目录表
美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549
表格：
根据
1934年证券交易法
截至以下年度
(委托文件编号)
(注册人的确切姓名载于其章程)
(美国国税局雇主识别号码) | |
|
(注册人电话号码)
根据该法第12(B)款登记的证券：
每个班级的标题 |
| 交易符号 |
| 各交易所的名称：在哪一天注册的 |
根据该法第12(G)款登记的证券：无。
用复选标记表示注册人是否为证券法第405条规则中定义的知名经验丰富的发行人。
如果注册人不需要根据该法第13节或第15(D)节提交报告，请用复选标记表示。是☐
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)提交了1934年《证券交易法》第13节或15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否已在过去12个月内(或注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。
加速的文件管理器☐ | |
非加速文件管理器☐ | 规模较小的报告公司。 |
新兴成长型公司： |
如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否已由fi牵头报告并证明其管理层对ff根据《萨班斯-奥克斯利法案》(《美国联邦法典》第15编第7262(B)节)第404(B)条对fi财务报告的内部控制的有效性，由编制或发布其审计报告的注册公共会计fiRM执行。
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如交易法规则第12b-2条所定义)。是
截至注册人最近完成的第二财季的最后一个营业日，注册人的非关联公司持有的有投票权股票的总市值为$
注册人有
通过引用并入的文件：
IBM提交给股东的截至2020年12月31日的年度报告的部分内容通过引用并入本10-K表格的第I、第II和第IV部分。
IBM将向美国证券交易委员会提交并与2021年4月27日召开的股东年会相关的最终委托书的部分内容通过引用并入本表格第III部分10-K。
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第一部分 | 1 | |
项目1.业务 | 1 | |
第1A项。风险因素 | 4 | |
项目1B。未解决的员工意见 | 10 | |
项目2.财产 | 10 | |
项目3.法律诉讼 | 11 | |
项目4.矿山安全信息披露 | 11 | |
第II部 | 12 | |
项目5.注册人普通股市场、相关股东事项和发行人购买股权证券 | 12 | |
项目6.选定的财务数据 | 12 | |
项目7.管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析 | 12 | |
第7A项。关于市场风险的定量和定性披露 | 12 | |
项目8.财务报表和补充数据 | 13 | |
项目9.会计和财务披露方面的变更和与会计师的分歧 | 13 | |
第9A项。控制和程序 | 13 | |
项目9B。其他信息 | 13 | |
第三部分 | 14 | |
项目10.董事、高级管理人员和公司治理 | 14 | |
项目11.高管薪酬 | 14 | |
项目12.某些实益所有人的担保所有权和管理层及有关股东事项 | 14 | |
第13项：某些关系和关联交易，以及董事独立性 | 16 | |
项目14.主要会计费用和服务 | 17 | |
第四部分 | 18 | |
项目15.展品 | 18 | |
项目16.表格10-K摘要 | 25 | |
签名 | ||
独立注册会计师事务所就财务报表附表作出的报告 | ||
附表II | S-1 | |
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第I部分
第一项：业务：
国际商业机器公司(IBM或该公司)于1911年6月16日在纽约州成立，名为计算-制表-记录公司(C-T-R)，由美国计算尺度公司、制表机器公司和纽约国际时间记录公司合并而成。从那时起，IBM一直专注于商业洞察力和技术创新的交集，其运营和目标一直是国际化的。这是近100年前的信号，也就是1924年，当C-T-R更名为国际商业机器公司时。它延续至今-我们通过提供集成的解决方案和产品为客户创造价值，这些解决方案和产品利用：数据、信息技术、行业和业务流程的深厚专业知识、信任和安全以及广泛的合作伙伴和联盟生态系统。我们的混合云平台以及人工智能技术和服务能力支持客户的数字化转型，并帮助他们以新的方式与客户和员工互动。这些解决方案来自行业领先的咨询和IT实施服务组合、云、数字和认知产品，以及企业系统和软件，所有这些都得到了世界领先的研究机构之一的支持。
以下信息包含在IBM提交给股东的2020年度报告中，并通过引用纳入其中：
IBM战略-第23至25页。
业务细分和能力-第25至28页。
IBM全球组织-第28页。
人力资本--第29页。
竞争
IBM是一家全球一体化企业，参与竞争激烈的环境，我们的竞争对手因行业细分而异，范围从大型跨国企业到更小、更专注于范围的实体。总体而言，在我们的业务领域，我们认识到全球数百家竞争对手。
我们的主要竞争方法是：技术创新；性能；价格；质量；品牌；我们广泛的能力、产品和服务；人才；客户关系和信任；为客户提供商业价值的能力；以及服务和支持。为了保持领导地位，我们必须继续投资、创新和整合。我们正在重新定义我们作为一家混合云和人工智能公司的未来，并一直在进行有机和无机投资，以及转移资源，将人工智能和云嵌入我们的产品中，同时构建新的解决方案并使我们现有的平台现代化。这些投资不仅推动了当前的业绩，还将把我们的创新领导地位延伸到未来。我们的主要优势围绕三大支柱--创新技术、行业专业知识以及信任和安全，通过集成模式独一无二地提供。随着我们作为一家混合云和人工智能公司执行我们的战略，部署新的交付和上市模式，并扩大我们的生态系统，我们经常接触到新的竞争对手。总体而言，该公司是我们每个业务领域的领导者或领先者之一。
每个业务部门的竞争环境摘要如下：
云和认知软件：
我们软件产品的深度和广度，加上我们的全球市场、深厚的行业专业知识和技术支持基础设施，使我们的产品有别于竞争对手。IBM的研发能力和知识产权专利组合也有助于实现差异化。我们构建了基于开放技术的混合云平台，允许客户实现跨应用程序、数据和
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它们所处的环境。这一细分市场的主要竞争对手包括Alphabet(Google)、亚马逊(Amazon.com)、亚马逊(Amazon)、英特尔(BMC)、博通、思科、思科(Cisco)、火眼、微软(Microsoft)、甲骨文(Oracle)、Salesforce、SAP、Splunk和VMware。我们还在特定的地理或产品市场与规模较小的利基竞争对手竞争。
全球商业服务：
GBS在咨询、系统集成、应用管理和业务流程外包服务方面展开竞争。我们与基础广泛的竞争对手竞争，包括：埃森哲、凯捷、DXC科技(DXC)、富士通；云服务提供商；印度服务提供商；会计师事务所的咨询业务；以及许多主要专注于本地市场或利基服务领域的公司。
全球技术服务：
GTS在项目、托管和外包服务、云交付服务以及技术和IT支持服务方面展开竞争。这个市场包含了一系列不同的竞争对手，其中GTS是市场份额的领头羊。在基础设施和云服务方面，我们的竞争对手包括：ATOS、DXC、富士通、HCL、印孚瑟斯、塔塔咨询服务、Wipro和许多主要专注于本地市场或利基服务领域的公司。我们还与亚马逊、谷歌、微软和甲骨文等云平台供应商的生态系统竞争。在技术支持服务方面，我们与几家为自己的产品提供支持服务的硬件和软件供应商以及独立的支持服务提供商展开竞争。
系统：
企业服务器和存储市场的特点是技术和服务创新的竞争，重点是价值、功能、可靠性、价格和性价比以及即服务交付。我们的主要竞争对手包括戴尔技术公司、惠普企业(HPE)、英特尔和经常更名的原始设备制造商系统。此外，替代的即服务提供商正在利用技术和服务交付方面的创新与传统提供商竞争，并为服务器和存储系统提供进入市场的新途径。这些替代提供商包括亚马逊、谷歌、微软和IBM自己的基于云的服务。
我们通过投资于更高价值的能力-从半导体到软件堆栈创新-获得优势和差异化，这些能力可以提高效率、降低成本和改善性能。我们的研发能力和知识产权专利组合为这一细分市场在多个领域的领先地位做出了重要贡献，这些领域包括高端和高性能计算、虚拟化技术、软件优化、电源管理、安全和弹性、多操作系统能力以及可供广泛生态系统利用的互联标准等开放技术。
全球融资：
Global Finance提供客户融资、商业融资，并参与二手设备的再制造和再销售。全球融资管理信用和剩余价值风险的能力为公司创造了竞争优势。主要竞争因素包括所收取的利率、资讯科技产品经验、客户服务、合约灵活性、营商便利性、全球能力和剩余价值。在客户和商业融资方面，全球融资主要与非专属融资实体和金融机构竞争。在再制造和再营销方面，我们在支离破碎的全球二手IT设备市场与当地和地区经纪人以及原始制造商展开竞争。
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前瞻性声明和警告性声明
