satl-20220630_d2

附件99.1--Satellogic未经审计的简明合并财务报表

未经审计的简明合并财务报表索引
截至2022年和2021年6月30日止六个月的简明综合经营报表和全面亏损
2
截至2022年6月30日和2021年12月31日的简明综合资产负债表
3
截至2022年和2021年6月30日止六个月的可赎回优先股和股东权益(亏损)简明合并报表
4
截至2022年6月30日和2021年6月30日止六个月简明合并现金流量表
6
简明合并财务报表附注
7
1
卫星公司
简明合并经营报表和全面亏损
(以千美元计，不包括每股和每股金额)
(未经审计)
截至6月30日的六个月，
20222021
收入$2,388 $1,706 
成本和开支
销售成本1,329 1,251 
一般和行政费用24,609 8,887 
研发5,716 4,144 
折旧费用6,485 5,060 
其他运营费用13,736 4,461 
总成本和费用51,875 23,803 
营业亏损(49,487)(22,097)
其他收入(费用)，净额
融资成本，净额(1,606)(4,985)
金融工具公允价值变动44,596 32,765 
债务清偿损失- (37,216)
其他收入，净额519 275 
其他收入(费用)合计，净额43,509 (9,161)
所得税前亏损(5,978)(31,258)
所得税(2,143)(220)
普通股股东应占净亏损$(8,121)$(31,478)
其他综合损失
外币折算损失，税后净额(322)- 
综合损失$(8,443)$(31,478)
当期普通股股东应占基本亏损$(0.13)$(1.91)
基本加权平均已发行普通股62,094,38316,465,885
当期普通股股东应占摊薄亏损$(0.42)$(2.06)
稀释加权平均已发行普通股63,505,04031,181,773
附注是未经审计简明综合财务报表的组成部分。
2
卫星公司
简明合并资产负债表
(以千美元计，不包括每股和每股金额)
(未经审计)

6月30日，
2022		十二月三十一日，
2021
资产
流动资产
现金和现金等价物$123,648 $8,533 
受限现金126 - 
应收账款，扣除备用金#美元3,250及$1,794，分别
1,386 1,196 
预付费用和其他流动资产6,705 2,695 
流动资产总额131,865 12,424 
财产和设备，净额41,340 32,530 
经营性租赁使用权资产8,645 2,955 
递延所得税资产174 1,640 
其他非流动资产1,203 369 
总资产$183,227 $49,918 
负债、可赎回优先股和股东权益(赤字)
流动负债
应付帐款$9,180 $6,650 
债务- 108,473 
认股权证负债20,291 143,237 
溢价负债3,111 - 
经营租赁负债2,063 985 
合同责任2,654 935 
应计费用和其他负债4,895 23,435 
流动负债总额42,194 283,715 
经营租赁负债6,426 2,083 
合同责任1,000 1,000 
其他非流动负债1,607 2,552 
总负债51,227 289,350 
承付款和或有事项(附注20)
可赎回X系列优先股，$0.00001面值，无于2022年6月30日获授权及未偿还，以及2,500,000授权股份及2,033,230截至2021年12月31日的未偿还债务
- 21,306 
股东权益(亏损)
优先股，$0.0001票面价值；无于2022年6月30日获授权及未偿还，以及4,723,330A系列股票，3,117,915B系列股票和899,153B-1系列授权股份；2,547,330A系列股票，1,392,131B系列股票和672,524于2021年12月31日发行及发行的B-1系列股份
- - 
普通股，$0.0001面值；授权的无限股份；75,411,506已发行和流通的A类股，13,582,640截至2022年6月30日发行和发行的B类股票以及20,000,000授权的；5,263,068截至2021年12月31日发行和发行的A类股
- - 
库存股，按成本计算：516,1232022年6月30日的股票，以及4,128,413股票于2021年12月31日
(8,603)(170,949)
额外实收资本335,306 96,471 
累计其他综合损失(408)(86)
累计赤字(194,295)(186,174)
股东权益合计(亏损)132,000 (260,738)
总负债、可赎回优先股和股东权益(赤字)$183,227 $49,918 
附注是未经审计简明综合财务报表的组成部分。
3
卫星公司
可赎回优先股和股东权益简明合并报表(亏损)
(单位：千美元，分享信息除外)
(未经审计)



可赎回X系列优先股
股票金额优先股普通股额外实收资本库存股累计
其他
综合损失		累计
赤字		股东权益总额
(赤字)
截至2021年12月31日的余额2,033,230$21,306 4,611,9855,263,068$96,471 $(170,949)$(86)$(186,174)$(260,738)
汉诺威控股交易(附注11)-- (149,817)(51,700)- (5,853)- - (5,853)
兼并交易与反向资本重组-- (4,462,168)34,750,331(165,804)170,949 - - 5,145 
可转换票据转换时发行A类普通股-- -17,980,95464,051 - - - 64,051 
可赎回X系列优先股应计股息-97 --- - - - - 
与反向资本重组有关的可赎回X系列优先股和应计股息的转换(2,033,230)(21,403)-2,140,34021,403 - - - 21,403 
哥伦比亚权证重新分类为股权-- --124,805 - - - 124,805 
哥伦比亚银行贷款的偿还-- --(3,418)- - - (3,418)
将没收溢价负债重新分类为股权-- --1,005 - - - 1,005 
康托尔贷款转换后发行A类普通股-- -788,0217,880 - - - 7,880 
发行与远期购买协议相关的A类普通股-- -1,250,00010,000 - - - 10,000 
发行与管道、网相关的A类普通股-- -6,108,33247,430 - - - 47,430 
发行与Liberty认购协议相关的A类普通股，净额-- -20,619,835121,182 - - - 121,182 
股份回购-- -(516,123)- (2,750)- - (2,750)
在公共认股权证行使时发行普通股-- -613,1115,628 - - - 5,628 
净亏损-- --- - - (8,121)(8,121)
其他综合损失-- --- - (322)- (322)
发行与康托尔贷款溢价相关的额外股份-- -26,050167 - - - 167 
股票期权的行使-- -21,92721 - - - 21 
基于股票的薪酬-- --4,485 - - - 4,485 
截至2022年6月30日的余额-$- -88,994,146 $335,306 $(8,603)$(408)$(194,295)$132,000 
附注是未经审计简明综合财务报表的组成部分。

4
卫星公司
可赎回优先股和股东权益简明合并报表(亏损)
(单位：千美元，分享信息除外)
(未经审计)

