美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区,20549
表格6-K
外国私人发行人根据规则13a-16或
15D-16根据1934年《证券交易法》
2022年11月
委托公文编号:001-35129
Arcos Dorados Holdings Inc.
(注册人的确切姓名载于其章程)
Luis Bonavita博士1294,办公室501
蒙得维的亚,乌拉圭,11300世界贸易中心自由区
(主要行政办公室地址)
用复选标记表示注册人是否在表格20-F或表格40-F的封面下提交或将提交年度报告:
用复选标记表示注册人是否按照S-T规则101(B)(1)所允许的纸质形式提交了表格6-K:
用复选标记表示注册人是否按照S-T规则101(B)(7)所允许的纸质形式提交表格6-K:
Arcos Dorados Holdings Inc.
目录
项目
1.Arcos Dorados Holdings Inc.截至2022年9月30日和2021年12月31日以及截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月期间的未经审计综合财务报表(未经审计)
签名
根据1934年《证券交易法》的要求,注册人已正式促使本报告由正式授权的签署人代表其签署。
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | Arcos Dorados Holdings Inc. |
| | | 发信人: | 胡安·David·巴斯蒂达斯 |
| | | | 姓名:胡安·David·巴斯蒂达斯 |
| | | | 职务:首席法律顾问 |
日期:2022年11月16日
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表
截至2022年9月30日和2021年12月31日,以及截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
Arcos Dorados Holdings Inc.
合并损益表(损益)
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 |
收入 | | | | |
按公司经营的食肆划分的销售额 | | $ | 2,485,230 | | | $ | 1,798,060 | |
特许经营餐厅的收入 | | 115,049 | | | 81,588 | |
总收入 | | 2,600,279 | | | 1,879,648 | |
| | | | |
营运成本及开支 | | | | |
公司经营的餐厅费用: | | | | |
食物和纸张 | | (880,804) | | | (640,541) | |
工资总额和员工福利 | | (487,031) | | | (349,493) | |
入住率和其他运营费用 | | (708,082) | | | (565,226) | |
专利权使用费 | | (133,753) | | | (92,521) | |
特许经营食肆-租用费 | | (50,044) | | | (37,321) | |
一般和行政费用 | | (169,172) | | | (147,840) | |
其他营业收入,净额 | | 11,514 | | | 15,046 | |
总运营成本和费用 | | (2,417,372) | | | (1,817,896) | |
营业收入 | | 182,907 | | | 61,752 | |
净利息支出 | | (35,804) | | | (39,735) | |
衍生工具损失 | | (5,258) | | | (6,190) | |
| | | | |
外币兑换结果 | | 9,862 | | | (9,090) | |
其他营业外(费用)收入,净额 | | (49) | | | 2,219 | |
所得税前收入 | | 151,658 | | | 8,956 | |
所得税费用 | | (65,411) | | | (8,749) | |
净收入 | | 86,247 | | | 207 | |
减去:非控股权益的净收入 | | (396) | | | (282) | |
Arcos Dorados Holdings Inc.的净收益(亏损)。 | | $ | 85,851 | | | $ | (75) | |
| | | | |
| | | | |
每股收益信息: | | | | |
可归因于Arcos Dorados控股公司的每股普通股基本净收入。 | | $ | 0.41 | | | $ | 0.00 | |
可归因于Arcos Dorados控股公司的稀释后每股普通股净收入。 | | 0.41 | | | 0.00 | |
请参阅简明合并财务报表附注。
Arcos Dorados Holdings Inc.
综合全面收益表(损益表)
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
金额(以千美元计)
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 |
净收入 | | $ | 86,247 | | | $ | 207 | |
其他综合收益(亏损),税后净额: | | | | |
外币折算 | | (13,414) | | | (25,339) | |
离职后福利: | | | | |
在累计综合收益(亏损)中确认的净收益 | | 333 | | | — | |
将净亏损重新分类为综合损益表(亏损) | | 68 | | | 114 | |
离职后福利(扣除递延所得税207美元和57美元后的净额) | | 401 | | | 114 | |
现金流对冲: | | | | |
在累计其他综合收益(亏损)中确认的净(亏损)收益 | | (23,805) | | | 16,405 | |
将净亏损(收益)重新分类为综合损益表(亏损) | | 5,634 | | | (2,878) | |
现金流对冲(扣除递延所得税3807美元和2147美元后的净额) | | (18,171) | | | 13,527 | |
可供出售的证券: | | | | |
可供出售证券的未实现亏损 | | (2,174) | | | — | |
| | | | |
可供出售的证券 | | (2,174) | | | — | |
其他综合损失合计 | | (33,358) | | | (11,698) | |
综合收益(亏损) | | 52,889 | | | (11,491) | |
减去:非控股权益的综合收益 | | (252) | | | (210) | |
Arcos Dorados Holdings Inc.的全面收益(亏损) | | $ | 52,637 | | | $ | (11,701) | |
请参阅简明合并财务报表附注。
Arcos Dorados Holdings Inc.
合并资产负债表
截至2022年9月30日和2021年12月31日
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
| | | | | | | | | | | | | | | |
| | 自.起 | | | |
| | 2022年9月30日 | | 自.起 | |
| | (未经审计) | | 2021年12月31日 | |
资产 | | | | | |
流动资产 | | | | | |
现金和现金等价物 | | $ | 290,181 | | | $ | 278,830 | | |
短期投资 | | 28,909 | | | — | | |
应收账款和票据,净额 | | 92,147 | | | 82,180 | | |
其他应收账款 | | 22,939 | | | 22,031 | | |
盘存 | | 46,321 | | | 37,800 | | |
预付费用和其他流动资产 | | 120,475 | | | 119,275 | | |
| | | | | |
衍生工具 | | 60,801 | | | — | | |
流动资产总额 | | 661,773 | | | 540,116 | | |
非流动资产 | | | | | |
杂类 | | 78,629 | | | 71,442 | | |
抵押品存款 | | 2,500 | | | 2,500 | | |
财产和设备,净额 | | 778,525 | | | 743,533 | | |
无形资产和商誉净额 | | 44,686 | | | 38,808 | | |
递延所得税 | | 67,479 | | | 67,802 | | |
衍生工具 | | 31,368 | | | 120,371 | | |
| | | | | |
权益法投资 | | 14,242 | | | 13,105 | | |
租赁使用权资产,净额 | | 770,514 | | | 763,580 | | |
非流动资产总额 | | 1,787,943 | | | 1,821,141 | | |
总资产 | | $ | 2,449,716 | | | $ | 2,361,257 | | |
负债和权益 | | | | | |
流动负债 | | | | | |
应付帐款 | | $ | 275,837 | | | $ | 269,215 | | |
应向麦当劳公司支付的特许权使用费 | | 15,887 | | | 15,933 | | |
应付所得税 | | 83,828 | | | 70,276 | | |
其他应缴税金 | | 67,372 | | | 67,086 | | |
应计工资和其他负债 | | 112,490 | | | 89,923 | | |
应急准备 | | 2,017 | | | 2,140 | | |
应付利息 | | 20,395 | | | 11,383 | | |
短期债务 | | 345 | | | — | | |
长期债务的当期部分 | | 19,460 | | | 4,741 | | |
衍生工具 | | 8,540 | | | 8,046 | | |
| | | | | |
经营租赁负债
| | 77,968 | | | 79,120 | | |
流动负债总额 | | 684,139 | | | 617,863 | | |
非流动负债 | | | | | |
应计工资和其他负债 | | 26,178 | | | 21,900 | | |
应急准备 | | 37,820 | | | 31,946 | | |
长期债务,不包括本期债务 | | 723,551 | | | 739,217 | | |
衍生工具 | | 18,458 | | | 14,880 | | |
递延所得税 | | 7,070 | | | 7,170 | | |
经营租赁负债 | | 710,296 | | | 707,119 | | |
非流动负债总额 | | 1,523,373 | | | 1,522,232 | | |
总负债 | | 2,207,512 | | | 2,140,095 | | |
权益 | | | | | |
普通股A类股 | | 389,393 | | | 388,369 | | |
普通股B类股 | | 132,915 | | | 132,915 | | |
额外实收资本 | | 9,180 | | | 10,101 | | |
留存收益 | | 370,444 | | | 316,180 | | |
累计其他综合损失 | | (640,982) | | | (607,768) | | |
国库普通股 | | (19,367) | | | (19,367) | | |
Arcos Dorados Holdings Inc.股东权益总额 | | 241,583 | | | 220,430 | | |
附属公司的非控股权益 | | 621 | | | 732 | | |
总股本 | | 242,204 | | | 221,162 | | |
负债和权益总额 | | $ | 2,449,716 | | | $ | 2,361,257 | | |
请参阅简明合并财务报表附注。
Arcos Dorados Holdings Inc.
