梅德兰金融公司
绩效库存单位通知
(2018年度股权激励计划)

根据2018年股权激励计划(经不时修订,“计划”),Medallion Financial Corp.(“本公司”)特此向参与者颁发绩效股票单位奖,奖励目标数量如下的本公司股票(下称“奖励”)。本奖项受本绩效单位通知(本授予通知)、PSU协议(作为附件II)和计划(作为附件III及其修改作为附件IV和V)中规定的所有条款和条件的约束,两者都完整地包含在本文中。未在此另行定义但在计划或PSU协议中定义的大写术语将具有与计划或PSU协议中相同的定义。

参赛者姓名:

 

批地日期:

 

绩效存量单位数(目标)

 

表演期

[三年,自202_起至202_]

 

归属明细表:作为附件I附于本文件。

发行时间表:根据计划第11(A)节的规定进行任何调整,在PSU协议第6节规定的时间,将为每个归属的绩效股票单位发行一股股票。

附加条款/确认:以下签署的参与者确认已收到并理解并同意本拨款通知、PSU协议和计划。参赛者确认并同意,除本计划另有规定外,不得修改、修改或修改本批地通知书和《PSU协议》。参与者进一步确认,于授出日期,本授予通知、PSU协议及计划载述参与者与本公司就根据上述奖励收购股份所达成的完整协议及谅解,并取代所有先前就此事项订立的口头及书面协议、承诺及/或陈述,但(I)先前授予及交付予参与者的业绩股票单位、(Ii)本公司采纳的或适用法律规定的任何补偿追讨政策,及(Iii)任何将规定按其中所载条款及条件加速授予奖励的书面雇佣或遣散费安排除外。通过接受奖励,参与者同意以电子交付方式接收此类文件,并通过由公司或公司指定的其他第三方建立和维护的在线或电子系统参与计划。

梅德兰金融公司

发信人:

签名

标题:

日期:

参与者

发信人:

签名

标题:

 

附件:归属明细表、PSU协议、2018年股权激励计划、2018年股权激励计划修正案、2018年股权激励计划修正案2

 

 

1


 

附件I
 

归属时间表:

受奖励的股份应根据公司达到的水平授予[](以下为绩效期间的绩效目标),取决于参与者在认证日期之前的持续服务(PSU协议第2节中规定的除外):

绩效水平

[]

成为归属的受奖励的股票
(占目标的百分比)

[]

[]

[]%

[]

[]

[]%

[]

[]

[]%

[]

[]

[]%

 

应使用线性内插法确定在门槛业绩水平和目标业绩水平之间以及在目标业绩水平和最高业绩水平之间的受奖励股票的百分比。在任何情况下,如果公司在业绩期间实现业绩目标的水平低于门槛业绩水平,任何股票都不会受到奖励。

委员会应在考绩期间结束时或在考绩期间结束后合理可行的情况下尽快确定考绩期间业绩目标的实现程度(确定日期,即“认证日期”)。除非委员会证明已达到归属标准以及达到何种程度,否则不会授予绩效股票股。

为免生疑问,任何截至适用认证日期仍未归属的绩效股票单位将自动没收,自该日期起不作任何考虑。

 

 

2


 

附件II

梅德兰金融公司
2018年股权激励计划

PSU协议

根据绩效股票单位授予通知(“授予通知”)及本PSU协议(“本协议”),美德利安金融有限公司(“本公司”)已根据其2018年股权激励计划(经不时修订,“计划”)授予阁下授予授予通知所述绩效股票单位目标数目的绩效股票单位奖。未在本协议或授予通知中明确定义但在本计划中定义的大写术语将具有与本计划中相同的定义。

除授予通知和计划中所列的奖励外,您的绩效股票单位奖励(本奖励或您的“奖励”)的详细信息如下:

