蒙特罗斯环境集团宣布2022年第四季度和全年业绩
-创纪录的一年广泛的有机收入增长(不包括CTEH)-
-客户保留收入1和交叉销售服务收入2创纪录的一年-
-继续扩大专利组合和对技术的投资-
-强劲的资产负债表；以强劲的运营现金流为资金的收购和投资-
-提供2023年全年的乐观展望-
亚洲网阿肯色州小石城2月28日电Montrose Environmental Group，Inc.(以下简称“公司”、“Montrose”或“Meg”)(纽约证券交易所市场代码：MEG)今天公布了截至2022年12月31日的第四季度和全年业绩。
蒙特罗斯公司首席执行官兼董事首席执行官维杰·曼特里施普达达评论说：“我感谢我的同事们的努力，他们使蒙特罗斯公司又度过了令人难以置信的一年。尽管华侨城新冠肺炎的收入预计会下降，与2021年相比减少了约1.25亿美元，但我们的收入，不包括华侨城，有机同比增长了创纪录的26%。因此，我们的总收入与去年同期相比保持稳定，尽管我们预计今年年初会下降。除CTEH外，我们业务的增长是广泛的，反映了我们所有细分市场的强劲有机增长。特别是，PFAS水处理技术、温室气体测量和缓解以及可再生能源服务仍然是强劲的增长引擎。2022年，我们将客户收入留存率提高到约96%，交叉销售活动增加了近一倍，达到约占收入的35%。我们的业务实力也明显体现在我们的运营现金产生上，这一点仍然强劲。我们在2022年对业务的收购和投资来自运营产生的现金。
我们相信，我们在2022年的受控收购步伐是谨慎的，因为我们专注于执行我们的有机增长机会。自2023年初以来，我们加大了并购活动的节奏，今年迄今宣布了两笔交易，预计今年还会有更多交易。展望2023年，考虑到强劲的业务顺风，我们对继续为所有利益相关者创造实质性价值的能力保持乐观。“
曼特里斯普达达先生继续说：“正如我们自首次公开募股以来所强调的那样，我们CTEH业务的应急响应性质仍然难以预测，就像第四季度的情况一样。我们希望通过我们对无响应服务和收购的有机增长的投资来缓解这一业务的内在变异性。我们仍然相信Montrose核心响应服务和CTEH响应服务之间令人难以置信的价值和强大的协同效应。
我们在有机增长、有吸引力的终端市场敞口、强大的收购渠道和一流的服务方面的过往记录，使我们有信心在2023年及以后实现我们的目标。我们对2023年的前景非常乐观。
_________________________________________
(1)客户收入留存，定义为2021年不包括CTEH的客户收入在2022年重现的百分比。考虑到应急工作的间歇性，CTEH的收入不包括在计算中。
(2)交叉销售活动，定义为客户在同一会计年度内购买两项或两项以上Montrose服务的总收入的百分比。
2022年第四季度业绩
2022年第四季度的总收入为1.395亿美元，而去年同期为1.438亿美元。收入的变化主要是由于对华侨银行提供的新冠肺炎相关服务的需求下降。不包括CTEH于2022年第四季度及2021年第四季度分别为2,580万美元及4,100万美元的收入，2022年第四季度的收入为1.137亿美元，较上年同期的1.028亿美元增长10.6%，主要是由于我们的测量和分析部门实现了强劲的有机增长，以及除CTEH之外的评估、许可和响应业务的强劲增长，以及在过去12个月内完成的收购的贡献。
2022年第四季度净亏损1080万美元，或每股亏损0.50美元，而去年同期净亏损150万美元，或每股亏损0.19美元。同比变化主要归因于本年度基于股票的薪酬支出增加，但部分被我们利率互换的公允价值收益所抵消。
2022年第四季度，调整后净收益为640万美元，调整后每股净收益为0.07美元，而上一年第四季度调整后净收益为920万美元，调整后每股净收益为0.14美元。这一同比变化主要是由于本年度的折旧和利息支出增加，以及调整带来的税收影响增加。
2022年第四季度合并调整后息税前利润为1,780万美元，而去年同期为1,730万美元，这主要是由于我们的测量和分析以及修复和再利用部门的利润率更高以及有机增长，这抵消了CTEH新冠肺炎相关收入的预期下降。
2022年全年业绩
2022年全年总收入为5.444亿美元，而前一年为5.464亿美元。不包括分别为360万美元和1210万美元的停产服务收入，2022年全年的总收入为5.408亿美元，而前一年为5.43亿美元。收入的变化主要是由于华侨城预计提供的新冠肺炎相关服务将大幅减少，以及计划退出传统运营与维护合同。不包括2022年和2021年全年分别为1.139亿美元和2.315亿美元的CTEH收入，以及不包括中断服务的影响，2022年全年的收入为4.269亿美元，较上年的3.028亿美元增长41.0%，主要归因于测量和分析、补救和再利用部门以及我们评估、许可和响应部门中的非CTEH业务的强劲有机增长，以及收购的贡献。