现金流量表简明合并报表
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
金额(以千美元计)
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 |
经营活动 | | | | |
Arcos Dorados Holdings Inc.的净收益(亏损)。 | | $ | 85,851 | | | $ | (75) | |
对Arcos Dorados控股公司的净收入(亏损)与经营活动提供的现金进行调整: | | | | |
非现金费用和信用: | | | | |
折旧及摊销 | | 88,934 | | | 91,194 | |
物业和设备销售收益 | | (1,042) | | | (1,066) | |
饮食业的销售收益 | | (577) | | | — | |
| | | | |
外币兑换结果 | | (10,905) | | | 5,682 | |
衍生工具损失 | | 5,258 | | | 6,190 | |
其他,网络 | | 20,248 | | | 1,426 | |
资产和负债的变动 | | 47,583 | | | 35,213 | |
经营活动提供的净现金 | | 235,350 | | | 138,564 | |
投资活动 | | | | |
财产和设备支出 | | (123,987) | | | (73,081) | |
| | | | |
在收购日支付的餐饮业务购买额 | | (2,015) | | | (185) | |
出售餐饮业务所得收益及相关垫款 | | 855 | | | — | |
出售财产和设备及相关预付款所得收益 | | 1,505 | | | 1,433 | |
收购短期投资 | | (31,083) | | | — | |
其他投资活动 | | 898 | | | 3,286 | |
用于投资活动的现金净额 | | (153,827) | | | (68,547) | |
融资活动 | | | | |
向Arcos Dorados Holdings Inc.的股东支付股息 | | (25,267) | | | (21) | |
| | | | |
发行2029年纸币 | | 349,969 | | | — | |
衍生工具集合 | | — | | | 23,240 | |
购买2027年优先债券 | | (154,407) | | | — | |
购买2023年高级债券 | | (62,414) | | | — | |
回购2029年优先债券 | | (2,214) | | | — | |
回购2027年优先债券 | | (2,687) | | | (18,364) | |
回购2023年优先债券 | | (1,330) | | | (15,109) | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
其他长期债务的偿付 | | (7,818) | | | (1,570) | |
部分赎回2023年发行的债券 | | (128,636) | | | — | |
其他融资活动 | | (5,757) | | | (3,620) | |
用于融资活动的现金净额 | | (40,561) | | | (15,444) | |
汇率变动对现金及现金等价物的影响 | | (29,611) | | | (13,658) | |
现金和现金等价物增加 | | 11,351 | | | 40,915 | |
年初的现金和现金等价物 | | 278,830 | | | $ | 165,989 | |
期末现金和现金等价物 | | $ | 290,181 | | | $ | 206,904 | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
Arcos Dorados Holdings Inc.
现金流量表简明合并报表
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
金额(以千美元计)
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 |
补充现金流信息: | | | | |
期内支付的现金: | | | | |
利息 | | $ | 31,902 | | | $ | 35,993 | |
所得税 | | 46,980 | | | 20,485 | |
非现金投资和融资活动: | | | | |
| | | | |
宣布的有待支付的股息 | | 6,320 | | | 20,180 | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
请参阅简明合并财务报表附注。
Arcos Dorados Holdings Inc.
综合权益变动表
截至2022年9月30日的9个月(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | Arcos Dorados Holdings Inc.股东权益 | | | | |
| | 的A类股份 普通股 | | 的B类股份 普通股 | | 其他内容 已缴费 资本 | | 保留 收益 | | 累计 其他 全面 损失 | | 国库普通股 | | 总计 | | 非- 控管 利益 | | 总计 |
数 | | 金额 | | 数 | | 金额 | | 数 | | 金额 | |
财政年度开始时的余额 | | 132,787,384 | | | $ | 388,369 | | | 80,000,000 | | | $ | 132,915 | | | $ | 10,101 | | | $ | 316,180 | | | $ | (607,768) | | | (2,309,062) | | | $ | (19,367) | | | $ | 220,430 | | | $ | 732 | | | $ | 221,162 | |
当期净收益(未经审计) | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 85,851 | | | — | | | — | | | — | | | 85,851 | | | 396 | | | 86,247 | |
其他全面亏损(未经审计) | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (33,214) | | | — | | | — | | | (33,214) | | | (144) | | | (33,358) | |
向Arcos Dorados Holdings Inc.的股东派发现金股息(每股0.15美元)(未经审计) | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (31,587) | | | — | | | — | | | — | | | (31,587) | | | — | | | (31,587) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
根据2011年股权激励计划发行与部分归属已发行的限制性股票单位有关的股份(未经审计) | | 116,223 | | | 1,024 | | | — | | | — | | | (1,024) | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
与2011年股权激励计划有关的股票薪酬(未经审计) | | — | | | — | | | — | | | — | | | 103 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 103 | | | — | | | 103 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
支付给非控股权益的股息(未经审计) | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (363) | | | (363) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
期末余额(未经审计) | | 132,903,607 | | | $ | 389,393 | | | 80,000,000 | | | $ | 132,915 | | | $ | 9,180 | | | $ | 370,444 | | | $ | (640,982) | | | (2,309,062) | | | $ | (19,367) | | | $ | 241,583 | | | $ | 621 | | | $ | 242,204 | |
请参阅简明合并财务报表附注。
Arcos Dorados Holdings Inc.
综合权益变动表
截至2021年9月30日的9个月(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | Arcos Dorados Holdings Inc.股东权益 | | | | |
| | 的A类股份 普通股 | | 的B类股份 普通股 | | 其他内容 已缴费 资本 | | 保留 收益 | | 累计 其他 全面 损失 | | 国库普通股 | | 总计 | | 非- 控管 利益 | | 总计 |
数 | | 金额 | | 数 | | 金额 | | 数 | | 金额 | |
财政年度开始时的余额 | | 132,535,761 | | | $ | 386,603 | | | 80,000,000 | | | $ | 132,915 | | | $ | 11,540 | | | $ | 290,895 | | | $ | (584,860) | | | (5,269,988) | | | $ | (39,547) | | | $ | 197,546 | | | $ | 470 | | | $ | 198,016 | |
当期净亏损(未经审计) | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (75) | | | — | | | — | | | — | | | (75) | | | 282 | | | 207 | |
其他全面亏损(未经审计) | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (11,626) | | | — | | | — | | | (11,626) | | | (72) | | | (11,698) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
向Arcos Dorados Holdings Inc.的股东派发现金股息(零股)(未经审计) | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (21) | | | — | | | — | | | — | | | (21) | | | — | | | (21) | |
向Arcos Dorados Holdings Inc.的股东分红(每股70股)(未经审计) | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | (20,180) | | | — | | | 2,960,926 | | | 20,180 | | | — | | | — | | | — | |
根据2011年股权激励计划发行与部分归属已发行的限制性股票单位有关的股份(未经审计) | | 251,623 | | | 1,766 | | | — | | | — | | | (1,766) | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
与2011年股权激励计划有关的股票薪酬(未经审计) | | — | | | — | | | — | | | — | | | 245 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 245 | | | — | | | 245 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
期末余额(未经审计) | | 132,787,384 | | | $ | 388,369 | | | 80,000,000 | | | $ | 132,915 | | | $ | 10,019 | | | $ | 270,619 | | | $ | (596,486) | | | (2,309,062) | | | $ | (19,367) | | | $ | 186,069 | | | $ | 680 | | | $ | 186,749 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
请参阅简明合并财务报表附注。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
1.业务的组织和性质
Arcos Dorados Holdings Inc.(“本公司”)是根据英属维尔京群岛法律成立和存在的股份有限公司。该公司的财政年度将于12月的最后一天结束。公司通过其全资公司Arcos Dorados Group B.V.拥有Arcos Dorados B.V.(“ADBV”)的100%股权。
于二零零七年八月三日,本公司透过其全资附属公司ADBV间接与麦当劳公司订立股份购买协议及主要特许经营协议(“MFA”),据此,本公司完成收购麦当劳在拉丁美洲及加勒比地区的业务(“LatAm业务”)。在本次收购之前,该公司并未开展业务。公司在这些领土上经营和特许经营麦当劳品牌餐厅的权利,以及因此开展业务的能力,完全来自麦当劳公司在2027年之前在MFA中授予的权利。法属圭亚那、瓜德罗普和马提尼克岛的MFA的初始任期为十年,至2017年8月2日,可选择将这些领土的协议再延长十年,至2027年8月2日。于二零一六年七月二十日,本公司已行使其选择权,以延长该三个地区的MFA。
该公司通过ADBV的全资和控股子公司经营和特许经营餐饮服务行业的麦当劳餐厅。该公司在以下20个地区开展业务:阿根廷、阿鲁巴、巴西、智利、哥伦比亚、哥斯达黎加、库拉索、厄瓜多尔、法属圭亚那、瓜德罗普、马提尼克岛、墨西哥、巴拿马、秘鲁、波多黎各、特立尼达和多巴哥、乌拉圭、美属维尔京群岛圣克罗伊和圣托马斯(USVI)和委内瑞拉。所有餐厅都由本公司的子公司或由独立企业家根据分特许经营商协议(特许经营商)的条款经营。
2.列报依据和合并原则
随附的简明综合财务报表乃根据美国公认会计原则(“美国公认会计原则”)编制,以提供中期财务资料,并包括本公司及其附属公司的账目。所有重大的公司间余额和交易都已在合并中冲销。该公司已选择以美元(“美元”或“美元”)报告其综合财务报表。
所附的简明合并财务报表不包括公认会计原则要求的所有资料和脚注,以编制完整财务报表。按照公认会计原则编制的财务报表中通常包括的某些资料和脚注披露,为本说明的目的已被简略或略去。随附的简明综合财务报表应与公司截至2021年12月31日的综合年度财务报表一并阅读。
随附的简明综合财务报表未经审计,管理层认为包括所有调整,仅由正常经常性调整组成,这些调整被认为是在综合财务报表中公平列报信息所必需的。
截至2022年9月30日的9个月期间的经营业绩不一定代表未来任何时期的预期业绩。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
3.主要会计政策摘要
以下是该公司在编制综合财务报表时所遵循的主要会计政策的摘要。
预算的使用
按照公认会计原则编制合并财务报表要求管理层作出估计和假设,以影响财务报表日期的资产和负债额、或有资产和负债的披露以及报告期内收入和支出的报告金额。实际结果可能与这些估计不同。
外币事务
本公司境外运营子公司的财务报表是根据ASC 830外汇事项指南进行折算的。除本公司在委内瑞拉和阿根廷的业务外,本公司海外运营子公司的本位币为其开展业务所在国家的当地货币。因此,资产和负债按资产负债表日汇率换算为美元,收入、费用和现金流量按期间内的平均汇率换算。换算调整计入股东权益的“累计其他综合亏损”部分。该公司在其损益表中包括与货币资产和负债交易有关的外币兑换结果,包括公司间交易,这些交易以其功能货币以外的货币计价。
自2010年1月1日和2018年7月1日以来,委内瑞拉和阿根廷分别被认为是高通胀,因此,这些子公司的财务报表被重新计量,就好像其职能货币是直接母公司的报告货币(委内瑞拉业务为美元;阿根廷业务为2018年7月至2020年6月期间的巴西雷亚尔(“BRL”),以及2020年7月以来的美元)。因此,重新计量损益在收益中确认,而不是在累计换算调整中确认,累计换算调整是股东权益中“累计其他综合损失”的组成部分。此外,在这些地区,还有外币限制。自2019年以来,阿根廷采取了若干措施,其中除其他外包括:(1)限制自然人囤积和消费外币;(2)提高官方汇率的征税;(3)阿根廷中央银行批准使用外币结算进口货物或服务、应付给外国的金融应付款的本金和利息、利润和股息。
短期投资
短期投资包括定期存款、可供出售的证券和持有至到期的证券。定期存款是以资本和利息来衡量的。这些费用立即在收益中确认,计入“利息支出”。
可供出售的证券按公允价值计量。未实现的结果在实现之前在其他全面收益(亏损)中报告。有关更多信息,请参见注释10。持有至到期日的证券按摊销成本和利息计量。
最近的会计声明
期内并无发布或生效的新会计声明对本公司的综合财务报表产生重大影响。
Arcos Dorados Holdings Inc.
