美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区,20549
表格
(标记一)
☒ 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)节发布的季度报告
截至2022年9月30日的季度
或
☐ 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)节提交的过渡报告
对于 从到的过渡期
佣金 文档号:001-39384
代理外科公司
(注册人的确切名称与其章程中规定的名称相同)
(述明或其他司法管辖权 公司或组织) | (税务局雇主 识别号码) | |
马萨诸塞州沃尔瑟姆 | ||
(主要执行办公室地址) | (邮政编码) |
617-868-1700
注册人的电话号码,包括区号
根据该法第12(B)条登记的证券:
每个班级的标题 | 交易符号 | 注册的每个交易所的名称 | ||
认股权证购买一股A类普通股,每股行使价为11.50美元 | RBOT WS | 纽约证券交易所 |
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年《证券交易法》第13条或第15(D)节要求提交的所有报告, 和(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。是☒否☐
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则(本章232.405节)第405条要求提交的每个交互数据文件。是☒否☐
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的申报公司或新兴成长型公司。见《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。
大型加速文件服务器☐ | 加速的文件服务器☐ |
规模较小的报告公司 | |
新兴成长型公司 |
如果 是一家新兴成长型公司,请用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如《交易法》第12b-2条所定义)。是☐否☒
截至2022年11月1日,注册人拥有
目录
页面 | ||
第一部分:财务信息 | ||
第1项。 | 财务报表(未经审计) | 1 |
截至2022年9月30日和2021年12月31日的简明综合资产负债表 | 1 | |
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月的简明综合业务报表 | 2 | |
截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月可转换优先股、普通股和股东权益/(亏损)简明合并报表 | 3 | |
截至2022年和2021年9月30日止九个月现金流量表简明综合报表 | 4 | |
简明合并财务报表附注 | 5 | |
第二项。 | 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 | 23 |
第三项。 | 关于市场风险的定量和定性披露 | 31 |
第四项。 | 控制和程序 | 31 |
第二部分:其他信息 | ||
第1项。 | 法律诉讼 | 32 |
第1A项。 | 风险因素 | 32 |
第二项。 | 未登记的股权证券销售和收益的使用 | 32 |
第三项。 | 高级证券违约 | 32 |
第四项。 | 煤矿安全信息披露 | 32 |
第五项。 | 其他信息 | 32 |
第六项。 | 陈列品 | 33 |
签名 | 34 |
在这份Form 10-Q季度报告中,术语“我们”、“公司”和“替代外科”指的是替代外科公司(前D8控股公司)。以及我们的子公司。于2021年9月17日(“截止日期”),D8控股公司(D8控股公司,以前是一家在开曼群岛获得豁免并迁移到特拉华州并在特拉华州本地化的开曼群岛公司(“D8”,在本文所述的业务合并之后,“公司”),根据截至2021年4月15日的协议和合并计划(“业务合并协议”)的条款,完成先前宣布的业务合并(“业务合并”),由D8,Snowball Merge Sub,Inc.,Inc.(特拉华州的一家合并子公司)和代替性外科公司,特拉华州的一家公司(“传统代替性外科”)。于完成业务合并及业务合并协议拟进行的其他交易(统称为“交易”及该等完成,即“结束”)后,合并附属公司随即与Legacy Vicous Surgical合并及并入,而Legacy Surgical则作为D8的全资附属公司而继续存在。与这些交易相关的是,D8将其名称 改为“Surgical Inc.”。Legacy Surgical更名为“Surgical美国公司”。
i
有关前瞻性陈述的警示说明
这份Form 10-Q季度报告包括符合1933年《证券法》(下称《证券法》)第27A节和《1934年证券交易法》(下称《交易法》)第21E节的前瞻性表述,这些前瞻性表述与未来事件、我们未来的业务或财务表现,或我们的计划、战略和前景有关。这些陈述基于我们管理团队的信念和假设。尽管我们相信这些前瞻性陈述中反映或暗示的我们的计划、意图和期望是合理的,但我们不能保证我们将实现或实现这些计划、意图或期望。前瞻性陈述固有地受到风险、不确定性和假设的影响。一般而言,非历史事实的陈述,包括有关未来可能或假定的行动、业务战略、事件或业绩的陈述,均为前瞻性陈述。这些表述 可以在“相信”、“估计”、“预期”、“项目”、“预测”、“可能”、“将”、“应该”、“寻求”、“计划”、“预定”、“预期”或“打算”或这些术语的否定或其他类似术语之前、之后或包括在内,以识别关于未来的表述,尽管并不是所有的前瞻性表述都包含这些可识别的词语。前瞻性陈述 基于本公司管理层编制的预测,并由其负责。本季度报告中关于Form 10-Q的前瞻性陈述包括但不限于以下陈述:
● | 确认业务合并的预期收益的能力,这些收益可能受竞争以及我们以盈利方式增长和管理增长并留住关键员工的能力的影响。 |
● | 维持我们A类普通股在纽约证券交易所上市的能力; |
● | 我们产品和服务开发活动的成功、成本和时机; |
● | 我们最初产品的商业化和采用,以及我们名为替代系统的单切口手术机器人的成功,以及我们未来的任何产品和服务; |
● | 代用系统和我们的任何其他产品和服务一旦商业化后的潜在属性和好处; |
● | 我们 能够获得并保持对替代系统和我们的产品和服务产品的监管批准,以及任何已批准的产品或服务产品的任何相关限制和限制; |
● | 更改美国和外国法律; |
● | 我们的 识别、授权或获取其他技术的能力; |
● | 我们 维护现有许可协议和制造安排的能力; |
II
● | 我们有能力与目前营销或从事腹股沟修补和其他外科应用的产品和服务开发的其他公司竞争; |
● | 代用系统和我们未来提供的任何产品和服务的市场规模和增长潜力,以及每个产品和服务一旦商业化后单独或与其他公司合作为这些市场提供服务的能力; |
● | 我们对费用、未来收入、资本需求和额外融资需求的估计; |
● | 我们未来筹集资金的能力; |
● | 我们的财务业绩; |
● | 我们的知识产权以及不保护或执行这些权利会如何损害我们的业务、经营结果和财务状况 |
● | 我们无法控制的经济低迷、政治和市场状况及其对我们的业务、财务状况和经营业绩产生不利影响的可能性; |
● | 预计新冠肺炎疫情对我们业务的持续影响;以及 |
● | 标题为“”的一节中详述的其他因素风险因素.” |
这些前瞻性陈述基于截至本报告日期可获得的信息,以及当前的预期、预测和假设,涉及许多判断、风险和不确定因素。 重要因素可能导致实际结果、业绩或成就与前瞻性陈述所指示或暗示的结果、业绩或成就大不相同。 在公司年度报告第I部分、Form 10-K的第1A项以及我们提交给美国证券交易委员会的其他文件中,这些前瞻性陈述在“风险因素”一节中描述的那些。此类文件中描述的风险并不是详尽的。新的风险因素不时出现,无法预测所有这些风险因素,我们也无法评估所有这些风险因素对我们业务的影响,或任何因素或因素组合可能导致实际结果与任何前瞻性陈述中包含的结果存在实质性差异的程度。前瞻性陈述并不是业绩的保证。 您不应过度依赖这些陈述,它们仅说明截至本文发布之日的情况。所有可归因于我们或代表我们行事的人的前瞻性陈述都明确地受到前述警告性声明的限制。我们不承担 公开更新或修改任何前瞻性陈述的义务,无论是由于新信息、未来事件还是其他原因。 除非法律另有要求。
三、
第一部分-财务信息
项目1.财务报表
代言外科公司。
简明合并资产负债表
(未经审计)
(以千为单位,不包括每股和每股数据)
9月30日, | 十二月三十一日, | |||||||
2022 | 2021 | |||||||
资产 | ||||||||
流动资产: | ||||||||
现金和现金等价物 | $ | $ | ||||||
预付费用和其他流动资产 | ||||||||
流动资产总额 | ||||||||
受限现金 | ||||||||
财产和设备,净额 | ||||||||
使用权资产 | ||||||||
总资产 | $ | $ | ||||||
负债、可转换优先股与股东权益 | ||||||||
流动负债: | ||||||||
应付帐款 | $ | $ | ||||||
应计费用 | ||||||||
租赁负债,流动部分 | ||||||||
设备贷款的当期部分 | ||||||||
定期贷款的当期部分 | ||||||||
流动负债总额 | ||||||||
租赁负债,扣除当期部分 | ||||||||
递延租金 | ||||||||
设备贷款,扣除当期部分 | — | |||||||
定期贷款,扣除当期部分和发行成本 | ||||||||
认股权证负债 | ||||||||
总负债 | ||||||||
承付款和或有事项(附注8) | ||||||||
遗留可转换优先股(附注11) | ||||||||
股东权益: | ||||||||
优先股,$ | ||||||||
A类普通股,$ | ||||||||
B类普通股,$ | ||||||||
额外实收资本 | ||||||||
累计赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
股东权益总额 | ||||||||
总负债和股东权益 | $ | $ |
见这些精简合并财务报表的附注 。
1
代言外科公司。
简明合并业务报表
(未经审计)
(单位为千,每股数据除外)
截至9月30日的三个月, | 九个月结束 9月30日, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
运营费用: | ||||||||||||||||
研发 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
销售和市场营销 | ||||||||||||||||
一般和行政 | ||||||||||||||||
总运营费用 | ||||||||||||||||
运营亏损 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
其他收入(支出): | ||||||||||||||||
认股权证负债的公允价值变动 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
利息收入 | — | |||||||||||||||
利息支出 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
