gte-20220930
000127344112/312022Q3错误00012734412022-01-012022-09-3000012734412022-10-31Xbrli：共享00012734412022-07-012022-09-30ISO 4217：美元00012734412021-07-012021-09-3000012734412021-01-012021-09-30ISO 4217：美元Xbrli：共享00012734412022-09-3000012734412021-12-3100012734412020-12-3100012734412021-09-300001273441美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-06-300001273441美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-06-300001273441美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-12-310001273441美国-美国公认会计准则：普通股成员2020-12-310001273441美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-07-012022-09-300001273441美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-07-012021-09-300001273441美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-01-012022-09-300001273441美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-01-012021-09-300001273441美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-09-300001273441美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-09-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-06-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-06-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-12-310001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2020-12-310001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-07-012022-09-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-07-012021-09-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-01-012022-09-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-01-012021-09-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-09-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-09-300001273441美国-公认会计准则：财政部股票成员2022-06-300001273441美国-公认会计准则：财政部股票成员2021-06-300001273441美国-公认会计准则：财政部股票成员2021-12-310001273441美国-公认会计准则：财政部股票成员2020-12-310001273441美国-公认会计准则：财政部股票成员2022-07-012022-09-300001273441美国-公认会计准则：财政部股票成员2022-09-300001273441美国-公认会计准则：财政部股票成员2021-09-300001273441美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-06-300001273441美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-06-300001273441美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-12-310001273441美国-公认会计准则：保留预付款成员2020-12-310001273441美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-07-012022-09-300001273441美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-07-012021-09-300001273441美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-01-012022-09-300001273441美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-01-012021-09-300001273441美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-09-300001273441美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-09-300001273441国家/地区：CO2022-01-012022-09-30Xbrli：纯0001273441GTE：ProvedOilandGasPropertiesMember2022-09-300001273441GTE：ProvedOilandGasPropertiesMember2021-12-310001273441GTE：未经证实的石油和天然气属性成员2022-09-300001273441GTE：未经证实的石油和天然气属性成员2021-12-310001273441美国-GAAP：石油和天然气财产成员2022-09-300001273441美国-GAAP：石油和天然气财产成员2021-12-310001273441Us-gaap:PropertyPlantAndEquipmentOtherTypesMember2022-09-300001273441Us-gaap:PropertyPlantAndEquipmentOtherTypesMember2021-12-310001273441SRT：克鲁德石油和NGLPerBarrelMembers2022-01-012022-09-30ISO 4217：美元Utr：bbl0001273441SRT：克鲁德石油和NGLPerBarrelMembers2021-01-012021-09-300001273441美国公认会计准则：RevolvingCreditFacilityMembers2022-09-300001273441美国公认会计准则：RevolvingCreditFacilityMembers2021-12-310001273441Gte:SixPointTwoFivePercentSeniorNotesdue2025Member美国-GAAP：老年人注意事项成员2022-09-300001273441Gte:SixPointTwoFivePercentSeniorNotesdue2025Member美国-GAAP：老年人注意事项成员2021-12-310001273441美国-GAAP：老年人注意事项成员Gte:SevenPointSevenFivePercentSeniorNotesdue2027Member2022-09-300001273441美国-GAAP：老年人注意事项成员Gte:SevenPointSevenFivePercentSeniorNotesdue2027Member2021-12-310001273441美国-GAAP：老年人注意事项成员2022-09-300001273441美国-GAAP：老年人注意事项成员2021-12-310001273441美国公认会计准则：RevolvingCreditFacilityMembersUS-GAAP：LineOfCreditMember2022-09-300001273441美国公认会计准则：RevolvingCreditFacilityMembersGTE：就绪性可用成员US-GAAP：LineOfCreditMember2022-09-300001273441GTE：其他选项成员美国公认会计准则：RevolvingCreditFacilityMembersUS-GAAP：LineOfCreditMember2022-09-300001273441美国公认会计准则：RevolvingCreditFacilityMembersGte:RiskFreeRateByFederalReserveBankOfNewYorkMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2022-01-012022-09-300001273441美国公认会计准则：RevolvingCreditFacilityMembersGte:RiskFreeRateByFederalReserveBankOfNewYorkMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2022-09-300001273441美国公认会计准则：RevolvingCreditFacilityMembersSRT：最小成员数US-GAAP：LineOfCreditMember2022-01-012022-09-300001273441美国公认会计准则：RevolvingCreditFacilityMembersUS-GAAP：场景计划成员US-GAAP：LineOfCreditMember2022-09-300001273441Gte:SixPointTwoFivePercentSeniorNotesdue2025Member美国-GAAP：老年人注意事项成员2022-07-012022-09-300001273441GTE：A2022计划成员SRT：最大成员数2022-09-300001273441SRT：最大成员数2022-08-220001273441GTE：A2022计划成员2022-07-012022-09-300001273441GTE：A2022计划成员2022-01-012022-09-300001273441GTE：PerformanceShareUnitsMember2021-12-310001273441GTE：延期共享单位成员2021-12-310001273441GTE：PerformanceShareUnitsMember2022-01-012022-09-300001273441GTE：延期共享单位成员2022-01-012022-09-300001273441GTE：PerformanceShareUnitsMember2022-09-300001273441GTE：延期共享单位成员2022-09-300001273441GTE：PerformanceShareUnitsMemberGTE：12月31日1月31日2022-01-012022-09-300001273441GTE：PerformanceShareUnitsMemberGTE：12月31日12020月2021-01-012021-09-300001273441美国-公认会计准则：员工股票期权成员2022-07-012022-09-300001273441美国-公认会计准则：员工股票期权成员2022-01-012022-09-300001273441美国-公认会计准则：员工股票期权成员2021-01-012021-09-300001273441美国-公认会计准则：员工股票期权成员2021-07-012021-09-300001273441美国-GAAP：与客户签订合同的收入美国公认会计准则：产品集中度风险成员2022-01-012022-09-300001273441美国-GAAP：与客户签订合同的收入美国公认会计准则：产品集中度风险成员2022-07-012022-09-300001273441美国-GAAP：与客户签订合同的收入美国公认会计准则：产品集中度风险成员2021-07-012021-09-300001273441美国-GAAP：与客户签订合同的收入美国公认会计准则：产品集中度风险成员2021-01-012021-09-300001273441美国-GAAP：与客户签订合同的收入国家/地区：COGTE：客户1成员美国公认会计准则：产品集中度风险成员2021-07-012021-09-300001273441美国-GAAP：与客户签订合同的收入国家/地区：CO美国公认会计准则：产品集中度风险成员GTE：客户2成员2021-07-012021-09-300001273441美国-GAAP：与客户签订合同的收入国家/地区：COGTE：客户1成员美国公认会计准则：产品集中度风险成员2022-01-012022-09-300001273441美国-GAAP：与客户签订合同的收入国家/地区：CO美国公认会计准则：产品集中度风险成员GTE：客户2成员2022-01-012022-09-300001273441美国-GAAP：与客户签订合同的收入国家/地区：COGTE：客户1成员美国公认会计准则：产品集中度风险成员2021-01-012021-09-300001273441美国-GAAP：与客户签订合同的收入国家/地区：CO美国公认会计准则：产品集中度风险成员GTE：客户2成员2021-01-012021-09-300001273441国家/地区：CO2021-01-012021-09-300001273441GTE：PetroTalcorp.Member2021-09-300001273441美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员2022-09-300001273441美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员2021-12-310001273441美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员GTE：延期共享单位成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员2022-09-300001273441美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员GTE：延期共享单位成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员2021-12-310001273441美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：非指定成员Gte:SixPointTwoFivePercentSeniorNotesdue2025Member美国-GAAP：老年人注意事项成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员2022-09-300001273441美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：非指定成员Gte:SixPointTwoFivePercentSeniorNotesdue2025Member美国-GAAP：老年人注意事项成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员2021-12-310001273441美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：老年人注意事项成员Gte:SevenPointSevenFivePercentSeniorNotesdue2027Member美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员2022-09-300001273441美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：老年人注意事项成员Gte:SevenPointSevenFivePercentSeniorNotesdue2027Member美国-公认会计准则：公允价值输入级别1成员2021-12-310001273441美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2022-09-300001273441美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2021-12-310001273441美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员2022-09-300001273441美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员2021-12-310001273441美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员2022-09-300001273441美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员2021-12-310001273441美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员GTE：PerformanceShareUnitsMember2022-09-300001273441美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员GTE：PerformanceShareUnitsMember2021-12-310001273441美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员2022-09-300001273441美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-公认会计准则：公允价值投入级别3成员2021-12-310001273441Gte:SixPointTwoFivePercentSeniorNotesdue2025Member美国-GAAP：老年人注意事项成员Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2022-09-300001273441美国-GAAP：老年人注意事项成员Gte:SevenPointSevenFivePercentSeniorNotesdue2027MemberUs-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2022-09-300001273441美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员Gte:SixPointTwoFivePercentSeniorNotesdue2025Member美国-GAAP：老年人注意事项成员2022-09-300001273441美国-公认会计准则：非指定成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员美国-GAAP：老年人注意事项成员Gte:SevenPointSevenFivePercentSeniorNotesdue2027Member2022-09-30


美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549
表格10-Q

(标记一)

☒ 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条规定的季度报告
截至本季度末2022年9月30日

或
☐ 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条提交的过渡报告
由_至_的过渡期
 
佣金文件编号001-34018
 
Gran Tiera Energy Inc.
(注册人的确切姓名载于其章程)
 
特拉华州98-0479924
(注册成立或组织的国家或其他司法管辖区)(国际税务局雇主身分证号码)
正街东南500号
卡尔加里，艾伯塔省加拿大T2G 1A6
(主要执行机构地址，包括邮政编码)
(403) 265-3221
(注册人的电话号码，包括区号)
根据该法第12(B)条登记的证券：
每个班级的标题交易代码注册的每个交易所的名称
普通股，每股票面价值0.001美元GTE
纽约证券交易所美国证券交易所
多伦多证券交易所
伦敦证券交易所

用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年《证券交易法》第13条或15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。是 ☒ No ☐

用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。
是   ☒ No ☐
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》规则12b-2中的大型加速申报公司、加速申报公司、较小报告公司和新兴成长型公司的定义。
大型加速文件服务器☐加速文件管理器☒
非加速文件服务器☐规模较小的报告公司☐
新兴成长型公司☐
 
如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易所法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐

用复选标记表示登记人是否为空壳公司(如该法第12b-2条所界定)。是☐不是 ☒

2022年10月31日，368,898,619 注册人的普通股发行了，面值为0.001美元。




Gran Tiera Energy Inc.