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截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
4.短期债务
短期债务由以下部分组成:
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 自.起 | | |
| | 2022年9月30日 | | 自.起 |
| | (未经审计) | | 2021年12月31日 |
| | | | |
银行短期贷款 | | 345 | | | — | |
总计 | | $ | 345 | | | $ | — | |
循环信贷安排
2021年12月10日,本公司与摩根大通银行(JPMorgan)续签了其承诺的循环信贷安排,金额高达2500万美元,将于2022年12月12日到期。这项循环信贷安排使本公司可不时借入资金,以应付营运资金需求及作其他一般公司用途。本金到期时到期。然而,允许提前还款,而不收取保险费或罚款。根据本协议发放的每笔贷款每年将按SOFR计息,外加3.10%的利息,在任何提前还款之日或到期时支付。
本公司在循环信贷安排下的责任由本公司若干附属公司无条件地共同及个别担保。循环信贷安排包括(其中包括)对本公司、担保人及若干重大附属公司能力的限制:(I)产生留置权;(Ii)订立任何合并、合并或合并;(Iii)出售、转让、租赁或转让借款人或担保人的全部或几乎所有业务或财产;(Iv)与联属公司订立交易;(V)从事实质不同的业务;(Vi)从事违反若干反恐怖主义法律的交易。此外,除其他事项外,该公司还必须遵守截至协议期间每个季度最后一天的合并净债务(包括应付利息)低于EBITDA的3.00倍。
截至2022年9月30日,公司的净负债(包括应付利息)与EBITDA的比率为0.99,因此目前符合比率要求。
循环信贷安排规定了常规违约事件,如果发生任何违约事件,贷款人将允许或要求贷款人终止其根据循环信贷安排提供贷款的义务和(或)宣布贷款文件下的所有未付款项立即到期和应付。
于该等简明综合财务报表发出之日,并无与该循环信贷安排有关的款项到期。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
5.长期债务
长期债务由以下部分组成:
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 自.起 | | |
| | 2022年9月30日 | | 自.起 |
| | (未经审计) | | 2021年12月31日 |
2029年笔记 | | $ | 347,700 | | | $ | — | |
2027年笔记 | | 383,265 | | | 535,986 | |
2023年笔记 | | 18,224 | | | 201,763 | |
| | | | |
融资租赁义务 | | 5,124 | | | 6,139 | |
其他长期借款 | | 499 | | | 7,509 | |
小计 | | 754,812 | | | 751,397 | |
2023年纸币折扣 | | (35) | | | (687) | |
2027年发行的票据贴现 | | (3,640) | | | (5,960) | |
2029年发行的票据贴现 | | (5,091) | | | — | |
2023年债券溢价 | | 13 | | | 254 | |
2027年债券溢价 | | 1,603 | | | 2,613 | |
2029年债券溢价 | | 495 | | | — | |
| | | | |
递延融资成本 | | (5,146) | | | (3,659) | |
总计 | | $ | 743,011 | | | $ | 743,958 | |
长期债务的当期部分 | | 19,460 | | | 4,741 | |
长期债务,不包括本期债务 | | $ | 723,551 | | | $ | 739,217 | |
2029, 2027 and 2023 Notes
下表列出了与2029年、2027年和2023年《附注》(以下简称《附注》)有关的补充资料:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | 截止日期的本金 | |
| 年利率 | | 货币 | | 2022年9月30日(未经审计) | | 2021年12月31日 | | 成熟性 |
2029年笔记 | 6.125 | % | | 美元 | | $ | 347,700 | | | $ | — | | | May 27, 2029 |
2027年笔记 | 5.875 | % | | 美元 | | | 383,265 | | | | 535,986 | | | April 4, 2027 |
2023年笔记 | 6.625 | % | | 美元 | | | 18,224 | | | | 201,763 | | | 2023年9月27日 |
下表列出了截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月期间的其他信息:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 利息支出(一) | | DFC摊销(一) | | 溢价/折扣摊销,净额(一) |
| | 2022年(未经审计) | | 2021年(未经审计) | | 2022年(未经审计) | | 2021年(未经审计) | | 2022年(未经审计) | | 2021年(未经审计) |
2029年笔记 | | $ | 9,104 | | | $ | — | | | $ | 173 | | | $ | — | | | $ | 362 | | | $ | — | |
2027年笔记 | | | 19,937 | | | | 24,303 | | | | 635 | | | | 540 | | | | 656 | | | | 637 | |
2023年笔记 | | | 5,928 | | | | 11,750 | | | | 292 | | | | 238 | | | | 382 | | | | 228 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(1)这些费用计入综合损益表中的“利息支出净额”。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
5.长期债务(续)
2029年、2027年和2023年债券(续)
本公司于二零一三年九月二十七日发行本金总额为4.738亿美元,于2023年到期的优先票据(“2023年票据”)。自2014年3月27日开始,不需要定期支付本金,每半年支付一次利息。该公司将与发行2023年债券有关的融资成本3,313美元资本化为递延融资成本(“DFC”),这些成本将在债券有效期内摊销。
下表汇总了截至2022年9月30日的2023年票据活动:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
交易记录 | | 日期 | | 本金金额 | | 赎回价格 | | 提前赎回价格 | | 付款总额(一) |
发行 | | 2013年9月27日 | | $ | 473,767 | | | — | | — | | $ | — | |
现金投标 | | June 28, 2016 | | $ | (80,000) | | | 98.00 | % | | 101.00 | % | | $ | (80,800) | |
现金投标 | | April 12, 2017 | | $ | (45,698) | | | 104.00 | % | | 107.00 | % | | $ | (48,885) | |
交易所2023年债券用于增发2027年债券 | | 2020年10月13日 | | $ | (131,476) | | | 100.50 | % | | 105.50 | % | | $ | (138,474) | |
公开市场回购 | | 2021年6月至2021年11月 | | $ | (14,830) | | | 109.45 | % | | — | | $ | (16,231) | |
现金投标 | | April 22, 2022 | | $ | (59,239) | | | 105.36 | % | | — | | $ | (62,414) | |
可选赎回(二) | | June 10, 2022 | | $ | (123,000) | | | 104.58 | % | | — | | $ | (128,636) | |
公开市场回购 | | July 5, 2022 | | $ | (1,300) | | | 102.30 | % | | — | | $ | (1,330) | |
截至2022年9月30日的债券本金金额: | $ | 18,224 | | | | | | | |
(I)不包括应计利息和未付利息
(Ii)根据管理2023年票据的契约的规定厘定的赎回价格
与上述交易和相关DFC加速摊销有关的结果在综合损益表中确认为利息支出。
本公司于2017年4月发行本金总额为2.65亿美元,于2027年到期的优先票据(以下简称“2027年票据”)。是次发行2027年债券所得款项用于偿还本公司巴西附属公司签署的若干贷款(“有抵押贷款协议”)、解除相关衍生工具、支付2023年债券的本金及溢价(与上述第二次投标要约有关)及作一般用途。此外,该公司于2020年9月11日增发2027年债券,本金总额为1.5亿美元,价格为102.250%。第二次发行所得款项主要用于偿还短期债务。不需要定期支付本金,从2017年10月4日开始每半年支付一次利息。该公司将与2027年发行的第一批债券相关的3,001美元融资成本和与第二次发行相关的2,000美元融资成本资本化为DFC,这些成本将在债券的有效期内摊销。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
5.长期债务(续)
2029年、2027年和2023年债券(续)
下表汇总了截至2022年9月30日的2027年票据活动:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
交易记录 | | 日期 | | 本金金额 | | 赎回价格 | | 提前赎回价格 | | 付款总额(一) |
发行 | | April 4, 2017 | | $ | 265,000 | | | — | | | — | | | $ | — | |
增发债券 | | 2020年9月11日 | | $ | 150,000 | | | — | | | — | | | $ | — | |
增发2027年与2023年交易所有关的票据 | | 2020年10月13日 | | $ | 138,354 | | | — | | | — | | | $ | — | |
公开市场回购 | | 2021年6月至2021年9月 | | $ | (17,368) | | | 105.74 | % | | — | | | $ | (18,364) | |
现金投标 | | May 13, 2022 | | $ | (150,000) | | | 99.94 | % | | 103.00 | % | | $ | (154,407) | |