可赎回X系列优先股
股票金额优先股普通股其他内容
已缴费
资本		财务处
库存		累计
其他
全面
损失		累计
赤字		股东权益总额
(赤字)
2020年12月31日的余额-$- 8,740,3984,929,262$64,042 $- $- $(89,870)$(25,828)
发行可赎回X系列优先股2,033,230$20,332 --$- $- $- $- $- 
可赎回X系列优先股的股息-256 --- - - - - 
可转换票据的清偿-- --39,009 - - - 39,009 
股票期权的行使-- -142,642322 - - - 322 
优先股股东交易(附注11)-- (4,128,413)-(18,251)(170,949)- - (189,200)
净亏损-- --- - - (31,478)(31,478)
基于股票的薪酬-- --5,536 - - - 5,536 
截至2021年6月30日的余额2,033,230$20,588 4,611,9855,071,904$90,658 $(170,949)$- $(121,348)$(201,639)
附注是未经审计简明综合财务报表的组成部分。
5
卫星公司
简明合并现金流量表
(单位：千美元)
(未经审计)
截至6月30日的六个月，
20222021
经营活动的现金流：
净亏损$(8,121)$(31,478)
对净亏损与经营活动中使用的现金净额进行的调整：
折旧费用6,485 5,060 
经营租赁费用857 225 
所得税费用2,143 220 
基于股票的薪酬4,485 5,536 
利息支出1,685 4,973 
金融工具公允价值变动(44,596)(32,765)
债务清偿损失- 37,216 
与合并有关的费用10,937 - 
外汇差额(2,363)(840)
财产和设备处置损失440 131 
坏账支出1,456 - 
经营性资产和负债变动情况：
应收账款(1,647)(956)
预付费用和其他流动资产(4,367)21 
应付帐款280 1,721 
合同责任1,719 (455)
应计费用和其他负债(3,050)165 
经营租赁负债(830)(252)
用于经营活动的现金净额(34,487)(11,478)
投资活动产生的现金流：
购置财产和设备(15,735)(3,621)
其他53 3 
用于投资活动的现金净额(15,682)(3,618)
融资活动的现金流：
发行可赎回X系列优先股所得款项- 20,332 
股票回购(8,603)- 
行使认股权证所得收益5,292 - 
出售普通股所得收益167,504 - 
行使股票期权所得收益21 - 
融资活动提供的现金净额164,214 20,332 
现金、现金等价物和限制性现金净增加114,045 5,236 
外汇汇率变动的影响1,722 840 
现金、现金等价物和限制性现金--期初8,533 17,267 
现金、现金等价物和受限现金--期末$124,300 $23,343 
附注是未经审计简明综合财务报表的组成部分。
6
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元为单位，每股数据除外)
(未经审计)
1. 业务性质和列报依据
业务性质
于2022年1月25日(“截止日期”)，根据英属维尔京群岛(“英属维尔京群岛”)法律注册成立的有限责任公司Satellogic Inc.(“Satellogic”或“公司”)完成了由本公司、CF Acquisition Corp.V、特拉华州一家公司(“CFV”，现称为“Satellogic V Inc.”)、Ganymede Merge Sub 1 Inc.、根据英属维尔京群岛法律注册成立的有限责任公司和本公司的直接全资子公司(“Target Merge Sub”)、特拉华州的公司和本公司的直接全资子公司Ganymede Merge Sub 2 Inc.(“SPAC Merge Sub”)以及根据英属维尔京群岛法律注册成立的有限责任公司Nettar Group Inc.(“Nettar”)。
在交易之前，Nettar是Satellogic集团的控股公司，并于2014年10月7日根据英属维尔京群岛的法律注册为一家国际商业公司。Satellogic的注册办事处位于金斯顿钱伯斯信箱173 C/O Maples企业服务BVI有限公司路镇，Tortola D8 VG1110。
这里所指的“Nettar”指的是合并前的Nettar Group Inc.，而提及的“本公司”或“Satellogic”指的是合并前的Satellogic Inc.和合并后的合并后的公司。
该公司通过其子公司投资于航空航天行业的软件、硬件和光学设备，重点是卫星和图像分析技术。该公司的战略是在专有卫星星座的基础上建立一个全球范围的分析平台，能够从图像和信息中产生洞察力，重点是多时间分析和高重访频率。该公司还打算利用其能力，通过向某些关键客户销售卫星，以低成本快速制造和发射高质量的亚米级卫星。
陈述的基础
随附的截至2022年6月30日及2021年12月31日以及截至2022年6月30日及2021年6月30日止六个月期间的未经审核中期简明财务报表(“综合财务报表”)乃根据美国公认会计原则(“美国公认会计原则”)及美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的规则及规定编制。
随附的简明综合财务报表包括本公司及其全资子公司的账目。在合并中，所有公司间账户和交易都已取消。简明综合财务报表以美元(下称“美元”或“美元”)列报。
历来，综合财务报表是根据国际会计准则委员会发布的国际财务报告准则(“IFRS”)编制的。对于合并财务报表，公司已决定按照美国公认会计准则编制合并财务报表。从国际财务报告准则到美国公认会计准则的变化被视为会计准则的变化，根据这一变化，本公司将这一变化追溯应用于这些简明综合财务报表中包含的所有以前的报告期。如果最初采用美国公认会计原则导致一项资产或负债发生重大变化，调整应报告到截至2020年1月1日的累计赤字期初余额。有关更多信息，请参阅附注19(采用美国公认会计原则)。

7
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元为单位，每股数据除外)
(未经审计)
随附的简明综合财务报表未经审核，并反映管理层认为为公平列报中期财务报表所需的所有正常、经常性调整。这些过渡期的业务成果不一定代表未来任何时期或整个财政年度的预期业务成果。上一年的某些金额已重新分类，以符合本年度的列报方式。
新兴成长型公司

本公司是一家“新兴成长型公司”，如经修订的1933年证券法(“证券法”)第2(A)节所界定，并经2012年的JumpStart Our Business Startups Act(“JOBS法”)修订。JOBS法案豁免新兴成长型公司遵守新的或修订的财务会计准则，直到私人公司(即那些尚未宣布生效的证券法注册声明或没有根据1934年修订的《证券交易法》注册的证券)被要求遵守新的或修订的财务会计准则。JOBS法案规定，公司可以选择退出延长的过渡期，并遵守适用于非新兴成长型公司的要求，但任何这样的选择退出都是不可撤销的。本公司已选择不选择延长过渡期，即当发布或修订一项标准，而该标准对公共或私营公司有不同的适用日期时，本公司可在私人公司采用新的或修订的标准时采用新的或修订的标准。这可能使本公司的财务报表与另一家上市公司的财务报表难以或不可能进行比较，前提是该另一家上市公司(I)不是新兴成长型公司或(Ii)由于所用会计准则的潜在差异而选择不使用延长过渡期的新兴成长型公司。

2. 重要会计政策摘要
预算的使用
根据美国公认会计原则编制合并财务报表时，管理层需要作出估计和假设，以影响报告期内资产和负债的报告金额、财务报表日期的或有负债的披露以及报告期间的收入和支出。这些综合财务报表中反映的重大估计和假设包括但不限于收入确认；财产和设备使用寿命的确定；认股权证负债、获利负债和股票期权的估值；以及所得税。该公司持续评估其估计和假设。实际结果可能与这些估计数不同，这种差异可能对合并财务报表产生重大影响。
收入确认
本公司根据会计准则更新(“ASU”)2014-09确认收入，与客户签订合同的收入。当客户获得对承诺的商品或服务的控制权时，收入即被确认。此外，该标准还要求披露因与客户签订合同而产生的收入和现金流的性质、金额、时间和不确定性。所记录的收入金额反映了公司预期用这些货物换取的对价。为了确定这一数额，公司采用了以下五步模式：(1)确定合同中承诺的货物；(2)确定承诺货物是否为履行义务，包括它们在合同中是否不同；(3)交易价格的计量，包括对可变对价的限制；(4)将交易价格分配给履行义务；以及(5)当公司履行每项履约义务时(或作为履行义务时)确认收入。
8
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元为单位，每股数据除外)
(未经审计)
该公司的主要收入来源是服务。本公司确认在履行履约义务或履行履约义务时分配给各自履约义务的交易价格的金额为收入。一般来说，公司的履约义务在某个时间点转移给客户，通常是在交货时。公司的卫星图像可通过两种方式交付给客户，一种是在公司的平台上提供访问，另一种是通过电子交付。
该公司向其客户提供卫星即服务服务，允许客户在合同期限内继续访问平台，以获取公司卫星产生的最新图像。当客户在合同期限内收到并消费访问最新图像的好处时，公司已履行其履行义务。该公司在合同期限内以直线方式确认收入，以反映获得公司卫星图像对客户的持续好处。
该公司还提供与客户要求的特定任务相关的图像。公司履行了合同规定的履行义务，并在特定图像的控制权移交给客户时确认这些交易的收入，这通常是在将图像交付给客户时。
公司为客户地面站提供卫星数据下行链路的技术支持。本公司认为这项服务是一项独特的履约义务。对于与访问和下载图像相关的任何技术问题，技术支持为客户提供了随时可用的义务。该公司在合同期内以直线方式确认收入。
有时，公司可能会授予客户命名某些卫星的能力。卫星的冠名权在合同期限内为客户提供了营销价值，并被视为一项明确的履约义务。本公司在合同期内以直线方式确认与冠名权有关的收入。
该公司还可能将其图像作为包含多个可交付内容的合同安排的一部分进行销售。对于代表不同履约义务的每项可交付成果，总安排对价根据每项履约义务的确定销售价格分配。当合同中存在冠名权时，公司可以使用第三方评估专家来确定这一权利的公允价值。然后，公司将把合同对价的一部分归因于这一履行义务。
该公司合同的性质目前不会引起与退货或退款有关的可变对价，因为这些合同没有提供。
该公司评估具有最低购买承诺的合同，以确定它是否预期有权获得中断金额。本公司考虑限制估计变动对价的要求。在评估重大收入逆转增加的可能性时，将评估以下因素：(I)对价金额极易受到公司影响以外的因素的影响(例如，市场波动、第三方行动的判断、天气条件)，(Ii)对价金额的不确定性预计在很长一段时间内不会得到解决，(Iii)公司在类似类型合同方面的经验有限，或该经验的预测价值有限，(Iv)本公司有在类似情况下提供广泛价格优惠或更改类似合约的付款条款及条件的惯例，及(V)该合约有大量及广泛的可能代价金额。
在确定交易价格时，本公司不包括代表第三方收取的金额，如销售税。
9
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元为单位，每股数据除外)
(未经审计)
合同责任包括在提供产品或履行服务之前从客户那里收到的付款或合同到期的对价。合同债务包括公司与客户签订的合同中的预付款。
本公司目前不会因获得客户合同而产生任何增量直接成本。
该公司要求对其图像预先付款或在交付图像时付款。本公司一般不与客户订立长期融资安排或付款计划。尽管本公司的商业惯例是不以非现金对价签订合同，但有时也会发生这种情况。在这些情况下，本公司在合同开始时确定非现金对价的公允价值，并将该价值作为总安排对价的一部分。在本公司不能合理估计非现金对价的公允价值的情况下，本公司将参考承诺给客户以换取对价的商品的独立售价来间接衡量对价。
公允价值计量
根据美国公认会计原则，某些资产和负债按公允价值列账。
用于计量公允价值的估值技术要求公司利用可观察和不可观察的投入。该层次结构对相同资产或负债的活跃市场报价给予最高优先权(第1级计量)，对不可观察到的投入给予最低优先权(第3级计量)。按公允价值列账的金融工具应在公允价值层次的下列三个级别之一进行分类和披露，其中前两个级别被认为是可观察的，最后一个被认为是不可观察的：
•第1级：相同资产或负债在活跃市场的报价。
•第2级：直接或间接可观察到对公允价值计量有重要意义的最低水平投入的估值技术。
•第3级：无法观察到对公允价值计量有重要意义的最低水平投入的估值技术。
综合财务报表中按公允价值经常性确认的资产和负债在每个报告期结束时重新评估，以确定层次结构中各层级之间是否发生了任何转移。
对于公允价值披露，资产和负债的类别是基于资产或负债的性质、特征和风险以及公允价值层次的水平。
信用风险管理
信用风险是交易对手未能履行对公司的义务的风险。本公司面临来自金融资产的信用风险，包括银行持有的现金、现金等价物和受限现金、贸易和其他应收账款。