Form 10-Q季度报告

截至2022年9月30日的季度

目录
 
  页面
第一部分财务信息 
第1项。财务报表
3
第二项。管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析
16
第三项。关于市场风险的定量和定性披露
34
第四项。控制和程序
34
第II部其他信息
第1项。法律诉讼
35
第1A项。风险因素
35
第二项。未登记的股权证券销售和收益的使用
35
第六项。陈列品
36
签名
37
1

有关前瞻性陈述的警示性语言
 
这份Form 10-Q季度报告包括根据修订后的1933年证券法第27A条(“证券法”)和修订后的1934年证券交易法第21E条(“交易法”)作出的前瞻性陈述。除本季度报告10-Q表中包含的有关我们的财务状况、准备金的估计数量和净现值、业务战略、我们管理层对未来运营的计划和目标、契约遵守情况、资本支出计划和资本计划或支出变化的好处、我们的流动性、冠状病毒(新冠肺炎)大流行的影响的所有陈述外，以及前面、后面有或以其他方式包括“相信”、“预期”、“预期”、“打算”、“估计”、“项目”等词语的所有陈述，“目标”、“目标”、“计划”、“预算”、“目标”、“可能”、“应该”或类似的表述或这些表述的变体均为前瞻性表述。我们不能保证前瞻性陈述所依据的假设将被证明是正确的，或者即使正确，干预情况也不会出现导致实际结果与预期不同的情况。由于前瞻性陈述受风险和不确定因素的影响，实际结果可能与前瞻性陈述所表达或暗示的结果大不相同。有许多风险、不确定因素和其他重要因素可能导致我们的实际结果与前瞻性陈述大不相同，包括但不限于，我们的业务位于南美洲，游击队活动、罢工可能会出现意想不到的问题。, 当地封锁或抗议；可能出现影响我们产品生产、运输或销售的技术困难和运营困难；当地运营的其他中断；全球卫生事件(包括正在进行的新冠肺炎大流行)；影响石油和天然气的需求、供应、价格、差价或其他市场条件的全球和区域变化，包括通货膨胀和全球健康危机、俄罗斯入侵乌克兰，或由于实施或取消原油生产配额或欧佩克可能采取的其他行动，例如欧佩克最近决定减产和其他产油国以及由此产生的公司或第三方对这些变化采取的行动造成的变化；商品价格的变化，包括这些价格相对于历史或未来预期水平的波动或下降；当前全球经济和信贷状况对油价和石油消费的影响可能超过我们目前的预期的风险，这可能导致我们的战略和资本支出计划进一步修改；石油和天然气的价格和市场不可预测和不稳定；对冲的影响；任何特定油田的生产能力的准确性；地理、政治和天气条件可能影响我们产品的生产、运输或销售；我们执行其业务计划并实现当前举措的预期效益的能力；在开发目前拥有的资产方面可能出现意外延误和困难的风险；在经济可行的基础上更换储量和生产以及开发和管理储量的能力；测试和生产结果以及地震数据的准确性, 定价和成本估算(包括大宗商品定价和汇率)；计划勘探活动的风险概况；向下钻井的影响；注水和多阶段压裂刺激作业的影响；交付中断的程度和影响、设备性能和成本；第三方的行动；及时收到监管部门或其他所需的对我们经营活动的批准；勘探钻探未能导致商业油井；由于钻井设备和人员有限而导致的意外延误；我们普通股或债券的交易价格波动或下跌；这些风险包括：我们无法从政府计划中获得预期收益的风险，包括政府退税；我们获得新的信贷协议并遵守其信贷协议和契约中的财务契约并根据任何信贷协议进行借款的能力；以及我们在本10-Q表格季度报告中第II部分第1A项“风险因素”、在我们提交给美国证券交易委员会的2021年年度报告(“2021年表格10-K年度报告”)中以及在我们提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的其他文件中列出的那些因素。新冠肺炎疫情的史无前例的性质以及全球经济和石油天然气行业的波动性，包括病例死灰复燃、可能的变异和政府反应的不可预测性，使得前瞻性表述的准确性更加难以预测。本文中包含的信息是截至美国证券交易委员会提交给美国证券交易委员会的本季度报告10-Q表格的日期提供的，除非联邦证券法另有要求，否则我们不承担任何义务或承诺公开发布对本季度报告的任何更新或修订或撤回, 本季度报告中包含的任何前瞻性表述应反映我们对此的预期的任何变化，或任何前瞻性表述所依据的事件、条件或情况的任何变化。

石油和天然气术语词汇
 
在本文件中，下列缩写具有以下含义：
 
Bbl枪管
波普每天的石油桶
NAR特许权使用费后净额
 
销售量是指根据库存变化调整后的生产净现值。我们的石油和天然气储量报告为净资产收益率。我们的生产也报告为净资产收益率，除非另有特别说明，称为“未支付特许权使用费前的工作利益生产”。


2

第一部分-财务信息

第1项。财务报表
 
Gran Tiera Energy Inc.
简明合并业务报表(未经审计)
(千美元，不包括每股和每股金额)
截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
 2022202120222021
石油销售(附注7)
$168,397 $135,319 $548,751 $327,435 
 
费用
运营中41,837 38,448 116,266 95,366 
交通运输2,417 3,130 7,764 8,731 
耗尽、折旧和增值45,320 38,055 128,499 98,300 
一般事务及行政事务(注10)
8,114 6,497 30,286 25,991 
汇兑损失1,489 2,650 486 15,824 
衍生工具损失(附注10)
— 2,603 26,611 47,540 
其他金融工具收益— (13,634)— (12,425)
回购优先债券的收益
(注5)
(2,598)— (2,598)— 
利息支出(附注5)
11,421 13,608 35,743 41,355 
 108,000 91,357 343,057 320,682 
所得税前收入60,397 43,962 205,694 6,753 
所得税支出(回收)
当前(注8)
16,820 — 63,072 (14)
延期(注8)
4,914 8,955 36,868 26,809 
21,734 8,955 99,940 26,795 
净收益和综合收益(亏损)$38,663 $35,007 $105,754 $(20,042)
每股净收益(亏损)
-基本$0.11 $0.10 $0.29 $(0.05)
-稀释$0.10 $0.10 $0.28 $(0.05)
加权平均流通股-基本情况(附注6)
367,305,426 366,992,802 367,754,192 366,985,646 
加权平均已发行股份-摊薄(注6)
371,310,738 367,740,722 372,387,904 366,985,646 

(见简明综合财务报表附注)
3

Gran Tiera Energy Inc.
简明综合资产负债表(未经审计)
(千美元，不包括每股和每股金额)
 截至2022年9月30日截至2021年12月31日
资产  
流动资产  
现金及现金等价物(附注11)
$118,173 $26,109 
受限现金和现金等价物(附注11)
1,142 392 
应收账款10,694 13,185 
库存18,704 14,526 
应收税金(附注3)
52 45,506 
其他流动资产(附注10)
12,035 2,083 
流动资产总额160,800 101,801 
石油和天然气属性  
证明了933,343 859,580 
未经证实111,531 131,865 
石油和天然气总属性1,044,874 991,445 
其他资本资产11,143 4,352 
物业、厂房及设备合计(附注4)
1,056,017 995,797 
其他长期资产  
递延税项资产17,713 61,494 
应收税金(附注3)
25,952 17,522 
其他长期资产(附注10)
17,873 12,497 
其他长期资产总额61,538 91,513 
总资产$1,278,355 $1,189,111 
负债和股东权益  
流动负债  
应付账款和应计负债$181,017 $148,694 
长期债务的当期部分(附注5)
— 66,987 
衍生品— 2,976 
应缴税款(附注3)
25,888 6,620 
其他(附注6及10)
15,381 2,710 
流动负债总额222,286 227,987 
长期负债  
长期债务(附注5及10)
575,684 587,404 
资产报废债务58,657 54,525 
股权补偿赔偿责任(附注6及10)
17,826 13,718 
其他长期负债7,302 3,397 
长期负债总额659,469 659,044 
或有事项(附注9)
股东权益  
普通股(附注6)(368,882,887和367,144,500已发行的股票，358,149,185和367,144,500已发行普通股，面值$0.001每股，分别于2022年9月30日和2021年12月31日)
10,272 10,270 
额外实收资本1,290,711 1,287,582 
库存股(附注6)
(14,365)— 
赤字(890,018)(995,772)
股东权益总额396,600 302,080 
总负债与股东权益$1,278,355 $1,189,111 

(见简明综合财务报表附注)
4

Gran Tiera Energy Inc.
简明合并现金流量表(未经审计)
(以千美元计)
 截至9月30日的9个月，
 20222021
经营活动  
净收益(亏损)$105,754 $(20,042)
将净收益(亏损)调整为经营活动提供的现金净额： 
耗尽、折旧和增值128,499 98,300 
递延税费36,868 26,809 
基于股票的薪酬支出(附注6)
6,376 6,597 
债务发行成本摊销(附注5)
2,769 2,682 
未实现汇兑损失6,138 16,945 
回购优先债券的收益
(注5)		(2,598)— 
衍生工具损失26,611 47,540 
衍生工具的现金结算(26,611)(45,041)
其他金融工具收益— (12,425)
资产报废债务的现金结算(1,673)(483)
非现金租赁费用2,009 1,222 
租赁费(1,134)(1,239)
经营活动资产和负债净变动(附注11)
72,838 17,956 
经营活动提供的净现金355,846 138,821 
投资活动  
物业、厂房和设备的附加费(163,717)(109,650)
出售投资的收益，扣除交易成本— 14,632 
非现金投资营运资金变动(附注11)
3,255 709 
用于投资活动的现金净额(160,462)(94,309)
融资活动  
偿还债务(附注5)
(67,623)(40,125)
购回优先债券(附注5)
(17,274)— 
回购普通股(附注6)(14,365)— 
普通股发行收益，扣除发行成本2 — 
行使股票期权所得收益1,292 19 
租赁费(1,991)(1,269)
用于融资活动的现金净额(99,959)(41,375)
现金、现金等价物和限制性现金及现金等价物的汇兑损失(1,996)(528)
现金、现金等价物及限制性现金和现金等价物净增93,429 2,609 
现金、现金等价物以及受限现金和现金等价物，
期初(附注11)
31,404 17,523 
现金、现金等价物以及受限现金和现金等价物，
期末(附注11)
$124,833 $20,132 
补充现金流量披露(附注11)
  

