附录 99.1
FLEETCOR 公布了 2023 年第一季度财务业绩


乔治亚州亚特兰大，2023年5月3日——全球领先的商业支付公司FLEETCOR Technologies, Inc.（纽约证券交易所代码：FLT）今天公布了截至2023年3月31日的第一季度财务业绩。
FLEETCOR Technologies, Inc.董事长兼首席执行官罗恩·克拉克说：“我们公布的第一季度表现非常出色，基本趋势推动了报告的收入和有机收入分别增长了14％和12％。新销售的广泛强劲增长了31％，客户留存率为91％，推动了业绩。由于加强了支出控制，我们在发展业务的同时专注于提高利润率，息税折旧摊销前利润率增长了100个基点，” 罗恩继续说道。“我们第一季度的表现是今年的良好开端，由于业绩过高，我们正在提高预期。”
2023 年第一季度的财务业绩：
GAAP 业绩
•2023年第一季度的收入增长了14％，达到9.013亿美元，而2022年第一季度为7.892亿美元。
•2023年第一季度的净收入相对持平，为2.148亿美元，而2022年第一季度为2.18亿美元，这主要是由于更高的利率导致利息支出比2022年第一季度增加了四倍。
•2023年第一季度，摊薄后每股净收益增长了5％，至2.88美元，而2022年第一季度摊薄后每股收益为2.75美元。
非公认会计准则业绩1
•调整后的净收入1在2023年第一季度下降了2％，至2.831亿美元，而2022年第一季度为2.897亿美元。
•2023年第一季度调整后的摊薄后每股净收益1增长了4％，至3.80美元，而2022年第一季度摊薄后每股收益为3.65美元。
•与2022年第一季度相比，按固定利率计算，调整后的摊薄后每股净收益增长了17％。
FLEETCOR Technologies, Inc.首席财务官汤姆·潘瑟表示：“我们的第一季度业绩在收入和息税折旧摊销前利润方面都超出了我们在2月份提供的预期。得益于强劲的销售以及我们最近对分销和产品能力的投资，我们的业务表现出积极势头。在第一季度，我们完成了对Global Reach Group的收购，这扩大了我们在跨境业务中的规模和国际足迹。”
更新的2023财年展望：
“今年余下的前景仍然乐观，因为我们预计第一季度的强劲业务趋势将持续下去。尽管第一季度收入明显超过预期，但为了在宏观经济不确定性的背景下保持纪律，我们增加的指导仅限于第一季度的超额表现。具体而言，我们的指导假设包括总体燃料价格和外汇汇率，与我们最初的前景相比处于中立状态，以及有待改善的信贷环境。我们仍然专注于控制支出，并对我们有能力退出今年充满信心，息税折旧摊销前利润率比去年第四季度增加了200至250个基点，” Panther总结道。
在 2023 财年，FLEETCOR Technologies, Inc. '经更新的财务指导1 如下:

•总收入在38.2亿美元至38.6亿美元之间；
•净收入在9.93亿美元至10.33亿美元之间；
•摊薄后每股净收益在13.35美元至13.75美元之间；
•调整后的净收入在12.63亿美元至13.03亿美元之间；以及
•调整后的摊薄后每股净收益在16.95美元至17.35美元之间。
FLEETCOR 的指导假设如下：
在今年的剩余时间里：
•美国加权平均燃油价格为每加仑3.99美元；
•市场燃料价差略低于 2022 年的平均水平；
•外汇汇率等于2023年4月26日当月迄今的平均水平；以及
•包括我们在俄罗斯的燃料业务的业绩。
全年：
•利息支出在3.1亿至3.3亿美元之间；
•大约7500万股全面摊薄后已发行股份；
•税率为26％至27％；以及
•与尚未完成的收购或处置无影响。










