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截至2022年9月30日的三个月
与去年同期相比的百分比变化
	已报告 (GAAP) 净销售额增长/(减少)	报告的数量	收购和资产剥离	外汇影响	价格混合和其他(1)	有机食品销售额增长/(减少) (非公认会计准则)(2)	有机食品卷(3)
健康与安康	(4)%	(21)%	—%	—%	17%	(4)%	(21)%
居家	(4)	(14)	—	—	10	(4)	(14)
生活方式	(3)	(10)	—	—	7	(3)	(10)
国际	(1)	(4)	—	(9)	12	8	(4)
总计	(4)%	(15)%	—%	(2)%	13%	(2)%	(15)%

(1)这是定价行为、组合和其他因素对净销售额增长/(下降)的净影响。

(2)有机销售增长/(减少)定义为净销售增长/(减少)，不包括任何收购和资产剥离以及汇率变化的影响。有关有机销售增长/(减少)与净销售增长/(减少)的对账，请参阅下面的“非GAAP财务信息”，这是最直接可比的GAAP财务信息。

(3)有机数量是指不包括任何收购和资产剥离的影响的数量。

管理层认为，有机销售增长/(减少)的列报对投资者是有用的，因为它排除了任何收购和剥离的销售，这导致只比较公司在整个相关时期经营的业务的销售，以及不受公司和管理层控制的汇率变化的影响。然而，由于计算方法和排除项目的潜在差异，有机销售增长/(减少)可能与其他公司提供的类似指标不同。


	截至2022年9月30日的三个月
	与去年同期相比的百分比变化
	健康与安康	居家	生活方式	国际	总计
净销售额增长/(减少)(GAAP)	(4)%	(4)%	(3)%	(1)%	(4)%
地址：外汇	—	—	—	9	2
加/(减)：资产剥离/收购	—	—	—	—	—
有机销售增长/(减少)(非GAAP)	(4)%	(4)%	(3)%	8%	(2)%


司机	毛利率与上年相比的变化(基点)
	22财年					2013财年
	Q1	Q2	Q3	Q4	财年	Q1
节省成本	+90	+80	+100	+160	+110	+180
价格变动	+50	+100	+170	+330	+160	+530
市场动向(大宗商品)	-550	-510	-410	-350	-460	-330
制造业和物流业	-470	-640	-570	-290	-490	-350
所有其他(1)(2)	-210	-270	-50	+150	-100	-140
较上一年的变化	-1,090	-1,240	-760	0	-780	-110

毛利率(%)	37.1%	33.0%	35.9%	37.1%	35.8%	36.0%


	Q1 财政年 2023	Q1 财政年 2022
运营提供的现金净额-GAAP	$178	$41
减去：资本支出	$46	$52
自由现金流--非公认会计准则(1)	$132	-$11
自由现金流占净销售额的百分比-非GAAP(1)	7.6%	(0.6)%
净销售额	$1,740	$1,806

(1)根据《美国证券交易委员会》规则G，本附表规定了某些非公认会计准则计量的定义以及与最密切相关的公认会计准则计量的对账。管理层使用自由现金流和自由现金流占净销售额的百分比，以帮助评估业务的现金生成能力和可用于投资活动的资金，如收购、投资于业务以推动增长，以及融资活动，包括债务支付、股息支付和股票回购。自由现金流并不代表仅可用于可自由支配支出的现金，因为公司有强制性偿债要求以及其他合同和非可自由支配支出。此外，由于计算方法和排除项目的潜在差异，自由现金流量可能不同于其他公司提供的类似衡量标准。这些非GAAP财务指标不应单独考虑，或作为可比GAAP指标的替代品，应结合公司根据GAAP提出的综合财务报表进行解读。


	FY 2022						FY 2023

	Q1	Q2	Q3		Q4	财年	Q1
	9/30/2021	12/31/2021	3/31/2022		6/30/2022	6/30/2022	9/30/2022
所得税前收益	$185	$93	$200		$129	$607	$116
利息收入	-$1	-$1	-$1		-$2	-$5	-$2
利息支出	$25	$23	$21		$37	$106	$22
EBIT (1)(3)	$209	$115	$220		$164	$708	$136
息税前利润(1)(3)	11.6%	6.8%	12.2	%	9.1%	10.0%	7.8%
精简的运营模式(4)	$0	$0	$0		$0	$0	$19