2022年全年净亏损为3180万美元，或每股亏损1.62美元，而去年同期净亏损为2530万美元，或每股亏损1.56美元。同比变化主要是由于本年度基于股票的薪酬支出增加，但被本年度利息支出下降和利率互换的公允价值收益部分抵消。
2022年全年的调整后净收益为2510万美元，调整后每股净收益为0.24美元，而上一年同期调整后净收益为2910万美元，调整后每股净收益为0.38美元。这一同比变化主要归因于CTEH收入下降，但被几乎所有其他业务线的增长以及较高的折旧和所得税支出部分抵消，而利息支出下降则部分抵消了这一影响。
截至2022年12月31日的全年，综合调整后EBITDA3为6620万美元，而上年同期为7320万美元。这一同比变化主要归因于华侨城新冠肺炎相关服务收入预期下降，但这一下降主要被几乎所有其他业务线的强劲增长所抵消。
____________________________________
(3)合并调整后EBITDA、调整后净收益(亏损)和调整后每股净收益(亏损)均为非GAAP计量。有关这些衡量标准的讨论，请参阅本新闻稿的附录，包括它们是如何计算的，为什么我们认为它们为投资者提供了有用的信息，历史时期与最直接可比的GAAP衡量标准的对账，以及与前瞻性非GAAP信息相关的某些事项。
营运现金流、流动性与资本资源
截至2022年12月31日的全年，经营活动提供的现金为2060万美元，而上年同期为3760万美元。业务现金流包括本年度和上一年期间支付的或有对价1950万美元和1560万美元。不包括这些不属于日常业务的与收购有关的或有收益付款，经营活动的现金流为4010万美元，而上一年同期为5320万美元。
截至2022年12月31日，Montrose在扣除债务发行成本之前的总债务为1.663亿美元，流动资金为2.148亿美元，其中包括8980万美元的现金和1.25亿美元的循环信贷安排。按照我们目前的杠杆率，包括截至2025年1月的利率互换下1.00亿美元债务的固定利率，截至2022年12月31日，我们的加权平均利率为3.5%。
截至2022年12月31日，Montrose在其信贷安排下的杠杆率为1.3倍，其中包括可能以现金支付的与收购相关的或有收益支付。
收购
2022年11月，Montrose收购了领先的EHS和ESG数据软件集成咨询公司Huco Consulting，Inc.。总部设在德克萨斯州的Huco是该公司评估、许可和响应部门的一部分。
2023年1月，蒙特罗斯收购了Frontier Analytical实验室的业务，该实验室是一家专门从事高分辨率气相色谱-质谱仪分析服务的环境实验室，总部设在加利福尼亚州北部。FronTier是该公司测量和分析部门的一部分。
2023年2月，蒙特罗斯收购了特拉华州领先的环境工程和咨询公司环境联盟(EAI)。EAI是该公司补救和再利用部门的一部分。
2023年全年展望
该公司预计2023年全年收入将在5.5亿美元至6亿美元之间，综合调整后EBITDA3将在6800万美元至7400万美元之间。
我们的收入和合并调整后EBITDA3展望不包括来自尚未完成的未来收购或任何新的大型CTEH响应项目的任何好处。
网络广播和电话会议
该公司将于2023年3月1日(星期三)上午8：30主持网络广播和电话会议。东部时间讨论第四季度和全年财务业绩。在他们准备好的发言之后，将有一个问答环节。此次电话会议的网络直播将在Montrose公司网站的投资者栏目中进行，网址为www.montrose-env.com。拨打1-877-407-9208(国内)和1-201-493-6784(国际)也可以收听电话会议。对于那些无法收听现场直播的人，Montrose网站上将提供30天的电话会议音频回放。
关于蒙特罗斯
Montrose是一家领先的环境解决方案公司，专注于支持商业和政府机构应对今天的挑战，并为未来做好准备。Montrose在全球80多个地点拥有2800多名员工，将深厚的当地知识与设计、工程和运营的综合方法结合在一起，使公司能够有效和高效地响应每个项目的独特要求。从全面的空气测量和实验室服务到法规遵从性、应急响应、许可、工程和补救，Montrose提供创新和实用的解决方案，使其客户能够满足他们的迫切需求，并远远领先于战略曲线。欲了解更多信息，请访问www.montrose-env.com。
前瞻性陈述
