美国 个州
证券 和交易委员会
华盛顿， 哥伦比亚特区 20549
表格 10-Q
（Mark One）
| 根据 1934 年《证券交易法》第 13 或 15 (D) 条提交的季度 报告 | |
| 对于
已结束的季度期间 | |
| 要么 | |
| 根据 1934 年《证券交易法》第 13 或 15 (D) 条提交的过渡 报告 | |
| 对于 ，从 _____________ 到 _________________ 的过渡期 | |
委员会
文件编号
（注册人章程中规定的确切姓名 ）
| （州 或其他司法管辖区 | (I.R.S. 雇主 | |
| 公司 或组织） | 身份 编号。） |
| （主要行政办公室的地址 ） | （Zip 代码） |
(346) 509-8734
（注册人的 电话号码，包括区号）
根据该法第 12 (b) 条注册的证券 ：
| 每个类别的标题 | 交易 个交易品种 | 注册的每个交易所的名称 | ||
（纳斯达克资本市场） |
用勾号指明 在过去 12 个月内（或注册人必须提交此类报告的较短期限），注册人 (1) 是否已提交了 1934 年《证券交易法》第 13 或 15 (d) 条要求提交的所有报告，以及 (2) 在过去 90 天内是否已提交此类申报要求。是的 ☒ 不是 ☐
用勾号指明 在过去 12 个月（或注册人 必须提交此类文件的较短时间内），注册人是否以电子方式提交了根据 S-T 法规 405（本章第 232.405 节）要求提交的所有交互式数据文件。是的 ☒ 不是 ☐
用复选标记指明 注册人是大型加速申报者、加速申报者、非加速申报者、规模较小的申报公司 还是新兴成长型公司。参见《交易法》第12b-2条中 “大型加速申报人”、“加速申报人”、 “小型申报公司” 和 “新兴成长型公司” 的定义。
| 大型 加速过滤器 ☐ | 加速 过滤器 ☐ | |
| 规模较小的
报告公司 | ||
| 新兴
成长型公司 |
如果 是一家新兴成长型公司，请用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守 根据《交易法》第13 (a) 条规定的任何新的或修订后的财务会计准则。☐
用勾号指明 注册人是否为空壳公司（定义见《交易法》第 12b-2 条）。是的 ☐ 不是 ☒
截至2023年5月10日， 注册人持有25,234,672股普通股，面值每股0.01美元。
目录
| 页面 | ||
| 关于前瞻性陈述的警告 注意事项 | 3 | |
| 第 第一部分 | 财务 信息 | 4 |
| 项目 1. | 财务 报表 | 4 |
| 简明的 合并资产负债表（未经审计） | 4 | |
| 简明的 合并运营报表（未经审计） | 5 | |
| 简明的 股东权益变动合并报表（未经审计） | 6 | |
| 简明合并现金流量表（未经审计） | 7 | |
| 未经审计的简明合并财务报表附注 | 8 | |
| 项目 2. | 管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析 | 20 |
| 项目 3. | 关于市场风险的定量 和定性披露 | 27 |
| 项目 4. | 控制 和程序 | 27 |
| 第二部分。 | 其他 信息 | 28 |
| 项目 1. | 法律 诉讼 | 28 |
| 商品 1A。 | 风险 因素 | 28 |
| 项目 2. | 未注册 出售股权证券和所得款项的使用 | 29 |
| 项目 3. | 优先证券的默认值 | 29 |
| 项目 4. | 我的 安全披露 | 29 |
| 项目 5. | 其他 信息 | 29 |
| 项目 6. | 展品 | 30 |
| 签名 | 31 | |
| 2 |
关于前瞻性陈述的警告 声明
这份 10-Q表季度报告（本 “报告” 或 “10-Q表”），包括 “管理层的讨论 以及财务状况和经营业绩分析”，包含联邦证券法 所指的 “前瞻性陈述”，包括经修订的1933年《证券法》第27A条、经修订的1934年《证券交易法》第21E条（“交易所法案”）和1995年《私人证券诉讼改革法》。除历史事实陈述外 的所有陈述均为前瞻性陈述。
本报告中前瞻性陈述的示例 包括：
| ● | 计划用于石油和天然气勘探和环境合规的 资本支出； | |
| ● | 潜在的 钻孔位置和可用间距单位，以及间距规则可能发生的变化； | |
| ● | 预计可用于资本支出和偿还其他债务的现金 ； | |
| ● | 回收的 石油和天然气的数量和价值接近第三方的估计； | |
| ● | 石油和天然气产量的预期 变化； | |
| ● | 钻探 和完井活动和机会； | |
| ● | 钻探更多油井和执行其他勘探和开发项目的时间 ； | |
| ● | 预期的 间距以及与我们的石油和天然气行业合作伙伴一起钻探的油井数量； | |
| ● | 就我们与合作伙伴达成的协议而言，何时将达到基于支付的里程碑或类似门槛； | |
| ● | 与我们的合作伙伴的钻探计划相关的预期 工作权益和净收入利息以及油井成本； | |
| ● | 生产油井的实际 下降率； | |
| ● | 未来 现金流、支出和借款； | |
| ● | 追求 潜在的收购机会； | |
| ● | 经济 衰退、战争、通货膨胀和利率上升，以及由此可能造成的衰退； | |
| ● | 全球疫情对我们的运营、房产、石油和天然气市场以及石油和天然气需求的影响； | |
| ● | 我们 的预期财务状况； | |
| ● | 我们 预期的未来开销削减； | |
| ● | 我们 成为石油和天然气物业运营商的能力； | |
| ● | 我们 筹集额外资金和收购有吸引力的石油和天然气物业的能力；以及 | |
| ● | 其他 未来运营计划和目标。 |
这些 前瞻性陈述是通过使用诸如 “可能”、“期望”、“估计”、 “项目”、“计划”、“相信”、“打算”、“可实现”、“预期”、“继续”、“潜力”、“应该”、“可以”、 以及类似的术语和短语来识别的。尽管我们认为这些陈述中反映的预期是合理的，但它们涉及某些 假设、风险和不确定性。可能导致或导致此类差异的因素包括但不限于本10-Q表季度报告中讨论的 ，特别是下文 “风险 因素” 下并以引用方式纳入的因素，我们在截至2022年12月31日的财年10-K表年度报告中第一部分第1A项 “风险 因素” 中讨论的风险，以及其他文件中讨论的风险 } 我们向美国证券交易委员会（“SEC” 或 “委员会”）申报。鉴于这些风险和不确定性，提醒读者不要过分依赖此类前瞻性陈述 。
所有随后归因于公司或代表公司行事的人员的书面和口头前瞻性陈述 均受上述警告性陈述的全部明确限制。
所有 前瞻性陈述仅在本报告提交之日有效。除非法律要求，包括美国证券法和美国证券交易委员会的规则和 法规，否则我们没有义务公开更新或修改 任何前瞻性陈述。
| 3 |
第 I 部分. 财务信息
项目 1.财务报表
美国 能源公司和子公司
未经审计 简明合并资产负债表
（以 千计，股票和每股金额除外）
3 月 31， 2023 | 十二月 31, 2022 | |||||||
| 资产 | ||||||||
| 流动资产： | ||||||||
| 现金及等价物 | $ | $ | ||||||
| 石油和天然气销售 应收账款 | ||||||||
| 有价股权证券 | ||||||||
| 其他流动资产 | ||||||||
| 持有待售的实际 房地产资产，扣除销售成本 | ||||||||
| 流动资产总额 | ||||||||
| 按全额成本法计算的石油和天然气特性 ： | ||||||||
| 未评估的属性 | ||||||||
| 已评估的属性 | ||||||||
| 减去 累计折旧、损耗、摊销和减值 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 石油和天然气的净特性 | ||||||||
| 财产和设备，净额 | ||||||||
| 使用权资产 | ||||||||
| 其他资产 | ||||||||
| 资产总数 | $ | $ | ||||||
| 负债和股东 权益 | ||||||||
| 流动负债： | ||||||||
| 应付账款和应计 负债 | $ | $ | ||||||
| 应计薪酬和 福利 | ||||||||
| 大宗商品衍生负债——当前 | ||||||||
| 当期资产退休债务 | ||||||||
| 当前的 租赁义务 | ||||||||
| 流动负债总额 | ||||||||
| 信贷额度 | ||||||||
| 资产退休债务-非流动 | ||||||||
| 长期租赁债务，扣除当前 部分 | ||||||||
| 递延所得税负债 | ||||||||
| 其他非流动负债 | ||||||||
| 负债总额 | ||||||||
| 承诺和意外情况 （注8） | ||||||||
| 股东权益： | ||||||||
| 普通股，$par 值； 授权股份； 和 分别于2023年3月31日和2022年12月31日的已发行和流通股票 | ||||||||
| 额外的实收资本 | ||||||||
| 累计 赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股东权益总额 | ||||||||
| 负债和股东权益总额 | $ | $ | ||||||
附注是这些未经审计的简明合并财务报表不可分割的一部分。
| 4 |
美国 能源公司和子公司
未经审计 简明合并运营报表
对于 而言，截至 2023 年 3 月 31 日和 2022 年 3 月 31 日的三个月
（以 千计，股票和每股金额除外）
| 2023 | 2022 | |||||||
| 收入： | ||||||||
| 石油 | $ | $ | ||||||
| 天然 气体和液体 | ||||||||
| 总收入 | ||||||||
| 运营费用： | ||||||||
| 租赁运营费用 | ||||||||
| 生产税 | ||||||||
| 折旧、损耗、 增量和摊销 | ||||||||
| 一般 和管理费用 | ||||||||
| 运营费用总计 | ||||||||
| 营业 （亏损）收入 | ( | ) | ||||||
| 其他收入（支出）： | ||||||||
| 商品衍生品收益 （亏损） | ( | ) | ||||||
| 有价股票证券 收益 | ||||||||
| 利息 支出，净额 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 其他收入（支出）总计 | ( | ) | ||||||
| 所得税前净亏损 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 所得税优惠 | ||||||||
| 净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 基本和摊薄后的加权平均已发行股数 | ||||||||
| 基本和摊薄后的每股净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
附注是这些未经审计的简明合并财务报表不可分割的一部分。
| 5 |
美国 能源公司和子公司
未经审计 简明合并变动报表
IN 股东权益
对于 而言，截至 2023 年 3 月 31 日和 2022 年 3 月 31 日的三个月
（以 千计，股票金额除外）
| 额外 | ||||||||||||||||||||
| 普通股票 | 付费 | 累积的 | ||||||||||||||||||
| 股份 | 金额 | 资本 | 赤字 | 总计 | ||||||||||||||||
| 余额，2021 年 12 月 31 日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
| 为收购的 房产发行的股票 | ||||||||||||||||||||