(见简明综合财务报表附注)
5

Gran Tiera Energy Inc.
简明股东权益综合报表(未经审计)
(以千美元计)
 
 截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
 2022202120222021
股本  
期初余额$10,272 $10,270 $10,270 $10,270 
发行普通股(附注6)
— — 2 — 
期末余额10,272 10,270 10,272 10,270 
额外实收资本  
期初余额1,290,075 1,286,235 1,287,582 1,285,018 
股票期权的行使9 10 1,292 18 
股票薪酬(附注6)
627 648 1,837 1,857 
期末余额1,290,711 1,286,893 1,290,711 1,286,893 
库存股
期初余额— — — — 
购买库藏股(附注6)
(14,365)— (14,365)— 
期末余额(14,365)— (14,365)— 
赤字  
期初余额$(928,681)$(1,093,303)$(995,772)$(1,038,254)
净收益(亏损)38,663 35,007 105,754 (20,042)
期末余额(890,018)(1,058,296)(890,018)(1,058,296)
股东权益总额396,600 238,867 396,600 238,867 

(见简明综合财务报表附注)

6

Gran Tiera Energy Inc.
简明合并财务报表附注(未经审计)
(除非另有说明，否则以美元表示)
 
1. 业务说明
 
Gran Tiera Energy Inc.是特拉华州的一家公司(“公司”或“Gran Tiera”)，是一家专注于国际石油和天然气勘探和生产的上市公司，目前资产位于哥伦比亚和厄瓜多尔。

2. 重大会计政策
 
该等中期未经审核简明综合财务报表乃根据美国公认会计原则(“GAAP”)编制。本报告提供的信息反映了管理层认为为公平列报中期业绩所必需的所有正常经常性调整。

年度综合财务报表附注披露规定提供中期未经审计简明综合财务报表所需的额外披露。因此，这些未经审计的中期简明综合财务报表应与公司截至2021年12月31日及截至2021年12月31日的年度的综合财务报表一起阅读，这些综合财务报表包括在公司2021年年度报告Form 10-K中。

本公司的重要会计政策载于综合财务报表附注2，载于本公司2021年年报Form 10-K，并与该等中期未经审计简明综合财务报表所遵循的政策相同。自这些中期未经审计的简明综合财务报表发布之日起，该公司已对所有后续事件进行了评估。

3. 应收和应付税金

下表显示了应收和应付税款的细目，包括增值税(“增值税”)和所得税：

(以千美元计)截至2022年9月30日截至2021年12月31日
应收税金
当前
应收增值税$52 $21,918 
应收所得税— 23,588 
$52 $45,506 
长期的
应收所得税$25,952 $17,522 
应缴税金
当前
应缴增值税$6,425 $6,620 
应付所得税19,463 — 
$25,888 $6,620 
应收税金总额扣除应付税金后的净额$116 $56,408 







7

下表显示了以下确定期间的增值税和所得税应收款的变动情况：

(以千美元计)增值税应收(应付)应收所得税应收税金净额合计
截至2021年12月31日的余额
$15,298 $41,110 $56,408 
通过政府直接退款收取(376)(99)(475)
通过销售合同收款(124,655)— (124,655)
已缴纳的税款(1)
103,537 29,881 133,418 
当期税费— (63,072)(63,072)
汇兑损失(177)(1,331)(1,508)
余额，截至2022年9月30日
$(6,373)$6,489 $116 
(1)增值税是对某些商品和服务支付的，在哥伦比亚按以下税率征收19%

4. 物业、厂房及设备

(以千美元计)截至2022年9月30日截至2021年12月31日
石油和天然气性质  
证明了$4,500,932 $4,302,473 
未经证实111,531 131,865 
 4,612,463 4,434,338 
其他(1)
44,550 34,943 
4,657,013 4,469,281 
累计损耗、折旧和减值(3,600,996)(3,473,484)
$1,056,017 $995,797 
(1)“其他”类别包括#美元的经营权和融资租赁使用权资产。22.4百万美元，账面净值为$9.9截至2022年9月30日(2021年12月31日-$13.9百万美元，账面净值为$3.9百万)。

在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月内，公司没有上限测试减值损失。该公司平均使用布伦特压榨机冰价：$94.85及$60.12分别用于9月30日、2022年和2021年的上限测试计算。


8

5. 债务和债务发行成本

截至2022年9月30日和2021年12月31日，该公司的债务如下：
(以千美元计)截至2022年9月30日截至2021年12月31日
当前
循环信贷安排$— $67,500 
未摊销债务发行成本— (513)
$— $66,987 
长期的
6.25优先债券，2025年2月到期
$279,909 $300,000 
7.75优先债券，2027年5月到期
300,000 300,000 
未摊销债务发行成本(11,572)(14,030)
568,337 585,970 
长期租赁义务(1)
7,347 1,434 
$575,684 $587,404 
$575,684 $654,391 
(1) 租赁债务的当期部分已计入公司资产负债表上的应付帐款和应计负债，总额为#美元。2.6截至2022年9月30日(2021年12月31日-$3.3百万)。

于截至2022年9月30日止三个月内，本公司终止其先前的循环信贷安排协议，并与全球大宗商品行业的市场贷款人订立新的信贷安排协议。该信贷安排的借款基数最高可达#美元。150百万美元，连同$100作为2022年9月30日提供的初始承诺的100万美元，还可以选择额外的$50经本公司及贷款人双方同意，金额为百万元。信贷安排的利息基于纽约联邦储备银行公布的有担保隔夜融资利率加上信贷保证金6.0%，信用调整后的利差为0.26%。信贷安排项下的未支取款项计息为2.1每年%，基于可用金额。该信贷安排以公司在哥伦比亚的资产和经济权利为担保。它的最终到期日为2024年8月15日，如果满足某些条件，该日期可能会延长至2025年2月18日。提款的有效期限为6个月，自信贷安排之日起算。截至2022年9月30日，信贷安排仍未动用。

根据信贷安排的条款，该公司须遵守下列财务契约：

i.全球覆盖率至少为150%是使用截至最终到期日的公司综合未来现金流量的净现值计算的，折现日期为10在每个报告期内，信贷安排的未偿还金额比未偿还金额高出%。本公司综合未来现金流量的净现值须以80目前洲际交易所布伦特远期原油期货价格的%。

二、提前还款人寿保险比例至少150使用从开始日期到最终到期日根据商业合同交付的商品的估计合计价值计算的百分比80目前洲际交易所布伦特原油远期合约的%，并根据质量和运输折扣对信贷安排上的未偿还金额进行调整，包括支付给贷款人的利息和所有其他成本。

i.公司预计现金来源超过预计现金使用量至少多一倍的流动资金比率1.15每季度计入一年合并未来现金流的次数。未来现金流包括预期的运营现金流、预期较少的资本支出和某些其他调整。本公约中使用的商品定价假设必须是90预计未来现金流的现行布伦特远期条带的%。

截至2022年9月30日，公司遵守了上述所有公约。

于截至2022年9月30日止三个月内，本公司于公开市场回购20.1百万美元6.25现金代价为$的高级票据百分比17.3百万美元，包括应付利息#美元0.1百万美元。回购的结果是一美元。2.6百万美元的收益，其中包括注销递延融资费用#美元0.3百万美元。重新购买的6.25截至2022年9月30日，优先票据未注销，由公司作为国债持有。


9


利息支出

下表列出了随附的未经审计的中期简明综合经营报表中确认的利息支出总额：
截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
(以千美元计)2022202120222021
合同利息和其他融资费用$10,670 $12,701 $32,974 $38,673 
债务发行成本摊销751 907 2,769 2,682 
$11,421 $13,608 $35,743 $41,355 

6. 股本
普通股股份
于2021年12月31日发行及发行的股份367,144,500 
行使认股权而发行的股份1,738,387 
于2022年9月30日发行的股票368,882,887 
库存股(10,733,702)
于2022年9月30日发行及发行的股份358,149,185 
于截至2022年9月30日止三个月内，本公司透过多伦多证券交易所(“多伦多证券交易所”)的设施及加拿大的合资格另类交易平台实施股份回购计划(“2022计划”)。根据2022年计划，该公司能够以现行市场价格购买36,033,969普通股，相当于大约10截至2022年8月22日普通股已发行和已发行股份的百分比。2022年计划将于2023年8月31日或更早到期，如果10已达到最大份额百分比。回购取决于股票供应情况、当时的市场状况、公司股票的交易价格、公司的财务业绩和其他条件。

在截至2022年9月30日的三个月和九个月内，公司回购了10,733,702加权平均价为$$的股票1.34每股。回购的股份由本公司持有，并于2022年9月30日记录为库存股。

股权薪酬奖

下表提供了有关p的信息绩效库存单位(“PSU”)、递延股份单位(“DSU”)和截至2022年9月30日的九个月的股票期权活动：
PSUDSU股票期权
已发行股份单位数已发行股份单位数未偿还股票期权数量加权平均行权价/股票期权(元)
平衡，2021年12月31日30,365,196 5,710,764 17,848,722 1.20 
授与6,841,907 683,233 2,814,947 1.40 
已锻炼(4,396,646)— (1,738,387)0.74 
被没收(1,282,224)— (264,858)1.24 
过期— — (1,322,620)2.78 
平衡，2022年9月30日31,528,233 6,393,997 17,337,804 1.16 

截至2022年9月30日的三个月和九个月，0.2百万美元的基于股票的薪酬回收和6.4以股票为基础的薪酬支出分别为百万美元。截至2021年9月30日的三个月和九个月，1.1百万美元和美元6.6以股票为基础的薪酬支出分别为百万美元。

10

截至2022年9月30日，16.4百万美元(2021年12月31日-$11.81百万美元)与未归属的PSU和股票期权有关的未确认补偿费用，预计将在#年加权平均期内确认1.6好几年了。在截至2022年9月30日的九个月内，公司支付了$2.42021年12月31日归属的PSU(截至2021年9月30日的9个月-$0.62020年12月31日归属的PSU为100万)。

每股净收益(亏损)

每股基本净收益(亏损)的计算方法是将普通股股东应占净收益(亏损)除以每个期间发行和发行的普通股的加权平均股数。

每股摊薄净收入采用库存股方法计算，以股份为基础的补偿安排。库存股办法假定，行使以股份为基础的补偿安排所获得的任何收益将用于按期间的平均市场价格购买普通股。然后，根据行使股份补偿安排而发行的股份数量与从相关收益中回购的股份数量之间的差额，调整加权平均股份数量。反摊薄股份指的是不计入每股摊薄收益或亏损的潜在摊薄证券，因为它们的影响将是反摊薄的。

