在截至2023年3月31日的三个月中，公司净亏损约310万美元， 在截至2022年12月31日的年度中净亏损3240万美元，截至2023年3月31日，累计赤字约为1.527亿美元。这些亏损和上一年度的亏损导致 现金流显著为负，并要求公司筹集大量额外资金。迄今为止，公司 主要通过多次发行普通股以及向投资者 和关联公司发行可转换票据和贷款为其运营提供资金。

该公司预计，在可预见的将来， 将继续蒙受营业亏损，因为它将获得更多客户并继续投资其产品的商业化 。公司需要将收入大幅增加到过去达到的水平以上，以便 产生可持续的营业利润和足够的现金流，以便在不时筹集额外资金的情况下继续开展业务。由于公司在可预见的将来会出现营业亏损和现金消耗，以及运营中经常出现的 亏损，如果公司无法通过额外的债务或股权安排筹集足够的资金， 就公司维持足够流动性以有效运营业务的能力将存在不确定性，这使人们对公司自发行之日起一年内继续作为持续经营企业的能力产生实质性怀疑这些 简明合并财务报表。这些简明的合并财务报表不包括这种不确定性可能导致 的任何调整。无法保证此类额外资本，无论是债务融资还是股权融资， 都足够或可用，如果可用，也无法保证此类资本将按照公司可接受的条款和条件提供。 公司的主要重点是生产和销售其产品。如果公司在这些努力中不成功，则需要 实施额外的成本削减策略，这可能会进一步影响其短期和长期业务计划。这些努力可能 包括但不限于裁员和削减业务活动。

简明合并财务报表包括公司及其全资子公司的账目。合并中取消了所有重要的公司间 交易和余额。公司的财政年度于每个日历 年度的 12 月 31 日结束。为了与本期列报方式保持一致，对前一年的某些金额进行了重新分类。这些重新分类 对报告的经营业绩或现金流没有影响。

公司面临的风险来自与整个行业相关的竞争、与 融资相关的其他风险、流动性要求、快速变化的客户需求、有限的运营历史以及公开市场的波动等。

2019 年冠状病毒病 (COVID-19) 的全球疫情被世界卫生组织宣布为大流行，美国政府于 2020 年 3 月宣布为国家紧急状态 。自2020年3月以来，这不时对美国和全球 经济产生负面影响，扰乱全球供应链，严重限制旅行和运输，导致强制封锁和命令 为 “就地避难”，并对金融市场造成重大干扰。COVID-19 对公司运营和财务业绩的全部影响 将取决于未来的发展，包括 疫情的持续时间和传播以及美国和外国政府机构为防止疾病传播而采取的相关行动，所有这些都是不确定的， 超出了公司的控制范围，也无法预测。

根据公认会计原则编制财务报表要求管理层做出估算和假设，这些估计和假设会影响报告的 资产和负债金额、财务报表发布之日的或有资产和负债的披露以及报告期内确认的 申报的收入和支出金额。重大估算可能包括在确定无法收回的应收账款 储备金、库存减记、长期资产减值、收购价格分配、递延所得税资产估值 补贴、潜在负债的应计额时做出的假设以及在估值权益工具时做出的假设。实际结果 可能与这些估计值不同。

公司已将其多余的现金投资于货币市场账户、存款证、公司债务、政府赞助的企业 债券和市政债券，并将购买的所有原始到期日不超过三个月的高流动性债务工具视为现金等价物。原始到期日超过三个月，剩余到期日少于一年的投资被归类为短期投资。剩余到期日超过一年的投资被归类为长期投资。 管理层通常在购买时确定证券的适当分类。所有证券均归类为 可供出售。公司的可供出售短期和长期投资按公允价值结算，未实现的 持股收益和亏损在累计其他综合收益（亏损）中列报。已实现的收益和亏损以及被判定为非暂时的价值 的下降包含在简明合并运营报表中的其他收入和净细列项目中。 出售证券的成本基于特定的识别方法。

