有被泄露,我们可能会招致巨额罚款或成本大幅增加。
在国际上,我们运营的几乎每个司法管辖区都建立了自己的数据安全和隐私法律框架,我们或我们的客户必须遵守这些法律框架,包括但不限于欧盟。欧盟的数据保护格局目前并不稳定,这可能会给我们的业务带来巨大的内部合规性和风险运营成本。欧盟已经通过了GDPR,该法案于2018年5月生效,包含了与之前的欧盟法律相比的许多要求和变化,包括对数据处理器的更严格的义务,以及公司对数据保护合规计划的更严格的文件要求。除其他规定外,GDPR还监管将受GDPR约束的个人数据转移到第三国(包括美国),但这些国家并未对此类个人数据提供足够的保护。虽然我们已采取措施减轻数据转移对我们的影响,但这些转移机制的效力和寿命仍不确定。GDPR还为在欧盟运营的公司引入了许多与隐私相关的变化,包括加强对数据主体的控制(例如,包括“被遗忘权”)、提高欧盟消费者的数据便携性、数据泄露通知要求和增加罚款。特别是,根据GDPR,违反GDPR某些要求的公司可能被处以最高2000万欧元或最高4%的全球年收入的罚款,以金额较大者为准。此类处罚不包括客户和数据当事人的任何民事诉讼索赔。GDPR要求不仅适用于第三方交易,也适用于我们与子公司之间的信息传输,包括员工信息。
除了GDPR,欧盟委员会在审批过程中还有另一项法规草案,该草案侧重于个人私生活的权利(与GDPR相比,GDPR侧重于保护个人数据)。拟议的法例名为“私隐及电子通讯规例”(下称“电子私隐规例”),将取代现行的电子私隐指令。虽然新立法包含对使用通信服务的人的保护(例如,针对在线跟踪技术的保护),但在GDPR之后拟议立法的时机意味着,可能需要花费更多的时间和精力来解决电子隐私条例与GDPR之间的差异。与电子隐私监管相关的新规则可能会
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包括增强的同意要求,以便使用通信内容和通信元数据,这可能会对我们的产品和我们与客户的关系产生负面影响。
遵守GDPR和电子隐私条例,当它生效时,可能会导致我们产生大量的运营成本,或者要求我们改变我们的商业做法。尽管我们在《电子隐私条例》生效日期之前努力使实践合规,但由于内部或外部因素(例如资源分配限制或缺乏供应商合作),我们可能无法成功实现合规。不遵守规定可能会导致政府实体、客户、数据主体或其他人对我们提起诉讼。由于法律要求、合规成本、潜在风险敞口以及这些实体的不确定性,我们还可能在留住或获得新的欧洲或跨国客户方面遇到困难,根据我们与这些客户签订的合同中规定的条款,我们可能会遇到与这些客户相关的责任大幅增加的情况。虽然我们利用欧洲经济区的数据中心在欧洲经济区维护某些源自欧盟的客户数据(可能包括个人数据),但我们可能会发现有必要建立额外的系统和流程来维护欧洲经济区中的此类数据,这可能涉及大量费用,并分散我们业务其他方面的注意力。
跨国转移个人信息是复杂的,并受到法律和监管要求的约束,以及世界各地多个司法管辖区的积极诉讼和执法,每一项都可能对我们作为业务运营一部分处理和转移个人数据的能力产生不利影响。例如,欧洲经济区以外的欧洲数据传输受到高度监管和诉讼。我们和许多其他公司所依赖的欧洲数据传输机制(例如,隐私盾牌和标准合同条款)是欧盟法院最近司法裁决的主题,导致隐私盾牌无效,以及使用标准合同条款作为将个人数据转移到欧盟以外的合法化手段的不确定性。我们正密切监察“私隐盾牌”失效的影响,以及其他与余下的有效转移个人资料机制有关的发展,以便把个人资料转移至欧盟以外及其他有类似跨境数据流动要求的国家,并相应调整我们的做法。隐私权盾牌的失效以及与标准合同条款有效性相关的悬而未决的问题导致我们在欧盟提供服务所需的义务发生了一些变化,并可能使我们因不遵守规定而面临潜在的制裁和罚款。此外,英国退欧给英国的数据保护监管带来了不确定性。我们相信,使用我们的产品所需的有限数据可以降低这些风险,我们将继续监测欧洲数据传输的最佳实践。因此,我们可能需要投资于额外的技术, 未来的法律和组织保障措施,以避免中断我们业务内部以及来往于我们的客户和服务提供商的数据流。
这一领域的国内法律也很复杂,发展迅速。许多州立法机构已经通过了监管企业在线运营方式的立法,包括与隐私、数据安全和数据泄露相关的措施。所有50个州的法律都要求企业向个人身份信息因数据泄露而泄露的客户提供通知。这些法律并不一致,如果发生大范围的数据泄露,遵守这些法律的代价是高昂的。各州也在不断修改现有法律,要求注意经常变化的监管要求。例如,加利福尼亚州最近颁布了CCPA,该法案于2020年1月1日生效。CCPA赋予加州居民更大的权利,可以访问和删除他们的个人信息,选择不分享某些个人信息,并接收有关他们的个人信息如何使用的详细信息。CCPA规定了对违规行为的民事处罚,以及对数据泄露的私人诉权,预计这将增加数据泄露诉讼。此外,2020年11月3日,加州选民通过了一项新的隐私法,即加州隐私权法案(CPRA),该法案对CCPA进行了重大修改,包括扩大消费者对某些个人信息的权利,并创建一个新的州机构来监督实施和执法工作。CPRA的许多条款将于2023年1月1日生效。CCPA和CPRA可能会增加我们的合规成本和潜在责任。
由于许多隐私和数据保护法律以及合同规定的行业标准的解释和应用都不确定,因此这些法律的解释和应用可能与我们现有的数据管理实践或我们的产品和产品功能的特点不一致。如果是这样的话,除了罚款、诉讼、监管调查、监禁公司官员和公众谴责、其他索赔和处罚、巨额补救费用和损害我们的声誉之外,我们还可能被要求支付罚款、诉讼、监管调查、监禁和公开谴责、其他索赔和处罚、巨额补救费用和损害我们的声誉。
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从根本上改变我们的业务活动和做法,或修改我们的产品和产品能力,其中任何一项都可能对我们的业务产生不利影响。任何不能充分解决隐私和安全问题(即使毫无根据)或遵守适用的隐私和数据安全法律、法规和政策的情况,都可能导致我们承担额外的成本和责任,损害我们的声誉,抑制销售,并对我们的业务产生不利影响。此外,遵守适用于我们客户业务的法律、法规和政策的成本和其他负担可能会限制我们产品的使用和采用,并减少对我们产品的总体需求。隐私和数据安全方面的顾虑,无论是否有效,都可能阻碍市场采用我们的产品,特别是在某些行业和外国。如果我们不能适应与互联网相关的不断变化的法律、法规和标准,我们的业务可能会受到损害。
我们可能会被第三方起诉,指控我们侵犯、挪用或以其他方式侵犯他们的知识产权和专有权利。
在我们的行业中,有相当多的专利和其他知识产权开发活动。我们的成功在一定程度上取决于我们在不侵犯、挪用或以其他方式侵犯他人知识产权或专有权的情况下开发和商业化我们的产品的能力。我们的竞争对手或其他第三方不时声称,将来可能会声称我们侵犯、挪用或以其他方式侵犯他们的知识产权或专有权,我们已经并在未来可能会受到知识产权纠纷的影响,我们可能会被发现侵犯、挪用或以其他方式侵犯这些权利。也可以就我们从第三方获得或许可的技术提出索赔。
我们可能不知道其他人的知识产权或专有权利,这些知识产权或专有权利可能涵盖我们的部分或全部产品。无论案情如何,任何索赔或诉讼都可能导致我们招致巨额费用,如果成功地对我们进行主张,可能会要求我们支付大量损害赔偿、费用和/或持续的版税支付,阻止我们提供产品,要求我们获得许可(这可能无法以商业合理的条款获得,或者根本无法获得),需要我们重新设计产品,这可能会代价高昂、耗时或不可能,或者要求我们遵守其他不利的条款。如果我们的任何客户被起诉,我们通常会被要求代表他们为诉讼辩护和/或和解。此外,如果我们无法获得许可或修改我们的产品使其不侵权,我们可能不得不退还预付给我们的部分许可费并终止这些协议,这可能会进一步耗尽我们的资源。此外,我们可能会为未来的产品销售支付巨额和解金额或版税,以解决针对我们的索赔或诉讼,无论这些索赔或诉讼是否合法或成功。即使我们在针对我们的实际或潜在索赔或诉讼中获胜,任何与我们的知识产权和专有权利有关的索赔或诉讼都可能代价高昂且耗时,并转移我们管理层和关键人员对我们业务运营的注意力。这类纠纷,无论有无正当理由,也可能导致潜在客户不再购买我们的产品,或以其他方式损害我们的声誉。
我们目前没有庞大的专利组合,这可能会阻止我们通过自己的专利组合来阻止专利侵权索赔,而我们的竞争对手和其他公司现在和未来可能会拥有比我们大得多、更成熟的专利组合。任何诉讼也可能涉及非执业实体、专利控股公司或其他不利的专利权人。我们不能预测诉讼的结果,也不能确保任何此类行动的结果不会对我们的业务、财务状况或运营结果产生不利影响。
我们依赖第三方软件和知识产权许可证。
我们的产品包括从第三方授权的软件和其他知识产权和专有权利。未来可能需要寻求或续签与我们产品的各个方面相关的许可证。根据经验和标准的业界惯例,我们预期这类牌照一般可按商业上合理的条款取得。然而,不能保证必要的许可证会以商业上合理的条款提供(如果有的话)。我们无法获得某些许可证或其他权利,或无法以优惠条款获得此类许可证或权利,可能会对我们的业务、经营业绩和财务状况产生重大不利影响。在任何此类情况下,我们都可能被要求向其他方寻求其他软件或知识产权或专有权的许可,并重新设计我们的产品以使用此类技术,或自行开发替代技术,这可能会导致成本增加和产品延迟。我们还可能被迫限制当前或未来产品中可用的功能。此外,纳入知识产权或专有权利
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如果我们的产品(包括我们的软件)在非排他性的基础上从第三方获得许可,可能会限制我们保护我们产品的知识产权和专有权的能力,以及我们限制第三方使用相同的第三方知识产权或专有权开发类似或竞争性技术的能力。
如果我们无法获得、维护、保护或执行我们的知识产权和专有权利,我们的竞争地位可能会受到损害,或者我们可能会被要求支付巨额费用。
我们有效竞争的能力在一定程度上取决于我们获得、维护、保护和执行我们的知识产权和其他专有权利(包括专有技术)的能力。我们通过一系列许可协议、第三方保密协议、保密程序和其他合同条款,以及通过美国的专利、商标、商业外观、版权、商业秘密和其他知识产权法律以及其他国家的类似法律,建立和保护我们的知识产权和专有权利,包括我们的专有信息和技术。然而,我们为获取、维护、保护和执行我们的知识产权和专有权利而采取的步骤可能是不够的。不能保证这些保护在所有情况下都可用,或者足以防止我们的竞争对手或其他第三方在未经我们许可的情况下复制、反向工程、访问或以其他方式获取和使用我们的技术、知识产权或专有权利或产品。一些外国的法律,包括我们产品的销售国,对知识产权和专有权利的保护可能不如美国,知识产权和专有权利的执法机制也可能不够完善。不能保证我们的竞争对手不会独立开发与我们的技术相当或优于我们的技术或围绕我们的知识产权和专有权利的设计。在每一种情况下,我们的竞争能力都可能受到严重损害。
此外,第三方可能寻求挑战、无效或规避我们的专利、商标、版权、商业秘密或其他知识产权和专有权利,或任何前述权利的任何申请,包括通过行政程序,如重新审查、各方之间的审查、干预和派生程序以及在外国司法管辖区的同等程序(例如,异议诉讼)或诉讼。关于知识产权和专有权利的有效性、可执行性和保护范围的法律标准是不确定的,而且仍在不断演变。我们不能保证我们的专利申请将导致颁发专利,也不能保证审查过程是否会要求我们缩小所寻求的权利要求的范围。此外,我们已颁发的专利,以及从我们未决的或未来的专利申请中颁发的任何专利,或将来许可给我们的任何专利,可能不会为我们提供竞争优势,可能会被第三方成功挑战、宣布无效或规避,或者可能在针对被指控的侵权者提起的诉讼中被证明是不可强制执行的。如果其他人主张我们的知识产权和专有权中的权利或所有权,我们的价值也可能会缩水,我们可能无法成功地解决任何此类冲突,这对我们有利或令我们满意。
为了防止大量未经授权使用我们的知识产权和专有权,可能需要对第三方提起侵权、挪用和/或以其他方式侵犯我们的知识产权和专有权的诉讼。任何此类行动都可能耗费时间,并可能导致我们的资源和管理层的注意力分流,而且即使我们的权利受到侵犯、挪用或其他方面的侵犯,也不能保证我们会成功采取此类行动。此外,我们执行知识产权和专有权利的努力可能会遇到抗辩、反诉和反诉,这些抗辩、反诉和反诉可能会攻击我们的知识产权和专有权利的有效性和可执行性,如果这些抗辩、反诉或反诉成功,我们可能会失去宝贵的知识产权和专有权利。
此外,我们现在和潜在的许多竞争对手都有能力投入比我们多得多的资源来执行他们的知识产权和专有权利。因此,尽管我们做出了努力,我们可能无法阻止第三方侵犯、挪用或以其他方式侵犯我们的知识产权和专有权利。虽然我们与我们的员工和顾问签订了保密和发明转让协议,并与其他第三方(包括客户和第三方服务提供商)签订了保密协议,但我们不能保证我们已经与已经或可能已经接触到我们的专有信息、技术诀窍和商业秘密的每一方签订了此类协议。此外,不能保证这些协议将有效地控制对我们专有信息、技术诀窍和商业秘密的访问、分发、使用、滥用、挪用、反向工程或披露。此外,这些协议可能不会阻止我们的
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独立开发的技术实质上等同于或优于我们的产品和平台能力的竞争对手。这些协议可能会被违反,而我们可能没有足够的补救措施来应对任何此类违规行为。
我们使用开源软件可能会限制我们将产品商业化的能力,或者使我们面临诉讼或其他诉讼。
我们的产品包含软件模块,授权第三方作者在开源许可下使用,包括麻省理工学院、伯克利软件发行公司和其他公司,我们希望在未来继续在我们的产品中加入开源软件。使用和分发开源软件可能会带来比使用第三方商业软件更大的风险,因为开源许可方通常不提供关于侵权、挪用或其他违规索赔或代码质量的担保或其他合同保护。某些开源许可证要求我们提供基于、合并或使用我们使用的开源软件类型创建的修改或衍生作品的源代码,并且我们根据适用的开源许可证条款许可此类修改或衍生作品。如果我们未能遵守或被指控未能遵守我们开源许可证的条款和条件,我们可能会被要求为此类指控招致巨额法律费用,受到重大损害赔偿,被禁止销售我们的专有产品,并被要求遵守对我们专有产品的繁重条件或限制,其中任何一项都可能对我们的业务造成破坏。
此外,如果我们以某种方式将我们的专有产品与开源软件结合在一起,在某些开源许可下,我们可能被要求向公众发布我们专有产品的源代码,或者免费向用户提供我们的产品。这可能会让我们的竞争对手以更少的开发工作量和时间创建类似的产品,最终可能会导致我们的销售损失。我们不能确保我们没有以与适用许可证条款或我们当前政策不一致的方式将开源软件合并到我们的软件中,并且我们可能无意中以我们无意的方式使用开源软件,或者可能使我们面临违约或侵犯知识产权、挪用或其他违规行为的索赔。
许多开源许可证的条款没有得到美国法院的解释,存在这样的风险,即这些许可证的解释方式可能会对我们的产品商业化能力施加意想不到的条件或限制。在这种情况下,我们可能需要向第三方寻求许可,以便继续提供我们的产品、重新设计我们的产品、在不能及时完成重新设计的情况下停止销售我们的产品,或者以源代码的形式普遍提供我们的全部或部分专有源代码,其中任何一项都可能对我们的业务和运营结果产生重大和不利的影响。在这种情况下,我们可能会被要求向第三方寻求许可,以便继续提供我们的产品、重新设计我们的产品、停止销售我们的产品,或者以源代码的形式普遍提供我们的全部或部分专有源代码。
与法律法规相关的风险
我们向州和地方政府以及联邦政府机构(程度较轻)以及美国和外国司法管辖区内受到严格监管的组织提供我们的产品;因此,我们面临与采购流程预算决策相关的风险,这些决策由法定和法规决定、合同终止和遵守政府合同要求驱动。
我们向多个州和地方政府实体(主要包括教育机构)销售我们的产品并提供有限的服务,在少数情况下,我们还向美国政府出售产品和提供有限的服务。此外,我们还有在监管严格的组织中运营的客户,他们通过我们的合作伙伴和直接采购我们的软件产品,我们已经并可能继续进行重大投资,以支持这些领域未来的销售机会。与政府实体做生意存在各种风险。在其他风险中,政府及其机构的采购流程竞争激烈,可能非常耗时,需要我们招致大量的前期时间和费用,并使我们面临额外的合规风险和成本,而我们(或第三方经销商)无法保证会赢得合同。除此之外,对我们的产品和服务的需求可能会受到公共部门预算周期和资金可用性的影响,新冠肺炎的影响,以及任何给定财政周期的资金可能会减少或延迟,包括与联邦政府延长关门有关,这可能会对对我们的产品和服务的需求产生不利影响。此外,公共部门和受严格监管的客户可能有合同、法定或监管权利,为了方便或因违约而终止与我们或我们的第三方分销商或经销商的当前合同。如果合同是为了方便而终止的,我们可能只能收取以下费用
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在终止和和解费用之前交付的产品或服务。如果合同因违约而终止,我们可能要承担客户购买替代产品或服务所产生的额外费用,或被禁止与政府实体进行进一步的业务往来。此外,向政府提供服务的实体被要求遵守与政府合同的形成、管理或履行有关的各种复杂的法律、法规和合同条款,这些法律、法规和合同条款赋予公共部门客户实质性的权利和补救措施,其中许多通常在商业合同中找不到。这些权利可能包括价格保护、提供给政府的信息的准确性、承包商遵守供应商多样性政策以及其他特定于政府合同的条款,如终止权。本规则可能适用于我们和/或第三方,我们通过这些第三方转售我们的产品和服务,并且我们可能无法控制这些第三方的做法,如果这些方不遵守这些规则,可能会对合同和客户满意度问题产生影响。联邦、州和地方政府定期调查和审计承包商是否遵守这些要求。如果审计或复审结果确定我们没有遵守这些要求,我们可能会受到民事、刑事处罚和行政制裁,包括终止合同、没收利润、触发降价条款的相关成本、罚款和停职或取消未来政府业务的资格,我们的声誉可能会受到损害。
我们的客户还包括一些非美国政府。适用于美国政府承包的类似采购、预算、合同和审计风险也适用于我们与这些实体的业务往来,特别是在我们客户基础较不稳固的某些新兴市场。此外,在不同的司法管辖区遵守复杂的法规和合同条款可能代价高昂,并消耗大量管理资源。在某些司法管辖区,我们赢得业务的能力可能会受到政治和其他与我们在市场上的竞争地位无关的因素的制约。此外,我们的许多现有和潜在客户,如金融服务和医疗保健行业的客户,都受到严格的监管,可能需要遵守与订阅和实施我们的服务相关的更严格的规定。这些困难中的每一个都可能导致很大的合规负担,并可能对我们的业务和运营结果产生实质性的不利影响。
我们受到出口管制和经济制裁法律的约束,我们的客户和渠道合作伙伴也受到进口管制,如果我们没有完全遵守适用的法律,我们可能会承担责任。
我们的某些产品受美国出口管制,我们只有在获得美国政府的出口许可证后,或利用现有的出口许可证例外情况,或通过美国政府机构审查后,才能向美国以外的某些国家出口此类产品。获得必要的出口许可证或完成美国政府对特定出口的审查可能非常耗时,并可能导致销售机会的延迟或丧失。此外,美国出口管制法律和经济制裁,包括由美国财政部外国资产控制办公室(Office Of Foreign Assets Control)实施的经济和贸易制裁条例,禁止向美国禁运或制裁的国家、地区、政府、个人和实体出售或供应我们的产品和服务。
尽管我们采取预防措施防止我们的解决方案违反美国出口管制和经济制裁法律,但我们的解决方案可能已经成为过去,将来也可能无意中违反此类法律。如果我们不遵守美国出口法要求、美国海关法规、美国经济制裁或其他适用的美国法律,我们可能会受到重大的民事和刑事处罚,包括罚款、对负责任的员工和管理人员的监禁,以及可能失去出口或进口特权。美国的出口管制、制裁和法规既适用于我们的渠道合作伙伴,也适用于我们。我们的渠道合作伙伴如果不遵守此类法律、法规或制裁,可能会产生负面后果,包括声誉损害、政府调查和处罚。
我们产品的变化或进出口法规的变化可能会延迟我们的产品进入国际市场,阻止我们拥有国际业务的客户在全球范围内部署我们的产品,或者在某些情况下,完全阻止我们的产品向某些国家、政府或个人出口或进口。此外,进出口条例、经济制裁或相关法律的任何变化,现有法规的执行或范围的改变,或者这些法规所针对的国家、政府、个人或技术的变化,都可能导致我们的产品被我们的公司使用的减少,或者我们出口或销售我们产品的能力下降。
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将产品提供给具有国际业务的现有或潜在客户。任何产品使用量的减少或我们出口或销售产品的能力受到限制,都可能对我们的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响。
我们受到反腐败、反贿赂和类似法律的约束,不遵守这些法律可能会受到刑事处罚或巨额罚款,并损害我们的业务和声誉。
我们须遵守反腐败、反贿赂及类似法律,例如经修订的1977年美国“反海外腐败法”(以下简称“FCPA”)、美国联邦法典第18编第201节中包含的美国国内贿赂法规、美国旅行法、美国爱国者法、2010年英国反贿赂法以及我们开展活动所在国家的其他反腐败、反贿赂和反洗钱法律。近年来,反腐败和反贿赂法律得到了积极的执行,并得到了广泛的解释,禁止公司及其员工和代理人直接或间接地承诺、授权、作出、提供、索取或接受向或从任何公共或私营部门的任何人支付不正当款项或其他不正当利益。随着我们国际销售和业务的增加,我们在这些法律下的风险可能会增加。不遵守这些法律可能会使我们面临调查、制裁、和解、起诉、其他执法行动、返还利润、巨额罚款、损害赔偿、其他民事和刑事处罚或禁令、不利的媒体报道和其他后果。任何调查、行动或制裁都可能对我们的业务、经营结果和财务状况产生不利影响。
我们的国际业务可能会引起潜在的不利税收后果。
我们的公司结构和相关的转让定价政策预测了未来进入国际市场的增长。我们在不同司法管辖区缴纳的税款可能取决于包括美国在内的不同司法管辖区的税法在我们的国际业务活动中的适用情况、税率的变化、新的或修订的税法或对现有税收法律和政策的解释,以及我们以与我们的公司结构和公司间安排一致的方式运营业务的能力。我们经营业务的司法管辖区的税务机关可能会挑战我们的公司间交易定价方法,这些方法通常要求根据公司间安排按独立原则计算,或者不同意我们对特定司法管辖区收入和支出的确定。如果出现这样的挑战或分歧,而我们的地位无法维持,我们可能需要支付额外的税款、利息和罚款,这可能会导致一次性税费、更高的有效税率、现金流减少以及我们业务的整体盈利能力下降。我们的财务报表可能无法反映足够的储备来应对这种意外情况。
随着我们在全球范围内继续发展和壮大我们的业务,我们的成功在很大程度上将取决于我们预测和有效管理这些风险的能力。扩大我们现有的国际业务和进入更多的国际市场将需要大量的管理层关注和财政资源。我们未能成功管理我们的国际业务以及相关的风险,这可能会限制我们未来业务的增长。
我们所在的各个税收管辖区的税收法律或法规的变化对我们或我们的客户不利,可能会增加我们产品的成本并损害我们的业务。
新的收入、销售、使用或其他税收法律、法规、规章或条例可以随时颁布。这些法规可能会损害我们的国内和国际业务运营,以及我们的业务和财务业绩。此外,现有的税务法律、法规、规则、法规或条例可能会被解释、更改、修改或适用于我们。这些事件可能要求我们或我们的客户在预期或追溯的基础上支付额外的税款,并要求我们或我们的客户为过去被视为到期的金额支付罚款和/或罚款和利息。如果我们提高价格来抵消这些变化的成本,现有的和潜在的未来客户可能会选择未来不再购买我们的产品。此外,新的、更改的、修改的或新解释或应用的税法可能会增加我们客户和我们的合规、运营和其他成本,以及我们产品的成本。此外,这些事件可能会减少我们可用于运营业务的资金。任何或所有这些事件都可能损害我们的业务和财务业绩。
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我们利用净营业亏损来抵消未来应税收入的能力可能会受到一定的限制。
一般而言,根据经修订的“1986年美国国税法”(下称“守则”)第382条,“所有权变更”的公司利用变更前净营业亏损(“NOL”)抵销未来应税收入的能力每年受到限制。根据守则第382节的规定,我们使用本公司现有的美国联邦NOL的能力可能受到限制。如果我们进行所有权变更,我们使用NOL的能力可能会受到守则第382条的进一步限制。我们未来的股权变动,其中许多都不在我们的控制范围内,可能会导致根据守则第382条的所有权变动。此外,我们利用已收购或未来可能收购的公司的NOL的能力可能会受到限制。由于这些原因,即使我们要实现盈利,我们也可能无法利用NOL的一大部分。
由于美国税法的限制,我们的NOL结转可能无法抵消未来的应税收入。根据适用的美国联邦税法,在截至2017年12月31日或之前的纳税年度产生的NOL只能结转20个纳税年度。根据经冠状病毒援助、救济和经济安全法案(“CARE法案”)修订的“减税和就业法”(“税法”),在2017年12月31日之后的纳税年度中产生的联邦NOL可以无限期结转,而在2017年12月31日之后至2021年1月1日之前的纳税年度中产生的NOL可以结转到此类损失的纳税年度之前的五个纳税年度中的每一个年度,但在2020年12月31日之后的纳税年度中产生的NOL不得结转。此外,根据经CARE法案修改的税法,在2020年12月31日之后的应税年度,2017年12月31日之后的应税年度产生的联邦NOL的扣除额限制在本年度应税收入的80%。目前还不确定各州是否以及在多大程度上会遵守经CARE法案修改的税法。
与我们的财务报告和资本资源相关的风险
季节性可能会引起我们收入的波动。
我们认为,有季节性因素可能会导致我们在某些季度录得比其他季度更高的收入。我们认为,这种差异在很大程度上是由于我们的客户的预算和支出模式造成的,因为许多客户在财年结束前将其可自由支配预算中未使用的部分花掉了。例如,我们历史上第四季度的总收入达到最高水平,我们认为这相当于我们大多数企业客户的第四季度。从历史上看,我们在夏季几个月收到的教育客户订单数量较多,以配合他们的财政年度结束。由于我们的增长速度已经放缓,我们业务的季节性或周期性变化可能会更加明显,我们的业务、运营业绩和财务状况可能会受到不利影响。
我们的季度运营业绩和其他指标可能会有很大差异,无法预测,这可能会导致我们股票的交易价格下降。
我们的经营业绩和其他指标历来在不同时期有所不同,我们预计,由于一些因素,它们将继续这样做,其中许多因素不在我们的控制范围内,可能难以预测,包括:
● | 新冠肺炎对我们客户预算的影响,以及他们购买或续订数量与前期类似的能力; |
● | 对我们的产品和产品的需求水平,包括我们新引进的产品和产品; |
● | 新订阅和现有订阅续订的时间和使用; |
● | 我们和我们的竞争对手发布和推出新产品的时机和成功,以及苹果发布设备和软件更新的时机和成功; |
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● | 我们能够维护可扩展的内部系统,用于报告、订单处理、许可证履行、产品交付、采购、计费和一般会计等功能; |
● | 客户订阅附加产品、许可附加产品或增加用例数量的程度; |
● | 我们产品的交付和使用出现重大安全漏洞、技术困难或中断; |
● | 客户预算周期和季节性购买模式,我们的客户通常将他们购买和续订我们产品的时间安排在他们的财政年度结束时,对于我们的企业客户来说,财政年度通常是12月31日; |
● | 我们行业竞争格局的任何变化,包括我们的竞争对手、客户、合作伙伴或经销商之间的整合; |
● | 一个季度的成本和费用的时间安排; |
● | 由于预期我们或我们的竞争对手宣布的新产品或增强功能而推迟订单; |
● | 价格竞争; |
● | 任何季度续订费率和期限的变化; |
● | 与我们收购业务、人才、技术或知识产权相关的成本,包括潜在的巨额摊销成本和可能的资产减记; |
● | 与诉讼有关的费用、和解或不利的诉讼判决; |
● | 我们销售渠道的任何中断或我们与渠道和其他战略合作伙伴关系的终止; |
● | 国内和国外市场的总体经济状况以及货币汇率的相关变化; |
● | 我们的客户面临破产或信用困难,影响他们购买或支付我们产品的能力;以及 |
● | 未来的会计声明或我们会计政策的变化。 |
上述任何一种因素或上述某些因素的累积效应可能会导致我们的财务和其他经营业绩出现重大波动,包括我们关键指标的波动。这种变化性和不可预测性可能导致我们无法满足证券分析师或投资者对任何时期的预期。如果我们由于这些或任何其他原因未能达到或超过这些预期,我们股票的市场价格可能会大幅下跌,我们可能面临代价高昂的诉讼,包括证券集体诉讼。