1附录1-6提供了GAAP业绩与非公认会计准则业绩的对账以及其他补充数据。附录7提供了GAAP指导与非公认会计准则指导的协调情况，包括可能剥离我们的俄罗斯业务。

2023 年第二季度展望：
第二季度总收入预计在9.3亿美元至9.5亿美元之间，调整后的摊薄后每股净收益在4.02美元至4.22美元之间。我们的第二季度展望预计，与去年相比，我们将吸收约2000万美元的燃油价格和外汇阻力，以及增加的约6000万美元的利息支出。
电话会议：
电话会议将在公司的投资者关系网站进行网络直播，网址为 http://investor.fleetcor.com/。也可以拨打 (833) 816-1384 通过电话进行电话直播，国际来电者 (412) 317-0477 也可以进行电话直播。通话结束一小时后将提供重播，国际来电者可拨打 (844) 512-2921 或 (412) 317-6671 进行重播；会议 ID 为 10178259。重播将持续到2023年5月10日星期三。
前瞻性陈述：
本新闻稿包含联邦证券法所指的前瞻性陈述。非历史事实的陈述，包括有关FLEETCOR的信念、假设、预期和未来业绩的陈述，均为前瞻性陈述。前瞻性陈述可以通过使用 “预期”、“打算”、“相信”、“估计”、“计划”、“寻求”、“项目” 或 “期望”、“可能”、“将”、“可以” 或 “应该” 等词来识别，这些术语的否定词或其他类似术语。
这些前瞻性陈述不能保证业绩，您不应过分依赖此类陈述。我们的这些前瞻性陈述主要基于初步信息、内部估计和管理假设、对未来状况、事件和业绩的预期和计划。前瞻性陈述受许多不确定性和其他可变情况的影响，例如我们成功执行战略计划和投资组合审查的能力；冠状病毒（包括其任何变体，“COVID-19”）的任何持续宏观经济、供应链、劳动力或其他影响；我们可能通过法律、监管或合同变更收取的计划费用或收费的不利变化；当前和未来法律诉讼或调查的不利结果，包括但不限于联邦贸易委员会的诉讼，或政府、监管机构或准政府机构或标准或行业组织对我们的支付卡采取的行动；与新技术的影响或适应相关的延误或失败、客户信用风险变化及相关损失；未能维持或更新关键业务关系；未能维持有竞争力的产品供应；未能完成或延迟完成收购、新合作伙伴关系或客户安排；以及成功整合或以其他方式实现预期收益此类收购、合作伙伴关系和客户安排；未能成功扩展和管理我们的国际业务；以及与我们的国际业务相关的其他风险，包括俄罗斯和乌克兰之间的冲突对我们业务和运营的影响、英国退出欧盟公投对我们业务的潜在影响；外汇汇率对运营、收入和收入的影响；以及我们的数据中心和其他信息技术资产的故障或损失；以及如FLEETCOR于2023年2月28日向美国证券交易委员会（“SEC”）提交的截至2022年12月31日的10-K表年度报告以及我们随后向美国证券交易委员会提交的文件中，在 “风险因素” 标题下确定的其他风险和不确定性。这些因素可能导致我们的实际业绩和经验与本文所作的任何前瞻性陈述存在重大差异。本新闻稿中包含的前瞻性陈述仅在本新闻稿发布之日作出，除非特别说明或法律要求的范围，否则我们不承担也不明确否认因新信息、未来事件或事态发展而更新任何此类陈述的义务。您可以访问美国证券交易委员会网站www.sec.gov，免费访问FLEETCOR在美国证券交易委员会的文件。
关于非公认会计准则财务指标：
本新闻稿包括非公认会计准则财务指标，公司将其用作评估其整体经营业绩的补充指标。公司对本文使用的非公认会计准则财务指标的定义可能与包括我们行业在内的其他人使用的标题相似的指标不同。通过提供这些非公认会计准则财务指标，以及与最直接可比的GAAP财务指标的对账，我们相信我们正在增进投资者对我们业务和经营业绩的理解，并帮助投资者评估我们执行战略举措的情况。有关这些非公认会计准则财务指标的更多信息以及与最直接可比的GAAP指标的对账情况，请参阅附录。
调整后的净收益按净收入计算，调整后扣除 (a) 与股份薪酬奖励相关的非现金股份薪酬支出，(b) 递延融资成本、折扣、无形资产的摊销以及购买应收账款时确认的保费摊销，(c) 整合和交易相关成本，以及 (d) 其他非经常性项目，包括主要但不一定完全由于 COVID-19 的离散税收影响而发生的异常信贷损失项目, 减值费用, 资产注销,重组成本、处置资产/业务产生的收益、债务清偿损失以及法律和解及相关法律费用。我们使用我们的有效所得税税率（不包括离散税项）根据调整的税收影响调整净收入。我们计算调整后的净收益和调整后的摊薄后每股净收益，以消除我们认为不代表我们核心经营业绩的项目的影响。
调整后的净收益和调整后的摊薄后每股净收益是衡量经营业绩的补充指标，不代表也不应被视为净收益、摊薄后每股净收益或运营现金流的替代品，具体由美国公认会计原则或美国公认会计原则确定。我们认为，将基于非现金份额的非现金份额排除在外很有用