1.
颁奖典礼。本奖励代表有权在未来某一日期为每个于适用归属日期(须受根据下文第3节作出的任何调整)归属的绩效股票单位于发行日期(定义如下)发行一(1)股股票。自授权日起,本公司将把受奖单位数目记入本公司或其代表为贵公司而设的记账账户(“该账户”)。这一奖项是为了表彰您对公司的服务。
2.
归属权。在符合本文所述限制的情况下,您的奖励将按照您的授予通知中的规定授予您。除本节‎2所述外,在您终止时,在终止之日未根据附件一所列归属条款归属帐户的任何履约股票单位将在终止之日被没收,且您将不再拥有该等相关股票的任何权利、所有权或权益。
a.
非自愿终止。只要您在履约期内至少受雇一(1)整年,如果您被服务接受者解雇,而不是(I)由于您的死亡或残疾或(Ii)在认证日期之前因原因而终止,您的奖励将保持悬而未决,并有资格根据附件I中规定的归属条款授予,并且在认证日期后,你获奖的业绩存量单位数量的一部分将按比例分配给(1)根据附件一所列归属条款根据委员会认证的归属标准的实现情况归属的业绩存量单位总数乘以(2)分数,(X)提名人是您在业绩期间受雇于本公司或其任何关联公司的完整月数,(Y)分母为三十六(36),业绩股票单位的此类既得部分将根据下文第6条进行结算,您的奖励的剩余部分将被没收。
b.
死亡或残疾。如果您因您的死亡或残疾而被解雇,绩效股票单位的目标数量将立即授予您,并根据下面的第6条进行结算,您的奖励的剩余部分将被没收,没有任何补偿。
c.
控制权的变化。
(i)
在下述‎2(‎c)‎(Ii)节的规限下,如果在履约期间控制权发生变化,根据下述‎2(‎c)‎(I)(1)和(2)节被视为赚取的业绩股票单位数量(“已赚取业绩股票单位”)应在紧接控制权变更之前或之后转换为同等数量的股份(或收购人或其母公司的普通股)的受限股票单位,但仅受时间条件的限制(“转换后的RSU”)。此类转换后的RSU应在履约期限结束时授予,但您必须在控制权变更后的二十四(24)个月内,在上述日期(X)之前由公司或其任何关联公司(或其各自的任何继承人)终止服务,而不是由于您的死亡、残疾或因正当理由(定义如下)终止服务。

1


 

该等已转换股份单位应立即归属,并须于归属日期后于切实可行范围内尽快(但在任何情况下不得超过三十(30)天)就任何该等已归属已转换股份单位发行相应股份。
(1)
如果控制权的变更发生在绩效期间的第一年,则绩效库存单位的目标数量将被视为获得的绩效库存单位,并且您的奖励的剩余部分将在紧接控制权变更之前被不加考虑地没收。
(2)
如果控制权变更发生在绩效期间的第一年之后,在可确定的范围内,绩效库存单位的数量将被视为基于完成的年度期间或控制权变更之日的实际绩效,并且您奖励的剩余部分将在紧接控制权变更之前被没收。
(Ii)
尽管有‎2(‎c)节的规定,如果与控制权变更相关的‎2(‎c)‎(I)节的规定不适用于您的奖励,或者没有实质上同等的奖励被取代,则不适用本奖励的规定,所有受本奖励约束的绩效股票单位应被视为在绩效期间的目标水平上赚取,除非委员会酌情决定,此类奖励应被视为基于绩效期间的实际结果或诚信预测而获得的高于目标绩效水平的水平,并且您奖励的剩余部分(如果有)将被无偿没收。

很好的理由。就本协议而言,“充分理由”具有参与者协议中赋予该术语的含义,或者如果不存在此类协议或其中未定义“充分理由”,则“充分理由”是指在未经您书面同意的情况下发生以下任何一种或多种情况:(1)您当时的基本工资大幅减少;(2)您的权力、职责或责任大幅减少(公司不再是上市公司的结果除外);但前提是,您不得将任何特定行为或事件作为终止雇佣关系的依据,除非您在该行为或事件发生后三十(30)天内根据该行为或事件发出通知,并且服务接收方未能在收到该通知后三十(30)天内纠正您所引述的构成正当理由的情况,并且您在服务接收方未能纠正的情况后三十(30)天内终止雇佣关系。

3.
股份数量。根据本计划的规定,受您奖励的绩效股票单位的数量可能会因资本调整而不时调整。任何额外的绩效股票单位、股票、现金或其他财产,如有,应以董事会决定的方式,受到适用于您的奖励所涵盖的其他绩效股票单位的没收限制、可转让限制以及交付时间和方式的约束。尽管有本第3节的规定,不得根据本第3节设立零碎股份或股票零碎股份的权利。任何零碎股份都将向下舍入到最接近的完整股份。
4.
证券法合规。不得根据您的奖励向您发行任何股票,除非绩效股票单位的股票随后已根据证券法登记,或者如果未登记,公司已确定此类股票的发行将豁免证券法的登记要求。股票股票的发行还必须遵守所有其他适用于奖励的法律和法规,如果公司确定此类股票的接收不符合该等法律和法规的实质内容,您将不会收到该股票。
5.
转让限制。在股票交付给您之前,您不得转让、质押、出售或以其他方式处置本奖励或与您的奖励有关的可发行股票。例如,您不能使用可能就您的绩效股票单位发行的股票作为贷款的担保。此处规定的转让限制将在您的既得绩效股票单位的股份交付给您时失效。

