附件99.1
立即释放
Forrester Research报告2022年第四季度和全年财务业绩
过渡到新的Forrester决策平台已步入正轨
马萨诸塞州坎布里奇，2023年2月9日。。。弗雷斯特研究公司(纳斯达克代码：FOR)今天公布了2022年第四季度和全年的财务业绩。
Forrester首席执行官兼董事长George F.Colony在评论业绩时表示，2022年，我们在收入和利润上都实现了强劲的 增长，收入增长了9%，调整后的每股收益增长了18%。我们还很高兴地报告，Forrester的决策现在约占我们合同价值的三分之一。Forrester Decisions的快速增长和强大的客户和钱包保留力奠定了该产品作为研究力量平台的基础，该平台可以带领公司在未来五年内将CV翻一番。
话虽如此，我们的产品转型仍然复杂，这在我们2022年的业绩和2023年的指导中得到了证明。考虑到我们传统业务的流失以及宏观经济环境带来的不确定性，我们的关键指标，包括总体客户和钱包保有量，在未来几个季度仍将面临压力。本年度结束时，我们的客户净现值增长了3%，客户和钱包留存率均较上一季度有所下降。在未来几个季度，特别是2023年上半年，这些指标可能会继续承压。
简而言之，虽然我们预计2023年上半年将继续面临逆风，但我们拥有合适的团队来带领我们度过这一关键时刻 并创建一个平台，使我们能够在2024年及以后加速增长。
第四季度财务业绩
2022年第四季度总收入为1.369亿美元，而2021年第四季度为1.337亿美元。
在公认会计准则的基础上，2022年第四季度的净亏损为160万美元，或每股稀释后亏损0.09美元，而2021年同期的净收益为800万美元，或每股稀释后收益0.41美元。
在调整后的基础上，2022年第四季度的净收益为850万美元，或每股稀释后收益0.45美元，反映出调整后的有效税率为30%。调整后的净收入不包括350万美元的股票薪酬，310万美元与收购相关的无形资产摊销，930万美元的重组成本，以及10万美元的投资损失。相比之下，2021年同期调整后的净收益为1130万美元，或每股稀释后收益0.59美元，反映出调整后的税率为31%。2021年第四季度调整后净收入 不包括270万美元的股票薪酬和360万美元与收购相关的无形资产摊销。
截至2022年12月31日的年度，财务业绩
总收入为5.378亿美元，而2021年同期为4.943亿美元。
在公认会计准则的基础上，2022年的净收益为2180万美元，或每股稀释后收益1.14美元，而2021年的净收益为2480万美元，或每股稀释后收益1.28美元。
在调整后的基础上，2022年的净收益为4720万美元，或每股稀释后收益2.46美元，反映出调整后的有效税率为30%。调整后的净收入不包括1,450万美元的股票薪酬，1,320万美元与收购相关的无形资产摊销，930万美元的重组成本，以及 30万美元的投资收益。相比之下，2021年调整后的净收入为4050万美元，或每股稀释后收益2.09美元，反映出调整后的税率为31%。2021年调整后的净收入不包括1,010万美元的股票薪酬，1,510万美元与收购相关的无形资产摊销，以及30万美元的整合成本。
有关关键指标的其他 详细信息，请参阅公司投资者网站上的投资者演示文稿。
可在所附财务表格中找到GAAP结果与 调整结果的对账。
2023年指南
Forrester将提供2023年全年财务指导如下：
2023年全年(GAAP)：
| • | 总收入约为5.18亿至5.38亿美元，同比下降4%至持平 |
| • | 营业利润率约为6.0%至7.0% |
| • | 利息支出约为250万美元 |
| • | 31%的实际税率 |
| • | 稀释后每股收益约为1.02美元至1.22美元 |
2023年全年(调整后)：
调整后的2023年全年财务指引不包括1800万至1900万美元的基于股票的薪酬支出，约1200万美元与收购相关的无形资产的摊销，150万至200万美元的重组成本，以及任何投资收益或损失。
| • | 调整后的营业利润率约为12.0%至13.0% |
| • | 调整后的有效税率为29% |
| • | 调整后稀释后每股收益约为2.25美元至2.45美元 |
关于Forrester
弗雷斯特(纳斯达克：FORR)是世界上最有影响力的研究和咨询公司之一。我们帮助技术、营销、客户体验、数字、产品和销售部门的领导者利用对客户的痴迷来加速增长。通过Forrester的专有研究、咨询和活动，来自全球各地的领导者能够在工作中大胆应对变化，并将客户置于其领导、战略和运营的中心。我们独特的见解基于对全球70多万名消费者、商业领袖和技术领袖的年度调查；严谨客观的研究方法，包括Forrester Wave™ 评估；超过1亿次的实时反馈投票；以及我们客户的共同智慧。要了解更多信息，请访问Forrester.com。
本新闻稿 包含1995年《私人证券诉讼改革法》所指的前瞻性陈述。这些陈述包括但不限于Forrester对2023年全年的财务指导，以及有关Forrester决策执行情况、Forrester将合同价值提高一倍的能力以及Forrester未来财务业绩和财务状况的陈述。这些陈述基于Forrester的当前计划和预期， 涉及风险和不确定因素，可能导致未来的实际活动和运营结果与前瞻性陈述中陈述的大不相同。可能导致未来实际活动和结果不同的重要因素包括：Forrester保留和丰富其研究产品和服务的会员资格的能力；Forrester履行现有或产生新的咨询活动和咨询服务的能力； 技术支出；国际商业活动固有的风险和挑战；包括新冠肺炎在内的卫生流行病的影响, 对Forrester业务的影响；Forrester提供新产品和服务的能力；Forrester对关键人员的依赖；Forrester吸引和保留专业员工的能力；Forrester对业务、经济状况和市场趋势的反应能力； Forrester未偿债务的影响；竞争和行业整合；Forrester季度运营业绩的可能变化；Forrester的所有权集中；网络中断和安全漏洞的可能性 ；未能执行和保护Forrester的知识产权；遵守隐私法；税务风险；Forrester内部控制系统的任何弱点；以及回购Forrester的金额和时间。Forrester不承担公开更新任何前瞻性陈述的义务，无论是由于新信息、未来事件或其他原因。有关更多信息，请参阅Forrester向美国证券交易委员会提交的报告和文件 。