所得税前收益/(亏损) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
所得税拨备 | ||||||||||||||||
净收益/(亏损)和综合收益/(亏损) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||
A类和B类普通股每股净收益/(亏损),基本 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||
稀释后A类和B类普通股每股净收益/(亏损) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) |
见这些精简合并财务报表的附注 。
2
代言外科公司。
可兑换的精简合并报表
优先
股票、普通股和股东权益/(亏损)
(未经审计)
(单位:千,共享数据除外)
截至2022年9月30日的三个月 | ||||||||||||||||||||||||||||
敞篷车 | A类和B类 | 其他内容 | 总计 | |||||||||||||||||||||||||
优先股 | 普通股 | 已缴费 | 累计 | 股东的 | ||||||||||||||||||||||||
股票 | 金额 | 股票 | 金额 | 资本 | 赤字 | 权益 | ||||||||||||||||||||||
平衡,2022年6月30日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||
普通股期权的行使 | ||||||||||||||||||||||||||||
限制性股票的归属 | ||||||||||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||
净亏损 | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
平衡,2022年9月30日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ |
截至2022年9月30日的9个月 | ||||||||||||||||||||||||||||
敞篷车 | A类和B类 | 其他内容 | 总计 | |||||||||||||||||||||||||
优先股 | 普通股 | 已缴费 | 累计 | 股东的 | ||||||||||||||||||||||||
股票 | 金额 | 股票 | 金额 | 资本 | 赤字 | 权益 | ||||||||||||||||||||||
余额,2022年1月1日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||
普通股期权的行使 | ||||||||||||||||||||||||||||
公权证的行使 | ||||||||||||||||||||||||||||
限制性股票的归属 | ||||||||||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||
净收入 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||
平衡,2022年9月30日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ |
截至2021年9月30日的三个月 | ||||||||||||||||||||||||||||
敞篷车 | A类和B类 | 其他内容 | 股东合计 | |||||||||||||||||||||||||
优先股 | 普通股 | 已缴费 | 累计 | 权益 | ||||||||||||||||||||||||
股票 | 金额 | 股票 | 金额 | 资本 | 赤字 | (赤字) | ||||||||||||||||||||||
平衡,2021年6月30日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||||||
资本重组的追溯应用(注1) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
调整后的余额,期初 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||
反向资本重组,扣除交易成本(注1) | — | |||||||||||||||||||||||||||
认股权证的无现金行使 | — | |||||||||||||||||||||||||||
普通股期权的行使 | ||||||||||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||
净亏损 | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
平衡,2021年9月30日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ |
截至2021年9月30日的9个月 | ||||||||||||||||||||||||||||
敞篷车 | A类和B类 | 其他内容 | 股东合计 | |||||||||||||||||||||||||
优先股 | 普通股 | 已缴费 | 累计 | 权益 | ||||||||||||||||||||||||
股票 | 金额 | 股票 | 金额 | 资本 | 赤字 | (赤字) | ||||||||||||||||||||||
余额,2021年1月1日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||||||
资本重组的追溯应用(注1) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
调整后的余额,期初 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
反向资本重组,扣除交易成本(注1) | — | |||||||||||||||||||||||||||
认股权证的无现金行使 | — | |||||||||||||||||||||||||||
普通股期权的行使 | ||||||||||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||
限制性股票的归属 | ||||||||||||||||||||||||||||
净亏损 | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
平衡,2021年9月30日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ |
见这些精简合并财务报表的附注 。
3
代言外科公司。
简明合并现金流量表
(未经审计)
(单位:千)
九个月结束 9月30日, | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
经营活动的现金流: | ||||||||
净收益/(亏损) | $ | $ | ( | ) | ||||
对净收益/(亏损)与业务活动中使用的现金净额进行调整: | ||||||||
折旧 | ||||||||
基于股票的薪酬 | ||||||||
资本化债务发行成本摊销 | ||||||||
非现金租赁费用 | ||||||||
认股权证负债的公允价值变动 | ( | ) | ||||||
经营性资产和负债变动情况: | ||||||||
预付费用和其他流动资产 | ( | ) | ||||||
应付帐款 | ||||||||
应计费用 | ||||||||
租赁负债 | ||||||||
递延租金 | ||||||||
用于经营活动的现金净额 | ( | ) | ( | ) | ||||
投资活动产生的现金流: | ||||||||
购置财产和设备 | ( | ) | ( | ) | ||||
用于投资活动的现金净额 | ( | ) | ( | ) | ||||
融资活动的现金流: | ||||||||
偿还设备贷款 | ( | ) | ( | ) | ||||
定期贷款收益 | ||||||||
反向资本重组收益,扣除发行成本 | ||||||||
偿还定期贷款 | ( | ) | ||||||
行使股票期权所得收益 | ||||||||
融资活动提供的现金净额 | ||||||||
现金、现金等价物和限制性现金的变动 | ( | ) | ||||||
期初现金、现金等价物和限制性现金 | ||||||||
现金、现金等价物和受限现金,期末 | $ | $ | ||||||
受限制现金的对账: | ||||||||
现金和现金等价物 | ||||||||
受限现金 | ||||||||
$ | $ | |||||||
补充现金流信息: | ||||||||
支付的利息 | $ | $ | ||||||
非现金投资和融资活动: | ||||||||
期间购置的不动产、厂房和设备的应计项目 | $ | $ | ||||||
与Waltham租赁相关的租赁改进 | $ | $ | ||||||
收购中承担的认股权证 | $ | $ | ||||||
应付账款和应计费用中的反向资本重组成本 | $ | $ |
见这些精简合并财务报表的附注 。
4
代言外科公司。
简明合并财务报表附注
(以千为单位,不包括共享和每股数据)
1. | 业务性质和列报依据 |
业务性质
替代外科公司(包括其附属公司、“替代”或“本公司”)最初在开曼群岛注册成立为一家特殊目的收购公司,名称为D8控股公司(“D8”),目的是进行涉及D8及一项或多项业务的合并、股本交换、资产收购、股票购买、重组或类似的业务合并。于2021年9月17日,本公司完成由D8、D8的全资附属公司Snowball Merge Sub,Inc.(“合并 附属公司”)及于2014年5月1日在特拉华州注册成立的美国特拉华州的一间公司的合并协议及合并计划(“业务合并协议”) 预期的交易(“完成”)(“遗留合并 外科”)。该公司总部设在马萨诸塞州的沃尔瑟姆。
根据业务合并协议的条款,D8之间的业务合并是透过合并附属公司与传统外科公司及并入传统外科公司而完成,而传统外科公司则作为D8的全资附属公司而继续存在(“合并”,并与业务合并协议所述的其他交易共同进行,称为“业务合并”)。自交易结束起,D8更名为Surgical Surgical Inc.,Legacy Surgical更名为Surgical US Inc.。
该公司目前正在开发其虚拟现实手术系统,使用专有的类似人类的手术机器人和虚拟现实将外科医生运送到患者体内,以执行微创手术 。
随附的简明综合财务报表 按照美国公认会计原则(“美国公认会计原则”)编制。本说明中对适用指南的任何引用均指权威的美国公认会计原则。
除非另有说明或上下文另有要求, 本季度报告中提及的“公司”和“替代外科”指的是替代外科公司的综合业务 。提及的“D8”是指完成业务合并之前的公司 ,提及的“遗留替代外科”是指完成业务合并之前的替代外科公司。
遗留替补外科被视为企业合并中的会计收购人。该决定主要基于Legacy Surgical的股东拥有合并后公司的多数投票权,Legacy Surgical有能力任命本公司董事会的多数董事 ,Legacy Surgical的现有管理团队由合并后公司的高级管理人员组成,Legacy Surgical包括合并后公司的持续运营,合并后的公司以Vicacy 的名称命名。因此,为了会计目的,企业合并被视为等同于D8净资产的遗留替代外科发行股票,并伴随着资本重组。D8的净资产按历史成本列报, 未记录商誉或其他无形资产。
