附件99.1
Viant科技公司宣布推出第三款
2022年第四季度财务业绩
加利福尼亚州欧文,2022年11月9日-领先的基于人的广告软件公司Viant Technology Inc.(纳斯达克代码:DSP.)今天公布了截至2022年9月30日的第三季度财务业绩。
我们看到第三季度广告客户在我们平台上的支出健康增长了19%,远远高于整个数字广告版图的增长率。Viant联合创始人兼首席执行官蒂姆·范德胡克表示:“我们继续受到与更大广告商及其代理商的战略对话的鼓舞,他们因我们的全方位功能和家庭ID技术而来到我们身边。虽然不利的宏观经济环境将在短期内影响我们,但我们仍然相信,在广告支出重点不断变化的时期,我们平台的丰富能力和灵活性质将使我们的产品对我们的客户更有价值。“
2022年第三季度财务亮点,同比:
公认会计原则
• |
收入为4880万美元,下降4% |
|
• |
毛利为2,130万美元,减少3% |
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• |
净亏损为1240万美元,或A类普通股稀释后每股亏损0.22美元,而2021年第三季度净亏损1220万美元,或A类普通股稀释后每股亏损0.20美元 |
|
• |
截至2022年9月30日的现金和现金等价物为1.997亿美元,没有未偿债务 |
|
非公认会计原则(1)
• |
不含TAC的捐款为3210万美元,减少6% |
|
• |
调整后的EBITDA为180万美元,而2021年第三季度为650万美元 |
|
• |
2021年第三季度,非GAAP净亏损为440万美元,或A类普通股稀释后每股亏损0.06美元,而非GAAP净收益为310万美元,或A类普通股稀释后每股收益0.04美元 |
|
业务亮点:
● |
广告客户在阿德尔菲平台上的花费(2)同比增长19% |
|
● |
活跃客户(3)截至2022年9月30日增长至334家,同比增长29%,增幅为10% |
|
● |
流媒体音频继续是一个快速增长的渠道,其增长轨迹与CTV相似,占本季度广告商支出的6% |
|
● |
Viant通过率先在市场上推出《我的世界》游戏内广告来扩展其全方位渠道能力 |
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● |
与Snowflake的新集成为客户在合作伙伴之间使用Viant的家庭ID时提供了更安全、更高效和更精简的数据共享能力。通过这一合作关系,Viant帮助品牌和媒体所有者实现更符合隐私的安全ID,以更好地优化活动。 |
|
考虑到不利的宏观经济环境,我们对第三季度我们平台上的广告客户支出水平感到满意。随着我们进入第四季度,我们看到我们在第三季度经历的广告客户支出的回落在第四季度继续,因为广告客户仍然受到消费者需求疲软的挑战,“Viant首席财务官拉里·马登说。尽管面临短期逆风,我们仍然有信心实现长期的背线增长和EBITDA扩张。我们强大的资产负债表,加上严谨的成本管理,应使我们能够安然度过这场经济风暴,并以更强大的姿态走出困境。
指导意见:
对于2022年第四季度,公司预计:
● |
收入在5,200万至5,700万美元之间 |
● |
捐款(不含TAC)在3,200万美元至3,550万美元之间 |
● |
广告客户支出同比下降20%至11% |
● |
调整后的EBITDA在150万美元至100万美元之间 |
除TAC外的贡献、调整后的EBITDA、调整后的EBITDA占除TAC外贡献的百分比、非GAAP净收益(亏损)、A类普通股每股非GAAP收益(亏损)--基本、稀释和非GAAP运营费用是非GAAP财务衡量标准。这些非公认会计准则财务措施应作为对根据公认会计准则提供的信息的补充,但不应作为替代。这些非GAAP财务衡量标准与Viant根据GAAP确定的财务结果的对账包含在本新闻稿末尾的“非GAAP财务衡量标准的对账”一节中。有关这些非GAAP财务衡量标准的说明,包括管理层使用每种衡量标准的原因,请参阅本新闻稿中的“非GAAP财务衡量标准”。我们无法在前瞻性基础上估计净收益(亏损),也无法在前瞻性基础上将调整后的EBITDA、调整后的EBITDA占除TAC贡献的百分比调整后的EBITDA以及非GAAP运营费用与最接近的相应GAAP财务指标进行协调,而不会做出不合理的努力,因为这些非GAAP财务指标所不包括的费用具有变异性和复杂性;特别是,我们的基于股票的薪酬的措施和效果与我们的股价不可预测的波动直接影响的新股权授予相关,以及我们无法根据当前宏观经济环境预测的未来流量获取成本和其他平台运营费用的影响。我们预计上述费用的变化可能会对我们未来的GAAP财务业绩产生重大的、潜在的不可预测的影响。
电话会议和网络广播详细信息:
Viant将于2022年11月9日星期三下午2点主持电话会议和网络直播,讨论其财务业绩。太平洋时间(下午5:00东部时间)。可以从Viant的投资者关系网站上收看这次电话会议的网络直播。电话会议结束后,该网站将提供网络直播的存档版本。
关于维昂特
VIANT®(纳斯达克代码:DSP)是一家领先的广告软件公司,使营销人员能够通过基于云的平台来规划、执行和衡量全方位的广告活动。VIANT的自助式需求方平台ADELPHY®为联网电视、线性电视、移动、桌面、音频、游戏和数字户外频道提供程序性广告。2022年,维昂特被公认为数字信号处理器领域的领导者,获得了®认证的最佳工作场所,联合创始人蒂姆和克里斯·范德胡克被评为安永年度企业家。欲了解更多信息,请访问viantinc.com。
介绍
Viant Technology LLC已被确定为会计目的的前身,因此,首次公开募股前期间的综合财务报表和相关组织交易已进行调整,以合并以前独立的实体进行列报。本新闻稿中提供的2021年1月1日至2021年2月11日期间的金额代表Viant Technology LLC的历史运营情况。截至2022年9月30日和2021年2月12日期间的金额反映了Viant技术公司的综合业务。
前瞻性陈述
本新闻稿包含符合1995年美国私人证券诉讼改革法安全港条款的“前瞻性陈述”。前瞻性表述包括但不限于任何可能预测、预测、指示或暗示未来结果、业绩或成就的表述,可能包含诸如“指导”、“相信”、“预期”、“估计”、“项目”、“计划”、“将”或具有类似含义的词语或短语。前瞻性陈述不应被解读为对未来业绩或结果的保证,也不一定准确地说明将在什么时候或由什么时候实现这种业绩或结果。本新闻稿中包含的前瞻性陈述涉及Viant的预期财务业绩和经营业绩,包括我们对收入、贡献(除TAC外)、广告客户支出增长和调整后的EBITDA的指导,以及关于我们认为强大的资产负债表和纪律严明的成本管理应使我们能够经受住当前宏观经济状况和短期逆风的陈述。前瞻性表述基于当前的预期、预测和假设,这些预期、预测和假设涉及风险和不确定性,包括但不限于节目广告市场的发展速度慢于Viant的预期或以不同的方式发展、客户的需求和期望、吸引和留住客户的能力以及其他超出我们控制范围的经济、竞争、政府和技术因素,这些因素可能会导致我们的业务、战略或实际结果与前瞻性表述大不相同。我们不打算也没有义务更新任何前瞻性陈述,无论是由于新信息、未来事件或其他原因。, 除非适用法律另有要求。投资者请参考我们提交给证券交易委员会的文件,包括我们的Form 10-K年度报告和后续的Form 10-Q季度报告,以获取有关可能导致实际结果与任何前瞻性陈述中所表达的大不相同的风险和不确定性的更多信息。
媒体联系人:
Sondra Magness
邮箱:Press@viantinc.com
投资者联系方式:
Nicole Borsje
邮箱:Investors@viantinc.com
