Hudson Acquisition I Corp.(“Hudson”或“本公司”)于2021年1月13日在特拉华州注册成立。 本公司的业务目标是与一家或多家企业进行合并、股本交换、资产收购、股票购买、重组或类似的业务合并(我们的“初始业务合并”)。本公司选择 12月31日为其财政年度结束日期。

在本报告中，术语“我们”、“我们”、“我们”和“公司”指的是哈德逊收购公司。

截至2022年9月30日，公司尚未 开始核心业务。自2021年1月13日(成立)至2022年9月30日期间的所有活动，涉及本公司 成立及透过建议的首次公开发售(“建议的公开发售”)筹集资金，详情如下 。本公司最早在初始业务合并完成后才会产生任何营业收入。 本公司将从拟公开发售的收益中以利息收入的形式产生营业外收入。

如附注4所进一步讨论，公司是否有能力开始运作，取决于透过建议的公开发售获得足够的财务资源。

本公司登记建议公开发售的证券所依据的注册声明计划 以每单位10.00美元的价格向公众出售6,000,000个单位(“单位”)，总收益为60,000,000美元(未计承销折扣及佣金及发售开支)。每个单位包括一股公司普通股 ，每股面值0.0001美元(“普通股”)，以及一项在完成初始业务合并时获得五分之一(1/5)普通股的权利(“权利”)。

净收益为#美元60,000,000、 或$69,000,000如果超额配售选择权全部行使，公司收到的毛收入为#美元8,453,000 (扣除一定的承保折扣和手续费前)，部分或$8,283,940，已于2022年10月21日收到，拟公开发行的股票将存入大陆股票转让信托公司作为受托人在美国开设的信托账户。信托帐户中持有的资金将仅投资于期限不超过185天的美国政府国库券、债券或 票据，或投资于符合《投资公司法》颁布的规则2a-7适用条件的货币市场基金，且仅投资于美国国库，因此我们不被视为《投资公司法》下的投资公司 。除了信托账户中持有的资金所赚取的利息可能会释放给我们以支付我们的收入或其他纳税义务，在企业合并或我们清算的较早时间之前，这些收益将不会从信托账户中释放。信托账户中持有的收益可用作向目标企业的卖家支付的对价，我们与目标企业完成初始业务合并的程度不用于支付转换股东的费用 。未作为对价支付给目标企业卖方的任何款项可用于为目标企业的运营提供资金。

在业务合并完成之前，我们不会向我们的任何现有高级管理人员、董事、股东或他们的任何关联公司支付任何形式的补偿(包括发起人、 咨询或其他类似费用)，或他们为完成业务合并而提供的任何服务(无论交易类型如何)。但是，此类个人将获得报销，用于支付与代表我们开展活动 相关的任何自付费用，例如确定潜在目标业务、对合适的目标业务和业务组合进行业务尽职调查，以及往返潜在目标业务的办公室、工厂或类似地点以检查其 运营情况。由于我们初始业务合并后现有管理层的角色不确定，我们无法确定在初始业务合并后将向这些人员支付的报酬(如果有的话)。

我们 打算将多余的营运资金用于支付咨询费等杂项费用，以帮助我们 寻找目标业务以及董事和高级管理人员责任保险费，余额将保留在 活动中预留，用于构建和谈判业务合并的尽职调查、法律、会计和其他费用超过我们的估计， 以及报销我们的内部人员、高级管理人员和董事因以下所述活动而产生的任何自付费用。

我们在信托账户之外可获得的净收益的分配，以及我们可用于支付收入和其他纳税义务的信托账户资金所赚取的利息，代表了我们对这些资金预期用途的最佳估计。如果我们的假设被证明是不准确的，我们可能会将部分此类收益重新分配到上述类别中。如果我们对进行尽职调查和协商初始业务合并的成本的估计低于这样做所需的实际金额，或者由于当前的低利率环境，我们可以从信托账户获得的利息 不足，我们可能需要 筹集额外资本，其金额、可用性和成本目前无法确定。在这种情况下，我们可以通过贷款或从赞助商或第三方获得额外投资来寻求此类额外的 资本。我们的赞助商已同意借给我们高达$的贷款。1,000,000用于根据本票进行的拟公开发行的部分费用。截至2022年9月30日和2021年12月31日，我们借入了$500,000及$300,000，分别在本票项下。这些贷款不计息，无担保，于2023年6月30日或初始业务合并结束时到期。贷款可以在任何时候从不在信托账户中持有的拟议公开募集资金中预付。最高可达$1,000,000可转换为普通股，价格为#美元。10.00每股可由贷款人选择。如果我们无法获得必要的资金， 我们可能被迫停止搜索目标业务，并在完成初始业务合并之前进行清算。

