新闻稿

库珀标准公司宣布成功完成此前宣布的再融资交易

密歇根州诺斯维尔，2023年1月30日-库珀-标准控股公司(纽约证券交易所代码：CPS)(以下简称“CPS”)今天宣布，CPS的全资子公司库珀-标准汽车公司(以下简称“发行人”)完成了之前宣布的再融资交易(“再融资交易”)，包括：

·发行(“同时发行票据”)发行人2027年到期的新13.50%现金支付/PIK Togger高级担保第一留置权票据(“新第一留置权票据”)本金总额总计5.8亿美元(包括根据后盾承诺方承诺发行的约6,170万美元新第一留置权票据)；

·交换(“交换要约”)发行人现有的2026年到期的5.625%优先票据(“2026年优先票据”)中约3.574亿美元，相当于2026年优先票据未偿还本金总额的89.36%，换取发行人2027年到期的新5.625%现金支付/10.625%实物期权高级担保第三留置权票据(“新第三留置权票据”，以及与新第一留置权票据一起称为“新票据”)的相同本金；

·管理2026年高级票据的契约的补充契约的效力，这基本上取消了2026年优先票据和管理2026年优先票据的契约中所载的所有契约、某些违约事件和某些其他规定，并解除和解除了中央结算公司对2026年优先票据的担保；

·先前宣布的对发行人第三次修订和重新签署的贷款协议的修正案的效力；

·偿还发行人现有高级贷款安排下尚未偿还的约3.196亿美元；以及

·赎回发行人现有的2024年到期的13.000%高级担保票据，全部赎回2.5亿美元。

高盛有限责任公司担任与交换要约有关的交易商经理，以及与再融资交易有关的CPS和发行人的财务顾问。Simpson Thacher&Bartlett LLP担任CPS和发行人与再融资交易相关的法律顾问。Houlihan Lokey Capital，Inc.担任后备承诺方的财务顾问，Willkie Farr&Gallagher LLP担任法律顾问。

本函件仅供参考，不构成出售或征求购买任何担保的要约，也不构成要约、恳求或出售在任何法域内此种要约、恳求或出售将是非法的任何担保。

同时发售债券及交换发售债券，而新债券的发售及发行是根据一九三三年证券法(经修订)(“证券法”)注册规定的豁免而进行的，只限于(A)在美国境内向属“合资格机构买家”(定义见证券法第144A条)的2026年优先债券持有人及(B)在美国境外向并非美国人士的2026年优先债券持有人发售及发行。

前瞻性陈述

本新闻稿包括美国联邦证券法所指的“前瞻性陈述”，我们打算使此类前瞻性陈述受到由此产生的安全港的约束。我们使用“估计”、“预期”、“预期”、“项目”、“计划”、“打算”、“相信”、“展望”、“指导”、“预测”或未来或条件动词，如“将”、“应该”、“可能”、“将”或“可能”，以及此类词语或类似表达的变体，旨在识别前瞻性陈述。所有前瞻性陈述都是基于我们目前的预期和各种假设。我们的期望、信念和预测都是真诚地表达出来的，我们相信它们是有合理基础的。然而，我们不能向你保证这些期望、信念和预测将会实现。前瞻性陈述不是对未来业绩的保证，存在重大风险和不确定因素，可能导致实际结果或成就与前瞻性陈述明示或暗示的未来结果或成就大相径庭。其中

在其他项目中，此类因素可能包括：影响，包括与乌克兰战争和持续的新冠肺炎疫情有关的商品成本上升和中断；我们通过与客户的谈判抵消商品成本和其他成本上升的不利影响的能力；新冠肺炎疫情对我们的财务状况和经营业绩的影响和预期的持续影响；新冠肺炎大流行风险给我们的流动性带来的重大风险；汽车销售和生产量长期或实质性收缩；我们无法实现获奖业务所代表的销售额；定价压力不断上升；大客户或重要平台的流失；我们在汽车零部件行业成功竞争的能力；制成品和原材料成本的可用性和波动性增加；我们供应基础的中断；与我们通过先进技术集团的多元化战略相关的竞争威胁和商业风险；我们营运资金需求的可能变化；与我们国际业务相关的风险，包括法律、法规的变化, 和管理外贸条款的政策，如增加贸易限制和关税；外币汇率波动；我们控制我们合资企业运营以实现我们唯一利益的能力；我们大量的债务和可变利率；我们对债务进行再融资并在未来获得足够资金来源的能力；根据我们的债务工具对我们施加的运营和财务限制；我们的养老金计划资金不足；贴现率和养老金资产的实际回报的重大变化；持续改进计划和其他成本节约计划的有效性；制造设施的关闭或整合；我们执行新计划启动的能力；我们满足客户对新的和改进的产品的需求的能力；我们的收购和资产剥离可能不成功的可能性；对我们提出的产品责任、保修和召回索赔；法律和法规，包括环境、健康和安全法律法规；针对我们的法律和监管程序、索赔或调查；停工或其他劳动力中断；我们的知识产权承受法律挑战的能力；网络攻击、数据隐私问题、我们的信息技术系统的其他中断或无法实施升级；我们的年度有效税率可能的波动；未能维持有效的控制和程序的可能性；未来对我们的商誉和长期资产计入减值费用的可能性；我们识别、吸引、发展和留住熟练、投入和多样化的劳动力的能力；我们以合理的费率购买保险的能力；以及我们对子公司现金履行义务的依赖；以及其他风险和不确定因素。, 包括CPS向美国证券交易委员会提交的定期报告中不时详细说明的那些内容。

您不应过度依赖这些前瞻性陈述。我们的前瞻性声明仅在本新闻稿发布之日发表，我们没有义务公开更新或以其他方式修改任何前瞻性声明，无论是由于新信息、未来事件或其他原因，除非法律明确要求我们这样做。