附录 99.1
KPMG LLP Suite 900 8350 Broad Street 弗吉尼亚州麦克莱恩 22102 |
独立 会计师的商定程序报告
Ready Capital Corporation(“公司
摩根大通证券有限责任公司
ATLAS SP Securities,阿波罗环球证券有限责任公司旗下的子公司
ATLAS SP Partners, L.P.
德意志银行证券公司
高盛公司有限责任公司
Piper Sandler & Co.
桑坦德银行美国资本市场有限责任公司
绩效信托资本合伙人有限责任公司
(统称为 “特定当事方”):
回复:Ready Capital Mortgage Financing 2023-FL12,LLC — {br
我们已经根据公司于 2023 年 6 月 5 日提供的名为 “RCMF 2023-FL12 会计磁带 6.5.2023.xlsx” 的电子数据文件(“数据文件”)中的指定 属性执行了下述程序,该文件包含截至2023年5月10日 (“截止日期”)的35笔抵押贷款和相关59处抵押物业的信息,我们被告知该文件打算包括在内 Ready Capital Mortgage Financing 2023-FL12, LLC 本次发行中的公司对公司在数据文件中确定的指定属性负责。
指定方已同意并承认,所执行的 程序适合于实现其预期目的,即协助特定各方评估数据文件中指定 属性的准确性。此报告可能不适用于任何其他目的。其他各方均未同意或承认 这些程序对于预期目的或任何其他目的的适当性。
所执行的程序可能无法解决本报告中特定当事方感兴趣的所有项目 ,也可能无法满足本报告中所有特定方的需求,因此,特定当事方 负责确定所执行的程序是否适合其目的。无论是出于预期目的还是出于任何其他目的,我们均不就 程序的适当性作出任何陈述。
除非另有说明,否则在介绍我们的程序和调查结果时采用了以下定义 :
· | 除非另有说明,“比较” 一词是指与显示的信息进行比较并发现信息一致。 如果差异在报告阈值之内,则此类比较信息被视为一致。 |
· | 除非另有说明,“重新计算” 一词是指重新计算并将结果与显示的信息进行比较,发现结果一致, 。如果差异在报告阈值之内,则此类重新计算的信息被视为一致。 |
· | “报告阈值” 一词意味着美元金额和百分比分别在1.00美元和0.1%以内。 |
· | “贷款档案” 一词是指公司提供并在附件 A 中列出的原始文件的副本。 我们对这些文件的有效性或准确性不作任何陈述。 |
KPMG LLP,特拉华州的一家有限责任合伙企业,也是毕马威国际有限公司(一家私人英国担保公司)的独立成员公司全球组织的成员公司。 |
· | “指令” 一词是指公司提供的与附件 C 中描述的程序、属性或方法有关的指令 |
· | “比较属性” 一词是指数据文件中的字段列表,这些字段是公司为我们选择的 执行比较程序,并在附件 A 中列出 |
· | “重新计算的属性” 一词是指公司选择的数据文件中用于 执行重新计算程序的字段列表,这些字段列在附件 B 中。 |
· | 术语 “计算方法” 是指附件 B 的 “计算方法” 字段中列出的公式,其中包含 公司提供的重新计算属性的计算方法。 |
· | “指数利率假设” 一词是指 5.0000% 的术语SOFR率,公司指示我们在计算方法中适用的 时使用该利率。 |
· | “提供的信息” 一词是指贷款档案、计算方法、指数利率假设和说明。 |
在获得数据文件之前,我们收到了一个或多个 早期版本的数据文件,用于执行我们的程序。在执行这些程序时,我们发现了向指定方传达的 差异。数据文件代表经修订的信息,反映了特定各方酌情确定的 沟通分歧的解决方案。我们在数据文件上执行了程序,这些程序的结果 反映在此处。
公司指示我们执行 的程序和相关调查结果如下:
A. | 我们使用说明(如适用),将数据文件中的比较属性与贷款文件中包含的相应信息进行了比较。特定缔约方表示,贷款档案中缺少任何信息,或者无法就数据文件到贷款档案中针对所确定的每个属性的指定信息达成一致 , 构成例外。文档优先级是公司提供的顺序,该顺序列在附件 A 的 “来源文档” 列中,优先级最高的文档排在最前面。 |
B. | 我们使用 (i) 数据文件中包含的相应信息、(ii) 计算方法和 (iii) 说明重新计算了数据文件中的重新计算属性。 |
公司聘请我们执行这项商定程序 ,并根据美国注册公共会计师协会 制定的认证标准进行聘用,其中包括我们执行上面同意和承认的具体程序,并在 执行这些程序的基础上报告调查结果。我们没有参与,也没有进行任何检查或审查,其目的将是 分别就数据文件中的特定属性发表意见或结论。因此,我们不表达这样的 意见或结论。如果我们执行了额外的程序,那么我们可能会注意到 会报告的其他问题。
根据与我们的商定程序参与相关的道德要求,我们必须独立于公司并履行 我们的其他道德责任。
所执行的程序是基于数据文件和提供的信息中包含的信息 进行的,我们没有对此类信息进行验证或评估;因此,我们对 (i) 公司提供给我们的信息的合理性、(ii) 抵押贷款和相关抵押财产的 的实际存在、(iii) 所提供信息的可靠性或准确性不表达 任何意见或任何其他形式的保证 在我们的程序中使用,或 (iv) 法律解释事项。
2
