依据第424(B)(3)条提交

注册号码333-258467

招股章程副刊第6号

(至招股说明书，日期为2022年3月28日)

Sema4控股公司

229,657,978股普通股

7,236,667份认股权证购买普通股

21,994,972股普通股相关认股权证

本招股章程是对日期为2022年3月28日的招股章程(“招股章程”)的补充，招股章程是本公司S-1表格注册声明(第333-258467号)的一部分。现提交本招股说明书补编，以使用我们于2022年8月15日提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的10-Q表格季度报告中包含的信息来更新和补充招股说明书中的信息。因此，我们已将10-Q表格季度报告附于本招股说明书补充资料内。

招股章程及本招股说明书补充资料涉及本招股章程所指名的出售证券持有人(“出售证券持有人”)不时发售及出售(A)最多229,657,978股A类普通股，每股面值0.0001美元(“A类普通股”或“普通股”)，包括(I)根据各自于2021年2月9日订立的认购协议以私募方式发行的最多29,125,620股A类普通股(“先行股”)；(Ii)与完成业务合并(定义见下文)相关而发行的最多11,068,750股A类普通股(“创办人股份”)，以换取最初以私募方式向CMLS Holdings LLC(“前发起人”)发行的B类普通股；。(Iii)与完成业务合并相关或因完成业务合并而向Sema4的某些前股东和股权奖励持有人(“Sema4股权持有人”)发行或可发行最多182,917,984股A类普通股，包括(A)最多149,856,840股我们的A类普通股；(B)最多14,039,568股我们的A类普通股，可在行使或归属某些股权奖励时发行；及(C)某些Sema4股权持有人有权在某些归属条件达成后获得的最多19,021,576股A类普通股(“或有权”)；及(Iv)最多7,236,667股我们的A类普通股，可通过行使私募认股权证(定义如下)发行；及(B)最初以私募方式向前保荐人及若干其他初始股东(定义见招股章程)发行的最多7,236,667份认股权证(“私募认股权证”)。

此外，招股章程及本招股章程副刊涉及：(I)最多14,758,305股A类普通股，可由吾等行使原来于本公司首次公开发售(“首次公开发售”)发行的14,758,305股认股权证(“公开认股权证”)发行；及(Ii)最多7,236,667股A类普通股，于出售证券持有人根据招股章程及本招股章程副刊公开转售私募认股权证后行使私募认股权证时可发行。

我们的普通股和公开认股权证分别在纳斯达克全球精选市场(“纳斯达克”)上市，代码分别为“SMFR”和“SMFRW”。2022年8月11日，我们普通股的最新销售价格为每股2.17美元，我们的公共认股权证的最新销售价格为每份认股权证0.42美元。

本招股章程增刊更新及补充招股章程内的资料，如无招股章程，包括对招股章程的任何修订或补充，本章程并不完整，除非与招股章程一并交付或使用。本招股章程增刊应与招股章程一并阅读，如招股章程内的资料与本招股章程增刊内的资料有任何不一致之处，应以本招股章程增刊内的资料为准。

根据修订后的1933年证券法第2(A)节的定义，我们是一家“新兴成长型公司”，因此，我们选择遵守某些减少的披露和监管要求。

投资我们的证券涉及风险。请参阅招股说明书第9页开始的题为“风险因素”的部分，了解您在购买我们的证券之前应考虑的因素。

美国证券交易委员会和任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券，也没有确定本招股说明书是否属实或完整。任何相反的陈述都是刑事犯罪。

本招股说明书补充日期为2022年8月15日

美国

美国证券交易委员会

华盛顿特区，20549

表格10-Q

(标记一)

截至2022年6月30日的季度

或

由_至_的过渡期

委员会档案第001-39482号

Sema4控股公司

(注册人的确切姓名载于其章程)

(800) 298-6470

注册人的电话号码，包括区号

(前姓名、前地址和前财政年度，如果自上次报告以来发生变化)

根据该法第12(B)条登记的证券：

用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年《证券交易法》第13或15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。是x否o

用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是x否o

用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。(勾选一项)：

如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易所法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。O

用复选标记表示登记人是否为空壳公司(如该法第12b-2条所界定)。是，不是，x

截至2022年8月9日，注册人拥有380,641,510股A类普通股。

目录表

解释性说明

除本报告中另有说明或上下文另有要求外，凡提及：

·“公司”、“Sema4”和“我们”、“我们”和“我们”是指(I)在我们于2021年7月22日完成与CM Life Science，Inc.或CMLS的业务合并之前，将西奈山脉基因组公司d/b/a称为Sema4或Legacy Sema4，以及(Ii)Sema4 Holdings Corp.及其合并后的子公司。

·GeneDx指的是我们于2022年4月29日收购的特拉华州有限责任公司GeneDx，LLC(前身为新泽西州公司GeneDx，Inc.)。

有关前瞻性陈述的警示说明

本报告中讨论的某些事项，包括“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中讨论的事项，可能构成前瞻性陈述，以符合1933年修订的“证券法”或修订的“证券法”和1934年的“证券交易法”或“交易法”的规定，涉及已知和未知的风险、不确定因素和其他因素，可能会导致我们的实际结果、业绩或成就与这些前瞻性陈述明示或暗示的未来结果、业绩或成就大不相同。“预期”、“相信”、“估计”、“可能”、“预期”以及类似的表述通常用于识别前瞻性陈述。由于各种因素的影响，我们的实际结果可能与这些前瞻性声明中的预期结果大不相同，包括但不限于本报告中“风险因素”、“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”以及本报告其他部分中讨论的那些因素，以及其他可能在我们提交给美国证券交易委员会或美国证券交易委员会的其他文件中，或在出现此类前瞻性声明的文件中不时提到的其他因素。可归因于我们的所有书面或口头前瞻性声明都明确地受到这些警告性声明的限制。此类前瞻性陈述包括但不限于关于以下方面的陈述：

·我们对现有资本资源充足程度的估计，加上未来预期现金流，为我们的运营需求提供资金

·我们的预期损失；

·我们对产生资本支出的预期

·因持续的新冠肺炎疫情或与之相关的不可预见的情况或对正常业务运营的其他干扰，包括供应链中断和制造限制；

·我们有能力实现2022年4月收购GeneDx的预期收益；

·我们对退出躯体肿瘤测试业务的计划以及相关成本节约和对毛利率的影响的预期；

·我们对持续创收或盈利的期望；

·我们希望或有能力达成服务、合作和其他伙伴关系协议；

·我们期望或有能力建立自己的商业基础设施，以扩大、营销和销售我们的产品；

·美国食品和药物管理局或FDA或其他监管机构的行动或授权；

·与政府监管和其他法律义务有关的风险，包括隐私、数据保护、信息安全、消费者保护以及反腐败和反贿赂；

·我们为我们的候选产品获得和维护知识产权保护的能力；

·我们与现有和新兴技术竞争的能力；

·我们的股价及其波动性；

·我们吸引和留住关键人员的能力；

·第三方付款人偿还和承保决定、谈判和和解；

·我们依赖第三方实验室和服务提供商提供与我们的诊断解决方案和数据程序相关的测试量；

·我们满足纳斯达克上市规则的能力；

·我们对未来资本需求的预期；

·我们的会计估计，包括我们对第三方付款人索赔的准备金是否充足，以及我们对与收购GeneDx有关的里程碑付款的公允价值的估计；以及

·我们成功实施业务战略的能力。

本报告所载的前瞻性陈述仅反映我们截至本报告签署之日的观点和假设。除法律另有规定外，我们不承担更新任何前瞻性陈述的责任。

我们通过这些警告性声明来限定我们所有的前瞻性声明。此外，关于我们的所有前瞻性陈述，我们要求1995年私人证券诉讼改革法中包含的前瞻性陈述的安全港的保护。

第一部分-财务信息

项目1.未经审计的简明合并财务报表

附注是这些未经审计的简明综合财务报表的组成部分。

(1)正如我们在截至2021年12月31日的年度报告Form 10-K中的综合财务报表附注2“重要会计政策摘要”中披露的那样，对服务成本和运营费用之间的某些费用进行了某些调整。这些调整反映在披露的情况下。

附注是这些未经审计的简明综合财务报表的组成部分。

(1)在为收购而发行的8,000万股中，有830万股由托管代理持有，为期一年，在此期间，卖方保留与托管股份有关的所有权利，包括投票权和接受此类托管股份的股息和其他分配的权利。

截至2021年6月30日止三个月(1)

截至2021年6月30日止六个月(1)

(1)如先前于本公司截至2021年12月31日止年度报告Form 10-K的综合财务报表附注2“主要会计政策摘要”所披露，所作的若干调整影响先前呈报的2021年第二季度净亏损，经调整的净亏损按所披露者反映。

附注是这些未经审计的简明综合财务报表的组成部分。

(1)正如我们在截至2021年12月31日的年度报告Form 10-K中的综合财务报表附注2“重要会计政策摘要”中披露的那样，截至2021年6月30日，对先前在简明资产负债表中报告的某些负债账户进行了某些调整。这些调整如所披露的那样相应地反映出来。

附注是这些未经审计的简明综合财务报表的组成部分。

1.业务组织机构及业务描述

Sema4控股公司(“Sema4控股”)通过其子公司Sema4 OpCo，Inc.和GeneDx Holding 2，LLC提供与基因组学相关的诊断和信息服务，并从事基因组医学研究。Legacy Sema4利用实验室流程、软件工具和信息学功能的集成组合来处理含有DNA的样本，分析有关患者特定基因变异的信息，并为临床医生及其患者生成测试报告。Legacy Sema4提供各种基因诊断测试和信息，重点是生殖健康，包括儿科、肿瘤学和其他疾病。Legacy Sema4主要服务于与患者合作并向美国各地的第三方付款人付款的医疗保健专业人员，其诊断测试量的很大一部分发生在纽约、加利福尼亚州、佛罗里达州、康涅狄格州和新泽西州。

于2021年7月22日(“截止日期”)，CM Life Science，Inc.(“CMLS”)根据日期为2021年2月9日的若干合并协议及计划(经修订，即“业务合并协议”)完成对Legacy Sema4的收购。于完成日期，S-IV Sub，Inc.与Legacy Sema4合并及并入Legacy Sema4，而Legacy Sema4于合并后仍作为CMLS的全资附属公司(“业务合并合并”，以及连同业务合并合并协议预期进行的其他交易，称为“业务合并”)。随着业务合并的完成，CMLS更名为“Sema4 Holdings Corp.”。Legacy Sema4更名为“Sema4 OpCo，Inc.”。Legacy Sema4的所有股权证券均已转换为获得合并对价的适用部分的权利。

业务合并被视为反向资本重组，Legacy Sema4为会计收购方，CMLS为被收购公司。于业务合并前的股份及每股普通股净亏损已追溯重列为反映业务合并所确立的交换比率的股份(1股遗留Sema4 A类普通股换取123.8339股Sema4 Holdings A类普通股(“A类普通股”)(“换股比率”))。

在业务合并之前，CMLS的A类普通股、CMLS的公开认股权证和CMLS的公共单位分别在纳斯达克资本市场上市，股票代码分别为“CMLF”、“CMFLW”和“CMLFU”。2021年7月23日，赛马4控股公司A类普通股和赛马4控股公司的公开认股权证开始在纳斯达克全球精选市场(以下简称“纳斯达克”)交易，股票代码分别为“SMFR”和“SMFRW”。

此外，于2022年4月29日，本公司完成由本公司与OPKO Health，Inc.(“OPKO”)的新泽西州公司及全资附属公司GeneDx，Inc.(“GeneDx”)、于有效时间(定义见收购合并协议)持有GeneDx(“Holdco2”)100%股权的GeneDx Holding 2，Inc.(定义见收购合并协议)及OPKO之间于2022年1月14日(经修订，“收购合并协议”)订立的该等合并协议及计划所拟进行的交易，其中包括从OPKO收购GeneDx。于实施收购合并协议(“收购协议”)所拟进行的合并及其他交易后，GeneDx转为特拉华州一家有限责任公司，并成为本公司的全资间接附属公司。

有关业务合并和收购的更多细节，请参阅附注3，“业务合并”。

除本附注另有陈述或文意另有所指外，此等附注中提及的“本公司”或“Sema4”指(I)业务合并完成前的遗留Sema4；及(Ii)业务合并完成后Sema4 Holdings及其附属公司。

2.主要会计政策摘要

陈述的基础

所附未经审核简明综合财务报表乃根据美国中期财务资料公认会计原则(“美国公认会计原则”)及美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)有关中期财务报告的会计披露规则及规定编制。因此，它们不包括美国公认会计准则要求的完整财务报表的所有信息和脚注。