| 基于股票的薪酬 | - | |||||||||||||||||||
| 限制性股票奖励归属 后发行的股票 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 为结清限制性股票奖励的 预扣税义务而扣留的股份 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 行使认股权证 | ||||||||||||||||||||
| 净亏损 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||
| 余额， 2022 年 3 月 31 日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
| 余额，2022 年 12 月 31 日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
| 基于股票的薪酬 | - | |||||||||||||||||||
| 限制性股票奖励归属 后发行的股票 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 为结清限制性股票奖励的 预扣税义务而扣留的股份 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 现金分红 $每股 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 净亏损 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||
| 余额，2023 年 3 月 31 日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
附注是这些未经审计的简明合并财务报表不可分割的一部分。
| 6 |
美国 能源公司和子公司
未经审计 简明合并现金流量表
对于 而言，截至 2023 年 3 月 31 日和 2022 年 3 月 31 日的三个月
（以 千计）
| 2023 | 2022 | |||||||
| 来自经营 活动的现金流： | ||||||||
| 净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 为将 净亏损与经营活动中使用的净现金进行核对而进行的调整： | ||||||||
| 折旧、损耗、 增量和摊销 | ||||||||
| 递延所得税 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 商品衍生品的未实现（收益）亏损 | ( | ) | ||||||
| 有价股权 证券的收益 | ( | ) | ||||||
| 债务发行成本的摊销 | ||||||||
| 基于股票的薪酬 | ||||||||
| 使用权资产摊销 | ||||||||
| 运营资产 和负债的变化： | ||||||||
| 石油和天然气销售 应收账款 | ( | ) | ||||||
| 其他资产 | ( | ) | ||||||
| 应付账款和应计 负债 | ( | ) | ||||||
| 应计薪酬和 福利 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 运营租赁 负债的付款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 为资产报废债务付款 | ( | ) | ||||||
| 经营活动提供的 净现金 | ||||||||
| 来自投资 活动的现金流： | ||||||||
| 收购财产 | ( | ) | ||||||
| 石油和天然气资本 支出 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 现金电话支出 | ( | ) | ||||||
| 财产 和设备支出 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 用于投资活动的净额 现金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 融资 活动产生的现金流： | ||||||||
| 信贷额度借款 | ||||||||
| 偿还债务 | ( | ) | ||||||
| 支付信贷 设施的费用 | ( | ) | ||||||
| 保险 保费融资应付票据的还款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 行使搜查令 | ||||||||
| 为结清限制性股票奖励的 预扣税义务而扣留的股份 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 已支付股息 | ( | ) | ||||||
| 用于融资活动的 净现金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 现金和 等价物的净减少额 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 现金 及等价物，期初 | ||||||||
| 现金 及等价物，期末 | $ | $ | ||||||
附注是这些未经审计的简明合并财务报表不可分割的一部分。请参阅 Note-15-现金流信息的补充 披露。
| 7 |
美国 能源公司和子公司
未经审计的简明合并财务报表附注
1. 组织、运营和重要会计政策
组织 和运营
美国 Energy Corp.（连同其全资子公司Energy One LLC（“Energy One”）和New Horizon Resources LLC（“New Horizon Resources”），在未经审计的简明合并财务报表附注中被称为 “公司”）在特拉华州注册成立。该公司的主要业务活动是 集中在美国收购、勘探和开发石油和天然气物业。
演示文稿的基础
随附的 未经审计的简明合并财务报表是根据美国公认的 会计原则（“GAAP”）列报的，由公司根据 美国证券交易委员会（“SEC”）关于中期财务报告的规章制度编制。因此，根据这些 规章制度，GAAP 要求的完整财务报表所要求的某些信息 和脚注披露已被精简或省略。管理层认为，公允列报简明合并财务报表所必需的所有调整（包括正常的经常性调整）均已包括在内。
有关 的更多信息，请参阅2023年4月13日向美国证券交易委员会提交的截至2022年12月31日止年度的10-K 表年度报告中包含的合并财务报表及其脚注。我们截至2023年3月31日的财务状况以及截至2023年3月31日的三个月的经营 业绩不一定代表未来任何过渡期或截至2023年12月31日的年度的预期财务状况和经营业绩 。
使用估计值的
编制符合公认会计原则的财务报表要求管理层做出估算和假设，这些估计和假设会影响报告的 资产和负债金额、财务报表发布之日或有资产和负债的披露以及报告期内报告的 收入和支出金额。重要估算值包括收购的石油和天然气财产 的公允价值、用于计算被评估的石油和天然气物业账面价值 的折旧、耗尽、摊销和减值的石油和天然气储量的公允价值；未经评估的房产的可变现性；用于记录应计石油和天然气销售应收账款的产量和大宗商品价格估值 ；用于估值商品衍生品 合约的大宗商品的未来价格；以及未来资产报废债务的成本和时间。公司持续评估其估计， 的估计基于历史经验和公司认为合理的其他各种假设。由于固有的 不确定性，包括石油和天然气的未来价格，这些估计在短期内可能会发生变化，而这种变化可能很大。
最近 采用了会计准则
2023 年 1 月 1 日，该公司将 ASU 2016-13 改为 Topic 326，金融工具-信贷损失，经其他相关华硕修订，提供了有针对性的改进。标准 改变了按摊销成本计量的贸易应收账款和其他金融资产的减值模型。与之前的 “已发生损失” 模型相比，该亚利桑那州立大学要求使用 一种新的前瞻性 “预期损失” 模型，从而加快 对信用损失的确认。该ASU主要适用于公司的应收账款余额，其中大部分 是在一到三个月的短期内收到的。公司通过 审查收款、信用评级和其他分析来监控交易对手的信用质量。公司主要使用 一种账龄化方法和对历史损失率的分析，以及考虑可能影响其 交易对手信用质量和流动性的当前和未来情况来制定其估计的信贷损失准备金。该亚利桑那州立大学的采用和实施并未对 公司的财务报表产生重大影响。
行业 细分市场和地理信息
公司在美国陆上从事石油和天然气行业的勘探和生产部门运营。该公司将 报告为单一行业细分市场。
整合原则
随附的 财务报表包括美国能源公司及其全资子公司Energy One和New Horizon Resources的账目。在合并过程中，所有公司间余额和交易均已冲销。
2. 收购
2022 年 1 月 收购
2022年1月5日（“截止日期”），公司完成了 公司于2021年10月4日与 (a) Lubbock Energy Partners LLC（“拉伯克”）签订的三份单独的收购和销售协议（“购买协议” 和 “收购”）所设想的收购（“收购”）；（b）Banner Oil & Gas，LLC、Woodford Petroleum, LLC和Llano Energy LLC（统称为 “Banner”），以及 (c) Synergy Offshore LLC（“Synergy”，统称为 “卖家”）。根据收购协议， 公司从卖方手中收购了某些石油和天然气地产，代表了位于落基山脉、西德克萨斯州、伊格尔福特和中大陆的主要经营、生产的 石油加权资产的多元化投资组合。此次收购还包括某些油井、 合同、技术数据、记录、个人财产和与收购的资产（统称为收购的石油 和天然气财产，“收购的资产”）相关的碳氢化合物。
| 8 |
公司将收购收购的资产视为资产收购。对拉伯克而言，收购资产的收购价格为 (a) 12.5万美元的现金和6,568,828股普通股；(b) 100万美元现金，承担330万美元 的债务，6,790,524股普通股，以及某些套期保值的更新，其市值亏损约为 3.1美元截至截止日期，班纳为百万美元；（c）Synergy为12.5万美元的现金和6,546,384股普通股。所有购买协议下的 总收购价格为6,640万美元，相当于125万美元的现金，截至收盘日，我们普通股的价值为19,905,736股，收购价格调整为50万美元。此外，我们还承担了 各种负债，包括偿还330万美元的债务，以及上面讨论的套期保值 更新产生的310万美元衍生负债、暂记账户和资产报废债务。
购置资产产生的金额汇总
| 金额 | ||||
| （以千计） | ||||
| 产生的金额： | ||||
| 现金 | $ | |||
| 的价值 已发行的股票 | ||||
| 购买价格调整 | ||||
| 交易 费用 | ||||
| 已支付的对价总额 | ||||
| 承担的债务 | ||||
| 假设商品衍生品负债 | ||||
| 假设暂记账户 | ||||
| 承担的员工义务 | ||||
| 已承担资产报废义务 | ||||
| 递延 纳税负债 | ||||
| 承担的 负债总额 | ||||
| 已付对价和承担的负债总额 | $ | |||
| 对收购的 资产的分配： | ||||
| 经过验证的 石油和天然气特性(1) | ||||
| 车辆 | ||||
| 存款 账户 | ||||
| 收购资产的总配置 | $ | |||
| (1) |
德克萨斯州 Liberty 县收购
2022年5月3日，该公司以100万美元的全现金交易收购了位于德克萨斯州利伯蒂县的某些运营的石油和天然气生产物业，毗邻其在该地区现有的 资产。该交易的生效日期为2022年4月1日。资产 包括大约1,022英亩，100％由生产、天然气管道和相关基础设施持有。此外， 公司承担了20万美元的暂记账户和50万美元的资产报废债务。公司将此次收购 视为资产收购。
德克萨斯州东部 收购