所执行的程序无意解决,也没有解决:(i) 抵押贷款的发放是否符合规定的承保或信贷延期指南、标准、标准或其他要求,(ii) 担保 任何此类抵押贷款的抵押品的价值,(iii) 抵押贷款的发放者遵守联邦、州和地方 法律和法规的情况,或 (iv) 抵押贷款和相关抵押财产中对 至关重要的任何其他因素或特征票据发行人根据适用的条款和条件支付利息和本金的可能性。 所执行的程序无意满足全国认可的统计 评级组织(“nrsRO”)发布的任何尽职调查标准。
我们的参与条款规定,由于随后可能发生的事件和情况,我们没有责任 更新本报告。
本报告仅供 指定方参考和使用。它无意也不应由任何其他个人或实体使用,包括投资者或 NRSRO, 在报告中未被确定为特定方,但可以根据法律或法规的要求访问本报告。
//毕马威会计师事务所
弗吉尼亚州麦克莱恩
2023 年 6 月 5 日
3
附件 A
比较属性
属性 | 来源文档 |
抵押贷款类型 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
交叉抵押和交叉违约贷款标志 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
物业地址 | 评估 |
城市 | 评估 |
州 | 评估 |
县 | 评估 |
邮政编码 | 评估 |
建造年份 | 评估、工程报告 |
已翻修一年 | 评估、工程报告 |
房产类型 | 评估 |
特定物业类型 | 评估 |
单位数量 | 经认证的租金清单、承保的租金清单、STR 报告、评估 |
计量单位 | 经认证的租金清单、承保的租金清单、STR 报告、评估 |
入住率% | 经认证的租金清单、承保的租金清单、STR 报告 |
入住日期 | 经认证的租金清单、承保的租金清单、STR 报告 |
贷款目的 | 和解声明、销售购买协议 |
备注日期 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
首次付款日期 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
抵押贷款承诺原始余额 ($) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
A-1
属性 | 来源文档 |
抵押贷款抵押贷款初始资金金额 ($) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
抵押贷款承诺截止日期余额 ($) | 本公司提供的服务时间表 |
抵押贷款截止日期余额 ($) | 本公司提供的服务时间表 |
未来资金预付款条件 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
抵押品利息截止日余额 ($) | 本公司提供的服务时间表 |
Pari Passu 资助金额 | 本公司提供的服务时间表 |
其他证券化中的Pari Passu余额 | 本公司提供的服务时间表 |
青少年参与截止日期余额 | 本公司提供的服务时间表 |
青少年参与气球补助金 ($) | 本公司提供的服务时间表 |
费率类型 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
索引 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
应计利息基础 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
应计期 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
回顾期 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
舍入系数 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
四舍五入时间(点差之前、点差之后) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
A-2
属性 | 来源文档 |
四舍五入方向 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
抵押贷款保证金 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
抵押利率 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
青少年参与截止日期差额 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
抵押贷款指数下限 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
抵押贷款指数上限提供商 | 费率上限协议,费率上限确认 |
抵押贷款指数上限名义金额 | 费率上限协议,费率上限确认 |
抵押贷款指数上限终止日期 | 费率上限协议,费率上限确认 |
抵押贷款利润率变动(Y/N) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
抵押贷款保证金变更说明 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
抵押贷款指数上限 | 利率上限协议、利率上限确认、贷款协议、夹层贷款协议 |
初始期限内的摊销类型 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