10-K表格中包含的某些陈述可能构成1995年私人证券诉讼改革法(“改革法”)所指的“前瞻性陈述”。前瞻性陈述是基于公司目前对未来业务和财务表现的假设。这些声明的性质涉及到不同程度的不确定问题。该公司还可能在提交给美国证券交易委员会(SEC)的其他报告、提交给股东的材料和新闻稿中做出前瞻性陈述。此外，公司代表可能会不时作出口头的前瞻性陈述。前瞻性陈述根据某些假设提供对未来事件的当前预期，包括与任何历史或当前事实没有直接关系的任何陈述。诸如“预期”、“相信”、“期望”、“估计”、“打算”、“计划”、“计划”、“项目”等词汇以及类似的表述都可以识别此类前瞻性表述。本10-K表格中的任何前瞻性陈述仅说明作出陈述的日期。除法律另有规定外，公司不承担更新或修改任何前瞻性陈述的义务。根据《改革法》，在项目1a下提出。第4至10页中的“风险因素”是伴随这些前瞻性陈述的警告性陈述。读者应仔细阅读这些警告性声明，因为它们确定了可能导致实际结果与前瞻性声明中的结果和历史趋势大不相同的某些重要因素。这些警告性声明并不是独家的，是在本10-K表格、公司提交给美国证券交易委员会的文件或通过引用纳入其中的材料中其他地方讨论的其他因素之外的因素。
以下信息包含在IBM 2020年度股东报告中，并在此引用作为参考：
按类似产品或服务类别划分的细分信息和收入-第91至第96页。
关于环境活动的财务信息--第117页。
登记人雇用的人数--第29页。
管理讨论概述-第19至22页。
网站信息和公司报告--第142页。
注册人执行官员(截至2021年2月23日)：
| 年龄 |
| 警官，自那以后 | |
董事会主席兼首席执行官Arvind Krishna* | 58 | 2020 | ||
米歇尔·H·布劳迪，高级副总裁，法律和法规事务，总法律顾问 | 56 | 2015 | ||
加里·D·科恩，副董事长 | 60 | 2021 | ||
罗伯特·F·德尔·贝内，总裁副局长兼主计长 | 61 | 2017 | ||
尼克·J·拉莫罗、高级副总裁和首席人力资源官 | 41 | 2020 | ||
詹姆斯·J·卡瓦诺、高级副总裁和财务和运营首席财务官 | 54 | 2008 | ||
詹姆斯·M·怀特赫斯特，总裁 | 53 | 2020 |
*他是董事会的一名成员。
根据公司章程的规定，所有高管由董事会每年选举产生。上面提到的每一位高管，除了加里·D·科恩和詹姆斯·M·怀特赫斯特之外，在过去五年里都是IBM或其子公司的高管。科恩是一家特殊目的收购公司Cohn Robbins Holding Corp的联席董事长。科恩先生此前曾于2017年1月至2018年4月担任国家经济委员会总裁经济政策和董事事务助理。在白宫任职之前，科恩在2006年至2016年担任总裁和高盛公司的首席运营官。怀特赫斯特从2007年开始担任跨国软件公司红帽公司的首席执行官，直到2019年被IBM收购。
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项目1A.风险因素：
与我们的业务相关的风险
经济环境和客户支出预算的下滑可能会影响公司的业务：如果对IBM产品和解决方案的整体需求下降，无论是由于总体经济状况，包括与新冠肺炎疫情相关的情况，还是由于客户购买模式的转变，该公司的收入和利润都可能受到影响。
创新计划的失败可能会影响公司的长期成功：IBM一直在进军一些领域，包括那些整合或利用混合云、人工智能、区块链、物联网、量子和其他颠覆性技术的领域，在这些领域，IBM可以通过负责任的创新，通过利用其在研发方面的投资和吸引成功的开发者生态系统来脱颖而出。如果IBM无法在竞争激烈和快速发展的环境中继续其尖端创新，或者无法将此类创新商业化，无法以足够的速度和多功能性扩展和扩展这些创新，或者无法吸引成功的开发者生态系统，该公司可能无法继续努力保持和提高其市场份额和利润率。
IBM声誉受损可能会影响公司的业务：IBM拥有世界上最强大的品牌之一，其品牌和整体声誉可能会受到许多因素的负面影响，包括如果该公司不能继续因其行业领先的技术和解决方案而被认可，以及作为混合云和人工智能领导者的话。IBM的声誉可能容易受到与客户的重大纠纷、产品缺陷、内部控制缺陷、交付失败、网络安全事件、政府调查或法律程序或现任或前任客户、董事、员工、竞争对手、供应商、联盟伙伴或合资伙伴的行动等事件的损害。如果公司的品牌形象因负面看法而受损，其吸引和留住客户、人才和生态系统合作伙伴的能力可能会受到影响。
投资增长机会的风险可能会影响公司的业务：该公司继续在关键战略领域进行大量投资，以推动收入增长和市场份额的增长。在高价值、竞争激烈和快速增长的细分市场中，客户采用率和可行的经济模式不太确定。此外，新兴的业务和交付模式可能会对我们其他产品或服务的需求和盈利能力产生不利影响。如果公司没有充分和及时地预测和应对客户和市场偏好、竞争行动、新兴商业模式和生态系统的变化，客户对我们产品或服务的需求可能会下降，或者IBM的成本可能会增加。
IBM的知识产权组合可能无法阻止竞争性产品，IBM可能无法获得必要的许可：公司的专利和其他知识产权不能阻止竞争对手独立开发与公司相似或重复的产品和服务，也不能保证公司为保护其知识产权而投入的资源将是足够的，也不能保证公司的知识产权组合将充分阻止对公司技术的挪用或不当使用。此外，该公司可能成为包括非执业实体在内的第三方积极和机会主义实施专利的目标。此外，也不能保证IBM将来能够从第三方获得所需的许可证。该公司保护其知识产权的能力也可能受到现有法律、法律原则和知识产权法规变化的影响，包括专利的所有权和保护。
该公司的某些产品结合或利用了开源软件和其他第三方软件，这些软件获得了IBM有限的或没有保修、赔偿或其他合同保护的许可。此外，如果IBM使用的开源代码不再由相关的独立开源软件程序员社区维护、开发或增强，我们可能无法开发新技术、充分增强我们现有的技术或满足客户对创新、质量和价格的要求。
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宣布将公司的托管基础设施服务部门剥离为一家独立的上市公司取决于是否满足一些条件，这些条件可能无法在当前预期的时间表上完成，或者根本无法完成，也可能无法实现预期的好处：2020年10月8日，该公司宣布有意将其全球技术服务部门的托管基础设施服务部门分离为一家新的独立上市公司(目前称为NewCo)。已宣布的剥离的完成以及完成的时间取决于新公司作为一家独立上市公司运营的准备情况、新公司财务报表的最终确定、对美国联邦所得税目的免税的保证、公司和新公司资本结构的最终确定、向美国证券交易委员会提交适当文件的有效性、IBM董事会的最终批准以及其他惯例项目。已宣布的分拆计划性质复杂，可能会受到意想不到的发展或市况变化的影响。存在业务中断的可能性，正如之前披露的那样，该公司预计分离成本会很高。这些或其他意想不到的发展或成本可能会推迟或阻止已宣布的剥离，或导致已宣布的剥离在不如预期的条款或条件下发生。此外，如果剥离完成，不能保证它将成功地实现其目标或实现其预期的好处。这些因素中的任何一个都可能对我们的业务和运营结果产生实质性的不利影响。
收购、联盟和处置给公司带来的风险包括整合挑战、未能实现目标、承担债务和更高的债务水平：该公司已经并预计将继续进行收购、联盟和处置。这类交易存在重大挑战和风险，不能保证公司将成功管理此类交易，也不能保证公司将以可接受的条件或根本不能获得战略机会。相关风险包括公司未能实现战略目标，包括公司打算将其全球技术服务部门的托管基础设施服务部门分离为一家新的独立上市公司，预期的收入改善和成本节约，未能保留被收购公司的关键战略关系，未能留住关键人员，承担与涉及此类交易的业务的诉讼或其他法律程序相关的责任，以及未能完成计划中的交易。此类交易可能需要公司获得融资，资本市场的任何重大中断或动荡都可能对IBM以有利条件进入资本市场的能力产生不利影响。该公司不时会处置或试图处置对其战略目标不再重要的资产。任何此类处置或企图处置都存在风险，包括与处置的条款和时间有关的风险、与获得必要的政府或监管部门批准有关的风险、与不受公司控制的保留负债有关的风险。
该公司在特定时期的财务业绩很难预测：IBM的收入和盈利能力受到新产品和服务的推出、在竞争日益激烈的市场中有效竞争的能力、销售周期的长短和技术采购的季节性等因素的影响。此外，该公司的某些增长领域涉及新产品、新客户、新的和不断发展的竞争对手以及新市场，所有这些都增加了预测公司财务业绩的难度。公司的财务业绩还可能受到产品和服务合同的结构及其客户业务性质的影响；例如，公司与受监管行业的商业客户签订的某些服务合同在控制和流程方面受到监管机构的定期审查。此外，总体经济状况，包括地区或全球经济活动的突然变化，如与新冠肺炎疫情相关的那些，可能会影响公司在任何特定时期的财务业绩。由于上述因素，该公司的财务业绩很难预测。从历史上看，该公司第一季度的收入低于刚刚过去的第四季度。此外，通常在每个季度末订购的产品数量很大，特别是在第四季度末，这使得特定时期的财务业绩很难预测。
由于公司的业务遍及全球，其业务和运营可能会受到当地法律、经济、政治、健康和其他情况的影响，包括新冠肺炎疫情：该公司是一家全球一体化实体，在全球175多个国家和地区开展业务，其收入的50%以上来自美国以外的销售。公司经营所在国家的法律或政策的变化，或此类法律或政策的发展或执行不力，可能会影响公司的业务和公司的整体经营结果。此外，该公司可能直接或间接受到美国和全球专门针对技术行业的法律和法规的制定和执行的影响。该公司的
