附件99.1
新加坡(2023年1月19日)-Karooooo Limited(“Karooooo”)公布了截至2022年11月30日的第三季度(“2023年第三季度”)的稳健业绩。Karooooo拥有CarTrack、Carzuka和Karoooo物流公司100%的股份和70.1%的股份1(统称为“组”)。
这一业绩延续了集团十多年来在不同宏观经济环境下在规模、盈利能力和现金创造方面实现强劲增长的记录。我们的企业文化支持非凡的敏捷性、以客户为中心和创新能力，这些都是我们取得成功的基础。
基于我们成熟的业务模式、强劲的财务状况和对未来增长的投资，尽管宏观经济不确定性加剧，但我们对2023年的增长前景保持不变。
2023年第三季度，Karooooo的总收入增长了29% ，达到9.3亿ZAR9.3亿(2022年第三季度：7.2亿ZAR7.2亿)。正如预期的那样，在为我们所有部门的未来增长进行了大量投资后，该期间的每股收益 与去年相似，为4.70兹罗提(2022年第三季度：4.72兹罗提)。我们盈利的SaaS业务模式产生的强劲且创纪录的自由现金流继续支撑着我们的优质资产负债表，截至2022年11月底，净现金和现金等价物为8.19亿兹罗提(2022年第三季度：7.99亿兹罗提)。本季度向股东支付了1860万美元(每股0.60美元)的现金股息。
我们的智力资本取决于我们对业务运营在很大程度上依赖系统、流程和可操作的业务智能的理解。Karooooo领先的互联云(“运营云”)使客户能够在一个企业级平台上开发有效的控制和工作流，将其日常运营的关键要素数字化。这个统一的产品平台支持我们的 客户更好地进行战略决策和运营执行。
我们客户运营的数字化转型消除了效率低下的流程，并实现了运营绩效的广泛改进。Karoooo的运营 云通过系统集成、劳动力工具以及先进的遥测和基于视频的物联网(“IoT”)设备，每月收集超过1,200亿个数据点并将其设置为情景。这种智能使客户能够洞察真实的业务影响 。
我们利用领先的技术将复杂的分析转化为可简化日常决策的实用且易于使用的工具。我们的客户带来了显著的短期和长期利益，使他们在不同的行业中更具竞争力。
为我们的产品创造市场需求的宝贵优势包括：
| ● | 减少燃料、维护以及所有其他机队和机动性相关成本 |
| ● | 提高司机和现场服务人员的工作效率 |
| 1 | 平台整合后，Picup更名为Karooooo物流。 |
| ● | 提高供应链管理的效率和控制力 |
| ● | 提高司机和工作场所的安全性和安全性 |
| ● | 精简的后台团队(自动数据录入和报告) |
| ● | 更好的客户服务(准确的账单、高质量的服务交付、更快的查询响应时间等) |
| ● | 稳健的风险管理和法规遵从性 |
| ● | 改进环境、社会和治理(“ESG”)管理和报告 |
Karooooo现在支持超过100,000个不同的商业 客户(2022年第3季度：87,000+)解决他们的日常挑战。我们的运营云在不同地理市场和行业的不同规模的企业中拥有很高的实施成功率和强大的客户保留率。它们包括物流、现场服务维护、运输、金融、采矿、农业和紧急服务。
在评估2023年第三季度的业绩时，首席执行官兼创始人扎克·卡里斯托表示：“我们相信，垂直整合的业务模式和对产品改进和创新的持续关注使我们与同行有显著的不同。这应该会保持我们的竞争力，并加强我们的长期成功。
我们现在有超过100,000个活跃的商业客户 在Karooooo的运营云上数字化和优化他们的运营。我们拥有最低限度的客户或行业集中度 风险，并为订阅收入持续强劲的增长而自豪。“
2023年第三季度财务概览(未经审计)
亮点
(除非另有说明，否则与2022年第三季度进行比较)
比例尺
| ● | 截至2022年11月30日，CarTrack用户为1,678,606人，增长14%(2022年第三季度：1,470,385人) |
| ● | CarTrack用户净增加78,593人，增长27%(2022年第三季度：61,776人) |
从小型企业到大型企业的强劲需求支持了订户(我们平台上的联网车辆和设备)的增长。这反映出需要改进合规功能 并对其业务进行数字化转型，以提高效率和竞争力。
CarTrack在2023年第三季度创纪录的用户净增加超过78,000人，远高于前一季度的记录。
增长
| ● | 总收入增长29%，达到9.3亿兹罗提(2022年第三季度：7.2亿兹罗提) |
| ● | 总收入按不变货币计算增长28%(非国际财务报告准则衡量标准) |
| ● | 订阅收入增长16%，达到7.72亿兹罗提(2022年第三季度：6.64亿兹罗提) |
| ● | 订阅收入按不变货币计算增长了15%(非国际财务报告准则衡量标准) |
2
2023年第三季度财务概述
补充财务信息和业务指标
| 截至11月30日的三个月， | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| CarTrack | 卡祖卡 | 卡鲁乌物流1 | Karooooo合并 | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 以千兰特为单位的数字 | 2022 | 2021 | Y-O-Y % | 2022 | 2021 | Y-O-Y % | 2022 | 2021 | Y-O-Y
% | 2022 | 2021 | Y-O-Y % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 订阅收入 | 770,993 | 662,555 | 16 | % | - | - | - | 1,490 | 1,392 | 7 | % | 772,483 | 663,947 | 16 | % | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他收入2 | 33,096 | 14,640 | >100 | % | - | - | - | - | - | - | 33,096 | 14,640 | >100 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 汽车销量 | - | - | - | 71,700 | 23,884 | >100 | % | - | - | - | 71,700 | 23,884 | >100 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 送货服务 | - | - | - | - | - | - | 52,714 | 17,070 | >100 | % | 52,714 | 17,070 | >100 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 细分市场收入 | 804,089 | 677,195 | 19 | % | 71,700 | 23,884 | >100 | % | 54,204 | 18,462 | >100 | % | 929,993 | 719,541 | 29 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 销售成本 | (240,333 | ) | (215,116 | ) | 12 | % | (65,984 | ) | (21,030 | ) | >100 | % | (40,587 | ) | (13,732 | ) | >100 | % | (346,904 | ) | (249,878 | ) | 39 | % | ||||||||||||||||||||||||
