Exhibit 99.1
CFBank的母公司，NA
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新闻稿 |
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立即发布： |
February 7, 2023 |
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有关详细信息，请参阅： |
[br]蒂莫西·T·奥戴尔，总裁首席执行官 |
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Phone: 614.318.4660 |
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邮箱：timodell@cfbank mail.com |
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CFBank NA的母公司CF BankShares Inc.公布了2022年第四季度和全年的业绩。
俄亥俄州哥伦布市-2023年2月7日-CFBank的母公司--CF BankShares Inc.(纳斯达克代码：CFBK)(以下简称“公司”)今天公布了截至2022年12月31日的第四季度和年初至今(YTD)的财务业绩。
2022年第四季度和全年亮点
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2022年第四季度净收入为470万美元(每股0.72美元)，比2022年第三季度增长10%。拨备前，2022年第四季度税前净收入(PPNR)为650万美元，较2022年第三季度增长20%。2022年全年的净收入为1820万美元(每股2.78美元)，PPNR为2340万美元。 |
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第四季度平均资产回报率(ROA)为1.04%，PPNR ROA为1.46%，平均股本回报率(ROE)为13.55%，PPNR ROE为18.96%。 |
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截至2022年12月31日的年度，净资产收益率为1.11%，净资产收益率为13.69%。 |
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2022年12月31日，每股账面价值增至21.43美元。 |
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本季度净贷款和租赁增加了9800万美元。截至2022年12月31日，净贷款和租赁总额为16亿美元。 |
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信贷质量保持强劲，不良贷款占总贷款的0.05%，逾期30天以上的贷款占总贷款的0.13%。 |
最近的发展
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2023年2月，公司总部将迁至俄亥俄州新奥尔巴尼附近的汉密尔顿小区。这一新地点整合了两(2)个现有办事处，并显著提高了存在和可见性。此外，鉴于其靠近英特尔增长走廊，我们预计会有更多的银行业机会。新总部将提供精品商业及个人银行服务。 |
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2023年1月4日，公司董事会宣布于2023年1月31日向截至2023年1月17日收盘登记在册的股东支付每股0.05美元的现金股息。
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首席执行官兼董事会主席评论
首席执行官兼首席执行官蒂莫西·T·奥戴尔评论道：“我们精品配送的商业模式继续在我们服务的大都市市场的企业主和企业家中引起共鸣。在过去的12-15个月里，我们成功地将我们的商业银行团队规模扩大了一倍，增加了经验丰富的人才，他们大多来自地区银行。这位顶尖商业银行人才的加入使我们能够继续将我们的业务组合转向商业和工业(“C&I”)，获得高质量的新的全面服务关系。
为了帮助抵消存款成本上升对净息差(NIM)的压力，我们更多地倾向于SBA贷款和其他收益较高的收益资产。此外，我们在2023年期间正在实施多项举措，以扩大手续费收入，包括互换手续费收入，同时推出新的现金管理产品和服务，以及一个新的、具有竞争力的商业信用卡计划。
我们正在保护和扩大我们的核心存款基础，尤其成功地增加了我们来自非营利组织和当地市政当局的存款。
我们的信用质量保持原汁原味，因为我们一直保持我们的纪律，并专注于高质量的客户和借款人。
我们希望我们的新总部地点结合了哥伦布地区现有的两(2)个地点，将提高效率和团队合作。
我们之前在不稳定的费率环境中运营的长期经验，使我们在保持灵活的同时坚持我们久经考验的业务纪律。在新的一年里，我们看到了许多机会来增加优质的新业务关系。
我们最好的还在前面！“
董事会主席Robert E.Hoeweler补充道：“我们的银行和团队已经证明，我们有能力在不断变化的经济背景下保持强劲的业绩。最近，我们成功地渡过了Covid和住房抵押贷款行业的收缩。目前，该行业正受到利率快速上升的挑战。我们经验丰富，有信心我们的领导层能够应对挑战。”
结果概述
截至2022年12月31日的三个月的净收益总计为470万美元(或每股稀释后普通股0.72美元)，而截至2022年9月30日的三个月的净收益为420万美元(或每股稀释后普通股0.65美元)，截至2021年12月31日的三个月的净收益为450万美元(或每股稀释后普通股0.68美元)。截至2022年12月31日的三个月的拨备前税前净收入(PPNR)为650万美元，而截至2022年9月30日的三个月的PPNR为540万美元，截至2021年12月31日的三个月的PPNR为560万美元。
截至2022年12月31日的年度净收益总计1820万美元(或每股稀释后普通股2.78美元)，而截至2021年12月31日的年度净收益为1850万美元(或每股稀释后普通股2.77美元)。截至2022年12月31日的年度PPNR为2340万美元，而截至2021年12月31日的年度PPNR为2120万美元。
净利息收入和净息差
截至2022年12月31日的季度，净利息收入总计1320万美元，与上一季度的1330万美元相比，减少了161,000美元，降幅为1.2%；与2021年第四季度的110万美元相比，增加了220万美元，降幅为19.9%。
与上一季度相比，净利息收入减少的主要原因是利息支出增加了410万美元，即86.5%，但利息收入增加了390万美元，即21.6%，部分抵消了这一影响。与上一季度相比，利息支出增加的原因是有息负债的平均资金成本增加了104个基点，加上平均有息负债增加了1.303亿美元，增幅为10.4%。利息收入的增加主要归因于平均未偿还利息资产增加1.246亿美元，或7.9%，以及平均利息资产收益率增加58个基点。截至2022年12月31日的季度，净息差为3.08%，比上一季度的3.36%下降了28个基点。