加权平均未偿还股份

 截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
 2022202120222021
已发行普通股加权平均数367,305,426 366,992,802 367,754,192 366,985,646 
根据股票期权可发行的股份11,330,144 1,574,305 12,024,315 — 
假定从股票期权收益中购买的股票(7,324,832)(826,385)(7,390,603)— 
稀释后已发行普通股的加权平均数371,310,738 367,740,722 372,387,904 366,985,646 

截至2022年9月30日的三个月和九个月，6,161,672和5,863,881期权，分别为截至2021年9月30日的三个月和九个月-16,362,882按加权平均数计算的每股摊薄收益(亏损)，由于期权是反摊薄的，因此不包括在内。
7. 石油销售

该公司的收入来自石油销售，其价格反映了买方在装运时在指定销售点收到的混合价格，或根据合同相对于ICE布伦特原油的定义，并根据瓦斯科尼亚或卡斯蒂利亚原油差价、质量和每月运输折扣进行调整。截至2022年9月30日的三个月和九个月，100%(截至2021年9月30日的三个月和九个月-100%)的收入来自石油销售。在截至2022年9月30日的三个月和九个月内，质量和运输折扣14%和13洲际交易所布伦特原油平均价格的百分比(截至2021年9月30日的三个月和九个月-16%和15%)。

在截至2022年9月30日的三个月内，公司的产品主要销售给哥伦比亚的一个主要客户(截至2021年9月30日的三个月-两个月，相当于63%和25占总销售量的%)。在截至2022年9月30日的9个月内，该公司的产品主要销往哥伦比亚的两个主要客户，其中71%和29占总销售额的百分比(截至2021年9月30日的9个月-2，占68%和24占总销售量的%)。

截至2022年9月30日，应收账款包括零与2022年9月生产相关的应计销售收入(2021年12月31日-零与2021年12月的生产相关)。

8. 税费

该公司的实际税率为49% 对于截至2022年9月30日的九个月，与397%在比较期2021。当期所得税支出为#美元。63.1百万美元截至2022年9月30日的9个月，相比之下，同期的小幅复苏2021，主要是由于应纳税所得额增加。

11

的递延所得税支出截至2022年9月30日的9个月在哥伦比亚，主要是因为税收折旧高于会计折旧，并利用税收损失来抵消应税收入。年度比较期间的递延所得税费用2021这也是因为税收折旧比会计折旧更高，并在哥伦比亚使用税收损失来抵消应税收入。

对于截至2022年9月30日的9个月的实际税率之间的差异49%以及35% 哥伦比亚税率的主要原因是外国税的影响增加、估值津贴增加、哥伦比亚境内不可抵扣的第三方特许权使用费、其他永久性差异和不可抵扣的股票补偿，但这些影响被外币换算减少部分抵消。

在截至2021年9月30日的9个月中，397%以及31%哥伦比亚的税率主要是由于衍生工具损失和融资成本、外币换算调整和股票补偿的不可抵扣。但估值免税额和非应课税部分(50%)的未实现收益。

9. 或有事件

法律诉讼

Gran Tiera有一些诉讼和索赔待决，包括与国家碳氢化合物管理局(ANH)就高价份额特许权使用费的计算产生的纠纷。虽然这些诉讼和纠纷的结果不能确切地预测，但Gran Tiera相信这些问题的解决不会对公司的综合财务状况、经营业绩或现金流产生实质性的不利影响。Gran Tiera在发生成本或成为可能和可确定的成本时记录成本。

信用证和其他信贷支持

截至2022年9月30日，公司已提供信用证和其他信贷支持共计#美元。109.8百万美元(2021年12月31日-$103.0作为勘探合同和其他资本或业务要求中所载哥伦比亚和厄瓜多尔工作承诺担保的担保。

10. 金融工具与公允价值计量

金融工具

金融工具最初按公允价值入账，公允价值定义为在计量日出售资产或支付给市场参与者以清偿负债的价格。对于按公允价值计量的金融工具，公认会计原则建立了公允价值层次结构，对用于计量公允价值的估值技术的投入进行优先排序。此层次结构由三个主要级别组成：

•第1级--代表相同资产和负债在活跃市场上的报价的投入
•第2级--第1级内可直接或间接观察到的资产和负债的报价以外的投入
•第3级--资产和负债的不可观察的投入

于2022年9月30日，本公司于资产负债表确认的金融工具包括现金及现金等价物、限制性现金及现金等价物、应收账款、其他长期资产、应付账款及应计负债、其他短期应付账款、长期债务、资产报废债务、长期股权补偿报酬负债及其他长期负债。本公司使用基于现有信息的适当估值技术来计量资产和负债的公允价值。

公允价值计量

下表列出了该公司截至2022年9月30日和2021年12月31日的金融工具的公允价值计量：

12

截至2022年9月30日截至2021年12月31日
(以千美元计)
1级
资产
预付权益远期(2)
$7,398 $— 
预付股本远期- 长期(1)
12,339 7,578 
$19,737 $7,578 
负债
DSU责任--长期责任(3)
$7,736 $4,346 
6.25高级附注百分比
230,925 273,672 
7.75高级附注百分比
234,000271,500 
$472,661 $549,518 
2级
资产
衍生资产(2)
$— 219 
受限现金和现金等价物--长期(1)
5,518 4,903 
$5,518 $5,122 
负债
衍生负债$— $2,976 
循环信贷安排— 66,987 
PSU负债-当前(4)
13,6572,710
PSU责任-长期(3)
10,089 9,372 
$23,746 $82,045 
3级
负债
资产报废债务--流动(4)
$1,724 $— 
资产报废债务--长期58,657 54,525 
$60,381 $54,525 
(1)远期限制性现金和预付权益的长期部分计入公司资产负债表中的其他长期资产
(2) 计入公司资产负债表中的其他流动资产
(3) 长期配股和配股负债计入公司资产负债表的长期股权补偿奖励负债
(4) PSU负债和资产报废债务的当前部分计入公司资产负债表上的其他短期负债

由于该等票据的短期到期日，现金及现金等价物、流动受限现金及现金等价物、应收账款、应付账款及应计负债的公允价值与其账面值相若。

长期受限现金和现金等价物的公允价值接近其账面价值，因为利率是可变的，反映了市场利率。

预付权益远期(PEF)

为了减少本公司普通股在已发行的PSU和DSU上的交易价格变化的风险，本公司签订了PEF。在期限结束时，交易对手将向公司支付相当于按估值日公司普通股价格计算的股份名义金额的金额。本公司有权增加或减少PEF的名义金额或提前终止协议。截至2022年9月30日，公司的PEF名义金额为16百万股，公允价值为$19.7百万(截至2021年12月31日-10百万股，公允价值为$7.6百万)。在截至2022年9月30日的三个月和九个月内，公司录得2.6百万美元和美元5.3分别从PEF的一般费用和行政费用中获得百万美元的收益(3和9
13

截至2021年9月30日的月份--美元0.6百万美元和美元0.7分别获得百万美元收益)。PEF资产的公允价值是使用公司在每个报告期结束时在活跃市场上的报价来估计的。

DSU责任

在每个报告期结束时，根据公司在活跃市场所报的股票价格来估计债务单位负债的公允价值。

PSU责任

PSU负债的公允价值是根据使用公司股价和PSU业绩系数等投入的定价模型估计的。

高级附注

于2022年9月30日未按公允价值记录的金融工具为高级票据(附注5)。

在2022年9月30日，6.25高级票据百分比和7.75高级备注百分比为 $275.5百万美元和美元292.9分别为本金总额减去未摊销债务发行成本，公允价值为#美元。230.9百万美元和美元234.0百万，分别进行了分析。

受限现金--长期

长期受限现金和现金等价物的公允价值接近其账面价值，因为利率是可变的，反映了市场利率。由于其他金融工具的到期日较短，其公允价值与其账面价值大致相同。

资产报废债务

该公司的非经常性公允价值计量包括资产报废债务。资产报废债务的公允价值是参考为满足报废债务所需的预期未来现金流出而计量的，该现金流出按本公司经信贷调整的无风险利率贴现。用于计算此类负债的重要的3级数据包括将发生的成本估计、公司经信贷调整的无风险利率、通货膨胀率和估计的放弃日期。随着时间的推移，增值费用被确认为折现负债增加到其预期结算价值，而资产报废成本则在相关资产的估计生产年限内摊销。

11. 补充现金流信息

下表提供了现金和现金等价物以及限制性现金和现金等价物的对账，在未经审计的中期简明合并现金流量表中显示为这些数额的总和：
(以千美元计)截至9月30日，截至12月31日，
2022202120212020
现金和现金等价物$118,173 $16,208 $26,109 $13,687 
受限现金和现金等价物--流动1,142 392 392 427 
受限现金和现金等价物-
长期 (1)
5,518 3,532 4,903 3,409 
$124,833 $20,132 $31,404 $17,523 
(1) 计入公司资产负债表中的其他长期资产

业务活动的资产和负债净变动如下：
14

截至9月30日的9个月，
(以千美元计)20222021
应收账款和其他长期资产$2,811 $(18,582)
衍生品(16,594)(2,427)
库存(3,252)(2,920)
预付费用(2,773)42 
应付账款、应计账款和其他长期负债37,862 14,417 
应收和应付税款54,784 27,426 
经营活动的资产和负债净变动$72,838 $17,956 

截至2022年9月30日的9个月的非现金投资营运资本的变化包括应付账款和应计负债增加#美元。3.7百万美元，应收账款增加#美元0.4百万美元(截至2021年9月30日的9个月，应付账款和应计负债增加#美元0.6百万美元，应收账款减少#美元0.1百万)。

下表提供了补充现金流披露：
截至9月30日的9个月，
(以千美元计)20222021
缴纳所得税的现金$29,881 $20,433 
支付利息的现金$31,455 $37,259 
非现金投资活动：
与财产、厂房和设备有关的负债净额，期末$33,397 $29,420 