信用风险根据公司的信用风险管理政策和程序进行管理。对与公司有业务往来的任何实体的信用风险进行了系统的分析，包括定性的方面。对本公司信用风险总敞口的计量和评估涵盖涉及任何交易对手风险的所有金融工具。
10
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元为单位，每股数据除外)
(未经审计)
与银行持有的现金余额和银行存款有关的信贷风险是通过银行存款的多样化来管理的，只存在于主要的信誉良好的金融机构。
由于本公司的风险敞口主要受每个客户的个人特征影响，因此本公司持续分析重大债务人的信誉。应收账款不计息，一般期限为30至90天。

外币
该公司某些海外子公司的财务状况和经营结果是以当地货币作为功能货币来衡量的。这些子公司的收入和支出已按该期间的平均汇率换算成美元。这些子公司的资产和负债已按资产负债表日的汇率折算。折算损益计入累计其他综合损失。
外币损益合计，如应收或应付款项结算、外币合同及公司间短期垫款所产生的损益，以附属公司本位币以外的货币结算，目前记入综合经营及全面损益表(计入其他收益，净额)，所得收益为#美元519及$259分别在截至2022年、2022年和2021年6月30日的六个月期间。
租契
公司在一开始就确定合同是租赁还是包含租赁。于租赁开始日，本公司确认与经营型租赁相关的使用权(“ROU”)资产和租赁负债。投资收益资产的成本包括已确认的租赁负债额、已发生的初始直接成本和在生效日期或之前支付的租赁付款减去收到的任何租赁奖励。经营租赁负债按未来租赁固定付款的现值入账。在厘定未来租赁付款的现值时，本公司采用适用于经济环境的递增借款利率及基于开始日期所得资料的租赁期限，因为大部分租赁并未提供隐含利率。对于房地产和设备合同，本公司一般将租赁和非租赁部分作为单一租赁部分进行会计处理。在评估租赁期时，本公司包括只有在其合理确定将会行使租赁期时才续期的选择权；该决定由本公司全权酌情决定。可变租赁付款在所发生的期间确认为费用。对于初始期限为12个月或以下的租赁，本公司已选择不记录使用权资产和租赁负债。本公司自开始日期起，按租赁期和资产估计使用年限中较短的时间，以直线方式记录租赁费用。
租赁条款可包括在合理确定将行使选择权时延长或终止租赁的选择权。最低租赁付款的租赁费用在租赁期限内以直线基础确认。
当租赁发生修改而未作为单独合同入账时，公司将重新计量和重新分配租赁中的对价。当租赁期限发生变化或对本公司是否行使租赁选择权的评估发生变化时，租赁负债将被重新计量。本公司根据其长期资产减值政策评估ROU资产的减值。
本公司按合同要求的租赁和非租赁部分合并核算租赁协议。可撤销租赁的租赁付款、非基于可观察指数的可变金额以及原始期限少于12个月的租赁协议直接计入租赁费用。
11
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元为单位，每股数据除外)
(未经审计)
就所列期间而言，本公司并无任何融资类型租约。
应收账款与坏账准备
应收贸易账款是指客户在扣除估计的坏账、折扣、退货和回扣后所欠的金额。本公司根据估计损失计量坏账准备。
在计算坏账准备时，公司使用了其历史经验、外部指标和账龄方法。本公司对应收贸易账款的减值进行集体评估，因为它们具有共同的信用风险特征，这些特征已根据逾期天数进行分组。
当确定不能再收款时，应从备用金账户中注销这些账户。下表显示了截至2022年6月30日的6个月的坏账准备活动：
截至2022年1月1日的坏账准备$1,794 
规定
1,456 
核销
- 
外汇和其他
- 
截至2022年6月30日的坏账准备$3,250 
现金、现金等价物和限制性现金
现金和现金等价物包括银行存款和短期(购买时原始到期日为三个月或以下)，即可随时转换为购买时到期日为三个月或更短的已知金额现金的高流动性投资。

限制性现金，包括其他非流动资产的数额，是指合同要求的作为销售和租赁协议担保的数额。

6月30日，
2022		十二月三十一日，
2021
现金和现金等价物$123,648 $8,533 
受限现金126 - 
包括在其他非流动资产中的受限现金526 - 
现金总额、现金等价物和限制性现金$124,300 $8,533 

现金流信息
截至6月30日的六个月，
20222021
期内支付的现金：
所得税，扣除退税净额$415 $9 
利息$2,390 $- 
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(未经审计)
财产和设备
所生产或购置的物业及设备按其生产或购置成本列账，该等成本包括所有可直接归因于资产可供使用的成本、减去累计折旧及任何累计减值亏损。
卫星费用包括建造单个卫星所发生的所有费用，包括制造、发射和相关发射保险费用以及直接归因于软件编程的费用。研究、直接人工成本、咨询费和与卫星建造直接相关的其他成本也被资本化。
本公司按资产的预计使用年限采用直线法计算折旧费用。
资产减值
当事件或环境变化显示资产的账面价值可能无法收回时，物业及设备及经营租赁使用权资产会根据预期因资产的使用及最终处置而产生的未贴现现金流审核减值。确认为减值的资产按估计公允价值进行调整。
基于股票的薪酬
公司使用基于公允价值的方法衡量截至奖励发放日期的所有股票薪酬，并使用直线法记录每个奖励在必要服务期内的费用。费用计算包括估计的罚没率，这是根据历史经验制定的。
所得税
所得税支出包括联邦税、州税和外国税，并以所得税前报告的收入为基础。本公司根据财务报表账面金额与资产和负债的计税基础之间的差异确认递延税项资产和负债。递延税项资产及负债乃根据预期将于递延税项资产或负债结清或变现期间适用的制定税率厘定。
本公司定期审查其递延税项资产的可回收性，并在部分或全部递延税项资产极有可能无法变现的情况下建立估值拨备。关于递延税项资产是否变现的决定是在司法管辖的基础上作出的，并基于对正面和负面证据的评估。这些证据包括历史应纳税所得额、预计未来应纳税所得额、扭转现有暂时性差异的预期时间以及税务筹划战略的实施情况。
本公司只有在税务机关根据税务仓位的技术价值进行审核后更有可能维持税务仓位的情况下，才会确认不确定的税务仓位所带来的税务利益。因不确定税务状况而确认的税项利益，以最终结算时实现的可能性大于50%的最大利益金额计算。未达到此门槛的职位不会获得任何税收优惠。与不确定税务状况有关的利息被确认为所得税拨备的一部分，并从该等利息根据相关税法适用之期间开始计提，直至相关税务优惠被确认为止。本公司的政策是在税收条款中确认与不确定的税收优惠(如果有的话)相关的利息和罚款。
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(未经审计)

研究与开发
研究与开发(“R&D”)成本在发生期间计入费用。研发成本包括未来没有其他用途的材料和设备、目前用于研发目的的设备和设施的折旧、人员成本、合同服务和间接成本的合理分配(如果明显与研发活动有关)。研发项目生产前阶段的支出记为研发费用。然而，在生产前阶段发生的与生产中使用的产量相关的成本计入销售成本。当管理层确定一个项目已经达到了可接受的废品率和成品率时，该项目就被认为已经完成了生产前的工作，这一点因项目而异。与正在进行的生产有关的支出记入销售成本。