| 毛利 | 563,756 | 462,079 | 22 | % | 5,716 | 2,854 | >100 | % | 13,617 | 4,730 | >100 | % | 583,089 | 469,663 | 24 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 毛利率 | 70 | % | 68 | % | 8 | % | 12 | % | 25 | % | 26 | % | 63 | % | 65 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 分部营业利润/(亏损) | 222,301 | 208,623 | 7 | % | (15,300 | ) | (2,885 | ) | >100 | % | 2,130 | (1,028 | ) | >100 | % | 209,131 | 204,710 | 2 | % | |||||||||||||||||||||||||||||
| 调整后的EBITDA(非国际财务报告准则衡量标准) | 345,613 | 345,367 | 0 | % | (14,646 | ) | (2,855 | ) | >100 | % | 2,558 | (983 | ) | >100 | % | 333,525 | 341,529 | (2 | )% | |||||||||||||||||||||||||||||
| 调整后的EBITDA利润率(非国际财务报告准则衡量标准) | 43 | % | 51 | % | (20 | )% | (12 | )% | 5 | % | (5 | )% | 36 | % | 47 | % | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 1. | Karooooo在2021年9月收购了Picup 70.1%的股份，随后更名为Karooooo物流。 |
| 2. | 其他收入是非基于订阅的收入，主要与向选择非捆绑合同的大型企业客户销售远程信息处理设备有关。CarTrack仍专注于捆绑销售。 |
总收入和订阅费收入
2023年第三季度，Karooooo的收入增长了29%，订阅收入增长了16%。
其中，CarTrack的营收和SaaS订阅的营收分别占86%和99.8%。
CarTrack在2023年第三季度创造了8.04亿兹罗提的收入(2022年第三季度：6.77亿兹罗提)，其中7.71亿兹罗提是订阅收入(2022年第三季度：6.63亿兹罗提)。CarTrack的ARPU为ZAR157(2022年第三季度：ZAR153)。
按照计划，Carzuka和Karoooo物流继续 扩大和支持Karooooo的收入增长。
Carzuka在2023年第三季度的收入为7200万ZAR2(2022年第三季度：2400万ZAR2)。它的稳步扩张证明了我们对其灵活、数据增强型和高度可扩展的商业模式的可持续性的信念。Carzuka是我们在解决独特移动性需求方面以客户为中心和创新的理念如何转化为实践中的价值创造的又一个例子。
对于Carzuka来说，我们庞大且不断增长的基于云的数据资产、数据情景设置和机器学习功能促进了在 高效平台上以公平价格买卖车辆。它还提供对车辆性能和健康状况的可见性、客户概况分析和客户概况分析，以了解市场需求并提高潜在客户数量。高质量的线索、稳健的购买参数和对市场走势的适应性支持 健康的股票周转率和增加的需求。
利用CarTrack的技术、订户基础、分销网络、数字营销能力和执行能力，Carzuka有望实现强劲的规模增长， 为买家和卖家提供大量和各种负担得起的二手车。
3
与其直观的电子商务平台相结合，Carzuka的第一个实体展厅位于伊斯特盖特购物中心(约翰内斯堡)的战略位置。展厅可容纳500多辆汽车，为消费者提供便捷、安全和高效的服务。鉴于CarTrack在全国范围内的良好发展和庞大的分销网络，Carzuka将业务扩展到桑顿城(大约翰内斯堡-桑顿)。 在南非各地获得更多战略枢纽和打造品牌方面，Carzuka取得了重大进展。
Karooooo物流(在南非的交易名称为Picup)实现了强劲增长，在2023年第三季度实现了5400万兹罗尔的收入(2022年第三季度：1800万兹拉尔)。Karooooo物流专注于 交付即服务(“DaaS”)，拥有自己选择的第三方众包司机和物流公司，主要是 按次收费。
我们正在将Karoooo物流的软件 整合到CarTrack平台中，使CarTrack客户能够轻松管理和增强他们的物流能力。CarTrack客户可以使用CarTrack的API架构 增加他们自己的机队容量。CarTrack将向使用基于订阅模式的Karoooo物流堆栈的客户收费。
运营费用
| 截至11月30日的三个月， | ||||||||||||
| 以千兰特为单位的数字 | 2022 | 2021 | Y-O-Y % | |||||||||
| Karooooo的运营费用 | 377,810 | 265,485 | 42 | % | ||||||||
| -CarTrack | 345,301 | 253,897 | 36 | % | ||||||||
| --卡祖卡 | 21,016 | 5,739 | >100 | % | ||||||||
| -Karooooo物流 | 11,493 | 5,849 | 96 | % | ||||||||
Karooooo的运营费用在2023年第三季度增长了42%，达到3.78亿兹罗提(2022年第三季度：2.65亿兹罗提)。
我们继续谨慎地投资于Carzuka和Karoooo物流的品牌建设和基础设施建设，这些业务分别产生了2100万ZAR和1100万ZAR，占集团总运营费用的 。其余3.45亿ZAR3.45亿ZAR3.45亿归因于CarTrack(2022年第三季度：2.54亿ZAR2.54亿)，包括对基础设施的审慎投资以及为扩大领土和增长而增加的员工人数。
CarTrack的销售和营销运营费用在2023年第三季度增长了38%，达到1.06亿兹罗提(2022年第三季度：7700万兹罗提)。我们相信这一增长投资使我们长期处于有利地位，我们预计将在客户获取方面看到未来的好处。
