(未经审计)

根据哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司(该基金)的受管分配政策，并经基金董事会(董事会)批准，该基金预计将在2月、5月、8月和11月向普通股持有人(普通股持有人)进行季度现金分配。基金根据其受管分配政策(于2022年8月23日支付)的最近一次分配为每股0.4625美元，相当于基金截至2022年7月31日的市场价格每股30.69美元的季度增长率1.507%(年化6.03%)。您不应从分配金额或基金管理分配政策的条款中得出任何关于基金投资业绩的结论。从历史上看，基金的分配有时超过其收入和已实现的净资本收益，这导致基金的分配基本上包括返还资本或其他资本来源。例如，当您 投资于本基金的部分或全部资金返还给您时，可能会发生资本返还。资本分配的回报不一定反映基金的投资业绩，不应与“收益”或 “收入”混淆。基金董事会今后可根据基金投资组合持有量、市场或其他条件或因素的变化，决定不应继续实行基金管理下的分配政策以及分配的金额或时间，包括此类政策下的分配率不得取决于基金赚取的收入或已实现的资本利得的数额。董事会还可以考虑修订或终止现行的管理下分配政策，因为维持该政策可能会产生不利的税收后果。在某些情况下, 出于联邦所得税的目的，资本返还可以纳税，基金从前几年结转的全部或部分资本损失(如果有的话)实际上可以被没收。董事会可随时修订或终止基金的受管分销政策，而无须事先通知基金股东；任何该等更改或终止均可能对基金股份的市价产生不利影响。

见财务报表附注 ，了解与基金的管理下分配政策有关的其他信息。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金， Inc.|2022年半年度报告

致股东的信
(未经审计)

尊敬的股东们：

我们很高兴提交哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金(该基金)的 半年度股东报告。该报告包括基金截至2022年6月30日的投资结果、投资组合和财务报表。

截至2022年6月30日的六个月，基金的普通股(普通股)回报率按资产净值计算为-26.49%，按市价计算为-30.07%。相比之下，该基金的基准--标普北美科技板块指数同期回报率为-32.04%。

2022年上半年，基金根据其管理下的分配政策支付了两次分配，合计为基金普通股每股0.9250美元。基金享有美国证券交易委员会的豁免，允许基金在任何一个课税年度多次定期分配长期资本收益。除非您另行选择，否则分配将以基金的额外股份支付。

2022年6月21日，基金在明尼苏达州明尼阿波利斯市召开了第十二届股东年会。股东在 会议上投票赞成基金董事会(“董事会”)就两项提案中的每一项提出的建议。

具体地说，股东选举了道格拉斯·A·哈克先生和Daniel·J·贝克曼两名董事，并再次选举了另外两名董事梅斯。Minor M.Shaw和Sandra L.Yeager分别为董事会成员，任期将于基金2025年股东年会 届满。股东还批准了董事会选择普华永道会计师事务所作为基金2022年独立注册公共会计师事务所的决定。

有关本基金的信息，包括每日定价、当前业绩、基金持有量、股东报告、分配和其他信息，可在封闭式基金选项卡下的下列网站找到：ColumbiathReadcileus.com/Investors/。

我们谨代表董事会， 感谢您对哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司的持续支持。

向您致敬，

凯瑟琳·詹姆斯·帕格里亚

董事会联席主席

道格拉斯·A·哈克

董事会联席主席

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金， Inc.|2022年半年度报告

目录表

基金概览	3
基金投资目标、策略、政策及主要风险	5
费用和支出，以及股价数据	14
投资组合	16
资产负债表	20
运营说明书	21
净资产变动表	22
财务亮点	24
财务报表附注	26
管理协议的批准	40
股东大会结果	42

哥伦比亚塞利格曼溢价 技术增长基金公司(该基金)将一份股东报告邮寄到每个股东地址。如果您想要多份报告，请致电800.937.5449联系股东服务部，我们会将其他报告 发送给您。

代理投票政策和 程序

董事会的政策是投票表决基金持有投资的公司的委托书，这些委托书与程序一致，可通过访问下列网址找到：ColumbiathReader leus.com/Investors/。有关基金如何投票 与投资组合证券有关的委托书的信息，请于8月31日前提交给美国证券交易委员会，提供截至当年6月30日的最近12个月期间的信息，可免费访问Columbiathredleus.com/Investors/；或搜索美国证券交易委员会的网站：sec.gov。

投资季度时间表

基金通过Form N-Port向美国证券交易委员会提交每个财政年度第一季度和第三季度投资组合持有量的完整时间表 。基金的表格N港申报文件可在美国证券交易委员会的网站Sec.gov上查阅。基金在表格N-Port中提交的投资组合持有的完整时间表也可免费获得，如有要求，可致电800.937.5449。

其他基金信息

欲了解更多信息，请访问以下网址： 《专栏》，或致电该基金的股东服务代理美国股票转让与信托公司，电话：866.666.1532。客户服务代表可从周一至周五上午8点回答您的问题。至晚上8点东部时间。

基金投资经理

哥伦比亚管理投资顾问公司(Columbia Management Investment Advisers，LLC)

国会街290号

马萨诸塞州波士顿，邮编：02210

资金调拨代理

美国股票转让与信托公司，有限责任公司

第15大道6201号

纽约布鲁克林，邮编：11219

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金， Inc.|2022年半年度报告

基金概览
(未经审计)

投资目标

基金 寻求资本和当期收入的增长。

投资组合管理

保罗·威克

首席投资组合经理

自2009年以来管理的基金

布拉杰·阿格拉瓦尔

联席投资组合经理

自2010年以来管理的基金

克里斯托弗·博娃

联席投资组合经理

自2016年以来管理的基金

杰蒂尔·帕特尔

技术团队成员

自2015年以来管理的基金

维马尔·帕特尔

技术团队成员

自2018年以来管理的基金

谢哈尔·普拉马尼克

技术团队成员

自2018年以来管理的基金

晨星样式框^TM

晨星风格盒是基于一只基金的投资组合持有量。对于股票型基金，纵轴显示所持股票的市值，横轴显示投资风格(价值型、混合型或成长型)。所显示的信息基于晨星提供的最新数据。

©2022晨星，Inc.版权所有。本文中包含的晨星信息：(1)为晨星和/或其内容提供商所有；(2)不得复制或分发；(3)不保证准确、完整或及时。晨星及其内容提供商对因使用该信息而造成的任何损害或损失概不负责。

平均年总回报率(%)(截至2022年6月30日)
		开始	6个月 累计	1年	5年	10年
市场价		11/24/09	-30.07	-22.44	13.94	16.34
资产净值		11/30/09	-26.49	-17.88	15.71	15.74
标普北美科技板块指数			-32.04	-26.03	16.50	17.60

显示的绩效信息 代表过去的绩效，并不保证未来的结果。您的投资回报和本金价值将会波动，因此当您的股票出售时，其价值可能会高于或低于其原始成本。当前性能可能低于或高于显示的性能信息。您可以通过visiting columbiathreadneedleus.com/investor/.获取最新月底的绩效信息

回报反映市场价格或资产净值的变化(视情况而定)，并假设分配进行再投资。回报不反映投资者在分配或出售股票时可能支付的税款的扣除。

标普北美科技板块指数是一个基于一系列科技股的非管理修正市值加权指数。

指数不适用于投资，不受专业管理，不反映销售费用、费用、经纪佣金、税金或其他投资费用。基金中的证券可能与指数中的证券不匹配。

每股价格
	June 30, 2022	March 31, 2022	2021年12月31日
市场价(美元)	25.08	32.10	37.01
资产净值(美元)	25.23	31.87	35.42

按普通股支付的分配
支付日期	每股金额(美元)
2022年1月18日	1.2869(a)
2022年2月22日	0.4625
May 24, 2022	0.4625

(A)基金于2021年12月13日向登记在册的股东支付了2021年第四季度的这一特别分配，超出了其典型的季度管理分配政策。

基金份额的资产净值可能并不总是与此类份额的市场价格相对应。许多封闭式基金的普通股交易价格经常低于其资产净值。基金面临股市风险，即股票价格在短期或长期内整体下跌，对基金的投资价值产生不利影响的风险。

基金概览(续)
(未经审计)

基金投资目标、策略、政策和主要风险

(未经审计)

基金投资目标

基金的投资目标是寻求资本和当期收入的增长。基金的投资目标是非根本性的，董事会可在未经基金股东批准的情况下改变。

基金投资策略和政策

在正常市场条件下，基金将至少80%的“管理资产”(定义见下文)投资于哥伦比亚管理投资顾问公司(Columbia Management Investment Advisers，LLC) (投资经理)认为可提供有吸引力的资本增值机会的科技及科技相关公司的股权证券组合。在正常市场条件下，基金的投资计划主要包括(I)投资于寻求超过标准普尔北美科技板块指数费用和支出前总回报的技术和技术相关公司的 股权证券组合，以及(Ii)在 纳斯达克100指数®或相当于 (纳斯达克100)的交易所交易基金(ETF)或其等值的交易所交易基金(ETF) (纳斯达克100)的非管理型指数上持有看涨期权。名义总金额通常为基金所持普通股基本价值的0%-90%(基于规则的期权战略，如下所述)。该基金预计将从承销纳斯达克100指数看涨期权的保费中获得当前收入。

在确定将写入纳斯达克100的看涨期权的水平(即0% 至90%)时，投资经理的基于规则的期权策略基于芝加哥期权交易所纳斯达克-100波动率指数^SM(VXN指数)。VXN指数衡量的是市场对近期纳斯达克100指数期权价格中隐含的30天波动率的预期。VXN指数以百分比(例如19.36)为单位，是衡量投资者情绪和纳斯达克100指数市场波动性的领先晴雨表。一般而言，投资经理 打算在VXN指数所代表的市场波动率较高(且因撰写期权而获得的溢价较高)时发行更多看涨期权，而在以VXN指数所代表的市场波动性较低(且撰写期权所收取的溢价较低)时发行较少看涨期权。

基金基于规则的期权 关于买入期权的战略如下：

当VXN索引为：	合计名义金额 书面看涨期权作为 基金的百分比 普通股持股
17岁或更少	25%
大于17，但小于18	最高可增加50%
至少18个，但不到33个	50%
至少33个，但不到34个	最高可提高90%
至少34个，但不到55个	90%
55或更高版本	0% to 90%

除基于规则的期权策略外，当投资经理认为看涨期权溢价相对于纳斯达克100的价格风险具有吸引力时，基金可发出额外看涨期权，名义金额合计最高可达基金所持普通股价值的25%(与根据基于规则的期权策略撰写的看涨期权合计时，最高可达90%)。如果投资经理认为基金将收到的大量溢价(通常为70%或更多)已在行使之前获得，基金也可能关闭(或回购)书面看涨期权，这可能会将看涨期权 头寸减少到总股本的0%，直到发出更多看涨期权。基金亦可买入或卖出证券、指数、交易所买卖基金及市场一篮子证券的其他看涨期权及认沽期权，以赚取额外收入或回报，或为投资组合提供下行保护。

本基金将至少80%的管理资产投资于科技及科技相关公司的股权证券的投资政策 以及有关按月使用基于规则的期权策略的政策 只有在向股东发出60天的事先书面通知后，董事会才可在未经股东批准的情况下更改。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

5

基金投资目标、策略、政策和主要风险(续)

(未经审计)

本基金为非多元化基金。 与多元化基金相比，非多元化基金可将较大比例的总资产投资于较少的发行人。未经股东投票，不得改变这一政策。

该基金的基本政策是将至少25%的总资产投资于主要从事技术和技术相关股票的证券。未经股东投票，不得改变这一政策。

该基金还可以投资：其管理资产的高达15% 投资于非流动性证券(即，购买时不容易出售的证券)；高达20%的管理资产投资于债务证券(包括可转换和不可转换的债务证券)，如与技术和技术有关的公司发行的债务证券以及美国政府、其机构和工具、政府支持的企业的债务，以及投资级别以下的证券(即，高收益或垃圾债券)；其管理的资产中有高达25%是在美国以外组织的公司的股权证券。基金可持有位于新兴市场或在新兴市场开展大量业务的发行人的外国证券。这些政策中的每一项都可以由董事会在没有股东批准的情况下改变。

该基金还有其他基本政策，未经股东投票不得更改。根据这些政策，基金不得：

•	买卖商品或商品合同，除非在适用法律和解释允许的范围内，该等商品或商品合同可不时修订，否则不应阻止基金购买或出售期权、期货合约和外币，或签订远期货币合约，或投资于实物商品支持的证券或其他工具，或其价值源自实物商品；

•	发行高级证券或借入资金，但《投资公司法》或其下的任何规则、美国证券交易委员会或美国证券交易委员会工作人员对此的任何解释或美国证券交易委员会可能授予的任何豁免除外；

•	除《投资公司法》或其下的任何规则允许外，提供贷款、美国证券交易委员会或美国证券交易委员会工作人员对其的任何解释或美国证券交易委员会可能授予的任何豁免；

•	承销其他发行人的证券，但根据1933年《证券法》，本基金在处置投资组合证券或与其他投资公司的投资有关时可被视为承销商的情况除外；

•	购买或出售房地产，除非是由于拥有证券或其他工具而获得，但这不应阻止基金投资于房地产支持的证券或其他工具，或从事房地产业务或房地产投资信托的公司的证券；以及

•	将其管理的资产(定义如下)的25%或更多按市值投资于任何特定行业的发行人的证券，但基金将至少将其管理的资产价值的25%投资于技术和与技术相关的股票(基金打算集中投资)，并可以无限制地投资于由美国政府、其机构或工具或 政府支持的企业发行或担保的证券。

“管理资产”是指 基金已发行普通股的资产净值加上任何已发行和未发行的基金优先股的任何清算优先权，以及用于杠杆的任何借款的本金。

基金的上述基本政策禁止进行交易，“但投资公司法或其下的任何规则、美国证券交易委员会或美国证券交易委员会工作人员对此的任何解释或美国证券交易委员会可能授予的任何豁免除外”。凡提及《投资公司法》，即指经修订的1940年《投资公司法》；凡提及《美国证券交易委员会》，即指美国证券交易委员会。以下 讨论解释了基金从这些例外中获得的灵活性。