细分市场

该公司的部门信息反映了首席运营决策者使用内部报告评估业务业绩、分配资源和管理运营的方式。出于管理目的，本公司被组织成一个单一的可报告部门。
3. 会计准则更新(“ASU”)
新近采用的会计准则
2020年8月，财务会计准则委员会(FASB)发布了ASU第2020-06号，债务-具有转换和其他选择权的债务(分主题470-20)和衍生工具和对冲--实体自有权益的合同(分主题815-40)。该ASU通过取消ASC 470-20中需要将嵌入式转换功能与可转换工具分开的三种型号中的两种，简化了可转换工具的会计处理。该指导意见对2021年12月15日后开始的财年私人公司采用日期后的新兴成长型公司有效。作为追溯采用美国公认会计原则的一部分，该公司于2021年1月1日起很早就采用了这一标准。
2021年5月，FASB发布了ASU 2021-04，每股收益(主题260)、债务修改和清偿(分主题470-50)、补偿--股票补偿(主题718)、衍生工具和对冲--实体自身权益合同(分主题815-40)它澄清并减少了发行人对修改或交换独立股权分类书面看涨期权(例如认股权证)的会计多样性，这些期权在修改或交换后仍保持股权分类。本ASU在2021年12月15日之后的财政年度内对所有实体有效，包括这些财政年度内的过渡期。一个实体对在修正案生效之日或之后发生的修改或交流前瞻性地适用修正案。本指导意见自2022年1月1日起生效。
尚未采用的会计准则
2019年12月，FASB发布了ASU第2019-12号，所得税(话题740)：简化所得税会计(“ASU 2019-12”)，这是财务会计准则委员会总体简化举措的一部分，目的是降低应用会计准则的成本和复杂性，同时保持或提高提供给财务报表用户的信息的有用性。ASU 2019-12简化了期间内分配、递延纳税负债、中期年初至今亏损、特许经营税、商誉计税基础的提高、单独的实体财务报表以及税法或税率变化的中期确认的会计指导。ASU 2019-12对新兴成长型公司有效，私营公司在2021年12月15日之后的财年中采用，2022年12月15日之后的财年中的过渡期，允许提前采用。该公司目前正在评估新的指导方针，以确定它将对合并财务报表产生的影响。
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(未经审计)
2016年6月，FASB发布了ASU第2016-13号，信用损失.金融工具信用损失的测量(“ASU 2016-13”)。ASU 2016-13要求实体使用基于当前预期信贷损失的前瞻性方法来估计某些类型的金融工具的信贷损失，包括应收贸易账款。这可能导致提早确认损失准备金。ASU 2016-13从2023年1月1日起对公司生效，允许提前采用。虽然我们将继续评估新指引的潜在影响，但本公司并不认为新指引的潜在影响及相关的编码改善会对其财务状况或经营业绩造成重大影响。
2020年3月，FASB发布了ASU第2020-04号，参考汇率改革(主题848)(“ASU 2020-04”)，随后于2021年1月由ASU第2021-01号澄清，参考汇率改革(主题848)(“ASU 2021-01”)。本次更新的主要条款为参考伦敦银行间同业拆借利率或预计将因参考利率改革而停止的其他参考利率的合同、对冲关系和其他交易提供了可选的权宜之计和例外。ASU 2020-04和ASU 2021-01中的指导意见自发布之日起生效，一旦通过，可能会应用于2022年12月31日之前的合同修改和套期保值关系。虽然我们将继续评估新指引的潜在影响，但本公司认为新指引的潜在影响不会对其财务状况或经营业绩造成重大影响。
4. 反向资本重组
于2022年1月25日，根据合并协议，本公司与CFV之间的合并(“合并”)根据美国公认会计原则被视为反向资本重组。根据这种会计方法，就财务报告而言，CFV被视为“被收购”的公司，而Satellogic被视为收购方。因此，为了会计目的，反向资本重组被视为等同于公司为CFV的净资产发行股票，并伴随着资本重组。CFV的净资产按历史成本列报，未记录商誉或其他无形资产。合并前的业务代表公司的业务。
这笔交易产生了净现金收益#美元。168在交易费用和债务偿还后，通过在CF V的信托账户中持有的现金的贡献，扣除CF V的公众股东的赎回，以及由软银的sBLA Advisers Corp.和Cantor Fitzgerald&Co.(“CF&Co.”)等顶级机构投资者以及Liberty Investment牵头的同时私募发行，以及自由投资(Liberty Investment)，这笔资金将在交易费用和债务偿还后达到100万欧元，具体定义如下所述。
截止日期，公司完成了合并协议预期的合并，包括：
私募(PIPE)投资
根据相关认购协议，本公司发行5,816,770A类普通股及不可赎回认购权证(“PIPE认股权证”)2,500,000向管道投资者出售A类普通股，行使价为$20.00每股，总购买价为$58.2百万美元。
远期购房协议
于2021年7月，CFAC Holdings V，LLC(“保荐人”)、CFV及本公司订立经修订及重订的远期购买协议(“FPA”)，据此，本公司向保荐人发行1,250,000A类普通股及认股权证购买额外333,333普通股，行使价为$11.50每股(“远期认购权证”)，总购买价为$10.0百万美元。
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(未经审计)
康托尔贷款
本公司与Cantor Fitzgerald Securities(“CF Securities”)订立日期为2021年12月23日的有担保本票(“本票”)，据此，CF Securities同意借给本公司#元。7.5百万美元(“康托贷款”)。于2022年1月18日，CF Securities、本公司及Nettar订立本票豁免函件(下称“本票放弃函件”)，据此，本公司与CF Securities同意本公司将以下列方式偿还Cantor贷款，包括所有本金及利息788,021A类普通股。这种还款发生在结算日。

可赎回X系列优先股
根据交易，2,033,230可赎回X系列优先股的流通股和应计股息，金额为#美元21.4百万人被转换为2,140,340A类普通股。
自由投资
于2022年1月18日，本公司与CFV与一名投资者(“Liberty Investor”)订立Liberty认购协议。本公司同意向Liberty Investor发行及出售本公司的若干证券，包括(I)20,000,000A类普通股的股份，(Ii)购买最多5,000,000A类普通股，行使价为$10.00每股(“$10.00 Liberty认股权证”)，及(Iii)一份认股权证15,000,000A类普通股，行使价为$15.00每股(“$15.00 Liberty认股权证”，连同$10.00 Liberty认股权证，即“Liberty认股权证”)，以私募方式出售，总收购价为$150.0百万美元。
交易费

2022年1月18日，CFV、本公司和CF&Co.签订了CF费函，根据该函，他们同意支付现金#美元。5.0百万美元，并发行总计2,058,229A类普通股，用于支付某些与合并有关的交易费用。这些款项是在截止日期支付的。

公司股东
与合并交易有关的事项：
•紧接合并前已发行及已发行的Nettar普通股及优先股已自动注销及不复存在，以换取根据合并协议厘定的本公司A类普通股；
•Nettar的所有可转换票据转换为Nettar优先股，这些优先股交换为合并协议中确定的A类普通股；
•购买Nettar普通股的所有期权由本公司承担，并成为根据合并协议确定的购买A类普通股的期权；
•紧接合并前已发行的哥伦比亚认股权证(定义见下文)可行使根据合并协议厘定的A类普通股股份数目。
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(未经审计)
下表为本公司于生效后向股东发行的股份。3.3028于完成日期根据合并协议预期的交易交换比率，以及根据上述交易发行股份：
公司股东股票
紧接合并前的A类股东17,215,336
A系列优先股股东7,968,316
B系列优先股股东4,597,928
B-1系列优先股股东2,171,399
2018年可转换票据持有人5,581,416
2019年可转换票据持有人7,846,333
2020年可转换票据持有人4,553,205
可赎回X系列优先股股东2,140,340
自由投资者20,000,000
管道投资者5,816,770
为偿还康托贷款而发行的股票788,021
根据远期购买证券协议向保荐人发行的股份1,250,000
发行股份收取交易手续费2,058,229
Cf V股6,837,354
88,824,647

5. 与客户签订合同的收入
该公司的收入主要来自销售图像，其唯一的业务活动是建造卫星星座以支持图像的销售。在截至2022年6月30日的六个月内，公司确认的收入为2.4100万美元，其中1.5随着时间的推移，100万美元被确认为0.9百万美元在某个时间点上得到了认可。
有关该公司按地区划分的收入资料如下：
截至6月30日的六个月，
20222021
按地域划分的收入(1)
亚太地区$1,525 $1,690 
北美521 - 
其他342 16 
总收入$2,388 $1,706 
(1)按地理位置划分的收入基于客户的地理位置。
该公司有两个客户，每个客户占截至2022年6月30日的六个月收入的10%以上。