调整后净收入中的薪酬支出，因为以特定价格和时间点发放的非现金股权补助不一定反映我们在任何特定时间的业务表现，基于股票的薪酬支出也不是衡量我们核心经营业绩的关键指标。我们还认为，摊销费用可能因公司和不同时期而有很大差异，具体取决于他们的融资和会计方法、收购的无形资产的公允价值和平均预期寿命、资本结构以及收购资产的方法；因此，我们将摊销费用排除在调整后的净收益中。整合和交易相关成本代表业务收购交易成本、专业服务费、短期留用奖金和系统迁移成本等，不代表标的业务表现。我们还认为，某些支出、离散税收项目、追回款（例如法律和解、应收客户应收账款的注销等）、投资损益和减值费用不一定反映我们的投资和业务表现。我们使用该期间的有效税率，根据每个调整项目的税收影响调整净收入，不包括离散税收项目。
有机收入增长是根据宏观经济环境变化（包括燃料价格、燃料价格差和外汇汇率变化）对前一可比期收入的影响进行调整后的本期收入增长相对于经调整后包括或消除收购和/或剥离以及该时期之后发生的非经常性项目的影响而计算的。我们认为，在宏观中立、一次性项目和持续的收购/剥离/非经常性项目基础上实现有机收入增长有助于投资者了解FLEETCOR的表现。
管理层使用调整后的净收益、调整后的摊薄后每股净收益和有机收入增长：
•作为运营绩效的衡量标准，因为它们有助于我们持续比较我们的运营业绩；
•用于规划目的，包括编制我们的内部年度运营预算；
•分配资源以改善我们业务的财务业绩；以及
•评估我们运营战略的绩效和有效性。
关于 FLEETCOR®
FLEETCOR Technologies（纽约证券交易所代码：FLT）是一家领先的全球商业支付公司，通过提供支持和控制与支出相关的购买和支付流程的创新解决方案，帮助企业减少支出。FLEETCOR 品牌组合代表北美、拉丁美洲、欧洲和亚太地区 150 多个国家的企业自动化、安全、数字化和管理支付交易。欲了解更多信息，请访问 www.fleetcor.com。
联系人：
投资者关系
Jim Eglseder，770-417-4697
Jim.Eglseder@fleetcor.com







FLEETCOR 技术公司及其子公司
未经审计的合并收益表
（以千计，每股金额除外）

 
 截至3月31日的三个月
 20232022% 变化
收入，净额$901,333 $789,241 14 %
费用：
正在处理204,967 174,194 18 %
卖出81,592 76,889 6 %
一般和行政154,684 143,522 8 %
折旧和摊销84,232 76,802 10 %
其他业务，净额663 113 NM
运营支出总额526,138 471,520 12 %
营业收入375,195 317,721 18 %
其他费用：
投资（收益）损失(190)152 NM
其他费用，净额746 869 NM
利息支出，净额79,795 22,030 262 %
其他支出总额80,351 23,051 249 %
所得税前收入294,844 294,670 — %
所得税准备金 80,009 76,718 4 %
净收入$214,835 $217,952 (1)%
每股基本收益$2.92 $2.80 4 %
摊薄后的每股收益$2.88 $2.75 5 %
加权平均已发行股数：
基础股票73,521 77,737 
摊薄后的股票74,483 79,286 