与2021年第四季度相比，净利息收入的增长主要是由于利息收入增加了880万美元，即66.8%，但利息支出增加了660万美元，即305.3%，部分抵消了这一增长。利息收入的增加主要是由于平均未偿还利息资产增加4.026亿美元，或30.8%，以及平均利息资产收益率增加110个基点。利息支出的增加归因于平均计息负债增加3.941亿美元，或40.0%，以及计息负债的平均资金成本增加166个基点。截至2022年12月31日的季度，净息差为3.08%，与2021年第四季度的3.36%相比，下降了28个基点。
非利息收入
截至2022年12月31日的季度，非利息收入总计651,000美元，与上一季度的705,000美元相比，减少了54,000美元，降幅为7.7%。减少主要是由于赎回人寿保险亏损173,000美元，但因掉期费用收入增加124,000美元而被部分抵销。
截至2022年12月31日的季度，非利息收入减少了731,000美元，降幅为52.9%，而截至2021年12月31日的季度，非利息收入为140万美元。减少的主要原因是住宅按揭贷款销售的净收益减少590,000美元，商业贷款销售的净收益减少209,000美元，以及人寿保险的赎回亏损173,000美元，但被掉期费用收入增加136,000美元部分抵消。
在2022年第二季度，我们退出了DTC抵押贷款发放业务，转而在我们的地区市场进行贷款。下表表示截至2022年12月31日、2022年9月30日和2021年12月31日的三个月内售出的贷款名义金额。
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三个月结束 |
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December 31, 2022 |
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September 30, 2022 |
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December 31, 2021 |
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已售出贷款名义金额 |
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2,717 |
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130,407 |
下表显示了截至2022年12月31日、2022年9月30日和2021年12月31日止三个月在抵押贷款活动中确认的收入(单位：千)。
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三个月结束 |
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December 31, 2022 |
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September 30, 2022 |
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December 31, 2021 |
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出售贷款的收益(亏损) |
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(22) |
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1,025 |
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持有待售贷款公允价值变动损益 |
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(567) |
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衍生品公允价值变动损益 |
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110 |
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(22) |
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非利息支出
截至2022年12月31日的季度，非利息支出总额为730万美元，与上一季度的860万美元相比，减少了130万美元，降幅为15.4%。非利息支出减少的主要原因是财产和设备减值减少了57万美元，数据处理费用减少了494,000美元，工资和员工福利减少了298,000美元。物业和设备减值的减少与2022年第三季度登记的减值有关，该减值是因为我们准备将总部办公室转移到俄亥俄州的新奥尔巴尼，即将出售我们位于沃辛顿的总部大楼。数据处理费用的减少主要与2022年第三季度我们的核心处理系统转换的一次性费用有关。
截至2022年12月31日的季度的非利息支出增加了477,000美元，增幅为7.0%，而截至2021年12月31日的季度的非利息支出为680万美元。非利息支出增加的主要原因是FDIC保费增加了29.7万美元，工资和员工福利增加了27.6万美元。联邦存款保险公司费用的增加与资产和存款水平以及分摊利率的增加有关。
所得税费用
截至2022年12月31日的季度，所得税支出为120万美元(有效税率为20.8%)，而上一季度为100万美元(有效税率为19.4%)，截至2021年12月31日的季度为110万美元(有效税率为19.6%)。
贷款和待售贷款
截至2022年12月31日，净贷款和租赁总额为16亿美元，比上一季度增加了9840万美元，增幅为6.7%，比2021年12月31日增加了3.581亿美元，增幅为29.5%。本季度净贷款增加的主要原因是建筑贷款余额增加5420万美元，单户住宅贷款余额增加2550万美元，商业贷款余额增加1230万美元，多户贷款余额增加650万美元。上述贷款余额的增加与销售活动的增加和新的关系有关。
自2021年12月31日以来净贷款增加的主要原因是，单户住宅贷款余额增加了1.183亿美元，建筑贷款余额增加了1.08亿美元，商业贷款余额增加了9050万美元，多户贷款余额增加了2740万美元，商业房地产贷款余额增加了1550万美元，房屋净值信用额度增加了650万美元。上述贷款余额的增加与销售活动的增加和新的关系有关。
下表列出了某些非所有者自用贷款类型在贷款和租赁方面的记录投资(以千美元为单位)。
