Okta宣布2023财年第三季度财务业绩
·第三季度收入同比增长37%；订阅收入同比增长38%
·剩余履约债务(RPO)同比增长21%，达到28.5亿美元；当前剩余履约债务(CRPO)同比增长34%，达到15.8亿美元
·宣布苏珊·圣莱杰、总裁退休，全球外勤运营

旧金山-2022年11月30日-领先的独立身份提供商Okta，Inc.(纳斯达克：OKTA)今天公布了截至2022年10月31日的第三季度财务业绩。

奥克塔公司首席执行官兼联合创始人托德·麦金农说：“我们对第三季度的业绩感到满意，也对我们完善的上市战略的早期吸引力感到满意，因为身份识别仍然是我们客户的一项长期战略投资。”通过我们的员工身份和客户身份云，这是市场上领先的身份云平台，我们正在提供我们的客户解决其复杂身份挑战所需的创新和简单性。在我们驾驭不断变化的宏观环境时，我们仍然专注于市场执行、支出效率措施和提高盈利能力。“

2023财年第三季度财务亮点：
·收入：总收入为4.81亿美元，同比增长37%。订阅收入为4.66亿美元，同比增长38%。
·RPO：RPO，即订阅积压，为28.5亿美元，同比增长21%。预计将在未来12个月确认的合同订阅收入cRPO为15.8亿美元，比2022财年第三季度增长34%。
·计算账单：计算账单总额为5.32亿美元，同比增长37%。
·GAAP运营亏损：GAAP运营亏损2.07亿美元，占总收入的43%，而2022财年第三季度GAAP运营亏损1.99亿美元，占总收入的57%。
·非GAAP营业收入/亏损：2022财年第三季度，非GAAP营业收入为30万美元，占总收入的0.1%，而非GAAP营业亏损为1000万美元，占总收入的3%。
·GAAP净亏损：GAAP净亏损2.09亿美元，而2022财年第三季度GAAP净亏损2.21亿美元。GAAP每股净亏损为1.32美元，而2022财年第三季度GAAP每股净亏损为1.44美元。
·非GAAP净亏损：非GAAP净亏损为100万美元，而2022财年第三季度非GAAP净亏损为1100万美元。非GAAP基本和稀释后每股净亏损为0.00美元，而2022会计年度第三季度非GAAP基本和稀释后每股净亏损为0.07美元。
·现金流：2022财年第三季度，运营提供的净现金为1000万美元，占总收入的2%，而运营提供的净现金为3700万美元，占总收入的11%。自由现金流为600万美元，占总收入的1%，而2022财年第三季度为3300万美元，占总收入的10%。
·截至2022年10月31日，现金、现金等价物和短期投资为24.7亿美元。
1


下文题为“非公认会计准则财务计量”的一节载有对非公认会计准则财务计量的说明，下表载有公认会计准则和非公认会计准则信息之间的对账。
财务展望：
对于2023财年第四季度，该公司预计：
·总收入为4.88亿至4.9亿美元，同比增长27%至28%；
·目前的RPO为16.3亿至16.4亿美元，同比增长率为21%；
·非公认会计准则营业收入为1,500万至1,700万美元；
·非公认会计准则稀释后每股净收益为0.09美元至0.10美元，假设稀释后加权平均流通股约为1.75亿股。

对于2023财年全年，该公司现在预计：
·总收入18.36亿至18.38亿美元，同比增长41%；
·非公认会计准则运营亏损4,100万至3,900万美元；
·假设加权平均流通股约为1.58亿股，非公认会计准则每股净亏损为0.27美元至0.26美元。

这些陈述是前瞻性的，实际结果可能与此大不相同。有关可能导致我们的实际结果与这些前瞻性陈述大不相同的因素的信息，请参阅下文的前瞻性陈述“安全港”。
由于某些项目不在Okta的控制范围之内或无法合理预测，Okta没有将其对非GAAP营业收入(亏损)和非GAAP每股净收益(亏损)的预期与其最直接可比的GAAP衡量标准进行协调。因此，如果没有不合理的努力，就无法对前瞻性非GAAP营业收入(亏损)和每股非GAAP净收益(亏损)进行对账。

