附录 99.1 — 新闻稿

利氏兄弟公布 2022 年第四季度业绩

创下全年创纪录的60亿美元 GTV

温哥华，2023年2月21日——利氏兄弟拍卖公司（纽约证券交易所和多伦多证券交易所：澳大利亚央行、“公司”、“利奇兄弟”、“我们” 或 “我们的”）公布了截至2022年12月31日的三个月的第四季度业绩如下。

（所有数字均以美元列报）

利氏兄弟首席执行官安·范多齐（Ann Fandozzi）表示：“利氏兄弟在2022年实现了出色的利润表现，GTV收入达到创纪录的60亿美元。这些业绩反映了我们为团队设定的高执行标准，也反映了我们对为客户创造价值的高度重视。我们对收购IAA的预期完成及其在未来几年对利氏兄弟的预期影响感到兴奋。”

此外，利氏兄弟首席财务官埃里克·雅各布斯补充说：“我们对第四季度持续强劲的财务表现感到满意。尽管供应、组合和定价环境充满挑战，但利氏兄弟团队表现良好，我们对保持势头的能力充满信心。”

第四季度财务和业务指标摘要¹:

●	总交易价值（“GTV”）¹扣除外汇影响后，同比增长6％至15亿美元，同比增长9％

●	总收入同比增长24％，达到4.439亿美元

●

服务收入同比增长11％，达到2.725亿美元

●

库存销售收入同比增长50％，达到1.713亿美元

●	净收入同比增长48％，达到4530万美元

●	摊薄后的每股收益同比增长48％，至每股0.40美元

●	摊薄后的调整后每股收益¹同比增长36％，至每股0.68美元

●	调整后 EBITDA¹同比增长24％，达到1.215亿美元

全年财务和商业指标摘要¹:

●	扣除外汇影响后，GTV同比增长9％，达到60亿美元，同比增长12％

●	总收入同比增长22％，达到17亿美元

●

服务收入同比增长14％，达到11亿美元

●

库存销售收入同比增长37％，达到6.832亿美元

●	净收入同比增长110％，达到3.198亿美元

●	摊薄后的每股收益同比增长110％，至每股2.86美元

●	摊薄后的调整后每股收益同比增长24％，至每股2.41美元

●	调整后的息税折旧摊销前利润同比增长21％，达到4.652亿美元

¹有关利氏兄弟使用和定义该指标的信息，请参阅本新闻稿中的 “关键运营指标” 和 “非公认会计准则指标” 部分


里奇兄弟	1

财务和运营要点


	截至12月31日的三个月								截至12月31日的年度
							% 变化								% 变化
（以美元计，每股收益和百分比除外）	2022			2021			2022 比 2021		2022			2021			2022 比 2021
GTV	$	1,544,267		$	1,461,492		6	%	$	6,025,889		$	5,533,931		9	%
服务收入		272,523			244,788		11	%		1,050,583			917,759		14	%
服务收入占GTV总额的百分比		17.6	%		16.7	%	90	bps		17.4	%		16.6	%	80	bps

库存销售收入		171,338			114,585		50	%		683,225			499,212		37	%
库存退货		17,771			11,426		56	%		74,651			51,291		46	%
库存率		10.4	%		10.0	%	40	bps		10.9	%		10.3	%	60	bps

归属于股东的净收益		45,290			30,595		48	%		319,657			151,868		110	%
调整后 EBITDA		121,522			98,202		24	%		465,215			385,324		21	%
归属于股东的摊薄后每股收益	$	0.40		$	0.27		48	%	$	2.86		$	1.36		110	%
归属于股东的摊薄后的调整后每股收益	$	0.68		$	0.50		36	%	$	2.41		$	1.94		24	%

按地理划分的 GTV


		截至12月31日的三个月						截至12月31日的年度
					% 变化						% 变化
（以美元计，百分比除外）		2022		2021	2022 比 2021			2022		2021	2022 比 2021

美国	$	853,420	$	809,504	5	%	$	3,432,366	$	3,230,708	6	%
加拿大		456,043		413,669	10	%		1,707,072		1,441,929	18	%
国际		234,804		238,319	(1)	%		886,451		861,294	3	%
GTV 总数	$	1,544,267	$	1,461,492	6	%	$	6,025,889	$	5,533,931	9	%

第四季度：

●	GTV同比增长6％，达到15亿美元，这得益于手数的反弹，被组合调整后的价格疲软、外汇的不利影响和不利的资产组合所抵消。扣除外汇影响后，GTV增长了9％。

●	服务收入同比增长11％，这得益于拍卖和市场（“A＆M”）的强劲贡献以及我们其他服务的正增长。服务收入占GTV的百分比同比增长90个基点至17.6％。

●	库存回报率同比增长56％，达到1780万美元，这是由于库存交易量增加，这主要是由我们在美国的战略账户中的租赁行业推动的。风险团队的出色执行推动了强劲的10.4％的库存率。

●	净收入同比增长48％，达到4530万美元，这要归因于营业收入的强劲增长、利率上升带来的利息收入增加以及有效税率的降低。

●	调整后的息税折旧摊销前利润增长了24％，这得益于24％的收入增长带来的高流量。

●	与2021年相比，在业务库存管理系统上激活的组织总数同比增长了465％。


里奇兄弟	2

全年：

●	在持续强劲的需求、强劲的资产定价和更高的手数的推动下，GTV同比增长9％，达到60亿美元，部分被外汇的不利影响和不利的资产组合所抵消。扣除外汇影响后，GTV增长了12％。