2022年7月27日，公司完成了从ETXENERGY, LLC（“ETXENERGY”）收购房产的买卖协议。 这些物业位于德克萨斯州的亨德森县和安德森县（“东德克萨斯资产”）。这些物业由大约16,600英亩的净土地组成，全部由生产和某些油井和采集系统持有。东德克萨斯资产的初始收购价格 为1190万美元的现金。收购东德克萨斯资产的生效日期为2022年6月1日。 公司将此次收购视为资产收购。
收购资产产生的金额汇总
| 金额 | ||||
| （以千计） | ||||
| 产生的金额： | ||||
| 现金 | $ | |||
| 购买价格调整 | ( | ) | ||
| 交易 费用 | ||||
| 已支付的对价总额 | ||||
| 假设暂记账户 | ||||
| 已承担的资产 退休义务 | ||||
| 承担的 负债总额 | ||||
| 已付对价和承担的负债总额 | $ | |||
| 对收购的 资产的分配： | ||||
| 经过验证的 石油和天然气特性 | $ | |||
| 9 |
3. 收入确认
公司运营的石油产量在合同规定的交货点出售。公司收取商定的 指数价格，扣除定价差异。买方在交货点承担石油的保管权、所有权和损失风险；因此， 控制权在交货点移交。在将石油转移给买方之前，公司不单独核算在生产现场临时储存的石油 。公司按控制权转移给买方时收到的净价格确认收入。 天然气和液化天然气（“NGL”）在租赁地点出售，通常是天然气 和液化天然气的控制权转移给买方，收入被确认为从购买者那里收到的金额。
公司不披露与客户签订的合同中未履行的履约义务的价值，因为它根据会计准则编纂法（ASC）606适用实际的 豁免。豁免适用于在商品控制权移交给买家时被认定为 的可变对价。由于每个产品单位代表单独的履约义务，因此未来的 交易量完全未得到满足，因此无需披露分配给剩余履约义务的交易价格。
公司将运营收入报告为从购买者那里收到的总金额，然后再考虑运输成本。 生产税单独报告，运输成本包含在随附的 简明合并运营报表中的租赁运营费用中。截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月，简明合并运营报表中的收入和成本为 ，总额已知。
公司将非运营收入报告为公司从油井运营商那里获得的净份额。生产税单独申报 ，运输成本包含在随附的未经审计的简明合并运营报表 的租赁运营费用中。截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月中，收入和成本均为总收入，因为总额已知 。
公司的非营业收入来自其在石油和天然气生产销售中的权益。石油 和天然气的销售是根据油井运营商与第三方客户谈判的合同进行的。公司 在交付后的一到三个月内从出售石油和天然气生产中获得付款。在履行履约义务的每个 期结束时，可以合理估算可变对价， 客户的应付金额计入简明合并资产负债表中的石油和天然气销售应收账款。 公司的估计收入与实际付款之间的差异记录在收到付款的当月；但是， 的差异一直微不足道，而且预计将是微不足道的。因此，变量考虑不受限制。作为其石油 和天然气资产的非运营商，公司根据 运营商在收入报表中提供的信息记录其在收入和支出中所占的份额。
公司的石油和天然气产量通常在交货点出售给各种买家，合同条款在石油和天然气行业很常见 。无论合同类型如何，这些合同的条款都按规定价格向油井运营商 补偿石油和天然气的价值，然后油井运营商向公司汇款 在出售的石油和天然气价值中所占的份额。
公司按地区分列了销售石油、天然气和液体的收入份额的收入。截至2023年3月31日的三个月和 2022年，该公司在落基山脉、西德克萨斯州、南德克萨斯州、墨西哥湾沿岸和中大陆地区的 收入如下表所示：
分类收入附表
| 截至 3 月 31 日的三个 个月， | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| （以千计） | ||||||||
| 收入： | ||||||||
| 落基山脉 | ||||||||
| 石油 | $ | $ | ||||||
| 天然 气体和液体 | ||||||||
| 总计 | ||||||||
| 德克萨斯州南部 | ||||||||
| 石油 | ||||||||
| 天然 气体和液体 | ||||||||
| 总计 | ||||||||
| 德克萨斯州西部 | ||||||||
| 石油 | ||||||||
| 天然 气体和液体 | ||||||||
| 总计 | ||||||||
| 海湾 海岸 | ||||||||
| 石油 | ||||||||
| 天然 气体和液体 | ||||||||
| 总计 | ||||||||
| 中部大陆 | ||||||||
| 石油 | ||||||||
| 天然 气体和液体 | ||||||||
| 总计 | ||||||||
| 合计 | $ | $ | ||||||
| 10 |
信用风险显著 集中
如果其运营的石油 和天然气物业的购买者以及公司非运营的石油和天然气物业的共同利益运营商不支付石油和天然气应收账款， 公司将面临信用风险。以下 表显示了在所列期间中至少一个 内占公司石油和天然气总收入10％或以上的购买者：
信用风险集中度附表
| 2023 | 2022 | |||||||
| 购买者 A | % | % | ||||||
| 购买者 B | % | % | ||||||
| 购买者 C | % | % | ||||||
| 购买者 D | % | % | ||||||
4. 租赁
公司的使用权资产和租赁负债在2023年3月31日和2022年12月31日的简明合并资产负债表中的以下标题 下按其贴现现值确认：
合并资产负债表附表
3 月 31， 2023 | 2022 年 12 月 31 | |||||||
| （以千计） | ||||||||
| 使用权资产余额 | ||||||||
| 经营 租约 | $ | $ | ||||||
| 租赁负债余额 | ||||||||
| 短期经营租赁 | $ | $ | ||||||
| 长期 经营租赁 | ||||||||
| $ | $ | |||||||
公司以直线方式确认租赁费用，不包括短期和可变租赁付款，这些付款被确认为已支付。 短期租赁成本是指原始期限少于一年的办公室租赁的付款。从2020年3月开始，该公司 转租了其位于科罗拉多州丹佛市的办事处，并将转租收入确认为租金支出的减少。转租期限为 公司丹佛办公室租约的期限，该租约于2023年1月31日终止。以下是截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月中确认为租金支出组成部分 的金额：
租赁成本表
| 截至 3 月 31 日的三 个月， | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| （以千计） | ||||||||
| 运营租赁成本 | $ | $ | ||||||
| 短期租赁成本 | ||||||||
| 转租收入 | ( | ) | ||||||
| 租赁费用总额 | $ | $ | ||||||
公司的休斯敦办公室经营租约不包含可以轻易确定的隐含利率；因此， 公司使用了公司签订租约时有效的增量借款利率。
加权平均租约附表
| 正如 3 月 31 日的 一样， | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| （以千计） | ||||||||
| 加权平均租期（年） | ||||||||
| 加权平均折扣率 | % | % | ||||||
| 11 |
下表列出了截至2023年3月31日期限为一年或更长时间的经营租赁负债的到期日 ：
未来最低租赁付款的附表
3 月 31， 2023 | ||||
| （以千计） | ||||
| 2023 | $ | |||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 2026 | ||||
| 2027 | ||||
| 租赁付款总额 | $ | |||
| 减去：估算利息 | ( | ) | ||
| 租赁负债总额 | $ | |||
5. 石油和天然气生产活动
资产剥离
在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月中，没有剥离石油和天然气资产。
上限 测试和减值
上限测试中使用的 储备金包含有关定价和折扣率的假设，管理层对现值的确定没有影响 。在计算截至2023年3月31日的上限测试时，该公司使用每桶90.97美元 购买石油，使用每百万英热单位（mmBTU）5.95美元购买天然气（根据地产、比重、 质量、当地市场和与市场的距离进一步调整）来计算公司生产物业的未来现金流。使用的折扣 系数为 10%。
在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月中，该公司没有记录其石油和天然气资产的上限测试减记。
6. 债务
2022年1月5日 ，公司与西南第一银行（“Firstbank”） 签订了为期五年的信贷协议（“信贷协议”），作为一家或多家贷款机构（“贷款人”）的管理代理人，该协议规定了循环信贷额度，初始 借款基础为1500万美元，最高信贷额度为1亿美元。信贷协议下的借款由公司几乎所有资产的第一优先权、完善的留置权和担保权益作抵押 （但允许的留置权和 其他惯例例外情况除外）。2022年7月26日，由于预计对东德克萨斯州ETXENERGY的收购将完成，该公司与FirstBank签订了信函协议，根据该协议，该公司将信贷协议下的借款基础从1500万美元增加到2000万美元。 2022年7月27日，在完成对ETXENERGY的收购时，该公司根据信贷协议借入了1,070万美元。 根据信贷协议，循环贷款可以在2026年1月5日之前借入、偿还和再借入，届时必须偿还所有未偿金额 。根据信贷协议，未偿还金额的利率将等于 (a) 当天有效的最优惠利率 的最大利率，以及 (b) 当天有效的联邦基金利率（根据信贷协议确定） 加上 0.50%，适用利润率介于 0.25% 至 1.25% 之间，具体取决于借款基础金额的使用情况 （“适用保证金”）。截至3月31日的三个月， 2023年和2022年，信贷协议的加权平均利率分别为每年8.41％和4.25％。截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月，公司确认了利息支出，包括信贷协议中债务 发行成本的摊销，分别为26.3万美元和4.6万美元。
信贷协议包含各种限制性契约和合规要求，其中包括：(i) 维持某些财务比率，如每季度测试的信贷协议所定义，这些比率将公司总负债与息税折旧摊销前利润率 （定义见信贷协议）限制在 3:1，并要求其合并流动资产与 合并流动负债的比率（如信贷协议中所述）保持在 1:1 或更高；(ii) 对 进行限制性付款的限制，定义见信贷协议，包括支付现金分红和回购股权 权益（受某些有限的限制性付款权利的约束，前提是没有发生违约事件，或者 会因限制性还款而产生 ，满足某些财务比率，并且在限制性还款之日的任何借款在形式上生效后的借款可用性大于或等于当时现有借款基础的20％); (iii) 对产生额外债务的限制; (iv) 禁令关于大宗商品掉期合约的签订量超过我们预期产量的特定百分比；以及 (v) 对资产处置的限制。截至2023年3月31日，借款基础为2000万美元，公司遵守了与信贷协议有关的所有财务契约。
| 12 |
在2022年1月5日签订该信贷协议后，立即根据该信贷协议借入了总额为350万美元的贷款。 这350万美元立即用于偿还收购收购资产时承担的330万美元债务。截至2023年3月31日，信贷协议中未偿还的金额 为1,200万美元。
7。 商品衍生品
公司的经营业绩和现金流受到原油和天然气市场价格变化的影响。为管理因生产原油和天然气而承受价格波动的部分风险，公司签订了大宗商品 衍生品合约，以防未来时期的价格下跌。公司不为 投机目的签订衍生品合约。公司未选择将衍生品合约指定为现金流套期保值；因此， 工具不符合对冲会计的资格。因此，衍生品合约公允价值的变化记录在 简明合并运营报表中，并包含在简明的 合并现金流量表的经营活动现金流中。