NM-没意义




FLEETCOR 技术公司及其子公司
合并资产负债表
（以千计）
 
2023年3月31日2022年12月31日
 （未经审计） 
资产
流动资产：
现金和现金等价物$1,272,456 $1,435,163 
限制性现金996,945 854,017 
账款和其他应收账款（减去备抵金）2,369,235 2,064,745 
证券化应收账款——仅限证券化投资者1,284,000 1,287,000 
预付费用和其他流动资产436,336 465,227 
流动资产总额6,358,972 6,106,152 
财产和设备，净额310,390 294,692 
善意5,380,050 5,201,435 
其他无形资产，净额2,197,587 2,130,974 
投资67,587 74,281 
其他资产273,337 281,726 
总资产$14,587,923 $14,089,260 
负债和股东权益
流动负债：
应付账款$1,907,841 $1,568,942 
应计费用404,942 351,936 
客户存款1,481,004 1,505,004 
证券化设施1,284,000 1,287,000 
应付票据和信贷额度的流动部分813,066 1,027,056 
其他流动负债312,692 303,517 
流动负债总额6,203,545 6,043,455 
应付票据和其他债务，减去流动部分4,700,550 4,722,838 
递延所得税544,682 527,465 
其他非流动负债257,286 254,009 
非流动负债总额5,502,518 5,504,312 
承付款和意外开支
股东权益：
普通股128 128 
额外的实收资本3,109,065 3,049,570 
留存收益7,425,604 7,210,769 
累计其他综合亏损(1,434,016)(1,509,650)
库存股(6,218,921)(6,209,324)
股东权益总额2,881,860 2,541,493 
负债和股东权益总额$14,587,923 $14,089,260 





FLEETCOR 技术公司及其子公司
未经审计的合并现金流量表
（以千计）
 截至3月31日的三个月
 20232022
经营活动
净收入$214,835 $217,952 
为将净收益与（用于）经营活动提供的净现金进行对账而进行的调整：
折旧25,980 21,140 
基于股票的薪酬26,096 32,631 
账户和其他应收账款信贷损失准备金39,270 25,478 
递延融资成本和折扣的摊销1,787 1,968 
无形资产摊销和应收账款溢价58,252 55,662 
注销固定资产的损失(12)— 
递延所得税(499)1,900 
投资（收益）损失(190)152 
其他 675 113 
运营资产和负债的变化（扣除收购）：
账款和其他应收款370,962 (818,969)
预付费用和其他流动资产40,099 20,921 
衍生资产和负债，净额(28,223)6,677 
其他资产25,141 (1,146)
应付账款、应计费用和客户存款(446,508)323,268 
由（用于）经营活动提供的净现金327,665 (112,253)
投资活动
收购，扣除获得的现金(126,691)(35,864)
购买财产和设备(36,737)(31,387)
其他4,401 — 
用于投资活动的净现金(159,027)(67,251)
筹资活动
发行普通股的收益33,399 8,810 
回购普通股(9,597)(422,736)
证券化机制的借款，净额(3,000)318,000 
已支付的递延融资成本和债务折扣— (337)
应付票据的本金付款(23,500)(45,063)
向左轮手枪借款 1,964,000 490,000 
左轮手枪付款 (2,490,000)(400,000)
周转信贷额度的借款，净额310,719 1,505 
其他264 — 
用于融资活动的净现金(217,715)(49,821)
外币汇率对现金的影响29,298 68,068 
现金和现金等价物及限制性现金的净减少(19,779)(161,257)
期初现金和现金等价物及限制性现金2,289,180 2,250,695 
期末现金和现金等价物及限制性现金$2,269,401 $2,089,438 
补充现金流信息
支付利息的现金，净额$104,269 $33,967 
为所得税支付的现金，净额$35,442 $72,296 





附录 1
非公认会计准则衡量标准的对账
（以千计，股票和每股金额除外）
（未经审计）
下表将净收益与调整后的净收益和调整后的摊薄后每股净收益进行对账：*
截至3月31日的三个月
 20232022
净收入$214,835 $217,952 
基于股票的薪酬26,096 32,631 
摊销1
60,039 57,630 
整合和交易相关成本5,885 6,253 
法律和解/诉讼344 435 
重组、相关费用和其他2 成本
1,298 — 
税前调整总额93,662 96,949 
所得税(25,416)(25,241)
调整后净收益$283,081 $289,660 
调整后的摊薄后每股净收益$3.80 $3.65 
摊薄后的股票74,483 79,286 
1 包括与无形资产、应收账款溢价、递延融资成本和债务折扣相关的摊销。
2 包括外币交易的影响；先前的金额（40万美元）对于重计来说并不重要。
*由于四舍五入，列数可能无法计算。