我们可能会使用建议公开发售的几乎所有净收益，包括信托账户中持有的资金，与我们的初始业务组合相关，并支付与此相关的费用，包括在 中向承销商支付的递延承销折扣和佣金，金额相当于5.5募集总收益的百分比或$3,300,000总计(或$3,795,000如果承销商的超额配售选择权在完成我们的初始业务组合后在建议的公开发售中全部行使)。如果我们的股本全部或部分被用作实现我们的初始业务合并的对价，则信托账户中未用于完成业务合并的收益将支付给合并后的公司，并将与任何其他未支出的净收益一起用作营运资金，为目标业务的运营提供资金。此类营运资金可用于各种方式，包括继续或扩大目标企业的业务，用于战略收购。

在我们无法完成业务合并的情况下，我们将从信托账户 之外的剩余资产中支付清算费用。如果此类资金不足，我们的赞助商已同意支付完成此类清算所需的资金 并同意不要求偿还此类费用。

此外，2022年《降低通货膨胀法案》对美国上市公司自2022年12月31日起回购公司股票征收1%的消费税(“消费税”)。就消费税而言，回购通常包括赎回、公司回购和其他交易，即公司从股东手中获得股票以换取现金或财产， 但极小交易和某些重组除外。因此，根据某些规则，消费税 将适用于在美国注册的特殊目的收购公司(“SPAC”)在2022年12月31日之后进行的任何赎回，包括(I)股东与SPAC的初始业务合并或代理投票以延长SPAC的寿命有关的赎回，(Ii)如果SPAC未能在其组织文件中规定的所需时间内完成脱离SPAC的交易，或(Iii)与SPAC的清盘和清算有关的赎回。此类消费税的财务责任由公司和赞助商承担。这1%的数额没有包括在本财务报表中。

如果在拟公开发售结束后的9个月内(或在拟公开发售完成后最多15个月内(如果我们 延长完成商业合并的时间达到最大金额)，没有完成业务合并)，则存入信托账户的收益 包括从信托账户中持有的资金赚取的利息，以前没有发放给我们用于纳税(减去$100,000利息 以支付解散费用)，将用于赎回我们的公开股票。我们的保荐人、董事、董事被提名人和高管将与我们签订一份书面协议，根据协议，如果我们未能在 期限内完成我们的初始业务合并，他们同意放弃从信托账户中清算与他们持有的任何方正股票有关的分配的权利。

对于我们的 创始人购买的股份，如果公司未能及时完成初始业务合并，创始人将放弃将为本公司公众股东的利益而设立的信托账户中的任何权利、所有权、权益或对本公司任何分派的任何形式的权利、权益或索赔，并将建议公开募股的几乎所有 收益存入该信托账户(“信托账户”)。

新兴的 成长型公司

根据《证券法》第2(A)节的定义，公司是经《2012年创业启动法案》(《JOBS法案》)修订的“新兴成长型公司”，公司可以利用适用于其他非新兴成长型公司的各种报告要求的某些豁免，包括但不限于，不被要求 遵守2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第404条的审计师认证要求，减少定期报告和委托书中关于高管薪酬的披露义务。以及免除就高管薪酬和股东批准之前未批准的任何黄金降落伞支付进行不具约束力的咨询投票的要求。此外，《就业法案》第102(B)(1)节豁免新兴成长型公司遵守新的或修订后的财务会计准则 ，直到私营公司(即，那些没有证券法注册声明宣布生效或没有根据交易法注册的证券的公司)必须遵守新的或修订的财务会计准则。 就业法案规定，公司可以选择退出延长的过渡期，并遵守适用于非新兴成长型公司的要求，但任何选择退出的选择都是不可撤销的。本公司已选择不选择退出延长的过渡期，这意味着当发布或修订一项标准时，该标准对上市公司或私营公司具有不同的应用日期 公司作为新兴成长型公司, 可以在私营公司采用新的或修订的标准时采用新的或修订的标准。这可能会使本公司未经审计的简明财务报表与另一家上市公司进行比较，该公司既不是新兴成长型公司，也不是新兴成长型公司，由于所用会计准则的潜在差异，选择不使用延长过渡期 是困难或不可能的。