公开市场回购 | | 在2022年9月期间 | | $ | (2,721) | | | 98.75 | % | | — | | | $ | (2,687) | |
截至2022年9月30日的债券本金金额: | $ | 383,265 | | | | | | | |
(I)不包括应计利息和未付利息
与上述交易和相关DFC加速摊销有关的结果在综合损益表中确认为利息支出。
2022年4月,公司的子公司ADBV发行了本金总额为3.5亿美元的与可持续发展相关的高级债券,将于2029年到期(“2029年债券”)。债券的利息由2022年4月27日起按年利率6.125厘计算,如其中一项或两项可持续发展表现目标未能在2025年12月31日前达致,则由2026年5月27日起(包括该日在内),2029年债券的应付利率可增至年息6.250厘或年息6.375厘。需要满足的防范酷刑小组委员会是:
(I)将餐馆和办公室的温室气体排放量减少15%。
(Ii)减少供应链中10%的温室气体排放。
自2022年11月27日开始,不需要定期支付本金,每半年支付一次利息。2029年发行的债券由本公司及其若干附属公司以优先无抵押方式提供担保。本公司发行2029年债券所得款项,主要用于支付上述2023年及2027年债券的投标报价及2023年推出的2023年债券的赎回。该公司将与发行2029年债券有关的融资成本资本化为DFC 2,651美元,这些成本将在债券的有效期内摊销。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
5.长期债务(续)
2029年、2027年和2023年债券(续)
下表汇总了截至2022年9月30日的2029年票据活动:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
交易记录 | | 日期 | | 本金金额 | | 赎回价格 | | 提前赎回价格 | | 付款总额(一) |
发行 | | April 27, 2022 | | $ | 350,000 | | | — | | | — | | | $ | — | |
公开市场回购 | | 2022年9月13日 | | $ | (2,300) | | | 96.25 | % | | — | | | $ | (2,214) | |
截至2022年9月30日的债券本金金额: | $ | 347,700 | | | | | | | |
(I)不包括应计利息和未付利息
该等票据可由本公司随时选择全部或部分赎回,赎回价格为管限该等票据的契约所载的适用赎回价格。债券由本公司若干附属公司以优先无抵押方式提供全面及无条件担保。票据及担保(I)为优先无抵押债务,在偿付权上与本公司及担保人现有及未来的所有优先无抵押债务同等;(Ii)实际上将优先于本公司及担保人现有及未来的所有有担保债务;(Iii)在结构上从属于非担保人的本公司附属公司的所有债务。
管理票据的契约限制了本公司及其附属公司的能力,其中包括:(I)设立某些留置权;(Ii)进行出售和回租交易;以及(Iii)合并、合并或转移资产。此外,管理2027年和2029年债券的契约限制了公司及其子公司产生额外债务和进行某些限制性付款(包括股息)的能力。这些公约有重要的限制条件和例外情况。管限债券的契约亦规定,一旦发生违约事件,所有当时未偿还债券的本金、溢价(如有的话)及利息均可即时到期及支付。
2023年和2029年债券在卢森堡证券交易所上市,并在欧元MTF市场交易。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
6.衍生工具
下表列出了截至2022年9月30日和2021年12月31日综合资产负债表中包括的衍生工具的公允价值:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 资产 | | | | 负债 |
衍生工具的类型 | | 资产负债表位置 | | 自.起 | | 自.起 | | 资产负债表位置 | | 自.起 | | 自.起 |
| | 2022年9月30日(未经审计) | | 2021年12月31日 | | | 2022年9月30日(未经审计) | | 2021年12月31日 |
指定为对冲工具的衍生工具 | | | | | | | | |
现金流对冲 | | | | | | | | | | | | |
远期合约 | | 其他应收账款 | | $ | 1,272 | | | $ | 660 | | | 应计工资和其他负债 | | $ | (243) | | | $ | (51) | |
交叉货币利率互换 | | 衍生工具 | | 43,337 | | | 107,386 | | | 衍生工具 | | (407) | | | (2,898) | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
小计 | | | | $ | 44,609 | | | $ | 108,046 | | | | | $ | (650) | | | $ | (2,949) | |
未被指定为对冲工具的衍生工具 | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
远期合约 | | 其他应收账款 | | $ | 1,610 | | | $ | — | | | 应计工资和其他负债 | | $ | — | | | $ | — | |
| | | | | | | | | | | | |
呼叫扩展 | | 衍生工具 | | 3,584 | | | 4,791 | | | 衍生工具 | | — | | | — | |
仅限息票掉期 | | 衍生工具 | | — | | | — | | | 衍生工具 | | (9,868) | | | (7,555) | |
交叉货币利率互换 | | 衍生工具 | | 39,758 | | | — | | | 衍生工具 | | (486) | | | — | |
看涨价差+仅限优惠券的掉期 | | 衍生工具 | | 5,490 | | | 8,194 | | | 衍生工具 | | (16,237) | | | (12,473) | |
小计 | | | | $ | 50,442 | | | $ | 12,985 | | | | | $ | (26,591) | | | $ | (20,028) | |
总衍生工具 | | $ | 95,051 | | | $ | 121,031 | | | | | $ | (27,241) | | | $ | (22,977) | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
指定为对冲工具的衍生工具
现金流对冲
远期合约
该公司在几个地区签订了各种远期合同,以对冲与预测的货物进口相关的部分外汇风险。套期保值的作用是确定所购货物的成本(即净结算或收款调整了支付给供应商的存货成本)。截至2022年9月30日,该公司有名义金额为20851美元的未到期远期合同,这些合同将于2022年至2023年到期。
在截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月期间,由于这些衍生品的净结算,该公司分别支付了总计4美元和724美元的净付款。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
6.衍生工具(续)
指定为对冲工具的衍生工具(续)
现金流对冲(续)
交叉货币利率互换
该公司签订了四项交叉货币利率互换协议,以对冲其BRL公司间应收贷款本金和利息收款的所有变异性。这些协议是在2013年11月(2017年2月修订)、2017年6月和7月以及2020年10月期间签署的。于2022年9月,本公司结清上述BRL公司间应收贷款。因此,这四种交叉货币利率互换的对冲关系被前瞻性地终止。因此,在截至2022年9月2日的累计其他综合收益中记录的金额被重新归类为“衍生工具收益(亏损)”内的收益。从2022年9月起,这些衍生工具的公允价值变动也立即在收益中确认,计入“衍生工具的收益(损失)”。
下表列出了与协议条款有关的信息:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
银行 | | 应付 | | 应收账款 | | 付息日期 | | 成熟性 |
| 货币 | | 金额 | | 利率 | | 货币 | | 金额 | | 利率 | |
摩根大通银行,N.A. | | BRL | | 108,000 | | | 13 | % | | $ | | 35,390 | | | 4.38 | % | | 3月31日/9月30日 | | 2023年9月 |
摩根大通银行,N.A. | | BRL | | 98,670 | | | 13 | % | | $ | | 30,000 | | | 6.02 | % | | 3月31日/9月30日 | | 2023年9月 |
花旗银行N.A. | | BRL | | 94,200 | | | 13 | % | | $ | | 30,000 | | | 6.29 | % | | 3月31日/9月30日 | | 2023年9月 |
花旗银行N.A. | | BRL | | 112,738 | | | 13 | % | | $ | | 20,049 | | | 8.08 | % | | 3月31日/9月30日 | | 2023年9月 |
于二零一七年四月,本公司的巴西附属公司订立类似协议,以对冲部分(50%)以美元指定的公司间贷款应付款项的本金及利息的所有变动。
下表列出了与协议条款有关的信息:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
银行 | | 应付 | | 应收账款 | | 付息日期 | | 成熟性 |
| 货币 | | 金额 | | 利率 | | 货币 | | 金额 | | 利率 | |
BAML(一) | | BRL | | 156,250 | | | 13.64 | % | | $ | | 50,000 | | | 6.91 | % | | 3月31日/9月30日 | | 2027年4月 |
桑坦德银行 | | BRL | | 155,500 | | | 13.77 | % | | $ | | 50,000 | | | 6.91 | % | | 6月30日/12月31日 | | 2023年9月 |
(I)美银美林银行
此外,在2022年9月,公司的巴西子公司与花旗银行签订了一项与可持续发展挂钩的仅ESG本金掉期。该掉期的初始价值将于2023年9月确定,因此将从该日起进行记录。该公司预计将该掉期指定为对冲工具。
在截至2022年和2021年9月30日的9个月期间,该公司分别支付了5,269美元和4,132美元的净利息。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
6.衍生工具(续)
指定为对冲工具的衍生工具(续)
现金流对冲(续)
呼叫扩展
于二零一七年四月期间,本公司的巴西附属公司订立两项认购价差协议,以对冲部分(50%)以美元指定的公司间贷款应付账款本金的所有变动。看涨价差协议包括两个看涨期权的组合:本公司购买了一个在协议达成之日以相当于BRL汇率的执行价买入美元的期权,并签订了一个以高于前一个执行价的执行价买入美元的期权。这两对期权具有相同的名义金额,并基于相同的标的,具有相同的到期日。
