目录表
美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区,20549
表格
(标记一)
截至本季度末
的过渡期 至
委托文件编号:
(注册人的确切姓名载于其章程)
(主要执行办公室地址;邮政编码)
(
(注册人的电话号码,包括区号)
无
(前姓名、前地址和前财政年度,如果自上次报告以来发生变化)
根据该法第12(B)条登记的证券:
每个班级的标题 | 交易代码 | 注册的每个交易所的名称 |
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年《证券交易法》第13条或15(D)节要求提交的所有报告,以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。
如果是一家新兴的成长型公司,用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易所法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如《交易法》第12b-2条所定义)。是
注明截至最后可行日期发行人所属各类普通股的流通股数量:截至2022年11月4日,有
目录表
FS Bancorp公司
表格10-Q
目录表
|
| 页码 | ||
第一部分 | 财务信息 | |||
第1项。 | 财务报表 | |||
截至2022年9月30日和2021年12月31日的综合资产负债表(未经审计) | 3 | |||
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月的综合收益表(未经审计) | 4 | |||
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月的综合全面(亏损)收益表(未经审计) | 5 | |||
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月的综合股东权益变动表(未经审计) | 6 - 7 | |||
截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月综合现金流量表(未经审计) | 8 - 9 | |||
合并财务报表附注 | 10 - 53 | |||
第二项。 | 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 | 55 - 70 | ||
第三项。 | 关于市场风险的定量和定性披露 | 70 | ||
第四项。 | 控制和程序 | 70 | ||
第II部 | 其他信息 | 71 | ||
第1项。 | 法律诉讼 | 71 | ||
第1A项。 | 风险因素 | 71 | ||
第二项。 | 未登记的股权证券销售和收益的使用 | 71 | ||
第三项。 | 高级证券违约 | 72 | ||
第四项。 | 煤矿安全信息披露 | 72 | ||
第五项。 | 其他信息 | 72 | ||
第六项。 | 陈列品 | 73 | ||
签名 | 74 |
如本报告所用,“我们”、“公司”和“FS Bancorp”等术语是指FS Bancorp,Inc.及其合并子公司华盛顿第一证券银行,除非上下文另有说明。当我们在本报告中提到“银行”时,我们指的是FS Bancorp的全资子公司华盛顿第一证券银行。
2
目录表
项目1.财务报表
FS Bancorp公司和子公司
合并资产负债表
(千美元,股票除外)(未经审计)
| 9月30日, |
| 十二月三十一日, | |||
资产 | 2022 | 2021 | ||||
现金和银行到期款项 | $ | | $ | | ||
其他金融机构的有息存款 |
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现金和现金等价物合计 |
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其他金融机构的存单 |
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可供出售的证券,按公允价值计算 |
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持有至到期证券,扣除信贷损失准备净额#美元 | | | ||||
按公允价值持有的待售贷款 |
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应收贷款净额(包括#美元 |
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应计应收利息 |
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房舍和设备,净额 |
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经营性租赁使用权(ROU)资产 | | | ||||
联邦住房贷款银行(“FHLB”)股票,按成本计算 |
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拥有的其他房地产(“OREO”) | | — | ||||
递延税项净资产 | | — | ||||
银行拥有的人寿保险(“BOLI”),净额 |
| |
| | ||
维修权,以成本或公允价值中的较低者持有 |
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| | ||
商誉 |
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无形核心存款,净额 |
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其他资产 |
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总资产 | $ | | $ | | ||
负债 |
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存款: |
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无息账户 | $ | | $ | | ||
生息账户 |
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总存款 |
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借款 |
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附属票据: |
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本金金额 |
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未摊销债务发行成本 |
| ( |
| ( | ||
次级票据总额减去未摊销债务发行成本 |
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经营租赁负债 | | | ||||
递延税项负债,净额 |
| — |
| | ||
其他负债 | |
| | |||
总负债 |
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承付款和或有事项(附注9) |
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股东权益 |
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优先股,$ |
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| ||||
普通股,$ |
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额外实收资本 |
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留存收益 |
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累计其他综合(亏损)收入,税后净额 | ( | | ||||
股东权益总额 |
| |
| | ||
总负债和股东权益 | $ | | $ | |
见这些合并财务报表的附注。
3
目录表
FS Bancorp公司和子公司
合并损益表
(千美元,每股除外)(未经审计)
| 截至三个月 |
| 九个月结束 | |||||||||
9月30日, | 9月30日, | |||||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 | |||||
利息收入 |
|
|
| |||||||||
应收贷款,包括费用 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
投资证券、现金和现金等价物以及其他金融机构存单的利息和股息 |
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利息和股息收入合计 |
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利息支出 |
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存款 |
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借款 |
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附属票据 |
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利息支出总额 |
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净利息收入 |
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信贷损失准备金 |
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扣除信贷损失准备后的净利息收入 |
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非利息收入 |
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服务费和手续费收入 |
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出售贷款的收益 |
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BOLI现金退还价值收益 |
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其他非利息收入 |
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非利息收入总额 |
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| | ||||
非利息支出 |
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薪金和福利 |
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运营 |
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入住率 |
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数据处理 |
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OREO的销售亏损 |
| — |
| — |
| — |
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贷款成本 |
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专业费和伙食费 |
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联邦存款保险公司(“FDIC”)保险 |
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市场营销和广告 |
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岩心矿藏无形资产摊销 |
| | | | | |||||||
维修权的减值(恢复) | — | ( | ( | ( | ||||||||
总非利息支出 |
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未计提所得税准备的收入 |
| |
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所得税拨备 |
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净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
基本每股收益 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
稀释后每股收益 | $ | | $ | | $ | | $ | |
见这些合并财务报表的附注。
4
目录表
FS Bancorp公司和子公司
综合全面(亏损)收益表
(单位:千) (未经审计)
| 截至三个月 |
| 九个月结束 | |||||||||
9月30日, | 9月30日, | |||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||
净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
其他全面亏损: |
|
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| ||||
可供出售的证券: |
|
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期内未实现亏损 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
与未实现持有亏损相关的所得税优惠 |
| |
| |
| |
| | ||||
衍生金融工具: | ||||||||||||
期内未实现派生收益(亏损) |
| |
| ( |
| |
| | ||||
与未实现派生收益相关的所得税(准备金)收益 | ( | | ( | ( | ||||||||
已实现(收益)损失的重新分类调整,净额计入净收益 | ( | | ( | | ||||||||
与重新分类相关的所得税拨备(福利),净额 |
| |
| ( |
| |
| ( | ||||
其他综合亏损,税后净额 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
综合收益(亏损)收益 | $ | | $ | | $ | ( | $ | |
见这些合并财务报表的附注.
5
目录表
FS Bancorp公司和子公司
合并股东权益变动表
(千美元,股票除外)(未经审计)
截至2021年和2022年9月30日的三个月
|
|
|
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| 累计 |
|
| |||||||||||||
其他 | ||||||||||||||||||||
其他内容 | 全面 | 不劳而获 | 总计 | |||||||||||||||||
普通股 | 已缴费 | 保留 | 收益(亏损)、 | 员工持股计划 | 股东的 | |||||||||||||||
股票 | 金额 | 资本 | 收益 | 税后净额 | 股票 | 权益 | ||||||||||||||
平衡,2021年7月1日 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
净收入 |
| — | $ | — |
| — |
| |
| — |
| — | $ | | ||||||
已支付股息($ |
| — | $ | — |
| — |
| ( |
| — |
| — | $ | ( | ||||||
基于股份的薪酬 |
| — | $ | — |
| |
| — |
| — |
| — | $ | | ||||||
限制性股票奖励 | | $ | — | — | — | — | — | $ | ||||||||||||
普通股回购-回购计划 |
| ( | $ | ( |
| ( |
| — |
| — |
| — | $ | ( | ||||||
为员工回购普通股/董事为限制性股票奖励支付的税款 | ( | $ | — | ( | — | — | — | $ | ( | |||||||||||
行使的股票期权,净额 |
| | $ | |
| ( |
| — |
| — |
| — | $ | ( | ||||||
其他综合亏损,税后净额 |
| — | $ | — |
| — |
| — |
| ( |
| — | $ | ( | ||||||
分配的员工持股计划股份 |
| — | $ | — |
| |
| — |
| — |
| | $ | | ||||||
平衡,2021年9月30日 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
平衡,2022年7月1日 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | — | $ | | ||||||
净收入 |
| — | $ | — |
| — |
| |
| — |
| — | $ | | ||||||
已支付股息($ |
| — | $ | — |
| — |
| ( |
| — |
| — | $ | ( | ||||||
基于股份的薪酬 |
| — | $ | — |
| |
| — |
| — |
| — | $ | | ||||||
普通股--员工购股计划的发布 | | $ | — |
| |
| — |
| — |
| — | $ | | |||||||
限制性股票奖励 | | $ | — |
| — |
| — |
| — |
| — | $ | ||||||||
普通股回购-回购计划 | ( | $ | — |
| ( |
| — |
| — |
| — | $ | ( | |||||||
为员工回购普通股/董事为限制性股票奖励支付的税款 |
| ( | $ | — | ( | — | — | — | $ | ( | ||||||||||
行使的股票期权,净额 | | $ | — |
| ( |
| — |
| — |
| — | $ | ( | |||||||
其他综合亏损,税后净额 |
| — | $ | — |
| — |
| — |
| ( |
| — | $ | ( | ||||||
平衡,2022年9月30日 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | — | $ | |
见这些合并财务报表的附注。
6
目录表
截至2021年和2022年9月30日的9个月
|
|
|
|
| 累计 |
|
| |||||||||||||
其他 | ||||||||||||||||||||
其他内容 | 全面 | 不劳而获 | 总计 | |||||||||||||||||
普通股 | 已缴费 | 保留 | 收益(亏损)、 | 员工持股计划 | 股东的 | |||||||||||||||
股票 | 金额 | 资本 | 收益 | 税后净额 | 股票 | 权益 | ||||||||||||||
余额,2021年1月1日 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
净收入 |
| — | $ | — |
| — |
| |
| — |
| — | $ | | ||||||
已支付股息($ |
| — | $ | — |
| — |
| ( |
| — |
| — | $ | ( | ||||||
基于股份的薪酬 |
| — | $ | — |
| |
| — |
| — |
| — | $ | | ||||||
限制性股票奖励 | | $ | — | — | — | — | — | $ | — | |||||||||||
普通股回购-回购计划 |
| ( | $ | ( |
| ( |
| — |
| — |
| — | $ | ( | ||||||
为员工回购普通股/董事为限制性股票奖励支付的税款 | ( | $ | — | ( | — | — | — | $ | ( | |||||||||||
行使的股票期权,净额 |
| | $ | |
| ( |
| — |
| — |
| — | $ | ( | ||||||
其他综合亏损,税后净额 |
| — | $ | — |
| — |
| — |
| ( |
| — | $ | ( | ||||||
分配的员工持股计划股份 |
| — | $ | — |
| |
| — |
| — |
| | $ | | ||||||
平衡,2021年9月30日 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
余额,2022年1月1日 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | | ||||||
净收入 |
| — | $ | — |
| — |
| |
| — |
| — | $ | | ||||||
已支付股息($ |
| — | $ | — |
| — |
| ( |
| — |
| — | $ | ( | ||||||
基于股份的薪酬 |
| — | $ | — |
| |
| — |
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| — | $ | | ||||||
普通股--员工购股计划的发布 | | $ | — | | — | — | — | $ | | |||||||||||
限制性股票奖励 | | $ | — | — | — | — | — | $ | — | |||||||||||
新信用标准(主题326)--采用年份的影响 |
| — | $ | — |
| — |
| |
| — |
| — | $ | | ||||||
普通股回购-回购计划 | ( | $ | ( | ( | — | — | — | $ | ( | |||||||||||
为员工回购普通股/董事为限制性股票奖励支付的税款 |
| ( | $ | — |
| ( |
| — |
| — |
| — | $ | ( | ||||||
行使的股票期权,净额 |
| | $ | — |
| ( |
| — |
| — |
| — | $ | ( | ||||||
其他综合亏损,税后净额 |
| — | $ | — |
| — |
| — |
| ( |
| — | $ | ( | ||||||
平衡,2022年9月30日 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | — | $ | |
见这些合并财务报表的附注。
7
目录表
FS Bancorp公司和子公司
合并现金流量表
(千)(未经审计)
| 截至9月30日的9个月, | |||||
经营活动的现金流 |
| 2022 |
| 2021 | ||
净收入 | $ | | $ | | ||
调整以对净收益进行调节 从经营活动中净得现金 |
|
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| ||
信贷损失准备金 |
| |
| | ||
折旧、摊销和增值 |
| |
| | ||
与股票期权和限制性股票奖励相关的薪酬支出 |
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| | ||
已分配股份的员工持股补偿费用 |
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| | ||
BOLI现金退还价值的变化 |
| ( |
| ( | ||
出售持有以供出售的贷款所得收益 |
| ( |
| ( | ||
出售证券组合贷款的收益 | ( | ( | ||||
持有以供出售的贷款的来源 |
| ( |
| ( | ||
出售持有以供出售的贷款所得收益 |
| |
| | ||
维修权的恢复 | ( | ( | ||||
OREO的销售亏损 |
| |
| | ||
经营性资产和负债的变动 |
|
|
|
| ||
应计应收利息 |
| ( |
| ( | ||
其他资产 |
| |
| ( | ||
其他负债 |
| |
| | ||
经营活动的现金净额 |
| |
| | ||
投资活动使用的现金流 |
|
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可供出售的证券活动: |
|
|
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到期日、预付款和催缴 |
| |
| | ||
购买 |
| ( |
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持有至到期证券的活动: | ||||||
购买 | ( | | ||||
其他金融机构存单的到期日 |
| |
| | ||
组合贷款来源和本金收款,净额 |
| ( |
| ( | ||
出售证券组合贷款所得款项 | | | ||||
购买证券组合贷款 | ( | ( | ||||
出售OREO的收益,净额 |
| |
| | ||
购置房舍和设备 | ( | ( | ||||
银行拥有的人寿保险死亡抚恤金的收益 | | | ||||
FHLB股票变动,净额 |
| ( |
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投资活动使用的现金净额 |
| ( |
| ( | ||
融资活动产生的现金流 |
|
|
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存款净增量 |
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借款收益 |
| |