15

第二项。管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析
 
以下有关本公司财务状况和经营成果的讨论应与本季度报告10-Q表第一部分第1项所载的“财务报表”以及本公司2021年年度报告10-K表第二部分第7项和第8项中分别包含的“财务报表和补充数据”和“管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析”一并阅读。请参阅本季度报告开头有关前瞻性陈述的识别和相关风险的警示语言，以及本季度报告第II部分第1A项“风险因素”以及我们2021年年报第I部分第1A项“风险因素”中所描述的风险因素。

财务和运营亮点

2022年第三季度的主要要点
•2022年第三季度的净收益为3870万美元，或每股基本收益和每股稀释后收益为0.11美元，而2021年第三季度的净收益为3500万美元，或每股基本收益和稀释后收益为0.10美元
•2022年第三季度的所得税前收入为6040万美元，而2021年第三季度的所得税前收入为4400万美元
•于2022年第三季度，我们以1,730万美元的现金代价回购了2,010万美元的6.25%优先债券，并以每股1.34美元的加权平均价回购了10,733,702股普通股
•来自运营的资金流动(2)与2021年第三季度相比增长36%，至9370万美元，比2022年第二季度下降10%
•在第三季度，该公司产生了3670万美元的自由现金流(2)。在截至2022年9月30日的9个月中，公司产生了1.21亿美元的自由现金流(2)。自由现金流部分用于回购优先票据和普通股
•2022年第三季度的NAR产量为23,472桶，与2021年第三季度的23,372桶和2022年第二季度的23,215桶相当
•2022年第三季度的销售量为23,516 BOPD，与2021年第三季度的23,833 BOPD相当，比2022年第二季度的22,847高3%
•石油销售额为1.684亿美元，与2021年第三季度的1.353亿美元相比增长了24%，这是布伦特原油价格上涨33%的结果，但质量和运输折扣增加了16%。与2022年第二季度的2.058亿美元相比，石油销售额下降了18%，原因是布伦特原油价格下降了13%，质量和运输折扣提高了3%。
•运营费用为4,180万美元，比2021年第三季度的3,840万美元高出9%，原因是修井增加，以及环境和社区援助增加导致提升成本上升，以及社会封锁导致Suroriente区块合作伙伴的回收减少。运营费用比2022年第二季度的3950万美元增加了6%，主要是由于本季度的修井活动增加
•与2021年第三季度相比，运输费用下降了23%。2021年第三季度，由于维护黑斑羚航站楼，采用了替代运输路线，每个桶的运输成本较高。与2022年第二季度相比，由于使用了替代运输路线，运输费用下降了4%，这导致本季度的运输成本较低
•运营净额回扣(2) 与2021年第三季度的9370万美元相比，增长了32%，达到1.241亿美元；与2022年第二季度的1.638亿美元相比，下降了24%
•调整后的EBITDA(2)与2021年第三季度的8180万美元相比，增长了48%，达到1.212亿美元，与2022年第二季度的1.401亿美元相比，下降了13%。过去12个月调整后的EBITDA为4.623亿美元，导致净债务(2)调整后的EBITDA(2)是1.0倍。
•2022年第三季度的质量和运输折扣增至每桶13.37美元，而2021年第三季度为每桶11.51美元，2022年第二季度为每桶13.00美元
•与2021年第三季度相比，股票补偿前的一般和行政费用(“G&A”)增加了52%，原因是本季度特别项目和租赁债务的成本增加。与2022年第二季度相比，股权薪酬前的G&A费用增加了6%，即每桶0.06美元，主要是由于优化项目的成本
•由于Acordionero油田的钻探计划以及哥伦比亚和厄瓜多尔的探井，2022年第三季度的资本增加为5700万美元，比2021年第三季度增加64%，比2022年第二季度减少13%
16

(除非另有说明，否则以千美元计)截至9月30日的三个月，截至6月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
 20222021更改百分比202220222021更改百分比
日均成交量(BOPD)
已整合
未计入特许权使用费的工作利益(“WI”)生产30,391 28,957 5 30,607 30,123 25,501 18 
版税(6,919)(5,585)24 (7,392)(6,948)(4,531)53 
生产NAR23,472 23,372 — 23,215 23,175 20,970 11 
库存的减少(增加)44 461 (90)(368)(141)(105)(34)
销售额(1)
23,516 23,833 (1)22,847 23,034 20,865 10 
净收益(亏损)$38,663 $35,007 10 $52,972 $105,754 $(20,042)628 
运营净额回款
石油销售$168,397 $135,319 24 $205,785 $548,751 $327,435 68 
运营费用(41,837)(38,448)9 (39,494)(116,266)(95,366)22 
交通费(2,417)(3,130)(23)(2,513)(7,764)(8,731)(11)
运营净额回款(2)
$124,143 $93,741 32 $163,778 $424,721 $223,338 90 
股权薪酬前的并购费用$8,284 $5,444 52 $7,847 $23,910 $19,394 23 
基于股票的薪酬(回收)费用(170)1,053 (116)1,989 6,376 6,597 (3)
并购费用，包括基于股票的薪酬$8,114 $6,497 25 $9,836 $30,286 $25,991 17 
调整后的EBITDA(2)
$121,236 $81,804 48 $140,113 $380,727 $160,007 138 
来自运营的资金流动(2)
$93,746 $69,103 36 $103,625 $284,681 $121,348 135 
资本支出$57,035 $34,839 64 $65,199 $163,717 $109,650 49 
(1) 销售量是指根据库存变化调整后的生产净现值。

(2) 非GAAP衡量标准

营业净额、净债务、EBITDA、调整后的EBITDA、运营资金流和自由现金流是非GAAP指标，在GAAP中没有规定的任何标准化含义。管理层将这些衡量标准视为财务业绩衡量标准。告诫投资者，这些指标不应被解释为石油销售、净收益(亏损)或根据公认会计原则确定的其他财务业绩指标的替代指标。我们计算这些指标的方法可能与其他公司不同，因此可能无法与其他公司使用的类似指标进行比较。在披露每一项非公认会计准则财务计量之前，应先披露相应的公认会计准则计量，以免暗示应更多地强调非公认会计准则计量。

如图所示，营业净收入的定义是石油销售减去营业和运输费用。管理层认为，经营净值是管理层和投资者分析财务业绩的有用补充指标，并在考虑其他收入和支出之前提供了我们主要业务活动产生的结果的指示。上表提供了从石油销售到业务净回扣的对账。

截至2022年9月30日的净债务为4.617亿美元，使用6.25%优先债券和7.75%优先债券的总和计算，不包括5.799亿美元的递延融资费，减去1.182亿美元的现金和现金等价物。


17


列示的EBITDA定义为经损耗、折旧及增值(“DD&A”)开支、利息开支及所得税开支调整后的净收益或亏损。列示的经调整EBITDA定义为经非现金租赁支出、租赁付款、未实现汇兑损益、基于股票的补偿支出或收回、未实现衍生工具损益、回购优先票据收益、其他金融工具损益及其他亏损调整后的EBITDA。管理层在考虑非现金项目如何影响收入之前，使用这一补充指标来分析我们的主要业务活动产生的业绩和收入，并认为这一财务指标是投资者分析我们的业绩和财务结果的有用的补充信息。从净收益(亏损)到EBITDA和调整后EBITDA的对账如下：

 截至9月30日的三个月，截至6月30日的三个月，截至9月30日的9个月，截至9月30日的12个月滚动，
(以千美元计)202220212022202220212022
净收益(亏损)$38,663 $35,007 $52,972 $105,754 $(20,042)$168,278 
将净收益(亏损)与EBITDA和调整后的EBITDA进行调整
DD&A费用45,320 38,055 42,216 128,499 98,300 170,073 
利息支出11,421 13,608 12,194 35,743 41,355 48,769 
所得税费用21,734 8,955 38,666 99,940 26,795 53,799 
息税折旧摊销前利润(非公认会计准则)$117,138 $95,625 $146,048 $369,936 $146,408 $440,919 
非现金租赁费用851 408 747 2,009 1,222 2,454 
租赁费(402)(384)(388)(1,134)(1,239)(1,516)
未实现汇兑损失6,636 3,465 4,341 6,138 16,945 11,072 
基于股票的薪酬(恢复)费用(170)1,053 1,989 6,376 6,597 8,175 
未实现衍生工具(收益)损失(219)(4,729)(12,624)— 2,499 (12,088)
回购优先债券的收益(2,598)— — (2,598)— (2,598)
其他金融工具(收益)损失— (13,634)— — (12,425)15,794 
其他损失— — — — — 44 
调整后的EBITDA(非GAAP)$121,236 $81,804 $140,113 $380,727 $160,007 $462,256 

营运资金流量定义为经DD&A开支、递延税项开支或收回、股票补偿开支或收回、债务发行成本摊销、非现金租赁开支、租赁付款、未实现汇兑损益、衍生工具损益、衍生工具现金结算、高级票据回购收益及其他金融工具损益调整后的净收益或亏损。管理层在考虑非现金项目如何影响收入之前，使用这一财务指标来分析我们的主要业务活动产生的业绩和收入，并相信这一财务指标也是投资者分析业绩和我们的财务结果的有用的补充信息。自由现金流的定义是资金流减去资本支出。管理层使用这一财务指标来分析我们的主要业务活动在资本要求后产生的现金流，并认为这一财务指标也是投资者分析业绩和我们的财务结果的有用补充信息。从净收益(亏损)到业务资金流和自由现金流的对账如下：
18

 截至9月30日的三个月，截至6月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
(以千美元计)20222021202220222021
净收益(亏损)$38,663 $35,007 $52,972 $105,754 $(20,042)
对净收益(亏损)与业务资金流进行调整
DD&A费用45,320 38,055 42,216 128,499 98,300 
递延税费4,914 8,955 13,241 36,868 26,809 
基于股票的薪酬(恢复)费用(170)1,053 1,989 6,376 6,597 
债务发行成本摊销751 907 1,131 2,769 2,682 
非现金租赁费用851 408 747 2,009 1,222 
租赁费(402)(384)(388)(1,134)(1,239)
未实现汇兑损失6,636 3,465 4,341 6,138 16,945 
衍生工具损失— 2,603 5,172 26,611 47,540 
衍生工具的现金结算(219)(7,332)(17,796)(26,611)(45,041)
回购优先债券的收益(2,598)— — (2,598)— 
其他金融工具收益— (13,634)— — (12,425)
运营资金流(非公认会计准则)$93,746 $69,103 $103,625 $284,681 $121,348 
资本支出$57,035 $34,839 $65,199 $163,717 $109,650 
自由现金流(非公认会计准则)$36,711 $34,264 $38,426 $120,964 $11,698 