●	服务收入同比增长14％，这得益于2022年初实施的更高的买家费用以及我们其他服务的收入增长。服务收入占GTV的百分比同比增长80个基点至17.4％。

●	库存回报率同比增长46％，达到7,470万美元，这要归因于库存交易量的增加，包括来自我们在美国的主要金融和租赁领域的战略账户。此外，加拿大销售的库存量有所增加，主要集中在商业运输和建筑业。风险团队的出色执行推动了强劲的10.9％的库存率。

●	净收入同比增长110％，达到3.198亿美元，这主要是由于出售博尔顿物业在不动产、厂房和设备上获得了1.691亿美元的收益。增长也是由于营业收入增加和有效税率降低，但部分被970万美元所抵消，这主要与我们的2021年票据的利息支出增加和赎回亏损有关。

●	尽管成本面临通货膨胀压力，而且与我们的增长计划投资相关的成本增加，但调整后的息税折旧摊销前利润增长了21％，这得益于收入增长22％的强劲流入。

●	2022 年，经营活动提供的现金为 4.631 亿美元

●	截至2022年12月31日的十二个月中，债务/净收入为1.9倍。

●	调整后的净负债¹/调整后的息税折旧摊销前利¹在截至2022年12月31日的十二个月中，为0.3倍。

各细分市场的结果


	截至2022年12月31日的三个月						截至2022年12月31日的年度
（以美元计，百分比除外）	A&M			其他	合并		A&M			其他	合并
佣金	$	124,898	$	—	$	124,898	$	485,916	$	—	$	485,916
费用		97,174		50,451		147,625		366,079		198,588		564,667
服务收入总额		222,072		50,451		272,523		851,995		198,588		1,050,583
库存销售收入		171,338		—		171,338		683,225		—		683,225
总收入		393,410		50,451		443,861		1,535,220		198,588		1,733,808
辅助和后勤服务费用		—		14,009		14,009		—		52,628		52,628
其他服务费用		25,742		2,801		28,543		104,902		10,597		115,499
售出库存的成本		153,567		—		153,567		608,574		—		608,574
销售、一般和管理		115,568		20,289		135,857		466,251		73,682		539,933
分部利润	$	98,533	$	13,352	$	111,885	$	355,493	$	61,681	$	417,174
GTV 总数	$	1,544,267		不适用		不适用	$	6,025,889		不适用		不适用
A&M 服务收入占GTV总费率的百分比		14.4	%	不适用		不适用		14.1	%	不适用		不适用


	截至2021年12月31日的三个月							截至2021年12月31日的年度
（以美元计，百分比除外）	A&M			其他		合并		A&M			其他		合并
佣金	$	126,135		$	—	$	126,135	$	469,718		$	—	$	469,718
费用		73,370			45,283		118,653		293,408			154,633		448,041
服务收入总额		199,505			45,283		244,788		763,126			154,633		917,759
库存销售收入		114,585			—		114,585		499,212			—		499,212
总收入		314,090			45,283		359,373		1,262,338			154,633		1,416,971
辅助和后勤服务费用		—			13,780		13,780		—			52,301		52,301
其他服务费用		25,216			1,988		27,204		97,423			5,534		102,957
售出库存的成本		103,159			—		103,159		447,921			—		447,921
销售、一般和管理		110,161			15,735		125,896		406,360			49,843		456,203
分部利润	$	75,554		$	13,780	$	89,334	$	310,634		$	46,955	$	357,589
GTV 总数	$	1,461,492			不适用		不适用	$	5,533,931			不适用		不适用
A&M 服务收入占GTV总费率的百分比		13.7	%		不适用		不适用		13.8	%		不适用		不适用

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¹有关利氏兄弟使用和定义该指标的信息，请参阅本新闻稿中的 “关键运营指标” 和 “非公认会计准则指标” 部分


里奇兄弟	3

拍卖和市场细分市场结果：

第四季度：

●	农工服务收入同比增长11％，达到2.221亿美元，A＆M的接受率提高了70个基点至14.4％，这得益于2022年初实施的更高的买家费用。

●	库存销售收入同比增长50％，达到1.713亿美元，这主要是由于通过库存交易签约的GTV组合增加。这种组合的增加主要是由我们在美国的战略账户推动的。

全年：

●	农工服务收入同比增长12％，达到8.52亿美元，A＆M的接受率提高了40个基点至14.1％，这得益于2022年初实施的更高的买家费用。

●	库存销售收入同比增长37％，达到6.832亿美元，这主要是由于通过主要来自我们的美国战略客户团队的库存交易签订的GTV组合增加。

其他服务板块业绩：

第四季度：

●	其他服务总收入同比增长11％，达到5,050万美元，这主要是由于纳入了SmarteQuip，RBFS的业绩和执行力有所提高，以及Rouse的增长。

●	其他服务销售、一般和管理费用同比增长29％，达到2,030万美元，这要归因于我们在RBFS和Rouse的增长计划以及加入SmarteQuip所带来的劳动力成本增加。

全年：

●	其他服务总收入同比增长28％，达到1.986亿美元，这主要是由于RBFS的业绩和执行力有所提高，SmarteQuip的加入以及Rouse的强劲增长。

●	其他服务成本同比增长91％，达到1,060万美元，这主要是由于收购了SmarteQuip。

●	其他服务销售、一般和管理费用同比增长48％，达到7,370万美元，这要归因于纳入SmarteQuip，RBFS的成本上涨且业绩强劲，以及对我们在Rouse的增长计划的投资。


