附件99.1
ProCaps 集团公布2022年第三季度和九个月业绩
不变货币净收入 9M22年收入同比增长15%,3Q22年收入同比增长11%, 表明我们的业务需求强劲
美国迈阿密-科罗拉多州巴兰基利亚-2022年11月14日-领先的LatAm医疗保健和制药综合企业集团Procaps Group S.A.(纳斯达克:PROC)(“Procaps”)今天公布了截至2022年9月30日的三个月(“3Q22”)和截至2022年9月30日的9个月(“9M22”)的财务业绩。
对RX和消费者保健产品以及我们所有CDMO产品的需求仍然强劲,尽管我们面临着具有挑战性的宏观前景,但毛利率仍然强劲。Procaps首席执行官Rubén Minski表示,我们 一直在继续投资,并为公司即将到来的有机和无机增长做好准备,我们预计将看到 收入持续增长和运营杠杆改善。
亮点9M22和3Q22
产品开发和市场拓展
● | 美国的产能扩张计划继续按计划进行,佛罗里达州正在建设新的口香糖制造工厂 |
● | 西棕榈滩提供研发服务的设施开始运营 |
● | Renewal rate of 24% in 9M22 |
● | 于9月22日在我们运营的地区推出140+ 个产品 |
● | 预计 年底前完成对Grupo Somar的收购 |
财务亮点
● | 得益于RX、OTC和CDMO产品的积极表现,2012年第三季度净收入总计1.1亿美元,同比增长3%,按不变货币计算增长11%。 9M22年度净收入总计3.09亿美元,与9M21相比增长9%,按不变货币计算增长15% 。 | |
● | Gross profit for 3Q22 increased by 9% vs. 3Q21, totaling $68 million, with a 61% gross margin, and a 17% increase in 9M22 vs. 9M21, amounting to $187 million. |
3Q22 | 3Q21 | Δ% | 9M22 | 9M21 | Δ% | |||||||||||||||||||
净收入 | 110 | 107 | 3 | % | 308 | 283 | 9 | % | ||||||||||||||||
外汇对净收入的影响 | (8 | ) | - | -7 | % | (16 | ) | - | -5 | % | ||||||||||||||
不变净收入 | 118 | 107 | 11 | % | 325 | 283 | 15 | % |
管理评论
ProCaps首席执行官Ruben Minski 评论说:
第三季度的突出表现是,我们 不断推出创新的新产品和向新地区推出产品,以及对现有产品的需求和市场份额增加。尽管宏观经济逆风和一些当地货币贬值,但我们继续在我们的战略上取得重大进展,即建立一个将从我们的有机和无机增长中获益的综合医疗组织。
新产品发布的节奏和向新地区推出产品的节奏加在一起,在不变货币的基础上在本季度实现了11%的收入增长,而在产品开发和新发布的支持下,该季度的收入增长了11%。凭借对持续创新和国际化的强烈关注,我们将继续 在选定的治疗领域和地区扩展我们的产品组合。2022年前9个月,我们在哥伦比亚推出了40多款产品,并继续我们的地域扩张,同期我们在该地区其他地区推出了约100款产品。
“我们在汇率不变的基础上实现了两位数的增长,这些结果支持了我们的信念,即我们正在对我们的业务进行必要的投资, 关键驱动因素和竞争优势已经到位,可以执行我们的长期战略,尽管存在汇率逆风。
展望未来,我们继续预计在今年年底前完成对Grupo Somar的收购,这将标志着我们的地区整合战略向前迈出了重要的一步,扩大了我们在墨西哥的触角。我们西棕榈滩的RX产品开发设施管道一直在按预期增长,我们对未来12个月的前景持积极态度。
总而言之,虽然我们在今年下半年遇到了逆风,但我们相信,随着我们推动增长,扩大我们的产品组合,并继续专注于我们的汇总战略-所有这些都是为了在 长期为我们的股东创造可持续的价值,我们处于有利地位,能够在2023年建立显著的增长势头。我期待着推动新的势头,实现ProCaps的巨大潜力。
Procaps首席财务官Patricio Vargas 评论说:
在公司多个治疗领域的推动下,截至2022年第三季度,我们的收入在不变货币的基础上比去年同期增长了11%,前九个月增长了15%。我们相信,随着宏观经济环境的正常化,我们在执行增长战略方面的持续纪律,加上我们核心业务运营的稳健性,将为我们的持续增长做好准备。
过去几个月我们部分市场的货币贬值对我们的第三季度收入造成了负面影响,与2021年第三季度相比,我们的收入减少了800万美元,与去年同期相比,我们在今年前九个月的收入减少了1600万美元。
受第三季度投资组合的积极影响,我们在3Q22和9M22的毛利率保持在61% 。
2
为了应对过去几个月我们一直面临的特定逆风,我们一直在积极寻找新的方法来加强我们的多管齐下的增长战略,我们预计 将继续在我们的核心市场实现增长,创造强劲的现金收入,最终实现利润。
我们未来的战略将继续 优先使用我们的资本,重点是通过为我们的内部研发和创新计划提供资金,对我们的业务进行再投资 。随着我们为建立必要的增长基础而做出的巨大努力,包括我们最近宣布的收购,我相信我们能够很好地实现我们的近期和长期目标。
展望22年第四季度和2023年,我们预计将看到持续的挑战和不确定性,例如美国和欧洲可能出现的经济衰退、供应链中断,以及我们运营的市场中货币的持续贬值。
尽管有这些可能性,但我们相信,我们业务的多样性、我们应对这些挑战的努力以及公司各个层面的持续扩张,使我们能够应对未来的潜在挑战,并继续我们的增长。中期增长前景受到我们产品线的积极推动,而产品线对于维持我们的增长至关重要。
创新与发布
总研发费用,包括资本化为无形资产的金额,在22年第三季度总计700万美元,占同期总净收入的6%。对于9M22,总研发费用总计2000万美元(占净收入的7%)。
我们的续约率(过去36个月推出的新产品的净收入的百分比 )在9M22期间为24%。发布取决于监管机构的注册批准,我们可能会根据批准的时间按季度进行分阶段。我们的目标仍然是25%。仅从第三季度来看, 续约率为30%。
我们已经在该地区注册了160多种产品, 我们有180种产品正在注册过程中。
今年前九个月推出的产品推广进展顺利,突出表现在Aludel、Dolofen Flu、Mentsi和Papilo Care在哥伦比亚。看看Geo Expansion 发布的产品,女性健康、心血管和胃肠产品也按照预期增长表现良好。
2022年第三季度和2022年9个月 财务业绩
净收入
22季度净收入总计1.104亿美元,而2011年第三季度净收入为1.068亿美元,同比增长3.3%。在汇率不变的基础上,从2011年第三季度到22年第三季度,净收入增长了10.9%。
增长的主要原因是NextGel和CASAND业务部门的积极表现 ,本季度受到宏观经济逆风的负面影响,特别是Procaps运营所在国家的一些当地货币贬值 以及供应链挑战,例如价格上涨和供应商 交货延迟导致延交订单。
9M22的净收入总计3.085亿美元,而9M21的净收入为2.832亿美元,增长了8.9%。在汇率不变的基础上,净收入从9M21增长14.6%至 9M22。
3
按战略业务部门划分的净收入如下:
3Q22 | %NR | 3Q22* | 3Q21 | %NR | Δ% | Δ%* | ||||||||||||||||||||||
能 | 14.4 | 13.1 | % | 14.5 | 14.1 | 13.2 | % | 2.3 | % | 2.5 | % | |||||||||||||||||
CASAND | 17.7 | 16.0 | % | 17.9 | 13.2 | 12.3 | % | 34.7 | % | 36.2 | % | |||||||||||||||||
糖尿病 | 5.0 | 4.5 | % | 5.7 | 7.3 | 6.8 | % | -31.4 | % | -21.9 | % | |||||||||||||||||