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December 31, 2022 |
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September 30, 2022 |
June 30, 2022 |
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建筑-1-4族* |
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60,791 |
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56,397 |
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42,281 |
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建筑--多户型* |
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87,460 |
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79,714 |
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56,071 |
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建筑-非住宅* |
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54,221 |
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40,744 |
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30,220 |
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酒店/汽车旅馆 |
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9,762 |
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16,976 |
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17,023 |
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工业/仓库 |
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18,506 |
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23,658 |
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26,362 |
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土地/土地开发 |
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23,877 |
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20,996 |
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27,895 |
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医疗/保健/老年住房 |
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469 |
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495 |
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3,253 |
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多个家庭 |
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111,210 |
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82,939 |
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84,580 |
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办公室 |
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44,686 |
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45,070 |
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40,526 |
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零售业 |
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24,781 |
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25,029 |
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26,631 |
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其他 |
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49,897 |
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51,655 |
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61,089 |
*CFBank在建筑贷款领域拥有核心竞争力和深厚的专业知识。建筑贷款业务部门与久负盛名的开发商建立了许多全面的银行关系，这些开发商有着长期的成功记录。
资产质量
截至2022年12月31日，非应计贷款为761,000美元，占总贷款的0.05%，比2022年9月30日的非应计贷款减少243,000美元，比2021年12月31日的非应计贷款减少236,000美元。截至2022年12月31日，逾期30天以上的贷款总额为210万美元，而2022年9月30日和2021年12月31日分别为130万美元和360万美元。