与2023年第二季度相比，CarTrack的一般和行政运营费用相对保持不变，但比前一年增长32%，为1.68亿兹罗提(2022年第三季度：1.27亿兹拉尔)。这反映了我们对基础设施的投资，以满足我们的增长计划。本季度一般和行政运营费用主要受到汇率波动和工资增加2,600万ZAR2,000,000 ZAR1,000,000 ZAR汇兑损失的影响。
与2023年第二季度相比，CarTrack的研发运营费用也相对保持不变，但比上一季度高出25%，为4300万兹罗提(2022年第三季度：3500万兹罗尔)。我们计划投资于改进、丰富和扩展我们的运营云和内部管理系统 ，重点是增强我们对客户的价值主张，增强我们在动态和具有挑战性的运营环境中实现运营数字化以获得竞争优势的能力 。
在本季度，CarTrack谨慎地增加了 拨备，导致预期信贷损失2800万兹罗提(2022年第三季度：1600万兹罗提)。CarTrack预计今年前9个月的信贷亏损占收入的3.2%(2022年前9个月：3.3%)。预计今年前9个月的信贷损失为7,300万兹罗提，比上一财年同期增长15%(2022年前9个月：6,400万兹拉尔)。
4
CarTrack的支出占订阅收入的相对比例的趋势与Karooooo于2021年4月在纳斯达克上市时设定的长期财务目标一致，反映了我们对增长的加速投资。
| ● | 销售和营销费用占订阅收入的百分比略有上升至14%(2022年第三季度：12%) |
| ● | 一般和行政费用占订阅收入的百分比增加到22%(2022年第三季度：20%) |
| ● | 研发费用占订阅收入的百分比小幅上升至6%(2022年第三季度：5%) |
营业利润、调整后每股收益 和每股收益
Karooooo于2023年第三季度(2022年第三季度：2.05亿兹罗提)的营业利润增长2%至2.09亿兹罗提，2023年第三季度每股收益相对持平于4.70兹罗提(2022年第三季度：4.72兹罗提)，边际减少是由于税收增加所致。
尽管全球经营环境充满挑战，但订阅收入仍强劲增长，加上集团对未来增长的投资，CarTrack在2023年第三季度实现了2.22亿兹罗提的营业利润，增长了6%(2022年第三季度：2.09亿兹罗提)。其运营利润率保持在28%的强劲水平(2022年第三季度：31%)， 它的目标是扩大利润率，因为它通过对人才和基础设施的投资获得规模经济。
Carzuka的运营亏损在2023年第三季度增加到1500万ZAR1(2022年第三季度：300万ZAR300万运营亏损)，因为它投资于基础设施和品牌建设。在我们投资发展这项业务的同时，管理层计划在支出方面保持务实。
Karooooo物流在2023年第三季度实现了令人鼓舞的运营利润，达到200万扎拉尔(2022年第三季度：运营亏损100万扎拉尔)。
调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润率
Karooooo当期的调整后EBITDA(非国际财务报告准则衡量标准) 下降2%，至3.34亿ZAR3.34亿(2022年第三季度：3.42亿ZAR3.42亿)。
CarTrack的调整后EBITDA(非国际财务报告准则衡量标准) 为3.46亿兹罗提(2022年第三季度：3.45亿兹罗提)。根据Karooooo对未来增长和管理层的 2023年指导范围的计划投资，CarTrack今年迄今的调整后EBITDA利润率(非IFRS衡量标准)为48%。
Carzuka的调整后EBITDA(非国际财务报告准则衡量标准) 由于扩张投资(2022年第三季度：300万兹罗尔亏损)，亏损1500万兹罗提。管理层关注的是有机增长和审慎的战略性资本配置。考虑到一旦Carzuka的季度收入超过3亿ZAR，预计将获得回报，这项投资是轻资产。
Karoooo物流的调整后EBITDA(非国际财务报告准则 衡量标准)为300万ZAR3(2022年第三季度：调整后EBITDA亏损100万ZAR1)。
5
展望
我们相信Karooooo具备良好的增长条件。 我们所处的市场不断增长，但市场渗透率很低，各行各业的客户都在寻求软件解决方案，以成功实现业务数字化，从而提高其运营和战略绩效。
我们久经考验、稳健且持续盈利的业务模式，以强劲的资产负债表和健康的现金状况为基础，为我们提供了多种扩张杠杆。我们在营销和销售方面的投资 ，再加上我们各个业务部门实现的规模经济，预计未来将产生强劲的 结果。
我们的使命是成为领先的实地运营 云服务提供商。
实际结果可能与Karooooo的展望大不相同，原因包括长期的大流行影响和汇率波动，以及下文“前瞻性陈述” 中描述的其他因素。
由于CarTrack的收入占集团收入的大部分，而Carzuka和Karoooo物流是为规模化而建立的，以下前景仅与CarTrack有关 。
尽管宏观经济不确定性加剧， 第三季度末反映的持续表现让我们有信心保持2023年全年指引不变。
| ● | 用户数量在1,700,000至1,900,000之间 |
| ● | 订阅收入在29.5亿至31亿扎里尔之间 |
| ● | CarTrack调整后的EBITDA利润率在45%至50%之间 |
资产负债表、流动性和现金流
我们的资本配置方法支持Karooooo的强劲规模增长、持续的盈利能力和高现金产生。鉴于我们平衡的资本结构和健康的运营利润率，我们有充足的跑道来加速我们的收入增长，同时保持盈利。
该集团的资本分配委员会 采取了现金管理政策，根据该政策，Karooooo手头的超额现金储备将以美元持有。这将被翻译为ZAR以用于报告目的。
2022年11月30日的现金和现金等价物
Karooooo报告称，截至2022年11月30日，净现金和现金等价物余额为8.19亿兹罗提(2021年11月30日：7.99亿兹拉尔)。
截至2022年11月30日，该集团在南非标准银行有限公司的银行贷款为9.25亿兹罗提，在凯捷银行的子公司商业银行的银行贷款为7500万兹罗提，用于增长举措和其他一般企业用途的银行贷款 。
自由现金流(非国际财务报告准则计量)
Karooooo在截至2022年11月30日的9个月中的运营活动产生了创纪录的现金8.46亿ZAR8.46亿ZAR7.5亿，以及同期创纪录的自由现金流(非IFRS衡量标准)4.34亿ZAR4.34亿ZAR3.06亿ZAR3.06亿。
尽管集团在扩张、品牌建设和客户获取方面进行了战略投资，以实现长期增长，但仍取得了这一结果。
股本和储备金
Karooooo已发行30,951,106股普通股，实收股本为505,956,659美元，外加1,000新元。
资产负债表上27亿兹罗提的负共同控制准备金与2020年11月18日的一笔共同控制交易有关，在这笔交易中，来自Isaias Jose Calisto的1.94亿美元贷款转换为Karooooo股本。因此，Karooooo获得了CarTrack的控制权。当天，向Isaias Jose Calisto和Karoooo发行了20,331,894股，注册资本为27亿扎里尔，形成了共同控制储备。