本新闻稿包含符合修订后的1933年证券法第27A节和修订后的1934年证券交易法第21E节的前瞻性陈述。前瞻性陈述可以通过使用“打算”、“预期”和“可能”等词语以及其他预测或暗示未来事件的类似表达或不是历史事件的表述来识别。前瞻性陈述基于作出陈述时可获得的最新信息以及管理层对未来事件的合理信念或预期，会受到风险和不确定因素的影响，其中许多风险和不确定因素是公司无法控制的，可能会导致实际业绩或结果与前瞻性陈述中表达或暗示的信念或预期大不相同。可能导致实际结果不同的其他因素或事件也可能不时出现，公司不可能预测所有这些因素或事件。前瞻性陈述仅在发表之日发表，公司不承担更新任何前瞻性陈述以反映未来事件、发展或其他情况的义务，除非适用法律可能要求。投资者请参考该公司提交给证券交易委员会的文件，包括截至2022年12月31日的年度10-K报表，以获取有关可能导致实际结果与任何前瞻性陈述中所表达的大不相同的风险和不确定因素的更多信息。
联系方式：
投资者关系：
罗德尼·纳西尔
(949) 988-3383
邮箱：ir@montrose-env.com
媒体关系：
道格·东斯基
(646) 361-1427
邮箱：montrose@icrinc.com
Montrose环保集团，Inc.
简明合并业务报表和
综合损失
(单位为千，每股数据除外)
|
|
(未经审计) |
|
|
|
|
|
|
|
|||||||
|
|
截至本季度的 |
|
|
截至该年度为止 |
|
||||||||||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
||||
收入 |
|
$ |
139,514 |
|
|
$ |
143,794 |
|
|
$ |
544,416 |
|
|
$ |
546,413 |
|
收入成本(不包括 |
|
|
90,833 |
|
|
|
96,336 |
|
|
|
351,882 |
|
|
|
369,028 |
|
销售、一般和行政 |
|
|
45,175 |
|
|
|
34,793 |
|
|
|
176,295 |
|
|
|
117,658 |
|
公允价值在企业中的变化 |
|
|
245 |
|
|
|
337 |
|
|
|
(3,227 |
) |
|
|
24,372 |
|
折旧及摊销 |
|
|
11,551 |
|
|
|
11,665 |
|
|
|
47,479 |
|
|
|
44,810 |
|
营业收入(亏损) |
|
|
(8,290 |
) |
|
|
663 |
|
|
|
(28,013 |
) |
|
|
(9,455 |
) |
其他收入(费用) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
其他收入(费用) |
|
|
(935 |
) |
|
|
(637 |
) |
|
|
3,683 |
|
|
|
(2,546 |
) |
利息支出-净额 |
|
|
(1,229 |
) |
|
|
(407 |
) |
|
|
(5,239 |
) |
|
|
(11,615 |
) |
其他费用合计-净额 |
|
|
(2,164 |
) |
|
|
(1,044 |
) |
|
|
(1,556 |
) |
|
|
(14,161 |
) |
未计费用前亏损 |
|
|
(10,454 |
) |
|
|
(411 |
) |
|
|
(29,569 |
) |
|
|
(23,616 |
) |
所得税费用 |
|
|
358 |
|
|
|
1,061 |
|
|
|
2,250 |
|
|
|
1,709 |
|
净亏损 |
|
$ |
(10,812 |
) |
|
$ |
(1,472 |
) |
|
$ |
(31,819 |
) |
|
$ |
(25,325 |
) |
来自外资的股权调整 |
|
|
(45 |
) |
|
|
(18 |
) |
|
|
(28 |
) |
|
|
(35 |
) |
综合损失 |
|
|
(10,857 |
) |
|
|
(1,490 |
) |
|
|
(31,847 |
) |
|
|
(25,360 |
) |
可兑换和可赎回 |
|
|
(4,100 |
) |
|
|
(4,100 |
) |
|
|
(16,400 |
) |
|
|
(16,400 |
) |
可归因于 |
|
|
(14,912 |
) |
|
|
(5,572 |
) |
|
|
(48,219 |
) |
|
|
(41,725 |
) |
加权平均普通股 |
|
|
29,720 |
|
|
|
29,503 |
|
|
|
29,688 |
|
|
|
26,724 |
|
可归因于每股净亏损 |
|
$ |
(0.50 |
) |
|
$ |
(0.19 |
) |
|
$ |
(1.62 |
) |
|
$ |
(1.56 |
) |
Montrose环保集团，Inc.