风险 和不确定性

管理层继续评估 新冠肺炎疫情和俄乌战争对经济和资本市场的影响，并得出结论，虽然该等事件有合理的可能对公司的财务状况和初始业务合并前景产生负面影响，但具体影响截至本财务报表编制之日尚不能轻易确定。财务报表不包括 这些不确定性的结果可能导致的任何调整

当前充满挑战的经济环境可能导致 现金流、营运资金水平和/或债务余额的不利变化，这也可能对公司未来的经营业绩和未来任何此类初始业务合并后的财务状况产生直接影响。目前尚不清楚政府干预对经济的最终持续时间和影响的大小，以及对公司的财务影响。这种影响的程度将取决于未来的发展，这些发展具有高度的不确定性，不在公司的控制之下。

演示基础

随附的本公司经审核财务报表乃根据美国公认会计原则(“美国公认会计原则”)为中期财务资料而编制，未经审核。按照美国公认会计原则编制的财务报表中通常包含的某些信息和披露已被精简或省略。截至2022年9月30日的未经审计的简明资产负债表来自我们经审计的财务报表，但不包括美国公认会计准则要求的所有披露 。因此，这些未经审计的简明财务报表应与公司经审计的财务报表和包括在其经修订的S-1表格注册说明书中的相关附注一起阅读，该表格已于2022年5月9日提交给美国证券交易委员会。截至2022年9月30日的三个月和九个月的经营业绩不一定代表截至2022年12月31日的年度或任何未来时期的业绩。

这些 财务报表以美元表示。

重要的会计政策

延期的 产品成本

截至2022年9月30日，公司拥有现金 美元0.1百万美元，营运资金赤字为$0.6百万美元，不包括递延发行成本。截至2022年9月30日，公司的流动资金需求已通过发行普通股、关联方应付款项和关联方应付票据的收益得到满足。

随附的财务报表是在本公司将继续作为一家持续经营企业的基础上编制的，该企业假设在正常业务过程中实现资产和偿还负债。截至2022年9月30日，公司尚未开始任何业务。从2021年1月13日(成立)到2022年9月30日期间的所有活动 都与公司的成立和拟议的公开募股有关。公司最早在完成初始业务合并后才会产生任何营业收入。 本公司将以现金及现金等价物利息收入的形式，从拟公开发售的收益中产生营业外收入 。本公司是否有能力开展业务取决于是否通过建议的公开发售获得充足的财务资源。本公司管理层对拟公开发售的净收益的具体应用拥有广泛的酌情权，尽管基本上所有净收益都将用于完成业务合并。尽管管理层到目前为止已成功筹集到必要的资金，但不能保证未来任何所需的融资都能顺利完成。基于该等情况，管理层已确定该等情况令人对本公司作为持续经营企业的持续经营能力产生重大怀疑。

因此，所附财务报表已根据美国公认会计准则编制，该准则考虑了公司作为持续经营企业的持续经营以及在正常业务过程中实现资产和偿还负债的情况。财务报表 不包括任何可能因这种不确定性的结果而导致的调整。

根据建议的公开发售，本公司拟以每单位10.00美元的价格发售6,000,000个单位，总金额为60,000,000美元，或如超额配售选择权获悉数行使，则为69,000,000美元，其中本公司收到总收益 8,453,000元(扣除若干承销折扣及费用前)，其中部分或8,283,940元于2022年10月21日收到。每个单位包括一股普通股和一项获得1/5股普通股的权利(见附注 6)。

赞助商 股票

2021年3月18日，公司保荐人Hudson SPAC Holding LLC(保荐人)发行2,875,000公司普通股的股份(“方正股份”)，总价为$25,000，其中包括最多375,000如果承销商没有全部或部分行使超额配售选择权 ，股份将被没收(见附注7)。

已发行和已发行的方正股票数量 是根据方正股票将代表的预期确定的20本次拟公开发行后流通股的百分比 。因此，我们的初始股东将共同拥有20本次公开发售后我们已发行和流通股的百分比 (假设他们没有购买本次公开发售中的任何单位)。我们的保荐人、高级管理人员或董事均未 表示有意购买本次拟公开发售的任何单位。最高达到一个聚集体375,000方正股票可能会被我们的保荐人没收 ，这取决于承销商行使超额配售选择权的程度，以便我们的初始股东 将保持对20本次公开募股后，我们普通股的1%。如果建议公开发售的规模发生变化，我们将在本次建议公开发售之前实施股票股息或股份出资 ，以维持该股权比例。