虽然D8是业务合并中的合法收购人, 由于遗留替代外科被视为会计收购方,因此遗留替代外科的历史财务报表在业务合并完成后成为合并后公司的历史财务报表。因此,本报告所包括的财务报表反映(I)传统替代外科于业务合并前的历史经营业绩 ;(Ii)D8与传统替代外科于业务合并结束后的合并结果;(Iii)传统替代外科按其历史成本计算的资产及负债;及(Iv)传统替代外科所有呈列期间的股权结构 ,受资本重组呈报影响。
5
陈述的基础
随附的简明综合财务报表 未经审计,并已根据美国公认会计准则和美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)关于中期财务报告的规定编制。按照美国公认会计原则编制的简明综合财务报表中通常包含的某些信息和附注披露可能已根据该等规则和规定被简略或遗漏。 因此,这些简明综合财务报表应与截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度经审计的财务报表和附注一并阅读。本文所包括的截至2021年12月31日的简明综合资产负债表来自本公司经审计的综合财务报表。
管理层认为,简明合并财务报表反映了所有必要的调整,仅包括正常的经常性调整,以公平地反映我们截至2022年9月30日的财务状况、截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月期间的经营业绩和股东权益,以及截至2022年9月30日和2021年9月30日的九个月期间的现金流量。截至2022年9月30日的三个月和九个月期间的经营业绩 不一定代表截至2022年12月31日的 年度、任何中期或任何其他未来年度的预期结果。
合并原则
随附的简明综合财务报表 包括本公司及其全资子公司的账目。所有公司间交易和余额已在合并中冲销 。
2. | 重要会计政策摘要 |
随附的简明综合财务报表 反映了本附注以及随附的简明综合财务报表和附注中其他部分所述的某些重要会计政策的应用。
预算的使用
根据美国公认会计原则编制财务报表要求公司管理层作出估计和假设,以影响报告的资产和负债额、 财务报表日期的或有资产和负债的披露以及报告期内报告的费用金额。估计用于但不限于公司作为持续经营企业的持续经营能力、财产和设备的折旧、金融工具的公允价值和或有事项。实际结果可能与这些估计不同。
6
金融工具的公允价值
美国公认会计原则要求披露有关金融工具的公允价值信息 ,无论是否在资产负债表中确认,对其进行估计是切实可行的。框架 提供了公允价值层次结构,为估值技术的输入确定了优先顺序。该层次结构对相同资产或负债的活跃市场中未调整的报价给予最高优先级(1级计量),对不可观察到的投入(3级计量)给予最低优先级 ,并最大限度地减少不可观测投入的使用。使用最明显的输入, 如果可用。公允价值层次的三个层次如下所述:
1级-估值方法的输入是公司有能力访问的活跃市场中相同资产或负债的未调整报价。
2级-估值方法的投入包括活跃市场中类似资产和负债的报价;相同或相似资产和非活跃市场中负债的报价 ;资产或负债可观察到的报价以外的投入;以及通过相关性或其他方式从可观察到的市场数据中得出或得到其证实的投入 。
3级-估值方法的投入是不可观察的,对公允价值计量具有重要意义。
由于票据的短期性质,预付费用、使用权资产、应付账款和应计费用的账面价值接近其公允价值。
本公司公开买卖认股权证(“公开认股权证”)的公允价值是根据其在公开市场的交易价值厘定。本公司以私募方式出售的认股权证(“私募认股权证”)的公允价值是使用Black-Scholes期权定价模型计算的 ,因为这些工具不具备提前赎回功能。
现金和现金等价物
现金和现金等价物包括支票账户和货币市场基金。本公司将购买日原始到期日为90天或以下的所有高流动性投资视为现金等价物。
受限现金
该公司有一项协议,将维持现金余额
$
短期投资
本公司的所有投资包括 存单,被归类为可供出售,并按公允价值列账。截至2022年9月30日的三个月和九个月期间或截至2021年12月31日的年度没有未实现收益。截至2022年9月30日,公司未持有任何短期投资。
信用风险和表外风险的集中度
本公司并无重大表外风险,如外汇合约、期权合约或其他境外对冲安排。可能使公司面临集中信用风险的金融工具主要包括现金和现金等价物。本公司主要与信誉良好的认可金融机构维持其现金及现金等价物 。
7
认股权证负债
本公司不使用衍生工具来对冲其现金流、市场或外汇风险。管理层根据ASC 480和ASC 815-15评估公司的所有金融工具,包括购买其A类普通股的已发行认股权证,以确定此类工具是否为衍生品或包含符合嵌入衍生品资格的特征。衍生工具的分类,包括该等工具是否应记作负债或权益,将于每个报告期结束时重新评估。
作为业务合并的一部分,公司承担了
财产和设备
财产和设备按成本入账。维修和维护费用 计入已发生费用。当资产报废或处置时,资产和相关的累计折旧将从账目中注销,由此产生的任何损益都计入净亏损的确定。折旧是在相关资产的预计使用年限内使用直线法计算的。
长期资产减值准备
本公司持续评估是否已发生表明其长期资产的估计剩余使用年限可能需要修订或该等资产的账面价值可能减值的事件或情况。本公司不认为截至2022年9月30日为止发生了任何事件,即 将表明其长期资产已减值。
租契
在2022年1月1日之前,本公司根据会计准则编纂(“ASC”)840核算租赁。租契(“ASC 840”)。该公司以直线方式记录每月租金 费用,等于租赁期内到期付款的总和除以租赁期的月数 。记录的租金费用与已支付金额之间的差额计入递延租金。
自2022年1月1日起,公司采用会计准则更新(ASU)2016-02,租契(主题842)(“ASC 842”),使用修改后的追溯过渡方法 。根据这一方法,采用后各报告期的财务报表按照ASC 842列报,上期财务报表继续按照ASC 840列报,这是最初对这些期间有效的会计准则。
采用ASC 842要求承租人记录租赁负债,该负债最初以所有未来租赁付款的现值计量,而与经营租赁相关的使用权资产则记录在公司的资产负债表中。该标准还要求在租赁期内以直线方式在运营报表 中确认单一租赁费用。本公司于2022年1月1日采用ASC 842的影响导致本公司在其综合资产负债表中记录与其经营租赁相关的租赁负债和使用权资产,而对综合经营表或综合现金流量表没有任何影响。
作为采用ASC 842的一部分,公司选择 使用过渡指南允许的一揽子实用权宜之计。因此,本公司并无重新评估(I)任何到期或现有合约是否为租赁或包含租赁,(Ii)任何到期或现有租赁的租赁分类,或 (Iii)任何现有租赁的初步直接成本。对于本公司作为承租人的每个资产类别和相关租赁协议(包括租赁和非租赁组成部分),本公司选择在2022年1月1日后签订或修改的所有租赁上使用实际权宜之计,以合并租赁和非租赁组成部分。此外,本公司选择不在资产负债表上记录期限为12个月或以下的租约。
8
担保和弥偿
在特拉华州法律允许的情况下,本公司因与本公司的关系或在本公司担任的职位而发生的某些事件或事件,本公司向其高级管理人员、董事、顾问和员工进行赔偿。截至2022年9月30日,公司未经历与这些赔偿义务相关的任何损失,也没有未决的索赔。本公司预计不会出现与这些赔偿义务相关的重大索赔 ,因此得出结论,这些义务的公允价值可以忽略不计,也没有确定相关的负债。
研究与开发
研究和开发成本在发生的期间内支出。研发成本包括工资和人事费用、咨询费用、软件和网络服务、法律、原材料和分配的管理费用,如折旧和摊销、租金和水电费。用于未来研发活动的货物和服务的预付款被记录为预付费用,并在提供服务或消费货物时在服务期内支出。
基于股票的薪酬
本公司按公允价值核算所有以股票为基础的薪酬,包括作为服务补偿而发行的股票期权、限制性股票单位(“RSU”)及其他形式的股权,并确认该等股权奖励扣除实际没收后在所需服务期内的基于股票的薪酬支出, 通常为有关奖励的归属期间。
本公司股票期权在授予日的公允价值由Black-Scholes期权定价模型确定,该模型利用股价、预期波动率和预期期限等关键假设。本公司对这些假设的估计主要基于本公司股票的公允价值、 历史数据、同行公司数据以及对未来趋势的判断。在成为上市公司之前,公司普通股的公允价值是由董事会在每个授予日根据各种因素确定的,这些因素包括: 从独立第三方估值中获得的结果、公司的财务状况和历史财务业绩、 公司拟上市产品的技术发展状况、普通股的非流动性、公司股本(包括可转换优先股)的按公允价值出售、优先股股东权利和偏好的影响、以及流动性事件的前景等,因为公司的普通股交易不活跃。自成为上市公司以来,该公司使用其公开交易的股票价格作为其普通股的公允价值。
RSU的公平市场价值基于授予日的收盘价 。
所得税
本公司按资产负债法按美国会计准则第740条核算所得税。所得税会计,这要求确认递延税项资产和负债 已包括在财务报表中的事件的预期未来税务后果。根据这一方法,本公司 根据财务报表与资产和负债的计税基础之间的差异来确定递延税项资产和负债,采用预期该差异将转回的年度的现行税率。税率变动对递延税项资产和负债的影响在包括颁布日期在内的期间的收入中确认。
本公司确认递延税项资产的程度为: 管理层认为这些资产未来更有可能变现。在作出这样的决定时,管理层 会考虑所有可用的正面和负面证据,包括现有应税临时差异的未来冲销、预计的未来应纳税所得额、税务筹划战略和最近运营的结果。
9
本公司为因税务状况不明朗而可能向各税务机关支付
税而预留准备金。确认的金额是基于确定公司在其税务申报或立场中获得的税收利益是否“更有可能”在审计中持续下去。确认的金额
等于大于
每股净收益/(亏损)
普通股股东应占每股基本净收入/(亏损)的计算方法为:普通股股东应占净收益/(亏损)除以当期已发行普通股的加权平均数。普通股股东应占稀释净收益/(亏损)的计算方法为:将普通股股东应占净收益/(亏损)除以当期已发行普通股的加权平均数,其中包括潜在的稀释性普通股。就本次计算而言,已发行股票期权、限制性股票单位和认股权证被视为潜在摊薄普通股,由于其影响是反摊薄的,因此不计入每股净亏损。
因此,在公司报告净亏损的期间,此类损失不会分配给此类参与证券。在本公司报告普通股股东应占净亏损 期间,普通股股东应占稀释每股净亏损与普通股股东应占基本每股净亏损相同,因为稀释性普通股在其反摊薄效果时不被视为已发行。
综合收益/(亏损)
在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月期间的经营报表中,净收益/(亏损)和 全面收益/(亏损)之间没有差异。
细分市场
营运分部被识别为企业的组成部分 有关企业的独立财务信息可供首席运营决策者(“CODM”)在作出有关资源分配的决策和评估业绩时进行评估。CODM是公司的首席执行官。 公司将其运营作为一个单独的部门进行管理,以评估业绩和做出运营决策。该公司的主要精力集中在虚拟现实手术系统的开发上。
新兴成长型公司的地位
本公司是《JumpStart Our Business Startups Act》(《JOBS法案》)所定义的“新兴成长型公司” 。根据就业法案,新兴成长型公司 可以选择采用财务会计准则委员会(“财务会计准则委员会”)或美国证券交易委员会发布的新的或修订的会计准则,或者(I)在适用于非新兴成长型公司的相同期间内,或(Ii)在与私营公司相同的期间 内。只要我们有资格成为一家新兴成长型公司,我们打算利用豁免在与私营公司相同的时间段内遵守新的或修订的会计准则。因此,此处包含的信息可能与您从其他上市公司收到的信息不同。
近期发布的会计准则
