美国 美国
证券交易委员会
华盛顿特区，20549
表格10-Q
☒根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条 发布的季度报告
截至2022年9月24日的季度
或
☐根据1934年《证券交易法》第13节或第15(D)节提交的过渡报告
对于 ，从_到_的过渡期
委员会档案编号：000-56199
梅德曼企业公司。
(注册人的确切名称与其章程中规定的名称相同)
| 不列颠哥伦比亚省 | ||
(State or other jurisdiction of 公司(br}或组织) |
(I.R.S. employer 标识 编号。) | |
塞普尔韦达大道8740号,
洛杉矶, |
||
| (主要执行办公室地址 ) | (Zip 代码) |
(424)
(注册人的电话号码，包括区号)
根据该法第12(B)条登记的证券：
没有。
如果注册人在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)不需要根据法案第13条或第15(D)条提交报告，以及(2)在过去90天内符合此类 提交要求，请用复选标记表示。是，☐不是☒
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T法规(本章232.405节)规则405 要求提交的每个交互数据文件。是 ☒ No ☐
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的申报公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。
| 大型 加速文件管理器 | ☐ | ☒ | |
| 非加速 文件管理器 | ☐ | 较小的报告公司 | |
| 新兴的 成长型公司 |
如果 是一家新兴成长型公司，请用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易所法案》第13(A)节提供的任何新的或修订的融资会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如该法第12b-2条所界定)。是，☐不是☒
截至2022年10月31日，注册人拥有1,301,683,764股B类附属投票权流通股。
梅德曼 企业公司
表格10-Q季度报告
截至2022年9月24日的季度
目录表
| 页面 | |||
| 财务信息 | |||
| 第 部分I | |||
| 第一项： | 精简 合并资产负债表(未经审计) | 1 | |
| 精简的 合并业务报表(未经审计) | 2 | ||
| 简明 股东权益合并报表(未经审计) | 3 | ||
| 简明 现金流量表(未经审计) | 4 | ||
| 简明合并财务报表附注 (未经审计) | 6 | ||
| 第二项： | 管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析 | 38 | |
| 第三项： | 关于市场风险的定量和定性披露 | 47 | |
| 第四项： | 控制 和程序 | 47 | |
| 其他 信息 | |||
| 第 第二部分 | |||
| 第一项： | 法律诉讼 | 49 | |
| 第1A项： | 风险因素 | 49 | |
| 第二项： | 未登记的股权证券销售 | 49 | |
| 第三项： | 高级证券违约 | 49 | |
| 第四项： | 矿山 安全披露 | 49 | |
| 第五项： | 其他 信息 | 50 | |
| 第六项： | 陈列品 | 51 | |
| 签名 | 52 | ||
i
使用 个名称
在本季度报告表格10-Q中，除文意另有所指外，术语“我们”、“公司”、“公司”或“MedMen”是指MedMen Enterprise Inc.及其全资子公司。
关于前瞻性陈述的披露
本 Form 10-Q季度报告包含我们认为是或可能被认为是“前瞻性陈述”的陈述。 本文档中包含的有关本行业前景或我们的前景、计划、财务状况或业务战略的历史事实以外的所有陈述均可构成前瞻性陈述。此外，前瞻性表述一般可以通过使用“可能”、“将会”、“预期”、“打算”、“估计”、“预见”、“项目”、“预期”、“相信”、“计划”、“ ”预测、“继续”或“可能”或这些术语的否定或其变体或类似的 术语来识别。此外，前瞻性声明可能包括在我们向美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)提交的各种文件、由我们的一位授权高管或经其批准发布的新闻稿或口头声明中。 尽管我们相信这些前瞻性声明中反映的预期是合理的，但我们不能向您保证这些 预期将被证明是正确的。这些前瞻性声明受某些已知和未知的风险和不确定性以及可能导致实际结果与这些前瞻性声明中反映的结果大不相同的假设的影响。 这些已知和未知的风险包括但不限于：根据美国联邦法律，大麻仍然是非法的，大麻的执行法律可能会改变；该公司可能面临大麻许可证所有权的限制；该公司可能受到美国食品和药物管理局或美国酒精局的约束。, 烟草和枪支；公司可能面临获得额外融资的困难； 公司在高度监管的行业运营，在我们开展业务的所有司法管辖区可能并不总是能完全遵守适用的监管要求 ；公司面临一般经济风险；公司可能受到挑战全球经济状况的负面影响 ；公司受到流行病产生的风险，例如最近爆发的新冠肺炎疫情 ；公司在执行合同方面可能面临困难；公司在加拿大和美国征税 ；大麻业务受到不利的税收待遇；大麻业务可能被没收民事资产；公司受到犯罪收益法规的约束；公司面临安全风险；对适合种植、生产和销售医用和成人用大麻的财产的收购和租赁竞争可能会阻碍我们进行收购的能力或增加这些收购的成本，这可能对我们的经营业绩和财务状况产生不利影响；公司面临与其产品相关的风险 ；公司取决于消费者对公司品牌组合的接受程度；公司面临与其保险覆盖范围和不可保风险相关的风险；该公司依赖于关键输入, 供应商和熟练劳动力；公司必须吸引和留住关键人员；公司的业务受到农业经营固有风险的影响； 公司的销售额难以预测；公司的产品可能受到产品召回的影响；公司可能面临不利的宣传或消费者认知；公司面临激烈的竞争；以及增发附属投票 股票可能导致股权稀释。有关可能影响公司业务、财务状况和经营结果的这些和其他潜在因素的详细信息 包含在公司于2022年9月9日提交给美国证券交易委员会的10-K表格年度报告的“风险因素”部分，以及公司提交给美国证券交易委员会的其他文件中，这些文件 可在美国证券交易委员会的网站或公司网站https://investors.medmen.com/.上查阅。敬请读者不要过度依赖本文档中包含的任何前瞻性陈述，这些陈述仅反映了截至本文发布之日管理层的意见。除法律另有要求外，我们没有义务修改或公开发布对任何前瞻性陈述的任何修订 。但是，我们建议您参考我们在提交给美国证券交易委员会的报告中所做的任何其他披露。 我们或代表我们行事的人所作的所有后续书面和口头前瞻性声明，其全文均受本文档中警示声明的明确限制。
II
第 部分-财务信息
梅德曼 企业公司
精简 合并资产负债表(未经审计)
截至2022年9月24日和2022年6月25日
(金额 以美元表示，股票数据除外)
| 9月24日， | 6月25日， | |||||||
| 2022 | 2022 | |||||||
| (未经审计) | (经审计) | |||||||
| 资产 | ||||||||
| 当前 资产： | ||||||||
| 现金 和现金等价物 | $ | $ | ||||||
| 应收账款和预付费用 | ||||||||
| 库存 | ||||||||
| 持有待售资产 | ||||||||
| 持有待售资产的应收账款 | ||||||||
| 其他 资产 | ||||||||
| 流动资产合计 | ||||||||
| 运营 租赁使用权资产 | ||||||||
| 财产和设备，净额 | ||||||||
| 无形资产，净额 | ||||||||
| 商誉 | ||||||||
| 其他 非流动资产 | ||||||||
| 总资产 | $ | $ | ||||||
| 负债 和股东权益 | ||||||||
| 负债： | ||||||||
| 流动负债 ： | ||||||||
| 应付账款和应计负债 | $ | $ | ||||||
| 应缴所得税 | ||||||||
| 其他 负债 | ||||||||
| 衍生负债 | ||||||||
| 经营租赁负债的当期 部分 | ||||||||
| 融资租赁负债的流动部分 | ||||||||
| 应付票据的当期 部分 | ||||||||
| 持有待售负债 | ||||||||
| 流动负债合计 | ||||||||
| 经营负债 租赁负债 | ||||||||
| 融资 租赁负债 | ||||||||
| 其他 非流动负债 | ||||||||
| 递延纳税义务 | ||||||||
| 高级 担保可转换信贷安排 | ||||||||
| 应付票据 | ||||||||
| 总负债 | ||||||||
| 股东权益 ： | ||||||||
| 优先股 股( 票面价值，授权的无限股份和 已发行和已发行股票 ) | ||||||||
| 下属 有表决权的股份(无面值，授权无限股份， 和 分别于2022年9月24日和2022年6月26日发行和发行的股票) | ||||||||
| 额外的 实收资本 | ||||||||
| 累计赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| MedMen Enterprise Inc.股东应占权益总额 | ||||||||
| 非控股 权益 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股东权益合计 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 总负债和股东权益 | $ | $ | ||||||
附注是这些简明综合财务报表(未经审计)的组成部分。
1
梅德曼 企业公司
精简的 合并业务报表(未经审计)
截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月
(金额 以美元表示，股票数据除外)
| 截至三个月 个月 | ||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 收入 | $ | $ | ||||||
| 售出商品的成本 | ||||||||
| 毛利 | ||||||||
| 运营费用 ： | ||||||||
| 常规 和管理 | ||||||||
| 销售 和市场营销 | ||||||||
| 折旧和摊销 | ||||||||
| 已实现 和未实现或有对价公允价值变化 | ( | ) | ||||||
| 减值费用 费用 | ||||||||
| 其他 营业(收入)费用 | ( | ) | ||||||
| 运营费用总额 | ||||||||
| 运营亏损 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 营业外 (收入)支出： | ||||||||
| 利息 费用 | ||||||||
| 利息收入 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 债务贴现和贷款发放费的增加 | ||||||||
| 衍生品公允价值变动 | ( | ) | ||||||
| 债务清偿收益 | ( | ) | ||||||
| 营业外费用合计 | ||||||||
| 计提所得税前持续经营亏损 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 所得税费用拨备 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 持续运营净亏损 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 非持续经营净收益(亏损)，税后净额 | ( | ) | ||||||
| 净收益(亏损) | ( | ) | ||||||
| 非控股权益可归因于净亏损 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 应占MedMen Enterprise Inc.股东的净收益(亏损)。 | $ | $ | ( | ) | ||||
| 每股收益 (亏损)-基本和摊薄： | ||||||||
| 来自 可归属于MedMen Enterprise Inc.股东的持续运营。 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 来自 MedMen Enterprise Inc.股东应占的非持续运营。 | $ | $ | ( | ) | ||||
| 加权平均 未偿还股票-基本和稀释 | ||||||||
附注是这些简明综合财务报表(未经审计)的组成部分。
2
梅德曼 企业公司
简明 合并股东权益变动表(未经审计)
截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月
(金额 以美元表示，股票数据除外)
| 单位 | $ 金额 | TOTAL EQUITY ATTRIBUTABLE | ||||||||||||||||||||||||||
下属 Voting Shares | 下属 投票 个共享 | 额外的
个实收 资本 | 累计 赤字 | 至 股东 MEDMEN的 | Non- Controlling 利息 | 共计 股东 不足 | ||||||||||||||||||||||
| 截至2022年6月26日的余额 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||||||||||||
| 净收益(亏损) | - | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||
| 控制 权益交易 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 合作伙伴 贡献 | - | |||||||||||||||||||||||||||