NextGel | 36.4 | 33.0 | % | 38.5 | 31.4 | 29.4 | % | 15.9 | % | 22.5 | % | |||||||||||||||||
哥伦比亚的Procaps | 36.8 | 33.4 | % | 41.9 | 40.9 | 38.3 | % | -9.9 | % | 2.5 | % | |||||||||||||||||
净收入合计 | 110.4 | 100.0 | % | 118.5 | 106.8 | 100.0 | % | 3.3 | % | 10.9 | % |
9M22 | %NR | 9M22* | 9M21 | %NR | Δ% | Δ%* | ||||||||||||||||||||||
能 | 42.5 | 13.8 | % | 42.6 | 31.2 | 11.0 | % | 36.5 | % | 36.7 | % | |||||||||||||||||
CASAND | 47.4 | 15.4 | % | 47.8 | 38.3 | 13.5 | % | 23.7 | % | 24.8 | % | |||||||||||||||||
糖尿病 | 15.5 | 5.0 | % | 17.1 | 20.4 | 7.2 | % | -23.8 | % | -16.1 | % | |||||||||||||||||
NextGel | 94.7 | 30.7 | % | 97.8 | 83.9 | 29.6 | % | 12.9 | % | 16.6 | % | |||||||||||||||||
哥伦比亚的Procaps | 108.3 | 35.1 | % | 119.2 | 109.5 | 38.6 | % | -1.1 | % | 8.9 | % | |||||||||||||||||
净收入合计 | 308.5 | 100.0 | % | 324.5 | 283.2 | 100.0 | % | 8.9 | % | 14.6 | % |
* | 不变货币基础 |
中美洲北美(CAN)
22财年第三季度,CAN业务部门的净收入为1,440万美元,较21财年第三季度增长2.3%,这主要是由于处方产品的表现,如Muvett和Citrael 以及新产品的推出。来自21季度的订单高于预期,导致了更高的比较基数。
9M22的净收入总计4250万美元,与9M21相比增长了36.5%,这受到我们在危地马拉和尼加拉瓜的业绩的积极影响,这两个地区的销售额实现了两位数的增长,并通过扩大产品组合加强了促销路线,特别是在胃肠、心血管和女性护理治疗领域。在汇率不变的基础上,净收入从9M21增长到9M22,增幅为36.7%。
中美洲、南美洲和安第斯地区 (CASAND)
22财年第三季度,CASAND业务部门的净收入总计1,770万美元,较21财年第三季度增长34.7%,这主要是由于Alercet D和Gestavit DHA等市场份额的增加以及Fortzink Ultra、DayFlu Active等新产品的推出,继续加强了关键 成长型市场的现有品牌。
4
多米尼加共和国和厄瓜多尔等国表现积极,实现了两位数的增长。
9M22与9M21相比,净收入增长23.7%,总计4740万美元,这得益于更高的总体需求和新产品的推出。在汇率不变的基础上,净收入从9M21增长到9M22,增幅为24.8%。
在22年第二季度,我们在几个国家和地区推出了有氧运动产品线,重点是拥有Unigel专利技术的Ferovas和Mentsi。销售额在22年第三季度开始上升。
糖尿病
与第21季度相比,Diabetrics的净收入下降了31.4%。在汇率不变的基础上,净收入从21季度到22季度下降了21.9%
由于设备供应商的问题,我们的一种胰岛素产品在我们的工厂延迟了6个月。我们现在已经开始销售该产品,初步迹象表明该产品正在逐步推广和被接受,前景看好。
这一业务部门还受到哥伦比亚国家食品和药物监督研究所(Invima)延迟注册某些产品的负面影响,因为它们存在一些网络安全问题 ,几个注册过程被延误。我们原本希望推出几款后续产品来取代旧版本,但我们目前还无法做到这一点。
由于货币贬值和成本增加,我们正寻求在私营部门和其他EPS中开发新的渠道,以保持利润率并长期维持业务。
9M22的净收入总计1,550万美元,与9M21相比下降了23.8%,原因与上文解释的相同。在汇率不变的基础上,净收入从9M21下降到9M22,降幅为16.1%。
将此业务模式推广到其他国家/地区的工作正在按计划进行,我们预计将于2023年上半年推出。
NextGel
NextGel业务部门在22财年第三季度的净收入为3,640万美元,较21财年第三季度增长15.9%,主要得益于与一些合作伙伴推出新产品、增加现有产品的销售额和增加产品开发服务,这将支持我们未来的增长。按不变货币计算 从21季度到22季度,净收入增长了22.5%
9M22的净收入总计9,470万美元,增长12.9%,这主要是因为该地区对制药生产的强劲需求,以及与地区和全球现有合作伙伴的投资组合扩展。在汇率不变的基础上,净收入从9M21增加到9M22,增幅为16.6%。
哥伦比亚的Procaps
Procaps哥伦比亚部门在22财年第三季度的净收入总计3,680万美元,较21财年第三季度下降9.9%,受货币贬值以及ICU最相关的临床专业产品销售速度放缓的影响,原因是经销商的库存周期高于正常水平。在汇率不变的基础上,从21季度到22季度,净收入增长了2.5%。
5
与9M21相比,Farma Procaps和VitalCare业务部门在9M22的销售额增长了20%以上,这主要是由于其在市场上的领先品牌,如Gestavit、雪铁龙、Muvett S和其他品牌的需求增加,以及新产品的表现。
受哥伦比亚比索贬值的负面影响,9M22年度净收入总计1.083亿美元, 下降1.1%。在汇率不变的基础上,净收入从9M21增长到9M22,增幅为8.9% 。
毛利
22季度毛利润增长530万美元,增幅为8.5%,与21季度的6,230万美元相比,增长了8.5%。
9M22的毛利润增长了17.0%,9M22的毛利润从9M21的1.601亿美元增加到187.3美元。
3Q22 | 3Q21 | Δ% | 9M22 | 9M21 | Δ% | |||||||||||||||||||
净收入 | 110.4 | 106.8 | 3.3 | % | 308.5 | 283.2 | 8.9 | % | ||||||||||||||||
齿轮齿 | (42.8 | ) | (44.6 | ) | -3.9 | % | (121.1 | ) | (123.2 | ) | -1.6 | % | ||||||||||||
毛利 | 67.6 | 62.3 | 8.5 | % | 187.3 | 160.1 | 17.0 | % | ||||||||||||||||
毛利率 | 61.2 | % | 58.3 | % | 292.0 bps | 60.7 | % | 56.5 | % | 421.2 bps |
2012年第三季度的毛利率为61.2%,9M22的毛利率为60.7%,与9M21相比增长了421.2个基点。
运营费用
22财年第三季度的运营支出总额为5,990万美元,与我们对品牌的投资保持一致,以扩大市场份额,构建结构,并为公司未来的增长做好准备。9M22的运营费用总计为1.626亿美元。
SG&A在22财年第三季度总计5,020万美元,较21财年第三季度增长14.5%,占总净收入的45.5%。在9M22,SG&A总额为1.494亿美元,增长18.7%(占总净收入的48.4%)。
3Q22 | %NR | 3Q21 | %NR | Δ% | 9M22 | %RL | 9M21 | %RL | Δ% | |||||||||||||||||||||||||||||||
销售 和营销费用 | (25.9 | ) | 23.4 | % | (22.8 | ) | 21.4 | % | 13.3 | % | (71.7 | ) | 23.2 | % | (61.2 | ) | 21.6 | % | 17.2 | % | ||||||||||||||||||||