里奇兄弟	4

股息信息

季度分红

2023年1月13日，公司宣布派发每股普通股0.27美元的季度现金股息，将于2023年3月3日支付给2023年2月10日的登记股东。

2022 年第四季度和全年财报电话会议

利氏兄弟将于2023年2月21日太平洋时间下午2点/美国东部时间下午5点/格林尼治标准时间晚上10点举行电话会议，讨论其截至2022年12月31日的季度和年度的财务业绩。网络直播的重播将持续到2023年3月21日。

电话会议和网络直播的详细信息可通过以下链接获得：

https://investor.ritchiebros.com

关于里奇兄弟

利氏兄弟（纽约证券交易所和多伦多证券交易所：RBA）成立于1958年，是一家全球资产管理和处置公司，为客户提供买卖二手重型设备、卡车和其他资产的端到端解决方案。该公司的销售渠道包括建筑、商业运输、农业、能源、采矿和林业等多个领域，其销售渠道包括：Ritchie Bros. Auctioneers，全球最大的工业拍卖商，通过在线竞标提供现场拍卖活动；IronPlanet，一个提供多种价格和时机选择的受控市场；Rith Chie List，North 的自助上市服务美国；欧洲领先的在线设备上市服务公司Mascus；提供私下谈判销售的 Ritchie Bros. Private Treaty；以及特定行业的解决方案 GovPlanet、TruckPlanet 和 Ritchie Bros. Energy。该公司的解决方案套件还包括利氏兄弟资产解决方案和Rouse Services LLC，它们共同提供完整的端到端资产管理、数据驱动的情报和性能基准测试系统；SmarteQuip，一个支持客户管理设备生命周期并将零件采购与原始设备制造商和经销商整合在一起的创新技术平台；以及通过利氏兄弟金融服务提供的设备融资和租赁。有关 Ritchie Bros. 的更多信息，请访问 Ritchiebros.com。

前瞻性陈述

本新闻稿包含适用的美国和加拿大证券立法所指的前瞻性陈述和前瞻性信息（统称为 “前瞻性陈述”），特别包括有关未来财务和经营业绩以及增长和价值前景以及股息支付的陈述。前瞻性陈述是不是历史事实的陈述，通常由 “期望”、“计划”、“预期”、“项目”、“目标”、“潜力”、“时间表”、“预测”、“预算”、“估计”、“打算” 或 “相信” 等词语及其负面含义来识别，或者事件或条件 “将”、“将”、“将”、“会”、“相信” 等词语来识别可能”、“可以”、“应该” 或 “可能” 出现。所有此类前瞻性陈述均基于管理层截至发表此类陈述之日的意见和估计。前瞻性陈述必然涉及假设、风险和不确定性，其中某些是公司无法控制的，包括 COVID-19 疫情的持续时间和对公司运营、客户运营和总体经济状况的影响，包括通货膨胀、利率上升和汇率波动；影响二手设备供求的众多因素；当地、区域和全球行业的经济和其他状况；作为公司关闭条件的风险对IAA的待收购可能无法满足（或放弃），任何一方都可以终止合并协议，或者拟议的IAA交易的完成可能会推迟或根本不完成；公司成功整合包括IAA在内的被收购公司并从此类收购中获得预期收益的能力；与待处理的IAA交易相关的巨额成本；公开宣布或完成拟议的IAA交易后可能出现的业务中断；以及风险和不确定性设定在公司截至2022年12月31日的10-K表年度报告以及我们随后的10-Q表季度报告中，这些报告可在美国证券交易委员会、SEDAR和公司网站上查阅。上述清单并未详尽列出可能影响公司前瞻性陈述的因素。无法保证前瞻性陈述会被证明是准确的，实际结果可能与这些前瞻性陈述中表达或暗示的结果存在重大差异。前瞻性陈述自本新闻稿发布之日起作出，除非适用的证券立法要求，否则公司不承担任何更新此处包含信息的义务。出于上述原因，您不应过分依赖前瞻性陈述。


里奇兄弟	5

关键运营指标

我们会定期审查许多指标，包括以下关键运营指标，以评估我们的业务、衡量我们的业绩、确定影响我们业务的趋势并做出运营决策。我们认为这些关键运营指标对投资者很有用，因为管理层使用这些指标来评估我们的业务增长和运营战略的有效性。

我们将关键运营指标定义如下：

总交易价值：代表在公司拍卖和在线市场上出售的所有物品的总收入。GTV不是衡量财务业绩、流动性或收入的指标，也不在公司的合并财务报表中列报。

库存退货:库存销售收入减去库存销售成本。

库存率:库存退货除以库存销售收入。

库存管理系统激活: 在IMS上激活的组织数目。当客户签署了年度多渠道合同并设置了 IMS 实例以允许以数字方式将设备定向到我们的交易解决方案之一时，组织即被视为在 IMS 上激活。

每批售出的出价:每次出价均通过我们的实时在线竞价系统以电子方式完成。一批被定义为要出售的单一资产，或者将一组资产捆绑成一个单位出售。该指标计算出某一批次收到的出价总数除以已售出拍品的总数。该指标不包括GovPlanet交易。