简明综合财务状况表
(单位：千，共享数据除外)
|
|
十二月三十一日， |
|
|
十二月三十一日， |
|
||
资产 |
|
|
|
|
|
|
||
流动资产： |
|
|
|
|
|
|
||
现金、现金等价物和限制性现金 |
|
$ |
89,828 |
|
|
$ |
146,741 |
|
应收账款--净额 |
|
|
94,711 |
|
|
|
98,513 |
|
合同资产 |
|
|
52,403 |
|
|
|
40,139 |
|
预付资产和其他流动资产 |
|
|
10,292 |
|
|
|
7,957 |
|
应收所得税 |
|
|
694 |
|
|
|
508 |
|
流动资产总额 |
|
|
247,928 |
|
|
|
293,858 |
|
非流动资产： |
|
|
|
|
|
|
||
财产和设备--净值 |
|
|
36,045 |
|
|
|
31,521 |
|
经营性租赁使用权资产净值 |
|
|
26,038 |
|
|
|
23,532 |
|
融资租赁使用权资产净值 |
|
|
9,840 |
|
|
|
8,944 |
|
商誉 |
|
|
323,868 |
|
|
|
311,944 |
|
其他无形资产--净额 |
|
|
142,107 |
|
|
|
160,997 |
|
其他资产 |
|
|
6,088 |
|
|
|
2,298 |
|
总资产 |
|
$ |
791,914 |
|
|
$ |
833,094 |
|
可转换和可赎回的负债A-2系列 |
|
|
|
|
|
|
||
流动负债： |
|
|
|
|
|
|
||
应付账款和其他应计负债 |
|
|
63,412 |
|
|
|
68,936 |
|
应计薪资和福利 |
|
|
20,528 |
|
|
|
25,971 |
|
业务收购或有对价，当前 |
|
|
3,801 |
|
|
|
31,450 |
|
经营租赁负债的当期部分 |
|
|
7,895 |
|
|
|
6,888 |
|
融资租赁负债的当期部分 |
|
|
3,775 |
|
|
|
3,512 |
|
长期债务的当期部分 |
|
|
12,031 |
|
|
|
10,938 |
|
流动负债总额 |
|
|
111,442 |
|
|
|
147,695 |
|
非流动负债： |
|
|
|
|
|
|
||
企业收购或有对价，长期 |
|
|
4,454 |
|
|
|
4,350 |
|
其他非流动负债 |
|
|
13 |
|
|
|
100 |
|
递延税项负债--净额 |
|
|
5,742 |
|
|
|
4,006 |
|
转换选项 |
|
|
25,731 |
|
|
|
23,081 |
|
经营租赁负债--扣除当期部分 |
|
|
19,437 |
|
|
|
16,859 |
|
融资租赁负债--当期部分的净额 |
|
|
6,486 |
|
|
|
5,756 |
|
长期债务--扣除递延融资费用后的净额 |
|
|
152,494 |
|
|
|
161,818 |
|
总负债 |
|
|
325,799 |
|
|
|
363,665 |
|
承付款和或有事项 |
|
|
|
|
|
|
||
可转换和可赎回A-2系列优先股面值0.0001美元- |
|
|
|
|
|
|
||
授权、已发行和已发行股份：截至2022年12月31日的17,500股 |
|
|
152,928 |
|
|
|
152,928 |
|
股东权益： |
|
|
|
|
|
|
||
普通股，面值0.000004美元；授权股份：1.9亿股 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
额外实收资本 |
|
|
492,676 |
|
|
|
464,143 |
|
累计赤字 |
|
|
(179,497 |
) |
|
|
(147,678 |
) |
累计其他综合收益 |
|
|
8 |
|
|
|
36 |
|
股东权益总额 |
|
|
313,187 |
|
|
|
316,501 |
|
可转换和可赎回的总负债系列A-2 |
|
$ |
791,914 |
|
|
$ |
833,094 |
|
Montrose环保集团，Inc.