因此，随附的未经审核简明综合财务报表应与本公司于2022年3月14日提交的截至2021年12月21日止年度的Form 10-K年度报告(“年报”)所载截至2021年、2020年及2019年12月31日止年度的经审核财务报表及其附注一并阅读。

随附的未经审计简明综合财务报表反映了所有正常的经常性调整，这些调整对于公平陈述所列中期业绩是必要的。中期业绩不一定表明全年或其后任何中期的业务结果或现金流。

该公司的历史财务信息包括过去由西奈山伊坎医学院(“ISMMS”)根据过渡服务协议(“TSA”)和服务协议提供的某些服务的成本。见附注7，“关联方交易”。

正如本公司年报所述，本公司确认了某些费用的错误分类和通常与确认服务成本有关的期外调整。这些调整的影响已在公司年报中披露，并反映在截至2021年6月30日期间的简明综合经营报表和全面亏损表、可赎回优先股和股东权益(亏损)简明综合报表和简明综合现金流量表中。

尽管公司自成立以来每年都出现经常性亏损，但公司预计其现金和现金等价物将足以在提交本10-Q表格之日起至少12个月内为运营提供资金。

细分市场信息

公司作为一个可报告的运营部门经营和管理其业务，其依据是作为公司首席运营决策者(“CODM”)的首席执行官在整个业务范围内评估业绩和分配资源的方式。

预算的使用

根据美国公认会计原则编制未经审计简明综合财务报表要求管理层作出某些估计、判断和假设，这些估计、判断和假设会影响未经审计简明综合财务报表日期的已报告资产和负债额及相关披露，以及列报期间的已报告收入和支出金额。该公司根据当前事实、历史和预期结果、趋势以及它认为在当时情况下合理的各种其他假设，包括对未来事件的假设，做出这些估计。这些估计包括但不限于与客户签订的某些合同的交易价格、向第三方付款人索赔的潜在或实际索赔、软件成本的资本化以及基于股票的奖励、库存、或有盈利负债和盈利限制性股票单位(“RSU”)的估值。实际结果可能与这些估计、判断和假设大相径庭。

信用风险及其他风险和不确定因素集中

可能使公司面临集中信用风险的金融工具主要包括现金和现金等价物以及应收账款。

本公司现金及现金等价物均存放于优质金融机构。该公司在金融机构的余额超过联邦存款保险限额。管理层认为，这些金融机构的财务状况良好，因此，存在的信用风险最小。该公司的现金和现金等价物存款没有出现任何损失。

在评估信用风险的集中度时，本公司评估自费患者和代表患者向本公司报销的第三方付款人(如果适用)。重要客户和付款人是指占公司当期总收入或每个资产负债表日的应收账款余额10%以上的客户和付款人。截至2022年6月30日和2021年12月31日的应收账款主要来自大型管理型护理保险公司和参考实验室。没有个别的病人

占本公司任何期间收入或应收账款的10%或以上。本公司不需要抵押品作为降低客户信用风险的手段。

对于每个重要的付款人，收入占总收入的百分比和应收账款占应收账款总额的百分比如下：

			收入																								应收帐款
			截至6月30日的三个月，												截至6月30日的六个月，												自.起 6月30日，						自.起 十二月三十一日，
			2022						2021						2022						2021						2022						2021
付款人A(**)			*						21%						*						17%						22%						15%
付款人B			*						*						*						*						*						15%
付款人C			12%						13%						10%						13%						*						*
付款人D			10%						*						10%						10%						*						*
付款人E			19%						*						*						*						*						*

*低于10%

**这一付款人占公司2022年第二季度总收入的不到10%，这是因为该付款人在本季度记录的收入发生了逆转，这是因为该付款人指控公司从该付款人那里收取了据称由该付款人发现的服务的某些多付款项，或者没有以其他方式适当地向该付款人开具账单。请参阅附注4，“收入确认”。

该公司面临着来自有限数量的某些试剂和实验室用品供应商的集中风险。一家供应商在截至2022年和2021年6月30日的三个月中分别约占13%和10%，在截至2022年和2021年6月30日的六个月中分别占13%和11%。这一风险是通过维持目标数量的过剩库存来管理的。

新冠肺炎的影响

从2020年4月开始，由于新冠肺炎疫情的初步爆发以及整个医疗系统的相关限制和优先事项，该公司的诊断测试量与前一年相比大幅下降。作为回应，从2020年5月开始，该公司与州政府和医疗机构签订了几项服务协议，为新冠肺炎变体的存在提供测试。虽然此后测试量有所改善，但由于新冠肺炎疫情的影响，该公司的测试组合继续发生变化。在可预见的未来，新冠肺炎可能会继续对公司的经营业绩、现金流和财务状况产生实质性影响。

2020年3月，冠状病毒援助、救济和经济安全法案(“CARE法案”)签署成为法律，这是一项刺激法案，除其他外，向符合条件的企业和个人提供援助，并包括为医疗保健系统提供资金。在2020年，作为CARE法案提供的刺激措施的一部分，公司收到了540万美元，其中包括在提供者救济基金(“PRF”)分配项下收到的260万美元和在员工保留信用(“ERC”)分配项下收到的280万美元，这些收入记录在其他流动负债中，并反映在截至2022年6月30日和2021年12月31日的余额中。

在截至2021年3月31日的三个月内，公司在PRF分配项下收到了额外的560万美元，这笔收入在简明综合经营报表和全面亏损的其他收入中确认。

此外，根据CARE法案，该公司推迟了2020年缴纳美国社会保障税。因此，截至2020年12月31日，380万美元的雇主工资税最初被推迟支付，其中190万美元于2021年12月支付，其余190万美元将于2022年12月支付。截至2022年6月30日，剩余应付款项记入其他流动负债。

继公司宣布将于2022年3月31日前停止新冠肺炎检测服务后，公司不再提供新冠肺炎检测服务。在截至2022年6月30日的六个月内，公司注销了与新冠肺炎测试服务相关的应收账款余额50万美元。

现金、现金等价物和限制性现金

自购买之日起，所有原始到期日为三个月或以下的高流动性投资均视为现金等价物。现金等价物包括投资于货币市场基金的金额。由于这些工具的短期性质，现金等价物的账面价值接近公允价值。

下表提供了简明综合资产负债表上报告的现金、现金等价物和限制性现金的对账，这些现金合计为简明综合现金流量表所列相同数额的总和(以千计)：

截至2022年6月30日的限制性现金包括1350万美元的托管基金，作为与完成GeneDx收购相关的限制性现金。代管金额将在收购结束之日后保留12个月，作为根据“收购合并协定”承担OPKO赔偿义务的资金。此外，截至2022年6月30日的限制性现金由货币市场存款账户组成，这些账户确保不可撤销的备用信用证，作为担保存款经营租赁的抵押品(见附注9，“租赁”)。

企业合并

该公司对包括投入和流程的实体的收购进行会计处理，并有能力以业务组合的形式创造产出。在业务合并中取得的有形及可识别无形资产及承担的负债，按其于业务合并日期的估计公允价值入账，包括产生于合约或法律权利或可与商誉分开的可识别无形资产。该公司在企业合并中收购的可识别无形资产的估计公允价值基于第三方估值，这些估值使用了公司管理层提供的信息和假设，这些信息和假设考虑了对市场参与者将使用的投入和假设的估计。任何超出分配给所收购的有形和可识别无形资产净值以及承担的负债的估计公允价值的超额收购价都计入商誉。使用其他估值假设，包括估计收入预测、增长率、估计成本节约、现金流、贴现率、估计可用寿命和围绕或有里程碑实现的概率，可能会导致本期和未来期间不同的收购价格分配和摊销费用。

无形资产

可摊销无形资产包括作为企业合并一部分获得的商号和商标、开发的技术和客户关系。2022年第二季度通过我们的业务合并获得的无形资产按直线摊销。所有需摊销的无形资产均根据美国会计准则第360条、物业、厂房及设备进行减值审核。

商誉

根据ASC 350、无形资产-商誉及其他准则，本公司的商誉不会摊销，但会按年度或当事件或情况变化显示该等资产的账面值可能无法收回时进行减值测试。根据ASC 350，该公司将在第四财季对商誉进行年度减值审查，如果商业因素表明，将进行更频繁的审查。在截至2022年6月30日的第二季度，公司没有产生任何商誉减值损失。

认股权证法律责任

截至业务合并于2021年7月完成时，共有21,995,000份认股权证可购买A类已发行普通股股份，包括14,758,333份公开认股权证及7,236,667份私募认股权证。截至2021年12月31日，共有21,994,972份认股权证购买A类普通股

已发行股票，包括14,758,305份公开认股权证和7,236,667份私募认股权证。每份认股权证在企业合并五年后到期，或在赎回或清算时更早到期，并使持有者有权在2021年9月4日开始的任何时间以每股11.50美元的行使价购买一股A类普通股，并可进行调整。

如果A类普通股的每股价格等于或超过18.00美元，公司可以赎回已发行的公共认股权证，如下所述：

·全部而不是部分；

·每份公共授权证的价格为0.01美元；

·向每个权证持有人发出不少于30天的提前书面赎回通知；和

·如果且仅当A类普通股在向权证持有人发送赎回通知之前的30个交易日内的任何20个交易日内的收盘价等于或超过每股18.00美元(调整后)。

如果普通股的每股价格等于或超过10.00美元，公司可以赎回已发行的公共认股权证，如下所述：

·全部而不是部分；

·在至少30天的提前书面赎回通知的情况下，每份认股权证0.10美元，条件是持有人能够在赎回前以无现金方式行使认股权证，并根据赎回日期和普通股的公平市场价值获得该数量的股票；

·如果且仅当在公司向认股权证持有人发出赎回通知之前的30个交易日内的任何20个交易日内，A类普通股的收盘价等于或超过每股10.00美元(调整后)；以及

·如果在公司向认股权证持有人发出赎回通知之前的30个交易日内，普通股的任何20个交易日的收盘价低于每股18.00美元(调整后)，则私募认股权证也必须同时按与未发行的公开认股权证相同的条款赎回，如上所述。

私募认股权证已发行给CMLS Holdings，LLC、Munib伊斯拉姆先生、Emily Leproust博士和Nat Turner先生，并与首次公开发售中出售的单位的公开认股权证相同，不同之处在于(1)私募认股权证和行使私募认股权证后可发行的普通股在企业合并完成后30天才可转让、转让或出售，(2)私募认股权证可在无现金基础上行使，(3)私募认股权证不可赎回(除上文所述外，于认股权证赎回时(当A类普通股每股价格等于或超过10.00美元时)，只要该等认股权证由初始购买者或其准许受让人持有，及(4)认股权证持有人及可于行使认股权证时发行的普通股拥有一定的登记权。如私人配售认股权证由初始购买者或其获准受让人以外的其他人士持有，则该等私人配售认股权证将可由本公司赎回，并可由该等持有人按与公开认股权证相同的基准行使。

本公司根据ASC 480-区分负债与股权(“ASC 480”)和ASC 815-衍生工具与对冲(“ASC 815”)对认股权证条款的评估及适用的权威指引，将认股权证列为负债分类工具。评估考虑认股权证是否为ASC 480所指的独立金融工具、认股权证是否符合ASC 480所指的负债定义，以及认股权证是否符合ASC 815对权益分类的所有要求。这项评估在认股权证发行时进行，并在认股权证未清偿期间的每个季度结束日进行。

或有对价(GeneDx)

与收购GeneDx有关，将向OPKO支付高达1.5亿美元的现金和/或公司A类普通股的股票，根据收购合并协议(“里程碑付款”)，该混合将由公司根据2022年和2023年收入里程碑的实现情况自行决定。如果公司选择以A类普通股支付，收购合并协议规定，发行的股票的价值为每股4.86美元。

根据收购合并协议的条款和条件，(A)如果GeneDx集团2022财年的收入等于或超过1.63亿美元，则第一笔里程碑付款1.125亿美元将到期并应支付；(B)如GeneDx集团2023财年的收入等于或超过2.19亿美元，则第二笔里程碑付款3,750万美元将到期并应支付((A)和(B)条款中的每一项，均为“里程碑事件”)；倘若GeneDx集团在第一个里程碑期间或第二个里程碑期间(视何者适用而定)达到适用里程碑事件收入目标的90%，则将就该期间支付80%的里程碑付款，该金额将按适用收入目标的100%按线性比例增至适用里程碑付款的100%。截至2022年6月30日，里程碑付款的公允价值被确定为3500万美元，使用蒙特卡洛模拟估值模型进行估计。