| 赎回MedMen Corp可赎回股票 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 基于股份的薪酬 | - | |||||||||||||||||||||||||||
| 截至2022年9月24日的余额 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||||||||||||
| 单位 | $ 金额 | 应占权益总额 | ||||||||||||||||||||||||||
下属 Voting Shares | 下属 投票 个共享 | 额外的
个实收 资本 | 累计 赤字 | 至 股东 MEDMEN的 | Non- Controlling 利息 | 共计 股东 不足 | ||||||||||||||||||||||
| 截至2021年6月27日的余额 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||||||||||||
| 净亏损 | - | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||
| 控制 权益交易 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 以现金形式发行的股票 扣除费用后的净额 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 为清偿债务和应计利息而发行的股票 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 为结算应付帐款和债务而发行的股票 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 权益 债务组成部分-新增和修订 | - | |||||||||||||||||||||||||||
| 赎回MedMen Corp可赎回股票 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 为既得限制性股票单位发行的股份和期权的无现金行使 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 为行使认股权证而发行的股份 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 为转换债务而发行的股票 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 股票 补偿赠款 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 延迟 对转换功能的税务影响 | - | ( | ) | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||
| 基于股份的薪酬 | - | |||||||||||||||||||||||||||
| 截至2021年9月25日的余额 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||||||||||||
附注是这些简明综合财务报表(未经审计)的组成部分。
3
梅德曼 企业公司
简明 现金流量表(未经审计)
截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月
(金额 以美元表示)
| 截至三个月 个月 | ||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 来自经营活动的现金流： | ||||||||
| 持续运营净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 调整 ，将净亏损与经营活动中使用的现金净额进行核对： | ||||||||
| 递延 税费 | ( | ) | ||||||
| 折旧和摊销 | ||||||||
| 非现金 运营租赁成本 | ||||||||
| 债务贴现和贷款发放费的增加 | ||||||||
| 处置资产损失 | ||||||||
| 租赁终止收益 | ( | ) | ||||||
| 出售财产的递延收益增加 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 资产减值 | ||||||||
| 已实现 和未实现或有对价公允价值变化 | ||||||||
| 衍生负债公允价值变动 | ( | ) | ||||||
| 债务清偿收益 | ( | ) | ||||||
| 基于股份的薪酬 | ||||||||
| 利息 资本化为高级担保的可转换债务和应付票据 | ||||||||
| 利息 资本化为融资租赁负债 | ||||||||
| 经营资产和负债的变化 ： | ||||||||
| 应收账款和预付费用 | ||||||||
| 库存 | ( | ) | ||||||
| 其他 流动资产 | ||||||||
| 其他 资产 | ||||||||
| 应付账款和应计负债 | ( | ) | ||||||
| 融资租赁利息 支付 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 现金 付款-经营租赁负债 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 应缴所得税 | ||||||||
| 其他 流动负债 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 其他非流动负债 | ||||||||
| 净额 持续经营活动提供的现金(用于) | ( | ) | ||||||
| 净额 非持续经营活动中使用的现金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 净额 用于经营活动的现金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 投资活动产生的现金流： | ||||||||
| 购买财产和设备 | ( | ) | ||||||
| 无形资产的附加额 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 出售持有待售资产的收益 | ||||||||
| 受限 现金 | ||||||||
| 净额 持续投资活动提供的(用于)现金 | ( | ) | ||||||
| 净额 用于非持续投资活动的现金 | ( | ) | ||||||
| 净额 投资活动提供的(用于)现金 | ( | ) | ||||||
| 融资活动产生的现金流： | ||||||||
| 发行 次有表决权股份以换取现金 | ||||||||
| 支付与私募相关的股票发行成本 | ( | ) | ||||||
| 行使现金权证 | ||||||||
| 支付与高级担保可转换信贷安排有关的债务发行成本 | ( | ) | ||||||
| 发行应付票据所得款项 | ||||||||
| 还本 应付票据本金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 本金 偿还融资租赁债务 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 分配 -非控股权益 | ||||||||
| 融资活动提供的现金净额 | ( | ) | ||||||
| 现金和现金等价物净增长 | ||||||||
| 持有待售资产中包含的现金 | ( | ) | ||||||
| 期初现金 和现金等价物 | ||||||||
| 现金 和现金等价物，期末 | $ | $ | ||||||
附注是这些简明综合财务报表(未经审计)的组成部分。
4
梅德曼 企业公司
简明 现金流量表(未经审计)
截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月
(金额 以美元表示)
| 截至三个月 个月 | ||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 补充 现金流量信息披露 | ||||||||
| 支付利息的现金 | $ | $ | ||||||
| 非现金投资和融资活动： | ||||||||
| 净资产 已转移至持有待售资产 | $ | $ | ||||||
| 赎回MedMen Corp可赎回股票 | $ | $ | ||||||
| 衍生工具 可转换贷款和股权融资产生的负债 | $ | $ | ||||||
| 可转换债券的转换 | $ | $ | ||||||
| 为清偿债务和出借人费用而发行的股票 | $ | $ | ||||||
| 为结算应付帐款和债务而发行的股票 | $ | $ | ||||||
| 权益 债务组成部分-新增和修订 | $ | $ | ||||||
| 延迟 对转换功能的税务影响 | $ | $ | ||||||
附注是这些简明综合财务报表(未经审计)的组成部分。
5
梅德曼 企业公司
简明合并财务报表附注 (未经审计)
截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月
(以美元表示的金额 ，每股和每股数据除外)
| 1. | 运营性质 |
MedMen企业有限公司及其控制的子公司(统称为“MedMen”、“公司”、“我们”或“我们”)是一家总部设在美国的主要大麻零售商，在加利福尼亚州、内华达州、伊利诺伊州、亚利桑那州、马萨诸塞州和纽约都有业务。MedMen通过其高端零售店、专有送货服务以及路边和店内提货，提供丰富的高质量产品选择，包括MedMen旗下品牌 -MedMen Red和LuxLyte。MedMen Buds提供对促销、产品投放和内容的独家访问。
截至2022年9月24日，该公司在加利福尼亚州(13个)、内华达州(3个)、伊利诺伊州(1个)、亚利桑那州(1个)、马萨诸塞州 (1个)和纽约(4个)拥有23个门店。该公司继续在纽约推销其资产，因此将其在纽约州的所有资产和负债以及可分配给其业务的利润或亏损归类为非持续业务。2022年8月，该公司完成了对其在佛罗里达州的业务的 出售，其中可分配给佛罗里达州的所有资产和负债以及损益被归类为 非持续业务，直至出售之日，即2022年8月22日。截至2022年9月24日，可分配给佛罗里达的收购后剩余资产和负债以及损益已重新归类为持续运营。
6
| 2. | 重要会计政策摘要 |
准备基础
随附的简明综合财务报表乃根据美国公认会计原则(“公认会计原则”)及美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)有关中期财务资料的规则及规定而编制。简明综合财务报表包括MedMen Enterprise、其附属公司及可变权益实体(“VIE”)的 账户，而本公司于注销公司间账户及交易后被视为主要受益人(如有)。对本公司有重大影响力但低于控股财务权益的实体的投资采用权益法入账。
在 管理层的意见中，为公平列报本公司截至所呈列中期及中期的综合财务状况，所有被认为必要的调整均已包括在内。随附的简明综合财务报表 不包括任何调整，以反映未来可能对资产的可回收性和分类的影响，或因与我们继续经营的能力相关的不确定性而可能导致的金额和负债分类。
随附的简明综合财务报表并不包括完整年度财务报表所需的全部信息。 因此，通常包含在年度财务报表中的某些信息、脚注和披露内容已根据《美国证券交易委员会》中期财务信息规则予以精简或省略。此处提供的财务数据应与本公司于2022年9月9日提交给美国证券交易委员会的截至2022年6月25日的Form 10-K年度报告(“Form 10-K”)中包含的经审计的综合财务报表及附注一并阅读。
正在进行 关注
截至2022年9月24日，公司的现金和现金等价物为21.1美元百万美元和营运资本赤字
公司计划继续通过实施成本节约计划和各种战略行动为其运营提供资金，包括与主租赁业主和其他业主成功谈判降低占用成本，剥离非核心资产 包括但不限于当前待售的资产集团纽约，以及继续其持续的市场扩张和零售收入增长的收入战略 。本公司还需要向有担保的优先贷款人获得其违约债务的延期或再融资 。2023财年的年度运营计划估计，该公司将能够管理持续运营。 然而，其现金需求是巨大的，以目前的运营现金流无法实现。如果上述战略行动因任何原因无法实施，将对公司的财务状况产生重大负面影响。此外， 管理层预计将继续管理公司的运营费用，并通过推迟新店开发、永久或暂时关闭被认为表现低于预期的门店和/或实施其他重组活动来减少费用，从而减少公司的预计现金需求。此外，新冠肺炎和全球疫情对更广泛的零售环境的影响 也可能对公司的财务状况、经营业绩、股权和/或其获得资本和未来融资产生重大影响。
7
新冠肺炎
为应对新冠肺炎疫情，政府当局颁布并实施了各种建议和安全措施，试图限制疫情的蔓延和严重程度。在本报告所述期间，公司的部分业务继续受到新冠肺炎疫情的影响，因为公司的零售店努力在公司运营所在的州和地区的当地规章制度下运营。虽然本公司在2023年第一季度继续从19-COVID疫情的影响中恢复过来，但本公司仍在密切关注新冠肺炎病毒死灰复燃，包括出现新的变种和毒株可能对本公司业务产生的潜在影响 。如果本公司在本公司的一个或多个门店或其他设施遭遇病毒的广泛传播，本公司可能遭受声誉损害或其他潜在责任。此外，如果公司的大量员工受到病毒的影响，公司的业务 运营可能会受到实质性的不利影响。
合并依据
子公司 为本公司控制的实体。如果公司拥有控股权，或者是可变权益实体的主要受益人，则存在控制权。子公司的财务报表从控制权开始之日起至控制权终止之日止计入合并财务报表。除公司于2022年8月22日出售的佛罗里达MME，LLC外，截至2022年9月24日，公司2022年Form 10-K中包含的公司子公司名单仍然完整。
重要的会计政策
除截至2022年9月24日的中期简明综合财务报表附注另有披露外，本公司在这些简明综合财务报表中应用的重要会计政策和关键估计与本公司经审计的综合财务报表及本公司2022年10-K报表所附附注中应用的会计政策和关键估计相同。