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偿还借款 | ( | ( | ||||
普通股支付的股息 |
| ( |
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发行附属票据所得款项净额 | | | ||||
次级票据的偿还 | | ( | ||||
行使股票期权的收益(支出),净额 |
| ( |
| ( | ||
限制性股票奖励,扣除已缴税款后的净额 | ( | ( | ||||
普通股--员工购股计划的发布 | | | ||||
回购普通股 |
| ( |
| ( | ||
融资活动的现金净额 |
| |
| | ||
现金及现金等价物净增(减) |
| |
| ( | ||
8
目录表
FS Bancorp公司和子公司
合并现金流量表(续)
(千)(未经审计)
期初现金及现金等价物 |
| |
| | ||
期末现金和现金等价物 | $ | | $ | | ||
现金流量信息的补充披露 |
|
|
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| ||
期内支付的现金: |
|
|
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| ||
存款和借款的利息 | $ | | $ | | ||
所得税 | | | ||||
非现金的补充披露 运营中, 投融资活动 |
|
| ||||
可供出售投资证券未实现亏损变动 | $ | ( | $ | ( | ||
公允价值和现金流量套期保值未实现收益变动 | | | ||||
按公允价值期权计量的组合贷款未实现亏损变动 | ( | ( | ||||
从贷款销售中保留总抵押贷款偿还权 | | | ||||
收到奥利奥以结清贷款 | | | ||||
以使用权资产换取租赁负债 | | |
请参阅这些综合财务报表的附注陈述
9
目录表
附注1--主要会计政策的列报依据和摘要
运营的性质- FS Bancorp,Inc.(“该公司”)于2011年9月注册为华盛顿第一证券银行(“该银行”或“第一证券银行”)的控股公司,以配合该银行于2012年7月9日完成由共同所有制转为股份制的工作。世行是一家社区储蓄银行,拥有
财务报表列报-随附的未经审核中期综合财务报表乃根据美国中期财务资料公认会计原则(“美国公认会计原则”)及美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)颁布的表格10-Q及S-X规则第10条编制。建议将这些未经审计的中期合并财务报表与公司的Form 10-K年度报告连同2022年3月16日提交给美国证券交易委员会的美国公认会计准则要求的截至2021年12月31日的完整财务报表所需的所有已审计财务报表和脚注一起阅读。管理层认为,为公平列报所列期间的财务状况和业务成果,所有被认为是必要的正常调整和经常性应计项目都已列入。
截至2022年9月30日的三个月和九个月的结果不一定表明截至2022年12月31日的一年或任何其他未来时期的预期结果。根据美国公认会计原则,财务报表的编制要求管理层做出影响财务报表中报告金额的估计和假设。实际结果可能与这些估计不同。特别容易受到重大变化影响的重大估计涉及确定信贷损失准备、金融工具的公允价值、服务权的估值、递延所得税,以及在需要时确定递延税项资产估值拨备。
综合财务报表和脚注表格中列报的金额四舍五入,除每股金额外,列报的金额为最接近的数千美元。如果金额超过100万美元,则舍入一个小数点;如果超过10亿美元,则舍入两个小数点。
合并原则-合并财务报表包括FS Bancorp,Inc.及其全资子公司华盛顿第一证券银行的账户。在合并中,所有重要的公司间账户都已取消。
细分市场报告- 该公司在以下地区运营
后续活动-2022年11月5日,FS Bancorp,Inc.的全资子公司华盛顿第一证券银行签订了收购和假设协议,以收购
10
目录表
纠错-该公司对每股收益和存款的误差修正进行了如下评估:
每股收益
由于某些未归属股票不适当地计入基本每股收益和稀释每股收益的分母,对先前的每股收益列报进行了修订。由于被纳入,截至2021年9月30日的三个月和九个月的每股收益都被低估了。这些时期的基本每股收益更新为#美元。
管理层从定性和定量两个角度评估了这一错误的重要性,并得出结论认为,这一错误对整个上期财务报表并不重要。因此,上期财务报表包括纠正错误的影响,上期财务报表没有重报。误差修正不影响各期间的总资产、净收入或现金流。
存款
由于前几个期间对某些支票产品的错误分类,先前列报的计息支票余额进行了修订。由于分类错误,有息支票余额为#美元。
管理层从定性和定量两个角度评估了这一错误的重要性,并得出结论认为,这一错误对整个上期财务报表并不重要。因此,上期财务报表包括纠正错误的影响,上期财务报表没有重报。误差修正不影响各期间的总资产、净收入或现金流。
最近的会计声明
2020年3月,财务会计准则委员会(FASB)发布了会计准则更新(ASU)第2020-04号,《中间价改革》(《话题848》)。这个ASU在有限的时间内提供可选的指导,以减轻在会计(或认识到)参考汇率改革对财务报告的影响方面的潜在负担。本ASU中的修订适用于对取代受参考利率改革影响的参考利率(包括备用条款中参考的利率)的协议(例如,贷款、债务证券、衍生品、借款)的修改,以及与替换参考利率相关的其他合同条款的同时修改(包括增加或更改备用条款的合同修改)。对于因参考汇率改革而修改并符合某些范围指南的合同,允许在编纂中应用某些主题或行业副主题的要求的下列可选权宜之计:1)在主题310(应收款)和470(债务)范围内的合同的修改,应通过前瞻性调整有效利率来说明;2)对840号专题(租赁)和842号专题(租赁)范围内的合同的修改,应被视为现有合同的延续,不重新评估租赁分类和贴现率(例如递增借款率)或重新计量租赁付款,否则这些专题要求修改为单独的合同;3)修改合同不要求一个实体重新评估其最初的结论,即该合同是否包含与第815-15分项(衍生工具和套期保值衍生工具)项下的宿主合同的经济特征和风险明显密切相关的嵌入衍生工具。2021年1月, ASU 2021-01更新了新ASU中的修正案,以澄清主题848中关于合同修改和对冲会计的某些可选权宜之计和例外适用于使用利率进行保证金、贴现或合同价格对齐的衍生品工具,该利率因参考利率改革而修改。本ASU中的修正案和主题848中的权宜之计和例外情况反映了范围澄清的增量后果,并针对受贴现过渡影响的衍生工具调整了现有指南。任何实体可以选择在自生效日期起的任何日期起完全追溯地实施本ASU中的修正案。本ASU中的修正案具有不同的生效日期,从包括2020年3月12日及之后的过渡期开始至2022年12月31日。本公司预计采用ASU 2020-04不会对其综合财务报表产生重大影响。
11
目录表
2022年3月,FASB发布了ASU 2022-01号,衍生品和对冲(主题815): 公允价值套期保值-投资组合分层法。本ASU的目的是进一步使风险管理目标与在应用最后一层法方面的对冲会计结果保持一致,该方法于ASU 2017-12年度首次引入。衍生工具和套期保值(主题815):有针对性地改进套期保值活动的会计核算。ASU 2022-1在2022年12月15日之后的财年以及这些财年的过渡期内有效。对于已经采用ASU 2017-12的实体,如本公司,允许立即采用。ASU 2022-01要求采用修改后的追溯过渡法进行基数调整,在该方法中,实体将确认变更对截至通过之日财务状况表中各受影响权益部分期初余额的累积影响。本公司于2022年4月1日采用这一预期基础上的ASU;因此,对合并财务报表没有影响。
2022年3月,FASB发布了ASU 2022-02号,金融工具--信贷损失(主题326):问题债务重组和Vintage披露。这一ASU取消了针对债权人的问题债务重组(TDR)的会计指导,要求在借款人遇到财务困难时为债权人提供某些贷款再融资和重组的新披露,并要求公共商业实体在年份披露表中包括当期总冲销。本ASU中的修正案在2022年12月15日之后的财政年度内有效,包括这些财政年度内的过渡期。由于本公司此前在2022年1月1日采用了ASU 2016-13年度的修正案,即通常所说的当前预期信用损失方法,因此本ASU可以尽早采用。该公司目前正在评估采用ASU 2022-02的影响。
2022年通过的新会计准则的应用
2022年1月1日,公司采用ASU 2016-13金融工具--信贷损失(主题326):金融工具信贷损失计量,取代已发生损失方法,该方法推迟确认,直到很可能发生亏损,使用被称为当前预期信贷损失(“CECL”)方法的预期损失方法。根据CECL方法计量的预期信贷损失适用于按摊销成本计量的金融资产,包括应收贷款和持有至到期的债务证券。它还适用于未作为保险入账的表外信贷风险(贷款承诺、备用信用证、财务担保和其他类似工具)和出租人根据租赁专题第842条确认的租赁净投资。此外,会计准则编纂(“ASC”)326对可供出售债务证券的会计进行了修改。其中一个变化是,要求将信贷损失作为一种拨备,而不是对管理层不打算出售或认为更有可能被要求出售的可供出售债务证券进行减记。
该公司采用ASC 326,对所有按摊余成本和表外信贷风险计量的金融资产采用修正的追溯法。2022年1月1日之后报告期的结果列在ASC 326项下。这一采用导致了美元的减少。
12
目录表
本公司于2022年1月1日完成采用,详情见下表:
据报道,2022年1月1日 | 2022年1月1日主题前326 | 话题的影响326 | |||||||
资产 | 在主题326下 | 收养 | 收养 | ||||||
持有至到期债务证券的信贷损失准备 | $ | | $ | — | $ | | |||
贷款 | |||||||||
商业广告 | $ | | $ | | $ | ( | |||
建设和发展 |
| |
| |
| ( | |||
房屋净值 |
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一户到四户家庭 |
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多户住宅 |
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| ( | |||
间接家装 |
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海军陆战队 | | | | ||||||
其他消费者 | | | | ||||||
工商业 | | | ( | ||||||
仓库出借 | | | ( | ||||||
未分配 | — | | ( | ||||||
贷款信贷损失准备 | $ | | $ | | $ | ( | |||
负债 | |||||||||
未提供资金的贷款承诺的信贷损失准备 | $ | | $ | | $ | | |||
总计 | $ | ( |
采用CECL使留存收益增加了#美元。
持有至到期证券的信贷损失准备
管理措施预计个人证券持有至到期证券的信用损失。持有至到期债务证券的应计应收利息总额为#美元
持有至到期的投资组合完全由公司证券组成。证券的评级通常为BBB-或更高。对证券进行单独分析,以建立CECL储备。
可供出售证券信用损失准备
对于处于未实现亏损状态的可供出售证券,管理层在收回其摊销成本基础之前,首先评估其是否打算出售或更有可能被要求出售该证券。如果符合出售意向或要求的任何一项标准,证券的摊余成本基础将通过收入减记为公允价值。对于不符合上述标准的可供出售的债务证券,本公司评估公允价值下降是否由信用损失或其他因素造成。在进行评估时,管理层会考虑公允价值低于摊余成本的程度、评级机构对证券评级的任何变化以及与证券具体相关的不利条件等因素。如果这项评估表明存在信用损失,则将预期从证券中收取的现金流量现值与证券的摊余成本基础进行比较。如果预期收取的现金流量现值低于摊余成本基础,则存在信贷损失,并将信贷损失计入acl,但以公允价值小于摊余成本基础的金额为限。任何未通过会计准则入账的减值均在其他全面收益(“保监处”)中确认。
13
目录表
ACL中的变化被记录为信用损失费用的准备金(或冲销)。当管理层认为可供出售证券的不可收回性得到确认时,或当有关出售意向或要求的标准之一得到满足时,损失将计入备抵。可供出售债务证券的应计应收利息总额为#美元
贷款信贷损失准备
ACLL是一个估值账户,从贷款的摊销成本基础上扣除,以显示预计将从贷款中收取的净金额。当管理层认为贷款余额无法收回的情况得到确认,收回的贷款在收到时计入拨备时,贷款将从拨备中注销。如果获得预期恢复的信息,该公司还可以考虑预期恢复。在实际或预期收回的情况下,金额不得超过先前注销的金额的总和。
管理层利用来自内部和外部来源的相关可用信息,涉及过去事件、当前状况、历史损失经验以及合理和可支持的预测。分析中的回顾时期包括从2009年到现在的历史数据。当管理层确定历史数据不太可能反映当前投资组合时,对历史损失信息进行调整,例如有限的数据集或缺乏违约或损失历史。管理层可以有选择地应用外部市场数据来主观调整公司自身的亏损历史,包括指数或同行数据。应计应收利息共计#美元
集体评估
如果存在类似的风险特征,则以集体队列为基础来衡量ACLL。通常,集体评估的贷款是按通知报告代码分组,然后是风险等级分组。风险等级在每个呼叫报告代码中按通过、观察、特别提及、不合格和可疑进行分组。由于贷款池的特定风险特征,其他贷款类型被分成各自的队列。
本公司已选择以违约概率(“PD”)及违约亏损(“LGD”)的非贴现现金流方法,作为所有看涨报告代码组别(“组别”)的现金流量法,但间接及海运投资组合除外,该等投资组合是按年份法评估。有担保的部分贷款是以零风险计量的,因为有现金抵押品和全额担保。
PD计算查看特定时间点的历史贷款组合(回顾期间的每个月),以确定特定队列中的贷款在未来12个月期间违约的概率。违约被定义为已逾期90天且处于更高非应计状态的贷款,或在此期间经历了注销。在由于最少的违约活动或零违约而导致公司历史数据不足的人群中,管理层使用由从其他社区银行的PD经验得出的利率组成的指数PD来代替公司的历史PD。此外,管理层还会审查所有其他队列,以确定是否应在这些标准之外使用索引PD。
LGD计算着眼于每个贷款队列在整个回顾期间经历的实际损失(净冲销)。总损失额除以违约时的风险敞口,即可确定LGD比率。在回顾期间发生的所有违约(非应计、注销或逾期超过90天)都包括在分母中,无论是否发生损失,违约风险由紧接违约事件(即非应计或注销)之前的贷款余额确定。由于注销历史非常有限,管理层使用由源自其他社区银行的LGD经验的利率组成的指数LGD来取代公司历史上的LGD。
该公司在评估ACLL时,使用对未来经济状况的合理和有支持的预测。这一计算包括基于该公司回归模型的12个月PD预测,将同行不良贷款率与全国失业率和其他预测数据进行比较。在预测期过后,PD利率将在12个月内直线恢复到长期历史平均利率。
本公司认识到,必须考虑影响贷款组合可收回性的所有重要因素,以确定截至评估日期的估计信贷损失。此外,该方法本身,甚至在通过与市场和同行数据的比较有选择地进行调整时,也不能提供确定估计信贷损失的充分基础。本公司通过定性和环境调整来调整模拟的历史损失,以纳入所有重大风险,形成充分的基础来估计信贷损失。
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目录表
个人评估
被归类为非应计项目、TDR或合理预期TDR的贷款将按季度进行审查,以进行潜在的个人评估。任何正在考虑修改并预计会导致TDR的贷款都被确定为合理预期的TDR。任何被归类为非权责发生制或TDR的贷款,如果被确定不需要单独评估,将在其各自的队列中进行集体评估。所有合理预期的TDR贷款将单独进行评估,以考虑贷款条款的预期修改。
如特定贷款的主要及/或预期偿还来源被认为是未来可用抵押品的清算,减值一般将根据预期未来抵押品收益、扣除出售费用(包括销售佣金)及出售资产可能需要的其他成本(即逾期税款、留置权等)来计量。对未来抵押品收益的估计将基于可用评估、参考最近对可比物业的估值、使用具有相关市场和/或物业特定知识的顾问或其他专业人员,以及管理层认为在特定情况下适当的任何其他信息来源。当评估被命令支持减值贷款的减值分析时,评估由公司的内部评估审核员进行审查。
如特定贷款的主要及/或预期偿还来源被认为是从借款人收取本金及利息及/或由另一债权人对贷款进行再融资,则减值一般将按按合约利率贴现的预期收益现值计量。预期的再融资收益可通过审查借款人从其他债权人实际收到的条款单和/或公司对其他银行普遍提供的条款的了解来估计。
确定合同期限
预期的信贷损失是在贷款的合同期限内估计的,在适当的时候根据预期的提前还款进行调整。合同条款不包括预期的延期、续签和修改,除非以下任何一项适用:管理层在报告日期有合理预期将与个别借款人签署TDR,或延期或续签选项包括在报告日期的原始或修改的合同中,且公司不能无条件取消。提前还款假设将通过对贷款队列的历史行为进行分析来确定。
问题债务重组
条款被修改而获得特许权,且借款人遇到财务困难的贷款,被认为是TDR。合理预期的TDR在CECL计算中使用其预期的修改条款进行评估。TDR上的ACL使用与所有其他为投资而持有的贷款相同的方法来衡量,不同之处在于原始利率用于在发生利率调整时贴现预期现金流。
未出资承付款的信贷损失拨备
本公司估计在本公司因履行提供信贷的合同义务而面临信用风险的合同期内的预期信贷损失,除非该义务可由本公司无条件取消。通过计提信贷损失费用准备金,对无资金承付款进行了调整。这一估计数包括对供资发生的可能性的考虑,以及对预计在其估计寿命内得到供资的承付款的预期信贷损失的估计。该估计使用了与ACLL相同的因素和假设,并适用于相同的集体队列水平。
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目录表
注2--投资
下表列出了2022年9月30日和2021年12月31日的摊销成本、未实现收益、未实现亏损、可供出售和持有至到期证券的估计公允价值以及acl:
2022年9月30日 | |||||||||||||||
|
|
|
| 估计数 |
| 津贴 | |||||||||
摊销 | 未实现 | 未实现 | 公平 |
| 对于学分 | ||||||||||
可供出售的证券 | 成本 | 收益 | 损失 | 值 |
| 损失 | |||||||||
美国机构证券 | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | — | |||||
公司证券 |
| |
| |
| ( |
| | — | ||||||
市政债券 |
| |
| |
| ( |
| | — | ||||||
抵押贷款支持证券 |
| |
| — |
| ( |
| | — | ||||||
美国小企业管理局证券 |
| |
| |
| ( |
| | — | ||||||
可供出售的证券总额 | | | ( | | — | ||||||||||
持有至到期的证券 | |||||||||||||||
公司证券 | | — | ( | | ( | ||||||||||
持有至到期的证券总额 | | — | ( | | ( | ||||||||||
— | |||||||||||||||
总证券 | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( |
2021年12月31日 | ||||||||||||
|
|
|
| 估计数 | ||||||||
摊销 | 未实现 | 未实现 | 公平 | |||||||||
可供出售的证券 | 成本 | 收益 | 损失 | 值 | ||||||||
美国机构证券 | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||
公司证券 |
| |
| |
| ( |
| | ||||
市政债券 |
| |
| |
| ( |
| | ||||
抵押贷款支持证券 |
| |
| |
| ( |
| | ||||
美国小企业管理局证券 |
| |
| |
| ( |
| | ||||
可供出售的证券总额 | | | ( | | ||||||||
持有至到期的证券 | ||||||||||||
公司证券 | | | — | | ||||||||
持有至到期的证券总额 | | | — | | ||||||||
总证券 | $ | | $ | | $ | ( | $ | |
这个下表列出了截至2022年9月30日的三个月和九个月按主要证券类型划分的持有至到期证券信贷损失准备的活动:
持有至到期的证券 |
| 截至以下三个月 | 在截至的9个月中 | |||
公司证券 | 2022年9月30日 |
| 2022年9月30日 | |||
期初备抵余额 | $ | | $ | — | ||
2016-13年采用ASU的影响 |
| — |
| | ||
重新计提信贷损失准备金 |
| — |
| ( | ||
证券撇账 |
| — |
| — | ||
复苏 |
| — |
| — | ||
期末津贴余额合计 | $ | | $ | |
管理措施预计持有至到期债务证券的个人信用损失。预期信贷损失估计考虑了历史信贷损失信息,这些信息已根据当前情况进行调整,并具有合理性和
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目录表
可支持的预测。持有至到期债务证券的应计应收利息总额为#美元
银行通过使用信用评级、重大事件通知和市场价值变化来监测每季度持有至到期的债务证券的信用质量。下表汇总了按信用质量指标汇总的2022年9月30日和2021年12月31日持有至到期的债务证券的摊销成本:
公司证券 |
| 2022年9月30日 |
| 2021年12月31日 | ||
Bbb/bbb- | $ | | $ | |
在2022年9月30日,有
2022年9月30日,世行承诺
下表列出了在2022年9月30日和2021年12月31日处于未实现亏损状态的投资证券,这是基于个别证券处于未实现亏损状态的时间长度。
2022年9月30日 | ||||||||||||||||||
少于12个月 | 12个月或更长时间 | 总计 | ||||||||||||||||
| 公平 |
| 未实现 |
| 公平 |
| 未实现 |
| 公平 |
| 未实现 | |||||||
可供出售的证券 | 价值 |
| 损失 | 价值 |
| 损失 | 价值 |
| 损失 | |||||||||
美国机构证券 | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | ||||||
公司证券 | | ( | | ( | | ( | ||||||||||||
市政债券 | | ( | | ( | | ( | ||||||||||||
抵押贷款支持证券 |
| |
| ( |
| | ( |
| |
| ( | |||||||
美国小企业管理局证券 | | ( | | ( | | ( | ||||||||||||
可供出售的证券总额 | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | ||||||
持有至到期的证券 | ||||||||||||||||||
公司证券 | | ( | — | — | | ( | ||||||||||||
持有至到期的证券总额 | | ( | — | — | | ( | ||||||||||||
总计 | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( |
2021年12月31日 | ||||||||||||||||||
少于12个月 | 12个月或更长时间 | 总计 | ||||||||||||||||
| 公平 |
| 未实现 |
| 公平 |
| 未实现 |
| 公平 |
| 未实现 | |||||||
可供出售的证券 |
| 价值 |
| 损失 |
| 价值 |
| 损失 |
| 价值 |
| 损失 | ||||||
美国机构证券 | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | ||||||
公司证券 |
| — |
| — |
| |
| ( |
| |
| ( | ||||||
市政债券 | | ( | | ( | | ( | ||||||||||||
抵押贷款支持证券 |
| |
| ( |
| |
| ( |
| |
| ( | ||||||
美国小企业管理局证券 |
| |
| ( |
| — |
| — |
| |
| ( | ||||||
可供出售的证券总额 | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( |
有几个
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目录表
有几个
所有处于未实现亏损状态的可供出售抵押贷款支持证券和美国小企业管理局证券均由政府支持的企业发行或担保,可供出售的公司证券均为投资级,并监控评级或前景变化。根据公司对这些证券的评估,
2022年9月30日和2021年12月31日可供出售和持有至到期的证券的合同到期日如下。抵押贷款支持证券的预期到期日可能不同于合同到期日,因为借款人可能有权赎回或提前偿还债务;因此,这些证券被单独分类,没有具体的到期日。
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目录表
2022年9月30日 | 2021年12月31日 | |||||||||||
可供出售的证券 |
| 摊销 |
| 公平 |
| 摊销 |
| 公平 | ||||
美国机构证券 | 成本 | 价值 | 成本 | 价值 | ||||||||
应在一年至五年后到期 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
在五年到十年后到期 | | | | | ||||||||
十年后到期 | | | | | ||||||||
小计 |
| |
| |
| |
| | ||||
公司证券 |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
在一年内到期 |
| |
| |
| |
| | ||||
应在一年至五年后到期 |
| |
| |
| |
| | ||||
在五年到十年后到期 | | | | | ||||||||
十年后到期 | | | | | ||||||||
小计 |
| |
| |
| |
| | ||||
市政债券 |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
在一年内到期 |
| |
| |
| |
| | ||||
应在一年至五年后到期 |
| |
| |
| |
| | ||||
在五年到十年后到期 |
| |
| |
| |
| | ||||
十年后到期 |
| |
| |
| |
| | ||||
小计 |
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| |
| |
| | ||||
抵押贷款支持证券 |
|
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| ||||
联邦全国抵押贷款协会(“FNMA”) |