已售拍品总数:要出售的单一资产，或将一组资产捆绑成一个单位出售。低价值资产有时会捆绑成一个批次，统称为 “小额批量”。该指标不包括GovPlanet交易。


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GTV 和部分简明合并财务信息

GTV和简明合并损益表—第四季度

（以美元计，每股金额和百分比除外）

（未经审计）


	截至12月31日的三个月						截至12月31日的年度
					% 变化						% 变化
		2022		2021	2022 比 2021			2022		2021	2022 比 2021
GTV	$	1,544,267	$	1,461,492	6	%	$	6,025,889	$	5,533,931	9	%
收入：
服务收入	$	272,523	$	244,788	11	%	$	1,050,583	$	917,759	14	%
库存销售收入		171,338		114,585	50	%		683,225		499,212	37	%
总收入		443,861		359,373	24	%		1,733,808		1,416,971	22	%
运营费用：
服务成本		42,553		40,984	4	%		168,127		155,258	8	%
售出库存的成本		153,567		103,159	49	%		608,574		447,921	36	%
销售、一般和管理		135,856		125,896	8	%		539,933		456,203	18	%
与收购相关的成本		22,194		13,971	59	%		37,261		30,197	23	%
折旧和摊销		24,342		22,977	6	%		97,155		87,889	11	%
外汇（收益）损失		(202)		4	(5,150)	%		(954)		792	(220)	%
运营费用总额		378,310		306,991	23	%		1,450,096		1,178,260	23	%
处置不动产、厂房和设备的收益		333		125	166	%		170,833		1,436	11,796	%
营业收入		65,884		52,507	25	%		454,545		240,147	89	%
利息支出		(9,532)		(10,373)	(8)	%		(57,880)		(36,993)	56	%
利息收入		3,730		393	849	%		6,971		1,402	397	%
衍生品公允价值的变化，净值		—		(1,248)	(100)	%		1,263		(1,248)	(201)	%
其他收入，净额		(1,094)		134	(916)	%		1,089		1,924	(43)	%
所得税前收入		58,988		41,413	42	%		405,988		205,232	98	%
所得税支出		13,666		10,837	26	%		86,230		53,378	62	%
净收入	$	45,322	$	30,576	48	%	$	319,758	$	151,854	111	%
净收益归因于：
股东	$	45,290	$	30,595	48	%	$	319,657	$	151,868	110	%
非控股权益		32		(19)	(268)	%		101		(14)	(821)	%
净收入	$	45,322	$	30,576	48	%	$	319,758	$	151,854	111	%
归属于股东的每股收益：
基本	$	0.41	$	0.28	46	%	$	2.89	$	1.38	109	%
稀释	$	0.40	$	0.27	48	%	$	2.86	$	1.36	110	%
加权平均已发行股票数量：
基本		110,874,044		110,558,905	0	%		110,781,282		110,315,782	0	%
稀释		111,968,794		111,620,283	0	%		111,886,025		111,406,830	0	%


里奇兄弟	7

简明合并资产负债表

（以美元计，股票数据除外）

（未经审计）


	2022年12月31日		2021年12月31日
资产
现金和现金等价物	$	494,324	$	326,113
限制性现金		131,622		102,875
贸易和其他应收账款		186,448		150,895
减去：信用损失备抵金		(3,268)		(4,396)
库存		103,050		102,494
其他流动资产		48,341		64,346
应收所得税		2,600		19,895
流动资产总额		963,117		762,222

限制性现金		—		933,464
不动产、厂房和设备		459,137		449,087
其他非流动资产		163,375		142,504
无形资产		322,652		350,516
善意		948,816		947,715
递延所得税资产		6,630		7,406
总资产	$	2,863,727	$	3,592,914

负债和权益
应付拍卖收益	$	425,716	$	292,789
贸易和其他负债		294,763		280,308
应缴所得税		41,307		5,677
短期债务		29,118		6,147
长期债务的当前部分		4,386		3,498
流动负债总额		795,290		588,419

长期债务		577,111		1,733,940
其他非流动负债		147,290		147,260
递延所得税负债		53,961		52,232
负债总额		1,573,652		2,521,851

承付款和或有开支
股东权益：
股本：
普通股；无面值，授权、发行无限量股份，以及
已发行股份：110,881,363（2021 年 12 月 31 日：110,618,049）		246,283		227,504
额外的实收资本		85,261		59,535
留存收益		1,043,169		839,609
累计其他综合亏损		(85,104)		(55,973)
股东权益		1,289,609		1,070,675
非控股权益		466		388
股东权益总额		1,290,075		1,071,063
负债和权益总额	$	2,863,727	$	3,592,914


里奇兄弟	8

简明合并现金流量表

（以美元计，千美元）

（未经审计）


		截至12月31日的年度
	2022		2021
提供的现金（用于）：
经营活动：
净收入	$	319,758	$	151,854
对不影响现金的项目的调整：
折旧和摊销		97,155		87,889
基于股份的支付支出		41,664		31,335
递延所得税支出		(253)		3,859
未实现的外汇（收益）损失		(6,468)		(107)
处置不动产、厂房和设备的收益		(170,833)		(1,436)
赎回2021年票据的亏损		4,792		—
债务发行成本的摊销		3,872		2,926
使用权资产的摊销		19,373		12,832
衍生品公允价值的变化		(1,263)		1,248
其他，净额		4,076		2,752
经营资产和负债的净变动		151,182		24,434
经营活动提供的净现金		463,055		317,586
投资活动：
收购，扣除获得的现金		(63)		(170,976)
不动产、厂房和设备的增加		(31,972)		(9,816)
处置不动产、厂房和设备的收益		165,542		1,911
增加无形资产		(39,965)		(33,671)
发行应收贷款		(22,037)		(2,622)
偿还应收贷款		5,487		1,108
其他，净额		340		—
由（用于）投资活动提供的净现金		77,332		(214,066)
筹资活动：
支付给股东的股息		(115,219)		(103,797)
收购NCI的剩余权益		—		(5,556)
支付给 NCI 的股息		—		(104)
行使期权和股票期权计划的收益		5,872		16,250
在发行股票时缴纳预扣税		(3,955)		(9,283)
短期债务净增加（减少）		776		(21,608)
长期债务的收益		—		1,106,957
偿还长期债务		(1,131,000)		(5,328)
债务发行成本		(4,257)		(5,655)
偿还融资租赁债务		(10,339)		(10,968)
用于融资活动的净现金		(1,258,122)		960,908
外币汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响		(18,771)		(8,871)
（减少）增加		(736,506)		1,055,557
期初		1,362,452		306,895
期末现金、现金等价物和限制性现金	$	625,946	$	1,362,452