公司使用公允价值层次结构来衡量金融工具的公允价值，该等级将用于衡量公允价值的估值技术的投入划分为三个大类：

第 1 级-用于衡量公允价值的输入 是截至报告日活跃市场上相同资产或负债的未经调整的报价 。

第 2 级——定价 由通过公司投资顾问获得的第三方市场信息来源提供，而不是模型提供。 公司不对从顾问那里收到的定价信息进行调整或应用任何其他假设或估计。 该公司的二级证券包括现金等价物和可供出售证券，主要包括 存款证、公司债务以及来自具有高质量信用评级的发行人的政府机构和市政债务证券。 公司的投资顾问从标准普尔、彭博社 和Interactive Data Corporation等独立来源获取定价数据，并依赖其他证券的可比定价，因为二级证券交易不活跃 ，可观察的交易也较少。公司认为这是可用于 证券估值的最可靠的信息。

第 3 级-不可观察的 输入用于衡量 公允价值，这些输入由很少或根本没有市场活动支持，并且反映了管理层对重大判断的使用。这些值通常使用定价模型确定，其中假设使用管理层对市场参与者假设的估计 。三级投资和其他金融工具公允价值的确定涉及大多数管理层的判断和主观性。

金融 资产和负债（例如现金和现金等价物、应收账款、应付账款、应付票据和其他应付账款）的账面金额接近其公允价值，因为这些工具的到期日较短。租赁债务和长期融资 债务的账面价值接近其公允价值，因为这些债务的利率基于现行市场利率。 公司使用三级输入来衡量其认股权证负债的公允价值。

公司根据对 认股权证具体条款的评估以及财务会计准则委员会（FASB）在ASC 480《区分 负债与股权（ASC 480）和ASC 815，衍生品和套期保值（ASC 815）中提供的指导，将普通股认股权证视为股票分类工具或负债分类工具。该评估考虑了认股权证 是否是ASC 480规定的独立金融工具，是否符合ASC 480对负债的定义，以及是否符合ASC 815下所有权益分类的要求，包括认股权证是否与公司自有股票挂钩以及 认股权证持有人在公司无法控制的情况下是否可能需要净现金结算， 等股票分类的条件。该评估需要使用专业判断，在认股权证发行时 进行，并在认股权证未兑现期间的下一个季度结束日开始。

公司为可疑账款设立备抵金，以确保其贸易应收账款余额不会因无法收回而被夸大。 公司在其运营行业的背景下进行持续的客户信用评估，通常不要求客户提供抵押品。对于任何有问题的客户 余额，将提供高达发票价值 100% 的特别补贴。在管理层确定收款的可能性很小之后，将注销拖欠的账户余额。 公司仅向管理层认为信誉良好的客户提供信贷。截至2023年3月31日，可疑应收账款备抵约为零 ，截至2022年12月31日约为18.3万美元。

公司以较低的成本对其库存进行估值，后者按先进先出或可实现的净值 近似实际成本。库存成本主要包括材料和第三方组装成本。公司根据对未来需求和市场状况的假设，记录 估计过时或无法销售的库存的库存储备。 建立储备金后，该储备金将一直维持到与之相关的产品被出售或以其他方式处置为止。如果实际市场状况不如管理层的预期 ，则可能需要对库存估值进行进一步调整。过时 和缓慢流动库存的费用是根据对过时库存物品的具体识别和缓慢流动库存物品 的量化分析记录的。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三个 个月中，公司分别记录了约361,000美元和11.4万美元的库存减记。

公司已注册缴纳加拿大联邦和省级商品和服务税。因此，公司有义务向第三方收取 ，并有权申请为其在加拿大产生的费用和资本支出缴纳的销售税。

公司参与了 加拿大政府的科学研究和实验发展 (SRED) 计划，该计划利用税收优惠来鼓励 加拿大企业在加拿大进行研发（R&D）。作为该计划的一部分，公司可能有资格针对符合条件的SRED支出获得 15％的税收抵免。未使用的SRED税收抵免可以向前结转三年，也可以向前结转20年。