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业务结果还可能受到这些国家的经济和政治变化以及宏观经济变化的影响，包括经济衰退、通货膨胀、美元与非美国货币之间的货币波动以及这些国家之间贸易关系的不利变化。此外，随着该公司在美国和全球范围内扩大其客户基础和产品范围，它可能会受到额外的监管或其他风险的影响，包括遵守美国和外国的数据隐私要求、数据本地化要求、劳动关系法律、知识产权保护法的执行、反腐败法律、反竞争法规以及进出口和贸易限制。此外，国际贸易争端可能会造成不确定性。这些争端导致的关税和国际贸易制裁可能会影响该公司跨境运输商品和服务的能力，或者可能会增加这些活动的成本。如果贸易制裁或关税发生变化，该公司迄今为缓解这些影响而采取的措施可能会变得不那么有效。此外，疾病、流行病或其他本地或全球健康问题、自然灾害、气候变化影响、不确定的政治气候、国际敌对行动或任何恐怖活动的任何大范围爆发，都可能对客户需求、公司的运营和供应链以及其采购和向客户提供产品和服务的能力产生不利影响。例如，2020年3月11日，世界卫生组织宣布新型冠状病毒(新冠肺炎)为全球大流行。新冠肺炎疫情造成了极大的波动性、不确定性和经济混乱。在当前宏观经济环境下，客户继续权衡短期挑战和转型机遇。他们的短期优先事项继续集中在运营稳定性、灵活性和现金保存上，因此，我们可能会在交易业绩方面遇到一些干扰。此外，客户的短期优先事项，以及隔离、旅行限制和其他与新冠肺炎疫情相关的因素，可能会导致一些服务项目的延误。另一个例子是英国的S退出欧盟，也就是通常所说的“英国退欧”，这引发了全球经济、贸易和监管方面的不确定性。该公司正在积极监测和规划英国退欧可能产生的影响。
该公司可能无法实现其内部业务转型和全球一体化计划下的增长和生产力目标：在持续的基础上，IBM寻求通过使用自动化、人工智能、敏捷流程和工作方式的变化来不断转型，同时通过公司的全球集成模式在新兴市场和更成熟的市场上实现资源、产品和投资的扩展，从而推动更大的敏捷性、生产力、灵活性和成本节约。这些不同的举措可能不会在速度、质量、生产率和实现快速扩展方面产生预期的收益，这可能会影响公司的竞争力及其实现增长和生产率目标的能力。
无效的内部控制可能会影响公司的业务和经营业绩：公司对财务报告的内部控制可能无法防止或发现错误陈述，因为其固有的局限性，包括人为错误的可能性，规避或凌驾于控制，或欺诈。即使是有效的内部控制，也只能在编制和公平列报财务报表方面提供合理的保证。如果公司未能保持其内部控制的充分性，包括未能实施所需的任何新的或改进的控制措施，或者如果公司在实施这些控制措施时遇到困难，公司的业务和经营业绩可能会受到损害，公司可能无法履行其财务报告义务。
公司使用会计估计涉及判断，并可能影响公司的财务结果：美国公认会计原则(GAAP)的应用要求公司对某些直接影响其报告财务状况的项目和未来事件做出估计和假设，包括考虑新冠肺炎疫情对宏观经济影响的财务影响。该公司最关键的会计估计在IBM 2020年提交给股东的年度报告中的管理层讨论中描述，名为“关键会计估计”。此外，正如IBM在2020年提交给股东的年度报告中所讨论的那样，该公司做出了某些估计，包括与法律诉讼和准备金相关的决定。这些估计和假设涉及判断力的使用。因此，实际财务结果可能会有所不同。
公司的商誉或可摊销无形资产可能会减值：该公司收购其他公司，包括这些公司的无形资产。该公司可能无法从这些收购中实现所有的经济利益，这可能会导致商誉或无形资产的减值。如果我们的商誉或无形资产净额减值，我们可能需要在综合收益表中计入一笔费用。
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该公司依赖于熟练的员工，并可能受到关键技能短缺的影响：公司未来的成功在很大程度上取决于熟练员工的持续服务、可获得性和诚信，包括技术、营销和员工资源。公司竞争领域的技能和经验丰富的人才需求量很大，对他们的人才竞争激烈。人口结构和劳动力趋势的变化可能会导致知识和技能的短缺或不足。此外，随着全球机遇和行业需求的变化，技术资源的调整、培训和扩展可能不够迅速或成功。此外，IBM的许多关键员工都获得了包括股权奖励在内的全部薪酬方案。任何新的法规、股市的波动和其他因素都可能减少公司的使用或公司股权奖励的价值，使公司处于竞争劣势。
该公司的业务可能受到其与关键供应商的关系的影响：IBM的业务从世界各地的大量供应商那里雇佣了各种各样的组件(硬件和软件)、用品、服务和原材料。该公司的某些业务依赖于一家或有限数量的供应商，包括某些半导体的服务器处理器技术。这些供应商的业务状况(财务或其他方面)的变化可能会使公司蒙受损失，并影响其将产品推向市场的能力。此外，如果公司的供应商未能及时提供足够数量的零部件、用品、服务和原材料，并遵守所有适用的法律和法规，可能会对公司的业务产生不利影响。此外，任何有缺陷的部件、用品或材料，或从供应商获得的服务不足，都可能降低公司产品和服务的可靠性，并损害公司的声誉。
产品和服务质量问题可能会影响公司的业务和经营业绩：该公司拥有严格的质量控制标准和流程，旨在防止、检测和纠正其产品和服务中的错误、故障和其他缺陷。如果客户或公司运营中遇到服务中的错误、故障、缺陷或中断，可能会产生负面后果，可能会影响客户的业务运营并损害公司的经营业绩。
该公司可能会受到其与政府客户业务的影响：该公司的客户包括美国国内外的众多政府实体，包括美国联邦政府以及州和地方实体。该公司与这些客户达成的一些协议可能需要定期获得资金批准。资金的减少或延迟可能会对公共部门对我们的产品和服务的需求产生不利影响。此外，一些协议可能包含允许客户无故终止的条款，并对某些损失规定了更高的责任限额。此外，该公司可能被暂停或禁止作为政府承包商，并可能招致民事和刑事罚款和处罚，这可能会对公司的运营业绩、财务业绩和声誉产生负面影响。
公司对第三方分销渠道和生态系统的依赖可能会影响其业务：该公司直接或通过各种第三方分销商、经销商和生态系统合作伙伴提供其产品。这些分销商、经销商和生态系统合作伙伴的业务状况(财务或其他方面)的变化可能会使公司蒙受损失，并影响其将其产品推向市场的能力。随着公司进入新的领域，分销商、经销商和生态系统合作伙伴可能无法跟上技术和产品的变化，公司可能无法招聘并使适当的合作伙伴能够实现增长目标。此外，第三方分销商、经销商和生态系统合作伙伴未能遵守所有适用的法律法规，可能会阻止公司与他们合作，并可能使公司蒙受损失，并影响其将产品推向市场的能力。
与网络安全和数据隐私相关的风险
网络安全和隐私方面的考虑可能会影响公司的业务：网络安全和隐私面临无数且不断变化的风险，包括源于犯罪黑客、黑客活动家、民族国家和竞争对手的故意行为的风险；源于客户、承包商、业务合作伙伴、供应商、员工和其他第三方的有意和无意行为的风险；来自流程或技术错误的风险；以及与因新冠肺炎大流行而远程工作的客户、承包商、业务合作伙伴、供应商、员工和其他第三方数量增加相关的风险。计算机黑客和其他人经常使用包括勒索软件在内的各种方法攻击技术产品、服务、系统和网络的安全
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或其他恶意软件，并试图利用硬件、软件和基础设施中的漏洞。攻击还包括欺诈性地诱使客户、承包商、业务合作伙伴、供应商、员工和其他第三方披露信息、转移资金或在不知情的情况下提供对系统或数据的访问的社会工程。该公司不仅面临着我们自己的产品、服务、系统和网络的安全漏洞，而且还面临着客户、承包商、业务合作伙伴、供应商、员工和其他第三方的安全漏洞。网络威胁在不断演变，这使得防御此类威胁和漏洞变得困难，这些威胁和漏洞可能会在很长一段时间内持续存在而不被发现。公司的产品、服务、系统和网络，包括公司代表客户维护的基于云的系统和系统和技术，用于关键的公司、客户或第三方运营，并涉及敏感数据的存储、处理和传输，包括宝贵的知识产权、其他专有或机密数据、受监管的数据以及员工、客户和其他人的个人信息。这些产品、服务、系统和网络也被监管严格的行业的客户使用，包括金融服务、医疗保健、关键基础设施和政府部门的客户。例如，成功的网络安全攻击或其他安全事件可能导致以下一种或多种情况：未经授权访问、披露、修改、误用、丢失或破坏公司、客户或其他第三方数据或系统；敏感、受监管或机密数据的盗窃或进出口，包括个人信息和知识产权，包括人工智能、区块链、物联网、量子或其他破坏性技术的关键创新；通过勒索软件、加密挖掘、破坏性攻击或其他手段无法访问关键数据或系统；以及业务延迟、服务或系统中断或拒绝服务。如果发生此类行动，公司、其客户和其他第三方可能面临责任、诉讼和监管或其他政府行动，以及现有或潜在客户的损失、品牌和声誉的损害、我们的竞争地位的损害以及其他财务损失。此外，应对网络安全事件和实施补救措施的成本和业务后果可能很大。在该公司的行业中，越来越多的安全漏洞在广泛的硬件、软件或其他基础设施中被发现、公布和利用，这增加了公司及其客户遭受攻击的风险以及响应和补救的潜在成本。此外，某些网络威胁和漏洞的快节奏、不断发展、无处不在和复杂的性质，以及业务和基础设施的规模和复杂性，使得某些威胁或漏洞可能无法及时检测到或无法缓解，以防止或最大限度地减少攻击对公司或其客户的影响。公司及其客户面临的网络安全风险还取决于客户、承包商、商业合作伙伴、供应商和其他第三方的行动、做法和投资等因素。网络攻击或其他灾难性事件导致电力、信息技术、通信系统或其他关键基础设施中断或故障，可能导致公司、客户或其他第三方运营或服务中断或延误、财务损失、人员或财产受伤或死亡、潜在责任以及品牌和声誉损害。尽管该公司不断采取重大措施来降低一系列功能的网络安全风险，但此类措施永远不能完全消除风险或提供绝对安全。到目前为止，虽然该公司继续监测、识别、调查、应对和补救网络安全事件，但尚未发生对公司产生实质性不利影响的网络安全事件，尽管不能保证未来不会发生具有重大不利影响的网络安全事件。