销售领导换届：
奥克塔今天还宣布，全球现场运营部门的苏珊·圣莱杰、总裁将于2023年1月31日财政年度结束时退休。如果继任者在该日期之前没有到位，托德·麦金农将担任全球外勤业务的临时负责人。St.Ledger将继续在公司担任顾问角色，以实现平稳过渡。
我们真诚地感谢苏珊对奥克塔的贡献和奉献。她是一名真正的职业选手，我们祝愿她在退休后一切顺利。随着我们继续我们的旅程，让每个人都可以安全地使用任何技术，我们对我们超过17,000名客户的承诺是坚定的。我们仍处于一个巨大机会的早期阶段，我们期待着引进一位进入市场的领导者，将奥克塔公司带到下一个水平。“


2

网络直播信息：
Okta将在下午2点主持视频网络直播。太平洋时间2022年11月30日，讨论结果和展望。带有财务结果的新闻稿将在网络直播之前从公司网站Investor.okta.com上获得。现场视频网络直播将通过Okta投资者关系网站Investor.okta.com访问。

补充财务和其他信息：
补充的财务和其他信息可通过该公司的投资者关系网站Investor.okta.com获取。

非GAAP财务指标：
本新闻稿和所附表格包含以下非GAAP财务指标：非GAAP毛利、非GAAP毛利、非GAAP营业收入(亏损)、非GAAP营业利润率、非GAAP净亏损、非GAAP净利润率、非GAAP每股净亏损、基本和摊薄、自由现金流、自由现金流量、自由现金流量、当前计算账单和计算账单。其中某些非公认会计准则财务措施不包括基于股票的补偿、非现金慈善捐款、已收购无形资产的摊销、收购和整合相关支出、与关闭某些租赁设施相关的租赁减值相关的重组成本、债务贴现摊销、债务发行成本摊销以及提前清偿和转换债务的损失。非公认会计准则财务措施反映了根据修改后的追溯方法(如适用)于2022年2月1日采用ASU 2020-06的情况。
Okta认为，当非GAAP财务信息与GAAP财务指标一起使用时，可能会对投资者有所帮助，因为它提供了与过去财务业绩的一致性和可比性，并有助于与其他公司进行比较，其中一些公司使用类似的非GAAP财务信息来补充其GAAP结果。非GAAP财务信息仅用于补充信息目的，不应被视为根据GAAP列报的财务信息的替代品，可能不同于其他公司使用的名称类似的非GAAP衡量标准。
这些非GAAP财务衡量标准的主要局限性是，它们不包括GAAP要求在公司财务报表中记录的重大支出。此外，它们还受到固有的限制，因为它们反映了公司管理层在确定这些非公认会计准则财务衡量标准时，对排除或包括哪些支出的判断。下文对每一项非公认会计准则财务计量与根据公认会计准则陈述的最直接可比财务计量进行了对账。
Okta鼓励投资者审查相关的GAAP财务指标，以及这些非GAAP财务指标与其最直接可比的GAAP财务指标的协调情况，这些指标包括在宣布季度财务业绩的新闻稿中，包括本新闻稿，并且不依赖任何单一的财务指标来评估公司的业务。