本公司于2019年6月订立协议，并于2021年9月修订，协议金额为1.5确认了100万美元的收入。根据修改后的协议条款，该公司同意在一段时期内在商定的地理空间内提供图像。12按年收取或支付，以换取美元38.2百万现金对价和使用一栋建筑作为组装、集成和测试设施的权利。这个
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(未经审计)
如果客户要求的图像超过服务上限，公司也有能力赚取额外的考虑。公司同意通过每季度支付#美元的方式收取现金对价。0.8100多万十年，开始于2021年11月，剩余的现金对价作为预付款里程碑收取。该公司已筹集到$2.2100万美元，其中1.0截至2022年6月30日，该客户的100万美元作为非当前合同责任包括在内。
2021年11月，本公司进入五年制与技术公司签订的不可取消协议，该协议要求客户购买至少$4.0每年数以百万计的多光谱、高光谱、全动态视频或私人交付提升产品。该公司在将产品交付给客户时确认收入。客户以专有软件平台许可证的形式向公司支付非现金对价，公司在内部运营中使用该软件平台。无论订购的产品级别如何，都会授予公司访问该平台的权限。客户有权选择从公司购买额外的产品，以换取公司定价的现金对价。截至2022年6月30日止六个月，本公司确认0.5百万美元的收入与这份合同有关。
合同负债和剩余履约义务
本公司的合同责任包括在提供卫星图像或相关服务之前从客户收到的付款或合同上到期的该等对价。合同负债中包括的金额如下：
6月30日，十二月三十一日，
20222021
非当前$1,000 $1,000 
当前2,654 935 
总计$3,654 $1,935 
在截至2022年6月30日的六个月内，公司确认的收入为455自2021年12月31日起，这被列为合同责任。
合同的交易价格被分配给每个不同的履行义务，并在履行履行义务时确认为收入。下表显示了截至2022年6月30日与预计将在未来期间确认的持续时间超过12个月的不可撤销合同相关的剩余履约债务的总交易价。
1年内第1-2年第2-3年此后
剩余履约义务$8,551 $12,572 $11,956 $17,526 


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6. 认股权证负债

自由通行证管道保证书哥伦比亚认股权证8.63美元认股权证总认股权证
截至2021年12月31日$- $- $143,237 $- $143,237 
已发行的认股权证$30,853 $1,312 $- $4,872 $37,037 
金融工具公允价值变动(15,476)(360)(18,635)(573)(35,044)
递延成本的核销- - 203 - 203 
聚落- - - (337)(337)
重新分类为股权- - (124,805)- (124,805)
截至2022年6月30日$15,377 $952 $- $3,962 $20,291 

自由通行证

于2022年1月18日，本公司与CFV与Liberty Investor订立Liberty认购协议，据此，本公司同意发行20,000,000A类普通股和Liberty认股权证的股份，总购买价为$150.0百万美元。这笔交易于2022年2月10日(“Liberty收盘”)完成。Liberty认股权证从Liberty关闭之日起开始可行使，将在Liberty关闭五周年(2027年2月10日)时到期，并受协议中规定的条款和条件的约束。

本公司支付咨询费，以换取不时向本公司提供的咨询服务，直至停业事件(如协议所界定)。咨询费包括购买认股权证。2,500,000公司A类普通股的股票，行使价为$10.00在Liberty收盘时发行的每股(“Liberty咨询费认股权证”)，只要没有停止事件发生，$1.25百万美元，以现金形式在18-Liberty关闭一个月的周年纪念日，以及下列每项的最后一天(如果不是营业日，则为紧随其后的营业日)五连续三个月的纪念日18-一个月的周年纪念(每个周年纪念包括一笔“咨询费现金付款”和一笔“咨询费现金付款”)，总额最高可达#美元7.5咨询费现金支付为百万美元。

自由咨询费授权书自2023年2月10日起可行使，并将于Liberty关闭五周年(2027年2月10日)到期。Liberty咨询费授权书的条款与Liberty授权书的条款基本相同。

Liberty认股权证最初被确认为负债，公允价值为#美元。30.9百万美元。Liberty认股权证仍未行使，重新计量为公允价值#美元。15.4截至2022年6月30日。

管道保证书

2022年1月22日，与合并有关，公司发布了购买管材认股权证2,500,000SATELLOGIC的A类普通股，行使价为$20.00每股。烟斗认股权证可行使30截止日期后几天，即2022年2月25日，并将到期五年在截止日期(2027年1月25日)之后，或在赎回或清算时更早的时间。

管道认股权证最初被确认为公允价值为#美元的负债。1.3百万美元。管道认股权证仍未行使，重新计量为公允价值#美元。1.0截至2022年6月30日。

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哥伦比亚认股权证

于2021年3月，本公司发出认股权证，购买最多15,931,360公司普通股(“哥伦比亚认股权证”)的股份，行使价为$2.51635975每股，或总计$40,089，与公司与哥伦比亚河投资有限公司(“哥伦比亚”)之间的贷款协议有关。

哥伦比亚认股权证可行使以下较早者25自生效日期或权证全部行使之日起数年。

哥伦比亚权证最初于2021年3月8日被确认为公允价值为#美元的负债。161.2百万美元，并重新计量为公允价值#美元。143.2截至2021年12月31日。公司确认了重新计量哥伦比亚认股权证的收益#美元。18.6在截至2022年6月30日的六个月中，哥伦比亚认股权证的公允价值为$124.8百万美元重新归类为与合并相关的额外实收资本。

$8.63认股权证

关于合并，保荐人CFV与本公司于二零二二年一月二十五日订立转让、假设及修订协议(“经修订认股权证协议”)，并于二零二一年一月二十八日修订认股权证协议(“现有认股权证协议”)。

根据现有认股权证协议，公司发行公开认股权证以购买8,333,333A类普通股和200,000私募认股证。此外，该公司同意发布FPA认股权证以购买333,333根据经修订及重订的远期购买协议(连同公开认股权证及私募认股权证，称为“$8.63认股权证”)普通股股份。

所有的$8.63认股权证受现有的认股权证协议管辖。这一美元8.63认股权证成为可行使的30截止日期后几天，即2022年2月25日，并将到期五年在截止日期(2027年1月25日)之后，或在赎回或清算时更早的时间。

这一美元8.63认股权证最初被确认为公允价值为#美元的负债。4.9百万美元。于2022年4月1日，本公司根据CFV于2021年1月28日签立的认股权证协议(经于2022年1月25日签立的转让及假设协议修订及假设)厘定，已发行及未偿还认股权证的权证价格由11.50至$8.63赎回价格从1美元调整为1美元18.00至$13.50.

购买公有认股权证613,111A类普通股在截至2022年6月30日的六个月内行使。

7. 溢价负债

赞助商溢价没收溢价溢价负债总额
截至2021年12月31日$- $- $- 
加法$8,022 $6,135 $14,157 
金融工具公允价值变动(4,911)(5,130)(10,041)
重新分类为股权- (1,005)(1,005)
截至2022年6月30日$3,111 $- $3,111 

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赞助商溢价

在关闭和关闭之间的期间五年制成交周年，赞助商已同意不出售、转让或以其他方式处置1,869,000A类普通股(“保荐人盈利”)。保荐人溢价可能会被本公司没收，直至每批股份各自的溢价触发事件发生为止。溢价触发与实现交易量加权平均交易销售价格(VWAP)大于或等于美元相关的事件12.50, $15.00及$20.00，分别针对任何10任何时间内的交易日20在截至2022年6月30日的六个月内，连续交易日期间未得到满足。因此，1,869,000A类普通股的股票没有归属，受到转让限制和或有没收条款的限制。

保荐人收益最初被确认为公允价值为#美元的负债。8.0百万美元，并重新计量为公允价值#3.1截至2022年6月30日。

没收溢价

关于结案，该公司交付了310,127将公司A类普通股的股份存入托管账户(“没收托管股份”)。没收的托管股份被托管一段时间30-关闭日期之后的天数调整期，视VWAP而定，可被没收。如果调整期内的VWAP为$10.00或者更多，所有的没收托管份额都将被释放。对于五年制在调整期之后的一段时间内，如果该证券在其上市或报价的主要交易所或证券市场的股票收盘价等于或高于$15.00为10离开20交易日，这不一定是连续的，股东将有权拿回各自份额的股票。

股票被没收，因为VWAP低于$10.00。没收股份溢价最初被确认为负债，公允价值为#美元。6.1百万美元。负债重新计量为公允价值#美元。1.0在调整期结束时，净额为100万美元，并重新归类为权益工具。
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8. 所得税
所得税支出的构成如下：
截至6月30日的六个月，
20222021
所得税前亏损$(5,978)$(31,258)
所得税拨备(利益)$2,143 $220 
实际税率(35.9 %)(0.5 %)
该公司截至2022年6月30日的6个月的有效税率不同于英属维尔京群岛法定税率0%。这一增长是由于某些应税司法管辖区的公司间收入增加所致。本公司根据ASC 740-270-30-36(B)维持例外，所得税会计，对于收入没有可靠估计的司法管辖区。该公司使用年初至今的方法来确定截至2022年6月30日和2021年6月30日的六个月的有效税率。
该公司在英属维尔京群岛注册成立。英属维尔京群岛不征收企业所得税。该公司的业务遍及全球多个国家和地区的各个子公司，在乌拉圭有大量业务，该公司在乌拉圭的一个自由贸易区开展业务。因此，所得税是根据开展业务的国家或本公司子公司被视为居民的国家的现行法律和税率计提的，这些国家包括阿根廷、中国、以色列、荷兰、美国和西班牙。
在本期间，荷兰和乌拉圭设立了估值津贴。本公司继续在阿根廷维持估值津贴。
截至2022年6月30日，公司已确认与在西班牙持有的头寸相关的不确定税务头寸。如果适用，本公司应计入与不确定税务状况相关的利息和罚款，作为所得税拨备的一部分。
9. 财产和设备
财产和设备，净额由下列各项组成：
估计有用
寿命(以年为单位)		6月30日，
2022		2021年12月31日
卫星3$52,977 $43,716 
在建卫星不适用15,010 10,558 
其他财产和设备
3-10
4,574 2,907 
总资产和设备72,561 57,181 
减去：累计折旧(31,221)(24,651)
财产和设备，净额$41,340 $32,530 