无形资产 按成本入账，并在其估计的三到十年的使用寿命内按直线法进行摊销。 开发的技术和其他与公司产品直接相关的无形资产的摊销包含在净收入成本中，而 客户关系和其他与公司产品无关的无形资产的摊销包含在简明合并运营报表的SG&A 中。

公司 定期审查其长寿命资产和有限寿命无形资产的账面价值和估计寿命，以确定是否可能存在可以调整账面价值或估计使用寿命的减值指标 。本次评估使用的决定因素 包括管理层对资产在 未来时期从运营中产生正收入和正现金流的能力的估计，以及资产对公司业务目标的战略重要性。如果存在减值， 减值损失将根据长期资产组的账面金额超过该资产 公允价值的余额来衡量。

在企业合并中获得的无形 资产根据所购资产的公允价值进行核算，并在预计获得经济利益的 期间摊销。需要摊销的无形资产，包括通过企业 组合收购的无形资产如下（金额以千计）：

开发的 技术主要由已达到技术可行性的 MoSys 产品组成，主要与其存储器 半导体产品和技术有关。开发技术的价值是通过折扣这些产品的估计未来净现金 流量来确定的。该公司正在四年内以直线方式摊销已开发的技术。截至2023年3月31日的三个月中，与已开发技术相关的 摊销额为40万美元，已计入简明的 合并运营报表和综合亏损表中的净收入成本。

客户关系 与公司向安排时 的现有客户销售现有和未来版本产品的能力有关。客户关系的公允价值是通过折扣来自 客户关系的估计未来净现金流来确定的。该公司正在直线基础上摊销客户关系，预计使用寿命为4年。 截至2023年3月31日的三个月中，与客户关系相关的摊销额为20万美元，已计入销售费用、 一般和管理费用，包含在简明的合并运营报表和综合亏损表中。

在截至2023年3月31日的三个月中，其他摊销 费用约为7,000美元。

截至 2023 年 3 月 31 日，与无形资产相关的估计未来摊销费用如下（以千计）：

公司根据ASC主题606 “与客户签订合同的收入” 及其修正案（ASC 606）确认 收入。如下所述， 对ASC 606合同的分析支持在某个时间点确认收入，从而得出的收入确认时间 与公司的历史做法基本一致，即在所有权和损失风险 移交给客户时确认产品收入。

该公司 的收入主要来自集成电路和天线模块产品的销售、工程服务的绩效以及 其知识产权的许可。当控制权转让给客户时，收入即被确认，其金额反映了公司为换取这些商品而预计有权获得的对价 。收入确认通过以下五个 步骤进行评估：(i) 确定与客户签订的一份或多份合同；(ii) 确定合同中的履约义务； (iii) 确定交易价格；(iv) 将交易价格分配给合同中的履约义务； 和 (v) 在履行履约义务时确认收入。

产品收入

当与客户签订的合同条款下的履约义务得到履行时，将确认收入 。公司的大多数合同都有 转让产品的单一履约义务。因此，当所有权和损失风险已移交给客户时，通常是在产品发货时，公司就会确认收入。收入以公司 为换取转让产品而预计获得的对价金额来衡量，通常基于谈判价格、公式价格、清单价格或固定价格。 公司通常根据协议直接向客户和通过分销商销售其产品，付款期限通常为 60 天或更短。

根据 销售条款，公司可在 发货时记录预计的退货补贴和其他收入费用。

特许权使用费和 其他

该公司 的许可合同通常根据被许可方在其 目前交付的商业产品中使用公司的存储器技术来支付特许权使用费。该公司估算了被许可方使用 许可技术的日历季度的特许权使用费收入。付款将在下一季度收到。该公司还通过许可其技术来创收。 在许可证控制权移交且公司 对客户没有持续履约义务时，公司将许可费视为收入。