我们可能达不到或超过证券分析师和投资者的预期,我们普通股的市场价格可能会下跌。如果跟踪我们的一位或多位证券分析师改变了对我们股票的建议,我们普通股的市场价格可能会下跌。此外,我们的股票价格可能是基于对我们未来业绩的预期、估计或预测,这些预期、估计或预测可能是不切实际的,或者可能无法实现。此外,我们的股价可能会受到财经媒体的影响,包括新闻报道和博客。
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会计原则和指导方针的改变可能导致不利的会计费用或影响。
我们根据美国公认会计原则(“GAAP”)编制合并财务报表。这些原则由美国证券交易委员会(SEC)和为制定和解释适当的会计原则和指南而成立的各种机构进行解释。这些原则或指南或其解释的改变可能会对我们报告的结果以及我们的流程和相关控制产生实质性影响,并可能追溯影响之前报告的结果。例如,2016年2月,财务会计准则委员会发布了ASU 2016-02,租赁(主题842)。更新的准则要求确认资产负债表上的租赁义务负债和相应的使用权资产,并披露有关租赁安排的某些信息。我们于2021年1月1日通过了更新后的规定。请参阅“财务报表和补充数据-重要会计政策摘要”。
我们的收入确认和其他因素可能会影响我们在任何给定时期的财务业绩,使其难以预测。
根据会计准则更新第2014-09号(主题606),“与客户的合同收入”(“ASC 606”),当我们的履约义务得到履行时,我们确认收入,其金额反映了我们预期从这些履约义务中获得的对价。我们的订阅收入包括SaaS订阅以及支持和维护安排的收入,这些收入在合同期内按比例确认。订阅收入还包括本地订阅的销售。许可证收入包括来自内部永久许可证的收入。只要满足所有收入确认标准,我们就会预先确认本地订阅的许可证收入和销售额。我们的服务收入包括为客户提供的专业服务和培训,这些收入被确认为提供服务。我们在未来合同安排的性质方面应用ASC 606可能会影响我们对未来时期收入的预测,因为我们在给定时期内将销售的产品和服务的组合以及合同的规模都很难预测。
此外,我们财务业绩的公布要求我们做出可能影响收入确认的估计和假设。在某些情况下,我们可以合理地使用不同的估计和假设,估计可能会在不同时期发生变化。见“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析” - 关键会计政策 - 收入确认。
考虑到上述因素,在不同时期比较我们的收入和经营业绩可能没有意义,我们过去的业绩可能不能表明我们未来的业绩。
商誉和其他无形资产的减值将导致收益减少。
我们过去有,将来可能会收购无形资产。目前的会计准则要求,商誉和其他使用年限不确定的无形资产不应摊销,而是至少每年进行减值测试。这些规则还要求,具有确定使用年限的无形资产必须在其各自的估计使用年限内摊销至其估计剩余价值,并在发生事件或情况变化表明资产的账面价值可能无法收回时对减值进行审查。在确定应摊销无形资产和商誉的账面价值是否不可收回时所考虑的事件和情况包括但不限于相对于预期经营业绩的业绩大幅变化、资产使用的重大变化、行业或经济趋势的重大负面影响、对经济的重大影响(如新冠肺炎),或公司股票价格和/或市值持续大幅下跌。在该评估表明无形资产的使用年限与最初估计的不同时,摊销期限缩短或延长,季度摊销费用增加或减少。任何减损费用或估计摊销期限的变化都可能对我们的财务业绩产生重大不利影响。
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作为上市公司的结果,我们将有义务发展和保持对财务报告的适当和有效的内部控制,以遵守萨班斯-奥克斯利法案第404条。我们可能不能及时完成对我们财务报告内部控制的分析,或者这些内部控制可能不被确定为有效,这可能会对投资者对我们的信心产生不利影响,从而影响我们普通股的价值。
我们的管理层负责建立和维护对财务报告的充分内部控制。财务报告内部控制是一个旨在为财务报告的可靠性和根据公认会计准则编制财务报表提供合理保证的过程。我们正处于成本高昂且极具挑战性的编制系统和处理必要文档的过程的早期阶段,这些文档是执行符合萨班斯-奥克斯利法案(“萨班斯-奥克斯利法案”)第404条所需的评估所必需的。我们可能无法及时完成评估、测试和任何必要的补救。如果我们不能断言我们对财务报告的内部控制是有效的,我们可能会失去投资者对我们财务报告的准确性和完整性的信心,这将导致我们的普通股价格下跌,我们可能会受到SEC的调查或制裁。
根据SOX第404条,我们将被要求由管理层提交一份报告,其中包括截至本财年末我们对财务报告的内部控制的有效性,该报告与我们提交第二份Form 10-K年度报告的时间不谋而合。这项评估将需要包括披露我们管理层在财务报告内部控制方面发现的任何重大弱点。我们还将被要求每季度披露内部控制和程序方面的变化。然而,我们的独立注册会计师事务所将不会被要求报告我们根据SOX第404条对财务报告的内部控制的有效性,直到我们被要求向SEC提交第一份年度报告的次年晚些时候,或者如果我们利用JOBS法案中包含的豁免,我们不再是“2012年Jumpstart Our Business Startups Act”(“JOBS法案”)中定义的“新兴成长型公司”之日。在这个时候,如果我们的独立注册会计师事务所对我们的控制措施的记录、设计或操作水平不满意,它可能会出具一份不利的报告。
此外,如果存在任何重大弱点或重大缺陷,管理层将需要投入大量时间和大量费用来补救任何该等重大弱点或重大缺陷,而管理层可能无法及时补救任何该等重大弱点或重大缺陷。我们对财务报告的内部控制存在任何重大缺陷也可能导致我们的财务报表出现错误,要求我们重新陈述我们的财务报表,导致我们无法履行我们的报告义务,并导致股东对我们报告的财务信息失去信心,所有这些都可能对我们的业务和股票价格产生实质性的不利影响。为了符合上市公司的要求,我们可能需要采取各种昂贵和耗时的行动,例如实施新的内部控制和程序,以及聘请会计或内部审计人员,这可能会对我们的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响。
只要我们是一家“新兴成长型公司”,我们就不会被要求遵守某些上市公司的报告要求,这可能会降低我们的普通股对投资者的吸引力。
根据“就业法案”的定义,我们是一家“新兴成长型公司”。只要我们继续是一家新兴的成长型公司,我们就有资格获得某些豁免,不受各种上市公司报告要求的限制。这些豁免包括但不限于(I)不必遵守SOX第404条的审计师认证要求,(Ii)在我们的定期报告、委托书和注册声明中减少了有关高管薪酬的披露义务,以及(Iii)免除了就高管薪酬和股东批准之前未获批准的任何金降落伞付款进行不具约束力的咨询投票的要求。我们可能会在首次公开募股(IPO)中首次出售普通股后,在长达五年的时间内成为一家新兴的成长型公司,届时将于2025年迎来五周年纪念日。然而,如果某些事件在这五年期末之前发生,包括如果我们成为一家“大型加速申报公司”,我们的年总收入超过10.7亿美元,或者我们在任何三年期内发行超过10亿美元的不可转换债券,我们将在这五年期末之前不再是一家新兴的成长型公司。我们在提交给美国证券交易委员会(SEC)的文件中,就减少高管薪酬的披露义务做出了某些选择,并可能选择利用
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在未来的备案文件中减少的其他披露义务。因此,我们向普通股持有者提供的信息可能与您从您持有股权的其他公开报告公司获得的信息不同。我们无法预测投资者是否会因为我们依赖这些豁免而发现我们的普通股吸引力下降。如果一些投资者因为我们减少披露的任何选择而发现我们的普通股吸引力下降,我们普通股的交易市场可能会变得不那么活跃,我们普通股的市场价格可能会更加波动。
根据就业法案,新兴成长型公司还可以选择推迟采用新的或修订后的会计准则,直到这些准则适用于私营公司。我们已选择“加入”这一延长的过渡期,以遵守新的或修订的会计准则,因此,我们将不会像其他立即遵守该等新的或修订的会计准则的公众公司一样,遵守相同的新或修订的会计准则。
作为一家上市公司的要求可能会使我们的资源紧张,分散我们的管理层的注意力,这可能会使我们的业务管理变得困难,特别是在我们不再是一家“新兴成长型公司”之后。
作为一家上市公司,我们承担了以前没有发生的法律、会计和其他费用。我们受制于交易所法案和SOX的报告要求、纳斯达克的上市要求以及其他适用的证券规则和法规。遵守这些规章制度继续增加我们的法律和财务合规成本,使一些活动变得更加困难、耗时或成本高昂,并增加对我们系统和资源的需求,特别是在我们不再是一家“新兴成长型公司”之后。交易所法案要求我们提交关于我们的业务、财务状况和经营结果的年度、季度和当前报告。除其他事项外,萨班斯法案还要求我们建立和维护有效的财务报告内部控制和程序。此外,建立上市公司所需的公司基础设施的需要可能会分散我们管理层对实施增长战略的注意力,这可能会阻碍我们改善业务、财务状况和运营结果。我们已经并将继续对我们的财务报告和会计系统的内部控制程序和程序进行修改,以履行我们作为一家上市公司的报告义务。然而,我们采取的措施可能不足以履行我们作为一家上市公司的义务。此外,这些规章制度将增加我们的法律和财务合规成本,并将使一些活动更加耗时和昂贵。例如,我们预计这些规则和规定将使我们更难和更昂贵地获得董事和高级管理人员责任保险,我们可能需要承担大量费用才能保持相同或类似的保险范围。这些额外的义务可能会对我们的业务产生实质性的不利影响。, 财务状况和经营业绩。
此外,与公司治理和公开披露相关的不断变化的法律、法规和标准正在给上市公司带来不确定性,增加了法律和财务合规成本,并使一些活动更加耗时。这些法律、条例和标准有不同的解释,在许多情况下是因为它们缺乏特殊性,因此,随着监管机构和理事机构提供新的指导意见,它们在实践中的应用可能会随着时间的推移而演变。这可能导致关于合规事项的持续不确定性,以及持续修订披露和治理做法所需的更高成本。我们打算投入资源来遵守不断变化的法律、法规和标准,这项投资可能会导致一般和行政费用的增加,并将我们管理层的时间和注意力从创造销售的活动转移到合规活动上。如果我们遵守新法律、法规和标准的努力因其应用和实践方面的含糊不清而与监管机构的预期活动不同,监管机构可能会对我们提起法律诉讼,并可能对我们的业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响。
我们的负债(如果有的话)可能会对我们的业务和增长前景产生不利影响。
2020年7月27日,我们签订了一项新的信贷协议(“新信贷协议”),规定了一项新的循环信贷安排(我们的“新循环信贷安排”),最初承诺1.5亿美元用于循环贷款,在特定情况下可以增加或减少,其中2500万美元的信用证和5000万美元的替代货币升华。截至2020年12月31日,在我们的新循环信贷安排下,我们有100万美元的未偿还信用证。新信贷协议的到期日为7月27日,
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2025年。新信贷协议项下的所有债务均以我们几乎所有资产和我们国内子公司资产的优先完善担保权益作为担保,但受允许留置权和其他例外情况的限制。我们可能招致的任何债务都可能要求我们将确定用于其他用途的资金转用于偿债,并损害我们的流动性状况。如果我们不能从运营中产生足够的现金流来偿还现有或未来的债务,我们可能需要为这些债务进行再融资,处置资产或发行股本,以获得必要的资金。在这种情况下,我们可能无法以令我们满意的条款或根本不能及时采取任何行动。
我们现有的和未来的债务、偿还这些债务所需的现金流和我们的新信贷协议中包含的契约,以及管理我们未来任何债务的融资文件,都可能产生重要的后果,包括:
● | 通过要求我们将运营现金流的一部分用于偿还债务和这笔债务的利息,限制了原本可用于为我们的资本支出融资的资金; |
● | 限制我们承担额外债务的能力; |
● | 限制我们利用重大商机的能力; |
● | 使我们更容易受到利率上升的影响;以及 |
● | 使我们在业务不景气的情况下更容易受到冲击。 |
利率波动可能会增加借贷成本。利率的提高可能会直接影响我们需要支付的利息金额,并相应地减少收益。此外,税收政策的发展,例如取消对未偿债务利息的扣税,可能会对我们的流动资金以及我们的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响。此外,我们的新信贷协议包含惯常的肯定和否定契约,以及对可能对我们施加经营和财务限制和限制的某些业务限制,包括对我们进行特定交易和从事我们认为对我们的业务来说是可取或必要的其他行动的能力的限制。
我们预计将使用运营的现金流来履行当前和未来的财务义务,包括为我们的运营、偿债要求和资本支出提供资金。支付这些款项的能力取决于我们的财务和经营表现,这取决于当前的经济、工业和竞争状况,以及某些我们无法控制的金融、商业、经济和其他因素。
我们可能会招致大量的额外债务,并可能支付某些限制性付款,这可能会进一步加剧与我们目前的债务相关的风险。
我们能够招致巨大的额外债务。虽然我们的新信贷协议包含对债务和留置权产生的限制,但这些限制受到一些重要的限制和例外的约束,遵守这些限制所产生的额外债务和留置权可能是巨大的。
我们的新信贷协议允许我们招致某些额外的债务,包括不构成新信贷协议定义的债务的债务。我们也可以考虑投资合资或收购,这可能会增加我们的负债。此外,新信贷协议不限制我们在新信贷协议规定的信贷集团之外产生额外债务的能力,而不考虑新信贷协议中规定的限制。如果在我们目前预期的债务水平上再增加新的债务,我们面临的相关风险可能会加剧。
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我们可能无法产生足够的现金流来偿还我们所有的债务,并可能被迫采取其他行动来履行我们在此类债务下的义务,这可能不会成功。
我们支付未来计划付款或为未来任何未偿债务进行再融资的能力取决于我们的财务和经营表现,这将受到当前经济、行业和竞争状况、新冠肺炎以及我们无法控制的金融、商业和其他因素的影响。我们可能无法维持足够的经营活动现金流,使我们能够支付债务的本金、保费(如果有的话)和利息。如果不能及时支付未来任何未偿债务的利息和本金,将损害我们产生额外债务的能力。
如果我们的现金流和资本资源不足以为我们未来的偿债义务提供资金,我们可能会被迫减少或推迟资本支出,出售资产,寻求额外的资本,或者寻求重组或再融资我们的债务。任何此类再融资都可能以更高的利率进行,并可能要求我们遵守更繁琐的公约。这些替代措施可能不会成功,也可能不允许我们履行预定的偿债义务。在缺乏这种现金流和资源的情况下,我们可能面临严重的流动性问题,并可能被要求出售重大资产或业务,以试图履行我们的偿债义务。我们的新信贷协议包括对我们进行资产出售和/或将资产出售所得用于一般企业用途的能力的某些限制。我们可能无法完成这些资产出售以筹集资本或以我们认为公平的价格和条款出售资产,我们确实收到的任何收益可能不足以偿还当时到期的任何偿债义务。如果我们不能履行我们的偿债义务,我们的债务持有人可能会加速我们的债务,并且在这种债务得到担保的情况下,取消我们的资产的抵押品赎回权。在这种情况下,我们可能没有足够的资产来偿还所有的债务。
新信贷协议的条款限制了我们目前和未来的业务,特别是我们应对变化或采取某些行动的能力。
我们的新信贷协议包含许多限制性契约,这些契约对我们施加了重大的运营和财务限制,并可能限制我们从事可能符合我们长期最佳利益的行为的能力,包括对我们以下能力的限制:
● | 招致一定的额外债务; |
● | 分红、分派股本、回购、赎回股本; |
● | 提前偿还、赎回或者回购一定债务的; |
● | 贷款和投资; |
● | 出售或以其他方式处置资产,包括受限子公司的股本; |
● | 产生留置权; |
● | 与关联公司进行交易; |
● | 签订协议,限制我们子公司支付股息的能力;以及 |
● | 合并、合并或出售我们的全部或几乎所有资产。 |
新信贷协议中的限制性条款要求我们维持特定的财务比率,并在适用的范围内满足其他财务状况测试。我们满足这些财务比率和测试的能力可能会受到我们无法控制的事件的影响。
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违反新信贷协议下的契诺或限制,可能会导致该协议下的违约事件。如果我们的债务持有人加快了偿还速度,我们可能没有足够的资产来偿还这笔债务,或者没有能力借到足够的资金进行再融资。即使我们能够获得新的融资,也可能不是以商业上合理的条件或我们可以接受的条件。由于这些限制,我们可能会:
● | 我们经营业务的方式有限; |
● | 无法筹集额外的债务或股权融资,以便在经济或商业普遍低迷时运营;或 |
● | 不能有效竞争或者不能利用新的商业机会。 |
这些限制,以及可能包含在证明或管理其他未来债务的协议中的类似限制,可能会影响我们按照增长战略增长的能力。
如果我们不能筹集更多资本或产生必要的现金流来扩大我们的业务,并在未来投资于新技术,可能会降低我们成功竞争的能力,并损害我们的运营业绩。
我们可能需要筹集额外的资金,我们可能无法以优惠的条件获得额外的债务或股权融资,甚至根本无法获得。如果我们筹集额外的股权融资,我们的证券持有人的所有权可能会受到严重稀释。如果我们从事额外的债务融资,我们可能会被要求接受限制我们产生额外债务的能力的条款,迫使我们维持特定的流动性或其他比率,或者限制我们支付股息或进行收购的能力。如果我们需要额外的资本,而又不能以可接受的条件筹集,或根本不能筹集,我们可能无法做到,其中包括:
● | 开发和提升我们的产品; |
● | 不断扩大我们的产品开发、销售和营销机构; |
● | 聘用、培训和留住员工; |
● | 应对竞争压力或意外的营运资金要求;或 |
● | 寻求收购机会。 |
此外,我们的新信贷协议还限制了我们产生某些额外债务的能力,因此我们可能需要修改我们的新信贷协议或发行额外的股本来筹集资本。如果我们增发股份,您对我们的权益将被稀释。
我们可能面临外币汇率波动的风险敞口。
今天,我们的国际合同通常以美元计价,我们的大部分国际成本以当地货币计价。然而,随着时间的推移,我们的国际合同可能会有越来越多的部分以当地货币计价。因此,当兑换成美元时,美元和外币价值的波动可能会影响我们的运营结果。我们目前没有从事货币对冲活动,以限制汇率波动风险。然而,在未来,我们可能会使用衍生品工具,如外币远期合约和期权合约,以对冲某些外币汇率波动的风险敞口。这种对冲活动的使用可能不会抵消在对冲实施的有限时间内外汇汇率不利变动造成的任何或超过一部分不利的财务影响。此外,如果我们不能利用对冲工具构建有效的对冲,那么对冲工具的使用可能会带来额外的风险。
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与我们普通股所有权相关的风险
Vista控制着我们,未来它的利益可能会与我们或你们的利益发生冲突。
Vista实益拥有我们约62.3%的普通股,这意味着,根据其百分比投票权,Vista控制提交我们董事会或股东表决的所有事项的投票权,这使其能够控制董事会成员的选举和所有其他公司决策。此外,我们的章程规定,Vista有权指定董事会主席,只要Vista实益拥有当时有权在董事选举中投票的当时已发行股本至少30%或更多的投票权。即使Vista不再拥有我们的股票(占总投票权的多数),只要Vista继续拥有我们股票的很大一部分,Vista仍将能够显著影响我们董事会的组成,包括指定董事会主席的权利,以及需要股东批准的行动的批准。因此,在这段时间内,Vista将对我们的管理、业务计划和政策产生重大影响,包括任命和罢免我们的高级管理人员,决定是否筹集未来资本,以及修改我们的章程和章程,这些章程和细则管理着我们普通股附带的权利。特别是,只要Vista继续持有我们相当大比例的股份,Vista将能够导致或阻止我们控制权的变更或董事会组成的变化,包括董事会主席的选择,并可能阻止对我们的任何主动收购。所有权的集中可能会剥夺您在出售我们时获得您的普通股溢价的机会,并最终可能影响我们普通股的市场价格。
此外,我们与Vista签署了一项董事提名协议,该协议规定Vista有权指定:(I)只要Vista在我们首次公开募股(IPO)之日实益拥有其拥有的普通股总数的40%或更多,Vista就有权指定:(I)所有被提名人当选为我们董事会成员的条件是:(I)在我们首次公开募股(IPO)之日,Vista将实益拥有其拥有的普通股总数的40%或更多;(Ii)只要Vista实益拥有截至本公司首次公开发行(IPO)日期其拥有的普通股股份总数的至少30%至40%,则相当于董事总数40%的董事人数(四舍五入至最接近的整数);(Iii)只要Vista实益拥有截至我们的IPO之日所拥有的普通股股份总数的至少20%至30%,相当于董事总数的30%的董事人数(四舍五入至最接近整数);(Iii)相当于董事总数30%的董事人数(四舍五入至最接近的整数),只要Vista实益拥有截至我们的IPO日期所拥有的普通股股份总数的至少30%且少于30%,则相当于董事总数的40%的董事人数(四舍五入至最接近整数)(Iv)只要Vista实益拥有截至吾等首次公开发售日其持有的普通股股份总数的至少10%至少于20%,则相当于董事总数20%的董事人数(四舍五入至最接近的整数);及(V)只要Vista实益拥有截至吾等IPO日期其持有的普通股股份总数的至少5%至少于10%,则为一名董事。董事提名协议还规定,Vista可以将此类权利转让给Vista附属公司。董事提名协议禁止我们在未经Vista事先书面同意的情况下增加或减少董事会规模。
Vista及其附属公司从事广泛的活动,包括一般在信息和商业服务行业的投资。在正常的业务活动过程中,Vista及其关联公司可能会从事其利益与我们或我们其他股东的利益相冲突的活动,例如投资于与我们业务的某些部分直接或间接竞争的业务或为我们的供应商或客户提供咨询。吾等的注册证书规定,Vista、其任何联营公司或任何非受雇于吾等的董事(包括以董事及高级职员身份担任吾等高级职员之一的任何非雇员董事)或其联营公司均无责任不直接或间接从事与吾等经营的相同业务活动或类似业务活动或业务范围。Vista还可能寻求与我们的业务互补的收购机会,因此,我们可能无法获得这些收购机会。此外,Vista可能有兴趣进行收购、资产剥离和其他交易,根据Vista的判断,这些交易可能会增加其投资,即使这些交易可能会给您带来风险。
我们是纳斯达克规则意义上的“受控公司”,因此,我们有资格并目前依赖于某些公司治理要求的豁免。你将不会得到与受到此类治理要求的公司股东相同的保护。
一旦我们的普通股在纳斯达克上市,我们就成了纳斯达克规则意义上的“受控公司”。附属于Vista的投资基金继续控制着我们已发行普通股的大部分投票权。因此,我们仍将是一家公司意义上的“控股公司”。
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纳斯达克的治理标准。根据这些规则,选举董事的投票权超过50%由个人、集团或另一家公司持有的公司是“受控公司”,可选择不遵守某些公司管治要求,包括:
● | 要求我们的董事会多数成员由独立董事组成; |
● | 要求我们有一个提名和公司治理委员会,该委员会完全由独立董事组成,并有一份书面章程,说明委员会的目的和职责; |
● | 要求我们有一个完全由独立董事组成的薪酬委员会,并有一份书面章程,说明该委员会的目的和职责;以及 |
● | 对提名委员会、公司治理委员会和薪酬委员会进行年度绩效评估的要求。 |
我们打算继续利用这些豁免。因此,我们的董事会可能没有过半数的独立董事,我们的薪酬和提名委员会可能不完全由独立董事组成,我们的薪酬和提名委员会可能不接受年度业绩评估。因此,你将不会得到与受纳斯达克所有公司治理要求约束的公司股东相同的保护。
我们普通股的活跃、流动的交易市场可能无法发展,这可能会限制您出售股票的能力。
我们的首次公开募股(IPO)发生在2020年7月。因此,我们的普通股在短时间内一直是公开市场。虽然我们的普通股已经在纳斯达克上市,代码是“JAMF”,但活跃的股票交易市场可能不会持续下去。一个具有深度、流动性和有序性的可取特征的公开交易市场取决于任何给定时间有意愿的买家和卖家的存在,这种存在取决于买家和卖家的个人决定,而我们和任何做市商都无法控制这种决定。如果一个活跃和流动性强的交易市场不能发展和持续下去,可能会对我们普通股的价值产生实质性的不利影响。我们普通股的市场价格可能会跌破公开发行价格,您可能无法以或高于您支付的价格出售您持有的我们普通股,或者根本不能出售。不活跃的市场还可能削弱我们通过发行股票筹集资金继续为运营提供资金的能力,并可能削弱我们以股票为对价收购其他公司或技术的能力。
我们公司治理文件的规定可能会使收购我们变得更加困难,并可能阻止我们的股东试图更换或撤换我们目前的管理层,即使这对我们的股东有利。
除了Vista实益拥有我们62.3%的普通股外,我们的公司注册证书和章程以及特拉华州一般公司法(“DGCL”)中包含的条款可能会使第三方更难收购我们,即使这样做可能对我们的股东有利。其中包括:
● | 这些规定允许我们授权发行非指定优先股,其条款可以确定,其股票可以在没有股东批准的情况下发行,其中可能包括绝对多数表决权、特别批准、股息或其他高于股东权利的权利或优先事项; |
● | 这些规定规定了一个分类的董事会,每届任期交错三年; |
● | 这些条款规定,当Vista在任何时候实益拥有我们有权在董事选举中普遍投票的股票的总投票权不到40%时,董事只能出于原因被免职,并且只有在当时我们有权投票的所有已发行股票中至少有662/3%的持有者投赞成票的情况下,才能作为一个类别一起投票; |
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● | 这些条款禁止股东在Vista实益拥有我们有权在董事选举中普遍投票的股票的总投票权低于35%之日起及之后通过书面同意采取行动; |
● | 该等条文规定,只要Vista实益拥有合共至少50%有权在董事选举中普遍投票的本公司股票投票权,吾等股东对本公司章程的任何修订、更改、撤销或废除均须获得本公司股票已发行股份投票权的多数赞成票,且在Vista实益拥有合共少于50%有权在董事选举中普遍投票的所有已发行股票的投票权时,任何修订、变更均须获得本公司股东的任何修订、更改或废止,而Vista实益拥有合计少于50%的本公司股票的总投票权时,本公司股东对本公司章程的任何修订、更改或废除均须获得本公司已发行股票的多数投票权的赞成票。股东撤销或废除我们的章程将需要持有当时有权投票的所有已发行股票至少662/3%的持有者投赞成票,作为一个类别一起投票;和 |
● | 该等条文就提名本公司董事会成员或提出可由股东在股东大会上采取行动的事项设定预先通知规定;然而,只要Vista实益拥有本公司合共至少10%有权在董事选举中投票的股份的投票权,则该预先通知程序将不适用于该等预先通知程序。 |
我们的公司注册证书包含一项条款,为我们提供与DGCL第203条类似的保护,并阻止我们与收购至少15%普通股的个人(不包括Vista及其任何直接或间接受让人以及该等人士为当事人的任何集团)进行业务合并,除非该人在收购前获得董事会或股东的批准。这些规定可能会阻碍、推迟或阻止涉及我们公司控制权变更的交易。这些条款还可能阻止委托书竞争,使您和其他股东更难选举您选择的董事,并导致我们采取您希望采取的其他公司行动,包括您可能认为有利的行动,或对我们普通股的交易价格产生负面影响的行动。此外,由于我们的董事会负责任命我们管理团队的成员,这些规定反过来可能会影响我们的股东更换我们管理团队现有成员的任何尝试。
我们的公司注册证书、章程和特拉华州法律中的这些和其他条款可能会使股东或潜在收购者更难获得对我们董事会的控制权,或者发起当时我们的董事会反对的行动,包括推迟或阻碍涉及我们公司的合并、要约收购或代理权竞争。这些条款的存在可能会对我们普通股的价格产生负面影响,并限制您在公司交易中实现价值的机会。
我们的公司注册证书指定特拉华州衡平法院为我们股东可能发起的某些诉讼的独家法庭,这可能会限制我们的股东就与我们的纠纷获得有利的司法法庭的能力。
根据吾等的公司注册证书,除非吾等以书面形式同意选择另一法院,否则特拉华州衡平法院是(1)代表吾等提起的任何衍生诉讼或法律程序、(2)任何声称违反吾等任何董事、高级职员或其他雇员对吾等或吾等股东的受信责任的申索的任何诉讼、(3)根据DGCL、吾等公司注册证书或本公司附例的任何规定向吾等提出申索的任何诉讼的唯一及独家法院。但为免生疑问,将特拉华州衡平法院指定为某些诉讼(包括任何“衍生诉讼”)的排他性法庭的选择条款,将不适用于执行1933年修订的“证券法”(“证券法”)、“交易法”或联邦法院拥有专属管辖权的任何其他索赔所产生的义务或责任的诉讼。我们的公司注册证书还规定,任何购买或以其他方式收购我们股本股份的任何个人或实体均被视为已知悉并同意上述公司注册证书的规定。我们公司注册证书中的法院选择条款可能会阻止针对我们或我们的董事和高级管理人员的诉讼,并可能限制我们的股东就与我们的纠纷获得有利的司法论坛的能力。或者,如果法院发现我们修订和重述的公司注册证书中包含的法院条款的选择不适用或不可执行,我们可能会招致