里奇兄弟	9

非公认会计准则指标

本新闻稿引用了非公认会计准则指标。非公认会计准则指标没有标准化含义，因此不太可能与其他公司提出的类似指标相提并论。这些财务信息的列报不是根据任何一套全面的会计规则或原则编制的，其列报方式无意与根据美国公认会计原则编制和列报的财务信息分开考虑，也不能作为其替代品。

调整后的营业收入对账

公司认为，调整后的营业收入提供了有关相关财政期间营业收入增长或下降的有用信息，并消除了调整公司认为不属于其正常经营业绩的项目所产生的财务影响。调整后的营业收入增强了公司评估和了解持续运营、基础业务盈利能力的能力，并促进了资源分配。

调整营业收入可以消除调整营业收入项目对财务的影响，营业收入是重要的经常性和非经常性项目，公司不认为是其正常经营业绩的一部分，例如基于股份的支付支出、收购相关成本、收购无形资产的摊销、管理重组成本和某些其他项目，公司将其称为 “调整项目”。

2021年，公司更新了调整后营业收入的计算方式，增加了基于股份的支付支出、所有收购相关成本（包括收购相关成本中确认的任何基于股份的持续雇佣成本）、收购的无形资产的摊销以及处置不动产、厂房和设备的损益。公司还对某些非经常性咨询、法律和重组成本进行了调整。2021年的这些调整已酌情追溯适用于所有列报的时期。

下表将调整后的营业收入与营业收入进行了对账，后者是合并财务报表中最直接可比的GAAP指标。


	截至12月31日的三个月						截至12月31日的年度
					% 变化						% 变化
（以美元计，百分比除外）	2022		2021		2022 比 2021		2022		2021		2022 比 2021
营业收入	$	65,884	$	52,507	25	%	$	454,545	$	240,147	89	%
基于股份的支付支出		9,128		6,160	48	%		36,961		23,106	60	%
与收购相关的成本		22,194		13,971	59	%		37,261		30,197	23	%
收购的无形资产的摊销		8,202		7,895	4	%		33,387		27,960	19	%
处置不动产、厂房和设备及相关成本的损失（收益）		880		(125)	(804)	%		(166,857)		(1,436)	11,520	%
非经常性咨询、法律和重组费用		188		2,577	(93)	%		5,061		3,497	45	%
调整后的营业收入	$	106,476	$	82,985	28	%	$	400,358	$	323,471	24	%

(1)	有关截至2022年12月31日和2021年12月31日的三个月中的调整项目摘要，请参阅第14-15页。

(2)	调整后的营业收入代表不包括调整项目影响的营业收入。


里奇兄弟	10

调整后归属于股东的净收益和摊薄后的调整后可归于股东的每股收益对账
公司认为，调整后的归属于股东的净收益提供了有关相关财政期间归属于股东的净收益增长或下降的有用信息，并消除了调整公司认为不属于正常经营业绩的项目所产生的财务影响。归属于股东的摊薄后每股收益消除了调整归属于股东的净收益项目所产生的财务影响，公司认为这些项目不属于正常经营业绩，例如基于股份的支付支出、收购相关成本、收购无形资产的摊销、管理重组成本以及公司称之为 “调整项目” 的某些其他项目。

2021年，公司更新了归属于股东的摊薄后调整后每股收益的计算，以追溯适用于所有列报时期的某些调整（参见上文调整后的营业收入对账）。

下表将调整后的归属于股东的净收益和摊薄后的调整后归属于股东的每股收益与归属于股东的净收益和归属于股东的摊薄后每股收益进行了对账，后者是合并财务报表中最直接可比的GAAP指标。


	截至12月31日的三个月						截至12月31日的年度
					% 变化						% 变化
（以美元计，股票和每股数据以及百分比除外）	2022		2021		2022 比 2021		2022		2021		2022 比 2021
归属于股东的净收益	$	45,290	$	30,595	48	%	$	319,657	$	151,868	110	%
基于股份的支付支出		9,128		6,160	48	%		36,961		23,106	60	%
与收购相关的成本		22,194		13,971	59	%		37,261		30,197	23	%
收购的无形资产的摊销		8,202		7,895	4	%		33,387		27,960	19	%
处置不动产、厂房和设备及相关成本的损失（收益）		880		(125)	(804)	%		(166,857)		(1,436)	11,520	%
赎回2021年票据的亏损和某些相关利息支出		—		—	—	%		9,664		—	100	%
衍生品公允价值的变化		—		1,248	(100)	%		(1,263)		1,248	(201)	%
非经常性咨询、法律和重组费用		188		2,577	(93)	%		5,061		3,497	45	%
上述的相关税收影响		(9,851)		(6,536)	51	%		(3,952)		(20,334)	(81)	%
归属于股东的调整后净收益	$	76,031	$	55,785	36	%	$	269,919	$	216,106	25	%
已发行稀释性股票的加权平均数		111,968,794		111,620,283	0	%		111,886,025		111,406,830	0	%