发行优先证券-A “优先证券”是一种关于公司收益或资产的义务，优先于该公司普通股对相同收益或资产的债权。《投资公司法》限制封闭式基金发行高级证券的能力，但美国证券交易委员会工作人员的解释允许基金从事某些类型的交易，否则这些交易可能会引发高级安全担忧(例如卖空、买卖金融期货合约以及出售看跌期权)，前提是基金保持隔离

6	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

基金投资目标、策略、政策和主要风险(续)

(未经审计)

存款或投资组合证券，或其他 以抵销投资组合证券的方式涵盖交易，金额足以抵消与交易相关的任何负债。基本政策中的例外允许基金依靠这些工作人员的解释在 中运作。

借钱--《投资公司法》允许基金最多借入其管理资产的33.3%，外加5%的临时用途。

发放贷款--《投资公司法》一般禁止基金向关联人发放贷款，但不以其他方式限制基金发放贷款的能力。

根据《投资公司法》，基金的基本政策不得改变，除非“多数已发行”普通股和(如果发行)优先股作为一个类别一起投票的持有人批准，以及“多数已发行”优先股作为单独类别投票的持有人的批准。就基金的特定股份而言，“已发行股份的多数” 指：(I)出席股东大会的股份的67%或以上，如持有超过50%的已发行股份的持有人出席会议或由受委代表出席，或(Ii)基金已发行股份的50%以上。

主要风险

对该基金的投资涉及 风险。特别是，投资者应该考虑市场风险、信息技术部门风险和衍生品风险。投资于本基金的上述风险及其他主要风险的描述如下。 不能保证本基金会达到其投资目标，您可能会赔钱。基金所持资产的价值可能会下降，基金的资产净值和股价可能会下跌 。对基金的投资不是银行存款，也不受联邦存款保险公司或任何其他政府机构的保险或担保。任何特定风险对基金投资的重要性将随着时间的推移而变化，这取决于基金投资组合的构成、市场状况和其他因素。您应仔细阅读以下所有风险信息，因为这些风险中的任何一个或多个都可能导致基金蒙受损失。另见财务报表附注中基金的“重大风险”。

主动管理风险。基金受到积极管理，因此，其业绩将在一定程度上反映投资组合管理人作出投资决定的能力，以期实现基金的投资目标。由于其积极的管理，基金的表现可能逊于其基准指数和/或具有类似投资目标和/或战略的其他基金。

信用风险。信用风险是指如果债务工具的发行人违约或以其他方式变得不能或不愿意或被认为 无法或不愿意履行其财务义务，例如在到期时向基金付款，则债务工具的价值可能会下降。各种因素可能会影响发行人实际或预期的及时支付利息或本金的意愿或能力，包括发行人财务状况或一般经济状况的变化。信用评级机构，如标普全球评级、穆迪、惠誉、DBRS和KBRA，对某些债务工具进行信用评级，以表明其信用风险。评级机构下调评级可能会对此类工具的价值产生负面影响。与评级较高的工具相比，基金持有的评级较低或未评级的工具可能会带来更高的信用风险。非投资级债务工具可能受到更大的价格波动，比投资级债务工具更有可能发生违约，因此可能使基金面临更大的信用风险。如果基金购买未评级的工具，或如果基金持有的工具的评级在购买后被下调，基金将比往常更严重地依赖信用风险分析。

衍生品风险。衍生品可能涉及重大风险。衍生品是指在交易所或场外(OTC)市场交易的金融工具，其价值与标的资产(如证券、商品或货币)或其他参考(如指数、利率或其他经济指标(每个均为参考)的价值有关或源自该等资产的价值)。衍生品 可能包括私募或以其他方式免除美国证券交易委员会注册的衍生品，包括某些符合规则144A的证券。如果标的参考没有按预期执行，衍生品可能会导致基金损失。使用衍生品是一项高度专业化的活动，可能涉及不同于更传统投资工具的投资技巧、风险和税务筹划。 基金的衍生品战略可能不是

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

7

基金投资目标、策略、政策和主要风险(续)

(未经审计)

成功和使用某些衍生品可能会给基金带来巨大的、潜在的无限损失，而不管基金的实际投资是什么。与标的参考有关的价格、汇率或其他经济指标的相对较小的变动可能会给基金造成重大损失。衍生品的波动性可能比其他类型的投资更大。衍生工具可增加基金对相关参考的风险敞口 及随之而来的风险，包括与相关参考相关的不良信贷事件风险(信贷风险)、相关参考价值、价格或利率出现不利变动的风险 (市场风险)、相关货币价值出现不利变动的风险(外币风险)及相关利率出现不利变动的风险(利率风险)。衍生工具可能使基金面临额外风险，包括衍生工具头寸与其拟对冲或复制的标的参考不完全相关而导致的损失风险(相关风险)、交易对手未能按协议履行合约的风险(交易对手风险)、套期保值策略未能减轻损失并可能抵消收益的风险(套期保值风险)、投资回报可能跟不上通胀的风险(通胀风险)、亏损可能大于投资额的风险(杠杆风险)，基金可能无法在有利的时间或价格出售投资的风险(流动性风险)，投资可能难以估值的风险(定价风险)，以及投资的价格或价值在短期内大幅波动的风险(波动性 风险)。衍生品的价值可能受到多种因素的影响。, 包括国家和国际政治和经济的发展。衍生品市场监管的潜在变化可能会使衍生品的成本更高，可能会限制衍生品市场，或者可能会对衍生品的价值或表现产生不利影响。

衍生工具风险-期权 风险。期权是一种衍生品，赋予购买者在到期日或之前以指定价格(执行价)从交易对手购买(看涨)或卖出(看跌)标的参考的选择权。基金可购买或出售(即卖出)看跌期权和看涨期权，这些期权是在其他情况下获准投资的标的参考上的。在制定期权时，基金面临着可能需要在到期日或之前以不利价格买入或卖出标的参考的风险。如果基金出售看跌期权，基金可能被要求以高于市场价的执行价格购买标的 参考，从而导致亏损。如果基金出售看涨期权，基金可能被要求以低于市场价的执行价格出售标的参考， 导致亏损。如果基金出售的看涨期权不在承保范围内(它不拥有标的参考)，基金的损失可能是无限的。期权可能涉及经济杠杆，这可能会导致价格波动更大。期权可以在证券交易所或场外交易市场进行交易。在期权合约到期日或之前，基金可订立抵销合约，并在期权价格出现不利变动的范围内招致亏损。期权可以增加基金对标的参考的风险敞口及其随之而来的风险，如信用风险、市场风险、外币风险和利率风险，同时也使基金面临相关性风险、交易对手风险、对冲风险、通胀风险、杠杆风险、流动性风险、定价风险和波动性风险。

新兴市场证券 风险。外国政府或公司在新兴市场国家发行的证券，如中国、俄罗斯和东欧、中东、亚洲、拉丁美洲或非洲的某些国家发行的证券，更有可能面临更大的外国证券投资风险，如外国证券风险中所述。此外，新兴市场国家更有可能 经历社会、政治、经济或其他条件的快速变化或发展造成的不稳定。它们的经济通常不太成熟，其证券市场通常不太发达，与更发达的国家相比，交易活动更有限(即交易量更低，流动性更少)。与更发达市场的证券相比，新兴市场证券往往波动性更大，可能更容易受到市场操纵。许多新兴市场国家严重依赖国际贸易，贸易伙伴较少，这使得它们对世界大宗商品价格和其他国家的经济衰退更加敏感。一些新兴市场国家的货币贬值风险较高，其中一些国家可能会经历高通胀或通货膨胀率快速变化的时期，并可能与其他国家存在敌对关系。由于新兴市场证券发行人的财务信息的性质和质量不同， 有关此类发行人的审计和财务报告标准、财务信息和披露可能无法获得，或者如果公开，可靠性可能会大大低于有关其他外国证券的公开信息 。

外国证券风险。对外国公司的证券投资或对其证券的敞口可能涉及相对于对美国公司的证券投资或敞口的更高风险。例如，外国市场可能非常不稳定。与美国公司的证券相比，外国证券的流动性也可能较低，这使得它们更难交易，因此

8	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

基金投资目标、策略、政策和主要风险(续)

(未经审计)

基金有时可能无法以合适的时间或价格出售外国证券。外国证券的经纪佣金、托管成本和其他费用也普遍较高。基金对某些外国证券，包括外国政府发行的证券，在违约情况下的法律追索权可能有限或没有追索权 。此外，外国政府可能对基金的收入、资本利得或处置外国证券的收益征收预扣税或其他税 ，这可能会减少基金在这类证券上的回报。在某些情况下，这种预扣或其他税收可能是没收的。其他风险包括： 交易结算或收入支付可能出现延误；关于外国公司的公开信息一般较少；经济、政治、社会、外交或其他情况或事件的影响(例如，包括军事对抗和行动、战争、其他冲突、恐怖主义和疾病/病毒爆发和流行病)，可能对一家公司或其资产或某一特定投资者或某类投资者的资产进行扣押、没收或国有化；会计、审计和财务报告准则可能不如适用于国内公司的准则那么全面和严格；对特定外国、其国民或该国境内的行业或企业实施经济和其他制裁；以及当地代理在当地市场通常不那么严格的照顾标准 。此外, 可能很难获得有关某些外国发行人的证券和业务运营的可靠信息。政府或行业组织可以强制当地代理人在指定的托管机构持有不受独立评估的证券。一个国家的证券市场越不发达，风险水平就越大。 某些国家、组织、公司、实体和/或个人可能并已经受到经济制裁。除其他外，经济制裁和其他类似的政府行动可能会有效地限制或消除基金购买或出售证券的能力，从而可能使基金对这类证券的投资缺乏流动性或更难估值。此外，由于经济制裁，基金可能被迫在不适当的时间或价格出售或以其他方式处置投资，这可能导致基金的损失和交易成本增加。这些 条件可能会持续很长一段时间，并在事先向基金发出有限通知的情况下颁布。如果基金大量投资于受影响的国家或地区，或投资于依赖全球市场的受影响国家的发行人，则对某一外国、其国民或行业或该国境内的企业实施制裁所构成的风险可能会增加。此外，在某些国家/地区的投资可能会使基金受到一些税收规则的约束，这些规则的适用可能不确定。各国可在未来修改或修改其现有的税收法律、法规和/或程序，可能具有追溯力。一国法律、法规或程序的变化或不确定因素可能直接或间接减少基金的税后利润。, 包括 减少基金所投资国家的公司的税后利润，或给基金带来意想不到的税务负担。基金的业绩也可能受到外币相对于美元强弱波动的负面影响，特别是当基金将相当大比例的资产投资于外国证券或其他以美元以外货币计价的资产的情况下。外国的货币汇率可能会在短期或长期内大幅波动，原因有很多，包括利率变化、实施货币汇率管制以及美国或国外的经济或政治发展。在将外币兑换成美元时，基金还可能产生货币兑换费用，反之亦然。

高收益投资风险。基金持有的评级低于投资级别的证券和其他债务工具(通常称为“高收益”或“垃圾”债券)和类似质量的未评级债务工具往往比评级较高的债务工具对信用风险更敏感，并可能因发行实体或债务人在因利率变化而支付利息和本金的能力 发生变化而经历更大的价格波动。这些投资通常比评级较高的债务工具更有可能发生违约。 就发行人支付利息和偿还本金的能力而言，高收益债务工具被认为主要是投机性的。这些债务工具通常支付溢价--更高的利率或收益率--因为包括违约在内的损失风险增加。高收益债务工具可能需要更高的判断力才能确定价格，可能很难按基金希望的时间和价格出售，可能会带来高昂的交易成本，而且流动性通常也低于评级较高的债务工具。第三方评级机构提供的评级是基于这些评级机构对债务工具信用质量的分析，可能不会考虑与是否及时偿还利息或本金有关的每一项风险。在不利的经济和其他情况下，评级较低的债务工具的发行人比评级较高的债务工具的发行人更有可能难以支付本金和利息。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

9

基金投资目标、策略、政策和主要风险(续)

(未经审计)

利率风险。利率风险是指可归因于利率变化的损失风险。一般来说，如果普遍利率上升，债务工具的价值往往会下降，如果利率下降，债务工具的价值往往会上升。债务工具价值的变化通常不会影响基金从该工具获得的收入，但通常会影响您在基金的投资价值。利率的变化也可能影响基金对债务工具投资的流动性。一般来说，债务工具的期限或期限越长，其对利率变化的敏感度就越高。利率下降还可能增加债务的提前还款，这反过来又会增加提前还款风险(基金将不得不将收到的资金再投资于收益率较低的证券的风险)。极低的利率或负利率可能会影响基金的收益，并可能增加这样的风险，即如果随后利率上升，基金的业绩将受到负面影响。在当前的市场环境下，这种风险可能会特别严重。基金面临其投资产生的收入可能跟不上通货膨胀的风险。政府和中央银行当局的行动可能会导致利率的上升或下降。较高的通货膨胀率可能会导致这些当局提高利率。这种行动可能会对基金持有的债务工具的价值产生负面影响，从而对基金的业绩和资产净值产生负面影响。任何加息都可能导致基金对债务工具的投资价值下降。

发行人风险。基金投资或对其有风险敞口的发行人可能表现不佳或低于预期，其证券价值可能因此下降，这可能对基金的业绩产生负面影响。发行人业绩不佳的原因可能是管理决策不善、竞争压力、技术突破、对供应商的依赖、劳工问题或短缺、公司重组、欺诈性披露、自然灾害、军事对抗和行动、战争、其他冲突、恐怖主义、疾病/病毒爆发、流行病或其他事件、条件和 可能影响基金投资价值的因素。

中小盘股风险。在某些情况下，中小型公司的证券可能比大公司的证券有更高的收益潜力，但更有可能 比大公司有更大的风险。例如，中小型公司可能比大型公司更容易受到市场低迷和不利的商业或经济事件的影响，因为它们的财务资源和业务运营可能更加有限。中小型公司也比大公司更有可能拥有更有限的产品线和运营历史，并更依赖于规模较小且通常经验较少的管理团队。与较大公司的证券相比，中小型公司的证券交易频率较低，交易量较小，流动性较差，价值波动较大。当基金持有交易量有限的中小型公司的大量头寸时，这些头寸的平仓可能会延长，尤其是在陷入困境的市场中，并且 会导致基金投资亏损，从而影响您在基金的投资价值。此外，一些中小盘股可能不会受到投资界的广泛关注，这可能会降低对其股票的需求。