公司计算每股基本亏损的方法是用净亏损除以期内已发行普通股的加权平均数量。 每股摊薄收益是通过调整普通股股东应占损益和已发行普通股的加权平均数量来确定的，包括所有稀释性潜在普通股，包括可转换债券、限制性股票单位、认股权证和股票期权。
重新分类
截至2022年6月25日的简明综合财务报表附注中报告的某些 金额进行了非实质性的 更正和重新分类，以符合当前报告期的列报方式。这些非实质性更正和重新分类 影响了租赁改进以及家具和固定装置，金额约为940,000美元。客户关系 和这两个类别之间1,440,000美元的累计摊销客户关系在 两个类别之间进行了重新分类。全额摊销管理协议及其相关累计摊销金额964,000美元也被重新归类。 非控股权益和累计亏损约3,662,000美元已在两个类别之间重新归类。 此外，本公司还对两个类别之间的短期和长期经营租赁负债进行了重新归类，金额约为6,825,000美元。流动资产总额、资产总额、负债总额、股东权益或现金流量总额没有因这些重新分类和非实质性更正而发生变化。
8
最近 采用的会计准则
2021年5月，财务会计准则委员会发布了会计准则更新(ASU)2021-04，“债务修改和清偿 (主题470-50)，补偿-股票补偿(主题718)，以及衍生工具和对冲-实体自身的股权合约(主题815-40)”(“ASU 2021-04”)，根据主题260修订了现有的每股收益指引(“EPS”) 。ASU 2021-04预期将在2021年12月15日之后的财年生效。本公司于2022年6月26日采用ASU 2021-04。该准则的采用并未对本公司的简明合并财务报表产生实质性影响。
最近 发布的会计准则
2020年3月，FASB发布了ASU 2020-04《参考利率改革(主题848)：促进参考利率改革对财务报告的影响》(ASU 2020-04)，为将GAAP应用于参考伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)或其他参考利率(预期将因参考利率改革而终止)或其他参考利率的债务工具、衍生品和其他合同提供了可选的权宜之计和例外。此指导是可选的，可在2022年12月31日之前使用所有符合条件的合同修改的预期申请进行选择。ASU 2020-04为将GAAP应用于受参考汇率改革影响的工具提供了可选的权宜之计和例外 ，如果满足某些标准。在截至2022年9月30日的九个月内，由于参考汇率改革，公司没有修改任何重大合同。该公司目前正在评估采用日期以及采用将对其财务状况和运营结果产生的影响(如果有)。
2022年9月，FASB发布了ASU 2022-04《负债-供应商财务计划(子主题405-50)》 (“ASU 2022-04”)，旨在提高供应商财务计划的透明度。ASU 2022-04在2022年12月15日之后的 财年有效，包括这些财年内的过渡期。采用追溯性方法 。公司目前正在评估采用日期和采用对其财务状况和 运营结果的影响(如果有)。
9
| 3. | 盘存 |
库存 包括以下内容：
| 9月24日， | 6月25日， | |||||||
| 2022 | 2022 | |||||||
| 原材料 材料 | $ | $ | ||||||
| 在制品 | ||||||||
| 成品 件 | ||||||||
| 库存合计 | $ | $ | ||||||
在截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月内，公司确认减值为零和864,314美元， ，将存货减记至其可变现净值。
10
| 4. | 持有待售资产 |
A 我们待售资产对账如下：
| 停产 运营(1) | 其他 资产 | 共计 | ||||||||||
| 截至2022年6月25日的余额 | $ | $ | $ | |||||||||
| 正在进行的 活动 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 销售收益 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 出售持有待售资产的收益 | ||||||||||||
| 截至2022年9月24日的余额 | $ | $ | $ | |||||||||
| (1) |
11
| 5. | 财产 和设备 |
截至2022年9月24日和2022年6月25日，财产和设备包括：
| 9月24日， | 6月25日， | |||||||
| 2022 | 2022 | |||||||
| 土地和建筑物 | $ | $ | ||||||
| 资本租赁 | ||||||||
| 家具和固定装置 | ||||||||
| 租赁权改进 | ||||||||
| 设备 和软件 | ||||||||
| 施工中 | ||||||||
| 财产和设备合计 | ||||||||
| 减去 累计折旧 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 财产和设备，净额 | $ | $ | ||||||
折旧
与持续运营有关的费用2,258,354美元及$
借款成本未资本化，因为在截至2022年9月24日的三个月内没有在建项目。在截至2021年9月25日的三个月中，借款成本总计375,241美元使用平均资本化率
12
| 6. | 无形资产 |
截至2022年9月24日和2022年6月25日，无形资产包括：
| 9月24日， | 6月25日， | |||||||
| 2022 | 2022 | |||||||
| 药房许可证 | $ | $ | ||||||
| 客户关系 | ||||||||
| 大写的 软件 | ||||||||
| 知识产权 | ||||||||
| 无形资产合计 | ||||||||
| 药房许可证 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 客户关系 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 大写的 软件 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 知识产权 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 减去 累计摊销 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 无形资产，净额 | $ | $ | ||||||
公司记录的与持续运营相关的摊销费用为1,713,119美元及$
13
| 7. | 应付账款和应计负债 |
截至2022年9月24日和2022年6月25日，应付账款和应计负债包括：
| 9月24日， | 6月25日， | |||||||
| 2022 | 2022 | |||||||
| 应付帐款 | $ | $ | ||||||
| 应计负债 | ||||||||
| 应计库存 | ||||||||
| 应计工资总额 | ||||||||
| 地方 和州应缴税金 | ||||||||
| 应付账款和应计负债总额 | $ | $ | ||||||
14
| 8. | 衍生负债 |
A 截至2022年9月24日的三个月衍生负债期初和期末余额及衍生负债公允价值变动对账如下：
| 9月24日， | ||||
| 2022 | ||||
| 期初余额 | $ | |||
| 衍生负债公允价值变动 | ||||
| 期末余额 | $ | |||
于2021年8月17日，关于经修订及重述的优先担保可转换信贷安排(第六修正案“)，本公司向票据持有人提供充值及优先认购权，该等权利是从相关票据中分拆出来，并归类为衍生工具 ，因根据该等权利可发行的股份数目及价格有所变动。有关详细信息，请参阅“附注11-高级担保可转换信贷安排”。
与可转换融资机制第六修正案相关的充值拨备的公允价值是根据公允价值层次上的第三级投入，使用Black Scholes模拟模型确定的。以下假设是在2022年9月24日使用的：
| 充值配置 | ||||
| 平均股价 | $ | |||
| 加权平均概率 | % | |||
| 期限 (年) | ||||
| 预期股价波动 | % | |||
以下是与计入衍生负债的股权融资交易有关的认股权证：
| 第
个 认股权证 | 锻炼 价格 | 期满 日期 |
||||||||
| 2021年3月私募(1) | C$0.50 | March 27, 2024 | ||||||||
| (1) |
2021年3月的私募认股权证的公允价值是根据公允价值层次结构上的第三级投入，使用布莱克-斯科尔斯期权定价模型使用以下变量来计量的：
| 预期股价波动 | % | |||
| 无风险 年利率 | % | |||
| 预期寿命 (年) | ||||
| 股价 价格 | $ | |||
| 演练 价格 | $ |
15
| 9. | 租契 |
公司拥有各种土地、建筑物、设备和其他资产的经营和融资租赁，用于公司目的以及大麻产品的生产和销售。这些租赁受本公司所在行业的契诺和限制标准的约束。
以下 是截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月的租赁成本和其他披露详情：
| 截至三个月 个月 | ||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 财务 租赁成本： | ||||||||
| 融资租赁使用权资产摊销 | $ | $ | ||||||
| 租赁负债利息 | ||||||||
| 运营成本 租赁成本 | ||||||||
| 转租收入 (1) | ( | ) | ||||||
| 租赁费用合计 | $ | $ | ||||||
| 为计入租赁负债计量的金额支付的现金： | ||||||||
| 融资 融资租赁的现金流 | $ | $ | ||||||
| 经营性 经营性租赁的现金流 | $ | $ | ||||||
| (1) |
截至2022年9月24日和2022年6月25日，与公司融资和经营租赁负债相关的加权平均剩余租赁期限和贴现率如下：
| 9月24日， | 6月25日， | |||||||
| 2022 | 2022 | |||||||
| 加权平均 剩余租赁年限(年)-融资租赁 | ||||||||
| 加权-平均 剩余租赁期限(年)-经营租赁 | ||||||||
| 加权平均 贴现率-融资租赁 | % | % | ||||||
| 加权-平均 贴现率-经营租赁 | % | % | ||||||
16
截至2022年9月24日，不可撤销经营租赁和融资租赁项下的未来 租赁付款如下：
| 财政 年度结束 | 运营 租约 | 金融 租约 | ||||||
| 2023年7月1日(剩余) | $ | $ | ||||||
| June 29, 2024 | ||||||||
| June 28, 2025 | ||||||||
| June 27, 2026 | ||||||||
| June 26, 2027 | ||||||||
| 此后 | ||||||||
| 租赁付款合计 | ||||||||
| 减去 利息 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 租赁 已确认的责任 | $ | $ | ||||||
本公司与第三方订立管理协议(“管理协议”)，以营运其于加州及内华达州的种植设施(“种植设施”)。2021年9月30日，业主批准第三方 经营签订管理协议的租赁设施。《管理协议》为第三方提供了1美元购买种植设施中使用的所有资产的选择权，包括大麻许可证和设备(“购买 选择权”)。管理协议项下的服务费用分别为加州和内华达州种植设施净收入的100%和30%。管理协议的期限一直有效，直至(A)根据购买选择权完成任何销售及(B)主租期届满(视何者适用而定)为止，届时本管理协议将自动终止，而订约方不会采取任何进一步行动。自2022年9月24日起，管理协议仍然有效，因为这两个终止条件均未发生。于截至2022年9月24日止三个月内，本公司于管理协议项下录得分租收入。详情见“附注16--其他营业收入”。
17
| 10. | 应付票据 |
有关截至2022年6月25日的年度财务报表脚注中包含的当前应付票据条款的完整披露，请参阅2022年Form 10-K。在截至2022年9月24日的三个月内没有任何修订。
截至2022年9月24日和2022年6月25日，应付票据包括以下内容：
| 9月24日， | 6月25日， | |||||||
| 2022 | 2022 | |||||||
| 为2019年1月至2019年9月期间不同日期产生的负债提供融资，隐含利率从0.7%到 年利率17.0%不等。 | $ | $ | ||||||
| 非循环、 日期为2018年10月1日至2020年10月30日的高级担保定期票据，向认可投资者发行，于2022年8月1日至2022年7月31日到期，年利率为15.5%和18.0%。 | ||||||||
| 日期为2018年11月7日的期票，作为销售和回租交易的一部分，签发给出租人用于改善租户环境，于2028年11月7日到期，年利率为10.0%，每月最低还款额为15,660美元和18,471美元。 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 应付票据合计 | ||||||||
| 减去未摊销债务发行成本和贷款发放费 | ( | ) | ||||||
| 净额 金额 | $ | $ | ||||||
| 减去 应付票据的当前部分 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 应付票据 ，扣除当期部分 | $ | $ | ||||||
18
A对截至2022年9月24日的三个月应付票据的期初和期末余额进行核对如下：
| 9月24日， | ||||
| 2022 | ||||
| 期初余额 | $ | |||
| 实收实收利息资本化 | ||||
| 现金 付款 | ( | ) | ||
| 包括在非持续经营中的债务贴现的增加 | ||||
| 期末余额 | ||||
| 减去 应付票据的当前部分 | ( | ) | ||
| 应付票据 ，扣除当期部分 | $ | |||
非循环 高级担保定期贷款安排
