附录 99.1
Farfetch 公布了 2023 年第一季度业绩
英国伦敦,2023年5月18日——全球领先的奢侈时尚行业平台Farfetch Limited(纽约证券交易所代码:FTCH)(“Farfetch” 或 “公司”)今天公布了截至2023年3月31日的第一季度财务业绩。
Farfetch创始人、董事长兼首席执行官何塞·内维斯表示:“我很高兴地向大家报告,Farfetch在2023年第一季度恢复了增长。我们的第一季度业绩是朝着实现2023年(执行年)计划迈出的第一步,也表明了我们在持续的宏观不利因素面前的强劲执行力。我们最大的两个市场美国和中国的GMV增长以及整个Farfetch Marketplace的订单连续改善,表明了我们核心业务的实力和韧性。除此之外,我们最近推出了菲拉格慕和锐步,内曼·马库斯集团有望在下半年上市,而且我们在盈利和现金流计划方面正在取得进展,这证实我们仍有望实现2023年的计划。
同时,我们将继续专注于我们的中期和长期目标,包括成为超过3,600亿美元奢侈品行业的领先全球平台的使命。我们相信我们在抓住这个机会方面处于独特的地位,并且已经表现出了多年来强劲增长的记录,在2019年至2022年期间,GMV的增长速度是该行业的三倍。我对我们有能力继续扩大我们在这个弹性奢侈品行业的影响力,也对我们在未来几年实现持续盈利和自由现金流的前景充满信心。”
Farfetch 首席财务官艾略特·乔丹说:
“我对我们2023年第一季度的业绩感到非常满意。通过加速基础增长、严格控制成本和改善现金流,我们已经实现了我们设定的目标。我们成功地克服了前所未有的宏观挑战,通过持续的专注执行,我们仍有望实现一年来奢侈品市场超越的增长,恢复盈利能力和正的自由现金流。”
1
合并财务摘要和关键运营指标(以千美元计,每股数据、平均订单价值、活跃消费者或其他说明除外):
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三个月已结束 |
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2022 |
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2023 |
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合并后的集团: |
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商品总价值(“GMV”) |
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$ |
930,752 |
|
|
$ |
931,658 |
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|
收入 |
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514,803 |
|
|
|
556,391 |
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调整后收入 (1) |
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435,937 |
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476,188 |
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毛利 |
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230,516 |
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240,632 |
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|
毛利率 |
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44.8 |
% |
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43.2 |
% |
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税后利润/(亏损) |
|
$ |
728,752 |
|
|
$ |
(174,276 |
) |
|
调整后的息税折旧摊销前利润 (1) |
|
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(35,782 |
) |
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(34,741 |
) |
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调整后的息税折旧摊销前利润率 (1) |
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(8.2 |
)% |
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(7.3 |
)% |
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每股基本收益(“EPS”) |
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$ |
1.93 |
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|
$ |
(0.43 |
) |
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摊薄后每股 |
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(0.37 |
) |
|
|
(0.43 |
) |
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调整后的每股收益 (1) |
|
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(0.24 |
) |
|
|
(0.16 |
) |
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数字平台: |
|
|
|
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数字平台 GMV |
|
$ |
809,509 |
|
|
$ |
799,654 |
|
|
数字平台服务收入 |
|
|
316,780 |
|
|
|
341,269 |
|
|
数字平台毛利 |
|
|
171,905 |
|
|
|
168,060 |
|
|
数字平台毛利率 |
|
|
54.3 |
% |
|
|
49.2 |
% |
|
数字平台订单投稿 (1) |
|
$ |
103,726 |
|
|
$ |
110,554 |
|
|
数字平台订单贡献率 (1) |
|
|
32.7 |
% |
|
|
32.4 |
% |
|
活跃消费者(以千计) |
|
|
3,822 |
|
|
|
3,992 |
|
|
平均订单价值(“AOV”)-市场 |
|
$ |
632 |
|
|
$ |
566 |
|
|
AOV-体育场用品 |
|
|
323 |
|
|
|
257 |
|
|
品牌平台: |
|
|
|
|
|
|
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||
品牌平台 GMV |
|
$ |
99,739 |
|
|
$ |
109,685 |
|
|
品牌平台收入 |
|
|
100,492 |
|
|
|
114,460 |
|
|
品牌平台毛利 |
|
|
49,116 |
|
|
|
59,698 |
|
|
品牌平台毛利率 |
|
|
48.9 |
% |
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|
52.2 |
% |
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(1) 有关非国际财务报告准则指标与国际财务报告准则指标的对账,请参阅第19页的 “非国际财务报告准则和其他财务和运营指标”。
2
近期业务亮点
数字平台
3
新卫队小组
ESG
4
2023 年第一季度业绩摘要
商品总价值(千美元):
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截至3月31日的三个月 |
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2022 |
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|
2023 |
|
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||
数字平台 GMV |
|
$ |
809,509 |
|
|
$ |
799,654 |
|
|
品牌平台 GMV |
|
|
99,739 |
|
|
|
109,685 |
|
|
店内 GMV |
|
|
21,504 |
|
|
|
22,319 |
|
|
GMV |
|
$ |
930,752 |
|
|
$ |
931,658 |
|
|
GMV在2023年第一季度增长了0.1%,达到9.317亿美元,而2022年第一季度为9.308亿美元。不包括外汇汇率变动的影响,GMV将同比增长3.6%。数字平台GMV从2022年第一季度的8.095亿美元下降到2023年第一季度的7.997亿美元,同比下降了1.2%。不包括外汇汇率变动的影响,数字平台GMV将同比增长1.9%。
2023 年第一季度 Digital Platform GMV 的表现反映了俄罗斯和中国大陆贸易暂停带来的持续阻力,后者在 COVID-19 区域限制放松后,需求尚未完全恢复。这些因素被其他市场的增长部分抵消。Digital Platform GMV的表现还反映了Marketplate AOV从632美元下降至566美元,这得益于降价销售的增加、美元走强的货币折算影响以及客户需求向低价产品的转移,但每笔订单的商品数量的增加部分抵消了这一点。