于2021年12月10日，本公司与承销商(“承销商附录”)订立经修订的聘用协议，根据该协议，创办人股份减至1,725,000，包括超额配售，最高可达225,000方正股份可被我们的保荐人没收，这取决于承销商行使超额配售选择权的程度，以便我们的初始股东将维持20建议公开招股后我们普通股的百分比(见附注6)。

方正股份与建议公开发售的单位所包括的普通股股份相同，但 方正股份须受若干转让限制。

普通股记录的持有者和方正股份的持有者将就提交给我们股东投票的所有事项一起投票， 除非法律另有要求，否则每股普通股持有者有权投一票。

相关 方应付款

公司创始人代表公司支付了总计$ 的费用122,645分别截至2022年9月30日和2021年12月31日。总额为$22,645及$122,645截至2022年9月30日和2021年12月31日仍未偿还 。应付账款不计息，也没有明确的还款条款。

本票 票据关联方

于2021年4月5日，本公司与Hudson SPAC Holding，LLC(其保荐人)签订本金总额为1,000,000美元的本金本票。 本票为无息票据，于以下日期到期：(I)2023年6月30日或(Ii)本公司完成初始业务合并之日 。本金余额可以随时预付。最多可将1,000,000美元的此类贷款转换为单位，每个单位包括一股普通股和一项权利，可根据贷款人的选择，以每股10.00美元的价格获得五分之一(1/5)的普通股。

2021年5月6日，公司从截至2021年12月31日仍未偿还的本票上提取了300,000美元。

2022年4月15日，本公司批准在本票上额外提取100,000美元，作为对相关 应付方的付款。

于2022年8月19日，本公司额外提取关联方本票100,000美元。

私人 安置单位关联方

管理 支持协议

自本招股说明书发布之日起，我们 已同意向我们的保荐人或其附属公司支付总计$20,000每月用于办公空间、水电费以及秘书和行政支持。在完成我们最初的业务合并或清算后，我们将停止支付这些月费。

注册 权利

(I)于建议公开发售结束前以私募方式发行的方正股份、将于本次建议公开发售结束时同时以私人配售方式发行的 及(Ii)私募单位的 持有人将有权根据将于建议公开发售的生效日期 前或当日签署的登记权协议享有登记权。这些证券的大多数持有者有权提出最多三项要求，要求公司登记此类证券。方正股份的大多数持有者可以选择在方正股份解除托管之日前三个月开始的任何时间 行使这些登记权。此外，持有者 对我们完成初始业务合并后提交的注册声明拥有一定的“搭载”注册权。

承销 协议

公司将授予承销商45天的选择权，从本招股说明书之日起，按建议的公开发行价减去承销折扣，额外购买最多900,000个单位，以弥补超额配售。

承销商将有权获得$的现金承销折扣 0.55每单位，或$3,300,000总计(或$3,795,000如果承销商的超额配售选择权(br}全部行使)，应于建议公开发售结束时支付。总额为$0.35在此建议的公开发售中售出的单位，或$2,100,000总计(或$2,415,000总体而言，如果承销商购买额外单位的选择权被全部行使)，应支付给承销商的延期承销折扣将存入信托账户。延期的 折扣仅在初始业务合并完成时发放给承销商。

授权的 个共享

本公司获授权发行的每股面值0.0001美元的股本股份总数为200,000,000股普通股。除法律另有规定外，普通股持有人应独占公司所有投票权。

方正股份

成立时，即2021年1月13日，公司以每股0.01美元的价格发行了2,875,000股方正普通股，应收账款总额约为25,000美元。该等方正股份包括最多375,000股股份，如本公司拟进行的首次公开招股(“IPO”)的承销商根据本公司预期于首次公开招股时提交的S-1表格的登记声明 ，未能全面行使其超额配售选择权，则股东可没收其中最多375,000股股份。

本公司于2021年5月11日收到应收保荐人股份认购款项25,000美元。

于2021年12月10日，根据承销商附录，方正股份总数减至1,725,000股，包括超额配售 ，保荐人最多可没收225,000股方正股份，视乎承销商行使超额配售选择权的程度而定，以便我们的初始股东在本次发行后将保留20%的普通股 (见附注6)。