初始 IO 周期 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
ARD 贷款(是/否) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
A-3
属性 | 来源文档 |
初始到期日或预计还款日期 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
扩展选项 (Y/N) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
扩展选项描述 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
延期期间的摊销类型 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
摊销风格 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
摊销率 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
摊销基础 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
首次延期要求 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第一次延期期(月) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第一延伸楼层 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第一顶延长帽 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
A-4
属性 | 来源文档 |
首次延期费 (%) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第二次延期要求 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第二次延期期(月) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第二层扩建楼层 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第二个延长盖 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第二次延期费 (%) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第三次延期要求 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第三次延期期(月) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第三层扩建楼层 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第三个延长盖 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
A-5
属性 | 来源文档 |
第三次延期费 (%) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第四次延期要求 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第四次延期期(月) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第四层扩建楼层 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第四个延长帽 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
第四次延期费 (%) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
退出费% | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
退出费用余额 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
完全延长 IO 周期(初始) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
完全延长到期日 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议、延期通知 |
允许的未来债务(是/否) | 贷款协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
A-6
属性 | 来源文档 |
允许的未来债务类型 | 贷款协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
宽限期默认值(天数) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
宽限期延迟(天数) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
初始预付款条款 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
剩余呼叫保护(截止日期) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
维持原始收益率或最低利息期限 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
预付款保障费率 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
部分发放和/或部分预付款 (Y/N) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
连任者职位 | 标题政策 |
追索权 | 担保协议、贷款协议 |
追索权条款 | 担保协议、贷款协议 |
追索权分离担保人 | 担保协议、贷款协议 |
借款人 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
赞助商 | 贷款协议、期票、担保协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、组织结构图 |
A-7
属性 | 来源文档 |
附属赞助商(是/否) | 贷款协议、期票、担保协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、组织结构图 |
共同租户 (是/否) | 贷款协议、TIC 协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、修订后的贷款协议 |
所有权权益 | 标题政策 |
地面租赁(是/否) | 地面租赁,禁止反言 |
年度地面租赁付款 ($) | 地面租赁,禁止反言 |
地面租赁的初始到期日期 | 地面租赁,禁止反言 |
地面租约延期(是/否) | 地面租赁,禁止反言 |
地面租赁延期选项的数量 | 地面租赁,禁止反言 |
带延期的地面租约到期日期 | 地面租赁,禁止反言 |
密码箱类型 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
现金管理类型 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、现金管理协议、租户指导信 |
现金管理触发事件 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、现金管理协议 |
现金大抽奖触发活动 | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、现金管理协议 |
税务托管(预付)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明 |
税务托管(截止日期)($) | 和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
A-8
属性 | 来源文档 |
税务托管(每月)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
Springing 税务托管说明 | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
保险托管(截止日期)($) | 和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
保险托管(每月)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
保险托管(预付)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明 |
Springing 保险托管说明 | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
替代储备金(预付)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明 |
替代储备金(截止日期)($) | 和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
替代储备金(每月)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
替代储备上限 ($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
A-9
属性 | 来源文档 |
Springing 替代储备金说明 | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明 |
TI/LC 储备金(预付)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明 |
TI/LC 储备金(截止日期)($) | 和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
