附录 10.1

执行版本

 

 

贷款和担保协议的第一修正案

 

贷款和担保协议的第一修正案（本 “修正案”）的日期为

截至2023年3月7日（“修正案签署日期”），由特拉华州的一家公司 ELOXX PHARMICALS, INC.（“Eloxx”）、特拉华州的一家公司（“Zikani”，以及与Eloxx一起单独或集体签订的根据州法律注册的私营公司ELOXX PHARMICALS, INC.）签署以色列，注册号51-497070-6（“Eloxx ISR” 或 “担保人”），贷款协议不时签订的几家银行和其他金融机构或实体（作为本协议当事方的 “贷款人”，统称为 “贷款人”）和马里兰州的一家公司HERCULES CAPITAL, INC.，以其自身和贷款人（以此身份称为 “代理人”）的行政代理人和抵押代理人。

 

1.
贷款方、贷款人和代理人是截至2021年9月30日的贷款和担保协议的当事方（不时修订、重述、补充或以其他方式修改，即 “贷款协议”）。

 

2.
贷款方、贷款人和代理人已同意根据此处更全面的条款和条件对贷款协议进行某些修订。

 

第 1 节定义；解释。

 

a.
贷款协议中定义的条款。本修正案（包括本文叙述中）中使用的所有未另行定义的大写术语应具有贷款协议中赋予它们的含义。

 

b.
施工规则。《贷款协议》第1.3节中出现的施工规则应适用于本修正案，并以此提及方式纳入本修正案。

 

第 2 节《贷款协议》的修订。

 

1.
贷款协议应修改如下，自本协议发布之日起生效（除非另有规定）

注意到）：

 

a.
特此在《贷款协议》第1.1节中按适当的字母顺序添加以下定义的术语，或酌情进行修改和重述，如下所示：

 

“摊销日期” 是指 2023 年 9 月 1 日。

 

“Equity Milestone II” 意味着 (a) 任何违约事件都不会发生并且不会持续下去

2.
借款人应提供令代理人满意的证据（由代理人酌情决定），证明其在第一修正案生效日期之后和2023年5月31日当天或之前已收到不受任何留置权（包括不受任何留置权（有利于代理人的留置权除外）、回扣、赎回、托管或类似合同限制）净现金收益（不包括转换或取消债务的收益）的总金额从发行借款人股权（次级）中获得的款项少于20,000,000美元借款人的债务或业务发展交易的预付现金收益，这些收益应立即存入借款人的存款账户或证券账户，但须遵守有利于代理人的账户控制协议。

 

“第一修正案” 是指贷款方、贷款人和代理人之间的贷款和担保协议的某些第一修正案，日期为2023年3月7日。

 

“第一修正案生效日期” 是指 2023 年 3 月 7 日。

 

2.
特此对贷款协议第2.5节进行修订和重述，内容如下：

 

“2.5 预付款。借款人可以选择通过支付全部余额（或其中的该部分）以及所有应计和未付利息来预付全部或部分未偿预付款。控制权变更或本协议下的任何其他预付款发生后，借款人应在预还款日之前预付所有本金和应计利息的未偿金额。代理人应将根据本节支付的任何款项用于此类担保债务（包括本金和利息）中当时未支付的部分

代理可以自行选择的顺序和优先级。为避免疑问，如果本协议项下的款项在非工作日到期和应付，则其到期日应为前一个工作日。”

 

3.
特此对贷款协议第7.19节进行修订和重述，内容如下：

 

“7.19 最低合格现金。自贷款截止之日起，在2022年8月15日之前，借款人应始终保持至少6,250,000美元的合格现金加上符合条件的现金A/P金额。从2022年8月15日起，在第一修正案生效日期之前，借款人应保持至少1,000,000美元的合格现金加上符合条件的现金A/P金额。从第一修正案生效之日开始，此后任何时候，直到借款人达到股权里程碑二，借款人应保持至少为 “合格现金”

2,250,000美元加上合格现金A/P金额；前提是借款人已达到股权里程碑II以及此后任何时候，所需的最低合格现金金额应降至0美元。”

 

4.
特此删除《贷款协议》第 1.2 节中 “预付款费用” 的定义，特此全部删除《贷款协议》中提及该术语的内容。

 

(b) 贷款协议中的参考文献。贷款协议中凡提及 “本协议” 以及 “本协议”、“本协议”、“下文” 或类似含义的词语，均指经本修正案修订的贷款协议。本修正案应为贷款文件。贷款方未能履行本修正案规定的任何义务均构成贷款协议下的违约事件。