资产负债表上36亿兹罗提的负资本储备涉及当CarTrack从JSE退市时，按每股42.00兹罗提从少数股东手中收购95,350,657股CarTrack股票，总额为40亿兹罗提，被之前报告的非控股权益中的4亿兹罗提所抵消。4亿兹罗提 涉及Karooooo购买的95,350,637股CarTrack少数股的资产净值。
6
2023年第三季度CarTrack的地理概览
南非
2023年第三季度，CarTrack在南非的订阅收入比前一年增长了13%。截至2022年11月30日，它拥有1,289,532名订户，比2021年11月30日增长了13%。尽管长期受到不利的宏观经济因素的影响，我们仍看到客户对我们的价值主张的强劲需求，特别是考虑到我们在实现规模经济和我们丰富的数据池获得价值的同时，不断向他们传递额外的好处。
我们相信，我们是非洲大陆最大、增长最快的企业移动SaaS提供商。
亚太地区、中东和美国
该细分市场是集团收入的第二大贡献者 。从中长期来看，东南亚是最大的机遇。凭借我们可扩展的业务模式、国际公认的品牌和能够本地化并适应特定市场细微差别的成功技术合作伙伴的过往记录，我们 相信我们的价值主张将继续在该地区获得青睐，为集团带来可持续的收入。
随着CarTrack向东南亚扩张的步伐领先于历史增长率，我们预计该地区的ARPU将更接近南非。截至2022年11月30日(2021年11月30日：138,337)，该细分市场的订户数量增长了27%，达到175,158人。这意味着订阅收入增长了36%，按不变货币计算增长了25%(非IFRS衡量标准)。考虑到东南亚在2023年第一季度末才开始开放经济，我们对到目前为止的吸引力感到满意。
该集团在美国的办公室 继续提供关键的见解，对CarTrack的竞争力做出了积极贡献。
欧洲
在订户增长13%的推动下，这一细分市场的订阅收入分别增长了14%和13%(按不变货币计算)(非IFRS衡量标准)。
我们在欧洲的扩张仍然令人鼓舞，尽管该地区的经济逆风强劲。截至2022年11月30日(2021年11月30日： 124,102)，该细分市场的订户已增至140,589人。我们计划加快对该地区增长的投资。
非洲(不包括南非)
这一细分市场仍然是一个积极的现金来源 ，对Karooooo的南非业务具有战略意义。
2022年第四季度开始的重大业务重组在本财年获得了吸引力，鼓励客户增加，订阅收入增长30%，按不变货币计算增长 15%(非IFRS衡量标准)。受新冠肺炎影响且在较长时间内不计费的客户 现在正在计费。
用户数量增长了10%，达到73,327人(2021年11月：66,834人)。
7
股利政策
董事会认识到投资集团在实现规模增长方面的重要性，并努力避免股息状况的波动。
然而，以现金或其他 派发股息(例如透过股份回购向股东返还资本)的支付及时间由董事会考虑 因素后厘定，这些因素包括：当前及预期资本需求；经济状况；财务表现及可用现金；合约、 法律、税务及监管限制(包括任何融资协议所载的契诺)；集团附属公司向Karoooo分配资金的能力；及董事会认为相关的其他因素。
Karooooo的目标是将留存收益进行再投资，使其与公司要求的增量再投资资本回报率、股本回报率和中短期增长战略保持一致。
在符合Karooooo章程及新加坡公司法的情况下，董事会可不经股东批准宣布及派发中期股息，但任何末期股息 必须由股东大会以普通决议案批准。
董事会可不时检讨及修订股息政策 。
腐败、贿赂和告密
Karooooo反贿赂和腐败政策、道德准则、告密政策和雇佣合同包含关于贿赂、腐败、客户保密和对同事、客户、承包商和供应商的可接受行为的明确指导方针。向所有员工提供年度意识和实践培训，并每年通过个人肯定加强培训。这些措施确保了解和了解我们的业务 原则和不遵守的后果。我们的政策也适用于第三方提供商。
我们提供了举报的联系电子邮件和热线 ，并向记者保证保密。
网络研讨会信息
Karooooo管理层将于2023年1月20日(星期五)上午08：00主持Zoom网络研讨会。东部时间(下午03：00)南非时间；下午09：00新加坡时间)。
欢迎投资者在以下网址加入Zoom：https://us02web.zoom.us/j/86467127973
Webinar ID: 864 6712 7973
电话：
| ● | 美国(纽约)免费电话：+1 646 558 8656 |
| ● | 南非免费电话：+27 87 551 7702 |
现场活动结束约三小时后，将在www.karoooo.com 上重播。
国际财务报告准则会计
我们根据国际会计准则委员会发布的国际财务报告准则编制我们的综合财务报表。所列综合财务信息摘自Karooooo的综合财务报表。
关于Karooooo
Karooooo总部位于新加坡，是一家全球领先的现场运营物联网SaaS云提供商，通过为超过1,600,000辆联网车辆和设备提供有洞察力的实时数据分析，实现交通、运营和工作流程数据的价值最大化。Karooooo帮助数以千计的企业 客户实现其实地运营的数字化转型。CarTrack(由Karooooo全资拥有)SaaS平台为客户 提供差异化的洞察和数据分析，以优化其业务运营和员工队伍、提高效率、降低成本、 提高安全性、监控环境影响、协助合规和管理风险。欲了解更多信息，请访问www.karoooo.com。
| 投资者关系联系人 | 邮箱：ir@karoooo.com |
| 媒体联系人 | 邮箱：media@karoooo.com |
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卡鲁欧有限公司。
合并损益表
(未经审计)
| 截至11月30日的三个月， | 九个月结束 11月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (千兰特) | ||||||||||||||||
| 收入 | 929,993 | 719,541 | 2,590,712 | 2,004,502 | ||||||||||||
| 销售成本 | (346,904 | ) | (249,878 | ) | (908,523 | ) | (639,263 | ) | ||||||||
| 毛利 | 583,089 | 469,663 | 1,682,189 | 1,365,239 | ||||||||||||
| 其他收入 | 3,852 | 532 | 8,009 | 1,817 | ||||||||||||
| 运营费用 | (377,810 | ) | (265,485 | ) | (1,045,448 | ) | (816,532 | ) | ||||||||