简明合并现金流量表
(单位：千)
|
|
截至该年度为止 |
|
|||||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
||
经营活动： |
|
|
|
|
|
|
||
净亏损 |
|
$ |
(31,819 |
) |
|
$ |
(25,325 |
) |
调整以将净亏损调整为净现金 |
|
|
|
|
|
|
||
(收回)坏账准备 |
|
|
(1,097 |
) |
|
|
1,135 |
|
折旧及摊销 |
|
|
47,479 |
|
|
|
44,810 |
|
使用权资产摊销 |
|
|
9,289 |
|
|
|
8,151 |
|
基于股票的薪酬费用 |
|
|
43,290 |
|
|
|
10,321 |
|
金融工具的公允价值变动 |
|
|
(3,396 |
) |
|
|
2,195 |
|
企业收购中的公允价值变动 |
|
|
(3,227 |
) |
|
|
24,372 |
|
递延所得税 |
|
|
2,250 |
|
|
|
1,709 |
|
清偿债务成本 |
|
|
— |
|
|
|
4,052 |
|
其他 |
|
|
349 |
|
|
|
(195 |
) |
经营性资产和负债变动--扣除收购： |
|
|
|
|
|
|
||
应收账款和合同资产 |
|
|
4,394 |
|
|
|
(36,164 |
) |
预付费用和其他流动资产 |
|
|
(1,763 |
) |
|
|
(1,148 |
) |
应付账款和其他应计负债 |
|
|
(9,878 |
) |
|
|
23,996 |
|
应计薪资和福利 |
|
|
(6,830 |
) |
|
|
3,244 |
|
支付或有对价 |
|
|
(19,457 |
) |
|
|
(15,628 |
) |
经营租约的变更 |
|
|
(8,935 |
) |
|
|
(7,944 |
) |
经营活动提供的净现金 |
|
$ |
20,649 |
|
|
$ |
37,581 |
|
投资活动： |
|
|
|
|
|
|
||
来自公司所有和财产保险的收益 |
|
|
329 |
|
|
|
413 |
|
购置财产和设备以及专有软件开发 |
|
|
(10,002 |
) |
|
|
(6,987 |
) |
(付款)收取购货价格真UPS |
|
|
(389 |
) |
|
|
(9,336 |
) |
为收购支付的现金--扣除获得的现金 |
|
|
(28,625 |
) |
|
|
(55,731 |
) |
用于投资活动的现金净额 |
|
$ |
(38,687 |
) |
|
$ |
(71,641 |
) |
融资活动： |
|
|
|
|
|
|
||
来自信贷额度的收益 |
|
|
— |
|
|
|
109,000 |
|
按信用额度付款 |
|
|
— |
|
|
|
(109,000 |
) |
定期贷款收益 |
|
|
— |
|
|
|
175,000 |
|
偿还定期贷款 |
|
|
(8,750 |
) |
|
|
(173,905 |
) |
支付或有对价及其他买入价 |
|
|
(11,107 |
) |
|
|
(9,865 |
) |
偿还融资租赁 |
|
|
(3,967 |
) |
|
|
(2,711 |
) |
发行普通股所得款项 |
|
|
— |
|
|
|
169,783 |
|
递延发行费用的支付 |
|
|
(183 |
) |
|
|
(446 |
) |
发债成本 |
|
|
— |
|
|
|
(2,590 |
) |
发行供行使的普通股所得款项 |
|
|
1,643 |
|
|
|
7,237 |
|
向A-2系列股东支付股息 |
|
|
(16,400 |
) |
|
|
(16,400 |
) |
融资活动提供的现金净额(用于) |
|
$ |
(38,764 |
) |
|
$ |
146,103 |
|
现金、现金等价物和 |
|
$ |
(56,802 |
) |
|
$ |
112,043 |
|
外汇对现金余额的影响 |
|
|
(111 |
) |
|
|
(183 |
) |
现金、现金等价物和受限现金： |
|
|
|
|
|
|
||
年初 |
|
|
146,741 |
|
|
|
34,881 |
|
期末 |
|
$ |
89,828 |
|
|
$ |
146,741 |
|