3

前瞻性陈述：本新闻稿包含1995年“私人证券诉讼改革法”中“安全港”条款所指的“前瞻性陈述”，包括但不限于有关我们的财务前景、业务战略和计划、市场趋势和市场规模、机会和定位的陈述。这些前瞻性陈述是基于当前的预期、估计、预测和预测。“预期”、“预期”、“应该”、“相信”、“希望”、“目标”、“项目”、“目标”、“估计”、“潜在”、“预测”、“可能”、“将会”、“可能”、“可能”、“打算”、“应该”以及这些术语和类似表述的变体旨在识别这些前瞻性陈述。尽管并不是所有的前瞻性陈述都包含这些识别词语。前瞻性陈述会受到许多风险和不确定因素的影响，其中许多涉及我们无法控制的因素或情况。例如，我们产品的市场发展可能比预期或过去更慢；我们的运营结果和现金流可能出现重大波动，与我们的收入确认或其他方面相关；我们可能无法实现Okta和Auth0之间预期的协同效应和运营效率，我们可能无法成功整合这两家公司；全球经济状况可能恶化；允许未经授权访问我们的网络或数据或我们客户的数据的网络或数据安全事件可能损害我们的声誉，并导致我们产生重大成本；我们可能会遇到与我们的技术相关的中断或性能问题，包括服务中断；新冠肺炎的影响, 相关的公共卫生措施以及任何相关的经济衰退对我们的业务和经营业绩的影响可能超过我们的预期；我们可能无法在到期时偿还我们的可转换优先票据。有关可能影响我们财务业绩的潜在因素的进一步信息包括在我们最近的Form 10-Q季度报告和我们提交给证券交易委员会的其他文件中。本新闻稿中包含的前瞻性陈述仅代表我们截至本新闻稿发布之日的观点，我们不承担任何义务，也不打算更新这些前瞻性陈述。
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关于奥克塔
奥克塔是世界身份识别公司。作为领先的独立身份合作伙伴，我们让每个人都可以在任何地方、任何设备或应用程序上安全地使用任何技术。最值得信赖的品牌信任Okta，使其能够实现安全访问、身份验证和自动化。由于灵活性和中立性是我们Okta员工身份和客户身份云的核心，企业领导人和开发人员可以专注于创新并加快数字化转型，这要归功于可定制的解决方案和超过7,000个预构建的集成。我们正在建设一个身份属于你的世界。欲了解更多信息，请访问okta.com。

Okta使用其Investor.okta.com网站作为披露重大非公开信息的手段，宣布即将举行的投资者大会，并遵守FD法规规定的披露义务。因此，除了关注我们的新闻稿、美国证券交易委员会备案文件以及公开电话会议和网络广播外，您还应该关注我们的投资者关系网站。


投资者联系方式：
戴夫·杰纳雷利
邮箱：Investors@okta.com

媒体联系人：
基尔克·斯托勒
电子邮件：Press@okta.com
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Okta，Inc.
简明合并业务报表
(单位为千，每股数据除外)
(未经审计)
 截至三个月
10月31日，		九个月结束
10月31日，
 2022202120222021
收入：  
订阅$465,856 $336,702 $1,299,181 $879,881 
专业服务和其他15,186 13,978 48,611 37,305 
总收入481,042 350,680 1,347,792 917,186 
收入成本：
订阅(1)
117,306 91,048 344,524 227,903 
专业服务及其他(1)
20,347 18,626 61,988 49,000 
收入总成本137,653 109,674 406,512 276,903 
毛利343,389 241,006 941,280 640,283 
运营费用：  
研究与开发(1)
148,484 130,535 465,971 321,805 
销售和市场营销(1)
289,984 203,878 807,110 548,749 
一般事务和行政事务(1)
111,520 105,149 322,549 322,406 
总运营费用549,988 439,562 1,595,630 1,192,960 
营业亏损(206,599)(198,556)(654,350)(552,677)
利息支出(2,805)(23,144)(8,588)(68,776)
利息收入和其他净额4,235 1,056 10,660 7,622 
债务转换损失— — — (179)
利息和其他，净额1,430 (22,088)2,072 (61,333)
扣除所得税准备金(受益)前的亏损(205,169)(220,644)(652,278)(614,010)
所得税准备金(受益于)3,728 667 9,804 (6,785)
净亏损$(208,897)$(221,311)$(662,082)$(607,225)
  
每股基本和稀释后净亏损$(1.32)$(1.44)$(4.21)$(4.17)
  