作为一家全球企业，有关网络安全、隐私和数据保护问题的监管环境日益复杂，并将继续影响公司的业务，包括通过增加风险、增加成本以及扩大或以其他方式改变合规义务，包括围绕关键基础设施、物联网设备以及各种客户和政府供应链安全计划的监管活动增加。随着公司对数据的依赖增加，法规对公司业务、风险和声誉的潜在影响也将相应增加。数据保护和隐私法律法规在全球范围内的颁布和扩展，包括更加关注欧洲法院对Schrems II事件的裁决推动的国际数据传输机制；此类法律和法规缺乏协调；相关诉讼和执法活动的增加；可能出现的损害、罚款和处罚；以及对人工智能等新技术和新兴技术的潜在监管，将继续导致合规成本和风险增加。与加强合规、执法和降低风险相关的任何额外成本和处罚都可能降低某些产品的利润，或增加将某些产品推向市场的难度。
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与法律法规相关的风险
该公司可能会在环境问题上产生巨额成本：该公司受各种联邦、州、地方和外国关于向环境排放材料或其他与环境保护相关的法律法规的约束，包括美国超级基金法。如果该公司违反环境法律法规或根据环境法规承担责任，可能会招致巨额成本，包括清理费用、罚款和民事或刑事制裁，以及第三方对财产损害或人身伤害的索赔。遵守环境法律法规预计不会对公司的财务状况、经营结果和竞争地位产生实质性的不利影响。
税务问题可能会影响公司的经营业绩和财务状况：该公司在美国和许多外国司法管辖区都需要缴纳所得税。IBM未来的所得税和现金税负债拨备可能受到多种因素的不利影响，包括但不限于法定税率较低的国家的税前收益低于预期，法定税率较高的国家的税前收益高于预期，递延税收资产和负债的估值变化，以及税收法律、法规、会计原则或其解释的变化，可能对公司未来的经营业绩和财务状况产生不利影响。经济合作与发展组织(OECD)正在发布的指导方针在某些方面与长期存在的国际税收原则不同。随着各国单方面修改税法以采纳经合组织指导方针的某些部分，这可能会增加税收的不确定性，并可能对公司的所得税产生不利影响。地方国家、州、省或市的税收也可能受到地区、联邦、国家或类似形式的政府的审查和潜在的推翻。此外，IBM还受到美国国税局和世界各地其他税务机构对其所得税申报单的持续审查。该公司定期评估这些检查产生不利结果的可能性，以确定其所得税拨备的充分性。不能保证这些检查的结果不会对公司的所得税和现金税负债准备金产生不利影响。
公司面临法律诉讼和调查风险：作为一家拥有大量员工并在175多个国家和地区拥有客户的公司，IBM正在或可能以当事人的身份参与，和/或可能受到在其正常业务过程中不时出现的各种索赔、要求、诉讼、调查、税务事项和其他程序的影响。与这种法律程序相关的风险在IBM提交给股东的2020年年度报告中的附注R“承诺和或有”中有更详细的描述。该公司认为，它已经采取了适当的风险管理和合规计划。然而，法律和合规风险将继续存在，可能会不时出现额外的法律程序和其他意外情况，其结果无法确切预测。
与融资和资本市场活动相关的风险
该公司的运营业绩和财务状况可能会受到其美国和非美国养老金计划的负面影响：不利的金融市场状况和信贷市场的波动可能会对公司养老金信托资产的价值及其未来估计的养老金负债产生不利影响。因此，该公司在任何时期的财务业绩都可能受到负面影响。此外，在金融市场长期低迷的时期，公司可能被要求提供递增的养老金计划资金，从而产生流动性风险，这可能会对公司的财务灵活性产生负面影响。此外，该公司的业绩可能会受到美国境外强制性养老金破产保险保费的负面影响。由于有争议的国家无关公司的破产水平，保费增长可能会很大。IBM提交给股东的2020年年度报告包括有关养老金资金潜在影响的信息，以及有关养老金问题的某些假设的使用。
该公司面临可能影响其收入和业务的货币和融资风险：该公司很大一部分收入和成本来自以当地货币环境运营的附属公司，这些业绩受到非美国货币和美元相对值变化以及地区或全球经济活动突然变化的影响，例如与新冠肺炎疫情相关的活动。此外，公司融资业务中固有的风险与信贷、客户的集中有关
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目录表
相关债务和负债的信誉、利率和货币波动、剩余价值的确定以及传统信息技术资产以外的资产的融资。该公司采用了许多策略来管理这些风险，包括使用衍生金融工具，这涉及交易对手不履行义务的风险。此外，不能保证该公司管理其货币和融资风险的努力会成功。
公司的财务业绩可能会受到市场流动性状况变化和应收账款客户信用风险的影响：该公司的财务业绩受到全球各种行业动态的影响，包括地区或全球经济活动的突然变化，例如与新冠肺炎疫情相关的活动。该公司的收益和现金流以及其获得资金的渠道可能会受到市场流动性状况变化的负面影响。IBM提交给股东的2020年度报告包括有关公司流动性状况的信息。该公司的客户群包括世界各地的许多企业，从中小型企业到世界上最大的组织和政府，公司收入的很大一部分来自许多行业的全球客户。该公司的大部分销售都是在公开信用的基础上进行的，该公司对客户的财务状况进行持续的信用评估。如果公司意识到与主要客户的信用有关的信息，或者如果未来应收账款的实际违约率总体上与目前预期的不同，公司可能不得不调整其信用损失准备金，这可能会影响公司在进行调整期间的综合净收入。
与IBM证券所有权相关的风险
与IBM证券相关的风险因素：该公司及其子公司不时在全球资本市场发行各种不同期限、不同货币的债务证券。公司债务证券的价值根据许多因素而波动，包括计算本金和利息的方法、证券的到期日、已发行证券的本金总额、证券的赎回特征、利率的水平、方向和波动性、汇率的变化、外汇管制、政府和股票交易法规以及公司几乎无法控制的其他因素。公司支付利息和偿还债务证券本金的能力取决于其管理其业务活动的能力，以及本项目1A所述的其他风险。题为《风险因素》。不能保证该公司将能够成功地管理任何这些风险。
该公司还不时发行与各种补偿计划、养老金计划缴费和某些收购相关的普通股。由于本项目1A所述的其他因素，IBM普通股的市场价格可能会有很大波动。“风险因素”，以及一般的经济和地缘政治条件、交易量、媒体或投资界对公司财务状况的猜测，以及其他因素，其中许多因素不是公司所能控制的。由于IBM普通股的市场价格波动很大，股东可能无法以有吸引力的价格出售该公司的股票。
此外，任何评级机构对公司前景或信用评级的改变都可能对公司债务和股权证券的价值和流动性产生负面影响。该公司不对其债务证券或股权证券进行市场交易，也不能就此类证券的流动性或价值提供任何保证。
项目1B。未解决的员工意见：
不适用。
第二项：财产：
IBM的公司总部设在纽约阿蒙克的一个自有地点。截至2020年12月31日，我们在全球拥有或租赁的现有设施总面积约为7300万平方英尺。
截至2020年12月31日，IBM在美国的设施总建筑面积约为2500万平方英尺，其中约1200万平方英尺是拥有的，1300万平方英尺是租赁的。在美国以外，设施总数接近
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目录表
4800万平方英尺，其中1000万平方英尺拥有，3800万平方英尺租赁。该空间主要用于销售和分销、制造和开发、数据处理服务(包括公司的云中心)、研究以及其他行政和一般支持目的。我们的设施用于所有业务部门的当前运营。
设施的持续维护和升级对于保持技术领先地位、提高生产率和满足客户需求至关重要。我们相信，在所有物质方面，我们的物业都得到了令人满意的维护，状况良好，适合我们的运营。
第三项：法律诉讼：
请参阅IBM 2020年提交给股东的年度报告第118页至第120页上的附注“承诺和或有事项”，该报告通过引用并入本文。
第四项矿山安全信息披露：
不适用。
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目录表
第II部
第五项登记人普通股、相关股东事项和发行人购买股权证券的市场：
请参阅IBM《2020年度股东报告》的第142页，该报告仅因与本项目相关而并入本文中作为参考。
IBM普通股在纽约证券交易所和纽约证券交易所芝加哥证券交易所上市，代码为“IBM”。截至2021年2月10日，登记在册的普通股股东有373,649人。
下表提供了该公司在2020年第四季度回购普通股的相关信息。
| 总人数的股份。购得 |
| 平均值付出的代价每股收益 |
| 总人数的股份。购得作为公开讨论的一部分宣布计划 |
| 近似值美元价值他的股票也是如此可能还没有。购得在……下面中国计划** | |||
2020年10月1日-2020年10月31日 | — | $ | — | — | $ | 2,007,611,768 | ||||
2020年11月1日- | — | $ | — | — | $ | 2,007,611,768 | ||||
2020年12月1日- |
| — | $ | — | — | $ | 2,007,611,768 | |||
总计 | — | $ | — | — | ||||||