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| |
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| | ||||
联邦住房贷款抵押公司(“FHLMC”) |
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| | ||||
政府全国抵押贷款协会(“GNMA”) |
| |
| |
| |
| | ||||
小计 |
| |
| |
| |
| | ||||
美国小企业管理局证券 |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
应在一年至五年后到期 |
| |
| |
| |
| | ||||
在五年到十年后到期 | | | | | ||||||||
十年后到期 | | | | | ||||||||
小计 | | | | | ||||||||
可供出售的证券总额 | | | | | ||||||||
持有至到期的证券 | ||||||||||||
公司证券 | ||||||||||||
在五年到十年后到期 | | | | | ||||||||
持有至到期的证券总额 | | | | | ||||||||
总证券 | $ | | $ | | $ | | $ | |
有几个
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目录表
附注3--应收贷款和信贷损失准备--贷款
在所示日期,贷款组合的构成如下:
| 9月30日, |
| 十二月三十一日, | |||
房地产贷款 | 2022 |
| 2021 | |||
商业广告 | $ | | $ | | ||
建设和发展 |
| |
| | ||
房屋净值 |
| |
| | ||
一至四户家庭(不包括持有以供出售的贷款) |
| |
| | ||
多户住宅 |
| |
| | ||
房地产贷款总额 |
| |
| | ||
消费贷款 |
|
| ||||
间接家装 |
| |
| | ||
海军陆战队 |
| |
| | ||
其他消费者 |
| |
| | ||
消费贷款总额 |
| |
| | ||
商业贷款 |
|
| ||||
商业和工业(包括薪俸保障计划(“PPP”)贷款) |
| |
| | ||
仓库出借 |
| |
| | ||
商业商业贷款总额 |
| |
| | ||
应收贷款总额(毛额) |
| |
| | ||
贷款信贷损失准备(1) |
| ( |
| ( | ||
应收贷款总额,净额 | $ | | $ | |
(1) | 2022年贷款信贷损失准备采用CECL法报告,2021年贷款损失准备采用已发生损失法报告。 |
贷款金额是扣除超过未摊销成本和保费#美元的未赚取贷款费用后的净额。
本公司的大多数商业和多家庭房地产、建筑、住宅和/或商业商业贷款活动的客户都位于华盛顿州西部,靠近我们在华盛顿州温哥华的最新贷款制作办公室,或我们位于华盛顿州三城的贷款制作办公室附近。该公司发起房地产、消费和商业商业贷款,集中在这些领域,然而,间接家装贷款,包括与太阳能相关的家装贷款,是通过分布在华盛顿、俄勒冈州、加利福尼亚州、爱达荷州、科罗拉多州、亚利桑那州、明尼苏达州、内华达州以及最近德克萨斯州、犹他州、马萨诸塞州和蒙大拿州的家装承包商和经销商网络发起的。贷款通常由抵押品担保,抵押品的权利有所不同,并在可行的范围内有合法的文件记录。当地的经济状况可能会影响借款人满足所述还款条件的能力。
截至2022年9月30日,世行持有的美元约为
20
目录表
该公司已将其贷款组合定义为
房地产贷款
商业借贷。本公司的贷款主要由创收物业担保,包括位于我们市场区域的零售中心、仓库和写字楼。
建设和开发贷款。本公司为建设商业地产、一户至四户住宅、多户住宅和未预售的开发用地而发放并以其为抵押的贷款。在一到四户住宅的建设组合中,有一部分是向住宅的预期居住者提供定制建筑贷款。
房屋净值贷款。本公司以一户至四户住宅的二次抵押贷款形式发放的贷款,包括我们市场地区的房屋净值信贷额度。
一户对四户的房地产贷款。一户对四户住宅贷款包括业主自住物业(包括第二套住房)和四个或四个以下单位的非业主自住物业。这些贷款由本公司发起或定期从银行购买,以本公司打算持有的我们市场区域的一至四户住宅的第一抵押为抵押(不包括为出售而持有的贷款)。
多户借贷。公寓定期贷款(
消费贷款
间接家居改善。固定装置担保家装贷款由本公司通过其家装承包商和经销商网络发起,由安装在借款人不动产内、之上或在借款人不动产上的个人财产担保,并可通过在借款人居住的县提交的UCC-2融资报表进行完善。这些间接家装贷款包括更换窗户、壁板、屋顶、温泉和其他家居固定装置,包括与太阳能相关的家装项目。
海军陆战队。本公司向主要位于本公司发起消费贷款的州的借款人发放的贷款,由船只担保。
其他消费者。公司向零售分支机构的消费者发放贷款,包括汽车、休闲车、直接家装贷款、保证金贷款和其他消费贷款,主要包括个人信用额度和信用卡。
商业商业贷款
商业及工业贷款(“C&I”)。本公司向我们普吉特湾市场地区的当地中小型企业发放的贷款主要以应收账款、库存或个人财产、厂房和设备作为担保。该公司购买的一些C&I贷款不在普吉特湾市场范围内。C&I贷款是根据借款人从借款人企业的现金流中偿还的能力而发放的。公司发起的购买力平价贷款也包括在这一贷款类别中。
仓库出借。向非存款类金融机构发放的、以该非存款类金融机构发行的票据担保的贷款。该公司拥有
21
目录表
下表详细说明了截至2022年9月30日的三个月和九个月按贷款类别划分的贷款信贷损失准备的活动,以及截至2021年9月30日的三个月和九个月根据已发生损失方法计提的贷款损失准备的活动:
截至2022年9月30日止的三个月 | |||||||||||||||
| 真实 |
|
| 商业广告 |
|
| |||||||||
贷款信贷损失准备 | 地产 | 消费者 | 业务 | 未分配 | 总计 | ||||||||||
期初余额 | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | | |||||
(重新计提)贷款信贷损失准备 | ( | | | — | | ||||||||||
贷款已注销 |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| ( | |||||
复苏 | — | | — | — | | ||||||||||
期末津贴余额合计 | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | |
截至2021年9月30日止的三个月 | |||||||||||||||
| 真实 |
|
| 商业广告 |
|
| |||||||||
贷款损失准备 | 地产 | 消费者 | 业务 | 未分配 | 总计 | ||||||||||
期初余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
贷款损失准备金(收回) | | ( | | | — | ||||||||||
贷款已注销 |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| ( | |||||
复苏 | — | | — | — | | ||||||||||
期末津贴余额合计 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
分配给的期末金额: | |||||||||||||||
个别评估减值的贷款 | $ | — | $ | | $ | | $ | — | $ | | |||||
对贷款进行集体减值评估 | | | | | | ||||||||||
期末余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
应收贷款 | |||||||||||||||
个别评估减值的贷款 | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | | |||||
对贷款进行集体减值评估 | | | | — | | ||||||||||
期末余额 | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | |
截至2022年9月30日止的9个月 | |||||||||||||||
| 真实 |
|
| 商业广告 |
|
| |||||||||
贷款信贷损失准备 | 地产 | 消费者 | 业务 | 未分配 | 总计 | ||||||||||
采用ASC 326之前的期初余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
采用ASC 326的影响 | ( | | ( | ( | ( | ||||||||||
贷款信贷损失准备 | | | | — | | ||||||||||
贷款已注销 |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| ( | |||||
复苏 | — | | — | — | | ||||||||||
期末津贴余额合计 | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | |
22
目录表
截至2021年9月30日止的9个月 | |||||||||||||||
| 真实 |
|
| 商业广告 |
|
| |||||||||
贷款损失准备 | 地产 | 消费者 | 业务 | 未分配 | 总计 | ||||||||||
期初余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
贷款损失准备金(收回) | | ( | | | | ||||||||||
贷款已注销 |
| — |
| ( |
| ( |
| — |
| ( | |||||
复苏 | — | | — | — | | ||||||||||
期末津贴余额合计 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
分配给的期末金额: | |||||||||||||||
个别评估减值的贷款 | $ | — | $ | | $ | | $ | — | $ | | |||||
对贷款进行集体减值评估 | | | | | | ||||||||||
期末余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
应收贷款 | |||||||||||||||
个别评估减值的贷款 | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | | |||||
对贷款进行集体减值评估 | | | | — | | ||||||||||
期末余额 | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | |
应计和逾期贷款。如果截至到期之日仍未收到所需的本金和利息付款,则认为贷款已逾期。一旦贷款被列为非应计项目,贷款将被自动列为非应计项目
问题债务重组贷款
该公司拥有
TDRS是利率调整和延长付款期限的结果。该公司没有免除这些贷款的任何本金。
有几个
23
目录表
下表提供了与2022年9月30日和2021年12月31日合同逾期贷款和非应计贷款的账龄分析有关的信息:
2022年9月30日 | |||||||||||||||||||||
| 30-59 |
| 60-89 |
|
|
|
|
| |||||||||||||
日数 | 日数 | 90天 | 总计 | 总计 | |||||||||||||||||
过去时 | 过去时 | 或更多 | 过去时 | 贷款 | 非- | ||||||||||||||||
房地产贷款 | 到期 | 到期 | 逾期 | 到期 | 当前 | 应收账款 | 应计项目 | ||||||||||||||
商业广告 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||||
建设和发展 |
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房屋净值 |
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一户到四户家庭 |
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多户住宅 |
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房地产贷款总额 |
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消费贷款 |
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| ||||||||
间接家装 |
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海军陆战队 |
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其他消费者 |
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| | |||||||
消费贷款总额 |
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商业贷款 |
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| |||||||
工商业 |
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| | |||||||
仓库出借 |
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| | |||||||
商业商业贷款总额 |
| |
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| | |||||||
贷款总额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
2021年12月31日 | |||||||||||||||||||||
| 30-59 |
| 60-89 |
|
|
|
|
| |||||||||||||
日数 | 日数 | 90天 | 总计 | 总计 | |||||||||||||||||
过去时 | 过去时 | 或更多 | 过去时 | 贷款 | 非- | ||||||||||||||||
房地产贷款 | 到期 | 到期 | 逾期 | 到期 | 当前 | 应收账款 | 应计项目 | ||||||||||||||
商业广告 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||||
建设和发展 |
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| | |||||||
房屋净值 |
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一户到四户家庭 |
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多户住宅 |
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房地产贷款总额 |
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消费贷款 |
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| ||||||||
间接家装 |
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海军陆战队 |
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| | |||||||
其他消费者 |
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| | |||||||
消费贷款总额 |
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商业贷款 |
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工商业 |
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| | |||||||
仓库出借 |
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| | |||||||
商业商业贷款总额 |
| |
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| |
| |
| | |||||||
贷款总额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
有几个
减值贷款和贷款损失拨备-在实施之前,金融工具--信贷损失(主题326)2022年1月1日,根据当前信息和情况,一笔贷款被视为减值
24
目录表
本公司确定,它很可能无法根据贷款协议的合同条款收回所有到期款项,包括预定的利息支付。确定减值所涉及的因素包括但不限于借款人的财务状况、相关抵押品的价值和经济状况。减值贷款包括非应计项目的贷款,在重组条款下表现良好的TDR,以及逾期90天或更长时间但仍处于应计项目的贷款。
下表提供了截至2021年12月31日计提和不计提拨备的减值贷款的补充信息。记录的投资包括未付本金余额或贷款账面金额减去注销和净递延贷款费用:
2021年12月31日 | |||||||||
| 未付 |
|
| ||||||
没有相关津贴记录 | 本金 | 录下来 | 相关 | ||||||
房地产贷款: | 天平 | 投资 | 津贴 | ||||||
房屋净值 | $ | | $ | | $ | | |||
一户到四户家庭 | | | | ||||||
|
| | | ||||||
已记录相关津贴 | |||||||||
房地产贷款: | |||||||||
房屋净值 | | | | ||||||
消费贷款: | |||||||||
间接法 | | | | ||||||
海军陆战队 | | | | ||||||
其他消费者 | | | | ||||||
商业贷款: | |||||||||
工商业 | | | | ||||||
| | | |||||||
总计 | $ | | $ | | $ | |
下表列出了截至2021年9月30日的三个月和九个月的平均记录贷款投资,分别进行减值评估和确认和收到的利息收入:
截至该日止三个月或截至该日止 | ||||||
2021年9月30日 | ||||||
没有相关津贴记录 |
| 平均记录 |
| 利息收入 | ||
房地产贷款: | 投资 | 公认的 | ||||
房屋净值 | $ | | $ | | ||
一户到四户家庭 |
| |
| | ||
| | |||||
已记录相关津贴 | ||||||
消费贷款: | ||||||
间接法 | | | ||||
海军陆战队 | | | ||||
其他消费者 | | | ||||
商业贷款: | ||||||
工商业 | | | ||||
| | |||||
总计 | $ | | $ | |
25
目录表
截至该日止的九个月内或截至该日为止 | ||||||
2021年9月30日 | ||||||
没有相关津贴记录 |
| 平均记录 |
| 利息收入 | ||
房地产贷款: | 投资 | 公认的 | ||||
建设和发展 | $ | | $ | — | ||
房屋净值 | | | ||||
一户到四户家庭 |
| |
| | ||
| | |||||
已记录相关津贴 | ||||||
房地产贷款: | ||||||
一户到四户家庭 | | — | ||||
消费贷款: | ||||||
间接法 | | | ||||
海军陆战队 | | | ||||
其他消费者 | | | ||||
商业贷款: | ||||||
工商业 | | | ||||
| | |||||
总计 | $ | | $ | |
信用质量指标
作为公司对贷款组合的信用质量持续监测的一部分,管理层跟踪某些信用质量指标,包括与(I)贷款的风险等级、(Ii)分类贷款的水平、(Iii)净冲销、(Iv)不良贷款以及(V)公司市场的一般经济状况有关的趋势。
该公司利用风险等级矩阵为其房地产和商业贷款分配风险等级。贷款的等级从1到10,其中风险等级1到6的贷款被视为“合格”,风险等级7到10的贷款在公司的信贷贷款损失准备金分析中被报告为分类贷款。
以下是对10个风险等级的描述:
● | 1级和2级-这些评级包括向具有优秀或令人满意的商业信用的非常高质量的借款人提供贷款。 |
● | 3级-这一等级包括向商业信用良好、风险中等的借款人提供的贷款。 |
● | 四年级和五年级-这些评级包括向信用质量和风险一般的借款人提供“及格”级贷款。 |
● | 六年级-这一等级包括管理层“观察”名单上的贷款,旨在临时用于“及格”级借款人,这些借款人由于信用薄弱而需要频繁和彻底的监测,并且预计近期将采取重大的风险修正行动。 |
● | 7年级-这一评级是根据监管指导方针对“特别提及的其他资产(”OAEM“)”进行评级,包括表现不佳或明显低于预期的借款人。 |
● | 8级-这一等级包括符合监管准则的“不合格”贷款,这些贷款代表了一种不可接受的商业信用,如果贷款疲软得不到纠正,可能会造成损失。 |
● | 九年级-根据监管指导方针,这一等级包括极有可能出现亏损的“可疑”贷款。 |
● | 10级-这一等级包括根据监管准则的“损失”贷款,预计将发生全部损失,并在确定时予以注销。 |
26
目录表
同质贷款根据联邦金融机构审查委员会的统一零售信贷分类和账户管理政策进行风险评级。根据本公司的这项政策,贷款分类为消费贷款,其中包括间接房屋装修、太阳能、海洋、其他消费者贷款,以及一至四户家庭的第一和第二留置权。根据统一零售信贷分类政策,目前或逾期不足90天的贷款被评级为“通过”,内部风险评级为“4”或“5”。逾期超过90天的贷款被归类为“不合格”,内部风险等级为“8”,直到贷款表现出一致的表现,通常是6个月的合同付款。逾期120天的封闭式贷款和逾期180天的开放式贷款根据抵押品价值减去出售成本进行冲销。管理层可能会更保守地对信用评级进行风险评级,即使是按照贷款的偿还条款进行支付。
商业房地产、建设和开发、多户和商业商业贷款的风险分类是单独评估的,即使在当前的贷款偿还义务上也可能被归类为“不合格”贷款。
下表按类别汇总了截至2022年9月30日的风险评级贷款余额。转换为定期贷款的循环贷款是按发放年份列出的。续签或延期超过90天的定期贷款在最近一次续签或延期的当年作为新的来源列报。
2022年9月30日 | ||||||||||||||||||||||||
房地产贷款 |
| 按发放年份分列的定期贷款 | ||||||||||||||||||||||
商业广告 | 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 |
| 之前 |
| 循环贷款 |
| 贷款总额 | |||||||||
经过 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | | ||||||||
观看 | — | — | | — | — | — | | | ||||||||||||||||
特别提及 | — | — | — | | — | | — | | ||||||||||||||||
不合标准 | — | — | — | — | | | — | | ||||||||||||||||
总商业广告 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
建设和发展 |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||||||||||||
经过 | | | | | — | | — | | ||||||||||||||||
全面建设和发展 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | | $ | — | $ | | ||||||||
房屋净值 | ||||||||||||||||||||||||
经过 | | | | | | | | | ||||||||||||||||
不合标准 | — | — | — | — | | | — | | ||||||||||||||||
总房屋净值 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
一户到四户家庭 | ||||||||||||||||||||||||
经过 | | | | | | | — | | ||||||||||||||||
特别提及 | — | — | — | — | | — | — | | ||||||||||||||||
不合标准 | — | — | — | — | — | | — | | ||||||||||||||||
一至四户合计 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | | ||||||||
多户住宅 |
| |||||||||||||||||||||||
经过 | | | | | | | — | | ||||||||||||||||
全套多户住宅 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | | ||||||||
房地产贷款总额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
27
目录表
2022年9月30日 | ||||||||||||||||||||||||
消费贷款 |
| 按发放年份分列的定期贷款 | ||||||||||||||||||||||
间接家装 | 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 |
| 之前 |
| 循环贷款 |
| 贷款总额 | |||||||||
经过 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
不合标准 | | | | | | | — | | ||||||||||||||||
间接改善总家居面积 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
海军陆战队 | ||||||||||||||||||||||||
经过 | | | | | | | — | | ||||||||||||||||
不合标准 | | — | — | — | — | | — | | ||||||||||||||||
总航运量 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | | ||||||||