获利或有负债

关于业务合并，当时所有遗留Sema4股东和期权持有人都有权按比例获得19,021,576股增发股份和增发RSU。根据对Legacy Sema4股东赚取股份的评估，公司考虑ASC 480和ASC 815，并将赚取股份作为负债入账。本公司随后在每个报告期计量负债的公允价值，并报告公允价值变动作为其他收入(费用)的组成部分、简明综合经营报表中的净额和全面亏损。

该公司确定，截至2022年6月30日，向Legacy Sema4股东发行的赚取股份的公允价值为20万美元。收益的估计公允价值是使用蒙特卡罗估值分析确定的。

至于为Legacy Sema4期权持有人赚取的RSU，于2021年12月9日共批出270万个RSU。这种安排的归属是以满足服务需求和市场需求为条件的。如果公司的股票价格在适用的业绩期间内大于或等于13美元(触发事件I)、15美元(触发事件II)和18美元(触发事件III)，则基于市场的要求将达到，这是基于成交量加权平均价格，在连续30个交易日中至少有20天的时间。因此，本公司根据ASC 718-补偿-股票补偿(“ASC 718”)对这一安排进行会计处理，并根据市场需求和服务需求的预期达成期中较长的时间确认基于股票的补偿支出。在截至2022年6月30日的6个月中，该公司记录了与盈利RSU相关的90万美元的基于股票的薪酬支出。如果任何因未能达到服务要求而被没收的盈利RSU，相关股份将每年重新分配给Legacy Sema4股东和截至重新分配日期仍受雇的Legacy Sema4期权持有人。本公司将重新分配给传统Sema4期权持有人作为新的赠与。

资本化的内部使用软件成本

在应用程序开发期间，公司将与开发其内部使用的软件应用程序相关的某些成本资本化。如果项目构成对现有软件的增强，公司将评估该增强是否为软件创造了额外的功能，从而使产生的工作符合资本化的要求。在达到这些标准之前发生的费用与培训和维护费用一起计入发生的费用。一旦该项目可供全面发布，资本化就停止了，公司估计了资产的使用寿命，并开始摊销。

新兴成长型公司

该公司是一家“新兴成长型公司”，被定义为2012年的JumpStart Our Business Startups Act。因此，本公司有资格豁免适用于非新兴成长型公司的其他上市公司的各种报告要求，包括减少报告和延长过渡期，以符合新的或修订的公共业务实体会计准则。本公司已选择利用这项豁免，

因此，不会受到与其他非新兴成长型公司的上市公司相同的新会计准则或修订后的会计准则的约束。

最近采用的会计公告

2016年2月，FASB发布了ASU 2016-02，租赁(主题842)，要求承租人在其资产负债表上确认大多数租赁的使用权资产和租赁负债。根据ASC 842对承租人的费用确认类似于当前租赁会计。ASC 842要求加强披露，以帮助财务报表使用者更好地了解租赁产生的现金流的数量、时间和不确定性。自2022年1月1日起，公司采用了ASC 842，采用了修改后的追溯采纳法。在过渡到ASC 842的过程中，公司选择使用过渡指南允许的一揽子实际权宜之计，允许我们不重新评估：(I)任何到期或现有合同是否为租赁或包含租赁，(Ii)任何到期或现有租赁的租赁分类，或(Iii)任何现有租赁的初始直接成本。此外，本公司并无选择事后实际的权宜之计，以容许在厘定租赁期及评估减值时采用事后诸葛亮。本公司选择合并固定的租赁和非租赁组成部分，并选择不确认期限为12个月或以下的租赁(“短期租赁”)的使用权资产和租赁负债。截至2022年1月1日，采用ASC 842导致确认经营租赁使用权资产和经营租赁负债分别为3920万美元和4220万美元。这一采用并未对融资租赁产生实质性影响。该项采用对简明综合经营报表及全面亏损并无重大影响。有关采用ASC 842后本公司的租赁会计的讨论，请参阅“附注9租赁”。

2021年11月，FASB发布了ASU 2021-10，政府援助(主题832)，企业实体关于政府援助的披露，要求实体在年度报告期内提供关于重大政府援助交易的披露。披露的信息包括援助的性质、用于核算政府援助的相关会计政策、政府援助对实体财务报表的影响以及协议的任何重要条款和条件，包括承诺和或有事项。公司采用ASU 2021-10，自2022年1月1日起生效。本公司于截至2022年6月30日止六个月内并无收到任何该等赠款。

最近发布的尚未采用的会计公告

2016年6月，FASB发布了ASU 2016-13，金融工具--信贷损失(专题326)：金融工具信贷损失的计量(“ASU 2016-13”)。新的信贷损失标准改变了大多数金融资产和某些其他工具的减值模式。对于贸易和其他应收账款、因应用ASC 606而确认的合同资产、贷款和某些其他工具，实体将被要求使用新的前瞻性“预期损失”模型，该模型通常会导致比目前的已发生损失模型更早确认信贷损失。作为一家新兴的成长型公司，ASU 2016-13在允许提前采用的情况下，从2022年12月15日之后的年度期间生效。修订的适用方式是对指导有效的第一个报告期开始时的期初留存收益进行累计调整。该公司目前正在评估新指引对其综合财务报表和相关披露的影响。

3.业务合并

CMLS业务组合

2021年7月22日，公司完成业务合并，获得现金净收益5.1亿美元。

根据业务合并，发生了以下情况：

·在首次公开募股中出售的10,188股CMLS A类普通股(“公众股票”)的持有者行使了赎回这些股票的权利，赎回这些股票的权利是持有CMLS首次公开募股(“IPO”)收益的信托账户的全部按比例部分，每股收益约为10.00美元，或总计101,880美元。

·CMLS的B类普通股每股自动转换为公司普通股。

·Legacy Sema4 B类普通股的每股被转换为Legacy Sema4 A类普通股的1/100股，Legacy Sema4普通股和优先股的每股被注销并获得部分合并对价，导致某些Legacy Sema4股东获得

·230,665,220美元现金和Legacy Sema4股东获得总计178,336,298股公司普通股。

·根据2021年2月9日签订的认购协议，某些投资者同意以每股10.00美元的收购价认购总计35,000,000股新发行的普通股，总收购价为350,000,000美元(“企业合并管道投资”)。在企业合并结束的同时，公司完善了企业合并管道投资。

·上述企业合并、公股赎回和CMLS B类普通股转换、企业合并管道投资完成后，公司已发行和已发行普通股240,190,402股。

于2021年，本公司录得5,180万美元的交易成本，其中包括直接、递增的法律、专业、会计及其他第三方费用，这些费用与额外实收资本中的企业合并的执行直接相关。完成业务合并后，交易成本中的9,000,000美元与Legacy Sema4产生的成本有关，并从预付费用和其他流动资产中重新分类以抵销股本。

GeneDx收购

如附注1所述，2022年4月29日，公司完成了对GeneDx的收购。在收购结束时，公司向OPKO支付了1.5亿美元的现金总对价(扣除交易费用和其他常规收购价格调整之前)，并向OPKO发行了8000万股公司A类普通股(根据截止日期每股2.15美元的股价计算，为1.72亿美元)。其中一部分现金(1340万美元)和股票对价(830万股)将在收购结束日期后托管12个月。此外，如果在截至2022年12月31日和2023年12月31日的每一财年实现某些基于收入的里程碑，收购完成后将支付高达1.5亿美元。根据收购合并协议的条款所赚取的金额，这些里程碑付款将通过支付和/或发行公司A类普通股的现金和股票组合(价值为每股4.86美元，受股票拆分和类似变化的调整)来支付，该等组合将由公司全权酌情决定。在完成收购的同时，公司还以非公开方式向某些机构投资者发行和出售了50,000,000股公司A类普通股，总收益为2亿美元(“收购管道投资”)。

下表汇总了截至收购结束日所取得的资产和承担的负债的账面净值。这笔收购的初始账目并不完整。以下所有金额都可能发生重大变化，因为公司需要获得大量额外信息，以最终确定收购资产和承担的负债的估值，并确定潜在无形资产的价值，这主要是因为收购结束日期接近2022年6月30日的资产负债表日期。

(1)商誉是指购买价格超过所取得的有形和无形资产净值的公允价值。收购GeneDx导致在2022年6月30日确认了1.812亿美元的商誉，这是转移到已确认净资产上的超额对价，并代表了所收购的其他资产产生的未来经济利益，这些资产无法单独确定和单独确认，例如集合的劳动力。预计获得的商誉中有20万美元可在税收方面扣除。

在截至2022年6月30日的6个月中，1,210万美元的GeneDx收购相关成本在公司的简明综合经营报表和全面亏损中反映在一般和行政费用中。这些费用包括第三方专业公司与尽职调查、咨询和法律服务有关的服务。公司截至2022年6月30日的3个月和6个月的业绩包括2610万美元的收入和900万美元的GeneDx税前亏损。

下表反映了根据公司初步采购会计评估确定的收购无形资产的公允价值和使用寿命：

在截至2022年6月30日的三个月中，商号、商标和开发技术的摊销费用150万美元在精简的综合经营报表和全面亏损中计入了一般和行政费用。在截至2022年6月30日的三个月中，用于客户关系的摊销费用80万美元记录在精简的综合经营报表和全面亏损中。

下表汇总了截至2022年6月30日公司估计的有限寿命无形资产未来摊销费用(单位：千)：

形式财务信息

以下备考资料使GeneDx收购生效，犹如其已于2021年1月1日(“备考收购日期”)完成。如果收购在预计收购日完成，预计信息不一定表明公司的收入结果，也不一定表明公司未来的业绩。预计收入信息反映了GeneDx的历史收入，不包括收购后的任何额外收入机会。收购资产和承担的负债的购买价分配是基于初步估值，并可能随着公司在收购计量期间获得更多信息而发生变化。收购净资产的估计公允价值增加或减少可能会影响公司的综合经营报表和未来期间的全面亏损。该公司预计，分配给收购的资产和承担的负债的价值将在收购结束日期后的一年测算期内最终确定。预计收入和净亏损包括基于公司初步分析的以下调整，并可能在进行额外分析时发生变化：

·因收购的无形资产而产生的订正摊销费用，

·GeneDx与OPKO或其他相关方确认的公司间历史收入，

·取得的递延纳税负债所产生的所得税利益，以及

·修订了基于股票的薪酬，反映了向GeneDx员工发放的激励奖励。

4.收入确认

诊断性收入

该公司的诊断测试收入合同通常包括向订购机构或患者提供诊断测试服务的单一履行义务，因此合同交易价格的分配通常不适用。诊断检测服务的收入在服务控制权转移时，根据可变对价的限制，按估计交易价格入账。对诊断测试服务的控制通常在客户在交付测试时获得对承诺服务的控制的时间点转移。

其他收入

公司与第三方签订基于项目的短期和长期合作和服务协议，提供诊断测试、研究和相关数据汇总报告服务。

根据其协作和服务协议，公司有权获得的对价包括不可退还的预付款、基于在

合同条款。不可退还的预付款通常是在提供服务之前收到的，因此在收到时记录为合同负债。固定和可变里程碑付款只有在这样做很可能不会导致在与里程碑相关的不确定性随后得到解决时确认的累计收入显著逆转的情况下才包括在交易价格中。这种协作和服务协议的收入是根据履行履约义务所产生的成本采用投入计量的方式随着时间的推移确认的。

分类收入

下表汇总了公司按付款人类别分列的收入(以千为单位)：

对可变对价的重新评估

在适用的情况下，根据投资组合确定的交易价格估计随后的变化，通常被记录为变化期间的收入调整。该公司每季度更新估计可变对价。

在截至2022年6月30日的三个月里，估计的季度变化导致测试收入净减少3010万美元，在这些测试中，前几个时期履行了交付测试结果的性能义务。其中2420万美元与2021年12月31日及之前年度有关。估计的变化是由于合同调整、从付款人和患者那里获得在履行义务时未知的最新信息以及与第三方付款人的潜在和实际结算而导致的估计交易价格变化的结果。如下文更详细所述，第三方付款人可能出于多种原因决定拒绝付款或要求收回公司进行的测试的付款，因此，公司可能被要求退还已收到的付款，因此公司的收入可能会受到追溯调整的影响。本公司在其正常业务过程中处理第三方付款人的退款请求，并反映在本公司的交易价格估计中。有关本公司据称从第三方付款人那里收到的某些多付款项的正在进行的事项的进一步细节，请参阅下面的“-某些付款人事项”；由于这一事项以及与付款人的其他潜在和解，本公司已确定某些负债，并冲销了其先前记录的某些收入。