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与在其他司法管辖区解决此类诉讼相关的额外成本,这可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生不利影响。
我们的经营业绩和股票价格可能会波动,我们普通股的市场价格可能会跌破你支付的价格。
我们的季度经营业绩未来可能会波动。此外,全球证券市场已经并可能继续经历价格和成交量的大幅波动。这种市场波动,以及一般的经济、市场或政治条件,都可能使我们股票的市场价格受到广泛的价格波动,无论我们的经营业绩如何。我们的经营业绩和股票交易价格可能会因各种因素而波动,包括:
● | 我们行业或更广泛的股票市场的市场状况; |
● | 苹果设备的销量、苹果的声誉和企业对苹果设备的采用率; |
● | 我们季度财务和经营业绩的实际或预期波动; |
● | 由我们、苹果或我们的竞争对手推出新产品或服务; |
● | 出具新的或者变更的证券分析师报告或者建议; |
● | 销售或预期销售我们的大量库存; |
● | 关键人员的增减; |
● | 监管或政治动态; |
● | 诉讼和政府调查; |
● | 不断变化的经济状况,包括新冠肺炎的影响; |
● | 投资者对我们的看法; |
● | 天气和战争等我们无法控制的事件;以及 |
● | 我们的债务有任何违约。 |
这些因素和其他因素,其中许多是我们无法控制的,可能会导致我们的经营业绩以及对我们股票的市场价格和需求大幅波动。我们季度经营业绩的波动可能会限制或阻止投资者随时出售他们的股票,否则可能会对我们股票的市场价格和流动性产生负面影响。此外,在过去,当一只股票的市场价格波动时,该股票的持有者有时会对发行该股票的公司提起证券集体诉讼。如果我们的任何股东对我们提起诉讼,我们可能会招致巨额诉讼辩护费用。这样的诉讼还可能转移我们管理层对业务的时间和注意力,这可能会严重损害我们的盈利能力和声誉。
我们全部流通股中的很大一部分可能会在市场上出售。如果我们普通股的股票大量出售,我们普通股的价格可能会下降。
如果我们普通股的股票大量出售,特别是我们的董事、高管和大股东的出售,如果我们的普通股有大量可供出售的股票,或者如果人们认为这些出售可能发生,我们普通股的价格可能会下降。截止到2020年12月31日,
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我们有116,992,472股普通股流通股。在我们的首次公开募股(IPO)和2020年11月的后续发行中出售的所有普通股都可以在公开市场出售。此外,我们还登记了普通股,根据我们的股权补偿计划,我们可能会发行这些普通股。这类股票在发行时可以在公开市场上自由出售。根据证券法第144条和各种归属协议,董事、高管和其他附属公司持有的股票数量受到限制。
关于我们的首次公开募股,我们与Vista签订了注册权协议。根据注册权协议的条款和条件,Vista有权要求我们在未来注册Vista的股票,我们的高管也可以不时选择参与此类发行。Vista还有权参与我们的某些已注册产品,但受注册权协议的限制。我们将支付Vista行使这些权利的相关费用。这些注册权将促进此类证券转售到公开市场,任何此类转售都将增加我们可用于公开交易的普通股的数量。
我们普通股的市场价格可能会因为我们的普通股在公开市场上大量出售,或者市场认为大量普通股的持有者打算出售他们的股票而下跌,这可能会导致我们的普通股的市场价格下降,这是因为我们的普通股在公开市场上出售了大量的普通股,或者市场认为大量普通股的持有者打算出售他们的股票。
未来,我们还可能发行与投资或收购相关的证券。与投资或收购相关的发行股票数量可能构成我们当时已发行普通股的重要部分。
由于我们目前没有计划在可预见的未来对我们的普通股定期支付现金股息,除非您以高于您购买价格的价格出售您的普通股,否则您可能得不到任何投资回报。
在可预见的未来,我们预计不会为我们的普通股支付任何定期现金股息。未来宣布和派发股息的任何决定将由董事会酌情决定,并将取决于(其中包括)我们的经营结果、财务状况、现金需求、合同限制以及董事会可能认为相关的其他因素。此外,我们支付股息的能力受到我们现有债务的契诺以及我们或我们的子公司未来产生的任何未偿债务的限制,包括根据我们的新信贷协议。因此,对我们普通股的任何投资回报完全取决于我们普通股在公开市场上的价格升值,而这可能不会发生。
如果证券或行业分析师不发表关于我们业务的研究或报告,如果他们对我们的股票做出不利的建议,或者如果我们的运营结果与他们的预期不符,我们的股价和交易量可能会下降。
我们股票的交易市场受到行业或证券分析师发布的关于我们或我们业务的研究和报告的影响。我们对这些分析师没有任何控制权。如果其中一位或多位分析师停止对我们的报道,或未能定期发布有关我们的报告,我们可能会失去在金融市场的可见度,这反过来可能导致我们的股价或交易量下降。此外,如果跟踪我们的一位或多位分析师下调了我们的股票评级,或者如果我们的运营结果没有达到他们的预期,我们的股价可能会下跌。
我们可能在未来发行优先股,这可能会使另一家公司难以收购我们,或者可能会对我们普通股的持有者产生不利影响,这可能会压低我们普通股的价格。
我们的公司证书授权我们发行一系列或多系列优先股。本公司董事会有权决定优先股股份的优惠、限制及相对权利,并厘定组成任何系列的股份数目及该等系列的指定,而毋须股东进一步投票或采取任何行动。我们的优先股可以发行,具有投票权、清算权、股息和其他高于普通股权利的权利。优先股的潜在发行可能会推迟或阻止我们控制权的改变,阻碍以高于市场价格的价格收购我们的普通股,并对市场价格和我们普通股持有人的投票权和其他权利产生实质性的不利影响。
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第1B项。未解决的员工意见
没有。
项目2.属性
我们的公司总部位于明尼苏达州明尼阿波利斯,根据2030年2月到期的租约,我们在那里租赁了102,937平方英尺的办公空间。我们在美国和多个国际国家有更多的办公地点,我们总共租赁了145,120平方英尺。这些额外的办事处包括威斯康星州的Eau Claire、纽约市、加利福尼亚州的库比蒂诺和德克萨斯州的奥斯汀,以及在波兰、荷兰、澳大利亚、日本、英国和瑞典的国际办事处。我们相信我们的设施足以满足我们目前的需要。
项目3.法律诉讼
我们目前并不是任何诉讼的一方,我们相信,如果诉讼结果对我们不利,将单独或合并对我们的业务、经营业绩、现金流或财务状况产生重大不利影响。
项目4.矿山安全信息披露
不适用。
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第二部分。
项目5.注册人普通股市场、相关股东事项和发行人购买股权证券
我们普通股的市场信息
我们的普通股于2020年7月24日开始在纳斯达克全球精选市场交易,交易代码为“JAMF”。在此之前,我们的普通股没有公开市场。我们首次公开募股(IPO)中出售的股票定价为每股26.00美元。
纪录持有人
截至2020年12月31日,共有38名普通股持有者登记在册。这一数字不包括由银行、经纪商和其他金融机构持有的我们普通股的受益持有者人数大幅增加。
股利政策
我们目前打算保留所有可用资金和任何未来收益,为我们业务的发展和增长提供资金,因此,我们预计在可预见的未来不会支付任何现金股息。此外,我们为普通股支付股息的能力受到子公司向我们支付股息或分配能力的限制。未来是否派发股息由本公司董事会酌情决定,但须遵守现行及未来协议中规管本公司及本公司附属公司负债的契约,并将取决于本公司的经营业绩、财务状况、资本要求及本公司董事会可能认为相关的其他因素。
根据股权补偿计划授权发行的证券
见项目12,“某些受益人和管理层的担保所有权及相关股东事项”。
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股票表现图表
以下业绩图表和相关信息不应被视为“征集材料”或根据“交易所法案”第18条的规定而被“存档”,并且不得通过引用的方式纳入我们根据“交易法”或“证券法”提交给证券交易委员会的任何文件中,无论该文件是在本10-K年度报告日期之前还是之后提交的,无论该文件中的任何一般注册语言如何,除非该文件中明确规定了具体的参考内容。
下面的业绩图表和相关信息显示了我们普通股、纳斯达克综合指数和纳斯达克计算机指数的累计总回报的比较。这些价值假设于2020年7月22日投资于我们的普通股100美元,并于2020年6月30日投资于纳斯达克综合指数和纳斯达克计算机指数。所有价值都假定对任何股息进行再投资。这些比较是以历史数据为基础的,并不代表也不打算预测我们普通股的未来表现。
2020年12月31日,也就是我们2020财年的最后一个交易日,我们普通股的收盘价为29.92美元。
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普通股首次公开发行募集资金的使用
2020年7月24日,我们完成了首次公开募股(IPO),以每股26.00美元的公开发行价(“IPO价格”)出售了13,500,000股普通股。本次首次公开发售的全部股份的发售,是根据美国证券交易委员会于2020年7月21日宣布生效的公司S-1表格注册书(第333-239535号文件)和根据证券法第462(B)条于2020年7月21日提交的本公司S-1表格注册书(第333-239991号文件)以及本公司提交的S-1表格注册书(第333-239991号文件)根据证券法登记,并根据经修订的本公司S-1表格登记声明(第333-239991号文件)进行登记的,首次公开发售的全部股份是根据证券法进行登记的。S-1表格登记声明(第333-239991号文件)经SEC于2020年7月21日宣布生效,本公司根据证券法第462(B)条提交的S-1表格登记声明(第333-239991号文件)2020年根据证券法第462(B)条(“462(B)注册声明”,以及与初始注册声明一起,称为“注册声明”)。此次IPO的几家承销商的代表是高盛公司(Goldman Sachs&Co.LLC)、摩根大通证券公司(J.P.Morgan Securities LLC)、美国银行证券公司(BofA Securities,Inc.)和巴克莱资本公司(Barclays Capital Inc.)。IPO于2020年7月21日开始,在注册声明中登记的所有证券全部出售之前并未终止。
在扣除2470万美元的承保折扣和佣金以及730万美元的发售费用后,我们获得了约3.19亿美元的净收益。我们的IPO招股说明书中描述的IPO募集资金的用途没有实质性变化。于2020年7月27日,首次公开招股所得款项净额用于偿还我们当时现有定期贷款安排(“优先定期贷款安排”)的2.05亿美元,以及340万美元的应计利息和200万美元的提前还款罚金。
就吾等加入优先定期贷款安排而言,Vista联属公司根据优先定期贷款安排合共收购4,500万美元定期贷款,紧接于2020年7月27日偿还前,Vista联属公司合共拥有3,490万美元优先定期贷款安排。因此,Vista从IPO中获得了3490万美元的净收益,用于偿还2.05亿美元的优先定期贷款安排。
未登记的股权证券销售
在本公司首次公开募股的同时,本公司以私募方式向其指定的某些高管、某些其他员工和独立董事发行和出售了85,880股普通股,总要约价约为220万美元。
私募发行的股票是根据证券法颁布的第144条规定的限制性证券,根据证券法颁布的D条例第506(C)条规定的豁免注册,在没有注册的情况下出售。
在私募中,没有承销商参与,我们也没有向任何承销商支付任何佣金或费用。此次私募不涉及公开发行。投资者表示,他们在金融和商业事务以及这类投资方面拥有丰富的知识和经验,有能力评估私募股份的优点和风险,并就此作出知情的投资决定。
发行人购买股票证券
没有。
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项目七、管理层对财务状况和经营成果的讨论分析
下面的讨论和分析总结了影响我们公司截至以下所示期间的综合经营结果、财务状况、流动性和现金流的重要因素。下面的讨论和分析应与我们的综合财务报表和本年度报告中其他地方的10-K表格中的相关注释一起阅读。讨论包含前瞻性陈述,这些陈述基于管理层的信念,以及我们管理层所做的假设和目前可获得的信息。由于各种因素的影响,实际结果可能与前瞻性陈述中讨论或暗示的结果大不相同,包括本年度报告(Form 10-K)中下文和其他部分讨论的内容,特别是在题为“风险因素”和“前瞻性陈述”的章节中讨论的内容。
概述
我们是苹果企业管理的标配,我们的云软件平台是全球唯一垂直聚焦的苹果基础设施和规模化安全平台。我们帮助企业、医院、学校和政府机构等组织连接、管理和保护云中的苹果产品、应用程序和企业资源,而无需触摸设备。有了JAMF的软件,苹果设备可以被部署到收缩包装盒中全新的员工手中,在第一次开机时进行自动设置和个性化设置,并在设备的整个生命周期内持续管理。
JAMF成立于2002年,大约在同一时间,苹果正在引领一场行业转型。苹果通过专注于创造卓越的消费者体验,改变了人们获取和利用技术的方式。随着Mac、iPod、iPhone和iPad等革命性产品的发布,苹果打造了世界上最有价值的品牌,并在日常生活中变得无处不在。
我们通过专注于成为苹果在企业中的首要解决方案来建立我们的公司。通过与苹果的长期合作关系,我们积累了丰富的苹果技术经验和专业知识,使我们有能力充分、快速地利用和扩展苹果产品、操作系统和服务的能力。这些专业知识使我们能够在苹果推出新的创新和操作系统版本时为它们提供全面支持。这种专注使我们能够为苹果在企业中创造一流的用户体验。
我们通过订阅模式、通过直销团队、在线和间接渠道合作伙伴(包括苹果)销售SaaS解决方案。我们的多维入市模式和云部署产品使我们能够通过我们的软件解决方案接触到世界各地的大大小小的所有组织。因此,随着苹果在企业中的势头不断增强,我们的客户群继续快速增长和扩大。
对新冠肺炎的回应
随着社交距离措施的实施,以遏制新冠肺炎的传播,我们制定了强有力的业务连续性计划,包括针对所有员工的全球在家工作政策。我们相信,我们的内部云优先技术平台可以无缝过渡到远程工作环境,而不会对我们的业务产生任何实质性影响,这突显了我们业务模式的弹性。我们的产品组合和平台使我们的商业客户能够继续努力远程工作,我们的K-12和高等教育客户能够提供远程学习,我们的医疗保健客户能够通过远程医疗模式提供高质量的医疗服务,这是一种概念化并发布的解决方案。在.期间在当前的大流行之后。我们相信,像我们这样的企业非常适合在客户专注于有效远程开展业务的当前环境中导航,同时对我们核心产品的潜在需求保持相对不变。
新冠肺炎疫情对我们业务的影响程度将取决于美国和世界各地未来的事态发展,这些事态发展是高度不确定和无法预测的,包括可能出现的关于冠状病毒严重程度的新信息,以及控制和治疗它所需的行动等。尽管新冠肺炎疫情对我们的业务和财务业绩的最终影响仍不确定,但持续和旷日持久的公共卫生危机,如新冠肺炎疫情,可能会对我们的业务、运营业绩和财务状况产生实质性的负面影响。请参阅“风险因素”-与我们的
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商业报道-新冠肺炎疫情可能会对我们的业务、经营业绩、财务状况和前景产生实质性的不利影响“,以获取更多信息。
影响我们业绩的关键因素
我们历史上的财务业绩一直是,我们预计未来的财务业绩将是由我们以下能力推动的:
吸引新客户。我们吸引新客户的能力取决于许多因素,包括我们定价和解决方案的有效性、我们竞争对手产品的功能和定价、我们营销努力的有效性、我们的渠道合作伙伴在销售、营销和部署我们的软件解决方案方面的有效性,以及面向中小企业和企业的Apple设备和服务市场的增长。维持我们的增长需要新客户继续采用我们的平台。随着我们进一步渗透我们的潜在市场,我们打算继续投资于建立品牌知名度。我们打算通过继续在我们的直销和营销方面进行大量和有针对性的投资来扩大我们的客户基础,以吸引新客户,并推动人们对我们的软件解决方案的更广泛的认识。“
在我们的客户群中扩张。我们在现有客户群中增加收入的能力取决于许多因素,包括他们对我们的软件解决方案和支持的满意度、我们竞争对手产品的功能和定价,以及我们通过开发新产品和功能以及解决其他使用案例来有效增强我们平台的能力。我们的客户通常会从一开始的小部署开始,然后在意识到我们的平台的好处后,在企业中更广泛地使用他们的产品。我们相信,我们的“土地和扩张”业务模式使我们能够有效地增加现有客户群的收入。我们打算继续投资于提高人们对我们的软件解决方案的认识,创建更多的使用案例,并开发更多的产品、特性和功能,我们相信这些都是扩大我们现有客户群使用我们的软件解决方案的重要因素。我们相信,我们以美元为基础的净留存率证明了我们有能力保留和扩大现有客户群对我们软件解决方案的使用。
保持产品创新和技术领先。我们的成功取决于我们保持产品创新和技术领先的能力,以保持我们的竞争优势。我们相信,我们已经建立了一个高度差异化的平台,我们打算通过额外的创新进一步扩大对我们平台的采用。虽然我们JAMF Pro产品的订阅销售占了我们收入的大部分,但我们打算继续投资于构建更多的产品、特性和功能,以扩展我们的功能,并促进我们的平台扩展到新的使用案例。我们未来的成功取决于我们向新老客户成功开发、营销和销售更多产品的能力。例如,2018年,我们推出了JAMF Connect,为用户提供使用单一身份与企业资源的无缝连接;2019年,我们推出了JAMF Protect,通过定制远程监控和威胁检测和防御,为MacOS团队创造了前所未有的可见性,从而将苹果的安全和隐私模型扩展到企业团队。
继续加大对增长的投资力度。我们有效投资促进增长的能力取决于许多因素,包括我们用收入增长抵消运营费用预期增长的能力,我们高效或有效地将研发预算用于引人注目的创新和技术的能力,我们准确预测成本的能力,以及我们在员工人数扩大时保持企业文化的能力。我们计划继续投资我们的业务,这样我们就可以利用我们的市场机会。我们打算扩大我们的销售团队,以扩大我们的中端市场和企业客户的规模,并吸引新客户。我们希望继续在市场营销方面进行有重点的投资,以提高品牌知名度,提高我们客户获取模式的有效性。我们还打算继续增加研发团队的员工人数,以开发新的和改进的产品、特性和功能。虽然这些投资可能会增加我们的运营费用,从而在短期内对我们的运营业绩产生不利影响,但我们相信它们将为我们的长期增长做出贡献。
继续进行国际扩张。我们在任何地区的国际增长将取决于我们有效实施业务流程和进入市场战略的能力、我们适应市场或文化差异的能力、总体竞争格局、我们投资于销售和营销渠道的能力、成熟度和
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各地区苹果设备和服务的增长轨迹以及我们的品牌知名度和认知度。我们计划继续对我们的国际销售和营销渠道进行投资,以利用这一市场机会,同时根据当地市场动态完善我们的入市方式。虽然我们相信,随着国际市场对JAMF认识的提高,全球对我们平台的需求将会增加,但我们在国际上开展业务的能力将需要相当大的管理层关注和资源,并面临着在多语言、文化、海关、法律和监管体系(包括数据传输和隐私方面)、替代纠纷体系和商业市场的环境中支持不断增长的业务的特殊挑战。此外,全球对我们平台的需求和我们国际业务的增长取决于苹果产品在国际市场的市场采用率。
通过我们的合作伙伴网络增强我们的产品。我们的成功不仅取决于我们在创新、扩大规模和直接接触更多客户方面的独立努力,也取决于我们的合作伙伴能否继续在企业中获得份额。以用户为重点,并成为关键技术之间的桥梁-苹果和微软就是两个例子-我们觉得我们可以帮助其他市场参与者利用JAMF的力量为企业用户提供更多服务。我们将继续投资于与我们现有的关键合作伙伴的关系,培育和发展新的关系,并在全球范围内这样做。我们将继续投资开发“加一”解决方案和工作流程,帮助将我们的软件解决方案与其他公司提供的解决方案联系在一起。
关键业务指标
除GAAP财务信息外,我们还审查几个运营和财务指标,包括以下关键指标,以评估我们的业务、衡量我们的业绩、确定影响我们业务的趋势、制定业务计划和做出战略决策。
设备数量
我们相信,我们在软件平台上增加设备数量的能力是我们业务增长和未来商机的关键指标。我们将任何特定期间结束时的设备定义为客户拥有的设备,该设备根据有效订阅或支持和维护协议至少拥有一个JAMF产品,或者具有合理的续订概率。我们将任何特定期间结束时的客户定义为截至测量日期至少有一项有效订阅或支持和维护协议的实体,或具有合理续订概率的实体。当我们将单独开具发票的每个实体、子公司、部门或部门视为单个客户时,具有独立子公司、部门或部门的单个组织可能代表多个客户。如果客户通过我们的渠道合作伙伴订阅我们的平台,则每个最终客户将单独计算。一个客户可能在一台设备上有多个JAMF产品,但我们仍然只会将其算作一台设备。
截至2020年12月31日和2019年12月31日,设备数量分别为2040万和1570万,同比增长率为29%。随着新冠肺炎加速了对组织远程连接、管理和保护其苹果设备的需求,我们看到了设备增长率的特别强劲。
年度经常性收入
年度经常性收入(“ARR”)代表截至期末的所有订阅、支持和维护合同的年化价值。ARR可缓解季节性、合同期限以及基于期限的许可证和SaaS订阅的销售组合造成的波动。ARR没有任何标准化的含义,因此不太可能与其他公司提出的同名措施相提并论。应独立于收入和递延收入来看待ARR,并且不打算与这两个项目合并或替换这两个项目中的任何一个。ARR不是预测,我们的客户可能会延长或不会延长或续订报告期末用于计算ARR的有效合同。
截至2020年12月31日和2019年12月31日,我们的ARR分别为2.853亿美元和208.9美元,同比增长37%.我们ARR的增长主要是由我们的高设备扩展率、我们的新标识获取以及向我们的客户群追加销售和交叉销售产品所推动的。
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基于美元的净留存率
为了进一步说明我们的客户关系的“土地和扩展”经济,我们检查了我们的客户增加他们的软件解决方案订阅的速度。我们以美元为基础的净留存率衡量了我们通过扩大使用我们的软件解决方案来增加现有客户群收入的能力,但被与我们签订的订阅合同没有续签或续订金额较低的客户所抵消。
我们计算一个期末的以美元为基础的净保留率,从所有客户队列中截至该期末前12个月的ARR开始(“前期ARR”)。然后,我们计算截至本期末这些相同客户的ARR(“本期ARR”)。本期ARR包括任何扩张,扣除过去12个月的收缩或自然减员,但不包括本期新客户的ARR。然后,我们将本期ARR除以上期ARR,得出以美元为基础的净留存率。
在截至2020年12月31日和2019年12月31日的过去12个月里,我们基于美元的净留存率分别为117%和118%。我们以美元计算的高净留存率主要归因于设备的扩张。我们相信,我们能够向客户群交叉销售我们的新解决方案,特别是JAMF Connect和JAMF Protect,这将继续支持我们以美元计算的高净留存率。
非GAAP财务指标
除了根据GAAP确定的结果外,我们认为非GAAP毛利润、非GAAP毛利率、非GAAP营业收入、非GAAP营业收入利润率、非GAAP净收入和调整后EBITDA的非GAAP衡量标准在评估我们的经营业绩时是有用的。我们认为,当非GAAP财务信息综合起来时,可能会对投资者有所帮助,因为它提供了与过去财务业绩的一致性和可比性,并有助于与其他公司进行比较,其中一些公司使用类似的非GAAP信息来补充其GAAP结果。非GAAP财务信息仅供补充信息之用,不应被视为根据GAAP列报的财务信息的替代品,可能不同于其他公司使用的同名非GAAP衡量标准。下面提供了每个非GAAP财务指标与根据GAAP陈述的最直接可比财务指标的对账。鼓励投资者审查相关的GAAP财务指标,以及这些非GAAP财务指标与其最直接可比的GAAP财务指标的协调情况。
非GAAP毛利
非GAAP毛利和非GAAP毛利率是对经营业绩的补充衡量,不是根据GAAP编制的,不代表也不应被视为根据GAAP确定的毛利或毛利率的替代指标。我们将非GAAP毛利定义为毛利,扣除基于股票的薪酬费用和摊销费用后进行调整。我们将非GAAP毛利率定义为非GAAP毛利占总收入的百分比。
我们使用非GAAP毛利和非GAAP毛利率来了解和评估我们的核心经营业绩和趋势,并编制和批准我们的年度预算。我们相信,非GAAP毛利和非GAAP毛利率对我们和我们的投资者来说是帮助评估我们核心经营业绩的有用指标,因为它提供了与我们过去的财务业绩和会计期间之间的一致性和直接可比性,因为该指标消除了基于股票的薪酬费用的可变性和所收购的开发技术的摊销的影响,这些非现金支出可能会因为与整体经营业绩无关的原因而波动。虽然收购的开发技术的摊销费用不包括在非GAAP毛利中,但与收购的开发技术相关的收入反映在非GAAP毛利润中,因为这些资产为我们创造了收入。
非GAAP毛利和非GAAP毛利率作为分析工具有局限性,您不应孤立地考虑它们,或将其作为GAAP报告的我们业绩分析的替代品。由于这些限制,非GAAP毛利和非GAAP毛利率不应被视为
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替换由公认会计准则确定的毛利或毛利率,或作为衡量我们盈利能力的指标。我们主要依靠我们的GAAP结果,并仅出于补充目的使用非GAAP衡量标准,从而弥补了这些限制。
非GAAP毛利与毛利(GAAP最直接的可比性指标)的对账如下:
截至2013年12月31日的年度 | ||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | |||||
(单位:万人) | ||||||||||
毛利 | $ | 208,663 | $ | 147,998 | $ | 97,259 | ||||
摊销费用 |
| 10,753 |
| 10,266 |
| 8,969 | ||||
基于股票的薪酬 |
| 871 |
| 194 |
| 225 | ||||
非GAAP毛利 | $ | 220,287 | $ | 158,458 | $ | 106,453 | ||||
非GAAP毛利率 | 82 | % | 78 | % | 73 | % |
非GAAP营业收入
非GAAP营业收入和非GAAP营业收入利润率是对经营业绩的补充衡量,不是根据GAAP编制的,不代表也不应被视为根据GAAP确定的营业亏损或营业亏损利润率的替代指标。我们将非GAAP营业收入定义为经摊销、基于股票的补偿、与收购相关的费用、与收购相关的盈利以及与我们的二次发售相关的成本调整后的营业亏损。我们将非GAAP营业收入利润率定义为非GAAP营业收入占总收入的百分比。
我们使用非GAAP营业收入和非GAAP营业收入利润率来了解和评估我们的核心经营业绩和趋势,准备和批准我们的年度预算,并制定短期和长期经营计划。我们相信,非GAAP营业收入和非GAAP营业收入利润率有助于在一致的基础上比较我们在不同时期的经营业绩,当与我们根据GAAP编制的业绩相结合时,有助于更广泛地了解影响我们经营业绩的因素和趋势。虽然获得的商标、客户关系和开发的技术的摊销费用不包括在非GAAP营业收入中,但与获得的商标、客户关系和开发的技术相关的收入反映在非GAAP的营业收入中,因为这些资产为我们创造了收入。
非GAAP营业收入和非GAAP营业收入利润率作为分析工具具有局限性,您不应单独考虑它们,或将其作为GAAP报告的我们业绩分析的替代品。由于这些限制,非GAAP营业收入和非GAAP营业收入利润率不应被视为GAAP确定的营业亏损或营业亏损利润率的替代,也不应被视为我们盈利能力的衡量标准。我们主要依靠我们的GAAP结果,并仅出于补充目的使用非GAAP衡量标准,从而弥补了这些限制。
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非GAAP营业收入与营业亏损(GAAP最直接的可比性衡量标准)的对账如下:
截至2013年12月31日的年度 | ||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | |||||
(单位:万人) | ||||||||||