额外的运营结果

 截至9月30日的三个月，截至6月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
(以千美元计)20222021更改百分比202220222021更改百分比
石油销售$168,397 $135,319 24 $205,785 $548,751 $327,435 68 
运营费用41,837 38,448 9 39,494 116,266 95,366 22 
交通费2,417 3,130 (23)2,513 7,764 8,731 (11)
运营净额回扣(1)
124,143 93,741 32 163,778 424,721 223,338 90 
DD&A费用45,320 38,055 19 42,216 128,499 98,300 31 
股权薪酬前的并购费用8,284 5,444 52 7,847 23,910 19,394 23 
基于股票的薪酬(回收)费用(170)1,053 (116)1,989 6,376 6,597 (3)
汇兑损失1,489 2,650 (44)2,722 486 15,824 (97)
衍生工具损失— 2,603 (100)5,172 26,611 47,540 (44)
其他金融工具收益— (13,634)(100)— — (12,425)(100)
回购优先债券的收益(2,598)— 100 — (2,598)— 100 
利息支出11,421 13,608 (16)12,194 35,743 41,355 (14)
63,746 49,779 28 72,140 219,027 216,585 1 
所得税前收入60,397 43,962 37 91,638 205,694 6,753 2946 
19

当期所得税支出(回收)16,820 — 100 25,425 63,072 (14)450,614 
递延所得税费用4,914 8,955 (45)13,241 36,868 26,809 38 
21,734 8,955 143 38,666 99,940 26,795 273 
净收益(亏损)$38,663 $35,007 10 $52,972 $105,754 $(20,042)628 
销售量(NAR)
总销售量，BOPD23,516 23,833 (1)22,847 23,034 20,865 10 
每桶布伦特原油价格$97.70 $73.23 33 $111.98 $102.48 $67.97 51 
每桶销售量的综合运营结果NAR
石油销售$77.84 $61.72 26 $98.98 $87.27 $57.48 52 
运营费用19.34 17.53 10 19.00 18.49 16.74 10 
交通费1.12 1.43 (22)1.21 1.23 1.53 (20)
运营净额回扣(1)
57.38 42.76 34 78.77 67.55 39.21 72 
DD&A费用20.95 17.36 21 20.31 20.43 17.26 18 
股权薪酬前的并购费用3.83 2.48 54 3.77 3.80 3.40 12 
基于股票的薪酬(回收)费用(0.08)0.48 (117)0.96 1.01 1.16 (13)
汇兑损失0.69 1.21 (43)1.31 0.08 2.78 (97)
衍生工具损失— 1.19 (100)2.49 4.23 8.35 (49)
其他金融工具收益— (6.22)(100)— — (2.18)(100)
回购优先债券的收益(1.20)— 100 — (0.41)— 100 
利息支出5.28 6.21 (15)5.87 5.68 7.26 (22)
29.47 22.71 30 34.71 34.82 38.03 (8)
所得税前收入27.91 20.05 39 44.06 32.73 1.18 2,674 
当期所得税支出(回收)7.77 — 100 12.23 10.03 — 100 
递延所得税费用2.27 4.08 (44)6.37 5.86 4.71 24 
10.04 4.08 146 18.60 15.89 4.71 237 
净收益(亏损)$17.87 $15.97 12 $25.46 $16.84 $(3.53)(577)
 
(1) 营业净值是一种非公认会计原则的衡量标准，在公认会计原则下没有规定的任何标准化含义。有关这一衡量标准的定义，请参阅“财务和业务要点--非公认会计准则衡量标准”。







20

石油产销量，BOPD
截至9月30日的三个月，截至6月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
20222021202220222021
日均成交量(BOPD)
特许权使用费前的Wi生产30,391 28,957 30,607 30,123 25,501 
版税(6,919)(5,585)(7,392)(6,948)(4,531)
生产NAR23,472 23,372 23,215 23,175 20,970 
库存的减少(增加)44 461 (368)(141)(105)
销售额23,516 23,833 22,847 23,034 20,865 
特许权使用费，特许权使用费前作业指导书产量的百分比23 %19 %24 %23 %18 %

产油量NAR 截至9月30日的三个月，2022年与2021年同期一致。由于Acordionero和Costayaco油田的钻探和修井活动取得成功，截至2022年9月30日的9个月的石油产量净值比2021年同期增长了11%。石油产量NAR与上一季度持平。

版税与2021年同期相比，截至2022年9月30日的三个月和九个月的产量百分比增加到23%，与基准油价的上涨和哥伦比亚对价格敏感的特许权使用费制度相称。与上一季度相比，特许权使用费占产量的百分比保持不变。


https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1273441/000127344122000034/gte-20220930_g1.jpg
21

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1273441/000127344122000034/gte-20220930_g2.jpg
Midas区块包括Acordionero、Chuira和Ayombero油田，Chaza区块包括Costayaco和Moqueta油田。


运营净额回款
截至9月30日的三个月，截至6月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
(以千美元计)20222021202220222021
石油销售$168,397 $135,319 $205,785 $548,751 $327,435 
交通费(2,417)(3,130)(2,513)(7,764)(8,731)
165,980 132,189 203,272 540,987 318,704 
运营费用(41,837)(38,448)(39,494)(116,266)(95,366)
运营净额回款(1)
$124,143 $93,741 $163,778 $424,721 $223,338 
(每桶美元销售量NAR)
布伦特原油$97.70 $73.23 $111.98 $102.48 $67.97 
一个月远期布伦特原油(“M+1”)调整(6.49)— — (2.23)— 
质量和运输折扣(13.37)(11.51)(13.00)(12.98)(10.49)
平均实现价格77.84 61.72 98.98 87.27 57.48 
交通费(1.12)(1.43)(1.21)(1.23)(1.53)
运输费用平均实现价格净额76.72 60.29 97.77 86.04 55.95 
运营费用(19.34)(17.53)(19.00)(18.49)(16.74)
运营净额回款(1)
$57.38 $42.76 $78.77 $67.55 $39.21 
(1) 营业净值是一种非公认会计原则的衡量标准，在公认会计原则下没有规定的任何标准化含义。有关这一衡量标准的定义，请参阅“财务和业务要点--非公认会计准则衡量标准”。

22

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1273441/000127344122000034/gte-20220930_g3.jpg

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1273441/000127344122000034/gte-20220930_g4.jpg
23

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1273441/000127344122000034/gte-20220930_g5.jpg
石油销售截至2022年9月30日止三个月，由于布伦特原油价格上涨33%，与2021年同期相比增长24%，达到1.684亿美元，但被质量和运输折扣以及M+1布伦特原油调整(定义见下文)16%的增长部分抵消。卡斯蒂利亚差价从2021年同期的每桶6.51美元增加到9.15美元，瓦斯科尼亚差价从2021年同期的4.02美元减少到3.77美元。在截至2022年9月30日的三个月内，我们签订了新的营销安排，从交货月份的布伦特原油月平均价格(“M定价”)改为交货月份之后的布伦特原油月平均价格(“M+1布伦特原油价格”)。该公司的收入受到负面影响，因为布伦特原油月平均价格在整个季度都有所下降。

截至2022年9月30日止九个月，由于布伦特原油价格上涨51%和销售量增加10%，石油销售额较2021年同期增长68%至5.488亿美元，但因质量和运输折扣以及M+1布伦特原油调整增加24%而部分抵消。卡斯蒂利亚和瓦斯科尼亚的差价分别从2021年同期的每桶4.50美元和2.65美元增加到7.89美元和4.17美元。

与上一季度相比，石油销售额下降了18%，主要原因是布伦特原油价格下降13%，质量和运输折扣增加3%，以及M+1布伦特原油价格调整。

下表显示了与上一季度和2021年同期相比，截至2022年9月30日的三个月和九个月实现价格和销售量的变化对我们石油销售的影响：

(以千美元计)2022年第三季度与2022年第二季度2022年第三季度与2021年第三季度截至2022年9月30日的9个月与截至2021年9月30日的9个月
比较期间的石油销售量$205,785 $135,319 $327,435 
实现销售提价效果(45,744)34,873 187,280 
销售量增加效应8,356 (1,795)34,036 
截至2022年9月30日的三个月和九个月的石油销售$168,397 $168,397 $548,751 

24

与2021年同期相比，截至2022年9月30日的三个月和九个月的平均实现价格分别上涨了26%和52%，这与基准油价的上涨相称，但被更高的差价和我们销售中使用的M+1布伦特原油定价所抵消。

与上一季度相比，平均实现价格下降21%，原因是基准油价下降、卡斯蒂利亚差价上升以及M+1布伦特原油定价的使用，但Vasconia差价的下降部分抵消了这一降幅。

运营费用s截至2022年9月30日的三个月，与2021年同期相比，每桶增加了9%，达到4180万美元，或每桶增加了1.81美元，达到每桶19.34美元，主要原因是修井增加了0.68美元，提升成本增加了1.12美元，主要是由于环境和社区援助增加，以及Suroriente区块的社会封锁导致合作伙伴的回收减少。

与2021年同期相比，截至2022年9月30日的9个月的运营费用增加了22%，达到1.163亿美元，或每桶增加1.75美元，达到每桶18.49美元，主要原因是修井增加了每桶0.58美元，提升成本增加了1.16美元，这是由于所有主要油田的产量增加和注水导致发电和化学成本上升。

与上一季度相比，运营费用增加了6%，即每桶0.34美元，比上一季度的3950万美元或每桶19.00美元增加了6%，这主要是因为本季度的修井活动增加。

我们有通过多条管道和卡车运输路线出售石油的选择。每种方案对实际销售价格和运输费用的影响是不同的。下表显示了截至2022年9月30日、2021年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月以及上一季度，我们使用每个选项在哥伦比亚销售的石油数量的百分比：

截至9月30日的三个月，截至6月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
20222021202220222021
通过管道运输的流量— %9 %— %— %6 %
井口销售量47 %42 %48 %47 %55 %
通过卡车运输到销售点的数量53 %49 %52 %53 %39 %
100 %100 %100 %100 %100 %

通过管道或卡车运输的货物可以获得更高的实现价格，但会产生更高的运输费用。相反，在井口出售的数量会产生相反的效果，即较低的实现价格，但被较低的运输费用所抵消。

交通费截至2022年9月30日的三个月和九个月，与2021年同期相比，分别下降了23%和11%，至240万美元和780万美元。与2021年同期相比，截至2022年9月30日的三个月和九个月的每桶运输费用分别下降了22%和20%，至1.12美元和1.23美元。与2021年同期相比，每桶运输费用减少是因为改变了每桶运输费用较低的运输路线。2021年第三季度，由于维护英帕拉码头，采用了替代运输路线，每桶的运输成本较高。