其他消费者 | ||||||||||||||||||||||||
经过 | | | | | | | | | ||||||||||||||||
其他消费者合计 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
消费贷款总额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
商品化 | 2022年9月30日 | |||||||||||||||||||||||
商业贷款 | 按发放年份分列的定期贷款 | |||||||||||||||||||||||
工商业 |
| 2022 |
| 2021 |
| 2020 |
| 2019 |
| 2018 |
| 之前 |
| 循环贷款 |
| 贷款总额 | ||||||||
经过 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
观看 | — | | | — | — | | | | ||||||||||||||||
特别提及 | — | — | — | | | | | | ||||||||||||||||
不合标准 | — | | | | | | | | ||||||||||||||||
工商业合计 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
仓库出借 |
| |||||||||||||||||||||||
经过 | — | — | — | — | — | — | | | ||||||||||||||||
观看 | — | — | — | — | — | — | | | ||||||||||||||||
仓库贷款总额 | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | | $ | | ||||||||
商业商业贷款总额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
应收贷款总额(毛额) |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||||||||||||
经过 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
观看 | — | | | — | — | | | | ||||||||||||||||
特别提及 | — | — | — | | | | | | ||||||||||||||||
不合标准 | | | | | | | | | ||||||||||||||||
应收贷款总额(毛额) | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
28
目录表
下表汇总了截至2021年12月31日按类别划分的风险评级贷款余额:
2021年12月31日 | |||||||||||||||||||||
特价 | |||||||||||||||||||||
经过 | 观看 | 提到 | 不合标准 | 值得怀疑 | 损失 | ||||||||||||||||
房地产贷款 |
| (1 - 5) |
| (6) |
| (7) |
| (8) |
| (9) |
| (10) |
| 总计 | |||||||
商业广告 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | — | $ | | |||||||
建设和发展 |
| |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| | |||||||
房屋净值 |
| |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| | |||||||
一户到四户家庭 |
| |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| | |||||||
多户住宅 |
| |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| | |||||||
房地产贷款总额 |
| |
| |
| |
| |
| — |
| — |
| | |||||||
消费贷款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||
间接家装 |
| |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| | |||||||
海军陆战队 |
| |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| | |||||||
其他消费者 |
| |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| | |||||||
消费贷款总额 |
| |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
| | |||||||
商业贷款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||
工商业 |
| |
| |
| |
| |
| — |
| — |
| | |||||||
仓库出借 |
| |
| — |
| — |
| — |
| — |
| — |
| | |||||||
商业商业贷款总额 |
| |
| |
| |
| |
| — |
| — |
| | |||||||
应收贷款总额(毛额) | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | — | $ | — | $ | |
下表列出了截至2022年9月30日的非应计状态贷款和逾期90天或以上但仍应计利息的贷款的摊余成本基础:
2022年9月30日 | ||||||||||||
非应计项目,无 | 非应计项目 | 90天或更长时间 | ||||||||||
学分津贴 |
| 学分津贴 |
| 总计 |
| 逾期仍未到期 | ||||||
房地产贷款 | 损失 | 损失 | 非应计项目 | 应计利息 | ||||||||
房屋净值 | $ | | $ | — | $ | | $ | — | ||||
一户到四户家庭 |
| |
| — |
| |
| — | ||||
| |
| — |
| |
| — | |||||
消费贷款 | ||||||||||||
间接家装 | — | | | — | ||||||||
海军陆战队 | — | | | — | ||||||||
— | | | — | |||||||||
商业贷款 |
|
|
|
| ||||||||
工商业 |
| — |
| |
| |
| — | ||||
总计 | $ | | $ | | $ | | $ | — |
公司确认非应计贷款利息收入#美元。
29
目录表
下表列出了截至2022年9月30日按贷款类别划分的抵押品依赖贷款的摊销成本基础:
2022年9月30日 | |||||||||
房地产贷款 | 房地产 | 装备 | 总计 | ||||||
房屋净值 | $ | | $ | — | $ | | |||
一户到四户家庭 | | — | | ||||||
| — | | |||||||
消费贷款 | |||||||||
间接家装 | — | | | ||||||
海军陆战队 | — | | | ||||||
— | | | |||||||
商业贷款 |
|
|
| ||||||
工商业 |
| — |
| |
| | |||
|
|
| |||||||
总计 | $ | | $ | | $ | |
附注4--维修权
为他人提供的贷款不计入综合资产负债表。为他人偿还的永久贷款的未付本金余额为#美元。
下表汇总了在指定日期或在指定日期的维修权活动:
截至该日止三个月或截至该日止 | ||||||
9月30日, | ||||||
| 2022 |
| 2021 | |||
期初余额,以成本或公允价值中较低者为准 | $ | | $ | | ||
加法 |
| |
| | ||
已摊销维修权 |
| ( |
| ( | ||
维修权的恢复 |
| — |
| | ||
期末余额,以成本或公允价值中较低者为准 | $ | | $ | |
截至该日止的九个月内或截至该日为止 | ||||||
9月30日, | ||||||
| 2022 |
| 2021 | |||
期初余额,以成本或公允价值中较低者为准 | $ | | $ | | ||
加法 |
| |
| | ||
已摊销维修权 |
| ( |
| ( | ||
维修权的恢复 | | | ||||
期末余额,以成本或公允价值中较低者为准 | $ | | $ | |
维修权资产的公允价值为#美元。
30
目录表
以下是用以厘定按揭还款权(“MSR”)在指定日期的公平价值时所采用的估值假设:
9月30日, | 12月31日, |
| |||
主要假设: |
| 2022 |
| 2021 | |
加权平均贴现率 |
| | % | | % |
有条件提前还款额(“CPR”) |
| | % | | % |
加权平均寿命(年) |
|
|
关于单一家庭MSR现行公允价值的主要经济假设如下表所示。还介绍了传统的一到四个家庭的FNMA、FHLMC、GNMA或FHLB服务的住房贷款的票面利率对市场利率变化的敏感性。下表引用了一个
|
| 2022年9月30日 |
| 2021年12月31日 |
| |||||
总投资组合本金余额 |
|
|
| $ | |
| $ | | ||
加权平均票据利率 |
|
|
| | % | % | ||||
2022年9月30日 |
| 基座 |
| 0.5%的不利比率变化 |
| 1.0%的逆变率 | ||||
有条件提前还款额 |
| | % | | % | | % | |||
公允价值MSR | $ | |
| $ | |
| $ | | ||
MSR百分比 |
| | % |
| | % |
| | % | |
贴现率 |
| | % |
| | % |
| | % | |
公允价值MSR | $ | |
| $ | |
| $ | | ||
MSR百分比 |
| | % |
| | % |
| | % | |
2021年12月31日 | 基座 |
| 0.5%的不利比率变化 |
| 1.0%的逆变率 | |||||
有条件提前还款额 |
| | % | | % | | % | |||
公允价值MSR | $ | |
| $ | |
| $ | | ||
MSR百分比 |
| | % |
| | % |
| | % | |
贴现率 |
| | % |
| | % |
| | % | |
公允价值MSR | $ | |
| $ | |
| $ | | ||
MSR百分比 |
| | % |
| | % |
| | % |
这些敏感性是假设的,应该谨慎使用,因为上面的表格表明,该公司估计MSR公允价值的方法对关键假设的变化高度敏感。例如,实际的提前还款体验可能不同,任何差异都可能对MSR的公允价值产生实质性影响。假设变动导致的公允价值变动一般不能外推,因为假设变动与公允价值变动之间的关系可能不是线性的。此外,在这些表格中,特定假设的变化对MSR公允价值的影响是在不改变任何其他假设的情况下计算的;实际上,一个因素的变化可能与另一个因素的变化相关(例如,市场利率的下降可能会激励再融资,但这也可能表明经济放缓和失业率上升,从而减少了有资格获得再融资的借款人数量),这可能会放大或抵消敏感性。因此,对MSR公允价值的任何计量都受到特定时间点的现有条件和假设的限制。如果这些假设适用于不同的时间,那么它们可能是不合适的。
该公司记录了$
31
目录表
附注5--衍生工具
本公司在业务运作及经济状况方面均面临一定的风险。本公司主要通过管理其核心业务活动来管理其对各种业务和运营风险的敞口。该公司主要通过管理其资产和负债的金额、来源和期限以及衍生金融工具的使用来管理经济风险,包括利率、流动性和信用风险。具体地说,本公司订立衍生金融工具,以管理因业务活动而产生的风险,而该等业务活动导致收取或支付未来已知及不确定的现金金额,其价值由利率决定。
该公司的主要衍生和对冲活动涉及与某些借款有关的利率互换、经纪存款、投资证券、远期销售合同,以及与抵押银行活动相关的信贷承诺。一般来说,这些工具有助于公司管理对市场风险的敞口。市场风险是指经济价值或净利息收入受到市场驱动的利率和价格或其他经济因素等外部因素波动的不利影响的可能性。
未被指定为对冲的抵押贷款银行衍生品
该公司定期作出承诺,发起和销售持有的待售贷款。该公司面临与书面利率锁定承诺相关的利率变动风险,潜在借款人发起打算出售的一户至四户贷款,以及持有待售、已选择公允价值会计的封闭式一户至四户按揭贷款,这些贷款正在等待出售并进入二级市场。该公司通过签订远期销售合同,出售一至四户家庭的抵押贷款,或签订出售即将公布的远期抵押贷款支持证券(“TBA”)的合同,在经济上对冲了与这些抵押贷款承诺相关的利率变化的风险。这些承诺和合同被视为衍生品,但没有被指定为美国公认会计准则下的报告对冲工具。相反,它们被计入独立的衍生品,或经济对冲,衍生品的公允价值变化报告为非利息收入或非利息支出。本行将所有衍生工具确认为综合资产负债表上的其他资产或其他负债,并按公允价值计量该等工具。
现金流对冲
银行已签订利率互换协议,以减少因利率变动而导致的现金流出变动的风险。在……里面基于伦敦银行间同业拆借利率(“LIBOR”)的预测借款和经纪存款。这些衍生工具被指定为现金流对冲。对冲项目是未来可调利率借款和利率互换期限内的存款系列中的LIBOR部分。因此,可归因于信用风险变化的对冲交易的利息支付现金流金额的变化被排除在管理层对对冲有效性的评估之外。世行每季度进行一次对冲有效性测试。累积的其他全面收益随后重新分类为对冲预测交易影响收益期间的收益。自成立以来,该行并未记录到任何对冲无效。
世行预计,大约$
公允价值对冲
由于基准利率的变化,本公司的某些可预付固定利率资产池的公允价值可能发生变化。本公司使用利率掉期来管理该等工具因指定基准利率,即有担保隔夜融资利率(“SOFR”)的变动而导致的公允价值变动的风险。被指定为公允价值对冲的利率掉期包括从交易对手那里收取可变利率金额,以换取公司在协议有效期内支付固定利率,而不交换相关名义金额。对于被指定为公允价值套期保值的衍生工具,衍生工具的收益或亏损以及对冲项目的抵销亏损或收益应归因于套期保值风险,在利息收入中确认。
32
目录表
于2022年9月30日,综合资产负债表上投资证券记录的以下金额与公允价值套期保值的累计基础调整有关。该公司拥有
2022年9月30日 | ||||||
累计公允价值金额 | ||||||
财务报表中的行项目 | 包含的套期保值调整 | |||||
被套期保值项目的位置 | 的账面价值 | 的账面价值 | ||||
包括在内 |
| 对冲资产/(负债) |
| 对冲资产/(负债) | ||
投资证券(1) | $ | | $ | | ||
总计 | $ | | $ | |
(1) | 这些金额包括在指定套期关系中使用的封闭投资组合的摊余成本基础,其中被套期项目是预期在套期关系结束时剩余的最后一层。截至2022年9月30日,这些对冲关系中使用的封闭式投资组合的摊余成本基础为$ |
下表汇总了该行在指定日期的衍生工具。本行与与其有业务往来的衍生工具交易商订有总净额结算协议,但在综合资产负债表中将总资产及负债分别作为其他资产及其他负债反映如下:
2022年9月30日 | |||||||||
公允价值 | |||||||||
现金流对冲: |
| 概念上的 |
| 资产 |
| 负债 | |||
利率互换-经纪存款和借款 | $ | | $ | | $ | | |||
公允价值对冲: | |||||||||
利率互换-证券 | $ | | $ | | $ | | |||
非套期保值衍生工具: | |||||||||
调整后的利率锁定与客户的承诺 | | | | ||||||
与投资者作出强制性和最大努力的承诺 |
| |
| |
| | |||
远期TBA抵押贷款支持证券 | | | |
2021年12月31日 | |||||||||
公允价值 | |||||||||
现金流对冲: | 概念上的 |
| 资产 |
| 负债 | ||||
利率互换-经纪存款和借款 | $ | | $ | | $ | | |||
非套期保值衍生工具: |
| ||||||||
调整后的利率锁定与客户的承诺 | | | | ||||||
与投资者作出强制性和最大努力的承诺 |
| |
| |
| | |||
远期TBA抵押贷款支持证券 | | | |
33
目录表
下表汇总了在利息收入和利息支出中确认的公允价值和现金流量对冲会计对截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月综合收益表的影响:
截至三个月 | 截至三个月 | |||||||||||
2022年9月30日 | 2021年9月30日 | |||||||||||
| 利息支出存款 |
| 利息收入证券 |
| 利息支出存款 |
| 利息收入证券 | |||||
综合损益表列报的总金额 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
公允价值套期保值关系净收益(亏损) |
|
|
|
| ||||||||
利率互换-证券 | ||||||||||||
在套期保值项目上确认 | $ | — | $ | ( | $ | — | $ | — | ||||
在被指定为对冲工具的衍生品上确认 | — | | — | — | ||||||||
在公允价值套期保值上确认的净收益(费用) | $ | — | $ | ( | $ | — | $ | — | ||||
现金流套期保值关系净收益(亏损) | ||||||||||||
利率互换-经纪存款和借款 | ||||||||||||
已实现收益(亏损)(税前)从AOCI重新分类为净收益 | $ | | $ | — | $ | ( | $ | — | ||||
现金流量套期保值确认的净收益(费用) | $ | | $ | — | $ | ( | $ | — |
九个月结束 | 九个月结束 | |||||||||||
2022年9月30日 | 2021年9月30日 | |||||||||||
| 利息支出存款 |
| 利息收入证券 |
| 利息支出存款 |
| 利息收入证券 | |||||
综合损益表列报的总金额 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
公允价值套期保值关系净收益(亏损) |
|
|
|
| ||||||||
利率互换-证券 | ||||||||||||
在套期保值项目上确认 | $ | — | $ | ( | $ | — | $ | — | ||||
在被指定为对冲工具的衍生品上确认 | — | | — | — | ||||||||
在公允价值套期保值上确认的净收益(费用) | $ | — | $ | ( | $ | — | $ | — | ||||
现金流套期保值关系净收益(亏损) | ||||||||||||
利率互换-经纪存款和借款 | ||||||||||||
已实现收益(亏损)(税前)从AOCI重新分类为净收益 | $ | | $ | — | $ | ( | $ | — | ||||
现金流量套期保值确认的净收益(费用) | $ | | $ | — | $ | ( | $ | — |
在综合损益表的非利息收入中确认并计入贷款销售收益的非套期保值衍生工具的公允价值变动导致净收益#美元。
34
目录表
本行与某些交易对手的衍生工具包含可依法强制执行的净额结算条款,允许将多笔交易净额结算至单一金额,金额可能为正、负或为零。下表列出了在2022年9月30日和2021年12月31日受这些主净额结算协议约束的所有衍生资产和负债的抵销信息,包括应计利息:
总金额 | 资产净额 | 未抵销的总金额 | ||||||||||||||||
| 总金额 | 的偏移量 | 在 | 在财务状况表中 | ||||||||||||||
衍生资产的抵销 |
| 被认可的 | 的声明 | 的声明 | 金融 | 现金抵押品 | ||||||||||||
2022年9月30日 |
| 资产 |
| 财务状况 |
| 财务状况 |
| 仪器 |
| 已收到 |
| 净额 | ||||||
利率互换 |
| $ | | $ | — | $ | | $ | — | $ | — | $ | | |||||
2021年12月31日 | ||||||||||||||||||
利率互换 | $ | $ | — | $ | $ | — | $ | — | $ | |
总金额 | 净额 | 未抵销的总金额 | ||||||||||||||||
| 总金额 | 的偏移量 | 负债 | 在财务状况表中 | ||||||||||||||
衍生工具负债的抵销 |
| 被认可的 |
| 的声明 |
| 在声明中提出 |
| 金融 |
| 现金抵押品 |
| |||||||
2022年9月30日 |
| 负债 | 财务状况 | 财务状况 | 仪器 | 贴出 | 净额 | |||||||||||
利率互换 |
| $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | $ | — | |||||
2021年12月31日 | ||||||||||||||||||
利率互换 | $ | $ | — | $ | $ | — | $ | | $ | — |
与信用风险相关的或有特征
本公司与其某些衍生产品交易对手签订了利率互换协议,其中包含一项条款,即如果本公司违约或未能维持其作为资本充足机构的地位,则本公司可能被要求终止合同或提供额外抵押品。截至2022年9月30日,公司拥有
附注6-租约
该公司拥有零售银行分行、住房贷款分行和某些设备的运营租赁。该公司的租约的剩余租赁条款为
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月的租赁费用构成(包括在综合损益表的占用费用中)如下:
截至三个月 | 截至三个月 | |||||
租赁费: |
| 2022年9月30日 |
| 2021年9月30日 | ||
经营租赁成本 | $ | | $ | | ||
短期租赁成本 |
| |
| | ||
总租赁成本 | $ | | $ | |
35
目录表
九个月结束 | 九个月结束 | |||||
租赁费: |
| 2022年9月30日 |
| 2021年9月30日 | ||
经营租赁成本 | $ | | $ | | ||
短期租赁成本 |
| |
| | ||
总租赁成本 | $ | | $ | |
下表提供了截至2022年9月30日和2021年9月30日或截至2021年9月30日的三个月和九个月的营业租赁的补充信息:
在或为 | 在或为 | |||||||
按下列金额支付的现金: | 截至三个月 | 截至三个月 | ||||||
租赁负债的计量: |
| 2022年9月30日 |
| 2021年9月30日 | ||||
来自经营租赁的经营现金流 | $ | | $ | | ||||
加权平均剩余租赁期限--经营租赁 | 年份 |
| 年份 | |||||
加权平均贴现率--经营租赁 | | % |
| | % |
在或为 | 在或为 | |||||||
按下列金额支付的现金: | 九个月结束 | 九个月结束 | ||||||
租赁负债的计量: |
| 2022年9月30日 |
| 2021年9月30日 | ||||
来自经营租赁的经营现金流 | $ | | $ | | ||||
加权平均剩余租赁期限--经营租赁 | 年份 |
| 年份 | |||||
加权平均贴现率--经营租赁 | | % |
| | % |
该公司的租约通常不包含租赁合同中隐含的贴现率。作为另一种选择,在确定每份租约的租赁负债时使用的贴现率是得梅因固定预付款利率的FHLB值。
截至2022年9月30日,未来各期的经营租赁负债到期日如下:
2022 |
| $ | |
2023 |
| | |
2024 |
| | |
2025 |
| | |
2026 | | ||
此后 |
| | |
租赁付款总额 | | ||
扣除计入的利息 | ( | ||
总计 | $ | |
36
目录表
附注7--拥有的其他房地产(“OREO”)
下表列出了截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月与OREO有关的活动:
截至该日止三个月或截至该日止 | 截至该日止的九个月内或截至该日为止 | |||||||||||
9月30日, | 9月30日, | |||||||||||
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 | |||||
期初余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
加法 |
|
|
| |
| |||||||
出售OREO的毛收入 |
| — |
| — |
| — |
| ( | ||||
OREO的销售亏损 |
| — |
| — |
| — |
| ( | ||||
期末余额 | $ | | $ | | $ | | $ | |
曾经有过
有一块钱
附注8-存款
2022年9月30日和2021年12月31日的存款汇总如下:
| 9月30日, |
| 十二月三十一日, | |||
2022 |
| 2021 | ||||
无息支票(4) | $ | | $ | | ||
计息支票 (1)(4) |
| |
| | ||
储蓄 |
| |
| | ||
货币市场 (2) |
| |
| | ||
10万美元以下的存单(3) |
| |
| | ||
100,000美元至250,000美元的存单 |
| |
| | ||
25万美元及以上的存款单 |
| |
| | ||
与提供服务的抵押贷款相关的托管账户 |
| |
| | ||
总计 | $ | | $ | |
(1) | 包括$ |
(2) | 包括$ |
(3) | 包括$ |
(4) | 以前列报的计息支票余额由于前几个期间对某些支票产品的错误分类而作了修订。由于分类错误,计息支票余额合计$ |
37
目录表
截至2022年9月30日的未来期间定期存款计划到期日如下:
| 2022年9月30日 | ||
2022年到期 | $ | | |
2023年到期 | | ||
2024年到期 | | ||
将于2025年到期 | | ||
将于2026年到期 | | ||
此后 | | ||
总计 | $ | |
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月按存款类别划分的利息支出如下:
截至三个月 |
| 九个月结束 | ||||||||||
9月30日, | 9月30日, | |||||||||||
2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 | ||||||
计息支票 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
储蓄和货币市场 |
| |
| |
| |
| | ||||
存单 |
| |
| |
| |
| | ||||
总计 | $ | | $ | | $ | | $ | |