(1)有关我们如何定义、使用和计算这些非GAAP财务指标及其与最直接可比的GAAP财务指标的协调的讨论,请参阅本新闻稿中的“非GAAP财务指标”和“非GAAP财务指标的协调”项下的补充附表。
(2)我们将我们平台上的广告客户支出定义为向我们的客户收取在我们平台上活动的总金额,包括广告媒体、第三方数据、其他附加功能和我们向客户收取的平台费用。有关我们如何使用该指标以及为什么它对投资者有用的讨论,请参阅“运营指标”。
(3)我们将活跃客户定义为在过去12个月内通过我们的平台进行了总计至少5000美元的除TAC贡献的客户。有关我们如何使用该指标以及为什么它对投资者有用的讨论,请参阅“运营指标”。
Viant科技公司
简明合并业务报表
(未经审计;以千计,每股数据除外)
|
|
截至三个月 9月30日, |
|
|
九个月结束 9月30日, |
|
||||||||||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
||||
收入 |
|
$ |
48,830 |
|
|
$ |
50,857 |
|
|
$ |
142,659 |
|
|
$ |
141,412 |
|
运营费用:(1) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
平台运营 |
|
|
27,530 |
|
|
|
28,967 |
|
|
|
84,674 |
|
|
|
85,026 |
|
销售和市场营销 |
|
|
16,949 |
|
|
|
15,131 |
|
|
|
47,991 |
|
|
|
49,869 |
|
技术与发展 |
|
|
5,576 |
|
|
|
6,590 |
|
|
|
15,590 |
|
|
|
20,521 |
|
一般和行政 |
|
|
11,650 |
|
|
|
11,981 |
|
|
|
34,458 |
|
|
|
36,477 |
|
总运营费用 |
|
|
61,705 |
|
|
|
62,669 |
|
|
|
182,713 |
|
|
|
191,893 |
|
运营亏损 |
|
|
(12,875 |
) |
|
|
(11,812 |
) |
|
|
(40,054 |
) |
|
|
(50,481 |
) |
利息支出(收入),净额 |
|
|
(455 |
) |
|
|
227 |
|
|
|
(282 |
) |
|
|
703 |
|
其他费用,净额 |
|
|
6 |
|
|
|
121 |
|
|
|
309 |
|
|
|
53 |
|
债务清偿收益 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(6,110 |
) |
其他费用(收入)合计,净额 |
|
|
(449 |
) |
|
|
348 |
|
|
|
27 |
|
|
|
(5,354 |
) |
净亏损 |
|
|
(12,426 |
) |
|
|
(12,160 |
) |
|
|
(40,081 |
) |
|
|
(45,127 |
) |
减去:非控股权益应占净亏损 |
|
|
(9,300 |
) |
|
|
(9,623 |
) |
|
|
(30,362 |
) |
|
|
(35,829 |
) |
Viant Technology Inc.的净亏损。 |
|
$ |
(3,126 |
) |
|
$ |
(2,537 |
) |
|
$ |
(9,719 |
) |
|
$ |
(9,298 |
) |
A类普通股每股亏损: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本信息 |
|
$ |
(0.22 |
) |
|
$ |
(0.20 |
) |
|
$ |
(0.69 |
) |
|
$ |
(0.78 |
) |
稀释 |
|
$ |
(0.22 |
) |
|
$ |
(0.20 |
) |
|
$ |
(0.69 |
) |
|
$ |
(0.78 |
) |
A类已发行普通股的加权平均股票: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
基本信息 |
|
|
14,306 |
|
|
|
12,489 |
|
|
|
14,078 |
|
|
|
11,894 |
|
稀释 |
|
|
14,306 |
|
|
|
12,489 |
|
|
|
14,078 |
|
|
|
11,894 |
|
(1)包括在业务费用中的基于股票的薪酬和折旧及摊销如下:
|
|
截至三个月 9月30日, |
|
|
九个月结束 9月30日, |
|
||||||||||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
||||
基于股票的薪酬: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
平台运营 |
|
$ |
1,233 |
|
|
$ |
3,142 |
|
|
$ |
3,622 |
|
|
$ |
11,843 |
|
销售和市场营销 |
|
|
2,324 |
|
|
|
4,859 |
|
|
|
6,929 |
|
|
|
23,586 |
|
技术与发展 |
|
|
1,430 |
|
|
|
3,015 |
|
|
|
4,024 |
|
|
|
10,983 |
|
一般和行政 |
|
|
2,724 |
|
|
|
4,399 |
|
|
|
7,280 |
|
|
|
15,780 |
|
基于股票的薪酬总额 |
|
$ |
7,711 |
|
|
$ |
15,415 |
|
|
$ |
21,855 |
|
|
$ |
62,192 |
|
|
|
截至三个月 9月30日, |
|
|
九个月结束 9月30日, |
|
||||||||||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
||||
折旧和摊销: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
平台运营 |
|
$ |
2,685 |
|
|
$ |
2,255 |
|
|
$ |
7,744 |
|
|
$ |
5,949 |
|
销售和市场营销 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
技术与发展 |
|
|
432 |
|
|
|
421 |
|
|
|
1,250 |
|
|
|
1,185 |
|
一般和行政 |
|
|
249 |
|
|
|
296 |
|
|
|
752 |
|
|
|
890 |
|
折旧及摊销总额 |
|
$ |
3,366 |
|
|
$ |
2,972 |
|
|
$ |
9,746 |
|
|
$ |
8,024 |
|
Viant科技公司
简明合并资产负债表
(未经审计;以千计,共享数据除外)
|
|
截至9月30日, |
|
|
截至12月31日, |
|
||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
||
资产 |
|
|
|
|
|
|
|
|
流动资产: |
|
|
|
|
|
|
|
|
现金和现金等价物 |
|
$ |
199,665 |
|
|
$ |
238,480 |
|
应收账款,扣除准备后的净额 |
|
|
93,609 |
|
|
|
110,739 |
|
预付费用和其他流动资产 |
|
|