下表列出了与协议条款有关的信息:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
银行 | | 名义金额 | | 执行价 | | 成熟性 |
| 货币 | | 金额 | | 已写入看涨期权 | | 买入看涨期权 | |
花旗银行股份有限公司 | | $ | | 50,000 | | | 4.49 | | 3.11 | | 2023年9月 |
摩根大通股份有限公司 | | $ | | 50,000 | | | 5.20 | | 3.13 | | 2027年4月 |
2021年5月,该公司在这些协议到期前解除了这些协议,筹集了1880万美元(9970万BRL9970万)。虽然对冲关系已经终止,但公司预计标的贷款将一直保留到到期。因此,在截至2021年5月的累计其他全面亏损中记录的金额将摊销至收益,因为最初对冲的现金流影响了收益。
仅限息票掉期
于2017年4月期间,本公司的巴西附属公司签订了两项仅限息票的掉期协议,以对冲与上述公司间贷款有关的部分(50%)应付利息的所有变动。
下表列出了与协议条款有关的信息:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
银行 | | 应付 | | 应收账款 | | 付息日期 | | 成熟性 |
| 货币 | | 金额 | | 利率 | | 货币 | | 金额 | | 利率 | |
花旗银行股份有限公司 | | BRL | | 155,500 | | | 11.08 | % | | $ | | 50,000 | | | 6.91 | % | | 6月30日/12月31日 | | 2023年9月 |
摩根大通股份有限公司 | | BRL | | 156,250 | | | 11.18 | % | | $ | | 50,000 | | | 6.91 | % | | 3月31日/9月30日 | | 2027年4月 |
2021年5月,该公司在这些协议到期前解除了这些协议,筹集了440万美元(2350万BRL)。虽然对冲关系已经终止,但公司预计标的贷款将一直保留到到期。因此,在截至2021年5月的累计其他全面亏损中记录的金额将摊销至收益,因为最初对冲的现金流影响了收益。
在协议解除之前,该公司在2021年期间净收取了170美元的净利息。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
6.衍生工具(续)
指定为对冲工具的衍生工具(续)
现金流对冲(续)
更多披露
下表列出了每种衍生关系在截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月期间影响收入(亏损)和其他全面收益(亏损)的税前金额:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
现金流中的衍生工具 对冲关系 | | (亏损)在衍生工具累计保单中确认的收益(未经审计) | | 损失(收益)从累计保单重新分类为收入(损失) (未经审计) | | |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 | | | | |
远期合约(一) | | $ | 416 | | | $ | 991 | | | $ | 4 | | | $ | 724 | | | | | |
交叉货币利率互换(II) | | (29,948) | | | 20,115 | | | 5,805 | | | (5,240) | | | | | |
呼叫传播(III) | | — | | | (2,593) | | | 2,473 | | | 1,159 | | | | | |
仅限息票掉期(III) | | — | | | 1,093 | | | (728) | | | (575) | | | | | |
总计 | | $ | (29,532) | | | $ | 19,606 | | | $ | 7,554 | | | $ | (3,932) | | | | | |
(1)在与远期合同有关的收入中确认的结果作为对食品和纸张的调整入账。
(2)在收入(亏损)中确认的与跨货币利率互换有关的净(亏损)收益列示如下:
| | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的9个月期间, | | |
调整以适应: | 2022年(未经审计) | | 2021年(未经审计) | | |
外币兑换结果 | $ | (7,432) | | | $ | 8,191 | | | |
衍生工具收益(一) | 5,907 | | | — | | | |
净利息支出 | (4,280) | | | (2,951) | | | |
总计 | $ | (5,805) | | | $ | 5,240 | | | |
(I)与2022年9月期间终止的交叉货币利率互换关系有关。
(3)协议于2021年5月解除。在与看涨差价协议有关的收入中确认的结果被记录为对“外币兑换结果”的调整。在与仅有优惠券协议有关的收入中确认的结果被记录为对“净利息支出”的调整。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
6.衍生工具(续)
未被指定为对冲工具的衍生工具
2020年10月,本公司的巴西子公司签订了某些未被指定为对冲会计的衍生品,因此这些衍生品的公允价值变动立即在收益中确认,计入“衍生工具损失”。这些协议是:
-与摩根大通的看涨价差,由两个看涨期权组合组成。该协议将于2027年4月到期。
下表列出了与协议条款有关的信息:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
名义金额 | | 执行价 |
货币 | | 金额 | | 已写入看涨期权 | | 买入看涨期权 |
$ | | 30,000 | | | 8.20 | | 5.62 |
-与摩根大通的仅限息票掉期,将于2027年4月到期。
下表列出了与协议条款有关的信息:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
应付 | | 应收账款 | | 付息日期 |
货币 | | 金额 | | 利率(一) | | 货币 | | 金额 | | 利率 | |
BRL | | 168,690 | | | CDI加2.42% | | $ | | 30,000 | | | 5.46 | % | | 四月三十日/十月三十一日 |
(I)《跨班加里奥斯国际发展证书》
-与ItaúUnibanco S.A.达成一项协议,将赎回价差+仅限息票掉期的组合纳入一项协议,该协议将于2027年4月到期。
下表列出了与协议条款有关的信息:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
名义金额 | | 执行价 |
货币 | | 金额 | | 已写入看涨期权 | | 买入看涨期权 |
$ | | 50,000 | | | 8.20 | | 5.62 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
应付 | | 应收账款 | | 付息日期 |
货币 | | 金额 | | 利率(一) | | 货币 | | 金额 | | 利率 | |
BRL | | 281,150 | | | CDI加2.47% | | $ | | 50,000 | | | 5.46 | % | | |
(I)《跨班加里奥斯国际发展证书》
在截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月期间,公司(已支付)与本协议相关的收入分别为3154美元和424美元。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
7.基于股份的薪酬
2011股权激励计划
2011年3月,公司通过了股权激励计划,或2011年计划,以吸引和留住最高素质和能力的专业人员,并促进其业务的成功。该计划用于通过年度奖励计划奖励某些因公司业务成功而取得成功的员工。2011年计划允许授予与A类股票相关的奖励,包括股票(也称为股票)、期权、限制性股份、受限股份单位、股票增值权、业绩奖励和其他由公司董事会决定的基于股票的奖励。根据二零一一年计划可发行的最高股份数目为紧接二零一一年首次公开发售后本公司已发行的A类及B类已发行股份总数的2.5%。
本公司于二零一一至二零一九财政年度每年定期授予限售股份单位。每个受限股单位代表在归属时获得A类股的权利。从2011年到2018年,这些经常性的年度奖励如下:在授予之日的两周年时为40%,在以下三个周年纪念日中分别为20%。2019年的奖项于2020年5月10日授予。然而,如果员工死亡、残疾或退休,年度奖励的任何未归属部分将完全归属。限售股单位的价值以本公司A类股于授出日的报价市价为基础。
该公司在每个单独归属部分的必要服务期内以直线方式确认基于股票的补偿费用,就好像该奖励实质上是多个奖励一样。在截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月期间,公司确认了与这一奖励相关的基于股票的薪酬支出,金额分别为103美元和245美元。股票补偿费用计入合并报表收入(损失)中的“一般和行政费用”。
限售股单位
下表汇总了截至2022年9月30日的9个月期间限售股的活动情况:
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 单位 | | 加权平均授予日公允价值 |
截至2021年12月31日的未偿还债务 | | 186,796 | | | 8.70 | |
| | | | |
| | | | |
2017年赠款的部分归属 | | (51,613) | | | 9.20 | |
2018年赠款的部分归属 | | (64,895) | | | 8.50 | |
| | | | |
没收 | | (8,361) | | | 8.62 | |
在2022年9月30日未偿还 | | 61,927 | | | 8.50 | |
可于2022年9月30日行使 | | — | | | — | |
| | | | |
截至2022年9月30日,公司发行了116,223股A类股。因此,累计入账补偿费用共计1,024美元在发行时从“额外实收资本”重新分类为“普通股”。截至2022年9月30日,有17,527股A类股,总计122美元,等待与之前的部分归属相关的发行。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
7.基于股份的薪酬(续)
2011年股权激励计划(续)
限售股单位(续)
下表提供了截至2022年9月30日的未偿还限售股单位摘要:
| | | | | |
未完成单位数(一) | 61,927 | |
加权平均授权日单位公平市价 | 8.50 | |
授予日公允价值合计 | 526 | |
加权--平均累计服务百分比 | 87.8 | % |
在额外实收资本中确认的基于股票的薪酬 | 462 | |
尚未确认的补偿费用(二) | 64 | |
(I)与将于2023年授予的裁决有关。