归属于股东的摊薄后每股收益	$	0.40	$	0.27	48	%	$	2.86	$	1.36	110	%
归属于股东的摊薄后的调整后每股收益	$	0.68	$	0.50	36	%	$	2.41	$	1.94	24	%

(1) 有关截至2022年12月31日和2021年12月31日的三个月的调整项目摘要，请参阅第14-15页。

(2) 调整后归属于股东的净收益是指归属于股东的净收益，不包括调整项目的影响。

(3) 归属于股东的摊薄后的调整后每股收益的计算方法是将扣除摊薄证券影响的调整后归属于股东的净收益除以已发行稀释性股票的加权平均数。


里奇兄弟	11

调整后 EBITDA

该公司认为，与不同财务期相比，调整后的息税折旧摊销前利润提供了有关其净收入增长或下降的有用信息。该公司使用调整后的息税折旧摊销前利润作为关键绩效衡量标准，因为该公司认为这有助于不同时期的经营业绩比较，并使管理层能够监控其可控的增量收入和成本。

2021年，公司更新了调整后息税折旧摊销前利润的计算，以追溯适用于所有列报时期的某些调整（参见上文调整后的营业收入对账）。

下表将调整后的息税折旧摊销前利润与净收益进行了对账，净收益是合并财务报表中最直接可比的GAAP衡量标准，或根据合并财务报表计算得出：


	截至12月31日的三个月						截至12月31日的年度
					% 变化						% 变化
（以美元计，百分比除外）	2022		2021		2022 比 2021		2022		2021		2022 比 2021
净收入	$	45,322	$	30,576	48	%	$	319,758	$	151,854	111	%
加：折旧和摊销		24,342		22,977	6	%		97,155		87,889	11	%
加：利息支出		9,532		10,373	(8)	%		57,880		36,993	56	%
减去：利息收入		(3,730)		(392)	852	%		(6,971)		(1,402)	397	%
加：所得税支出		13,666		10,837	26	%		86,230		53,378	62	%
税前利润		89,132		74,371	20	%		554,052		328,712	69	%
基于股份的支付支出		9,128		6,160	48	%		36,961		23,106	60	%
与收购相关的成本		22,194		13,971	59	%		37,261		30,197	23	%
处置不动产、厂房和设备及相关成本的损失（收益）		880		(125)	(804)	%		(166,857)		(1,436)	11,520	%
衍生品公允价值的变化		—		1,248	(100)	%		(1,263)		1,248	(201)	%
非经常性咨询、法律和重组费用		188		2,577	(93)	%		5,061		3,497	45	%
调整后 EBITDA	$	121,522	$	98,202	24	%	$	465,215	$	385,324	21	%

(1)	有关截至2022年12月31日和2021年12月31日的三个月中的调整项目摘要，请参阅第14-15页。

(2)	调整后的息税折旧摊销前利润的计算方法是将折旧和摊销、利息支出、所得税支出和从净收入中减去利息收入，再加上基于股份的支付支出、收购相关成本、处置不动产、厂房和设备的亏损（收益）、衍生品公允价值变化、非经常性咨询、法律和重组成本，包括终止和持续的交易成本，并排除任何非经常性或异常调整项目的影响。


里奇兄弟	12

调整后的净负债和调整后的净负债/调整后的息税折旧摊销前利润对账

该公司认为，比较过去12个月不同财务时期的调整后净负债/调整后的息税折旧摊销前利润，可以提供有关其运营表现的有用信息，以此作为清偿公司短期和长期债务所需的时间的指标。该公司并不认为这是衡量其流动性的标准，即其仅偿还短期债务的能力，而是衡量其为流动性提供资金的程度。流动性衡量标准在 “流动性和资本资源” 下注明。

下表分别将调整后的净负债与债务、调整后的息税折旧摊销前利润与净收益以及调整后的净负债/调整后的息税折旧摊销前利润与债务/净收益进行了对账，这些指标是其合并财务报表中最直接可比的GAAP衡量标准，或根据合并财务报表计算得出。


	截至12月31日的年度
							% 变化
（以百万美元计，百分比除外）		2022			2021		2022 比 2021
短期债务	$	29.1		$	6.1		377	%
长期债务		581.5			1,737.4		(67)	%
债务		610.6			1,743.5		(65)	%
减去：托管中的长期债务		—			(933.5)		(100)	%
减去：现金和现金等价物		(494.3)			(326.1)		52	%
调整后的净负债		116.3			483.9		(76)	%
净收入	$	319.8		$	151.9		111	%
加：折旧和摊销		97.1			87.9		10	%
加：利息支出		57.9			37.0		56	%
减去：利息收入		(7.0)			(1.4)		400	%
加：所得税支出		86.2			53.4		61	%
税前利润		554.0			328.8		68	%
基于股份的支付支出		37.0			23.1		60	%
与收购相关的成本		37.3			30.2		24	%
处置不动产、厂房和设备及相关成本的损失（收益）		(166.9)			(1.4)		11821	%
衍生品公允价值的变化		(1.3)			1.2		(208)	%
非经常性咨询、法律和重组费用		5.1			3.5		46	%
调整后 EBITDA	$	465.2		$	385.4		21	%
债务/净收入		1.9	x		11.5	x	(83)	%
调整后的净负债/调整后的息税折旧摊销前利润		0.3	x		1.3	x	(77)	%

(1)	请参阅第 14-15 页，了解截至2022年12月31日和2021年12月31日的过去 12 个月内的调整项目摘要。

(2)	调整后的息税折旧摊销前利润的计算方法是将折旧和摊销、利息支出、所得税支出和从净收入中减去利息收入，再加上基于股份的支付支出、收购相关成本、处置不动产、厂房和设备的亏损（收益）、衍生品公允价值变化、非经常性咨询、法律和重组成本，包括终止和持续的交易成本，并排除任何非经常性或异常调整项目的影响。