营业亏损 | $ | (14,498) | $ | (20,256) | $ | (29,993) | ||||
摊销费用 |
| 33,328 |
| 32,682 |
| 30,460 | ||||
基于股票的薪酬 |
| 6,743 |
| 2,461 |
| 2,315 | ||||
收购相关费用 |
| 5,200 |
| 1,392 |
| 158 | ||||
收购相关溢价 |
| (1,000) |
| 200 |
| — | ||||
报价成本 | 670 | — | — | |||||||
非GAAP营业收入 | $ | 30,443 | $ | 16,479 | $ | 2,940 | ||||
非GAAP营业收入利润率 | 11 | % | 8 | % | 2 | % |
非GAAP净收入
非GAAP净收益(亏损)是对经营业绩的补充衡量,不是根据GAAP编制的,不代表也不应被视为根据GAAP确定的净亏损的替代方案。我们将非GAAP净收益(亏损)定义为经摊销、基于股票的补偿、外币交易损失、债务清偿损失、收购相关费用、收购相关盈利、与我们二次发售相关的成本、离散税项和所得税收益调整后的净亏损。
我们使用非GAAP净收益(亏损)来了解和评估我们的核心经营业绩和趋势,准备和批准我们的年度预算,并制定短期和长期经营计划。我们相信,非GAAP净收益(亏损)有助于在一致的基础上比较我们在不同时期的经营业绩,当与我们根据GAAP编制的业绩相结合时,有助于更广泛地了解影响我们经营业绩的因素和趋势。虽然获得的商标、客户关系和开发的技术的摊销费用不包括在非GAAP净收益(亏损)中,但与获得的商标、客户关系和开发的技术相关的收入反映在非GAAP的净收益(亏损)中,因为这些资产为我们创造了收入。
非GAAP净收益(亏损)作为一种分析工具有其局限性,您不应孤立地考虑它,也不应将其作为GAAP报告的我们业绩分析的替代品。由于这些限制,非GAAP净收益(亏损)不应被视为由GAAP确定的净亏损的替代,也不应被视为衡量我们盈利能力的指标。我们主要依靠我们的GAAP结果,并仅出于补充目的使用非GAAP衡量标准,从而弥补了这些限制。
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非GAAP净收益(亏损)与净亏损(GAAP最直接的可比性衡量标准)的对账如下:
截至2013年12月31日的年度 | ||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | |||||
(单位:万人) | ||||||||||
净损失 | $ | (22,771) | $ | (32,600) | $ | (36,256) | ||||
摊销费用 | 33,328 | 32,682 | 30,460 | |||||||
基于股票的薪酬 |
| 6,743 |
| 2,461 |
| 2,315 | ||||
外币交易损失 | 722 | 1,252 | 418 | |||||||
债务清偿损失 | 5,213 | — | — | |||||||
收购相关费用 |
| 5,200 |
| 1,392 |
| 158 | ||||
收购相关溢价 | (1,000) | 200 | — | |||||||
报价成本 | 670 |
| — |
| — | |||||
离散税目 |
| (2,937) |
| 53 |
| (534) | ||||
所得税优惠(1) |
| (9,793) |
| (9,280) |
| (8,124) | ||||
非GAAP净收益(亏损) | $ | 15,375 | $ | (3,840) | $ | (11,563) |
(1)除2020年第四季度外,对非GAAP净收益(亏损)调整的相关税收影响是使用适用司法管辖区各自的法定税率计算的,这与我们约25%的年度有效税率没有实质性差异。2020年第四季度,我们的年度有效税率受到估值免税额和外币变化的影响。因此,我们在2020年第四季度使用了15.4%的年有效税率,因为这与我们的法定税率有很大的不同。
调整后的EBITDA
调整后的EBITDA是对经营业绩的补充衡量,不是根据GAAP编制的,不代表也不应被视为根据GAAP确定的净亏损的替代方案。我们将调整后的EBITDA定义为净亏损,经利息支出、净额、所得税收益、折旧和摊销、股票补偿、外币交易损失、债务清偿损失、收购相关费用、收购相关收益以及与我们二次发售相关的成本调整后的净亏损。
我们使用调整后的EBITDA来了解和评估我们的核心经营业绩和趋势,准备和批准我们的年度预算,并制定短期和长期经营计划。我们相信,调整后的EBITDA有助于在一致的基础上比较我们在不同时期的经营业绩,当与我们根据公认会计原则编制的业绩结合起来看时,有助于更广泛地了解影响我们经营业绩的因素和趋势。
调整后的EBITDA作为一种分析工具有其局限性,您不应孤立地考虑它,也不应将其作为GAAP报告的我们业绩分析的替代品。由于这些限制,调整后的EBITDA不应被视为GAAP确定的净亏损的替代,也不应被视为衡量我们盈利能力的指标。我们主要依靠我们的GAAP结果,并仅出于补充目的使用非GAAP衡量标准,从而弥补了这些限制。
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调整后的EBITDA与净亏损(GAAP最直接的可比性指标)的对账如下:
截至2013年12月31日的年度 | ||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | |||||
(单位:万人) | ||||||||||
净损失 | $ | (22,771) | $ | (32,600) | $ | (36,256) | ||||
利息支出,净额 | 10,741 | 21,423 | 18,203 | |||||||
所得税优惠 | (8,312) | (10,111) | (12,137) | |||||||
折旧费用 | 4,840 | 4,125 | 3,454 | |||||||
摊销费用 | 33,328 | 32,682 | 30,460 | |||||||
基于股票的薪酬 |
| 6,743 |
| 2,461 |
| 2,315 | ||||
外币交易损失 |
| 722 |
| 1,252 |
| 418 | ||||
债务清偿损失 | 5,213 | — | — | |||||||
收购相关费用 |
| 5,200 |
| 1,392 |
| 158 | ||||
收购相关溢价 |
| (1,000) |
| 200 |
| — | ||||
报价成本 | 670 |
| — |
| — | |||||
调整后的EBITDA | $ | 35,374 | $ | 20,824 | $ | 6,615 |
经营成果的构成要素
收入
我们在履行履约义务时确认ASC 606项下的收入。我们的收入主要来自SaaS订阅和支持和维护合同的销售,其次是内部部署订阅和永久许可证和服务的销售。
订阅。订阅收入包括SaaS订阅以及支持和维护合同的销售。我们主要以一年的合同期销售我们的软件解决方案。我们通常每年预先开具SaaS订阅费、支持和维护费的发票,并在适用的协议期限内按比例确认收入,前提是所有其他收入确认标准均已满足。在2020年第四季度,我们在追溯的基础上将内部部署订阅收入中的许可部分从许可收入重新分类为合并运营报表中的订阅收入。请参阅本年度报告第II部分第8项Form 10-K所列合并财务报表的“附注1--业务列报和说明的依据”中的其他信息。假设满足所有收入确认标准,则预先确认内部部署订阅收入的许可证部分。有关详细信息,请参阅“关键会计政策”。我们预计,随着我们扩大客户群,订阅收入将随着时间的推移而增加,因为面向新客户的销售预计将主要是SaaS订阅。
驾照。许可收入包括主要销售给现有客户的JAMF Pro产品的内部永久许可收入。假设所有收入确认标准都满足,我们会预先确认许可证收入。我们预计许可证收入将减少,因为对新客户的销售主要是基于云的订阅安排,因此反映在订阅收入中。
服务。服务收入主要包括为我们的客户提供的专业服务,以配置和优化我们的软件解决方案的使用,以及与我们的软件解决方案的操作相关的培训服务。我们的服务按固定费用定价,通常在服务交付之前开具发票。收入在提供服务时确认。我们预计服务收入占总收入的比例将下降,因为对我们服务的需求预计不会以与我们订阅解决方案的需求相同的速度增长。
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收入成本
订阅费。订阅收入成本主要包括与支持我们的订阅、支持和维护安排相关的员工的员工补偿成本、我们的客户成功职能,以及与我们的云服务相关的第三方托管费。员工薪酬和相关成本包括员工的现金薪酬和福利,以及相关的间接成本。我们预计,以绝对美元计算,订阅收入成本将增加,但相对于我们业务的增长幅度,订阅收入占订阅收入的比例将保持相对一致。
服务成本。服务成本收入主要包括与提供专业服务和培训直接相关的员工薪酬成本、第三方集成商成本以及其他相关管理成本。我们预计,相对于我们服务业务的减少,服务成本收入以绝对值计算将会下降。
毛利和毛利率
毛利润(即收入减去收入成本)一直并将继续受到各种因素的影响,包括基于云的订阅客户组合、与支持我们的云解决方案相关的成本、我们扩大客户支持团队的程度,以及我们可以通过技术改进提高技术和基础设施效率的程度。我们预计我们的毛利按绝对美元计算将会增加。我们预计随着时间的推移,随着订阅收入在收入中所占的比例越来越大,以及每台设备的平均ARR增加,我们的毛利率将比COVID影响之前的费率有所提高。
运营费用
销售部和市场部。销售和营销费用主要包括员工薪酬成本、销售佣金、一般营销和促销活动成本、与差旅有关的费用和分配的管理费用。我们销售人员赚取的销售佣金在优惠期内递延摊销,预计为5年。我们预计,随着我们扩大销售人员和营销努力,我们的销售和营销费用在绝对美元的基础上将会增加。
研究和开发。研发费用主要由人员成本和已分配的管理费用组成。我们将继续投资于创新,以便为我们的客户提供新的解决方案,并增强我们现有的解决方案。有关更多信息,请参阅《商务指南-研发》。我们预计,随着我们业务的增长,按绝对美元计算,这类投资将会增加。
一般和行政。一般和行政费用主要包括公司人员的员工薪酬成本,如我们的高管、人力资源、设施、会计和财务、法律和合规以及信息技术部门的员工薪酬成本。此外,一般和行政费用包括与收购有关的费用,主要由第三方费用组成,如法律和会计费用,以及或有对价的调整。一般和行政费用还包括在二次发行中发生的成本。我们预计,随着业务的增长,特别是在我们继续投资于技术基础设施和扩大全球业务的情况下,我们的一般和行政费用将以美元为基础增加。此外,我们作为上市公司运营会产生额外的一般和行政费用,包括遵守适用于在国家证券交易所上市的公司的规则和法规的成本,与根据SEC的规则和法规承担合规和报告义务相关的成本,以及增加的保险、投资者关系和会计费用。
摊销。摊销费用主要包括对获得的商标、客户关系和开发技术的摊销。
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利息支出,净额
除利息支出外,净额主要包括我们在信贷安排下未偿还借款的利息支付以及相关递延融资成本的摊销。见“流动性和资本资源计划--信贷安排”.
债务清偿损失
于首次公开招股完成时,吾等偿还优先定期贷款本金2.05亿美元,并录得债务清偿亏损5.2百万美元,以支付预付罚款及撇销发债成本。
外币交易损益
我们的报告货币是美元。我们所有国际业务的功能货币是美元。我公司对外业务的资产、负债、收入和费用按照美国会计准则第830号主题重新计量。外币事务。重新计量调整在合并经营报表中记为外币交易损益。
所得税优惠
所得税优惠主要包括与美国联邦和州所得税相关的所得税,以及我们开展业务的外国司法管辖区的所得税。
其他收入
其他收入主要包括转租租金收入。转租于2020年第二季度终止。
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经营成果
下表列出了我们在指定时期的综合运营报表数据:
截至2013年12月31日的年度 | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | ||||
(单位:万人) | |||||||||
综合运营报表数据: |
|
|
|
| |||||
收入: |
|
|
|
| |||||
认购 | $ | 249,192 | $ | 175,189 | $ | 113,040 | |||
服务 |
| 14,525 |
| 19,008 |
| 20,206 | |||
执照 |
| 5,734 |
| 9,830 |
| 13,316 | |||
总收入 |
| 269,451 |
| 204,027 |
| 146,562 | |||
收入成本: |
|
|
|
|
| ||||
订阅费(1)(2) (不包括如下所示的摊销费用) |
| 39,323 |
| 31,539 |
| 24,088 | |||
服务成本(1)(2) (不包括如下所示的摊销费用) |
| 10,712 |
| 14,224 |
| 16,246 | |||
摊销费用 |
| 10,753 |
| 10,266 |
| 8,969 | |||
总收入成本 |
| 60,788 |
| 56,029 |
| 49,303 | |||
毛利 |
| 208,663 |
| 147,998 |
| 97,259 | |||
运营费用: |
|
|
|
|
| ||||
销售和市场营销(1)(2) |
| 96,251 |
| 71,006 |
| 51,976 | |||
研发(1)(2) |
| 52,431 |
| 42,829 |
| 31,515 | |||
一般和行政(1)(2)(3) |
| 51,904 |
| 32,003 |
| 22,270 | |||
摊销费用 |
| 22,575 |
| 22,416 |
| 21,491 | |||
总运营费用 |
| 223,161 |
| 168,254 |
| 127,252 | |||
运营亏损 |
| (14,498) |
| (20,256) |
| (29,993) | |||
利息支出,净额 |
| (10,741) |
| (21,423) |
| (18,203) | |||
债务清偿损失 | (5,213) | — | — | ||||||
外币交易损失 |
| (722) |
| (1,252) |
| (418) | |||
其他收入,净额 |
| 91 |
| 220 |
| 221 | |||
所得税优惠前亏损 |
| (31,083) |
| (42,711) |
| (48,393) | |||
所得税优惠 |
| 8,312 |
| 10,111 |
| 12,137 | |||
净损失 | $ | (22,771) | $ | (32,600) | $ | (36,256) |
(1) | 包括基于股票的薪酬,如下所示: |
截至2013年12月31日的年度 | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | ||||
(单位:万人) | |||||||||
收入成本: |
|
|
|
| |||||
认购 | $ | 732 | $ | 194 | $ | 225 | |||
服务 |
| 139 |
| — |
| — | |||
销售和市场营销 |
| 1,748 |
| 460 |
| 529 | |||
研发 |
| 1,533 |
| 394 |
| 239 | |||
一般和行政 |
| 2,591 |
| 1,413 |
| 1,322 | |||
$ | 6,743 | $ | 2,461 | $ | 2,315 |
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(2) | 包括折旧费用如下: |
截至2013年12月31日的年度 | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | ||||
(单位:万人) | |||||||||
收入成本: |
|
|
|
| |||||
认购 | $ | 917 | $ | 846 | $ | 745 | |||
服务 |
| 193 |
| 232 |
| 285 | |||
销售和市场营销 |
| 1,829 |
| 1,582 |
| 1,238 | |||
研发 |
| 1,067 |
| 1,052 |
| 905 | |||
一般和行政 |
| 834 |
| 413 |
| 281 | |||
$ | 4,840 | $ | 4,125 | $ | 3,454 |
(3) | 包括与收购相关的费用如下: |
截至2013年12月31日的年度 | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | ||||
(单位:万人) | |||||||||
一般和行政 | $ | 5,200 | $ | 1,392 | $ | 158 |
一般和行政部门还包括截至2020年12月31日和2019年12月31日的两个年度分别为100万美元和20万美元的Digita盈利福利(支出)。
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目录
下表列出了我们的合并运营报表数据,以所示期间总收入的百分比表示:
截至2013年12月31日的年度 | |||||||
| 2020 | 2019 |
| 2018 |
| ||
(AS占其总营收的个百分点) | |||||||
综合运营报表数据: |
|
|
|
| |||
收入: |
|
|
|
| |||
认购 |
| 93 | % | 86 | % | 77 | % |
服务 |
| 5 | 9 | 14 | |||
执照 |
| 2 | 5 | 9 | |||
总收入 |
| 100 | 100 | 100 | |||
收入成本: |
|
| |||||
认购成本(不包括如下所示的摊销费用) |
| 15 | 15 | 16 | |||
服务成本(不包括如下所示的摊销费用) |
| 4 | 7 | 11 | |||
摊销费用 |
| 4 | 5 | 6 | |||
总收入成本 |
| 23 | 27 | 34 | |||
毛利 |
| 77 | 73 | 66 | |||
运营费用: |
|
| |||||
销售和市场营销 |
| 36 | 35 | 35 | |||
研发 |
| 19 | 21 | 22 | |||
一般和行政 |
| 19 | 16 | 15 | |||
摊销费用 |
| 8 | 11 | 15 | |||
总运营费用 |
| 82 | 82 | 87 | |||
运营亏损 |
| (5) | (10) | (20) | |||
利息支出,净额 |
| (4) | (11) | (12) | |||
债务清偿损失 | (2) | — | — | ||||
外币交易损失 |
| — | (1) | — | |||
其他收入,净额 |
| — | — | — | |||
所得税优惠前亏损 |
| (11) | (21) | (33) | |||
所得税优惠 |
| 3 | 5 | 8 | |||
净损失 |
| (8) | % | (16) | % | (25) | % |
截至2020年12月31日、2019年和2018年12月31日止年度比较
收入
截止的年数 | 截止的年数 | |||||||||||||||||||||||
2011年12月31日 | 变化 | 2011年12月31日 | 变化 |
| ||||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| $ |
| % |
|
| 2019 |
| 2018 |
| $ |
| % |
| |||||||
(以千元为单位,百分比除外) | ||||||||||||||||||||||||
SaaS订阅以及支持和维护 | $ | 224,514 | $ | 159,111 | $ | 65,403 |
| 41 | % | $ | 159,111 | $ | 100,350 | $ | 58,761 |
| 59 | % | ||||||
内部部署订阅 |
| 24,678 |
| 16,078 |
| 8,600 |
| 53 |
| 16,078 |
| 12,690 |
| 3,388 |
| 27 | ||||||||
订阅收入 |
| 249,192 |
| 175,189 |
| 74,003 |
| 42 |
| 175,189 |
| 113,040 |
| 62,149 |
| 55 | ||||||||
专业服务 |
| 14,525 |
| 19,008 |
| (4,483) |
| (24) |
| 19,008 |
| 20,206 |
| (1,198) |
| (6) | ||||||||
永久许可证 |
| 5,734 |
| 9,830 |
| (4,096) |
| (42) |
| 9,830 |
| 13,316 |
| (3,486) |
| (26) | ||||||||
非订阅收入 |
| 20,259 |
| 28,838 |
| (8,579) |
| (30) |
| 28,838 |
| 33,522 |
| (4,684) |
| (14) | ||||||||
总收入 | $ | 269,451 | $ | 204,027 | $ | 65,424 |
| 32 | % | $ | 204,027 | $ | 146,562 | $ | 57,465 |
| 39 | % |
与截至2019年12月31日的财年相比,截至2020年12月31日的财年总收入增加了6540万美元,增幅为32%。整体收入增加是因为订阅收入增加,但服务和许可证收入下降部分抵消了这一增长。在截至2020年12月31日的一年中,订阅收入占总收入的93%,而在截至2019年12月31日的一年中,这一比例为86%。订阅收入的增长是由设备扩张、新客户的增加和交叉销售推动的。随着新冠肺炎的出现,服务收入有所下降
83
目录
这对我们的面对面培训产生了影响,我们的产品增强功能降低了客户在使用我们的产品时对我们服务的依赖。由于将客户转移到我们的SaaS模式(而不是内部永久许可),许可收入下降。
与截至2018年12月31日的年度相比,截至2019年12月31日的年度总收入增加了5750万美元,增幅为39%。整体收入增长的原因是订阅收入增加,但服务和许可收入略有下降,部分抵消了这一影响。订阅收入的增长是由新客户的增加以及我们已安装客户群内设备扩展的增加推动的。服务收入下降,因为我们的产品增强降低了客户使用我们产品所需的对我们服务的依赖。由于将客户转移到我们的SaaS模式(而不是内部永久许可),许可收入下降。
收入成本和毛利率
截止的年数 | 截止的年数 | |||||||||||||||||||||||
2011年12月31日 | 变化 |
| 2011年12月31日 | 变化 |
| |||||||||||||||||||
| 2020 | 2019 | $ |
| % |
|
| 2019 | 2018 | $ |
| % |
| |||||||||||
(除百分比外,以千为单位) | ||||||||||||||||||||||||
收入成本: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||||||
认购成本(不包括如下所示的摊销费用) | $ | 39,323 | $ | 31,539 | $ | 7,784 | 25 | % | $ | 31,539 | $ | 24,088 | $ | 7,451 | 31 | % | ||||||||
服务成本(不包括摊销费用,如下所示) |
| 10,712 |
| 14,224 |
| (3,512) | (25) |
| 14,224 |
| 16,246 |
| (2,022) | (12) | ||||||||||
摊销费用 |
| 10,753 |
| 10,266 |
| 487 | 5 |
| 10,266 |
| 8,969 |
| 1,297 | 14 | ||||||||||
总收入成本 | $ | 60,788 | $ | 56,029 | $ | 4,759 | 8 | % | $ | 56,029 | $ | 49,303 | $ | 6,726 | 14 | % | ||||||||
毛利率 |
| 77 | % |
| 73 | % |
|
|
|
| 73 | % |
| 66 | % |
|
|
|
与截至2019年12月31日的年度相比,截至2020年12月31日的年度收入成本增加了480万美元,增幅为8%,原因是订阅收入和摊销费用成本增加,但收入的服务成本下降部分抵消了这一增长。订阅收入成本增加了780万美元,主要原因是与增加员工人数相关的员工薪酬成本增加了410万美元以支持订阅客户群的增长,第三方托管费增加了240万美元以支持我们的增长,计算机硬件和软件成本增加了90万美元以支持业务增长,以及基于股票的薪酬支出增加了50万美元。由于收购增加了我们资产负债表中的无形资产,摊销费用增加了50万美元。由于服务收入下降,服务成本收入减少了350万美元。
与截至2018年12月31日的年度相比,截至2019年12月31日的年度收入成本增加了670万美元,增幅为14%,这是由于订阅收入成本和摊销费用的增加部分被较低的服务收入成本所抵消。订阅收入成本增加了750万美元,原因是员工薪酬成本增加了360万美元,以支持我们订阅客户群的增长;第三方托管费增加了240万美元,因为我们增加了容量以支持我们的增长;以及成本增加了150万美元以支持业务增长。由于收购增加了我们资产负债表中的无形资产,摊销费用增加了130万美元。由于部署了更具成本效益的服务交付(包括使用第三方集成商),服务成本收入减少了200万美元。
截至2020年12月31日、2019年和2018年12月31日的年度,总毛利率分别为77%、73%和66%,因为我们的收入增长速度快于实现收入所需的成本。
84
目录
运营费用
截止的年数 | 截止的年数 | |||||||||||||||||||||||
2011年12月31日 | 变化 |
| 2011年12月31日 | 变化 |
| |||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| $ |
| % |
|
| 2019 |
| 2018 |
| $ |
| % |
| |||||||
(除百分比外,以千为单位) | ||||||||||||||||||||||||
运营费用: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||||
销售和市场营销 | $ | 96,251 | $ | 71,006 | $ | 25,245 |
| 36 | % | $ | 71,006 | $ | 51,976 | $ | 19,030 |
| 37 | % | ||||||
研发 |
| 52,431 |
| 42,829 |
| 9,602 |
| 22 |
| 42,829 |
| 31,515 |
| 11,314 |
| 36 | ||||||||
一般和行政 |
| 51,904 |
| 32,003 |
| 19,901 |
| 62 |
| 32,003 |
| 22,270 |
| 9,733 |
| 44 | ||||||||
摊销费用 |
| 22,575 |
| 22,416 |
| 159 |
| 1 |
| 22,416 |
| 21,491 |
| 925 |
| 4 | ||||||||
运营费用 | $ | 223,161 | $ | 168,254 | $ | 54,907 |
| 33 | % | $ | 168,254 | $ | 127,252 | $ | 41,002 |
| 32 | % |
销售部和市场部。与截至2019年12月31日的年度相比,截至2020年12月31日的一年,销售和营销费用增加了2520万美元,增幅为36%。这一增长主要是由于员工人数增长推动的员工薪酬成本增加了1,780万美元,营销成本增加了510万美元,支持业务增长的计算机硬件和软件成本增加了280万美元,以及反映首次公开募股的股票薪酬支出增加了130万美元,但由于新冠肺炎导致差旅相关费用减少,部分抵消了增加的260万美元。营销成本增加的主要原因是,专注于获取新客户的需求激发计划、广告和品牌宣传活动增加,以及与我们的年度用户大会相关的成本增加。