6,010 |
|
|
|
2,967 |
|
流动资产总额 |
|
|
299,284 |
|
|
|
352,186 |
|
财产、设备和软件,净值 |
|
|
22,681 |
|
|
|
22,331 |
|
经营性租赁资产 |
|
|
22,816 |
|
|
|
— |
|
无形资产,净额 |
|
|
945 |
|
|
|
1,786 |
|
商誉 |
|
|
12,422 |
|
|
|
12,422 |
|
其他资产 |
|
|
348 |
|
|
|
406 |
|
总资产 |
|
$ |
358,496 |
|
|
$ |
389,131 |
|
负债和股东权益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
流动负债: |
|
|
|
|
|
|
|
|
应付帐款 |
|
$ |
29,897 |
|
|
$ |
32,877 |
|
应计负债 |
|
|
28,202 |
|
|
|
34,086 |
|
应计补偿 |
|
|
8,235 |
|
|
|
12,247 |
|
递延收入的当期部分 |
|
|
65 |
|
|
|
1,317 |
|
经营租赁负债的当期部分 |
|
|
2,813 |
|
|
|
— |
|
其他流动负债 |
|
|
1,423 |
|
|
|
2,531 |
|
流动负债总额 |
|
|
70,635 |
|
|
|
83,058 |
|
长期债务 |
|
|
— |
|
|
|
17,500 |
|
递延收入的长期部分 |
|
|
— |
|
|
|
5,234 |
|
经营租赁负债的长期部分 |
|
|
21,967 |
|
|
|
— |
|
其他长期负债 |
|
|
— |
|
|
|
765 |
|
总负债 |
|
|
92,602 |
|
|
|
106,557 |
|
承付款和或有事项 |
|
|
|
|
|
|
|
|
股东权益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
优先股,面值0.001美元 |
|
|
|
|
|
|
|
|
授权股份--1,000,000股 |
|
|
|
|
|
|
|
|
已发行且未偿还--无 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
A类普通股,面值0.001美元 |
|
|
|
|
|
|
|
|
授权股份--4.5亿股 |
|
|
|
|
|
|
|
|
Issued — 14,604,257 and 13,920,868 |
|
|
|
|
|
|
|
|
Outstanding — 14,460,084 and 13,704,638 |
|
|
14 |
|
|
|
14 |
|
B类普通股,面值0.001美元 |
|
|
|
|
|
|
|
|
授权股份--150,000,000股 |
|
|
|
|
|
|
|
|
已发行和未偿还--47,082,260和47,107,130 |
|
|
47 |
|
|
|
47 |
|
额外实收资本 |
|
|
92,736 |
|
|
|
82,888 |
|
累计赤字 |
|
|
(33,367 |
) |
|
|
(20,139 |
) |
库存股,按成本计算;持有144,173股和216,230股 |
|
|
(701 |
) |
|
|
(2,648 |
) |
Viant Technology Inc.的股东权益总额。 |
|
|
58,729 |
|
|
|
60,162 |
|
非控制性权益 |
|
|
207,165 |
|
|
|
222,412 |
|
总股本 |
|
|
265,894 |
|
|
|
282,574 |
|
总负债和股东权益 |
|
$ |
358,496 |
|
|
$ |
389,131 |
|
Viant科技公司
简明合并现金流量表
(未经审计;以千计)
|
|
截至9月30日的9个月, |
|
|||||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
||
经营活动的现金流: |
|
|
|
|
|
|
|
|
净亏损 |
|
$ |
(40,081 |
) |
|
$ |
(45,127 |
) |
对净亏损与经营活动提供(用于)现金净额的调整: |
|
|
|
|
|
|
|
|
折旧及摊销 |
|
|
9,746 |
|
|
|
8,024 |
|
基于股票的薪酬 |
|
|
21,855 |
|
|
|
62,192 |
|
坏账准备(追讨) |
|
|
834 |
|
|
|
(161 |
) |
资产处置损失 |
|
|
419 |
|
|
|
148 |
|
债务清偿收益 |
|
|
— |
|
|
|
(6,110 |
) |
经营租赁资产摊销 |
|
|
1,961 |
|
|
|
— |
|
经营性资产和负债变动情况: |
|
|
|
|
|
|
|
|
应收账款 |
|
|
16,295 |
|
|
|
20,316 |
|
预付费用和其他资产 |
|
|
(2,982 |
) |
|
|
(1,960 |
) |
应付帐款 |
|
|
(2,955 |
) |
|
|
(4,816 |
) |
应计负债 |
|
|
(5,885 |
) |
|
|
(1,118 |
) |
应计补偿 |
|
|
(4,171 |
) |
|
|
198 |
|
递延收入 |
|
|
(6,486 |
) |
|
|
(1,446 |
) |
经营租赁负债 |
|
|
(964 |
) |
|
|
— |
|
其他负债 |
|
|
(900 |
) |
|
|
(55 |
) |
经营活动提供(用于)的现金净额 |
|
|
(13,314 |
) |
|
|
30,085 |
|
投资活动产生的现金流: |
|
|
|
|
|
|
|
|
购置财产和设备 |
|
|
(553 |
) |
|
|
(386 |
) |
资本化的软件开发成本 |
|
|
(5,872 |
) |
|
|
(5,577 |
) |
用于投资活动的现金净额 |
|
|
(6,425 |
) |
|
|
(5,963 |
) |
融资活动的现金流: |
|
|
|
|
|
|
|
|
发行普通股所得款项,扣除承销折扣 |
|
|
— |
|
|
|
232,500 |
|
与股权奖励的股份净额结算有关的已支付税款 |
|
|
(1,561 |
) |
|
|
(13,703 |
) |
会员分税额的支付 |
|
|
(15 |
) |
|
|
(7,330 |
) |
支付要约费用 |
|
|
— |
|
|
|
(2,608 |
) |
偿还循环信贷安排 |
|
|
(17,500 |
) |
|
|
— |
|
融资活动提供(用于)的现金净额 |
|
|
(19,076 |
) |
|
|
208,859 |
|
现金及现金等价物净增(减) |
|
|
(38,815 |
) |
|
|
232,981 |
|
期初现金及现金等价物 |
|
|
238,480 |
|
|
|
9,629 |
|
期末现金及现金等价物 |
|
$ |
199,665 |
|
|
$ |
242,610 |
|
非公认会计准则财务指标
为了向投资者和其他人提供有关Viant公司业绩的更多信息,我们在本新闻稿中包括了以下不是根据美国公认会计原则(“GAAP”)计算的财务指标:除TAC外的贡献、调整后的EBITDA、调整后的EBITDA占贡献外的百分比、非GAAP净收益(亏损)、非GAAP A类普通股每股收益(亏损)--基本、摊薄和非GAAP运营费用。公司管理层相信,这些信息可以帮助投资者评估公司的经营趋势、财务业绩和现金产生能力。管理层认为,这些非公认会计准则财务指标允许投资者使用与管理层相同的一些指标来评估公司的财务业绩。