加权平均-用于计算基本和稀释后每股净亏损的股票158,708 153,756 157,344 145,782 

(1)金额包括基于股票的薪酬费用如下(单位：千)：
截至三个月
10月31日，		九个月结束
10月31日，
2022202120222021
订阅收入成本$17,106 $13,455 $51,509 $33,843 
专业服务和其他服务的费用3,563 3,376 11,016 8,879 
研发69,208 56,573 208,330 129,998 
销售和市场营销41,515 39,248 120,299 101,602 
一般和行政39,593 43,133 120,533 133,289 
基于股票的薪酬总支出$170,985 $155,785 $511,687 $407,611 
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Okta，Inc.
简明合并资产负债表
(单位：千)
(未经审计)
 10月31日，1月31日，
20222022
资产 
流动资产： 
现金和现金等价物$249,624 $260,134 
短期投资2,223,538 2,241,657 
应收账款，扣除准备后的净额380,754 397,509 
递延佣金84,454 74,728 
预付费用和其他流动资产68,567 66,605 
流动资产总额3,006,937 3,040,633 
财产和设备，净额60,884 65,488 
经营性租赁使用权资产125,207 147,940 
递延佣金，非流动佣金195,146 191,029 
无形资产，净额261,825 316,968 
商誉5,400,275 5,401,343 
其他资产43,462 42,294 
总资产$9,093,736 $9,205,695 
负债和股东权益 
流动负债： 
应付帐款$49,122 $20,203 
应计费用和其他流动负债100,086 89,315 
应计补偿110,399 143,805 
可转换优先票据，净额5,217 16,194 
递延收入1,044,622 973,289 
流动负债总额1,309,446 1,242,806 
可转换优先票据，净额，非流动2,191,547 1,815,714 
非流动经营租赁负债148,906 170,611 
递延收入，非流动收入17,833 22,933 
其他非流动负债18,392 31,775 
总负债3,686,124 3,283,839 
 
股东权益：
优先股— — 
A类普通股15 15 
B类普通股1 1 
额外实收资本7,785,753 7,749,716 
累计其他综合损失(56,064)(12,009)
累计赤字(2,322,093)(1,815,867)
股东权益总额5,407,612 5,921,856 
总负债和股东权益$9,093,736 $9,205,695 

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Okta，Inc.
简明合并现金流量表汇总表
(单位：千)
(未经审计)
 截至10月31日的9个月，
 2022
2021(1)
经营活动的现金流：  
净亏损$(662,082)$(607,225)
将净亏损调整为经营活动提供的现金净额：
基于股票的薪酬511,687 407,611 
折旧、摊销和增值87,999 76,631 
摊销债务贴现和发行成本4,340 64,478 
递延佣金摊销60,791 40,041 
递延所得税3,383 (13,606)
非现金慈善捐款2,469 5,649 
租赁减值费用14,461 — 
债务转换损失— 179 
战略投资净收益(1,873)(5,665)
其他，净额1,872 (267)
经营性资产和负债变动情况：
应收账款14,968 (29,561)
递延佣金(82,589)(92,183)
预付费用和其他资产(3,989)5,356 
经营性租赁使用权资产20,659 16,564 
应付帐款29,794 (195)
应计补偿(30,629)19,488 
应计费用和其他负债(5,950)22,537 
经营租赁负债(21,782)(17,280)
递延收入66,233 198,035 
经营活动提供的净现金9,762 90,587 
投资活动产生的现金流：
内部使用软件成本的资本化(7,773)(2,348)
购置财产和设备(9,377)(5,800)
购买可供出售的证券及其他(872,035)(1,333,504)
到期和赎回可供出售的证券所得收益848,519 1,118,448 
出售可供出售的证券及其他证券所得收益— 228,344 
购买无形资产(2,497)(113)
用于企业收购的付款，扣除所获得的现金(4,060)(215,129)
用于投资活动的现金净额(47,223)(210,102)
融资活动的现金流：
转换可转换优先票据的付款(6)(26)
与可转换优先票据相关的对冲收益1 2 
行使股票期权所得收益14,610 41,054 
与员工股票购买计划相关的发行股票所得收益18,960 17,417 
融资活动提供的现金净额33,565 58,447 
外币汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响(9,747)(494)
现金、现金等价物和限制性现金净减少(13,643)(61,562)
期初现金、现金等价物和限制性现金272,656 448,630 
期末现金、现金等价物和限制性现金$259,013 $387,068 
(1)上期简明综合现金流量表已作出调整，以符合本期列报方式。这些改叙对先前报告的现金流量总额分类没有影响。
8