品牌平台GMV同比增长10.0%,从2022年第一季度的9,970万美元增加到2023年第一季度的1.097亿美元。不包括外汇汇率变动的影响,Brand Platform GMV将同比增长15.4%。这一增长是由于2023年第一季度春夏系列的出货量超过了2022年第一季度。
店内GMV同比增长3.8%,从2022年第一季度的2150万美元增加到2023年第一季度的2,230万美元。不包括外汇汇率变动的影响,店内GMV将同比增长10.0%。这一增长是由过去十二个月New Guards品牌门店的更多开业以及现有门店的同比增长所推动的。
收入(以千计):
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|
截至3月31日的三个月 |
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2022 |
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|
2023 |
|
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数字平台服务第三方收入 |
|
$ |
195,139 |
|
|
$ |
185,326 |
|
|
数字平台服务第一方收入 |
|
|
121,641 |
|
|
|
155,943 |
|
|
数字平台服务收入 |
|
|
316,780 |
|
|
|
341,269 |
|
|
数字平台配送收入 |
|
|
78,866 |
|
|
|
80,203 |
|
|
品牌平台收入 |
|
|
100,492 |
|
|
|
114,460 |
|
|
店内收入 |
|
|
18,665 |
|
|
|
20,459 |
|
|
收入 |
|
$ |
514,803 |
|
|
$ |
556,391 |
|
|
5
收入同比增长4160万美元,从2022年第一季度的5.148亿美元增加到2023年第一季度的5.564亿美元,同比增长8.1%。这一增长是由数字平台收入增长6.5%至4.215亿美元,品牌平台收入增长13.9%,达到1.145亿美元,以及店内收入增长9.6%至2,050万美元所推动的。不包括外汇汇率变动的影响,收入将同比增长11.8%。
在第一方收入的推动下,数字平台服务收入同比增长7.7%。由于持续的库存清仓活动推动了市场上第一方产品的销售增加,数字平台服务的第一方收入与去年相比增长了28.2%。受第三方数字平台GMV下降的推动,数字平台服务第三方收入同比下降5.0%,部分被第三方接受率的提高所抵消。不包括外汇汇率变动的影响,数字平台服务收入将同比增长11.0%。
数字平台配送收入是指我们的全球物流解决方案产生的配送和关税费用转嫁给消费者,扣除了 Farfetch 资助的任何消费者促销活动、补贴运费和激励措施。数字平台配送收入同比增长1.7%,超过了数字平台GMV下降的1.2%,这是由于关税和运费的增长,超过了数字平台GMV的变化。
品牌平台收入同比增长13.9%,大于品牌平台GMV的增长,这要归因于2022年3月开始的锐步合作伙伴关系带来了480万美元的净经济收益。不包括外汇汇率变动的影响,品牌平台收入将同比增长20.0%。
收入成本(以千计):
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|
截至3月31日的三个月 |
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2022 |
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|
2023 |
|
|
||
数字平台服务第三方收入成本 |
|
$ |
56,218 |
|
|
$ |
60,719 |
|
|
数字平台服务第一方收入成本 |
|
|
88,657 |
|
|
|
112,490 |
|
|
数字平台服务收入成本 |
|
|
144,875 |
|
|
|
173,209 |
|
|
数字平台配送收入成本 |
|
|
78,866 |
|
|
|
80,203 |
|
|
品牌平台收入成本 |
|
|
51,376 |
|
|
|
54,762 |
|
|
店内销售商品成本 |
|
|
9,170 |
|
|
|
7,585 |
|
|
收入成本 |
|
$ |
284,287 |
|
|
$ |
315,759 |
|
|
收入成本同比增长3150万美元,增长11.1%,从2022年第一季度的2.843亿美元增加到2023年第一季度的3.158亿美元,这主要是由数字平台服务和品牌平台收入成本的增加所推动,但部分被店内销售成本的下降所抵消。
数字平台服务收入成本同比增长,这主要是由于数字平台服务第一方收入在2023年第一季度强劲增长。
6
毛利(以千计):
|
|
截至3月31日的三个月 |
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|
2022 |
|
|
2023 |
|
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||
数字平台第三方毛利 |
|
$ |
138,921 |
|
|
$ |
124,607 |
|
|
数字平台第一方毛利 |
|
|
32,984 |
|
|
|
43,453 |
|
|
数字平台毛利 |
|
|
171,905 |
|
|
|
168,060 |
|
|
品牌平台毛利 |
|
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49,116 |
|
|
|
59,698 |
|
|
店内毛利 |
|
|
9,495 |
|
|
|
12,874 |
|
|
毛利 |
|
$ |
230,516 |
|
|
$ |
240,632 |
|
|
毛利同比增长1,010万美元,增长4.4%,从2022年第一季度的2.305亿美元增加到2023年第一季度的2.406亿美元。毛利率同比下降160个基点至43.2%,这得益于数字平台毛利率的下降,但被品牌平台和店内毛利率的增加部分抵消。
由于数字平台服务收入成本的增长速度高于数字平台服务收入,数字平台毛利率从2022年第一季度的54.3%下降了510个基点至2023年第一季度的49.2%。数字平台毛利率的下降是由与关税和运费有关的一次性费用以及数字平台第一方收入组合的增加(利润率通常较低)所推动的,这得益于我们继续进行布朗库存的销售活动,第一方产品的销售增加。
品牌平台毛利率同比增长330个基点至52.2%,这得益于包括了2022年3月开始的锐步合作伙伴关系的整整一个季度的净经济收益,以及与上一年延迟交付相关的库存配置。
销售、一般和管理费用(以千计):
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|
截至3月31日的三个月 |
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|||||
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|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
||
需求生成费用 |
|
$ |
68,179 |
|
|
$ |
57,506 |
|
|
技术费用 |
|
|
34,103 |
|
|
|
29,269 |
|
|
基于股份的支付 |
|
|
35,407 |
|
|
|
49,310 |
|
|
折旧和摊销 |
|
|
81,495 |
|
|
|
87,444 |
|
|
一般和行政 |
|
|
164,016 |
|
|
|
188,598 |
|
|
其他物品 |
|
|
8,191 |
|
|
|
6,634 |
|
|
销售、一般和管理费用 |
|
$ |
391,391 |
|
|
$ |
418,761 |
|
|
销售、一般和管理费用同比增长2740万美元,同比增长7.0%,从2022年第一季度的3.914亿美元增加到2023年第一季度的4.188亿美元。
7
需求创造支出同比下降了1,070万美元,下降了15.7%,至2023年第一季度的5,750万美元。按占数字平台服务收入的百分比计算,需求生成支出为16.9%,而2022年第一季度为21.5%。这一下降是由2023年第一季度营销效率的提高以及各地区之间支出的持续再分配所推动的。
2023年第一季度,我们在技术上的总投资(包括技术支出和对被视为资本项目的长期开发项目的投资)占调整后收入的14.0%,而2022年第一季度为13.4%,这反映了我们在资本化支出方面的投资增加,详见下文。
技术支出主要涉及我们平台功能和服务的维护和运营,以及软件、托管和基础设施费用,其中包括三个分布在全球的数据中心,包括一个位于上海的数据中心,用于支持我们不断增长的交易基础的处理。2023年第一季度,技术支出同比减少了480万美元,下降了14.2%,这要归因于我们通过提高成本效益降低了内部支出,并将外部支出重新定位到在未来可以收回投资的长期资本化项目,包括市场计划和平台重组项目,例如锐步。
2023年第一季度,股票支付同比增长1,390万美元或39.3%,这主要是由于股价变动对就业相关税收的影响降低,但部分被2022年某些奖励全部归属导致的股权结算支付支出减少所抵消。
折旧和摊销费用同比增长590万美元,增长7.3%,从2022年第一季度的8150万美元增加到2023年第一季度的8,740万美元。这是由2022年3月开始的与锐步合作伙伴关系确认的3.641亿美元无形资产的摊销所推动的。
2023年第一季度,一般和管理费用同比增长2460万美元,增长15.0%。这一增长主要是由支持锐步新业务的投资以及与2022年第一季度外汇套期保值的一次性有利收益相比增加了2520万美元,这笔收益足以支付我们未来的俄罗斯卢布收入。随着我们继续合理化固定成本并提高效率,这些成本被潜在的成本节省部分抵消。
一般和管理费用占调整后收入的百分比增加到39.6%,而2022年第一季度为37.6%。这一增长主要是由去年我们的外汇套期保值结算的收益所推动的。
8
按公允价值持有的物品的收益/(亏损)和重新计量(以千计):
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截至3月31日的三个月 |
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|||||
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2022 |
|
|
2023 |
|