于2022年2月，本公司与Hankey Capital及STRATE Road Capital(贷款人)(“贷款人”)签订第六次修订，将优先抵押定期贷款(“贷款”)的到期日延长至2022年7月31日，有关贷款的到期日为 ；就新增定期贷款(统称“定期贷款”)而言，延长至2022年8月1日。第六次修改要求公司支付至少3750万美元的强制性预付款在出售某些资产并实施与战略行动有关的契诺的情况下，如果无法在延长的规定到期日 之前支付定期贷款，公司将不得不执行。
在截至2022年9月24日的三个月内，由于出售公司在佛罗里达州的业务，公司 偿还了31,599,999美元的本金 用这笔交易的收益。在收到出售公司佛罗里达业务的最后一笔分期付款后，将于2023年再偿还8,500,000美元本金。 截至2022年9月24日，贷款和定期贷款仍处于违约状态，因为本金余额分别于2022年7月31日和 8月1日到期。截至2022年9月24日，该公司正在与贷款人进行谈判。
19
| 11. | 高级 有担保的可转换信贷 |
有关截至2022年6月25日的年度财务报表脚注 中包括的高级担保可转换工具的当前条款的完整披露，请参阅2022年Form 10-K。在截至2022年9月24日的三个月内没有任何修订。
截至2022年9月24日和2022年6月25日，高级担保可转换信贷安排包括以下内容：
| 9月24日， | 6月25日， | |||||||||
| 一批 | 2022 | 2022 | ||||||||
| 高级 担保日期为2019年8月17日的可转换票据，发行给认可投资者，于2028年8月17日到期，计息 ，年利率为LIBOR加6.0%。 | 1A | $ | $ | |||||||
| 高级 担保日期为2019年5月22日的可转换票据，发行给认可投资者，于2028年8月17日到期，利息为 LIBOR加6.0%的年利率。 | 1B | |||||||||
| 高级 担保日期为2019年7月12日的可转换票据，向认可投资者发行，于2028年8月17日到期，计息 ，年利率为LIBOR加6.0%。 | 2 | |||||||||
| 高级 担保日期为2019年11月27日的可转换票据，发行给认可投资者，于2028年8月17日到期，计息 ，年利率为LIBOR加6.0%。 | 3 | |||||||||
| 高级 担保日期为2020年3月27日的可转换票据，发行给认可投资者，于2028年8月17日到期，计息 ，年利率为LIBOR加6.0%。 | 4 | |||||||||
| 修订 费用转换为日期为2019年10月29日的高级担保可转换票据，于2028年8月17日到期，年利率为LIBOR 加6.0%。 | - | |||||||||
| 高级 担保日期为2020年4月24日的可转换票据，发行给认可投资者，于2028年8月17日到期，计息 ，年利率为LIBOR加6.0%。 | IA-1 | |||||||||
| 高级 担保日期为2020年9月14日的可转换票据，发行给认可投资者，于2028年8月17日到期，计息 ，年利率为LIBOR加6.0%。 | IA-2 | |||||||||
| 重述 于2020年3月27日发行的高级担保可转换票据中发行的费用，于2028年8月17日到期，按LIBOR加 年利率计息。 | - | |||||||||
| 日期为2020年7月2日的高级担保可转换票据发行的第二笔重述费，于2028年8月17日到期，按LIBOR加6.0%的年利率计息 。 | - | |||||||||
| 日期为2021年1月11日的高级担保可转换票据发行的第三笔重述费，于2028年8月17日到期，计息 ，年利率为LIBOR加6.0%。 | - | |||||||||
| 从高级担保可转换信贷工具中提取的总金额 | ||||||||||
| 减去 未摊销债务折扣 | ( | ) | ( | ) | ||||||
| 高级 有担保的可转换信贷工具，净额 | $ | $ | ||||||||
20
A 截至2022年9月24日的三个月，高级担保可转换信贷安排的期初和期末余额对账情况如下：
| 分期付款 1 | 第 2期 | 第 3期 | 分期付款 4 | 递增 预付款-1 | 递增 前进-2 | 第三步 前进 | 修改 费用说明 | 重述 费用备注 | 第2张 重述费用附注 | 共计 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 截至2022年6月25日的余额 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 实收实收利息资本化 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 债务贴现增加 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 截至2022年9月24日的余额 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||||||||
21
| 12. | 股东权益 |
已发行 和未偿还
A 对期初和期末已发行及已发行流通股的对账如下：
| 下属 有投票权的股份 | Mm
可以使用 B类 可赎回单元 | MM
企业使用 公共单位 | ||||||||||
| 截至2022年6月25日的余额 | ||||||||||||
| 赎回MedMen Corp可赎回股票 | ( | ) | ||||||||||
| 截至2022年9月24日的余额 | ||||||||||||
非控股权益
非控股
权益指附属投票权股份持有人并非直接拥有的附属公司的净资产。非控股权益的净资产由MM Can USA可赎回股份持有人和MM企业美国普通股持有人代表。非控股权益也代表本公司不直接拥有但通过管理协议控制
的实体的净资产。截至2022年9月24日和2022年6月25日，MM Can USA可赎回股份的持有者约占4.74股
%
和
可变 利息主体
以下资料为本公司认定为可变权益实体(“VIE”)的实体，因本公司拥有 透过管理服务协议(“MSA”)指导活动的权力。通过这些MSA，本公司可以对VIE产生重大影响，从而持有控股权。下表是关于公司合并VIE的汇总财务信息 。VIE包括威尼斯护理者基金会，Inc.，LAX Fund II Group，LLC， 和Natures Cure，Inc.的余额。此信息代表公司间抵销之前的金额。
截至2022年9月24日止三个月，VIE的结余及活动如下：
| 威尼斯 关爱者基金会，Inc. | Lax基金II集团，有限责任公司 | 自然 治疗公司 | 共计 | |||||||||||||
| 当前资产 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 非流动资产 | ||||||||||||||||
| 总资产 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 流动负债 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 非流动负债 | ||||||||||||||||
| 总负债 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 非控股 权益 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 可归因于非控股权益的净 (亏损)收入 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||
22
截至2022年6月25日止的财政年度及截至该财政年度，VIE的结余如下：
| 威尼斯 关爱者基金会，Inc. | Lax基金II集团，有限责任公司 | 自然 治疗公司 | 共计 | |||||||||||||
| 当前资产 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 非流动资产 | ||||||||||||||||
| 总资产 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 流动负债 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 非流动负债 | ||||||||||||||||
| 总负债 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 非控股 权益 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 可归因于非控股权益的净 (亏损)收入 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ||||||||
截至2022年9月24日止三个月，综合VIE及其他非控股权益的净变动如下：
| 威尼斯 关爱者基金会，Inc. | Lax基金II集团，有限责任公司 | 自然 治疗公司 | 其他 非控股权益 | 共计 | ||||||||||||||||
| 截至2022年6月25日的余额 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||
| 净收益 (亏损) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 截至2022年9月24日的余额 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||
Le Cirque Rouge，LP(“OP”)是特拉华州的一家有限合伙企业，持有Treehouse Real Estate Investment Trust(“REIT”)拥有的几乎所有房地产资产，负责REIT的运作，并由REIT提供资金。 根据会计准则编纂(“ASC”)主题810“合并”(“ASC主题810”)，OP被确定为可变权益实体，根据与REIT的租赁关系和安排，公司在该实体中拥有隐含的可变权益。然而，本公司不是ASC主题810项下的主要受益者。因此，Le Cirque Rouge， LP不在合并财务报表中合并为可变利息实体。于截至2022年9月24日止三个月内，本公司继续于OP中拥有可变权益，除完成售卖及回租交易及REIT为各种租约的出租人外，并无向REIT提供任何财务或其他 支持，如“附注9-租赁”所述。
23
| 13. | 基于股份的薪酬 |
公司有一个股票和股权激励计划(“激励计划”)，根据该计划，公司可以向任何员工、高级管理人员、顾问、顾问或董事发行各种类型的股权工具。根据 激励计划可发行的股权工具类型包括股票期权、股票授予和限制性股票单位(加在一起，即“奖励”)。基于股票的薪酬费用被记录为一般和行政费用的一个组成部分。根据激励计划可颁发的最大奖励数量应由薪酬委员会或在没有薪酬委员会的情况下由 董事会确定。任何受奖励计划奖励的股票，如被没收、取消、到期而未行使、以现金结算或被使用或扣留以履行预扣税款义务，则应再次 用于奖励计划下的奖励。奖励的归属将由薪酬委员会或董事会决定，如果没有薪酬委员会的话。奖励的行使价格(如果适用)通常不低于奖励授予时的公平市场价值，并通常在5年后到期或好几年了。
截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月基于股份的薪酬支出摘要如下：
| 截至三个月 个月 | ||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 股票 期权 | $ | $ | ||||||
| 股票 补偿赠款 | ||||||||
| 受限的 股票授予 | ||||||||
| 合计 基于股份的薪酬 | $ | $ | ||||||
股票 期权
A 未偿还股票期权期初和期末余额对账如下：
| 股票期权数量为 个 | 加权平均 行使价 | |||||||
| 截至2022年6月25日的余额 | $ | |||||||
| 已没收 并已过期 | ( | ) | $ | ( | ) | |||
| 截至2022年9月24日的余额 | $ | |||||||
| 股票 截至2022年9月24日可行使的期权 | $ | |||||||
24
长期激励计划(“LTIP”)单位和LLC可赎回单位
A LTIP单位和有限责任公司可赎回单位的期初和期末余额的对账情况如下：
| 加权 | |||||||||||||
| LTIP 个单位 | 有限责任公司 | 平均值 | |||||||||||
| 已发布 和 | 可赎回 | 授予日期 | |||||||||||
| 杰出的 | 单位 | 公允价值 | |||||||||||
| 截至2022年6月25日和2022年9月24日的余额 | $ | ||||||||||||
受限的 个库存单位
A 已发行限制性股票单位期初和期末余额对账如下：
| 已发布
和 突出 | 既得利益 (1) | 加权平均 公允价值 | ||||||||||
| 截至2022年6月25日的余额 | $ | |||||||||||
| 没收限制性股票 (2) | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||
| 授予 限制性股票 | $ | |||||||||||
| 截至2022年9月24日的余额 | $ | |||||||||||
| (1) |
| (2) |
认股权证
A未清偿认股权证的期初和期末余额对账如下：
| 未偿还认股权证数量 | |||||||||||||||||
| 下属 有投票权的股份 | Mm
可以使用 可赎回股票 | 共计 | 加权平均 行使价 | ||||||||||||||
| 截至2022年6月25日的余额 | $ | ||||||||||||||||
| 过期 | ( | ) | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||||||
| 截至2022年9月24日的余额 | $ | ||||||||||||||||
25
| 14. | 每股亏损 |
以下是截至2022年9月24日的三个月和2021年9月25日的每股基本亏损和稀释每股亏损的对账：