*根据2018年10月30日，董事会批准了40亿美元的资金，用于公司的普通股回购计划。该公司表示，将根据市场状况在公开市场或私下交易中回购股票。普通股回购计划没有到期日。此表不包括为满足与员工股票期权无现金行使有关的行权价格而投标的股票，或为履行与员工股权奖励有关的预扣税义务而投标的股票。
该公司在2019年年中红帽交易结束时暂停了股票回购计划。截至2020年12月31日，该计划下的采购授权资金余额约为20亿美元。
第6项：选定的财务数据：
我们已经提前通过了最近对S-K条例第301项的修正案，该修正案删除了选定的财务数据。
项目7.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析：
请参阅IBM《2020年度股东报告》的第18至64页，通过引用将其并入本文。
项目7A。关于市场风险的定量和定性披露：
请参阅IBM《2020年度股东报告》第63页和第64页中标题为“市场风险”的章节，该章节在此并入作为参考。
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目录表
第8项.财务报表和补充数据：
请参阅IBM《2020年度股东报告》的第68至140页，通过引用将其并入本文。另请参阅本表格10-K S-1页的财务报表明细表。我们已经提前通过了最近对S-K条例第302条的修订，以重大追溯变更的原则性要求取代了现行的季度表格披露要求。
第9项会计和财务披露方面的变更和与会计师的分歧：
不适用。
项目9A。控制和程序：
公司管理层在首席执行官和首席财务官的参与下，评估了截至本报告所述期间结束时公司披露控制和程序的有效性。根据这项评价，首席执行官和首席财务官得出的结论是，截至本报告所述期间结束时，公司的披露控制和程序是有效的。
请参阅IBM《2020年度股东报告》第65至67页的《管理层报告》和《独立注册会计师事务所报告》，这两份报告在此并入作为参考。在第四财季，公司财务报告的内部控制没有发生任何变化，这些变化对公司的财务报告内部控制产生了重大影响，或有合理的可能性对其产生重大影响。
项目9B。其他信息：
由于退休，西德尼·陶雷尔将不会在2021年4月27日的公司年度股东大会上竞选连任。因此，公司章程第三条第二节被修改，将董事人数减少到12人，自2021年4月27日起生效。2021年4月27日生效的IBM章程全文作为本报告的附件3.2包括在内。
13
目录表
第III部
项目10.董事、高管和公司治理：
请参阅标题“任期一年的董事选举”、“董事会的治理和董事会委员会”、“治理和董事会--第16(A)节：报告受益所有权合规”、“治理和董事会--公司治理”和“常见问题--我如何为2022年年会提交一项事务？”在将于2021年4月27日举行的股东年会期间提交给美国证券交易委员会并交付给股东的最终委托书中，所有信息均以引用方式并入本文。有关公司高管的更多信息，还请参阅本表格第3页“注册人的高管(于2021年2月23日)”标题下的第10-K项。
第11项.高管薪酬：
参考《2020年度薪酬汇总表及相关说明》、《2020年度薪酬汇总表》、《2020年度薪酬讨论与分析》、《2020年度计划奖励表》、《2020年度财务年终杰出股权奖励表》、《2020年度期权行权及股票既得表》、《2020年度保留计划表》、《2020年养老金福利说明表》、《2020年养老金受益表》、《2020年不合格递延薪酬说明表》、《2020年非合格递延薪酬表》等标题下的信息。“2020年终止后的潜在薪酬叙事”、“2020年终止后的潜在支付表”、“治理和董事会-薪酬委员会的联锁和内部人参与：无”、“与风险有关的薪酬计划”、“2020年高管薪酬-董事会高管薪酬和管理资源委员会的报告”，以及IBM将提交给美国证券交易委员会并将于2021年4月27日举行的股东年度会议上提交给股东的最终委托书中的“薪酬比率”，所有这些信息均以参考方式并入本文。
第12项：某些实益所有人和管理层及相关股东的担保所有权事项：
指IBM将于2021年4月27日提交给美国证券交易委员会并与2021年4月27日召开的股东年会相关的最终委托书中“证券所有权-某些受益所有者的证券所有权”和“证券所有权-董事和高管的普通股和基于股票的持股”标题下的信息，所有这些信息都通过引用并入本文。
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目录表
股权薪酬计划信息
计划类别 |
| 中国证券的数量 (a) |
| 加权平均 |
| 中国证券的数量 | |
证券持有人批准的股权补偿计划 | |||||||
选项 |
| 1,500,000 | $ | 139.83 | — | ||
RSU | 16,270,098 | 不适用： | — | ||||
PSU | 5,824,730 | (2) | 不适用： | — | |||
小计 | 23,594,828 | $ | 139.83 | 67,949,557 | |||
未经证券持有人批准的股权补偿计划 | |||||||
选项 | — | $ | — | — | |||
RSU | 626,606 | 不适用： | — | ||||
PSU | 212,820 | (2) | 不适用： | — | |||
DCEAP共享 | 180,248 | 不适用： | — | ||||
小计 | 1,019,673 | $ | — | 34,786,258 | |||
总计 | 24,614,502 | $ | 139.83 | 102,735,815 | |||
N/A不适用
RSU=限制性股票单位，包括留存限制性股票单位
PSU=绩效共享单位
DCEAP股份=DCEAP下的承诺费用股份(见下文计划说明)
| (1) | 就19宗收购交易而言，截至12月，尚有83,839宗额外的以股份为基础的奖励，包括股票期权。 2020年31日作为公司的结果’S承担被收购实体授予的奖项。这些奖励的加权平均行使价格为43.88美元。本公司并无，亦不会根据该等被收购公司的计划作出任何进一步的股权证券授予或奖励。 |
| (2) | (A)栏中包括的PSU数量 以上反映的是最大支付金额。假设目标支付数量，证券持有人批准的股权补偿计划和未经证券持有人批准的股权补偿计划的PSU行使时将发行的证券数量为3,426,312个和125,188个。有关PSU的其他信息，包括支付计算，请参阅下面的信息‘‘2020年薪酬汇总表说明’’在IBM’S将提交给美国证券交易委员会的最终委托书，并将与将于4月举行的股东年会相关地传递给股东 27, 2021. |
在未经股东批准的情况下，授权发行股权证券的每个股权补偿计划的实质性特征如下：
2001年长期工作表现计划(“2001年计划”)
2001年计划已用于为公司高级管理人员以外的其他员工提供奖励资金。对公司高级管理人员的奖励一直并将继续由股东批准的1999年长期业绩计划(“1999计划”)提供资金；1999年计划也用于为高级管理人员以外的其他员工提供奖励资金，否则，2001计划的规定与1999计划相同，包括根据该计划可能授予的奖励类型(股票期权、限制性股票和单位奖励以及长期业绩激励奖励)。
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目录表
2001年计划由董事会高管薪酬和管理资源委员会(“委员会”)管理，该委员会可将其某些职责、权力和权力转授给公司的高级管理人员。赔偿金可以现金、股票或其组合的形式支付，经委员会批准后可延期支付。奖项不得转让或转让，除非(1)根据法律、遗嘱或世袭和分配法，(2)由于获奖者的残疾，或(3)经委员会批准。
如果参与者因死亡或残疾以外的原因终止雇用，除非奖励协议另有规定，否则所有未行使、延期和未支付的奖励应立即取消。如果参赛者死亡，或参赛者被公司视为残疾，并有资格根据IBM长期残疾计划(或其他雇主的任何后续计划或类似计划)的条款获得福利，参赛者的遗产、受益人或代表(视情况而定)应根据适用的奖励协议享有参赛者的权利和义务。此外，除非授奖协议另有规定，否则如果参与者不遵守授奖协议和2001年计划的所有适用条款，委员会可随时取消、撤销、暂停、扣留或以其他方式限制或限制任何未到期、未支付或延期的授奖。此外，如果参与者从事被确定为损害、损害或损害公司任何利益的任何行为或行为，奖励可能被取消。
PWCC收购长期绩效计划(《PWCC计划》)
根据2002年10月1日的公告，公司从普华永道收购普华永道咨询公司时，董事会采纳了普华永道计划。PWCC计划一直是并将继续纯粹用于资助因收购而受雇于公司的PWCC员工的奖励。对公司高级管理人员的奖励将不会由普华永道计划提供资金。PWCC计划的条款和条件与上述2001年计划的条款和条件基本相同。
IBM红帽收购长期业绩计划(“红帽计划”)
董事会于2019年7月9日就公司收购RedHat，Inc.通过了红帽计划。红帽计划一直是并将继续仅用于资助在收购结束前未受雇于IBM的员工的奖励。该公司高级管理人员的奖励将不会由红帽计划提供资金。红帽计划的条款和条件与上述2001年计划的条款和条件基本相同。
修订及重订递延薪酬及股权奖励计划(“DCEAP”)
DCEAP于1993年通过，并于2014年1月1日起修订和重述。根据经修订及重订的DCEAP，非管理董事收取与递延年度预聘金有关的承诺酬金股份。每一股承诺费用的价值相当于公司普通股的一股。当董事退役或以其他方式完成作为董事的服务时，根据董事的分配选择，递延到承诺费用股票中的金额将以现金和/或公司股票的形式一次性支付或分期支付。有关DCEAP的更多信息，请参阅IBM提交给美国证券交易委员会的最终委托书中的《2020董事薪酬叙事》，该委托书将于2021年4月27日召开的股东年会上提交给股东。