附注9--承付款和或有事项
承付款-本公司是在正常业务过程中存在表外风险的金融工具的当事人,以满足客户的融资需求。这些金融工具包括提供信贷的承诺。这些工具在不同程度上涉及超过综合资产负债表确认金额的信贷风险因素。
本公司在金融工具另一方不履行信贷承诺的情况下面临的信用损失,由这些工具的合同金额表示。该公司在作出承诺和有条件债务时使用的信贷政策与其对资产负债表内工具的信贷政策相同。
下表汇总了公司在2022年9月30日和2021年12月31日的承诺:
提供信贷的承诺 |
| 9月30日, |
| 十二月三十一日, | ||
房地产贷款 | 2022 |
| 2021 | |||
商业广告 | $ | | $ | | ||
建设和发展 |
| |
| | ||
一到四户家庭(包括可出售贷款的锁) |
| |
| | ||
房屋净值 |
| |
| | ||
多户住宅 |
| |
| | ||
房地产贷款总额 |
| |
| | ||
消费贷款 |
| |
| | ||
商业贷款 |
|
|
| |||
工商业 |
| |
| | ||
仓库出借 |
| |
| | ||
商业商业贷款总额 |
| |
| | ||
提供信贷的总承诺额 | $ | | $ | |
提供信贷的承诺是指只要不违反合同中规定的任何条件,就向客户提供贷款的协议。由于许多承付款预计将到期而不动用,因此承付款总额不一定代表未来的现金需求。该公司根据具体情况评估每个客户的信誉。如果公司认为在信贷延期时有必要获得抵押品,则抵押品的金额取决于管理层对当事人的信用评估。持有的抵押品各不相同,但可能包括
38
目录表
应收账款、存货、财产和设备、住宅房地产和创收商业地产。
商业信贷额度、循环信贷额度和透支保护协议下的无资金承诺是未来可能向现有客户提供信贷的承诺。这些信贷额度是无抵押的,通常不包含特定的到期日,最终可能不会被动用到公司承诺的总规模。公司截至2022年9月30日的未提供资金的贷款承诺和截至2021年12月31日的未提供资金的承诺的估计亏损准备金为$
该公司还向得梅因的FHLB出售一至四户家庭的贷款,如果贷款违约并超过一定的损失敞口,则需要有限的追索权。具体到该追索权,得梅因的FHLB建立了与贷款相关的第一个损失账户(FLA),并要求银行在FLA使用后使用信用增强(CE)义务。根据截至2022年9月30日出售的贷款,出售给联邦住房金融局的贷款总额为$
持有待售贷款的或有负债-在正常业务过程中,贷款以有限的追索权出售给本公司,并可能在随后因贷款发起期间发生的缺陷而不得不回购。缺陷被归类为文档错误、承保错误、提前付款、提前付款违约、违反陈述或保修、维修错误和/或欺诈。当出售给没有追索权的投资者的贷款未能按照合同条款履行时,投资者通常会审查贷款文件,以确定发起过程中是否发生了缺陷。如果发现缺陷,公司可能被要求回购贷款或赔偿投资者遭受的损失。如无该等瑕疵,本公司并无回购贷款的承诺。该公司已记录了#美元的预提准备金。
本公司已与其行政总裁(“行政总裁”)订立遣散费协议。在符合某些要求的情况下,遣散费协议通常包括支付给首席执行官的一笔相当于
本公司已与其首席财务官、首席运营官、首席贷款官、首席信贷官、首席风险官、首席人力资源官、高级副总裁合规官、零售银行及市场部执行副总裁总裁和居家贷款执行副总裁总裁订立控制权变更协议。在符合某些要求的情况下,控制协议的变更通常保持有效,直到任何一方至少在
由于我们活动的性质,公司在正常业务过程中面临各种悬而未决和受到威胁的法律行动。从属留置权有时会引发诉讼,要求我们捍卫自己的留置权。管理层认为,这些索偿所产生的负债,即使有的话,也不会对我们的财务状况产生实质性影响。该公司拥有
39
目录表
附注10-公允价值计量
公司根据会计准则编纂(“ASC”)主题820确立的要求确定公允价值。公允价值计量,该准则提供了根据美国公认会计原则计量公允价值的框架,并要求实体在计量公允价值时最大限度地使用可观察到的投入,并最大限度地减少使用不可观察到的投入。ASC 820将公允价值定义为退出价格,即在当前市场条件下,在计量日期市场参与者之间有序交易的资产或负债的本金或最有利市场上将收到的资产价格或为转移负债而支付的价格。ASU 2016-01,金融工具--总体(825-10分专题),金融资产和金融负债的确认和计量,要求我们在为披露目的而衡量工具的公允价值时使用退出价格概念。
以下定义描述了可用于计量公允价值的投入水平:
第1级-估值方法的投入为活跃市场中相同资产或负债的报价(未经调整)。
第2级--估值方法的投入包括活跃市场中类似资产和负债的报价,以及该资产或负债在基本上整个金融工具期限内可直接或间接观察到的投入。
第3级-估值方法的投入不可观察,对公允价值计量具有重要意义。
下列方法用于在经常性和非经常性基础上估计某些资产和负债的公允价值:
证券-可供出售证券和持有至到期证券的公允价值按经常性方式记录。投资和抵押贷款支持证券的公允价值由第三方定价服务提供。这些估值以市场数据为基础,使用的定价模型因资产类别而异,并纳入了现有的当前交易、报价和其他市场信息,以及结构性证券、现金流和贷款业绩数据。定价过程利用基准曲线、类似证券的基准、行业分组和矩阵定价。期权调整利差模型也用于评估利率变化的影响和开发提前还款情景(第2级)。公允价值层次之间的转移是通过第三方服务提供商确定的,该第三方服务提供商将根据相关证券的市场状况不时在不同级别之间进行转移。所有使用的模型和流程都考虑到了市场惯例。
持有供出售的按揭贷款- 持有待售贷款的公允价值反映了与投资者承诺的价值和/或交付给TBA抵押贷款支持证券(第2级)的相对价格。
应收贷款 -公允价值是对具有类似财务特征的贷款组合进行估计的。贷款按类型划分,包括商业贷款、房地产贷款和消费贷款。每一种贷款类别都被固定利率贷款和可调整利率贷款进一步区分开来。贷款的公允价值是通过以目前类似贷款的利率贴现预期现金流来计算的。这些金额将进一步贴现投资组合中预期实现的内嵌可能损失。某些住宅按揭贷款最初是为出售而发放,并按公允价值计量;发放后,贷款被转移至为投资而持有的贷款。截至2022年9月30日和2021年12月31日,有$
衍生工具-衍生工具资产和负债的公允价值按经常性基础计量。衍生工具的主要用途与本公司的按揭银行业务有关。权益的公允价值
40
目录表
利率锁定承诺和远期销售承诺是根据类似工具的报价或公布市场价格估计的,并在适当时根据基于历史信息的拉动汇率假设等因素进行调整。TBA抵押贷款支持证券在活跃市场上的类似合约上得到公平估值(第2级),而与客户和投资者的锁定和远期合约在市场上使用类似合约和市场利率变化进行公平估值(第2级和第3级)。与抵押贷款银行活动无关的衍生工具包括利率互换协议。利率互换协议的公允价值是基于使用截至计量日期(第2级)的可观察市场数据的估值模型。该公司的衍生品在场外交易市场进行交易,该市场的报价并不总是有效的。因此,衍生品的公允价值是使用利用多种市场投入的量化模型来确定的。根据衍生品类型的不同,投入将有所不同,但可能包括利率、价格和指数,以生成连续的收益率或定价曲线,提前还款利率,以及为头寸估值的波动因素。大多数市场投入都是主动报价的,可以通过外部来源进行验证,包括市场交易和第三方定价服务。所有利率互换的公允价值均由第三方定价服务确定,不作调整。
拥有的其他房地产 - 对OREO的公允价值调整按贷款账面金额或抵押品公允价值减去销售成本两者中较低者入账。根据收购当日资产的公允价值进行的任何减记都计入信贷损失准备。在丧失抵押品赎回权后,管理层定期进行估值,以便房地产以其新成本基础或公允价值中较低的一个计入,扣除出售的估计成本(第三级)。
个别评估的贷款- 个别评估贷款的预期信贷损失乃根据按贷款原来有效利率贴现的预期未来现金流量现值计量,或当本行确定有可能丧失抵押品赎回权时,预期信贷损失乃根据抵押品于报告日期的公允价值减去估计销售成本(视何者适用而定)计量。作为一种实际的权宜之计,根据银行截至报告日期的评估,如果在借款人遇到财务困难时,预计将通过经营或出售抵押品提供偿还,则银行使用抵押品的公允价值来衡量贷款的预期信用损失。在这两种情况下,如果抵押品的公允价值低于贷款的摊销成本基础,银行将确认抵押品的公允价值减去报告日期的销售成本(如果适用)与贷款的摊销成本基础之间的差额。如果抵押品的公允价值超过贷款的摊余成本基础,则增加到摊余成本基础上的任何预期收回将仅限于先前因个别评估的贷款预期信贷损失的变化而注销的金额,其计入信贷损失准备金的方式与最初确认预期信贷损失的方式相同,或者被列为减计准备金,否则将报告(第3级)。
维修权 - MSR的公允价值是使用预期现金流的净现值估计的,该第三方模型结合了业内用于评估该等权利的假设,并在适当的情况下根据历史信息对加权平均提前还款速度等因素进行了调整(第3级)。
41
目录表
下表列出了可供出售的证券、持有的待售抵押贷款、应收贷款以及按公允价值经常性计量的衍生资产和负债:
金融资产 | 2022年9月30日 | |||||||||||
可供出售的证券: |
| 1级 |
| 2级 |
| 3级 |
| 总计 | ||||
美国机构证券 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
公司证券 |
| |
| |
| |
| | ||||
市政债券 |
| |
| |
| |
| | ||||
抵押贷款支持证券 |
| |
| |
| |
| | ||||
美国小企业管理局证券 |
| |
| |
| |
| | ||||
按公允价值持有以供出售的按揭贷款 | | | | | ||||||||
按公允价值计算的应收贷款 | | | | | ||||||||
衍生品: | ||||||||||||
与投资者作出强制性和最大努力的承诺 | | | | | ||||||||
远期TBA抵押贷款支持证券 | | | | | ||||||||
利率互换 | | | | | ||||||||
按公允价值计量的总资产 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
金融负债 | ||||||||||||
衍生品: | ||||||||||||
与客户的利率锁定承诺 | | | ( | ( | ||||||||
按公允价值计量的负债总额 | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( |
金融资产 | 2021年12月31日 | |||||||||||
可供出售的证券: |
| 1级 |
| 2级 |
| 3级 |
| 总计 | ||||
美国机构证券 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
公司证券 |
| |
| |
| |
| | ||||
市政债券 |
| |
| |
| |
| | ||||
抵押贷款支持证券 |
| |
| |
| |
| | ||||
美国小企业管理局证券 |
| |
| |
| |
| | ||||
按公允价值持有以供出售的按揭贷款 | | | | | ||||||||
按公允价值计算的应收贷款 | | | | | ||||||||
衍生品: | ||||||||||||
与投资者作出强制性和最大努力的承诺 | | | | | ||||||||
远期TBA抵押贷款支持证券 | | | | | ||||||||
利率互换 | | | | | ||||||||
与客户的利率锁定承诺 | | | | | ||||||||
按公允价值计量的总资产 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
金融负债 | ||||||||||||
衍生品: | ||||||||||||
利率互换 | | ( | | ( | ||||||||
按公允价值计量的负债总额 | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( |
42
目录表
下表列出了按公允价值在非经常性基础上计量的单独评估的贷款、OREO和维护权,其公允价值的非经常性变化已在所示报告期内记录。以下披露的金额为评估非经常性公允价值计量时的公允价值。
2022年9月30日 | ||||||||||||
| 1级 |
| 2级 |
| 3级 |
| 总计 | |||||
个别评估的贷款 | $ |
| $ |
| $ | |
| $ | | |||
奥利奥 | | | | | ||||||||
维修权 |
|
| |
| |
2021年12月31日 | ||||||||||||
| 1级 |
| 2级 |
| 3级 |
| 总计 | |||||
个别评估的贷款 | $ |
| $ |
| $ | |
| $ | | |||
维修权 |
|
| |
| |
关于第3级公允价值计量的量化信息-下表显示的是2022年9月30日和2021年12月31日在经常性和非经常性基础上根据3级不可观察投入计量的金融工具的公允价值:
3级 |
|
| 意义重大 |
|
| 加权平均 | ||||||
公允价值 | 估值 | 看不见 | 9月30日, | 十二月三十一日, | ||||||||
仪器 |
| 技术 |
| 输入量 |
| 射程 |
| 2022 |
| 2021 |
| |
重复性 |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
与客户的利率锁定承诺 |
|
|
| | % | | % | |||||
与投资者的个人远期销售承诺 |
|
|
| | % | | % | |||||
非复发性 |
|
|
|
|
|
|
| |||||
个别评估的贷款 |
|
|
| | % | | % | |||||
奥利奥 | | % | | % | ||||||||
维修权 | | % | | % |
拉通率是根据类似利率锁定承诺的历史贷款关闭利率计算的。拉通率的增加或减少将有相应的正或负公允价值调整。
43
目录表
下表列出了在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月期间,使用重大不可观察到的投入(第三级)按公允价值计量的资产和负债的经常性对账:
购买 | 净变动率 | 净变动率 | ||||||||||||||||
截至三个月 |
| 起头 |
| 和 |
| 销售和 |
| 收尾 | 的公允价值 | 的公允价值 | ||||||||
2022年9月30日 |
| 天平 |
| 发行 |
| 聚落 |
| 天平 |
| 得/(失)(1) |
| 得/(失)(2) | ||||||
与客户的利率锁定承诺 | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | — | ||||||
与投资者的个人远期销售承诺 | | | ( | | ( | — | ||||||||||||
2021年9月30日 | ||||||||||||||||||
与客户的利率锁定承诺 | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | — | ||||||
与投资者的个人远期销售承诺 | ( | | | | | — |
|
| 购买 |
|
|
| 净变动率 |
| 净变动率 | ||||||||||
九个月结束 |
| 起头 |
| 和 |
| 销售和 |
| 收尾 |
| 的公允价值 |
| 的公允价值 | ||||||
2022年9月30日 |
| 天平 |
| 发行 |
| 聚落 |
| 天平 |
| 得/(失)(1) |
| 得/(失)(2) | ||||||
与客户的利率锁定承诺 | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | — | ||||||
与投资者的个人远期销售承诺 | | | ( | | ( | — | ||||||||||||
2021年9月30日 | ||||||||||||||||||
与客户的利率锁定承诺 | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | — | ||||||
与投资者的个人远期销售承诺 | ( | | | | | — |
___________________________
(1)与期末持有的包括在收入中的项目有关。
(2)与期末持有的计入其他全面收益(亏损)的项目有关。
按公允价值计入的利率锁定承诺的收益(亏损)计入其他非利息收入。与投资者以公允价值计入的远期销售承诺的收益(亏损)计入非利息收入。
44
目录表
下表列出了该公司在2022年9月30日和2021年12月31日的金融工具的估计公允价值,无论是否在综合资产负债表上按公允价值确认:
9月30日, | 十二月三十一日, | |||||||||||
2022 | 2021 | |||||||||||
金融资产 |
| 携带 |
| 公平 |
| 携带 |
| 公平 | ||||
级别1输入: |
| 金额 |
| 价值 |
| 金额 |
| 价值 | ||||
现金和现金等价物 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
其他金融机构的存单 |
| |
| |
| |
| | ||||
第2级输入: | ||||||||||||
可供出售的证券,按公允价值计算 |
| |
| |
| |
| | ||||
持有至到期的证券 | | | | | ||||||||
按公允价值持有的待售贷款 |
| |
| |
| |
| | ||||
FHLB库存,按成本计算 |
| |
| |
| |
| | ||||
远期TBA抵押贷款支持证券 | | | | | ||||||||
按公允价值计算的应收贷款 | | | | | ||||||||
利率互换 | | | | | ||||||||
应计应收利息 |
| |
| |
| |
| | ||||
第3级输入: | ||||||||||||
应收贷款,毛额 |
| |
| |
| |
| | ||||
维修权,以成本或公允价值较低的价格持有 |
| |
| |
| |
| | ||||
公允价值利率锁定客户 |
| — |
| — |
| |
| | ||||
与投资者作出强制性和最大努力的承诺 |
| |
| |
| |
| | ||||
金融负债 | ||||||||||||
第2级输入: | ||||||||||||
存款 |
| |
| |
| |
| | ||||
借款 |
| |
| |
| |
| | ||||
次级票据,不包括未摊销债务发行成本 |
| |
| |
| |
| | ||||
应计应付利息 |
| |
| |
| |
| | ||||
利率互换 | — | — | | | ||||||||
第3级输入: | ||||||||||||
公允价值利率锁定客户 | | | — | — |
附注11-雇员福利
员工持股计划(“员工持股计划”)
2012年1月1日,公司为公司和银行的合格员工设立了员工持股计划。公司和银行的员工如果至少被记入了
员工持股计划借入了$
45
目录表
本金的最后一期分期付款,金额为$
截至2021年12月31日,所有员工持股已分配完毕。与员工持股计划相关的薪酬支出为$
附注12-每股收益
该公司使用两级法计算每股收益,这是一种计算每股收益的收益分配方法,将参与证券视为拥有普通股股东本来可以获得的收益的权利。每股基本收益的计算方法是将普通股股东可获得的收入除以当期已发行普通股的加权平均数。包含不可没收股息权利或股息等价物(不论已支付或未支付)的未归属股份奖励为参与证券,并根据两级法计入每股收益。稀释每股收益反映了如果证券或其他发行普通股的合同被行使或转换为普通股,或导致发行普通股,然后在实体的收益中分享,可能发生的稀释。在计算每股收益时,承诺发行的员工持股计划股票被计入基本每股收益和稀释后每股收益的流通股。
下表列出了用于计算截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月的基本每股收益和稀释后每股收益的组成部分:
在截至9月30日止的3个月或截至9月30日止的3个月, | 在截至9月30日的9个月内或在该9个月内, | |||||||||||
分子(千): |
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 | ||||
净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
分配给参与证券的股息和未分配收益 | ( | ( | ( | ( | ||||||||
普通股股东可获得的净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
分母(显示为实际): | ||||||||||||
基本加权平均已发行普通股 |
| |
| |
| |
| | ||||
稀释股 |
| |
| |
| |
| | ||||
稀释加权平均已发行普通股 |
| |
| |
| |
| | ||||
基本每股收益 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
稀释后每股收益 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
未计入稀释每股收益计算中的潜在摊薄加权平均股票期权,因为这样做将是反摊薄的 | | | | |
附注13--基于股票的薪酬
股票期权和限制性股票
2018年5月17日,FS Bancorp,Inc.的股东批准了授权的2018年股权激励计划(《2018计划》)
基于股票的总薪酬支出为$
46
目录表
股票期权
2018年计划包括股票期权奖励,可以作为激励性股票期权或非限制性股票期权授予。股票期权奖励通常授予
下表是公司在截至2022年9月30日的9个月内的股票期权奖励摘要(按实际情况显示):
|
|
| 加权平均 |
| ||||||
加权的- | 剩余 | |||||||||
平均值 | 合同期限为 | 集料 | ||||||||
股票 | 行权价格 | 年份 | 内在价值 | |||||||
在2022年1月1日未偿还 |
| | $ | |
| $ | | |||
授与 |
| | $ | |
| — | — | |||
锻炼较少 |
| | $ | |
| — | $ | | ||
没收或过期 |
| — |
| — |
| — |
| — | ||
在2022年9月30日未偿还 |
| | $ | |
| $ | | |||
预计将被授予,假设 |
| | $ | |
| $ | | |||
可于2022年9月30日行使 |
| | $ | |
| $ | |
(1) | 罚没率已计算并估计为假设没收 |
截至2022年9月30日,
限制性股票奖
RSA的公允价值等于授予日FS Bancorp普通股的市场价格,补偿费用根据限制性股票的公允价值在奖励归属期间确认。2018年计划的股票一般归属于
47
目录表
下表汇总了截至2022年9月30日的9个月内公司的非既得奖励(按实际情况显示):
|
| 加权平均 | |||
授予日期-公允价值 | |||||
非既得股 | 股票 | 每股 | |||
2022年1月1日未归属 |
| | $ | | |
授与 |
| | | ||
较少的既得利益 |
| | | ||
没收或过期 |
| |
| | |
2022年9月30日未归属 |
| | $ | |
截至2022年9月30日,
附注14-监管资本
该银行受到美联储和联邦存款保险公司管理的各种监管资本要求的约束。未能满足最低资本要求可能会引发监管机构采取某些强制性的、可能的额外酌情行动,如果采取这些行动,可能会对公司的综合财务报表产生直接的重大影响。根据迅速采取纠正行动的监管框架的资本充足率准则,银行必须满足特定的资本充足率准则,这些准则涉及根据监管会计惯例计算的银行资产、负债和某些表外项目的量化指标。银行的资本分类还取决于监管机构对资本构成、风险权重和其他因素的定性判断。
截至2022年9月30日,公司选择停止使用社区银行杠杆率(CBLR)框架,并回归以前的基于风险的资本充足率框架,以根据及时纠正措施条款获得充足资本。截至2021年12月31日,为银行计算的CBLR为
根据基于风险的资本充足率框架,监管为确保资本充足性而建立的量化措施要求银行维持第一级资本(定义见下表)与总平均资产(定义)的最低金额和比率,以及第一级总资本(定义)和普通股第一级(CET 1)资本与风险加权资产(定义)的最低比率。
银行必须保持下表所列的基于总风险、基于第一级风险、第一级杠杆率和第一级资本比率的最低资本充足率,才能归类为资本充足率。2022年9月30日,根据适用的监管要求,该银行被归类为资本充足。自那次通知以来,管理层认为没有任何条件或事件改变了世行的类别。管理层相信,在2022年9月30日,该银行满足了所有资本充足率要求。
48
目录表
下表比较了该行在2022年9月30日的实际资本金额和比率与当时的最低监管资本要求和资本充足的监管资本(以千美元为单位):
资本充足 |
| ||||||||||||||||||||
在提示下 |
| ||||||||||||||||||||
对于资本 | 资本充足率 | 更正 |
| ||||||||||||||||||
实际 | 充分性目的 | 使用资本缓冲 | 诉讼条款 |
| |||||||||||||||||
仅限银行 |
| 金额 |
| 比率 |
| 金额 |
| 比率 |
| 金额 |
| 比率 |
| 金额 |
| 比率 |
| ||||
2022年9月30日 |
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||||||||
基于风险的资本总额 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
(风险加权资产) | $ | |
| | % | $ | |
| | % | $ | |
| | % | $ | |
| | % | |
基于风险的第一级资本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||||||
(风险加权资产) | $ | |
| | % | $ | |
| | % | $ | |
| | % | $ | |
| | % | |
第1级杠杆率资本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||||||
(平均资产) | $ | |
| | % | $ | |
| | % | $ | 不适用 |
| 不适用 | $ | |
| | % | ||
CET 1大写 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||||||
(风险加权资产) | $ | |
| | % | $ | |
| | % | $ | |
| | % | $ | |
| | % | |
除了最低的CET 1、1级资本、总资本和杠杆率,银行还必须保持资本保护缓冲,包括超过所需最低水平的风险加权资产的2.5%以上的额外CET 1资本,以避免在支付股息、进行股票回购和根据可用于此类行动的合格留存收入百分比支付可自由支配的奖金方面受到限制。截至2022年9月30日,世行的资本节约缓冲为