| 销售和市场营销 | (118,514 | ) | (79,888 | ) | (321,987 | ) | (253,291 | ) | ||||||||
| 一般事务及行政事务 | (184,690 | ) | (132,537 | ) | (518,430 | ) | (393,069 | ) | ||||||||
| 研发 | (46,577 | ) | (37,277 | ) | (131,730 | ) | (106,326 | ) | ||||||||
| 金融资产的预期信贷损失 | (28,029 | ) | (15,783 | ) | (73,301 | ) | (63,846 | ) | ||||||||
| 营业利润 | 209,131 | 204,710 | 644,750 | 550,524 | ||||||||||||
| 首次公开招股成本(“IPO”) | - | - | - | (10,288 | ) | |||||||||||
| 财政收入 | 6,541 | 1,525 | 14,146 | 3,856 | ||||||||||||
| 融资成本 | (488 | ) | (3,756 | ) | (7,300 | ) | (8,666 | ) | ||||||||
| 税前利润 | 215,184 | 202,479 | 651,596 | 535,426 | ||||||||||||
| 税收 | (68,096 | ) | (54,165 | ) | (192,691 | ) | (156,035 | ) | ||||||||
| 当期利润 | 147,088 | 148,314 | 458,905 | 379,391 | ||||||||||||
| 可归因于： | ||||||||||||||||
| 母公司的所有者 | 145,553 | 146,201 | 451,630 | 353,624 | ||||||||||||
| 非控制性权益 | 1,535 | 2,113 | 7,275 | 25,767 | ||||||||||||
| 147,088 | 148,314 | 458,905 | 379,391 | |||||||||||||
| 每股收益 | ||||||||||||||||
| 基本和稀释后每股收益(ZAR) | 4.70 | 4.72 | 14.59 | 12.17 | ||||||||||||
| 调整后每股收益 (非国际财务报告准则衡量标准) | 4.70 | 4.72 | 14.59 | 12.52 | ||||||||||||
| 调整后的基本和稀释后每股收益(ZAR)(非国际财务报告准则 衡量标准) | ||||||||||||||||
9
卡鲁欧有限公司。
利润与调整后利润的对账(非国际财务报告准则衡量标准)
(未经审计)
| 截至 11月30日的三个月， | 截至9个月
个月 | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (千兰特) | ||||||||||||||||
| 当期利润 | 147,088 | 148,314 | 458,905 | 379,391 | ||||||||||||
| IPO成本 | - | - | - | 10,288 | ||||||||||||
| 调整后利润(非国际财务报告准则衡量标准) | 147,088 | 148,314 | 458,905 | 389,679 | ||||||||||||
10
卡鲁欧有限公司。
合并财务状况表
(未经审计)
| 截至11月30日， 2022 | 自.起 2月28日， 2022 | 自.起 11月30日， 2021 | ||||||||||
| (千兰特) | ||||||||||||
| 资产 | ||||||||||||
| 非流动资产 | ||||||||||||
| 财产、厂房和设备 | 1,488,055 | 1,390,659 | 1,303,740 | |||||||||
| 资本化佣金资产 | 267,706 | 231,537 | 246,291 | |||||||||
| 无形资产 | 77,419 | 77,031 | 78,630 | |||||||||
| 商誉 | 200,229 | 186,384 | 198,137 | |||||||||
| 对关联方的贷款 | 19,400 | 19,400 | 19,400 | |||||||||
| 长期其他应收款和预付款 | 26,350 | 9,722 | 10,306 | |||||||||
| 非流动金融资产 | 1,359 | 1,359 | - | |||||||||
| 递延税项资产 | 63,311 | 58,383 | 57,413 | |||||||||
| 非流动资产总额 | 2,143,829 | 1,974,475 | 1,913,917 | |||||||||
| 流动资产 | ||||||||||||
| 盘存 | 93,367 | 25,369 | 13,062 | |||||||||
| 贸易及其他应收款和预付款 | 456,677 | 333,886 | 360,650 | |||||||||
| 应收所得税 | 7,182 | 8,818 | 7,345 | |||||||||
| 其他金融资产 | - | 15,305 | - | |||||||||
| 现金和现金等价物 | 824,061 | 731,748 | 798,687 | |||||||||
| 流动资产总额 | 1,381,287 | 1,115,126 | 1,179,744 | |||||||||
| 总资产 | 3,525,116 | 3,089,601 | 3,093,661 | |||||||||
| 权益和负债 | ||||||||||||
| 权益 | ||||||||||||
| 股本 | 7,142,853 | 7,142,853 | 7,142,853 | |||||||||
| 资本公积1 | (3,582,568 | ) | (3,587,640 | ) | (3,587,640 | ) | ||||||
| 共同控制储备2 | (2,709,236 | ) | (2,709,236 | ) | (2,709,236 | ) | ||||||
| 外币折算储备 | 141,136 | 28,776 | 100,956 | |||||||||
| 留存收益 | 1,419,287 | 1,276,523 | 1,164,889 | |||||||||
| 母公司股东应占权益 | 2,411,472 | 2,151,276 | 2,111,822 | |||||||||
| 非控制性权益 | 25,066 | 22,905 | 31,345 | |||||||||
| 总股本 | 2,436,538 | 2,174,181 | 2,143,167 | |||||||||