第13项：某些关系和相关交易，以及董事的独立性：
请参阅国际商用机器公司提交给美国证券交易委员会并与2021年4月27日召开的股东年会相关的最终委托书中“国际商用机器公司董事会”、“董事会的治理和董事会委员会”以及“治理和董事会-某些交易和关系”等标题下的信息，所有这些信息均以参考方式并入本文。
16
目录表
第14项.主要会计费和服务：
指IBM将于2021年4月27日提交给美国证券交易委员会并与2021年4月27日召开的股东年会相关的最终委托书中“董事会审计委员会报告”和“审计及非审计费用”标题下的信息，所有这些信息均以参考方式并入本文。
17
目录表
第IV部
第15项.展品、财务报表附表：
| (a) | 以下文件作为本报告的一部分提交： |
| 1. | IBM提交给股东的2020年度报告中的财务报表，在此并入作为参考： |
独立注册会计师事务所报告(第66和67页)。
截至2020年12月31日、2019年12月31日和2018年12月31日止三个年度的综合损益表(第68页)。
截至2020年12月31日、2019年12月31日及2018年12月31日止年度综合全面收益表(第69页)。
2020年12月31日和2019年12月31日的合并资产负债表(第70页)。
截至2020年12月31日、2019年12月31日和2018年12月31日的综合现金流量表(第71页)。
截至2020年12月31日、2019年12月31日和2018年12月31日的综合权益表(第72和73页)。
合并财务报表附注(第74页至第140页)。
| 2. | 财务报表明细表须按本表格第(8)项提交： |
页面 |
| 进度表数 |
| |
独立注册会计师事务所财务报表明细表。 | ||||
S-1 | 第二部分： | 截至2020年12月31日、2019年和2018年12月31日止年度的估值及合资格账户及储备。 |
由于所需事项不存在、数额不大或信息显示在合并财务报表或附注中，所有其他附表均被省略。
| 3. | 展品： |
参考每名员工的人数第601%项S-K法规 |
| 展品的描述 |
| 展品编号在这件事上表格10-K |
|---|---|---|---|---|
(3) | 公司注册证书及附例。 | |||
IBM公司注册证书是2007年4月27日提交的形成8-K的附件3.2，在此并入作为参考。 | ||||
截至2021年1月1日修订的IBM章程是2020年12月18日提交的形成8-K的附件3.2，在此引入作为参考。 | ||||
IBM章程，于2021年4月27日修订生效。 | 3.2 | |||
(4) | 界定担保持有人权利的文书。 | |||
定义2025年到期的7.00%债券和2045年到期的7.00%债券的持有者权利的工具分别是1995年10月30日提交的形成8-K的证据2和3，并通过引用并入本文。 | ||||
定义2096年到期的7.125%债券持有人权利的文书是1996年12月6日提交的形成8-K/A的附件4.2，并通过引用并入本文。 |
18
目录表
参考每名员工的人数第601%项S-K法规 |
| 展品的描述 |
| 展品编号在这件事上表格10-K |
|---|---|---|---|---|
定义2027年到期的6.22%债券持有人权利的文书是1997年8月1日提交的附件3以形成8-K，并通过引用并入本文。 | ||||
定义2028年到期的6.50%债券持有人权利的文书是1998年1月8日提交的形成8-K的附件2，并通过引用并入本文。 | ||||
定义2022年到期的1.875%票据持有人权利的文书是2012年7月27日提交的附件2.1，以形成8-K，并通过引用并入本文。 | ||||
定义2023年到期的3.375%票据持有人权利的文书是2013年7月31日提交的附件2以形成8-K，并通过引用并入本文。 | ||||
定义2025年到期的2.875%票据持有人权利的文书是2013年11月6日提交的形成8-K的附件3，通过引用并入本文。 | ||||
定义2024年到期的3.625%票据持有人权利的文书是2014年2月11日提交的附件5，以形成8-K，并通过引用并入本文。 | ||||
定义2021年到期的浮动利率票据持有人权利的文书是2014年11月5日提交的形成8-K的附件2，并通过引用并入本文。 | ||||
定义2023年到期的1.250%票据持有人权利的文书是2014年11月25日提交的形成8-K的附件2，并通过引用并入本文。 | ||||
定义2022年到期的2.625%票据持有人权利的文书是2015年8月4日提交的附件2，以形成8-K，并通过引用并入本文。 | ||||
界定2022年到期的2.875%票据持有人权利的文书为附件2，形成8-K，于2015年11月6日提交，并通过引用并入本文。 | ||||
定义2026年到期的3.450%票据和2046年到期的4.700%票据的持有人权利的工具是2016年2月18日提交的形成8-K的附件4.4和4.5. | ||||
定义2021年到期的0.500%的票据、2024年到期的1.125%的票据和2028年到期的1.750%的票据的持有人的权利的文书是2016年3月4日提交的8-K表格的附件4.1、4.2和4.3，通过引用并入本文。 | ||||
定义2026年到期的0.300%票据持有人权利的文书是2016年11月1日提交的形成8-K的附件4，并通过引用并入本文。 | ||||
定义2022年到期的2.500%票据和2027年到期的3.300%票据的持有人权利的工具是2017年1月26日提交的形成8-K的附件4.3和4.4，特此引入作为参考。 | ||||
定义2025年到期的0.950%票据和2029年到期的1.500%票据持有人权利的文书是2017年5月22日提交的8-K表格的附件4.1和4.2，并在此引用作为参考。 |
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目录表
参考每名员工的人数第601%项S-K法规 |
| 展品的描述 |
| 展品编号在这件事上表格10-K |
|---|---|---|---|---|
界定2023年到期的0.375%的票据、2025年到期的0.875%的票据、2027年到期的1.250%的票据和2031年到期的1.750%的票据的持有人的权利的文书是附件4.1、4.2、4.3和4.4，以形成2019年1月30日提交的8-K表格，并在此引用作为参考。 | ||||
定义2021年到期的浮动利率票据、2022年到期的2.850%的票据、2024年到期的3.000%的票据、2026年到期的3.300%的票据、2029年到期的3.500%的票据、2039年到期的4.150%的票据和2049年到期的4.250%的票据的持有人的权利的工具是2019年5月14日提交的8-K表格的展示品4.1%、4.3%、4.4%、4.5%、4.6%、4.7%和4.8%，通过引用并入本文。 | ||||
定义2028年到期的0.300%的票据、2032年到期的0.650%的票据和2040年到期的1.200%的票据的持有者的权利的工具是2020年2月10日提交的8-K表格的附件4.1、4.2和4.3，并通过引用并入本文。 | ||||
定义2027年到期的1.700%的票据、2030年到期的1.950%的票据、2040年到期的2.850%的票据和2050年到期的2.950%的票据的持有者的权利的工具是2020年5月6日提交的8-K表格的证物4.1、4.2、4.3和4.4，并通过引用并入本文。 | ||||
IBM和纽约梅隆银行(作为大通曼哈顿银行(全国协会)的继任者)作为受托人，日期为1993年10月1日的契约，见附件4.1，以形成截至2017年9月30日的季度的10-Q，并在此引入作为参考。 | ||||
IBM和纽约梅隆银行(作为大通曼哈顿银行(全国协会)的继任者)于1993年10月1日签署的第一份Indenture补充契约，日期为1995年12月15日，现为截至2017年9月30日的季度Form 10-Q的附件4.2%，特此作为参考并入本文。 | ||||
根据《交易法》第12条登记的证券说明 | 4.1 | |||
(10) | 材料合同 | |||
IBM2001年长期业绩计划是一项补偿性计划，载于S-8表格登记说明书第3333-87708号中，该修订计划已作为附件110.1提交，以形成截至2007年9月30日的季度的10-Q表格，现以引用方式并入。* | ||||
《IBM PWCC收购长期绩效计划》是一项补偿性计划，载于S-8表格的注册号为第3333-102872号的注册说明书中，该修订计划已作为附件110.2提交，以形成截至2007年9月30的季度的10-Q表，特此引用作为参考。* | ||||
IBM红帽收购长期绩效计划是一项补偿计划，包含在2020年12月18日提交的S-8表格登记声明第333-232585号中，作为修订计划作为S-8表格POS的附件4.8提交，以供参考。 | ||||
IBM1999年长期业绩计划是一项补偿性计划，载于S-8表格的注册说明书第3333-30424号中，该修订计划已作为附件10.3提交，以形成截至2007年9月30日的季度的10-Q表格，在此引用作为参考。* |
20
目录表
参考每名员工的人数第601%项S-K法规 |
| 展品的描述 |