管理费用 | (24.3 | ) | 22.0 | % | (21.0 | ) | 19.7 | % | 15.8 | % | (77.7 | ) | 25.2 | % | (64.7 | ) | 22.8 | % | 20.2 | % | ||||||||||||||||||||
其他 费用 | (9.7 | ) | 8.8 | % | (75.0 | ) | 70.2 | % | -87.1 | % | (13.2 | ) | 4.3 | % | (77.1 | ) | 27.2 | % | -82.9 | % | ||||||||||||||||||||
运营费用总额 | (59.9 | ) | 54.3 | % | (118.9 | ) | 111.3 | % | -49.6 | % | (162.6 | ) | 52.7 | % | (203.0 | ) | 71.7 | % | -19.9 | % |
22财年第三季度销售和营销费用总计2590万美元,较21财年第三季度增长13.3%。在9M22,增长了17.2%,从9M21的6120万美元增加到7170万美元。这两个时期的增长主要是由于大流行后事件和商业努力的回归,特别是在卡桑德,以支持收入增长,以及为西棕榈滩工厂招聘人员。
6
22财年第三季度的管理费用总额为2,430万美元,较21财年第三季度增长15.8%,主要原因是人员成本增加,包括与上市公司相关的成本,以及与法律和咨询服务相关的专业费用增加。它还受到与未来增长的公司结构 相关的成本的影响。在9M22期间,总行政费用为7770万美元,比9M21增加20.2%。
其他费用主要与22财年第三季度汇率差异(约1,300万美元)的影响有关,主要受哥伦比亚比索对美元贬值约15%的影响。2021年有一笔与业务合并相关的一次性上市费用。指Procaps从Union收到的被视为 上市服务,即根据IFRS 2基于股份支付的要求,公司向Union股东发行的与业务合并相关的普通股的被视为成本超出从Union获得的净资产之间的差额。
贡献保证金
贡献利润由毛利润减去 销售和营销费用确定。这是了解每个业务部门表现的重要指标。
3Q22 | %NR | 3Q22* | 3Q21 | %NR | Δ% | Δ%* | ||||||||||||||||||||||
能 | 3.2 | 7.7 | % | 3.2 | 5.4 | 12.8 | % | -40.6 | % | -40.6 | % | |||||||||||||||||
CASAND | 8.1 | 19.3 | % | 8.2 | 4.9 | 11.6 | % | 65.1 | % | 67.4 | % | |||||||||||||||||
糖尿病 | 1.9 | 4.5 | % | 2.1 | 1.9 | 4.6 | % | -4.1 | % | 5.9 | % | |||||||||||||||||
NextGel | 16.0 | 38.3 | % | 17.3 | 17.7 | 41.9 | % | -9.6 | % | -2.0 | % | |||||||||||||||||
哥伦比亚的Procaps | 12.6 | 30.2 | % | 15.2 | 12.3 | 29.1 | % | 2.6 | % | 23.8 | % | |||||||||||||||||
总供款边际 | 41.7 | 100.0 | % | 45.9 | 42.1 | 100.0 | % | -1.1 | % | 9.0 | % |
9M22 | %NR | 9M22* | 9M21 | %NR | Δ% | Δ%* | ||||||||||||||||||||||
能 | 11.6 | 10.0 | % | 11.6 | 9.9 | 10.0 | % | 17.5 | % | 17.7 | % | |||||||||||||||||
CASAND | 19.9 | 17.2 | % | 20.1 | 13.9 | 14.0 | % | 43.6 | % | 45.1 | % | |||||||||||||||||
糖尿病 | 3.2 | 2.8 | % | 3.6 | 4.5 | 4.5 | % | -28.5 | % | -20.2 | % | |||||||||||||||||
NextGel | 43.7 | 37.7 | % | 45.7 | 37.8 | 38.3 | % | 15.4 | % | 20.8 | % | |||||||||||||||||
哥伦比亚的Procaps | 37.5 | 32.3 | % | 42.7 | 33.7 | 34.1 | % | 11.1 | % | 26.6 | % | |||||||||||||||||
总供款边际 | 115.8 | 100.0 | % | 123.7 | 98.9 | 100.0 | % | 17.2 | % | 25.1 | % |
* | 不变货币基础 |
与9M21相比,CASAND、NextGel和Procaps哥伦比亚业务 部门在9M22的贡献利润率显著提高,这受到我们持续的投资组合盈利能力评估工作的积极影响。
在22年第三季度,NextGel本季度的贡献利润率 受到与佛罗里达州新生产设施(Sofgen Pharmtics WPB和Miramar Funtrition工厂)相关的所有费用的影响,这些设施正在整合其所有业务。CAN贡献利润率受到营销和推广费用增加的影响,其中包括医疗样本、媒体投资和ProCaps体验活动(推广RX 产品组合的活动)。这主要是对主要集中在22年第三季度的费用进行分期,如活动和营销促销。
7
CASAND的贡献利润率在本季度也出现了显著的改善,这受到多米尼加共和国销售更好的混合产品和收入总体增加的积极影响。Procaps哥伦比亚在不变货币方面表现出显著改善。Diabetrics还显示不变货币有所改善, 受到上述收入影响的负面影响。
EBITDA
调整后的EBITDA1 22年第3季度的总收入为2,290万美元,与21季度的2,530万美元相比下降了9.5%。在9M22,调整后的EBITDA总额为5960万美元, 与9M21相比增长了3.0%。
受SG&A费用增加的影响,调整后的EBITDA利润率在22季度为20.7%。
3Q22 | 3Q21 | Δ% | 9M22 | 9M21 | Δ% | |||||||||||||||||||
净收入 | 22.6 | (110.8 | ) | 不适用。 | 32.1 | (128.5 | ) | 不适用。 | ||||||||||||||||
财务费用 | (22.7 | ) | 50.7 | 不适用。 | (18.5 | ) | 79.2 | 不适用。 | ||||||||||||||||
所得税 | 7.8 | 3.6 | 118.9 | % | 11.1 | 6.3 | 75.0 | % | ||||||||||||||||
D&A | 4.0 | 4.5 | -10.0 | % | 12.4 | 13.4 | -7.3 | % | ||||||||||||||||
EBITDA | 11.7 | (52.2 | ) | 不适用。 | 37.1 | (29.5 | ) | 不适用。 | ||||||||||||||||
挂牌费用1 | - | 73.9 | 不适用。 | - | 73.9 | 不适用。 | ||||||||||||||||||
外汇换算调整2 | 9.0 | 0.6 | 1444.4 | % | 12.2 | 2.3 | 422.2 | % | ||||||||||||||||
交易费用3 | 1.3 | 1.4 | -6.2 | % | 7.4 | 7.2 | 2.59 | % | ||||||||||||||||
其他费用4 | 0.9 | 1.5 | -41.1 | % | 3.0 | 3.9 | -24.6 | % | ||||||||||||||||