TI/LC 储备金(每月)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
TI/LC 储备上限 ($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
Springing TI/LC 保护区描述 | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
环境保护区(预付)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明 |
环境保护区(截止日期)($) | 和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
前期工程/延期维护托管(预付)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明 |
前期工程/延期维护托管(截止日期)($) | 和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
还本付息准备金(预付)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明 |
还本付息准备金(截止日期)($) | 和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
A-10
属性 | 来源文档 |
还本付息准备金(每月)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
还本付息储备上限 ($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
Springing 还本付息准备金说明 | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
其他储备(预付)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议、和解声明 |
其他储备(截止日期)($) | 和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
其他储备(每月)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
其他储备上限 ($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
其他储备金说明 | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
其他储备 2(预付)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
其他储备 2(截止日期)($) | 和解声明、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
其他储备 2(每月)($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
A-11
属性 | 来源文档 |
其他储备 2 上限 ($) | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
其他保护区 2 描述 | 贷款协议、现金管理协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
截至期内第三次最新数据 | 承保现金流量表 |
第三次最新收入 | 承保现金流量表 |
第三次最近的开支 | 承保现金流量表 |
最近第三次的 NOI | 承保现金流量表 |
第三次最新的 NCF | 承保现金流量表 |
截至期内第二个最新数据 | 承保现金流量表 |
第二个最新收入 | 承保现金流量表 |
最近的第二笔支出 | 承保现金流量表 |
最近第二个 NOI | 承保现金流量表 |
第二个最新的 NCF | 承保现金流量表 |
截至期内最新的 | 承保现金流量表 |
最新收入 | 承保现金流量表 |
最近的开支 | 承保现金流量表 |
最新的 NOI | 承保现金流量表 |
最新的 NCF | 承保现金流量表 |
承保占用率 (%) | 承保现金流量表 |
承保收入 ($) | 承保现金流量表 |
承保费用 ($) | 承保现金流量表 |
承保净资产净值 ($) | 承保现金流量表 |
承保准备金 ($) | 承保现金流量表 |
承保的净资本基金 ($) | 承保现金流量表 |
承保的稳定入住率 (%) | 承保现金流量表 |
A-12
属性 | 来源文档 |
承保稳定收入 ($) | 承保现金流量表 |
承保稳定费用 ($) | 承保现金流量表 |
承保的稳定净资产收益率 ($) | 承保现金流量表 |
承保稳定储备 ($) | 承保现金流量表 |
承保的稳定净资产收益率 ($) | 承保现金流量表 |
评估稳定入住率 (%) | 承保现金流量表 |
评估稳定收入 ($) | 承保现金流量表 |
评估稳定费用 ($) | 承保现金流量表 |
估值稳定净资产收益率 ($) | 承保现金流量表 |
评估稳定储备 ($) | 承保现金流量表 |
估值稳定的 NCF ($) | 承保现金流量表 |
工程报告日期 | 工程报告 |
环境报告日期(第一阶段) | 环境报告 |