大盘股风险。对更大、更成熟的公司(更大的公司)的投资可能会涉及与其规模更大相关的某些风险。例如，较大的公司可能无法快速应对新的竞争挑战，例如消费者品味的变化或较小竞争对手的创新。此外，大公司有时不能像成功的小公司那样实现高增长率，特别是在经济扩张的较长时期。

杠杆风险。当基金使用借款、衍生品或类似的工具或技术增加其可供投资的资产时，就会出现杠杆。使用杠杆可能产生波动，并可能夸大基金份额的资产净值和基金投资组合的回报的变化，这可能会增加基金的损失超过其投资的风险。使用杠杆可能导致基金结清投资组合头寸，因为这样做可能不利于履行其义务或满足任何适用的监管限制。期货合约、期权、远期合约和其他衍生品可以使基金获得较大的投资敞口，以满足相对较小的保证金要求。因此，这些交易中的投资可能具有很高的杠杆率。如果基金使用杠杆，通过购买衍生品等特定工具，基金的资本损失可能超过基金的净资产。杠杆会产生利息 费用，可能会降低基金的整体回报。杠杆提供了增加净收入和资本收益的机会，但也可能夸大基金的波动性和亏损风险。不能保证杠杆战略一定会成功。

10	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

基金投资目标、策略、政策和主要风险(续)

(未经审计)

市场风险。基金可能因其投资的一种或多种证券的价值下降而蒙受损失。这些下降可能是由于影响特定发行人的因素， 或更广泛地影响相关市场的政治、监管、市场、经济或社会发展等因素的结果。此外，金融市场的动荡以及股票、信贷和/或固定收益市场的流动性减少 可能会对许多发行人造成负面影响，这可能会对基金在成交清淡和封闭的市场中对难以估值的资产进行定价或估值的能力产生不利影响，而且 可能会造成操作上的挑战。全球经济和金融市场日益相互联系，一个国家、地区或金融市场的状况和事件可能会对不同国家、地区或金融市场的发行人产生不利影响。如果某些事件或发展对全球供应链造成不利影响，这些风险可能会被放大；在这些和其他情况下，此类风险可能会影响全球的 家公司。因此，地方、区域或全球事件，如恐怖主义、战争、其他冲突、自然灾害、疾病/病毒暴发和流行病或其他公共卫生问题、经济衰退、经济萧条或其他事件--或发生此类事件的可能性--可能对全球经济和市场状况产生重大负面影响。

俄罗斯在2022年2月对乌克兰的大规模入侵造成了制裁和市场混乱，包括地区和全球股市下跌、全球大宗商品市场异常波动以及俄罗斯货币大幅贬值。军事行动的规模和持续时间无法预测，但可能会很大。俄罗斯军事行动造成的市场混乱，以及对此采取的任何反措施或应对措施(包括国际制裁、该国信用评级下调、采购和融资限制、抵制、关税、消费者或购买者偏好的变化、网络攻击和间谍活动)可能对地区和/或全球证券和大宗商品市场，包括石油和天然气市场产生严重不利影响。这些影响可能包括市场流动性降低、信贷市场陷入困境、全球供应链进一步中断、通胀风险增加以及在某些国际市场和/或发行人获得投资的机会有限。这些事态发展和其他相关事件 可能会对基金业绩产生负面影响。

冠状病毒2019年及其变种(新冠肺炎)引起的大流行已经并可能继续造成重大的全球经济和社会混乱以及市场波动，原因包括市场准入、资源可获得性、设施运营、征收关税、出口管制和供应链中断等。隔离和旅行限制、劳动力迁移以及人力和其他资源的损失可能会造成或加剧这种干扰。围绕全球大流行的规模、持续时间、影响范围、成本和影响的不确定性，以及政府当局或其他第三方已经或可能采取的行动，带来了尚未展开的未知因素。新冠肺炎的影响，以及未来影响的不确定性，以及未来可能出现的任何其他传染病暴发、流行病和大流行，都可能以不一定能预见的方式对全球经济和市场产生负面影响。此外，新兴市场国家的传染病暴发和流行病的影响可能更大，原因是医疗保健系统、政府和金融市场普遍较不成熟。新冠肺炎疫情引发的公共卫生危机可能会加剧某些国家或全球本来就存在的政治、社会和经济风险。新冠肺炎造成的中断可能会阻碍基金及时做出有利的投资决策，并对基金实现投资目标的能力产生负面影响。任何此类事件都可能对基金的价值和风险状况产生重大不利影响。

非多元化基金风险。该基金是非多元化的，这通常意味着它可能会将总资产的更大比例投资于较少发行人的证券，而不是“多元化”基金。这增加了这样一种风险，即基金所持任何一项投资的价值变化对基金整体价值的影响可能大于对持有更多投资的多元化基金的影响。因此，基金的价值可能会比更加多元化的基金的价值更不稳定。

规则144A和其他豁免的证券风险。本基金可投资于私募及其他豁免注册美国证券交易委员会的证券或工具(统称“私募”)，但须受某些监管限制所规限。在美国市场，私募通常只出售给合格的机构买家或合格的买家。有兴趣在特定时间购买私人配售的买家数量不足，可能会对此类投资的适销性产生不利影响，基金可能无法迅速或以合理的价格出售这些投资，使基金面临流动性风险(基金可能无法在

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

11

基金投资目标、策略、政策和主要风险(续)

(未经审计)

有利的时间或价格)。如果符合条件的买家不能或不愿意在特定时间购买私募，基金持有的私募可能会增加基金流动性不足的程度。基金可能还必须承担登记转售证券的费用，以及登记工作出现重大延误的风险。此外，私募的购买价格和随后的估值通常反映了相对于流动性更强的市场的可比证券的市场价格的折扣，折扣可能会很大。符合规则144A的合格证券的发行人被要求应潜在投资者的请求提供信息。 然而，所需披露的范围远没有上市公司所要求的广泛，而且由于发行信息未向美国证券交易委员会备案，因此无法公开获得。此外，规则144A 合格证券的发行人可以要求发售信息的接受者(如基金)按照合同约定对信息保密，这也可能对基金处置证券的能力产生不利影响。

行业风险。有时，基金的很大一部分资产可能投资于在一个或多个经济部门开展业务的公司的证券，包括信息技术部门。同一部门的公司可能同样受到经济、监管、政治或市场事件或条件的影响，这可能使基金比投资范围更广的基金更容易受到该部门不利事态发展的影响。一般而言，基金的投资范围越广，其分散的风险就越大，并有可能减少损失和波动的风险。

信息技术部门。与投资于不相关部门的更多种类的公司相比，基金更容易受到可能影响信息技术部门公司的特殊风险的影响。信息技术领域的公司面临某些风险，包括新服务、设备或技术不被消费者和企业接受或将很快被淘汰的风险。这类公司的业绩可能受到各种因素的影响，包括获得和保护专利(或未能获得专利)和巨大的竞争压力，包括产品或服务的激进定价、新的市场进入者、市场份额的竞争以及由于技术发展速度加快而导致的产品周期缩短。这种竞争压力可能会导致收益有限和/或利润率下降。因此，他们的证券价值可能会下跌，也可能无法上涨。此外，许多信息技术行业公司的运营历史有限，这些公司的证券价格历来比其他证券更不稳定，特别是在短期内。信息技术领域的一些公司正面临着更严格的政府和监管审查，并可能受到不利的政府或监管行动，这可能会对其证券的价值产生负面影响。

半导体和半导体设备行业风险。该基金将集中(至少25%的资产)投资于被GICS®归类的半导体和半导体设备行业的公司。同行业或相关行业的公司 可能同样受到经济、监管、政治或市场事件或条件的影响，这可能使基金比投资范围更广的基金更容易受到不利发展的影响。一般来说，基金的投资范围越广，它就越能分散风险，并有可能降低亏损和波动的风险。

该基金对半导体及半导体设备行业的整体状况非常敏感，其业绩可能在更大程度上取决于该行业的整体状况。该行业的投资风险包括：国内和国际的激烈竞争，包括来自生产成本较低的受补贴外国竞争对手的竞争；由于产品和相关技术迅速过时的风险，证券价格大幅波动；半导体及相关公司客户的经济表现；他们的研究成本及其产品可能被证明在商业上不成功的风险；以及资本薄弱和有限的产品 系列、市场、财务资源或质量管理和人员。半导体设计和工艺方法受到快速技术变化的影响，需要巨额支出，可能需要 难以或不可能获得的资金用于研发，以改善产品性能和增加制造产量。这些公司依靠专利、贸易秘密法律和合同条款来保护他们的技术。寻求专利保护的过程可能既漫长又昂贵。该行业的特点是围绕专利和其他知识产权的诉讼频繁，这可能要求这些公司针对竞争对手侵犯或挪用知识产权的指控进行辩护。一些公司还从事与半导体业务无关的其他业务 ，这些公司在这些业务上可能会遇到问题，可能会对其经营业绩产生不利影响。许多公司的国际业务使它们面临与不稳定和经济和政治条件变化相关的风险。, 外汇波动，外国法规的变化，

12	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

基金投资目标、策略、政策和主要风险(续)

(未经审计)

关税和贸易争端。该行业的商业环境可能会从需求旺盛时期迅速转变为需求疲软时期。该行业未来的任何低迷都可能损害这些公司的业务和经营业绩。相对于整体市场，行业内公司的股价一直是，而且可能会继续波动。

行业还可能受到影响更广泛的技术行业的风险的影响 ，包括：政府监管、增长率和人才竞争的剧烈且往往不可预测的变化、代表整个技术半导体行业很大一部分的少数公司 、周期性的市场模式、阻碍公司利润的重大产品价格侵蚀、产能过剩和生产短缺的时期、不断变化的需求、制造成本和收益率的变化以及资本设备和产品开发的重大支出。

衍生品交易。本基金可透过相关投资进行衍生产品交易或以其他方式承担衍生产品交易的风险。衍生工具是指金融合约，其价值以传统证券(如股票或债券)、资产(如黄金或外币等商品)、参考利率(如有担保的隔夜融资利率(俗称SOFR)或伦敦银行同业拆息(俗称LIBOR))或市场指数(如标准普尔500指数)为基础(或“衍生”自)。使用衍生品是一项高度专业化的活动，涉及不同于普通证券组合交易的投资技巧和风险。衍生品涉及特殊风险，可能导致损失或限制基金从有利的市场走势中获得的潜在收益。衍生品策略往往涉及杠杆，这可能会夸大损失，可能导致基金损失更多的钱 如果它直接投资于标的证券或其他资产的话。衍生品的价值可能以意想不到的方式变动，特别是在不寻常的市场条件下，并可能导致衍生品和/或基金股票价值的波动增加，以及其他后果。使用衍生品还可能增加在应税账户中持有股票的股东的应缴税款。其他风险来自基金可能无法终止或出售衍生品头寸。当基金可能希望终止或出售这些头寸时，基金衍生头寸的流动性二级市场可能并不总是存在。场外交易工具(不在交易所交易的投资)可能缺乏流动性, 而在场外交易市场交易的衍生品交易面临另一方无法履行其义务的风险。使用衍生工具亦涉及错误定价或不恰当估值的风险，而衍生工具价值的变动可能与标的证券、资产、参考利率或指数并非完全相关。基金也可能无法找到合适的衍生品交易对手方，因此可能无法在认为有利的情况下从事衍生品交易，或者根本无法从事衍生品交易。美国联邦立法已经颁布，为衍生品市场的参与者规定了新的清算、保证金、报告和注册要求。这些变化可能会限制和/或对基金参与衍生品交易造成重大成本或其他负担。美国政府和欧盟(以及其他一些司法管辖区)已经制定了法规和类似的要求，规定了衍生品市场参与者的清算、保证金、报告和注册要求。这些要求正在演变，其对基金的最终影响尚不清楚，但这种影响可能包括限制和/或对基金参与衍生品交易施加重大成本或其他负担 。此外，2020年10月，美国证券交易委员会通过了关于注册投资公司使用衍生品的新规定。规则18F-4，以及其他事项, 要求投资于超过指定限额的衍生工具的基金对其投资组合应用基于风险价值的限制，并建立全面的衍生品风险管理计划。使用有限数量衍生工具的基金将不受规则18F-4的全部要求。从2022年8月19日起及之后，需要遵守规则18F-4。规则18F-4可能会对基金的业绩和执行其投资战略的能力产生不利影响，正如它历来所做的那样。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

13

手续费及开支及股价数据
(未经审计)

基金的费用及开支

此表描述了您在购买、持有和出售基金普通股时可能支付的费用和费用。您可以向金融中介机构支付其他费用，如经纪佣金和其他费用，这些费用没有反映在下面的表格和示例中。

股东交易费用
股利投资计划	无(a)

年度费用(占普通股净资产的百分比)
管理费(b)	1.06%
其他费用	0.07%
收购基金手续费及支出	0.00%
年度费用总额(c)	1.13%

(a)	红利投资计划不向参与者收取服务费或经纪费；但是，基金保留修改计划的权利，以包括参与者应向基金支付的服务费。 如果计划更改为允许代表计划参与者公开市场购买基金普通股，基金保留修改计划的权利，以规定计划参与者支付经纪费。
(b)	基金的管理费为基金每日平均管理资产的1.06%(即基金已发行普通股的资产净值加上基金任何已发行和已发行优先股的清算优先权，以及用于杠杆的任何借款的本金)。表中注明的管理费费率反映了普通股股东支付的费率占基金可归属于普通股的净资产的百分比。
(c)	“年度总支出”包括收购的基金手续费和支出(基金通过对其他投资公司的投资间接产生的支出)，可能高于本报告财务摘要部分中显示的“总总支出”，因为“总总支出”不包括收购的基金手续费和支出。

示例

以下示例旨在帮助您比较投资于本基金的成本与投资于其他基金的成本。该示例说明了您将在指定的时间段内产生的假设费用，并假设 ：

•	您在指定的期间内向基金投资1,000美元，
•	您的投资每年有5%的回报，而且
•	基金的年度业务费用总额与上表年度基金业务费用表相同。

尽管您的实际成本可能高于或低于 ，但根据上面列出的假设，您的成本将是：

	1年	3年	5年	10年
哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司普通股	$12	$36	$62	$137