2016年6月,FASB发布了ASU第2016-13号,金融工具-信贷损失:金融工具信贷损失的计量(主题326)。ASU 2016-13号要求对金融资产的预期信贷损失进行计量和确认。2019年4月,FASB向ASU 2019-04号内的2016-13号ASU发出澄清,对主题326(金融工具-信贷损失)、主题815(衍生工具和套期保值)和主题825(金融工具)的编码改进。此更新适用于公共业务实体以外的实体,包括选择推迟遵守新的或修订后的财务会计准则的新兴成长型公司,直到要求非发行人的公司遵守此类准则,从2022年12月15日之后的年度报告期开始。本公司目前正在评估2016-13号ASU对财务报表和相关披露的影响。
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3. | 收购 |
如附注1“业务性质及呈报基础”所述,于2021年9月17日,本公司与D8完成与Legacy Surgical的业务合并,成为D8的全资附属公司。于交易完成时,除Legacy Surgical最初创办人以外的股东所持有的已发行及已发行的每股Legacy Surgical股份将自动注销及终止,并将 转换为获得相当于交换比率的本公司A类普通股股数的权利,而由Legacy Surgical的初始创办人持有的已发行及已发行的每股Legacy 股份将自动注销及清偿 ,并转换为获得相当于交换比率的本公司B类普通股股份的权利。
在交易结束时,D8的公司注册证书进行了修改和重述,其中包括将所有类别股本的授权股份总数增加到
关于签署企业合并的最终协议,D8与多个投资者(每个“认购人”)签订了单独的认购协议(每个为“认购协议”),据此认购人同意购买,D8同意向认购人出售,
合计
根据美国公认会计原则,业务合并作为反向资本重组入账 。在这种会计方法下,D8被视为财务会计目的的“被收购”公司。详情见附注1,“业务性质和列报依据”。因此,出于会计目的,业务合并被视为等同于D8净资产的替代外科股票发行,并伴随着资本重组。D8的净资产按历史成本列报,未记录商誉或其他无形资产。
下表将业务组合的要素与截至2021年12月31日的年度现金流量表和权益变动表进行了核对。
资本重组 | ||||
现金-D8的信托和现金(不包括赎回) | $ | |||
现金管道融资 | ||||
减去:交易成本和咨询费 | ( | ) | ||
反向资本重组净收益 | ||||
减去:承担的认股权证负债 | ( | ) | ||
反向资本重组中承担的净资产和净负债 | $ |
企业合并完成后,立即发行的普通股数量如下:
股份数量 | ||||
普通股,在企业合并前已发行 | ||||
减值:赎回D8股票 | ( | ) | ||
D8公开发行股份 | ||||
D8保荐人股份 | ||||
在管道融资中发行的股票 | ||||
企业合并与管道融资股 | ||||
传统外科替补股份(1) | ||||
企业合并后紧接的普通股股份总数 |
(1) | 遗留外科股份的数目是由紧接业务合并结束前已发行的遗留外科股份按以下兑换比率厘定 |
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4. | 财产和设备,净额 |
财产和设备净额由下列各项组成:
估计数 | 9月30日, | 十二月三十一日, | ||||||||
有用的寿命 | 2022 | 2021 | ||||||||
机器和设备 | $ | $ | ||||||||
家具和固定资产 | ||||||||||
计算机硬件和软件 | ||||||||||
租赁权改进 | ||||||||||
总资产和设备 | ||||||||||
减去累计折旧 | ( | ) | ( | ) | ||||||
财产和设备,净额 | $ | $ |
关于Waltham租约,公司收到了
$
关于2021年10月修订的Waltham租约,公司收到了$
截至2022年9月30日的三个月和九个月期间的折旧费用为$
5. | 公允价值计量 |
以下公允价值层级表提供了有关公司按公允价值经常性计量的金融资产的信息,并显示了公司用来确定公允价值的投入的公允价值层级 :
2022年9月30日 | ||||||||||||||||
报价 | ||||||||||||||||
处于活动状态 | 意义重大 | |||||||||||||||
完全相同的市场 件物品 | 其他 可观察到的 输入量 | 意义重大 看不见 输入量 | ||||||||||||||
(1级) | (2级) | (3级) | 总计 | |||||||||||||
资产: | ||||||||||||||||
货币市场基金 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
总资产 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
负债: | ||||||||||||||||
认股权证法律责任--公共认股权证 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
认股权证负债--私人认股权证 | ||||||||||||||||
总负债 | $ | $ | $ | $ |
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2021年12月31日 | ||||||||||||||||
报价 | ||||||||||||||||
处于活动状态 | 意义重大 | |||||||||||||||
市场: 雷同 件物品 | 其他 可观察到的 输入量 | 意义重大 看不见 输入量 | ||||||||||||||
(1级) | (2级) | (3级) | 总计 | |||||||||||||
资产: | ||||||||||||||||
货币市场基金 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
总资产 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
负债: | ||||||||||||||||
认股权证法律责任--公共认股权证 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
认股权证负债--私人认股权证 | ||||||||||||||||
总负债 | $ | $ | $ | $ |
货币市场基金分为现金和现金等价物。
认股权证的公允价值是根据其在公开市场上的交易价值确定的。
私募认股权证的公允价值是使用Black-Scholes期权定价模型计算的。模型中使用的重要假设是公司的股价、行权价格、预期期限、波动性、利率和股息率。
截至2022年9月30日止三个月,本公司确认因负债公允价值增加#美元而导致的经营报表亏损。
截至2021年9月30日止三个月,本公司确认因负债公允价值增加约$而导致的经营报表亏损。
本公司根据本公司公开认股权证的隐含波动率以及与认股权证的预期剩余寿命匹配的选定同业公司普通股的历史波动率来估计其认股权证的波动率。无风险利率基于授予日的美国财政部零息收益率曲线,其到期日与认股权证的预期剩余寿命相似。认股权证的预期寿命假设为与其剩余合同期限相等。股息率基于历史利率,公司预计历史利率将保持为零。
下表提供了有关确定公司3级负债公允价值时使用的投入的量化信息:
自.起 | 自.起 | |||||||
私募认股权证 | 9月30日, 2022 | 十二月三十一日, 2021 | ||||||
波动率 | % | % | ||||||
股票价格 | $ | $ | ||||||
要转换的期权的预期寿命 | ||||||||
无风险利率 | % | % | ||||||
股息率 | % | % |
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下表 显示了自2021年12月31日以来认股权证数量和价值的变化:
公众 | 私 | 总计 | ||||||||||||||||||||||
股票 | 价值 | 股票 | 价值 | 股票 | 价值 | |||||||||||||||||||
2021年12月31日 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||
已锻炼 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
价值变动 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||
March 31, 2022 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||
已锻炼 | ||||||||||||||||||||||||
价值变动 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||
June 30, 2022 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||
已锻炼 | ||||||||||||||||||||||||
价值变动 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||
2022年9月30日 | $ | $ | $ |
6. | 应计费用和其他流动负债 |
下表汇总了公司应计费用和其他流动负债的组成部分:
自.起 | ||||||||
2022年9月30日 | 十二月三十一日, 2021 | |||||||
相关的薪酬和福利 | $ | $ | ||||||
专业服务和其他 | ||||||||
应计费用 | $ | $ |
7. | 债务 |
定期贷款
2020年10月,公司签订了一项定期贷款协议
,使公司能够借入最多$
这笔定期贷款在2021年9月30日之前只收利息,在此期间公司支付了30笔等额每月本金加利息中的第一笔。定期贷款的利息为浮动利率,等于最优惠利率,但不低于3.25%的最低利率。此外,于贷款到期日或终止日期(以较早者为准)作出的最后付款包括一笔为借款金额7.5%的递延利息付款,因此最低年利率为5.98%须支付予贷款人。如果本公司选择在定期贷款到期前偿还该贷款,则该定期贷款将收取预付款费用,根据定期贷款到期前的剩余时间不同,罚金会有所不同。如果本公司在定期贷款结束一周年前偿还定期贷款,则需支付未偿还本金余额的3%的预付费。
这笔贷款没有财务契约,但确实包含每月报告要求,并赋予贷款人对公司所有资产的优先留置权。2021年3月,该公司借入了第一批$
2022年10月,公司还清了全部定期贷款余额
。由于本公司选择在定期贷款结清两周年前偿还定期贷款,预付费用为
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递延融资成本
关于定期贷款,本公司产生了#美元。
普通股认股权证
关于定期贷款,本公司向贷款人发出认股权证,以购买
设备贷款
2019年3月,本公司与一家供应商就购买制造机械签订了两笔设备贷款
。设备贷款在开始时的本金余额总计为185美元,其中48个月的本金和利息在接管机器后90天开始等额支付。
下表列出了不可取消设备协议规定的未来付款,包括#美元的利息。
截至十二月三十一日止的年度, | ||||
2022, remaining three months | $ | |||
2023 | ||||
未来设备付款总额 | $ |
8. | 承付款和或有事项 |
法律诉讼-在正常业务过程中,公司可能会不时面临法律索赔或诉讼。于每个报告日期,本公司会评估潜在损失 金额或潜在损失范围是否根据权威性指引中有关处理或有事项的规定而可能及合理地评估。本公司在发生与其法律诉讼有关的费用时支出.