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按地域划分的公司财产、设备和经营租赁ROU资产的相关信息如下：
6月30日，
2022		十二月三十一日，
2021
乌拉圭$41,067 $33,208 
阿根廷1,400 1,250 
西班牙729 791 
荷兰5,672 - 
其他国家1,117 236 
总计(1) (2) (3)
$49,985 $35,485 
(1)非流动资产包括财产和设备、净资产和经营性租赁使用权资产。
(2)表中的显示基于持有资产的实体的地理位置。
(3)本公司在控股公司注册所在国家没有任何非流动资产。
10. 其他财务报表信息

预付费用和其他流动资产
6月30日，十二月三十一日，
20222021
预付费用和其他流动资产
预付费用
$4,168 $1,153 
对供应商的预付款
1,801 829 
其他流动资产
736 713 
总计$6,705 $2,695 
应计费用和其他负债
6月30日，十二月三十一日，
20222021
应计费用和其他负债
与合并有关的应计专业费用(1)
$- $16,263 
条文
507 2,934 
应支付的工资和福利
3,046 2,545 
其他应缴税金1,849 2,045 
其他
1,100 2,200 
总计$6,502 $25,987 
总非流动$1,607 $2,552 
总电流$4,895 $23,435 
(1)有关合并的进一步详情，请参阅附注4(反向资本重组)。

23
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元为单位，每股数据除外)
(未经审计)
融资成本，净额
截至6月30日的六个月，
20222021
融资成本，净额
利息支出$(1,588)$(4,717)
可赎回X系列优先股股息(97)(256)
其他融资成本(70)(31)
利息收入149 19 
总计$(1,606)$(4,985)
11. 股东权益(亏损)
反向资本重组
凝聚的凝聚力可赎回优先股和股东权益(赤字)报表反映了附注4(反向资本重组)中讨论的截至2022年1月的合并和反向资本重组。由于Satellogic公司被确定为反向资本重组中的会计收购方，合并完成之前的所有时期都反映了Satellogic公司的余额和活动(与合并相关的追溯重述的股票除外)。

优先股

在合并之前，公司的授权和发行的优先股包括以下内容：

授权股份(合并前)已发行和未偿还股份(截至2021年12月31日)
A系列优先股4,723,330 2,547,330 
B系列优先股3,117,915 1,392,131 
B-1系列优先股899,153 672,524 
总优先股8,740,398 4,611,985 

与合并有关，优先股的所有股份均转换为A类普通股。

优先股股东交易
于2021年3月，本公司与优先股及可换股票据持有人(“投资者”)签订一份交换协议(“交换协议”)以及一份贷款及担保协议及认股权证，要求投资者向本公司回售其所有已发行股份及票据债务(作为向Nettar Group Inc.出售该等票据的一部分。另见附注17(债务))。

哥伦比亚权证最初被认为是一种负债。哥伦比亚认股权证的公允价值被重新分类为与合并相关的额外实收资本。有关哥伦比亚认股权证的更多信息，请参阅附注6(认股权证负债)。
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卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元为单位，每股数据除外)
(未经审计)

普通股
根据本公司参与的各项协议的登记规定(“登记规定”)，本公司与相关投资者同意，于2022年5月2日提交并宣布于2022年5月9日生效的登记声明，登记其持有的公司证券，包括根据登记声明的生效日期确定的增发股份。
该公司被授权发行面值为$的A类普通股的无限股份。0.0001每股。A类普通股持有者有权一为每一股投票。截至2022年6月30日，有75,411,506已发行和已发行的A类普通股。
此外，公司有权发行面值为#美元的无限量B类普通股。0.0001每股。Satellogic的创始人兼首席执行官拥有13,582,640Satellogic的B类普通股，代表100B类普通股投票权的%和14.97SATELLOGIC普通股投票权的%。

B类普通股的持有者每股拥有与Liberty Investor控制的投票权数量相等的投票权。B类普通股将自动转换为A类普通股五年制成交日期的周年纪念日，除非另有转换，一般由持有人选择。

库存股

公司回购516,123其A类普通股的价格为$2.7在截至2022年6月30日的六个月内，

汉诺威控股的交易
公司回购51,700A类普通股，134,735A系列优先股的股份，以及15,082合并完成前汉诺威控股公司发行的B-1系列优先股，总价值为1美元5,853(“汉诺威控股交易”)。

12. 基于股票的薪酬
本公司的员工，包括高级管理人员，以股票期权的形式获得激励，员工提供服务作为股权工具(股权结算交易)的对价。本公司设有发行或修改股票期权奖励的计划(下称“计划”)。该计划规定，根据公司董事会的酌情决定权，向某些员工、顾问和/或独立董事直接分配和出售股份以及授予购买股份的期权。这些期权通常被授予四年制归属期限，最长期限为10好几年了。
25
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元为单位，每股数据除外)
(未经审计)
截至2022年6月30日的6个月股票期权活动摘要如下：
数
选项的数量		加权平均行权价加权平均剩余合同期限(年)内在价值(千)
截至2021年12月31日的余额6,864,569$2.05 2.36
授与--
被没收(136,676)2.59 
已锻炼(21,927)0.96 
过期(6,774)1.20 
截至2022年6月30日的未偿还债务6,699,192$2.05 1.99$13,678 
可于2022年6月30日行使4,064,224$1.01 2.55$12,521 
下表列出了分别在截至2022年6月30日和2021年6月30日的6个月内，布莱克-斯科尔斯模型下用于期权的投入：
截至6月30日的六个月，
20222021
计量日(授权日)的加权平均公允价值$23.36 $25.44 
股息率(%)- - 
预期波动率(%)
61 - 72
61 - 72
无风险利率(%)
0.5 - 1.4
0.5 - 1.2
加权平均股价$6.79 $3.36 
预期波动率反映了这样一种假设，即与期权寿命相似的一段时间内的历史波动率表明了未来的趋势，而这不一定是实际的结果。
如附注4(反向资本重组)所进一步详述，所有购买前身普通股的选择权均由新上市公司Satellogic Inc.根据合并协议厘定，并成为购买Satellogic Inc.A类普通股的选择权。截至2022年6月30日和2021年6月30日的六个月，授予的奖励没有其他重大取消或修改。

截至2022年6月30日，与预计将授予的未偿还期权相关的未确认股票薪酬成本为$4,794，预计将在加权平均期间内确认0.68好几年了。

26
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元为单位，每股数据除外)
(未经审计)
基于股票的薪酬费用

截至2022年6月30日和2021年6月30日的6个月的员工和非员工股票薪酬支出总额在简明综合经营报表和全面亏损表中分类如下：

截至6月30日的六个月，
20222021
一般和行政费用$1,686 $3,042 
研发费用972 1,063 
其他运营费用1,827 1,431 
总计$4,485 $5,536 


13. 可赎回优先股
反向资本重组

可赎回X系列优先股，面值为$0.00001，携带一年一次的7%累计股息，在清算、解散、清盘时支付，或在股东选择赎回时支付。由于可赎回X系列优先股的合同规定，X系列优先股作为夹层股本入账。

于合并完成时(“结束”)，本公司注销及转换所有2,033,230已发行和已发行的可赎回X系列优先股和优先股息，总额为$21.4百万转成2,140,340卫星逻辑A类普通股，基于转换价格$10.00每股，在合并生效时。

截至2022年6月30日，有不是可赎回X系列优先股的已发行和流通股。


14. 每股净亏损
合并前已发行普通股的加权平均数已按以下换股比率追溯调整3.3028(“换股比率”)，以落实合并的反向资本重组待遇。由于可赎回的X系列优先股而发行的普通股，以及与交易结束相关的合并前已发行的已发行优先股的转换，已计入预期基础上的每股基本净亏损。
每股摊薄亏损考虑潜在摊薄证券的影响。本公司确认了符合潜在普通股资格的金融工具：1)附注12(基于股票的补偿)中描述的基于股份的期权奖励，2)附注6(认股权证负债)中描述的权证，以及3)附注7(收益负债)中描述的获利负债。除了哥伦比亚认股权证，这些潜在普通股中的每一股都是反稀释的，因为它们转换为普通股将减少持续运营的每股亏损。