某些付款人事宜

如上所述，第三方付款人，包括政府项目，可以决定拒绝付款或寻求收回对公司进行的测试的付款，如果他们认为公司进行的测试收费不当，不是医疗必要的，或者违反了他们的保险确定，或者他们认为自己在其他方面支付了过高的费用，包括由于他们自己的错误。因此，公司可能被要求退还已经收到的付款，公司的收入可能由于这些因素而进行追溯调整，这些因素包括但不限于对账单和编码指导的不同解释，以及政府机构和付款人在各种计划的解释、要求、政策和/或“参与条件”方面的变化。本公司在其正常业务过程中处理第三方付款人的退款请求，未来本公司很可能会继续这样做。如果第三方付款人拒绝支付测试费用或在以后的时间内从公司收回资金，则公司测试服务的报销和相关收入确认可能会减少。

作为公司帐单合规计划的组成部分，公司已经并将定期评估其帐单和编码实践，回应付款人审计和多付索赔，并调查报告的未能或疑似未能遵守联邦和州医疗保健报销要求的情况，这些情况可能是公司本身没有过错的。有时，本公司可能有义务向Medicare、Medicaid和第三方付款人补偿多付的款项，无论其过错如何。由于审计、审查或调查而与第三方付款人就追溯调整达成的和解被视为可变对价，并包括在确定提供服务的估计交易价格中。这些结算是根据与付款人的付款协议的条款、付款人的通信、公司的历史结算活动(如果有)以及公司对当不确定性随后消除时确认的累计收入发生重大逆转的可能性的评估来估计的。估计结算金额将于未来期间随着该等调整已知悉(即，如有新资料可用)，或随着年度结算或不再受该等审计、检讨及调查所限而作出调整。

本公司目前正与本公司的一名第三方付款人就本公司据称从付款人那里收到的某些多付款项进行讨论，而付款人声称这些服务不在付款人的覆盖范围内，或者没有以其他方式适当地向付款人开出账单。付款人在非正式讨论中声称，如果此事不能得到解决，它将就所称的多付款项寻求赔偿或赔偿。虽然本公司相信其对付款人的指控有抗辩理由，但目前正在进行讨论，寻求以双方满意的方式解决此事和可能出现的任何与此相关的索赔。

作为这一事件的结果，以及在对收购GeneDx后管理层采取的某些记账政策和程序进行审查的情况下，公司认为有必要建立准备金，以备第三方付款人以前支付的款项的潜在补偿。截至2022年6月30日，公司已确定因此事而产生的负债3920万美元，以及基于当前事实和对预期结果的评估与付款人达成的其他潜在和解，公司认为这些结果对于所有第三方付款人的所有潜在补偿加在一起是合理的。这笔款项计入应付账款和应计费用。见附注15，“财务补充资料”。该公司根据目前掌握的信息，使用估计、判断和假设来评估累积收入是否有可能在未来期间发生重大逆转。这些估计可能会发生变化。此外，如上所述，由于此事以及与付款人的其他潜在和解，本公司已对其估计可变对价进行了某些调整。

剩余履约义务

对于某些最初预期持续时间超过一年的长期协作服务协议，公司根据该协议承担的义务是截至2022年6月30日的部分未履行的履约义务。根据这些协议，收入估计约为900万美元。该公司预计将在未来3年确认这笔收入的大部分。

合同资产和负债

合同资产包括公司的对价权利，这取决于公司未来的业绩。合同资产出现在合作和服务协议中，收入随着时间的推移得到确认，但公司向客户开具账单的权利取决于合同规定的里程碑的实现情况。

合同负债包括超过已确认收入的客户付款。对于协作和服务协议，公司评估履约义务，并根据预测的业绩将合同负债确认为流动或非流动。

对合同资产和合同负债的期初和期末余额的对账见下表(千)：

该公司在其简明综合资产负债表中按净额列报与客户合同有关的合同资产和合同负债。截至2022年6月30日，没有记录任何经常合同负债，截至2021年12月31日，记录了50万美元。

截至2022年6月30日和2021年6月30日的三个月，每个期初计入合同负债余额的已确认收入分别为20万美元和150万美元，截至2022年6月30日和2021年6月30日的六个月分别为70万美元和220万美元。

履行合同的费用

与履行公司根据其协作服务协议承担的履约义务相关的成本包括分包给ISMMS的服务成本。预付金额按照收入确认模式列支。在产生成本之前预付的金额在简明综合资产负债表上根据预测业绩确认为流动或非流动。

截至2022年6月30日和2021年12月31日，该公司履行合同的未偿还递延成本分别为80万美元和180万美元。截至2022年6月30日和2021年12月31日，所有未偿还的递延成本均计入其他流动资产。

截至2022年和2021年6月30日的三个月，递延成本的摊销分别为70万美元和30万美元，截至2022年和2021年6月30日的六个月分别为100万美元和50万美元。这些费用的摊销计入简明综合业务报表和全面亏损的服务费用。

5.公允价值计量

金融资产和负债按公允价值入账。公允价值被定义为在计量日期在市场参与者之间的有序交易中出售一项资产或支付转移一项负债而收到的价格。

本公司采用估值技术，最大限度地利用可观察到的投入，并尽可能减少使用不可观察到的投入。本公司根据市场参与者在本金或最有利市场为资产或负债定价时所采用的假设，厘定其金融工具的公允价值。以下层次结构根据公允价值计量中使用的投入在市场上可见的程度列出了公允价值的三个级别：

第1级：可观察到的投入，如活跃市场的报价(未经调整)，在计量日期可获得相同资产或负债的报价。

第2级：可观察的投入，如活跃市场中类似工具的报价，非活跃市场中相同或类似工具的报价，或其重要投入可观察到的基于模型的估值。

第三级：对公允价值的计量有重要意义，但很少或根本没有市场数据支持的不可观察的投入。

公司的金融资产和负债包括现金和现金等价物、限制性现金、应收账款、应付账款、应计负债、融资租赁、认股权证负债、或有收益负债和长期债务。由于这些账户的短期性质，公司的现金和现金等价物、限制性现金、应收账款、应付账款和应计负债接近其公允价值。

本公司的融资租赁被归类于公允价值等级的第一级，因为该等融资租赁协议按具有类似特征的工具的利率计息；因此，该等负债的账面价值接近其公允价值。

该公司从康涅狄格州经济和社区发展部获得的贷款被归类为公允价值等级的第二级。截至2022年6月30日，长期债务在简明综合资产负债表中以1,100万美元的账面价值入账。公允价值为890万美元，这是根据贴现现金流估计的，该现金流使用了其他信用状况相似的公司类似债务工具的收益率。

下表列出了按公允价值经常性计量的金融工具的公允价值(以千计)：

截至2022年6月30日，在简明综合资产负债表上列报的2.846亿美元现金和现金等价物中，5,440万美元为货币市场基金，由于公允价值基于活跃市场的报价，因此被归类为公允价值层次的第一级。

本公司的未发行认股权证包括最初于首次公开发售时发行的公开买卖认股权证(“公开认股权证”)及以私募方式出售予CMLS Holdings LLC的认股权证(“私募认股权证”)。本公司根据ASC 815-40、衍生工具和实体自有权益中的对冲合约对其权证进行评估，得出结论认为它们不符合归类为股东权益的标准。自公有权证和私募股权证

当认股权证符合ASC 815下衍生工具的定义时，本公司于业务合并结束时将该等认股权证按公允价值在资产负债表上记录为非流动负债，其后在其他收入(开支)、简明综合经营报表净额及于每个报告日期的全面亏损中确认其各自的公允价值变动。截至2022年6月30日，由于公允价值权证在活跃的市场交易，因此被归类为公允价值等级的第一级。由于管理层认定每份私募认股权证的公允价值与公共认股权证的公允价值相同，因此私募认股权证被归类于公允价值层次结构的第二级，因为条款基本相同。

收益或有负债包括公司为传统Sema4股东发行收益股票(“收益股票”)的或有义务，以及如果在截至2022年12月31日和2023年12月31日的每个财政年度实现某些基于收入的里程碑时，公司向OPKO额外支付高达1.5亿美元的或有义务。

赚取的股份作为负债入账，并要求在每个报告日期重新计量。截至2022年6月30日的总收益股票的估计公允价值是基于蒙特卡洛模拟估值模型确定的。盈利或有负债的公允价值对根据选定指引上市公司股价、本公司隐含波动率及公司A类普通股价格估计的预期波动率敏感，而A类普通股价格对盈利预测及/或相关营运指标的变动敏感。在确定截至2022年6月30日和2022年3月31日的收益股票估值时使用的主要假设如下：

			June 30, 2022						March 31, 2022
股票价格			$1.26						$3.07
预期波动率			87.5%						72.5%
预期期限(以年为单位)			1						1.3
无风险利率			2.81%						1.83%

截至2022年3月31日和2021年12月31日确定和记录的公允价值分别为340万美元和1020万美元。在截至2022年6月30日的三个月和六个月期间，在简明综合经营报表中权证和收益或有负债的公允市场价值变动中分别录得收益330万美元和1,010万美元，以及基于截至期末日期进行的重新计量的全面亏损。

里程碑付款或有负债代表额外的收购对价，根据2022财年和2023财年实现GeneDx基于收入的里程碑，支付高达1.5亿美元。根据收购合并协议的条款和条件，(A)如果GeneDx集团2022财年的收入等于或超过1.63亿美元，则第一笔里程碑付款1.125亿美元将到期并支付；(B)如果GeneDx集团2023财年的收入等于或超过2.19亿美元，第二笔里程碑付款3750万美元将到期并支付；倘若GeneDx集团在第一个里程碑期间或第二个里程碑期间(视何者适用而定)达到适用里程碑事件收入目标的90%，则将就该期间支付80%的里程碑付款，该金额将按适用收入目标的100%按线性比例增至适用里程碑付款的100%。每一笔里程碑式的付款将通过支付和/或发行公司A类普通股的现金和股票组合(每股价值4.86美元)来满足，这一组合将由公司自行决定。

截至2022年6月30日，该公司记录的里程碑付款的公允价值为3500万美元，其中2800万美元在简明综合资产负债表中作为流动负债列报。于简明综合经营报表内认股权证及收益或有负债的公平市价变动及按期末重新计量的全面亏损录得收益1,700万美元。公允价值是基于蒙特卡洛模拟估值模型确定的，主要假设包括收入预测、17.5%的收入波动性和每股1.26美元的股价。

收益或有负债被归类为公允价值层次的第三级，因为公司利用不可观察的投入来估计公允价值。在本报告所述期间，1级、2级和3级之间没有任何转移。

6.财产和设备

财产和设备，净值如下(以千计)：

截至2022年6月30日和2021年6月30日的三个月，折旧和摊销费用分别为660万美元和560万美元。截至2022年和2021年6月30日的六个月，折旧和摊销费用分别为1,240万美元和1,050万美元。这包括截至2022年和2021年6月30日的三个月的软件摊销费用分别为170万美元和140万美元，以及截至2022年和2021年6月30日的六个月的软件摊销费用分别为330万美元和260万美元。折旧和摊销费用包括在简明的综合经营报表和全面亏损中，具体如下(以千计)：

7.关联方交易

截至2022年6月30日及2021年6月30日止三个月，本公司产生若干关联方成本。截至2022年6月30日及2021年6月30日止三个月，并无根据与ISMMS订立的过渡服务协议(“ISMMS TSA”)确认任何开支。截至2022年6月30日止六个月并无在ISMMS TSA项下确认之开支，而截至2021年6月30日止六个月则为140万美元，于简明综合经营报表及全面亏损简明报表中于关联方开支内列报。截至2022年6月30日和2021年12月31日，公司没有ISMMS TSA应付款项。ISMMS TSA于2021年3月28日到期。

在截至2022年和2021年6月30日止三个月，根据与ISMMS的其他服务安排(包括本公司通过ISMMS达成的某些分租安排)确认的支出总额分别为230万美元和190万美元，截至2022年和2021年6月30日的六个月分别为420万美元和260万美元。这些金额包括公司因某些分租安排而产生的某些租赁费用以及支付给ISMMS的某些租赁费用。它们计入简明综合经营报表的服务成本或关联方费用以及全面亏损，具体取决于与成本相关的特定活动。截至2022年6月30日和2021年12月31日，应支付给ISMMS的其他服务安排的应付款分别为190万美元和260万美元。该等金额包括本公司因向ISMMS支付款项而应计的未付租赁款项，并计入本公司简明综合资产负债表中欠关联方的款项内。