15
9. | 租契 |
2022年1月1日,本公司通过了会计准则更新(“ASU”)2016-02及所有后续修订,统称为ASC主题842“租赁”(“主题”842)。指南要求修改后的追溯性采用,要么是在提交的最早时期开始时,要么是在采用时期开始时。我们选择在采纳期开始时应用该指导,并记录了$的使用权(ROU)租赁资产
本公司根据一项不可撤销的
经营租赁协议租赁其办公设施,该协议将于2032年3月到期。截至2022年9月30日的三个月和九个月期间的租金费用为#美元。
截至2022年9月30日的9个月和截至2021年9月30日的9个月的ASC 842和ASC 840项下的公司租赁成本构成摘要如下:
9月30日, | ||||||||
租赁费 | 2022 | 2021 | ||||||
经营租赁成本 | $ | $ | ||||||
总租赁成本 | $ | $ |
与租赁有关的现金流量信息补充披露情况如下:
9月30日, | ||||
2022 | ||||
支付的现金 | $ | |||
收到的现金 | $ | ( | ) | |
计入经营租赁负债(经营现金流)的数额收到的现金总额 | $ | ( | ) |
加权平均剩余租期和贴现率 如下:
9月30日, | ||||
2022 | ||||
加权平均剩余租赁年限(年) | ||||
加权平均贴现率 | % |
下表列出了截至2022年9月30日公司 经营租赁负债的到期日:
截至十二月三十一日止的年度, | ||||
2022, remaining three months ended December 31,2022 | $ | |||
2023 | ||||
2024 | ||||
2025 | ||||
2026 | ||||
此后 | ||||
未来最低租赁付款总额 | $ | |||
扣除计入的利息 | ( | ) | ||
租赁负债的账面价值 | $ |
10. | 所得税 税 |
于截至2022年9月30日止三个月及九个月期间及截至2021年12月31日止年度,本公司并无计提税项拨备,因为本公司于上述两个期间并无赚取任何应课税收入,并就其递延税项净资产维持全额估值准备。
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11. | 股东权益 |
授权股份
于2022年9月30日,本公司的授权股份包括
传统替代外科优先股
在业务合并方面,由于业务合并,以前被归类为夹层的遗留可转换优先股(“遗留可转换优先股”)被追溯调整,转换为A类普通股,并重新分类为永久股权。 截至2022年9月30日,没有授权、已发行或未偿还的遗留可转换优先股。下表汇总了紧接业务合并之前授权、发行和发行的遗留可转换优先股的详情:
在业务合并之前 | ||||||||||||
股票 | ||||||||||||
遗留可转换优先股 | 授权 | 已发行和未偿还 | 择优 库存 | |||||||||
A系列遗留可转换优先股,面值0.0001美元 | $ | |||||||||||
A1系列传统可转换优先股,面值0.0001美元 | ||||||||||||
A2系列传统可转换优先股,面值0.0001美元 | ||||||||||||
A3系列传统可转换优先股,面值0.0001美元 | ||||||||||||
总计 | $ |
普通股
普通股类别
A类普通股每股享有一票投票权。在符合可能适用于任何已发行优先股的优惠的情况下,A类普通股的持有者有权 从董事会可能不时宣布的用于此类用途的资金中按比例获得股息(如果有的话) 。如果发生任何自愿或非自愿的清算、解散或结束我们的事务,A类普通股的持有人有权按比例分享在偿还我们的债务和其他债务后剩余的所有资产,但受优先股或优先于A类普通股的任何类别或系列股票的优先分配权的限制,如果有的话, 。
B类普通股每股获得20票,并以每股一对一的转换率将 转换为A类。如果董事会宣布分红,B类普通股持有者将与A类普通股持有者按比例分享。B类普通股的持有者有权在任何时候根据持有者的选择,将其B类普通股的股份以一对一的方式转换为A类普通股的全额缴足股款和不可评估的股份。一旦发生某些事件,B类普通股的持有者将自动一对一地将 转换为A类普通股。如果我们的事务发生任何自动或非自愿的清算、解散或清盘,B类普通股的持有人有权按比例分享在偿还我们的债务和 其他负债后剩余的所有资产,但优先股或优先于B类普通股的任何类别或系列股票的优先分配权受限制。
限制性股票协议 —
截至2021年1月30日,股份已全部归属, 于2021年9月17日,就业务合并而言,股份转换为B类普通股。
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2021年,在业务合并之后,公司向员工和董事会成员发行了749,691股A类普通股。 这些股在四年内授予。截至2022年9月30日的9个月的普通股归属活动情况如下:
符合以下条件的股份 归属 | 加权 平均值 授予日期 公允价值 | |||||||
未归属股份余额-2022年1月1日 | $ | |||||||
授与 | $ | |||||||
既得 | ( | ) | $ | |||||
未归属股份余额-2022年3月31日 | $ | |||||||
授与 | $ | |||||||
既得 | ( | ) | $ | |||||
未归属股份余额-2022年6月30日 | $ | |||||||
授与 | $ | |||||||
既得 | ( | ) | $ | |||||
被没收 | ( | ) | $ | |||||
未归属股份余额-2022年9月30日 | $ |
在截至2022年9月30日的三个月和九个月期间,与RSU相关的股票薪酬总额分别为1,729美元和3,856美元。截至2022年9月30日,与未归属RSU相关的未确认基于股票的薪酬支出总额为16,731美元,预计 将在3.32年的加权平均期间内确认。在截至2022年和2021年9月30日的9个月内,授予的RSU的内在价值合计分别为10,615美元和0美元。在截至2022年9月30日的9个月内,归属的RSU的总内在价值为1,623美元。截至2022年9月30日,未偿还的RSU的内在价值总计为11,335美元。
优先股
获授权的优先股可不时发行 一个或多个系列,每个系列的条款、投票、股息、转换、赎回、清算和其他权利将由董事会在发行时确定 。截至2022年9月30日,没有发行和流通股优先股。
认股权证
在D8的首次公开募股(IPO)中,它于2020年7月17日以美元的价格出售了单位
截至2022年9月30日,公司拥有
公募认股权证可按美元行使
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认股权证将在企业合并完成后五年或在赎回或清算时更早到期。
当A类普通股每股价格等于或超过18.00美元时,赎回权证。本公司可要求公开认股权证赎回:
● | 全部,而不是部分; |
● | 以每份认股权证0.01美元的价格计算; |
● | 在最少30天前发出赎回书面通知;及 |
● | 当且仅当在本公司向认股权证持有人发出赎回通知的日期前的第三个交易日结束的30个交易日内的任何20个交易日内,A类普通股的最后报告销售价格等于或超过每股18.00美元(调整后)。 |
当A类普通股每股价格等于或超过10.00美元时赎回权证。本公司可要求公开认股权证赎回:
● | 全部,而不是部分; |
● | 以每份权证0.10美元的价格计算; |
● | 提前至少30天书面通知赎回;提供持有者将能够在赎回前以无现金方式行使认股权证,并根据赎回日期和公司A类普通股的“公平市场价值”获得该数量的股票;以及 |
● | 如果且仅当在公司向认股权证持有人发出赎回通知之前的30个交易日内的任何20个交易日内,A类普通股的最后报告销售价格等于或超过每股10.00美元(调整后)。 |
12. | 基于股票的薪酬 |
2014年计划-2014年,Legacy Surgical
Surgical通过了Surgical Inc.2014股票激励计划(“2014计划”),该计划规定向Legacy Surgical的员工、高级管理人员、董事、顾问和顾问授予激励性和非限制性股票期权、限制性股票和其他基于股票的奖励。保留传统替代外科手术
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2021年计划-与本次交易有关,
本公司股东批准了《2021年代理外科公司股权激励计划》(《2021年计划》),根据该计划
2021年计划规定授予激励、非限制性股票期权、限制性股票和其他对公司员工、高级管理人员、董事、顾问和 顾问的股票奖励。根据2021年计划,激励性和非限制性股票期权可以不低于授予之日公司普通股公平市值的100%授予 。如果奖励股票期权 授予拥有本公司所有类别股本合计投票权10%以上的个人,则 行权价不得低于授予日本公司普通股公平市值的110%,且期权期限不得超过五年。
2021年计划授权公司发行最多
在截至2022年9月30日的9个月内,公司
授予购买
九个月结束 9月30日, | ||||||||
2022 | 2021 | |||||||
无风险利率 | % | % | ||||||
预期期限(以年为单位) | ||||||||
股息率 | % | % | ||||||
预期波动率 | % | % |
无风险利率假设基于适用于相关股票期权期限的观察利率。员工和非员工股票期权的预期寿命是使用期权的合同期限和期权的加权平均归属期间的平均值来计算的,因为公司 没有足够的历史来使用替代方法来计算员工的预期寿命。公司不派发股息,预计在可预见的未来也不会派发股息。本公司普通股的预期波动率是根据同类上市公司的同业集团的历史波动率平均值确定的。
截至2022年9月30日,
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与公司授予的所有基于股票的奖励相关的基于股票的薪酬支出总额在运营报表中报告如下:
截至9月30日的三个月, | 九个月结束 9月30日, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
研发 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
销售和市场营销 | ||||||||||||||||
一般和行政 | ||||||||||||||||
总计 | $ | $ | $ | $ |
本公司计划一般发行之前未发行的普通股 ,用于行使股票期权。
有几个
2021年计划截至2022年9月30日的9个月的期权活动如下:
加权 平均值 锻炼 | 加权 平均值 剩余 合同 生命 | |||||||||||
选项 | 价格 | (单位:年) | ||||||||||
在2022年1月1日未偿还 | $ | |||||||||||
授与 | ||||||||||||
已锻炼 | ( | ) | ||||||||||
被没收 | ( | ) | ||||||||||
过期 | ( | ) | ||||||||||
已归属和预计将于2022年9月30日归属的期权 | $ |
截至2022年9月30日及2021年9月30日止九个月内授出的购股权之加权平均授出日期公允价值为$
预留供未来发行的普通股
截至2022年9月30日和2021年12月31日,本公司已预留以下A类普通股股份供未来发行(单位:千股):
自.起 | ||||||||
9月30日, | 十二月三十一日, | |||||||
2022 | 2021 | |||||||
已发行普通股期权 | ||||||||
已发行的限制性股票单位 | ||||||||
根据2021年计划可供发行的股票 | ||||||||
公开认股权证 | ||||||||
私人认股权证 | ||||||||
为未来发行预留的法定普通股总股份 |
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13. | 员工 退休计划 |
该公司根据修订后的1986年《国税法》第401(K)节,
保留了替代外科公司的401(K)计划,涵盖所有符合条件的员工。公司员工
在服务三个月后可参加401(K)计划,且必须年满21岁。该公司提供公司出资的匹配捐款,总额为$