调整后的EBITDA | 22.9 | 25.3 | -9.5 | % | 59.6 | 57.8 | 3.0 | % | ||||||||||||||||
调整后EBITDA利润率 | 20.7 | % | 23.6 | % | -293.8 bps | 19.3 | % | 20.4 | % | -110.2 bps |
财务费用
受以托管方式持有的Procaps普通股公允价值净额的影响,22季度财务支出净额共计2,270万美元,这是一个非现金项目。剔除这一影响,净财务支出总计700万美元,主要受利息支出的影响(22年第3季度为630万美元)。
1 | 上表-EBITDA-显示了调整后的EBITDA和净收益的对账,公司认为这是最具可比性的IFRS衡量标准,与调整后的EBITDA相比。有关详细的调整说明,请参阅附录中的“对账” 一节。 |
8
3Q22 | 3Q21 | Δ% | 9M22 | 9M21 | Δ% | |||||||||||||||||||
银行开支及收费 | (0.3 | ) | (0.5 | ) | -25.8 | % | (1.1 | ) | (1.8 | ) | -36.8 | % | ||||||||||||
其他财务费用 | (0.4 | ) | (0.1 | ) | 169.5 | % | (0.8 | ) | (0.5 | ) | 54.9 | % | ||||||||||||
托管持有的股份的公允价值净收益 | 28.6 | - | - | 36.3 | - | - | ||||||||||||||||||
认股权证负债的公允价值净收益 | 1.2 | - | - | 1.8 | - | - | ||||||||||||||||||
利息支出 | (6.3 | ) | (50.1 | ) | -87.4 | % | (17.6 | ) | (76.9 | ) | -77.1 | % | ||||||||||||
财务费用净额 | 22.7 | (50.7 | ) | 不适用。 | 18.5 | (79.2 | ) | 不适用。 |
净收入
ProCaps报告22财年第三季度净收益为2260万美元 ,而21财年第三季度净亏损为1.108亿美元。
9M22的净收益总计3210万美元,而9M21的净亏损为1.285亿美元。
3Q22 | 3Q21 | Δ% | 9M22 | 9M21 | Δ% | |||||||||||||||||||
息税前利润 | 7.6 | (56.6 | ) | 不适用。 | 24.7 | (42.9 | ) | 不适用。 | ||||||||||||||||
财务费用净额 | 22.7 | (50.7 | ) | 不适用。 | 18.5 | (79.2 | ) | 不适用。 | ||||||||||||||||
EBT | 30.4 | (107.3 | ) | 不适用。 | 43.2 | (122.1 | ) | 不适用。 | ||||||||||||||||
所得税 | (7.8 | ) | (3.6 | ) | 119 | % | (11.1 | ) | (6.3 | ) | 75 | % | ||||||||||||
净收入 | 22.6 | (110.8 | ) | 不适用。 | 32.1 | (128.5 | ) | 不适用。 |
负债
截至2022年9月30日,我们的总债务为2.539亿美元,而截至2021年12月31日的总债务为2.534亿美元。
债务总额主要包括优先债券1,133百万元、其他贷款6,120万元及银团贷款4,040万元。总债务的平均成本为8.5%。
截至2022年9月30日,现金总额为2,720万美元 ,而截至2021年12月31日,现金总额为7,210万美元,主要受营运资本增加以缓解一些供应链挑战(约1,000万美元)、上市公司费用增加以及为 和并购项目融资(约1,500万美元)和扩张资本支出(约7万美元)以支持未来增长的影响。
9
截至2022年9月30日的净债务总额为2.266亿美元,其中约67.3%为长期债务。
9M22 | YE 2021 | |||||||
短期 | 83.0 | 74.6 | ||||||
长期 | 170.8 | 178.7 | ||||||
总债务 | 253.9 | 253.4 | ||||||
现金和现金等价物。 | 27.2 | 72.1 | ||||||
净债务 | 226.6 | 181.3 | ||||||
调整后的EBITDA LTM | 101.4 | 99.7 | ||||||
净债务/调整息税前利润 | 2.2 | x | 1.8 | x |
过去12个月的净债务/调整后EBITDA 22年第三季度为2.2倍,而截至2021年12月31日的年度为1.8倍。
资本支出(“资本支出”)
截至2022年9月30日,资本支出总额为2310万美元,其中包括1530万美元的房地产、厂房和设备(PP&E)(占净收入的5.0%)和780万美元的无形资本支出(占净收入的2.5%)。
PP&E CAPEX主要是指为Fty trion建造新的Miramar工厂,增加我们工厂的装机容量和扩大分析实验室的能力。
无形资本支出主要是指对新产品开发的投资和产品的卫生注册费。
这些投资与我们的战略增长计划 保持一致,以提高产能、设施改进和提高开发新产品的能力。
9M22 | %NR | 2021 | %NR | Δ% | ||||||||||||||||
无形资本支出 | 7.8 | 2.5 | % | 5.9 | 1.4 | % | 31.5 | % | ||||||||||||
PP&E资本支出 | 15.3 | 5.0 | % | 10.9 | 2.7 | % | 39.9 | % | ||||||||||||
资本支出总额 | 23.1 | 7.5 | % | 16.8 | 4.1 | % | 36.9 | % |
10
现金流
9M22期间经营活动的现金流为2,200万美元,主要受营运资金变化的影响,特别是由于库存、资本支出和研发投资的增加。
9M22 | 9M21 | Δ% | ||||||||||
会计EBITDA | 37.1 | (29.5 | ) | 不适用。 | ||||||||
现金流的其他调整 | 4.1 | 79.4 | -94.9 | % | ||||||||
营运资金的变动 | (13 | ) | 4.8 | 不适用。 | ||||||||
运营现金 | 27.9 | 54.7 | -49.0 | % | ||||||||
支付的利息 | (1.3 | ) | (1.4 | ) | -8.2 | % | ||||||
收到的股息 | - | 0.3 | 不适用。 | |||||||||
已缴纳所得税 | (4.6 | ) | (2.7 | ) | 69.3 | % | ||||||
营运现金流 | 22.0 | 50.9 | -56.7 | % | ||||||||
资本支出与研发投资 | (20.5 | ) | (16.8 | ) | 22.2 | % | ||||||
自由现金流 | 1.5 | 34.1 | -95.6 | % | ||||||||
融资现金流 | (41.5 | ) | 76.4 | 不适用。 | ||||||||
现金增加(减少) | (40.0 | ) | 110.6 | 不适用。 |
现金转换周期为111天(1.344亿美元)。
(天) | 4Q21 | 1Q22 | 2Q22 | 3Q22 | ||||||||||||
应收账款(DSO) | 103 | 96 | 100 | 107 | ||||||||||||
库存(DIO) | 70 | 85 | 83 | 83 | ||||||||||||
供应商(DPO) | 75 | 78 | 76 | 79 | ||||||||||||
营运资金 | 98 | 103 | 107 | 111 |
关于ProCaps Group