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||
看跌期权和看涨期权负债的重新计量收益/(亏损) |
|
$ |
365,941 |
|
|
$ |
(12,745 |
) |
|
嵌入式衍生负债的公允价值收益 |
|
|
542,490 |
|
|
|
6,888 |
|
|
按公允价值计入损益的股权投资的公允价值重新计量(“FVTPL”) |
|
|
1,468 |
|
|
|
(1,030 |
) |
|
处置FVTPL持有的投资的亏损 |
|
|
(1,639 |
) |
|
|
- |
|
|
按公允价值持有的物品的收益/(亏损)和重新计量 |
|
$ |
908,260 |
|
|
$ |
(6,887 |
) |
|
2023年第一季度看跌和看涨期权负债的1,270万美元重估亏损与看跌期权亏损720万美元有关,看跌和看涨期权亏损超过New Guards的40%,看跌和看涨期权亏损420万美元,这与2020年11月与阿里巴巴集团控股有限公司(“阿里巴巴集团”)和Compagnie Financiere Richemont SA(“Richemont”)达成的战略协议造成的看跌和看涨期权亏损420万美元有关,以及由于Alanui S.r.l的非控股权益,看跌期权亏损了130万美元
2022年第一季度看跌期权和看涨期权负债的3.659亿美元重新估值收益与2020年11月与阿里巴巴集团和历峰集团达成的战略协议产生的看跌和看涨期权收益2.714亿美元有关,与查尔霍布集团的看跌期权相对于Farfetch International Limited的非控股权益产生的1.058亿美元收益,被看跌期权和看涨期权亏损610万美元所抵消 Palm Angels 不归 New Guards 所有,看跌期权和看涨期权亏损了510万美元关于Alanui S.r.l. 的非控股权益
2023年第一季度嵌入式衍生负债的690万美元公允价值收益涉及与2027年到期的4亿美元3.75%票据(“2020年4月票据”)相关的30万美元公允价值收益,以及与2030年到期的6亿美元0.00%票据(“2020年11月票据”)相关的660万美元公允价值收益。
2022年第一季度嵌入式衍生负债的5.425亿美元公允价值收益涉及与2025年到期的2.5亿美元 5.00% 票据(“2020年2月票据”)相关的6,550万美元公允价值收益,与2020年4月票据相关的3.621亿美元公允价值收益以及与2020年11月票据相关的1.15亿美元公允价值收益。
税后利润/(亏损)
税后利润/(亏损)同比下降9.030亿美元,从2022年第一季度的7.288亿美元利润降至2023年第一季度的1.743亿美元亏损,这主要是由按公允价值持有的项目的收益/(亏损)和重新计量所推动,同比减少9.151亿美元。
每股收益和摊薄后每股
2023年第一季度基本每股收益为美元(0.43),摊薄后每股收益为美元(0.43),因为所有潜在稀释工具的影响都是抗稀释性的。
9
调整后的息税折旧摊销前利润率和调整后的息税折旧摊销前
调整后的息税折旧摊销前利润增加了100万美元,至亏损3,470万美元,与2022年第一季度相比增长了2.9%。调整后的息税折旧摊销前利润率从2022年第一季度的(8.2)%提高到2023年第一季度的(7.3)%,增长了90个基点,这主要是由于需求生成费用和技术支出占调整后收入的百分比均有所下降。
流动性
截至2023年3月31日,流动性由4.859亿美元的现金和现金等价物组成,而截至2022年12月31日为7.342亿美元。减少2.483亿美元的主要原因是运营活动净现金流出1.557亿美元,主要与Farfetch Marketplace的季节性营运资金需求有关,以及主要与可资本化的长期开发项目投资有关的投资活动的净现金流出。
额外披露
正如单独披露的那样,2023年5月18日,董事会和何塞·内维斯同意交出内维斯先生在2021年5月28日授予他的基于长期业绩的限制性股票单位奖励(“原始奖励”)下有资格赚取的公司普通股数量的一半。就此类投降而言,董事会于2023年5月18日根据2018年Farfetch员工权益计划向内维斯先生发放了替代股权奖励,该奖励由限制性股票单位和绩效股票单位组成,总价值约为900万美元,将在奖励归属期内认可。
10
外汇汇率波动
“固定货币” 是指按适用于交易计价的当地货币的上一期平均汇率转换当期财务数据。
|
|
截至3月31日的三个月 |
|
|
|
|
|
截至3月31日的三个月 |
|
|
|
|
||||||||
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
% |
|
|
2023 年按固定货币计算 |
|
|
% |
|
|||||
GMV |
|
$ |
930,752 |
|
|
$ |
931,658 |
|
|
|
0.1 |
% |
|
$ |
963,995 |
|
|
|
3.6 |
% |
数字平台 GMV |
|
|
809,509 |
|
|
|
799,654 |
|
|
|
(1.2 |
%) |
|
|
825,247 |
|
|
|
1.9 |
% |
品牌平台 GMV |
|
|
99,739 |
|
|
|
109,685 |
|
|
|
10.0 |
% |
|
|
115,101 |
|
|
|
15.4 |
% |
店内 GMV |
|
|
21,504 |
|
|
|
22,319 |
|
|
|
3.8 |
% |
|
|
23,646 |
|
|
|
10.0 |
% |
收入 |
|
|
514,803 |
|
|
|
556,391 |
|
|
|
8.1 |
% |
|
|
575,774 |
|
|
|
11.8 |
% |
调整后的收入 |
|
|
435,937 |
|
|
|
476,188 |
|
|
|
9.2 |
% |
|
|
494,014 |
|
|
|
13.3 |
% |
数字平台服务收入 |
|
|
316,780 |
|
|
|
341,269 |
|
|
|
7.7 |
% |
|
|
351,640 |
|
|
|
11.0 |
% |
品牌平台收入 |
|
|
100,492 |
|
|
|
114,460 |
|
|
|
13.9 |
% |
|
|
120,587 |
|
|
|
20.0 |
% |
我们的财务信息以美元列报,这不同于我们某些子公司(包括功能货币为欧元的New Guards)的基础功能货币,这使我们在整合时面临外汇折算风险。目前尚未对这种风险进行套期保值,因此,由于货币兑换成美元时的汇率变动,我们的经营业绩过去和将来都会波动。
在子公司层面,我们还面临交易外汇风险,因为相对于相关子公司的本位货币,主要是英镑和欧元,我们以多种不同的外币赚取收入和承担费用。因此,汇率变动会影响我们的子公司,从而影响我们的合并业绩和现金流。我们使用远期外汇合约和外汇期权合约对部分核心交易风险敞口进行套期保值;但是,我们面临未对冲部分的汇率波动的影响。
外表
以下内容反映了Farfetch对截至2023年5月18日的2023年全年的预期:
电话会议信息
Farfetch Limited将于今天,即2023年5月18日美国东部时间下午 4:30 举行电话会议,讨论公司的财务业绩以及对Farfetch业务的预期。听众可以通过网络直播 http://farfetchinvestors.com 观看电话会议直播和随附的幻灯片,听众还可以在那里观看Farfetch的财报新闻稿。电话会议结束后,网络直播和幻灯片演示的重播将在同一网站上提供至少 30 天。
11
未经审计的简明合并运营报表 |
|||||||||
在截至3月31日的三个月中 |
|||||||||
(以千美元计,股票和每股数据除外) |
|||||||||
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
||
收入 |
|
|
514,803 |
|
|
|
556,391 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
收入成本 |
|
|
(284,287 |
) |
|
|
(315,759 |
) |
|
毛利 |
|
|
230,516 |
|
|
|
240,632 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
销售、一般和管理费用 |
|
|
(391,391 |
) |
|
|
(418,761 |
) |
|
营业亏损 |
|
|
(160,875 |
) |
|
|
(178,129 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
按公允价值持有的物品的收益/(亏损)和重新计量 |
|
|
908,260 |
|
|
|
(6,887 |
) |
|
员工的业绩份额 |
|
|
18 |
|
|
|
56 |
|
|
财务收入 |
|
|
1,846 |
|
|
|
16,757 |
|
|
财务成本 |
|
|
(17,406 |
) |
|
|
(30,533 |
) |
|
税前利润/(亏损) |
|
|
731,843 |
|
|
|
(198,736 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
所得税(费用)/福利 |
|
|
(3,091 |
) |
|
|
24,460 |
|
|
税后利润/(亏损) |
|
|
728,752 |
|
|
|
(174,276 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
税后利润/(亏损)归因于: |
|
|
|
|
|
|
|
||
母公司的股权持有人 |
|
|
734,326 |
|
|
|
(171,927 |
) |
|
非控股权益 |
|
|
(5,574 |
) |
|
|
(2,349 |
) |
|
|
|
|
728,752 |
|
|
|
(174,276 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
归属于母公司股东的每股收益/(亏损) |
|
|
|
|
|
|
|
||
基本 |
|
|
1.93 |
|
|
|
(0.43 |
) |
|
稀释 |
|
|
(0.37 |
) |
|
|
(0.43 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
加权平均已发行股数 |
|
|
|
|
|
|
|
||
基本 |
|
|
381,341,974 |
|
|
|
398,492,722 |
|
|
稀释 |
|
|
466,083,711 |
|
|
|
398,492,722 |
|
|
12