此外，在截至2022年6月30日的六个月中，公司购买了100万美元的诊断检测试剂盒和材料，并从自2021年7月以来担任该职务的董事会成员的一家附属公司记录了90万美元的服务成本。支付的价格代表市场价格。截至2022年6月30日和2021年12月31日，应付账款分别为10万美元和10万美元。

GeneDx与OPKO于2022年4月29日订立过渡服务协议(下称“OPKO TSA”)，根据该协议，OPKO同意于2022年12月31日前按成本提供若干服务，以支持收购GeneDx业务，但若干有限例外除外，以促进收购合并协议所预期的交易，包括人力资源、资讯科技支援、财务及会计等。该公司在截至2022年6月30日的三个月中确认了30万美元的成本。截至2022年6月30日，这笔款项尚未支付，并在简明合并资产负债表中列示为应付关联方。

该公司还记录了与收购结束营运资金调整有关的OPKO应收账款450万美元。这一金额在截至2022年6月30日的简明合并资产负债表中列为其他流动资产。

在简明综合业务报表和全面损失表中，关联方成本总额包括服务成本和关联方费用，具体如下(以千计)：

8.长期债务

贷款及保证协议(“SVB协议”)

于2021年11月15日，本公司与Sema4 OpCo，Inc.(合称“借款人”)与硅谷银行(“SVB”)订立贷款及担保协议(“SVB协议”)。SVB协议规定一项本金总额最高为125,000,000美元的循环信贷安排(“转让金”)，其中包括2,000,000美元的信用证提升额度(该等术语定义见SVB协议)。任何垫款的未偿还本金金额(定义见SVB协议)将按浮息年息计息，相当于(1)4.00%及(2)最优惠利率加最优惠利率差额两者中较大者。Revolver将于2024年11月15日到期。与签订SVB协议相关，本公司于2021年支付了50万美元的债务发行成本。本公司将于SVB协议日期每周年向SVB额外支付50万美元费用，总额为100万美元，这些费用计入截至2022年6月30日的简明综合资产负债表中的其他流动负债和其他负债。这些费用在合同期限内以直线方式资本化和摊销。在Revolver上收取的任何未使用的费用都作为已发生的费用计入费用。

SVB协议项下的责任以借款人几乎所有资产的优先完善抵押权益作抵押，但(I)政府代收账户(定义见SVB协议)、(Ii)借款人持有外国附属公司现有及其后产生的股本超过65%(定义见SVB协议)及(Iii)根据SVB协议条款持有的知识产权除外。

SVB协议包含肯定和否定契约，其中包括对债务、留置权、投资、合并、处置、股息和其他分配的限制。

SVB协议规定，如果流动资金(该词在SVB协议中的定义)低于1.35亿美元，借款人必须遵守某些金融契约。这些财务契约包括(I)经调整的最低速动比率(该词在SVB协议中有定义)及(Ii)达到若干最低收入目标。在每月的基础上，借款人将被要求保持大于或等于1.25至1.0的最低调整后快速比率。如果Revolver下的未偿还借款超过5,000万美元，借款人还必须在到期前保持某些落后的六个月最低收入目标。

纳斯达克协议亦包括习惯性违约事件，包括未能支付到期本金、利息或若干其他款项、陈述及保证内容重大不准确、违反契诺、若干破产及无力偿债事件、若干未撤销判决、担保重大失效或担保权益授予、重大不利变动、以及非自愿从纳斯达克股票市场退市，在某些情况下须受若干门槛及宽限期规限。如发生一宗或多宗违约事件，并持续超过任何适用的补救期限，SVB可在不向借款人发出通知或要求的情况下，终止其提供进一步贷款的承诺，并宣布借款人在SVB协议下的所有债务即时到期及须予支付。截至2022年6月30日，该公司遵守了所有公约。

截至2022年6月30日，尚未根据SVB协议提取任何款项。

2016年的资金承诺

2017年6月，ISMMS向公司划拨了康涅狄格州经济和社区发展部(DECD)的贷款资金承诺(经修订，即“DECD贷款协议”)。DECD贷款协议规定，贷款总额为1,550万美元，固定年利率为2.0%，期限为10年。该公司被要求在2023年7月之前只支付利息，本金和利息从2023年8月开始支付。本金和利息的最终支付将于2028年7月到期。然而，根据DECD贷款协议的条款，DECD可给予总计高达1,230万美元的部分本金贷款减免。这种宽恕取决于公司实现创造就业机会和留住员工的里程碑，截至2022年6月30日，已免除450万美元。这一承诺是通过提供公司从ISMMS收购的某些机器和设备的担保权益来担保的，这一担保权益在单独的担保协议中定义。

截至2022年6月30日和2021年12月31日，DECD贷款协议的未偿还贷款余额为1100万美元。

长期债务的到期日

截至2022年6月30日，长期债务到期情况如下(以千为单位)：

2020年总贷款协议

于2020年8月，本公司与一间银行订立贷款及担保协议(“总贷款协议”)，根据该协议，本公司获得一笔630万美元的贷款，并将所得款项存入银行持有的存款账户。自2020年11月起，本公司须按月连续支付60笔本金及利息，每月固定金额为10万美元。利息支付固定在4.75%的年利率。

本公司于2021年7月终止总贷款协议，偿还全部款项，包括540万美元本金及利息及根据协议条款评估的10万美元提前还款罚金。

2020年总租赁协议

于2020年12月，本公司与贷款人订立租赁协议，同意出售若干设备并立即租回该等设备，所得款项为360万美元。根据协议条款，一家金融机构向贷款人开具了一份360万美元的不可撤销备用信用证。从2021年2月开始，该公司必须连续60个月支付本金和利息，每月固定金额为10万美元。利息支付固定在3.54%的年利率。

本公司须维持一笔总存款额，至少相等于该金融机构代表本公司签发的任何未偿还信用证价值的105%。要求信用证在所有债务全部付清之前生效。此外，公司还被要求定期向贷款人提供经审计的年度财务报表和其他财务信息。

本公司于2021年7月终止总租赁协议，支付全数款项，包括330万美元本金及利息及根据协议条款评估的20万美元提前付款罚款。

9.租契

租赁会计

本公司在正常业务过程中订立合同，并评估任何此类合同是否包含租赁。如果一项安排在一段时间内转让了对已确定资产的控制权以换取对价，本公司将在开始时确定该安排是否为租赁。本公司将租赁归类为经营性或融资性租赁。所有租赁负债均按相关付款的现值计量，并使用本公司的递增借款利率进行贴现，该递增借款利率是根据本公司在抵押基础上借入相当于类似期限和类似经济环境下抵押基础上的租赁付款的利率而厘定的，除非租赁中隐含可随时厘定的利率。

经营租约

公司的经营租赁安排主要是办公空间和实验室设施。本公司的总部租约最初是通过与ISMMS和第三方签订的分租协议签订的，这些协议将于2034年到期。这些协议包括不断升级的租金和免租期条款。根据租赁协议的条款，

本公司必须向出租人开具一份不可撤销的备用信用证，金额为90万美元，包括截至2022年6月30日的简明综合资产负债表和截至2021年12月31日的综合资产负债表上的限制性现金。

于2019年4月，本公司订立分租协议，租赁一幢用作办公及实验室设施的楼宇(“斯坦福租赁”)，基准年期为325个月，于2046年10月届满。本公司有权在初始基本期限结束时续订租约，租期为10年一期或5年两期。此外，本公司亦有提早终止租约的选择，可于第196个月后取消租约，并收取取消租约费用。在斯坦福租约开始时，土地的价值被确定为超过总价值的25%，因此该建筑物被计入融资租约，该土地被计入经营租约。

2020年1月，公司签订了一项租赁协议，扩大了公司在康涅狄格州布兰福德的现有实验室设施。租约于2020年2月开始，租期为10年。租赁包括在租赁期内不断上涨的租金费用。

2022年4月，该公司获得了与收购GeneDx相关的办公空间和实验室运营的运营租约。租赁包括从收购之日起剩余9年的基本期限和不断增加的租金拨备。

融资租赁

本公司签订各种融资租赁协议，以在租赁期结束时获得包含讨价还价购买承诺的实验室设备。租约由基础设备担保。如上所述，本公司还租赁了一栋用作办公和实验室空间的建筑物，其中该建筑物作为融资租赁入账，土地作为经营租赁入账。斯坦福租赁的利率为13.1%，用于衡量经营和融资租赁负债。截至2021年12月31日，融资租赁负债340万美元和1840万美元分别计入综合资产负债表上的其他流动负债和其他负债。

下表提供了与本公司租赁相关的财务信息。此信息仅在2022年6月30日以及截至2022年6月30日的3个月和6个月内提供，因为该公司采用的过渡方法不需要应用到采用前的阶段(以千计)。

截至2022年6月30日，不可取消租赁下的未来最低租赁付款如下：

截至2022年6月30日及截至2022年6月30日的6个月的其他与租赁相关的信息如下：

10.承付款和或有事项

购买义务

在正常业务过程中，公司作出各种采购承诺，主要涉及材料和服务协议、实验室用品和软件。截至2022年6月30日，根据剩余期限超过一年的不可撤销无条件购买承诺，公司未来的总付款为2840万美元。

或有事件

本公司是正常业务过程中出现的各种诉讼和索赔的一方。本公司认为，这些事项的结果不会对本公司的简明综合财务状况、经营业绩或现金流产生重大影响。然而，不能保证这类诉讼的最终结果不会对公司的简明综合财务状况或经营结果产生重大影响。

截至2022年6月30日，本公司不是任何重大法律程序的一方，也不是这些未经审计的简明综合财务报表发布日期的任何重大法律程序的一方。

11.基于股票的薪酬

股票激励计划

公司于2018年2月修订的2017年度股权激励计划(“2017计划”)允许授予期权、限制性股票奖励、股票增值权和限制性股票单位。根据2017计划授予的任何期权在授予之日起10年后均不可行使，期权奖励通常在四年内授予。

2017年度计划因采纳本公司2021年度股权激励计划(“2021年度计划”)而终止。根据2017年计划授予的任何奖励，如截至截止日期仍未完成，并已转换为与完成业务合并相关的公司A类普通股奖励，则除对回购条款的修改(下文将进一步讨论)外，将继续遵守2017年计划和适用奖励协议的条款。

2021年7月22日，关于业务合并，2021年计划生效，预留32,734,983股A类普通股授权股份供根据该计划发行。2021计划将由公司董事会薪酬委员会管理，包括确定根据2021计划授予的奖励的归属、可行使性和支付。根据2021年计划授予的奖励在以下时间后不得行使

自授予之日起10年，根据2021年计划授予的奖励一般在分级归属的基础上分四年授予。

此外，2022年5月2日，公司董事会薪酬委员会授予新员工激励股票期权，购买总计4932,132股公司A类普通股和4,285,208股RSU，作为每位进入公司工作的员工的激励材料。股票期权的行权价为每股2.20美元，相当于公司A类普通股在授予日的收盘价。授予除公司首席执行官、首席商务官和高级副总裁运营部门以外的新员工的股票期权和RSU将于2023年4月29日授予25%的标的股份，并将在此后至2026年4月29日期间以相等的季度分期付款方式授予剩余标的股份，每种情况下均以新员工继续为公司服务为条件。授予公司首席执行官、首席商务官和高级副总裁运营的股票期权和RSU将于2023年4月29日授予25%的标的股份，并将于2024年4月29日授予25%的标的股份，并将在此后至2026年4月29日期间以同等的季度分期付款方式授予剩余的标的股份，每一种情况都取决于他或她在公司的持续服务。每个股票期权都有10年的期限。股票期权和RSU的条款和条件与2021年计划和适用的股票期权协议或限制性股票单位协议的条款和条件相同，包括授予。

员工购股计划

2021年员工购股计划(“2021年员工持股计划”)与业务合并相关而生效。2021年ESPP授权根据授予员工的购买权发行A类普通股。在2022年至2031年的每年1月1日，根据2021年计划为发行保留的A类普通股总数可自动增加，其数量相当于紧接12月31日之前已发行和已发行的所有类别普通股总数的1%(1%)。在截至2022年6月30日的季度内，公司没有根据2021年ESPP授予任何购买权。根据2021年ESPP，总共保留了7,229,799股A类普通股，供未来发行。

股票期权活动

根据2017计划，本公司有一项认购期权，可在参与者的雇佣或咨询协议终止时回购计划参与者的现金奖励(“2017计划认购期权”)。根据2017年计划授予的期权被计入2017年计划看涨期权的责任奖励。本公司有回购的历史和回购既有期权的意图。因此，责任奖励的公允价值在每个报告期重新计量，直到股东在一段合理的时间内承担股权的风险和回报，本公司得出的结论是至少六个月。