(下一页续) |
|
|||||||
|
|
截至该年度为止 |
|
|||||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
||
现金流量信息的补充披露： |
|
|
|
|
|
|
||
为利息支付的现金，净额 |
|
$ |
6,514 |
|
|
$ |
5,012 |
|
缴纳所得税的现金，净额 |
|
$ |
789 |
|
|
$ |
412 |
|
非现金投资和融资活动的补充披露： |
|
|
|
|
|
|
||
应计购置的财产和设备 |
|
$ |
2,261 |
|
|
$ |
790 |
|
融资租赁项下购置的财产和设备 |
|
$ |
5,061 |
|
|
$ |
1,766 |
|
为收购新业务而发行的普通股 |
|
$ |
— |
|
|
$ |
8,320 |
|
收购未支付或有对价 |
|
$ |
8,255 |
|
|
$ |
35,800 |
|
收购或有代价，以股份支付 |
|
$ |
— |
|
|
$ |
26,084 |
|
计入应付帐款和其他应计负债的要约成本 |
|
$ |
— |
|
|
$ |
183 |
|
(结束语) |
|
|||||||
非GAAP财务信息
除了我们在公认会计原则下的业绩外，在本新闻稿中，我们还提出了其他一些不是公认会计原则所要求或根据公认会计原则提出的财务业绩的补充财务衡量标准，包括综合调整后EBITDA、调整后净收益(亏损)和调整后每股净收益(亏损)。我们计算综合调整后EBITDA为扣除利息支出、所得税支出(利益)和折旧及摊销前的净收益(亏损)，并对某些其他项目的影响进行了调整，包括基于股票的薪酬支出和收购相关成本，详见下表。我们将调整后净收益(亏损)计算为无形资产摊销前净收益(亏损)、基于股票的补偿费用、金融工具和或有收益的公允价值变动以及其他损益，详见下表。调整后每股净收益(亏损)是指股东应占的调整后净收益(亏损)除以适用期间已发行普通股的加权平均股数。
综合调整后EBITDA是管理层用来评估我们的财务业绩并将其与同行进行比较、评估我们的业务战略的有效性、做出预算和资本分配决定以及与我们的高管激励薪酬相关的主要指标之一。调整后净收益(亏损)和调整后每股净收益(亏损)是评估扣除利息和税后持续业务表现的有用指标。这些衡量标准也经常被分析师、投资者和其他感兴趣的各方用来评估我们行业的公司。此外，我们相信它们有助于突出我们经营业绩的趋势，因为它们通过剔除非运营性质或管理层控制之外的损益，以及在合并调整后EBITDA的情况下，剔除可能因有关资本结构、我们经营的税收管辖区和资本投资的长期战略决策而存在重大差异的项目，从而允许对不同时期的财务业绩进行更一致的比较。
然而，这些非GAAP衡量标准确实有一定的局限性，不应被视为净收益(亏损)、每股收益(亏损)或根据GAAP得出的任何其他业绩衡量标准的替代品。我们列报的综合调整后EBITDA、调整后净收益(亏损)和调整后每股净收益(亏损)不应被解读为我们未来的业绩不会受到我们可能进行调整的异常或非经常性项目的影响。此外，合并调整后EBITDA、调整后净收益(亏损)和调整后每股净收益(亏损)可能无法与本行业或不同行业的其他公司使用的类似名称衡量标准相比较，其他公司可能不会提出这些或类似的衡量标准。管理层通过使用这些衡量标准作为补充财务指标，并与我们根据公认会计原则编制的结果相结合，弥补了这些限制。我们鼓励投资者和其他人全面审查我们的财务信息，不依赖任何单一衡量标准，并将综合调整后EBITDA、调整后净收益(亏损)和调整后每股净收益(亏损)与相关的GAAP衡量标准结合起来查看。
此外，我们还提供了2023年合并调整后EBITDA的估计数。这些预测计入了对收入、运营利润率以及公司和其他成本的估计。然而，我们无法将我们对合并调整后EBITDA的预测与最直接可比的GAAP衡量标准--净收益(亏损)--进行协调，而不采取不合理的努力，因为合并调整后EBITDA中排除的某些重要项目具有不可预测或未知的性质，因此难以量化估算净收益(亏损)所需的金额。具体地说，我们无法估计某些项目的未来影响，包括所得税(费用)福利、基于股票的薪酬支出、公允价值变化以及A-2系列优先股发行的会计处理和业务收购或有事项的变化。我们预计这些项目的可变性可能会对我们报告的GAAP财务结果产生重大影响。