Procaps Group,S.A.(以下简称“Procaps”)(纳斯达克代码: proc)是一家药品和保健解决方案、药品和医院用品的开发商,业务遍及五大洲50多个国家和地区。ProCaps在美洲的13个国家和地区有直接业务,有超过5,300名员工在可持续的模式下工作。Procaps开发、制造和营销非处方药(OTC)药品和处方药、营养补充剂和高效临床解决方案。欲了解更多信息,请访问www.proapsgroup.com或Procaps Group的投资者关系网站Investor.procapsgroup.com。
11
附录
非国际财务报告准则财务计量的使用
我们的管理层使用并披露EBITDA、调整后的EBITDA、调整后的EBITDA利润率、净债务与调整后的EBITDA比率、贡献利润率和按不变货币计算的净收入,这些都是非国际财务报告准则的财务信息,用于评估我们在不同时期的经营业绩并用于业务规划。我们相信 这些非国际财务报告准则财务指标的陈述对投资者很有用,因为它提供了更多信息,以便于比较历史经营业绩,确定基本经营业绩的趋势,并提供关于我们如何评估业务的更多洞察力和透明度 。这些非国际财务报告准则并不意味着孤立地考虑或替代根据国际会计准则理事会发布的国际财务报告准则(“IFRS”)列报的财务信息,而应被视为对我们根据国际财务报告准则 列报的财务信息的补充和补充。
EBITDA、调整后EBITDA、调整后EBITDA利润率 和净债务与调整后EBITDA比率
我们将EBITDA定义为扣除利息费用、净额、所得税费用以及折旧和摊销前的利润(亏损)。我们将调整后EBITDA定义为进一步调整的EBITDA ,以剔除因新冠肺炎疫情而产生的某些单独成本、与第二代联合收购公司(“Union”)的业务合并(“业务合并”)相关的某些交易成本、与业务合并相关的某些上市 费用、与业务转型举措相关的某些成本、某些 外币兑换调整和某些其他财务成本,以及公司可能不时认为适当的其他非经常性非运营或非常项目。我们还报告调整后EBITDA占净收入的百分比作为额外衡量标准 因此投资者可以评估我们调整后的EBITDA利润率。EBITDA、经调整EBITDA或经调整EBITDA利润率均未根据公认会计原则(“GAAP”)或国际财务报告准则列报,均为非国际财务报告准则财务计量。
我们使用EBITDA、调整后的EBITDA、调整后的EBITDA 利润率和净债务与调整后的EBITDA比率进行运营和财务决策,并相信这些衡量标准在评估我们的业绩时很有用,因为它们剔除了我们不认为是我们经营业绩指标的某些项目。EBITDA、调整后的EBITDA、调整后的EBITDA利润率和净债务与调整后的EBITDA比率也被我们的许多投资者和其他感兴趣的各方用来评估我们在报告期内的运营和财务表现。我们认为,EBITDA、调整后的EBITDA、调整后的EBITDA利润率和净债务与调整后的EBITDA比率的列报为投资者提供了有用的信息,因为它使我们能够 了解我们内部用于运营决策、预算编制、评估收购目标和评估我们的运营业绩的关键指标。
EBITDA、调整后EBITDA、调整后EBITDA利润率、 和净债务与调整后EBITDA比率不是国际财务报告准则所确认的术语,不应被视为净收益 (亏损)、经营活动现金流量或其他收入或现金流量表数据的替代品。这些措施作为分析性工具具有局限性,不应孤立地加以考虑,也不应替代《国际财务报告准则》中报告的我们对结果的分析。我们强烈鼓励 投资者全面审查我们的财务报表,不要依赖任何单一的财务指标。
由于非IFRS财务指标不是标准化的,我们定义的EBITDA、调整后EBITDA、调整后EBITDA利润率和净债务与调整后EBITDA比率可能无法与其他公司报告的类似 标题指标进行比较。因此,可能无法将我们使用的这些非国际财务报告准则财务指标与其他公司使用的财务指标进行比较。
附录A-1
投资组合概述
Procaps的产品组合由5个业务线组成:NextGel、糖尿病、Farma Procaps、临床专科和生命护理。
NextGel
NextGel是ProCaps的iCDMO(集成合同开发和制造组织)部门。我们开发和制造专有的SoftGel技术,如Unigel、Versagel、ChewGel、G-Tabs和专用口香糖。我们出口到50多个国家,并与全球和地区的制药公司合作。这是独家的 B2B渠道。
糖尿病
糖尿病是糖尿病患者的健康解决方案 。它是一个以患者为中心的解决方案,提供全面的产品组合和差异化服务。此解决方案 在哥伦比亚提供,我们预计从2023年开始在中美洲和墨西哥推出。
Farma Procaps
Farma Procaps生产、制造和销售品牌处方药。它代表着一个高增长的产品组合,专注于九个治疗领域:女性护理产品、止痛、皮肤护理、消化健康、生长和发育、心脏病学、视力护理、中枢神经系统和呼吸系统。
临床专科
临床专科业务线为医院和诊所开发、制造和销售高复杂性药物,如抗生素、血栓、免疫抑制剂、肿瘤学和止痛药产品。
维他命护理
VitalCare业务线通过专注于高流行治疗领域的广泛产品组合开发、制造、销售非处方药消费者保健产品,包括胃肠、皮肤护理、咳嗽、感冒、止痛药、泌尿科以及维生素、矿物质和补充剂。
我们的Farma Procaps、VitalCare和临床专科 业务部门属于三个业务部门:CAN、CASAND和PROCAPS哥伦比亚。
PROCAPS哥伦比亚主要服务于哥伦比亚市场;CAN主要服务于洪都拉斯、尼加拉瓜、萨尔瓦多、美国和危地马拉市场;CASAND主要服务于巴拿马、哥斯达黎加、厄瓜多尔、多米尼加共和国、秘鲁和玻利维亚市场。
附录A-2
EBITDA、调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润率的对账
截至2022年和2021年9月30日的三个月和九个月
3Q22 | 3Q21 | Δ% | 9M22 | 9M21 | Δ% | |||||||||||||||||||
净收入 | 22.6 | (110.8 | ) | 不适用。 | 32.1 | (128.5 | ) | 不适用。 | ||||||||||||||||
财务费用 | (22.7 | ) | 50.7 | 不适用。 | (18.5 | ) | 79.2 | 不适用。 | ||||||||||||||||
所得税 | 7.8 | 3.6 | 118.9 | % | 11.1 | 6.3 | 75.0 | % | ||||||||||||||||
D&A | 4.0 | 4.5 | -10.0 | % | 12.4 | 13.4 | -7.3 | % | ||||||||||||||||
EBITDA | 11.7 | (52.2 | ) | 不适用。 | 37.1 | (29.5 | ) | 不适用。 | ||||||||||||||||
挂牌费用1 | - | 73.9 | 不适用。 | - | 73.9 | 不适用。 | ||||||||||||||||||
FX 转换调整2 | 9.0 | 0.6 | 1444.4 | % | 12.2 | 2.3 | 422.2 | % | ||||||||||||||||
交易费用3 | 1.3 | 1.4 | -6.2 | % | 7.4 | 7.2 | 2.59 | % | ||||||||||||||||
其他费用4 | 0.9 | 1.5 | -41.1 | % | 3.0 | 3.9 | -24.6 | % | ||||||||||||||||
调整后的EBITDA | 22.9 | 25.3 | -9.5 | % | 59.6 | 57.8 | 3.0 | % | ||||||||||||||||
调整后EBITDA利润率 | 20.7 | % | 23.6 | % | -293.8 bps | 19.3 | % | 20.4 | % | -110.2 bps |
(1) | 上市费用7,390万美元,与Procaps从Union获得的视为上市服务相关,这是本公司向Union股东发行的与业务合并相关的普通股的视为成本 超出从Union获得的净资产之间的差额。根据IFRS 2股份支付的要求 |
(2) | 外币折算调整是指将我们某些子公司的货币余额从美元折算为这些子公司截至2022年9月30日和2021年9月30日的本位币而产生的汇兑损失。 |