2022年1月5日，公司与Nextera Energy Marketing LLC（“Nextera”）签订了国际掉期交易商协会 Inc. 主协议和附表（“主协议”），促进公司签订衍生合约 以管理与大宗商品价格相关的业务风险。根据Master 协议，公司对Nextera的义务由抵押品担保，抵押品按比例和按比例为信贷协议下的贷款提供担保，其本金为此类贷款的 本金提供担保。衍生触点的结构可能包括掉期、上限、下限、项圈、锁、远期和期权。
公司的加入以及公司在主协议下的义务是2022年1月收购完成的必要条件，根据该协议，公司必须承担和更新某些套期保值，截至收盘日，这些套期保值的市值亏损约为310万美元。此外，2022年1月12日，该公司与Nextera签订了2022年和2023年的额外纽约商品交易所WTI原油大宗商品 衍生品合约。截至2023年3月31日，截至2023年第四季度，公司有未偿还的大宗商品衍生品合约 ，如下表所示：
商品衍生品合约附表
| 项圈 | 固定 价格互换 | |||||||||||||||||||
| 大宗商品/ 指数/ | 数量 原油 | 加权 平均价格 | 数量 原油 | 加权 平均值 交换 | ||||||||||||||||
| 到期日 期 | (Bbls) (1) | 地板 | 天花板 | (Bbls) (1) | 价格 | |||||||||||||||
| NYMEX WTI | ||||||||||||||||||||
| 2023 年原油 原油合约： | ||||||||||||||||||||
| 2023 年第二季度 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 2023 年第三季度 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 2023 年第四季度 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 2023 年总计 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| (1) |
下表按类别详细列出了随附资产负债表中记录的大宗商品衍生品合约的公允价值：
商品衍生品合约公允价值附表
3 月 31， 2023 | 十二月 31, 2022 | |||||||
| （以千计） | ||||||||
| 衍生负债： | ||||||||
| 当前 负债 | $ | $ | ||||||
| 衍生品负债总额 | $ | $ | ||||||
| 13 |
截至2023年3月31日 ，公司持有的所有商品衍生品合约均受其交易对手的主净额结算安排的约束。 公司衍生协议的条款规定抵消同日结算的合约与交易对手之间的应付或应收款项 。公司的协议还规定，如果提前终止， 交易对手有权抵消根据该协议和任何其他协议所欠或应付的款项。公司的会计政策 是抵消在同一天与同一交易对手结算的头寸。请参阅 注意事项 13-公允价值测量 用于按毛额和净额披露衍生资产和负债的公允价值。
下表汇总了衍生品结算收益（亏损）的大宗商品组成部分以及随附的简明合并运营报表中净衍生品 亏损项目列报的组成部分：
衍生品结算收益亏损附表
| 截至 3 月 31 日的三 个月， | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| （以千计） | ||||||||
| 衍生品结算收益（亏损） | ||||||||
| 石油合约 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 天然气 合约 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 总净衍生物 结算收益（亏损） | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 衍生品净收益（亏损）总额 | $ | |||||||
| 石油合约 | $ | ( | ) | |||||
| 天然气 合约 | ( | ) | ||||||
| 总净衍生物 收益（亏损） | $ | $ | ( | ) | ||||
8. 承诺和意外开支
突发事件
公司在正常业务过程中受到诉讼和索赔 。当负债很可能且金额可以合理估算时，公司会为此类项目累计 。管理层认为，任何未决诉讼和索赔的预期结果预计不会对公司的经营业绩、财务状况或现金流产生重大影响。
9。 股东权益
截至 2023年3月31日，该公司已发行普通股25,234,672股，已授权普通股2.45亿美元。此外，截至2023年3月31日，该公司拥有500万股已获授权但未发行的优先股。2022年1月5日，公司发行了与收购资产有关的19,905,736股普通股。
股票 期权计划
公司可能会不时根据其激励计划向公司员工授予涵盖普通股的股票期权。 股票期权行使后，通过支付行使价进行结算，以换取 期权所依据的新股股票。这些奖项通常自授予之日起十年后到期。
在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月中， 没有与股票期权相关的薪酬支出。截至2022年3月31日，所有股票期权均已归属。在截至2023年3月31日、2023年3月31日或2022年3月31日的三个月中，没有授予或行使 股票期权。购买750股普通股的股票期权在截至2022年3月31日的三个月内到期。以下是截至2023年3月31日和2022年12月31日已发行和可行使的股票期权 的信息：
| 2023 年 3 月 31 | 2022 年 12 月 31 | |||||||||||||||
| 股份 | 价格 | 股份 | 价格 | |||||||||||||
| 未偿还的股票期权 且可行使 | $ | $ | ||||||||||||||
| 14 |
未偿还和可行使的股票期权明细表
| 选项 未完成 | 期权 可行使 | |||||||||||||||||||||||||
| 运动 | 加权 | 剩余的 | 加权 | |||||||||||||||||||||||
| 的编号 | 价格 范围 | 平均值 运动 | 合同的 术语 | 的编号 | 平均值 运动 | |||||||||||||||||||||
| 股份 | 低 | 高 | 价格 | （年） | 股份 | 价格 | ||||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||
限制性的 股票
公司根据其激励计划向公司员工和董事发放限制性股票，涵盖普通股。2023年1月，根据2021年股权激励计划，向员工 和董事发放了796,434份限制性股票奖励。 限制性股票奖励是基于时间的奖励，在必要的服务期内按比例摊销。受限股票在授予日之后的每个周年纪念日按比例 归属，前提是受赠方在归属之日就业。限制性股票奖励 的没收在发生时即被认可。授予员工的限制性股票在归属后，可以通过净发行股票进行结算， 减去需要缴纳预扣税的股票数量。在归属之前，限制性股票的非归属股份不包含在已发行普通股 中。
下表显示了截至2023年3月31日的三个月中 向所有员工和董事发放的非归属、基于时间的限制性股票奖励的变化：
非归属定期限制性股票奖励附表
| 股份 | 加权-平均。
授予日期 公允价值 每股 | |||||||
| 截至2022年12月31日的非既得限制性股票 | $ | |||||||
| 已授予 | $ | |||||||
| 既得 | ( | ) | $ | |||||
| 截至2023年3月31日 31日的非归属限制性股票 | $ | |||||||
在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月中，公司分别确认了70万美元和150万美元的股票薪酬 与限制性股票补助相关的支出。截至2023年3月31日，与非既得按时间计算的奖励相关且尚未在 公司简明合并运营报表中确认的薪酬成本总额为260万美元。预计该成本将在 2.1 年的加权平均期内确认。
10。 资产报废义务
公司的资产报废义务（“ARO”）与未来已证实财产的封存和放弃有关。 最初，ARO负债的公允价值记录在ARO发生的时期，相关资产的账面金额相应增加 。负债每期增加到其现值，资本化成本在相关资产的整个生命周期内耗尽 。如果负债结算的金额不是记录的金额，则确认对全额成本 资金池的调整。该公司没有为结算ARO而受到限制的资产。
公司记录了与2022年1月5日收购中收购的资产相关的960万美元ARO，与2022年5月3日收购德克萨斯州利伯蒂县资产时收购的资产相关的50万美元ARO，以及与2022年7月27日收购的资产相关的170万美元ARO。参见注释 2-收购。
在 ARO 的公允价值计算中，有许多假设和判断，包括最终退休成本、通货膨胀 因素、信贷调整后的无风险贴现率、退休时间以及法律、监管、环境和政治 环境的变化。如果未来对假设和判断的修订会影响现有ARO的现值，则对石油和天然气财产余额进行相应的 调整。
以下是截至2023年3月31日和2022年12月31日公司资产报废债务负债变化的对账表：
资产报废义务附表
2023 年 3 月 31 | 2022 年 12 月 31 | |||||||
| （以千计） | ||||||||
| 余额，年初 | $ | $ | ||||||
| 已收购 | ||||||||
| 成本和寿命修订 | ||||||||
| 已插上 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 已售出 | ( | ) | ||||||
| 增生 | ||||||||
| 期末余额 | $ | $ | ||||||
| 15 |
11。 所得税
公司的税收准备金或过渡期所得税收益是使用其年度有效税率的估算值确定的，并根据离散项目（如果有）进行了调整。公司每个季度都会更新其对年度有效税率的估计，并对 进行年初至今的调整。截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月 ，公司的有效税率分别约为4％和43％。截至2023年3月31日的三个月中，公司有效税率和法定税率 的主要差异与估值补贴相对于公司递延净税资产的变动有关。
在截至2022年3月31日的三个月中， 公司的所得税优惠包括240万美元的离散所得税优惠，该优惠与公司先前确定的部分估值补贴有关 ，以抵消2022年1月5日交易产生的递延所得税负债。
延期 税是根据财务报表与资产、负债、净营业亏损和税收抵免结转的税收基础 之间的暂时差异而确认的未来税收后果。我们每季度审查一次递延所得税资产（“DTA”）和 估值补贴。作为审查的一部分，我们会考虑正面和负面的证据，包括近年来的累积结果 。2022年1月5日的交易触发了《美国国税法》第382条的所有权变更，因此对公司的交易前NOL和其他税收属性施加了额外限制 。因此，公司预计，截至2023年12月31日，它将没有足够的DTA可用来抵消 实现公司递延所得税负债将产生的预期未来应纳税所得额。
公司承认、衡量和披露不确定的税收状况，根据这些情况，税收状况必须达到 “可能性大于没有” 的门槛才能被确认。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月中，没有确认因税收状况不确定的调整。
每股普通股的基本 净亏损的计算方法是将归属于普通股股东的净亏损除以相应时期已发行普通股 的加权平均数。摊薄后的每股普通股净亏损的计算方法是将调整后的净亏损除以摊薄后的 加权平均已发行普通股数量，其中包括潜在稀释证券的影响。在此计算中，潜在的稀释性 证券包括股票期权和未归属的限制性普通股，它们使用库存股法进行衡量。当公司确认 净亏损时，就像截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月一样，所有潜在的稀释性股票都是反稀释性的，因此 被排除在每股普通股摊薄净亏损的计算之外。