第 2 号附录
按细分市场和按公认会计原则以及预估和宏观调整后的每项绩效指标的收入分列的关键绩效指标
（以百万计，除收入外，每个关键绩效指标的净收入）
（未经审计）
下表按细分市场列出了每个关键绩效指标的收入和收入*
正如报道的那样
Pro Forma 和 Macro Adjusted2
截至3月31日的三个月截至3月31日的三个月
20232022改变% 
改变		20232022改变% 
改变
舰队
'-净收入
$372.7$351.6$21.16 %$364.6$352.8$11.83 %
'-交易
118.6116.62.02 %118.6116.81.82 %
'-每笔交易净收入
$3.14$3.01$0.134 %$3.07$3.02$0.052 %
公司付款
'-净收入
$227.2$183.8$43.424 %$234.8$197.4$37.319 %
'-支出量
36,52627,4359,09133 %36,52629,9716,55622 %
'-收入，每笔支出净额 $
0.62 %0.67 %(0.05)%(7)%0.64 %0.66 %(0.02)%(2)%
住宿
'-净收入
$122.3$94.6$27.829 %$122.8$97.5$25.326 %
'-房间之夜
9.49.00.44 %9.49.10.22 %
'-每房每晚净收入
$13.07$10.54$2.5324 %$13.13$10.67$2.4523 %
巴西
'-净收入
$121.7$102.5$19.219 %$121.0$102.5$18.518 %
'-标签（每月平均值）
6.56.10.47 %6.56.10.47 %
'-收入，每个标签的净收入
$18.63$16.74$1.8911 %$18.51$16.74$1.7711 %
其他1
'-净收入
$57.3$56.8$0.61 %$58.2$56.8$1.42 %
'-交易
298.0293.05.02 %298.0293.05.02 %
'-每笔交易净收入
$0.19$0.19$0.00(1)%$0.20$0.19$0.01 %
FLEETCOR 合并收入
'-净收入
$901.3$789.2$112.114 %$901.4$807.1$94.312 %
1 其他包括礼品卡和工资卡运营部门。
2 参见附录5，了解按解决方案和指标、非公认会计准则衡量标准的预估收入和宏观调整后收入与公认会计原则等值的对账情况。
*由于四舍五入，列数可能无法计算。





附录 3
按地域和细分市场划分的收入
（以百万计）
（未经审计）
按地域划分的净收入*截至3月31日的三个月
2023%2022%
我们$514 57 %$472 60 %
巴西122 14 %103 13 %
英国108 12 %95 12 %
其他158 18 %120 15 %
合并收入，净额$901 100 %$789 100 %
*由于四舍五入，列数可能无法计算。
按细分市场划分的净收入*截至3月31日的三个月
2023%2022%
舰队$373 41 %$352 45 %
企业付款227 25 %184 23 %
住宿122 14 %95 12 %
巴西122 14 %103 13 %
其他57 6 %57 7 %
合并收入，净额$901 100 %$789 100 %
            
*由于四舍五入，列数可能无法计算。细分市场和解决方案报告有
融为一体。





第 4 号附录
分部业绩*
（以千计）
（未经审计）
 
截至3月31日的三个月
20231
2022% 变化
净收入：
舰队$372,712 $351,592 6 %
企业付款227,206 183,769 24 %
住宿122,334 94,576 29 %
巴西121,744 102,538 19 %
其他 2
57,337 56,766 1 %
$901,333 $789,241 14 %
营业收入：
舰队 $173,532 $167,845 3 %
企业付款75,513 58,207 30 %
住宿54,563 39,779 37 %
巴西54,817 37,328 47 %
其他 2
16,770 14,562 15 %
$375,195 $317,721 18 %
折旧和摊销：
舰队$35,086 $34,706 1 %
企业付款20,871 16,349 28 %
住宿11,398 10,534 8 %
巴西14,553 13,121 11 %
其他 2
2,324 2,092 11 %
$84,232 $76,802 10 %
资本支出：
舰队$17,131 $15,790 8 %
企业付款7,795 4,488 74 %
住宿3,377 1,692 100 %
巴西6,888 5,978 15 %
其他 2
1,546 3,439 (55)%
$36,737 $31,387 17 %
1我们的企业支付板块公布了2023年第一季度收购的Global Reach Group的业绩。
2其他包括礼品卡和工资卡运营部门。