(3) | 交易费用主要包括(I)咨询和法律费用以及与运营有关的费用,金额为330万美元(Ii)咨询 和与收购和其他交易有关的法律费用和费用,金额为 230万美元,(Iii)董事及高级保单保险因业务合并而产生的增量保单保险成本 为90万美元。 |
(4) | 其他费用包括在截至2022年9月30日的六个月内实施的业务转型计划。 |
使用恒定货币
由于汇率是了解期间间比较的一个重要因素,我们相信,除了IFRS报告的业绩外,在不变货币基础上列报某些财务指标和结果有助于提高投资者 了解我们的经营业绩并评估我们与前几个时期相比的表现的能力。不变货币信息 是非国际财务报告准则的财务信息,它比较期间之间的结果,就好像汇率在一段时间内保持不变。 我们使用不变货币基础上的结果作为评估我们业绩的一种衡量标准。我们目前按固定汇率 列报净收入。我们通过使用前期(截至2021年9月30日的9个月)外币汇率计算截至2022年9月30日的9个月的9个月末期间来计算不变货币。在截至2021年9月30日的9个月里,我们运营的主要地区市场的功能性外币,如哥伦比亚比索和巴西雷亚尔,在不变货币基础上进行了调整,汇率分别为1美元兑3,697.10科普和1美元兑5.3317雷亚尔。 我们通常指的是在不变货币基础上计算的此类金额,以排除汇率的影响。这些结果 应作为对根据《国际财务报告准则》报告的结果的补充,而不是替代。按不变货币计算的业绩 在我们公布时,可能无法与其他公司使用的类似名称衡量标准相比较,也不是根据国际财务报告准则提出的业绩衡量标准 。
贡献 利润率
我们将贡献毛利 定义为毛利减去销售费用。贡献利润率是我们用来评估我们的盈利能力的关键业绩指标之一。 我们认为,与制药行业的其他公司相比,贡献利润率对于投资者评估我们的经营业绩很有用。 因为该行业的公司通常使用类似的衡量标准。
附录A-3
下表提供了截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月的毛利润与贡献利润率的对账。
美元/百万美元 | 3Q21 | 9M22 | 3Q22 | 9M22 | ||||||||||||
NextGel | ||||||||||||||||
净收入 | 31.4 | 83.9 | 36.4 | 94.7 | ||||||||||||
齿轮齿 | (13.8 | ) | (39.1 | ) | (16.8 | ) | (41.7 | ) | ||||||||
毛利 | 17.7 | 44.8 | 19.6 | 53.0 | ||||||||||||
毛利率% | 56.2 | % | 53.4 | % | 53.8 | % | 56.0 | % | ||||||||
销售和市场营销费用 | (2.7 | ) | (9.7 | ) | (3.6 | ) | (9.3 | ) | ||||||||
贡献保证金 | 14.9 | 35.1 | 16.0 | 43.7 | ||||||||||||
贡献保证金% | 47.6 | % | 41.9 | % | 43.8 | % | 46.1 | % | ||||||||
- | - | |||||||||||||||
ProCaps列 | ||||||||||||||||
净收入 | 40.9 | 109.5 | 36.8 | 108.3 | ||||||||||||
齿轮齿 | (20.4 | ) | (54.4 | ) | (16.8 | ) | (48.9 | ) | ||||||||
毛利 | 20.4 | 55.1 | 20.1 | 59.4 | ||||||||||||
毛利率% | 50.0 | % | 50.3 | % | 54.4 | % | 54.9 | % | ||||||||
销售和市场营销费用 | (8.1 | ) | (21.3 | ) | (7.4 | ) | (21.9 | ) | ||||||||
贡献保证金 | 12.3 | 33.7 | 12.6 | 37.5 | ||||||||||||
贡献保证金% | 30.1 | % | 30.8 | % | 34.2 | % | 34.6 | % | ||||||||
0 | % | 0 | % | |||||||||||||
能 | ||||||||||||||||
净收入 | 14.1 | 31.2 | 14.4 | 42.5 | ||||||||||||
齿轮齿 | (4.1 | ) | (9.5 | ) | (5.6 | ) | (15.5 | ) | ||||||||
毛利 | 10.1 | 21.7 | 8.8 | 27.1 | ||||||||||||
毛利率% | 71.3 | % | 69.5 | % | 61.2 | % | 63.6 | % | ||||||||
销售和市场营销费用 | (4.7 | ) | (11.8 | ) | (5.6 | ) | (15.5 | ) | ||||||||
贡献保证金 | 5.4 | 9.9 | 3.2 | 11.6 | ||||||||||||
贡献保证金% | 38.1 | % | 31.6 | % | 22.1 | % | 27.2 | % | ||||||||
0 | 0 | |||||||||||||||
CASAND | ||||||||||||||||
净收入 | 13.2 | 38.3 | 17.7 | 47.4 | ||||||||||||
齿轮齿 | (2.5 | ) | (8.4 | ) | (1.7 | ) | (6.8 | ) | ||||||||
毛利 | 10.7 | 29.9 | 16.0 | 40.6 | ||||||||||||
毛利率% | 81.3 | % | 78.1 | % | 90.3 | % | 85.7 | % | ||||||||
销售和市场营销费用 | (5.8 | ) | (16.0 | ) | (7.9 | ) | (20.7 | ) | ||||||||
贡献保证金 | 4.9 | 13.9 | 8.1 | 19.9 | ||||||||||||
贡献保证金% | 37.1 | % | 36.2 | % | 45.5 | % | 42.0 | % | ||||||||
0 | 0 | |||||||||||||||
糖尿病 | ||||||||||||||||
净收入 | 7.3 | 20.4 | 5.0 | 15.5 | ||||||||||||
齿轮齿 | (3.8 | ) | (11.8 | ) | (1.9 | ) | (8.3 | ) | ||||||||
毛利 | 3.4 | 8.6 | 3.1 | 7.3 | ||||||||||||
毛利率% | 47.0 | % | 42.2 | % | 61.8 | % | 46.8 | % | ||||||||
销售和市场营销费用 | (1.5 | ) | (4.1 | ) | (1.2 | ) | (4.1 | ) | ||||||||
贡献保证金 | 1.9 | 4.5 | 1.9 | 3.2 | ||||||||||||
贡献保证金% | 26.7 | % | 21.9 | % | 37.3 | % | 20.6 | % | ||||||||
0 | 0 | |||||||||||||||
总计 | ||||||||||||||||
净收入 | 106.8 | 283.2 | 110.4 | 308.5 | ||||||||||||
齿轮齿 | (44.6 | ) | (123.2 | ) | (42.8 | ) | (121.1 | ) | ||||||||
毛利 | 62.3 | 160.1 | 67.6 | 187.3 | ||||||||||||
毛利率% | 58.3 | % | 56.5 | % | 61.2 | % | 60.7 | % | ||||||||
销售和市场营销费用 | (22.8 | ) | (63.9 | ) | (25.9 | ) | (71.7 | ) | ||||||||
贡献保证金 | 39.4 | 96.1 | 41.7 | 115.6 | ||||||||||||