 

第 3 节生效的条件。本修正案的有效性应以满足以下每项先决条件为前提：

 

1.
借款人应已支付了根据本修正案第 5 (e) 节到期的所有发票费用和开支；

 

2.
代理人应已收到相当于7,500,000美元的未偿本金的自愿预付款，用于向贷款人付款；以及

 

3.
代理人应已收到由代理人、贷款人、每位借款人和担保人签署的本修正案。

 

第 4 节陈述和保证。为了促使代理人和贷款人签订本修正案，贷款双方特此确认，自本修正案发布之日起，(a) 他们在贷款协议第5节和其他贷款文件中作出的陈述和担保在所有重大方面均真实正确；但是，此类重要性限定词不适用于该修正案文本中已根据重要性进行限定或修改的任何陈述和担保（除外如果此类陈述和保证与较早的日期有关，在这种情况下截至该日期，它们在所有重大方面都是真实和正确的）；以及

(b) 过去和现在都不存在重大不利影响。

 

第 5 节其他。

 

1.
贷款文件在其他方面不受影响；重申。除非根据本协议明确修订或在此处提及，否则贷款协议和其他贷款文件应保持不变，并且

 

完全生效，特此在所有方面予以批准和确认。贷款人和代理人对本修正案的执行、交付或接受不得被视为构成交易过程或以其他方式构成任何明示或暗示的义务，即未来提供任何其他或进一步的修改、同意或豁免。贷款双方特此重申根据贷款文件授予的担保权益，并特此重申，截至截止日期为止发放的抵押品中的此类担保，不作任何更新，为贷款协议和其他贷款文件下的所有担保债务提供担保。贷款双方承认并同意，对于根据贷款协议和其他贷款文件支付任何欠款，或其任何条款或条件的执行，他们没有任何抗辩、抵消、反诉或质疑。

 

2.
条件。为了确定对第 3 节规定的条件的遵守情况，除非代理人在本修正案提出异议之日之前已收到该贷款人的通知，否则签署本修正案的每位贷款人应被视为已同意、批准或接受或满足本修正案要求贷款人同意或批准或接受或满意的每份文件或其他事项。

 

3.
发布。考虑到此处包含的代理人和贷款人的协议，以及出于其他良好和宝贵的报价，特此确认协议的收到和充足性，贷款方代表自己及其继承人和受让人，特此全面、绝对、无条件和不可撤销地解除代理人和贷款人及其继任者和受让人及其现任和前任股东、关联公司、子公司、分部、前任、董事、高级职员、律师，、员工、代理人等代表人（代理人、贷款人和所有其他人，以下统称为 “被解除人”，个人称为 “解除人”），代表所有要求、行动、诉讼事由、诉讼、契约、合同、争议、协议、承诺、金额、账单、账单、清算、损害赔偿以及任何和所有其他索赔、反诉、抗辩、抵消权、要求和责任以及任何贷款方或其任何一方在法律和衡平法上已知或未知、可疑或未怀疑的性质继承人、受让人或其他法定代表人现在或将来可以因本修正案发布当日和日期当天或之前的任何情况、诉讼、原因或事情，包括但不限于为贷款协议或由贷款协议导致的、与贷款协议有关或以任何方式与贷款协议有关的，而拥有、持有、拥有或向被发行人或其中任何人提出索赔，或与之相关的任何其他贷款文件或交易（统称为 “已解除的索赔”）。贷款方放弃了《加州民法典》第1542条的规定，该条款规定：

 

全面免除不适用于债权人或释放方在执行释放时不知道或怀疑存在对他或她有利的索赔，如果债权人或释放方知道这些索赔，则会对他或她与债务人或被释放方的和解产生重大影响。

 

贷款方理解、承认并同意，上述释放可以作为全面和完整的辩护，并可用作禁令的依据，禁止违反此类释放条款而提起、起诉或企图提起、起诉或企图提起的任何诉讼、诉讼或其他程序。贷款双方同意，现在可以断言或以后可能发现的任何事实、事件、情况、证据或交易均不得以任何方式影响上述发布的最终、绝对和无条件性质。本节的规定应在全额偿还担保债务、全面履行本修正案和其他贷款文件的所有条款后继续有效。

 