| 截至三个月 个月 | ||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 持续经营的净亏损归属于MedMen企业股份有限公司的股东。 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 停产净收益(亏损) | ( | ) | ||||||
| 合计 净收益(亏损) | $ | $ | ( | ) | ||||
| 加权平均 未偿还股票-基本和稀释 | ||||||||
| 每股收益 (亏损)-基本和摊薄： | ||||||||
| 来自 可归属于MedMen Enterprise Inc.股东的持续运营。 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 来自 MedMen Enterprise Inc.股东应占的非持续运营。 | $ | $ | ( | ) | ||||
稀释后的每股亏损与每股基本亏损相同，因为行使可转换债券、长期股权投资计划股份单位、认股权证及购股权而发行的股份是反摊薄的。
26
| 15. | 一般费用和管理费用 |
在截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月内，一般和行政费用包括：
| 截至三个月 个月 | ||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 工资 和福利 | $ | $ | ||||||
| 专业费用 | ||||||||
| 租金 | ||||||||
| 许可证、费用和税费 | ||||||||
| 基于股份的薪酬 | ||||||||
| 交易成本 | ||||||||
| 其他 一般和行政 | ||||||||
| 一般和管理费用合计 | $ | $ | ||||||
27
| 16. | 其他 营业(收入)费用 |
在截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月内，其他运营(收入)支出包括：
| 截至三个月 个月 | ||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 处置资产损失 | $ | $ | ||||||
| 重组 和重组费用 | ||||||||
| 应收账款结算收益 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 租赁终止收益 | ( | ) | ||||||
| 其他 收入 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 其他营业(收入)费用合计 | $ | ( | ) | $ | ||||
在截至2022年9月24日的三个月内，公司录得1,521,650美元与加州和内华达州的种植设施相关的分租收入，作为综合经营报表中其他营业收入的组成部分。
28
| 17. | 所得税和递延所得税准备金 |
下表汇总了公司截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月的所得税支出和有效税率：
| 截至三个月 个月 | ||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 计提所得税前持续经营亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 收入 税费 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 有效税率 | - | % | - | % | ||||
我们 历来计算中期报告期间的所得税拨备，方法是将整个会计年度的年度有效税率(“Aetr”)估计应用于报告期间的“普通”收益或亏损(不包括不寻常或不常见的离散项目的税前收益或亏损)。对于截至2021年9月25日的三个月，我们确定 我们不能再使用Aetr可靠地估计所得税。Aetr估计对普通收入(亏损)和永久性差异的估计高度敏感，因此这些估计中的微小波动可能会导致公司的Aetr大幅波动。因此，我们使用年初至今的实际有效税率来计算截至2022年9月25日的三个月的所得税。
由于公司经营合法的大麻行业，公司受IRC第280E条关于美国联邦、伊利诺伊州、马萨诸塞州和纽约州所得税的限制，公司只能扣除与产品销售直接相关的费用 。这导致了IRC第280E条规定的不允许的普通业务费用和必要业务费用之间的永久性差异。然而，加利福尼亚州不符合IRC第280E条，因此，公司 在其加州特许经营税申报单上扣除所有运营费用。
公司约有总额12,230,000美元(含税3,240,000美元)的加拿大非资本亏损和6,000,000美元(含税1,620,000美元)的股票发行成本20(1)(E)余额。已确定损失税属性更有可能不会产生任何税收优惠。因此，本公司已就该利益入账全额估值津贴。由于IRC第280E条 未适用于加州特许经营税申报单，截至2022年6月25日，该公司的加州净营业亏损总额约为22,000,000美元，从2033年开始到期。本公司已评估其加州净营业亏损税项属性的实现情况，并根据更有可能的标准确定217,300,000美元将不会实现。
截至2022年9月24日的三个月的实际税率与截至2021年9月25日的三个月的实际税率不同 ，主要是由于公司的收入和相关的280E支出。公司与IRC第280E条限制相关的不可扣除费用 保持相对一致。
该公司在美国联邦司法管辖区、美国各州司法管辖区和加拿大提交所得税申报单。本公司一般在2014财年至本财年接受美国、各州和外国司法管辖区税务机关的审计。截至2022年9月24日，该公司拥有18,781,424美元未确认的税收优惠，所有这些都将减少所得税支出和实际税率，如果确认的话。于截至2022年9月24日止三个月内，本公司确认离散税支出净额为$
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| 18. | 承付款 和或有 |
或有事件
公司的运营受到各种地方和州法规的约束。未能遵守这些规定中的一个或多个 可能会导致罚款、限制其运营或丢失许可证，从而可能导致本公司停止运营。虽然公司管理层认为，截至2022年9月24日和2022年6月25日，公司遵守了适用的地方和州法规，但大麻法规仍在不断发展，并受到不同解释的影响。因此，该公司未来可能会受到监管部门的罚款、处罚或限制。
索赔 和诉讼
公司可能会不时卷入与正常业务过程中的运营索赔有关的诉讼。 截至2022年9月24日，没有任何悬而未决或具有威胁性的诉讼可以合理地评估为导致公司可能损失的 金额可以合理估计。因此，简明综合财务报表中并无与索偿及诉讼有关的应计项目。截至2022年9月24日，也没有任何诉讼中，公司的任何董事、高级管理人员或关联公司是本公司的反对方或拥有与本公司的 利益相反的重大利益。
2020年3月，马里科帕县亚利桑那州高等法院对该公司提起诉讼，涉及之前一笔收购的购买协议。马里科帕县亚利桑那州高等法院于2022年7月就所有指控作出了有利于公司的简易判决 。本公司目前正在向原告追回与诉讼相关的某些费用和成本。 本公司认为发生或有损失的可能性既不可能也不值得估计。因此，这些 财务报表中没有应计金额。
2020年4月，洛杉矶高等法院对本公司提出申诉，涉及一项拟议的收购，在该收购中，原告正就涉嫌违反合同和违反诚信与公平交易的默示契约寻求损害赔偿，以寻求声明救济和具体履行。该公司已提出反索赔，包括违反合同、违反本票、不当得利和声明救济。该公司认为发生或有亏损的可能性微乎其微。因此，财务报表中没有应计任何金额。
于2020年5月，本公司就一项购买协议及先前收购的担保本票向本公司提起诉讼。 本公司现正就违反合约、违反默示诚信契约及公平交易、普通法欺诈及证券欺诈等诉讼提出抗辩。原告要求赔偿金额目前无法合理评估的此类索赔。作为回应，该公司提出了反索赔，并正在寻求获得出售收益的权利，扣除担保本票项下的欠款。原告就超过担保本票的收益的权利的裁决提出上诉，该裁决被驳回。另外的索赔和反索赔目前存在争议。与公司反索赔相关的任何损失追回未记录在案。此外，出售所产生的净收益未确认为应收账款，因为该金额不能合理估计。
在 2020年9月和2020年5月，针对本公司的法律纠纷与前高级管理人员的离职有关，目前正在对所发放的遣散费进行争议。该公司认为亏损的可能性微乎其微。因此，没有为这些财务报表中的潜在损害设置金额 。
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2020年11月，与本公司前高管有关联的实体对本公司位于加利福尼亚州洛杉矶的一家子公司提起仲裁，声称 违反合同、违反诚实信用和公平交易的默示契约、欺诈和不当得利。索赔人通常根据证据要求损害赔偿和补偿性损害赔偿，包括损失的收入和其他福利、过去和未来、损失的收入和福利的利息、合理的律师费以及法院认为适当的其他和进一步的救济。公司 提出反索赔，包括违反相同的管理协议。仲裁目前定于2022年12月开庭审理。 诉讼还处于早期阶段，发生意外损失的可能性很小。因此，这些财务报表中没有设定潜在的 损害金额。
2021年10月，洛杉矶高等法院对该公司提起房产责任和疏忽诉讼，要求对疼痛和痛苦、残疾、精神和精神痛苦以及收入损失进行未指明的损害赔偿。这件事正在进行诉讼。该公司认为亏损的可能性微乎其微。因此，这些财务报表中没有为潜在损害设置金额 。
该公司是其多名房东根据租约提出的几项要求租金和损害赔偿的投诉的被告。2020年，一名房东在伊利诺伊州库克县巡回法院对该公司提起诉讼，称该公司未能履行其义务 在一处物业申请零售大麻许可证，并要求租金和损害赔偿。诉讼目前处于发现阶段 。如果诉讼得不到解决或解决，审判可能会在截至2023年的财年进行。2022年7月，一名房东向美国纽约南区地区法院提起诉讼，要求根据位于伊利诺伊州的房地产租赁获得损害赔偿。该公司被要求在2022年9月之前提交对投诉的答复。 之前试图解决与该房东的租赁纠纷的尝试失败了。2022年6月，公司的房东在其位于纽约尤蒂卡的种植中心对公司提出投诉，涉及购买种植中心旁边的土地的协议，该土地也归房东所有。原告寻求强制执行土地购买协议，并寻求损害赔偿。2022年4月，在该公司宣布计划出售其佛罗里达州业务后不久，该公司位于佛罗里达州坦帕市的药房所在地的房东提起诉讼，要求根据租约获得损害赔偿。公司在出售佛罗里达业务后保留了这份租约和诉讼，诉讼仍处于早期阶段，发生或有损失的可能性微乎其微。因此，这些财务报表中没有为潜在损害设置任何金额。
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| 19. | 相关的 方交易 |
公司董事会每人每季度收取200,000美元的费用其中三分之一以现金支付，三分之二 以B类从属投票权股份支付。
32
| 20. | 细分市场 信息 |
公司目前经营一个部门，即大麻产品的生产和销售，这是公司首席运营 决策者管理业务和做出经营决策的方式。本公司的种植业务对本公司的整体业务并不重要 。公司间的销售和交易在合并中被剔除。
33
| 21. | 收入 |
本公司按“附注20-分部信息”披露的一个部门经营，但根据ASC 606“与客户的合同收入”，本公司将按地理区域对其收入进行分类。按 州分列的收入情况如下：
| 截至三个月 个月 | ||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 加利福尼亚 | $ | $ | ||||||
| 内华达州 | ||||||||
| 伊利诺伊州 | ||||||||
| 亚利桑那州 | ||||||||
| 马萨诸塞州 | ||||||||
| 持续运营收入 | $ | $ | ||||||
| 停产业务收入 | ||||||||
| 总收入 | $ | $ | ||||||
34
| 22. | 停产 个运营 |
于2022年2月28日，本公司全资附属公司MME佛罗里达有限责任公司及其母公司MM Enterprise USA，LLC与Green Sentry Holdings，LLC(“买方”)订立了一项资产购买协议(“协议”)，出售本公司在佛罗里达州的全部资产，包括许可证、药房、库存和种植业务，并承担某些负债。
2022年8月22日，公司以6700万美元的最终成交价完成交易，
，其中包含$
停产作业的经营结果摘要如下：
| 截至三个月 个月 | ||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 收入 | $ | $ | ||||||
| 售出商品的成本 | ||||||||
| 毛利 | ||||||||
| 费用： | ||||||||
| 常规 和管理 | ||||||||
| 销售 和市场营销 | ||||||||
| 折旧和摊销 | ||||||||
| 减值费用 费用 | ( | ) | ||||||
| 处置资产和其他收入的收益 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 合计 (收入)支出 | ( | ) | ||||||
| 非持续经营收入 (亏损) | ( | ) | ||||||
| 其他 费用： | ||||||||
| 利息 费用 | ||||||||
| 债务贴现和贷款发放费的增加 | ||||||||
| 合计 其他费用 | ||||||||
| 计提所得税前非持续经营所得 (亏损) | ( | ) | ||||||
| 所得税优惠(费用)拨备 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 停产净收益(亏损) | $ | $ | ( | ) | ||||
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处置集团资产负债账面金额汇总如下：
| 9月24日， | 6月25日， | |||||||
| 2022 | 2022 | |||||||
| 包含 包含在非持续运营中的资产： | ||||||||
| 现金 和现金等价物 | $ | $ | ||||||
| 受限 现金 | ||||||||
| 应收账款和预付费用 | ||||||||
| 库存 | ||||||||
| 流动资产合计 (1) | ||||||||
| 财产和设备，净额 | ||||||||
| 运营 租赁使用权资产 | ||||||||
| 无形资产，净额 | ||||||||
| 其他 资产 | ||||||||