销售部和市场部。与截至2018年12月31日的年度相比,截至2019年12月31日的年度销售和营销费用增加了1,900万美元,增幅为37%。这一增长主要是由于与员工人数增长相关的员工薪酬成本增加了1320万美元。营销成本增加了280万美元,这主要是由于以获得新客户为重点的需求产生计划、广告和品牌宣传活动的增加。成本增加的其余部分与支持业务和员工增长的成本有关,约为300万美元。
研究和开发。与截至2019年12月31日的年度相比,截至2020年12月31日的年度研发费用增加了960万美元,增幅为22%。这一增长主要是由于员工人数增加导致员工薪酬成本增加670万美元,外部服务增加110万美元,支持业务增长的计算机硬件和软件成本增加130万美元,以及反映首次公开募股授权的股票薪酬支出增加110万美元,但因新冠肺炎导致差旅相关支出减少70万美元被部分抵消。
研究和开发。与截至2018年12月31日的年度相比,截至2019年12月31日的年度研发费用增加了1130万美元,增幅为36%。这一增长主要是由于员工人数增加导致员工薪酬成本增加了880万美元,以及支持业务增长的计算机硬件和软件成本增加了80万美元。成本增加的其余部分与支持业务和员工增长的成本有关,约为170万美元。
一般和行政。与截至2019年12月31日的年度相比,截至2020年12月31日的年度一般和行政费用增加了1990万美元,增幅为62%。这一增长主要是由于为了支持我们的持续增长而增加的员工薪酬成本增加了630万美元,作为上市公司运营而产生的额外费用增加了610万美元,与收购相关的支出增加了520万美元,基于股票的薪酬支出增加了120万美元,坏账和回报拨备增加了80万美元,但被或有对价减少100万美元部分抵消。成本增加的其余部分主要与支持业务和员工增长的成本有关。
一般和行政。与截至2018年12月31日的年度相比,截至2019年12月31日的年度一般和行政费用增加了970万美元,增幅为44%。这一增长主要是由于员工薪酬成本增加了350万美元,这主要是由于为支持我们的持续增长而增加的员工人数,以及专业服务成本增加了300万美元,其中主要包括2019年收购ZuluDesk和Digita以及公司总体增长推动的法律和会计费用。此外,慈善事业
85
目录
捐款增加了90万美元。成本增加的其余部分与支持业务和员工增长的成本有关,约为230万美元。
摊销费用。与截至20120年12月31日的财年相比,截至2019年12月31日的财年摊销费用增加了20万美元,增幅为1%。这一增长是由于在2020年和2019年7月收购了额外的无形资产。
摊销费用。与截至2018年12月31日的年度相比,截至2019年12月31日的年度摊销费用增加了90万美元,增幅为4%。这一增长是由于2019年收购了额外的无形资产。
利息支出,净额
截止的年数 | 截止的年数 | |||||||||||||||||||||||
2011年12月31日 | 变化 |
| 2011年12月31日 | 变化 |
| |||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| $ |
| % |
|
| 2019 |
| 2018 |
| $ |
| % |
| |||||||
(除百分比外,以千为单位) | ||||||||||||||||||||||||
利息支出,净额 | $ | 10,741 | $ | 21,423 | $ | (10,682) |
| (50) | % | $ | 21,423 | $ | 18,203 | $ | 3,220 |
| 18 | % |
利息支出,截至2020年12月31日止年度较截至2019年12月31日止年度减少1,070万美元,或50%,反映偿还优先定期贷款安排以及偿还前利率下降。
利息支出,与截至2018年12月31日的年度相比,截至2019年12月31日的年度净增加320万美元,增幅为18%。这一增长主要是由于2019年优先定期贷款安排(Prior Term Loan Facility)下额外借款3000万美元,为收购ZuluDesk提供资金,但2019年的利率低于2018年,部分抵消了这一增长。
债务清偿损失
截止的年数 | 截止的年数 | |||||||||||||||||||||||
2011年12月31日 | 变化 |
| 2011年12月31日 | 变化 |
| |||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| $ |
| % |
|
| 2019 |
| 2018 |
| $ |
| % |
| |||||||
(除百分比外,以千为单位) | ||||||||||||||||||||||||
债务清偿损失 | $ | 5,213 | $ | — | $ | 5,213 |
| NM | $ | — | $ | — | $ | — |
| NM |
截至2020年12月31日的年度债务清偿亏损520万美元,包括200万美元的预付款罚金和320万美元与提前偿还优先定期贷款安排相关的债务发行成本的冲销。
外币交易损失
截止的年数 | 截止的年数 | |||||||||||||||||||||||
2011年12月31日 | 变化 |
| 2011年12月31日 | 变化 |
| |||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| $ |
| % |
|
| 2019 |
| 2018 |
| $ |
| % |
| |||||||
(除百分比外,以千为单位) | ||||||||||||||||||||||||
外币交易损失 | $ | 722 | $ | 1,252 | $ | (530) |
| (42) | % | $ | 1,252 | $ | 418 | $ | 834 |
| NM |
与截至2019年12月31日的年度相比,截至2020年12月31日的年度外币交易损失减少了50万美元,降幅为42%。亏损的减少是由于与上一年相比,重新计量以欧元和澳元计价的货币资产和负债产生了有利影响。
与截至2018年12月31日的年度相比,截至2019年12月31日的年度外币交易损失增加了80万美元。亏损的增加主要是由美元走弱推动的
86
目录
与欧元相比,这笔资金用于收购ZuluDesk的大量欧元计价公司间贷款。
其他收入,净额
截止的年数 | 截止的年数 | |||||||||||||||||||||||
2011年12月31日 | 变化 |
| 2011年12月31日 | 变化 |
| |||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| $ |
| % |
|
| 2019 |
| 2018 |
| $ |
| % |
| |||||||
(除百分比外,以千为单位) | ||||||||||||||||||||||||
其他收入,净额 | $ | 91 | $ | 220 | $ | (129) |
| (59) | % | $ | 220 | $ | 221 | $ | (1) |
| (0) | % |
与截至2019年12月31日的财年相比,截至2020年12月31日的财年,其他收入净额减少了10万美元,降幅为59%。其他收入净额的减少是由于我们在2020年第二季度终止了转租。
所得税优惠
截止的年数 | 截止的年数 | |||||||||||||||||||||||
2011年12月31日 | 变化 |
| 2011年12月31日 | 变化 |
| |||||||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| $ |
| % |
|
| 2019 |
| 2018 |
| $ |
| % |
| |||||||
(除百分比外,以千为单位) | ||||||||||||||||||||||||
所得税优惠 | $ | 8,312 | $ | 10,111 | $ | (1,799) |
| (18) | % | $ | 10,111 | $ | 12,137 | $ | (2,026) |
| (17) | % |
截至2020年12月31日和2019年12月31日的财年,所得税优惠分别为830万美元和1010万美元。截至2020年12月31日和2019年12月31日止年度的实际税率分别为26.7%和23.7%。该公司所得税优惠的主要组成部分主要包括州和联邦所得税、联邦研究和开发抵免、估值津贴和股票补偿。截至2020年12月31日的一年的有效税率高于上年,原因是股票补偿、与CARE法案相关的净营业亏损结转和利息限制变化、研发抵免、2020年7月20日发布的最终GILTI高税收排除规定以及与子公司合并相关的外国递延税收资产估值津贴的变化。截至2020年12月31日的一年的有效税率受到290万美元的离散所得税优惠的影响,这主要与债务清偿损失、股票补偿以及与CARE法案相关的净营业亏损结转和利息限制变化的影响有关。
截至2019年12月31日和2018年12月31日的年度,所得税优惠分别为1010万美元和1210万美元。截至2019年12月31日和2018年12月31日的年度实际税率分别为23.7%和25.1%。该公司所得税优惠的主要组成部分主要包括州和联邦所得税、联邦研究和开发抵免以及GILTI条款。2019年的有效税率低于2018年,原因是永久性差异较高,以及外国递延税资产的估值津贴。
流动性与资本资源
一般信息
截至2020年12月31日,我们的主要流动性来源是总计194.9美元的现金和现金等价物,这些现金和现金等价物是为营运资本目的持有的,以及我们新循环信贷安排的可用余额,详情如下。我们的现金等价物包括货币市场基金和在购买三个月或更短时间内原始或剩余到期日的美国国债。我们来自运营的正现金流使我们能够继续进行投资,以支持我们的业务增长。我们预计,除了现金和现金等价物外,我们的运营现金流将使我们能够在未来继续进行此类投资。
2020年7月24日,我们完成了IPO,以IPO价格发行和出售了1350万股普通股。在首次公开募股方面,扣除承销费用,我们筹集了约319.0美元。
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目录
折扣和报价费用由我们支付。在IPO的同时,我们以私募方式向我们的某些指定高管、某些其他员工和我们的独立董事发行和出售了85,880股普通股,发行价为IPO价格,总代价约为220万美元。
首次公开招股结束时,本公司偿还了优先定期贷款本金205.0,000,000美元,并支付了3,400,000美元的应计利息和2,000,000美元的预付款罚金。该公司还在偿还债务时冲销了320万美元的剩余债务发行成本。该公司在2020年第三季度记录了520万美元的债务清偿亏损,用于预付款罚款和债务发行成本的注销。
我们相信,我们的现金和现金等价物、我们新的循环信贷安排以及通过销售我们的软件解决方案和服务提供的现金将足以满足我们至少未来12个月的营运资本和资本支出需求。我们未来的资本需求将取决于许多因素,包括我们的增长率、支持开发努力的支出的时机和程度、销售和营销活动的扩大、新的和增强的产品和服务的推出,以及我们的产品继续被市场接受。未来,我们可能会使用现金收购或投资于互补的业务、服务和技术,包括知识产权。
我们是一家控股公司,我们所有的营业收入都来自我们的子公司。因此,我们的现金流取决于我们子公司的业绩以及这些实体向我们分配资金的能力。有关我们股利政策的讨论,请参阅第5项,“注册人普通股市场、相关股东事项和发行人购买股票证券-股利政策 ”,其中包括对我们支付股息和分红能力的限制。
我们的大多数客户预先支付订阅以及支持和维护合同的费用,其中一部分记录为递延收入。递延收入包括我们订阅的账单费用中未赚取的部分,根据我们的收入确认政策,这些费用后来被确认为收入。截至2020年12月31日,我们已递延营收206.0,000,000美元,其中160.5,000,000美元计入流动负债,如果所有其他营收确认标准均已满足,预计未来12个月将计入营收。
信贷安排
2017年11月13日,我们与贷款人组成的银团签订了优先信贷协议,其中包括175.0美元的优先定期贷款安排和1,500万美元的优先循环信贷安排,每种情况下的到期日都是2022年11月13日。根据截至2019年1月30日的第291号修订协议,优先定期贷款安排增加到205.0美元。首次公开招股完成时,本公司偿还了优先定期贷款的未偿还本金余额,包括应计利息和未付利息,优先信贷协议终止。
2020年7月27日,我们签订了新的信贷协议,其中规定了1.5亿美元的初始循环信贷安排,金额可以在特定情况下增加或减少,其中2500万美元的信用证升华和5000万美元的替代货币升华。此外,新的信贷协议规定,该公司有能力申请增量定期贷款,每笔贷款的最低金额为500万美元。新信贷协议到期日为2025年7月27日。新信贷协议包含惯例陈述和担保、肯定契约、报告义务、消极契约和违约事件。截至2020年12月31日,我们遵守了这些公约。截至2020年12月31日,在我们的新循环信贷安排下,我们有100万美元的未偿还信用证。在2020年第三季度,公司记录了130万美元的债务发行成本,这些成本在新信贷协议期限内摊销为利息支出。截至2020年12月31日,110万美元的发债成本计入合并资产负债表中的其他资产。
根据新信贷协议适用于循环借款的利率为:(I)基本利率,等于(A)最优惠利率、(B)联邦基金实际利率加0.5%及(C)调整后Libo利率(以下限为准)中较大者,为期一个月(每个期限定义见
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目录
新信贷协议)加1%,或(Ii)经调整的libo利率(以下限为准)等于适用利息期间的libo利率乘以法定储备金利率,就第(I)及(Ii)款而言,另加适用利率。(I)基本利率贷款的适用利率由年息0.25厘至1.0厘不等,而Libo利率贷款的适用利率则由年息1.25厘至2.0厘不等,两者均以高级担保净杠杆比率(定义见新信贷协议)为基准。基本利率借款只能以美元计价。本公司于新信贷协议期限内支付按高级担保净杠杆率计算的循环承诺每日平均未支取部分的每年0.20%至0.35%不等的承诺费。
现金流
下表汇总了我们的经营、投资和融资活动产生的综合现金流:
截至2013年12月31日的年度 | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | ||||
(单位:千) | |||||||||
经营活动提供的净现金 | $ | 52,743 | $ | 11,904 | $ | 9,360 | |||
用于投资活动的净现金 |
| (6,876) |
| (47,363) |
| (5,802) | |||
融资活动提供的现金净额 |
| 115,964 |
| 28,652 |
| 1,770 | |||
汇率变动对现金及现金等价物的影响 | 604 | — | — | ||||||
现金及现金等价物净增(减) |
| 162,435 |
| (6,807) |
| 5,328 | |||
期初现金及现金等价物 |
| 32,433 |
| 39,240 |
| 33,912 | |||
期末现金和现金等价物 | $ | 194,868 | $ | 32,433 | $ | 39,240 | |||
支付利息的现金 | $ | 12,649 | $ | 20,693 | $ | 17,835 | |||
购买设备和改善租赁条件所支付的现金 |
| 4,368 |
| 7,190 |
| 2,909 |
经营活动
在截至2020年12月31日的一年中,运营活动提供的净现金为5270万美元,反映了我们2280万美元的净亏损,调整后的非现金费用为5160万美元,以及我们运营资产和负债变化带来的2390万美元的现金净流入。非现金费用主要包括财产、设备和无形资产的折旧和摊销、递延合同成本的摊销、债务发行成本的摊销、坏账支出和回报拨备、债务清偿损失和基于股票的补偿,部分被递延税款和我们Digita派息的100万美元调整所抵消。来自经营资产和负债变化的现金净流入的主要驱动因素包括递延收入增加6510万美元,应付帐款和应计负债增加940万美元,其他负债增加190万美元,但部分被递延合同成本增加2460万美元、应收账款增加2320万美元以及预付开支和其他资产增加410万美元所抵消。
截至2019年12月31日的年度,运营活动提供的现金净额为1190万美元,反映我们净亏损3260万美元,经非现金费用3580万美元和我们运营资产和负债变化提供的870万美元现金净流入调整后。非现金费用主要包括财产、设备和无形资产的折旧和摊销、递延合同成本的摊销、债务发行成本的摊销和基于股票的薪酬,部分由递延税款抵消。营业资产和负债变化的主要驱动因素是递延收入增加3700万美元,应付账款和应计负债增加750万美元,但被应收账款增加1470万美元、递延合同成本1700万美元以及预付费用和其他资产460万美元部分抵消。
截至2018年12月31日止年度,营运活动提供的现金净额为940万美元,反映我们净亏损3,630万美元,经非现金费用2,770万美元及营运资产及负债变动提供的现金净流入1,800万美元调整后。非现金费用主要包括以股份为基础的补偿、财产和设备以及无形资产的折旧和摊销,以及部分由递延税款抵消的递延合同成本的摊销。运营资产变化的主要驱动因素是
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目录
与递延收入增加3250万美元相关的负债被递延合同成本增加1320万美元部分抵消。
投资活动
在截至2020年12月31日的一年中,投资活动中使用的净现金为690万美元,原因是购买了440万美元的设备和租赁改进,以支持我们更多的员工,增加了办公空间和硬件和软件,以及收购了Mondada,扣除收购的现金净额为250万美元。
在截至2019年12月31日的年度内,用于投资活动的现金净额为4740万美元,原因是收购ZuluDesk和Digita的现金净额为4020万美元,以及购买了720万美元的设备和租赁改进,以增加办公空间和硬件和软件,以支持我们的更多员工。
在截至2018年12月31日的一年中,用于投资活动的净现金为580万美元,主要原因是以210万美元现金收购Orchard&Grove,以及购买290万美元的设备和租赁改进,以支持更多员工以及额外的办公空间和硬件和软件。
融资活动
于截至二零二零年十二月三十一日止年度内,融资活动提供的现金净额为116.0,000,000美元,因首次公开招股所得款项(扣除承销折扣及佣金)、行使购股权所得款项及私募所得款项分别为3.263亿美元、300万美元及220万美元,但因偿还优先定期贷款安排本金2.05亿美元、支付债务清偿成本200万美元、支付发售成本730万美元及支付与新股有关的发债成本130万美元而部分抵销。
截至2019年12月31日的年度内,融资活动提供的现金净额为2,870万美元,主要是由于我们之前的信贷安排为收购ZuluDesk增加了4,000万美元的借款。收购后,我们偿还了1000万美元的优先信贷安排。
在截至2018年12月31日的年度内,融资活动提供的现金净额为180万美元,这是由于行使股票期权的收益。
合同义务和承诺
截至2020年12月31日,我们的主要承诺包括办公空间运营租赁项下的义务,以及与AWS就托管服务和其他支持软件供应商作出的不可取消的最低年度承诺。
下表列出了截至2020年12月31日我们具有最终付款条款的重要合同义务和承诺的金额:
按期到期付款 | |||||||||||||||
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| 少于 |
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| 多过 | |||||||||
总计 | 1年 | 1-3年 | 3-5年 | 5年 | |||||||||||
(单位:千) | |||||||||||||||
经营租赁义务 | $ | 33,038 | $ | 5,837 | $ | 10,631 | $ | 7,088 | $ | 9,482 | |||||
其他义务(1) |
| 35,765 |
| 14,431 |
| 21,334 |
| — |
| — | |||||
总计 | $ | 68,803 | $ | 20,268 | $ | 31,965 | $ | 7,088 | $ | 9,482 |
(1)其他义务代表与AWS就托管服务和其他支持软件作出的不可取消的最低年度承诺。
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目录
上表不包括与我们2019年收购Digita相关的潜在赚取对价。关于那次收购,我们同意了一项盈利安排,规定在满足某些条件的情况下,向卖方支付最高1,500万美元。
赔偿协议
在正常业务过程中,我们签订不同范围和条款的协议,根据这些协议,我们同意就某些事项赔偿客户、渠道合作伙伴、供应商、出租人、业务合作伙伴和其他各方,包括但不限于因违反此类协议、我们将提供的服务或第三方提出的知识产权侵权、挪用或其他侵权索赔而造成的损失。见《风险因素》--我们与客户、渠道合作伙伴和其他第三方的合同中都有赔偿条款,这可能会对我们的业务产生实质性的不利影响。此外,在完成首次公开招股时,我们与我们的董事和某些高管签订了赔偿协议,这些协议将要求我们(其中包括)就他们作为董事、高级管理人员或员工的身份或服务而可能产生的某些责任进行赔偿。根据此类协议,没有要求我们提供赔偿,据我们所知,没有任何索赔可能对我们的综合资产负债表、综合业务表和全面亏损或综合现金流量表产生重大影响。
就业法案
根据“就业法案”的规定,我们有资格成为“新兴成长型公司”。只要我们是一家“新兴成长型公司”,我们就可以利用适用于其他非“新兴成长型公司”的上市公司的各种报告要求的某些豁免,包括但不限于,不被要求遵守SOX第404(B)节的审计师认证要求,减少我们定期报告和委托书中关于高管薪酬的披露义务,免除就高管薪酬举行咨询“薪酬话语权”投票的要求,以及就黄金降落伞薪酬进行股东咨询投票的要求。
就业法案还允许像我们这样的新兴成长型公司利用延长的过渡期,遵守适用于上市公司的新的或修订后的会计准则。我们已选择利用延长的过渡期来遵守新的或修订的会计准则,因此,我们将不会像其他立即遵守该等新的或修订的会计准则的公众公司一样,遵守相同的新或修订的会计准则。
关键会计政策
我们对财务状况和经营结果的讨论和分析是以我们的合并财务报表为基础的。根据公认会计原则编制我们的财务报表要求我们作出影响资产、负债、收入和费用报告金额的估计和假设。我们根据经验和其他我们认为在这种情况下是合理的假设来评估我们的估计,并且我们会在持续的基础上对这些估计进行评估。实际结果可能与这些估计不同,影响我们报告的运营结果和财务状况。
我们的关键会计政策是那些对我们的综合财务报表有重大影响并涉及管理层困难、主观或复杂判断的政策。在审查我们的合并财务报表时,彻底了解这些关键会计政策是至关重要的。我们认为,下面列出的关键会计政策是最困难的管理决策,因为它们涉及如上所述的重大估计和假设的使用。有关我们的关键会计政策的更多详细信息,请参阅本年度报告(Form 10-K)第II部分第8项中包含的合并财务报表的“附注2-重要会计政策摘要”。
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目录
收入确认
我们从销售软件许可和维护、托管软件和相关专业服务中获得收入。我们根据ASC 606确认收入,其中提供了确认来自与客户的合同收入的五步模型,如下所示:
● | 确定与客户的合同 |
● | 确定合同中的履约义务 |
● | 确定交易价格 |
● | 将交易价格分配给合同中的履约义务 |
● | 在履行业绩义务时或在履行义务时确认收入 |
我们与客户的合同通常包括向客户转让多种产品和服务的承诺。确定产品和服务是否被认为是不同的绩效义务,应该分开核算,而不是放在一起核算,这可能需要很大的判断。
当我们与客户的合同包含多个履约义务时,合同交易价格将按相对独立销售价格(“SSP”)分配给每个履约义务。该公司通常根据其产品和服务的可观察销售价格来确定SSP。在无法直接观察到SSP的情况下(例如,使用从未单独销售的软件许可证),可以使用可能包括市场状况和其他可观察到的输入的信息来确定SSP。此外,对于定价也被确定为高度可变或高度不确定的软件产品,使用残差法建立了SSP。然而,该公司目前没有对其任何履约义务使用余额法,因为定价没有被确定为高度可变或高度不确定。SSP通常建立为范围,公司通常针对单个产品和服务有多个SSP范围,这是因为这些产品和服务按客户类别、渠道类型和购买量等情况进行分层。
基于股票的薪酬
本公司适用ASC 718的规定,薪酬 - 股票薪酬(“ASC 718”)在其基于股票的薪酬的会计和报告中。ASC 718要求向员工支付的所有股票付款,包括授予员工股票期权,都必须在损益表中根据其公允价值予以确认。根据公司的期权计划,所有未偿还的基于服务的期权的行使价等于授予日公司股票的公允价值,由独立的第三方确定。这些期权的公允价值是使用Black-Scholes期权定价模型确定的。限制性股票单位(“RSU”)的补偿成本是根据公司股票在授予之日的公平市值确定的。基于服务的期权和RSU的股票补偿费用通常在所需服务期内以直线方式确认。没收在发生时会被计算在内。
公司还向某些高管授予基于业绩的奖励,当Vista在公司的投资实现现金回报等于或超过15.15亿美元(“终止事件”)时,这些奖励将授予并可行使。协议条款没有规定终止事件发生的履约期。奖项的合约期为10年。这些选项也称为返回目标选项。该公司使用修改后的Black-Scholes期权定价模型,该模型使用第3级投入进行公允价值计量。截至2020年12月31日和2019年12月31日,这些期权的归属条件尚未满足,相应地,未记录补偿费用。
在IPO的同时,这些期权的归属条件被修改为也在IPO以及Vista注册和出售股份之后归属,前提是Vista在
92
目录
相当于或超过15.15亿美元的公司。根据ASC 718,我们计算了这些期权在修改日期的公允价值。这些期权在修改之日的价值为3300万美元。由于这些奖励目前被认为不太可能满足归属要求,因此没有确认任何费用,未来确认任何费用的时间也是未知的。
这些方法的应用涉及到高度复杂和主观的估计、判断和假设的使用,包括关于我们未来预期收入、费用、现金流、贴现率、市场倍数、可比上市公司的选择以及未来事件的可能性的估计、判断和假设。
普通股估值
在首次公开募股之前,我们的董事会确定了基于股票奖励的普通股股票的公允价值。这些估计在一定程度上是基于第三方评估公司提供的估值。
由于我们的普通股在首次公开募股之前没有公开市场,我们的董事会做出了合理的判断,并考虑了许多客观和主观因素,根据美国注册会计师协会实践指南确定了我们普通股的公允价值的最佳估计。作为补偿发行的私人持股公司股权证券的估值(“美国注册会计师协会指南”)。在首次公开募股之前,我们的董事会在估计我们普通股的公允价值时考虑的因素包括:
● | 由无关的第三方专家定期进行的同期估值; |
● | 我们的历史经营和财务业绩; |
● | 考虑到当时的市场状况以及我们业务的性质和历史,实现流动性事件的可能性,如完成IPO或出售我们的公司; |
● | 本行业可比公司的市盈率; |
● | 本行业当前收购的市盈率; |
● | 发展阶段; |
● | 行业信息,如市场规模和增长情况; |
● | 由于我们是一家私人公司,我们的证券缺乏可销售性;以及 |
● | 总体宏观经济状况。 |
在首次公开发行(IPO)前对我们的普通股进行估值时,我们的董事会使用了收益法和市场法两种估值方法来确定价值。收益法基于对公司未来产生的现金流的预期来估计价值。这些未来现金流使用基于我们的加权平均资本成本(“WACC”)的贴现率折现到其现值。为了得出我们的WACC,我们使用资本资产定价模型和可比较的公司Beta开发了股权成本,并根据我们估计的借款成本确定了债务成本。债务和股权的成本随后根据我们的实际资本结构进行了加权。市场法基于对IPO价值的估计,或将我们公司与类似业务领域的可比上市公司进行比较来估计价值。从可比较的公司中,确定了一个具有代表性的市场倍数,并将其应用于我们的财务业绩,以估计我们的企业价值。此外,我们的市场策略考虑到了我们行业最近收购的倍数。