(2)预计在0.1年的加权平均期内予以确认。
幻影RSU
2019年5月,公司实施了一项新的长期激励计划(名为Phantom RSU奖),以奖励员工,让他们有机会分享公司为股东创造价值的成功。根据这项计划,本公司向若干员工授予单位(称为“影子RSU”),据此,彼等有权在归属时收取相当于一股A类股在有关利益到期当日的收市价的现金付款,以及在服务期间正式宣布及支付的相应每股股息(如有)。然而,如果员工死亡、残疾或退休,年度奖励的任何未归属部分将完全归属。
于2019年,本公司授予不同归属期限的奖励:465,202个单位,归属于所需的五年服务期如下:授予日期两周年40%,其后三年每年20%;以及1,207,455个单位,自授予日期起五周年100%归属。
于2020年内,本公司批出65,440个单位,于2021年5月100%归属。
于2021年,本公司授予不同归属期间的奖励:874,294个单位,于授予日期起计三周年时100%归属;以及44,093个单位,于2022年4月100%归属。
于2022年,本公司授予不同归属期限的奖励:866,481个单位,在授予日期起三周年时100%归属;以及41,055个单位,在2023年4月100%归属。
本公司在必要的服务期内以直线方式确认与这些福利相关的补偿费用。因此,当裁决包括多个归属期间时,它被视为多个裁决。
2022年和2021年9月30日终了的9个月期间的薪酬支出总额分别为4504美元和2134美元,已在合并损益表中的“一般和行政费用”项下记录。应计负债在每个报告期结束时重新计量,直到结清为止。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
7.基于股份的薪酬(续)
幻影RSU(续)
下表汇总了截至2022年9月30日该计划下的活动:
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 单位 | | | | |
截至2021年12月31日的未偿还债务 | | 2,040,488 | | | | | | | |
赠款2022 | | 907,536 | | | | | | | |
2019年赠款的部分归属和清偿(一) | | (63,257) | | | | | | |
2021年授权书的归属和分派(II) | | (44,093) | | | | | | | |
被没收 | | (126,130) | | | | | | | |
在2022年9月30日未偿还 | | 2,714,544 | | | | | | | |
(I)431美元
(二)320美元
下表提供了截至2022年9月30日的计划摘要:
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 非既得利益总额(I) | | |
未完成单位数(一) | | | | 2,714,544 | | | | |
截至2022年9月30日的股价 | | | | 7.29 | | | | |
该计划的总公允价值 | | | | 19,789 | | | | |
加权--平均累计服务百分比 | | | | 45.48 | % | | | | |
应计负债(二) | | | | 9,000 | | | | |
尚未确认的薪酬支出(三) | | | | 10,789 | | | | |
(I)与将在2023年4月至2025年5月期间授予的裁决有关。
(Ii)列于本公司流动及非流动负债资产负债表的“应计工资及其他负债”内。
(3)预计将在2.11年的加权平均期内得到确认。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
8.承付款和或有事项
承付款
除其他义务外,MFA还要求本公司及其MF子公司:
(I)与麦当劳公司就每三年期间或麦当劳批准的其他承诺或期间的食肆开业计划及再投资计划达成协议;并就每间新开业的食肆缴付初步特许经营费;
(Ii)在首10年按月缴付专利税,税率约为该等食肆总销售额的5%。在随后的两个五年期协议中,这一百分比分别增加到6%和7%。尽管如此,麦当劳公司有时会通过同意提供激励(“增长支持”)来支持公司的投资计划,从而导致或预计会导致较低的特许权使用费费率;
(3)承诺为特定的战略营销计划提供资金;其中包括公司销售总额的5%用于广告和促销活动的支出;
(Iv)直接或间接拥有(或租赁)特许经营食肆所在的所有不动产的简单权益;及
(V)维持最低固定收费覆盖率(定义为)至少等于1.50,以及最高杠杆率(定义为4.25)。
如果该公司不遵守《多边贸易协定》下的这些承诺,它可能会发生重大违约。违反MFA将赋予麦当劳公司某些权利,包括收购全部或部分业务的能力。
由于2021年的动态环境,在新冠肺炎疫情造成中断后,公司与麦当劳公司就仅一年的增长和投资计划达成一致,并获得了增长支持,导致合并有效使用费费率为2021年销售额的5.2%。此外,2022年1月10日,公司与麦当劳公司就未来几年的新增长和投资计划达成协议。麦当劳公司已同意在某些条款和条件下继续为公司提供增长支持。
为了支持未来的增长,该公司计划开设至少200家新餐厅,并对至少400家餐厅进行现代化改造,从2022年到2024年,资本支出约为6.5亿美元。此外,麦当劳公司同意继续提供增长支持,预计2022年的有效特许权使用费将达到销售额的5.6%,2023年和2024年的有效特许权使用费将达到销售额的6.0%。
截至2022年9月30日、2022年6月30日及2022年3月31日止期间,本公司符合上文第(V)点所述的比率要求。上述期间的比率如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022年9月30日(未经审计) | | 2022年6月30日(未经审计) | | 2022年3月31日(未经审计) | |
固定收费覆盖率 | | 1.98 | | | 1.91 | | | 1.93 | |
| | | | | | | |
杠杆率 | | 3.42 | | | 3.43 | | | 3.67 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
8.承付款和或有事项(续)
承诺(续)
此外,公司还保留以麦当劳公司为受益人的备用信用证,作为根据MFA承担的义务的抵押品,总提款总额为8000万美元。如果发生某些情况,包括未能支付特许权使用费,可以开立这些信用证。截至这些财务报表印发之日,尚未提取任何款项。下表列出了与备用信用证有关的信息:
| | | | | | | | | | | | | | |
银行 | | 货币 | | 金额 |
伊塔乌 | | $ | | 15,000 |
瑞士信贷(一) | | $ | | 45,000 |
摩根大通(I) | | $ | | 20,000 |
I.通过其全资子公司ADBV进行维护。
这些信用证载有数量有限的惯例肯定和否定契约,包括债务与息税折旧摊销前利润的最高比率,如下:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
银行 | | 比率 | | 要求的最大比率 | | 2022年9月30日(未经审计) | |
伊塔乌 | | 对EBITDA的净负债 | | 4.50 | | | 0.94 | |
瑞士信贷(一) | | 对EBITDA的负债 | | 4.00 | | | 0.92 | |
摩根大通(I) | | 对EBITDA的负债 | | 4.50 | | | 0.92 | |
I.通过其全资子公司ADBV进行维护。
在截至2022年9月30日的9个月期间,所有比率均符合规定。
应急准备
本公司对现有或潜在的索赔、诉讼和其他诉讼,包括涉及劳工、税务和其他事项的索赔、诉讼和其他诉讼,负有某些或有负债。截至2022年9月30日和2021年12月31日,公司保留了扣除司法存款后的或有准备金,分别为39,837美元和34,086美元,列报如下:流动负债2,017美元和2,140美元,非流动负债37,820美元和31,946美元。应急准备金细目如下:
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 自.起 | | |
| | 2022年9月30日 | | 自.起 |
| | (未经审计) | | 2021年12月31日 |
巴西的税收或有事项 | | $ | 23,537 | | | $ | 16,642 | |
巴西的劳动力意外事件 | | 13,806 | | | 13,270 | |
其他 | | 9,749 | | | 10,766 | |
小计 | | 47,092 | | | 40,678 | |
司法存款 | | (7,255) | | | (6,592) | |
应急准备 | | $ | 39,837 | | | $ | 34,086 | |
截至2022年9月30日,与税收、海关、劳工和民法解释相关的某些事项,有可能已根据ASC 450-20-50-4发生了3.43亿美元至3.76亿美元范围内的损失。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
8.承付款和或有事项(续)
应急准备(续)
截至2022年9月30日,与所得税法解释相关的某些事项可能会受到税务机关的质疑,金额为2.01亿美元,与2009至2017财年的分摊有关。税务机关尚未就上述任何事项在诉讼时效范围内的会计年度提出正式索赔,但该等年度仍需接受审计,未来可能会提出索赔。
根据股票购买协议第9.3节,麦当劳公司就巴西的某些索赔向公司进行赔偿。截至2022年9月30日,应急准备金包括与这项索赔有关的1253美元(2021年12月31日为1188美元)。因此,本公司已就麦当劳公司的赔偿在综合资产负债表的“杂项”内记录了一项非流动资产。
9.细分市场和地理信息
根据美国会计准则第280条的规定,公司必须在年度财务报表和发给股东的中期财务报告中报告有关经营部门的信息。运营部门是公司的组成部分,可获得关于这些信息的单独财务信息,首席运营决策者在决定如何分配资源和评估业绩时定期对这些信息进行评估。ASC 280还要求披露该公司的产品和服务、地理区域和主要客户。
如附注1所述,本公司透过其全资及控股附属公司经营及特许经营餐饮服务行业的麦当劳餐厅。本公司已确定其应报告分部为基于本公司内部报告方法的分部。该公司将其业务作为不同的地理部分进行管理。截至2021年9月30日,其业务分为四个地理分区,具体如下:(1)巴西;(2)加勒比分区,由阿鲁巴、库拉索、哥伦比亚、法属圭亚那、瓜德罗普、马提尼克、波多黎各、特立尼达和多巴哥、美属维尔京群岛、圣托马斯和委内瑞拉组成;(3)北拉丁美洲分区,由哥斯达黎加、墨西哥和巴拿马组成;(4)南拉丁美洲分区,由阿根廷、智利、厄瓜多尔、秘鲁和乌拉圭组成。自2021年10月1日起,公司对内部管理结构进行了一些调整,以获得运营灵活性。因此,该公司将其业务重组为三个地理部门:(I)巴西,(Ii)北美拉丁美洲部门,或称“NOLAD”,现由哥斯达黎加、墨西哥、巴拿马、波多黎各、马提尼克、瓜德罗普、法属圭亚那、圣克罗伊和圣托马斯的美属维尔京群岛组成;(Iii)南拉丁美洲部门,现由阿根廷、智利、厄瓜多尔、秘鲁、乌拉圭、哥伦比亚、委内瑞拉、特立尼达和多巴哥、阿鲁巴和库拉索组成。各分部的会计政策与附注3所述相同。
Arcos Dorados Holdings Inc.