截至2022年12月31日，贷款和租赁损失准备(ALLL)总额为1610万美元，而2022年9月30日和2021年12月31日分别为1570万美元和1550万美元。截至2022年12月31日，全部贷款与总贷款的比率为1.01%，而2022年9月30日和2021年12月31日的比率分别为1.05%和1.26%。
截至2022年12月31日的季度，贷款和租赁损失费用拨备为63.7万美元。截至2022年9月30日的季度，有15万美元的贷款和租赁损失费用准备金，而截至2021年12月31日的季度，没有贷款和租赁损失费用准备金。截至2022年12月31日的季度，净冲销总额为262,000美元，而上一季度的净收回金额为5,000美元，截至2021年12月31日的季度净收回金额为21,000美元。
存款
截至2022年12月31日，存款总额为15亿美元，比2022年9月30日的15亿美元增加3790万美元，增幅2.6%；与2021年12月31日的12亿美元相比，增加2.816亿美元，增幅22.6%。与上一季度末相比增加的主要原因是货币市场账户余额增加8,490万美元，但被存单账户余额减少4,190万美元和支票账户余额减少400万美元部分抵消。与2021年12月31日相比增加的主要原因是货币市场账户余额增加3.269亿美元，但因存单账户余额减少2640万美元和支票账户余额减少1690万美元而被部分抵销。在截至2022年12月31日的季度和年度内，货币市场账户余额的增加包括几个新的公共基金存款关系，总额分别约为4700万美元和2.07亿美元。截至2022年12月31日，无息存款账户总额为2.632亿美元，与2022年9月30日的2.709亿美元相比减少了770万美元，与2021年12月31日的2.849亿美元相比减少了2170万美元。
借款
截至2022年12月31日，FHLB预付款和其他债务总额为1.095亿美元，与2022年9月30日的1.028亿美元相比增加了670万美元，增幅6.5%；与2021年12月31日的8970万美元相比增加了1980万美元。与上一季度相比，这一增长是由于该公司在第三方金融机构的信贷额度增加了650万美元。与2021年12月31日相比，增加的主要原因是FHLB的预付款增加了1500万美元，公司在第三方金融机构的信贷额度增加了520万美元。
大写
截至2022年12月31日，股东权益总额为1.392亿美元，较2022年9月30日的1.349亿美元增加430万美元，增幅3.2%。股东权益从2021年12月31日的1.253亿美元增加了1390万美元，增幅为11.1%。在截至2022年12月31日的三个月中，股东权益总额的增加主要归因于净收益，但其他综合亏损增加了38.3万美元，部分抵消了这一增长。在截至2022年12月31日的12个月中，股东权益总额的增加主要归因于净收益，但被250万美元的股票回购和190万美元的其他综合亏损增加部分抵消。另一个全面亏损是我们的投资组合按市值计价调整的结果。
非公认会计准则财务指标的使用
本收益新闻稿包含财务信息和业绩衡量标准，其确定方法不同于美国公认的会计原则(GAAP)。管理层在分析公司业绩时使用了这些“非GAAP”财务衡量标准，并认为这些非GAAP财务衡量标准有助于更好地了解正在进行的业务，并增强了与以往时期和同行业绩的可比性。这些披露不应被视为根据公认会计原则确定的财务衡量标准的替代品，也不一定与其他公司可能提出的非公认会计原则绩效衡量标准相比较。本收益新闻稿中包含的非GAAP财务指标包括拨备前、税前净收入(PPNR)、平均资产回报率和平均股本回报率。这些非GAAP财务指标与最直接可比的GAAP财务指标的对账包括在本收益新闻稿末尾的“GAAP与非GAAP对账”标题下。
关于CF BankShares Inc.和CFBank
CF BankShares Inc.(本公司)是一家控股公司，拥有CFBank，National Association(CFBank)100%的股份。CFBank是一家全国性特许精品商业银行，主要在四个主要的地铁市场运营：哥伦布、克利夫兰、俄亥俄州的辛辛那提和印第安纳州的印第安纳波利斯。现任领导班子和董事会在2012年金融危机期间对公司和CFBank进行了资本重组，将CFBank重新定位为全方位服务的商业银行模式。自2012年资本重组以来，CFBank实现了近25%的复合年增长率。
CFBank通过提供全面的商业、零售和抵押贷款服务，专注于满足少数人持股企业和企业家的金融需求。在所有地区市场，CFBank提供商业贷款和设备租赁、商业和住宅房地产贷款和金库管理存管服务、住宅抵押贷款以及全面服务的商业和零售银行服务和产品。CFBank的区别在于我们的
对个性化服务的偏好，再加上客户直接接触决策者，以及轻松开展业务。CFBank与规模大得多的银行一样复杂，没有官僚作风。
CFBank最近在CB Resource Inc.的耐久业绩指数中获得认可，该指数强调了在截至2022年9月30日的三年中，基于11个关键业绩指标在过去三年中保持高于平均水平的银行。此外，根据截至2021年12月31日的3年平均股本回报率，CFBank在美国银行家列出的上市社区银行200强中排名第7，并被派珀·桑德勒认可为2021年、2020年和2019年的小盘股全明星表现。
有关公司和CFBank的更多信息，请访问www.CF.Bank
前瞻性陈述
本新闻稿以及我们已经或可能提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的其他材料包含或可能包含符合1995年美国私人证券改革法案安全港条款的前瞻性声明，这些声明是我们真诚作出的。前瞻性陈述包括但不限于：(1)对收入、收入或亏损、每股普通股收益或亏损、资本结构和其他财务项目的预测；(2)CF BankShares Inc.或CFBank管理层或董事会的计划和目标；(3)有关未来事件、行动或经济表现的陈述；以及(4)这些陈述所依据的假设的陈述。诸如“估计”、“战略”、“可能”、“相信”、“预期”、“预计”、“预测”、“将”、“打算”、“计划”、“目标”以及这些术语的否定或类似表达，旨在识别前瞻性陈述，但不是识别此类陈述的唯一手段。各种风险和不确定性因素可能会导致实际结果与前瞻性声明中所述的结果有实质性差异，这些风险和不确定性因素包括但不限于，持续的新冠肺炎疫情对本地、全国乃至全球经济状况，尤其是对我们的行业和业务的影响，包括对客户运营、财务状况和偿还贷款能力的不利影响，利率的变化或抵押贷款市场的混乱，通货膨胀的压力，以及那些在提交给美国证券交易委员会的不时报告中详细描述的额外风险，包括“第1A项中确定的风险因素”。我们向美国证券交易委员会提交的截至2021年12月31日的10-K表格年度报告第I部分的风险因素, 并补充了“第1A项”中确定的风险因素。在我们提交给美国证券交易委员会的截至2022年3月31日和2022年6月30日的季度报告10-Q表格第二部分中的风险因素。
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