每股基本亏损和摊薄后净亏损附表
| 截至 3 月 31 日的三 个月， | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| （以千计，每股 数据除外） | ||||||||
| 适用于普通股股东的净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 已发行基本加权平均普通股 | ||||||||
| 潜在的稀释性证券的稀释效应 | ||||||||
| 摊薄后加权平均 已发行普通股 | ||||||||
| 每股基本净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 摊薄后的每股净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
反稀释加权平均股附表
| 2023 | 2022 | |||||||
| （以千计） | ||||||||
| 股票期权 | ||||||||
| 限制性股票的未归属股份 | ||||||||
| 总计 | ||||||||
| 16 |
13。 公允价值测量
公司的公允价值衡量标准是根据公允价值层次结构估算的，该层次结构要求我们在衡量公允价值时最大限度地使用可观察的 投入，尽量减少不可观察的投入的使用。估值层次结构基于截至计量日资产或负债估值输入的透明度 ，对活跃市场的报价给予最高优先级 （Level 1），对不可观察的数据（第 3 级）给予最低优先级。在某些情况下，用于衡量公允价值的输入可能属于公允价值层次结构的 不同级别。对整个公允价值衡量具有重要意义的最低水平输入决定了公允价值层次结构中的适用水平。全面评估特定投入对公允价值计量 的重要性需要做出判断，同时考虑资产或负债的特定因素，并可能影响资产 和负债的估值及其在等级制度中的位置。可用于衡量公允价值的三个输入等级定义为 ：
第 1 级-在活跃的交易市场上交易的相同资产和负债的报价。
第 2 级——资产或负债可直接或间接观察到的第 1 级以外的可观察到的输入，包括活跃市场中类似资产或负债的报价 、非活跃市场中相同或相似资产或负债的报价，或其他可以由可观察的市场数据证实的可观察输入。
第 3级——使用定价模型、 贴现现金流方法或类似技术确定价值的金融工具，以及确定公允价值需要 进行大量管理判断或估计的工具，这些工具的价值很少或根本没有市场活动，因此无法观察到的投入。
公司已制定流程和控制措施来确保合理估算公允价值。公司对第三方定价服务提供商进行尽职调查 程序，以支持他们在估值过程中使用。如果没有市场信息 来支持内部估值，则对估值进行独立审查，并通过管理审查流程对任何重大风险敞口进行评估。
尽管 公司认为其估值方法是适当的，与其他市场参与者一致，但使用不同的方法 或假设来确定某些金融工具的公允价值可能会导致在 报告日的公允价值估计不同。以下是按公平 价值计量的复杂金融工具所使用的估值方法的描述：
循环 公允价值测量
商品 衍生工具
公司使用收益估值技术衡量商品衍生品合约的公允价值，该技术基于 标的头寸的合约价格、原油和天然气远期曲线、贴现率以及公司或交易对手的不履约风险。 固定价格掉期和项圈衍生品合约包含在第 2 级中。截至2023年3月31日，商品衍生品合约的公允价值及其在未经审计的简明合并资产负债表中的列报如下所示：
资产和负债公允价值定期计量附表
| 活跃市场中相同资产的报价 （第 1 级） | 重要的
其他可观察输入 （第 2 级） | 重要的
不可观察的输入 （第 3 级） | 总计 公允价值 | 效果 的 净额结算 | 未经审计的简明合并余额中列报的净
公允价值 工作表 | |||||||||||||||||||
| （以千计） | ||||||||||||||||||||||||
| 资产 | ||||||||||||||||||||||||
| 当前： | ||||||||||||||||||||||||
| 商品衍生品 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||
| 负债 | ||||||||||||||||||||||||
| 当前： | ||||||||||||||||||||||||
| 大宗商品 衍生品 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||
| 净衍生工具 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||
| 17 |
有价证券 股票证券
我们 根据从独立定价服务获得的市场报价来衡量有价股票证券的公允价值。 公司投资了安菲尔德能源（“安菲尔德”）的有价股权证券，该公司收购了这些证券，作为出售某些采矿业务的对价 。Anfield在活跃的市场上交易，交易代码为AEC: TSXV，并被归类为 1级。
有价股权证券投资附表
| 3月31日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 流动资产： | ||||||||
| 有价股权证券 | ||||||||
| 拥有的股份数量 | ||||||||
| 市场报价 | $ | $ | ||||||
| 有价股权证券的公平 价值 | $ | $ | ||||||
非经常性 公允价值测量
资产 退休债务
公司衡量截至收购油井之日、油井开始钻探之日或 公司修改其ARO假设之日的资产报废义务的公允价值。公司的估计资产报废义务基于封堵和废弃油井的历史经验 、估计的经济寿命、估计的堵塞和废弃成本以及联邦和州监管 的要求，所有不可观察的投入，因此在估值层次结构中被指定为第三级。负债使用产生或修订负债时估算的信用调整后的无风险利率进行贴现 。用于贴现公司封存和放弃负债的信贷调整后的无风险利率 从7.30％到9.75％不等。参见附注10-资产退休 债务。
其他 资产和负债
公司使用市场上不可观察的 因此在公允价值层次结构中被指定为三级投入的投入在资产收购中收购的房产的非经常性评估公允价值。该公司根据贴现的未来现金流评估了 其2022年1月资产收购的公允价值，其估算产量基于纽约商品交易所 strip 定价，根据差异、运营成本、生产税和开发成本进行了调整，均折扣为10％。本次评估 得出的公允价值估计为8,770万美元。该公司还根据可比交易，使用预期现金 流量的倍数对资产收购进行了估值。在2022年7月27日完成的对东德克萨斯州资产的资产收购中，公司 使用的现金流倍数约为估计现金流730万美元的1.75倍。
公司以非经常性方式评估其位于怀俄明州里弗顿的占地13.84英亩的土地的公允价值，该地块目前已上市出售，归类为待售，而 情况表明该土地的价值已经减值。截至2023年3月31日，公司根据市场方法估算了其房地产 资产的公允价值，并与最近的可比销售额进行了比较，所有三级输入均属于公允价值 层次结构。
信贷 设施
公司的信贷额度接近公允价值，因为利率是可变的，反映了市场利率。
由于这些工具的短期 性质，流动资产和流动负债中包含的金融工具的 账面价值接近公允价值。
| 18 |
14。 其他流动资产以及应付账款和应计负债
其他 流动资产
下表列出了截至指定日期其他流动资产的组成部分：
其他流动资产附表
3 月 31， 2023 | 十二月 31, 2022 | |||||||
| （以千计） | ||||||||
| 预付费用 | $ | $ | ||||||
| 应收共同利息账单 | ||||||||
| 应收所得税 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 其他流动资产总额 | $ | $ | ||||||
应付账款和应计负债 。
下表列出了截至指定日期的应付账款和应计负债的组成部分：
应付账款和应计负债附表
3 月 31， 2023 | 十二月 31, 2022 | |||||||
| （以千计） | ||||||||
| 应付账款 | $ | $ | ||||||
| 应计运营费用 | ||||||||
| 应付收入账款 | ||||||||
| 应缴的生产税 | ||||||||
| 保险保费融资 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 应付账款 和应计费用总额 | $ | $ | ||||||
15。 现金流信息的补充披露
现金流信息补充披露附表
| 截至 3 月 31 日的三 个月， | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| （以千计） | ||||||||
| 支付利息的现金 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 投资活动： | ||||||||
| 资本支出应计额的变化 | $ | $ | ||||||
| 购置成本应计费用的变动 | ( | ) | ||||||
| 为收购房产而发行的普通股 | ||||||||
| 在收购房产时承担商品衍生品责任 | ||||||||
| 在收购房产时承担债务 | ||||||||
| 收购 房产时假设暂记账户 | ||||||||
| 增加经营租赁负债和使用资产的权利 | ||||||||
| 资产报废债务 | ||||||||
| 筹资活动： | ||||||||
| 使用应付票据为保险费融资 | $ | $ | ||||||
16。 后续事件
2023年4月26日，公司董事会批准并批准了一项针对公司普通股 目前已发行股份中高达500万美元的股票回购计划。根据未来的任何延期，回购计划定于2024年6月30日到期，届时公司最多回购了500万美元的普通股，或者公司终止该计划 。
根据 股票回购计划，可以不时在公开市场上回购股票，也可以通过按现行 市场利率的谈判交易回购股票，或者根据联邦证券法以其他方式回购股票。回购将由管理层自行决定 ，价格是管理层认为有吸引力的，符合公司及其股东的最大利益，具体取决于股票的可用性 、总体市场状况、股票的交易价格、资本的替代用途以及公司的财务 业绩。回购计划将由公司的营运资金提供资金。
2023年5月8日，公司 董事会批准了每股已发行普通股0.0225美元的季度股息。股息将于2023年5月30日 支付给截至2023年5月19日营业结束时的登记股东。
| 19 |
商品 2.管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析
导言
本 信息应与本季度 10-Q表报告中包含的未经审计的中期财务报表及其附注，以及我们于2023年4月13日向美国证券交易委员会提交的截至2022年12月31日的10-K表年度报告中包含的经审计的财务报表及其附注以及 “管理层 对财务状况和经营业绩的讨论和分析” 一起阅读（“年度 报告”）。
年度报告第4页的 “石油和天然气术语表 ” 对本报告中使用的某些 缩写和石油和天然气行业术语进行了更详细的描述和定义。
下文使用的某些 大写术语并在下文另行定义，其含义见上文 “第一部分——财务信息” — “第 1 项” 下未经审计的简明合并财务报表的脚注。财务报表”。
在 这份10-Q表季度报告中，我们可以依赖和参考 市场研究报告、分析师报告和其他公开信息中有关我们总体运营行业的信息。尽管我们认为这些信息是可靠的，但 我们无法保证这些信息的准确性和完整性，我们尚未对其中的任何信息进行独立验证，也没有委托提供任何此类信息。
另见上文 “关于 “前瞻性陈述” 的警示性声明。
除非 上下文另有要求，否则 “公司”、“我们”、“我们的”、 “美国能源” 和 “美国能源公司” 的提法特别指的是美国能源公司及其合并的 子公司。
此外，除非上下文另有要求，并且仅用于本报告的目的：
| ● | “Bbl” 是指本报告中用于指原油或其他液体 碳氢化合物的一个储罐桶，或42美制加仑的液体容量； |
| ● | “BOE” 是指桶石油当量，使用一桶原油、凝析油或液化天然气与六 Mcf 的天然气之比确定； |