| 负债 | ||||||||||||
| 非流动负债 | ||||||||||||
| 定期贷款 | 40,931 | 71,194 | 121,046 | |||||||||
| 租赁负债 | 61,772 | 64,784 | 72,160 | |||||||||
| 递延收入 | 117,537 | 108,256 | 111,261 | |||||||||
| 递延税项负债 | 41,618 | 47,063 | 41,400 | |||||||||
| 非流动负债总额 | 261,858 | 291,297 | 345,867 | |||||||||
| 流动负债 | ||||||||||||
| 定期贷款 | 20,677 | 18,156 | 1,408 | |||||||||
| 贸易和其他应付款 | 400,824 | 281,866 | 282,572 | |||||||||
| 关联方贷款 | 1,832 | 2,134 | 2,736 | |||||||||
| 租赁负债 | 52,581 | 47,294 | 45,242 | |||||||||
| 递延收入 | 261,327 | 218,148 | 205,507 | |||||||||
| 银行透支 | 5,044 | 13,722 | - | |||||||||
| 应缴所得税 | 83,065 | 40,918 | 65,162 | |||||||||
| 关于保证的规定 | 1,370 | 1,885 | 2,000 | |||||||||
| 流动负债总额 | 826,720 | 624,123 | 604,627 | |||||||||
| 总负债 | 1,088,578 | 915,420 | 950,494 | |||||||||
| 权益和负债总额 | 3,525,116 | 3,089,601 | 3,093,661 | |||||||||
| 1. | 资产负债表上36亿兹罗提的负资本储备涉及当CarTrack从日本证券交易所退市时，以每股42.00兹罗提的价格从少数股东手中收购95,350,657股CarTrack股票，总额为40亿兹罗提，被先前在非控股权益准备金项目中报告的4亿兹罗提所抵消。4亿兹罗提涉及Karooooo购买的95,350,657股CarTrack少数股的资产净值。 |
| 2. | 资产负债表上27亿兹罗提的负共同控制准备金与2020年11月18日的一项共同控制交易有关，在该交易中，来自Isaias Jose Calisto的1.94亿美元贷款被转换为Karooooo股本，因此Karooooo获得了CarTrack的控制权。当天，向Isaias Jose Calisto和Karoooo发行了20,331,894股，注册资本为27亿扎里尔，形成了共同控制储备。 |
11
卡鲁欧有限公司。
简明合并现金流量表
(未经审计)
| 截至11月30日的三个月， | 九个月结束 11月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (千兰特) | ||||||||||||||||
| 经营活动的现金流量净额 | 286,476 | 308,184 | 845,786 | 750,156 | ||||||||||||
| 投资活动使用的现金流量净额 | (124,605 | ) | (252,910 | ) | (433,995 | ) | (543,279 | ) | ||||||||
| 融资活动产生的净现金流量/(被融资活动利用的)现金流量净额1 | (349,648 | ) | 16,848 | (401,112 | ) | 440,532 | ||||||||||
| 当期现金和现金等价物净变动 | (187,777 | ) | 72,122 | 10,679 | 647,409 | |||||||||||
| 期初的现金和现金等价物 | 1,001,242 | 664,176 | 718,026 | 76,098 | ||||||||||||
| 现金和现金等价物的折算差异 | 5,552 | 62,389 | 90,312 | 75,180 | ||||||||||||
| 期末现金和现金等价物总额 | 819,017 | 798,687 | 819,017 | 798,687 | ||||||||||||
12
卡鲁欧有限公司。
自由现金流对账(非国际财务报告准则衡量标准)
(未经审计)
| 截至11月30日的三个月， | 九个月结束 11月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (千兰特) | ||||||||||||||||
| 经营活动产生的现金净额 | 286,476 | 308,184 | 845,786 | 750,156 | ||||||||||||
| 减去：购置房产、厂房和设备 | (115,836 | ) | (174,106 | ) | (411,857 | ) | (444,633 | ) | ||||||||
| 自由现金流(非国际财务报告准则衡量标准) | 170,640 | 134,078 | 433,929 | 305,523 | ||||||||||||
13
卡鲁欧有限公司。
当期利润与调整后EBITDA的对账(非国际财务报告准则衡量标准)
(未经审计)
| 截至11月30日的三个月， | 九个月结束 11月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (千兰特) | ||||||||||||||||
| 当期利润 | 147,088 | 148,314 | 458,905 | 379,391 | ||||||||||||
| 税收 | 68,096 | 54,165 | 192,691 | 156,035 | ||||||||||||
| 财政收入 | (6,541 | ) | (1,525 | ) | (14,146 | ) | (3,856 | ) | ||||||||
| 融资成本 | 488 | 3,756 | 7,300 | 8,666 | ||||||||||||
| 财产、厂房和设备折旧及无形资产摊销 | 124,394 | 136,819 | 419,892 | 363,705 | ||||||||||||
| IPO成本 | - | - | - | 10,288 | ||||||||||||
| 调整后的EBITDA (非国际财务报告准则衡量标准) | 333,525 | 341,529 | 1,064,642 | 914,229 | ||||||||||||
| 利润率 | 16 | % | 21 | % | 18 | % | 19 | % | ||||||||