以上表格的目的是帮助您了解您将直接或间接承担的各种成本和费用。

股价数据

基金的普通股主要在纽约证券交易所(联交所)交易。下表显示了基金普通股自2020年初以来每个日历季度在交易所的最高和最低收盘价，以及与这些价格对应的资产净值以及折价/溢价占每股资产净值的百分比(折扣)/溢价的范围。

14	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

手续费及股价数据(续)
(未经审计)

	市场价(美元)		对应资产净值($)		对应(折扣)/溢价与资产净值(%)
	高	低	高	低	高	低
2020
1ST季度	25.25	14.44	24.69	15.42	2.27	(6.36)
2发送季度	23.37	16.18	21.01	17.28	11.23	(6.37)
3研发季度	23.33	21.09	22.31	21.35	4.57	(1.22)
4这是季度	27.63	21.33	27.41	21.91	0.80	(2.65)
2021
1ST季度	31.45	26.67	31.75	28.10	(0.94)	(5.09)
2发送季度	35.94	31.05	33.83	29.82	6.24	4.12
3研发季度	35.33	32.60	33.69	32.17	4.87	1.34
4这是季度	39.07	32.10	35.81	31.86	9.10	0.75
2022
1ST季度	37.50	28.28	35.64	28.72	5.22	(1.53)
2发送季度	32.11	24.47	32.13	24.64	(0.06)	(0.69)

基金的普通股历来在市场上以低于资产净值的折扣价和高于资产净值的溢价进行交易。截至2022年6月30日，基金普通股的收盘价、资产净值和每股资产净值的百分比(折价)/溢价分别为25.08美元、25.23美元和(0.59%)。

哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

15

投资组合
2022年6月30日(未经审计)

(百分比表示 投资相对于净资产的价值)

证券投资

普通股97.2%
发行方	共享	价值($)
通信服务10.4%
播出1.4%
福克斯公司，A类	184,700	5,939,952
总播放量		5,939,952
有线和卫星电视0.5%
康卡斯特公司，A类	47,925	1,880,577
合计有线电视和卫星电视		1,880,577
互动家庭娱乐1.5%
Activision Blizzard，Inc.	77,682	6,048,321
互动家庭娱乐合计		6,048,321
交互式媒体和服务6.4%
Alphabet，A类(a),(b)	7,241	15,780,022
Alphabet，C类(a)	4,685	10,248,203
互动媒体和服务总数		26,028,225
影视娱乐0.5%
华纳兄弟探索公司(a)	153,532	2,060,399
电影和娱乐合计		2,060,399
无线电信服务0.1%
T-Mobile美国公司(a)	3,400	457,436
无线电信总服务量		457,436
通信服务总量		42,414,910
消费者可自由支配2.0%
互联网和直销零售2.0%
EBay，Inc.	195,829	8,160,194
互联网和直销零售总额		8,160,194
消费者可自由支配总额		8,160,194
医疗保健0.2%
生物技术0.2%
艾格生物制药公司(a)	110,761	697,794
道达尔生物技术		697,794
全面医疗保健		697,794
工业类股2.3%
重型电气设备2.0%
布鲁姆能源公司，A类(a)	489,301	8,073,466
重型电气设备总数		8,073,466

普通股(续)
发行方	共享	价值($)
人力资源和就业服务0.3%
HireRight控股公司(a)	75,195	1,068,521
人力资源和就业服务总额		1,068,521
工业总指数		9,141,987
信息技术82.3%
应用软件8.7%
Cerence，Inc.(a)	84,792	2,139,302
Dropbox，Inc.，A类(a)	434,335	9,116,692
InTAP，Inc.(a)	20,363	298,114
Salesforce，Inc.(a)	18,800	3,102,752
Samsara，Inc.，A类(a)	179,426	2,004,189
Splunk，Inc.(a)	8,700	769,602
Synopsys公司(a)	52,902	16,066,337
Zendesk公司(a)	24,300	1,799,901
应用软件总数		35,296,889
通信设备5.0%
阿里斯塔网络公司(a)	26,144	2,450,739
思科股份有限公司	53,500	2,281,240
F5，Inc.(a)	37,100	5,677,784
Lumentum控股公司(a)	77,150	6,127,253
Plantronics，Inc.(a)	34,219	1,357,810
Telefonaktiebolaget LM爱立信，ADR	345,700	2,558,180
通信设备总数		20,453,006
数据处理和外包服务4.6%
富达国家信息服务公司	38,600	3,538,462
费瑟夫公司(a)	46,576	4,143,867
Visa，Inc.，A类	56,525	11,129,207
数据处理和外包服务合计		18,811,536
电子设备和仪器1.5%
先进能源工业公司	84,425	6,161,337
电子设备和仪器总和		6,161,337
互联网服务和基础设施2.1%
Godaddy，A类(a)	122,085	8,492,233
互联网服务和基础设施总量		8,492,233

16	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

投资组合(续)
2022年6月30日(未经审计)

所附财务报表附注是本报表不可分割的一部分。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

17

投资组合(续)
2022年6月30日(未经审计)

关于 投资组合的说明

(a)	非收益性投资。
(b)	此证券或此证券的一部分已被质押为与衍生品合同相关的抵押品。
(c)	显示的利率是2022年6月30日的7天当前年化收益率。
(d)	根据修订后的1940年《投资公司法》的定义，关联公司是指基金拥有公司5%或更多未偿还有表决权证券的公司，或与基金共同拥有或控制的公司。截至2022年6月30日期间，这些关联公司的持股和交易价值如下：

关联发行人	起头 第($)周期的	购买量($)	销售额($)	净变动率 未实现 欣赏 (折旧)($)	结束 期间($)	已实现收益 (损失)($)	股息($)	结束 期间共享
哥伦比亚短期现金基金，1.247%
	12,268,140	36,132,180	(34,748,527)	(290)	13,651,503	(2,584)	26,477	13,659,698

缩写图例

ADR

美国存托凭证

货币传奇

美元

美元

公允价值计量

基金根据一个三级等级对其公允价值计量进行分类，该等级最大限度地使用可观察到的投入，最大限度地减少使用不可观察到的投入，方法是优先使用可观察到的投入。 可观察到的投入是市场参与者根据从独立于报告实体的来源获得的市场数据在为投资定价时使用的那些投入。不可观察的投入是反映基金对市场参与者将用于为投资定价的信息的假设。公允价值层次结构中的投资水平基于被认为对资产或负债的公允价值计量具有重要意义的任何投入中的最低水平。投入水平不一定表明与该水平的投资有关的风险或流动性。例如， 某些美国政府证券通常是高质量和高流动性的，然而，它们被反映为2级，因为用于确定公允价值的投入可能并不总是在活跃的市场中报价。

公允价值投入按以下三个大的级别进行汇总：

■	第1级--根据基金在计量日有能力进入的活跃市场投资的报价进行估值。估值调整不适用于1级投资。

■	第2级-根据其他重要的可观察到的投入(包括类似证券的报价、利率、提前还款速度、信用风险等)进行估值。

■	第3级--根据无法观察到的重大投入进行估值(包括基金自己在确定投资公允价值时的假设和判断)。

用于确定投资公允价值的投入可能包括价格信息、信用数据、波动性统计数据和其他因素。这些输入可以是可观察的，也可以是不可观察的。可观察到的投入的可获得性因投资而异，并受到各种因素的影响，例如投资类型，以及该投资或类似投资在市场上的交易量和活动水平。在计算一项投资的公允价值时，投资经理将考虑这些投入以及任何其他相关因素。基金使用截至衡量日期的当前价格和投入，其中可能包括 个市场混乱时期。在此期间，许多投资的价格和投入可能会减少。这种情况可能会导致投资在层次结构内的不同级别之间重新分类 。

在当地收盘较纽约证券交易所有重大延迟的市场上交易活跃的外国股票证券被归类为二级。这些证券的价值可能包括调整，以反映本地交易收盘后市场波动的影响 ，如财务报表-证券估值附注2所述。

属于第3级 类别的投资主要由参与这些投资市场的经纪商和交易商的报价支持。然而，由于缺乏市场透明度和支持这些报价的佐证，这些可能被归类为3级投资。此外，估值模型可用作分类为3级的任何剩余投资的定价来源。这些模型可能依赖于一个或多个不可观察到的重要输入和/或投资经理的重大假设。估值中使用的投入可能包括但不限于财务报表分析、资本账户余额、贴现率和估计现金流，以及可比公司数据。

在基金董事会(董事会)的指导下，投资经理的估值委员会(委员会)负责监督董事会批准的估值程序。该委员会由来自投资经理组织内不同组别的有表决权和无表决权的成员组成，包括运营和会计、贸易和投资、合规、风险管理和法律。

委员会至少每月召开一次会议 以审查和批准估值事宜，其中可能包括对具体估值决定的描述、从批准的定价供应商和经纪商收到的有关定价信息的数据以及 董事会批准的估值控制政策和程序(政策)的结果。除其他事项外，这些政策针对有或不能获得市场报价的情况，包括第三方定价供应商的建议和适当定价方法的确定；需要具体估值确定和公允价值技术评估的事件；可能过时定价的证券，包括流动性差、受限或违约的证券；以及第三方定价供应商的有效性，包括对供应商的定期审查。委员会视需要更频繁地开会， 讨论其他估值事项，其中可能包括需要审查回测结果、审查对时间敏感的信息或批准相关的估值行动。委员会向董事会报告，委员会成员在每次定期会议上与董事会举行会议，讨论估值事项和期间的行动，与上文所述类似。

所附财务报表附注是本报表不可分割的一部分。

18	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

投资组合(续)
2022年6月30日(未经审计)

公允价值计量(续)
下表汇总了用于评估基金在2022年6月30日的投资的投入：

	级别1($)	2级($)	3级($)	总计($)
证券投资
普通股
通信服务	42,414,910	—	—	42,414,910
消费者可自由支配	8,160,194	—	—	8,160,194
医疗保健	697,794	—	—	697,794
工业类股	9,141,987	—	—	9,141,987
信息技术	331,256,686	4,446,854	—	335,703,540
普通股总库存	391,671,571	4,446,854	—	396,118,425
货币市场基金	13,651,503	—	—	13,651,503
证券投资总额	405,323,074	4,446,854	—	409,769,928
衍生品投资
责任
签订期权合同	(2,168,450)	—	—	(2,168,450)
合计	403,154,624	4,446,854	—	407,601,478

参见表中未注明的所有投资类别的投资组合。

基金分配给 第二级投入类别的资产一般采用市场法进行估值，在这种方法中，证券的价值通过参考类似或相同资产的市场交易的价格和信息来确定。这些资产包括某些外国证券，可为公平的市场估值而雇用第三方统计定价服务。此类第三方统计定价服务使用的模型考虑了证券与可用市场数据的相关性，包括但不限于盘中指数、ADR和交易所交易基金走势。

所附财务报表附注是本报表不可分割的一部分。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

19

资产负债表
2022年6月30日(未经审计)

资产
有价证券投资，价值
独立发行人(成本为250,138,309美元)	$396,118,425
关联发行人(成本为13,652,301美元)	13,651,503
现金	102,500
应收金额：
分红	188,779
国外纳税申报	13,815
其他资产	22,605
总资产	410,097,627
负债
按价值签订的期权合同(收到保费3,409,726美元)	2,168,450
应付金额：
管理服务费	11,962
股东服务和转让代理费	1,139
董事会成员的薪酬	140,908
首席合规官的薪酬	46
其他费用	31,320
总负债	2,353,825
适用于已发行普通股的净资产	$407,743,802
由 代表
实收资本	227,057,647
可分配收益(亏损)合计	180,686,155
合计-代表适用于已发行普通股的净资产	$407,743,802
适用于普通股的流通股	16,163,347
已发行普通股每股资产净值	$25.23
普通股每股市场价格	$25.08

所附财务报表附注是本报表不可分割的一部分。

20	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

运营说明书
截至2022年6月30日的六个月(未经审计)

净投资收益
收入：
分红-独立发行人	$1,794,963
股息关联发行人	26,477
代扣代缴外国税款	(21,121)
总收入	1,800,319
费用：
管理服务费	2,549,067
股东服务和转让代理费	12,204
董事会成员的薪酬	7,828
托管费	5,121
印刷费和邮费	29,541
股东大会费用	20,345
审计费	24,614
律师费	3,892
首席合规官的薪酬	34
其他	57,008
总费用	2,709,654
净投资损失	(909,335)
已实现和未实现收益(亏损)-净额
已实现净收益(亏损)：
投资-独立发行人	8,440,320
附属于投资的发行人	(2,584)
外币折算	(1,176)
签订期权合同	15,700,010
已实现净收益	24,136,570
年未实现升值(折旧)净变化：
投资-独立发行人	(175,697,065)
附属于投资的发行人	(290)
外币折算	(597)
签订期权合同	2,756,255
未实现升值(折旧)净变化	(172,941,697)
已实现和未实现净亏损	(148,805,127)
净资产因经营而减少的净额	$(149,714,462)

财务报表附注是本报表不可分割的一部分。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

21

净资产变动表

	截至六个月 June 30, 2022 (未经审计)	截至的年度 2021年12月31日
运营
净投资损失	$(909,335)	$(930,162)
已实现净收益	24,136,570	74,275,861
未实现升值(折旧)净变化	(172,941,697)	96,952,182
净资产因经营而增加(减少)的净额	(149,714,462)	170,297,881
分配给股东
投资净收益和已实现净收益	(14,942,636)	(49,943,197)
分配给股东的总金额	(14,942,636)	(49,943,197)
股本活动净资产增加	8,180,820	751,802
净资产合计增(减)	(156,476,278)	121,106,486
期初净资产	564,220,080	443,113,594
期末净资产	$407,743,802	$564,220,080

	截至6个月		年终
	2022年6月30日(未经审计)		2021年12月31日
	共享	美元($)	共享	美元($)
股本活动
按市价分配发行的普通股	233,799	8,180,820	22,951	751,802
净增长合计	233,799	8,180,820	22,951	751,802