未经审计的简明合并综合收益表/(亏损) |
|||||||||
在截至3月31日的三个月中 |
|||||||||
(单位:千美元) |
|||||||||
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
||
税后利润/(亏损) |
|
|
728,752 |
|
|
|
(174,276 |
) |
|
其他综合(亏损)/收入: |
|
|
|
|
|
|
|
||
随后可能重新归类为合并类别的项目 |
|
|
|
|
|
|
|
||
国外业务折算的汇兑收益 |
|
|
2,923 |
|
|
|
6,688 |
|
|
在股权中确认的现金流套期保值收益 |
|
|
1,107 |
|
|
|
8,816 |
|
|
现金流套期保值亏损重新分类并以净利润/(亏损)列报 |
|
|
5,856 |
|
|
|
8,978 |
|
|
套期保值终止收益已转入运营报表 |
|
|
(23,387 |
) |
|
|
- |
|
|
扣除税款后的该期间其他综合(亏损)/收益 |
|
|
(13,501 |
) |
|
|
24,482 |
|
|
扣除税款后的该期综合收益/(亏损)总额 |
|
|
715,251 |
|
|
|
(149,794 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
综合收益/(亏损)总额归因于: |
|
|
|
|
|
|
|
||
母公司的股权持有人 |
|
|
720,810 |
|
|
|
(147,577 |
) |
|
非控股权益 |
|
|
(5,559 |
) |
|
|
(2,217 |
) |
|
|
|
|
715,251 |
|
|
|
(149,794 |
) |
|
13
未经审计的简明合并财务状况表 |
|
|
|
|
||||
(单位:千美元) |
|
|
|
|
||||
|
|
十二月三十一日 |
|
|
3月31日 |
|
||
非流动资产 |
|
|
|
|
|
|
||
其他应收账款 |
|
|
21,204 |
|
|
|
39,761 |
|
递延所得税资产 |
|
|
19,566 |
|
|
|
22,359 |
|
无形资产 |
|
|
1,547,830 |
|
|
|
1,528,245 |
|
不动产、厂房和设备 |
|
|
91,141 |
|
|
|
94,388 |
|
使用权资产 |
|
|
187,640 |
|
|
|
207,530 |
|
投资 |
|
|
218,977 |
|
|
|
217,770 |
|
对联营公司的投资 |
|
|
138 |
|
|
|
194 |
|
非流动资产总额 |
|
|
2,086,496 |
|
|
|
2,110,247 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
流动资产 |
|
|
|
|
|
|
||
库存 |
|
|
345,969 |
|
|
|
350,375 |
|
贸易和其他应收账款 |
|
|
492,565 |
|
|
|
515,647 |
|
流动税收资产 |
|
|
16,193 |
|
|
|
17,783 |
|
衍生金融资产 |
|
|
472 |
|
|
|
5,989 |
|
现金和现金等价物 |
|
|
734,221 |
|
|
|
485,920 |
|
流动资产总额 |
|
|
1,589,420 |
|
|
|
1,375,714 |
|
总资产 |
|
|
3,675,916 |
|
|
|
3,485,961 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
负债和权益 |
|
|
|
|
|
|
||
非流动负债 |
|
|
|
|
|
|
||
规定 |
|
|
12,166 |
|
|
|
14,550 |
|
递延所得税负债 |
|
|
127,348 |
|
|
|
98,060 |
|
租赁负债 |
|
|
178,247 |
|
|
|
192,384 |
|
员工福利义务 |
|
|
2,930 |
|
|
|
3,318 |
|
衍生金融负债 |
|
|
206,564 |
|
|
|
200,026 |
|
借款 |
|
|
892,700 |
|
|
|
908,419 |
|
看跌期权和看涨期权负债 |
|
|
169,218 |
|
|
|
182,900 |
|
其他金融负债 |
|
|
298,244 |
|
|
|
296,266 |
|
非流动负债总额 |
|
|
1,887,417 |
|
|
|
1,895,923 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
流动负债 |
|
|
|
|
|
|
||
贸易和其他应付账款 |
|
|
740,848 |
|
|
|
640,550 |
|
规定 |
|
|
12,053 |
|
|
|
13,040 |
|
当前的纳税义务 |
|
|
6,075 |
|
|
|
6,227 |
|
租赁负债 |
|
|
36,996 |
|
|
|
42,482 |
|
员工福利义务 |
|
|
2,403 |
|
|
|
2,058 |
|
衍生金融负债 |
|
|
22,041 |
|
|
|
8,628 |
|
看跌期权和看涨期权负债 |
|
|
26,029 |
|
|
|
27,623 |
|
其他金融负债 |
|
|
36,433 |
|
|
|
45,684 |
|
流动负债总额 |
|
|
882,878 |
|
|
|
786,292 |
|
负债总额 |
|
|
2,770,295 |
|
|
|
2,682,215 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
公平 |
|
|
|
|
|
|
||
归属于母公司所有者的权益 |
|
|
748,214 |
|
|
|
648,556 |
|
非控股权益 |
|
|
157,407 |
|
|
|
155,190 |
|
权益总额 |
|
|
905,621 |
|
|
|
803,746 |
|
权益和负债总额 |
|
|
3,675,916 |
|
|
|
3,485,961 |
|
14
未经审计的简明合并现金流量表 |
|
|
|
|
|
|
||
在截至3月31日的三个月中 |
|
|
|
|
|
|
||
(单位:千美元) |
|
|
|
|
|
|
||
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
||
来自经营活动的现金流 |
|
|
|
|
|
|
||
营业亏损 |
|
|
(160,875 |
) |
|
|
(178,129 |
) |
为调节营业亏损与经营活动净现金流出而进行的调整: |
|
|
|
|
|
|
||
折旧 |
|
|
13,268 |
|
|
|
16,567 |
|
摊销 |
|
|
68,227 |
|
|
|
70,877 |
|
非现金员工福利支出 |
|
|
66,226 |
|
|
|
48,074 |
|
投资减值 |
|
|
65 |
|
|
|
- |
|
营运资金的变化 |
|
|
|
|
|
|
||
应收账款增加 |
|
|
(45,536 |
) |
|
|
(17,593 |
) |
库存(增加)/减少 |
|
|
(43,720 |
) |
|
|
1,229 |
|
应付账款减少 |
|
|
(167,150 |
) |
|
|
(89,088 |
) |
其他资产和负债的变化 |
|
|
|
|
|
|
||
非流动应收款增加 |
|
|
(439 |
) |
|
|
(2,749 |
) |
其他负债 (减少) /增加 |
|
|
(40,448 |
) |
|
|
7,449 |
|
准备金减少 |
|
|
(26,171 |
) |
|
|
(2,714 |
) |
衍生金融工具的增加/(减少) |
|
|
45 |
|
|
|
(8,873 |
) |
缴纳的所得税 |
|
|
(213 |
) |
|
|
(728 |
) |
经营活动产生的净现金流出 |
|
|
(336,721 |
) |
|
|
(155,678 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
||
来自投资活动的现金流 |
|
|
|
|
|
|
||
收购子公司,扣除收购的现金 |
|
|
(45,471 |
) |
|
|
- |
|
不动产、厂房和设备的付款 |
|
|
(4,892 |
) |
|
|
(6,974 |
) |
无形资产的付款 |
|
|
(25,649 |
) |
|
|
(40,014 |
) |
收到的利息 |
|
|
1,140 |
|
|
|
7,321 |
|
支付的与联营企业投资相关的交易成本 |
|
|
- |
|
|
|
(15,182 |
) |
来自投资活动的净现金流出 |
|
|
(74,872 |
) |
|
|
(54,849 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
||
来自融资活动的现金流量 |
|
|
|
|
|
|
||
偿还租赁付款的主要部分 |
|
|
(8,096 |
) |
|
|
(11,039 |
) |
支付的利息 |
|
|
(2,918 |
) |
|
|
(13,528 |
) |
收购非控股权益 |
|
|
- |
|
|
|
(4,750 |
) |
基于权益的奖励的结算 |
|
|
(4,409 |
) |
|
|
- |
|
行使员工股份奖励的收益 |
|
|
949 |
|
|
|
- |
|
偿还借款 |
|
|
- |
|
|
|
(1,000 |
) |
融资活动产生的净现金流出 |
|
|
(14,474 |
) |
|
|
(30,317 |
) |
|
|
|
|
|
|
|
||
现金和现金等价物的净减少 |
|
|
(426,067 |
) |
|
|
(240,844 |
) |
期初的现金和现金等价物 |
|
|
1,363,128 |
|
|
|
734,221 |
|
汇率变动对现金和现金等价物的影响 |
|
|
908 |
|
|
|
(7,457 |
) |
期末的现金和现金等价物 |
|
|
937,969 |
|
|
|
485,920 |
|
15
未经审计的简明合并权益变动表/(赤字) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||
(单位:千美元) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