现附上综合业务报表和主要财务数据表。
联系方式：
泰森·西利
投资者关系部总裁副经理
弗雷斯特研究公司
+1 617-613-6805
邮箱：tseely@forrester.com
什维塔·阿加瓦尔
董事高级公关部
弗雷斯特研究公司
+1 617-613-6805
邮箱：sagarwal@forrester.com
©2023年，Forrester Research，Inc.保留所有权利。Forrester是Forrester Research公司的商标。
弗雷斯特研究公司
合并损益表
(未经审计，单位为千，每股数据除外)
| 截至三个月 | 截至的年度 | |||||||||||||||
| 十二月三十一日， | 十二月三十一日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| 收入： |
||||||||||||||||
| 研究 |
$ | 92,188 | $ | 89,494 | $ | 354,453 | $ | 325,340 | ||||||||
| 咨询 |
37,512 | 39,211 | 152,587 | 156,114 | ||||||||||||
| 事件 |
7,191 | 5,023 | 30,747 | 12,861 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 总收入 |
136,891 | 133,728 | 537,787 | 494,315 | ||||||||||||
| 运营费用： |
||||||||||||||||
| 服务和履行的成本 |
56,814 | 52,244 | 223,773 | 201,815 | ||||||||||||
| 销售和市场营销 |
48,691 | 47,774 | 181,940 | 170,949 | ||||||||||||
| 一般和行政 |
19,758 | 16,161 | 67,655 | 58,056 | ||||||||||||
| 折旧 |
2,277 | 2,503 | 9,269 | 9,390 | ||||||||||||
| 无形资产摊销 |
3,093 | 3,562 | 13,161 | 15,129 | ||||||||||||
| 整合成本 |
— | — | — | 334 | ||||||||||||
| 重组成本 |
9,335 | — | 9,335 | — | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 总运营费用 |
139,968 | 122,244 | 505,133 | 455,673 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 营业收入(亏损) |
(3,077 | ) | 11,484 | 32,654 | 38,642 | |||||||||||
| 利息支出 |
(729 | ) | (971 | ) | (2,461 | ) | (4,222 | ) | ||||||||
| 其他收入(费用)，净额 |
30 | (363 | ) | 222 | (1,229 | ) | ||||||||||
| 投资收益(亏损)净额 |
(117 | ) | — | 309 | — | |||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 所得税前收入(亏损) |
(3,893 | ) | 10,150 | 30,724 | 33,191 | |||||||||||
| 所得税支出(福利) |
(2,263 | ) | 2,127 | 8,918 | 8,347 | |||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 净收益(亏损) |
$ | (1,630 | ) | $ | 8,023 | $ | 21,806 | $ | 24,844 | |||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 每股普通股基本收益(亏损) |
$ | (0.09 | ) | $ | 0.42 | $ | 1.15 | $ | 1.30 | |||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 每股普通股摊薄收益(亏损) |
$ | (0.09 | ) | $ | 0.41 | $ | 1.14 | $ | 1.28 | |||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 基本加权平均已发行普通股 |
19,051 | 19,118 | 18,967 | 19,110 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 稀释加权平均已发行普通股 |
19,051 | 19,376 | 19,172 | 19,357 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 调整后的数据(1)： |
||||||||||||||||
| 营业收入(亏损)-GAAP |
$ | (3,077 | ) | $ | 11,484 | $ | 32,654 | $ | 38,642 | |||||||
| 无形资产摊销 |
3,093 | 3,562 | 13,161 | 15,129 | ||||||||||||
| 整合成本 |
— | — | — | 334 | ||||||||||||
| 重组成本 |
9,335 | — | 9,335 | — | ||||||||||||
| 基于股票的薪酬包括在以下费用类别中： |
||||||||||||||||
| 服务和履行的成本 |
2,038 | 1,668 | 8,435 | 6,057 | ||||||||||||
| 销售和市场营销 |
646 | 478 | 2,774 | 1,698 | ||||||||||||
| 一般和行政 |