(3)	调整后的净负债是通过从短期和长期债务中减去现金和现金等价物来计算的。

(4)	调整后的净负债/调整后的息税折旧摊销前利润的计算方法是将调整后的净负债除以调整后的息税折旧摊销前利润。


里奇兄弟	13

截至2022年12月31日止年度的调整项目为：

在 2022 年第四季度获得认可

●

910万美元基于股票的支付支出。

●

2,220万美元的收购相关成本主要与拟议收购IAA有关，以及收购Rouse和SmarteQuip的基于股份的持续雇佣成本。

●

收购的无形资产摊销820万美元，主要来自对Iron Planet、SmarteQuip和Rouse的收购。

●

处置不动产、厂房和设备及相关成本的90万美元亏损包括本季度130万美元的非现金成本，该成本与在计算2022年第一季度博尔顿物业1.690亿美元收益时为将博尔顿房地产销售收益按公允价值确认而进行的调整有关，部分被该季度处置不动产、厂房和设备的30万美元收益所抵消。

●

20万美元的非经常性咨询、法律和重组费用，涉及与年内重组我们的信息技术团队相关的保留成本。

在 2022 年第三季度获得认可

●

880万美元基于股票的支付支出。

●

200万美元的收购相关成本主要与收购Rouse和SmarteQuip的基于股份的持续雇佣成本有关。

●

收购的无形资产摊销820万美元，主要来自对Iron Planet、SmarteQuip和Rouse的收购。

●

150万美元的非经常性咨询、法律和重组成本，其中包括与并购活动相关的110万美元已终止和持续的交易和法律费用，与2022年第一季度我们的信息技术团队重组相关的30万美元遣散费和留用成本，以及与2021年第四季度发现的网络安全事件相关的10万美元咨询费用。

在 2022 年第二季度获得认可

●

1,360万美元的基于股票的支付支出。

●

340万美元的收购相关成本与拟议收购Euro Auctions以及完成对SmarteQuip和Rouse的收购有关。

●

收购的无形资产摊销840万美元，主要来自对Iron Planet、SmarteQuip和Rouse的收购。

●

处置不动产、厂房和设备及相关成本的120万美元亏损包括本季度130万美元的非现金成本，该成本与在计算2022年第一季度博尔顿物业1.690亿美元收益时为将博尔顿房地产销售收益按公允价值确认而进行的调整以及该季度处置不动产、厂房和设备的10万美元收益有关。

●

赎回2021年票据的970万美元亏损和某些相关利息支出包括 (a) 赎回2021年票据的480万美元亏损，这是由于2021年票据的重购价格与已偿还债务的净账面金额（主要是注销未摊销的债务发行成本）之间的差额所致，(b) 因未提取的2.05亿美元债务到期而注销的70万美元延期债务发行成本本季度的TL融资，以及 (c) 该季度发生的420万美元非经常性利息支出到2021年票据，这些票据是由于2022年4月停止收购欧元拍卖而赎回的。

●

110万美元的非经常性咨询、法律和重组成本，其中包括与并购活动相关的60万美元已终止和持续的交易和法律费用，与我们的信息技术团队重组相关的30万美元遣散费和留用成本，以及与2021年第四季度发现的网络安全事件相关的20万美元咨询费用。

在 2022 年第一季度获得认可

●

540 万美元基于股票的支付支出。

●

收购的无形资产摊销850万美元，主要来自对Iron Planet、SmarteQuip和Rouse的收购。

●

处置不动产、厂房和设备确认的收益为1.698亿美元，其中1.691亿美元与出售位于安大略省博尔顿的房产有关。


里奇兄弟	14

●

960万美元的收购相关成本与拟议收购Euro Auctions以及完成对SmarteQuip和Rouse的收购有关。

●

收益130万澳元，原因是衍生品公允价值发生变化，以管理拟议收购Euro Auctions的收购对价的外币汇率波动风险。

●

230万美元的非经常性咨询、法律和重组成本，其中包括与我们的信息技术团队重组相关的90万美元遣散费和留用成本，该重组是由我们建立新的数字技术平台的战略推动的，与并购活动相关的50万美元已终止和持续的交易和法律费用，40万美元的SOX补救成本以及与2021年第四季度发现的网络安全事件相关的60万美元咨询费用。

截至2021年12月31日止年度的调整项目为：

在 2021 年第四季度获得认可

●

620万美元基于股票的支付支出。

●

收购的无形资产摊销790万美元，主要来自对Iron Planet、SmarteQuip和Rouse的收购。

●

1400万美元的收购相关成本与拟议收购Euro Auctions以及完成对SmarteQuip和Rouse的收购有关。

●

处置不动产、厂房和设备确认的10万美元收益。

●

由于衍生品公允价值的变动，损失了130万美元，用于管理我们在拟议收购Euro Auctions的收购对价上的外币汇率波动所带来的外币汇率波动风险。

●

260万美元的非经常性咨询、法律和重组成本，其中包括与并购活动相关的140万美元已终止和持续的交易和法律费用，与修复2020年发现的重大弱点相关的70万美元SOX补救成本，以及与2021年第四季度发现的网络安全事件相关的50万美元咨询费用。