环境报告日期(第二阶段) | 环境报告 |
环境保险(是/否) | 保险活页夹 |
地震报告日期 | 地震报告、工程报告 |
Seismic PML% | 地震报告、工程报告 |
如果PML >= 20%(是/否),则获得地震保险 | 地震报告、工程报告 |
次级债务(是/否) | 贷款协议、期票、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
次级债务类型 | 贷款协议、夹层贷款协议、次级债务贷款协议、B 票据 |
次级债务保证金 | 贷款协议、夹层贷款协议、次级债务贷款协议、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
次级债务利率 | 贷款协议、夹层贷款协议、次级债务贷款协议、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
A-13
属性 | 来源文档 |
次级债务截止日余额 ($) | 贷款协议、夹层贷款协议、次级债务贷款协议、公司提供的服务录像带、服务屏幕截图 |
原样评估估值日期 | 评估 |
评估公司 | 评估 |
按原样评估价值 ($) | 评估 |
稳定评估价值 ($) | 评估 |
评估预期稳定日期 | 评估 |
USPAP 评估(是/否) | 评估 |
FIRREA 评估(是/否) | 评估 |
单租户(是/否) | 承保租金账单 |
物业经理 | 管理协议、贷款协议 |
最大的租户名称 | 承保租金账单 |
最大租户平方英尺 | 承保租金账单 |
最大租户到期日期 | 承保租金账单 |
第二大租户名称 | 承保租金账单 |
第二大租户平方英尺 | 承保租金账单 |
第二大租户到期日期 | 承保租金账单 |
第三大租户名称 | 承保租金账单 |
第三大租户平方英尺 | 承保租金账单 |
第三大租户到期日期 | 承保租金账单 |
第四大租户名称 | 承保租金账单 |
第四大租户平方英尺 | 承保租金账单 |
第四大租户到期日期 | 承保租金账单 |
第五大租户名称 | 承保租金账单 |
第五大租户平方英尺 | 承保租金账单 |
第五大租户到期日期 | 承保租金账单 |
A-14
属性 | 来源文档 |
贷款人 | 贷款协议、信托契约、契约、夹层贷款协议、夹层本票、经修订的贷款协议 |
GoTier | 承保现金流量表 |
A-15
附件 B
重新计算的属性
属性 | 计算方法 |
抵押贷款承诺原始余额/单位 ($) | 抵押贷款承诺原始余额 ($) 除以单位数量 |
抵押贷款初始未注资的未来融资金额 ($) | 抵押贷款承诺原始余额 ($) 减去抵押贷款初始资金金额 ($) |
抵押贷款截止日期余额/单位 ($) | 抵押贷款截止日期余额 ($) 除以单位数量 |
抵押贷款未来融资参与截止日期未准备金余额 ($) | 抵押贷款承诺截止日期余额 ($) 减去抵押贷款截止日余额 ($) |
抵押贷款气球余额 ($) | 设置为等于抵押贷款承诺截止日期余额 ($) |
抵押贷款气球余额/单位 ($) | 抵押贷款气球余额 ($) 除以单位数量 |
抵押贷款年度还本付息 (IO) ($) | 抵押贷款截止日余额 ($) 乘以应计利息基准乘以抵押贷款截止日利率 |
抵押贷款年度还本付息 (P&I) ($) | 抵押贷款截止日余额 ($) 乘以应计利息基准乘以抵押贷款截止日利率 |
抵押贷款年度还本付息额(上限)($) | 抵押贷款截止日期余额 ($) 乘以应计利息基准乘以抵押贷款利率上限 |
抵押利息未来资金参与截止日期未准备金余额 ($) | 抵押贷款承诺截止日期余额(美元)减去抵押品利息截止日余额(美元)、青少年参与气球付款(美元)减去其他证券化中的Pari Passu余额之和 |
抵押品利息截止日余额总额百分比 | 抵押品利息截止日余额 ($) 除以所有抵押贷款的抵押利息截止日余额总额 ($) |
抵押利息激增余额 ($) | i) 抵押贷款气球余额 ($) 除以抵押贷款承诺截止日期余额 ($) 和 ii) 抵押品利息截止日余额 ($) 的乘积 |
抵押利息年度还本付息付款 (IO) ($) | 抵押品利息截止日余额 ($) 乘以应计利息基准乘以抵押品利息截止日利率 |
B-1
属性 | 计算方法 |
抵押利息年度还本付息付款 (P&I) ($) | 抵押品利息截止日余额 ($) 乘以应计利息基准乘以抵押品利息截止日利率 |
抵押利息年度还本付息额(上限)(美元) | 抵押品利息截止日余额 ($) 乘以应计利息基准乘以抵押品利率上限 |
青少年参与截止日期未来资金未准备金余额 ($) | 青少年参与热气球补助金 ($) 减去青少年参与截止日期余额 ($) |
抵押贷款截止日期利率 | 按揭贷款保证金和指数利率假设的总和按相应的四舍五入系数四舍五入,受 (i) 抵押贷款利率下限和 (ii) 抵押贷款利率上限 |
抵押贷款利率下限 | 抵押贷款利润率加上 i) 抵押贷款指数下限和 ii) 指数利率假设中的较大者 |
抵押贷款利率上限 | 抵押贷款保证金加抵押贷款指数上限(如果适用) |
抵押品利息截止日利率 | 抵押品利率和指数利率假设的总和按相应的四舍五入系数四舍五入,受 (i) 抵押贷款利率下限和 (ii) 抵押贷款利率上限 |
抵押贷款利率下限 | 抵押品利率加上 i) 抵押贷款指数下限和 ii) 指数利率假设中的较大者 |
抵押品利率上限 | 抵押品利率加上抵押贷款指数上限(如果适用) |