FS Bancorp,Inc.是一家在美联储注册的银行控股公司。根据修订后的《1956年银行控股公司法》和《美联储条例》,银行控股公司必须遵守美联储的资本充足率要求。资产低于30亿美元的银行控股公司通常不遵守美联储的资本金规定,这些规定通常与适用于银行的资本金规定相同。美联储的政策是,要求银行控股公司作为控股公司子公司银行的财务和管理力量来源,并期望控股公司子公司银行根据迅速纠正行动的规定获得充足的资本。如果FS Bancorp,Inc.受针对截至2022年9月30日资产在30亿美元或更多的银行控股公司的监管准则的约束,那么FS Bancorp,Inc.将超过所有监管资本要求。出于参考目的,于2022年9月30日为FS Bancorp,Inc.计算的监管资本比率为
附注15-业务分类
该公司的业务部门是根据所提供的产品和服务以及相关业务活动的性质确定的,它们反映了管理层目前评估财务信息的方式。这一过程是动态的,基于管理层对公司业务的当前看法,不一定与其他金融机构的类似信息相比较。公司根据其组织的产品类型和客户细分来定义其业务细分
公司使用各种管理会计方法将某些损益表项目分配给负责的经营部门,包括:
● 资金转移定价系统(“ftp”),在各部门之间分配利息收入信用和资金费用,为每个部门的负债分配资金信用,如存款,并收取为其资产提供资金的费用;
49
目录表
● 根据资产负债表上提供服务的贷款数量和为第三方提供服务的贷款数量计算的每笔贷款成本;
● 基于住房贷款部门在公司拥有的地点使用的大约平方英尺的分配;
● 通过集中职能向各细分市场提供服务的费用分配,例如公司管理费用,通常基于每个细分市场的全职雇员(“全职员工”)的数量;以及
● 根据适用于该部门税前收入或亏损的实际税率分配公司的综合所得税。
Ftp方法的基础是管理层估计的原始资金成本,包括产生存款的间接费用。
本公司的业务部门及其提供的产品和服务的说明如下:
商业和个人银行业务细分市场
商业及个人银行业务透过银行分行、自动柜员机(“ATM”)、网上银行平台、手机银行应用软件及电话银行,为商业及消费者客户提供多元化的金融产品及服务。这些产品和服务包括存款产品;住宅、消费者、商业和商业房地产贷款组合和现金管理服务。该公司发起消费贷款、商业和多户房地产贷款、住宅和多户建设建设贷款和商业商业贷款。截至2022年9月30日,公司零售存款分支机构网络由
住房贷款细分市场
住房贷款领域 发放一至四个家庭的住宅按揭贷款,主要用于在二级市场销售,以及为投资而持有的贷款。大多数抵押贷款被出售给FNMA、FHLMC、GNMA或得梅因的FHLB,或由FNMA、FHLMC、GNMA或得梅因的FHLB证券化,而该公司通常保留偿还这些贷款的权利。根据联邦住房管理局(FHA)、美国退伍军人事务部(VA)和美国农业部(USDA)的指导方针发放的贷款通常出售给代理银行或抵押贷款公司。该公司有权选择以偿还贷款或保留偿还贷款的方式向证券化公司和代理贷款人出售贷款。它的一小部分贷款被撮合给其他贷款人。有时,公司可能会出售其MSR投资组合的一部分,并可能出售最初在贷款组合中持有的小额贷款池。该公司管理与二级市场贷款销售相关的贷款资金和利率风险,以及在这一业务部门内保留的一到四个家庭的抵押贷款服务权。一至四个家庭的贷款源于投资,并在这一部分持有,分配给住房贷款部分,并分配相应的拨备费用和资金成本。
50
目录表
部门财务业绩
下表汇总了每个部门基于上述因素在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月内的财务业绩:
截至2022年9月30日止的三个月 | |||||||||
简明损益表: |
| 商业银行和个人银行业务 |
| 住房贷款 |
| 总计 | |||
净利息收入(1) |
| $ | | $ | |
| $ | | |
(拨备)信贷损失拨备(2) |
| ( |
| |
| ( | |||
非利息收入 |
| |
| |
| | |||
非利息支出 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
所得税税前(计提)利前收益(亏损) |
| |
| ( |
| | |||
(拨备)所得税优惠 |
| ( |
| |
| ( | |||
净收益(亏损) |
| $ | | $ | ( |
| $ | | |
期末平均资产总额 |
| $ | | $ | |
| $ | | |
全职员工(全职员工) |
| |
| |
| |
截至2021年9月30日止的三个月 | |||||||||
简明损益表: |
| 商业银行和个人银行业务 |
| 住房贷款 |
| 总计 | |||
净利息收入(1) |
| $ | | $ | |
| $ | | |
(拨备)贷款损失拨备 (2) |
| ( |
| |
| | |||
非利息收入 |
| |
| |
| | |||
非利息支出 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
未计提所得税准备的收入 |
| |
| |
| | |||
所得税拨备 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
净收入 |
| $ | | $ | |
| $ | | |
期末平均资产总额 |
| $ | | $ | |
| $ | | |
全职员工 |
| |
| |
| |
截至2022年9月30日止的9个月 | |||||||||
商业广告 | |||||||||
和消费者 | |||||||||
简明损益表: |
| 银行业 |
| 住房贷款 |
| 总计 | |||
净利息收入(1) |
| $ | | $ | |
| $ | | |
贷款损失准备金(2) |
| ( |
| ( |
| ( | |||
非利息收入 |
| |
| |
| | |||
非利息支出 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
未计提所得税准备的收入(亏损) |
| |
| ( |
| | |||
(拨备)所得税优惠 |
| ( |
| |
| ( | |||
净收益(亏损) |
| $ | | $ | ( |
| $ | | |
期末平均资产总额 |
| $ | | $ | |
| $ | | |
全职员工 |
| |
| |
| |
51
目录表
截至2021年9月30日止的9个月 | |||||||||
商业广告 | |||||||||
和消费者 | |||||||||
简明损益表: |
| 银行业 |
| 住房贷款 |
| 总计 | |||
净利息收入(1) |
| $ | | $ | |
| $ | | |
(拨备)贷款损失拨备(2) |
| ( |
| |
| ( | |||
非利息收入 |
| |
| |
| | |||
非利息支出 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
未计提所得税准备的收入 |
| |
| |
| | |||
所得税拨备 |
| ( |
| ( |
| ( | |||
净收入 |
| $ | | $ | |
| $ | | |
期末平均资产总额 |
| $ | | $ | |
| $ | | |
全职员工 |
| |
| |
| |
(1)净利息收入是从资产赚取的利息与为该等资产提供资金的负债成本之间的差额。赚取的利息包括分部资产的实际利息,如果该分部有超额负债,则包括为另一个分部提供资金的利息抵免。负债成本包括分部负债的利息支出,如果该分部没有足够的负债为其资产提供资金,则根据为分部资产提供资金的已分配负债的成本收取资金费用。
(2)2022年采用CECL法计算的信贷损失准备和2021年采用以前的已发生损失法计算的贷款损失准备。方法的变化反映了由于各种变化而在各部门之间分配的变化,包括对质量因素的调整、贷款余额的变化以及冲销和回收活动。
附注16--商誉和其他无形资产
商誉和某些其他无形资产一般产生于根据取得会计法入账的企业合并。商誉总额为$
当事件或环境变化显示核心存款无形资产(“CDI”)的账面值可能无法收回时,便会评估其减值,估计使用年限的任何变化会在经修订的剩余寿命内计入预期的变动。截至2022年9月30日,管理层认为,没有任何事件或情况变化表明CDI可能出现减值。
52
目录表
下表汇总了截至2021年12月31日的年度和截至2022年9月30日的9个月内公司仅由CDI组成的其他无形资产的变化。
其他无形资产 | |||||||||
累计 | |||||||||
| 总CDI |
| 摊销 |
| Net CDI | ||||
平衡,2020年12月31日 | $ | | $ | ( | $ | | |||
摊销 | — | ( | ( | ||||||
平衡,2021年12月31日 | | ( | | ||||||
摊销 | — | ( | ( | ||||||
平衡,2022年9月30日 | $ | | $ | ( | $ | |
CDI代表在企业合并中收购的无形核心存款基础的公允价值。CDI将以直线方式摊销
预计CDI在2022年9月30日的摊销费用如下:
2022年剩余时间 | $ | | |
2023 |
| | |
2024 |
| | |
2025 |
| | |
2026 |
| | |
此后 |
| | |
总计 | $ | |
附注17--与客户签订合同的收入
收入确认
根据主题606,当承诺的商品或服务的控制权转移给客户时,确认收入的金额反映了公司预期有权换取这些商品或服务的对价。为了确定实体确定属于主题606范围内的安排的收入确认,公司执行以下五个步骤:(I)确定与客户的合同;(Ii)确定合同中的履约义务;(Iii)确定交易价格;(Iv)将交易价格分配给合同中的履约义务;以及(V)在公司履行履约义务时确认收入。只有当实体有可能收取其有权获得的对价以换取其转让给客户的商品或服务时,公司才会将五步模式应用于合同。在合同开始时,一旦合同被确定在主题606的范围内,公司就评估每个合同中承诺的商品或服务,识别那些包含履约义务的商品或服务,并评估每个承诺的商品或服务是否是不同的。然后,公司确认在履行履约义务时分配给各自履约义务的交易价格的金额为收入。
53
目录表
公司从与ASC 606范围内客户签订的合同中获得的所有收入都在非利息收入中确认,并计入我们的商业和个人银行业务部门。下表显示了截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月的非利息收入,按主题606范围内和范围外的收入流划分。
在截至9月30日止的3个月或截至9月30日止的3个月, | 在截至9月30日的9个月内或在该9个月内, | |||||||||||
非利息收入 |
| 2022 |
| 2021 |
| 2022 |
| 2021 | ||||
在主题范围内606: | ||||||||||||
借记卡转换费 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
存款服务费和账户维护费 | | | | | ||||||||
非利息收入(在专题606的范围内) | | | | | ||||||||
非利息收入(超出主题606的范围) | | | | | ||||||||
非利息收入总额 | $ | | $ | | $ | | $ | |
保证金费用
银行从存款客户那里赚取账户维护费用、基于交易的服务和透支费用。账户维护费主要包括按月对存款账户收取的账户费和分析账户费。履行义务得到履行,并在服务期结束时按月确认费用。存款账户上的基于交易的费用是向存款客户收取向客户提供的特定服务的费用,如电汇费用,以及针对账户的费用,如资金不足和透支的费用。履行义务在交易发生时完成,费用在向客户提供每项特定服务时确认。
借记互换收入
借记卡和自动柜员机交换收入是指使用银行发行的借记卡时赚取的费用。银行通过Visa支付网络从借记卡持卡人交易中赚取交换费。持卡人交易的交换费是基础交易价值的一个百分比,在向持卡人提供交易处理服务的同时,每天都会确认。当交易成本计入持卡人的借记卡时,履行义务就履行了,费用就赚了。
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目录表
项目2.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析
前瞻性陈述
这份报告包含前瞻性陈述,可以通过使用“相信”、“预期”、“预期”、“估计”或类似的表达来识别。前瞻性陈述包括但不限于:
● | 对我们的目标、意图和期望的陈述; |
● | 关于我们的业务计划、前景、增长和经营战略的声明; |
● | 关于我们的贷款和投资组合质量的声明;以及 |
● | 对我们的风险以及未来成本和收益的估计。 |
这些前瞻性陈述会受到重大风险和不确定性的影响。实际结果可能与前瞻性陈述中预期的结果大不相同,其中包括以下因素:
● | 对公司当地市场地区、与公司有贷款关系的其他市场的经济状况的潜在不利影响,或公司业务运营或金融市场的其他方面,包括但不限于就业水平;劳动力短缺、通货膨胀的影响、战争行为(包括俄罗斯入侵乌克兰)造成的政治不稳定加剧导致的潜在衰退或经济增长放缓;以及政府或社会对新冠肺炎疫情的任何反应,包括出现新新冠肺炎变种的可能性; |
● | 贷款活动的信贷风险,包括贷款拖欠的水平和趋势的变化、注销、我们的ACLL的变化,以及可能受到住房和商业房地产市场恶化影响的贷款的信贷损失准备金; |
● | 二手市场的情况,以及我们在二手市场发起出售贷款和出售贷款的能力; |
● | 贷款需求、未售出房屋、土地和其他物业数量的波动,以及我们市场区域内房地产价值的波动; |
● | 因产品需求或公司战略的实施而引起的人员变动影响了我们的劳动力和潜在的相关费用; |
● | 使用估计来确定我们某些资产的公允价值,这些估计可能被证明是不正确的,并导致估值大幅下降; |
● | 利率环境的变化,降低了我们的利差或金融工具的公允价值; |
● | 关于伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)未来的不确定性,以及从LIBOR向新利率基准的过渡; |
● | 金融服务公司之间的竞争压力加大; |
● | 我们有能力执行我们的计划,以增加我们的住宅建设贷款,我们的住房贷款业务,我们的仓库贷款,以及我们的间接住房改善贷款的地域扩张; |
● | 我们吸引和保留存款的能力; |
● | 我们成功地将未来可能获得的任何资产、负债、客户、系统和管理人员整合到我们的运营中的能力,以及我们在预期时间框架内实现相关收入协同效应和成本节约的能力,以及与此相关的任何商誉费用; |
● | 我们控制运营成本和开支的能力; |
● | 我们有能力留住高级管理团队的关键成员; |
● | 消费者支出、借贷和储蓄习惯的改变; |
● | 我们成功管理自身发展的能力; |
● | 对我们的业务产生不利影响的立法或监管变化,包括银行、证券和税法以及监管政策和原则的变化,或监管资本或其他规则的解释,以及影响金融服务业的其他政府举措; |
● | 我们为普通股支付股息的能力; |
● | 我们证券投资组合的质量和构成,以及证券市场任何不利变化的影响; |
● | 银行监管机构、上市公司会计监督委员会或财务会计准则委员会(“FASB”)可能采用的会计政策和做法的变化; |
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目录表
● | 诉讼的费用和效果,包括和解和判决; |
● | 我们的信息技术系统或执行多项关键处理功能的第三方供应商的中断、安全漏洞或其他不利事件、故障、中断或攻击; |
● | 关键第三方供应商无法履行对我们的义务; |
● | 自然灾害、流行病、流行病和其他公共卫生危机、战争或恐怖主义行为以及其他外部事件对我们业务的影响;以及 |
● | 影响我们运营、定价、产品和服务的其他经济、竞争、政府、监管和技术因素,以及在本10-Q表格和我们提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的其他报告中描述的其他风险。 |
本10-Q表格和其他公开声明中的任何前瞻性陈述都可能被证明是错误的,因为我们可能做出不准确的假设,或者由于上述因素,或者因为我们无法预见的其他因素。前瞻性陈述是基于管理层当时的信念和假设。公司没有义务更新或修改本报告中包含的任何前瞻性陈述,也没有义务更新实际结果可能与此类陈述中包含的结果不同的原因,无论是由于新信息、未来事件或其他原因。鉴于这些风险、不确定性和假设,本报告中讨论的前瞻性陈述可能不会发生,您不应过度依赖任何前瞻性陈述。
概述
自1907年以来,FS Bancorp,Inc.及其附属银行华盛顿第一安全银行一直在为普吉特海湾地区提供服务。信用合作社最初是一个信用合作社,也就是众所周知的华盛顿信用合作社,为各种选定的就业团体提供服务。2004年4月1日,信用社转变为华盛顿州特许的共同储蓄银行。2012年7月9日,该行从相互持股转为股份制,成为FS Bancorp,Inc.的全资子公司。
该公司以关系为导向,为华盛顿西部不同社区的当地家庭、当地和地区企业以及行业利基提供银行和金融服务,主要是普吉特海湾地区,位于三城的一个贷款制作办事处,以及我们在华盛顿州温哥华的最新贷款制作办事处。
该公司还维持其长期的间接消费贷款平台,该平台主要在西海岸运营。该公司强调与所服务社区内的家庭和企业建立长期关系,与他们合作满足他们的财务需求。公司还积极参与这些市场领域内的社区活动和活动,这进一步加强了我们在这些市场内的关系。
该公司专注于实现收入多元化,扩大贷款渠道,扩大银行业务特许经营权。管理层仍然专注于根据信贷、利率和集中度风险建立多元化的收入流。我们的业务计划如下:
● | 扩大和多样化我们的贷款组合; |
● | 保持较强的资产质量; |
● | 强调低成本的核心存款,以降低为贷款增长提供资金的成本; |
● | 通过提供广泛的产品和服务,利用我们在社区中的良好参与,并有选择地强调为满足客户的银行需求而设计的产品和服务,来获取客户的全面关系;以及 |
● | 拓展公司的市场。 |
该公司是一家多元化贷款机构,专注于一到四户家庭贷款、商业房地产抵押贷款、二次抵押贷款或房屋净值贷款产品、消费贷款,包括间接住房改善贷款(“固定装置担保”)贷款,还包括与太阳能相关的住房改善贷款、海上贷款和商业商业贷款。作为我们不断扩大的贷款产品的一部分,该公司还提供与我们的业务计划一致的住宅抵押贷款和商业建筑仓库贷款,以进一步实现收入多元化。从历史上看,消费贷款,特别是固定设备担保贷款一直是本公司贷款组合中最大的部分,传统上一直是本公司贷款战略的支柱。2022年9月30日消费贷款
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目录表
占公司总贷款组合的24.6%,而截至2021年9月30日为24.1%。近年来,公司更加重视房地产贷款产品,如一户对四户贷款、商业房地产贷款,包括投机性住宅建设贷款,以及商业商业贷款,同时扩大了目前的消费贷款组合规模。
Fixture有担保的贷款用于资助窗户、排水沟、壁板更换、太阳能电池板、水疗中心和其他改善翻新工程,这是消费贷款组合中一个很大且在地区范围内不断扩大的部分。这些固定担保消费贷款依赖于世行的承包商/交易商网络,该网络由108家活跃的交易商组成,分布在华盛顿、俄勒冈州、加利福尼亚州、爱达荷州、科罗拉多州、内华达州、亚利桑那州、明尼苏达州,最近还有德克萨斯州、犹他州、马萨诸塞州和蒙大拿州,在截至2022年9月30日的三个月里,四家承包商/经销商占融资贷款美元总量的47.2%。在截至2022年9月30日的季度里,该公司提供了8840万美元的资金,约合4000笔贷款。
下表按州详细说明了所示期间的固定装置担保贷款来源:
(千美元) | 在截至的9个月中 | 截至该年度为止 | ||||||||||
2022年9月30日 |
| 2021年12月31日 | ||||||||||
状态 | 金额 | 百分比 | 金额 | 百分比 | ||||||||
华盛顿 | $ | 81,364 | 34.6 | % | $ | 92,125 | 40.6 | % | ||||
俄勒冈州 | 52,763 |
| 22.4 | 48,315 |
| 21.3 | ||||||
加利福尼亚 |
| 43,819 | 18.7 |
| 46,492 | 20.5 | ||||||
爱达荷州 |
| 18,011 | 7.7 |
| 19,790 | 8.7 | ||||||
科罗拉多州 |
| 11,250 | 4.8 |
| 7,956 | 3.5 | ||||||
亚利桑那州 | 3,646 | 1.5 | 4,294 | 1.9 | ||||||||
内华达州 | 3,284 | 1.4 | 3,664 | 1.6 | ||||||||
明尼苏达州 | 18,999 | 8.1 | 4,418 | 1.9 | ||||||||
德克萨斯州 | 138 | 0.1 | — | — | ||||||||
犹他州 | 1,324 | 0.6 | — | — | ||||||||
马萨诸塞州 | 86 | — | — | — | ||||||||
蒙大拿州 | 193 | 0.1 | — | — | ||||||||
固定设备担保贷款总额 | $ | 234,877 | 100.0 | % | $ | 227,054 | 100.0 | % |
该公司通过房地产经纪人、财务规划师、建筑商和现有客户的推荐,发起一到四个家庭的住宅抵押贷款。零售银行客户也是公司贷款来源的重要来源。在截至2022年9月30日的三个月里,该公司发起了1.937亿美元的一户到四户贷款,其中包括出售贷款、投资贷款和固定贷款,以及通过住房贷款部门向其他机构撮合的270万美元贷款,其中1.423亿美元出售给了投资者。在出售给投资者的贷款中,7680万美元出售给了FNMA、FHLMC、FHLB和/或GNMA,并保留了维修权,以进一步发展这些客户关系。截至2022年9月30日,持有用于投资的一至四户住宅按揭贷款总额为4.292亿美元,占总贷款组合的20.3%,其中不包括持有供出售的贷款2,340万美元。
截至2022年9月30日的三个月,由于利率上升和再融资活动减少,为购房融资的一对四户贷款减少,反映市场利率上升的再融资好处较少,而去年同期,由于新冠肺炎导致市场利率下调,再融资激增。住宅建设和发展贷款虽然不像一户对四户贷款等其他贷款方式那样常见,但仍将是我们总贷款组合中的重要组成部分,我们将继续采取有纪律的方式,将重点放在向我们所知的市场领域的建筑商和开发商提供贷款上。这些短期贷款通常在6到18个月后到期。此外,资金通常在发起时并未完全支付,因此在短期内减少了我们的应收贷款净额。
该公司受到当前经济状况以及政府政策和法规的重大影响,这些政策和法规涉及货币和财政事务。存款流动受到多种因素的影响,包括定期存款的利率、其他投资、账户到期日以及个人收入和储蓄的整体水平。贷款活动受到资金需求、贷款人的数量和质量以及地区因素的影响
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目录表
经济周期。贷款活动的资金来源主要包括存款,包括中介存款、借款、偿还贷款和经营收入。
该公司的收益主要取决于净利息收入,即利息收入和利息支出之间的差额。利息收入是特定时期内未偿还贷款和投资余额以及这些贷款和投资所赚取的收益的函数。利息支出是同一时期内未偿还的存款和借款金额以及这些存款和借款的利率的函数。
对公司收益有重大影响的另一个因素是来自抵押银行业务的手续费收入。该公司的收益还受到信贷损失准备金、服务费和手续费、出售资产收益、营业费用和所得税的影响。该公司在截至2022年9月30日的三个月中记录了200万美元的贷款信贷损失准备金,而一年前同期没有贷款损失准备金,这主要是由于应收贷款总额增加以及单独评估的非应计商业贷款准备金增加所致。
关键会计政策和估算摘要
公司的某些会计政策对公司财务状况的描述很重要,因为它们要求管理层作出困难、复杂或主观的判断,其中一些可能涉及本质上不确定的事项。与这些政策相关的估计可能会因事实和情况的变化而发生重大变化。可能影响这些判断的事实和情况包括但不限于利率的变化、经济表现的变化以及借款人财务状况的变化。管理层认为,其关键会计政策包括以下内容:
贷款信贷损失准备。ACLL是管理层估计的必要金额,以弥补资产负债表日贷款组合中固有的预期损失。ACL是通过贷款损失准备金设立的,贷款损失从收入中扣除。在确定ACLL的数额时,需要高度的判断。建立ACLL所需的重大估计包括:违约时的损失敞口;受影响贷款的未来现金流的数额和时间;抵押品的价值;以及应用于投资组合各个元素的损失系数的确定。所有这些估计都可能发生重大变化。管理层至少每季度审查一次ACLL的水平,并根据对投资组合的评估、过去的损失经验、当前的经济状况、合理和可支持的预测以及与贷款组合的可收回性相关的其他因素,建立贷款损失准备金。尽管本公司认为,利用目前可获得的最佳信息确定了ACLL,但如果经济状况与进行评估时使用的假设有很大不同,则可能需要对ACLL进行未来的调整。随着公司在贷款组合中增加新的产品并扩大公司的市场范围,管理层打算改进和调整方法,以跟上贷款组合的规模和复杂性。上述因素中的任何一个的变化都可能对任何给定时期的全国土地使用量的计算产生重大影响。管理层认为,其系统的方法仍然是适当的。2016年6月,财务会计准则委员会发布了美国会计准则委员会第2016-13号《金融工具信用损失计量》,简称当前预期信用损失或CECL模型,公司较早采用了该模型,并于1月1日起生效, 2022年关于合并会计准则的更多信息,见本报告第一部分所列合并财务报表附注的附注1--重要会计政策的列报和摘要--2022年通过的新会计准则的适用“。
维修权。当通过购买或出售金融资产获得权利时,维修资产被确认为单独的资产。一般来说,购买的维修权是按获得维修权的成本资本化的。至于按揭贷款的销售,MSR的价值在销售当月资本化。公允价值以可比抵押贷款合同的市场价格为基础(如有),或以计算估计未来净服务收入现值的估值模型为基础。估值模型结合了市场参与者在估计未来净服务收入时将使用的假设,如服务成本、贴现率、托管收益率、通货膨胀率、辅助收入、提前还款速度以及违约率和损失。
维修资产根据权利的公允价值与摊销成本相比按季度进行减值评估。减值是通过根据主要特征(如利率、贷款类型和投资者类型)将权利分成不同部分来确定的。减值是通过个别部分的估值拨备确认的,
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目录表
公允价值小于该部分的资本化金额的程度。如果本公司后来确定某一特定部分的全部或部分减值不再存在,则减少拨备可能被记录为收入的恢复和增加。资本化维护权在综合资产负债表中单独列示,并按相关金融资产估计未来服务收入净额的比例及期间摊销为非利息收入。
衍生品和对冲活动。ASC 815, “衍生工具和套期保值,“要求本公司的衍生工具在综合财务报表中按公允价值入账。管理层认为其衍生工具的会计政策是一项关键的会计政策,因为这些工具具有某些利率风险特征,其价值会根据资本市场的变化而变化。衍生工具资产和负债的公允价值按经常性基础计量。该公司对衍生工具的主要使用与抵押银行活动有关,其形式为承诺发放信贷、承诺出售贷款、TBA抵押支持证券交易和期权合同,以降低承诺发放信贷的风险。对可能无法提供资金的待售贷款的信贷承诺百分比的估计是基于历史数据和当前市场趋势。衍生工具的公允价值调整计入综合收益表,并抵销综合资产负债表上的其他资产或其他负债。