| 调整后的EBITDA利润率(非国际财务报告准则衡量标准) | 36 | % | 47 | % | 41 | % | 46 | % | ||||||||
14
卡鲁欧有限公司。
基本收益和摊薄收益与调整后每股收益的对账
(非国际财务报告准则衡量标准)
(未经审计)
| 截至11月30日的三个月， | 九个月结束 11月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (千兰特) | ||||||||||||||||
| 基本收益和调整后收益之间的对账(非国际财务报告准则衡量标准) | ||||||||||||||||
| 普通股股东应占利润 | 145,553 | 146,201 | 451,630 | 353,624 | ||||||||||||
| 针对以下因素进行调整： | ||||||||||||||||
| IPO成本 | - | - | - | 10,288 | ||||||||||||
| 以上税种影响 | - | - | - | - | ||||||||||||
| 调整后的普通股股东应占利润 (非国际财务报告准则) | 145,553 | 146,201 | 451,630 | 363,912 | ||||||||||||
| 已计算每股数字的期末已发行普通股加权平均数(000‘s) | 30,951 | 30,951 | 30,951 | 29,062 | ||||||||||||
| 基本每股收益和稀释后每股收益 | 4.70 | 4.72 | 14.59 | 12.17 | ||||||||||||
| 调整后的基本和稀释后每股收益 (非国际财务报告准则衡量标准) | 4.70 | 4.72 | 14.59 | 12.52 | ||||||||||||
15
不变货币
已提供恒定货币信息 以说明汇率变化对集团业绩的影响。下表提供了未经审计的不变币种 与所列期间报告的衡量标准的对账。
截至2022年11月30日的三个月
通过将当前财务报告期的结果调整为截至2021年11月30日的三个月的报告结果，使用适用于该期间的每月汇率平均值，确定了不变货币信息。已对集团的每一种营业货币进行了测量。
订阅收入
| 截至 11月30日的三个月， | ||||||||||||
| 2022 | 2021 | Y-O-Y % | ||||||||||
| (千兰特) | ||||||||||||
| 报告的订阅收入 | 772,483 | 663,947 | 16 | % | ||||||||
| 其他货币的兑换影响 | (11,780 | ) | - | - | ||||||||
| 按不变货币计算的订阅收入 | 760,703 | 663,947 | 15 | % | ||||||||
总收入
| 截至 11月30日的三个月， | ||||||||||||
| 2022 | 2021 | Y-O-Y % | ||||||||||
| (千兰特) | ||||||||||||
| 报告的总收入 | 929,993 | 719,541 | 29 | % | ||||||||
| 其他货币的兑换影响 | (11,962 | ) | - | - | ||||||||
| 按不变货币计算的总收入 | 918,031 | 719,541 | 28 | % | ||||||||
订阅收入
| 截至 11月30日的9个月， | ||||||||||||
| 2022 | 2021 | Y-O-Y % | ||||||||||
| (千兰特) | ||||||||||||
| 报告的订阅收入 | 2,215,602 | 1,897,450 | 17 | % | ||||||||
| 其他货币的兑换影响 | (16,871 | ) | - | - | ||||||||
| 按不变货币计算的订阅收入 | 2,198,731 | 1,897,450 | 16 | % | ||||||||
总收入
| 截至 11月30日的9个月， | ||||||||||||
| 2022 | 2021 | Y-O-Y % | ||||||||||
| (千兰特) | ||||||||||||
| 报告的总收入 | 2,590,712 | 2,004,502 | 29 | % | ||||||||
| 其他货币的兑换影响 | (17,238 | ) | - | - | ||||||||
| 按不变货币计算的总收入 | 2,573,474 | 2,004,502 | 28 | % | ||||||||
16
定义
调整后利润
调整后利润(非国际财务报告准则计量)定义为国际财务报告准则定义的税后利润，不包括与首次公开募股成本相关的非经常性运营费用的影响 已支出3,600万兹罗提(2021年第四季度为2,600万兹罗提，2022年第一季度为1,000万兹罗提)。
调整后每股收益
调整后每股收益(非国际财务报告准则衡量标准) 定义为国际财务报告准则定义的每股收益，不包括与IPO成本相关的非经常性运营支出的影响 3,600万兹罗提(2021年第四季度为2,600万兹罗提，2022年第一季度为1,000万兹罗提)。
调整后的EBITDA
我们将调整后EBITDA(非国际财务报告准则衡量标准) 定义为利润减去财务收入，加上财务成本、税收、折旧和摊销，再加上一次性IPO成本。除了我们根据国际财务报告准则确定的业绩外，我们认为调整后的EBITDA(一种非国际财务报告准则的衡量标准)在评估我们的经营业绩时很有用。 我们在我们的运营和财务决策中使用调整后的EBITDA，并相信调整后的EBITDA对投资者很有用，因为证券分析师、投资者、评级机构和其他相关方经常使用类似的衡量标准来评估我们的竞争对手 并衡量盈利能力。然而，非《国际财务报告准则》的财务信息仅供补充信息之用，作为一种分析工具有其局限性，不应孤立地考虑或作为根据《国际财务报告准则》列报的财务信息的替代品。鼓励投资者审查相关的IFRS财务指标和调整后EBITDA与利润的对账，这是其最直接可比的IFRS财务指标，而不是依赖任何单一的财务指标来评估我们的业务。
调整后EBITDA利润率
我们将调整后EBITDA利润率(非IFRS衡量标准) 定义为调整后EBITDA(非IFRS衡量标准)除以收入。除了我们根据国际财务报告准则确定的结果外，我们认为调整后的EBITDA利润率(非国际财务报告准则衡量标准)在评估我们的经营业绩方面是有用的。我们在运营和财务决策中使用调整后的EBITDA保证金，并相信调整后的EBITDA保证金对投资者是有用的，因为证券分析师、投资者、评级机构和其他相关方经常使用类似的衡量标准来评估我们的竞争对手和衡量盈利能力。 然而，非IFRS财务信息仅供补充信息之用，作为一种分析工具存在局限性 ，不应孤立地考虑或作为根据IFRS提供的财务信息的替代品。
年化经常性收入(SaaS ARR)
SaaS ARR(非IFRS衡量标准)被定义为所有客户在某个时间点的订阅协议的年度运行率订阅收入，计算方法是将该月所有客户的每月订阅收入乘以12。