于完成业务合并后，本公司董事会放弃根据2017计划认购期权向计划参与者回购现金奖励的权利，因参与者的雇佣或咨询协议终止。因此，本公司将责任奖励修改为股权奖励，并在截至2021年7月22日的精简综合财务报表中将修改日期重新归类为股东权益奖励的公允价值。

根据2021年计划授予的所有股票期权都作为股权奖励入账。

以下概述了股票期权活动，它反映了根据2017年计划授予的期权转换为与完成业务合并有关的公司A类普通股的奖励(以千计，不包括股票和每股金额)：

截至2022年6月30日，与公司股票期权未归属部分相关的未确认股票补偿成本为2,820万美元，预计将在1.74年加权平均期间按分级归属基础确认。

截至2022年6月30日和2021年6月30日的股票期权奖励的公允价值是使用布莱克-斯科尔斯期权定价模型在以下假设下估计的：

本公司根据对同类上市公司的历史股价的分析，估算了本公司期权的波动率。公司没有依赖公司A类普通股的波动性，因为它的交易历史有限。该公司使用“简化方法”估计授予的期权的预期期限，即归属日期和合同期限结束日期之间的中间点。由于可获得的行使数据有限，本公司不依赖于本公司期权的历史持有期。对于到期日与期权预期期限一致的债券，该公司使用基于美国国债收益率曲线的无风险利率。

限制性股票单位(RSU)

根据2021年计划，该公司向员工发放了基于时间的RSU。RSU在一对一的基础上自动转换为A类普通股作为奖励。该公司以授予日A类普通股的收盘价为基础，按公允价值计量RSU的价值。被授予的RSU通常在授予日起的四年内归属，然而，某些授予包括从授予日起12个月开始归属的归属期限。下表汇总了与公司基于时间的RSU相关的活动：

此外，公司向公司执行主席发放了126,980个受限于服务和绩效归属条件的RSU。赠款日期是在第二季度期间确定的，系统支助股的归属将基于为2022年日历年确定的业绩目标的实现情况。

截至2022年6月30日，与公司RSU未归属部分相关的未确认股票补偿成本为7060万美元，预计将在1.80年加权平均期间按分级归属基础确认。

赚出的RSU

为触发事件I、II和III确定的授予日期公允价值分别为每单位1.82美元、1.39美元和0.94美元。在截至2022年6月30日止三个月内，因Sema4遗留期权持有人的没收活动而重新分配的任何RSU均计入新授予，并就触发事件I、II和III确定的公允价值分别为每单位0.01美元、0.01美元和0.01美元。根据授予日期的公允价值，公司预计将在不考虑Sema4遗留期权持有人没收活动的影响的情况下，记录与赚取的RSU奖励相关的总支出210万美元。本公司期望在派生服务期或服务期较长的期间内确认股票补偿成本。

股票增值权(SAR)活动

该公司历史上曾授予一名员工和一名顾问具有清算事件的行使条件。作为业务合并的结果，清偿未清偿的既得SARS以换取现金支付

本公司同意注销未归属的SARS，并确认与归属的特别行政区有关的开支380万美元。截至2022年6月30日，并无严重急性呼吸系统综合症个案。

在截至2022年6月30日的三个月和六个月内，由于员工解雇时的没收活动，公司分别录得450万美元和970万美元的股票薪酬逆转。已发放和未支付的所有赔偿金的基于股票的补偿费用包括在简明的综合经营报表和全面亏损报表中，具体如下(以千计)：

12.所得税

截至2021年和2022年6月30日的六个月，所得税优惠分别为零和4910万美元。这些时期的所得税按公司估计的年度有效所得税税率记录，如果发生离散事件，可能会进行调整。截至2022年6月30日的三个月和六个月，公司估计的年度有效税率分别为-%和0.27%。

公司2022年和2021年的有效税率与美国法定税率21%之间的差异主要是由于与公司评估递延税项资产可收回可能性相关的估值免税额的变化。本公司目前对其主要与净营业亏损结转及税项抵免结转有关的大部分递延税项资产拥有估值津贴。

与公司收购GeneDx有关，公司在购买会计中记录了5180万美元的递延税项负债。这一递延税项负债作为未来应税收入的一个来源，以支持4860万美元的估值准备的释放，这导致在截至2022年6月30日的三个月中离散地记录了递延税项利益。

13.每股净亏损

普通股股东应占每股基本亏损和摊薄亏损计算如下(以千计，不包括每股和每股金额)：

作为企业合并的结果，本公司追溯调整了企业合并前已发行普通股的加权平均股数，方法是将其乘以用于确定其转换为普通股的股数的123.8339的转换比率。在业务合并完成时，因可赎回可转换优先股转换而发行的普通股计入预期基础上的基本和稀释每股收益/(亏损)计算。

在业务合并完成前，由于有已发行的B类普通股和参与证券的可赎回可转换优先股，公司采用两级法计算其普通股每股基本和摊薄净亏损。两级法是一种收益分配公式，它将参与证券视为拥有普通股股东本来可以获得的收益的权利。由于证券于业务合并完成后全部转换为Sema4 Holdings A类普通股，所有已发行的Sema4 B类普通股已追溯转换为Sema4 Holdings A类普通股。

下表汇总了在本报告所述期间计算普通股股东每股摊薄净亏损时未计入的潜在摊薄证券的流通股，因为计入这些股份将是反摊薄的：

14.重组成本

于截至二零二二年六月三十日止六个月内，本公司董事会薪酬委员会于二零二二年二月十七日及二零二二年五月二日以书面同意方式批准一项以管理及重组费用签立的重组计划，并记录与此相关的重组计划。这些成本包括向受该计划影响的员工提供的遣散费和第三方咨询成本。此外，董事会批准进一步裁员，以努力精简运营，公司认识到

2022年第二季度的额外费用。下表提供了有关这六个月期间重组活动的某些信息：

由于与减少生效有关的事件，公司可能会产生目前没有考虑到的额外费用。该公司预计与减少效力有关的费用是估计数，并受若干假设的制约，实际结果可能与此大不相同。此外，关于2022年6月30日之后的其他撤离活动的讨论，见附注16，“后续事件”。

15.补充财务信息

应付账款和应计费用包括以下内容(以千计)：

其他流动负债包括以下负债(以千计)：

16.后续活动

在2022年第三季度，董事会批准了一项重组计划，考虑在2022年12月31日之前退出公司的实体肿瘤测试业务，并关闭公司在康涅狄格州布兰福德的实验室。根据该计划，该公司还将裁减约250个职位，约占其员工总数的13%，再加上公司先前在2022年实施的裁员，将导致传统Sema4业务中约30%的职位被取消。作为这一决定的结果，公司目前估计，这些行动的影响将导致850万至1150万美元的现金费用，主要与向受该计划影响的员工提供的遣散费有关，主要发生在今年下半年。这一预期收费的金额是估计的，实际收费的金额和时间可能会因各种因素而有所不同。该公司还预计将产生非现金费用，目前无法估计。

项目2.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析

您应阅读以下对本公司财务状况和经营业绩的讨论和分析，以及本季度报告中其他部分的未经审计的简明综合财务报表和相关附注，以及截至2021年12月31日的年报中我们的已审计财务报表和Form 10-K年报中的相关附注。本讨论包含前瞻性陈述，涉及许多风险和不确定性。实际结果可能与前瞻性陈述中描述或暗示的结果大不相同。您应该仔细阅读题为“风险因素”的部分，以了解可能导致实际结果与这些前瞻性陈述大不相同的重要因素。

概述

我们是一家领先的健康情报公司--一家可以从数据中获得洞察力的公司，带来更健康的生活和更健康的社会。我们专注于提供一系列基因组和数据解决方案，以指导患者完成他们的家庭健康之旅。这包括计划生育、分娩、儿科、遗传性癌症筛查，以及儿童和成人的罕见疾病。

2017年6月1日，我们与西奈山伊坎医学院(ISMMS)签署了一项贡献和融资协议及其他协议，根据ISMMS，ISMMS贡献了与我们的运营相关的某些资产和负债，为我们提供了某些服务，并承诺为我们提供高达5500万美元的未来出资，以换取Legacy Sema4的股权，其中截至2019年12月31日已提取5500万美元。交易完成后，我们作为一个商业实体开始运营，可以有效地吸引不同的患者群体和医疗保健机构的规模。

此后，我们建立了市场领先的健康智能平台，加快了基因组学的使用，并利用大规模临床数据，通过广泛的精准医学解决方案提高护理标准。2022年4月，我们收购了罕见疾病基因组测试和分析领域的领先者GeneDx，进一步加强了我们的业务。我们相信，这笔交易使Sema4成为美国最大和最先进的基因组测试提供商之一，并进一步加强了我们的健康信息数据库，以改变患者护理和改善治疗开发。我们现在维护一个数据库，其中包括来自多个公共和专有来源的约1200万名患者的可用于研究的患者数据。通过我们的合作伙伴医疗系统和基因组测试解决方案，500多万患者可以获得临床数据，其中可能包括结构化和非结构化数据，可用于更深入的管理，以构建更全面的患者自然病史。

目前，我们的大部分收入来自我们的诊断测试解决方案。我们的诊断业务产生收入，并主要通过我们的生殖健康/妇女健康和儿科/NICU解决方案与为患者工作的医疗保健专业人员打交道。

我们的生殖健康/妇女健康解决方案对行业领先的多个基因进行排序和分析，并使用解释性信息工具将原始测序和临床数据高效、准确地转换为易于理解的临床报告，以指导患者和医生的决策。这些解决方案还包括Sema4信号遗传性癌症，它确定患者是否携带增加癌症风险的遗传性基因变化或告知癌症治疗。

我们的儿科/NICU服务包括针对儿童的解决方案进行测试，包括新生儿重症监护病房(NICU)和儿科重症监护病房(PICU)的住院患者和门诊患者的发育延迟和神经发育延迟以及儿童和成人的罕见疾病。我们拥有业界领先的外显子组，其中包括全面的CNV(拷贝数变异)分析，并拥有超过375,000个临床测序外显子组和200多万个结构化表型的广泛数据库。

我们将在2022年12月31日之前停止我们的躯体肿瘤成像业务。这项业务占我们收入的不到1%，占我们年度支出的约3500万美元。我们预计，退出这项业务将在2022年下半年和2023年带来显著的成本节约，并将对我们的毛利率产生积极影响。此外，从2020年5月到2022年3月31日，我们提供诊断测试服务，以确定新冠肺炎的存在。

我们已经超越了诊断测试，与第三方签订了服务协议，提供诊断测试、研究和相关的数据汇总报告服务。我们已经并将继续寻求与制药和生物技术公司或Biophma公司建立战略关系，以实现整个药物的创新

从下一代药物发现和开发，到上市后疗效监测，再到告知生物利用度、毒性、耐受性和其他对药物开发至关重要的特征，这些都是药物生命周期的重要组成部分。

影响我们业绩的因素

我们相信，有几个重要因素已经并将继续影响我们的经营业绩和结果。这些领域中的每一个都为我们带来了重大机遇，但也带来了我们必须应对的重大风险和挑战。见标题为“项目1A”的小节。风险因素“，了解更多信息。

结果测试的次数

一旦完成了适当的工作流程，并将详细信息提供给订购的患者或医疗保健专业人员进行审查，即可进行测试，这与我们确认收入的时间相对应。我们相信，任何时期的测试结果对我们的投资者来说都是重要和有用的，因为它直接与长期的患者关系和我们基因组数据库的规模相关。

成功获得并维护报销

我们是否有能力增加可付费测试的数量和由此产生的收入，将取决于我们能否从第三方付款人那里获得测试报销。付款人的报销可能取决于几个因素，包括付款人确定测试是适当的、医学上必要的、具有成本效益的，并已获得事先授权。由于每个付款人都自行决定是制定保单还是签订合同来为我们的测试提供保险，以及它将向我们报销测试的金额，因此寻求这些批准是一个既耗时又昂贵的过程。

在我们或我们的合作伙伴与第三方付款人建立了报销费率的情况下，我们在遵守他们的报销程序要求方面面临着额外的挑战。这些要求往往因付款人而异，并由第三方付款人定期重新评估。因此，在过去，我们需要额外的时间和资源来遵守这些要求。