所附财务报表附注是本报表不可分割的一部分。

22	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

[此页故意将 留空]

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

23

财务亮点

以下是基金的财务要点。每股经营业绩数据旨在允许投资者以每股普通股为基础追踪从初始资产净值到期末资产净值的经营业绩，以便投资者能够了解个别项目对其投资的影响，假设该项目在整个期间内被持有。一般而言，每股金额是通过将财务报表中披露的每项实际产生的美元金额换算为其等值的每股普通股金额，使用 期间已发行的平均普通股得出的。

总回报衡量基金的业绩，假设投资者在期初以市价或资产净值购买基金股票，将其所有分配进行再投资，然后在期间的最后一天以收盘价或资产净值出售其股票。计算并不反映税项或任何销售佣金，投资者可能会因分配或出售基金股份而招致任何佣金。总回报 和投资组合周转率在一年以下的时间内不按年率计算。投资组合周转率的计算不考虑短期工具和某些衍生品的买卖交易(如果有的话)。如果计入这类交易，基金的投资组合周转率可能会更高。

	截至六个月 June 30, 2022 (未经审计)	截至12月31日的年度
		2021	2020	2019
每股数据
资产净值，期初	$35.42	$27.86	$23.43	$16.96
投资经营收益：
净投资收益(亏损)	(0.06)	(0.06)	0.11	(0.02)
已实现净收益和未实现收益(亏损)	(9.20)	10.76	6.17	8.34
投资运营合计	(9.26)	10.70	6.28	8.32
减少对股东的分配：
净投资收益	—	—	(0.11)	—
已实现净收益	(0.93)	(3.14)	(1.74)	(1.85)
资本纳税申报单	—	—	—	—
分配给股东的总金额	(0.93)	(3.14)	(1.85)	(1.85)
通过股票购买稀释净资产价值(通过股息再投资计划)(a)	(0.00)(b)	—	—	—
股票回购的资产净值反稀释(通过股票回购计划)(a)	—	—	—	—
资产净值，期末	$25.23	$35.42	$27.86	$23.43
市场价，期末价格	$25.08	$37.01	$27.24	$23.55
总回报
根据资产净值计算	(26.49%)	39.38%	29.17%	51.04%
以市场价为准	(30.07%)	48.96%	25.65%	53.17%
平均净资产比率
总支出总额(c)	1.13%(d)	1.13%	1.15%	1.15%
净投资收益(亏损)	(0.38%)(d)	(0.18%)	0.50%	(0.08%)
补充数据
净资产，期末(千)	$407,744	$564,220	$443,114	$372,063
投资组合营业额	4%	27%	32%	43%

财务要点说明
(a)	在截至2022年6月30日的期间内，只有在净摊薄/反摊薄影响相对于基金的普通股平均净资产是重大的情况下，才会列报每股金额。
(b)	四舍五入为零。
(c)	除了基金直接承担的费用和开支外，基金还按比例间接承担其投资的任何其他基金的费用和开支。此类 间接费用不包括在基金报告的费用比率中。
(d)	按年计算。

随附的财务说明 报表是本报表不可分割的一部分。

24	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

财务亮点(续)

截至12月31日的年度
2018	2017	2016	2015	2014	2013	2012
$20.83	$17.78	$17.29	$17.69	$16.18	$15.36	$17.13
(0.01)	(0.06)	(0.05)	(0.04)	(0.07)	(0.07)	(0.08)
(1.36)	5.74	2.39	1.49	3.43	2.74	0.16
(1.37)	5.68	2.34	1.45	3.36	2.67	0.08
—	—	—	—	—	—	—
(2.50)	(2.63)	(1.85)	(1.85)	(1.85)	(0.42)	—
—	—	—	—	—	(1.43)	(1.85)
(2.50)	(2.63)	(1.85)	(1.85)	(1.85)	(1.85)	(1.85)
—	—	—	—	—	—	—
—	—	—	—	—	—	—
$16.96	$20.83	$17.78	$17.29	$17.69	$16.18	$15.36
$16.81	$22.25	$18.74	$17.93	$18.93	$14.39	$14.51
(7.77%)	32.72%	15.29%	8.40%	22.32%	19.02%	0.36%
(14.42%)	34.51%	17.18%	5.05%	47.17%	12.05%	3.71%
1.15%	1.16%	1.17%	1.17%	1.17%	1.17%	1.15%
(0.05%)	(0.28%)	(0.33%)	(0.24%)	(0.41%)	(0.46%)	(0.46%)
$265,315	$320,472	$273,226	$265,426	$271,300	$247,700	$234,613
34%	47%	61%	61%	60%	57%	73%

所附财务报表附注是本报表不可分割的一部分。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

25

财务报表附注
2022年6月30日(未经审计)

注1.组织

哥伦比亚塞利格曼溢价 技术增长基金(该基金)是一只非多元化基金。该基金根据1940年经修订的《投资公司法》(1940年法令)登记为封闭式管理投资公司。

该基金于2009年9月3日根据马里兰州法律注册成立，并于2009年11月30日开始投资业务。2009年11月30日之前，基金没有任何投资业务，除了与组织事项有关的业务，以及2009年10月14日以100,275美元的价格向美国企业金融公司(AmeriEnterprises Financial)的全资子公司哥伦比亚管理投资顾问公司(Columbia Management Investment Advisers，LLC)出售5 250股普通股。截至2009年12月31日，基金发行了14,300,000股普通股，包括首次公开发行的13,100,000股普通股，以及基金承销商根据授予承销商与首次公开发行相关的超额配售选择权购买的1,200,000股普通股。2010年1月13日，基金的承销商根据超额配售选择权额外购买了545,000股普通股，导致基金在首次公开发行时共发行了14,845,000股普通股，其中包括承销商根据超额配售选择权购买的股份。随着本次增购普通股的交易完成，该基金在首次公开募股中筹集的资金总额为2.969亿美元。该基金拥有10亿股法定普通股。已发行和发行的普通股在纽约证券交易所交易，代码为“STK”。

该基金目前有未偿还的普通股 。普通股的每一股流通股使其持有人有权就提交普通股股东表决的所有事项投一票，包括选举董事。由于该基金没有其他类别或系列的已发行股票，普通股拥有独家投票权。基金的所有普通股股份享有同等的股息、清算、投票权和其他权利。本基金的普通股持有人没有优先权、转换、赎回、交换、偿债基金或评估权，也没有优先认购本基金任何证券的权利。

尽管基金目前没有这样做的打算，但基金是经授权的，并保留使用杠杆增加投资或通过发行优先股和/或借款进行其他管理活动的灵活性。发行优先股和/或借款计划的成本将由普通股股东承担，从而导致普通股的资产净值减少。

注2.重要会计政策摘要

准备的基础

基金是一家投资公司，适用《财务会计准则委员会(FASB)会计准则编纂专题946，金融服务--投资公司(ASC 946)》中的会计和报告指南。财务报表是根据美国公认会计原则(GAAP)编制的，该原则要求 管理层作出某些估计和假设，以影响报告期内资产和负债的报告金额、财务报表日期的或有资产和负债的披露以及报告的收入和费用。实际结果可能与这些估计不同。

以下是基金在编制财务报表时遵循的重要会计政策摘要。

安全评估

在 交易所上市的股权证券按其一级交易所在纽约证券交易所收盘时的收盘价或最后交易价估值。收盘价不容易获得或没有在任何交易所上市的证券按收盘价和要价之间的平均值进行估值。可转换为普通股的上市优先股使用定价服务的评估价格进行估值。

外国股权证券是根据其一级交易所在纽约证券交易所收盘时的收盘价或最后交易价格进行估值的。如果无法获得任何外国股权证券的收盘价，则该证券的估值以此类交易所或市场的最新报价和要价的平均值为准。外币汇率在纽约证券交易所预定的收盘时间确定。 许多证券市场和

26	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

美国以外的交易所在纽约证券交易所收盘前收盘；因此，此类市场或此类交易所的证券收盘价可能不能完全反映收盘后但纽约证券交易所收盘前发生的事件。在这种情况下，外国证券将根据董事会通过的政策进行公平估值。根据该政策，基金可利用第三方定价服务来确定这些公允价值。第三方定价服务考虑了多个因素，包括但不限于美国证券市场的走势、某些存托凭证、期货合约以及在外汇或市场收盘后发生的汇率，以确定合理反映纽约证券交易所收盘时当前市场状况的善意估计。证券的公允价值可能与报价或公布的价格不同(如果有的话)。

对开放式投资公司(交易所交易基金(ETF)除外)的投资按这些公司截至估值时报告的最新资产净值进行估值。

期权合约按其一级交易所的最新报价和要价的 平均值估值。没有现成市场报价的期权合同，包括场外期权合同，使用独立第三方供应商的中端市场 评估进行估值。

没有现成市场报价的投资，或管理层认为报价不能反映市场价值或不可靠的投资，根据 批准的程序，在董事会的一般监督下，按公允价值进行估值。如果一种证券或一类证券(如外国证券)按公允价值进行估值，则该价值可能不同于该证券的报价或公布价格(如果有的话)。

公允价值的确定往往需要重大判断。为确定公允价值，管理层可使用包括但不限于未来现金流和估计风险溢价在内的假设。可使用来自各种来源的多个输入来确定公允价值。

GAAP要求披露用于计量公允价值的投入和估值技术，以及估值投入或技术的任何变化。此外，投资应按主要类别披露。这一信息是在基金投资组合之后披露的。

外币交易和 转换

所有以外币计价的资产和负债的价值通常按纽约证券交易所常规交易收盘时确定的汇率换算为美元。外币交易和换算的已实现和未实现净收益 (亏损)包括因证券交易交易和结算日之间汇率波动而产生的收益(亏损)，因处置外币而产生的收益(亏损)，以及股息、利息收入和外国预扣税在应计和支付日期之间的货币收益(亏损)。

就财务报表而言，基金不区分因汇率变化而产生的投资收益(损失)部分与因投资市场价格变化而产生的收益(损失)部分。此类波动 计入营业报表中投资的已实现净收益和未实现净收益(亏损)。

衍生工具

本基金可投资于某些衍生工具，该等工具的价值取决于或源自(全部或部分)一项或多项其他资产的价值，例如证券、货币、商品或指数。该基金对纳斯达克100指数®或相当于纳斯达克100的交易所交易基金(ETF)采用基于规则的看涨期权撰写策略。纳斯达克100指数是一个非管理型指数，涵盖在纳斯达克市场上市的规模最大、最活跃的国内外非金融公司 。

当投资经理认为这些期权的溢价较低，因此相对于所提供的下行保护具有吸引力时，基金也可以通过购买纳斯达克100的看跌期权来寻求提供下行保护。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

27

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

基金亦可买入或卖出证券、指数、交易所买卖基金及市场一篮子证券的其他看涨期权及认沽期权，以赚取额外收入或回报，或为投资组合提供下行保护。在这方面，期权可以 包括在任何期权到期前买入或卖出与平仓有关的看跌期权或买入或卖出期权。然而，除与实施纳斯达克100的期权策略有关外，基金并不 打算为个别股票订立“裸”看涨期权(即出售并非由基金拥有的个别证券的看涨期权)。基金买入、卖出或买入的看跌期权和看涨期权可以在交易所上市或在场外交易。

衍生工具的名义金额(如适用)不计入财务报表。如果合同价值因标的工具的市场利率或价值的不利变化而下降，衍生工具可能遭受按市值计价的损失。如果交易对手不履行合同，也可能发生损失。基金所写的期权通常不会引起交易对手的信用风险，因为所写的期权通常是基金而不是交易对手履行的义务。对于交易所交易的购买期权，基金的交易对手信用风险最小，因为交易所的票据交换所作为此类工具的交易对手，为可能的违约提供担保。票据交换所位于合同的买方和卖方之间；因此，交易对手信用风险仅限于票据交换所的失败。然而，交易所交易期权合约中仍然存在信用风险，涉及经纪商客户账户中持有的任何抵押品。虽然清算经纪人被要求将客户抵押品与自己的资产分离，但如果清算经纪人破产或破产，而当时经纪人为其所有客户持有的抵押品总额出现缺口，美国破产法通常会按比例将缺口分配给清算经纪人的所有客户，这可能会导致基金蒙受损失。

为了更好地界定其合同权利并确保有助于基金减轻其交易对手风险的权利，基金可与其衍生品交易对手签订国际掉期和衍生工具协会总协议(ISDA主协议) 或类似协议。ISDA主协议是基金和交易对手之间的双边协议，管理场外衍生品和外汇远期合约，其中包括抵押品入账条款和在发生违约和/或终止事件时的净值条款。根据ISDA总协议，基金可在某些 情况下与交易对手抵销某些衍生金融工具的应付款和/或应收账款，并持有和/或过账抵押品，并创建一笔付款净额。ISDA 主协议的规定通常允许在违约(结清净额结算)的情况下进行单次净额付款，包括交易对手的破产或资不抵债。但请注意，特定法域的破产法或破产法可对破产、资不抵债或其他事件中的抵销权施加限制或禁止。抵押品(保证金)要求因衍生品类型而异。大多数场外衍生品的抵押品条款 受监管机构要求与交易对手交换变动保证金，并可能有合同特定的保证金条款。保证金要求由交易所为交易所交易的期权制定。在某些情况下，经纪商可以要求超过最低保证金。在某种程度上，交易对手欠基金的款项没有以合同或其他方式完全担保, 本基金承担交易对手不履行义务造成的损失风险。本基金亦可向经纪及/或CCP支付抵押品的利息开支。基金支付的任何利息支出均列于业务报表中。基金试图通过只与它认为有财政资源履行其义务的交易对手签订协议，并监测这些交易对手的财务稳定性，来减轻交易对手的风险。

投资于衍生工具 可能使基金面临某些额外风险，包括下文详述的风险。

期权合约

期权是指有权让持有者以指定价格购买或出售证券或其他已确定资产的合约，或在指数期权合约的情况下，有权收取或支付指数期权合约的指数价值与执行价格之间的差额的合约。期权合约可以是交易所交易的，也可以是场外交易的。基金签订了期权合同，以减少基金的股票市场风险敞口，并增加投资回报。这些文书可能在未来一段时间内用于其他目的。在场外交易市场交易的期权合约交易的完成取决于另一方的表现。 基金可能会收集或张贴抵押品，以确保场外期权合约交易的安全。基金为此类期权合约交易持有或张贴的抵押品必须在合约结束、行使或到期后退还经纪商或基金。