贡献保证金% | 36.9 | % | 34.0 | % | 37.8 | % | 37.5 | % |
附录A-4
未经审计的简明合并 中期损益表和其他全面收益表
截至2022年和2021年9月30日的三个月和九个月
(除非另有说明,否则以千美元为单位)
截至九月三十日止的三个月 | 截至以下日期的九个月 9月30日 | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 如 所述1 | |||||||||||||
收入 | $ | 110,403 | $ | 106,829 | $ | 308,453 | $ | 283,206 | ||||||||
销售成本 | (42,845 | ) | (44,577 | ) | (121,139 | ) | (123,152 | ) | ||||||||
毛利 | 67,558 | 62,252 | 187,314 | 160,054 | ||||||||||||
销售和市场营销费用 | (25,875 | ) | (22,841 | ) | (71,697 | ) | (61,191 | ) | ||||||||
行政费用 | (24,337 | ) | (21,011 | ) | (77,737 | ) | (64,670 | ) | ||||||||
财务收入/(费用),净额 | 22,748 | (50,651 | ) | 18,539 | (79,242 | ) | ||||||||||
其他费用,净额 | (9,706 | ) | (75,024 | ) | (13,209 | ) | (77,096 | ) | ||||||||
税前收益/(亏损) | 30,388 | (107,275 | ) | 43,210 | (122,145 | ) | ||||||||||
所得税费用 | (7,808 | ) | (3,566 | ) | (11,104 | ) | (6,342 | ) | ||||||||
当期收入/(亏损) | $ | 22,580 | $ | (110,841 | ) | $ | 32,106 | $ | (128,487 | ) | ||||||
该期间的收入/(亏损)可归因于: | ||||||||||||||||
本公司的业主 | 22,580 | (110,897 | ) | 32,106 | (128,865 | ) | ||||||||||
非控制性权益 | — | 56 | — | 378 | ||||||||||||
每股收益: | ||||||||||||||||
本公司普通股持有人当期应占基本收入/(亏损)2 | 0.22 | (1.14 | ) | 0.32 | (1.32 | ) |
附录A-5
未经审计的简明合并中期损益及其他全面收益报表
截至2022年、2022年和2021年9月30日的三个月和九个月
(单位:千美元,除非 另有说明)
截至九月三十日止的三个月 | 截至九月三十日止的九个月 | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 如 所述1 | |||||||||||||
当期收入/(亏损) | $ | 22,580 | $ | (110,841 | ) | $ | 32,106 | $ | (128,487 | ) | ||||||
其他综合(亏损)/收入 | ||||||||||||||||
不会重新分类为损益的项目: | ||||||||||||||||
确定收益负债净额的重新计量 | — | — | — | 84 | ||||||||||||
与以后不会重新分类为损益的项目有关的所得税 | — | — | — | (29 | ) | |||||||||||
税后净额 | — | — | — | 55 | ||||||||||||
随后将重新分类为损益的项目: | ||||||||||||||||
涉外业务翻译的交流差异 | (3,513 | ) | 567 | (4,279 | ) | (3,949 | ) | |||||||||
当期其他综合(亏损)/收入,税后净额 | (3,513 | ) | 567 | (4,279 | ) | (3,894 | ) | |||||||||
当期综合收益/(亏损)合计 | $ | 19,067 | $ | (110,274 | ) | $ | 27,827 | $ | (132,381 | ) | ||||||
当期综合收益/(亏损)总额,归因于: | ||||||||||||||||
本公司的业主 | 19,077 | (110,330 | ) | 27,827 | (132,759 | ) | ||||||||||
非控制性权益 | (10 | ) | 56 | — | 378 |
1 | 请参阅附注2.2。重述以前发布的财务报表 |
附录A-6
未经审计的简明合并中期财务报表
截至2022年9月30日和2021年12月31日
(单位:千美元,除非 另有说明)
截至2022年9月30日 | 截至12月31日, 2021 | |||||||
资产 | ||||||||
非流动资产 | ||||||||
财产、厂房和设备、净值 | 74,128 | 72,638 | ||||||
使用权资产 | 41,039 | 40,167 | ||||||
商誉 | 6,668 | 6,803 | ||||||
无形资产 | 31,278 | 30,171 | ||||||
对合资企业的投资 | 2,195 | 2,443 | ||||||
其他金融资产 | 220 | 256 | ||||||
递延税项资产 | 7,839 | 7,067 | ||||||
其他资产 | 4,448 | 4,531 | ||||||
非流动资产总额 | $ | 167,815 | $ | 164,076 | ||||
流动资产 | ||||||||
现金 | 27,215 | 72,112 | ||||||
贸易和其他应收款净额 | 129,284 | 117,449 | ||||||
库存,净额 | 100,361 | 79,430 | ||||||
关联方所欠款项 | 2,698 | 1,147 | ||||||
流动纳税资产 | 32,155 | 22,082 | ||||||
其他流动资产 | 11,643 | 5,839 | ||||||
流动资产总额 | $ | 303,356 | $ | 298,059 | ||||
总资产 | $ | 471,171 | $ | 462,135 | ||||
负债和股东权益(赤字) | ||||||||
权益(赤字) | ||||||||
股本 | 1,011 | 1,011 | ||||||
股票溢价 | 377,677 | 377,677 | ||||||
储量 | 45,743 | 42,749 | ||||||
累计赤字 | (401,947 | ) | (431,059 | ) | ||||
累计其他综合损失 | (32,057 | ) | (27,778 | ) | ||||
公司所有者应占权益(亏损) | $ | (9,573 | ) | $ | (37,400 | ) | ||
非控制性权益 | (940 | ) | (940 | ) | ||||
总股本(赤字) | $ | (10,513 | ) | $ | (38,340 | ) | ||
非流动负债 | ||||||||
借款 | 170,818 | 178,720 | ||||||
认股权证负债 | 21,325 | 23,112 | ||||||
以托管方式持有的股份 | 65,543 | 101,859 | ||||||
递延税项负债 | 2,409 | 6,070 | ||||||
其他负债 | 2,138 | 2,750 | ||||||
非流动负债总额 | $ | 262,233 | $ | 312,511 | ||||
流动负债 | ||||||||
借款 | 83,039 | 74,646 | ||||||