| 归类为持有待售的处置集团资产总额 | $ | $ | ||||||
| 计入非持续经营中的负债金额： | ||||||||
| 应付账款和应计负债 | $ | $ | ||||||
| 应缴所得税 | ( | ) | ||||||
| 其他 流动负债 | ||||||||
| 经营租赁负债的当期 部分 | ||||||||
| 融资租赁负债的流动部分 | ||||||||
| 流动负债合计 (1) | ||||||||
| 营业 租赁负债，扣除当期部分 | ||||||||
| 递延纳税义务 | ||||||||
| 应付票据 | ||||||||
| 非流动负债合计 (1) | ||||||||
| 归类为持有待售的处置集团负债总额 | $ | $ | ||||||
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| 23. | 后续 事件 |
本公司已评估截至该等简明综合财务报表发出之日止的后续事项，并已断定 并无任何后续事项需要在简明综合财务报表中确认或在简明综合财务报表附注中披露。
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项目2. 管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
本 管理层对MedMen Enterprise Inc.(“MedMen Enterprise”、“MedMen”、“The Company”、“We”或“Our”)财务状况和经营业绩的讨论和分析(“MD&A”)是针对截至2022年9月24日的三个月。以下讨论应结合简明综合财务报表和本10-Q表第1项中的附注，以及本公司于2022年9月9日提交给美国证券交易委员会的10-K表(“10-K表”)第8项中讨论的内容一并阅读，并由其全文加以限定。除历史信息外，本节讨论包含涉及风险和不确定性的前瞻性陈述 。由于许多原因，未来的结果可能与下文讨论的结果大不相同，包括“关于前瞻性陈述的披露”第1A项所述的风险。“风险因素”和本表格中的其他 。
我们 是一家较小的报告公司，如《交易法》第12b-2条所定义。因此，我们遗漏了适用的按比例披露规则所允许的本项目要求的某些信息 。
所有提及“$”和“美元”的 都是指美元。对加元的引用指的是加元。由于四舍五入，本MD&A中的某些合计、 小计和百分比可能无法对帐。
我们的财政年度为52/53周，在6月的最后一个星期六或7月的第一个星期六结束。就本中期而言，截至2022年9月24日及2021年9月25日止三个月指截至该三个月内的13个星期。
概述
MedMen 是一家总部位于美国的大麻零售商，通过其高端零售店、专有送货服务以及路边和店内提货，提供丰富的高质量产品选择，包括MedMen自有品牌、LuxLyte和MedMen Red。截至2022年9月24日，该公司在加利福尼亚州(13家)、纽约(4家)、内华达州(3家)、伊利诺伊州(1家)、马萨诸塞州(1家)和亚利桑那州(1家)经营着23家门店。
2022年8月22日，该公司完成了将其在佛罗里达州的业务，包括其许可证、药房、库存和种植业务，以67,000,000美元的最终销售价格出售给Green Sentry Holdings，LLC(“买方”)，其中包括63,000,000美元的现金和买方承担的4,000,000美元的债务。买方在成交时支付了40,000,000美元 ，在2022年9月15日支付了11,500,000美元，并要求在2023年3月15日或之前额外支付一次分期付款 1,500,000美元。截至2022年9月24日，在现金收益中的31,599,999美元用于偿还Hankey Capital的高级担保定期贷款后，公司的净收益为19,500,000美元。向公司 的交易所得将用于为Hankey Capital的运营提供资金并向Hankey Capital支付利息，同时高级担保定期贷款仍未偿还和违约。 此外，该公司还向买方授权在佛罗里达州使用“MedMen”商标，期限为两年，受解约权的约束，按季度收入收取费用。截至2022年9月24日，与佛罗里达相关的所有购买资产和承担的负债都不包括在我们的综合资产负债表中，我们佛罗里达业务在2022年8月22日之后的所有利润或亏损都包括在综合经营报表中。详情见项目1合并财务报表“附注22--非连续性业务” 。
新冠肺炎大流行
我们 不断应对新冠肺炎大流行的影响，有关这一问题的讨论可在2022年10-K表格中的项目1A“风险因素” 中找到。截至2022年9月24日的三个月，我们的业务和运营业绩继续受到新冠肺炎疫情的影响。对我们业务的整体影响仍然取决于疫情持续的时间长度、对消费者购买行为的影响、通货膨胀及其对我们筹集资金能力的影响程度，以及 为应对疫情而实施的政府法规的影响，目前所有这些都仍不确定。我们继续实施和评估 行动，以加强我们的财务状况，并支持我们业务和运营的连续性。
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运营结果
截至2022年9月24日的三个月与截至2021年9月25日的三个月相比，我们的 合并业绩(以百万美元为单位，不包括每股和百分比数据)如下：
| 截至三个月 个月 | ||||||||||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||||||||||
| ($ 单位：百万) | 2022 | 2021 | $ 更改 | % 更改 | ||||||||||||
| (未经审计) | (未经审计) | |||||||||||||||
| 收入 | $ | 30.0 | $ | 36.7 | $ | (6.7 | ) | (18 | %) | |||||||
| 售出商品的成本 | 15.2 | 19.3 | (4.1 | ) | (21 | %) | ||||||||||
| 毛利 | 14.9 | 17.4 | (2.5 | ) | (14 | %) | ||||||||||
| 运营费用 ： | ||||||||||||||||
| 常规 和管理 | 17.8 | 32.6 | (14.8 | ) | (45 | %) | ||||||||||
| 销售 和市场营销 | 0.4 | 0.6 | (0.2 | ) | (33 | %) | ||||||||||
| 折旧和摊销 | 3.9 | 5.8 | (1.9 | ) | (33 | %) | ||||||||||
| 未实现的或有对价公允价值变动 | (0.9 | ) | - | (0.9 | ) | - | ||||||||||
| 减值费用 费用 | 1.7 | 0.4 | 1.3 | 325 | % | |||||||||||
| 其他 营业(收入)费用 | (2.6 | ) | 2.2 | (4.8 | ) | (218 | %) | |||||||||
| 运营费用总额 | 20.5 | 41.7 | (21.3 | ) | (51 | %) | ||||||||||
| 运营亏损 | (5.6 | ) | (24.3 | ) | 18.7 | (77 | %) | |||||||||
| 营业外费用(收入)： | ||||||||||||||||
| 利息 费用 | 10.1 | 8.2 | 1.9 | 23 | % | |||||||||||
| 债务贴现和贷款发放费的增加 | 1.6 | 6.3 | (4.7 | ) | (75 | %) | ||||||||||
| 衍生品公允价值变动 | 0.8 | (2.1 | ) | 2.9 | (138 | %) | ||||||||||
| 债务清偿收益 | - | (10.2 | ) | 10.2 | (100 | %) | ||||||||||
| 营业外费用合计 | 12.4 | 2.2 | 10.2 | 464 | % | |||||||||||
| 计提所得税前持续经营亏损 | (18.1 | ) | (26.5 | ) | 8.4 | (32 | %) | |||||||||
| 所得税费用拨备 | (2.2 | ) | (19.7 | ) | 17.5 | (89 | %) | |||||||||
| 持续运营净亏损 | (20.3 | ) | (46.2 | ) | 25.9 | (56 | %) | |||||||||
| 非持续经营净收益(亏损)，税后净额 | 24.3 | (14.4 | ) | 38.7 | (269 | %) | ||||||||||
| 净收益(亏损) | 4.0 | (60.6 | ) | 64.6 | (107 | %) | ||||||||||
| 非控股权益可归因于净亏损 | (0.1 | ) | (5.3 | ) | 5.2 | (98 | %) | |||||||||
| 应占MedMen Enterprise Inc.股东的净收益(亏损)。 | $ | 4.2 | $ | (55.3 | ) | $ | 59.5 | (108 | %) | |||||||
| 来自持续运营的EBITDA (非GAAP) | $ | (2.5 | ) | $ | (5.7 | ) | $ | 3.2 | (56 | %) | ||||||
| 调整后的 持续运营EBITDA(非GAAP) | $ | (2.0 | ) | $ | (12.2 | ) | $ | 10.2 | (84 | %) | ||||||
39
收入
截至2022年9月24日的三个月的收入为3,000万美元，比截至2021年9月25日的三个月的收入3,670万美元减少了670万美元，降幅为18%。
在我们运营的各个州的收入 如下：
| 截至三个月 个月 | ||||||||||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||||||||||
| ($ 单位：百万) | 2022 | 2021 | $ 更改 | % 更改 | ||||||||||||
| 加利福尼亚 | $ | 19.9 | $ | 24.6 | $ | (4.7 | ) | (19 | %) | |||||||
| 内华达州 | 3.0 | 4.1 | (1.1 | ) | (27 | %) | ||||||||||
| 伊利诺伊州 | 3.5 | 4.3 | (0.8 | ) | (19 | %) | ||||||||||
| 亚利桑那州 | 2.8 | 3.7 | (0.9 | ) | (24 | %) | ||||||||||
| 马萨诸塞州 | 0.8 | - | 0.8 | - | ||||||||||||
| 继续 操作 | 30.0 | 36.7 | (6.7 | ) | (18 | %) | ||||||||||
| 停产 运营 | 3.6 | 7.3 | (3.7 | ) | (51 | %) | ||||||||||
| 总收入 | $ | 33.6 | $ | 44.0 | $ | (10.4 | ) | (24 | %) | |||||||
总体而言，在所有市场中，在本报告所述期间，我们所有市场的收入都出现了下降。
在加利福尼亚州，我们经历了同比下降470万美元(19%)的主要原因是购物篮规模较小， 商店流量不一致，转换率持平略有抵消。我们认为，我们也受到该州大麻供应状况的影响。加州目前正经历着高水平的大麻生产，我们认为 非法经营者以较低的价格向大麻消费者提供优质的大麻花充斥着非法市场。此外，关键市场，特别是西好莱坞的新药房的增加，以及这些药房正在推广的更积极的促销节奏，导致了饱和的市场，其中加州大麻消费者以折扣价格购买大麻产品的选择增加了 。在第一财季，我们更加关注产品组合 和产品选择，扩大了供应商关系，实施了允许的营销策略，并继续努力开发我们的 自有品牌产品。
在内华达州，前三个月的收入下降了110万美元，降幅为27%。我们经历了篮子规模以及流量和转换率的下降。内华达州指出，合法大麻销售的总体下降主要与成熟的产业、较低的可支配收入和严重依赖旅游业的收入基础有关。
在伊利诺伊州，收入下降了80万美元，降幅为19%。我们继续面临来自周边市政当局颁发的额外许可证的市场压力，这是伊利诺伊州促进平等和为消费者提供便利地点的努力的一部分。我们在测试新的促销消息方面做出了很大努力，如果营销得当，可以增加客流量和收入。
在亚利桑那州，这一时期的收入减少了90万美元，降幅为24%。这一下降的原因是医用大麻销售下降，原因是娱乐性大麻产业日趋成熟。亚利桑那州新开的药房也在增加，与加利福尼亚州类似， 导致市场饱和。加剧药房开业增加的是，这些药房增加了积极的促销节奏 。我们继续努力寻找能够满足医疗和娱乐客户需求的最佳产品选择，并计划从我们在梅萨的种植设施中开发更多的自有品牌产品。
40
在马萨诸塞州，我们位于芬威公园附近的商店于2021年12月开业，在此报告期内没有可比的销售额。
在我们的第一个财季，我们完成了佛罗里达资产的出售。我们继续持有我们位于纽约的资产待售，这些资产 显示为非连续性业务。
销货成本和毛利
截至2022年9月24日的三个月的销售成本为1,520万美元，而截至2021年9月25日的三个月的销售成本为1,930万美元，减少了410万美元，降幅为21%。第一财季的毛利为1,490万美元，毛利率为50%，上年同期为1,740万美元，毛利率为47%。毛利率的提高 源于我们不断努力开发供应商计划，以降低我们销售的商品成本，以及我们成功地 降低了我们种植中心的生产成本。
运营费用
截至2022年9月24日的三个月的运营费用为2050万美元，与截至2021年9月25日的三个月的4170万美元相比，减少了2130万美元，降幅为51%。这些变化可归因于下文讨论的因素。
截至2022年9月24日的三个月的一般和行政费用(“G&A”)为1,780万美元，而去年同期为3,260万美元。这三个月的总体下降主要是由于公司的企业成本节约战略。G&A减少的主要驱动因素包括专业费用(610万美元)、工资支出(300万美元)、许可证和费用(150万美元)、交易成本(120万美元)和租金支付(110万美元)。管理层将继续专注于减少全公司范围的并购。我们预计2023财年并购将比上一财年继续减少。
在截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月中，销售和营销费用保持相对稳定，分别为40万美元和60万美元。