这些方法的应用涉及到高度复杂和主观的估计、判断和假设的使用,包括关于我们未来预期收入、费用、现金流、贴现率、市盈率、可比上市公司的选择以及未来事件的可能性的估计、判断和假设。任何或中的更改
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目录
所有这些估计和假设都将影响我们在每个估值日的估值,并可能对我们普通股的估值产生实质性影响。
首次公开募股完成后,我们的普通股不再需要确定公允价值,因为我们的股票在公开市场交易。
所得税
递延税项资产和负债主要根据资产和负债的计税基础与其报告金额之间的暂时性差异的预期税项后果确认,采用当前颁布的税率。如果部分或全部递延税项资产更有可能无法变现,则递延税项资产的计量将在必要时扣除估值拨备。在评估适当的估值免税额的必要性和幅度时,需要做出重大判断。递延税项资产的变现取决于未来应税收入的产生和现有暂时性差异的逆转。税法和关于未来应税收入的假设的变化可能会导致对这些免税额的调整。
只有当公司认为该职位更有可能仅根据税务职位的技术价值进行审计时,该公司才会确认不确定税务职位的税收优惠。该公司在考虑了所有可获得的信息后,对不确定的税收状况进行评估。
商誉
商誉是指收购价格超过在企业合并中获得的净资产的公允价值。本公司根据美国会计准则第350条对商誉进行减值评估。商誉和其他无形资产这要求每年对每个报告单位的商誉进行定性或定量的减值评估(或在出现减值指标时进行更频繁的评估)。该公司有一个报告单位。该公司自每年10月1日起对商誉进行年度减值测试,如果发生表明报告单位的公允价值比账面价值更有可能低于账面价值的事件,则在过渡期内进行商誉减值测试。如果本公司的报告单位账面值超过其公允价值,将根据该差额计入减值费用。减值费用将限于公司单一报告单位目前确认的商誉金额。在估计未来现金流时存在固有的主观性,这可能对任何潜在减值的金额产生重大影响。对未来现金流估计的变化可能导致资产在未来一段时间内减记。
其他无形资产,净额
其他无形资产包括我们之前收购中获得的客户关系、开发的技术和商标,具有确定的寿命,并按直线方式在2至12年的时间内摊销。当事件或情况显示一项资产(资产组)的账面金额可能无法收回时,无形资产就会进行减值测试。当一项资产的账面金额超过该资产产生的预计未贴现现金流时,确认减值损失。所记录的减值损失金额按资产的账面价值与其公允价值的差额计算。在估计未来现金流时存在固有的主观性,这可能对任何潜在减值的金额产生重大影响。对未来现金流估计的变化可能导致资产在未来一段时间内减记。
近期会计公告
有关我们最近通过的会计声明和最近发布的尚未采用的会计准则的说明,请参阅本年度报告(Form 10-K)第二部分第8项所载合并财务报表的“附注2--重要会计政策摘要”。
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目录
第7A项。关于市场风险的定量和定性披露
市场风险是指由于金融市场价格和利率的不利变化而可能影响我们的财务状况的损失风险。我们的市场风险敞口主要是由于通胀或利率的潜在变化而造成的敞口。我们不持有用于交易目的的金融工具。
外币兑换风险
我们外国子公司的本位币是美元。我们的大部分销售额都是以美元计价的,因此我们的收入目前不会受到重大外汇风险的影响。我们的运营费用是以我们业务所在国家的货币计价的,这些国家主要是美国、波兰和荷兰。因此,我们的综合经营业绩和现金流会因外币汇率的变化而波动,未来可能会因外汇汇率的变化而受到不利影响。到目前为止,我们还没有就外币风险或其他衍生金融工具达成任何对冲安排。在截至2020年12月31日和2019年12月31日的年度内,假设适用于我们业务的外币汇率变化10%,不会对我们的合并财务报表产生实质性影响。
通货膨胀的影响
虽然通胀可能会影响我们的净收入和收入成本,但我们相信,通胀对我们的经营业绩和财务状况的影响(如果有的话)并不是很大。然而,我们不能保证我们的经营业绩和财政状况在未来不会受到通胀的重大影响。
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目录
项目8.财务报表和补充数据
合并财务报表索引
页 | ||
独立注册会计师事务所报告书 | 97 | |
截至2020年12月31日和2019年12月31日的合并资产负债表 | 98 | |
截至2020年12月31日、2019年12月31日和2018年12月31日的综合营业报表 | 99 | |
截至2020年、2019年和2018年12月31日止年度股东权益综合报表 | 100 | |
截至2020年、2019年和2018年12月31日的合并现金流量表 | 101 | |
合并财务报表附注 | 102 |
96
目录
独立注册会计师事务所报告书
致JAMF Holding Corp.的股东和董事会
对财务报表的意见
我们审计了JAMF Holding Corp.(本公司)截至2020年12月31日和2019年12月31日的合并资产负债表、截至2020年12月31日的三个年度内各年度的相关合并经营报表、股东权益和现金流量以及相关附注(统称为“合并财务报表”)。我们认为,合并财务报表在所有重要方面都公平地反映了公司在2020年12月31日、2020年12月31日和2019年12月31日的财务状况,以及截至2020年12月31日的三年中每一年的运营结果和现金流,符合美国公认会计原则。
意见基础
这些财务报表由公司管理层负责。我们的责任是根据我们的审计对公司的财务报表发表意见。我们是一家在美国上市公司会计监督委员会(PCAOB)注册的公共会计师事务所,根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)和PCAOB的适用规则和规定,我们必须与公司保持独立。
我们是按照PCAOB的标准进行审计的。这些准则要求我们计划和执行审计,以获得关于财务报表是否没有重大错报的合理保证,无论是由于错误还是欺诈。该公司不需要,也不需要我们对其财务报告的内部控制进行审计。作为我们审计的一部分,我们被要求了解财务报告的内部控制,但不是为了表达对公司财务报告内部控制有效性的意见。因此,我们不表达这样的意见。
我们的审计包括执行评估财务报表重大错报风险的程序,无论是由于错误还是欺诈,以及执行应对这些风险的程序。这些程序包括在测试的基础上审查关于财务报表中的金额和披露的证据。我们的审计还包括评估管理层使用的会计原则和作出的重大估计,以及评估财务报表的整体列报。我们相信,我们的审计为我们的观点提供了合理的基础。
/s/安永律师事务所
自2017年以来,我们一直担任本公司的审计师。
明尼苏达州明尼阿波利斯
2021年3月4日
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目录
JAMF控股公司
综合资产负债表
(以千为单位,不包括每股和每股金额)
2011年12月31日 | ||||||
2020 | 2019 | |||||
资产 |
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流动资产: |
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现金和现金等价物 | $ | | $ | | ||
应收贸易账款,扣除津贴净额#美元 |
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应收所得税 |
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递延合同成本 |
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预付费用 |
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其他流动资产 |
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流动资产总额 |
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设备和租赁改进,净值 |
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商誉 |
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其他无形资产,净额 |
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递延合同成本 |
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其他资产 |
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总资产 | $ | | $ | | ||
负债和股东权益 |
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流动负债: |
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应付帐款 | $ | | $ | | ||
应计负债 |
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应付所得税 |
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递延收入 |
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流动负债总额 |
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递延收入,非流动收入 |
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递延税负净额 |
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债务 |
| — |
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其他负债 |
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总负债 |
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承诺和或有事项 |
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股东权益: |
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优先股,$ | — | — | ||||
普通股,$ | |
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额外实收资本 | |
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累计赤字 |
| ( |
| ( | ||
股东权益总额 |
| |
| | ||
总负债和股东权益 | $ | | $ | |
附注是这些合并财务报表的组成部分。
98
目录
JAMF控股公司
合并业务报表
(以千为单位,不包括每股和每股金额)
截至2013年12月31日的年度 | ||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | |||||
收入: |
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|
|
| ||||||
认购 | $ | | $ | | $ | | ||||
服务 | | |
| | ||||||
执照 | | |
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总收入 |
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收入成本: |
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认购成本(不包括如下所示的摊销费用) |
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服务成本(不包括如下所示的摊销费用) |
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摊销费用 |
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总收入成本 |
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毛利 |
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运营费用: |
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销售和市场营销 |
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研发 |
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一般和行政 |
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摊销费用 |
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总运营费用 |
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运营亏损 |
| ( |
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| ( | ||||
利息支出,净额 |
| ( |
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| ( | ||||
债务清偿损失 | ( | — | — | |||||||
外币交易损失 |
| ( |
| ( |
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其他收入,净额 |
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所得税优惠前亏损 |
| ( |
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| ( | ||||
所得税优惠 |
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净损失 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
每股基本和稀释后净亏损 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
加权平均股数,用于计算基本和稀释后每股净亏损 |
| |
| | |
附注是这些合并财务报表的组成部分。
99
目录
JAMF控股公司
合并股东权益报表
(单位为千,份额除外)
留用 |
| ||||||||||||||
股票类 | 其他内容 | 收益 |
| ||||||||||||
普普通通 | 实缴 | (累计 | 股东的 |
| |||||||||||
| 股票 |
| 金额 |
| 资本 |
| 赤字) |
| 权益 |
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余额,2017年12月31日 | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
股票期权的行使 | | | | — | | ||||||||||
限制性股票单位的归属 | | — | — | — | — | ||||||||||
基于股份的薪酬 | — | — | | — | | ||||||||||
净损失 | — | — | — | ( | ( | ||||||||||
平衡,2018年12月31日 |
| | | | ( | | |||||||||
股票期权的行使 |
| |
| — |
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| — |
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限制性股票单位的归属 | |
| — |
| — |
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基于股份的薪酬 |
| — |
| — |
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| — |
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净损失 |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | |||||
平衡,2019年12月31日 |
| | | | ( | | |||||||||
首次公开发行(IPO)时发行普通股,扣除承销折扣和佣金、发行成本和税收后的净额 | | | | — | | ||||||||||
私募 | | — | | — | | ||||||||||
股票期权的行使 |
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| — |
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限制性股票单位的归属 | |
| — |
| — |
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基于股份的薪酬 |
| — |
| — |
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净损失 |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| ( | |||||
平衡,2020年12月31日 |
| | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||
附注是这些合并财务报表的组成部分。
100
目录
JAMF控股公司
合并现金流量表
(单位:千)
截至2013年12月31日的年度 | ||||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | |||||
经营活动现金流 | ||||||||||
净损失 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
对净亏损与经营活动提供(用于)现金的调整: |
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折旧及摊销费用 |
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递延合同成本摊销 |
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债务发行成本摊销 |
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坏账费用和回报拨备 |
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设备处置和租赁改进损失(收益) |
| ( |
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债务清偿损失 | | — | — | |||||||
分享‑基础薪酬 |
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递延税金优惠 |
| ( |
| ( |
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对或有对价的调整 |
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其他 | ( |
| — |
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营业资产和负债变动情况: |
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应收贸易账款 |
| ( |
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| ( | ||||
应收/应付所得税 |
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预付费用和其他资产 |
| ( |
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| ( | ||||
递延合同成本 |
| ( |
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递延税金 | |
| — |
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应付帐款 |
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| ( | ||||
应计负债 |
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递延收入 |
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其他负债 |
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经营活动提供的净现金 |
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投资活动的现金流 |
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|
|
|
|
| ||||
收购,扣除收购现金后的净额 |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
设备采购和租赁改进 |
| ( |
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出售设备和改进租赁的收益 | |
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用于投资活动的净现金 |
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融资活动的现金流 |
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债务收益 |
| — |
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| — | ||||
发债成本 |
| ( |
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偿还债项 | ( | ( | — | |||||||
清偿债务费用的支付 | ( | — | — | |||||||
首次公开发行(IPO)收益,扣除承销折扣和佣金后的净额 | | — | — | |||||||
为要约费用支付的现金 |
| ( |
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| — | ||||
私募收益 | | — | — | |||||||
行使股票期权所得收益 |
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融资活动提供的现金净额 |
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汇率变动对现金及现金等价物的影响 | | — | — | |||||||
现金及现金等价物净增(减) |
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期初现金和现金等价物 |
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期末现金和现金等价物 | $ | | $ | | $ | | ||||
现金流量信息的补充披露: |
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支付利息的现金 | $ | | $ | | $ | | ||||
所得税支付的现金,扣除退税后的净额 |
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附注是这些合并财务报表的组成部分。
101
目录
JAMF控股公司
合并财务报表附注
注:1.业务呈报依据及业务描述
业务说明
JAMF控股公司及其全资子公司统称为“公司”、“我们”、“我们”或“我们的”。我们是苹果企业管理的标配,我们的云软件平台是全球唯一垂直聚焦的苹果基础设施和规模化安全平台。我们帮助组织在云中连接、管理和保护苹果产品、应用程序和企业资源,而无需触摸设备。有了我们的产品,苹果设备可以部署到收缩包装盒中全新的员工手中,在第一次开机时自动设置和个性化,并在设备的整个生命周期内持续管理。我们的客户遍布世界各地。
首次公开发行(IPO)
2020年7月24日,公司完成了首次公开募股(IPO),通过IPO进行了发行和出售
在公司首次公开发行(IPO)的同时,公司发行和出售
首次公开招股结束时,公司偿还了$
Vista股权合作伙伴收购
2017年11月13日,Vista收购了公司所有已发行和流通股的多数股份,收购价为1美元。
新兴成长型公司地位
根据就业法案的定义,我们是一家新兴的成长型公司。根据就业法案,新兴成长型公司可以推迟采用在就业法案颁布后发布的新的或修订的会计准则,直到这些标准适用于私营公司。
我们选择利用这一延长的过渡期来遵守新的或修订的会计准则,这些会计准则对上市公司和私营公司具有不同的生效日期,直到(I)不再是新兴成长型公司或(Ii)明确且不可撤销地选择退出《就业法案》规定的延长过渡期。因此,我们的合并财务报表可能无法与截至上市公司生效日期遵守新的或修订的会计声明的公司进行比较。
在IPO完成后的前五个财年,我们仍将是一家新兴的成长型公司,除非出现以下情况之一:(I)我们的年总收入至少为10.7亿美元,(Ii)我们发行了更多
102
目录
在前三年期间,我们的不可转换债务证券超过10亿美元,或者(Iii)我们被视为大型加速申报机构,这意味着截至前一年6月30日,非关联公司持有的我们普通股的市值超过7.0亿美元。(Iii)我们被认为是一个大型加速申报机构,这意味着截至前一年6月30日,我们由非关联公司持有的普通股的市值超过7.0亿美元。
陈述的基础
随附的综合财务报表是根据公认会计原则编制的,其中包括公平列报公司综合财务状况、经营业绩和现金流量所需的所有调整。
已对上期金额进行了某些重新分类,以符合当前的列报方式。2020年第四季度,公司在追溯的基础上将综合营业报表中的内部订阅收入从许可证收入重新分类为订阅收入。重新归类的截止年度的金额
在……里面
后续事件
该公司对资产负债表日之后发生的事件或交易进行评估,以确定或披露截至财务报表发布之日的潜在确认或披露情况。没有发现后续事件或交易。
预算的使用
按照公认会计原则编制合并财务报表要求管理层作出估计和假设,这些估计和假设会影响报告期内报告的资产和负债额、或有资产和负债的披露以及报告的收入和费用。这些估计是基于管理层对公司未来可能采取的当前事件和行动的最佳了解,包括但不限于收入确认、基于股票的薪酬、佣金、商誉和所得税会计。实际结果可能与这些估计不同。