在截至2022年9月30日的三个月里，与上一季度的250万美元相比，运输费用下降了4%。在每桶基础上，由于使用了替代运输路线，运输费用从上一季度的1.21美元下降了7%，这导致本季度每桶的运输成本较低。
25

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1273441/000127344122000034/gte-20220930_g6.jpg
DD&A费用
截至9月30日的三个月，截至6月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
20222021202220222021
DD&A费用，数千美元$45,320 $38,055 $42,216 $128,499 $98,300 
DD&A费用，每桶美元20.95 17.36 20.31 20.43 17.26 

与2021年同期相比，截至2022年9月30日的三个月和九个月的DD&A费用增加19%和31%，或每桶增加3.59美元和3.17美元，原因是产量增加和可耗尽基础成本上升。

在截至2022年9月30日的三个月中，由于本季度可耗尽基础的成本增加，DD&A费用比上一季度增加了7%，即每桶0.64美元。

并购费用
26

截至9月30日的三个月，截至6月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
(以千美元计)20222021更改百分比202220222021更改百分比
股权薪酬前的并购费用$8,284 $5,444 52 $7,847 $23,910 $19,394 23 
基于股票的薪酬(回收)费用(170)1,053 (116)1,989 6,376 6,597 (3)
并购费用，包括基于股票的薪酬$8,114 $6,497 25 $9,836 $30,286 $25,991 17 
(每桶美元销售量NAR)
股权薪酬前的并购费用$3.83 $2.48 54 $3.77 $3.80 $3.40 12 
基于股票的薪酬(回收)费用(0.08)0.48 (117)0.96 1.01 1.16 (13)
并购费用，包括基于股票的薪酬$3.75 $2.96 27 $4.73 $4.81 $4.56 5 

在截至2022年9月30日的三个月和九个月，基于股票的薪酬前的G&A费用分别增长了52%，达到830万美元和23%，达到2390万美元，这主要是因为与2021年同期相比，优化项目和租赁义务的成本更高。以每桶计算，基于股票薪酬前的G&A费用每桶分别增加1.35美元和0.40美元至每桶3.83美元和3.80美元，原因与上文所述相同。

与上一季度相比，基于股票的薪酬前的G&A费用增加了7%，即每桶增加0.06美元，主要是因为优化项目的成本增加。

由于与2021年同期相比，股价上涨，截至2022年9月30日的三个月和九个月的股票薪酬后的G&A费用分别增加了25%和17%，或每桶0.79美元和0.25美元。

与上一季度相比，股票薪酬后的G&A费用下降了18%，即每桶减少0.98美元，这是由于2022年第三季度股价下跌导致股票薪酬下降所致。

27

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1273441/000127344122000034/gte-20220930_g7.jpg
外汇损益

截至2022年9月30日的三个月和九个月，我们的外汇亏损分别为150万美元和50万美元，而2021年同期分别为270万美元和1580万美元。应收账款、应收税金、递延所得税、应付账款和预付股本远期(“PEF”)被视为货币项目，需要在每个资产负债表日从当地货币转换为美元本位币。这一折算是这两个时期外汇损益的主要来源。

下表列出了截至2022年9月30日和2021年9月30日的三个月和九个月美元对哥伦比亚比索和加元的变动情况：

截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
2022202120222021
美元对哥伦比亚比索的汇率变化增强了增强了增强了增强了
10%2%14%12%
美元兑加元汇率的变化增强了增强了增强了增强了
6%3%8%—%



28

所得税费用
截至9月30日的三个月，截至9月30日的9个月，
(以千美元计)2022202120222021
所得税前收入$60,397 $43,962 $205,694 $6,753 
当期所得税支出(回收)$16,820 $— $63,072 $(14)
递延所得税费用4,914 8,955 36,868 26,809 
所得税总支出$21,734 $8,955 $99,940 $26,795 
实际税率36 %20 %49 %397 %

截至2022年9月30日的9个月，当前所得税支出为6,310万美元，而2021年同期略有回升，这主要是由于应税收入的增加。截至2022年9月30日的9个月的递延所得税支出也是税收折旧高于会计折旧以及利用税收损失抵消哥伦比亚应税收入的结果。2021年比较期间的递延所得税支出是由于税收折旧超过会计折旧，以及利用税收损失来抵消哥伦比亚的应税收入造成的。

截至2022年9月30日的9个月，49%的实际税率与哥伦比亚35%的税率之间的差异主要是由于与高级票据相关的2660万美元的对冲损失和3570万美元的融资成本，以及1110万美元的公司成本，这些成本是在没有确认税收优惠的司法管辖区产生的，但被1250万美元的免税外汇收益部分抵消。

截至2021年9月30日的九个月，397%的有效税率与哥伦比亚31%的税率之间的差异主要是由于衍生工具损失和融资成本的不可抵扣、外币换算调整和基于股票的补偿。这部分被估值准备金的减少和PetroTal Corp.股票未实现收益的非应税部分(50%)所抵消。




























29

运营净收入和资金流(非公认会计准则衡量标准)

(以千美元计)2022年第三季度与2022年第二季度更改百分比2022年第三季度与2021年第三季度更改百分比截至2022年9月30日的9个月与截至2021年9月30日的9个月更改百分比
比较期间的净收益(亏损)$52,972 $35,007 $(20,042)
增加(减少)由于：
销售价格(45,744)34,873 187,280 
销售量8,356 (1,795)34,036 
费用：
运营中(2,343)(3,389)(20,900)
交通运输96 713 967 
现金并购(437)(2,840)(4,516)
租赁付款净额90 425 892 
扣除债务发行成本摊销后的净利息393 2,031 5,699 
已实现外汇3,528 4,332 4,531 
衍生工具的现金结算17,577 7,113 18,430 
现行税种8,605 (16,820)(63,086)
营运资金流净变化(1)从比较期间开始
(9,879)24,643 163,333 
费用：
耗尽、折旧和增值(3,104)(7,265)(30,199)
递延税金8,327 4,041 (10,059)
债务发行成本摊销380 156 (87)
基于股票的薪酬2,159 1,223 221 
衍生工具损益，扣除衍生工具结算后的净额(12,405)(4,510)2,499 
回购优先债券的收益2,598 2,598 2,598 
其他金融工具收益— (13,634)(12,425)
未实现外汇(2,295)(3,171)10,807 
租赁付款净额(90)(425)(892)
净收益(亏损)净变动(14,309)3,656 125,796 
本期净收入$38,663 (27)%$38,663 (10)%$105,754 628%

(1)运营资金流是一种非GAAP衡量标准，在GAAP中没有规定的任何标准化含义。请参阅“财务和业务要点--非公认会计准则衡量标准”，了解该衡量标准的定义和对账。
30

截至2022年9月30日的三个月的资本支出为5700万美元：

(百万美元)
哥伦比亚：
探索$16.9 
发展：
钻井和完井12.7 
设施6.2 
其他8.3 
44.1 
企业和厄瓜多尔12.9 
$57.0 

在截至2022年9月30日的三个月内，我们开始在哥伦比亚和厄瓜多尔钻探以下油井：

井数(毛数和净数)
哥伦比亚
探索2.0 
发展3.0 
服务2.0 
7.0 
厄瓜多尔
探索1.0 
8.0 

我们发现了三口探井、三口开发井和两口注水井，其中五口在Midas区块，一口在Chaza区块，一口在Alea-1848A区块，一口在厄瓜多尔的Chanangue区块。截至2022年9月30日，在本季度钻探的油井中，有5口已经完成，3口正在进行中。

流动性与资本资源 
 截至
(以千美元计)2022年9月30日更改百分比2021年12月31日
现金和现金等价物$118,173 353 $26,109 
信贷安排$— (100)$67,500 
6.25%高级债券$279,909 (7)$300,000 
7.75%高级债券$300,000 — $300,000 

我们相信，考虑到当前的油价趋势和产量水平，我们的资本资源，包括手头现金、运营产生的现金和信贷安排下的可用借款，将为我们提供足够的流动性，以实现我们的战略目标和未来12个月计划的资本计划。我们也可以通过资本市场为我们的高级债券进行融资或再融资。根据我们的投资政策，可用现金余额存放在我们的主要现金管理银行，或投资于美国或加拿大政府支持的联邦、省或州政府支持的证券或其他具有高信用评级和短期流动性的货币市场工具。我们相信，我们目前的财务状况为我们提供了应对内部增长机会和通过收购获得的机会的灵活性。我们打算不时寻求增长机会和收购，这可能需要大量
31

我们可能需要资金，位于我们目前业务之外的盆地或国家，涉及合资企业，或与我们目前的资产和业务相比规模相当大。

在截至2022年9月30日的三个月内，我们终止了之前的循环信贷安排协议，并与全球大宗商品行业的一家市场贷款人签订了新的信贷安排协议。该信贷安排的借款基础高达1.5亿美元，其中1亿美元在2022年9月30日随时可用，如果贷款人和我们相互同意，还可以选择额外借款5000万美元。这项信贷安排的利息基于纽约联邦储备银行公布的无风险利率加上6.0%的保证金和0.26%的信贷调整利差。信贷安排项下的未支取金额根据可用金额按2.1%的年利率计息。信贷安排以我们哥伦比亚的资产和经济权利为担保。它的最终到期日为2024年8月15日，如果满足某些条件，该日期可能会延长至2025年2月18日。提款的有效期限为6个月，自信贷安排之日起算。截至2022年9月30日，信贷安排仍未动用。

根据信贷安排的条款，我们必须遵守以下财务契约：

i.本公司截至最终到期日的综合未来现金流量的净现值，以每一报告期的信贷安排未偿还金额折现10%计算，覆盖率至少为150%。本公司综合未来现金流的净现值须以现行洲际交易所布伦特远期分带的80%为基础。

二、至少150%的预付款寿命覆盖比率，使用根据商业合同从开始日期到最终到期日将交付的商品的估计总价值计算，基于当前ICE布伦特远期合约的80%，经质量和运输折扣相对于信贷安排未偿还金额进行调整，包括支付给贷款人的利息和所有其他成本。