28	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

购买的期权合约将 记录为投资。当基金签订期权合同时，收到的溢价被记为资产，相当于溢价的数额在资产和负债表中记为负债，随后进行调整，以反映所签期权的当前公允价值。在合同行使或到期之前，书面期权的公允价值变动被记录为未实现的增值或折旧。当期权合约结束或到期时，基金实现收益或亏损。当期权合同被行使时，书面看跌期权合同或购买看跌期权合同的销售收益，或书面看跌期权或购买看涨期权合同的购买成本，将根据收到或支付的溢价金额进行调整。

对于购买的场外期权 ，如果对手方未能履行 合同，基金承担损失所支付的保费金额加上基金持有的任何抵押品的市值正变化的风险。基金签订的期权合同通常不会产生重大的交易对手信用风险，因为所签订的期权通常要求基金履行义务，而不是由交易对手履行。撰写看涨期权合约的风险是，如果证券的市场价格高于执行价，并且期权合约被行使，基金就会放弃获利机会。撰写看跌期权合同的风险是，如果证券的市场价格降至执行价以下，并且期权合同被行使，基金可能会蒙受损失。行使书面期权可能导致基金 买入或卖出证券或外币，否则不会买入或卖出，或以不同于当前市场价值的价格买卖。在购买和承销期权时，基金承担标的票据价值发生不利变化的风险，或基金可能因市场流动性不足而无法进行平仓交易的风险。

衍生产品交易在财务报表中的影响

下表旨在提供有关衍生工具对基金财务报表影响的补充资料，包括：按风险类别分列的衍生工具的公允价值和这些公允价值在资产和负债表中的位置；以及操作报表期间衍生工具交易的影响，包括已实现和未实现的收益(损失)。投资组合后的衍生工具附表 提供有关期末未偿还衍生工具的额外资料(如有)。

下表是衍生工具(在会计披露方面不被视为对冲工具)在2022年6月30日的公允价值摘要：

	负债衍生品
风险敞口 类别	陈述式 资产和负债的 位置	公允价值(美元)
股权风险	签订的期权合约，价值为	2,168,450

下表显示了截至2022年6月30日的6个月经营报表中衍生工具(不被视为会计披露对冲工具)的影响：

收益中确认的衍生品已实现收益(亏损)金额
风险暴露类别	选项 合同 已写入 ($)
股权风险	15,700,010
收益中确认的衍生品未实现增值(折旧)的变化
风险暴露类别	选项 合同 已写入 ($)
股权风险	2,756,255

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

29

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

下表是截至2022年6月30日的六个月按衍生工具划分的平均未偿还金额摘要：

衍生工具	平均值 值($)*
期权合同-书面合同	(2,780,584)

*	基于截至2022年6月30日的六个月的季度末未偿还金额。

资产和负债的抵销

下表列出了截至2022年6月30日，基金根据净额结算安排可抵销的资产负债总额和净额，以及基金收到或质押的任何相关抵押品：

	摩根士丹利($)
负债
签订期权合同	2,168,450
金融和衍生工具净资产合计	(2,168,450)
收到的抵押品总额(质押)(a)	(2,168,450)
净额(b)	-

(a)	在某些情况下，由于过度抵押，实际收到和/或质押的抵押品可能会超过显示的金额。
(b)	表示在违约情况下应由/(向)交易对手支付的净金额。

安全交易

证券交易在交易日期入账 。成本和收益(损失)是根据财务报表和联邦所得税的具体确认方法确定的。

收入确认

公司行动和股息 收入一般在除股息之日或某些外国证券收到除股息通知时，扣除任何不可收回的预扣税款后入账。

基金可从股票证券、业务发展公司(BDC)、交易所交易基金(ETF)、有限合伙企业(LP)、其他受监管投资公司(RIC)和房地产投资信托基金(REITs)获得分配，这些公司每年报告有关分配的税务性质的信息。这些分配根据报告的实际信息分配到股息收入、资本利得和资本回报。 资本回报记录为所持证券的成本基础的减去。如果基金不再拥有适用的证券，资本返还将作为已实现收益入账。关于REITs，在尚未报告实际信息的情况下，对资本回报的估计是由Columbia Management Investment Advisers，LLC(Investment Manager)做出的，该公司是美国企业 金融公司(美国企业金融)的全资子公司。当REITs披露分配的实际性质时，投资经理的估计随后会进行调整，这可能会导致向股东返还资本的比例发生变化。

如果基金在付款日仍拥有适用的证券，则集体诉讼的裁决 将作为减少成本的基础入账。如果基金在付款日不再拥有适用的证券，收益将记为已实现收益。

资产净值的确定

基金每股资产净值的计算方法为：基金资产净值除以基金已发行股票总数，四舍五入至最接近的百分数，在纽约证券交易所每天正常交易结束时(通常为东部时间下午4：00)。

30	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

联邦所得税状况

本基金打算根据修订后的《国税法》第M分章将每一年列为受监管的投资公司，并将在其 纳税年度分配其投资公司的几乎所有应纳税所得额和净资本利得(如果有的话)，因此不需要缴纳联邦所得税。此外，基金打算在每个日历年分配其几乎所有的普通收入、资本利得净收入和其他某些金额(如果有的话)，以便基金不应缴纳联邦消费税。因此，没有记录任何联邦所得税或消费税拨备。

外国税

该基金可能需要缴纳外国所得税、投资收益或货币汇回税，其中一部分可能是可以收回的。基金将根据其目前对其投资市场中存在的税务规则和条例的解释 ，酌情应计此类税款和退税。

某些国家/地区的已实现收益 可能需要按法定税率缴纳基金级别的外国税。基金就已实现和未实现收益按适用于每个司法管辖区的适当税率计提此类外国税。如果有任何金额，则在资产负债表中作为负债披露。

向股东分红

2010年11月，基金根据基金董事会通过的基金管理分配政策支付了第一次股息。在实行管理分配政策之前，基金根据水平费率 分配政策支付分配费用。根据其以前的分配政策并与1940年法案一致，基金不能在任何一个纳税年度内分配1986年《国内税法》所界定的长期资本收益超过一次 。2010年10月，基金获得了美国证券交易委员会的豁免，允许基金在任何一个纳税年度内多次分配长期资本收益 。经基金董事会审议后，基金通过了管理分配政策，允许基金定期分配长期资本收益。根据其管理下的分配政策，基金打算按反映基金过去和预计业绩的比率向普通股股东进行季度分配。基金预计将从以下来源获得全部或部分当前收入和收益：(1)基金就其投资组合中的股权和与股权有关的证券支付的股息；(2)期权溢价和出售投资组合证券带来的资本收益(短期和长期) 。基金的分配有时可能超过基金的收益和利润，因此，此类分配的全部或部分可能构成如下所述的资本返还。资本返还是指投资者原始投资的一部分返还。资本返还是免税的，但它降低了股东在其股票中的纳税基础, 从而减少其股票的股东在随后的应税处置中的任何损失或增加任何收益。分配情况可能有所不同，基金的分配率将取决于若干因素，包括基金组合投资的净收益，以及由于基金从上述来源获得收入的时间和费率的变化而导致的净收益变化率。基金的投资收入净额由基金的所有收入(短期和长期资本收益净额除外)减去基金的所有支出构成。

董事会可根据若干因素改变基金的分配政策和分配的金额或时间，这些因素包括但不限于，随着基金的投资组合和市场状况的变化，基金的未分配净投资收入和短期和长期资本收益净额、历史和预计投资净收益以及短期和长期资本收益净额的金额。随着时间的推移，基金将分配其所有净投资收入和净短期资本收益。此外，基金打算至少每年分配任何净资本收益(即净长期资本收益与短期净资本损失的差额)，或者保留当年资本净收益的全部或部分，并为留存收益缴纳联邦所得税。

给股东的股息和其他分配在除股息日入账。

该基金的投资目标是寻求资本和当期收入的增长。在后一方面，2021年，基金的管理下分配政策通过每股0.4625美元的季度分配为股东提供了当期收入，其中包括0.4701美元的短期资本收益和1.3799美元的长期资本收益。基金还支付了第四季度的特别分配，超出了其典型的季度管理分配政策， 每股1.2869美元。基金2021年分配的任何部分，包括这种特殊分配，都不包括资本返还。例如，当您在基金中投资的部分或全部资金已返还给您时，可能会发生资本返还。该基金的资金已满

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

31

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

在整个2021年进行投资，实施其技术和期权投资策略，以使基金能够实现其资本增值投资目标，基金在2021年的资产净值回报率为39.38%，超过了同期标普北美科技板块指数26.40%的基准回报率。

担保和弥偿

根据基金的组织文件，在某些情况下，根据合同，基金的管理人员和董事因履行对基金的职责而产生的某些责任得到赔偿。此外，基金与其服务供应商签订的某些合同包含一般赔偿条款。基金在这些安排下的最大风险敞口是未知的，因为无法确定未来可能对基金提出的任何索赔的数额，而且基金没有预测任何此类索赔可能性的历史依据。

注3.与关联公司的费用和其他 交易

管理服务费

本基金已与美国企业金融公司的全资子公司Columbia Management Investment Advisers，LLC(投资管理公司)签订了管理协议。根据《管理协议》，投资经理为基金提供投资研究和咨询，以及行政和会计服务。管理服务费是一项年费，相当于基金每日管理资产的1.06%。“管理资产”是指基金未偿还普通股的资产净值加上基金任何已发行和未偿还优先股的清算优先权，以及用于杠杆操作的任何借款的本金。到目前为止，该基金尚未发行优先股。

董事会成员的薪酬

非投资经理或美国企业金融公司管理人员或雇员的董事会成员 将因其在经营报表中披露的对基金的服务而获得补偿。根据延期补偿计划( 延期计划)，这些董事会成员可选择延期支付最高达100%的薪酬。递延金额被视为等值的美元金额已投资于投资经理管理的某些基金的股票。基金对这些数额的负债根据市场价值变化进行调整，并保留在基金内，直到按照延期计划分配为止。根据延期计划应支付的所有 数额构成基金的一般无担保债务。

首席合规官的薪酬

董事会已根据联邦证券法规任命了该基金的首席合规官。如业务说明所披露，首席合规官总薪酬的一部分分配给基金，以及根据相对净资产分配给由投资经理及其关联公司管理的附属注册投资公司的其他分配。

注4.联邦税收信息

收入和资本利得分配的时间和性质是根据所得税规定确定的，由于临时或永久性账面与税收的差异，该规定可能与公认会计准则不同。

截至2022年6月30日，用于联邦所得税目的的所有投资的大约成本和基于该成本的总的近似未实现升值和折旧总额为：

联邦制 税费(美元)	未实现总额 赞赏($)	未实现总额 (折旧)($)	未实现净额 赞赏($)
260,381,000	176,077,000	(28,857,000)	147,220,000

32	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

基金管理层得出的结论是，基金中没有需要在财务报表中确认的重大不确定税务状况。然而，管理层的结论可能会在晚些时候基于新的税收法律、法规和行政解释(包括相关法院裁决)等因素进行审查和调整。一般来说，基金前三个财政年度的联邦纳税申报单仍需接受美国国税局的审查。

注5.文件夹信息

在截至2022年6月30日的六个月中，购买证券的成本和出售证券的收益(不包括短期投资和衍生品(如果有的话))分别为17,565,676美元和30,385,387美元。购买金额和 销售活动影响《财务摘要》中报告的投资组合周转率。

注6.分红投资计划和股票回购计划

本基金根据其股息投资计划(该计划)，按需要发行其本身的普通股，以满足该计划的要求。于截至2022年6月30日止六个月内，共向计划参与者发行233,799股股份，所得款项为8,180,820美元，较该等股份的资产净值有(0.87%)的加权平均折让。

根据该计划，除非普通股股东另有选择，否则所有现金股息、资本利得分配和其他分配将自动再投资于额外普通股。如果您以街道名义或其他 被指定人持有您的股票(即通过经纪人)，您应与他们联系以确定他们的政策，因为经纪公司关于基金分销的政策可能是默认现金支付。选择不参与该计划的普通股股东(包括其中介机构不允许其客户参与该计划的股东)将获得直接以现金支付给登记在册的普通股股东的所有股息和分配(或者，如果普通股的股票是以街道或其他被指定人的名义持有的，则支付给该被指定人)。普通股股东可以选择不参与该计划，并通过向美国股票转让和信托公司，有限责任公司，59 Maiden Lane Plaza Level，New York，New York 10038发送书面指示，选择不参与该计划，并获得所有 股息和资本收益分配或其他现金分配。在下一次分发的记录日期之前，如果AST收到书面通知，可随时终止或恢复参与本计划，而不受处罚。否则，此类终止或 恢复将对任何随后声明的分销生效。参与本计划的所得税后果是相同的，无论您参与本计划并将您的基金分配进行再投资 还是您选择不参与本计划并以现金形式获得您的所有基金分配(即，资本收益和收入均已实现，尽管股东未收到现金)。

根据该计划，普通股股东 获得普通股股份代替现金分配，除非他们如上所述选择了其他方式。基金将从以前授权但未发行的普通股中以现金形式发行普通股 。如果该等分派除股息日的股份市价等于或高于基金于该日的每股资产净值，则基金将向每名收到股份以代替现金分派的普通股持有人发行的股份数目，将由该普通股持有人有权获得的现金分派金额除以该日期每股资产净值或股份于该日市价的95%两者中较大者而厘定。如果股票在除股息日的市场价格低于每股资产净值，则向该等普通股股东发行的股票数量将通过将该金额除以每股市场价格来确定。以低于每股资产净值的价格发行普通股将稀释当时已发行的所有普通股的资产净值。任何一天的市场价格是指普通股在该日在纽约证券交易所正常交易结束时的收盘价，或者，如果该日不是普通股交易的日期，则为紧接发生交易的前一天正常交易收盘时普通股的收盘价。