| ● | “Bopd” 指的是桶装石油日； |
| ● | “Mcf” 指一千立方英尺的天然气； |
| ● | “Mcfe” 表示 1,000 立方英尺当量，使用六立方英尺的天然气与一桶原油、凝析油或天然 液化天然气的比例确定； |
| ● | “NGL” 指液化天然气； |
| ● | “交易所 法” 是指经修订的1934年《证券交易法》； |
| ● | “SEC” 或 “委员会” 是指美国证券交易委员会； |
| ● | “证券 法” 是指经修订的1933年《证券法》；以及 |
| ● | “WTI” 是指西德克萨斯中质原油。 |
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你可以在哪里找到其他信息
我们 向美国证券交易委员会提交年度、季度和当前报告、委托书和其他信息。美国证券交易委员会维护着一个互联网站点 ，其中包含报告、委托书和信息声明，以及有关以电子方式向美国证券交易委员会 提交的发行人的其他信息，网址为 https://www.sec.gov（我们的文件可以在我们网站的 “投资者——美国证券交易委员会申报” 页面 https://www.sec.gov/cgi-bin/browse-edgar?action=getcompany&CIK=0000101594) and 上找到 https://usnrg.com。我们也可以向美国证券交易委员会免费提供我们向美国证券交易委员会提交的文件 的副本，可以向我们的秘书提出口头或书面要求，通过本报告封面上列出的地址和电话号码 与秘书联系。
管理层对财务状况和经营业绩的讨论和分析中包含的信息摘要
我们的 管理层对财务状况和经营业绩（MD&A）的讨论和分析，除了 随附的未经审计的简明合并财务报表和附注外，还提供了 管理层对财务状况和经营业绩（MD&A）的讨论和分析，以帮助读者了解我们的经营业绩、 财务状况和现金流。MD&A 的组织结构如下：
| ● | 常规 概述。公司和我们的运营概述。 | |
| ● | 最近的事态发展。讨论影响公司和我们运营的最新事态发展。 | |
| ● | 运营和战略计划 。讨论我们的未来战略以及我们计划如何寻求提高股东价值。 | |
| ● | 关键 会计政策和估计。我们认为的会计估算对于理解我们报告的财务业绩和预测中包含的假设和判断 非常重要。 | |
| ● | 操作结果 。对我们的财务业绩的分析，比较了截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月。 | |
| ● | 流动性 和资本资源。对我们财务状况的讨论，包括资产负债表信息和现金 流量的描述。 |
一般概述
美国 Energy Corp. 于 1966 年 1 月 26 日在怀俄明州注册成立，并于 2022 年 8 月 3 日重新注册为特拉华州。 我们是一家独立的能源公司，专注于收购和开发美国大陆 的石油和天然气生产物业。我们的主要物业和业务分布在落基山脉地区（蒙大拿州、怀俄明州和北达科他州）、中部大陆 （俄克拉荷马州、堪萨斯州以及德克萨斯州北部和东部）、西德克萨斯州、南德克萨斯州和墨西哥湾沿岸地区。
我们 历来通过非运营商商业模式勘探和生产石油和天然气，但是，在2020年，我们在北达科他州、新墨西哥州、怀俄明州和德克萨斯州墨西哥湾沿岸收购了 运营的房产，2022年1月5日，我们完成了对三个独立卖方对某些石油和天然气物业的收购 ，代表了位于西德克萨斯州落基山脉的主要经营、生产、 石油加权资产的多元化投资组合、Eagle Ford 和中部大陆地区。
我们 未来的业务战略是通过评估选定的物业来提高我们收购的运营资产的价值， 的目标是增加产量和储量。我们计划以保守和战略性的方式部署资本，追求价值提升的 交易。我们还不断评估战略替代机会，我们认为这些机会将提高股东价值。
由于通货膨胀、最近银行倒闭造成的中断 以及俄罗斯和乌克兰之间的持续冲突以及对 俄罗斯的相关经济和贸易制裁，全球大宗商品 和金融市场继续受到不确定性和波动性加剧的影响。这些情况推动了大宗商品价格的波动，导致了服务提供商和其他成本的增加， 和利率的上升，并可能对特定行业产生进一步的影响，可能需要我们调整业务计划。
最近的事态发展
收购
2022年1月5日，我们完成了公司于2021年10月4日与拉伯克能源合伙人有限责任公司、（ii）Banner Oil & Gas, LLC、伍德福德石油有限责任公司和拉诺能源有限责任公司（统称为 “Banner”）以及 (iii) Synergy Offshore LLC签订的三份单独的收购和销售协议中的资产，价格约为6,640万美元。此次收购的生效日期为2022年1月 1日。收购价格包括支付125万美元的现金和发行19,905,736股普通股，价值 6,470万美元。此外，我们还假设班纳的债务约为330万美元，衍生品头寸亏损 为310万美元。收购的资产包括某些石油和天然气物业，代表着多元化的投资组合，主要由位于落基山脉、西德克萨斯州、伊格尔福特和中大陆的 经营、生产、石油加权资产组成。此次收购还包括某些油井、合同、技术数据、记录、个人财产和与收购资产相关的碳氢化合物。
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2022年5月3日，该公司以100万美元的全现金交易收购了位于德克萨斯州利伯蒂县的某些运营的石油和天然气生产物业，毗邻其在该地区现有的 资产。该交易的生效日期为2022年4月1日。资产 包括大约1,022英亩，100％由生产、天然气管道和相关基础设施持有。此外， 公司承担了20万美元的暂记账户和50万美元的资产报废债务。公司将此次收购 视为资产收购。
2022年6月29日，公司与ETXENERGY, LLC（“卖方”）签订了买卖协议（“PSA”）。 根据PSA，我们同意收购卖方对位于德克萨斯州亨德森县和安德森县的某些运营生产物业的所有权利和权益 ，这些房产位于德克萨斯州亨德森县和安德森县，毗邻公司在该地区现有的 资产。几乎所有的土地都是由生产开发和/或持有的。此次收购还包括某些油井、 管道、合同、技术数据、记录、个人财产和与这些物业相关的碳氢化合物，包括两条管道 采集系统和相关基础设施（以及要收购的石油和天然气物业，统称为 “etxEnergy Assets”）。 PSA于2022年7月27日收盘，当时我们收购了ETxEnergy Assets，对价为1187.5万美元的现金 ，减去收购价格调整。此次收购的生效日期为2022年6月1日。
2022年7月26日，由于预计PSA将关闭，我们与Firstbank签订了信函协议，根据该协议，我们将信贷协议下的 借款基础从1500万美元增加到2000万美元，并向管理代理人支付了与此类增加（“借款基础增加”）相关的预付费用32,500美元。
分红
2023年2月23日，公司向2023年2月10日营业结束时记录在案的股东 支付了每股0.0225美元的季度现金股息。
股票回购计划
2023年4月26日，公司董事会批准并批准了一项股票回购计划，该计划涉及公司普通股目前已发行的 股中高达500万美元的股票回购计划。回购计划 计划于2024年6月30日早些时候到期，或者当公司回购了最多500万美元的普通股时，或者公司终止该计划时，回购计划 到期，但须视未来任何延期而定。
根据 股票回购计划，可以不时在公开市场上回购股票，也可以通过谈判以现行 市场价格回购股票，或者根据联邦证券法以其他方式回购股票。回购将由管理层自行决定 ，价格是管理层认为有吸引力的，符合公司及其股东的最大利益，具体取决于股票的可用性 、总体市场状况、股票的交易价格、资本的替代用途以及公司的财务 业绩。回购计划将由公司的营运资金提供资金。
运营和战略计划
我们打算在2023年及以后，继续在石油和天然气领域寻求更多机会，包括但不限于进一步收购资产、与现有和新的行业合作伙伴一起参与其勘探和开发项目、收购 现有公司以及购买石油和天然气生产资产。此外，我们计划通过对2022年收购的闲置油井进行 修井来提高产量，使其恢复生产。
我们业务战略的关键 要素包括：
| ● | 以保守和战略性的方式部署 我们的资本，并审查机会以增加我们的流动性。在当前的行业 环境中，保持流动性至关重要。因此，我们计划在评估的项目中保持高度的选择性，并计划审查 机会，通过各种方式增强我们的流动性和财务状况。 | |
| ● | 评估 并追求增值交易。我们不断评估战略替代机会，我们认为这些机会将 提高股东价值。 |
关键 会计政策和估计
根据美国公认的会计原则 （“GAAP”）编制未经审计的简明合并财务报表，要求我们做出假设和估计，这些假设和估计会影响财务报表发布之日报告的资产、负债、 收入和支出金额，以及披露财务报表之日的或有资产和负债以及 报告期内的收入和支出金额。在不同的 假设或条件下，实际结果可能与这些估计值有所不同。2023年4月13日向美国证券交易委员会 提交的2022年10-K表年度报告的第二部分第7项——管理层 对财务状况和经营业绩的讨论和分析详细介绍了我们的重要会计政策。
最近 采用了会计准则
2023 年 1 月 1 日，公司 通过了主题326的2016-13年度会计准则更新（“ASU”）， 金融工具-信贷 亏损。有关在我们的财务报表和披露中采用和实施本ASU的更多讨论，请参阅第1部分第1项所附未经审计的简明合并财务报表附注中的附注1。
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操作结果
比较 截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月运营报表
在截至2023年3月31日的三个月中，我们录得 净亏损120万美元，这主要是由于在此期间我们在生产中获得的大宗商品价格下跌以及租赁运营成本上涨导致收入减少。在截至2022年3月31日的三个月中，我们录得340万美元的净亏损， 这主要是由于我们的大宗商品衍生品合约在680万美元期间亏损。在以下各节中，我们 将讨论截至2023年3月31日的三个月与截至2022年3月31日的 三个月的收入、营业费用和营业外收入和支出。
收入。 以下是截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月我们的石油和天然气销售额、产量和平均销售价格的比较：
三个 个月已结束 3 月 31， | 改变 | |||||||||||||||
| 2023 | 2022 | 金额 | 百分比 | |||||||||||||
| （除平均 价格和产量外，以千计） | ||||||||||||||||
| 收入： | ||||||||||||||||
| 石油 | $ | 7,095 | $ | 7,833 | $ | (738 | ) | -9 | % | |||||||
| 天然 气体和液体 | 1,177 | 1,039 | 138 | 13 | % | |||||||||||
| 总计 | $ | 8,272 | $ | 8,872 | $ | (600 | ) | -7 | % | |||||||
| 生产数量： | ||||||||||||||||
| 石油（桶） | 91,311 | 90,821 | 490 | 1 | % | |||||||||||
| 天然气和液体 (Mcfe) | 384,106 | 179,343 | 204,763 | 114 | % | |||||||||||
| 英国央行 | 155,329 | 120,712 | 34,617 | 29 | % | |||||||||||
| 平均销售价格： | ||||||||||||||||
| 石油（桶） | $ | 77.70 | $ | 86.25 | $ | (8.55 | ) | 10 | % | |||||||
| 天然气和液体 (Mcfe) | 3.06 | 5.79 | (2.73 | ) | 47 | % | ||||||||||
| 英国央行 | $ | 53.25 | $ | 73.50 | $ | (20.25 | ) | -28 | % | |||||||