由于截至2022年6月30日和2021年6月30日的六个月金融工具的公允价值发生变化，哥伦比亚认股权证具有摊薄作用。
27
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元表示，每股数据除外)
(未经审计)
普通股股东应占每股基本和摊薄净亏损计算如下：
截至6月30日的六个月，
20222021
普通股股东应占净亏损$(8,121)$(31,478)
基本加权平均已发行普通股(1)62,094,38316,465,885
当期普通股股东应占基本亏损$(0.13)$(1.91)
稀释性证券的影响：
对分子的调整-哥伦比亚认股权证负债公允价值的变化$(18,635)$(32,765)
稀释分子$(26,756)$(64,243)
哥伦比亚认股权证1,410,65714,715,888
稀释加权平均已发行普通股63,505,04031,181,773
当期普通股股东应占摊薄亏损$(0.42)$(2.06)
1在应用3.3028注4(反向资本重组)中所述的汇率。
15. 公允价值计量与金融工具
下表提供了公司资产和负债的公允价值计量层次：
截至2022年6月30日公允价值计量使用
金融工具报价
处于活动状态
市场
(1级)		意义重大
可观察到的
输入(2级)		意义重大
看不见
输入(3级)
8.63美元即可承担责任$3,962 $- $- 
管道认股权证责任- - 952 
自由需要承担责任- - 15,377 
认股权证负债总额$3,962 $- $16,329 
溢价负债$- $- $3,111 
截至2021年12月31日公允价值计量使用
金融工具报价
处于活动状态
市场
(1级)		意义重大
可观察到的
输入(2级)		意义重大
看不见
输入(3级)
哥伦比亚认股权证$- $- $143,237 
已披露公允价值的负债
康托尔贷款$- $- $7,522 
备注- 180,356 - 
本票- 40,925 - 
以下方法和假设用于估计公允价值：
•现金及现金等价物、限制性现金、应收账款、预付开支及其他流动资产、应付账款、应计开支及其他负债的账面价值因该等项目的短期性质而被视为接近其公允价值。
•PIPE认股权证、自由认股权证和哥伦比亚认股权证的公允价值已使用布莱克-斯科尔斯模型进行估计。
28
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元表示，每股数据除外)
(未经审计)
•利用蒙特卡罗模型对溢利负债的公允价值进行了估算。

•FPA和CFV权证的公允价值是根据活跃的权证市场的报价确定的。
•经营租赁负债的账面价值按租赁付款的现值计算，并按租赁开始日的增量借款利率贴现。本公司认为，增量借款利率保持不变，因此经营租赁负债的账面价值接近其公允价值。
•坎托贷款的公允价值是用“与”法确定的。在每个衡量日期，该公司用整体溢价对贷款进行估值。Cantor贷款的总公允价值与未偿还本金余额之间的差额为#美元。222021年12月31日。

•票据债务的公允价值是用“有”和“无”两种方法确定的。自每个计量日期起，本公司首先在某些情况下(“有”情况)对有转换选择权的票据进行估值，随后对没有转换选择权的票据进行估值(“无”情况)。在每个计量日期，“有”和“无”票据的公允价值之间的差异是最小的。
截至2022年6月30日和2021年6月30日止六个月内，第三级负债的公允价值变动情况如下：
自由通行证管道保证书哥伦比亚认股权证赞助商溢价没收溢价康托尔贷款
2021年1月1日$- $- $- $- $- $- 
议题- - 161,223 - - - 
重新测量(收益)/损失(1)
- - (32,765)- - - 
At June 30, 2021$- $- $128,458 $- $- $- 
2022年1月1日$- $- $143,237 $- $- $7,522 
议题30,853 1,312 8,022 6,135 - 
重新测量(收益)/损失(1)
(15,476)(360)(18,635)(4,911)(5,130)489 
递延成本的核销- - 203 - - 
聚落(2)
- - (124,805)- (1,005)(8,011)
At June 30, 2022$15,377 $952 $- $3,111 $- $- 
(1)分别于截至2022年、2022年及2021年6月30日止六个月的简明综合经营及全面亏损报表确认。
(2)这些债务是在合并的情况下结清的。见附注4(资本重组交易)。

在截至2022年6月30日的6个月内，1级和2级之间没有任何转移。

29
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元表示，每股数据除外)
(未经审计)
16. 关联方
该公司在截至2021年12月31日的年度拥有与某些关联方的可转换票据。下表提供了欠款余额和相关的融资成本如下：
6月30日，十二月三十一日，
20222021
关联方的可转换票据
欠关联方的款项$- $13,028 
利息支出$44 $303 
与对本公司及本公司主要管理人员有重大影响的实体并无买卖交易。

作为附注4所述合并交易的一部分，见与CF&Co和Liberty Investment的交易说明(反向资本重组)。
17. 债务
截至2022年6月30日，没有债务。截至2021年12月31日的债务如下：
十二月三十一日，
2021
2018年可转换票据$19,862 
2019年可转换票据27,498 
2020年可转换票据15,294 
康托尔贷款7,522 
本票38,297 
债务总额
108,473 
递延融资成本减少
- 
债务总额减去递延融资费
108,473 
减：当前部分
- 
扣除递延融资费用后的非流动债务总额$108,473 
可转换票据
于2021年4月，本公司及其2018及2019年可换股票据持有人同意将2018及2019年可换股票据的到期日分别由2021年4月及9月延长至2022年4月。公司确认了清偿债务的损失#美元。37,216关于截至2021年6月30日的六个月的综合经营和全面亏损报表，与该协议有关。
2022年1月25日，可转换票据被转换为17,980,954A类普通股。见注4(反向资本重组)。
康托尔贷款

2021年12月，本公司签订了康托贷款。由于公司选择使用公允价值期权对Cantor贷款进行会计处理在开始时，通过随后的重新计量确认的公允价值变动在每个报告期的简明综合经营报表和全面亏损报表中记录。

30
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元表示，每股数据除外)
(未经审计)
根据在本票放弃函中，公司偿还了Cantor贷款，包括所有本金和利息，方式是发行788,021A类普通股。这种还款发生在结算日。

本票放弃函包括一项规定，即在VWAP低于#美元的情况下10.00每一股A类普通股，CF&Co.将有权获得一定数量的A类普通股额外股份(“康托贷款额外股份”)，最高限额为197,005康托尔贷款额外股份(如果本票豁免函中定义的调整期VWAP小于或等于$8.00每股)。

公司通过发行以下债券来清偿剩余的康托贷款债务26,050根据本票豁免函的条款，康托于2022年5月9日贷款增发股份。

哥伦比亚贷款

2021年3月8日，公司与持有A系列、B系列和B-1系列优先股和可转换票据的哥伦比亚公司签署了一份交换协议以及一份贷款和担保协议以及认股权证。交换协议要求哥伦比亚公司将其所有流通股和票据债务回售给公司，以换取本金为#美元的贷款和担保权益。40.1300万美元(“哥伦比亚贷款”)，代表票据的未偿还余额，包括未付的应计利息，以换取哥伦比亚认股权证。与合并有关，并根据交换协议的规定，公司重新收购了公平价值为#美元的库存股。170.9100万美元，哥伦比亚大学的贷款已经结清，哥伦比亚权证的公允价值为$124.8百万美元被重新归类为额外的实收资本。截至2022年6月30日，没有与哥伦比亚贷款或哥伦比亚认股权证债务相关的未偿还余额。