青少年参与截止日期利率 | 未成年人参与保证金和指数利率假设的总和按相应的四舍五入系数四舍五入,受 (i) 抵押贷款利率下限和 (ii) 抵押贷款利率上限 |
青少年参与率下限 | 未成年人参与利润率加上 i) 抵押贷款指数下限和 ii) 指数利率假设中的较大者 |
青少年参与率上限 | 青少年参与保证金加抵押贷款指数上限(如果适用) |
初始 IO 周期(剩余) | 初始 IO 周期减去调味期(月) |
B-2
属性 | 计算方法 |
原始贷款期限(初始) | 首次还款日与初始到期日或预计还款日之间的付款次数 |
原始贷款期限(剩余) | 原始贷款期限(初始)减去调味料(月) |
调味料(月) | 首次付款日期和截止日期之间的付款次数 |
首次延期费 | 首次延期费 (%) 乘以抵押贷款承诺截止日期余额 ($) |
第二次延期费 | 第二次延期费 (%) 乘以抵押贷款承诺截止日期余额 ($) |
第三次延期费 | 第三次延期费 (%) 乘以抵押贷款承诺截止日期余额 ($) |
第四次延期费 | 第四次延期费 (%) 乘以抵押贷款承诺截止日期余额 ($) |
退出费 ($) | 退出费百分比乘以抵押贷款承诺截止日期余额 ($) |
完全延长 IO 周期(剩余) | 完全延长 IO 周期(初始)减去调味期(月) |
全面延长贷款期限(初始) | 首次还款日和全面延期到期日之间的付款次数 |
完全延长的贷款期限(剩余) | 完全延长的贷款期限(初始)减去调味料(月) |
抵押贷款抵押贷款最新的 NOI DSCR | 最近的NOI除以抵押贷款年度还本付息额(P&I)(美元) |
抵押贷款抵押贷款最新的 NCF DSCR | 最新的NCF除以抵押贷款年度还本付息额(P&I)(美元) |
截止日期抵押贷款抵押贷款最新的 NOI 债务收益率 | 最近的NOI除以抵押贷款截止日期余额 ($) |
截止日期抵押贷款抵押贷款最新的 NCF 债务收益率 | 最近的NCF除以抵押贷款截止日期余额 ($) |
抵押利息抵押贷款最新的 NOI DSCR | 最近的 NOI 除以抵押利息年度还本付息支出 (P&I) ($) |
B-3
属性 | 计算方法 |
抵押利息抵押贷款最新的 NCF DSCR | 最近的NCF除以抵押利息年度还本付息额(P&I)(美元) |
截止日期抵押利息抵押贷款最新的 NOI 债务收益率 | 最近的 NOI 除以抵押品利息截止日余额 ($) |
截止日期抵押贷款抵押贷款最新的 NCF 债务收益率 | 最近的NCF除以抵押品利息截止日余额 ($) |
抵押贷款截止日余额已承保 NOI DSCR | 承保净资产净值除以抵押贷款年度还本付息额(P&I)(美元) |
抵押贷款截止日余额承保 NCF DSCR | 承保的NCF除以抵押贷款年度还本付息额(P&I)(美元) |
抵押贷款截止日余额承保NOI债务收益率 | 承保NOI除以抵押贷款截止日期余额(美元) |
抵押贷款截止日余额承保的NCF债务收益率 | 承保的NCF除以抵押贷款截止日期余额 ($) |
抵押品利息截止日余额承保 NOI DSCR | 承保净资产净值除以抵押利息年度还本付息支出(P&I)(美元) |
抵押品利息截止日余额承保 NCF DSCR | 承保的NCF除以抵押利息年度还本付息额(P&I)(美元) |
抵押品利息截止日余额承保NOI债务收益率 | 承保净资产净值除以抵押品利息截止日余额 ($) |
抵押品利息截止日余额承保的NCF债务收益率 | 承保的NCF除以抵押品利息截止日余额 ($) |
承保的全额抵押贷款稳定的 NOI DSCR | 承保的稳定NOI(美元)除以 i) 抵押贷款截止日期利率、ii) 抵押贷款气球余额(美元)和应计利息基准的乘积 |
已承保的全额抵押贷款稳定的 NCF DSCR | 承保的稳定NCF ($) 除以 i) 抵押贷款截止日期利率、ii) 抵押贷款气球余额 ($) 和应计利息基准的乘积 |
承保的全额抵押贷款稳定了NOI债务收益率 | 承保的稳定NOI(美元)除以抵押贷款气球余额(美元) |
承保的全额抵押贷款稳定了NCF债务收益率 | 承保的稳定NCF(美元)除以抵押贷款气球余额(美元) |
B-4
属性 | 计算方法 |
抵押品利息承保稳定 NOI DSCR | 承保的稳定净资产收益率 ($) 除以 i) 抵押品利息截止日利率、ii) 抵押品利息激增余额 ($) 和应计利息基准的乘积 |
抵押品利息承保稳定 NCF DSCR | 承保的稳定NCF ($) 除以 i) 抵押品利息截止日利率、ii) 抵押品利息激增余额 ($) 和应计利息基准的乘积 |
抵押品利息承保的稳定NOI债务收益率 | 承保的稳定NOI(美元)除以抵押品利息激增余额(美元) |
抵押品利息承保稳定了NCF债务收益率 | 承保的稳定NCF(美元)除以抵押品利息激增余额(美元) |
全额资助的抵押贷款评估稳定了NOI DSCR | 估值稳定净资产收益率 ($) 除以 i) 抵押贷款截止日利率、ii) 抵押贷款气球余额 ($) 和应计利息基准的乘积 |
全额资助的抵押贷款评估稳定了NCF DSCR | 评估稳定NCF ($) 除以 i) 抵押贷款截止日期利率、ii) 抵押贷款气球余额 ($) 和应计利息基准的乘积 |
全额资助的抵押贷款评估稳定了NOI债务收益率 | 估值稳定NOI(美元)除以抵押贷款气球余额(美元) |
全额抵押贷款评估稳定了NCF债务收益率 | 估值稳定NCF(美元)除以抵押贷款气球余额(美元) |