在本新闻稿中，我们还提到了我们的有机增长。我们将有机增长定义为收购后前12个月不包括收购收入和不包括出售或停产业务收入的收入变化。由于CTEH对Montrose的重要性，以及CTEH的业务应急方面的潜在年度收入波动，我们还披露了没有CTEH年度有机收入增长的有机增长。我们预计，无论有没有CTEH，我们都将继续披露有机收入增长。管理层将有机增长作为评估我们运营结果的手段之一。然而，有机增长不是根据美国公认会计原则或GAAP计算的收入增长的衡量标准，应该与根据GAAP计算的收入增长一起考虑。我们已经实现了有机增长，并预计将继续这样做。
蒙特罗斯环境集团有限公司
净亏损与调整后净收益的对账
(单位：千)
(未经审计)
|
|
截至本季度的 |
|
|
截至该年度为止 |
|
|
||||||||||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
||||
净亏损 |
|
$ |
(10,812 |
) |
|
$ |
(1,472 |
) |
|
$ |
(31,819 |
) |
|
$ |
(25,325 |
) |
|
无形资产摊销(1) |
|
|
8,474 |
|
|
|
9,216 |
|
|
|
36,053 |
|
|
|
35,154 |
|
|
基于股票的薪酬(2) |
|
|
10,915 |
|
|
|
3,734 |
|
|
|
43,290 |
|
|
|
10,321 |
|
|
采购成本(3) |
|
|
537 |
|
|
|
432 |
|
|
|
1,891 |
|
|
|
2,088 |
|
|
金融工具公允价值变动(四) |
|
|
1,268 |
|
|
|
544 |
|
|
|
(3,396 |
) |
|
|
2,195 |
|
|
与融资交易有关的费用(5) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
7 |
|
|
|
50 |
|
|
企业收购或有事项的公允价值变动(6) |
|
|
245 |
|
|
|
337 |
|
|
|
(3,227 |
) |
|
|
24,372 |
|
|
其他损失和费用(7) |
|
|
2,494 |
|
|
|
553 |
|
|
|
4,459 |
|
|
|
1,400 |
|
|
调整的税收效应(8) |
|
|
(6,701 |
) |
|
|
(4,148 |
) |
|
|
(22,142 |
) |
|
|
(21,161 |
) |
|
调整后净收益 |
|
$ |
6,420 |
|
|
$ |
9,196 |
|
|
$ |
25,116 |
|
|
$ |
29,094 |
|
|
优先股息系列A-2 |
|
|
(4,100 |
) |
|
|
(4,100 |
) |
|
|
(16,400 |
) |
|
|
(16,400 |
) |
|
调整后的净收入可归因于 |
|
$ |
2,320 |
|
|
$ |
5,096 |
|
|
$ |
8,716 |
|
|
$ |
12,694 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
每股净亏损可归因于 |
|
$ |
(0.50 |
) |
|
$ |
(0.19 |
) |
|
$ |
(1.62 |
) |
|
$ |
(1.56 |
) |
|
调整后每股净收益(9) |
|
$ |
0.08 |
|
|
$ |
0.17 |
|
|
$ |
0.29 |
|
|
$ |
0.48 |
|
|
稀释后调整后每股净收益(10) |
|
$ |
0.07 |
|
|
$ |
0.14 |
|
|
$ |
0.24 |
|
|
$ |
0.38 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
加权平均已发行普通股 |
|
|
29,720 |
|
|
|
29,503 |
|
|
|
29,688 |
|
|
|
26,724 |
|
|
完全稀释后的股份 |
|
|
35,686 |
|
|
|
35,422 |
|
|
|
35,997 |
|
|
|
33,139 |
|
|
___________________________________
(1)代表无形资产的摊销。
(2)指与(I)向雇员发出购股权奖励、(Ii)向董事及选定雇员授予限制性股票、(Iii)向选定雇员授予股票增值权有关的非现金股票薪酬开支。
(3)包括与收购活动相关的财务和税务调查、咨询、法律、估值、会计和差旅成本以及与收购相关的激励措施。