本基金保留修改或终止本计划的权利，适用于在变更书面通知后向本计划的参与者发出书面通知后支付的任何分配，至少在此类分配的记录日期之前90天。该计划不向参与者收取服务费或经纪费；但是，基金保留修改该计划的权利，将参与者应向基金支付的服务费包括在内。本基金保留修改本计划的权利，以便在本计划更改为允许代表本计划参与者公开市场购买普通股时，由本计划参与者支付经纪费用。所有与本计划有关的信件应直接发送至AST。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

33

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

基金董事会重新批准了基金2022年的股票回购计划，这与基金2021年的股票回购计划相同。根据其股票回购计划，基金目前打算在基金普通股的交易价格低于其资产净值的情况下，不时在公开市场上购买其普通股，购买金额大约足以抵消因将基金分配给普通股股东的部分进行再投资而发行的普通股数量的增长，而普通股分配是基金从其基础投资组合投资中收到的分配减去基金费用 。在截至2022年6月30日的六个月内，公开市场上没有购买任何股票。

附注7.附属货币 市场基金

本基金投资于哥伦比亚短期现金基金，这是一只附属货币市场基金，专供基金及其他附属基金(附属货币基金)独家使用。基金从这类投资中赚取的收入在经营报表中列为与股息有关联的发行人。作为一项投资基金，该基金间接承担其按比例分摊的联属货币基金的开支。关联的MMF以浮动资产净值为其股票定价。此外，在其流动资金低于监管限制的情况下，关联货币基金的董事会可对赎回收取费用(有时称为流动资金费用)或暂停赎回(有时称为施加赎回门)。

注8.同业拆借

根据美国证券交易委员会批准的豁免令，基金与投资管理人或其附属公司所建议的若干其他基金(每个基金均为参与基金)订立基金间借贷总协议(基金间计划)。基金间计划允许每个参与基金直接向封闭式基金(包括基金)和货币市场基金以外的其他参与基金借钱，并通过基金间计划(每个基金间贷款)直接从其他参与基金借入资金用于临时目的。

如果在基金间计划下的无担保借款之后，参与基金的所有来源(包括基金间计划外的来源)的未偿还借款等于或低于其总资产的10%，则参与基金可根据基金间计划进行 无担保借款，但前提是，如果借款参与基金从任何其他贷款人(包括但不限于另一参与基金)获得担保贷款，则在基金间计划下借款的担保将至少在同等优先的基础上进行，抵押品与贷款价值的比例至少与任何需要抵押品的未偿还贷款 相同。参与基金不得通过基金间计划或从任何其他来源借款，如果在借款后立即未偿还的借款总额超过其总资产的33.5%，或参与基金的基本或非基本政策限制规定的任何较低门槛。

如果贷款会导致贷款参与基金在基金间计划下的未偿还贷款总额超过贷款时其当前净资产的15%，则任何参与基金不得通过基金间计划向其他参与基金提供贷款 。参与基金向任何一个参与基金提供的基金间贷款不得超过贷款时参与基金净资产的5%。基金间贷款的期限将限制为收到所出售证券的付款所需的时间，但在任何情况下不得超过七天。就这一限制而言，在7天内完成的基金间贷款将被视为单独的 贷款交易。每笔基金间贷款可由贷款参与基金提前一个工作日通知，并可在任何一天由借款参与基金偿还 。

基金间计划 下的贷款面临借款参与基金可能无法在到期时偿还贷款的风险，延迟偿还贷款参与基金可能导致贷款 参与基金失去投资这些贷款资产的机会和额外的贷款成本。由于投资经理为借贷参与基金提供投资管理服务，因此投资经理在确定基金间贷款的信用质量可与其他优质货币市场工具相媲美时，可能存在潜在的利益冲突。参与基金采用了旨在管理潜在利益冲突的政策和程序，但基金间方案的管理可能会受到此类冲突的影响。

如上所述，基金只能 作为贷款基金参与基金间计划。在截至2022年6月30日的六个月里，基金没有根据基金间方案放贷。

34	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

注9.对非流动性投资的投资

如果基金在收购后立即将超过15%的管理资产投资于作为资产的非流动性投资，则基金不得收购任何非流动性投资。就这些目的而言，“非流动性投资”是指基金合理预期的任何投资，如不出售或处置该投资的市场价值，则无法在当前市场条件下在七个历日或更短的时间内出售或处置该投资。

注10.重大风险

衍生品风险

涉及衍生工具的损失可能很大，因为标的参考(通常是与证券、商品、货币、指数或其他工具或资产有关的价格、利率或其他经济指标)的相对较小的变动可能会导致基金的重大损失。除了可能增加损失外，使用衍生工具还可能导致基金内部的波动性增加。 衍生工具通常会增加基金在其他方面所面临的主要风险，并可能使基金面临其他风险，包括相关性风险、交易对手风险、对冲风险、杠杆风险、流动性风险和定价风险。

信息技术行业风险

该基金将相当一部分资产投资于技术和与技术相关的公司。与其他类型的投资相比，科技和科技相关股票的市场价格往往表现出更大程度的市场风险和价格波动。这些股票可能会迅速受到投资者的青睐和失去青睐，这可能会导致突然抛售和大幅下跌的市场价格。这些库存还可能受到技术、消费者和企业采购模式、政府监管和/或过时产品或服务变化的不利影响。此外，利率上升的环境往往会对科技和与科技相关的公司产生负面影响。在这样的环境下，那些市值较高的公司对投资者的吸引力可能会降低，这可能会导致这些公司的市场价格大幅下跌。 此外，那些寻求为其扩张提供资金的技术或与技术相关的公司将增加借贷成本，这可能会对它们的收益产生负面影响。因此，这些因素可能会对基金的业绩产生负面影响。最后，基金可能会受到影响技术和技术相关行业的因素的影响，基金的资产净值可能比投资于更广泛行业的基金波动更大。技术和与技术相关的公司往往规模较小，经验较少，可能比较大的公司面临更大的风险，如有限的产品线、市场以及财务和管理资源。对于在海外市场的科技公司来说，这些风险可能会加剧。信息技术领域的一些公司正面临更严格的政府和监管审查，并可能受到不利的政府或监管行动，这可能会对其证券的价值产生负面影响。

杠杆风险

当基金使用衍生品或类似的工具或技术增加其可供投资的资产时，就会产生杠杆作用。杠杆的使用可能会产生波动，并可能夸大基金份额的资产净值和基金投资组合的回报的变化，这可能会增加亏损风险。如果基金使用杠杆，通过购买衍生品等特定工具，基金可能会遭受资本损失。杠杆提供了增加净收入和资本收益的机会，但也可能夸大基金的波动性和亏损风险。不能保证杠杆战略一定会成功。

市场风险

基金可能会因其投资的一种或多种证券的价值下跌而蒙受损失。这些下降可能是由于影响特定发行人的因素，或更广泛地影响相关市场的政治、监管、市场、经济或社会发展等因素的结果。此外，金融市场的动荡以及股票、信贷和/或固定收益市场的流动性减少可能会对许多发行人造成负面影响， 这可能会对基金在交易清淡和封闭的市场中对难以估值的资产进行定价或估值的能力产生不利影响，并可能造成业务挑战。全球经济和金融市场日益相互联系，一个国家、地区或金融市场的状况和事件可能会对另一个国家、地区或金融市场的发行人产生不利影响。如果 某些事件或发展不利地中断了全球供应链；在这些和其他情况下，这些风险可能会放大

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

35

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

在这种情况下，此类风险可能会影响世界各地的公司 。因此，地方、区域或全球事件，如恐怖主义、战争、自然灾害、疾病/病毒暴发和流行病或其他公共卫生问题、经济衰退、经济萧条或其他事件--或发生此类事件的可能性--可能对全球经济和市场状况产生重大负面影响。

俄罗斯在2022年2月对乌克兰的大规模入侵造成了制裁和市场混乱，包括地区和全球股市下跌、全球大宗商品市场异常波动以及俄罗斯货币大幅贬值。军事行动的规模和持续时间无法预测，但可能会很大。俄罗斯军事行动造成的市场混乱，以及对此采取的任何反措施或应对措施(包括国际制裁、该国信用评级下调、采购和融资限制、抵制、关税、消费者或购买者偏好的变化、网络攻击和间谍活动)可能对地区和/或全球证券和大宗商品市场，包括石油和天然气市场产生严重不利影响。这些影响可能包括市场流动性降低、信贷市场陷入困境、全球供应链进一步中断、通胀风险增加以及在某些国际市场和/或发行人获得投资的机会有限。这些事态发展和其他相关事件 可能会对基金业绩产生负面影响。

冠状病毒2019年及其变种(新冠肺炎)引起的大流行已经并可能继续造成重大的全球经济和社会混乱以及市场波动，原因包括市场准入、资源可获得性、设施运营、征收关税、出口管制和供应链中断等。隔离和旅行限制、劳动力迁移以及人力和其他资源的损失可能会造成或加剧这种干扰。围绕全球大流行的规模、持续时间、影响范围、成本和影响的不确定性，以及政府当局或其他第三方已经或可能采取的行动，带来了尚未展开的未知因素。新冠肺炎的影响以及未来影响的不确定性，以及未来可能出现的任何其他传染病暴发、流行病和大流行，都可能以不一定能预见的方式对全球经济和市场产生负面影响。此外，新兴市场国家的传染病暴发和流行病的影响可能更大，原因是医疗保健系统、政府和金融市场普遍较不成熟。新冠肺炎疫情引发的公共卫生危机可能会加剧某些国家或全球本来就存在的政治、社会和经济风险。新冠肺炎造成的中断可能会阻碍基金及时做出有利的投资决策，并对基金实现投资目标的能力产生负面影响。任何此类事件都可能对基金的价值和风险状况产生重大不利影响。

非多元化风险

与多元化基金相比，非多元化基金被允许将其总资产的更大比例投资于较少的发行人。这增加了基金所持任何一项投资的价值变化对基金整体价值的影响的风险，而不是对持有更多投资的多元化基金的影响。因此，基金的价值可能会比更加多元化的基金的价值更不稳定。

期权风险

该基金从事证券、指数、交易所交易基金和交易所及场外交易市场的证券篮子期权的交易。通常情况下，交易所交易的期权有标准化的行权价格和到期日 ，并要求交易各方提交保证金以抵销其义务，与此类期权相关的各方义务的履行由交易所或相关结算公司提供担保。 场外交易期权的条款在买方和卖方之间协商更为灵活，但通常不要求各方提交保证金，并面临更大的信用风险。场外期权还涉及更大的流动性风险。

除了如上所述的看涨期权 外，基金还可以购买看跌期权。通过购买看跌期权，基金将支付溢价，以获得以期权的行使价出售看跌期权标的证券或工具的权利。如果期权标的证券或工具的价值没有低于期权的行使价，足以抵消为获得期权而支付的溢价，基金将会亏损。只要基金在场外市场购买看跌期权，基金将承担期权卖方的信用风险。基金还可以在基金可能持有的证券或票据类型上发行看跌期权，条件是这些看跌期权

36	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

由分离的液体仪器固定。 基金将因发行看跌期权而获得溢价，从而增加基金的回报。作为收到的溢价的交换，基金有义务以商定的行权价格购买与期权有关的证券或工具，如果这些证券或工具的价格低于期权的行权价格。

如果 证券或票据价值缩水，以致基金有义务向期权交易对手支付在行使期权时购买期权标的证券的金额，则基金将蒙受损失。

基金可以购买其可能投资的任何类型证券或工具的看涨期权 。作为支付期权溢价的交换，购买的看涨期权赋予基金以行使价购买标的证券或工具的权利，并迫使卖家出售标的证券或工具。如果作为期权基础的证券或工具的价值不足以抵消基金为获得期权而支付的溢价，基金将会亏损。

承销看涨期权风险

该基金投资策略的一个主要方面涉及在纳斯达克100指数上买入看涨期权。基金战略的这一部分使基金面临某些额外风险。关于是否、何时以及如何使用期权的决定涉及到技能和判断力的锻炼，即使是一笔精心设计的交易也可能在某种程度上因市场行为或意外事件而失败。影响期权市场价值的主要因素包括供求、利率、标的指数或证券相对于期权行权价格的当前市场价格、标的指数或证券的实际或预期波动性以及离到期日的剩余时间。

基金打算在纳斯达克100上买入看涨期权 ；但是，它不打算有一个与纳斯达克100中的证券相对应的证券投资组合。因此，在基金在纳斯达克100上有未偿还看涨期权 期间，纳斯达克100的升值程度可能会超过基金投资组合中的证券。如果在这种情况下行使看涨期权，基金在期权上的损失将会更大 ，因为它将向期权持有人支付的金额不仅实际上代表其投资组合中的证券的增值，而且还代表基金不拥有的纳斯达克100中的证券所经历的更大的增值 。如果在这些看涨期权可能被行使时，这些期权标的证券的市值高于行权价格，则这些看涨期权将被行使，基金将有义务向期权持有人交付这些期权标的证券或交付这些证券的现金价值，以换取期权持有人向基金支付行权价格。在任何一种情况下，如果标的证券的市值超过基金从承销看涨期权所获得的溢价和认购期权的行权价格之和，基金都将蒙受损失，损失可能非常巨大。

如果基金全部或部分买入认购期权，基金将在期权有效期内放弃从认购期权标的证券市值高于所收到的期权溢价和认购期权的行权价格之和的增长中获利的机会，但如果标的证券的价格下跌至低于行权价格减去所收到的期权溢价，基金将保留损失风险。在证券交易所上市的期权的持有人 无权控制在期权的行权期内(可以是一天或多天)，何时可能需要履行其作为期权持有人的义务。一旦期权持有人收到行权通知，它将有义务以行权价格交付标的证券。因此，在撰写看涨期权时，基金可能需要在不适当的时间或以当前市值以外的价格出售投资组合证券，并将限制基金可实现的高于期权行权价格的增值额。

基金可能被要求出售其投资组合中的投资，以对行使的任何书面看涨期权进行现金结算(或转让股票或其他工具的所有权以进行实物结算)。此类出售(或转让)可能在不合时宜的时候发生，基金可能会产生交易成本，从而增加普通股股东承担的成本。基金可以在交易所或场外市场出售书面看涨期权。场外交易市场的期权可能不像交易所上市的期权那样具有流动性。基金可能会限制愿意与基金相对的交易对手的数量，或者可能会发现这些交易对手的条款不如上市期权的条款那么有利。基金组织不能保证其备选战略将是有效的。此外，场外期权提供的税收待遇可能不如上市期权。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