2


 

6.
签发日期。
a.
与绩效股票单位有关的股票发行旨在遵守《财政条例》第1.409A-1(B)(4)节,并将以这种方式进行解释和管理。在一个或多个绩效股票单位归属的情况下,公司应在该归属日期后三十(30)天内,为每个在适用的归属日期归属的绩效股票单位向您发行一(1)股股票(受上述第3条规定的任何调整的约束),但在任何情况下,不得迟于履约期结束的日历年度结束后的3月15日(或,如果服务接受者因非原因或您的死亡或残疾而终止,则在任何情况下不得晚于终止后三十(30)天)。本款确定的发行日期称为“发行日期”。
b.
如果发行日期不是营业日,则应在下一个营业日交付。尽管如上所述,如果发行日期不是(I)在适用于您的“开放窗口期”内,(Ii)您被允许根据交易法下符合规则10b5-1要求的书面计划出售股票的日期,该计划由公司根据公司当时有效的公司证券交易政策(“政策”)确定,或(Iii)您被允许在既定的证券交易所或股票市场出售股票的日期,则该等股票将不会在该发行日期交割,而将于根据该政策适用于你的下一个“开放窗口期”的第一个营业日(不论你在该时间是否仍然受雇)或你不被禁止在公开市场上出售股票的下一个营业日交割,但在任何情况下不得迟于该发行日期所在历年的(X)12月31日较后的日期(即该发行日期所在的课税年度的最后一天),或(Y)在《财务条例》第1.409A-1(B)(4)条允许的范围内,本奖励下的股票不再受到《财务条例》第1.409A-1(D)条所指的“重大没收风险”影响的下一年的第三个日历月的第15(15)天。
c.
交付方式(例如,证明该等股份的股票或电子登记)应由本公司决定。
7.
股息等价物。除根据本计划第11(A)节和本协议‎第3节规定的调整外,如果公司在发行日期之前宣布了股票的现金股利,则在股息支付日,公司将在股息支付日将相当于以下商数的额外绩效股票单位计入账户:(I)在股息支付日记入账户的绩效股票单位总数(先前结算或没收的绩效股票单位除外)乘以该股息的每股金额;以(Ii)派发股息当日股份的公平市值计算。任何该等记入账户的额外履约股份单位须受相同的没收限制、可转让限制及归属条件所规限,并须与原来的相关履约股份单位同时及以相同方式发行股份。如果在发行日期之前,公司宣布股票股息,则在股票股息支付日期,应将额外的绩效股票单位计入账户,就像账户中的每个绩效股票单位都是股票一样。
8.
限制性传说。根据您的奖励发行的股票应注明公司决定的适当图例。
9.
授予的不是服务合同。本协议不是雇佣或服务合同,并且本协议中的任何内容都不会被视为以任何方式使您有义务继续受雇于本公司或关联公司,或继续受雇于本公司或关联公司,或继续受雇于本公司或关联公司。
10.
预扣义务。
a.
在您收到奖励相关股票的分配时或之前,以及在公司根据适用税法合理要求的任何其他时间,您特此授权从可向您发行的股票中预扣任何所需的预扣款项,和/或以其他方式同意为满足以下各项的联邦、州、地方和外国预扣税义务所需的任何金额提供足够的现金拨备

3


 