在 2021 年第三季度获得认可

●

560万美元基于股票的支付支出。

●

收购的无形资产摊销660万美元，主要来自对Iron Planet和Rouse的收购。

●

与收购Rouse、SmarteQuip以及拟议收购Euro Auctions相关的1,030万美元收购相关成本。

●

出售科罗拉多州丹佛市的一处房产确认了110万美元的收益。

●

70万美元的非经常性咨询、法律和重组成本，与修复 2020 年发现的重大缺陷相关的 SOX 补救成本，这些成本已追溯适用于 2021 年第三季度。

在 2021 年第二季度获得认可

●

750 万美元基于股票的支付支出。

●

收购的无形资产摊销680万美元，主要来自对Iron Planet和Rouse的收购。

●

与收购 Rouse 相关的300万美元收购相关成本。

●

处置不动产、厂房和设备确认的收益20万美元。

●

与修复 2020 年发现的重大缺陷相关的 SOX 补救成本相关的 20 万美元非经常性咨询、法律和重组成本，这些成本已追溯适用于 2021 年第二季度。

在 2021 年第一季度获得认可

●

380万美元基于股票的支付支出。

●

收购的无形资产摊销660万美元，主要来自对Iron Planet和Rouse的收购。

●

与收购Rouse相关的290万美元收购相关成本。

不得提出要约或邀请

本新闻稿无意也不构成买入或卖出要约或招揽买入或卖出任何证券的要约，也不构成征求任何表决或批准，也不得在根据任何此类司法管辖区的证券法进行注册或资格认证之前，在任何司法管辖区进行证券发行、招标或出售将是非法的。除非通过符合经修订的1933年《美国证券法》第10条要求的招股说明书，或者根据此类注册要求的豁免或不受此类注册要求约束的交易，否则不得发行任何证券。


里奇兄弟	15

重要的附加信息以及在哪里可以找到

关于拟议的IAA交易，利氏兄弟在S-4表格上向美国证券交易委员会和适用的加拿大证券监管机构提交了一份注册声明，以注册将于2022年12月14日发行的与拟议的IAA交易相关的利氏兄弟普通股（“初始注册声明”），该声明经2月1日向美国证券交易委员会和适用的加拿大证券监管机构提交的初始注册声明的第1号修正案和第2号修正案修订，分别是 2023 年和 2023 年 2 月 9 日（连同初始注册声明，即 “注册声明”）。美国证券交易委员会于 2023 年 2 月 10 日宣布注册声明生效。注册声明包括一份联合委托书/招股说明书，该委托书/招股说明书将发送给利氏兄弟的股东和IAA的股东，寻求他们批准各自的交易相关提案。利氏兄弟和IAA也可能就拟议的IAA交易向美国证券交易委员会和/或适用的加拿大证券监管机构提交其他相关文件。本文件不能替代联合委托书/招股说明书或注册声明或利氏兄弟或IAA可能向美国证券交易委员会和/或适用的加拿大证券监管机构提交的任何其他文件。敦促投资者和证券持有人仔细阅读表格S-4上的注册声明和相关的联合委托书/招股说明书，以及这些文件的任何修正案或补充，以及就拟议的IAA交易向美国证券交易委员会和适用的加拿大证券监管机构提交或将要提交的任何其他相关文件，或者在联合委托书/招股说明书中以提及方式纳入联合委托书/招股说明书时，这些文件包含或将包含重要信息，因为它们包含或将包含重要信息关于利氏兄弟、IAA和拟议的IAA交易。

投资者和证券持有人可以通过美国证券交易委员会维护的网站www.sec.gov、SEDAR的www.sedar.com或利奇兄弟的网站investor.ritchiebros.com或IAA的网站investors.iaai.com免费获得这些文件的副本（如果有）。利氏兄弟向美国证券交易委员会和适用的加拿大证券监管机构提交的文件（如果有）将通过访问利氏兄弟的网站investor.ritchiebros.com免费获得，标题为 “Financies/SEC Filings”，或者通过电话或邮件向位于不列颠哥伦比亚省本那比格伦里昂公园大道9500号的利奇兄弟提出申请，V5J 0C6，加拿大以及IAA向美国证券交易委员会提交的文件（如果有）将通过访问IAA的网站investors.iaai.com或通过以下方式免费获得通过 investors@iaai.com 与 IAA 的投资者关系部联系。

招标参与者

根据美国证券交易委员会的规定，利氏兄弟和IAA及其各自的某些董事和执行官以及其他管理层和员工，以及Jeffrey C. Smith和可能的其他Starboard员工，可能被视为参与了就拟议的IAA交易向利氏兄弟和IAA的股东征求代理人的活动。有关利氏兄弟董事和执行官的信息可在2022年3月15日向美国证券交易委员会和适用的加拿大证券监管机构提交的2022年年度股东大会附表14A的最终委托书及其8-K表的某些最新报告中找到。有关IAA董事和执行官的信息可在IAA于2022年5月2日向美国证券交易委员会提交的2022年年度股东大会附表14A的最终委托书及其8-K表的某些最新报告中找到。有关可能被视为代理招标参与者的其他信息，以及通过持有证券或其他方式对其直接和间接利益的描述，包括与史密斯先生有关的信息，已包含或将包含在联合委托书/招股说明书以及其他相关材料发布后，将包含或将包含在向美国证券交易委员会和适用的加拿大证券监管机构提交或将要提交的有关IAA拟议交易的相关材料中。在做出任何投票或投资决定之前，投资者应仔细阅读联合委托书/招股说明书。您可以使用上述来源从 Ritchie Bros. 或 IAA 免费获得这些文件的免费副本。

欲了解更多信息，请联系：

Sameer Rathod | 投资者关系和市场情报副总裁

电话：1.510.381.7584 | 电子邮件：srathod@ritchiebros.com


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