与按揭银行活动无关的衍生工具主要涉及计入现金流对冲及公允价值对冲的利率互换协议。要符合对冲会计的资格,衍生品必须在降低与被对冲的风险相关的风险方面非常有效,并且必须在衍生品合同开始时被指定为对冲。如果衍生工具被指定为现金流量对冲或可供出售证券的公允价值对冲,与有效部分相关的公允价值调整将记录在其他全面收益中,并在对冲交易反映在收益中时重新分类为收益。现金流对冲的无效部分在发生时反映在收益中。与套期保值相关衍生工具的实际现金收入及/或付款及相关应计项目记为与被套期保值项目相关的利息收入或利息支出的调整。在套期保值期间,本公司正式评估被指定为对冲工具的衍生工具在抵销套期保值项目的公允价值或现金流变动方面是否继续高度有效。如果确定某一套期保值已不再有效,本公司将前瞻性地停止进行套期保值会计。此时,先前对对冲项目账面价值的调整被倒置为当期收益,衍生工具被重新分类至按公允价值记录的交易头寸。对于没有被指定为套期保值的衍生品,公允价值的变化在收益和非利息收入中确认。
公允价值。 ASC 820,“公允价值计量和披露,“建立了与以公允价值计量金融工具所用的定价可观察性水平相关联的分层披露框架。用于计量金融工具公允价值的判断程度通常与定价的可观察性水平相关。具有现成活跃报价或其公允价值可根据活跃报价计量的金融工具一般具有较高的定价可观测性,而用于计量公允价值的判断程度较低。相反,很少交易或没有报价的金融工具通常很少或根本没有定价可观察性,并且在计量公允价值时具有较高的判断力。定价的可观测性受到许多因素的影响,包括金融工具的类型、金融工具是否对市场来说是新的和尚未建立的,以及交易特有的特征。公允价值计量的目的是估计在当前市场条件下,在计量日在市场参与者之间进行有序交易以出售资产或转移负债的价格(即从持有资产或负债的市场参与者的角度看,计量日的退出价格)。其他详情见本报告第一部分第1项所列合并财务报表附注的“附注10--公允价值计量”。
所得税。所得税反映在公司的合并财务报表中,以显示合并财务报表中报告的业务和交易的税收影响,由当前应缴税款加上递延税款组成。ASC 740,“所得税会计,“要求采用资产负债法进行财务会计和报告递延所得税。递延税项资产和负债是由于财务报表账面金额与资产和负债的计税基础之间的暂时性差异造成的。它们按现行颁布的所得税税率反映,适用于预期实现或结算递延税项资产或负债的期间,并使用资产和负债会计方法确定。递延收入准备金是报告期间期初和期末递延税项净资产/负债之间的差额。在编制递延税项资产时,本公司须估计本公司所在司法管辖区的收入和税项。
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目录表
这一过程包括为税务和财务报告目的,估算报告期间的实际当期纳税风险,并评估因对折旧和贷款损失准备等项目的不同处理而产生的暂时性差异。
当应课税收入大于或低于损益表上报告的收入时,由于不同于税收的会计估值方法,以及每季度进行的税率估计和支付并在年末根据实际情况进行调整,就会出现递延税项资产和负债。递延税项资产和负债是可在未来期间扣除或应付的暂时性差额。截至2022年9月30日和2021年12月31日,该公司的递延税项净资产为660万美元,递延税项净负债为120万美元。
2022年9月30日与2021年12月31日财务状况比较
资产。截至2022年9月30日,总资产增加3.657亿美元,与2021年12月31日的22.9亿美元相比,主要是由于应收贷款净额3.554亿美元,现金和现金等价物总额1.333亿美元,FHLB股票880万美元,其他资产770万美元,递延税资产净额660万美元,但因持有的待售贷款减少1.024亿美元、可供出售证券4340万美元和其他金融机构的存单560万美元而部分抵消。
截至2022年9月30日,应收贷款净额增加3.554亿美元,从2021年12月31日的17.3亿美元增加到20.8亿美元。房地产贷款增加2.624亿美元,其中建设和开发贷款增加9460万美元,一户到四户贷款增加6310万美元,商业房地产贷款增加4650万美元,多户贷款增加4560万美元,房屋净值贷款增加1270万美元。截至2022年9月30日,未支付的建设和发展贷款承诺增加了6280万美元,达到2.451亿美元,而2021年12月31日为1.823亿美元。消费贷款增加9,650万美元,主要是因为间接房屋改善贷款增加1.112亿美元,但海洋贷款减少1,470万美元,部分抵消了这一增加,这主要是因为本季度出售了总计2,560万美元的海洋贷款池(已发放的服务)。该公司在本季度还出售了1,290万美元的1至4户家庭投资组合贷款。商业商业贷款减少270万美元,原因是仓库贷款减少520万美元,但被商业和工业贷款增加250万美元部分抵销。
截至2022年9月30日,持有供出售的贷款(包括一户对四户贷款)由2021年12月31日的1.258亿元,减少1.024亿元至2340万元,减幅为81.4%。该公司继续投资于其住房贷款业务,并在我们服务的市场上战略性地增加生产人员。
截至2022年9月30日的9个月,一户到四户的贷款来源包括5.12亿美元的销售贷款,1.762亿美元的组合贷款,包括第一和第二留置权,以及940万美元的贷款撮合给其他机构。与去年同期相比,购买和再融资活动减少反映了可供出售的房屋库存有限,以及市场利率上升对再融资活动产生不利影响。
在所述时期内,用于购买住房和为住房再融资的一至四户家庭贷款的来源如下:
(千美元) | 在截至的9个月中 | 在截至的9个月中 | 年 | 年 | |||||||||||||||
2022年9月30日 | 2021年9月30日 | 一年多来 | 一年多来 | ||||||||||||||||
| 金额 |
| 百分比 |
|
|
| 金额 |
| 百分比 |
|
| $Change |
| 更改百分比 | |||||
购买 | $ | 549,259 | 78.7 | % | $ | 682,181 | 56.3 | % | $ | (132,922) | (19.5) | ||||||||
再融资 | 148,335 |
| 21.3 | 529,705 | 43.7 | (381,370) | (72.0) | ||||||||||||
总计 | $ | 697,594 | 100.0 | % | $ | 1,211,886 | 100.0 | % | $ | (514,292) | (42.4) |
在截至2022年9月30日的9个月中,该公司销售了6.39亿美元的一户至四户贷款,而去年同期的销售额为11.1亿美元。截至2022年9月30日的9个月,住房贷款销售毛利率降至2.85%,而截至2021年9月30日的9个月的毛利率为4.05%。毛利被定义为在不受递延成本影响的情况下出售贷款(现金销售)的利润率。
截至2022年9月30日,ACLL为2,640万美元,占应收贷款总额的1.25%,不包括截至2022年9月30日的待售贷款;而截至2021年12月31日,不包括待售贷款,ACLL为2,560万美元,占应收贷款总额的1.46%。这个
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目录表
增加主要是由于贷款增长导致期内贷款信贷损失拨备增加450万美元,但被截至CECL采用日期的290万美元一次性累积影响调整部分抵销。
截至2022年9月30日,被归类为不合标准的贷款减少了150万美元,至1660万美元,而2021年12月31日为1810万美元。减少的主要原因是商业和工业贷款减少250万美元,一户对四户贷款减少160万美元,但商业房地产贷款增加260万美元,部分抵消了减少的影响。不良贷款完全由逾期90天或以上的非应计贷款组成,2022年9月30日的不良贷款增加了240万美元,从2021年12月31日的580万美元增加到820万美元,这主要是由于商业商业贷款增加了200万美元。截至2022年9月30日,不良贷款占总贷款的比例为0.39%,而2021年12月31日为0.33%。截至2022年9月30日,OREO有一处房产价值14.5万美元,而2021年12月31日没有房产。
负债。总负债从2021年12月31日的20.4亿美元增加到2022年9月30日的24.3亿美元,主要是由于借款增加2.183亿美元和存款增加1.676亿美元。
截至2022年9月30日,存款总额从2021年12月31日的19.2亿美元增加到20.8亿美元,增幅为1.676亿美元。存款增加主要是由存款证的增长所带动。截至2022年9月30日,定期存款增加了1.896亿美元,从2021年12月31日的3.607亿美元增加到5.503亿美元。截至2022年9月30日,包括经纪CD、在线CD和公共基金在内的非零售CD增加了1.702亿美元,达到2.844亿美元,而2021年12月31日为1.142亿美元,这主要是由于经纪CD增加了1.59亿美元。截至2022年9月30日,交易账户(无息支票、有息支票和托管账户)从2021年12月31日的8.088亿美元减少到7.296亿美元,减少7920万美元,主要是由于有息支票减少8010万美元。货币市场和储蓄账户从2021年12月31日的7.463亿美元增加到2022年9月30日的8.035亿美元,增幅为5720万美元。
存款按指定日期汇总如下:
| 9月30日, |
| 十二月三十一日, | |||
2022 (1)(2) |
| 2021 (1)(2) | ||||
无息支票(7) | $ | 555,753 | $ | 564,360 | ||
计息支票(3)(7) |
| 147,968 |
| 228,024 | ||
储蓄 |
| 143,612 |
| 193,922 | ||
货币市场(4) |
| 659,861 |
| 552,357 | ||
10万美元以下的存单(5) |
| 345,227 |
| 186,974 | ||
100,000美元至250,000美元的存单 |
| 133,429 |
| 116,206 | ||
25万美元及以上的存款单(6) |
| 71,629 |
| 57,512 | ||
与提供服务的抵押贷款相关的托管账户 |
| 25,859 |
| 16,389 | ||
总计 | $ | 2,083,338 | $ | 1,915,744 |
(1) | 包括截至2022年9月30日来自分支机构购买的1.453亿美元存款和2021年12月31日的1.507亿美元存款。 |
(2) | 包括在2022年9月30日和2021年12月31日分别来自Anchor收购的2.515亿美元和2.818亿美元的存款。 |
(3) | 包括截至2022年9月30日和2021年12月31日的120万美元和9000万美元的经纪存款。 |
(4) | 包括2022年9月30日和2021年12月31日分别为6680万美元和500万美元的经纪存款。 |
(5) | 包括截至2022年9月30日和2021年12月31日的2.566亿美元和9760万美元的经纪存款。 |
(6) | 达到或超过FDIC保险限额的定期存款 |
(7) | 以前列报的计息支票余额由于前几个期间对某些支票产品的错误分类而作了修订。由于分类错误,截至2021年12月31日总计1.212亿美元的有息支票余额被重新归类为无息支票,以进行比较。本文件所列截至日期和平均值的余额已作了订正,以反映重新分类。 |
61
目录表
截至2022年9月30日,由FHLB垫款组成的借款增加了2.183亿美元,从2021年12月31日的4250万美元增加到2.608亿美元,这主要是由于支持贷款增长所需的资金。
管理层于2020年第一季订立两项指定为现金流对冲的负债利率掉期安排,并于2020年第三季订立一项负债利率掉期安排,以锁定与经纪存款及借款有关的9,000万美元开支成本。这9,000万美元名义薪酬固定利率掉期协议的平均成本为73个基点,银行将向利率掉期交易对手支付73个基点的固定利率,而三个月期LIBOR将按季度进行调整。管理层于2022年第二季度订立了两项指定为公允价值对冲的资产利率互换安排,以抵消因利率上升而可供出售的证券的公允价值6,000万美元的变化。这6,000万美元名义薪酬固定利率掉期协议的平均成本为256个基点,与每月收到SOFR的重置相比,银行将向利率掉期交易对手支付256个基点的固定利率。管理层将继续执行与资产负债表资金期限相匹配的流程,并将利率风险和成本降至最低。
股东权益。截至2022年9月30日,总股东权益从2021年12月31日的2.475亿美元减少到2.205亿美元,减少了2700万美元。在截至2022年9月30日的9个月中,股东权益减少的主要原因是可供出售证券的未实现净亏损3690万美元(税后净额)、总计1640万美元的股票回购和560万美元的股息支付(被2200万美元的净收入部分抵消)以及740万美元的现金流和公允价值对冲未实现收益(税后净额)。此外,CECL于2022年1月1日采用,导致留存收益增加29.7,000美元,反映了我们的ACLL减少290万美元和信贷损失拨备增加240万美元的综合影响-截至采用日的未融资承诺。在截至2022年9月30日的9个月中,该公司回购了550,680股普通股,平均价格为每股29.85美元。截至2022年9月30日,普通股每股账面价值为29.07美元,而2021年12月31日为30.75美元。
我们计算账面价值的基础是截至2022年9月30日的已发行普通股7,704,373股,减去报告的已发行普通股7,585,843股未归属限制性股票118,530股。截至2021年12月31日,已发行普通股为8,169,887股,减去121,672股未归属限制性股票,即报告的已发行普通股8,048,215股。
截至2022年9月30日和2021年9月30日止三个月经营业绩比较
将军。截至2022年9月30日的三个月的净收入为850万美元,截至2021年9月30日的三个月的净收入为830万美元。截至2022年9月30日的三个月净收入的增长主要是由于净利息收入增加490万美元,或21.5%,非利息支出减少67.8万美元,所得税支出准备金减少51.2万美元,但被非利息收入减少420万美元和信贷损失准备金增加170万美元部分抵消。
平均余额、利息和平均收益率/成本
下表列出了所列期间的平均资产和负债余额以及平均计息资产的利息收入和平均计息负债的利息支出的美元总额、综合收益率、利差、净利差(也称为计息资产净收益)以及平均计息资产与平均计息负债的比率。该表亦列载了计息资产的加权平均收益率、计息负债所支付的利率以及列报期间的相应利差。收入和所有平均余额均为月平均余额。非应计贷款
62
目录表
已被列为零收益率贷款。免税市政债券的收益率没有在税收等值的基础上计算。
(千美元) | 截至以下三个月 | 截至以下三个月 | ||||||||||||||
| 2022年9月30日 |
| 2021年9月30日 | |||||||||||||
平均余额 |
| 平均未偿还余额 | 赚取/支付的利息 | 收益率/比率 |
| 平均未偿还余额 |
| 赚取/支付的利息 |
| 收益率/比率 | ||||||
资产 | ||||||||||||||||
应收贷款、净额和待售贷款(1) |
| $ | 2,083,561 |
| $ | 29,563 | 5.63% | $ | 1,776,424 | $ | 23,520 | 5.25% | ||||
应税抵押贷款支持证券 | 83,981 | 440 | 2.08% | 79,264 | 427 | 2.14% | ||||||||||
应税AFS投资证券 |
| 61,052 |
| 301 | 1.96% |
| 63,644 | 318 | 1.98% | |||||||
免税的AFS投资证券 | 131,973 | 633 | 1.90% | 105,271 | 479 | 1.81% | ||||||||||
应税HTM投资证券 | 8,500 | 108 | 5.04% | 7,500 | 95 | 5.03% | ||||||||||
FHLB股票 |
| 7,924 |
| 113 | 5.66% |
| 4,973 | 56 | 4.47% | |||||||
其他金融机构的有息存款 |
| 29,080 |
| 146 | 1.99% |
| 87,440 | 112 | 0.51% | |||||||
生息资产总额 |
| 2,406,071 | 31,304 | 5.16% |
| 2,124,516 | 25,007 | 4.67% | ||||||||
非息资产 |
| 93,911 |
|
|
| 93,137 | ||||||||||
总资产 |
| $ | 2,499,982 | $ | 2,217,653 | |||||||||||
负债和股东权益 |
| |||||||||||||||
储蓄和货币市场 | $ | 829,460 | $ | 1,303 | 0.62% | $ | 678,738 | $ | 348 | 0.20% | ||||||
计息支票 | 153,054 | 100 | 0.26% | 160,953 | 56 | 0.14% | ||||||||||
存单 |
| 475,533 | 1,193 | 1.00% | 466,855 | 1,225 | 1.04% | |||||||||
借款 |
| 119,150 |
| 696 | 2.32% |
| 42,528 | 227 | 2.12% | |||||||
附属票据 |
| 49,434 |
| 485 | 3.89% |
| 49,367 | 496 | 3.99% | |||||||
计息负债总额 |
| 1,626,631 |
| 3,777 | 0.92% |
| 1,398,441 | 2,352 | 0.67% | |||||||
无息账户 |
| 588,492 |
|
| 550,884 | |||||||||||
其他无息负债 |
| 32,654 |
|
| 29,224 | |||||||||||
股东权益 |
| 252,205 |
|
| 239,104 | |||||||||||
总负债和股东权益 | $ | 2,499,982 | $ | 2,217,653 | ||||||||||||
净利息收入 | $ | 27,527 | $ | 22,655 | ||||||||||||
净息差 | 4.24% | 4.00% | ||||||||||||||
净收益资产 | $ | 779,440 |
| $ | 726,075 | |||||||||||
净息差 |
| 4.54% | 4.23% | |||||||||||||
平均生息资产与平均有息负债之比 |
| 147.92% |
| 151.92% |
(1) | 包括已确认的“净”递延购买力平价费用。 |
净利息收入。截至2022年9月30日的三个月,净利息收入增加了490万美元,达到2750万美元,而截至2021年9月30日的三个月的净利息收入为2270万美元。这一可比季度环比增长主要是由于贷款与其他利息资产组合的改善以及较高收益贷款余额的增加。利息收入增加630万美元,主要是由于主要受贷款增长影响的应收贷款利息收入增加600万美元,其中包括手续费。利息支出增加了140万美元,主要是由于利率上升和借款增加。截至2022年9月30日的三个月,已免除和摊销的PPP贷款的递延净费用确认总额为28,000美元,而截至2021年9月30日的三个月为823,000美元。
截至2022年9月30日的三个月,净息差由上年同期的4.23%上升31个基点至4.54%。NIM的可比季度环比增长是受到利率较高的新贷款、浮动利率盈利资产在近期市场上涨后重新定价的影响
63
目录表
利率,以及改善了高收益资产的资产组合,因为低收益的过剩现金为高收益的贷款提供了资金。
利息收入。截至2022年9月30日的三个月的利息收入增加了630万美元,从截至2021年9月30日的三个月的2500万美元增加到3130万美元。这一期间的增长主要是由于生息资产的平均余额增加了2.816亿美元,生息资产的平均收益率增加了49个基点。
下表比较了截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月的平均收益资产余额、相关收益率和由此产生的利息收入变化:
(千美元) | 截至9月30日的三个月, | ||||||||||||
2022 | 2021 | 增加/ | |||||||||||
平均值 | 平均值 | (减少) | |||||||||||
天平 | 收益率/ | 天平 | 收益率/ | 在利息方面 | |||||||||
杰出的 | 费率 | 杰出的 | 费率 | 收入 | |||||||||
应收贷款、净额和待售贷款 |
| $ | 2,083,561 |
| 5.63 | % | $ | 1,776,424 |
| 5.25 | % | $ | 6,043 |
应税抵押贷款支持证券 |
| 83,981 |
| 2.08 |
| 79,264 |
| 2.14 |
| 13 | |||
应税AFS投资证券 |
| 61,052 |
| 1.96 |
| 63,644 |
| 1.98 |
| (17) | |||
免税的AFS投资证券 | 131,973 | 1.90 | 105,271 | 1.81 | 154 | ||||||||
应税HTM投资证券 | 8,500 | 5.04 | 7,500 | 5.03 | 13 | ||||||||
FHLB股票 |
| 7,924 |
| 5.66 |
| 4,973 |
| 4.47 |
| 57 | |||
其他金融机构的有息存款 |
| 29,080 |
| 1.99 |
| 87,440 |
| 0.51 |
| 34 | |||
生息资产总额 | $ | 2,406,071 |
| 5.16 | % | $ | 2,124,516 |
| 4.67 | % | $ | 6,297 |
利息支出。在截至2022年9月30日的三个月里,利息支出增加了140万美元,从去年同期的240万美元增加到380万美元,这主要是由于存款的利息支出增加了96.7万美元,借款的利息支出增加了46.9万美元。在截至2022年9月30日的三个月内,有息负债的平均资金成本上升25个基点至0.92%,而截至2021年9月30日的三个月的平均资金成本为0.67%。货币基础增加,主要是因为市场利率存款成本上升,以及平均借款余额增加。在截至2022年9月30日的三个月内,有息存款的平均成本上升25个基点至0.71%,而截至2021年9月30日的三个月的平均有息存款成本则上升0.46%,主要是由於市场利率存款成本上升。在截至2022年9月30日的三个月里,包括无息检查在内的平均资金成本上升了20个基点,从截至2021年9月30日的三个月的0.48%升至0.68%。
下表详细说明了截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月的计息负债资金成本平均余额和利息支出变化:
(千美元) | 截至9月30日的三个月, | ||||||||||||
2022 | 2021 | 增加/ | |||||||||||
| 平均值 |
|
| 平均值 |
|
| (减少) | ||||||
天平 | 收益率/ | 天平 | 收益率/ | 在利息方面 | |||||||||
杰出的 | 费率 | 杰出的 | 费率 | 费用 | |||||||||
储蓄和货币市场 | $ | 829,460 |
| 0.62 | % | $ | 678,738 |
| 0.20 | % | $ | 955 | |
计息支票 |
| 153,054 |
| 0.26 |
| 160,953 |
| 0.14 |
| 44 | |||
存单 |
| 475,533 |
| 1.00 |
| 466,855 |
| 1.04 |
| (32) | |||
借款 |
| 119,150 |
| 2.32 |
| 42,528 |
| 2.12 |
| 469 | |||
附属票据 |
| 49,434 |
| 3.89 |
| 49,367 |
| 3.99 |
| (11) | |||
计息负债总额 | $ | 1,626,631 |
| 0.92 | % | $ | 1,398,441 |
| 0.67 | % | $ | 1,425 |
计提信贷损失准备。截至2022年9月30日的三个月,贷款信贷损失准备金为200万美元,而截至2021年9月30日的三个月没有贷款损失准备金,计算如下
64
目录表
先前已发生损失的方法。贷款信贷损失准备金反映了应收贷款总额的增加以及单独评估的非应计商业贷款准备金的增加。
在截至2022年9月30日的三个月中,贷款净冲销总额为563,000美元,而截至2021年9月30日的三个月为309,000美元。净冲销增加的主要原因是其他消费贷款净冲销增加373,000美元(包括存款透支净冲销396,000美元),但因间接房屋装修贷款减少99,000美元和海运贷款减少19,000美元而被部分抵销。由于通货膨胀、潜在的经济衰退或经济增长放缓的影响,以及政府或社会对新冠肺炎疫情的任何应对,以及其他经济因素导致的国家和地方经济状况的进一步下降,可能会导致国家和地方经济状况的大幅上升,并可能对公司的财务状况和经营业绩产生不利影响。
非利息收入。截至2022年9月30日的三个月,非利息收入减少了420万美元,从截至2021年9月30日的三个月的840万美元降至420万美元。这一季度的下降主要反映了贷款销售收益减少550万美元,或79.6%,主要是由于待售贷款的发起和销售量减少以及已销售贷款毛利率的下降,但被其他非利息收入增加825,000美元部分抵消,其他非利息收入增加825,000美元,主要来自BOLI死亡抚恤金,以及由于MSR摊销较少导致市场利率上升和非有价证券服务贷款的服务费用增加而产生的438,000美元的费用收入。截至2022年9月30日的三个月,住房贷款销售毛利率从截至2021年9月30日的三个月的3.61%降至2.31%。
非利息支出。截至2022年9月30日的三个月,非利息支出减少了67.8万美元,降至1,930万美元,而截至2021年9月30日的三个月为2,000万美元。非利息支出减少反映了工资和福利减少140万美元,这主要是由于激励性薪酬的减少。
效率比率,即非利息支出占净利息收入和非利息收入的百分比,在截至2022年9月30日的三个月提高到60.99%,而截至2021年9月30日的三个月为64.46%,主要代表净利息收入的增加。
所得税拨备。 在截至2022年9月30日的三个月中,公司记录的所得税支出准备金为220万美元,而截至2021年9月30日的三个月为270万美元。税项拨备减少的主要原因是,与去年同期相比,截至2022年9月30日的三个月的税前收入减少了38.5万美元。截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月的有效企业所得税税率分别为20.6%和24.5%。实际企业所得税税率下降的原因是来自免税市政证券利息和BOLI死亡抚恤金的非应税收入增加。
截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月经营业绩比较
将军。截至2022年9月30日的9个月的净收入为2,200万美元,截至2021年9月30日的9个月的净收入为2,880万美元。截至2022年9月30日的9个月,净收益的减少主要受到非利息收入减少1520万美元或51.3%、信贷损失准备金增加310万美元和非利息支出增加210万美元的影响,但净利息收入增加110万美元和所得税支出准备金减少270万美元部分抵消了这一影响。
平均余额、利息和平均收益率/成本
下表列出了所列期间的平均资产和负债余额以及平均计息资产的利息收入和平均计息负债的利息支出的美元总额、综合收益率、利差、净利差(也称为计息资产净收益)以及平均计息资产与平均计息负债的比率。该表亦列载了计息资产的加权平均收益率、计息负债所支付的利率以及列报期间的相应利差。收入和所有平均余额均为月平均余额。非应计贷款
65