Okta，Inc.
GAAP与非GAAP数据的对账
(单位为千，不包括百分比和每股数据)
(未经审计)

非公认会计准则毛利和非公认会计准则毛利率
我们将非GAAP毛利和非GAAP毛利定义为GAAP毛利和GAAP毛利，并根据计入收入成本、已收购无形资产摊销以及收购和整合相关费用的基于股票的薪酬费用进行调整。收购和整合相关费用包括交易成本和通过交易结束一周年产生的其他非经常性增量成本。
截至三个月
10月31日，		九个月结束
10月31日，
2022202120222021
毛利$343,389 $241,006 $941,280 $640,283 
添加：
计入收入成本的股票薪酬费用20,669 16,831 62,525 42,722 
已获得无形资产的摊销11,393 11,335 34,102 23,056 
与收购和整合相关的费用— 658 459 1,316 
非公认会计准则毛利$375,451 $269,830 $1,038,366 $707,377 
毛利率71 %69 %70 %70 %
非公认会计准则毛利率78 %77 %77 %77 %
非GAAP营业收入(亏损)和非GAAP营业利润率
我们将非GAAP营业收入(亏损)和非GAAP营业利润率定义为GAAP营业亏损和GAAP营业利润率，并根据股票补偿费用、非现金慈善捐款、已收购无形资产的摊销、收购和整合相关费用以及与关闭某些租赁设施的租赁减值相关的重组成本进行调整。收购和整合相关费用包括交易成本和通过交易结束一周年产生的其他非经常性增量成本。
从2023财年第三季度开始，我们更新了对非GAAP营业收入(亏损)和非GAAP营业利润率的定义，以包括上一段定义的重组成本。
截至三个月
10月31日，		九个月结束
10月31日，
2022202120222021
营业亏损$(206,599)$(198,556)$(654,350)$(552,677)
添加：
基于股票的薪酬费用170,985 155,785 511,687 407,611 
非现金慈善捐款455 1,986 2,469 5,649 
已获得无形资产的摊销21,262 21,204 63,711 42,795 
与收购和整合相关的费用— 10,060 6,555 46,664 
重组成本14,161 — 14,161 — 
非公认会计准则营业收入(亏损)$264 $(9,521)$(55,767)$(49,958)
营业利润率(43)%(57)%(49)%(60)%
非GAAP营业利润率— %(3)%(4)%(5)%