缴费(不含TAC)是一种非公认会计准则的财务计量。毛利润是最具可比性的GAAP财务指标,其计算方法为收入减去平台运营费用。在计算除TAC外的贡献时,我们将其他平台运营费用重新计入毛利润。除TAC外的贡献是我们管理层和董事会用来了解和评估我们的经营业绩和趋势、制定短期和长期运营计划以及做出有关资本分配的战略决策的关键盈利指标。“流量获取成本”或“TAC”是指因广告媒体、第三方数据和与我们的固定CPM定价选项相关的其他附加功能以及与我们的支出百分比定价选项相关的某些安排而发生并应支付给供应商的金额。特别是,我们相信缴费(除TAC外)可以为我们业务内的所有定价选项提供一种期间与期间比较的衡量标准。因此,我们相信,这一措施为投资者和市场提供了信息,帮助他们了解和评估我们的经营业绩,就像我们的管理层和董事会一样。
调整后的EBITDA是我们定义的非公认会计准则财务指标,即扣除利息支出(收入)、净收益、所得税优惠(支出)、折旧、摊销、基于股票的薪酬和某些与我们的核心业务无关的项目之前的净收益(亏损),如重组费用、交易费用和债务清偿。净收益(亏损)是最具可比性的GAAP财务指标。调整后的EBITDA占除税前缴费的百分比是一种非公认会计准则财务衡量标准,我们通过将调整后的EBITDA除以所列一个或多个期间的除税前缴款来计算。
我们的管理层和董事会使用调整后的EBITDA和调整后的EBITDA占总贡献的百分比来了解和评估我们的核心经营业绩和趋势,准备和批准我们的年度预算,并制定短期和长期的运营计划。特别是,我们认为,在计算调整后的EBITDA时剔除已扣除的金额可以为我们的业务提供一种期间与期间比较的衡量标准。我们的管理层和董事会使用调整后的EBITDA占贡献的百分比(不含TAC),这是一种非GAAP财务衡量标准,用于评估调整后的EBITDA相对于我们的扣除成本后的盈利能力,这些成本与构成TAC的收入直接可变。因此,我们认为,调整后的EBITDA和调整后的EBITDA占贡献的百分比(除TAC外)为投资者和市场提供了信息,帮助他们了解和评估我们的经营业绩,方式与我们的管理层和董事会相同。
非GAAP净收益(亏损)是我们定义为净收益(亏损)的非GAAP财务衡量标准,调整后的净收益(亏损)剔除了基于股票的薪酬和某些与我们的核心业务无关的其他项目的影响,如重组费用、交易费用和债务清偿。净收益(亏损)是最具可比性的GAAP财务指标。非GAAP净收益(亏损)是我们的管理层和董事会用来评估经营业绩、制定未来经营计划和做出有关资本分配的战略决策的关键指标。特别是,我们认为,取消基于股票的薪酬、债务清偿收益和某些与我们的核心业务无关的其他项目,为我们的业务提供了定期比较的措施,并进一步洞察了我们的核心可控成本。因此,我们认为,非GAAP净收益(亏损)为投资者和市场提供了信息,有助于他们以与管理层和董事会相同的方式理解和评估我们的运营结果。
非GAAP A类普通股每股收益(亏损)-基本和稀释后是我们定义为A类普通股每股收益(亏损)的非GAAP财务衡量标准-基本和稀释后进行调整,以消除基于股票的薪酬和某些与我们的核心业务无关的其他项目的影响,如重组费用、交易费用和债务清偿。A类普通股的每股收益(亏损)-基本和稀释后的收益是最具可比性的GAAP财务指标。A类普通股的非GAAP每股收益(亏损)-基本和稀释后的收益被我们的管理层和董事会用来评估经营业绩,制定未来的经营计划,并就资本分配做出战略决策。特别是,我们认为,取消基于股票的薪酬、债务清偿收益和某些与我们的核心业务无关的其他项目,为我们的业务提供了定期比较的措施,并提供了对我们的核心可控成本的更多洞察。因此,我们认为,A类普通股的非GAAP每股收益(亏损)-基本和稀释后的每股收益-为投资者和市场提供了信息,帮助他们以与管理层和董事会相同的方式理解和评估我们的运营结果。
非GAAP营业费用是一种非GAAP财务计量。总运营费用是最具可比性的GAAP财务指标。根据我们的定义,非GAAP运营费用是指运营费用总额加上其他费用(收入)、净减去TAC、基于股票的薪酬、折旧、摊销和某些与我们的核心业务无关的项目,如重组费用和交易费用。非GAAP运营费用是计算调整后EBITDA的关键组成部分,调整后EBITDA是我们向投资界提供季度和年度业务展望的衡量标准之一。此外,我们的管理层和董事会使用非GAAP运营费用来了解和评估我们的运营业绩和趋势,准备和批准我们的年度预算,并制定短期和长期运营计划。我们认为,剔除折旧、摊销、基于股票的薪酬、TAC和某些与我们的核心业务无关的项目,为我们的业务提供了另一种定期比较的衡量标准,为我们的可自由支配成本提供了更多的洞察,对投资者来说是一个有用的衡量标准,因为它允许他们以与我们管理层和董事会相同的方式评估我们的运营业绩。
这些非GAAP财务指标应被视为公司根据GAAP计算的财务信息的补充,而不是替代或单独考虑,不应被视为衡量公司流动性的指标。此外,本公司定义的这些非GAAP财务指标可能无法与其他公司(包括同行公司)提出的类似非GAAP财务指标相比较,因此可比性可能有限。此类措施的列报可能包括排除不寻常或非经常性项目的调整,不应被解读为推断公司未来的业绩、现金流或杠杆将不受其他不寻常或非经常性项目的影响。管理层鼓励投资者和其他人全面审查Viant的财务信息,而不是依赖单一的财务衡量标准。
非公认会计准则财务指标的对账
下表显示了本新闻稿中包含的公司非GAAP财务指标与最直接可比的GAAP财务指标的对账情况。
下表列出了本报告所列期间(未经审计;单位为千)收入与毛利、除税外捐款的对账情况:
|
|
截至三个月 9月30日, |
|
|
九个月结束 9月30日, |
|
||||||||||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
||||
收入 |
|
$ |
48,830 |
|
|
$ |
50,857 |
|
|
$ |
142,659 |
|
|
$ |
141,412 |
|
减去:平台运营 |
|
|
(27,530 |
) |
|
|
(28,967 |
) |
|
|
(84,674 |
) |
|
|
(85,026 |
) |
毛利 |
|
|
21,300 |
|
|
|
21,890 |
|
|
|
57,985 |
|
|
|
56,386 |
|
添加回:其他平台操作 |
|
|
10,771 |
|
|
|
12,187 |
|
|
|
33,365 |
|
|
|
36,631 |
|
缴费(不含TAC) |
|
$ |
32,071 |
|
|
$ |
34,077 |
|
|
$ |
91,350 |
|
|
$ |
93,017 |
|
下表列出了所列期间的净亏损与调整后的EBITDA的对账(未经审计;单位为千):
|
|
截至三个月 9月30日, |
|
|
九个月结束 9月30日, |
|
||||||||||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
||||
净亏损 |
|
$ |
(12,426 |
) |
|
$ |
(12,160 |
) |
|
$ |
(40,081 |
) |
|
$ |
(45,127 |
) |
添加回: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
利息支出(收入),净额 |
|
|
(455 |
) |
|
|
227 |
|
|
|
(282 |
) |
|
|