简明合并财务报表附注
截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
9.分部和地理信息(续)
下表列出了每个可报告部门的损益和资产信息:
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至以下日期的九个月期间 |
| | 9月30日, |
| | 2022 | | 2021 |
| | (未经审计) | | (未经审计) |
收入: | | | | |
巴西 | | $ | 1,022,846 | | | $ | 704,219 | |
NOLAD | | 659,430 | | | 571,695 | |
滑板 | | 918,003 | | | 603,734 | |
总收入 | | $ | 2,600,279 | | | $ | 1,879,648 | |
| | | | |
| | 截至以下日期的九个月期间 |
| | 9月30日, |
| | 2022 | | 2021 |
| | (未经审计) | | (未经审计) |
调整后的EBITDA: | | | | |
巴西 | | $ | 161,108 | | | $ | 99,545 | |
NOLAD | | 67,408 | | | 55,150 | |
滑板 | | 102,936 | | | 47,097 | |
可报告细分市场合计 | | 331,452 | | | 201,792 | |
公司及其他(一) | | (58,943) | | | (41,418) | |
调整后的EBITDA合计 | | $ | 272,509 | | | $ | 160,374 | |
Arcos Dorados Holdings Inc.
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截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
9.分部和地理信息(续)
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至以下日期的九个月期间 |
| | 9月30日, |
| | 2022 | | 2021 |
| | (未经审计) | | (未经审计) |
调整后的EBITDA对账: | | | | |
调整后的EBITDA合计 | | $ | 272,509 | | | $ | 160,374 | |
| | | | |
(减去)不包括在计算中的影响营业亏损的项目: | | | | |
折旧及摊销 | | (88,934) | | | (91,194) | |
出售或保险追回财产和设备所得收益 | | 1,286 | | | 1,507 | |
财产和设备的核销 | | (1,954) | | | (1,699) | |
重组和优化计划费用 | | — | | | (7,236) | |
| | | | |
营业收入 | | 182,907 | | | 61,752 | |
| | | | |
(减)加上: | | | | |
净利息支出 | | (35,804) | | | (39,735) | |
衍生工具损失 | | (5,258) | | | (6,190) | |
| | | | |
外币兑换结果 | | 9,862 | | | (9,090) | |
其他营业外(费用)收入,净额 | | (49) | | | 2,219 | |
所得税费用 | | (65,411) | | | (8,749) | |
可归于非控股权益的净收入 | | (396) | | | (282) | |
Arcos Dorados Holdings Inc.的净收益(亏损)。 | | $ | 85,851 | | | $ | (75) | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至以下日期的九个月期间 |
| | 9月30日, |
| | 2022 | | 2021 |
| | (未经审计) | | (未经审计) |
折旧和摊销: | | | | |
巴西 | | $ | 41,094 | | | $ | 41,671 | |
NOLAD | | 23,910 | | | 26,400 | |
滑板 | | 19,464 | | | 19,830 | |
可报告细分市场合计 | | 84,468 | | | 87,901 | |
公司及其他(一) | | 4,988 | | | 3,970 | |
购进价格分配(二) | | (522) | | | (677) | |
折旧及摊销总额 | | $ | 88,934 | | | $ | 91,194 | |
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截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
9.分部和地理信息(续)
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至以下日期的九个月期间 |
| | 9月30日, |
| | 2022 | | 2021 |
| | (未经审计) | | (未经审计) |
财产和设备支出: | | | | |
巴西 | | $ | 41,369 | | | $ | 34,217 | |
NOLAD | | 32,772 | | | 10,820 | |
滑板 | | 49,590 | | | 28,044 | |
其他 | | 256 | | | — | |
财产和设备支出总额 | | $ | 123,987 | | | $ | 73,081 | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 自.起 |
| | 9月30日, | | |
| | 2022 | | 十二月三十一日, |
| | (未经审计) | | 2021 |
总资产: | | | | |
巴西 | | $ | 1,124,396 | | | $ | 1,083,700 | |
NOLAD | | 680,750 | | | 679,682 | |
滑板 | | 594,872 | | | 566,208 | |
可报告细分市场合计 | | 2,400,018 | | | 2,329,590 | |
公司及其他(一) | | 147,688 | | | 134,020 | |
购进价格分配(二) | | (97,990) | | | (102,353) | |
总资产 | | $ | 2,449,716 | | | $ | 2,361,257 | |
(I)主要涉及公司一般和行政费用、公司在乌拉圭的供应链业务以及相关资产。公司一般和行政费用包括设施、财务、人力资源、信息技术、法律、营销、餐厅运营、供应链和培训等领域的公司办公室支持成本。截至2022年9月30日,公司资产主要包括现金和现金等价物、公司衍生品和短期投资。截至2021年12月31日,公司资产主要包括现金和现金等价物、衍生品和租赁使用权。
(Ii)与在公司层面作出的购买价格分配调整有关,该调整减少了我们的长期资产(不包括租赁使用权)和商誉的会计价值以及相应的折旧和摊销。截至2022年9月30日和2021年12月31日,主要与商誉减少有关。
该公司的收入来自两个来源:公司经营的餐厅的销售额和特许经营商经营的餐厅的收入。该公司的所有收入都来自海外业务。
截至2022年9月30日,由财产和设备组成的长期资产总计778,525美元;截至2021年12月31日,长期资产总计743,533美元。该公司所有的长期资产都与海外业务有关。
Arcos Dorados Holdings Inc.
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截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
10.股东权益
法定资本
本公司获授权发行最多500,000,000股股份,包括4.20,000,000股A类股及80,000,000股无面值B类股。
已发行和已发行资本
于2022年9月30日及2021年12月31日,本公司发行非面值股份212,903,607股及212,787,384股,分别为132,903,607股及132,787,384股A类股及各期80,000,000股B类股。
截至2022年9月30日和2021年12月31日,公司拥有2,309,062股国库股份。
因此,截至2022年9月30日,公司有210,594,545股流通股,包括130,594,545股A类股和80,000,000股B类股。
权利、特权和义务
A类股票的持有者每股有一张投票权,而B类股票的持有者每股有五张投票权。除投票权外,A类股份及B类股份的权利、特权及义务在各方面均相同,包括本公司清盘时的股息及权利。
股息的分配
公司只能在分配后立即进行分配,其资产超过其负债,并且公司有能力在债务到期时偿还债务。
2022年3月15日,公司批准向所有A类和B类股东派发现金股息,每股0.15美元,分四期支付,分别是:2022年3月31日每股0.04美元,2022年6月30日每股0.04美元,2022年9月30日每股0.04美元,2022年12月30日每股0.03美元。截至2022年9月30日,该公司支付了25,267美元的现金股息。
Arcos Dorados Holdings Inc.
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截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
10.股东权益(续)
累计其他综合损失
下表分别列出了截至2022年9月30日和2021年9月30日的“累计其他全面收益(亏损)”构成部分及其在终了九个月期间的相关活动:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 外币折算 | | 现金流对冲 | | 可供出售的证券(一) | | 离职后福利 (Ii) | | 累计其他综合亏损合计 |
2021年12月31日的余额 | | $ | (625,071) | | | $ | 17,840 | | | $ | — | | | $ | (537) | | | $ | (607,768) | |
改叙前的其他综合(亏损)收入(未经审计) | | (13,270) | | | (23,805) | | | (2,174) | | | 333 | | | (38,916) | |
净亏损从累计其他全面收益重新分类到综合损益表(未经审计) | | — | | | 5,634 | | | — | | | 68 | | | 5,702 | |
本期其他综合(亏损)收入净额(未经审计) | | (13,270) | | | (18,171) | | | (2,174) | | | 401 | | | (33,214) | |
2022年9月30日的余额(未经审计) | | $ | (638,341) | | | $ | (331) | | | $ | (2,174) | | | $ | (136) | | | $ | (640,982) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 外币折算 | | 现金流对冲 | | 可供出售的证券(一) | | 离职后福利 (Ii) | | 累计其他综合亏损合计 |
2020年12月31日的余额 | | $ | (587,804) | | | $ | 3,443 | | | $ | — | | | $ | (499) | | | $ | (584,860) | |
改叙前的其他综合(亏损)收入(未经审计) | | (25,267) | | | 16,405 | | | — | | | — | | | (8,862) | |
净(收益)亏损从累计其他全面亏损重分类为综合损失表(未经审计) | | — | | | (2,878) | | | — | | | 114 | | | (2,764) | |
本期其他综合(亏损)收入净额(未经审计) | | (25,267) | | | 13,527 | | | — | | | 114 | | | (11,626) | |
2021年9月30日的余额(未经审计) | | $ | (613,071) | | | $ | 16,970 | | | $ | — | | | $ | (385) | | | $ | (596,486) | |
(I)与可供出售证券的未实现业绩有关。截至2022年9月30日,该公司根据ASC 320投资--债务和股票证券中的指导将证券分类为可供出售的证券,总额为13,909美元,包括在综合资产负债表中的“短期投资”中。摊销费用为16083美元,包括在综合现金流量的“投资活动”内。
(2)主要涉及委内瑞拉2012年根据《劳动和工人组织法》(简称“LOTTT”,其西班牙语首字母缩写)确定的离职后福利。这项福利根据所有因任何原因离职的工人最后挣得的工资,在任职期间每年支付30天的工资。计算在职工人离职后付款的服务年限追溯至1997年6月19日起生效。公司定期获得精算估值,以使用预测的单位信贷精算方法来衡量离职后福利义务,并根据ASC 715-30衡量这一福利,类似于养老金福利。