分段和地理信息
我们的首席运营决策者(“CODM”)是我们的首席执行官,他审核在综合基础上提交的财务信息,以便做出运营决策、评估财务业绩和分配资源。我们经营业务的方式是
根据最终用户客户地址确定的按地理区域划分的收入如下:
截至2013年12月31日的年度 | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | ||||
(单位:万人) | |||||||||
美洲 | $ | | $ | | $ | | |||
欧洲、中东、印度和非洲 |
| |
| |
| | |||
亚太地区 |
| |
| |
| | |||
$ | | $ | | $ | |
103
目录
由拥有资产的法人机构所在地确定的按地理区域计算的设备和租赁改进净额如下:
2011年12月31日 | ||||||
| 2020 |
| 2019 | |||
(单位:万人) | ||||||
美洲 | $ | | $ | | ||
欧洲、中东、印度和非洲 |
| |
| | ||
亚太地区 |
| |
| | ||
$ | | $ | |
注2.重要会计政策摘要
合并原则
合并财务报表包括本公司及其全资子公司的账目。所有公司间账户和交易已在合并中取消。
普通股每股净亏损
每股普通股基本净亏损的计算方法是将净亏损除以当期已发行普通股的加权平均数,而不考虑潜在的稀释证券。每股普通股摊薄净亏损的计算方法是将净亏损除以使用库存股方法确定的期间普通股和潜在摊薄证券的加权平均数。在计算每股普通股摊薄净亏损时,RSU和股票期权被认为是潜在的摊薄证券。由于我们已经报告了截至2020年12月31日、2019年和2018年12月31日的年度净亏损,用于计算每股普通股稀释净亏损的股份数量与用于计算这些时期每股普通股基本净亏损的股份数量相同,因为如果将潜在稀释股票包括在计算中,将是反稀释的。
现金和现金等价物
本公司认为,在购买三个月或以下时以原始或剩余到期日购买的任何高流动性投资均为现金等价物。该公司维持存款账户中的现金,这些账户有时可能超过联邦保险的限额。该公司在该等账目中并未出现任何亏损。
贸易应收账款净额
信贷是在正常的业务过程中向客户提供的,通常是
本公司会持续检讨应收贸易账款的可收回性。本公司为被确定为无法收回的应收贸易账款预留了准备金。这一决定是基于账户拖欠、客户的财务状况和公司的收款经验。当确定应收账款余额无法收回且不再积极收回应收账款时,本公司将应收账款余额从拨备中注销。
104
目录
与我们的坏账准备有关的活动如下:
截至2019年12月31日的年度, | |||||||||
| 2020 |
| 2019 | 2018 | |||||
(单位:千) | |||||||||
期初余额 | $ | | $ | | $ | | |||
坏账费用 |
| |
| |
| | |||
帐目核销 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
期末余额 | $ | | $ | | $ | |
截至2020年12月31日止年度,本公司
在截至2020年12月31日、2019年和2018年12月31日的年度中,没有任何一个最终客户的收入占总收入的10%以上。
设备和租赁改进,净值
设备和租赁改进按成本减去累计折旧入账。延长这类资产使用寿命的更新和改造支出被资本化。折旧是在资产的预计使用年限内使用直线法计算的。这些生命是
长期资产的减值或处置
本公司按照美国会计准则第360条的规定对其长期资产的可回收性进行评估。物业、厂房和设备这要求只要发生事件或环境变化表明资产的账面价值可能无法收回,就应审查长期资产和有限寿命可识别无形资产的减值情况。
商誉
本公司根据美国会计准则第350条评估减值商誉。商誉和其他无形资产这要求每年对每个报告单位的商誉进行定性或定量的减值评估(或在出现减值指标时进行更频繁的评估)。本公司拥有
其他无形资产,净额
在我们之前的收购中获得的其他无形资产,包括客户关系、开发的技术、商标和竞业禁止,都有确定的寿命,并在以下范围内摊销
105
目录
记录的损失是按资产账面价值超过其公允价值计算的。年内并无确认减值亏损。
发债成本
债务融资成本在相关融资协议的有效期内计入费用。当相关融资协议或预付款发生修订时,剩余成本及其将计入费用的未来期间将被重新评估。公司定期贷款的债务发行成本被确认为对公司债务的抵销,并使用实际利息法摊销。该公司循环信贷额度的债务发行成本在其他资产中确认,并在直线基础上摊销。
股票拆分
2020年7月10日,本公司实施了一项
报价成本
在首次公开募股之前,本公司将首次公开募股中与出售普通股相关的发行成本资本化,包括法律、会计、印刷和其他与首次公开募股相关的成本。截至2019年12月31日,包括在其他流动资产内的递延发行成本余额为#美元。
外币重新计量
我们的报告货币是美元。我们所有国际业务的功能货币是美元。公司对外业务的资产、负债、收入和费用按照美国会计准则第830号主题重新计量。外币很重要。重新计量调整在合并经营报表中记为外币交易收益(亏损)。
基于股票的薪酬
本公司适用ASC主题718的规定,薪酬-股票薪酬(“ASC 718”),在其基于股票的薪酬的会计和报告中。ASC/718要求向员工支付的所有股票付款,包括授予员工股票期权,都必须根据员工的公允价值在损益表中确认。根据该公司的期权计划,所有未偿还的基于服务的期权的行使价等于授予日该公司股票的公允价值。这些服务期权的公允价值是使用Black-Scholes期权定价模型确定的。基于服务的奖励的估计公允价值在适用的归属期间确认为补偿费用。所有奖励在以下日期后到期
预期期限-股票期权的预期期限代表股票期权预计未偿还的加权平均期限。对于基于时间的奖励,授予的期权的估计预期期限一般按归属期间加上剩余合同期限的中点计算,因为本公司没有足够的历史信息来围绕未来的行使模式和归属后的雇佣终止行为制定合理的预期。
106
目录
预期波动率-预期的股价波动性假设是通过研究一组行业同行的历史波动性来确定的,因为该公司的普通股没有任何交易历史。随着更多有关公司普通股的历史数据可用,公司将继续分析历史股价波动和预期期限假设。
无风险利率-无风险利率假设是基于美国国库券,其条款与公司股票期权的预期期限一致。
预期股息-预期股息假设是基于公司的历史和对股息支付的预期。
普通股公允价值-股票期权相关普通股的公允价值历来由公司董事会负责并由董事会决定。因为公司的普通股在我们的上市之前没有公开市场。在首次公开募股时,董事会使用了对公司普通股、经营和财务业绩的独立第三方估值,以及一般和特定行业的经济前景等因素。
截至2019年12月31日的几年, | ||||||||||||||||||
2020 |
| 2019 | 2018 | |||||||||||||||
期权的预期寿命 | — |
| 年份 | 年份 | ||||||||||||||
预期波动率 | — | | % | – | | % | | % | – | | % | |||||||
无风险利率 | — | | % | – | | % | | % | – | | % | |||||||
预期股息收益率 | — |
| — | — | ||||||||||||||
加权平均授权日公允价值 | — |
| $ | | $ | |
|
RSU的补偿成本是根据授予之日公司股票的公平市值确定的。基于股票的薪酬费用一般在规定的服务期限内确认。没收在发生时会被计算在内。
公司还向某些高管授予绩效奖励,当Vista在公司的投资实现现金回报等于或超过$时,这些奖励将授予并可行使
在首次公开募股的同时,业绩奖励的归属条件也进行了修改,以便也在首次公开募股以及Vista登记和出售股票之后归属,前提是Vista在公司的股权投资实现了等于或超过$的现金回报。
截至2019年12月31日的几年, | |||||||||||||||
| 2020 |
| 2019 | 2018 | |||||||||||
期权的预期寿命 |
| 年份 |
| - | 年份 |
|
| 年份 | |||||||
预期波动率 |
| | % |
| | % | – | | % |
| | % | |||
无风险利率 |
| | % |
| | % | – | | % |
| | % | |||
预期股息收益率 |
| ||||||||||||||
加权平均授权日公允价值 |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
107
目录
所得税
我们根据ASC主题740核算所得税,所得税根据该原则,递延税项负债及资产按财务报表账面值与资产及负债计税基准之间的暂时性差异及营业净亏损及税项抵免结转的预期未来税项后果确认。估值免税额在必要时设立,以将递延税项资产减少到预期变现的金额。
我们使用确认阈值和计量属性来确认和计量纳税申报单中已采取或预期采取的纳税头寸的财务报表。当税务状况经审查(包括任何相关上诉或诉讼程序的解决)后更有可能维持时,该税务状况即被确认。达到最有可能确认门槛的税务头寸,是按照最终与税务机关达成和解后实现的可能性大于50%的最大利润额来衡量的。该准则还就取消确认税收优惠、资产负债表分类、利息和罚款、过渡期会计、披露和过渡等方面提供了指导。
收入确认
本公司适用ASC 606标准。为了根据ASC 606确定应确认的适当收入数额,该公司遵循如下五步模式:
● | 确定与客户的合同 |
● | 确定合同中的履约义务 |
● | 确定交易价格 |
● | 将交易价格分配给合同中的履约义务 |
● | 在履行业绩义务时或在履行义务时确认收入 |
该公司的收入主要来自SaaS订阅、支持和维护合同、软件许可证以及相关专业服务的销售。该公司的产品和服务直接或间接地通过第三方经销商销售和销售给最终用户。
本公司评估合同期限为合同各方具有可强制执行的权利和义务的期限。在具有某些终止或续订权利的合同中,合同期限可能与规定的期限不同,这取决于是否有与这些权利相关的实质性处罚。客户合同通常是标准化的,在规定的合同期限内不可取消。
产品和服务的性质
订阅:订阅包括SaaS订阅安排,其中包括承诺允许客户在合同期内访问公司托管的软件,而不允许客户占有软件或将托管转移给第三方。订阅还包括支持和维护,其中包括我们的永久和内部部署订阅许可证的软件更新和技术支持。由于订阅代表了提供订阅的一系列不同访问期限的现成义务,这些期限基本上相同,并且具有向客户转移的相同模式,因此订阅将作为一个系列进行会计处理,并且从客户能够使用订阅并从中受益时开始,在合同期限内按比例确认收入。订阅还包括销售内部部署订阅安排。内部部署软件的许可证为客户提供了使用现有软件的权利。软件许可的收入在控制权移交给客户时确认,这通常是在向客户提供软件时确认的。
108
目录
服务:包括培训在内的服务通常作为新的软件许可或订阅合同的一部分进行销售。这些服务由公司履行,并由其他供应商使用,不会对合同中包含的其他履约义务进行重大修改、整合或以其他方式进行依赖。服务通常通过
-至 当作为新的软件许可或订阅合同的一部分出售时,在相关合同开始时或接近开始时。当其他供应商参与提供服务时,公司将按毛数确认相关收入,因为公司是这些安排的委托人。与服务相关的收入在公司履行业绩义务时予以确认。相关履行成本确认为已发生。许可证:许可证包括本地永久软件的销售。内部部署软件的许可证为客户提供了使用现有软件的权利。软件许可的收入在控制权移交给客户时确认,这通常是在向客户提供软件时确认的。
某些合同可能包括以规定价格续订维护的明确选项。这些选项的定价通常与SSP一致,因此不向客户提供材料权利。如果期权向客户提供了实质性权利,则该实质性权利将作为单独的履约义务入账,当期权相关的未来商品或服务转让或期权到期时,公司将确认收入。
重大判决
当公司与客户的合同包含多个履约义务时,合同交易价格按每项履约义务的SSP基础分配。该公司通常根据其产品和服务的可观察销售价格来确定SSP。
在无法直接观察到SSP的情况下(例如,使用从未单独销售的软件许可证),可以使用可能包括市场状况和其他可观察到的输入的信息来确定SSP。SSP通常建立为范围,公司通常针对单个产品和服务有多个SSP范围,这是因为这些产品和服务按客户类别、渠道类型和购买量等情况进行分层。
成交价
交易价格是公司预期有权获得的对价金额,以换取将商品和服务转移给客户。销售收入是根据交易价格记录的,其中包括可变对价的估计。交易价格中包含的可变对价金额受到限制,只有在与可变对价相关的不确定性随后得到解决时,确认的累计收入很可能不会发生重大逆转的情况下才包括在内。
公司与客户的合同可能包括服务级别协议,该协议使客户有权获得服务积分,在某些情况下,当未达到规定的服务级别时,还可获得服务退款。该等安排代表可变对价的一种形式,在与可变对价相关的不确定性随后得到解决后,确认的累计收入很可能不会发生重大逆转的情况下,该变动对价包括在交易价格的计算中。该公司根据其对法律可执行性的评估、预期业绩以及对具体交易、历史经验以及市场和经济状况的审查,按预期价值估计可变对价金额。从历史上看,该公司没有经历过任何影响合同要求的规定可靠性和性能水平的重大事件,因此,相关金额不受限制。
109
目录
收入的分类
该公司将收入分为订阅和非订阅类别,以将基于期限和可更新的收入与一次性收入分开。订阅和非订阅合同安排的收入如下:
截至2013年12月31日的年度 | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | ||||
(单位:万人) | |||||||||
SaaS订阅以及支持和维护 | $ | | $ | | $ | | |||
内部部署订阅 |
| |
| |
| | |||
订阅收入 |
| |
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| | |||
专业服务 |
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| |
| | |||
永久许可证 |
| |
| |
| | |||
非订阅收入 |
| |
| |
| | |||
总收入 | $ | | $ | | $ | |
合同余额
收入确认的时间可能与向客户开具发票的权利不一致。当公司拥有无条件开具发票和收取付款的权利时,无论收入是否已确认,都将记录应收账款。对于多年协议,公司将在合同开始时向客户全额开具发票,或在每个年度开始时每年向客户开具发票。如果收入尚未确认,则还会记录合同负债(递延收入)。在合并资产负债表中列为流动的递延收入预计将在一年内确认为收入。非当期递延收入将在
合同负债包括确认收入之前的客户账单。公司预先向客户开具订阅、支持、维护和服务的发票。
合同负债的变化,包括期初合同负债余额在本期间赚取的收入和本期间新的递延收入如下:
截至2013年12月31日的年度 | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | ||||
(单位:万人) | |||||||||
期初余额 | $ | | $ | | $ | | |||
赚取的收入 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
递延收入 |
| |
| |
| | |||
期末余额 | $ | | $ | | $ | |
在截至2020年12月31日、2019年和2018年12月31日的年度内,除我们的销售活动外,我们的合同资产和负债没有重大变化。
在收入确认的时间与开票权的时间不同的情况下,公司已确定通常不存在重要的融资部分。本公司发票条款的主要目的是为客户提供购买产品和服务的简化和可预测的方式,而不是从客户那里获得融资或向客户提供融资。此外,公司还选择了实用的
这允许实体在货物或服务转让到付款之间的时间不超过一年的情况下,不确认重要的融资组成部分。110
目录
发票金额的付款条件通常是
剩余履约义务
分配给剩余履约义务的收入是指尚未确认的合同收入,其中包括递延收入和待开票的不可注销金额。截至2020年12月31日和2019年12月31日,公司拥有
递延合同成本
当确定受益期超过一年时,销售佣金以及相关的工资税和退休计划缴费(合起来,合同成本)对客户合同的收购是递增的,它们使用投资组合方法在合并资产负债表中作为递延合同成本资本化。
本公司已选择将实用的
公司定期审查这些递延成本,以确定是否发生了可能影响这些递延合同成本受益期的事件或环境变化。有
软件开发成本
在技术可行性确定前与软件产品的研究、设计和开发有关的费用在发生时计入软件开发费用。软件开发成本(如果是材料)是资本化的,从使用工作模型方法确定产品的技术可行性开始,到产品可供客户全面发布时结束。截至2020年12月31日、2019年和2018年12月31日的年度,
广告费
广告成本在合并营业报表中计入销售和营销费用,并计入已发生费用和列报费用。广告费是$
111
目录
利息支出,净额
截至2020年12月31日的年度,来自债务融资的利息支出为
最近发布的尚未采用的会计公告
自指定生效日期起,财务会计准则委员会(“FASB”)或其他准则制定机构会不时发布新的会计公告,并由本公司采纳。除非另有讨论,否则最近发布的尚未生效的准则在采用后不会对我们的财务状况或经营结果产生实质性影响。
金融工具--信贷损失
2016年6月,FASB发布了会计准则更新(ASU)2016-13号,金融工具--信贷损失(主题:326):金融工具信贷损失的计量(“亚利桑那州立大学2016-13年”),它引入了一个基于预期损失的模型,以估计大多数金融资产和某些其他工具的信贷损失。2019年11月,FASB发布了ASU编号:2019-10金融工具-信贷损失(主题326)、衍生工具和对冲(主题815)和租赁(主题842):生效日期(“亚利桑那州立大学2019-10”)。此次更新允许尚未采用ASU No.2016-02的实体延长初始生效日期。租赁(主题:842)(“亚利桑那州立大学2016-02年度”)。该标准在2022年12月15日之后开始的年度报告期内有效,允许提前采用。实体将通过记录留存收益的累积效果调整来应用该标准的规定。该公司尚未采用ASU 2016-13年度,目前正在评估该标准将对其合并财务报表产生的影响。
租契
2016年2月,FASB发布了ASU 2016-02,以提高与租赁安排相关的组织之间的透明度和可比性。此次更新要求承租人在资产负债表上确认大多数租赁,但如果做出政策选择,短期租赁除外,同时在损益表上以类似于现行GAAP的方式确认租赁费用。指导意见还要求各实体披露有关其租赁安排的关键数量和质量信息。本公司根据经营租赁协议租赁办公设施和车辆。该公司选出了
参考汇率改革
2020年3月,FASB发布了ASU No.2020-04,参考汇率改革(主题848):促进参考汇率改革对财务报告的影响(“ASU 2020-04”),其中为实体提供了临时的可选财务报告替代方案,以减轻参考汇率改革的潜在会计负担,并包括一项条款,允许实体将修改后的合同作为现有合同的延续进行核算。ASU 2020-04自发布之日起生效,可适用至2022年12月31日。该公司目前正在评估该标准将对其合并财务报表产生的影响。
112
目录
采用新的会计公告
所得税
2019年12月,FASB发布了ASU 2019年第12号,所得税(话题740):简化所得税会计(“ASU 2019-12”)简化了所得税的会计处理,消除了主题740中一般原则的某些例外情况,并澄清了当前指南的某些方面,以改进报告实体之间的一致性应用。ASU 2019年12在2021年12月15日之后的财年和2022年12月15日之后的年度期间内的过渡期内有效。该公司于2020年第三季度率先采用了该标准。该准则的采用并未对公司的合并财务报表产生实质性影响。
公允价值计量--披露框架
2018年8月,FASB发布了ASU 2018年第13号,公允价值计量(主题820):披露框架-公允价值计量披露要求的变化(“ASU 2018-13”),其修正了ASC主题820,公允价值计量。ASU 2018-13通过删除、修改或添加某些披露来修改公允价值计量的披露要求。该公司在2020财年第一季度采用了新标准。该准则的采用没有对公司的合并财务报表产生影响。
客户对云计算安排(即服务合同)中发生的实施成本的核算
2018年3月,FASB发布了ASU No.2018-15,无形资产-商誉和其他-内部使用软件(子主题350-40):客户对作为服务合同的云计算安排中发生的实施成本的核算(“ASU 2018-15”),它将托管安排(服务合同)中发生的实施成本与ASC子主题350-40项下开发或获取内部使用软件所发生的实施成本进行会计调整,以确定哪些成本应资本化并确认为资产。该公司在2020财年第一季度采用了新标准。该准则的采用对本公司的综合财务报表没有影响,因为本公司没有任何此类安排。
对非员工股份支付会计的改进
2018年6月,FASB发布了ASU No.2018-07,薪酬计划-股票薪酬(主题:718):对非员工股份支付会计的改进(“ASU 2018-07”),目的是降低成本和复杂性,并改进发放给非雇员的基于股份的付款的财务报告。ASU 2018-07年度的修正案规定,简化从非雇员手中获取商品和服务的股份支付交易的计量。目前,非员工和员工股份支付交易的会计要求有很大不同。本标准将ASC主题718的范围扩大到包括向非雇员发放的货物或服务的基于股份的付款,从而使基于股份的付款的会计处理与非雇员和雇员一致。该公司在2020财年第一季度采用了新标准。由于公司没有任何基于非员工的股票支付奖励,此次采用对公司的综合财务报表没有影响。
.
附注:3.金融工具公允价值
我们根据美国会计准则第820主题定期报告在合并财务报表中按公允价值确认或披露的金融资产和负债以及非金融资产和负债。ASC 820将公允价值定义为在测量日期出售资产或支付在市场参与者之间有序交易中转移负债所获得的价格。在确定需要按公允价值记录的资产和负债的公允价值计量时,我们认为本金或最有利。
113
目录
我们将在哪个市场进行交易,以及市场参与者在为资产或负债定价时将使用的基于市场的风险度量或假设,例如固有风险、转让限制和信用风险。
ASC820还建立了公允价值等级,将用于计量公允价值的估值技术的输入划分为三个级别。公允价值指于计量日期在市场参与者之间有序交易中出售资产或转移负债所收取的价格。GAAP建立了一个层次框架,根据计量的重要投入的可观测性对公允价值进行分类。公允价值层次结构的级别如下:
级别:1:对于相同的资产或负债,公允价值是使用活跃市场中未调整的报价来确定的。
级别:2:公允价值是使用直接或间接可观察到的第1级报价以外的投入来估计的。
级别:3:公允价值是使用对资产或负债的公允价值有重要意义的不可观察的输入来估计的。
该公司投资于购买三个月或以下的原始或剩余到期日的货币市场基金和美国国债,这些都是按公允价值定期计量和记录的。货币市场基金根据活跃市场的报价进行估值,并归入公允价值等级的第一级。美国国库券包括通常在30天内到期的国库券,并被归类在公允价值等级的第一级。这些金融工具的公允价值如下:
2020年12月31日 | ||||||||||||
1级 | 2级 | 3级 |
| 总计 | ||||||||
(单位:千) | ||||||||||||
现金等价物: | ||||||||||||
货币市场基金 | $ | | $ | — | $ | — |
| $ | | |||
美国国债 |
| |
| — |
| — |
| | ||||
现金等价物合计 | $ | | $ | — | $ | — |
| $ | |
截至2019年12月31日,公司没有任何现金等价物。应收账款和应付账款的账面价值由于到期日较短而接近其公允价值,不包括在上表中。截至2019年12月31日,我们债务的公允价值为
注4.设备和租赁的改进
设备和租赁方面的改进如下:
12月31日, | ||||||
| 2020 |
| 2019 | |||
(单位:千) | ||||||
电脑 | $ | | $ | | ||
软体 |
| |
| | ||
家具/固定装置 |
| |
| | ||
租赁权的改进 |
| |
| | ||
在建资本 |
| |
| | ||
设备和租赁改进,毛额 |
| |
| | ||
减去:累计折旧 |
| ( |
| ( | ||
设备和租赁改进,净值 | $ | | $ | |
114
目录
折旧费用为$
注:5.收购
蒙达达
2020年10月15日,本公司购买了蒙达达所有未偿还的会员权益。Mondada的Kinobi补丁管理解决方案与JAMF Pro集成,使组织能够扩展JAMF Pro的内置补丁管理功能,以包括环境中的所有Mac应用程序。Kinobi解决方案旨在帮助组织保持安全,同时消除手动监控补丁更新的麻烦。该公司根据ASC主题805,采用业务合并核算的收购方法对此次收购进行了会计处理。总成交价是$。
收购的可单独确认的无形资产包括已开发的技术和客户关系。使用成本法估计收购的开发技术的公允价值为100万美元,这一方法估计了重建该技术的成本。所获得的已开发技术的估计使用寿命为
。使用超额收益方法,收购的客户关系的公允价值估计为10万美元。所获得的客户关系的估计使用寿命为 。有关本公司无形资产的更多详情,请参阅附注6。下表汇总了转让对价的公允价值以及收购之日收购的资产和承担的负债的估计公允价值(单位:千):
| |||
收购的资产: |
|
| |
现金 | $ | | |
其他流动资产 |
| | |
长期资产 |
| | |
递延税项资产 | | ||
承担的负债: |
|
| |
应付账款和应计负债 |
| ( | |
递延收入 |
| ( | |
收购的无形资产 |
| | |
商誉 |
| | |
总购买注意事项 | $ | |
此次收购中认可的商誉主要归功于收购的员工,以及将Mondada的Kinobi补丁管理解决方案与JAMF Pro整合后的预期协同效应。商誉不能从所得税中扣除。
此次收购的预计运营结果没有公布,因为这对我们的财务业绩没有实质性影响。
ZuluDesk B.V.
2019年2月1日,公司收购了ZuluDesk所有优秀的会员单位,其产品旨在为当今的现代数字教室提供高性价比的移动设备管理系统。ZuluDesk的软件是对该公司现有产品的补充。该公司根据ASC主题805,采用业务合并核算的收购方法对此次收购进行了会计处理。最终的购买总价约为$。
115
目录
循环信贷额度下的借款。商誉代表购买对价超过相关可确认净资产公允价值的部分。此次收购中确认的商誉主要归功于ZuluDesk及其聚集的员工在移动设备管理方面提供的服务。商誉不能从所得税中扣除。
收购的可单独确认的无形资产(包括商标、客户关系和开发的技术)的公允价值通过应用收益法进行估计。在收益法下,无形资产的公允价值等于资产所有权所产生的未来经济利益的现值。价值指标是通过以市场为基础的回报率将未来净现金流量折现到其现值而制定的。取得的无形资产的加权平均经济寿命为
与收购有关的费用在发生时计入费用,总额为#美元。
该公司根据收购时各自的公允价值,将净购买对价分配给收购的净资产,包括有限寿命的无形资产,具体如下(以千计):
收购的资产: |
|
| |
现金 | $ | | |
其他流动资产 |
| | |
长期资产 |
| | |
承担的负债: |
|
| |
应付账款和应计负债 |
| ( | |
递延收入 |
| ( | |
递延税项负债 |
| ( | |
收购的无形资产 |
| | |
商誉 |
| | |
总购买注意事项 | $ | |
由于收购发生在2月份,预计2019年的业绩不会公布,与截至2019年12月31日的年度实际运营业绩不会有实质性差异。
Digita Security Inc.LLC
2019年7月26日,公司收购了Digita的全部未偿还会员权益。通过此次收购,Digita收购的技术通过安全产品补充了公司现有的苹果管理、认证和账户管理解决方案,为苹果企业市场提供了一套更强大的功能和服务。该公司根据ASC主题805,采用业务合并核算的收购方法对此次收购进行了会计处理。收购总购买对价总计为$
或有代价的最高限额是$
116
目录
$
此外,收购协议的条款规定,未来向Digita股东支付的额外款项最高可达$
收购的已开发技术的公允价值是通过按基于市场的回报率(收益法)将未来净现金流量折现到其现值来估计的。所获得的已开发技术的估计使用寿命估计为
下表汇总了转让对价的公允价值以及收购之日收购的资产和承担的负债的估计公允价值(单位:千):
收购的资产: |
|
| |
现金 | $ | | |
其他流动资产 |
| | |
长期资产 |
| | |
承担的负债: |
|
| |
应付账款和应计负债 |
| ( | |
收购的无形资产 |
| | |
商誉 |
| | |
总购买注意事项 | $ | |
Orchard&Grove,Inc.