14. | 每股净收益/(亏损) |
公司计算每股基本收益/(亏损)的方法是: 可归因于代理外科公司普通股股东的净收益/(亏损)和每期已发行普通股的加权平均数量 。每股摊薄亏损包括行使已发行股票期权时可发行的股份和基于股票的奖励 ,此类工具的转换将是摊薄的。
截至9月30日的三个月, | 在截至的9个月中 9月30日, | |||||||||||||||
2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
每股基本和摊薄净亏损的分子: | ||||||||||||||||
净收益/(亏损) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||
每股基本净收益/(亏损)的分母: | ||||||||||||||||
加权平均股份 | ||||||||||||||||
稀释后每股净收益/(亏损)的分母: | ||||||||||||||||
加权平均股份 | ||||||||||||||||
A类和B类普通股每股净收益/(亏损)-基本 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||
稀释后A类和B类普通股每股净收益/(亏损) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) |
截至2022年9月30日的9个月,
******
22
项目2.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析。
以下讨论和分析提供的信息 管理层认为与评估和了解我们未经审计的简明综合运营结果和财务状况有关 。本讨论应与本季度报告中所载的简明综合财务报表及附注、截至2022年12月31日止年度的经审核综合财务报表及附注、我们于2022年3月31日提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的10-K年度报告中所载的简明综合财务报表及附注以及我们提交予美国证券交易委员会的其他公开报告一并阅读。本讨论包含前瞻性陈述,涉及许多风险和不确定性,包括但不限于我们截至2021年12月31日的10-K表格年度报告第I部分第1A项的“风险因素”部分所描述的那些风险和不确定性。实际结果可能与任何前瞻性 陈述中包含的结果大不相同。除文意另有所指外,凡提及“本公司”、“本公司”、“本公司”及“本公司”,均指本公司及其合并附属公司的业务及运作。截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月期间的简明合并财务报表分别呈现了维信外科公司及其合并子公司的财务状况和经营业绩。在准备本MD&A时,本公司 假定读者能够访问并已阅读本公司年度报告Form 10-K中的MD&A,根据S-K规则第303项第 (B)段的说明2。
概述
我们正在将先进的小型化机器人技术、计算机科学和3D可视化技术相结合,以构建一种新的智能且经济实惠的单切口手术机器人,它可以将外科医生 虚拟地运送到患者体内进行微创手术,即MIS。有了我们的下一代机器人技术和专有的类人手术机器人,我们正在寻求改善患者的结果,以及外科手术的成本和效率。在麻省理工学院(MIT)富有远见的工程师团队的带领下,我们打算推出下一代机器人手术, 旨在解决开放手术以及当前手动和机器人辅助的管理信息系统的缺点。
我们估计有超过3900万个软组织外科手术可以通过我们的技术解决。据估计,在这些手术中,超过50%是使用开放手术进行的,而不到5%是通过当前机器人辅助的管理信息系统进行的。
我们认为,机器人辅助手术的缓慢采用是由几个因素造成的,包括:
● | 重大的资本投资。现有的机器人系统需要高昂的前期成本和繁重的年度服务合同,这些合同往往昂贵得令人望而却步,特别是在门诊环境中。据估计,每个系统的前期资本成本高达200万美元,外加每年额外10%-20%的维护和服务合同。 |
● | 利用率低。除了巨大的采购成本外,现有的机器人系统造成了效率低下,并增加了考虑采用的医疗机构的成本。由于其庞大的体积和有限的便携性,现有的机器人系统需要建造一个专用的手术室,占用医院内宝贵的土地。一旦就位,这些机器人系统需要大量的设置和手术室周转时间,这限制了机器人系统可以执行的程序数量。 |
● | 能力有限。现有的机器人系统能力有限,不适合许多门诊手术。由于它们在腹部内的自由度有限,它们依赖于重大的、复杂的体外机器人运动,并且它们在多个象限内操作的能力有限,难以在腹部的“天花板”上操作,在患者的腹部内外造成碰撞,并限制手术团队对患者的全面接触。 |
● | 很难使用。现有的机器人系统需要特定于设备的培训,要求外科医生为每一项手术“设计机器人动作”。在选择切开部位时,外科医生必须为每一次手术有效地设计机器人的运动学运动,以良好地操作,避免患者腹部内外的碰撞。他们必须设计出比开放手术更少的自由度来设计这种运动学运动,从而限制他们的自然运动。要熟练地操纵这些遗留的机器人系统来执行他们原本通过开放手术接受培训的程序,需要进行广泛的培训,并对活体患者进行数十次手术。由于这些系统是在专用的、昂贵的手术室中维护的,因此获得对该系统的培训成为采用该系统的一个重大障碍,从而导致更多的开放手术。 |
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我们的单端口系统配备了先进的小型化机器人技术和先进的可视化技术,旨在解决开放手术和现有的单端口和多端口机器人手术方法的严重局限性,以改善患者的预后并促进医院和其他医疗机构的采用。替代系统的设计具有完全不同的架构和专有的“去耦合致动器”,以克服开放手术或现有机器人辅助手术的许多限制,具有最小的侵入性和更强大的机器人系统。这一架构 通过超薄的支撑管在腹部实现了前所未有的灵活性,大大改进了现有的传统机器人系统,并最大限度地减少了与开放手术相关的并发症和创伤。
财务亮点
截至2022年9月30日,我们正在进行预收。
截至2022年9月30日的9个月,我们净收益16,337美元,截至2021年9月30日的9个月净亏损56,993美元,期间收益73,330美元,主要原因是我们的公共和私人认股权证按市值计价产生了111,823美元的收益,并被人员相关费用增加24,672美元,专业费用增加6,058美元,保险费增加4,116美元,额外租赁和设施费用2,279美元,研发用品和材料增加1,383美元,差旅费用增加486美元,差旅费用增加486美元,部分抵消。 和520美元增加的折旧费用。我们人员相关费用的增加主要是由于我们增加了研发人员 我们的平均员工人数从截至2021年9月30日的九个月的平均78人增加到了 截至2022年9月30日的九个月的平均134人,增幅为72%。此外,我们的一般和行政员工人数增加了142%,从截至2021年9月30日的9个月的平均12人增加到截至2022年9月30日的9个月的平均29人。
于截至2021年及2020年12月31日止年度,本公司分别录得净亏损35,207美元及12,875美元,期间累计亏损增加173%。2021年净亏损包括与2021年第四季度我们的股票价格下跌导致我们的权证债务公允价值下降有关的收益 $3,085。于截至2021年12月31日及2020年12月31日止年度,我们于权证收益及其他收入及支出项目前的营运亏损分别为38,223美元及12,985美元,期间亏损194%,主要原因是我们的平均员工人数增加了70%。我们的平均员工人数增加,我们的一般和行政费用增加了467%,这主要是与我们在2021年成为上市公司相关的费用有关。我们平均员工人数的增加几乎完全归功于我们研发人员的增加,我们的平均员工人数从截至2020年12月31日的年度的平均51人增加到截至2021年12月31日的平均84人,增幅为65%。
新冠肺炎
2020年3月,世界卫生组织宣布新冠肺炎在全球范围内爆发为大流行。我们继续密切关注围绕新冠肺炎持续传播的近期事态发展。新冠肺炎疫情已经并预计将继续对我们的业务产生不利影响,特别是由于我们、其他企业和政府正在采取的预防性 和预防措施。有关更多信息,请参阅我们的 年度报告Form 10-K中包含的“风险因素”。由于许多不确定性,包括疫情持续时间和美国各地政府当局可能采取的行动,我们无法预测新冠肺炎疫情对我们 未来运营结果、流动性和财务状况的全面影响。我们将继续监控我们 业务的表现,并重新评估新冠肺炎的影响。
全球其他发展动态
2022年,世界各地的中央银行(包括美国联邦储备委员会)提高了利率。虽然这些利率上调迄今尚未对本公司产生重大不利影响 ,但此类加息对整个金融市场和经济的影响可能会在未来对本公司造成不利影响。 此外,全球经济已经并将继续经历高通胀和全球供应链中断。 我们继续监测这些供应链、通胀和利率因素,以及整体经济环境带来的不确定性。
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此外,尽管我们在俄罗斯、白俄罗斯和乌克兰没有业务或直接风险敞口,但由于俄罗斯-乌克兰军事冲突对全球经济的负面影响,我们在可获得性方面受到限制,获得一些材料和用品所需的成本也在增加。到目前为止,我们的业务 尚未受到冲突的实质性影响,但随着冲突的持续或恶化,它可能会影响我们的业务、财务状况或运营结果。
影响经营效果的因素
以下因素对我们的业务非常重要,我们预计它们将在未来影响我们的运营结果和财务状况:
收入
到目前为止,我们还没有产生任何收入。我们预计至少在2024年之前不会产生收入,而且只有在我们的产品获得FDA批准的情况下才能产生收入。新产品初始销售的任何收入都很难预测,而且无论如何,最初只会略微减少我们因不断增加的研究、开发和营销活动而产生的持续净亏损。
研究和开发费用
研发费用主要包括 工程、产品开发、临床研究以开发和支持我们的产品、监管费用、医疗事务以及与正在开发的产品和技术相关的其他 成本。这些费用包括员工薪酬,包括基于库存的薪酬、用品、咨询、原型、测试、材料、差旅费用、折旧和分配设施管理费用 费用。此外,研发费用包括与我们的临床研究相关的成本,包括临床试验设计、临床 试验点启动和研究成本、数据管理、相关差旅费用和用于临床试验的产品成本、与我们的法规遵从性和质量保证功能相关的内部成本和外部成本以及管理费用。我们预计研发费用 占收入的百分比将随着时间的推移而变化,这取决于我们新产品开发工作的水平和时间,以及我们的临床开发、临床试验和其他相关活动。
一般和行政费用
一般和行政费用或G&A费用主要包括人员薪酬,包括与行政、财务和会计、信息技术和人力资源职能有关的股票薪酬。其他并购费用包括差旅费用、专业服务费(包括法律、审计和税费)、保险费、一般公司费用和分配的设施相关费用。我们预计,由于上市公司的额外法律、会计、保险和其他费用,随着我们扩展我们的基础设施以推动和支持预期的增长,G&A费用将继续以绝对美元计算 增加。
销售和营销费用
销售和营销或S&M费用主要包括与销售和营销职能以及医生教育项目相关的人员薪酬,包括基于股票的薪酬。其他S&M费用包括培训、差旅费用、促销活动、营销活动、市场研究和分析、会议和贸易展览、专业服务费和分配的设施相关费用。我们预计S&M费用将继续增加 ,因为我们提高了潜在客户对我们存在的认识,并为我们在未来尚未确定的日期推出产品做好了销售和营销职能的准备。
认股权证负债的公允价值变动
认股权证负债的公允价值变动为按市价计价的公允价值调整 作为业务于2021年9月17日完成合并的一部分而假定的未发行的公开认股权证和私募认股权证的公允价值调整。我们私募认股权证公允价值的变化主要是由于我们股票的标的股票价格发生变化,而公开认股权证是根据其在纽约证券交易所的价格按市价计价的。权证负债最初于2021年9月17日按公允价值计量,并在行使时重新计量,以及在随后每个报告期结束时仍未偿还的权证。
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利息收入
利息收入主要包括从我们的现金和现金等价物上赚取的利息收入。
利息支出
利息支出主要包括我们的未偿还设备贷款产生的利息。
经营成果
截至2022年9月30日及2021年9月30日止三个月的比较
下表列出了我们截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月的历史经营业绩:
截至9月30日的三个月, | ||||||||||||||||
(以千为单位,每股金额除外) | 2022 | 2021 | 变化 | 更改百分比 | ||||||||||||
运营费用: | ||||||||||||||||
研发 | $ | 12,120 | $ | 5,189 | $ | 6,931 | 134 | % | ||||||||
销售和市场营销 | 1,912 | 842 | 1,070 | 127 | % | |||||||||||
一般和行政 | 8,130 | 2,530 | 5,600 | 221 | % | |||||||||||
总运营费用 | 22,162 | 8,561 | 13,601 | 159 | % | |||||||||||
运营亏损 | (22,162 | ) | (8,561 | ) | (13,601 | ) | 159 | % | ||||||||
其他收入(支出): | ||||||||||||||||
认股权证负债的公允价值变动 | (3,038 | ) | (36,532 | ) | 33,494 | 92 | % | |||||||||
利息收入 | 494 | — | 494 | 不适用 | ||||||||||||
利息支出 | (31 | ) | (31 | ) | — | 不适用 | ||||||||||
所得税前亏损 | (24,737 | ) | (45,124 | ) | 20,387 | 45 | % | |||||||||
所得税拨备 | — | — | — | 不适用 | ||||||||||||
净亏损和综合亏损 | $ | (24,737 | ) | $ | (45,124 | ) | $ | 20,387 | 45 | % | ||||||
每股普通股基本亏损和摊薄后净亏损 | $ | (0.20 | ) | $ | (0.49 | ) | $ | 0.29 | 59 | % |
研究和开发费用。在截至2022年9月30日的三个月中,研发费用增加了6931美元,增幅为134%,达到12,120美元,而截至2021年9月30日的三个月为5,189美元。研发费用增加的主要原因是与人事相关的费用增加了3,630美元,专业服务增加了1,512美元,材料和用品增加了1,050美元,租赁和设施费用增加了450美元,折旧费用增加了223美元。与人事相关的费用增加的主要原因是平均员工人数增加了68%,从截至2021年9月30日的三个月的平均员工人数91人增加到截至2022年9月30日的三个月的平均员工人数153人,其余增长可归因于工资和福利的增加。
销售和营销费用。与截至2021年9月30日的三个月相比,截至2022年9月30日的三个月的销售和营销费用增加了1,070美元,这与人员相关费用增加了1,182美元有关。人员相关费用的增加是由于员工人数平均增加了50%,从截至2021年9月30日的三个月的平均12人增加到截至2022年9月30日的三个月的平均18人,其余增长归因于工资和福利的增加。
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一般和行政费用。在截至2022年9月30日的三个月中,一般和行政费用增加了5,600美元,增幅为221%,达到8,130美元,而截至2021年9月30日的三个月为2,530美元。一般和行政成本的增加是由于与人事相关的费用增加了3,948美元,主要与上市公司相关的保险费用增加了1,083美元,专业费用增加了652美元。人员相关费用的增加是由于员工人数平均增加了209%,从截至2021年9月30日的三个月的平均11人增加到截至2022年9月30日的三个月的34人,其余的原因是工资和福利的增加。
认股权证负债的公允价值变动。在截至2022年9月30日的三个月内,认股权证负债的公允价值变化为3,038美元。权证负债的公允价值变动是由于重新计量公开认股权证及私募认股权证负债所致,这主要是由于截至2022年9月30日止三个月内本公司股价上升所致。
利息收入。与截至2021年9月30日的三个月相比,截至2022年9月30日的三个月的利息收入增加了494美元。利息收入的增加主要是由于截至2022年9月30日的三个月的利率较截至2021年9月30日的三个月的利率上升所致。
利息支出。截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月期间的利息支出分别为31美元。
所得税。我们的所得税拨备包括根据制定的税率对美国联邦和州所得税的估计 ,并根据允许的抵免、扣除、不确定的税收状况、递延税收资产和负债的变化以及税法的变化进行调整。由于净累计亏损,我们对我们的美国和州递延税项资产维持估值准备金 。
截至2022年9月30日及2021年9月30日止的9个月比较
下表列出了我们在截至2022年9月30日和2021年9月30日的9个月中的历史经营业绩:
截至 9月30日的9个月 | ||||||||||||||||
(以千为单位,每股金额除外) | 2022 | 2021 | 变化 | 更改百分比 | ||||||||||||
运营费用: | ||||||||||||||||
研发 | $ | 32,023 | $ | 12,804 | $ | 19,219 | 150 | % | ||||||||
销售和市场营销 | 4,625 | 1,393 | 3,232 | 232 | % | |||||||||||
一般和行政 | 22,820 | 6,206 | 16,614 | 268 | % | |||||||||||
总运营费用 | 59,468 | 20,403 | 39,065 | 191 | % | |||||||||||
运营亏损 | (59,468 | ) | (20,403 | ) | (39,065 | ) | 191 | % | ||||||||
其他收入(支出): | ||||||||||||||||
认股权证负债的公允价值变动 | 75,291 | (36,532 | ) | 111,823 | 306 | % | ||||||||||
利息收入 | 603 | 1 | 602 | 60,200 | % | |||||||||||
利息支出 | (89 | ) | (59 | ) | (30 | ) | 50 | % | ||||||||
所得税前收益/(亏损) | 16,337 | (56,993 | ) | 73,330 | 129 | % | ||||||||||
所得税拨备 | — | — | — | 不适用 | ||||||||||||
净收益/(亏损)和综合收益/(亏损) | $ | 16,337 | $ | (56,993 | ) | $ | 73,330 | 129 | % | |||||||
每股普通股净收益/(亏损),基本 | $ | 0.14 | $ | (0.64 | ) | $ | 0.78 | 122 | % | |||||||
稀释后每股普通股净收益/(亏损) | $ | 0.12 | $ | (0.64 | ) | $ | 0.76 | 119 | % |
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研究和开发费用。在截至2022年9月30日的9个月中,研发费用增加了19,219美元,增幅为150%,达到32,023美元,而截至2021年9月30日的9个月的研发费用为12,804美元。研发费用增加的主要原因是与人员相关的费用增加11,156美元,专业服务增加4,038美元,租赁和设施费用增加1,990美元,材料和用品增加1,312美元,折旧费用增加466美元,差旅和娱乐费用增加302美元。人员相关费用的增加主要是由于平均员工人数 增加了72%,从截至2021年9月30日的9个月的平均78人增加到截至2022年9月30日的9个月的平均134人,其余增长归因于工资和福利的增加。
销售和营销费用。与截至2021年9月30日的9个月相比,截至2022年9月30日的9个月的销售和营销费用增加了3,232美元 主要是因为与人员相关的费用增加了2,987美元。人员相关费用的增加是由于员工人数平均增加了150%,从截至2021年9月30日的9个月的平均6人增加到截至2022年9月30日的9个月的平均15人,其余增长归因于工资和福利的增加。
一般和行政费用。截至2022年9月30日的9个月中,一般和行政费用增加了16,614美元,增幅为268%,达到22,820美元,而截至2021年9月30日的9个月中为6,206美元。一般和行政费用的增加是由于与人事相关的费用增加了10,529美元, 主要与我们成为上市公司有关的保险费用增加了4,084美元,以及专业费用增加了1,814美元。人员相关费用的增加是由于员工人数平均增加了142%,从截至2021年9月30日的9个月的平均12人增加到截至2022年9月30日的9个月的29人,其余的原因是工资和福利的增加 。
认股权证负债的公允价值变动。在截至2022年9月30日的九个月内,认股权证负债的公允价值变动为111,823美元。认股权证负债的公允价值变动是由于重新计量公开及私募认股权证负债所致,而这主要是由于截至2022年9月30日止九个月内本公司股价下跌所致。
利息收入。与截至2021年9月30日的九个月相比,截至2022年9月30日的九个月的利息收入增加了602美元。利息收入的增加主要是由于利率上升和截至2022年9月30日的九个月的平均现金余额高于截至2021年9月30日的九个月。截至2022年9月30日止九个月的平均现金结余较高,主要是由于业务合并所收到的资金。
利息支出。与截至2021年9月30日的9个月相比,截至2022年9月30日的9个月的利息支出增加了30美元。增加的主要原因是我们1,500美元的定期贷款 。
所得税。我们的所得税拨备包括根据制定的税率对美国联邦和州所得税的估计 ,并根据允许的抵免、扣除、不确定的税收状况、递延税收资产和负债的变化以及税法的变化进行调整。由于净累计亏损,我们对我们的美国和州递延税项资产维持估值准备金 。
流动性与资本资源
到目前为止,我们的主要资本来源是在业务合并和D8资本重组之前私募 优先股。自成立以来,我们在每个年度期间都发生了净亏损 。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度内,我们分别发生了35,207美元和12,985美元的净亏损。截至2022年9月30日,我们持有的现金和现金等价物为126,797美元,累计赤字为50,461美元。
我们预计,与我们正在进行的活动相关的净亏损将继续下去,尤其是在我们继续投资于商业化和新产品开发的情况下。在总基础上,我们有大约126,797美元的现金,我们预计这些现金足以支持我们在未来12个月后的运营。
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我们可能寻求出售额外的普通股或优先股或可转换债务证券,进行额外的信贷安排或其他形式的第三方融资,或寻求其他债务融资。出售股权和可转换债务证券可能会对我们的股东造成稀释,在优先股权证券或可转换债券的情况下,这些证券可能提供优先于我们普通股的权利、优先或特权。根据信贷协议发行或借款的债务证券的条款 可能会对我们的业务造成重大限制。如果我们 通过协作和许可安排筹集资金,我们可能需要放弃对我们的平台技术或产品的大量权利 ,或者以对我们不利的条款授予许可。可能无法按合理条款或全部获得额外资本。
2022年10月7日,我们在S-3表格中提交了通用货架登记声明 ,该声明于2022年10月27日被美国证券交易委员会宣布生效,在该声明中,我们登记了不时出售的普通股、优先股、债务证券、权证、权利和/或单位的任意组合,最高可达4亿美元,价格和条款由我们决定,其中包括我们可能不时通过考恩公司作为我们的销售代理发行和销售的最高1亿美元的普通股。根据我们与Cowen and Company,LLC于2022年10月7日签订的销售协议, 我们的“市场”股权计划。迄今为止,我们尚未根据与Cowen and Company, LLC的销售协议出售任何股份。
现金
截至2022年9月30日,我们的现金和现金等价物余额为126,797美元。 我们未来的资本需求可能与当前计划的不同,并将取决于各种因素,包括研发支出和其他战略业务计划的支出的时间和程度。