823 | 573 | 3,334 | 2,315 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 调整后的营业收入 |
$ | 12,858 | $ | 17,765 | $ | 69,693 | $ | 64,175 | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 截至三个月 | 截至的年度 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 十二月三十一日， | 十二月三十一日， | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||||||||||||||||||
| 金额 | 每股 | 金额 | 每股 | 金额 | 每股 | 金额 | 每股 | |||||||||||||||||||||||||
| 净收益(亏损)-GAAP |
$ | (1,630 | ) | $ | (0.09 | ) | $ | 8,023 | $ | 0.41 | $ | 21,806 | $ | 1.14 | $ | 24,844 | $ | 1.28 | ||||||||||||||
| 无形资产摊销 |
3,093 | 0.16 | 3,562 | 0.19 | 13,161 | 0.68 | 15,129 | 0.78 | ||||||||||||||||||||||||
| 整合成本 |
— | — | — | — | — | — | 334 | 0.02 | ||||||||||||||||||||||||
| 重组成本 |
9,335 | 0.49 | — | — | 9,335 | 0.49 | — | — | ||||||||||||||||||||||||
| 基于股票的薪酬 |
3,507 | 0.18 | 2,719 | 0.14 | 14,543 | 0.76 | 10,070 | 0.52 | ||||||||||||||||||||||||
| (收益)投资亏损 |
117 | 0.01 | — | — | (309 | ) | (0.02 | ) | — | — | ||||||||||||||||||||||
| 上述项目的税收影响(二) |
(4,261 | ) | (0.22 | ) | (1,831 | ) | (0.09 | ) | (9,748 | ) | (0.51 | ) | (7,107 | ) | (0.37 | ) | ||||||||||||||||
| 调整后税率对税费的调整(3) |
(1,649 | ) | (0.08 | ) | (1,135 | ) | (0.06 | ) | (1,570 | ) | (0.08 | ) | (2,750 | ) | (0.14 | ) | ||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||
| 调整后净收益 |
$ | 8,512 | 0.45 | $ | 11,338 | $ | 0.59 | $ | 47,218 | 2.46 | $ | 40,520 | $ | 2.09 | ||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||
| 稀释加权平均流通股 |
19,110 | 19,376 | 19,172 | 19,357 | ||||||||||||||||||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||||||||||||||||||
| (1) | Forrester认为，调整后的财务结果为投资者提供一致和可比的信息，以帮助了解Forrester正在进行的业务，并被Forrester用于制定薪酬决策。我们调整后的列报不包括与收购相关的无形资产摊销、基于股票的薪酬、 整合成本、重组成本、投资净收益或净亏损及其相关的税收影响。我们还采用了2022年30%和2020年31%的假设税率，这不包括为前几年建立的不确定税收头寸而释放的任何准备金、上一年税务审计的结算以及与提交上一年纳税申报单相关的任何调整的影响。调整后的数据并不声称是按照美国公认的会计准则编制的。 |
| (2) | 调整税目的纳税效果是根据各税目的会计处理方式和税率而定的。 |
| (3) | 为了计算调整后的净收入，2022年调整后的有效税率为30%，2021年调整后的有效税率为31%。 |
弗雷斯特研究公司
关键财务数据
(未经审计，以千美元计)
| 十二月三十一日， | 十二月三十一日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 资产负债表数据： |
||||||||
| 现金、现金等价物和有价证券投资 |
$ | 123,317 | $ | 134,278 | ||||
| 应收账款净额 |
$ | 73,345 | $ | 86,965 | ||||
| 递延收入 |
$ | 178,021 | $ | 213,696 | ||||
| 未偿债务 |
$ | 50,000 | $ | 75,000 | ||||
| 截至的年度 | ||||||||
| 十二月三十一日， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 现金流数据： |
||||||||
| 经营活动提供的净现金 |
$ | 39,425 | $ | 107,067 | ||||
| 购置财产和设备 |
$ | (5,663 | ) | $ | (10,745 | ) | ||
| 偿还债务 |
$ | (25,000 | ) | $ | (34,375 | ) | ||
| 普通股回购 |
$ | (15,112 | ) | $ | (20,066 | ) | ||
| 自.起 | ||||||||
| 十二月三十一日， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 员工人数： |
||||||||
| 总人数 |
2,033 | 1,781 | ||||||
| 销售队伍 |
709 | 637 | ||||||