703 |
|
折旧及摊销 |
|
|
3,366 |
|
|
|
2,972 |
|
|
|
9,746 |
|
|
|
8,024 |
|
基于股票的薪酬 |
|
|
7,711 |
|
|
|
15,415 |
|
|
|
21,855 |
|
|
|
62,192 |
|
更少: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
债务清偿收益 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(6,110 |
) |
调整后的EBITDA |
|
$ |
(1,804 |
) |
|
$ |
6,454 |
|
|
$ |
(8,762 |
) |
|
$ |
19,682 |
|
下表列出了以毛利百分比计算净亏损和以所列期间(未经审计;除百分比外,以千为单位)计算调整后EBITDA占除税前缴款的百分比:
|
|
截至三个月 9月30日, |
|
|
九个月结束 9月30日, |
|
||||||||||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
||||
毛利 |
|
$ |
21,300 |
|
|
$ |
21,890 |
|
|
$ |
57,985 |
|
|
$ |
56,386 |
|
净亏损 |
|
$ |
(12,426 |
) |
|
$ |
(12,160 |
) |
|
$ |
(40,081 |
) |
|
$ |
(45,127 |
) |
净亏损占毛利的百分比 |
|
|
(58 |
)% |
|
|
(56 |
)% |
|
|
(69 |
)% |
|
|
(80 |
)% |
缴费(不含TAC) |
|
$ |
32,071 |
|
|
$ |
34,077 |
|
|
$ |
91,350 |
|
|
$ |
93,017 |
|
调整后的EBITDA |
|
$ |
(1,804 |
) |
|
$ |
6,454 |
|
|
$ |
(8,762 |
) |
|
$ |
19,682 |
|
调整后的EBITDA占除税前缴费的百分比 |
|
|
(6 |
)% |
|
|
19 |
% |
|
|
(10 |
)% |
|
|
21 |
% |
下表列出了本报告所列期间(未经审计;以千计)的净亏损与非公认会计准则净收益(亏损)的对账:
|
|
截至三个月 9月30日, |
|
|
九个月结束 9月30日, |
|
||||||||||
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
|
2022 |
|
|
2021 |
|
||||
净亏损 |
|
$ |
(12,426 |
) |
|
$ |
(12,160 |
) |
|
$ |
(40,081 |
) |
|
$ |
(45,127 |
) |
补充:基于股票的薪酬 |
|
|
7,711 |
|
|
|
15,415 |
|
|
|
21,855 |
|
|
|
62,192 |
|
减去:清偿债务的收益 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
(6,110 |
) |
与Viant Technology Inc.的调整份额相关的所得税优惠(费用)(1) |
|
|
281 |
|
|
|
(163 |
) |
|
|
1,072 |
|
|
|
(479 |
) |
非公认会计准则净收益(亏损) |
|
$ |
(4,434 |
) |
|
$ |
3,092 |
|
|
$ |
(17,154 |
) |
|
$ |
10,476 |
|
(1)公司在非公认会计准则对账项目中所占份额的估计所得税影响是使用24%的假设混合税率计算的,这代表了我们预期的公司税率,不包括离散和非经常性税项。
下表列出了A类普通股每股收益(亏损)的对账--基本和摊薄为A类普通股的非GAAP每股收益(亏损)--A类普通股基本和摊薄期间的每股收益(亏损)(未经审计;除每股数据外,以千计):
|
|
截至三个月 |
|
|
截至三个月 |
|
||||||||||||||||||
|
|
2022年9月30日 |
|
|
2021年9月30日 |
|
||||||||||||||||||
|
|
每股收益(亏损) |
|
|
调整 |
|
|
非公认会计准则每股收益(亏损) |
|
|
每股收益(亏损) |
|
|
调整 |
|
|
非公认会计准则每股收益(亏损) |
|
||||||
分子 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
净亏损 |
|
$ |
(12,426 |
) |
|
$ |
— |
|
|
$ |
(12,426 |
) |
|
$ |
(12,160 |
) |
|
$ |
— |
|
|
$ |
(12,160 |
) |
调整: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
补充:基于股票的薪酬 |
|
|
— |
|
|
|
7,711 |
|
|
|
7,711 |
|
|
|
— |
|
|
|
15,415 |
|
|
|
15,415 |
|
与Viant Technology Inc.的调整份额相关的所得税优惠(费用)(1) |
|
|
— |
|
|
|
281 |
|
|
|
281 |
|
|
|
— |
|
|
|
(163 |
) |
|
|
(163 |
) |
非公认会计准则净收益(亏损) |
|
|
(12,426 |
) |
|
|
7,992 |
|
|
|
(4,434 |
) |
|
|
(12,160 |
) |
|
|
15,252 |
|
|
|
3,092 |
|
减去:可归因于非控股权益的净收益(亏损)(2) |
|
|
(9,300 |
) |
|
|
5,752 |
|
|
|
(3,548 |
) |
|
|
(9,623 |
) |
|
|
12,211 |
|
|
|
2,588 |
|
可归因于Viant技术公司的净收益(亏损)-基本 |
|
|
(3,126 |
) |
|
|
2,240 |
|
|
|
(886 |
) |
|
|
(2,537 |
) |
|
|
3,041 |
|
|
|
504 |
|
加回:重新分配假定交换A类普通股可归因于非控制性权益的净亏损 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
1 |
|
|
|
1 |
|
假设将RSU交换为A类普通股所产生的所得税收益(费用)(1) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
可归因于Viant技术公司的净收益(亏损)-摊薄 |
|
$ |
(3,126 |
) |
|
$ |
2,240 |
|
|
$ |
(886 |
) |
|
$ |
(2,537 |
) |
|
$ |
3,042 |
|
|
$ |
505 |
|
分母 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
加权平均A类已发行普通股-基本 |
|
|
14,306 |
|
|
|
— |
|
|
|
14,306 |
|
|
|
12,489 |
|
|
|
— |
|
|
|
12,489 |
|
稀释性证券的影响: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