|
分享 |
|
|
分享 |
|
|
合并 |
|
|
国外 |
|
|
其他 |
|
|
累积的 |
|
|
归属于母公司所有者的权益 |
|
|
非控制性 |
|
|
权益总额 |
|
|
|||||||||
2022 年 1 月 1 日的余额 |
|
|
15,231 |
|
|
|
1,641,674 |
|
|
|
783,529 |
|
|
|
(24,544 |
) |
|
|
59,520 |
|
|
|
(2,386,802 |
) |
|
|
88,608 |
|
|
|
182,008 |
|
|
|
270,616 |
|
|
股权变动/(赤字) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
该期间的税后利润/(亏损) |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
734,326 |
|
|
|
734,326 |
|
|
|
(5,574 |
) |
|
|
728,752 |
|
|
其他综合收益/(亏损) |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
2,908 |
|
|
|
(16,424 |
) |
|
|
- |
|
|
|
(13,516 |
) |
|
|
15 |
|
|
|
(13,501 |
) |
|
扣除税款后的该期综合收益/(亏损)总额 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
2,908 |
|
|
|
(16,424 |
) |
|
|
734,326 |
|
|
|
720,810 |
|
|
|
(5,559 |
) |
|
|
715,251 |
|
|
现金流对冲转入库存 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
(473 |
) |
|
- |
|
|
|
(473 |
) |
|
|
- |
|
|
|
(473 |
) |
|
|
发行股本 |
|
|
59 |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
- |
|
|
|
59 |
|
|
|
- |
|
|
|
59 |
|
|
|
股份支付-股权结算 |
|
- |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
- |
|
|
|
18,830 |
|
|
|
27,977 |
|
|
|
46,807 |
|
|
|
- |
|
|
|
46,807 |
|
|
|||
基于股份的支付——反向归属股票 |
|
|
2 |
|
|
|
918 |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
|
15,414 |
|
|
- |
|
|
|
16,334 |
|
|
|
- |
|
|
|
16,334 |
|
|
|||
其他 |
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
- |
|
|
|
(1,452 |
) |
|
|
(1,452 |
) |
|
|
1,452 |
|
|
|
- |
|
|
|||||
截至2022年3月31日的余额 |
|
|
15,292 |
|
|
|
1,642,592 |
|
|
|
783,529 |
|
|
|
(21,636 |
) |
|
|
76,867 |
|
|
|
(1,625,951 |
) |
|
|
870,693 |
|
|
|
177,901 |
|
|
|
1,048,594 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
2023 年 1 月 1 日的余额 |
|
|
15,793 |
|
|
|
1,685,809 |
|
|
|
783,529 |
|
|
|
(36,557 |
) |
|
|
172,829 |
|
|
|
(1,873,189 |
) |
|
|
748,214 |
|
|
|
157,407 |
|
|
|
905,621 |
|
|
股权变动/(赤字) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
该期间的税后亏损 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
(171,927 |
) |
|
|
(171,927 |
) |
|
|
(2,349 |
) |
|
|
(174,276 |
) |
|
其他综合收入 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
6,556 |
|
|
|
17,794 |
|
|
|
- |
|
|
|
24,350 |
|
|
|
132 |
|
|
|
24,482 |
|
|
扣除税款后的该期综合收益/(亏损)总额 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
6,556 |
|
|
|
17,794 |
|
|
|
(171,927 |
) |
|
|
(147,577 |
) |
|
|
(2,217 |
) |
|
|
(149,794 |
) |
|
现金流对冲转入库存 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
124 |
|
|
|
- |
|
|
|
124 |
|
|
|
- |
|
|
|
124 |
|
|
发行股本 |
|
|
263 |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
263 |
|
|
|
- |
|
|
|
263 |
|
|
股份支付-股权结算 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
(18,870 |
) |
|
|
61,697 |
|
|
|
42,827 |
|
|
|
- |
|
|
|
42,827 |
|
|
基于股份的支付——反向归属股票 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
5,063 |
|
|
|
- |
|
|
|
5,063 |
|
|
|
- |
|
|
|
5,063 |
|
|
其他 |
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
- |
|
|
|
(358 |
) |
|
|
(358 |
) |
|
|
- |
|
|
|
(358 |
) |
|
截至2023年3月31日的余额 |
|
|
16,056 |
|
|
|
1,685,809 |
|
|
|
783,529 |
|
|
|
(30,001 |
) |
|
|
176,940 |
|
|
|
(1,983,777 |
) |
|
|
648,556 |
|
|
|
155,190 |
|
|
|
803,746 |
|
|
16
前瞻性陈述
本新闻稿包含1995年《私人证券诉讼改革法》所指的前瞻性陈述。我们打算将此类前瞻性陈述纳入经修订的1933年《证券法》第27A条和经修订的1934年《证券交易法》第21E条中关于前瞻性陈述的安全港条款的涵盖范围。本新闻稿中包含的所有与历史事实无关的陈述均应被视为前瞻性陈述,包括但不限于我们对俄罗斯暂停贸易的预期、中国大陆区域 COVID-19 限制的影响、我们为精简成本基础而采取的行动、与菲拉格慕的战略伙伴关系、我们的数字和人工智能能力的影响以及生产成本的预期降低、我们与哈罗德的关系、我们的与锐步的合作伙伴关系、Off-White与米兰基金会的合作、未来的财务或经营业绩、计划中的活动和目标、由此产生的预期增长、战略举措和合作伙伴关系、我们在截至2023年12月31日的财年的增长和预期业绩、关于我们盈利能力的声明,以及包含 “预期”、“打算”、“计划”、“目标”、“启用”、“相信”、“项目”、“预测” 等词语的声明,” “估计”,“可能”,“应该”,“预测”,“可能”,“目标”,“寻找” 或否定的这些条款以及具有未来或前瞻性质的类似陈述。这些前瞻性陈述基于管理层目前的预期。这些陈述既不是承诺也不是担保,而是涉及已知和未知的风险、不确定性和其他重要因素,这些因素可能导致实际业绩、业绩或成就与前瞻性陈述所表达或暗示的任何未来业绩、业绩或成就存在重大差异,包括但不限于:一般经济因素、流行病、地缘政治事件或其他意外事件可能会对我们的业务、财务业绩和经营业绩产生不利影响;奢侈品的购买者不得选择在线购物,这将阻碍我们发展业务;我们可能无法产生足够的收入来实现盈利或持续产生正现金流,我们的收入增长率可能会下降;我们过去曾遭受过亏损,将来可能会出现亏损;奢侈品卖家为他们在我们的市场上提供的产品设定自己的价格,这可能会影响我们应对消费者偏好和趋势的能力;奢侈品时尚行业可能不稳定且难以预测;我们依赖向有限数量的奢侈品卖家提供我们在Farfetch Marketplace上向消费者提供的产品;我们收购或留住消费者的努力可能不会成功,这可能会使我们无法维持或增加销售额;如果我们的奢侈品卖家未能预测、识别和快速应对消费者偏好中新的和不断变化的奢侈品趋势,我们的业务可能会受到损害;我们的软件非常复杂,可能包含未被发现的错误;我们的失败或第三方的失败保护我们或他们的网站、网络防范安全漏洞或以其他方式保护我们或消费者和奢侈品卖家机密信息的系统可能会损害我们的声誉和品牌,严重损害我们的业务和经营业绩;我们可能无法成功推广和维持我们的品牌,这可能会对我们未来的增长、声誉、业务和销售产生不利影响;我们的增长在一定程度上取决于我们的 FPS 业务的成功;汇率的波动可能会对我们的经营业绩产生不利影响;我们依赖信息技术和系统到经营我们的业务并保持我们的竞争力,任何未能投资和适应技术发展和行业趋势都可能损害我们的业务;我们的网站或应用程序或计算机系统(其中一些系统目前由第三方提供商托管)上的任何重大服务中断都可能损害我们的声誉并导致消费者流失,这将损害我们的业务和运营业绩;我们的业务增长可能会对我们成功利用数据的能力产生不利影响,影响我们的持续增长; 我们可能无法管理我们的增长或成本合理化
17