| 展品编号在这件事上表格10-K |
|---|---|---|---|---|
IBM1997年长期业绩计划是一项补偿性计划，载于S-8表格的登记说明书第333-31305号中，该修订计划已作为附件10.4提交，以形成截至2007年9月30日的季度的10-Q表格，在此引用作为参考。* | ||||
LTPP股权奖励协议的形式，涉及(I)股票期权、限制性股票、限制性股票单位、现金结算的限制性股票单位、SARS和(Ii)保留限制性股票单位奖励。此类股权授予协议表以及2014年6月9日生效的相关条款和条件文件已在附件10.1下作为附件10.2提交，以形成截至2014年3月31日的季度的F10-Q，以供参考。* | ||||
《LTPP业绩股单位股权奖励协议表》作为附件10.1存档，形成截至2015年3月31日的季度业绩10-Q表，特此并入作为参考。* | ||||
LTPP股权奖励协议的条款和条件作为附件10.1提交，以形成截至2016年6月30日的季度的10-Q，并通过引用并入此处。* | ||||
于2018年6月1日生效的《LTPP业绩股单位股权奖励协议表》和《LTPP股权奖的条款和条件》，与上述奖励协议有关，作为附件10.1提交，以形成截至2018年3月31日的季度的10-Q表，以供参考。* | ||||
关于截至2018年6月30日的季度，(I)股票期权、限制性股票、限制性股票单位、现金结算的限制性股票单位、SARS、(Ii)业绩股份单位和(Iii)保留限制性股票单位的LTPP股权奖励协议的格式以及LTPP股权奖励的条款和条件，与上述奖励协议相关，作为附件10.1提交，以形成截至2018年6月30日的季度的10-Q，以供参考。* | ||||
关于(I)股票期权、限制性股票、限制性股票单位、现金结算的限制性股票单位、SARS、(Ii)业绩股票单位和(Iii)保留限制性股票单位奖励的股权奖励协议的格式以及2018年10月1日生效的LTPP股权奖励的条款和条件，与前述奖励协议相关，作为附件10.1提交，以形成截至2018年9月30日的季度的10-Q，以供参考。* | ||||
LTPP股权奖励协议的条款和条件已作为附件10.2提交，以形成截至2019年3月31日的季度的10-Q，并通过引用并入此处。* | ||||
股票期权、限制性股票、限制性股票单位、现金结算的限制性股票单位和SARS的股权奖励协议的格式，以及2019年7月15日生效的LTPP股权奖励的条款和条件，与上述奖励协议相关，作为附件10.1提交，以形成截至2019年6月30日的季度的10-Q，以供参考。* |
21
目录表
参考每名员工的人数第601%项S-K法规 |
| 展品的描述 |
| 展品编号在这件事上表格10-K |
|---|---|---|---|---|
关于(I)股票期权、限制性股票、限制性股票单位、现金结算的限制性股票单位、SARS和(Ii)绩效股票单位的LTPP股权奖励协议的格式，以及LTPP股权奖励的条款和条件，自2019年10月1日起生效，与上述奖励协议相关，作为附件10.1提交，以形成截至2019年9月30日的季度的10-Q，以供参考。* | ||||
绩效股单位LTPP股权奖励协议的格式和LTPP股权奖励的条款和条件，于2019年12月17日生效，与上述奖励协议相关，作为附件10.1至Form 10-K提交，截至2019年12月31日的年度，以供参考。 | ||||
绩效股单位LTPP股权奖励协议的格式和LTPP股权奖励的条款和条件，与上述奖励协议相关，作为附件10.1至Form 10-Q提交，截至2020年3月31日的季度，以供参考。* | ||||
IBM LTPP Equity Awards于2020年6月1日生效，截至2020年6月30日的季度作为附件10.1至Form 10-Q提交，其条款和条件通过引用并入此处。* | ||||
国际商用机器公司将向美国证券交易委员会提交最终委托书，并在2021年4月27日举行的股东年度会议上向股东提交的最终委托书中，董事会薪酬计划在此以参考方式并入。*董事会薪酬计划的一般信息-2020年董事薪酬。* | ||||
IBM非雇员董事股票期权计划包含在S-8表格的注册声明33-60227中，在此引用作为参考。* | ||||
IBM董事会修订和重新声明了延期薪酬和股权奖励计划，该计划于2014年1月1日起修订并重新声明，该计划已作为附件10.1提交，以形成截至2013年12月31日的年度的10-K，并在此引入作为参考。* | ||||
修订后的延期补偿和股权奖励计划修正案1于2018年1月30日生效，作为附件10.1提交，以形成截至2017年12月31日的年度的10-K，现以引用方式并入本文。 | ||||
IBM补充高管留任计划是一项补偿计划，经过修订和重述，截至2008年12月31日，该计划已作为附件10.2提交，以形成截至2008年12月31日的年度10-K，在此引入作为参考。* | ||||
IBM补充高管留任计划的第1号修正案，2014年12月9日生效，作为附件10.1提交，以形成截至2014年12月31日的年度的10-K，通过引用并入此处。* | ||||
IBM Extra 401(K)Plus计划，这是一项补偿计划(以前的IBM高管延期补偿计划)，已修订并重新声明，直至2021年1月1日。* |
| 10.1 |
22
目录表
参考每名员工的人数第601%项S-K法规 |
| 展品的描述 |
| 展品编号在这件事上表格10-K |
|---|---|---|---|---|
IBM2003年员工股票购买计划包含在注册声明333-104806中的S-8表格中，并在2005年4月1日之前进行了修订，该计划已作为附件10.3提交，以形成截至2005年3月31日的季度的10-Q表格，在此引用作为参考。* | ||||
《竞业禁止协议表》作为附件10.2提交，以形成截至2009年3月31日的季度的10-Q表，在此引用作为参考。 | ||||
《竞业禁止协议表》作为附件10.1提交，以形成截至2012年3月31日的季度的10-Q表，在此引用作为参考。* | ||||
《竞业禁止协议表》作为附件10.2提交，以形成截至2015年12月31日的年度的10-K表，在此引用作为参考。* | ||||
竞业禁止协议表作为附件10.3提交，以形成截至2016年6月30日的季度的10-Q表，在此并入作为参考。* | ||||
《竞业禁止协议表》作为附件10.1提交，以形成截至2016年12月31日的年度的10-K表，在此引用作为参考。* | ||||
《竞业禁止协议表》作为附件10.3提交，以形成截至2017年12月31日的年度的10-K表，在此引用作为参考。* | ||||
《竞业禁止协议表》作为附件10.2提交，以形成截至2018年9月30日的季度的10-Q表，在此引用作为参考。* | ||||
截至2019年12月31日的年度，《竞业禁止协议表》作为附件10.2提交至Form 10-K，在此引用作为参考。* | ||||
竞业禁止协议格式。* | 10.2 | |||
詹姆斯·怀特赫斯特与IBM签署的信函协议，日期为2018年10月28日* | 10.3 | |||
詹姆斯·怀特赫斯特与IBM签署的信函协议，日期为2019年12月12日* | 10.4 | |||
由Erich Clementi与IBM签署的信函协议，于2019年4月30日生效，作为附件10.1提交，形成截至2019年3月31日的第三季度的10-Q，通过引用并入此处。 | ||||
由弗吉尼亚·M·罗梅蒂和IBM签署的日期为2020年12月15日的信函作为附件99.2包含在2020年12月16日提交的Form 8-K中，并在此引用作为参考。* | ||||
由约翰·E·凯利三世和IBM签署的日期为2020年12月15日的信函作为附件99.1包含在2020年12月18日提交的Form 8-K中，并在此引用作为参考。* | ||||
国际商业机器公司和IBM Credit Bank LLC作为借款人、几家贷款人和其他金融机构之间于2020年7月2日签订的2500,000,000美元364天信贷协议，行政代理摩根大通银行，法国巴黎银行，花旗银行，加拿大皇家银行和瑞穗银行作为辛迪加代理，以及其中指定的文件代理，作为附件10.1，形成2020年7月2日的8-K表格，以供参考。 |
23
目录表
参考每名员工的人数第601%项S-K法规 |
| 展品的描述 |
| 展品编号在这件事上表格10-K |
|---|---|---|---|---|
国际商业机器公司和IBM Credit Bank LLC作为借款人，不时与该协议的几个贷款人，作为行政代理的摩根大通银行，作为辛迪加代理的法国巴黎银行，花旗银行，N.A.，加拿大皇家银行和瑞穗银行，以及其中指定的文件代理，作为借款人，修订和重新签署了截至2018年7月19日的2,500,000,000美元的三年期信贷协议，以及其中点名的文件代理，作为附件10.2提交，以形成2018年7月20日的8-K表格，以供参考。 | ||||
修订和重订于2018年7月19日的10,250,000,000美元五年期信贷协议，国际商业机器公司作为借款人，该协议的几个不时当事人，摩根大通银行，N.A.，作为行政代理，法国巴黎银行，花旗银行，N.A.，和加拿大皇家银行和瑞穗银行，有限公司作为辛迪加代理，以及其中点名的文件代理，作为附件10.3提交，以形成2018年7月20日的8-K表格，通过引用并入本文。 | ||||