除了上文第5（c）节中包含的新闻稿外，贷款方特此同意，他们绝不会通过索赔、反诉或其他方式起诉与已解除的索赔有关的任何行动或程序，也不会自愿协助起诉与已解除的索赔有关的任何行动或程序。如果根据上文第 5 (c) 节的条款，出于任何原因，任何已解除的索赔无法完全、最终和永久解除和解除，则贷款方特此无条件地向代理人授予、出售、讨价还价、转让、转让和转让所有已发放的索赔以及与之相关的任何收益、和解和分配。

 

4.
不信任。贷款双方特此向代理人和贷款人确认并确认，贷款双方是在自己的调查基础上执行本修正案，出于自己的原因，不依赖任何其他人或代表任何其他人达成的任何协议、陈述、理解或沟通。

 

5.
成本和开支。借款人同意向代理人支付本协议发布之日代理人和贷款人双方合理且有据可查的自付费用和开支，以及向代理人和贷款人一方支付与本修正案以及本修正案发布之日将交付的任何其他文件有关的合理和有据可查的费用和律师支出；但是，此类成本和支出的总额不超过5,000美元。

 

6.
约束效应。本修正案具有约束力，有利于双方的继任者和允许的受让人。

 

7.
适用法律。本修正案和其他贷款文件应受加利福尼亚州法律管辖，并根据加利福尼亚州法律进行解释和执行，不包括可能导致适用任何其他司法管辖区法律的法律冲突原则。

 

8.
完整协议；修正案。本修正案和贷款文件代表了有关该主题的完整协议，并取代了先前就此类主题进行的谈判或协议。双方先前就本修正案和贷款文件主题达成的所有协议、谅解、陈述、担保和谈判合并为本修正案和贷款文件。

 

9.
条款的可分割性。在确定任何条款的可执行性时，本修正案的每项条款都可与其他所有条款分开。

 

10.
同行。本修正案可以在任意数量的对应方中执行，也可以由不同的各方执行
单独的对应文件，每份修正案在执行和交付时均为原件，加在一起构成一项修正案。通过传真、便携文件格式（.pdf）或其他电子传输方式交付本修正案签名页的已执行副本将与交付本修正案手动签署的对应文件一样有效。

 

11.
某些其他文件的电子签署。与本修正案和本修正案所设想的交易（包括但不限于转让、假设、修正、豁免和同意）有关的任何文件中的 “执行”、“执行”、“已签署”、“签名” 等词语应被视为包括电子签名、在代理人批准的电子平台上对转让条款和合同订立的电子匹配或以电子形式保存记录应具有相同的法律效力、有效性或在任何适用法律（包括《全球和全国商业中的联邦电子签名法》、《加利福尼亚州统一电子交易法》或基于《统一电子交易法》的任何其他类似州法律）的范围内和规定的范围内，作为手动签名或使用纸质记录保存系统的可执行性，视情况而定。

 

12.
不一致之处。如果本修正案的条款和条件与贷款协议和其他贷款文件的条款和条件之间存在任何不一致之处，则以本修正案的条款和条件为准。

 

[页面的其余部分故意留空]

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

4

 

自上述第一天起，本修正案双方已正式执行本修正案，以昭信守

书面的。

 

借款人：

 

ELOXX 制药公司

 

签名：/s/Sumit Aggarwal

 

打印名称：Sumit Aggarwal

 

职位：总裁兼首席执行官

 

 

 

ZIKANI THERAPEUTICS, INC

 

签名：/s/Sumit Aggarwal

 

打印名称：Sumit Aggarwal

 

职位：总裁兼首席执行官

 

担保人：

 

ELOXX 制药有限公司

 

签名：/s/Sumit Aggarwal

 

打印名称：Sumit Aggarwal

 

职位：总裁兼首席执行官

 

代理：

 

大力神资本有限公司

 

签名：/s/Jennifer Choe

 

打印姓名：詹妮弗·乔

 

职务：贷款人助理总法律顾问：

大力神资本有限公司

 

签名：/s/Jennifer Choe

 

打印姓名：詹妮弗·乔

 

职务：助理总法律顾问 HERCULES CAPITAL IV，L.P.

作者：大力神科技 SBIC Management, LLC，其普通合伙人

 

作者：Hercules Capital, Inc.，其经理

签名：/s/Jennifer Choe

打印姓名：詹妮弗·乔

 

标题：授权签字人

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

[《贷款和担保协议第一修正案》的签名页]