有效的举措,这可能会对我们的企业文化产生不利影响;我们在全球零售行业面临激烈竞争,可能无法成功与当前和未来的竞争对手竞争;我们受与隐私、数据保护和信息安全相关的政府监管和其他法律义务的约束,如果我们无法遵守这些规定,我们可能会受到政府的执法行动、诉讼、罚款和处罚或负面宣传;我们依赖我们的奢侈品卖家、供应商、第三方仓储作为我们配送流程一部分的提供商、第三方承运人和运输提供商,这些第三方可能无法为我们的消费者提供充分的服务;我们未能解决与我们的付款方式或做法相关的运营、合规和监管风险可能会损害我们的声誉和品牌,并可能导致我们的业务和经营业绩受到影响;我们的 New Guards 业务依赖其生产、库存管理和配送流程和系统,如果不成功,可能会对其业务产生不利影响已执行;我们的首席执行官何塞·内维斯对重要的公司事务具有相当大的影响力,因为他拥有我们,我们的双重投票结构将限制你影响公司事务的能力,并可能阻碍其他人进行任何可能认为有利的控制权变更交易;我们的债务可能会对我们的财务健康和竞争地位产生不利影响;以及我们的年度报告 “风险因素” 标题下讨论的其他重要因素在 20-F 表格上截至2022年12月31日的财年已向美国证券交易委员会(“SEC”)提交,因为此类因素可能会在我们向美国证券交易委员会提交的其他文件中不时更新,可在美国证券交易委员会的网站 www.sec.gov 和我们的网站 http://farfetchinvestors.com 上查阅。此外,我们在竞争激烈且瞬息万变的环境中运营。新的风险不时出现。我们的管理层无法预测所有风险,也无法评估所有因素对我们业务的影响,也无法评估任何因素或因素组合在多大程度上可能导致实际业绩与我们可能发表的任何前瞻性陈述中包含的结果存在重大差异。鉴于这些风险、不确定性和假设,本新闻稿中讨论的前瞻性事件和情况本质上是不确定的,可能不会发生,实际结果可能与前瞻性陈述中的预期或暗示存在重大和不利的差异。因此,您不应依赖前瞻性陈述来预测未来事件。此外,本新闻稿中发表的前瞻性陈述仅涉及截至本新闻稿发表声明之日的事件或信息。除非法律要求,否则我们没有义务在陈述发表之日之后公开更新或修改任何前瞻性陈述,无论是由于新信息、未来事件还是其他原因,或者为了反映意外事件的发生。
附注和披露
对先前报告的财务信息的修订
我们修改了先前报告的与技术总投资占调整后收入的百分比有关的信息,以纠正资本化员工相关成本的夸大情况。我们已经修订了截至2022年12月31日的年度第一、第二和第三财季的每个财季的信息。该修订对截至2022年12月31日的第四季度或整个财年没有影响。它对这些时期的毛利、营业亏损或调整后的息税折旧摊销前利润也没有影响,对截至的总资产、总权益和负债或总现金流也没有影响
18
这些时期的结束。经修订后,我们在科技方面的总投资占调整后收入的百分比在2022年第一季度为13.4%,2022年第二季度为13.4%,2022年第三季度为12.8%。
非国际财务报告准则和其他财务和运营指标
本新闻稿包括某些不基于国际财务报告准则(“IFRS”)的财务指标,包括调整后的息税折旧摊销前利润、调整后的息税折旧摊销前利润率、调整后的每股收益、数字平台订单贡献、数字平台订单贡献率和固定货币信息(统称为 “非国际财务报告准则指标”),以及运营指标,包括GMV、数字平台GMV、店内GMV、活跃消费者和平均订单价值。有关这些术语的进一步解释,请参阅下面的 “定义” 部分。
管理层使用非国际财务报告准则衡量标准:
非国际财务报告准则指标可能无法与其他公司披露的类似指标进行比较,因为并非所有公司和分析师都以相同的方式计算这些指标。我们之所以提出非国际财务报告准则衡量标准,是因为我们认为它们是衡量我们业绩的重要补充指标,而且我们认为证券分析师、投资者和其他利益相关方在评估公司时经常使用它们。管理层认为,将非国际财务报告准则指标作为比较我们持续经营业绩的合理依据,可以增进投资者对我们业绩的理解。许多投资者有兴趣通过比较我们在一段时间内的持续经营业绩来了解我们的业务表现,他们通常会将折旧、摊销等非现金支出和不属于我们业务正常日常运营的项目加回去。通过提供非国际财务报告准则衡量标准以及与国际财务报告准则的对账,我们相信我们正在增进投资者对我们业务和经营业绩的理解,并帮助投资者评估我们执行战略举措的情况。
非国际财务报告准则衡量标准中不包括的项目是理解和评估财务业绩的重要组成部分。非国际财务报告准则作为分析工具存在局限性,不应单独考虑,也不应将其作为合并财务报表中作为财务业绩指标列报的税后亏损、收入或其他财务报表数据的替代或替代品。一些限制是:
19
由于这些限制,调整后的息税折旧摊销前利润、调整后的息税折旧摊销前利润率和调整后收入不应被视为衡量我们可用于业务增长的可支配现金的指标,也不能取代或优于根据国际财务报告准则编制的财务业绩指标。此外,我们使用的非国际财务报告准则指标可能与其他公司使用的非国际财务报告准则财务指标不同,既不打算单独考虑,也不能替代根据国际财务报告准则编制和列报的财务信息。此外,并非所有公司或分析师都可以以相同的方式计算标题相似的指标。我们主要依赖我们的国际财务报告准则业绩,仅使用非国际财务报告准则衡量标准作为补充衡量标准,从而弥补这些限制。
数字平台订单贡献和数字平台订单贡献利润率不能衡量我们在国际财务报告准则下的财务业绩,也无意作为根据国际财务报告准则得出的税后毛利或亏损的替代方案。我们认为,数字平台订单贡献和数字平台订单贡献利润率是评估我们在行业内的运营业绩的有用指标,因为它们允许评估我们的数字平台的生产力、效率和业绩。我们还认为,数字平台订单贡献和数字平台订单贡献利润率是评估我们运营业绩的有用指标,因为它们考虑了需求创造支出,管理层使用它们来分析我们数字平台在报告所述期间的运营业绩。
应将固定货币信息视为公司根据国际财务报告准则计算的经营业绩的补充,而不是取代或优于这些业绩。
Farfetch根据国际会计准则理事会(“IASB”)发布的国际财务报告准则(“IFRS”)提交报告。Farfetch在非国际财务报告准则的基础上提供收益指导,不在国际财务报告准则基础上提供收益指导。如果不付出不合理的努力,就无法将公司调整后的息税折旧摊销前利润指导与最直接可比的国际财务报告准则财务指标进行对账,因为预测和量化此类对账所需的某些金额存在固有困难,包括针对现金结算的股份支付负债公允价值未来变化的调整;外汇收益/(亏损)以及我们在历史非国际财务报告准则财务指标对账中反映的其他调整,其数量可能是实质性的。
本新闻稿中列出的历史非国际财务报告准则指标与其最直接可比的国际财务报告准则指标的对账包含在随附的表格中。
20
下表将调整后的息税折旧摊销前利润和调整后的息税折旧摊销前利润率与最直接可比的国际财务报告准则财务绩效指标进行了核对,后者分别是税后利润/(亏损)和税利率后的利润/(亏损):
(除非另有说明,否则以千美元计) |
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
|
|
截至3月31日的三个月 |
|
|
|||||
|
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
税后利润/(亏损) |
|
|
$ |
728,752 |
|
|
$ |
(174,276 |
) |
|
净财务支出 |
|
|
|
15,560 |
|
|
|
13,776 |
|
|
所得税支出/(福利) |
|
|
|
3,091 |
|
|
|
(24,460 |
) |
|
折旧和摊销 |
|
|
|
81,495 |
|
|
|
87,444 |
|
|
基于股份的支付 (1) |
|
|
|
35,407 |
|
|
|
49,310 |
|
|
按公允价值持有的物品和重新计量的(收益)/亏损(2) |
|
|
|
(908,260 |
) |
|
|
6,887 |
|
|
其他物品 (3) |
|
|
|
8,191 |
|
|
|
6,634 |
|
|
员工的业绩份额 |
|
|
|
(18 |
) |
|
|
(56 |
) |
|
调整后 EBITDA |
|
|
$ |
(35,782 |
) |
|
$ |
(34,741 |
) |
|
收入 |
|
|
$ |
514,803 |
|
|
$ |
556,391 |
|
|
扣除税利率后的利润/(亏损) |
|
|
|
141.6 |
% |
|
|
(31.3 |
%) |
|
调整后的收入 |
|
|
$ |
435,937 |
|
|
$ |
476,188 |
|
|
调整后的息税折旧摊销前利润率 |
|
|
|
(8.2 |
%) |
|
|
(7.3 |
%) |
|
1。代表基于股份的付款支出。
2。代表按公允价值持有的物品和重新计量的(收益)/亏损。有关这些项目的明细,请参阅第22页的 “按公允价值持有的物品的收益/(亏损)和重新计量”。
3。代表超出我们正常活动范围的其他物品。有关这些费用的明细,请参见第23页的 “其他项目”。“其他项目” 包含在销售、一般和管理费用中。
下表将调整后收入与最直接可比的国际财务报告准则财务业绩指标,即收入:
(除非另有说明,否则以千美元计) |
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
|
截至3月31日的三个月 |
|
|
||||||
|
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
收入 |
|
|
$ |
514,803 |
|
|
$ |
556,391 |
|
|
减去:数字平台配送收入 |
|
|
|
(78,866 |
) |
|
|
(80,203 |
) |
|
调整后的收入 |
|
|
$ |
435,937 |
|
|
$ |
476,188 |
|
|
下表对按固定货币计算的收入与最直接可比的国际财务报告准则绩效指标,即收入:
(除非另有说明,否则以千美元计) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
|
|
截至2023年3月31日的三个月 |
|
|||||||||||||||||
|
|
数字平台服务 |
|
|
数字平台配送收入 |
|
|
品牌平台 |
|
|
店内 |
|
|
总计 |
|
|||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
收入 |
|
$ |
341,269 |
|
|
|
80,203 |
|
|
$ |
114,460 |
|
|
$ |
20,459 |
|
|
$ |
556,391 |
|
外汇影响 |
|
|
10,371 |
|
|
|
1,558 |
|
|
|
6,127 |
|
|
|
1,328 |
|
|
|
19,384 |
|
按固定货币计算的收入 |
|
$ |
351,640 |
|
|
$ |
81,761 |
|
|
$ |
120,587 |
|
|
$ |
21,787 |
|
|
$ |
575,775 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
收入增长 |
|
|
7.7 |
% |
|
|
1.7 |
% |
|
|
13.9 |
% |
|
|