37

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

如果期权市场的流动性变差或变小，期权的价值可能会受到不利影响。如果基金试图通过回购期权来平仓期权头寸(如果是看涨期权)，就不能保证存在流动性市场。交易所缺乏流动性二级市场的原因包括：(I)可能对某些期权没有足够的交易兴趣；(Ii)交易所可能对开始交易或结束交易施加限制，或两者兼而有之；(Iii)可能对特定类别或系列的 期权施加暂停交易、暂停交易或其他限制；(Iv)异常或不可预见的情况可能会中断交易所的正常运作；(V)交易所或期权结算公司(OCC)的设施可能在任何时候都不足以处理当前的交易量；或(Vi)一个或多个交易所可能出于经济或其他原因，决定或被迫在未来某个日期停止期权(或特定类别或系列期权)的交易。如果停止交易，该交易所的二级市场(或该类别或系列期权)将不复存在。然而，OCC因在该交易所进行交易而发行的未偿还期权将继续根据其条款行使。基金终止场外期权的能力将比交易所交易期权更为有限，并可能涉及参与此类交易的经纪交易商无法履行其义务的风险。

期权的交易时间 可能与标的证券的交易时间不符。如果期权市场在标的证券市场之前收盘，标的市场可能会发生重大的价格和利率变动，而这些变动不会同时反映在期权市场中。看涨期权每天按市价计价，其价值将受到标的普通股的价值和股息率的变化、利率的变化、股票市场和标的普通股的实际或预期波动性的变化以及期权到期的剩余时间的影响。

此外，由于发生了某些影响标的股权安全的公司事件，如非常股息、股票拆分、合并或其他非常分配或事件，期权的行权价格可能会在期权到期前下调。期权行权价格的降低将降低基金对基础证券的资本增值潜力。

基金的期权交易 将受到进行期权交易的各交易所、交易所或其他交易机构所规定的限制。这些限制规定了 每个类别中可由单个投资者或一组投资者一致买入或购买的期权的最大数量，无论期权是在相同或不同的交易所、交易板或其他交易设施上买入或买入，还是在一个或多个账户中持有或买入，还是通过一个或多个经纪人持有或买入。因此，基金可能买入或买入的期权数量可能会受到投资经理的其他投资顾问客户买入或购买的期权数量的影响。交易所、交易所或其他交易机构可以下令清算被发现超过这些限制的头寸，并可以实施某些其他制裁。

注11.后续 事件

管理层已对截至财务报表印发之日发生的事件和交易进行了评估，并注意到没有需要调整财务报表或补充披露的项目。

注12.关于未决和已解决的法律程序的信息

美国企业金融公司及其某些附属公司参与正常业务过程中的法律程序，包括监管调查、仲裁和诉讼，包括与其作为一家多元化金融服务公司开展活动有关的问题的集体诉讼。美国企业金融公司认为，该基金目前不是任何悬而未决的法律、仲裁或监管程序的标的，也不是美国企业财务公司或其任何附属公司 根据与基金签订的合同履行其合同的能力可能产生重大不利影响的任何未决的法律、仲裁或监管程序的标的。美国企业财务公司必须每季度(10-Q)、年度(10-K)，并根据需要向美国证券交易委员会(美国证券交易委员会)提交与美国企业金融公司及其附属公司相关的法律和监管事项 的8-K文件。这些文件的副本可以通过访问美国证券交易委员会网站www.sec.gov获得。

38	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

财务报表附注(续)
2022年6月30日(未经审计)

尽管我们认为诉讼程序不太可能对基金或美国企业财务公司或其附属公司根据其与基金的合同履行合同的能力产生实质性的不利影响，但这些诉讼程序受到不确定性的影响，因此，我们无法估计可能造成的损失或损失范围。其中一个或多个诉讼的不利结果可能导致不利的判决、和解、罚款、处罚或其他救济，这可能对美国企业金融公司或向基金提供服务的一个或多个附属公司的综合财务状况或运营结果产生实质性不利影响。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

39

批准管理 协议

(未经审计)

美国企业金融公司(美国企业金融)的全资子公司哥伦比亚管理投资顾问公司(投资管理公司及其国内和全球附属公司哥伦比亚针线投资公司)担任哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司(该基金)的投资经理。根据管理协议(管理协议)，投资经理向基金和哥伦比亚基金家族中的其他基金(统称为哥伦比亚基金)提供投资建议和其他服务。

基金董事会(董事会)，包括独立董事会成员(独立受托人)，每年考虑续签管理协议。投资经理于2021年11月和2022年3月、4月和6月为董事会及其合同委员会(包括合同小组委员会)准备了详细的报告，包括提供独立第三方数据提供商Broadbridge Financial Solutions，Inc.(Broadbridge)进行的分析结果的报告，以及对独立法律顾问向独立受托人(独立法律顾问)提出的书面信息要求的全面答复，以协助董事会做出这一决定。此外，董事会(或其委员会或小组委员会)全年定期与投资组合管理团队和高级管理人员会面，并审查投资经理准备的信息，说明投资经理提供的服务和基金业绩。董事会亦适当重视各委员会(例如合约委员会、投资审查委员会、审核委员会及合规委员会)的工作、审议及结论，以决定是否继续执行管理协议。

董事会在2022年6月23日的董事会会议(6月会议)上审议了延长《管理协议》一年的问题。在6月的会议上，独立法律顾问与独立受托人一起审查了与董事会审议咨询协议有关的各种因素，以及董事会在审议咨询协议方面的法律责任。独立受托人考虑了彼等、其法律顾问或投资经理认为有合理需要以评估及批准延续管理协议的所有资料。除其他事项外， 考虑的信息和因素包括：

•	关于基金的投资业绩相对于Broadbridge认为与基金相当的一组基金的业绩的信息，以及相对于基准的业绩；
•	关于基金管理费和总费用的资料，包括布罗德里奇确定的基金费用与一组可比基金费用的比较资料；
•	管理协议条款；
•	说明投资经理根据管理协议提供的各种服务，包括投资组合管理和投资组合交易做法；
•	关于投资管理人的其他机构客户的类似管理的投资组合最近谈判的任何管理费的信息；
•	关于投资经理资源的信息，包括关于高级管理层、投资组合经理和其他人员的信息；
•	有关投资经理在合规监测服务方面的能力的信息；
•	投资经理及其附属公司因与基金的关系而获得的盈利能力；以及
•	报告由董事会的独立费用顾问公司JDL Consulters，LLC(JDL)提供。

经分析及讨论上述事项及下文所指因素后，董事会(包括所有独立受托人)批准续订管理协议。

投资经理提供的服务的性质、范围和质量

审计委员会分析了收到的各种报告和介绍，其中详细说明了投资管理人提供的服务及其历史、专门知识、资源和相对能力，以及人员的资格。

40	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

批准管理协议(续)
(未经审计)
委员会特别审议了近年来在投资经理提供的服务方面的许多发展。除其他事项外，委员会还注意到股票和信贷研究部门的组织和深度。审计委员会还注意到，在过去几年中，投资风险管理部门的流程、系统和监督得到了加强，并计划在这方面采取2022年的举措。联委会还考虑到投资管理人向基金提供的广泛服务，其中包括投资、风险和合规监督等服务。联委会还考虑到它收到的关于投资管理人吸引和留住关键投资组合管理人员的能力的信息，以及它有足够的资源向投资人员提供有竞争力的和适当的报酬。审计委员会还注意到，投资经理能够在新冠肺炎大流行期间有效地 管理哥伦比亚的资金，而不中断所提供的服务。董事会还审议了哥伦比亚针线公司通过收购蒙特利尔银行金融集团的欧洲、中东和非洲(EMEA)资产管理业务而获得的额外人员和资源。

关于联委会对投资管理人提供的整套服务的评价，联委会还审议了投资管理人向基金提供的行政服务的性质、质量和范围，以及2021年在行政服务方面取得的成就，并注意到预计2022年将有各种改进。在评价根据《管理协议》提供的服务质量时，审计委员会还考虑到基金及其服务提供者合规方案的组织和力度。审计委员会还审查了投资管理人及其附属公司的财务状况，以及每个实体履行《管理协议》规定的责任的能力。

此外，董事会还讨论了管理协议条款的可接受性，注意到没有提议对先前核准的协议形式进行任何修改。联委会还注意到根据《管理协定》向基金提供的各种法律和合规服务。

在审查了这些因素和相关的 因素(包括下文讨论的投资业绩)后，联委会根据其总体结论得出结论，根据管理协议向基金提供的服务的性质、范围和质量支持继续执行管理协议。

投资业绩

在这方面，董事会 仔细审查了基金的投资业绩，包括提供每个投资经理、Broadbridge和JDL在不同时期(包括自基金经理成立以来)的分析结果的详细报告：(1)基金业绩，(2)基准指数的业绩，(3)基金在其比较组中的百分比排名，(4)基金相对于同行和基准的业绩，以及(5)基金的净资产。审计委员会注意到，根据布罗德里奇提供的资料，基金在某些期间的业绩高于中位数。

审计委员会还审查了第三方数据提供者为比较业绩和费用而确定基金同级组的方法的说明。

董事会还普遍审议了投资经理的业绩和声誉。在审查了这些因素和相关因素之后，联委会根据其总体结论得出结论，鉴于其他考虑因素，基金和投资管理人的业绩支持延续管理协议。

比较费用、所提供服务的成本以及投资经理及其关联公司从与基金的关系中实现的利润

审计委员会审查了根据《管理协定》提供的比较费用和服务费用。董事会成员审议了关于费用和支出的年度报告中所载的详细比较资料，其中包括(根据Broadbridge和JDL进行的分析)显示基金支出与同类基金支付的中位数的比较的数据，以及显示基金对投资经理盈利能力贡献的数据。

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

41

批准管理协议(续)
(未经审计)
审计委员会审议了JDL的报告，这些报告有助于审计委员会分析基金的业绩和费用以及基金费率的合理性。董事会特别重视这一概念，即收费水平的主要目标是实现一个合理的定价模式，在基金系列中的各种产品 中统一应用，同时确保每个哥伦比亚基金的总体费用(除某些例外情况外)总体上符合当前的“定价哲学”，使基金的总费用比率在总体上接近或低于同一理柏比较范围内基金的费用比率中值。关于封闭式基金--基金，审计委员会注意到，虽然基金的费用比率 高于封闭式基金同级组的中位数，但基金是世界上唯一以技术为重点的基金。审计委员会还注意到，与许多以技术为重点的开放式基金不同，基金采用了一种独特的期权编写战略，旨在缓解其业绩下滑的影响。

在审查了这些因素和相关因素后，联委会根据其总体结论得出结论，考虑到其他考虑因素，基金的管理费和支出水平支持延续《管理协定》。

联委会还审议了与向基金提供管理服务的投资经理有关的投资经理及其附属公司的盈利能力。关于投资经理及其附属公司的盈利能力，独立受托人提到了向投资经理和美国企业财务公司讨论管理哥伦比亚基金的盈利能力的信息。审计委员会认为，董事会在2021年审议了2020年的盈利能力，2022年的资料显示，由于各种因素，包括基金管理的资产增加，投资经理在2021年产生的盈利能力比2020年的水平有所提高。它还考虑了与管理哥伦比亚基金有关的给投资经理或其附属公司带来的间接经济利益，如向美国企业金融客户提供各种其他金融产品的能力增强、软美元利益和整体声誉优势。审计委员会注意到，基金支付的费用应使投资管理人能够向其工作人员提供有竞争力的报酬，对其业务进行必要的投资，并赚取适当的利润。经审查上述因素及相关因素后， 董事会根据其整体结论得出结论，投资经理及其联营公司因与基金的关系而获得的服务成本及盈利支持了管理协议的延续。

规模经济

联委会审议了随着基金净资产水平增长而可能实现的规模经济，并注意到基金股东也可从这种增长中获益的程度。联委会认为，鉴于基金的封闭式性质，有利于股东利益的规模经济潜力有限。

结论

审计委员会在作出核准延续《管理协议》的决定时审查了上述所有考虑因素。在得出结论时，没有任何单一因素是决定性的。

于2022年6月23日，董事会(包括所有独立受托人)考虑到所提供服务的范围及质素，决定根据管理协议支付的费用属公平合理，并批准续订管理协议。

股东大会结果

(未经审计)

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金(基金)第12届股东年会于2022年6月21日在明尼苏达州明尼阿波利斯市马奎特大道710S.Marquette Avenue，MN 55402举行。股东投票通过了两个董事会的建议提案。每项提案的说明和表决的股份数量如下：

42	哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

股东大会结果(续)
(未经审计)
提案1

选举四名董事进入基金董事会，任期至2025年股东年会或其继任者正式选出并合格为止，如下所示：

董事	对于	扣留
Daniel J.贝克曼	9,853,240	234,542
道格拉斯·A·哈克	9,829,559	258,223
Minor M.Shaw	9,810,707	277,075
桑德拉·L·耶格尔	9,845,321	242,461

建议2

批准选择普华永道会计师事务所为基金2022年独立注册会计师事务所：

对于	针对	弃权
9,956,953	139,808	84,345

哥伦比亚塞利格曼高级技术增长基金公司 | 2022年半年度报告

43

[此页故意将 留空]

[本页特意留空]

哥伦比亚塞利格曼优质技术增长基金， Inc.

国会街290号

马萨诸塞州波士顿，邮编：02210

在投资之前，您应仔细考虑基金的投资目标、风险、收费和费用。您可以联系您的财务顾问或美国股票转让与信托公司，电话：866.666.1532或6201第15 Avenue，Brooklyn，NY 11219，获取基金的最新定期报告和其他监管文件。这些报告和其他文件也可以在美国证券交易委员会的EDGAR数据库中找到。 在投资之前，你应该仔细阅读这些报告和其他文件。

哥伦比亚针线投资 (哥伦比亚针线)是哥伦比亚和针线集团公司的全球品牌名称。版权所有。哥伦比亚管理投资分销商公司，马萨诸塞州波士顿国会街290号，邮编：02210。

©2022年哥伦比亚管理投资顾问公司。

《专栏》栏目阅读器/投资者

SAR221_12_M01_(08/22)