工程 服务收入

与客户签订的工程和 开发合同通常包含一项随时间推移而履行的单一履约义务。收入是使用与履约义务履行情况相一致的产出方法确认的 ，以此作为衡量进展的标准。

净收入的递延成本

在截至2022年9月30日的三个 个月中，该公司的产品出货量为110万美元，而ASC 606下的收入确认标准未得到满足。因此，公司推迟了与这些发货相关的净收入成本，在简明的合并资产负债表中，递延金额 作为净收入的递延成本列报。在截至2023年3月31日的三个月中， 公司确认了相关的收入和净收入成本。

合同负债 — 递延收入

公司 的合同负债包括预付客户款项和递延收入。公司根据公司预计确认收入的时间将客户预付款和 递延收入归类为流动收入或非流动收入。截至2023年3月31日和2022年12月31日，合同负债处于流动状况并包含在递延收入中。

在截至2023年3月31日的三个 个月中，公司确认了截至2022年12月31日已包含在递延收入中的约88,000美元的收入。

有关按地域划分的 收入细分，请参见附注 5。

公司 没有重要的融资部分，因为客户的付款通常在开具发票后的 60 天内到期，而且公司 选择了一种实用的权宜之计，即不对少于一年的融资部分进行估值。运费和手续费通常是买家产生的 ，因此不记作收入。

净收入成本 主要由产品销售的直接和间接成本组成，包括无形资产的摊销和与生产相关的 固定资产的折旧。

公司 定期向员工和非雇员发行股票期权和限制性股票单位。公司根据ASC 718， 对此类奖励进行核算，根据该奖励的价值，在授予之日计量，并在 归属期内按直线法认列为薪酬支出。公司股票期权的公允价值是使用Black-Scholes-Merton期权定价（Black Scholes）模型估算的，该模型使用了与无风险利率、预期波动率、期权预期寿命、 和未来分红相关的某些假设。薪酬支出是根据Black-Scholes模型得出的值记录的。Black-Scholes模型中使用的 假设可能会对未来时期记录的薪酬支出产生重大影响。

公司的实用 货币是美元。所有外币交易最初都使用交易当天的汇率以实体的 本位币计量和记录。所有货币资产和负债均在每个报告期结束时 使用该日的汇率进行重新计量。所有非货币资产和相关费用、折旧或摊销 随后均不重新计量，而是使用历史汇率进行计量。平均汇率可用于平均确认一段时间内赚取或产生的 收入和支出项目。 此类交易结算产生的外汇收益和亏损在运营报表中确认，但将以外币计价的可转换优先股的账面金额 转换为本位货币所产生的损益除外，这些收益和亏损作为净亏损的调整 列报，以得出归属于普通股股东的净亏损。

每股基本净亏损 的计算方法是将该期间的净亏损除以该期间可交换股票和已发行普通股 股票的加权平均数。摊薄后的每股净亏损使该期间已发行的所有潜在摊薄可交换股和普通股 生效。潜在摊薄的普通股包括增量可交换股票和在达成托管条款、行使股票期权、授予股票奖励和行使认股权证后发行的普通股 。

下表 列出了未计入摊薄后每股净亏损计算的已发行证券，因为将其纳入会产生反摊薄作用 （以千计）：

2016年6月，财务会计准则委员会发布了第2016-13号会计准则更新（ASU），《金融工具——信贷损失》。这个 ASU 增加了一个新的减值模型（称为当前的预期信用损失 (CECL) 模型），该模型基于预期损失而不是发生的 损失。根据新的指导方针，实体在估算预期信贷损失时确认备抵金，适用于大多数债务 工具、贸易应收账款、租赁应收账款、财务担保合同和其他贷款承诺。CECL 模型 没有确认减值损失的最低门槛，实体需要衡量 损失风险较低的资产的预期信用损失。此更新对 2022 年 12 月 15 日之后开始的财政年度生效，包括小型申报公司在 财年内的过渡期。ASU 2016-13的通过并未对公司 简明合并财务报表的列报或披露产生重大影响。

管理层 认为，任何其他最近发布但尚未生效的权威指南，如果目前获得通过，都不会对公司的财务报表列报或披露产生重大影响 。