每个订户每月平均收入(ARPU)
ARPU(非国际财务报告准则衡量标准)是以季度为基础计算的，方法是将本季度的累计订阅收入除以季度初的期初用户余额的平均值和季末的期末用户余额的平均值，再除以3。
17
CarTrack控股公司(“CarTrack”)
每股收益
基本每股收益按国际财务报告准则计算。
自由现金流
我们将自由现金流(非国际财务报告准则计量) 定义为经营活动减去购买物业、厂房和设备所产生的净现金。除了我们根据国际财务报告准则确定的结果之外，我们相信自由现金流(非国际财务报告准则的衡量标准)在评估我们的经营业绩时是有用的。我们相信 自由现金流是衡量流动性和集团将收入转化为自由现金流的能力的有用指标。 自由现金流向管理层和投资者提供有关我们业务产生的现金数量的信息，在对房地产、厂房和设备进行投资 后，这些现金可用于战略举措，包括对我们的业务进行投资，并加强我们的财务地位 。然而，非《国际财务报告准则》的财务信息仅供补充信息之用，作为一种分析性工具有其局限性，不应孤立地加以考虑，或作为根据《国际财务报告准则》列报的财务信息的替代品。鼓励投资者 审查相关的IFRS财务指标以及自由现金流与经营活动产生的净现金和经营活动产生的净现金占收入的百分比的对账情况，这是他们最直接可比的IFRS财务指标，并且 不依赖任何单一的财务指标来评估我们的业务。
皮卡普科技(私人)有限公司 (“Picup”)
Karooooo在2021年9月战略性地收购了Picup 70.1%的股份 ，鉴于平台的整合，Picup随后更名为Karooooo物流。
40法则
12个月期间的收入增长和营业利润率之和 大于40。
单位经济学
这些是非《国际财务报告准则》的财务衡量标准， 用作CarTrack业绩的参考。
客户的终身价值(客户的LTV) 与客户获取成本(CAC)的关系
我们通过(I)过去12个月的订阅收入毛利的乘积，以及(Br)本期SaaS ARR与上一对比期间(12个月)SaaS ARR之间的差额除以(Ii)过去12个月客户流失造成的SaaS ARR的百分比，来计算截至衡量日期的客户关系的LTV。我们根据过去12个月的年度销售和营销费用计算我们的CAC 。
生命周期价值(用户的LTV)、获取用户的成本 (CAS)和为用户提供服务的成本(CS)
务必区分订户 合同生命周期(我们连接的云上的车辆或其他设备的生命周期)和客户生命周期(一个客户通常有多个持续的订户合同生命周期，因为客户将其车辆Parc和其他设备从我们的 连接云上撤走和重新部署)。
我们通过将ARPU乘以预期合同生命周期月数，再乘以订阅收入毛利率百分比来计算用户的LTV，毛利率定义为订阅收入除以订阅收入的毛利润。
我们以每个 用户计算的CAS为(I)销售和营销费用，加上(Ii)销售佣金，加上(Iii)物联网设备安装成本，除以 除以(Iv)这段时间内的平均用户基数。
18
我们以每个用户为单位计算客户满意度，计算方法为(I)不包括估计的一般业务扩展成本的运营费用，加上(Ii)与订阅收入相关的销售成本，减去(Iii)用于计算CAS的所有成本，再除以(Iv)该期间的平均用户余额。
我们估算长期单位经济运营利润的方法是：i)用ARPU乘以我们连接的云上用户的预期生命周期乘积，减去ii)CAS加到我们的连接云上的用户的预期生命周期乘积(Css)。
前瞻性陈述
本公告中的信息(包括与此相关的任何口头陈述，视情况而定)包括“前瞻性陈述”。前瞻性陈述 基于我们的信念和假设以及我们目前掌握的信息，包括但不限于有关我们的业务、财务状况、战略、经营结果、我们的某些计划、目标、假设、预期、前景 以及有关其他未来事件或前景的信念和陈述，包括展望陈述。前瞻性表述包括 所有非历史事实的表述，可以通过使用前瞻性术语来识别，例如“相信”、“预期”、“计划”、“打算”、“寻求”、“预期”、“估计”、“ ”、“预测”、“潜在”、“假设”、“继续”、“可能”、“将”、“应该”、“ ”“可能”、“应该”、“应该”、“可能”、“应该”、“应该”、“将会”、“应该”、“可能”、“可能”、“应该”、“可能”、“可能”、“应该”，“风险”或这些术语的否定或类似的表述，它们是对未来事件和未来趋势的预测或指示。
就其性质而言，前瞻性陈述涉及风险和不确定因素，因为它们与事件有关，并取决于未来可能发生或可能不发生的情况。我们提醒您，前瞻性陈述并不是对未来业绩的保证，我们的实际运营结果、财务状况和流动性、我们所在行业的发展以及收购对我们的影响可能与本公告中的前瞻性陈述中所述或暗示的情况存在实质性差异。此外，即使我们的经营业绩、财务状况和流动性、我们所在行业的发展以及收购对我们的影响与本公告中包含的前瞻性陈述保持一致 ，但这些结果或发展可能并不代表后续时期的业绩或发展。
可能导致实际结果、业绩或成就与这些前瞻性陈述明示或暗示大不相同的重要因素在2022年6月9日提交的Form 20-F年报中的“风险因素”和“有关前瞻性陈述的告诫”一节中披露。
告诫您不要过度依赖任何前瞻性陈述，这些陈述仅代表本公告发布之日的情况。我们不承担任何更新责任，也不打算 更新任何前瞻性陈述，以反映本公告日期后发生的事件或 情况。
非国际财务报告准则财务衡量标准
本公告包括某些非IFRS财务措施 。这些非《国际财务报告准则》财务指标不是根据《国际财务报告准则》衡量财务业绩的指标，可能会排除对理解和评估我们的财务业绩具有重大意义的项目。因此，不应孤立地考虑这些措施，也不应将其视为国际财务报告准则措施的替代或更好的选择。您应该知道，我们宣布的这些措施可能无法与其他公司使用的类似标题的措施 相比。
市场和行业数据
我们在此 公告中包含关于我们的行业排名和我们经营的市场的声明和信息，包括我们的总体预期和市场机会， 这些声明和信息基于独立行业组织和其他第三方来源的信息(包括第三方市场研究、 行业出版物、调查和预测)。虽然Karooooo认为这些第三方消息来源在本公告发布之日是可靠的，但我们尚未独立核实任何第三方信息，此类信息本质上是不准确的。此外，由于各种风险，对我们所在行业的未来业绩和我们未来业绩的预测、假设和估计必然 受到高度不确定性和风险的影响。这些因素和其他因素可能导致结果与独立各方和我们的估计中所表达的结果大不相同。
商标和商品名称
在我们的主要市场，我们有权使用或持有与CarTrack相关的某些商标，或正在进行各自的商标注册申请。我们不持有或拥有任何其他专利、商标或许可证的权利，如果没有这些专利、商标或许可证，将对我们的 业务运营产生重大不利影响。仅为方便起见，本公告中提及的商标和商品名称可在没有®“ 或”™“符号，但此类引用并不以任何方式表明我们不会根据适用法律在最大程度上主张我们的权利或适用许可人对这些商标和商品名称的权利。我们 不打算使用或展示其他公司的商标、商标或服务标志，以暗示与任何其他公司建立关系，或由任何其他公司为我们背书或赞助。本公告中出现的任何其他公司的每个商标、商号或服务标志 均为其各自持有人的财产。
19