现金流摘要
截至2022年9月30日的9个月与2021年9月30日的比较
截至9月30日的9个月, | ||||||||
(单位:千) | 2022 | 2021 | ||||||
用于经营活动的现金净额 | $ | (42,802 | ) | $ | (23,545 | ) | ||
用于投资活动的现金净额 | $ | (4,360 | ) | $ | (422 | ) | ||
融资活动提供的现金净额 | $ | 333 | $ | 192,650 |
经营活动
在截至2022年9月30日的九个月内,经营活动中使用的现金净额为42,802美元,这是由于净收益16,337美元加上我们净运营资产和负债的净变化6,076美元,并被65,215美元的非现金项目抵消。非现金项目包括因认股权证负债公允价值变化而产生的75,291美元的收益、由8,706美元的股票补偿、709美元的折旧和摊销以及636美元的非现金租赁费用所部分抵消。我们净营业资产和负债的6,076美元变化主要是由于应付账款增加3,393美元,应计费用增加1,268美元,租赁负债增加1,083美元,预付费用和其他资产增加332美元。
截至2021年9月30日止九个月的经营活动所用现金净额为23,545美元,归因于净亏损56,993美元及净营业资产及负债变动净额4,302美元及非现金项目37,750美元。非现金项目包括36,532美元,因认股权证负债的公允价值变化,992美元的股票补偿,226美元的折旧和摊销。我们净营业资产和负债的4,302美元变化主要是由于预付费用和其他资产增加了5,921美元,部分被应计费用增加860美元,应付账款增加190美元和递延租金增加569美元所抵消。
投资活动
截至2022年9月30日的9个月,投资活动使用的净现金为4,360美元,用于购买固定资产,主要包括租赁改进和研发设备。
截至2021年9月30日的9个月,用于投资活动的现金净额为422美元,用于购买设备。
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融资活动
截至2022年9月30日的9个月,融资活动提供的现金净额为333美元,其中主要包括用于行使股票期权的818美元,以及485美元的贷款偿还。
截至2021年9月30日的9个月,融资活动提供的现金净额为192,650美元,主要与反向资本重组收益191,070美元和定期贷款收益1,500美元有关。
表外安排
于本报告所述期间,吾等与为促进表外安排而成立的未合并组织或金融伙伴关系,例如结构性融资或特殊目的实体,并无任何关系。
关键会计政策和估算
我们的精简合并财务报表是根据美国公认会计准则 编制的。编制这些简明合并财务报表需要我们作出估计和假设,以影响截至合并资产负债表日的已报告资产和负债额、或有资产和负债的披露,以及报告期内发生的已报告费用。本公司管理层根据历史经验及其他各种被认为合理的假设作出估计,而这些假设的结果构成对资产及负债的账面价值作出判断的基础。实际结果可能与这些估计不同,这种差异可能会对我们的合并财务报表产生重大影响 。
虽然我们的重要会计政策在我们的历史简明合并财务报表的附注 中进行了描述(参见随附的简明合并财务报表的附注2),但我们认为以下关键会计政策在编制我们的简明合并财务报表时需要进行重大判断和估计:
基于股票的薪酬
我们按公允价值核算所有基于股票的补偿,包括作为补偿发行的股票期权、RSU和其他形式的股权,并在必要的服务期(通常是相应奖励的归属期)内确认这些股权奖励的基于股票的补偿费用, 扣除实际没收。
授予日我们股票期权的公允价值由Black-Scholes定价模型确定,该模型利用股价、预期波动率和预期期限等关键假设。我们对 这些假设的估计主要基于股票的公允价值、历史数据、同行公司数据以及对未来趋势的判断 。在成为上市公司之前,我们普通股的公允价值是由我们的董事会在每个 授予日根据各种因素确定的,这些因素包括从独立第三方估值获得的结果、我们的财务状况和历史财务业绩、我们建议产品中的技术发展状况、普通股的非流动性 、我们股本的公平销售(包括可转换优先股)、优先股东权利和偏好的影响以及流动性事件的前景等。因为我们的普通股交易并不活跃。自从成为上市公司以来,我们使用公开交易的股票价格作为我们普通股的公允价值。由于历史练习数据不足,我们在计算预期期限时使用了简化方法。波动性是基于手术机器人和医疗器械行业内可比公司的基准 。我们使用的股息收益率为零,因为我们从未 支付过任何现金股息,而且在可预见的未来也不会这样做。
最近采用的会计公告
最近发布的会计声明可能会 潜在地影响我们的财务状况和经营结果,其描述在我们的10-Q季度报告中的注释2“重要会计政策摘要 -最近发布的会计声明”中进行了披露。
新兴成长型公司
在业务合并之后,我们成为了《就业法案》所定义的“新兴成长型公司”。根据《就业法案》,新兴成长型公司可以选择采用财务会计准则委员会或美国证券交易委员会可能发布的新会计准则或修订后的会计准则,或者(I)在适用于非新兴成长型公司的会计准则的相同期间内,或(Ii)在与私营公司相同的期间内。我们打算利用豁免 在与私营公司相同的时间段内遵守新的或修订的会计准则。因此,此处包含的信息 可能与您从其他上市公司收到的信息不同。
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我们还打算利用根据JOBS法案对新兴成长型公司的一些降低的监管和报告要求,只要我们符合新兴成长型公司的资格,包括但不限于,不需要遵守萨班斯-奥克斯利法案第404(B)条的审计师认证要求,减少关于高管薪酬的披露义务,以及免除就高管薪酬和金降落伞薪酬进行非约束性咨询 投票的要求。
项目3.关于市场风险的定量和定性披露
根据交易法规则12b-2的定义,我们是一家较小的报告公司,不需要提供本项目所要求的信息。
项目4.控制和程序
物质软弱的背景与补救
关于我们对截至2020年12月31日和2021年12月31日的简明合并财务报表的披露控制和程序的评估,我们发现了财务报告内部控制中的重大弱点。我们的结论是,我们对披露控制和程序的评估存在重大缺陷,包括财务报告的内部控制,因为我们没有必要的业务流程、人员和相关的内部控制 以满足上市公司的会计和财务报告要求的方式运行。这些重大弱点 表现为与记录日记帐分录和关键账户对账有关的职责分工不当,以及对某些交易和账户的会计分析。
我们专注于设计和实施有效的内部控制措施,以改进我们对披露控制和程序的评估,包括对财务报告的内部控制,并补救 重大弱点。为了弥补这些重大弱点,我们已经并计划采取以下行动:
● | 聘用和继续聘用更多具有上市公司经验的会计、财务和法律资源;以及 |
● | 实施额外的审查控制和程序,要求及时对账和分析某些交易和账户。 |
这些行动和计划的行动将接受管理层的持续评估,并将需要测试和验证未来期间财务报告中的内部控制的设计和运行有效性 。我们致力于不断完善财务报告的内部控制 ,并将继续审查财务报告的内部控制。
信息披露控制和程序的评估
在我们管理层(包括首席执行官和首席财务会计官)的监督和参与下,我们对截至2022年9月30日的财政季度末我们的披露控制和程序的有效性 进行了评估,该术语在《交易法》下的规则 13a-15(E)和15d-15(E)中定义。根据他们的评估,我们的首席执行官和首席财务官得出结论 ,我们的披露控制和程序(如交易法下的规则13a-15(E)和15d-15(E)所定义)截至2022年9月30日没有生效 以提供合理的保证,即我们根据证券交易法提交和提交的报告中要求披露的信息在需要时被记录、处理、汇总和报告。
披露控制和程序旨在确保我们在交易法报告中要求披露的信息 在美国证券交易委员会规则和表格中指定的时间段内被记录、处理、汇总和报告,并且此类信息被积累并传达给我们的管理层,包括我们的主要 高管和首席财务官或执行类似职能的人员,以便及时决定是否需要披露 。
财务报告内部控制的变化
除上述重大弱点外,在截至2022年9月30日的季度内,根据《交易所法案》第13a-15(D)和15d-15(D)规则所要求的对此类内部控制的评估,我们对财务报告的内部控制没有 发现任何变化, 对财务报告的内部控制产生了或合理地可能产生重大影响的变化。
31
第二部分--其他资料
项目1.法律诉讼
截至本季度报告表格10-Q的日期,据我们所知, 我们没有参与,我们的财产也不受任何重大待决法律程序的约束。但是,我们可能会不时地卷入法律诉讼或受到在我们正常业务活动过程中出现的索赔的影响。无论结果如何, 此类法律程序或索赔可能会因为辩护和和解成本、管理资源转移和其他因素而对我们产生不利影响。
第1A项。风险因素。
与我们于2022年3月31日提交给美国证券交易委员会的10-K表格年度报告中披露的风险因素相比,我们的风险因素并未发生实质性变化。
第二项股权证券的未登记销售和募集资金的使用。
股权证券的未登记销售
不适用。
发行人购买股票证券
在截至2022年9月30日的9个月内,我们没有回购任何股权证券。
第3项高级证券违约
没有。
第4项矿山安全信息披露
不适用。
第5项其他资料
没有。
32
项目6.展品。
展品 号码 |
展品说明 | 由以下公司合并 此处引用 来自表格或 时间表 |
提交日期 | 美国证券交易委员会文件/ 注册 号码 | ||||
10.1 | 注册人与Cowen and Company,LLC之间的销售协议,日期为2022年10月7日 |
表格S-3 (附件1.2) |
10/7/2022 | 333-267785 | ||||
31.1* | 依照依照2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302节通过的1934年《证券交易法》第12a-14(A)和15d-14(A)条颁发的首席执行干事证书。 | |||||||
31.2* | 依照依照2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302节通过的1934年《证券交易法》第12A-14(A)和15d-14(A)条对首席财务官和首席会计官进行认证。 | |||||||
32*† | 根据《美国法典》第18编第1350节,根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906节通过的首席执行官、首席财务官和首席会计官的证书。 | |||||||
101.INS | 内联XBRL实例文档(该实例文档不会出现在交互数据文件中,因为其XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中) | |||||||
101.SCH | 内联XBRL分类扩展架构文档 | |||||||
101.CAL | 内联XBRL分类扩展计算链接库文档 | |||||||
101.DEF | 内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档 | |||||||
101.LAB | 内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档 | |||||||
101.PRE | 内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档 | |||||||
104 | 封面交互数据文件(格式为内联XBRL,包含在附件101中) |
* | 现提交本局。 |
† | 本合同附件32中提供的证明被视为随本季度报告一起提供,不会被视为就修订后的1934年《证券交易法》第18条的目的而提交的证明,除非注册人通过引用明确将其纳入其中。 |
33
签名
根据1934年《证券交易法》的要求,注册人已正式促使本10-Q表格季度报告由经正式授权的以下签署人代表注册人签署。
代言外科公司。 | ||
2022年11月7日 | 发信人: | /s/亚当·萨克斯 |
亚当·萨克斯 | ||
首席执行官兼总裁 | ||
(首席行政主任) | ||
2022年11月7日 | 发信人: | /s/威廉·凯利 |
威廉·凯利 | ||
首席财务官 | ||
(首席财务官和 首席会计官) |
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