9.6 |
% |
|
|
8.1 |
% |
外汇对收入增长的影响 |
|
|
3.3 |
% |
|
|
2.0 |
% |
|
|
6.1 |
% |
|
|
7.1 |
% |
|
|
3.7 |
% |
按固定货币计算的收入增长 |
|
|
11.0 |
% |
|
|
3.7 |
% |
|
|
20.0 |
% |
|
|
16.7 |
% |
|
|
11.8 |
% |
21
下表将数字平台订单贡献率和数字平台订单贡献率与最直接可比的国际财务报告准则财务绩效指标(分别是数字平台毛利和数字平台毛利率)进行了核对:
(除非另有说明,否则以千美元计) |
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
|
截至3月31日的三个月 |
|
|
||||||
|
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
数字平台毛利 |
|
|
$ |
171,905 |
|
|
$ |
168,060 |
|
|
减去:需求生成费用 |
|
|
|
(68,179 |
) |
|
|
(57,506 |
) |
|
数字平台订单投稿 |
|
|
$ |
103,726 |
|
|
$ |
110,554 |
|
|
数字平台服务收入 |
|
|
$ |
316,780 |
|
|
$ |
341,269 |
|
|
数字平台毛利率 |
|
|
|
54.3 |
% |
|
|
49.2 |
% |
|
数字平台订单贡献率 |
|
|
|
32.7 |
% |
|
|
32.4 |
% |
|
下表将调整后的每股收益与最直接可比的国际财务报告准则财务业绩指标(每股收益)进行了核对:
(每股金额) |
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
|
|
截至3月31日的三个月 |
|
|
||||||
|
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
每股收益/(亏损) |
|
|
$ |
1.93 |
|
|
$ |
(0.43 |
) |
|
基于股份的支付 (1) |
|
|
|
0.09 |
|
|
|
0.12 |
|
|
收购的无形资产的摊销 |
|
|
|
0.10 |
|
|
|
0.11 |
|
|
按公允价值持有的物品和重新计量的(收益)/亏损(2) |
|
|
|
(2.38 |
) |
|
|
0.02 |
|
|
其他物品 (3) |
|
|
|
0.02 |
|
|
|
0.02 |
|
|
员工的业绩份额 |
|
|
|
0.00 |
|
|
|
0.00 |
|
|
调整后的每股亏损 |
|
|
$ |
(0.24 |
) |
|
$ |
(0.16 |
) |
|
1。代表以每股为基础的基于股份的付款支出。
2。代表按公允价值持有的项目的(收益)/亏损,以及按每股计算的重新计量。有关这些项目的明细,请参阅第22页的 “按公允价值持有的物品的收益/(亏损)和重新计量”。
3。代表按每股计算的其他项目,这些项目超出了我们正常活动的正常范围。有关这些费用的明细,请参见第22页的 “其他项目”。“其他项目” 包含在销售、一般和管理费用中。
下表列出了按公允价值持有的物品的收益/(亏损)和重新计量:
(除非另有说明,否则以千美元计) |
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截至3月31日的三个月 |
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2022 |
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2023 |
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公允价值重新计量: |
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2025 年到期的 2.5 亿美元 5.00% 票据嵌入式衍生产品 |
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$ |
65,481 |
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$ |
- |
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2027 年到期 4 亿美元 3.75% 的嵌入式衍生品票据 |
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362,053 |
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285 |
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2030 年到期的6亿美元0.00%票据嵌入式衍生产品 |
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114,956 |
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6,603 |
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FV 对少数股权投资的重新估计 |
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1,468 |
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(1,030 |
) |
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处置FVTPL持有的投资的亏损 |
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(1,639 |
) |
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- |
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现值重新测量: |
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Chalhoub 看跌期权 |
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105,805 |
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- |
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Palm Angels 看跌期权和盈利 |
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(6,103 |
) |
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(7,224 |
) |
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阿里巴巴和历峰看跌期权 |
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271,352 |
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(4,219 |
) |
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阿拉努伊看跌期权 |
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(5,113 |
) |
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(1,302 |
) |
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按公允价值持有的物品的收益/(亏损)和重新计量 |
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$ |
908,260 |
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$ |
(6,887 |
) |
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Farfetch 股价(当天收盘) |
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$ |
15.12 |
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$ |
4.91 |
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22
下表代表其他项目:
(除非另有说明,否则以千美元计) |
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截至3月31日的三个月 |
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2022 |
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2023 |
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与交易相关的法律和咨询费用 |
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$ |
(8,126 |
) |
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$ |
(3,598 |
) |
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按公允价值结转的投资的减值亏损 |
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(65 |
) |
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- |