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非GAAP净亏损、非GAAP净利润率和非GAAP每股净亏损，基本亏损和摊薄
我们将非GAAP净亏损和非GAAP净利润率定义为GAAP净亏损和GAAP净利润率，经股票补偿支出、非现金慈善捐款、收购无形资产摊销、收购和整合相关支出、与关闭某些租赁设施相关的租赁减值相关的重组成本、债务贴现摊销、债务发行成本摊销以及提前清偿和转换债务的损失进行调整。收购和整合相关费用包括交易成本和通过交易结束一周年产生的其他非经常性增量成本。调整反映了根据修改后的追溯方法采用的ASU 2020-06，视情况而定，截至2022年2月1日。
从2023财年第三季度开始，我们更新了非GAAP净亏损和非GAAP净利润率的定义，以包括上一段定义的重组成本。
我们将非GAAP每股净亏损定义为非GAAP净亏损除以用于计算每股基本和摊薄净亏损的GAAP加权平均份额。
我们将非GAAP每股摊薄净亏损定义为非GAAP净亏损除以用于计算每股净亏损的GAAP加权平均股数，基本和摊薄调整后的每股净亏损包括(I)员工股权激励计划(不包括未确认的基于股票的薪酬支出的影响)和(Ii)已发行可转换优先票据和相关认股权证的潜在摊薄影响。此外，稀释后的非GAAP每股净亏损包括我们的票据对冲和上限看涨协议对已发行可转换优先票据的影响(如果适用)。票据对冲和有上限的看涨期权协议旨在抵消在某些情况下转换或结算可转换优先票据时对我们A类普通股的潜在摊薄。因此，我们没有对IF转换法下未偿还可转换优先票据的潜在影响进行任何调整。
截至三个月
10月31日，		九个月结束
10月31日，
2022202120222021
净亏损$(208,897)$(221,311)$(662,082)$(607,225)
添加：
基于股票的薪酬费用170,985 155,785 511,687 407,611 
非现金慈善捐款455 1,986 2,469 5,649 
已获得无形资产的摊销21,262 21,204 63,711 42,795 
与收购和整合相关的费用— 10,060 6,555 46,664 
债务贴现和债务发行成本摊销(1)
1,445 21,698 4,340 64,478 
债务转换损失(1)
— — — 179 
重组成本14,161 — 14,161 — 
非公认会计准则净亏损$(589)$(10,578)$(59,159)$(39,849)
净毛利(43)%(63)%(49)%(66)%
非公认会计准则净利润率— %(3)%(4)%(4)%
加权平均-用于计算基本和稀释后每股净亏损的股票158,708 153,756 157,344 145,782 
潜在摊薄证券的非GAAP加权平均效应— — — — 
用于计算非GAAP每股净亏损的非GAAP加权平均股份，稀释后158,708 153,756 157,344 145,782 
每股基本和稀释后净亏损$(1.32)$(1.44)$(4.21)$(4.17)
非公认会计准则每股基本和摊薄净亏损$— $(0.07)$(0.38)$(0.27)
(1)反映了ASU 2020-06根据2022年2月1日生效的修改后的追溯方法采用的情况。
10


Okta，Inc.
GAAP与非GAAP财务指标的对账
(除百分比外，以千为单位)
(未经审计)

自由现金流量和自由现金流量边际
我们将自由现金流定义为经营活动提供的净现金、用于购买财产和设备的现金减去销售收益和资本化的内部使用软件成本。自由现金流保证金的计算方法是自由现金流除以总收入。
截至三个月
10月31日，		九个月结束
10月31日，
2022202120222021
经营活动提供的净现金$9,980 $37,120 $9,762 $90,587 
更少：
购置财产和设备(1,884)(1,766)(9,377)(5,800)
内部使用软件成本的资本化(2,377)(1,970)(7,773)(2,348)
自由现金流$5,719 $33,384 $(7,388)$82,439 
投资活动提供(用于)的现金净额$21,489 $101,459 $(47,223)$(210,102)
融资活动提供的现金净额$5,633 $9,214 $33,565 $58,447 
自由现金流利润率1 %10 %(1)%9 %
计算出的账单
我们将计算账单定义为当期总收入加上递延收入变动，减去已收购递延收入净额，减去未开单应收账款变动，再减去已收购未开账单应收账款净额。
截至三个月
10月31日，		九个月结束
10月31日，
2022202120222021
总收入$481,042 $350,680 $1,347,792 $917,186 
添加：
递延收入，当期(期末)1,044,622 759,914 1,044,622 759,914 
未开单应收款，当期(期初)4,530 3,409 3,228 2,604 
收购的未开票应收账款，当期— — — 2,327 
更少：
递延收入，当期(期初)(994,097)(721,808)(973,289)(502,738)
未开单应收账款，当期(期末)(5,106)(5,085)(5,106)(5,085)
已获递延收入，当期— (900)— (61,422)
当前计算的账单数530,991 386,210 1,417,247 1,112,786 
添加：
递延收入，非流动(期末)17,833 17,958 17,833 17,958 
更少：
递延收入，非流动(期初)(17,187)(15,489)(22,933)(10,860)
已获得的递延收入，非流动— — — (4,817)
计算出的账单$531,637 $388,679 $1,412,147 $1,115,067 
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