三、一年合并未来现金流所包括的每个季度期间，公司预计现金来源超过预计现金使用量至少1.15倍的流动性比率。未来现金流量包括预期的运营现金流量、预期较少的资本支出和某些其他调整。对于预测的未来现金流，本公约中使用的大宗商品定价假设必须是当前布伦特原油期货价格的90%。

截至2022年9月30日，我们遵守了上述所有公约。

截至2022年9月30日，我们有2.799亿美元的本金总额6.25%的优先债券将于2025年到期，本金总额7.75%的优先债券将于2027年到期，本金总额3.00亿美元的优先债券将于2027年到期。

于截至二零二二年九月三十日止三个月内，我们于公开市场以现金代价1,730万元回购2,010万元6.25厘高级债券，包括应付利息10万元，回购收益260万元，当中包括撇销递延融资费30万元。回购的6.25%优先债券并未取消，于2022年9月30日由我们以国债形式持有。

在截至2022年9月30日的三个月内，我们通过多伦多证券交易所(“多伦多证券交易所”)的设施和加拿大的合格另类交易平台实施了股份回购计划(“2022计划”)。根据2022年计划，我们能够以现行市场价格购买最多36,033,969股普通股，约占截至2022年8月22日普通股已发行和已发行股票的10%。2022年计划将于2023年8月31日到期，如果达到10%的最高份额，则将更早到期。回购取决于当时的市场条件、我们普通股的交易价格、我们的财务表现和其他条件。

在截至2022年9月30日的三个月和九个月内，我们以加权平均价每股1.34美元回购了10,733,702股股票。回购的股份由我们持有，并于2022年9月30日记录为库存股。



32

现金流

下表列出了本报告所列期间现金和现金等价物的主要来源和用途：
截至9月30日的9个月，
(以千美元计)20222021
现金和现金等价物的来源：
净收益(亏损)$105,754 $(20,042)
调整以将净亏损与调整后的EBITDA进行核对(1)
而资金来自于运营(1)
DD&A费用128,499 98,300 
利息支出35,743 41,355 
所得税费用99,940 26,795 
非现金租赁费用2,009 1,222 
租赁费(1,134)(1,239)
未实现汇兑损失6,138 16,945 
基于股票的薪酬费用6,376 6,597 
未实现衍生工具损失— 2,499 
回购优先债券的收益(2,598)— 
其他金融工具收益— (12,425)
调整后的EBITDA(1)
380,727 160,007 
当期所得税(费用)回收(63,072)14 
合同利息和其他融资费用(32,974)(38,673)
来自运营的资金流动(1)
284,681 121,348 
行使股票期权所得收益1,292 19 
普通股发行收益，扣除发行成本2 — 
出售投资所得收益，扣除交易成本— 14,632 
经营活动的资产和负债净变动72,838 17,956 
非现金投资营运资金的变动3,255 709 
362,068 154,664 
现金和现金等价物的使用：
物业、厂房和设备的附加费(163,717)(109,650)
偿还债务(67,623)(40,125)
普通股回购(14,365)— 
回购优先债券(17,274)— 
清偿资产报废债务(1,673)(483)
租赁费(1,991)(1,269)
现金、现金等价物和限制性现金及现金等价物的汇兑损失(1,996)(528)
(268,639)(152,055)
现金和现金等价物以及限制性现金和现金等价物净增$93,429 $2,609 
 
(1)调整后的EBITDA和运营资金流是一种非GAAP衡量标准，在GAAP中没有规定的任何标准化含义。请参阅“财务和业务要点--非公认会计准则衡量标准”，了解该衡量标准的定义和对账。

我们经营活动的现金流变化的主要来源之一是油价的波动。销售量的变化以及与运营和偿债相关的成本也会影响现金流。我们经营活动的现金流也受到外币汇率变化的影响。在截至2022年9月30日的9个月中，资金来自
33

营运较二零二一年同期增长135%，主要是由于布伦特原油价格大幅上升及产量增加所致，但有关增幅因卡斯蒂利亚与瓦斯科尼亚差价上升、M+1布伦特原油调整、营运开支增加及衍生工具现金结算而被部分抵销。

关键会计政策和估算

我们的关键会计政策和估计在我们的2021年年度报告的Form 10-K中的第7项中披露，自该文件提交以来没有重大变化。

第三项。关于市场风险的定量和定性披露

商品价格风险

我们的主要市场风险与油价有关。石油价格波动和不可预测，受到对世界供需失衡的担忧和许多其他我们无法控制的市场因素的影响。我们的收入来自ICE Brent的石油销售，根据质量差异进行了调整。

外币风险

外汇风险是我们公司的一个因素，但在一定程度上会因我们所在国家的支出和收入的性质而得到改善。我们的报告货币是美元，我们100%的收入与经质量差异调整后的布伦特原油的美元价格有关。我们100%的收入是以美元计价的，我们的大部分资本支出是以美元计价或以美元价格为基础的。哥伦比亚的大部分所得税和增值税、运营和并购费用都是以当地货币计算的。我们在加拿大的总部发生的某些G&A费用以加元计价。虽然我们只在南美运营，但我们的大部分收购支出都是以美元计价和支付的。

此外，汇兑损益主要源于美元对哥伦比亚比索的波动，这是由于我们的活期和递延纳税负债，即以哥伦比亚外国业务的当地货币计价的货币负债。因此，汇兑损益必须根据兑换成美元功能货币来计算。

利率风险

利率风险是指未来现金流因市场利率变化而波动的风险。我们的循环信贷安排存在利率波动的风险，它承受着浮动利率。截至2022年9月30日，我们在信贷安排下的未偿还余额为零(2021年12月31日-6750万美元)。

第四项。控制和程序
 
披露控制和程序
 
我们已经建立了披露控制和程序(如1934年证券交易法或交易法下的规则13a-15(E)和15d-15(E)所定义的)。我们的披露控制和程序旨在提供合理的保证，确保Gran Tiera根据交易所法案提交或提交的报告中要求披露的信息在美国证券交易委员会规则和表格中指定的时间段内被记录、处理、汇总和报告，并且此类信息经过积累并传达给管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官，以便及时做出有关必要披露的决定。我们的管理层在首席执行官和首席财务官的参与下，根据交易所法案规则13a-15(B)的要求，评估了截至本报告所述期间结束时我们的披露控制程序和程序的设计和运作的有效性。基于这一评估，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，自2022年9月30日起，Gran Tiera的披露控制和程序是有效的。

财务报告内部控制的变化
 
在截至2022年9月30日的季度内，我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化，这些变化已经或合理地可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响。
 

34

第II部分--其他资料

第1项。法律诉讼
 
有关本公司于截至2021年12月31日止年度的Form 10-K年度报告中先前报告事项的任何重大发展，以及自提交该报告以来所产生的任何重大事项，请参阅本季度报告第1部分Form 10-Q第1项简明综合财务报表(未经审核)附注9，以供参考。

第1A项。风险因素

影响我们的业务和经营结果的因素很多，其中许多因素是我们无法控制的。除了本季度报告Form 10-Q中的信息，包括第一部分第2项“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”，您还应仔细阅读和考虑截至2021年12月31日的Form 10-K年度报告第I部分第1A项“风险因素”中的因素。这些风险因素可能会对我们的业务、财务状况和经营结果产生重大影响。当前大流行的史无前例的性质以及世界经济和石油和天然气行业的波动可能会使我们更难确定我们的业务、运营结果和财务状况的所有风险以及已确定的风险的最终影响。

第二项股权证券的未经登记的销售和收益的使用

发行人购买股票证券

(a)
购买的股份总数
(b)
每股平均支付价格 (1)
(C)作为公开宣布的计划或方案的一部分购买的股份总数(d)
根据计划或计划可购买的最大股票数量
2022年9月1日至30日10,733,702 $1.34 10,733,702 25,300,267 (2)
总计10,733,702 $1.34 10,733,702 25,300,267 

(1) 包括支付给经纪人回购普通股的佣金。

(2) 2022年8月29日，我们宣布，我们打算从2022年9月1日至2023年8月31日，通过多伦多证券交易所的设施和加拿大合格的另类交易平台实施股票回购计划(“2022计划”)。我们将能够以当前市场价格购买最多36,033,969股普通股供注销，相当于截至2022年8月22日我们已发行和已发行普通股的约10%。
35

第六项。陈列品
证物编号：描述参考
3.1
公司注册证书。
通过引用附件3.3并入2016年11月4日提交给美国证券交易委员会的当前报告中的8-K表(美国证券交易委员会档案号001-34018)。
3.2
Gran Tiera Energy Inc.的章程。
通过引用附件3.4并入2016年11月4日提交给美国证券交易委员会的当前报告中的8-K表(美国证券交易委员会档案号001-34018)。
3.3
2018年7月9日的退休证明
引用附件3.1并入2018年7月9日提交给美国证券交易委员会的当前8-K表报告(美国证券交易委员会档案号001-34018)。
3.4
Gran Tiera Energy Inc.章程第1号修正案
通过引用附件3.1并入当前
8月4日提交给美国证券交易委员会的Form 8-K报告，
2021 (SEC File No. 001-34018).
10.1
信贷协议，日期为2022年8月18日，由Gran Tiera Energy Inc.、Gran Tiera Energy哥伦比亚有限责任公司、Gran Tiera哥伦比亚公司和Trafigura Pte Ltd.作为贷款人签署
通过引用附件10.1并入2022年8月23日提交给美国证券交易委员会的当前报告中的8-K表(美国证券交易委员会文件第001-34018号)。
31.1
根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的第13a-14(A)/15d-14(A)条规定的特等执行干事证书
现提交本局。
31.2
根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的第13a-14(A)/15d-14(A)条规定的首席财务干事证书
现提交本局。
32.1
根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18编第1350条对首席执行官和首席财务官的认证
随信提供。

101.INS XBRL实例文档-实例文档不显示在交互数据文件中，因为它的XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中
101.SCH内联XBRL分类扩展架构文档
101.CAL内联XBRL分类扩展计算链接库文档
101.DEF内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档
101.LAB内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档
101.PRE内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档
104.Gran Tiera Energy Inc.截至2022年9月30日的季度10-Q表格的封面以内联XBRL格式(包括在附件101中)。


36


签名
 
根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签署人代表其签署。
 
Gran Tiera Energy Inc.
日期：2022年11月1日
/s/Gary S.Guidry
 作者：Gary S.Guidry
 总裁与首席执行官
 (首席行政主任)

日期：2022年11月1日
/s/Ryan Ellson
 作者：瑞安·埃尔森
常务副总裁兼首席财务官
 (首席财务会计官)

37