限制性股票单位 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
734 |
|
|
|
734 |
|
非限制性股票期权 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
A类已发行普通股的加权平均股份-稀释 |
|
|
14,306 |
|
|
|
— |
|
|
|
14,306 |
|
|
|
12,489 |
|
|
|
734 |
|
|
|
13,223 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
A类普通股每股收益(亏损)-基本 |
|
$ |
(0.22 |
) |
|
$ |
0.16 |
|
|
$ |
(0.06 |
) |
|
$ |
(0.20 |
) |
|
$ |
0.24 |
|
|
$ |
0.04 |
|
稀释后A类普通股每股收益(亏损) |
|
$ |
(0.22 |
) |
|
$ |
0.16 |
|
|
$ |
(0.06 |
) |
|
$ |
(0.20 |
) |
|
$ |
0.24 |
|
|
$ |
0.04 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
不包括在A类普通股每股收益(亏损)中的反稀释股票-稀释后: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
限制性股票单位 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
4,421 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
非限制性股票期权 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
3,902 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
147 |
|
B类普通股股份 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
47,082 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
47,137 |
|
从A类普通股每股收益(亏损)中剔除的总股份--稀释后 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
55,405 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
47,284 |
|
(1)公司在非公认会计准则对账项目中所占份额的估计所得税影响是使用24%的假设混合税率计算的,这代表了我们预期的公司税率,不包括离散和非经常性税项。
(2)对非控股权益应占净收益(亏损)的调整为基于股票的补偿,归因于本公司在此期间未偿还的非控股权益。
|
|
九个月结束 |
|
|
九个月结束 |
|
||||||||||||||||||
|
|
2022年9月30日 |
|
|
2021年9月30日 |
|
||||||||||||||||||
|
|
每股收益(亏损) |
|
|
调整 |
|
|
非公认会计准则每股收益(亏损) |
|
|
每股收益(亏损) |
|
|
调整 |
|
|
非公认会计准则每股收益(亏损) |
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分子 |
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净亏损 |
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$ |
(40,081 |
) |
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$ |
— |
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$ |
(40,081 |
) |
|
$ |
(45,127 |
) |
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$ |
— |
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$ |
(45,127 |
) |
调整: |
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补充:基于股票的薪酬 |
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— |
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21,855 |
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|
21,855 |
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— |
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62,192 |
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62,192 |
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减去:清偿债务的收益 |
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— |
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— |
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— |
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— |
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(6,110 |
) |
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(6,110 |
) |
与Viant Technology Inc.的调整份额相关的所得税优惠(费用)(1) |
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— |
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1,072 |
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|
1,072 |
|
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|
— |
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|
(479 |
) |
|
|
(479 |
) |
非公认会计准则净收益(亏损) |
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(40,081 |