抵押品利息评估稳定了NOI DSCR | 评估稳定净资产收益率 ($) 除以 i) 抵押品利息截止日利率、ii) 抵押品利息激增余额 ($) 和应计利息基准的乘积 |
抵押利息评估稳定了NCF DSCR | 评估稳定NCF ($) 除以 i) 抵押品利息截止日利率、ii) 抵押品利息激增余额 ($) 和应计利息基准的乘积 |
抵押品利息评估稳定了NOI债务收益率 | 估值稳定净资产收益率 ($) 除以抵押利息激增余额 ($) |
抵押品利息评估稳定了NCF债务收益率 | 评估稳定NCF(美元)除以抵押利息激增余额($) |
债务截止日期余额总额 ($) | 抵押贷款截止日余额 ($) 加上次级债务截止日余额 ($) |
B-5
属性 | 计算方法 |
总债务截止日期按原样 LTV | 债务截止日期余额总额 ($) 除以现状评估价值 ($) |
总债务截止日期 UW NCF DSCR | 承保的NCF除以截止日期债务安纳还本付息总额 ($) |
总债务截止日期 UW NOI DY | 债务截止日余额总额 ($) 除以承保净资产净值 ($) |
抵押贷款截止日期按原样 LTV 比率 | 抵押贷款截止日期余额 ($) 除以现状评估价值 ($) |
抵押贷款承诺到期日稳定的 LTV 比率 | 抵押贷款承诺截止日期余额 ($) 除以稳定评估价值 ($) |
抵押品利息截止日期按原样 LTV 比率 | 抵押品利息截止日余额 ($) 除以现状评估价值 ($) |
抵押品利息承诺到期日稳定的 LTV 比率 | 抵押贷款气球余额(美元)和青少年参与气球付款(美元)之间的差额除以稳定的评估价值 |
最大租户平方英尺% | 最大租户平方英尺除以单位数 |
第二大租户平方英尺% | 第二大租户平方英尺除以单位数 |
第三大租户平方英尺% | 第三大租户平方英尺除以单位数 |
第四大租户平方英尺% | 第四大租户平方英尺除以单位数 |
第 5 大租户平方英尺% | 第五大租户平方英尺除以单位数 |
抵押贷款初始资金金额(存在风险)($) | 抵押贷款初始资金金额(美元)减去TI/LC储备金(截止日期)和收益和资本支出准备金的截止日期准备金余额之和 |
抵押贷款初始资金金额(存在风险)(美元)现状 LTV | 抵押贷款初始资金金额(存在风险)(美元)除以现状评估价值(美元) |
抵押贷款截止日期余额(存在风险)($) | 抵押贷款截止日余额 ($) 减去TI/LC储备金(截止日期)和收益和资本支出准备金的截止日期储备余额之和 |
B-6
属性 | 计算方法 |
抵押贷款截止日期余额(存在风险)($)/单位 | 抵押贷款截止日期余额(存在风险)(美元)除以单位数量 |
抵押贷款截止日期(存在风险)按原样 LTV 比率 | 抵押贷款截止日余额(存在风险)(美元)除以现状评估价值(美元) |
抵押贷款截止日余额(存在风险)承保的NOI债务收益率 | 抵押贷款截止日余额(存在风险)(美元)除以承保净资产净收益(美元) |
抵押贷款截止日余额(存在风险)承保的NCF债务收益率 | 抵押贷款截止日余额(存在风险)(美元)除以承保的NCF(美元) |
抵押品利息截止日余额(存在风险)($) | 抵押品利息截止日余额 ($) 减去 TI/LC 储备金(截止日期)和收益和资本支出准备金的截止日期储备余额之和 |
抵押品利息截止日余额(存在风险)($)/单位 | 抵押品利息截止日余额(存在风险)($) 除以单位数 |
抵押品利息截止日期(存在风险)原样 LTV 比率 | 抵押品利息截止日余额(存在风险)($) 除以现状评估价值 ($) |
抵押品利息截止日余额(存在风险)承保的NOI债务收益率 | 抵押品利息截止日余额(存在风险)(美元)除以承保净资产净收益(美元) |
抵押品利息截止日余额(存在风险)承保的NCF债务收益率 | 抵押品利息截止日余额(存在风险)(美元)除以承保的NCF(美元) |
B-7
附件 C
指令
1. | 对于那些比较属性或来源文档标明为 “由公司提供”, 公司指示我们假设该属性是准确的,不执行任何程序。 |
2. | 公司指示我们按照以下所列的与适用抵押贷款和比较 或重新计算的属性有关的说明进行操作: |
物业名称 | 比较的属性或重新计算的属性 | 公司指令 |
SAMO Apartments 投资组合、Appletree 投资组合、 | 青少年参与截止日期余额 ($) | 由公司提供 |
SAMO Apartments 投资组合、Appletree 投资组合、 | 青少年参与气球补助金 ($) | 由公司提供 |
SAMO Apartments 投资组合、Appletree 投资组合、 | 青少年参与截止日期差额 | 由公司提供 |
Park 217 商务中心,萨克拉门托投资组合,康科德商业园,东 81 街 422 号 | 索引 | 由公司提供 |
Park 217 商务中心,萨克拉门托投资组合,康科德商业园,东 81 街 422 号 | 回顾期 | 由公司提供 |
Park 217 商务中心,萨克拉门托投资组合,康科德商业园,东 81 街 422 号 | 舍入系数 | 由公司提供 |
Park 217 商务中心,萨克拉门托投资组合,康科德商业园,东 81 街 422 号 | 四舍五入时间(点差之前、点差之后) | 由公司提供 |
Park 217 商务中心,萨克拉门托投资组合,康科德商业园,东 81 街 422 号 | 四舍五入方向 | 由公司提供 |
C-1