第 5 号附录
按细分市场划分的非公认会计准则收入和关键绩效指标与公认会计原则的对账
（以百万计）
（未经审计）
收入，净额关键绩效指标
截至3月31日的三个月截至3月31日的三个月
2023*2022*2023*2022*
舰队-交易
调整了专业格式和宏观$364.6 $352.8 118.6 116.8 
收购/处置的影响— (1.3)— (0.2)
燃油价格/价差的影响10.9 — — — 
外汇汇率的影响(2.8)— — — 
正如报道的那样$372.7 $351.6 118.6 116.6 
企业付款-消费
调整了专业格式和宏观$234.8 $197.4 $36,526 $29,971 
收购/处置的影响— (13.7)— (2,536)
燃油价格/价差的影响— — — — 
外汇汇率的影响(7.5)— — — 
正如报道的那样$227.2 $183.8 $36,526 $27,435 
住宿-房间之夜
调整了专业格式和宏观$122.8 $97.5 9.4 9.1 
收购/处置的影响— (2.9)— (0.2)
燃油价格/价差的影响— — — — 
外汇汇率的影响(0.5)— — — 
正如报道的那样$122.3 $94.6 9.4 9.0 
巴西-标签
调整了专业格式和宏观$121.0 $102.5 6.5 6.1 
收购/处置的影响— — — — 
燃油价格/价差的影响— — — — 
外汇汇率的影响0.7 — — — 
正如报道的那样$121.7 $102.5 6.5 6.1 
其他1-交易
调整了专业格式和宏观$58.2 $56.8 298.0 293.0 
收购/处置的影响— — — — 
燃油价格/价差的影响— — — — 
外汇汇率的影响(0.8)— — — 
正如报道的那样$57.3 $56.8 298.0 293.0 
FLEETCOR 合并收入
调整了专业格式和宏观$901.4 $807.1 故意留空
收购/处置的影响— (17.9)
燃油价格/价差的影响2
10.8 — 
外汇汇率的影响2
(10.9)— 
正如报道的那样$901.3 $789.2 
* 由于四舍五入，列数可能无法计算。
1其他包括礼品卡和工资卡运营部门。
2 收入反映了燃料价格的估计200万美元正面影响和燃料价格差约900万美元的正面影响，但被大约1 100万美元的外汇汇率变动的负面影响所抵消。




附录 6
非公认会计准则息税折旧摊销前利润指标的对账
（以百万计）
（未经审计）
下表将息税折旧摊销前利润和息税折旧摊销前利润率与净收入进行了对账。

截至3月31日的三个月
 20232022
净收入$215$218
所得税准备金8077
利息支出，净额8022
其他费用（收入）11
投资损失——
折旧和摊销8477
其他业务，净额1—
税前利润$460$395
收入$901$789
息税折旧摊销前利润率51.0%50.0%

















附录 7
协调非公认会计准则指导措施
（以百万计，每股金额除外）
（未经审计）
下表将2023年第二季度和2023年全年的净收益财务指导与区间两端的调整后净收益和调整后的摊薄后每股净收益进行了核对。
2023 年第二季度指南
低*高*
净收入$230 $246 
摊薄后每股净收益$3.09 $3.29 
基于股票的薪酬30 30 
摊销59 59 
其他6 6 
税前调整总额95 95 
所得税 25 25 
调整后净收益$300 $316 
调整后的摊薄后每股净收益$4.02 $4.22 
摊薄后的股票75 75 
2023 年指南
低*高*
净收入$993 $1,033 
摊薄后每股净收益$13.35 $13.75 
基于股票的薪酬115 115 
摊销235 235 
其他18 18 
税前调整总额368 368 
所得税 98 98 
调整后净收益$1,263 $1,303 
调整后的摊薄后每股净收益$16.95 $17.35 
摊薄后的股票7575
*包括我们在俄罗斯业务的业绩。假设2023年6月30日出售我们的俄罗斯业务，我们预计收入将减少5,500万至6500万美元，根据今年剩余时间将销售收益用于股票回购，调整后的摊薄后每股净收益将下降0.30美元至0.40美元。由于四舍五入，列可能无法计算。