与截至2022年3月31日的三个月相比，截至2023年3月31日的三个月中，我们的石油和天然气收入减少了60万美元 ，这主要是由于按英国央行计算的大宗商品 定价下降了28％，但按英国央行计算的产量增长29％部分抵消了这一点。我们的天然气产量增加 主要与我们在2022年7月收购的房产的产量有关。
在截至2023年3月31日的三个月中，我们生产了 155,329英国央行，平均每天生产1,726英国央行，而2022年同期为120,712英国央行或1,341英国央行。 由于2022年7月收购了天然气产量相对较高的运营物业，产量结构在2023年转为石油加权降低。在截至2023年3月31日的三个月中，我们的英国央行产量结构为59％石油和41％的天然气和 液体，而2022年同期石油和液体的产量为75％，天然气和液体的产量为25％。
石油 和天然气生产成本。以下是截至3月31日的三个月、 2023年和2022年3月31日的石油和天然气生产成本的比较：
| 截至 3 月 31 日的三个 个月， | 改变 | |||||||||||||||
| 2023 | 2022 | 金额 | 百分比 | |||||||||||||
| （以千计） | ||||||||||||||||
| 生产税 | $ | 520 | $ | 572 | $ | (52 | ) | -9 | % | |||||||
| 租赁运营费用 | 4,523 | 2,735 | 1,788 | 65 | % | |||||||||||
| 总计 | $ | 5,043 | $ | 3,307 | $ | 1,736 | 52 | % | ||||||||
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在截至2023年3月31日的三个月中，生产税 为5.2万美元，与2022年同期相比减少了5.2万美元，下降了9％。这一下降主要归因于 石油收入下降了9％，这主要与上述大宗商品定价的下跌有关。在截至2023年3月31日的三个月中 ，租赁运营费用为450万美元，合每个英国央行29.12美元，与截至2022年3月31日的三个月的270万美元或每个英国央行22.65美元相比，增加了180万美元。租赁运营费用的增加是由于服务和材料成本 的增加，以及2022年收购的油井的额外活动。
折旧、损耗和摊销。 截至3月31日的三个月， 2023年和2022年3月31日的三个月，我们的 折旧、损耗和摊销（“DD&A”）分别为240万美元和190万美元。截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月，我们的耗尽率分别为每个英国央行13.52美元和每个英国央行13.65美元 。由于收购、钻探和完井成本的变化、减值、剥离、 产量组合的变化、基础探明储量以及钻探和完成探明未开发储量的估计成本，我们的DD&A率可能会波动。
一般和管理费用。 下面 是截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月的一般和管理费用的比较：
| 三个
个月已结束 3月31日 | 改变 | |||||||||||||||
| 2023 | 2022 | 金额 | 百分比 | |||||||||||||
| （以千计） | ||||||||||||||||
| 薪酬和福利，包括 董事费 | $ | 1,187 | $ | 629 | $ | 558 | 89 | % | ||||||||
| 基于股票的薪酬 | 727 | 1,500 | (773 | ) | -51 | % | ||||||||||
| 专业费用、保险 及其他 | 858 | 817 | 41 | 5 | % | |||||||||||
| 总计 | $ | 2,772 | $ | 2,946 | $ | (174 | ) | -6 | % | |||||||
在截至2023年3月31日的三个月期间，通用 和管理费用与上一年 相比减少了20万美元。减少的主要原因是在此期间向员工和董事发放的股票薪酬 奖励的摊销减少了80万美元。由于2022年增加了 名员工，薪酬支出增加了60万美元。在这两个时期，专业费用、保险和其他费用保持相当稳定。
营业外收入 （支出）。以下是截至2023年3月的三个月和 2022 年的营业外收入（支出）的比较：
| 三个
个月已结束 3月31日 | 改变 | |||||||||||||||
| 2023 | 2022 | 金额 | 百分比 | |||||||||||||
| （以千计） | ||||||||||||||||
| 商品衍生品收益（亏损）， 净值 | $ | 919 | $ | (6,837 | ) | $ | 7,756 | 113 | % | |||||||
| 有价股权证券的收益 | - | 81 | (81 | ) | -100 | % | ||||||||||
| 利息，净额 | (268 | ) | (50 | ) | (218 | ) | 436 | % | ||||||||
| 其他收入（支出）总计 | $ | 651 | $ | (6,806 | ) | $ | 7,457 | 110 | % | |||||||
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商品衍生品净收益（亏损）是衍生品公允价值变化的结果 ，该变动与我们未偿还的 衍生品合约所依据的大宗商品的远期价格曲线波动以及在此期间衍生品头寸的每月现金结算有关。在截至2023年3月 31日的三个月中，我们确认了大宗商品衍生品合约的收益为90万美元，这主要是由于大宗商品价格下跌导致我们未偿还的大宗商品衍生品合约的按市值计价 负债减少。 见附注 7 商品衍生品 在未经审计的简明合并财务报表附注中。
有价股票证券的收益代表了我们对安菲尔德能源公司投资的公允价值的变化。在截至2023年3月31日的三个月中，我们对安菲尔德能源的投资价值没有显著变化 。在截至2022年3月31日的三个月中，我们确认有价股权证券的未实现收益为8.1万美元。
利息，净额代表我们与Firstbank Southwest 的信贷 额度的利息。净利息支出的增加表示信贷额度 借入金额的增加以及利率的增加。截至2023年3月31日，我们在信贷额度上借入了1,200万美元，而截至2022年3月31日，我们借入的信贷额度为350万美元。截至2023年3月31日的三个月，平均利率提高到8.41％，为 ，而截至2022年3月31日的三个月为4.25％。 见附注 6 债务 在未经审计的简明合并 财务报表附注中。
流动性 和资本资源
基于当前的大宗商品价格环境，我们认为我们有足够的流动性和资本资源来执行我们的商业计划 ，同时继续履行我们当前的财务义务。我们将继续管理我们的承诺，以便在 的活动水平和资本支出方面保持灵活性。
现金来源
在截至2023年3月31日的三个月中，我们用手头现金和运营活动产生的现金流为 的资本支出提供资金。如果在2023年期间，现金流不足以为我们的资本支出和运营提供资金，我们也可以使用信贷额度下的借款，或者通过新的股票发行 或其他融资来源筹集资金。如果我们通过发行股票筹集额外资金，我们当前 股东的所有权百分比可能会被稀释。此外，我们可能会就某些开发 计划与第三方签订运营成本和共享安排。我们所有的流动性来源都可能受到整个经济的总体状况、不可抗力事件、大宗商品价格波动 、运营成本、税法变化和产量的影响，所有这些都将影响我们和我们的行业。
我们 无法控制石油和天然气的市场价格，尽管作为大宗商品价格风险管理计划的一部分，我们也许能够通过使用大宗商品衍生品合约来影响 石油和天然气的已实现收入金额。如果石油和天然气价格大幅上涨超过商品衍生品合约确定的价格 ，则商品衍生品 合约可能会限制我们从石油和天然气销售中获得的价格。有关我们目前存在的石油和天然气大宗商品衍生品合约以及这些合约结算时间的其他 信息，请参阅本报告第一部分第1项中的附注7——商品衍生品。
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信用 协议
2022年1月5日，我们 作为行政代理人与西南第一银行签订了为期五年的信贷协议，该协议规定循环信贷额度， 的借款基础为2000万美元，最高信贷额度为1亿美元（“信贷协议”）。根据信贷协议， 循环贷款可以在2026年1月5日之前借入、偿还和再借入，届时必须偿还所有未偿金额。Credit 协议包含适用于公司及其子公司的惯常赔偿要求、陈述和保证以及惯常的肯定和否定契约 。此外，信贷协议包含财务契约，每季度测试一次， 将我们的总负债与息税折旧摊销前利润率（定义见信贷协议）限制在 3:1，并要求我们的合并流动资产 与合并流动负债（如信贷协议中所述）的比率保持在 1:1 或更高。截至2023年3月31日，我们遵守了 所有财务契约。请参阅 附注6-债务在本报告第一部分第1项中供进一步讨论。
在信贷协议的五年期内，借款基础每半年在每年的4月1日和10月1日左右重新确定一次 。在2023年4月的重新决定 时，借款基础没有变化。下一个借款基础重新确定日期定于2023年10月1日。我们的借款 基数可以根据大宗商品价格的变化、已证实房产的收购或剥离或融资活动进行调整， 所有这些都符合信贷协议的规定。
我们的运营活动提供的现金 流、资产剥离所得的收益、资本市场活动以及我们的资本 支出，包括收购，都影响了我们在循环信贷协议下的借款金额。截至2023年3月31日， 信贷协议的未偿还金额为1,200万美元。
使用 的现金
我们 使用现金收购和开发石油和天然气物业，支付运营、一般和管理成本 、结算商品衍生品合约、债务债务，包括利息和支付股息。 收购和开发石油和天然气物业的支出是我们资本资源的主要用途。在截至2023年3月31日的三个月中，我们在资本支出上花费了大约140万美元。
未来资本支出的金额和分配将取决于多种因素，包括我们来自运营、 投资和融资活动的现金流、我们执行开发计划的能力以及我们 完成的收购数量和规模。此外，石油和天然气、价格对投资机会、资本可用性、税法变化以及 我们开发活动的时机和结果的影响，都可能导致未来发展的资金需求发生变化。我们会定期 审查我们的资本支出预算，根据当前和预计的现金流、收购和剥离 活动以及其他因素，评估是否需要进行调整。我们2023年的资本计划预计约为590万美元。在今年剩余时间里，我们将继续监测 的经济环境，并在必要时调整我们的活动水平。
现金 流量
下表汇总了截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个月的现金流：
| 截至 3 月 31 日的三 个月， | ||||||||||||
| 2023 | 2022 | 改变 | ||||||||||
| （以千计） | ||||||||||||
| 提供的净现金（用于）： | ||||||||||||
| 经营活动 | $ | 236 | $ | 487 | $ | (251 | ) | |||||
| 投资活动 | (1,367 | ) | (3,253 | ) | 1,886 | |||||||
| 筹资活动 | (859 | ) | (209 | ) | (650 | ) | ||||||
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经营活动。截至2023年3月31日的三个月，经营 活动提供的现金为20万美元，而2022年同期经营活动提供的现金为50万美元 。经营活动提供的现金减少主要归因于我们收到的石油和天然气生产价格下跌导致收入的现金 收入减少，以及服务和材料成本上涨导致租赁 运营费用增加，以及2022年收购的油井活动增加。为结算大宗商品衍生品合约而支付的现金减少部分抵消了这些 的减少。
投资活动。截至2023年3月31日的三个月，用于投资 活动的现金为140万美元，而2022年同期为330万美元。 在截至2023年3月31日的三个月中，我们投资活动中现金的主要用途是与 使闲置油井恢复生产和改善我们在东德克萨斯州的采油系统相关的资本支出。