) |
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|
22,927 |
|
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|
(17,154 |
) |
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|
(45,127 |
) |
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|
55,603 |
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10,476 |
|
减去:可归因于非控股权益的净收益(亏损)(2) |
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(30,362 |
) |
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|
16,590 |
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(13,772 |
) |
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|
(35,829 |
) |
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44,825 |
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8,996 |
|
可归因于Viant技术公司的净收益(亏损)-基本 |
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(9,719 |
) |
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6,337 |
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(3,382 |
) |
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(9,298 |
) |
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10,778 |
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1,480 |
|
加回:重新分配假定交换A类普通股可归因于非控制性权益的净亏损 |
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— |
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|
— |
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|
— |
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|
|
— |
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251 |
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251 |
|
假设将RSU交换为A类普通股的所得税收益(费用)(1) |
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— |
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|
— |
|
|
|
— |
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|
|
— |
|
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|
(61 |
) |
|
|
(61 |
) |
可归因于Viant技术公司的净收益(亏损)-摊薄 |
|
$ |
(9,719 |
) |
|
$ |
6,337 |
|
|
$ |
(3,382 |
) |
|
$ |
(9,298 |
) |
|
$ |
10,968 |
|
|
$ |
1,670 |
|
分母 |
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|
加权平均A类已发行普通股-基本 |
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14,078 |
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|
— |
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|
|
14,078 |
|
|
|
11,894 |
|
|
|
— |
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11,894 |
|
稀释性证券的影响: |
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限制性股票单位 |
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— |
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|
— |
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|
— |
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|
— |
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|
|
1,959 |
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|
1,959 |
|
非限制性股票期权 |
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|
— |
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|
— |
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|
— |
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|
— |
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|
— |
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— |
|
A类已发行普通股的加权平均股份-稀释 |
|
|
14,078 |
|
|
|
— |
|
|
|
14,078 |
|
|
|
11,894 |
|
|
|
1,959 |
|
|
|
13,853 |
|