截至2022年9月24日的三个月的折旧和摊销为390万美元，而去年同期为580万美元。整体减少是由于2022年第四季度录得资产减值及新资本项目延迟所致。我们目前正在评估继续扩建我们一些尚未开放或建设的地点的长期好处。 我们正在与加州、伊利诺伊州和马萨诸塞州未完工地点的房东谈判，以努力实现对所有各方的最佳结果，包括在这些可能阻碍市场价值的未完工地点附近生活和工作的社区。
截至2022年9月24日的三个月的减值支出为170万美元，而截至2021年9月25日的三个月的减值支出为40万美元。在本期间，该公司注销了大约170万美元的在建工程。
截至2022年9月24日的三个月的其他运营(收入)支出为260万美元，而截至2021年9月25日的三个月的运营(收入)支出为220万美元。其他营运(收入)开支减少(480万美元)主要是由于重组开支减少(200万美元)，加上终止租赁收益160万美元及转租收入150万美元，而同期则为零。
41
营业外费用
截至2022年9月24日的三个月的营业外支出为1,240万美元，而去年同期为220万美元。营业外费用的增加主要是由于上一财年第一季度确认的债务清偿获得了1020万美元的收益，而本财季则为零。这被2023财政年度第一季度高级担保定期贷款本金偿还所导致的债务贴现增加减少3160万美元和衍生工具公允价值变动减少(290万美元)所抵消。
所得税拨备
MedMen 须在其经营所在的司法管辖区缴纳所得税，因此，所得税开支是按司法管辖区分配应课税收入的函数，以及影响应税事件时间安排的各种活动。由于我们经营的是合法的大麻行业，我们受到国内收入法(IRC)第280E条的限制，根据该条款，我们只能 扣除与产品销售直接相关的费用。这导致了普通业务和必要业务之间的永久性差异 根据IRC第280E条，被认为是不允许的费用，并且实际税率高于大多数行业。然而，加利福尼亚州不符合IRC第280E条，因此，我们在MedMen的加州特许经营税申报单上扣除所有运营费用。
截至2022年9月24日的三个月的所得税拨备为220万美元，而截至2021年9月25日的三个月的所得税支出拨备为1970万美元，这主要是由于公司的预测收入 和IRC第280E条的相关支出。
净亏损
截至2022年9月24日的三个月，持续运营净亏损为2,030万美元，与截至2021年9月25日的三个月的4,620万美元相比，减少了2,590万美元。在2023财年第一季度，持续运营的净亏损受到公司持续努力优化销售、一般和管理成本以及适当规模的影响 公司的公司基础设施。
非公认会计准则 财务指标
来自持续运营的EBITDA 和来自持续运营的调整后的EBITDA是GAAP中没有定义的财务指标。我们将EBITDA定义为扣除利息、所得税、折旧和摊销前的净收益(亏损)或“收益”。我们将经调整EBITDA定义为：(I)交易成本及重组成本；(Ii)基于非现金股份的薪酬开支；(Iii)衍生负债及或有代价的公允价值变动；(Iv)出售资产、出售资产、清偿债务及终止租赁所产生的(收益)亏损；及(V)非现金营运成本的其他一次性费用。这些财务计量 是从GAAP净收入(损失)计量调整而来的指标，目的是为读者提供标准化指标 ，使整个大麻行业的比较更有意义，并删除可能扭曲GAAP净收入计量的非经常性、不定期和一次性项目 。我们行业中的其他公司可能会以不同的方式计算此指标，从而限制了它们作为比较指标的有用性。
42
将GAAP衡量标准与非GAAP财务衡量标准进行对账
下表对持续运营的EBITDA净亏损和持续运营的调整后EBITDA进行了核对。
| 截至三个月 个月 | ||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||
| ($ 单位：百万) | 2022 | 2021 | ||||||
| 净收益(亏损) | $ | 4.0 | $ | (60.6 | ) | |||
| 减去： 非持续经营净(收入)亏损，税后净额 | (24.3 | ) | 14.4 | |||||
| 添加 (扣除)以下影响： | ||||||||
| 净利息和其他融资成本(1) | 11.6 | 14.5 | ||||||
| 所得税拨备 | 2.2 | 19.7 | ||||||
| 摊销和折旧 | 4.0 | 6.3 | ||||||
| 总计 个调整 | 17.8 | 40.5 | ||||||
| EBITDA 来自持续运营 | $ | (2.5 | ) | $ | (5.7 | ) | ||
| 添加 (扣除)以下影响： | ||||||||
| 交易成本和重组成本 | $ | 0.9 | $ | 4.0 | ||||
| 基于股份的薪酬 | 0.9 | 1.6 | ||||||
| 衍生负债公允价值变动 | 0.8 | (2.1 | ) | |||||
| 或有对价公允价值变动 | (0.9 | ) | - | |||||
| (收益) 租赁终止亏损 | (1.6 | ) | - | |||||
| (收益) 债务清偿损失 | - | (10.2 | ) | |||||
| (收益) 处置资产损失 | 0.2 | - | ||||||
| 转租收入 | (1.5 | ) | - | |||||
| 减值费用 费用 | 1.7 | 0.4 | ||||||
| 其他 非现金运营成本 | - | (0.2 | ) | |||||
| 总计 个调整 | $ | 0.5 | $ | (6.5 | ) | |||
| 持续运营调整后的EBITDA | $ | (2.0 | ) | $ | (12.2 | ) | ||
| (1) | 本期的净利息和其他融资成本现在包括债务的增加 截至2022年9月24日的三个月的贴现和贷款费用160万美元。前一年截至2021年9月25日的三个月的630万美元已重新分类，以便与本年度的列报保持一致。债务贴现的增加 以前从持续运营的EBITDA净亏损和持续运营的调整后EBITDA的对账中剔除。 |
43
来自持续运营的EBITDA 代表公司当前的运营盈利能力和产生现金流的能力，并包括 重大非现金运营成本。考虑到这些调整，本公司截至2022年9月24日的三个月的持续运营EBITDA为250万美元(br})，而上一季度为(570万美元)。持续经营业务的EBITDA 的变化主要是由于公司继续实施成本节约战略，以及加州和内华达州的种植设施的运营成本下降，这是因为许可和管理协议包括较低的租金。
截至2022年9月24日的三个月，持续运营的调整后EBITDA为200万美元，而截至2021年9月25日的三个月为1220万美元 。这一改善主要是由于一般和行政费用的减少。 随着公司努力实现盈利，预计公司的财务业绩将进一步改善，再加上资产负债表的大幅去杠杆化，将重新定位公司的增长。
有关管理层未来前景的进一步讨论，请参阅项目2“流动性和资本资源”。
现金流
下表汇总了公司截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月的综合现金流：
| 截至三个月 个月 | ||||||||||||||||
| 9月24日， | 9月25日， | |||||||||||||||
| ($ 单位：百万) | 2022 | 2021 | $ 更改 | % 更改 | ||||||||||||
| 净额 经营活动中使用的现金 | $ | (9.6 | ) | $ | (23.0 | ) | $ | 13.4 | (58 | %) | ||||||
| 净额 由投资活动提供(用于)的现金 | 51.5 | (3.6 | ) | 55.1 | (1,531 | %) | ||||||||||
| 净额 融资活动提供的现金(用于 | (31.6 | ) | 93.2 | (124.8 | ) | (134 | %) | |||||||||
| 现金和现金等价物净增长 | 10.3 | 66.6 | (56.3 | ) | (85 | %) | ||||||||||
| 持有待售资产中包含的现金 | - | (0.3 | ) | 0.3 | 100 | % | ||||||||||
| 期初现金 和现金等价物 | 10.8 | 11.6 | (0.8 | ) | (7 | %) | ||||||||||
| 期末现金 和现金等价物 | $ | 21.1 | $ | 77.9 | $ | (56.8 | ) | (73 | %) | |||||||
经营活动现金流
截至2022年9月24日的三个月，经营活动中使用的现金净额为960万美元，与截至2021年9月25日的三个月的2300万美元相比，减少了1340万美元。减少的主要原因是上文“业务结果”中所述的一般费用和行政费用的减少。
投资活动现金流
截至2022年9月24日的三个月，投资活动提供的净现金为5,150万美元，而前一年投资活动使用的现金净额为360万美元 。这主要是由于本季度出售该公司在佛罗里达州的业务所获得的5150万美元现金收益。
44
融资活动的现金流
截至2022年9月24日的三个月，融资活动使用的现金净额为3,160万美元，而截至2021年9月25日的三个月，融资活动提供的现金净额为9,320万美元。在本期内，公司使用出售其佛罗里达业务的现金收益中的3160万美元偿还高级担保期限贷款的本金 。鉴于于上一期间，本公司完成了与Serruya Private Equity Inc.(“SPE”)的私募配售 ，从而获得了1.0亿美元的股权投资。
财务状况和持续经营
截至2022年9月24日，公司的现金和现金等价物为2,110万美元，营运资本赤字为1.349亿美元。 截至2022年9月24日和2021年9月25日的三个月，公司持续运营净亏损分别为2,030万美元和4,620万美元。上述情况令人对本公司自本简明综合财务报表发布起至少一年内履行其债务的能力产生重大怀疑，因此， 继续作为持续经营的企业的能力。
公司计划继续通过实施成本节约计划和各种战略行动为其运营提供资金，包括与我们的主租赁房东和其他房东成功谈判降低占用成本，剥离非核心资产 包括但不限于当前待售的资产集团纽约，以及继续其持续的市场扩张和零售收入增长的收入战略 。我们还需要从有担保的 优先贷款人那里获得违约债务的延期或再融资。我们2023财年的年度运营计划预计我们将能够管理我们的持续运营。然而，我们的 现金需求很大，以目前的运营现金流无法实现。如果上述战略行动因任何原因无法实施，将对公司的财务状况产生重大负面影响。此外，我们预计 将继续管理公司的运营费用，并通过推迟新店开发、永久或暂时关闭被认为表现低于预期的门店和/或实施其他重组活动来减少预计的现金需求。此外，新冠肺炎和全球疫情对更广泛的零售环境的影响 也可能对公司的财务状况、经营业绩、股权和/或其获得资本和未来融资产生重大影响。
截至2022年9月24日，随附的综合财务报表以持续经营为基础编制，考虑了正常业务过程中资产的变现和负债的清偿。随附的简明综合财务报表不包括任何调整，以反映未来可能对资产的可回收性和分类或负债的金额和分类产生的影响，这些影响可能源于与我们继续经营的能力有关的不确定性 。
下表汇总了公司截至2022年9月24日和2022年6月25日的财务状况的某些方面：
| 9月24日， | 6月25日， | |||||||||||||||
| ($ 单位：百万) | 2022 | 2022 | $ 更改 | % 更改 | ||||||||||||
| 现金 和现金等价物 | $ | 21.1 | $ | 10.8 | $ | 10.3 | 95 | % | ||||||||
| 流动资产合计 | $ | 98.7 | $ | 161.5 | $ | (62.8 | ) | (39 | %) | |||||||
| 总资产 | $ | 251.1 | $ | 323.2 | $ | (72.1 | ) | (22 | %) | |||||||
| 流动负债合计 | $ | 233.6 | $ | 319.6 | $ | (86.0 | ) | (27 | %) | |||||||
| 应付票据 ，扣除当期部分 | $ | 74.9 | $ | 206.4 | $ | (131.5 | ) | (64 | %) | |||||||
| 总负债 | $ | 564.7 | $ | 641.7 | $ | (77.0 | ) | (12 | %) | |||||||
| 股东权益合计 | $ | (313.6 | ) | $ | (318.5 | ) | $ | 4.9 | (2 | %) | ||||||
| 营运资本赤字 | $ | (134.9 | ) | $ | (158.1 | ) | $ | 23.2 | (15 | %) | ||||||
45
2022年8月，公司完成了对佛罗里达州业务的出售，最终售价为67,000,000美元，其中包括63,000,000美元现金和4,000,000美元将由买方承担的负债。买方在成交时支付了40,000,000美元 现金，2023年9月15日支付了11,500,000美元，并被要求在2023年3月15日或之前额外支付11,500,000美元的分期付款。在2022财年第三季度，在向Hankey Capital偿还了31,599,999美元的高级担保定期贷款本金后，公司的净收益为19,558,947美元。截至2022年9月24日，仍有1,500,000美元的最终现金付款到期并应收。 截至2022年9月24日，高级担保定期贷款仍未偿还和违约。
营运资金赤字改善2,320万美元，主要是由于于2022年7月31日和2022年8月1日到期的高级担保定期贷款本金偿还3,160万美元。零售业务的持续运营和增长以及对公司财务资源的持续管理将对公司的营运资本产生重大影响。为营运资金需求提供资金的能力还将取决于公司筹集额外债务和股权融资的能力 以及执行成本节约计划的能力。
流动性 与资本资源
流动性的主要需求是为企业的营运资金需求提供资金，包括运营现有许可证、资本支出、偿债和收购。流动资金的主要来源主要是私人和/或公共融资，其次是销售产生的现金。为运营提供资金、进行计划的资本支出、执行增长/收购战略、按计划支付债务和租金以及偿还或再融资债务的能力取决于公司未来的经营业绩和现金流，这受当时的经济状况以及财务、商业和其他因素的影响，其中一些因素是公司无法控制的。流动性风险是指公司将无法履行与财务负债相关的财务义务的风险。公司通过管理资本结构来管理流动性风险。
表外安排 表内安排
本公司并无重大未披露的表外安排对其经营业绩、财务状况、收入或开支、流动资金、资本支出或资本资源具有或合理地可能产生当前或未来的影响，而该等安排对投资者而言是 重大的。