融资活动。截至2023年3月31日的三个月中，用于融资 活动的现金为90万美元，而2022年同期为20万美元。 在截至2023年3月31日的三个月中，用于融资活动的现金主要归因于2023年期间支付的60万美元现金股息 、为结清归属基于股份的薪酬奖励的税款而支付的现金20万美元以及 应付保险费财务票据的本金为10万美元。在截至2022年3月31日的三个月中 用于融资活动的现金，是为结清30万美元股票薪酬奖励归属的税款而支付的现金，以及我们10万美元的保险保费财务票据上支付的本金，部分被行使 股票认股权证所获得的收益所抵消。
项目 3.关于市场风险的定量和定性披露
根据 S-K 法规（§ 229.305 (e)）第 305 (e) 项 ，公司无需提供本条款所要求的信息，因为 根据规则 229.10 (f) (1) 的定义，它是 “规模较小的申报公司”。
项目 4.控制和程序
关于披露控制和程序有效性的结论
我们 必须维持披露控制和程序（定义见《交易法》第13a-15 (e) 条和第15d-15 (e) 条）， 旨在确保公司在根据《交易所法》提交或提交的报告中要求披露的信息 (i) 在美国证券交易委员会规则和表格规定的时间内记录、处理、汇总和报告，(ii) 累积 } 并酌情与公司管理层，包括其首席执行官和首席财务官进行了沟通 以允许及时就要求的披露做出决定
截至2023年3月31日，我们的管理层，包括我们的 首席执行官兼首席财务官，根据《交易法》第13a-15 (e) 条和第15d-15 (e) 条的定义，对我们 披露控制和程序的设计和运营有效性进行了评估。根据评估结果， 首席执行官兼首席财务官得出结论，截至2023年3月31日，我们的披露控制措施无效，以确保我们在根据《交易法》提交或提交的报告中要求披露的信息在美国证券交易委员会规则和表格规定的时间内记录、处理、 汇总和报告，并累积并传达给我们的管理层， 包括我们的首席执行官和首席财务官干事，酌情允许及时作出决定关于必要的披露。 之所以做出这样的决定，部分原因是截至2022年12月31日，我们对财务报告的内部控制存在重大缺陷， 如下所述。
重大弱点是财务报告内部控制中存在的 缺陷或缺陷的组合，因此 很有可能无法及时防止或发现公司年度或中期财务报表的重大错报 。正如我们在2022年4月13日向美国证券交易委员会提交的截至2022年12月31日的10-K表年度报告中报告的那样，在我们对上一财年 年末财务报告内部控制的有效性进行评估时，管理层发现了截至2022年12月31日的财务报告内部控制存在以下重大弱点，截至3月31日，我们正在纠正此类重大缺陷，2023:
| ● | 与我们的会计系统相关的第三方 方信息技术一般控制措施（“ITGC”）的设计不当， 无法依赖会计系统的处理完整性。 |
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| ● | 某些 含有审查内容的控制活动在一年中的足够时间里没有得到实施和有效运作， 也没有提供足够的证据证明已执行审评程序或获得审评者的正式批准。 |
| ● | 某些 业务流程控制措施在一年中的足够时间内没有得到实施，也没有包括足够的运营证据。 |
对控制和程序有效性的限制
在 设计和评估披露控制和程序时，管理层认识到，任何控制和程序，不管 的设计和运作得如何，都只能为实现预期的控制目标提供合理的保证。此外，披露控制和程序的设计 必须反映这样一个事实，即存在资源限制，管理层在评估可能的控制和程序相对于成本的好处时必须运用 判断。
财务报告内部控制的变化
除下文 披露外，在截至2023年3月31日的三个月中，我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化，这些变化对我们的财务报告内部控制产生重大影响或有理由可能产生重大影响。
在截至2023年3月31日的财政季度 中，我们努力改进控制活动审查的文件，其中包含审查 部分，包括审查说明和审阅者的书面批准。此外，我们于 2023 年 1 月开始评估会计系统 以进行转换。我们预计将在2024年第一财季转换为新的会计制度。我们选择的会计系统 将具有由软件提供商有效设计并经过独立测试的ITGC。
第 II 部分 — 其他信息
项目 1.法律诉讼
我们可能会不时成为诉讼或其他法律诉讼的当事方，我们认为这些诉讼或其他法律诉讼是我们 正常业务过程的一部分。我们目前没有参与任何我们认为可以合理地预期会对我们的业务、前景、财务状况或经营业绩产生重大不利影响的法律诉讼。将来，我们可能会参与重大法律诉讼 。
本 “第 1 项” 中描述了迄今为止已经解决的先前的 诉讼，并以引用方式纳入其中。法律诉讼” 来自本报告第一部分第1项所含未经审计的简明合并财务报表附注中的附注8-承诺、意外开支和关联方交易——诉讼。
商品 1A。风险因素。
与公司先前在截至2022年12月31日的10-K表年度报告中披露的风险因素没有重大变化，该报告于2023年4月13日向美国证券交易委员会提交，标题为 “项目 1A。风险因素”，下文讨论的情况除外，投资者应在 投资公司之前，查看年度报告中提供的风险。公司的业务、财务状况和经营业绩可能受到 许多因素的影响，无论是目前已知的还是未知的，包括但不限于年度报告 “第 1A 项下描述的因素。风险因素” 及以下风险因素，其中任何一个或多个都可能直接或间接导致公司的实际 财务状况和经营业绩与过去或预期的未来财务状况和 经营业绩存在重大差异。这些因素中的任何一个，无论是全部还是部分，都可能对公司的业务、 财务状况、经营业绩和股价产生重大和不利影响。
我们的股票回购是自由裁量的， 即使生效，也可能无法实现预期的目标。
2023年4月26日，公司董事会 批准并批准了公司普通股 目前已发行股份中高达500万美元的股票回购计划。回购计划定于2024年6月30日到期，但未来会有延期。根据股票回购计划， 股票可以不时在公开市场上回购，也可以通过按现行市场利率的谈判交易回购，或者根据联邦证券法通过其他 方式回购。回购将由管理层自行决定，以管理层认为 具有吸引力的价格进行，符合公司及其股东的最大利益，具体取决于股票的可用性、一般市场 条件、股票的交易价格、资本的替代用途以及公司的财务业绩。迄今为止，公司尚未回购普通股 。该计划不要求公司收购最低数量的股份。
无法保证根据我们的股票回购计划 进行的任何回购都会提高股东价值，因为我们普通股的市场价格可能会跌至我们回购此类股票的水平以下 。回购的金额和时机也可能受到一般市场状况、监管发展 （包括最近的立法行动，在某些条件下，可能对我们的股票回购征收1％的消费税） 以及普通股的现行价格和交易量的影响。如果我们的财务状况恶化或我们决定将现金 用于其他目的，我们可能会随时暂停回购活动。
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项目 2.未注册的股权证券销售和所得款项的使用。
未注册证券的销售
在截至2023年3月31日的季度中，以及从2023年4月1日到本报告 提交之日， 没有出售未注册证券。
发行人和关联买家购买 股权证券
下表列出了相应时期的股票回购活动 ：
时期 |
购买的股票总数 |
每股支付的平均价格 | 总数 的股份 以身份购买 的一部分 公开 已宣布 计划或 程式(1) | 根据计划或计划可能购买的股票的大致美元价值 (1) | ||||||||||||
| 2023 年 1 月 1 日至 1 月 31 日 | 62,140 | (2) | $ | 2.42 | — | $ | — | |||||||||
| 2023 年 2 月 1 日至 2 月 28 日 | — | $ | — | — | $ | — | ||||||||||
| 2023 年 3 月 1 日至 3 月 31 日 | — | — | — | $ | — | |||||||||||
| 总计 | — | $ | — | — | $ | — | ||||||||||
(1) 2023年4月26日，公司 董事会批准并批准了一项股票回购计划，该计划涉及公司普通股目前已发行股份 中高达500万美元的股票回购计划。回购计划定于2024年6月30日 到期，届时回购了最多500万美元的公司普通股，或者公司终止该计划，但将来会有延期。 根据股票回购计划，股票可以不时在公开市场上回购，也可以通过谈判交易 按现行市场利率回购，也可以根据联邦证券法以其他方式回购。回购将由管理层 自行决定，价格是管理层认为有吸引力的，符合公司及其股东的最大利益，但 取决于股票的可用性、总体市场状况、股票的交易价格、资本的替代用途以及公司 的财务业绩。回购计划将由公司的营运资金提供资金。迄今为止，公司尚未回购普通股 。该计划不要求公司收购最低数量的股份。
(2)根据我们的2021年股权激励 计划，公司可以允许员工履行股权奖励 产生的最低法定联邦、州和地方税收预扣义务，包括全额归属和限制性股票奖励，选择让公司预扣原本可交付的 限制性股票以履行此类预扣税义务。下表提供了有关公司在公司允许和员工要求的范围内为履行这些义务而扣留的股份 的信息。这些 回购不是任何公开宣布的股票回购计划的一部分。
项目 3.优先证券违约。
不适用。
项目 4.矿山安全披露。
不适用。
项目 5.其他信息。
不适用。
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项目 6.展品
| 通过引用合并 | ||||||||||||
| 展览 不是。 |
描述 | 表单 | 文件 否。 | 展览 | 提交 日期 | 已备齐/已提供 随函附上 | ||||||
| 10.1† | 美国能源公司限制性股票授予协议表格（2022年股权激励计划） | S-8 |
333-267267 |
4.3 |
9/2/2022 |
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| 31.1* | 根据 2002 年 Sarbanes — Oxley 法案第 302 条对首席执行官兼首席财务官进行认证 | X | ||||||||||
| 32.1♦ | 根据规则 13a-14 (b) 对首席执行官兼首席财务官进行认证 | X | ||||||||||
| 101.INS | Inline XBRL 实例文档-实例文档未出现在交互式数据文件中，因为其 XBRL 标签嵌入在 Inline XBRL 文档中 | X | ||||||||||
| 101.SCH* | 内联 XBRL 架构文档 | X | ||||||||||
| 101.CAL* | Inline XBRL 计算 Linkbase 文档 | X | ||||||||||
| 101.DEF* | Inline XBRL 定义 Linkbase 文档 | X | ||||||||||
| 101.LAB* | Inline XBRL 标签 Linkbase 文档 | X | ||||||||||
| 101.PRE* | Inline XBRL 演示文稿 Linkbase 文档 | X | ||||||||||
| 104* | 本表 10-Q 季度报告的封面为 inline XBRL，包含在附录 101 Inline XBRL 文档集中 | X | ||||||||||
| * | 随函提交 。 |
| † | 附录 构成管理合同或补偿计划或协议。 |
| ♦ | 随函提供 。 |
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签名
根据1934年《证券交易法》第13条或第15（d）条的要求，注册人已正式促使下列签署人代表其签署本报告 ，并获得正式授权。
| 美国 能源公司 | ||
| 日期： 2023 年 5 月 11 日 | 作者： | /s/ Ryan L. Smith |
| RYAN
L. SMITH，首席执行官兼首席财务官 （首席执行官兼首席财务和会计官） | ||
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