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|
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|
|
A类普通股每股收益(亏损)-基本 |
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$ |
(0.69 |
) |
|
$ |
0.45 |
|
|
$ |
(0.24 |
) |
|
$ |
(0.78 |
) |
|
$ |
0.90 |
|
|
$ |
0.12 |
|
稀释后A类普通股每股收益(亏损) |
|
$ |
(0.69 |
) |
|
$ |
0.45 |
|
|
$ |
(0.24 |
) |
|
$ |
(0.78 |
) |
|
$ |
0.90 |
|
|
$ |
0.12 |
|
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|
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|
不包括在A类普通股每股收益(亏损)中的反稀释股票-稀释后: |
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限制性股票单位 |
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4,421 |
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— |
|
非限制性股票期权 |
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3,902 |
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147 |
|
B类普通股股份 |
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47,082 |
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47,137 |
|
从A类普通股每股收益(亏损)中剔除的总股份--稀释后 |
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|
55,405 |
|
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47,284 |
|
(1)公司在非公认会计准则对账项目中所占份额的估计所得税影响是使用24%的假设混合税率计算的,这代表了我们预期的公司税率,不包括离散和非经常性税项。
(2)对非控股权益应占净收益(亏损)的调整为基于股票的补偿和本公司在此期间未偿还的非控股权益应占债务的清偿收益。
下表列出了所列期间(未经审计;以千计)的业务费用总额与非公认会计准则业务费用的对账情况:
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截至三个月 9月30日, |
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九个月结束 9月30日, |
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2022 |
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2021 |
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2022 |
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2021 |
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运营费用: |
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平台运营 |
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$ |
27,530 |
|
|
$ |
28,967 |
|
|
$ |
84,674 |
|
|
$ |
85,026 |
|
销售和市场营销 |
|
|
16,949 |
|
|
|
15,131 |
|
|
|
47,991 |
|
|
|
49,869 |
|
技术与发展 |
|
|
5,576 |
|
|
|
6,590 |
|
|
|
15,590 |
|
|
|
20,521 |
|
一般和行政 |
|
|
11,650 |
|
|
|
11,981 |
|
|
|
34,458 |
|
|
|
36,477 |
|
总运营费用 |
|
|
61,705 |
|
|
|
62,669 |
|
|
|
182,713 |
|
|
|
191,893 |
|
添加: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
其他费用,净额 |
|
|
6 |
|
|
|
121 |
|
|
|
309 |
|
|
|
53 |
|
更少: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
流量获取成本 |
|
|
(16,759 |
) |
|
|
(16,780 |
) |
|
|
(51,309 |
) |
|
|
(48,395 |
) |
基于股票的薪酬 |
|
|
(7,711 |
) |
|
|
(15,415 |
) |
|
|
(21,855 |
) |
|
|
(62,192 |
) |
折旧及摊销 |
|
|
(3,366 |
) |
|
|
(2,972 |
) |
|
|
(9,746 |
) |
|
|
(8,024 |
) |
非公认会计准则运营费用 |
|
$ |
33,875 |
|
|
$ |
27,623 |
|
|
$ |
100,112 |
|
|
$ |
73,335 |
|
运营指标
我们还在本新闻稿中包括了以下运营指标:广告商支出和活跃客户。
我们将广告客户支出定义为在我们的平台上向客户收取的活动费用总额,其中包括广告媒体、第三方数据、其他附加功能的成本以及我们向客户收取的平台费用。我们评估客户对我们平台的使用情况,并根据广告客户支出的百分比变化来评估我们的市场渗透率和规模。广告客户支出的百分比变化是我们的管理层和董事会用来评估对我们产品的需求和评估我们的市场份额是否正在增加的关键指标。我们的管理层使用这一关键指标来制定短期和长期运营计划,并就软件的未来增强做出战略决策。我们相信,我们平台上广告客户支出的百分比变化对投资者来说是一个有用的衡量标准,因为它允许投资者以与我们的管理层和董事会相同的方式来评估我们的运营表现。
我们将活跃客户定义为在过去12个月内通过我们的平台进行了总计至少5000美元的除TAC贡献的客户。就此定义而言,在我们的任何定价选项下运营且等于或超过上述贡献ex-TAC阈值的客户被视为活跃客户。活跃客户是使用贡献ex-TAC计算的运营指标,这是一种非GAAP财务指标。活跃客户是我们的管理层和董事会用来了解和评估我们的经营业绩和趋势,制定短期和长期运营计划,并就我们软件的未来增强做出战略决策的关键指标。我们相信,活跃客户对投资者来说是一个有用的衡量标准,因为它允许投资者以与我们的管理层和董事会相同的方式来评估公司的经营业绩。