权利

除非我们不是企业合并中幸存的 公司，否则在完成我们的初始业务合并后，每个公共权利持有人将自动获得五分之一(1/5)的普通股 。如果我们在完成最初的业务合并后将不再是幸存的公司，则每个权利持有人将被要求肯定地转换他或她或其权利，以便在业务合并完成后获得每项权利所对应的股份的五分之一(1/5)。我们不会在与权利交换相关的 中发行零碎股份。根据特拉华州公司法的适用条款，零碎股份将被四舍五入为最接近的完整股份或以其他方式寻址 。因此，您必须以 10的倍数持有权利，才能在企业合并结束时获得您的所有权利的股份。如果我们无法在要求的时间内完成初始业务 合并，并且我们赎回公开股份以换取信托账户中持有的资金，权利持有人 将不会因其权利而获得任何此类资金，权利到期将一文不值。

公司根据ASC 740-所得税(“ASC 740”)对所得税进行会计处理，这为所得税的会计处理提供了一种资产负债法 。根据这一方法，递延税项资产和负债根据预期的未来税项确认 使用当前颁布的税法，归因于用于财务报告目的的资产和负债的账面价值与为所得税目的计算的金额之间的临时差异。

截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司没有递延税项资产。

公司确认递延税项资产的程度是，它认为这些资产更有可能变现。在作出这样的决定时，本公司考虑了所有可用的正面和负面证据，包括现有应税暂时性差异的未来冲销、预计未来的应税收入、税务筹划策略和最近运营的结果。本公司评估了对其递延税项净资产计提估值拨备的需要，并决定需要全额估值拨备，因为所有递延税项资产很可能无法变现。递延税项资产的最终变现 取决于在这些临时差额成为可扣除期间产生的未来应纳税所得额。

公司已对其所得税头寸进行了评估，并确定其没有任何不确定的税收头寸。本公司将 通过其所得税支出确认与任何不确定的税收状况相关的利息和罚款。

自财务报表发布之日起，公司已对后续事件进行了评估。除下列事项外， 未发现需要在财务报表中披露的后续事件。

首次公开募股

本公司于2022年10月18日完成首次公开发售(IPO)，按每单位10.00美元的价格向公众发售6,000,000个单位(“单位”) ，总收益为60,000,000美元(未计承销折扣和佣金及发售费用)。每个单位包括一股本公司普通股，每股面值0.0001美元(“普通股”) 以及一项在完成初始业务合并时获得五分之一(1/5)普通股的权利(“权利”)。

私人配售

在招股结束的同时，保荐人应已按每个初始私募单位(“私募”)10.00美元的价格购买了总计340,000个单位(“初始私募单位”) 。然而，于2022年10月18日，在首次公开招股完成的同时，保荐人认购了238,500个单位(“已购买的私募单位”)而不是全部的初始私募单位，从而完成了部分私募配售，产生了约2,385,000美元的总收益 ，而不是全部3,400,000美元，部分收益存入信托账户。然而，正如与此次发行相关的招股说明书中所描述的那样，信托账户仍有全额资金。本次定向增发并无支付承销折扣或佣金 。购买的私募单位与私募单位相同，但以下情况除外：(A)购买的私募单位及其组成部分证券在公司的初始业务组合完成后30天内不得转让、转让或出售，但允许受让人除外，以及(B)作为购买的私募单位的组成部分的股份和权利，只要由保荐人或其允许受让人持有，将有权分别获得注册权。 如果我们没有在首次公开募股结束后15个月内完成我们的初始业务组合，出售信托账户中持有的私募基金单位所得的收益将用于赎回我们的公开股票(受适用法律要求的约束)，作为私募基金单位一部分的权利将一文不值。

首次公开募股后，公司于2022年11月30日收到额外汇款$515,000保荐人购买私募单位的基础。2022年12月1日，保荐人还确认有意将保荐人持有的关联方票据余额，即$500,000将私募单位所需金额的余额计入 ，导致赞助商支付额外的总对价 $1,015,000向本公司申请私人配售单位。

超额配售

2022年10月21日，公司完成了销售 845,300单位数为$10.00由于承销商就首次公开招股部分行使其超额配售选择权(“超额配售 发售”)，并根据本公司与Chardan Capital Markets于2022年10月14日订立的承销协议，导致每单位超额配售。作为超额配售的结果，公司获得了#美元的毛收入。8,453,000(扣除一定的承保折扣和手续费前)，部分或$8,283,940，被放入信托帐户。

2022年10月21日，在超额配售完成的同时，本公司完成了定向增发31,500根据本公司与保荐人之间于2022年10月14日订立的单位私募配售协议，有关承销商部分行使超额配售选择权，买入价为$10.00每次超额配售 私人配售单位，产生$315,000其中的一部分，或$295,855，被放入信托帐户。