贸易和其他应付账款净额 | 95,272 | 85,381 | ||||||
欠关联方的款项 | 3,523 | 8,450 | ||||||
流动税项负债 | 21,080 | 11,756 | ||||||
条文 | 111 | 501 | ||||||
其他负债 | 16,426 | 7,230 | ||||||
流动负债总额 | $ | 219,451 | $ | 187,964 | ||||
总负债和股东权益(赤字) | $ | 471,171 | $ | 462,135 |
附录A-7
Procaps Group S.A.及其子公司(集团)
未经审计的现金流量简明合并中期报表
截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月
(单位:千美元,除非 另有说明)
截至 9月30日的9个月 | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
经营活动 | ||||||||
当期收入/(亏损) | $ | 32,106 | $ | (128,487 | ) | |||
对净收益(亏损)与经营活动现金净额进行的调整: | ||||||||
财产、厂房和设备折旧 | 4,481 | 4,184 | ||||||
使用权资产折旧 | 4,539 | 3,281 | ||||||
无形资产摊销 | 3,365 | 5,892 | ||||||
所得税费用 | 11,104 | 6,342 | ||||||
财务(收入)/支出 | (18,539 | ) | 79,242 | |||||
IFRS 2基于股份的支付费用(上市费用) | — | 73,917 | ||||||
合资企业的成果份额 | 239 | (371 | ) | |||||
财产、厂房和设备的销售净额(收益)/损失 | (503 | ) | 710 | |||||
库存拨备 | 2,475 | 3,263 | ||||||
坏账准备 | 1,830 | 741 | ||||||
条文 | 9 | 1,182 | ||||||
营运资本变动前的经营活动现金流 | 41,106 | 49,896 | ||||||
(增加)/减少营业资产和负债: | ||||||||
贸易和其他应收款 | (13,020 | ) | (14,271 | ) | ||||
关联方所欠款项 | (1,555 | ) | (835 | ) | ||||
盘存 | (22,851 | ) | (15,523 | ) | ||||
流动纳税资产 | (10,073 | ) | (4,540 | ) | ||||
其他流动资产 | (5,803 | ) | (563 | ) | ||||
贸易和其他应付款 | 32,800 | 23,435 | ||||||
欠关联方的款项 | 1,637 | (252 | ) | |||||
流动税项负债 | (1,625 | ) | (1,120 | ) | ||||
其他负债 | 7,573 | 20,309 | ||||||
条文 | (408 | ) | (1,182 | ) | ||||
其他金融资产 | 36 | 321 | ||||||
其他资产 | 83 | (946 | ) | |||||
运营产生的现金 | 27,900 | 54,729 | ||||||
支付的利息 | (1,261 | ) | (1,373 | ) | ||||
收到的股息 | — | 300 | ||||||
已缴纳所得税 | (4,589 | ) | (2,711 | ) | ||||
经营活动提供的现金流 | $ | 22,050 | $ | 50,945 | ||||
投资活动 | ||||||||
购置财产、厂房和设备 | (15,293 | ) | (10,933 | ) | ||||
出售财产、厂房和设备所得收益 | 2,653 | 26 | ||||||
收购无形资产 | (7,757 | ) | (5,898 | ) | ||||
给关联方的预付款 | (138 | ) | — | |||||
用于投资活动的现金流 | $ | (20,535 | ) | $ | (16,805 | ) | ||
融资活动 | ||||||||
借款收益 | 77,253 | 125,335 | ||||||
偿还借款 | (97,290 | ) | (115,642 | ) | ||||
向关联方支付款项 | (6,625 | ) | (3,577 | ) | ||||
为借款支付的利息 | (10,028 | ) | (10,316 | ) | ||||
支付租赁债务 | (4,858 | ) | (4,354 | ) | ||||
赎回股份 | — | (45,000 | ) | |||||
收购中获得的现金 | — | 129,986 | ||||||
融资活动产生的现金流(用于 | $ | (41,548 | ) | $ | 76,432 | |||
现金净(减)增 | (40,033 | ) | 110,572 | |||||
期初现金 | 72,112 | 4,229 | ||||||
汇率波动的影响 | (4,864 | ) | (14,609 | ) | ||||
期末现金 | $ | 27,215 | $ | 100,192 | ||||
非现金融资和投资活动 2 | $ | 42,328 | $ | 44,137 |
附录A-8
前瞻性陈述
本新闻稿包含“前瞻性的 声明”。前瞻性陈述可以通过使用诸如“预测”、“打算”、“寻求”、“目标”、“预期”、“相信”、“预期”、“估计”、“计划”、“展望”和“项目”以及其他类似的词语来识别,这些词语预测或指示未来事件或趋势,或者不是历史事件的陈述。此类前瞻性表述包括与收购Grupo Somar的时机和完成有关的预期;与Grupo Somar和Procaps在墨西哥的业务整合有关的预期;收购完成后Grupo Somar将产生的合并公司总收入的估计百分比;有关Rx产品流水线的预期;关于建设新的口香糖制造设施的预期;关于Procaps产品开发能力因西棕榈滩设施的运营而提高的预期;对美国和欧洲经济衰退、我们运营市场的货币贬值和供应链中断的预期;对在萨尔瓦多、秘鲁和墨西哥推出Diabetrics解决方案的预期;以及对Procaps的汇总战略和创新制药解决方案和新扩张计划的多管齐下的增长战略的预期 。有关ProCaps业务的收入、收益、业绩、战略、协同效应、前景和其他方面的前瞻性陈述是基于受风险和不确定因素影响的当前预期。有几个因素可能导致实际结果或结果与这些前瞻性陈述所表明的结果大不相同。这些声明涉及风险。, 不确定性,以及其他可能导致实际结果、活动水平、业绩或成就与这些前瞻性表述中明示或暗示的信息大不相同的因素。尽管我们认为本新闻稿中包含的每个前瞻性陈述都有合理的依据,但我们提醒您,这些陈述是基于我们目前已知的事实和因素以及我们对未来的预测,我们不能确定这些事实和因素。我们不能向您保证本新闻稿中的前瞻性陈述将被证明是准确的。这些前瞻性声明受大量 重大风险和不确定因素的影响,可能导致实际结果与预期结果大不相同,其中包括: 确认收购索马尔集团的预期收益的能力;新冠肺炎对Procaps业务的影响;与收购和整合索马尔集团相关的成本;适用法律法规的变化; ProCaps可能受到其他经济、商业和/或竞争因素不利影响的可能性;以及其他风险和不确定性。包括 ProCaps提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的Form 20-F年度报告中“风险因素”项下的那些因素,以及ProCaps提交给美国证券交易委员会的其他文件。如果这些风险或不确定性中的一个或多个成为现实,或者我们的任何假设被证明是不正确的,实际结果可能与这些前瞻性陈述中预测的结果在重大方面有所不同。除适用证券法可能要求外,我们不承担任何因新信息、未来事件或其他原因而更新或修改任何前瞻性陈述的义务。相应地,, 您不应过度依赖这些声明。
附录A-9