第三方付款人可能决定拒绝付款或寻求收回我们进行的测试的付款，如果他们认为我们进行的测试收费不当、不是医疗必要的或不符合他们的保险决定，或者他们认为他们支付了过高的费用。因此，我们可能需要退还已经收到的付款，我们的收入可能会因为这些因素而进行追溯调整。特别是，我们目前正在与我们的第三方付款人之一就我们据称从付款人那里收到的某些多付款项进行讨论，因为付款人声称这些服务不在付款人的覆盖范围内，或者没有以其他方式适当地向付款人开出账单。由于这件事以及与付款人的其他潜在和解，我们已经确定了某些负债，并冲销了我们之前记录的某些收入。我们打算寻求以双方满意的方式解决这一问题和任何其他追回或补偿索赔，尽管任何此类和解也可能导致我们测试的合同报销率降低。欲了解更多有关这一问题的信息，请参阅本季度报告中包含的未经审计的简明综合财务报表的附注4“收入确认”。

我们预计将继续集中资源，增加我们目前和未来可能开发或获得的测试的采用率，并扩大覆盖范围和报销范围。如果我们不能扩大和保持对我们测试的广泛采用、覆盖和报销，我们的创收能力和未来的业务前景可能会受到不利影响。

能够降低与执行测试相关的成本

降低与执行诊断测试相关的成本既是我们的重点，也是一个战略目标。我们从第三方采购，并将继续从第三方采购我们诊断测试工作流程的组件。我们还依赖第三方服务提供商进行数据存储和工作流程管理。

现有客户和新客户越来越多地采用我们的服务

我们的业绩取决于我们留住和扩大现有客户采用我们服务的能力，以及我们吸引新客户的能力。我们在留住和赢得新客户方面的成功取决于市场对我们服务的信心，以及客户继续寻求更全面和集成的基因组和临床数据洞察的意愿。

投资于平台创新以支持商业增长

我们正在寻求利用和部署我们的平台，以开发未来针对疾病的研究以及诊断和治疗产品和服务的管道。我们在与我们的数据库和平台相关的临床或研究产品的开发或商业化方面的经验有限。

我们在一个快速发展、竞争激烈的行业中运营。我们的业务面临着不断变化的技术、不断变化的提供商和患者需求，以及频繁推出竞争对手的产品和服务。为了在竞争中取胜，我们必须准确预测技术发展，并及时提供创新、相关和有用的产品、服务和技术。随着我们业务的发展，创新的竞争压力将包括更广泛的产品和服务。我们必须继续在研发方面投入大量资源，包括通过收购和伙伴关系进行投资。这些投资对于加强我们目前的诊断、健康信息和数据科学技术至关重要，现有的和新的服务产品都是从这些技术中衍生出来的。

我们预计，推进这些开发工作将产生巨额费用，但它们可能不会成功。新的潜在服务在发展的任何阶段都可能失败，如果我们确定我们目前或未来的任何服务不太可能成功，我们可能会放弃它们，而我们的投资不会有任何回报。如果我们在开发更多服务方面不成功，我们的增长潜力可能会受到损害。

关键绩效指标

我们使用以下关键财务和运营指标来评估我们的业务和运营，衡量我们的业绩，确定影响我们业务的趋势，预测我们未来的业绩，并做出战略决策。这些关键的财务和运营指标应与以下对我们的运营结果和财务状况的讨论以及我们的精简综合财务报表以及本报告其他部分包括的相关附注和其他财务信息一起阅读。

我们商业运营的主要重点是通过我们的直销团队和实验室分销合作伙伴提供我们的诊断测试。测试量与基因组数据库的大小和患者的长期关系相关。因此，测试卷推动了数据库的多样性，并使潜在的识别未知意义的变异和特定于人群的洞察力成为可能。测试结果的数量是我们用来评估业务运营效率的一个关键指标。一旦完成了适当的工作流程，就会产生测试结果，并将详细信息提供给订购的患者或医疗保健专业人员进行审查。

在截至2022年6月30日的6个月中，我们的实验室进行了276,171项检测，其中73,408项检测为新冠肺炎；而在截至2021年6月30日的6个月中，我们的实验室进行了357,785项检测，其中218,757项为新冠肺炎。不包括新冠肺炎测试量的结果量增加了46%，这是在完成对GeneDx的收购后纳入了GeneDx实验室的量的结果。

新冠肺炎带来的影响

自2020年3月首次爆发以来，新冠肺炎已经并将继续对全球卫生和经济环境产生广泛影响。

虽然自那以后测试量有所改善，但由于新冠肺炎的影响，我们继续经历测试组合的变化。新冠肺炎疫情将在多大程度上直接或间接影响我们的业务、运营结果和财务状况，将取决于高度不确定和无法准确预测的未来发展，包括可能出现的关于新冠肺炎的新信息，为遏制或治疗它而采取的行动，以及对当地、地区、国家和国际市场和供应链的经济影响。因此，在可预见的未来，新冠肺炎可能会继续对我们的运营结果、现金流和财务状况产生实质性影响。

2020年3月，冠状病毒援助、救济和经济安全法案(“CARE法案”)签署成为法律，这是一项刺激法案，除其他外，向符合条件的企业和个人提供援助，并包括为医疗保健系统提供资金。作为刺激计划的一部分，我们在2020年收到了540万美元，其中包括提供者救助基金(PRF)下收到的260万美元，以及员工保留信贷(ERC)下收到的280万美元。2021年，我们在减贫框架下获得了额外的560万美元。

根据PRF向医疗保健提供者提供的资金不是贷款，也不需要偿还；然而，作为接收这些付款的条件，提供者必须同意某些条款和条件，并提交足够的文件，证明资金正用于与医疗保健相关的支出或因新冠肺炎大流行而损失的收入。我们得出的结论是，与PRF分配项下收到的资金有关的所有条款和条件很可能都已得到满足。因此，我们在收到资金期间，将在PRF下收到的资金记录在营业报表的其他收入和全面损失中。

根据ERC提供的资金是在大流行期间支付给员工的合格工资的50%可退还的税收抵免。如果一家公司没有根据CARE法案获得Paycheck Protection Program贷款，并且(1)其运营已完全或部分因为新冠肺炎而暂停，或(2)其2020年一个日历季度的总收入比2019年同期下降了50%以上，则该公司有资格获得紧急救济委员会。在申请雇员补偿委员会时，我们的结论是，符合资格要求是合理的；然而，由于情况的变化，我们正在重新评估我们的立场。因此，我们延迟确认根据环境资源中心收到的资金，并将所得款项记入简明综合资产负债表的其他负债。

目前，我们不确定《关爱法案》或其他刺激措施提供的任何未来救济的可用性、程度或影响。

收购GeneDx

2022年1月，我们和我们的全资子公司Orion Merge Sub I，Inc.和Orion Merger Sub II，LLC或Merger Sub II签订了一项合并和重组协议和计划(经修订，称为“收购合并协议”)，与新泽西州的GeneDx公司、OPKO Health，Inc.或OPKO、GeneDx Holding 2，Inc.或Holdco和OPKO的全资子公司签订了一项合并和重组协议和计划(经修订后，称为“收购合并协议”)。根据收购合并协议的条款及条件，吾等同意就以下收购向OPKO支付代价：(I)收购完成时现金1.5亿美元，受收购合并协议规定的若干调整所规限；(Ii)将于收购完成时发行的8,000万股A类普通股；及(Iii)收购完成后最多1.5亿美元的应付款项，前提是截至2022年12月31日及2023年12月31日的每个财政年度均实现若干以收入为基础的里程碑。根据收购合并协议的条款所赚取的金额，这些里程碑式的付款将通过支付和/或发行我们A类普通股的现金和股票组合(价值为每股4.86美元，受股票拆分和类似变化的调整)来支付，该等组合将由我们全权酌情决定。

收购于2022年4月29日完成。截至2022年6月30日的三个月和六个月的净亏损包括GeneDx自收购之日起的运营结果。我们希望利用Sema4和GeneDx的联合健康信息数据库，与更多的医疗系统和生物制药公司合作，改变患者护理和治疗开发，并为所有人提供精准医学。

在执行收购合并协议的同时，吾等与若干机构投资者订立认购协议，根据该等协议的条款及条件，该等投资者合共认购我们A类普通股5,000万股，总购买价相当于2亿美元(我们称为“收购管道投资”)。收购PIPE投资基本上在收购完成的同时完成。

经营成果的构成部分

收入

我们的大部分收入来自诊断检测服务，主要涉及生殖健康/妇女健康、儿科/新生儿重症监护病房和新冠肺炎。我们还确认与Biophma公司和其他第三方达成的合作服务协议的收入，根据这些协议，我们提供诊断测试和相关数据汇总报告服务。如上所述，自2022年3月31日起，我们停止了新冠肺炎测试服务，不再提供此类测试服务。我们还打算在2022年12月31日之前停止我们的躯体肿瘤成像业务。

当承诺的商品或服务的控制权转让给客户时，我们确认收入，金额反映了我们预期有权换取这些商品或服务的对价。

诊断测试收入

我们主要通过为三类客户提供诊断测试服务来获得收入：医疗保健专业人员，为有第三方保险或没有第三方保险的患者工作，或选择自费；以及机构客户，如医院、诊所、州政府和参考实验室。客户在交付测试结果时会收到账单。诊断检测服务的确认收入取决于许多因素，例如与我们的客户和第三方保险提供商签订的合同费率、保险报销政策、付款人组合、历史收集经验、价格优惠和其他商业和经济条件和趋势。到目前为止，我们的诊断测试收入的大部分来自为拥有第三方保险的患者收到的订单。

我们增加诊断测试收入的能力将取决于我们是否有能力提高市场渗透率，从第三方付款人那里获得合同报销范围，与机构签订合同，以及提高我们进行的测试的报销率。

其他收入

我们根据与第三方基于项目的短期和长期合作和服务协议，通过提供诊断测试和相关数据聚合报告服务获得收入。这些合同的条款通常包括不可退还的预付款，我们将其记录为合同负债，以及根据合同期限内某些里程碑的实现情况进行可变付款。

对于现有的协作和服务协议，我们的收入可能会因我们提供服务的模式、我们实现里程碑的能力、发生成本的时间安排、我们预计在合同期内产生的总预期成本的估计变化以及其他可能不在我们控制范围内的事件而在不同时期波动。我们增加收入的能力将取决于我们与第三方合作伙伴签订合同的能力。

服务成本

服务成本反映了提供服务所产生的总成本。这些费用包括试剂和实验室用品的费用、与人员有关的费用(包括工资和福利)和直接参与创收活动的员工的股票薪酬、运费和手续费、第三方参考实验室检测和静脉采血服务的费用以及与交付服务相关的遗传咨询、设施和信息技术费用。分配的费用包括实验室设备折旧、设施占用和信息技术费用。服务成本在提供服务时入账。

我们预计服务成本总体上会随着我们根据协作服务协议提供的诊断测试量和服务的预期增长而增加。然而，我们预计每次测试的成本将在长期内下降，这是因为我们可以从提高实验室能力的利用率、自动化和其他价值工程计划中获得效率。这些预期的减少可能会被新的测试所抵消，在我们能够获得效率之前，新的测试在入门阶段通常具有更高的每次测试成本。每次测试的成本可能会随着时间的推移而波动。

研究和开发费用

研发费用是指开发我们的技术和未来测试产品所产生的成本。这些成本主要与我们开发用于分析数据和处理客户订单的软件的努力有关。这些成本主要包括与人员相关的费用(包括工资和福利)、进行研发、创新和产品开发活动的员工的股票薪酬、试剂和实验室用品的成本、顾问和第三方服务的成本、设备和相关折旧费用、不可资本化的软件开发成本、作为研究和开发协议的一部分向我们的研究合作伙伴提供的研究资金，以及与基因组医学研究相关的已分配设施和信息技术成本。研究和开发成本一般在发生时计入费用，向我们的研究伙伴提供的某些不可退还的预付款在进行相关活动时计入费用。

我们普遍预计，随着我们创新和扩大我们平台的应用，我们的研发费用将继续增加。然而，我们预计，从长远来看，研究和开发费用占收入的百分比将会下降，尽管由于我们开发和商业化努力的时间和程度以及与补偿相关的费用的波动，这一百分比可能会在不同时期波动。

销售和营销费用

销售和营销费用主要包括与人员有关的费用(包括工资和福利)和从事与医学教育相关的商业销售、客户管理、营销和遗传咨询服务分配的员工的股票薪酬。销售和营销成本在发生时计入费用。

我们普遍预计，随着我们扩大我们的商业销售、营销和咨询团队并增加营销活动，我们的销售和营销费用将以绝对值计算继续增加。然而，我们预计销售和营销费用占收入的比例将在长期内下降，受这些费用的时间和规模的影响而不同时期的波动。