目录表
已被列为零收益率贷款。免税市政债券的收益率没有在税收等值的基础上计算。
(千美元) | 在截至的9个月中 | 在截至的9个月中 | ||||||||||||||
| 2022年9月30日 | 2021年9月30日 | ||||||||||||||
平均余额 | 平均未偿还余额 | 赚取/支付的利息 | 收益率/比率 | 平均未偿还余额 | 赚取/支付的利息 | 收益率/比率 | ||||||||||
资产 | ||||||||||||||||
应收贷款、净额和待售贷款(1) |
| $ | 1,953,305 |
| $ | 77,885 | 5.33% | $ | 1,745,616 | $ | 67,538 | 5.17% | ||||
应税抵押贷款支持证券 | 87,687 | 1,466 | 2.24% | 71,728 | 1,197 | 2.23% | ||||||||||
应税AFS投资证券 |
| 61,103 |
| 852 | 1.86% |
| 54,393 |
| 831 | 2.04% | ||||||
免税的AFS投资证券 | 130,605 | 1,858 | 1.90% | 90,001 | 1,198 | 1.78% | ||||||||||
应税HTM投资证券 | 7,943 | 301 | 5.07% | 7,500 | 285 | 5.08% | ||||||||||
FHLB股票 |
| 5,716 |
| 212 | 4.96% |
| 5,783 |
| 205 | 4.74% | ||||||
其他金融机构的有息存款 |
| 34,705 |
| 301 | 1.16% |
| 108,536 |
| 334 | 0.41% | ||||||
生息资产总额 |
| 2,281,064 | 82,875 | 4.86% |
| 2,083,557 | 71,588 | 4.59% | ||||||||
非息资产 |
|
| 95,302 |
|
|
| 90,352 |
| ||||||||
总资产 | $ | 2,376,366 | $ | 2,173,909 | ||||||||||||
负债和股东权益 |
|
| ||||||||||||||
储蓄和货币市场 | $ | 792,036 | $ | 2,397 | 0.40% | $ | 643,361 | $ | 1,233 | 0.26% | ||||||
计息支票 | 186,856 | 353 | 0.25% | 203,619 | 153 | 0.10% | ||||||||||
存单 | 412,289 | 2,688 | 0.87% | 488,032 | 4,095 | 1.12% | ||||||||||
借款 |
| 64,855 |
| 1,003 | 2.07% |
| 71,452 |
| 895 | 1.67% | ||||||
附属票据 |
| 49,417 |
| 1,456 | 3.94% |
| 42,399 |
| 1,237 | 3.90% | ||||||
计息负债总额 |
| 1,505,453 |
| 7,897 | 0.70% |
| 1,448,863 |
| 7,613 | 0.70% | ||||||
无息账户 |
| 588,172 |
|
| 461,399 |
| ||||||||||
其他无息负债 |
| 31,342 |
|
| 28,093 |
| ||||||||||
股东权益 |
| 251,399 |
|
| 235,554 |
| ||||||||||
总负债和股东权益 | $ | 2,376,366 | $ | 2,173,909 | ||||||||||||
净利息收入 | $ | 74,978 | $ | 63,975 | ||||||||||||
净息差 | 4.16% | 3.89% | ||||||||||||||
净收益资产 | $ | 775,611 |
| $ | 634,694 | |||||||||||
净息差 |
| 4.39% | 4.11% | |||||||||||||
平均生息资产与平均有息负债之比 |
| 151.52% |
| 143.81% |
(1) | 包括已确认的“净”递延购买力平价费用。 |
净利息收入。截至2022年9月30日的9个月,净利息收入从截至2021年9月30日的9个月的6400万美元增加到7500万美元,这是因为利息收入增加了1130万美元,利息支出增加了28.4万美元。截至2022年9月30日的9个月,已免除和摊销的PPP贷款的递延净费用确认总额为443,000美元,而截至2021年9月30日的9个月为190万美元。
66
目录表
在截至2022年9月30日的9个月里,NIM上升了28个基点,从去年同期的4.11%升至4.39%。截至2022年9月30日至2021年9月30日的9个月期间,NIM的增长反映出以更高的利率发放新贷款,在今年市场利率上升后对可变利率盈利资产进行重新定价,以及较高收益资产的资产组合有所改善,因为低收益的过剩现金为较高收益的贷款提供了资金。管理层的重点仍然是酌情将存款/负债期限与贷款/资产期限相匹配。
利息收入。截至2022年9月30日的9个月的利息收入增加了1130万美元,从截至2021年9月30日的9个月的7160万美元增加到8290万美元。在此期间增加的主要原因是生息资产总额的平均余额增加了1.975亿美元。与去年同期相比,生息资产的平均收益率上升,主要是因为市场利率上升以及贷款,特别是建筑和开发贷款的手续费收入增加。
下表比较了截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月的平均收益资产余额、相关收益率和由此产生的利息收入变化:
(千美元) | 截至9月30日的9个月, | ||||||||||||
2022 | 2021 | 增加/ | |||||||||||
平均值 | 平均值 | (减少) | |||||||||||
天平 | 收益率/ | 天平 | 收益率/ | 在利息方面 | |||||||||
杰出的 | 费率 | 杰出的 | 费率 | 收入 | |||||||||
应收贷款、净额和待售贷款 |
| $ | 1,953,305 |
| 5.33 | % | $ | 1,745,616 |
| 5.17 | % | $ | 10,347 |
应税抵押贷款支持证券 |
| 87,687 |
| 2.24 |
| 71,728 |
| 2.23 |
| 269 | |||
应税AFS投资证券 |
| 61,103 |
| 1.86 |
| 54,393 |
| 2.04 |
| 21 | |||
免税的AFS投资证券 | 130,605 | 1.90 | 90,001 | 1.78 | 660 | ||||||||
应税HTM投资证券 | 7,943 | 5.07 | 7,500 | 5.08 | 16 | ||||||||
FHLB股票 |
| 5,716 |
| 4.96 |
| 5,783 |
| 4.74 |
| 7 | |||
其他金融机构的有息存款 |
| 34,705 |
| 1.16 |
| 108,536 |
| 0.41 |
| (33) | |||
生息资产总额 | $ | 2,281,064 |
| 4.86 | % | $ | 2,083,557 |
| 4.59 | % | $ | 11,287 |
利息支出。在截至2022年9月30日的9个月里,利息支出增加了28.4万美元,从去年同期的760万美元增加到790万美元,主要是由于附属票据的利息支出增加了21.9万美元,借款增加了10.8万美元。在截至2022年9月30日及2021年9月30日的9个月内,有息负债的平均资金成本维持在0.70%不变。截至2022年9月30日的9个月,有息存款的平均成本下降3个基点至0.52%,而截至2021年9月30日的9个月的平均成本为0.55%,部分原因是零售存单成本上升和经纪存单市场利率下降。
67
目录表
下表详细说明了截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月的计息负债资金成本平均余额和利息支出变化:
(千美元) | 截至9月30日的9个月, | ||||||||||||
2022 | 2021 | 增加/ | |||||||||||
| 平均值 |
|
| 平均值 |
|
| (减少) | ||||||
天平 | 收益率/ | 天平 | 收益率/ | 在利息方面 | |||||||||
杰出的 | 费率 | 杰出的 | 费率 | 费用 | |||||||||
储蓄和货币市场 | $ | 792,036 |
| 0.40 | % | $ | 643,361 |
| 0.26 | % | $ | 1,164 | |
计息支票 |
| 186,856 |
| 0.25 |
| 203,619 |
| 0.10 |
| 200 | |||
存单 |
| 412,289 |
| 0.87 |
| 488,032 |
| 1.12 |
| (1,407) | |||
借款 |
| 64,855 |
| 2.07 |
| 71,452 |
| 1.67 |
| 108 | |||
附属票据 |
| 49,417 |
| 3.94 |
| 42,399 |
| 3.90 |
| 219 | |||
计息负债总额 | $ | 1,505,453 |
| 0.70 | % | $ | 1,448,863 |
| 0.70 | % | $ | 284 |
计提信贷损失准备。截至2022年9月30日的9个月,贷款信贷损失准备金为450万美元,而截至2021年9月30日的9个月的贷款损失准备金为150万美元,按先前已发生损失方法计算。贷款信贷损失准备金反映了应收贷款总额的增加以及单独评估的非应计商业贷款准备金的增加。在截至2022年9月30日的9个月中,净贷款冲销总额为843,000美元,而截至2021年9月30日的9个月为747,000美元。这一增加主要是由于其他消费贷款净冲销增加325,000美元(包括存款透支净冲销333,000美元),但因间接家居装修净冲销减少187,000美元,商业商业贷款减少38,000美元,海上贷款减少4,000美元而被部分抵销。
非利息收入。截至2022年9月30日的9个月,非利息收入减少了1520万美元,从截至2021年9月30日的9个月的2960万美元降至1440万美元。这一减少是销售贷款收益减少1760万美元的结果,这主要是由于待售贷款的发放量和销售量减少以及已销售贷款毛利率的减少,但由于MSR摊销减少而导致的服务费和手续费收入增加了130万美元,以及BOLI死亡抚恤金带来的其他非利息收入120万美元,部分抵消了这一减少。
非利息支出。截至2022年9月30日的9个月,非利息支出增加了210万美元,从截至2021年9月30日的9个月的5530万美元增加到5730万美元。与去年同期相比,增加的主要原因是维修权回收减少,从210万美元减少到1,000美元,同时数据处理增加了544,000美元,联邦存款保险公司增加了313,000美元,入住率增加了233,000美元,营销和广告增加了223,000美元,但工资和福利减少了120万美元,这主要是由于奖励薪酬和员工股票期权计划支出减少所致。
效率比率,即非利息支出占净利息收入和非利息收入的百分比,在截至2022年9月30日的9个月上升至64.14%,而截至2021年9月30日的9个月为59.07%,表明非利息收入的下降超过了上文提到的净利息收入和非利息支出的增长。
所得税拨备。 在截至2022年9月30日的9个月中,该公司为2740万美元的税前收入记录了540万美元的所得税支出准备金,而在截至2021年9月30日的9个月中,该公司的税前收入3680万美元的所得税支出准备金为800万美元。截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月的有效企业所得税税率分别为19.7%和21.9%。实际企业所得税税率下降的原因是来自免税市政证券利息和BOLI死亡抚恤金的非应税收入增加。
68
目录表
流动性
管理层维持流动资金状况,相信将为正常业务过程中可能发生的贷款需求和存款流失提供充足的资金。为了满足潜在的流动资金需求,该公司依赖多个不同的来源。主要来源是存款账户的增加、FHLB预付款、购买联邦基金、出售可供出售的证券、偿还贷款的现金流、出售持有供出售的一至四户家庭贷款以及到期证券。虽然贷款的到期日和预定摊销时间是一个可预测的资金来源,但存款流动和抵押贷款提前还款在很大程度上受到一般利率、经济状况和竞争的影响。
世界银行必须保持充足的流动资金水平,以确保有足够的资金为其业务提供资金。世行一般保持充足的现金和短期投资,以满足短期流动性需求。截至2022年9月30日,世行在得梅因FHLB的总借款能力为5.643亿美元,未使用的借款能力为2.977亿美元。联邦住房贷款委员会的借款限额是基于某些类别的贷款,主要是有资格作为联邦住房贷款委员会垫款抵押品的房地产贷款。截至2022年9月30日,该银行持有约7.868亿美元的贷款,这些贷款符合FHLB垫款的抵押品资格。
除了可从得梅因联邦住房金融局获得流动资金外,该行还与联邦储备银行维持短期借款额度,目前限额为1.96亿美元,截至2022年9月30日,通过代理银行关系通过书面联邦基金信用额度获得的综合信贷额度为1.01亿美元。FRB的借款上限是基于某些类别的贷款,主要是有资格作为FRB信用额度抵押品的消费贷款。截至2022年9月30日,该行持有约5.243亿美元的贷款,这些贷款符合FRB信贷额度的抵押品资格。视市场情况而定,我们预期日后会不时利用该等借贷安排为贷款及存款提取提供资金、履行其他财务承诺、偿还到期债务,以及在可行的情况下把握投资机会。
该行的资产和负债管理政策允许管理层使用经纪存款,截至2022年9月30日,最高可达存款的20%或4.177亿美元。截至2022年9月30日,经纪存款总额为3.246亿美元。管理层在适当情况下利用经纪存款来降低利率风险和流动性风险。
流动性管理既是公司管理层的日常职能,也是长期职能。过剩的流动性通常投资于短期投资,如隔夜存款和联邦基金。在较长期的基础上,维持投资于各种贷款产品和投资证券的战略,包括美国政府债券和美国机构证券。该公司的资金来源主要用于履行正在进行的承诺、支付到期存款、为提款提供资金以及为贷款承诺提供资金。截至2022年9月30日,已批准的未偿还贷款承诺,包括未使用的信贷额度,共计6.288亿美元。在截至2022年和2021年9月30日的9个月中,购买的证券总额分别为2,400万美元和1.172亿美元,这两个季度的证券偿还、到期和销售分别为1,780万美元和2,090万美元。
银行的流动性还受到贷款销售量和贷款本金支付的影响。在截至2022年和2021年9月30日的九个月中,该行分别出售了6.638亿美元和11.1亿美元的贷款和贷款参与利息。
存款水平的增加对银行的流动性产生了积极影响。在截至2022年9月30日的9个月中,存款总额增加了1.676亿美元,主要是受CDS增长的推动。定于2022年9月30日在三个月或更短时间内到期的CDS总计1.375亿美元。管理层的政策是提供与其他本地金融机构相若的存款利率。根据这项管理策略,本公司相信大部分即将到期的关系存款将保留在本行。
作为独立于银行的法人实体,FS Bancorp,Inc.必须为自己的流动资金提供资金。FS Bancorp,Inc.的资本和流动资金来源包括来自银行的分配和发行债务或股权证券。银行的股息和其他资本分配以监管通知为准。本公司目前预计将继续按季度向普通股派发现金股息的现行做法,但董事会有权随时以任何理由修改或终止这一做法,而无需事先通知。我们目前的季度普通股股息率为每股0.20美元,这是董事会批准的,我们认为这是每股股息率
69
目录表
这使我们能够平衡管理和投资银行的多重目标,并将相当大一部分现金返还给我们的股东。假设2022年期间继续以每股0.20美元的比率支付股息,我们每个季度平均支付的总股息将约为150万美元,这基于我们当前流通股的数量(假设股票数量不增加或减少,除非与预期的现有流通股奖励相关)。截至2022年9月30日,FS Bancorp,Inc.拥有540万美元的无限制现金,以满足流动性需求。
资本资源
银行须遵守联邦存款保险公司规定的最低资本金要求。根据2022年9月30日的资本水平,该行在该日期超过了这些要求。与我们运营一个健全和盈利的组织的目标一致,我们的政策是使银行在FDIC的资本类别下保持良好的资本状况。根据2022年9月30日的资本水平,该行被认为资本充足。截至2022年9月30日,该行超过了所有监管资本要求,一级杠杆资本、一级风险资本、总风险资本和普通股一级资本充足率分别为11.5%、12.5%、13.7%和12.5%。
作为一家在美联储注册的银行控股公司,该公司必须遵守美联储的资本充足率要求。资产低于30亿美元的银行控股公司通常不遵守美联储的资本金规定,这些规定通常与适用于银行的资本金规定相同。美联储的政策是,要求银行控股公司作为控股公司子公司银行的财务和管理力量来源,美联储预计控股公司子公司银行将根据迅速纠正行动的规定获得充足资本。如果FS Bancorp,Inc.遵守截至2022年9月30日资产在30亿美元或以上的银行控股公司的监管资本准则,FS Bancorp,Inc.将超过所有监管资本要求。为供参考,FS Bancorp,Inc.于2022年9月30日计算的监管资本比率为:基于杠杆的一级资本为9.8%,基于风险的一级资本为10.6%,基于风险的总资本为14.0%,以及大学英语一级资本比率为10.6%。关于监管资本合规的更多信息,见本报告第一部分所载合并财务报表附注“附注14--监管资本”中的讨论。
项目3.关于市场风险的定量和定性披露
在截至2021年12月31日的财政年度,FS Bancorp的Form 10-K年度报告中包含的市场风险披露没有重大变化。
项目4.控制和程序
(a)信息披露控制和程序的评估
截至2022年9月30日,在公司首席执行官(CEO)和首席财务官(CFO)以及公司其他几名高级管理层成员的参与下,对修订后的1934年《证券交易法》(以下简称《交易法》)第13a-15(E)条规定的披露控制和程序进行了评估。在设计和评估本公司的披露控制和程序时,管理层认识到,无论披露控制和程序的构思和操作多么完善,都只能提供合理的、而不是绝对的保证,确保达到披露控制和程序的目标。此外,在设计披露控制和程序时,管理层必须运用其判断来评估可能的披露控制和程序的成本效益关系。任何披露控制和程序的设计也部分基于对未来事件可能性的某些假设,不能保证任何设计将在所有潜在的未来条件下成功实现其所述目标。
公司首席执行官和首席财务官得出结论,根据他们于2022年9月30日的评估,公司的披露控制和程序有效地确保了我们根据交易法提交或提交的报告中需要披露的信息:(1)在美国证券交易委员会规则和表格中指定的时间段内记录、处理、汇总和报告,以及(2)积累并酌情传达给FS Bancorp管理层,包括其首席执行官和首席财务官,以便及时决定美国证券交易委员会规则和表格中规定的披露要求。
70
目录表
(b)内部控制的变化
在截至2022年9月30日的三个月内,本公司的财务报告内部控制没有发生重大变化,这些变化对我们的财务报告内部控制没有重大影响,或有合理的可能性对我们的财务报告内部控制产生重大影响。本公司预计,其披露控制和程序以及财务报告的内部控制将不会防止所有错误和所有欺诈。无论控制程序的构思和运作有多好,它只能提供合理的、而不是绝对的保证,确保控制程序的目标得以实现。由于所有控制程序的固有局限性,任何控制评估都不能绝对保证公司内部的所有控制问题和舞弊事件(如果有的话)都已被发现。这些固有的局限性包括这样的现实,即决策过程中的判断可能是错误的,故障可能因为简单的错误或错误而发生。此外,某些人的个人行为、两个或两个以上人的串通或通过凌驾于控制之上,可以规避控制。任何控制程序的设计也部分基于对未来事件可能性的某些假设,不能保证任何设计将在所有潜在的未来条件下成功地实现其所述目标;随着时间的推移,控制可能会因为条件的变化而变得不充分,或者遵守政策或程序的程度可能会恶化。由于具有成本效益的控制程序的固有局限性,由于错误或欺诈而导致的错误陈述可能会发生,并且不会被发现。
第二部分:其他信息
项目1.法律诉讼
在正常业务过程中,公司偶尔会卷入各种法律程序。管理层认为,该等诉讼所产生的任何责任不会对本公司的业务或财务状况造成重大不利影响。
第1A项。风险因素
在截至2021年12月31日的财年,FS Bancorp的Form 10-K年度报告中披露的风险因素没有实质性变化。
第二项股权证券的未经登记的销售和收益的使用
(a) | 不适用 |
(b) | 不适用 |
(c) | 下表汇总了截至2022年9月30日的三个月的普通股回购情况: |
极大值 | |||||||||||
总数 | 的美元价值 | ||||||||||
的股份 | 分享 | ||||||||||
平均值 | 回购为 | 可能还会是 | |||||||||
总数 | 价格 | 公开的一部分 | 已回购 | ||||||||
的股份 | 付费单位 | 宣布 | 在.之下 | ||||||||
期间 |
| 购得 |
| 分享 |
| 平面图 |
| 平面图 |
| ||
July 1, 2022 - July 31, 2022 | — | $ | — | — | $ | — |
| ||||
August 1, 2022 - August 31, 2022 (1) |
| 74,073 |
| 30.22 |
| 74,073 |
|
| 935,803 | ||
2022年9月1日-2022年9月30日 |
| — |
| — |
| — |
|
| — | ||
本季度合计 |
| 74,073 |
| $ | 30.22 |
| 74,073 |
| $ | 935,803 |
(1) | 包括由本公司内部回购的6,150股股份,作为行使期权和/或归属RSA的参与者的现金对手方。 |
2022年4月6日,公司宣布,董事会批准了一项额外的股份回购计划,在之前的股份回购计划下,在当时剩余的380万美元普通股的基础上,再回购至多1000万美元的公司已授权和已发行的普通股。截至9月
71
目录表
2022年4月6日,935,803美元的计划仍可根据2022年4月6日的计划进行回购,直至2023年6月30日的终止日期。根据股票回购计划回购的股票的实际时间、数量和价值将取决于许多因素,包括根据美国证券交易委员会规则10b5-1可能采用的任何交易计划所规定的限制、价格、一般商业和市场状况以及替代投资机会。股份回购计划并不要求本公司在任何期间收购任何特定数量的股份,并可随时扩大、延长、修改或终止。
项目3.高级证券违约
不适用。
项目4.矿山安全信息披露
不适用。
项目5.其他信息
不适用。
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目录表
项目6.展品
3.1 |
| FS Bancorp,Inc.的公司章程(1) |
3.2 | FS Bancorp,Inc.附例(2) | |
4.1 | FS Bancorp,Inc.普通股证书格式(1) | |
4.2 | 由FS Bancorp,Inc.和作为受托人的美国银行全国协会之间签署的日期为2021年2月10日的契约(3) | |
4.3 | 2031年到期的3.75固定利率至浮动利率次级票据的格式(作为附件A-1和附件A-2包括在本协议附件4.2(3)中) | |
10.1 | 华盛顿第一证券银行与约瑟夫·C·亚当斯的遣散费协议(1) | |
10.2 | 华盛顿第一证券银行与马修·D·穆莱特的控制权变更协议格式(1) | |
10.3 | FS Bancorp,Inc.2013年股权激励计划(“2013计划”)(4) | |
10.4 | 2013年度计划激励股票期权协议格式(四) | |
10.5 | 2013年度计划非限制性股票期权协议格式(四) | |
10.6 | 《2013年计划》限制性股票协议格式(四) | |
10.9 | 与Don C.Costa、Dennis O‘Leary、Rob Fuller、Erin Burr、Victoria Jarman、Kelli Nielsen、Lisa Cleary和May-Ling Sowell签订的控制权变更协议格式(5) | |
10.10 | FS Bancorp,Inc.2018年股权激励计划(6) | |
10.11 | 2018年股权激励计划激励股票期权奖励协议格式(六) | |
10.12 | 2018年股权激励计划非合格股票期权奖励协议格式(六) | |
10.13 | 2018年股权激励计划限制性股票奖励协议格式(六) | |
10.14 | FS Bancorp,Inc.非合格2022年股票购买计划(7) | |
10.15 | FS Bancorp,Inc.非合格2022年股票购买计划下的登记/变更表格(7) | |
31.1 | 根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条对首席执行官的认证 | |
31.2 | 根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条对首席财务官的认证 | |
32.1 | 根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条对首席执行官的认证 | |
32.2 | 根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条对首席财务官的认证 | |
101 | 以下材料摘自公司截至2022年9月30日的10-Q表格季度报告,格式为iXBRL:(1)综合资产负债表;(2)综合收益表;(3)综合全面收益表;(4)综合股东权益变动表;(5)综合现金流量表;(6)综合财务报表附注。 | |
104 | 封面交互数据文件(格式为内联XBRL,包含在附件101中) | |
(1) | 作为2011年10月3日提交的注册人S-1(333-177125)表格的注册声明的证物,并通过引用并入。 | |
(2) | 作为登记人于2013年7月10日提交的8-K表格当前报告(文件编号001-355589)的证物。 | |
(3) | 作为登记人于2021年2月11日提交的8-K表格当前报告的证物(文件编号001-35589)。 | |
(4) | 作为证据提交给注册人于2013年12月20日提交的表格S-8(333-192990)的注册声明,并通过引用并入。 | |
(5) | 作为登记人于2016年2月1日提交的8-K表格当前报告(第001-35589号文件)的证物。 | |
(6) | 作为2018年5月23日提交的S-8表格(333-22513)注册人注册声明的证物。 | |
(7) | 作为2022年6月21日提交的S-8(333-265729)表格注册人注册声明的证物。 |
73
目录表
签名
根据1934年《证券交易法》的要求,注册人已正式促使本报告由正式授权的签署人代表其签署。
FS Bancorp公司 | ||
日期:2022年11月9日 | 发信人: | 约瑟夫·C·亚当斯 |
约瑟夫·C·亚当斯 | ||
首席执行官 | ||
(首席行政主任) | ||
日期:2022年11月9日 | 发信人: | //马修·D·穆莱特 |
马修·D·穆莱特 | ||
秘书、司库及 | ||
首席财务官 | ||
(首席财务会计官) |
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