2018年9月18日,根据Orchard&Grove,Inc.和JAMF Software,LLC(本公司的子公司)之间的协议,Orchard&Grove的所有已发行和流通股被以美元收购。
取得的有形、无形资产和承担的负债情况如下(单位:千):
收购的资产: |
|
| |
现金 | $ | | |
其他流动资产 |
| | |
长期资产 |
| | |
承担的负债: |
|
| |
应付账款和应计负债 |
| ( | |
递延收入 |
| ( | |
递延税项负债 |
| ( | |
收购的无形资产 |
| | |
商誉 |
| | |
总购买注意事项 | $ | |
117
目录
对于对Vista的收购,在截至2018年12月31日的期间,公司确认了一项计量期调整为#美元。
附注6.商誉及其他无形资产
商誉账面金额变动情况如下:
截至2013年12月31日的年度 | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | ||||
(单位:万人) | |||||||||
商誉,期初 | $ | | $ | | $ | | |||
获得商誉 |
| |
| |
| | |||
商誉,期末 | $ | | $ | | $ | |
商誉以外无形资产的账面总额和累计摊销情况如下:
|
|
|
|
| 加权计算 | ||||||||
|
|
| 平均水平 | ||||||||||
积累的数据 | 净载客量 |
| 剩下的几个人 | ||||||||||
有用的生活 | 总产值 | 摊销 | 价值 |
| 有用的生活 | ||||||||
(单位:千) | |||||||||||||
商标 | $ | | $ | | $ | |
| ||||||
客户关系 |
| |
| |
| |
| ||||||
发达的技术 |
| |
| |
| |
| ||||||
竞业禁止 | 年份 |
| |
| |
| |
| |||||
平衡,2019年12月31日 | $ | | $ | | $ | |
|
| |||||
商标 | $ | | $ | | $ | |
| ||||||
客户关系 |
| |
| |
| |
| ||||||
发达的技术 |
| |
| |
| |
| ||||||
竞业禁止 |
| |
| |
| |
| ||||||
平衡,2020年12月31日 | $ | | $ | | $ | |
|
|
摊销费用为$
截至2020年12月31日的未来预计摊销费用如下(以千为单位):
截至12月31日的年度: | |||
2021 | $ | | |
2022 |
| | |
2023 |
| | |
2024 |
| | |
2025 |
| | |
此后 |
| | |
$ | |
有
118
目录
附注:7.承诺和或有事项
经营租约
该公司根据经营租约租赁办公设施和办公设备,这些租约将在不同日期到期,直至2030年2月。写字楼租赁需要每年的基本租金,外加房地产税、水电费、保险费和维护费。租金支出总额,包括公司在出租人运营费用中的份额,为#美元。
截至2020年12月31日,根据与无关和关联方签订的不可取消经营租赁,未来的最低租赁金额大致如下(以千为单位):
| 无关 |
| 相关 |
| 总计 | ||||
截至12月31日的年度: | |||||||||
2021 | $ | | $ | | $ | | |||
2022 |
| |
| |
| | |||
2023 |
| |
| |
| | |||
2024 |
| |
| |
| | |||
2025 |
| |
| — |
| | |||
此后 |
| |
| — |
| | |||
$ | | $ | | $ | |
托管服务和其他支持软件协议
该公司有各种托管服务和其他支持软件的合同协议。下表反映了截至2020年12月31日根据这些协议支付的最低金额(以千为单位):
| 无关 | ||
截至12月31日的年度: | |||
2021 | $ | | |
2022 |
| | |
2023 |
| | |
2024 |
| — | |
2025 |
| — | |
此后 |
| — | |
$ | |
偶然事件
本公司可能不时受到各种索赔、指控和诉讼。当负债很可能已经发生,并且损失金额可以合理估计时,公司记录负债。?公司为某些行为提供保险,并相信此类索赔、收费或诉讼的解决不会对公司的财务状况、经营业绩或流动性产生实质性影响。该公司拥有
注8.债务
于二零二零年七月二十七日,本公司订立一项新的有担保信贷协议(“新信贷协议”),初始循环信贷安排为$
119
目录
定期贷款便利,最低额度为$
根据新信贷协议,适用于循环借款的利率由公司选择:(I)基本利率,等于(A)最优惠利率,(B)联邦基金实际利率加两者中较大者。
2017年11月13日,本公司签订先行信贷协议。优先信贷协议提供了#美元的优先定期贷款安排。
截至2019年12月31日,与优先定期贷款安排相关的债务发行成本为#美元,以抵消综合资产负债表中的债务。
优先定期贷款工具的合同利率为
优先定期贷款安排包含适用于本公司及其受限制附属公司的肯定和消极经营契诺。截至2019年12月31日,我们遵守了这些公约。
注9.基于股份的薪酬
2020年7月21日,公司通过了“JAMF控股公司综合激励计划”(“2020计划”)。2020年计划规定向本公司合资格雇员、非雇员董事及顾问授予(I)股票期权、(Ii)股票增值权、(Iii)限制性股份、(Iv)业绩奖励、(V)其他以股份为基础的奖励及(Vi)其他以现金为基础的奖励。根据2020年计划,可供发行的普通股最高数量为
120
目录
2017年度股票期权计划(“2017年度期权计划”)经董事会批准后于2017年11月13日生效,为公司高管及其他符合条件的员工提供基于股票和现金的激励薪酬计划的总括计划。根据2017年期权计划可发行的普通股总股数不得超过
下表汇总了截至2020年12月31日、2019年和2018年12月31日的年度退货目标期权活动:
加权的- | ||||||||||
加权的- | 平均值 | 集料 | ||||||||
平均值 | 剩馀 | 内在性 | ||||||||
锻炼 | 合同 | 价值 | ||||||||
| 选项 |
| 价格 |
| 期限(年) |
| (单位:万人) | |||
出色,2018年1月1日 | | $ | | $ | — | |||||
授与 | | | — | |||||||
练习 | — | — | — | |||||||
没收 | ( | | — | |||||||
出色,2018年12月31日 |
| | |
| — | |||||
授与 |
| |
| |
|
| — | |||
练习 |
| — |
| — |
|
| — | |||
没收 |
| ( |
| |
|
| — | |||
杰出,2019年12月31日 | | | | |||||||
授与 | — | — | — | |||||||
练习 | — | — | — | |||||||
没收 | — | — | — | |||||||
未完成,2020年12月31日 |
| | $ | |
| $ | | |||
可于2020年12月31日行使的期权 |
| — | $ | — |
| — | $ | — | ||
已归属或预计将于2020年12月31日归属 |
| — | $ | — |
| — | $ | — |
大约有一美元
121
目录
截至2020年12月31日、2019年和2018年12月31日的年度限制性股票单位活动如下:
|
|
| 按单位计算 | ||
单位 | 公允价值 | ||||
出色,2018年1月1日 | | $ | | ||
授与 | | | |||
限制失效 | ( | | |||
没收 | — | — | |||
出色,2018年12月31日 |
| | | ||
授与 |
| |
| | |
限制失效 |
| ( |
| | |
没收 |
| — |
| — | |
杰出,2019年12月31日 |
| |
| | |
授与 |
| |
| | |
限制失效 |
| ( |
| | |
没收 |
| ( |
| | |
杰出,2020年12月31日 |
| | $ | |
2020年计划下的RSU按比例超过
下表汇总了截至2020年12月31日、2019年和2018年的基于服务的选项活动:
加权计算 | ||||||||||
加权计算 | 平均水平 | 集料 | ||||||||
平均水平 | 剩馀 | *内在原因 | ||||||||
锻炼身体 | 合同条款 | 价值: | ||||||||
| 选项 |
| 价格 |
| 期限(年) |
| (单位:万人) | |||
出色,2018年1月1日 | | $ | | $ | — | |||||
授与 | | | — | |||||||
练习 | ( | | | |||||||
没收 | ( | | — | |||||||
出色,2018年12月31日 |
| | |
| — | |||||
授与 |
| |
| |
|
| — | |||
练习 |
| ( |
| |
|
| | |||
没收 |
| ( |
| |
|
| — | |||
杰出,2019年12月31日 | | | | |||||||
授与 | — | — | — | |||||||
练习 | ( | | | |||||||
没收 | — | — | — | |||||||
未完成,2020年12月31日 |
| | $ | |
| $ | | |||
可于2020年12月31日行使的期权 |
| | $ | |
| $ | | |||
已归属或预计将于2020年12月31日归属 |
| | $ | |
| $ | |
上表中的合计内在价值代表期权持有人如果所有期权持有人在期末最后一天行使期权将收到的总内在价值。截至2020年12月31日、2019年及2018年12月31日止年度内归属的基于服务的期权的公允价值总额为$
122
目录
公司确认以股票为基础的薪酬费用如下:
截至2013年12月31日的年度 | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | ||||
(单位:万人) | |||||||||
收入成本: |
|
|
|
| |||||
认购 | $ | | $ | | $ | | |||
服务 |
| |
| — |
| — | |||
销售和市场营销 |
| |
| |
| | |||
研发 |
| |
| |
| | |||
一般和行政 |
| |
| |
| | |||
$ | | $ | | $ | |
该公司确认了一项与股票薪酬相关的税收优惠,金额为#美元。
注:10.每股净亏损
下表列出了每股基本净亏损和摊薄净亏损的计算方法:
截至2013年12月31日的年度 | |||||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | ||||
(以千元为单位,不包括每股和每股金额) | |||||||||
分子: |
|
|
| ||||||
净损失 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
分母: |
|
|
|
|
| ||||
加权平均股数,用于计算基本和稀释后每股净亏损 |
| |
| |
| | |||
每股基本和摊薄净亏损 | $ | ( | $ | ( | $ | ( |
每股基本净亏损的计算方法是将净亏损除以当期已发行普通股的加权平均数。由于我们已经报告了截至2020年12月31日、2019年和2018年12月31日的年度净亏损,因此用于计算每股普通股稀释净亏损的股份数量与用于计算每股普通股基本净亏损的股份数量相同,因为如果计算在内,潜在稀释股票将是反稀释的。
下列可能稀释的已发行证券不包括在稀释加权平均流通股的计算中,因为这些证券由于报告的损失而具有反稀释影响:
截至2013年12月31日的年度 | ||||||
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 | |
未偿还股票期权 |
| | |
| | |
未归属的限制性股票单位 |
| | |
| | |
潜在稀释证券总额 |
| | |
| |
注11.员工福利计划
该公司提供覆盖美国员工的退休储蓄计划,根据该计划,符合条件的员工可以将其总收入的一部分贡献给该计划,但受某些限制。此外,公司在每个支付期都会贡献一笔金额,相当于
123
目录
注:12.长期激励计划
2018年,公司为部分员工制定了长期激励计划。根据该计划,员工将在达到公司回报目标期权的相同条件时获得现金支付。在首次公开募股的同时,长期激励计划的条件也被修改为在首次公开募股以及Vista登记和出售股票之后也被授予,前提是Vista在公司的股权投资实现了等于或超过$的现金回报。
注:13.所得税
可归因于持续经营的所得税支出(收益)的组成部分如下:
截至2019年12月31日的年度, | |||||||||
2020 | 2019 |
| 2018 | ||||||
| (单位:千) | ||||||||
目前: | |||||||||
联邦制 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
状态 |
| ( |
| |
| | |||
外国 |
| |
| |
| | |||
延期: |
|
|
|
|
|
| |||
联邦制 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
状态 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
外国 |
| |
| ( |
| | |||
$ | ( | $ | ( | $ | ( |
所得税优惠不同于通过将美国法定联邦所得税税率应用于税前亏损而确定的所得税优惠金额,原因如下:
截至2019年12月31日的年度, |
| ||||||
| 2020 |
| 2019 | 2018 |
| ||
美国法定联邦所得税税率 |
| | % | | % | | % |
扣除联邦税收影响的州所得税优惠 |
| | | | |||
永久性差异 |
| ( | ( | ( | |||
国外利差 |
| ( | | ( | |||
重新测量损益 |
| ( | | | |||
税收抵免 |
| | | | |||
估值免税额 |
| ( | ( | ( | |||
基于股票的薪酬 | | — | — | ||||
交易成本 |
| ( | ( | ( | |||
递延利率变化 |
| ( | ( | ( | |||
GILTI夹杂 |
| — | |||||
其他 |
| | ( | | |||
| | % | | % | | % |
公司递延所得税资产和负债的重要组成部分如下:
124
目录
12月31日, | ||||||
| 2020 |
| 2019 | |||
(单位:千) | ||||||
递延税项资产: |
|
|
|
| ||
坏账准备 | $ | | $ | | ||
应计补偿 |
| |
| | ||
递延收入 |
| |
| | ||
基于股票的薪酬 |
| |
| | ||
联邦税收抵免 |
| |
| | ||
净营业亏损 |
| |
| | ||
州税收抵免 |
| |
| | ||
商业利益限制 |
| |
| | ||
其他 |
| |
| | ||
递延税项总资产 | | | ||||
估值免税额 |
| ( |
| ( | ||
递延税项资产总额 |
| |
| | ||
递延税项负债: |
|
|
|
| ||
预付项目 |
| ( |
| ( | ||
递延合同成本 |
| ( |
| ( | ||
无形资产和其他 |
| ( |
| ( | ||
递延税项总负债 | ( | ( | ||||
递延税项净负债 | $ | ( | $ | ( |
截至2020年12月31日,该公司的美国联邦净营业亏损结转约为$
由于公司股权的变化,公司利用结转净营业亏损的一部分来抵销未来应纳税收入的能力可能会受到国税法第382条的某些限制。该公司进行了第382条的分析,确定虽然所有权变更发生在前一个时期,但截至2020年12月31日,所有净营业亏损都是完全可用的。
截至2020年12月31日,该公司针对某些递延税项资产设立了估值津贴,以将总金额减少到管理层认为合适的数额。递延税项资产的变现取决于预期可扣除暂时性差异和结转以减少应税收入期间是否有足够的未来应纳税所得额。该公司对所有在2020年前产生的期末递延税项资产、外国税收抵免和荷兰税收属性的州建立了估值津贴,该公司认为这些资产更有可能无法实现。估价免税额增加了#美元。
125
目录
未确认税收优惠总额的期初和期末对账如下:
截至2019年12月31日的年度, | |||||||||
| 2020 |
| 2019 | 2018 | |||||
(单位:千) | |||||||||
余额,1月1日 |
| $ | | $ | | $ | | ||
基于与本年度相关的纳税状况的增加 |
| | | | |||||
根据与前几年相关的纳税头寸增加的税额 |
| | | | |||||
基于与前几年相关的税收头寸的减税 |
| — | ( | ( | |||||
余额,12月31日 |
| $ | | $ | | $ | |
如果确认,将影响实际所得税税率的未确认税收优惠总额为$。
该公司在美国联邦司法管辖区、明尼苏达州以及其他州和外国司法管辖区提交所得税申报单。除极少数例外,该公司在2017年前的几年内不受美国联邦、外国、州和地方税务机关的所得税审查。很难预测任何特定的不确定税收状况的最终时间和解决方案。根据公司对许多因素的评估,包括过去的经验和对未来事件的复杂判断,公司目前预计其不确定的税务状况在未来12个月内不会发生重大变化。
该公司将与未确认的税收优惠相关的应计利息和罚款确认为额外所得税支出。截至2020年12月31日、2019年和2018年12月31日止年度,本公司未确认与利息和罚金相关的重大所得税支出。
新税法
2020年3月27日,CARE法案签署成为法律。CARE法案规定了许多税收条款和其他刺激措施,包括暂时改变净营业亏损结转期限,限制利息扣除,暂停社会保障税雇主部分的某些支付要求,以及为某些合格的改善性房产的税收折旧设立某些可退还的员工留用抵免和先前税收立法的技术更正。该公司有资格获得的最重要的救济措施是推迟缴纳工资税。从2020年4月17日及之后的缴费日期开始,本公司已选择推迟缴纳雇主支付的社会保障税部分,由此产生的应计金额为#美元。
2020年7月20日,关于GILTI高税收排除。最终规定对2020年7月23日之后开始的纳税年度有效,但可以追溯申请到2017年12月31日之后开始的纳税年度。本公司已进行分析,并确定在2018年和2019年均会有收益,并已在2020年第三季度计入一个离散项目,以反映这一收益的影响。此外,我们减少了截至2020年第三季度的GILTI收入,其影响反映在年度有效税率上。
附注:14.关联方交易
该公司向JAMF Nation Global Foundation(“JNGF”)承诺捐款$
126
目录
Vista是一家总部位于美国的投资公司,控制着拥有该公司多数股权的基金。本公司已支付咨询服务和其他与Vista和Vista关联公司提供的服务相关的费用。该公司在这些服务方面的总开支为$
该公司还与Vista附属公司有收入安排。该公司确认与这些安排有关的收入为#美元。
此外,该公司还在正常业务过程中支付与Vista关联公司的服务费用。该公司与Vista关联公司提供服务所产生的总费用为$
于二零二零年七月二十七日终止及悉数偿还前,本公司拥有优先定期贷款安排,并根据本公司的优先信贷协议,与贷款人组成的财团订立优先循环信贷安排,本金为#美元。
127
目录
注15.简明财务信息(仅限母公司)
JAMF控股公司(JAMF Holding Corp.)
(仅限母公司)
浓缩资产负债表
(以千为单位,不包括每股和每股金额)
12月31日, | ||||||
| 2020 |
| 2019 | |||
资产 |
|
| ||||
流动资产: |
|
|
|
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现金和现金等价物 | $ | — | $ | — | ||
流动资产总额 |
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对子公司的投资 |
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总资产 | $ | | $ | | ||
负债和股东权益 |
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流动负债: |
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流动负债 | $ | — | $ | — | ||
流动负债总额 |
| — |
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其他负债 |
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总负债 |
| — |
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承诺和或有事项 |
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股东权益: |
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优先股,$ | — | — | ||||
普通股,$ |
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额外实收资本 |
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累计赤字 |
| ( |
| ( | ||
股东权益总额 |
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总负债和股东权益 | $ | | $ | |
JAMF控股公司(JAMF Holding Corp.)
(仅限母公司)
简明操作说明书
(单位:千)
截至2019年12月31日的年度, | |||||||||
| 2020 |
| 2019 | 2018 | |||||
收入 | $ | — | $ | — | $ | — | |||
运营费用 |
| — | — |
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营业收入 |
| — | — |
| — | ||||
其他收入(费用),净额 |
| — | — |
| — | ||||
所得税前收益和子公司净收入中的权益 |
| — | — |
| — | ||||
所得税优惠 |
| — | — |
| — | ||||
子公司净亏损中的权益 |
| ( | ( |
| ( | ||||
净损失 | $ | ( | $ | ( | $ | ( |
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目录
陈述的基础
Vista旗下的JAMF Holding Corp.拥有
JAMF控股公司是一家控股公司,没有自己的实质性业务,基本上所有的活动都是通过其子公司进行的。因此,JAMF控股公司依赖控股公司的分配来为其有限的、不重要的运营费用提供资金。JAMF控股公司(JAMF Holding Corp.)没有直接的未偿债务义务。然而,作为其信贷安排下的借款人,Holdings在宣布股息或就其股本直接或间接向JAMF Holding Corp.支付股息或其他分配方面的能力有限,但有限的例外情况除外,包括(1)股票回购,(2)符合
这些简明的财务报表是在“仅限母公司”的基础上列报的。在仅限母公司列报的情况下,JAMF控股公司对子公司的投资是按照权益会计方法列报的。由于JAMF控股公司在截至2020年12月31日、2019年和2018年12月31日的年度没有实质性的运营、投资或融资现金流活动,因此没有提供简明的现金流量表。按照公认会计原则编制的财务报表中通常包含的某些信息和脚注披露已被浓缩或省略。因此,这些仅限母公司的报表应与合并财务报表的附注一起阅读。
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目录
第9项会计和财务披露方面的变更和与会计师的分歧
没有。
项目9A。管制和程序
对披露控制和程序的评价
我们维持“交易法”下规则13a-15(E)和规则15d-15(E)中定义的“披露控制和程序”,旨在提供合理的保证,确保公司在根据交易法提交或提交的报告中要求披露的信息在证券交易委员会的规则和表格规定的时间内得到记录、处理、汇总和报告。披露控制和程序包括但不限于,旨在提供合理保证的控制和程序,确保公司根据交易所法案提交或提交的报告中要求披露的信息已积累并传达给我们的管理层,包括我们的主要高管和主要财务官,以便及时做出有关要求披露的决定。基于这样的评估,我们的首席执行官和首席财务官得出结论,截至2020年12月31日,我们的披露控制和程序在合理的保证水平上是有效的。
管理层关于财务报告内部控制的报告
本Form 10-K年度报告不包括管理层对我们财务报告内部控制的评估报告(如交易法规则13a-15(F)所定义),也不包括我们独立注册会计师事务所的认证报告,因为美国证券交易委员会规则为新上市公司设定了一个过渡期。此外,在我们不再是“就业法案”中定义的“新兴成长型公司”之前,我们的独立注册会计师事务所将不会被要求根据第404条报告我们对财务报告的内部控制的有效性。
浅谈内部控制的变化
在截至2020年12月31日的季度内,对财务报告的内部控制没有发生重大影响或合理可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化。
控制措施有效性的固有限制
我们的管理层,包括我们的首席执行官和首席财务官,预计我们的披露控制和程序或我们对财务报告的内部控制不会阻止或发现所有错误和所有欺诈。一个控制系统,无论构思和操作如何完善,都只能提供合理的保证,而不是绝对的保证,以确保控制系统的目标得以实现。由于所有控制系统的固有限制,任何控制评估都不能绝对保证所有控制问题和欺诈实例(如果有的话)都已被检测到。任何控制系统的设计,在一定程度上也是基于对未来事件可能性的某些假设,不能保证任何设计在所有潜在的未来条件下都能成功地实现其所述的目标。随着时间的推移,控制可能会因为条件的变化而变得不充分,或者对政策或程序的遵守程度可能会恶化。由于具有成本效益的控制系统的固有限制,由于错误或欺诈而导致的错误陈述可能会发生,也可能不会 检测到。
第9B项。其他资料
不适用。
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目录
第三部分。
项目10.董事、高级管理人员和公司治理
本项目所要求的信息将在与我们的2021年股东年会有关的委托书(“委托书”)中列出,该委托书预计将在截至2020年12月31日的财政年度的120天内提交给美国证券交易委员会(SEC),并通过引用并入本报告。
道德守则
我们通过了一项道德准则,适用于我们所有的员工、高级管理人员和董事,包括那些负责财务报告的高级管理人员。我们的道德准则可以在我们的网站ir.jamf.com的“公司治理”下找到。我们打算在我们的网站上披露对我们的道德准则的任何修改,或对其要求的任何豁免。
项目11.高管薪酬
本项目要求的信息将在委托书中列出,委托书预计将在我们截至2020年12月31日的会计年度结束后120天内提交,并通过引用并入本报告。
项目12.某些实益所有人的担保所有权
本项目要求的信息将在委托书中列出,委托书预计将在我们截至2020年12月31日的会计年度结束后120天内提交,并通过引用并入本报告。
项目13.某些关系和关联方交易
本项目要求的信息将在委托书中列出,委托书预计将在我们截至2020年12月31日的会计年度结束后120天内提交,并通过引用并入本报告。
项目14.首席会计师费用和服务
本项目要求的信息将在委托书中列出,委托书预计将在我们截至2020年12月31日的会计年度结束后120天内提交,并通过引用并入本报告。
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目录
第四部分。
项目15.展品和财务报表明细表
作为本年度报告10-K表格的一部分提交的文件如下:
1. | 合并财务报表 |
我们的合并财务报表列在本年度报告第II部分第8项下的“合并财务报表索引”表格10-K中。
2. | 财务报表明细表 |
财务报表明细表已被省略,因为它们不是必需的、不适用的,或者所需的信息包括在合并财务报表或附注中。
3. | 陈列品 |
以下文件以引用的方式并入本年度报告或以表格10-K的形式与本年度报告一起存档,每种情况下均按表格10-K所示。
展品数 |
| 描述 |
3.1 |
| JAMF Holding Corp.于2020年7月24日发布的第二次修订和重新发布的公司注册证书(通过引用本公司于2020年7月27日提交给证券交易委员会的Form 8-K表格中的附件3.1合并而成)。 |
3.2 | 修订和重新修订了JAMF Holding Corp.的章程,日期为2020年7月24日(通过参考公司于2020年7月27日提交给证券交易委员会的Form 8-K的附件3.2并入)。 | |
4.1 | 本公司与其其他签字方签署了日期为2020年7月24日的注册权协议(合并时参考了本公司于2020年7月27日提交给证券交易委员会的8-K表格中的附件4.1)。 | |
4.2 | 证券说明书,随函存档。 | |
10.1 | 赔偿协议表(引用JAMF Holding Corp.于2020年6月29日提交给证券交易委员会的S-1表注册声明的附件10.13)。 | |
10.2+ | JAMF Holding Corp.综合激励计划(引用JAMF Holding Corp.于2020年7月24日提交给证券交易委员会的S-8表格注册声明的附件10.1)。 | |
10.3+ | 股票期权奖励协议表格(参考2020年6月29日提交给证券交易委员会的S-1表格注册说明书(第333-239535号)附件10.9并入)。 | |
10.4+ | 限售股奖励协议表格(参考2020年6月29日提交给证券交易委员会的S-1表格注册说明书(第333-239535号)附件10.10并入)。 | |
10.5+ | 股票增值权奖励协议表格“(于2020年6月29日提交给证券交易委员会的S-1表格注册说明书(第333-239535号)附件10.11作为参考并入)。 | |
10.6+ | 限售股奖励协议表(参考注册人于2020年6月29日提交给证券交易委员会的S-1表格注册说明书(第333-239535号)附件10.12)。 | |
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目录
10.7+ | 修订和重新修订了JAMF Holding Corp 2017股票期权计划(通过引用JAMF Holding Corp.于2020年7月24日提交给SEC的S-8表格注册声明的附件10.6并入)。 | |
10.8+ | 修订和重订的JAMF Holding Corp.股票期权计划授予协议表格(通过参考2020年6月29日提交给证券交易委员会的注册人S-1注册声明(第333-239535号)附件10.16并入)。 | |
10.9 | JAMF控股公司(JAMF Holdings,Inc.)作为借款人,Juno Intermediate,Inc.作为担保人,Juno Parent,LLC作为担保人,其他贷款方、贷款方和摩根大通银行(JPMorgan Chase Bank,N.A.)作为行政代理签订的截至2020年7月27日的信贷协议(通过引用公司在2020年7月29日提交给证券交易委员会的Form 8-K中的附件10.1并入本文)。 | |
10.10 | 本公司与签字方之间于2020年9月1日修订并重新签署的董事提名协议(通过引用本公司于2020年9月2日提交给证券交易委员会的10-Q表格季度报告的附件10.10并入本公司)。 | |
10.11 | 主服务协议,于2017年11月13日生效,由Vista Consulting Group,LLC和JAMF Holdings,Inc.(通过参考公司于2020年6月29日提交给证券交易委员会的S-1表格注册声明(第333-239535号)附件10.4合并而成)。 | |
10.12+ | JAMF Holdings,Inc.和Dean Hager于2017年10月20日签署的信函协议(通过参考公司于2020年6月29日提交给证券交易委员会的S-1表格注册说明书(第333-239535号)附件10.5合并而成)。 | |
10.13+ | JAMF Holdings,Inc.和Jill Putman于2017年11月20日签署的信函协议(通过参考公司于2020年6月29日提交给证券交易委员会的S-1表格注册声明(第333-239535号)附件10.6而并入)。 | |
10.14+ | JAMF Holdings,Inc.和John Strosahl于2017年11月20日签署的信函协议(通过参考2020年6月29日提交给证券交易委员会的S-1表格S-1(333-239535)中的附件10.7并入)。 | |
21.1 | JAMF Holding Corp.子公司名单 | |
23.1 | 兹提交独立注册会计师事务所安永律师事务所(Ernst&Young LLP)的同意书。 | |
31.1 | 根据通过的交易所法案规则规则第13a-14(A)条对首席执行官的证明根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302节的规定,特此提交。 | |
31.2 | 根据通过的交易法规则规则第13a-14(A)条对首席财务官的证明根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302节的规定,特此提交。 | |
32.1* | 根据“美国法典”第18编第1350节的规定提交的首席执行官证书。 | |
32.2* | 现依照“美国法典”第18编第1350节的规定提供首席财务官证明。 | |
101.INS | 内联XBRL实例文档 | |
101.SCH | 内联XBRL分类扩展架构文档 | |
101.CAL | 内联XBRL分类扩展计算链接库文档 | |
101.DEF | 内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档 | |
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目录
101.LAB | 内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档 | |
101.PRE | 内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档 | |
104 | 交互式数据文件的封面(格式为内联XBRL,包含在附件101中) |
*本合同附件32.1和附件32.2中提供的证明被视为以表格10-K的形式与本年度一起提供,不会被视为就修订后的1934年《证券交易法》第18节的目的而被视为已提交,除非注册人通过引用明确地将其并入其中。
+表示管理合同或补偿计划或安排。
项目16.表格10-K总结
没有。
134
目录
签名
根据1934年证券交易法的要求,注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。
| JAMF控股公司(注册人) | ||
日期:北京时间2021年3月4日 | 由以下人员提供: | /s/伊恩·古德金德 | |
伊恩·古德金德 | |||
首席会计官 (首席会计官) |
根据1934年证券交易法的要求,本报告已由以下人员以注册人的身份在指定日期代表注册人签署。
日期:北京时间2021年3月4日 | 由以下人员提供: | /s/Dean Hager | |
迪恩·海格 | |||
首席执行官兼董事 (首席行政主任) |
日期:北京时间2021年3月4日 | 由以下人员提供: | /s/吉尔·普特曼 | |
吉尔·普特曼 | |||
首席财务官 (首席财务官) |
日期:北京时间2021年3月4日 | 由以下人员提供: | /s/伊恩·古德金德 | |
伊恩·古德金德 | |||
首席会计官 (首席会计官) |
日期:北京时间2021年3月4日 | 由以下人员提供: | /s/Betsy Atkins | |
贝齐·阿特金斯 | |||
导演 |
日期:北京时间2021年3月4日 | 由以下人员提供: | /s/David A.Break | |
大卫·A·布莱克 | |||
导演 |
日期:北京时间2021年3月4日 | 由以下人员提供: | /s/安德烈·杜兰德 | |
安德烈·杜兰德 | |||
导演 |
日期:北京时间2021年3月4日 | 由以下人员提供: | /s/迈克尔·福斯诺 | |
迈克尔·福斯诺 | |||
导演 |
日期:北京时间2021年3月4日 | 由以下人员提供: | /s/Charles Guan | |
查尔斯·关(Charles Guan) | |||
导演 |
日期:北京时间2021年3月4日 | 由以下人员提供: | /s/Kevin Klausmeyer | |
凯文·克劳斯迈尔 |
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目录
导演 |
日期:北京时间2021年3月4日 | 由以下人员提供: | /s/Christina Lema | |
克里斯蒂娜·莱马 | |||
导演 |
日期:北京时间2021年3月4日 | 由以下人员提供: | /s/马丁·泰勒 | |
马丁·泰勒 | |||
导演 |
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