18. 租契
该公司有房地产和设备的租赁。租赁条款的范围从两年至10好几年了。
本公司经营租赁使用权资产账面金额变动如下：
6月30日，十二月
20222021
期初余额$2,955 $1,403 
租赁费用(766)(494)
外汇差额(47)(48)
加法6,526 2,119 
转账(23)(25)
截至期末的余额$8,645 $2,955 
31
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元表示，每股数据除外)
(未经审计)
本公司租赁负债账面金额的变动如下：
6月30日，(十二月三十一日)
20222021
期初余额$3,068 $1,415 
租赁负债的增加6,526 2,119 
租赁费用91 54 
外汇差额(366)(48)
付款(830)(472)
截至期末的余额$8,489 $3,068 
总非流动$6,426 $2,083 
总电流$2,063 $985 
该公司在截至2022年6月30日和2021年6月30日的六个月的综合经营报表和全面亏损报表中确认了与租赁相关的以下费用：
截至6月30日的六个月，
20222021
使用权资产$766 $203 
租赁负债91 22 
租赁总费用$857 $225 
与租赁期内的租赁付款以及与2022年6月30日的经营租赁负债现值对账有关的未来未贴现现金流量数额如下：
经营租约
截止的年数
2023$2,274 
20242,086 
20251,396 
2026521 
2027年及其后2,821 
剩余租赁付款总额9,098 
扣除计入的利息(609)
租赁负债现值$8,489 
总非流动$6,426 
总电流$2,063 
经营租约的加权平均剩余年期为6.3好几年了。经营租赁的加权平均贴现率为2.6%.
32
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元表示，每股数据除外)
(未经审计)
19. 美国公认会计准则的采纳
截至2021年6月30日的6个月简明综合业务报表和全面亏损对账：
国际财务报告准则调整/
重新分类		注意事项美国公认会计原则
收入$1,706 $- $1,706 
销售成本1,251 - 1,251 
一般和行政费用8,680 207 A、c8,887 
研发- 4,144 b4,144 
折旧费用5,126 (66)b5,060 
其他运营费用8,502 (4,041)a，b4,461 
营业亏损(21,853)(244)(22,097)
融资成本，净额(5,476)491 C、d(4,985)
金融工具公允价值变动(26,425)59,190 d32,765 
清偿债务所得(损)3,576 (40,792)d(37,216)
其他收入，净额250 25 c275 
所得税前亏损(49,928)18,670 (31,258)
所得税(220)- (220)
普通股股东应占净亏损$(50,148)$18,670 $(31,478)
其他综合损失
外币折算损失，税后净额- - - 
综合损失$(50,148)$18,670 $(31,478)
当期普通股股东应占基本亏损$(3.05)$1.14 e$(1.91)
基本加权平均已发行普通股16,465,885 — e16,465,885
当期普通股股东应占摊薄亏损$(3.05)$0.99 e$(2.06)
稀释加权平均已发行普通股16,465,885 14,715,888 e31,181,773
33
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元表示，每股数据除外)
(未经审计)
截至2021年12月31日的简明综合资产负债表对账情况：
国际财务报告准则调整/
重新分类		注意事项美国公认会计原则
资产
流动资产
现金和现金等价物$8,533 $- $8,533 
应收账款1,196 - 1,196 
预付费用和其他流动资产2,695 - 2,695 
流动资产总额12,424 - 12,424 
财产和设备，净额33,586 (1,056)b32,530 
经营性租赁使用权资产2,663 292 c2,955 
递延所得税资产1,640 - 1,640 
其他非流动资产369 - 369 
总资产$50,682 $(764)$49,918 
负债、可赎回优先股和股东权益(赤字)
流动负债
应付帐款$6,650 $- $6,650 
债务246,189 (137,716)d108,473 
认股权证法律责任- 143,237 d143,237 
经营租赁负债891 94 c985 
合同责任935 - 935 
应计费用和其他负债23,435 - 23,435 
流动负债总额278,100 5,615 283,715 
经营租赁负债1,908 175 c2,083 
合同责任1,000 - 1,000 
其他非流动负债2,552 - 2,552 
总负债283,560 5,790 289,350 
可赎回X系列优先股
- 21,306 d21,306 
股东权益(亏损)
库存股(170,949)- (170,949)
额外实收资本235,909 (139,438)A、d96,471 
累计其他综合损失(86)- (86)
累计赤字(297,752)111,578 (186,174)
股东权益合计(亏损)(232,878)(27,860)(260,738)
总负债、可赎回优先股和股东权益(赤字)$50,682 $(764)$49,918 
a.基于股票的薪酬
本公司授予的某些奖励的服务开始日期早于奖励日期。根据《国际财务报告准则》，这导致在赠款日期之前确认基于股票的补偿费用。根据美国公认会计原则，基于股票的薪酬支出在授予日获得授权后才能确认。
34
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元表示，每股数据除外)
(未经审计)
在考虑税收影响之前，这一变化的影响如下：
(简明综合经营及全面亏损报表)截至2021年6月30日的六个月
一般和行政费用$148 
其他运营费用103 
所得税前亏损调整增加(减少)$251 
(简明综合资产负债表)十二月三十一日，
2021
追加实收资本$538 
对累计赤字的调整$538 
b.研发
根据《国际财务报告准则》，某些发展支出可以资本化。根据美国公认会计原则，公司与研究和开发活动有关的所有成本都在发生时计入费用。此外，该公司将所有研发成本从其他运营费用重新归类为研发。
在考虑税收影响之前，这一变化的影响如下：
(简明综合经营及全面亏损报表)截至2021年6月30日的六个月
研发$4,144 
其他运营费用(4,144)
折旧费用(66)
所得税前亏损调整增加(减少)$(66)
(简明综合资产负债表)十二月三十一日，
2021
财产和设备，净额$(1,056)
对累计赤字的调整$1,056 
c.租契
根据国际财务报告准则，所有已确认租赁的入账方式与融资租赁类似。根据美国公认会计原则，承租人有一种双重分类的表内租赁会计模式：融资租赁和经营性租赁。经营性租赁产生直线费用，租赁负债中不确认利息支出。
35
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元表示，每股数据除外)
(未经审计)
在考虑税收影响之前，这一变化的影响如下：
(简明综合经营及全面亏损报表)截至2021年6月30日的六个月
一般和行政费用$59 
融资成本，净额(30)
其他收入，净额(25)
所得税前亏损调整增加(减少)$4 
(简明综合资产负债表)十二月三十一日，
2021
经营性租赁使用权资产$292 
经营租赁负债94 
非流动经营租赁负债175 
对累计赤字的调整$(23)
d.金融工具
根据《国际财务报告准则》，可赎回X系列优先股和可转换票据包含转换特征，导致衍生成分分叉，公允价值变动确认为损益。根据美国公认会计原则，转换特征并未产生重大分叉嵌入衍生工具，因而消除了金融工具的公允价值变动，减少了利息支出和优先股息支出，并增加了债务清偿的收益(亏损)。
根据《国际财务报告准则》，确定可赎回的X系列优先股应归类为负债，因为存在交付现金或其他金融资产的合同义务，以及某些转换事件超出公司的控制范围。根据美国公认会计原则，确定可赎回的X系列优先股应归类为夹层股权，因为这些股票可根据公司无法控制的事件进行赎回。
根据《国际财务报告准则》，哥伦比亚认股权证应被归类为股权，因为结算只有通过将固定数额的现金交换为固定数量的公司自己的股权工具才能进行。公允价值的变动不被确认。根据美国公认会计原则，哥伦比亚认股权证应被归类为负债，因为在合并交易之前和之后收到的股票数量和类型可能不同。哥伦比亚认股权证按公允价值记录，变动在简明综合经营及全面亏损报表中确认。
此外，根据国际财务报告准则和美国公认会计原则，经修订的可转换票据因此而产生的收益(亏损)有所不同。
在考虑税收影响之前，这一变化的影响如下：
(简明综合经营报表和全面亏损报表)截至2021年6月30日的六个月
减去：融资成本，净额$(461)
减去：金融工具公允价值变动(59,190)
减去：清偿债务的收益(损失)40,792 
所得税前亏损调整增加(减少)$(18,859)
36
卫星公司
简明合并财务报表附注
(除非另有说明，否则以千美元表示，每股数据除外)
(未经审计)
(简明综合资产负债表)十二月三十一日，
2021
债务$(137,716)
可赎回X系列优先股21,306 
追加实收资本21,456 
认股权证法律责任143,237 
额外实收资本(161,432)
对累计赤字的调整$(113,149)
e.每股净亏损

上文a-d项所述采用美国公认会计原则的净亏损变化对每股净亏损的影响如下：

截至2021年6月30日的六个月
普通股股东应占净亏损--基本$(31,478)
加权平均股数-基本16,465,885
普通股股东每股净亏损--基本$(1.91)
稀释分子$(64,243)
稀释性潜在普通股31,181,773
当期普通股股东应占摊薄亏损$(2.06)
20. 承付款和或有事项
或有事件
本公司可能不时被指定为在正常业务过程中发生的与其销售、营销以及提供其服务和设备有关的诉讼的一方。当公司意识到可能的诉讼时，它根据ASC 450评估案件的是非曲直，或有事件。诉讼和或有事项应计费用是基于我们对诉讼或其他纠纷解决程序的预期结果的评估，包括法律顾问的意见。如果公司确定不利的结果是可能的，并且可以合理地评估，则建立必要的应计项目。截至2022年6月30日和2021年12月31日，本公司不知道有任何或有负债应反映在简明综合财务报表中。
21. 后续事件
2022年5月6日，Satellogic与Officina Stellare S.p.A.(“OS”)签订了一项投资协议。OS从事设计和生产望远镜、光机械和航空航天仪器，用于地面和空间应用程序采购5OS已发行普通股的%，价格为$3.6百万美元。此外，操作系统已发布524,715SATELLOGIC的认股权证，使公司有权在最长达36月份。这笔投资于2022年9月30日完成。

2022年9月29日，卫星逻辑公司进入了一个$5.7百万，三年制，销售协议提供星座即服务。收入将在期限内确认。

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2022年12月3日，根据Satellogic Inc.2021年激励薪酬计划，批准了标准格式的限制性股票单位奖励协议。将发行的股份(“RSU股份”)的对价将是RSU股份接受者提供的服务。RSU股份在以下服务期限内归属四年.

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