关键会计政策、重大判断和估计以及最近的会计公告
在截至2022年6月25日的财政年度的Form 10中所包括的“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中提供的信息中，关键会计政策、估计和假设没有 对截至 和截至2022年9月24日的财政季度的简明综合财务报表中确认的金额产生重大影响。最近采用的会计准则见第1项简明合并财务报表中的“附注2--重要会计政策摘要” 。有关公司关键会计估计的更多信息，请参阅截至2022年6月25日的10-K年度报告中的“第二部分，第7项：管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析”。此外，在截至2022年6月25日的财政年度的Form 10-K年度报告的第 i部分“项目8.财务报表和补充数据”中详细介绍了我们的关键会计政策和最近的会计声明。
46
与关联方的交易
截至2022年9月24日和2022年6月25日，合并资产负债表中未记录任何应付或应付关联方的金额。请参阅截至2022年9月24日的三个月合并财务报表的“附注19-关联方往来” 第1项。
公司董事会每个季度收取200,000美元的费用，其中三分之一以现金支付，三分之二以B类从属投票股支付。
高级 担保可转换信贷安排
截至2022年9月24日，本公司已从可转换贷款中提取总计1.65亿美元，累计支付实物利息4520万美元，总加权平均转换价格约为每股0.24美元，以及总计196,327,593份权证，加权平均行使价格为每股0.17美元。
新兴的 成长型公司状态
公司是交易法第2(A)节所界定的“新兴成长型公司”，经2012年初创企业法案修订，或就业法案规定，新兴成长型公司可利用交易法第13(A)节规定的延长过渡期，以遵守适用于上市公司的新会计准则或修订后的会计准则。公司选择利用这一延长的过渡期，由于此次选举，我们的财务报表可能无法与符合上市公司生效日期的公司进行比较。
项目3.关于市场风险的定量和定性披露
信息 不需要由较小的报告公司提交。
项目4. 控制和程序
对披露控制和程序进行评估
根据经修订的1934年《证券交易法》(下称《交易法》)下的规则13a-15(B)和15-d-15(B)，截至2022年9月24日，公司在包括公司首席执行官和首席财务官在内的公司管理层的参与下，对截至本报告所述期间结束时公司披露控制和程序的有效性进行了评估。
《交易法》第13a-15(E) 和15d-15(E)条规定的披露控制和程序一词是指公司的控制和其他程序，旨在确保公司在根据交易法提交或提交的报告中要求披露的信息在美国证券交易委员会规则和表格规定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告。披露控制和程序包括但不限于 控制和程序，旨在确保公司根据《交易法》提交或提交的报告中要求披露的信息得到积累，并酌情传达给公司管理层，包括其主要高管和主要财务官，以便及时做出有关要求披露的决定。
基于该评估和对本文所述重大弱点的识别，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，我们的披露控制和程序在合理的保证水平下，截至上一财年结束(2022年6月25日)没有有效，并在本报告涵盖的期间结束时继续 。
47
财务报告内部控制变更
在2022财年，管理层发现了一个重大弱点，决定了公司的财务记录保存流程存在缺陷，并且没有对期末对账流程进行有效控制。对账过程的执行方式不能及时发现并纠正错误，包括：
| ● | 总分类账不会定期审查可能无法追回或无法生存的资产， | |
| ● | 未执行资产负债表账户对账和手动日记帐分录的审查程序，以及 | |
| ● | 某些 帐户和余额未定期对帐，和/或正在完成的帐户对帐无法正确处理或调整对帐项目。 |
管理层计划实施 旨在改善财务报告内部控制的措施，以标准化材料账户和余额的每月对账流程和正式程序，以弥补上述重大弱点。会计系统中记录的重要非标准日记帐分录 将审查各种适用的会计断言，包括可恢复性和有效性。 虽然公司正在积极实施其补救工作，以解决这一内部控制弱点，但我们已采取的 行动将受到持续审查，并得到管理层的确认和测试。因此，在新的控制程序实施足够长的时间并且管理层得出结论认为这些控制措施正在有效运行之前，将不会认为重大弱点得到完全补救，我们预计这些控制措施将在接下来的几个月内发生。
除上述 外，于截至2022年9月24日止三个月内，我们对财务报告的内部控制并无重大影响或合理地可能会对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变动。
控制有效性的固有限制
我们的管理层，包括首席执行官和首席财务官，不希望我们的披露控制或我们对财务报告的内部控制能够防止或发现所有错误和所有欺诈。无论控制系统的设计和操作有多好， 只能提供合理的、而不是绝对的保证，确保控制系统的目标能够实现。控制系统的设计必须反映这样一个事实，即存在资源限制，并且控制的好处必须相对于其成本来考虑。 此外，由于所有控制系统的固有限制，任何控制评估都不能绝对保证不会发生可归因于错误或欺诈的错误陈述，或者公司内的所有控制问题和舞弊实例都已被检测到。这些固有的限制包括这样的现实：决策过程中的判断可能是错误的，故障可能会因为简单的错误或错误而发生。控制也可以通过一些人的个人行为、两个或更多人的串通或通过控制的管理优先来规避。任何控制系统的设计在一定程度上都是基于对未来事件可能性的某些假设 ，并且不能保证任何设计在所有潜在的未来条件下都能成功实现其声明的目标。对未来期间控制有效性的任何评估都会受到风险的影响。 随着时间的推移，控制可能会因为条件的变化或对政策或程序的遵守程度的恶化而变得不充分。由于具有成本效益的控制系统的固有限制，由于错误或欺诈而导致的错误陈述可能会 发生而不会被发现。
48
第二部分--其他信息
项目1. 法律程序
除以下所述的 外，在本报告所涵盖的财政季度内，我们的法律诉讼没有实质性进展 我们于2022年9月9日提交的Form 10-K年度报告中披露了这些进展。
2022年10月6日，公司与Charles Coburn、Daryll DeSantis、Unisys Technical Solutions、LLC和Delsantro Investments LLC就这些各方于2020年5月26日提出的申诉和公司的反诉(“Unisys诉讼”)达成和解和相互释放协议。该协议解决了Unisys的诉讼，并保留了公司根据破产法院的命令从原告和交叉被告Charles Coburn的破产财产按比例分配的权利。
2022年7月11日，雷神股权集团的附属公司Thor 952 Fulton Street，LLC向纽约南区美国地区法院提起诉讼，指控未来交易 控股公司、MM Enterprise USA，LLC和本公司要求与位于伊利诺伊州的一处商业地产租赁有关的损害赔偿约950,960美元，该商业地产租赁指定用作大麻药房，声称具有多样性管辖权。 2022年9月16日，该公司采取行动驳回此案，理由是合同标的根据联邦法律是非法的。此后，原告提出了自愿解雇的请求。2022年10月17日，美国地区法院批准了原告提出的自愿驳回申诉的动议，但不构成损害。2022年10月19日，Future Transaction Holdings，LLC，MM Enterprises，LLC和本公司根据联邦宣判法案对Thor 942 Fulton Street，LLC提起诉讼。
项目1A. 风险因素
较小的报告公司不需要提供本项目所需的信息。
项目2. 未登记的股权证券销售和收益的使用
没有。
发行人和关联购买者购买股票证券
没有。
第3项。 高级证券违约
见“附注10--应付票据”第一部分“简明合并财务报表附注 ”中关于高级担保定期贷款的讨论，作为参考并入本项目。
项目4. 煤矿安全信息披露
不适用 。
49
第5项。 其他信息
根据截至2022年9月21日的决议，作为Record先生自2022年4月24日被任命为首席执行官以来为公司服务的代价，董事会有效地批准了171,429美元的现金奖金 ，其中包括成功指导公司出售其佛罗里达资产。这笔款项是指根据其委任时录入的雇用条款，已到期应付Record先生的款项；但他现在将收取现金以代替回购单位，该期间自其获委任之日起至 止至董事会决议日期为止。董事会还批准了根据公司2018年股票和激励计划向Record先生授予价值3,000,000美元的期权，为期五年，以每股0.051968美元的行使价购买附属投票权股票，并于授予日期授予三分之一，并于2023年4月24日和2024年4月24日分别授予三分之一。 决议指示公司通过应用Black Scholes期权定价模型来确定将发行的期权数量 。除非董事会根据记录先生的行为或表现决定终止记录先生的职务，否则期权将在控制权变更或记录先生终止CEO职位时自动授予。控制权变更通常包括收购本公司50%的有投票权证券、合并或出售本公司的全部或几乎所有资产。根据他的雇佣条款，Record先生将继续获得416,000美元的年薪，并有资格在他担任首席执行官期间每周额外获得最多8,000美元(“奖金”)。, 其中一半将以现金支付，另一半将以RSU支付。奖金将在董事会批准后按季度支付，且不受任何具体要求的影响，除非董事会 合理地认定Record先生的表现未达到最低可接受标准，或Mr Record因行为或业绩而终止 。授予的RSU数量将基于授予日期前在加拿大证券交易所或任何国家证券交易所交易的从属 投票权股票的过去10天成交量加权平均价格。
2022年10月18日，公司 董事会批准对董事薪酬进行修改，修改了向非雇员董事发行的附属投票权股数的计算方法 。公司非雇员董事将继续获得250,000美元的年费，其中三分之一 按季度以现金支付，三分之二以附属投票权股票支付。每一张董事现在每年将获得3,453,802股从属表决权股票，其中864,200股从属表决权股票将按季度授予，追溯至 2022年4月21日。
于2022年2月，本公司与Hankey Capital及STRATE Road Capital(“贷款人”)就该贷款执行第六次 修订，将优先担保定期贷款(“贷款”)的到期日延长至2022年7月31日，并就 增量定期贷款(统称“定期贷款”)将到期日延长至2022年8月1日。第六条修改不修改当前利率 。第六项修订规定，根据本公司日期为2021年8月7日的高级担保可转换购买协议，关于超级英雄收购公司有条件购买定期贷款的最终文件必须在45天内输入，否则定期贷款的规定到期日必须到期。第六项修订要求公司在出售某些资产的情况下强制预付至少37,500,000美元，并就公司无法在延长的规定到期日之前支付定期贷款的战略 行动施加契约。在截至2022年9月24日的三个月内，公司用出售所得款项偿还了31,599,999美元的本金。截至2022年9月24日，该贷款仍处于违约状态，公司正在与贷款人进行持续谈判。
50
物品6. 展品
| 通过引用并入 | |||||||||||||
| 附件 编号： | 附件 说明 | 表格 | 文件 第 | 展品 | 提交日期 | 已提交/ 提供 个家具 兹 |
|||||||
| 10.1 | 2022年7月31日，佛罗里达MME，LLC，MM Enterprise USA，LLC和Green Sentry Holdings，LLC之间的第一次资产购买协议修正案 。 | 8-K | 000-56199 | 10.1 | 8/26/22 | ||||||||
| 10.2 | 2022年8月22日，佛罗里达州MME，LLC，MM Enterprise USA，LLC和Green Sentry Holdings，LLC之间的第二次资产购买协议修正案 | 8-K | 000-56199 | 10.2 | 8/26/22 | ||||||||
| 10.3 | 薪酬 董事会于2022年9月22日批准了CEO的薪酬条款(教育记录) | ✓ | |||||||||||
| 31.1 | 根据1934年《证券交易法》第13a-14(A)或15d-14(A)条颁发首席执行官证书。 | ✓ | |||||||||||
| 31.2 | 根据1934年《证券交易法》第13a-14(A)或15d-14(A)条颁发首席财务官证书。 | ✓ | |||||||||||
| 32.1* | 根据《美国法典》第18编第1350条，根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条 ，对首席执行官和首席财务官进行认证。 | ✓ | |||||||||||
| 101.INS | XBRL 实例文档-实例文档不显示在交互数据文件中，因为其XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中。 | ||||||||||||
| 101.SCH | XBRL 分类扩展架构文档。 | ✓ | |||||||||||
| 101.CAL | XBRL 分类扩展计算链接库文档。 | ✓ | |||||||||||
| 101.DEF | XBRL 分类扩展定义Linkbase文档。 | ✓ | |||||||||||
| 101.LAB | XBRL 分类扩展标签Linkbase文档。 | ✓ | |||||||||||
| 101.PRE | XBRL 分类扩展演示文稿Linkbase文档。 | ✓ | |||||||||||
| 104 | 封面 页面交互数据文件。(格式为内联XBRL，包含在附件101中。) | ✓ | |||||||||||
| * | 根据1934年《证券交易法》第18条的规定，本展品不应被视为已存档，也不应承担该条款的责任，也不应被视为通过引用将其纳入根据1933年《证券法》或《1934年证券交易法》提交的任何文件中，无论是在本文件的日期之前或之后，也不应考虑任何文件中的任何一般合并语言 。 |
51
签名
根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式授权以下签署人代表其签署本报告。
| 日期：2022年11月3日 | 梅德曼企业 公司 | |
| /s/ 安娜·鲍曼 | ||
| 发信人： | 安娜·鲍曼 | |
| ITS： | 首席财务官 | |
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