(4)金额与A-2系列优先股附带的利率掉期工具及嵌入衍生工具的公允价值变动有关。
(5)金额为与再融资和修订债务安排相关的非资本化费用。
(6)反映收购结束时业务收购或有事项的预期结算值与相关期间结束时该等或有事项的预期(或实际)值之间的差额。
(7)2022年，金额包括与退出遗留水处理和沼气运营和维护合同以及公司位于加利福尼亚州伯克利的启动实验室相关的成本，以及与我们土壤修复业务重组相关的某些运营租赁使用权资产的减值费用和遣散费。于2021年，金额包括因采用ASC 842而重新计量融资租赁而产生的非营运费用，以及与实施新企业资源规划有关的费用。
(8)将蒙特罗斯28.0%的边际税率适用于上述非GAAP调整，每个调整都是税前调整。
(9)代表股东应占的调整后净收益除以已发行的加权平均普通股。
(10)代表股东应占经调整净收入除以完全摊薄股份。
蒙特罗斯环境集团有限公司
净亏损与合并调整后EBITDA的对账
(单位：千)
(未经审计)
|
|
截至本季度的 |
|
|
截至该年度为止 |
|
||||||||||
|
|
2022 |
|
|
2021(a) |
|
|
2022 |
|
|
2021(a) |
|
||||
净亏损 |
|
$ |
(10,812 |
) |
|
$ |
(1,472 |
) |
|
$ |
(31,819 |
) |
|
$ |
(25,325 |
) |
利息支出 |
|
|
1,229 |
|
|
|
407 |
|
|
|
5,239 |
|
|
|
11,615 |
|
所得税费用 |
|
|
358 |
|
|
|
1,061 |
|
|
|
2,250 |
|
|
|
1,709 |
|
折旧及摊销 |
|
|
11,551 |
|
|
|
11,665 |
|
|
|
47,479 |
|
|
|
44,810 |
|
EBITDA |
|
$ |
2,326 |
|
|
$ |
11,661 |
|
|
$ |
23,149 |
|
|
$ |
32,809 |
|
基于股票的薪酬(1) |
|
|
10,915 |
|
|
|
3,734 |
|
|
|
43,290 |
|
|
|
10,321 |
|
采购成本(2) |
|
|
537 |
|
|
|
432 |
|
|
|
1,891 |
|
|
|
2,088 |
|
金融工具公允价值变动(三) |
|
|
1,268 |
|
|
|
544 |
|
|
|
(3,396 |
) |
|
|
2,195 |
|
与融资交易有关的费用(4) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
7 |
|
|
|
50 |
|
企业收购中的公允价值变动 |
|
|
245 |
|
|
|
337 |
|
|
|
(3,227 |
) |
|
|
24,372 |
|
其他损失和费用(6) |
|
|
2,494 |
|
|
|
553 |
|
|
|
4,459 |
|
|
|
1,400 |
|
合并调整后EBITDA |
|
$ |
17,785 |
|
|
$ |
17,261 |
|
|
$ |
66,173 |
|
|
$ |
73,235 |
|
___________________________________
(A)根据最初使用现行方法披露的数额重新计算了上期数额。有关这一方法变化的讨论，请参阅该公司2022年8月8日发布的2022年第二季度收益报告。
(1)指与(I)向雇员发出购股权奖励、(Ii)向董事及选定雇员授予限制性股票、(Iii)向选定雇员授予股票增值权有关的非现金股票薪酬开支。
(2)包括与收购活动相关的财务和税务调查、咨询、法律、估值、会计和差旅成本以及与收购相关的激励措施。
(3)金额与A-2系列优先股附带的利率掉期工具及嵌入衍生工具的公允价值变动有关。
(4)金额为与再融资及修订债务安排有关的非资本化开支。
(5)反映收购结束时业务收购或有事项的预期结算值与相关期间结束时该等或有事项的预期(或实际)值之间的差额。
(6)2022年，金额包括与退出遗留水处理和沼气运营和维护合同以及公司位于加利福尼亚州伯克利的启动实验室相关的成本，以及与我们土壤修复业务重组相关的某些运营租赁使用权资产的减值费用和遣散费。于2021年，金额包括因采用ASC 842而重新计量融资租赁而产生的非营运费用，以及与实施新企业资源规划有关的费用。