本公司或其任何附属公司因您的奖励而产生的费用(“预扣税”)。此外,本公司或其关联公司可自行决定,通过下列任何方式或上述方式的组合,履行与您的奖励有关的全部或任何部分预扣税义务:(I)扣缴本公司;应支付给您的任何补偿;(Ii)使您提交现金付款;;(Iii)允许或要求您作出“当日销售”承诺;因此,通过向证券经纪人发送不可撤销的指示(按照委员会规定的格式),出售部分股票,并将全部或部分销售收益交付给公司和/或其关联公司,以支付履行预扣税义务所需的金额,即可就与您的履约股票单位相关的部分股票支付预扣税;(Iv)从与奖励有关的已发行或以其他方式向阁下发行的股票中扣留股票,其公平市价(根据本条例第6节股票发行之日计算)相当于该等预扣税额;但条件是,在有资格豁免适用交易所法案第16(B)条的范围内,该股份扣留程序须事先获得委员会的明确批准;或(V)委员会满意的其他安排。
b.
除非履行本公司和/或其关联公司的预扣税款义务,否则本公司没有义务向您交付任何股票。
11.
税收后果。您特此同意,公司没有义务以最大限度地减少您的纳税义务的方式设计或管理本计划或其其他补偿计划。您不得就您的奖励或其他补偿所产生的税务责任向本公司或其任何高级管理人员、董事、雇员或关联公司提出任何索赔。
12.
通知。您的奖励或本计划中规定的任何通知将以书面形式(包括电子形式)发出,并将在收到时被视为有效,或者,如果是公司通过邮寄的方式向您交付通知,则在您向公司提供的最后地址寄往您的美国邮寄地址后五(5)天内,邮资已付,以您为收件人。本公司可自行决定以电子方式交付与参与本计划及本奖项有关的任何文件,或以电子方式请求您同意参与本计划。接受本奖项,即表示您同意通过电子交付方式接收此类文件,并通过由公司或公司指定的其他第三方建立和维护的在线或电子系统参与计划。
13.
无担保债务。您的奖励没有资金,作为既得奖励的持有人,您应被视为本公司根据本协议发行股份或其他财产的义务(如有)的一般无担保债权人。
14.
治理计划文件。您的奖励受制于本计划的所有规定,特此将其中的规定作为您奖励的一部分,并进一步受制于根据本计划不时颁布和通过的所有解释、修订、规则和条例。如果您的奖励条款与本计划的条款有任何冲突,则以本计划的条款为准。
15.
追回/补偿政策。您的奖励(以及根据您的奖励支付的任何补偿或根据您的奖励发行的股票)将根据多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法及其下的任何执行法规、目前有效的或董事会(或董事会的委员会或小组委员会)可能采用的任何奖励薪酬追回或补偿政策以及适用法律要求的任何补偿追回政策(在每种情况下可能不时修订)予以退还。
16.
其他文件。您特此确认已收到并有权收到提供根据证券法颁布的规则428(B)(1)所要求的信息的文件,其中包括计划招股说明书。此外,您确认已收到本公司的道德行为准则和内幕交易政策,其中包括根据本公司不时生效的内幕交易政策,禁止某些个人在某些“禁售期”内出售股票。
17.
对其他员工福利计划的影响。在计算任何员工的福利时,此奖励的价值将不包括在薪酬、收入、工资或其他类似术语中

4


 

由公司或任何关联公司发起的福利计划,除非该计划另有明确规定。本公司明确保留修改、修改或终止本公司或任何附属公司的任何员工福利计划的权利。
18.
投票权。在根据本奖励将发行的股票发行给您之前,您作为本公司的股东将没有投票权或任何其他权利。一旦发行,您将获得作为公司股东的全部投票权和其他权利。本裁决中包含的任何内容以及根据其规定采取的任何行动都不会在您与公司或任何其他人之间建立或解释为任何类型的信任或受托关系。
19.
可分性。如果本协议或计划的全部或任何部分被任何法院或政府当局宣布为非法或无效,这种非法或无效不会使本协议或计划中未被宣布为非法或无效的任何部分无效。本协议中被宣布为非法或无效的任何部分(或部分部分),如有可能,应以在保持合法和有效的同时,最大限度地实施该部分或部分条款的方式进行解释。
20.
其他的。
a.
根据您的裁决,本公司的权利和义务将可转让给任何一个或多个个人或实体,本合同项下的所有契诺和协议将有利于本公司的继承人和受让人,并可由其强制执行。
b.
应请求,您同意签署任何必要或适宜的进一步文件或文书,以确保公司完全确定您的裁决的目的或意图。
c.
您承认并同意,在执行和接受您的裁决之前,您已经全面审查了您的裁决,并有机会获得律师的建议,并且完全了解您的裁决的所有条款。
d.
本协议将遵守所有适用的法律、规则和法规,并根据需要接受任何政府机构或国家证券交易所的批准。
e.
本计划和本协议项下本公司的所有义务将对本公司的任何继承人具有约束力,无论该继承人的存在是直接或间接购买、合并、合并或以其他方式收购本公司的全部或基本上所有业务和/或资产的结果。

* * *

本PSU协议将在您签署该协议所附的绩效股票单位授予通知后被视为由您签署。

5


 

附件III

2018年股权激励计划
(见附件)

 

 

 


 

附件IV

修正案:
梅德兰金融公司
2018年股权激励计划
(见附件)

 

 


 

附件V

第2号修正案
梅德兰金融公司
2018年股权激励计划
(见附件)