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重组 |
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- |
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(2,978 |
) |
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其他 |
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- |
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(58 |
) |
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其他物品 |
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$ |
(8,191 |
) |
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$ |
(6,634 |
) |
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定义
我们将非国际财务报告准则和其他财务和运营指标定义如下:
“活跃消费者” 是指我们直接拥有和运营的网站和相关应用程序或我们运营的第三方网站或平台上的活跃消费者。如果消费者在过去十二个月内进行了购买,则无论取消或退货如何,均被视为活跃。活跃消费者包括Farfetch Marketplate、BrownsFashion.com、Stadium Goods和由Farfetch Platform Solutions运营的New Guards旗下的网站以及我们运营的第三方网站或平台,包括亚马逊和天猫豪华馆。由于我们运营的某些第三方网站或平台向我们提供的数据有限,在我们报告的活跃消费者数量中,在这些网站或平台以及我们直接拥有和运营的网站和相关应用程序上进行交易的消费者数量可能会重复。活跃消费者的数量表明我们有能力吸引和留住平台的消费者群,也表明我们有能力将平台访问量转化为销售订单。
“调整后的息税折旧摊销前利润” 是指扣除净财务支出/(收入)、所得税支出/(收益)以及折旧和摊销前的税后利润/(亏损),进一步调整了基于股份的薪酬支出、关联公司的业绩份额和我们普通活动正常范围之外的项目(包括销售中的其他项目、一般和管理费用、按公允价值持有的项目的亏损/(收益)以及通过损益进行重新计量、减值亏损关于有形资产和无形资产的减值损失)。调整后的息税折旧摊销前利润排除了我们认为不代表我们核心经营业绩的项目,为比较当前、过去和未来各时期的业务运营提供了基础。调整后的息税折旧摊销前利润可能无法与其他公司的其他类似标题的指标相提并论。
“调整后息税折旧摊销前利润率” 是指按调整后收入的百分比计算的调整后息税折旧摊销前利润。
23
“调整后每股收益” 是指经进一步调整的每股收益,收购的无形资产的摊销,我们日常活动正常范围以外的项目(包括销售中的其他项目、一般和管理费用、按公允价值持有的项目和通过损益进行重新计量的亏损/(收益)、有形资产的减值损失和无形资产的减值损失)以及这些调整的相关税收影响。调整后的每股收益排除了我们认为不代表我们核心经营业绩的项目,为比较当前、过去和未来各时期的业务运营提供了基础。调整后的每股收益可能无法与其他公司的其他类似标题的指标相提并论。
“调整后收入” 是指收入减去数字平台配送收入。
如上所示,“平均订单价值”(“AOV”)是指不包括在Farfetch市场或体育场商品市场下达的增值税的所有订单的平均价值。
“品牌平台毛利润” 是指品牌平台收入减去与品牌平台收入相关的直接销售商品成本。
“品牌平台GMV” 和 “品牌平台收入” 是指与New Guards业务相关的收入减去来自New Guards的收入:(i)自有电子商务网站,(ii)通过我们的市场直接进入消费者渠道,(iii)直接运营的门店。品牌平台实现的收入通常等于GMV,因为此类销售不是基于佣金的。但是,与特许权使用费、佣金和其他因商业安排产生的费用相关的收入可以在品牌平台收入中确认,而不是在品牌平台GMV中确认。
“固定货币” 是指按适用于交易计价的当地货币的上一年平均汇率转换当期财务数据。
“数字平台配送收入” 是指我们向数字消费者提供的运输和清关服务的收入,扣除 Farfetch 中央资助的消费者促销激励措施,例如免费送货和促销代码。
“数字平台 GMV” 指不包括店内 GMV 和品牌平台 GMV 的 GMV。数字平台第三方 GMV 代表第三方卖家在我们的技术平台上进行的交易,不包括配送。数字平台第一方 GMV 代表自有产品的销售,包括通过我们的数字平台销售的第一方原创产品。数字平台服务第一方销售(不包括配送)实现的收入等于此类销售的数字平台GMV。
“数字平台毛利” 是指不包括店内毛利和品牌平台毛利的毛利。
“数字平台毛利率” 是指按数字平台服务收入的百分比计算的数字平台毛利。我们向 Marketplace 消费者提供配送服务,并从提供这些服务中获得收入,这主要是转嫁成本,对我们没有任何经济利益。因此,我们计算数字平台毛利率,包括数字平台第三方和第一方毛利率,不包括数字平台配送收入。
24
“数字平台订单贡献” 是指扣除需求生成费用(包括我们为各种营销渠道支付的费用)后的数字平台毛利。数字平台订单贡献可以衡量我们从需求创造支出中提取数字消费者价值的能力,包括留住现有消费者的成本和获得新消费者的能力。
“数字平台订单贡献率” 是指按数字平台服务收入的百分比计算的数字平台订单贡献。
“数字平台收入” 是指数字平台服务收入和数字平台配送收入的总和。
“数字平台服务收入” 是指收入减去数字平台配送收入、店内收入和品牌平台收入。数字平台服务收入由我们的数字平台GMV推动,包括第三方销售的佣金和第一方销售的收入。
“数字平台服务第三方收入” 是指在卖家与消费者在我们的技术平台上进行交易时向卖家提供服务所产生的佣金和其他收入,以及向品牌和零售商提供服务的费用。
“数字平台服务第一方收入” 代表自有产品的销售额,包括通过我们的数字平台销售的第一方原创产品。第一方销售实现的收入等于此类销售的GMV,因为我们在这些交易中充当委托人,因此相关销售不是基于佣金的。数字平台服务第一方收入是指扣除免费送货和促销代码等促销激励措施后的销售额,在这些激励措施中,这些激励措施未被指定为由Farfetch资助。
“数字平台服务第三方收入成本” 和 “数字平台服务第一方收入成本” 包括包装成本、信用卡费用以及与提供这些服务相关的增量运输成本。数字平台服务第一方收入成本还包括自有产品的销售成本。
“第一方原创” 是指由New Guards开发并在数字平台上直接出售给消费者的品牌。
“商品总价值”(“GMV”)是指已处理订单的总美元价值。GMV 包括产品价值、运费和关税。它已扣除回报、增值税和取消税。第一方GMV也与促销无关。尽管GMV和收入是相关的,但GMV并不代表我们获得的收入。
“店内毛利” 是指店内收入减去与店内收入相关的销售商品的直接成本。
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“店内GMV” 和 “店内收入” 是指我们的零售门店产生的收入,其中包括Browns、Stadium Goods和New Guards的直接运营门店。Browns和New Guards直营门店的店内销售实现的收入等于此类销售的GMV,因为此类销售不是基于佣金的。Stadium Goods的店内销售实现的收入不等于此类销售的GMV,因为这些销售的某些部分是第三方的,是基于佣金的。
“媒体解决方案收入” 是来自向奢侈品卖家提供的广告产品和解决方案的收入,使他们能够利用我们的奢侈品受众和第一方数据在Farfetch Marketplace上寻找各自的营销机会。
“订单贡献” 是指扣除需求生成费用后的毛利,其中包括我们为支持数字平台的各种营销渠道支付的费用。订单贡献可以衡量我们从需求创造支出中提取消费者价值的能力,包括留住现有消费者的成本和获得新消费者的能力。
“第三方接受率” 是指不包括第一方销售收入的数字平台服务收入,占不包括来自第一方销售的GMV和数字平台配送收入的数字平台GMV的百分比。第一方销售的收入,等于第一方销售的GMV,是指我们在平台上购买的库存的销售所获得的收入。
由于四舍五入,新闻稿中的某些数字可能无法准确重新计算。这是因为此处包含的百分比和/或数字是根据实际数字而不是所示的四舍五入数字计算的。
投资者关系联系人:
爱丽丝·莱德
投资者关系副总裁
IR@farfetch.com
媒体联系人:
苏珊娜克拉克
传播执行副总裁
susannah.clark@farfetch.com
+44 7788 405224
不伦瑞克集团
farfetch@brunswickgroup.com
我们:+1 (212) 333 3810
英国:+44 (0) 207 404 5959
关于 Farfetch
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Farfetch Limited是奢侈时尚行业的领先全球平台。Farfetch 于 2007 年由何塞·内维斯出于对时尚的热爱创立,并于 2008 年推出,最初是一个面向全球奢侈品精品店的电子商务市场。如今,Farfetch Marketplace 将来自 50 多个国家和地区的客户与来自 50 多个国家和地区的 1,400 多家世界最佳品牌、精品店和百货商店的商品联系起来,提供真正独特的购物体验,让人们能够在全球平台上获得最广泛的奢侈品选择。Farfetch的其他业务包括向消费者提供奢侈品的Browns和Stadium Goods,以及开发全球时尚品牌的平台New Guards Group。Farfetch在其奢侈品新零售计划下为奢侈品行业提供广泛的面向消费者的渠道和企业级解决方案。奢侈品新零售计划还包括Farfetch平台解决方案,前者为具有电子商务和技术能力的企业客户提供服务,以及开发互联零售解决方案等创新的未来零售。
欲了解更多信息,请访问 www.farfetchinvestors.com。我们使用我们网站的投资者栏目作为披露重要非公开信息的手段。因此,除了关注我们的新闻稿、美国证券交易委员会文件以及公开电话会议和网络直播外,投资者还应关注我们网站的这一部分。投资者还可以通过在我们的投资者页面的 “投资者资源” 下注册他们的电子邮件地址来接收有关我们的电子邮件提醒和其他信息。我们在本新闻稿中包含我们的网站地址仅供参考,我们网站上包含的信息未以引用方式纳入本新闻稿。
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