确认终止日期延长至2,500,000,000美元国际商业机器公司和IBM Credit Bank LLC作为借款人，不时签署该协议的几个贷款人，作为行政代理，法国巴黎银行，花旗银行，N.A.，加拿大皇家银行和瑞穗银行作为辛迪加代理，以及其中点名的文件代理，作为附件10.2提交，形成日期为2019年7月19日的8-K，通过引用并入本协议。 | ||||
确认终止日期延长至10,250,000,000美元国际商业机器公司作为借款人，该协议的几个不时当事人，摩根大通银行，N.A.，作为行政代理，法国巴黎银行，花旗银行，N.A.，加拿大皇家银行和瑞穗银行，有限公司作为辛迪加代理，以及其中被点名的文件代理，作为借款人，该协议的几个不时当事人，摩根大通银行，N.A.，和文件代理，提交作为附件10.3，以形成日期为2019年7月19日的8-K，通过引用并入本文。 | ||||
国际商业机器公司和IBM Credit LLC作为借款人，不时与该协议的几个贷款方，作为行政代理的摩根大通银行，作为辛迪加代理的法国巴黎银行，花旗银行，N.A.，加拿大皇家银行和瑞穗银行，以及其中被点名的文件代理，作为借款人，摩根大通银行，N.A.，加拿大皇家银行和瑞穗银行作为辛迪加代理，以及其中点名的文件代理，以引用的方式并入本文。 | ||||
国际商业机器公司(International Business Machines Corporation)作为借款人，不时与该协议的几个贷款方、行政代理摩根大通银行(JPMorgan Chase Bank，N.A.)、辛迪加代理法国巴黎银行(BNP Paribas)、花旗银行(Citibank，N.A.)、加拿大皇家银行银行和瑞穗银行(Mizuho Bank，Ltd.)签订的修订和重新签署的五年期信贷协议第一修正案，日期为2020年7月2日，作为附件10.3提交到2020年7月2日的8-K表格中，通过引用将其并入本文。 | ||||
(13) | 给证券持有人的年度报告** | 13 | ||
(21) | 注册人的子公司 | 21 |
24
目录表
参考每名员工的人数第601%项S-K法规 |
| 展品的描述 |
| 展品编号在这件事上表格10-K |
|---|---|---|---|---|
(23) | 独立注册会计师事务所的同意 | 23.1 | ||
(24) | 授权书 | 24.1 | ||
IBM董事会决议授权委托书以10-K格式签署本年度报告 | 24.2 | |||
(31) | 根据根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302节通过的1934年《证券交易法》第13A-14(A)条或第15D-14(A)条由首席执行官认证 | 31.1 | ||
CFO根据根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302节通过的1934年《证券交易法》第13A-14(A)条或第15D-14(A)条获得的证明 | 31.2 | |||
(32) | 根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906节通过的《美国法典》第18编第1350节首席执行官的证明 | 32.1 | ||
CFO根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906节通过的《美国法典》第18编第1350节的证明 | 32.2 | |||
101.INS | XBRL实例文档-实例文档不会显示在交互数据文件中，因为它的XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中。 | |||
101.SCH | XBRL分类扩展架构文档 | |||
101.CAL | XBRL分类扩展计算链接库文档 | |||
101.DEF | XBRL分类扩展定义Linkbase文档 | |||
101.LAB | XBRL分类扩展标签Linkbase文档 | |||
101.PRE | XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档 | 101 | ||
104 | 封面交互数据文件-封面交互数据文件不会出现在交互数据文件中，因为其XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中。 | 104 |
*签订管理层合同或补偿计划或安排。
**IBM 2020年提交给股东的年度报告第141页列出的绩效图表被视为已提供但未提交。
第16项：10-K汇总表：
没有。
25
目录表
第1个，共2个
签名
根据1934年《证券交易法》第13款或第15款(D)款的要求，注册人已正式授权下列签署人代表其签署本报告。
国际商务组织 (注册人) | ||
发信人： | /S/Arvind Krishna | |
Arvind Krishna | ||
董事会主席 | ||
和首席执行官 | ||
日期：2021年2月23日 | ||
根据1934年《证券交易法》的要求，本报告已由以下人员以登记人的身份在指定日期签署。
签名 |
| 标题 |
| 日期 |
/S/Arvind Krishna | 董事会主席兼首席执行官 | 2021年2月23日 | ||
Arvind Krishna | ||||
/S/詹姆斯·J·卡瓦诺 | 高级副总裁和酋长 | 2021年2月23日 | ||
詹姆斯·J·卡瓦诺 | ||||
/撰稿S/罗伯特·F·德尔·贝内 | 总裁副主计长 | 2021年2月23日 | ||
罗伯特·F·德尔·贝内 |
目录表
第2页，共2页
董事会
发信人： | /发稿S/Frank SEDLARCIK | ||
弗兰克·塞德拉西克 | |||
托马斯·布伯尔 | 董事 | 事实律师2021年2月23日 | |
迈克尔·L·埃斯克夫 | 董事 | ||
David·法尔 | 董事 | ||
亚历克斯·戈尔斯基 | 董事 | ||
米歇尔·霍华德 | 董事 | ||
安德鲁·利伟诚 | 董事 | ||
F·威廉·麦克纳布三世 | 董事 | ||
玛莎·E·波拉克 | 董事 | ||
约瑟夫·R·瑞典安 | 董事 | ||
西德尼·陶雷尔 | 董事 | ||
彼得·R·沃瑟 | 董事 | ||
弗雷德里克·H·沃德尔 | 董事 |
目录表
独立注册会计师事务所报告
关于财务报表明细表
致本公司董事会及股东
国际商业机器公司：
我们对国际商业机器公司股东2020年年度报告(该报告和合并财务报表以引用方式并入本10-K年度报告)中所指的2021年2月23日的合并财务报表的审计也包括对本10-K表第15(A)(2)项所列财务报表明细表的审计。我们认为，本财务报表与相关合并财务报表一起阅读时，在所有重要方面都公平地呈现了其中所载的信息。
/s/普华永道会计师事务所
普华永道会计师事务所
纽约，纽约
2021年2月23日
目录表
附表II
国际商业机器公司及其子公司
对账户和准备金进行估值和鉴定
截至2月31日的12个年度：
(百万美元)
描述 |
| 平衡点：起头这一时期的 |
| 添加/(扣除额) |
| 核销 |
| 其他 |
| 平衡点：结束日期：期间 | |||||
信贷损失准备 | |||||||||||||||
2020 | |||||||||||||||
-当前 | $ | * | $ | $ | ( | $ | $ | ||||||||
-非当前 | $ | * | $ | $ | ( | $ | ( | $ | |||||||
2019 | |||||||||||||||
-当前 | $ | $ | $ | ( | $ | $ | |||||||||
-非当前 | $ | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | |||||||
2018 | |||||||||||||||
-当前 | $ | $ | $ | ( | $ | ( | $ | ||||||||
-非当前 | $ | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | |||||||
存货损失准备 | |||||||||||||||
2020 | $ | $ | $ | ( | $ | $ | |||||||||
2019 | $ | $ | $ | ( | $ | $ | |||||||||
2018 | $ | $ | $ | ( | $ | ( | $ | ||||||||
以收入为基础的准备金 | |||||||||||||||
2020 | $ | $ | $ | ( | $ | $ | |||||||||
2019 | $ | $ | $ | ( | $ | $ | |||||||||
2018 | $ | $ | $ | ( | $ | ( | $ | ||||||||
*由于采用了当期预期信贷损失指导意见，2019年12月31日的期初余额不等于拨备。
对津贴的增加/(扣除)是应收账款和存货中无法收回的金额估计数的变化，分别记入费用和成本账户。当公司认为金额无法收回时，将予以注销。对基于收入的拨备的增加/(扣除)代表收入估计减少的变化，主要是由于与收入相关的计划，包括客户和业务合作伙伴返点。以收入为基础的拨备的注销是指由于汇给客户和业务伙伴的金额而减少的拨备。其他主要包括货币换算调整。
S-1