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截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
11.每股收益
公司必须按照美国会计准则第260条公布基本每股收益和稀释后每股收益。每股盈利是根据在考虑普通股等价物(包括股票期权和受限股单位)的摊薄效应(如有)后期间的加权平均流通股数量计算的。普通股每股基本收益的计算方法是将普通股股东可获得的净收入除以该期间已发行普通股的加权平均股数。稀释后每股普通股收益的计算方法是净收入除以当期按国库法发行的普通股和稀释证券的加权平均数。
下表列出了可归因于Arcos Dorados控股公司的所有期间的基本和稀释后每股普通股净收益(亏损)的计算方法:
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至以下日期的九个月期间 |
| | 9月30日, |
| | 2022 | | 2021 |
| | (未经审计) | | (未经审计) |
可供普通股股东使用的Arcos Dorados控股公司应占净收益(亏损) | | $ | 85,851 | | | $ | (75) | |
加权-已发行普通股的平均数量-基本(一) | | 210,537,894 | | | 210,355,905 | |
| | | | |
归属限制性股份单位所产生的增量股份 | | 109,542 | | | 171,702 | |
加权-已发行普通股的平均数-稀释 | | 210,647,436 | | | 210,527,607 | |
| | | | |
可归因于Arcos Dorados控股公司的每股普通股基本净收入。 | | $ | 0.41 | | | $ | 0.00 | |
可归因于Arcos Dorados控股公司的稀释后每股普通股净收入。 | | $ | 0.41 | | | $ | 0.00 | |
(I)2021年分配的股票股息计入截至2021年9月30日的9个月期间普通股的加权平均数。
12.关联方交易
本公司已与共同控制下的Axionlog公司签订一项按公平条款订立的主要商业协议,Axionlog公司在阿根廷、智利、哥伦比亚、厄瓜多尔、墨西哥、秘鲁、乌拉圭、委内瑞拉、法属圭亚那、瓜德罗普、马提尼克岛、阿鲁巴和库拉索岛经营分销中心(“Axionlog业务”)。根据这项协议,Axionlog为公司在其运营的国家/地区提供分销库存、储存和运输服务。
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截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
12.关联方交易(续)
下表汇总了截至2022年9月30日和2021年12月31日,公司和Axionlog业务之间的未偿还余额:
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 自.起 |
| | 9月30日, | | |
| | 2022 | | 十二月三十一日, |
| | (未经审计) | | 2021 |
| | | | |
应收账款和票据,净额 | | $ | — | | | $ | 365 | |
其他应收账款 | | 3,749 | | | 3,377 | |
| | | | |
杂类 | | 3,821 | | | 3,448 | |
应付帐款 | | (13,656) | | | (10,873) | |
下表汇总了截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月期间公司与Axionlog业务之间的交易:
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至以下日期的九个月期间 |
| | 9月30日, |
| | 2022 | | 2021 |
| | (未经审计) | | (未经审计) |
食品与纸张(一) | | $ | (182,249) | | | $ | (136,268) | |
入住率和其他运营费用 | | (5,211) | | | (3,946) | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
(I)包括截至2022年9月30日的9个月通过Axionlog业务管理的38,496美元的经销费和143,753美元的供应商采购;以及截至2021年9月30日的9个月的分别为29,015美元和107,253美元。
下表汇总了截至2022年9月30日和2021年12月31日该公司与其权益法投资之间的未偿还余额:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2022 | | 2021 |
| | 拉科普,A.C. | Laco op II,S.C. | 赛勒(I) | | 拉科普,A.C. | Laco op II,S.C. | 赛勒(I) |
其他应收账款 | | $ | — | | $ | 47 | | $ | 146 | | | $ | — | | $ | 1,190 | | $ | 731 | |
应付帐款 | | — | | (6,749) | | — | | | — | | (810) | | — | |
(I)法国歌剧院。
13.披露金融工具的公允价值
根据ASC 820公允价值计量和披露的定义,公允价值是在计量日期市场参与者之间有序交易中出售资产或转移负债所收到的价格(退出价格)。交易是基于从持有资产或负债的市场参与者的角度考虑的本金或最有利市场中的假设交易。在这一指导下可以使用的估值方法有市场法、收益法或成本法。市场法使用价格和其他信息进行涉及相同或可比资产或负债的市场交易,如矩阵定价。收益法使用估值技术,根据有关未来金额的当前市场状况,将未来金额转换为单一贴现现值,例如现值技术、期权定价模型(例如Black-Scholes模型)和二项模型(例如蒙特卡洛模型)。成本法基于当前的重置成本来替换资产。
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截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
13.披露金融工具的公允价值(续)
本公司使用独立、知识渊博、愿意并能够进行交易的市场参与者在为资产或负债定价时使用的市场数据或假设,包括有关风险的假设以及估值技术投入中固有的风险。这些投入可以是容易观察到的,也可以是得到市场证实的,或者通常是看不到的。本公司试图利用估值技术,最大限度地利用可观察到的投入,并最大限度地减少使用不可观察到的投入。该公司能够根据对这些投入的遵守情况对公允价值余额进行分类。指导意见根据用于计量公允价值的投入建立了正式的公允价值等级。该层次结构将最高优先级分配给级别1测量,将最低优先级分配给级别3测量,因此,应尽可能使用级别1测量。
指导意见界定的公允价值层次结构的三个层次如下:
第1级:利用公司有能力进入的活跃市场上相同资产或负债的报价和未调整价格进行估值。这是公允价值最可靠的证据,不需要很大程度的判断。例子包括交易所交易的衍生品和交易活跃的上市股票。
第2级:利用不被视为活跃的市场的报价或所有重大投入均可观察到的金融工具进行估值,无论是直接还是间接,基本上在资产或负债的整个期限内。
使用模型或其他估值方法进行估值的金融工具也包括在内。使用的模型应主要是考虑各种假设和经济措施的行业标准模型,如利率、收益率曲线、时间价值、波动性、合同条款、当前市场价格、信用风险或其他市场证实的投入。例子包括大多数场外衍生品(非交易所交易)、实物大宗商品、大多数结构性票据以及市政债券和公司债券。
第三级:使用重大不可观察投入的估值提供了公允价值最不客观的证据,需要做出很大程度的判断。投入可以与内部开发的方法一起使用,并应反映实体的假设,使用现有的关于市场参与者在为资产或负债定价时将使用的假设的最佳信息。例子包括某些公司贷款、房地产和私募股权投资,以及期限较长或复杂的场外衍生品。
根据特定的资产或负债,投入的可用性可能会因产品类型、产品在市场上的寿命和其他特定交易条件等因素而有所不同。在某些情况下,用于计量公允价值的某些投入可能被归类到公允价值等级的不同级别。根据本指南的披露目的,应选择包含在估值中使用的重要投入的最低水平。根据ASC 820-10-50,本公司已根据确定公允价值所依赖的数据将其资产和负债分类为这些水平。本公司衍生工具的公允价值根据从协议交易对手处获得的报价进行估值,并被指定为第二级。
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截至2022年9月30日和2021年9月30日止的9个月期间(未经审计)
除股票数据和另有说明外,以数千美元为单位的金额
13.披露金融工具的公允价值(续)
以下公允价值层次表显示了截至2022年9月30日和2021年12月31日公司按公允价值经常性计量的资产和负债的信息:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 报价在 活跃的市场 对于相同的资产 (1级) | | 重要的其他人 可观测输入 (2级) | | 意义重大 不可观测的输入 (3级) | | | | |
| | 自.起 | | 自.起 | | 自.起 | | 自.起 | | 自.起 | | 自.起 | | 截止日期的余额 | | 截止日期的余额 |
| | 2022年9月30日(未经审计) | | 2021年12月31日 | | 2022年9月30日(未经审计) | | 2021年12月31日 | | 2022年9月30日(未经审计) | | 2021年12月31日 | | 2022年9月30日(未经审计) | | 2021年12月31日 |
资产 | | | | | | | | | | | | | | | | |
现金等价物 | | $ | 220,406 | | | $ | 198,811 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 220,406 | | | $ | 198,811 | |
短期投资 | | $ | 15,004 | | | $ | — | | | $ | 13,905 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 28,909 | | | $ | — | |
衍生品 | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 95,051 | | | $ | 121,031 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 95,051 | | | $ | 121,031 | |
总资产 | | $ | 235,410 | | | $ | 198,811 | | | $ | 108,956 | | | $ | 121,031 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 344,366 | | | $ | 319,842 | |
负债 | | | | | | | | | | | | | | | | |
衍生品 | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 27,241 | | | $ | 22,977 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 27,241 | | | $ | 22,977 | |
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总负债 | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 27,241 | | | $ | 22,977 | | | $ | — | | | $ | — | | | $ | 27,241 | | | $ | 22,977 | |
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衍生工具合约的估值采用不同的定价模型或贴现现金流分析,并纳入可观察到的市场参数,例如利率收益率曲线、期权波动率及货币汇率,该等参数在衍生工具合约的整个期限内均可观察到。
某些未按公允价值计量的金融资产和负债
截至2022年9月30日,公司短期和长期债务的公允价值估计为672,971美元,而账面价值为763,751美元。这一公允价值是使用各种定价模型或贴现现金流分析估计的,其中纳入了市场报价,类似于估值体系中的第二级。应收票据的账面金额接近公允价值。
按公允价值非经常性计量的非金融资产和负债
若干资产及负债在非经常性基础上按公允价值计量;即该等资产及负债不按公允价值持续计量,但在某些情况下(例如当有减值证据时)须按公允价值调整。截至2022年9月30日,非金融资产或负债不需要进行重大公允价值调整或公允价值计量。
14.后续活动
自2022年10月起,本公司已分别额外购回2,000美元及10,500美元未偿还面值的2027年债券及2029年债券,金额相当于11,741美元,外加应计及未付利息。