数字能力和工作效率提升投资(5)	$12	$15	$15		$19	$61	$20
调整后息税前利润-非GAAP(2)(3)	$221	$130	$235		$183	$769	$175
调整后息税前利润(2)(3)	12.2%	7.7%	13.0%		10.2%	10.8%	10.1%
净销售额	$1,806	$1,691	$1,809		$1,801	$7,107	$1,740

(1)息税前利润(一种非公认会计原则计量)代表所得税前收益(一种公认会计准则计量)，不包括如上所述的利息收入和利息支出。息税前利润是息税前利润与净销售额的比率。

(2)调整后息税前利润(非公认会计原则衡量标准)代表所得税前收益(公认会计原则衡量标准)，不包括利息收入、利息支出和其他非经常性或不寻常的重要项目(例如资产减值、与简化的经营模式有关的费用、与数字能力和提高生产力投资有关的费用、与收购有关的重大亏损/(收益)以及其他如上所述的非经常性或不寻常项目)。调整后的息税前利润是调整后的息税前利润与净销售额的比率。

(3)根据《美国证券交易委员会》规则G，本附表规定了某些非公认会计准则计量的定义以及与最密切相关的公认会计准则计量的协调。管理层认为，息税前利润、息税前利润、调整后的息税前利润和调整后的息税前利润的列报为投资者提供了关于公司运营趋势的有用的额外信息，并有助于一段时间内业绩的可比性。不应孤立地考虑这些非公认会计准则财务计量，也不应将其作为可比公认会计准则计量的替代品。此外，由于计算方法和排除项目的潜在差异，这些非GAAP财务衡量标准可能与其他公司提供的类似衡量标准不同。阅读时应结合公司按照公认会计原则提出的合并财务报表。

(4)反映公司作为精简经营模式的一部分产生的重组和相关实施成本净额。这些费用主要归因于与雇员有关的费用以及执行和其他相关费用。请参阅收益新闻稿中的非GAAP财务信息以进行进一步讨论。

(5)反映公司与其数字能力和生产力提升投资相关的运营费用。这些费用中的大部分与外部咨询费有关。其余费用用于内部信息技术项目管理和支助人员费用以及其他费用。请参阅收益新闻稿中的非GAAP财务信息以进行进一步讨论。


(除每股数据外，以百万美元计)
	稀释后每股收益
	截至9月30日的三个月
	2022		2021		更改百分比

如报告所示(GAAP)	$	0.68	$	1.14	(40)%
精简的运营模式(1)	0.12		—
数字能力和生产力提升投资(2)	0.13		0.07
经调整(非公认会计准则)(5)(6)	$	0.93	$	1.21	(23)%











	2023年全年展望(估计范围)
	稀释后每股收益
	低		高

据估计(GAAP)	$	3.10	$	3.47
精简的运营模式(3)	0.20		0.20
数字能力和工作效率提升投资(4)	0.55		0.55
经调整(非公认会计准则)(5)(6)	$	3.85	$	4.22

(1)在截至2022年9月30日的三个月中，该公司发生了大约19美元(税后14美元)的重组和相关实施成本，与实施精简的运营模式有关。请参阅2023财年第一季度发布的非GAAP财务信息以进行进一步讨论。

(2)在截至2022年9月30日的三个月中，该公司发生了大约20美元(税后15美元)的运营费用，与其数字能力和生产力增强投资有关。请参阅2023财年第一季度发布的非GAAP财务信息以进行进一步讨论。

(5)调整后每股收益被定义为不包括或已对非经常性或不寻常的重大项目进行调整的稀释后每股收益。非GAAP项目的所得税影响是根据税法和适用于相关非GAAP调整的税务管辖区的法定所得税税率计算的。

(6)调整后每股收益是管理层用来帮助在一段时间内一致地评估公司历史和预期财务业绩的补充信息。管理层认为，通过对某些影响长期业绩可比性的项目进行调整，例如资产减值、与简化运营模式相关的费用、与数字能力和生产力增强投资相关的费用、与收购相关的重大损失/(收益)以及其他非经常性或不寻常的项目，投资者和管理层能够在一段时间内一致地对公司的基本运营业绩有更多的了解。然而，由于计算方法的潜在差异或纳入这些调整的项目的差异，调整后的每股收益可能不同于其他公司提供的类似衡量标准。


高乐氏公司


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