一般和行政费用

一般和行政费用主要包括与人事有关的费用(包括薪金和福利)和行政领导、法律、财务和会计、人力资源、信息技术、战略和其他行政职能的雇员的股票报酬。此外，这些费用还包括办公用房和信息技术费用。一般和行政费用在发生时计入费用。

我们普遍预计，随着我们增加员工人数并产生与上市公司运营相关的成本，我们的一般和行政费用(以美元绝对值计算)将继续增加，包括与法律、会计和监管事务有关的费用；维护纳斯达克和美国证券交易委员会要求的合规性；董事和高级职员保险费以及投资者关系。我们预计，从长远来看，随着收入的增加，这些费用在收入中所占的比例将会下降，尽管由于与补偿相关的费用的波动，这一比例可能会随着时期的变化而波动。

关联方费用

关联方费用包括根据我们与ISMMS的过渡服务协议或ISMMS TSA(已于2021年第一季度末到期)应支付给ISMMS的费用，以及其他服务协议。此外，GeneDx和OPKO签订了日期为2022年4月29日的过渡服务协议或OPKO TSA，根据该协议，OPKO同意在2022年12月31日之前按成本提供支持收购GeneDx业务的某些服务，以促进收购合并协议预期的交易。更多信息可在我们截至2021年12月31日的10-K表格年度报告中的附注7“关联方交易”中的已审计财务报表中找到，以及在本季度报告中的附注7中的未经审计简明综合财务报表“关联方交易”中找到。

我们一般预计，随着我们建立自己的内部和外部资源，以履行我们历来从ISMMS采购的行政和其他服务，以及在OPKO TSA到期后，相关费用将会减少。

利息收入

利息收入包括货币市场基金赚取的利息。

利息支出

利息支出包括与我们的融资租赁和长期债务安排相关的利息成本，包括未使用的额度费用和与硅谷银行签订的提供1.25亿美元循环信贷安排的贷款和担保协议相关的递延交易成本摊销，本报告其他部分介绍了这一协议。截至2022年6月30日，循环信贷安排下没有提取任何金额。

其他收入

其他收入包括根据《关注法》获得的资金。我们确认了2021年第一季度根据CARE法案收到的560万美元的额外资金，这些资金包括在截至2021年6月30日的六个月的其他收入中。

截至2022年6月30日及2021年6月30日止三个月的比较

下表列出了我们在本报告所述期间的业务成果：

			截至6月30日的三个月，
			2022						2021 (1)
			(单位：千)
收入
诊断测试收入			$	34,004					$	44,803
其他收入			2,165						2,212
总收入			36,169						47,015
服务成本			65,767						48,179
毛利(亏损)			(29,598)						(1,164)
研发			27,168						11,952
销售和市场营销			36,118						18,574
一般和行政			68,034						12,870
关联方费用			1,731						888
运营亏损			(162,649)						(45,448)
其他收入(费用)，净额：
权证和收益或有负债的公允市值变动			28,182						—
利息收入			382						9
利息支出			(790)						(722)
其他收入			56						—
其他收入(费用)合计，净额			27,830						(713)
所得税前亏损			$	(134,819)					$	(46,161)
所得税拨备			49,077						—
净亏损和综合亏损			$	(85,742)					$	(46,161)

(1)正如我们在截至2021年12月31日的年度报告Form 10-K中的综合财务报表附注2“重要会计政策摘要”中披露的那样，对服务成本和运营费用之间的某些费用进行了某些调整。这些调整反映在披露的情况下。

收入

在截至2022年6月30日的三个月里，总收入从截至2021年6月30日的4700万美元下降到3620万美元，降幅为23%。

在截至2022年6月30日的三个月里，诊断测试收入总体上减少了1080万美元，降幅为24%，从截至2021年6月30日的三个月的4480万美元降至3400万美元。减少主要是由于于2022年第二季度录得的收入逆转，与第三方付款人的指控有关，即我们据称从付款人收到了某些多付的服务，这些服务据称是由付款人发现的，或者没有以其他方式适当地向付款人开出账单。这一收入逆转既与这一问题有关，也与与付款人的其他潜在和解有关，而且这种收入逆转绝大多数与2022年第二季度之前的时期有关。欲了解更多有关这一问题的信息，请参阅本季度报告中包含的未经审计的简明综合财务报表的附注4“收入确认”。这一下降被收购GeneDx带来的收入增加2610万美元及其在2022年5月和6月产生的收入所抵消。

与截至2021年6月30日的三个月相比，截至2022年6月30日的三个月其他收入名义上有所下降。

服务成本

截至2022年6月30日的三个月，服务成本从截至2021年6月30日的4,820万美元增加到6,580万美元，增幅为37%。这一增长主要是由以下部分推动的：由于员工人数的增加，与人员有关的总支出增加了540万美元；由于销售量的增加，实验室试剂、用品和试剂盒增加了1380万美元。这一增加被外部劳动力成本减少160万美元所抵消，因为不再需要承包执行新冠肺炎测试活动的临时雇员。

研究与开发

截至2022年6月30日的三个月，研发支出增加了1520万美元，增幅为127%，从截至2021年6月30日的三个月的1200万美元增至2720万美元。这一增长主要是由于基于股票的薪酬支出增加了690万美元；由于员工人数的增加，其他与人事有关的支出增加了610万美元；产品开发相关活动的顾问服务增加了170万美元；折旧和摊销费用增加了40万美元。

销售和市场营销

在截至2022年6月30日的三个月中，销售和营销费用增加了1750万美元，增幅为94%，从截至2021年6月30日的三个月的1860万美元增至3610万美元。这一增长主要是由于员工人数增加导致的与人员有关的成本增加了1,280万美元；与医学教育相关的遗传咨询的其他实验室服务增加了100万美元；与信息技术相关的费用增加了100万美元；由于新冠肺炎取消了旅行限制，商务差旅和商务费用增加了130万美元。此外，与收购无形资产有关的摊销费用增加了80万美元。

一般和行政

截至2022年6月30日的三个月，一般和行政费用增加了5520万美元，增幅为429%，从截至2021年6月30日的三个月的1290万美元增加到6800万美元。减少的主要原因是，由于员工人数增加，股票薪酬支出和其他与人事有关的成本分别增加了1,390万美元和1,190万美元；与尽职调查、咨询、法律和业务整合服务有关的专业服务增加了1,820万美元；由于云存储需求的增加，与信息技术有关的支出增加了390万美元；董事保险政策的生效导致保险费用增加了200万美元；计算机设备和收购无形资产导致的折旧和摊销费用增加了310万美元；税费增加了100万美元；以及增加100万美元，原因是2021年第四季度由于估计数变化而在各部门之间重新分配某些费用。

关联方费用

截至2022年6月30日的三个月，关联方支出增加了80万美元，增幅为95%，从截至2021年6月30日的三个月的90万美元增至170万美元。增加的主要原因是，由于收购了GeneDx，以及信息技术管理系统提供的与信息技术有关的服务增加，根据维和部TSA提供某些服务的相关费用有所增加。

利息收入

截至2022年6月30日的三个月，利息收入增加了40万美元，增幅为4144%，与截至2021年6月30日的三个月的名义金额相比，增加了4144%。增加的原因是有息存款及货币市场存款户口的平均现金结余增加。

利息支出

与截至2021年6月30日的三个月相比，截至2022年6月30日的三个月的利息支出名义上增加了。

其他收入

与截至2021年6月30日的三个月相比，截至2022年6月30日的三个月其他收入名义上增加了。

截至2022年6月30日及2021年6月30日止六个月的比较

下表列出了我们在本报告所述期间的业务成果：

			截至6月30日的六个月，
			2022						2021 (1)
			(单位：千)
收入
诊断测试收入			$	86,499					$	107,563
其他收入			3,611						3,653
总收入			90,110						111,216
服务成本			114,083						116,703
毛利(亏损)			(23,973)						(5,487)
研发			48,483						65,085
销售和市场营销			65,665						53,940
一般和行政			110,818						114,908
关联方费用			3,015						2,685
运营亏损			(251,954)						(242,105)
其他收入(费用)，净额：
权证和收益或有负债的公允市值变动			41,372						—
利息收入			409						30
利息支出			(1,598)						(1,445)
其他收入			56						5,584
其他收入(费用)合计，净额			40,239						4,169
所得税前亏损			$	(211,715)					$	(237,936)
所得税拨备			49,077						—
净亏损和综合亏损			$	(162,638)					$	(237,936)

(1)正如我们在截至2021年12月31日的年度报告Form 10-K中的综合财务报表附注2“重要会计政策摘要”中披露的那样，对服务成本和运营费用之间的某些费用进行了某些调整。这些调整反映在披露的情况下。

收入

在截至2022年6月30日的6个月中，总收入从截至2021年6月30日的1.112亿美元下降到9010万美元，降幅为19%。

截至2022年6月30日的6个月，诊断测试收入总体下降了2110万美元，降幅为20%，从截至2021年6月30日的6个月的1.076亿美元降至8650万美元。减少主要是由于2022年第二季度录得的收入逆转，涉及第三方付款人的指控，即我们据称从付款人收到了某些多付的服务，这些服务据称是由付款人发现的，或者没有以其他方式适当地向付款人开出账单。这一收入逆转既与这一问题有关，也与与付款人的其他潜在和解有关，而且这种收入逆转绝大多数与2022年第二季度之前的时期有关。欲了解更多有关这一问题的信息，请参阅本季度报告中包含的未经审计的简明综合财务报表的附注4“收入确认”。这一下降被收购GeneDx带来的收入增加2610万美元及其在2022年5月和6月产生的收入所抵消。

截至2022年6月30日的6个月，其他收入与截至2021年6月30日的6个月相比，名义上有所下降。

服务成本

截至2022年6月30日的6个月，服务成本从截至2021年6月30日的1.167亿美元下降至1.141亿美元，降幅为2%。减少的主要原因是：基于股票的薪酬支出减少1,500万美元，这是因为在负债会计项下记录的奖励的公允价值增加和相关费用增加，导致2021年第一季度的支出增加；外部劳动力成本减少410万美元，因为不再需要临时雇用合同来执行新冠肺炎测试活动；以及由于停止使用新冠肺炎测试导致库存陈旧注销减少210万美元。这些减少被销售活动增加导致的实验室试剂、用品和试剂盒增加1380万美元以及员工人数增加导致的其他与人员有关的费用增加460万美元所抵消。

研究与开发

在截至2022年6月30日的6个月中，研发支出从截至2021年6月30日的6,510万美元下降到4,850万美元，降幅为26%。减少的主要原因是2021年第一季度股票薪酬支出减少2690万美元，原因是在负债会计项下记录的奖励和相关费用的公允价值增加，以及研究和开发活动的试剂、实验室用品和实验室软件费用减少100万美元，但因员工人数增加而导致的其他人事相关费用增加870万美元，产品开发相关活动的咨询服务增加170万美元，折旧和摊销费用增加100万美元，部分抵消了这一减少额。

销售和市场营销

截至2022年6月30日的六个月，销售和营销支出增加了1170万美元，增幅为22%，从截至2021年6月30日的六个月的5390万美元增至6570万美元。这一增长主要是由于员工人数增加导致人事相关成本增加1,820万美元，但由于在负债会计项下记录的奖励和相关费用的公允价值增加，导致2021年第一季度记录的支出增加，因此基于股票的薪酬支出减少了1,550万美元，抵销了这一增加。此外，由于取消新冠肺炎旅行限制，商务差旅和商务费用增加了250万美元；支持收入周期转型举措的咨询服务费用增加了200万美元；与医学教育相关的遗传咨询的其他实验室服务增加了160万美元；与信息技术相关的费用增加了100万美元；用于收购无形资产的摊销费用增加了100万美元；赞助研究增加了90万美元。

一般和行政

截至2022年6月30日的6个月，一般和行政费用从截至2021年6月30日的1.149亿美元减少到1.108亿美元，降幅为410万美元。减少的主要原因是基于股票的薪酬支出减少6,680万美元，原因是2021年第一季度记录的支出较高，这是因为在负债会计项下记录的奖励和相关支出的公允价值增加。与收购相关的专业服务费用增加2,470万美元，与尽职调查、咨询、法律和业务整合服务有关的费用增加2,190万美元；员工人数增加导致其他人事相关费用增加2,190万美元；云存储需求增加导致信息技术相关费用增加630万美元；董事保险政策生效后保险费用增加370万美元；无形资产和计算机设备导致的折旧和摊销费用增加280万美元；2021年第四季度，由于估计数的变化，某些成本在部门之间重新分配，增加了200万美元；州所得税增加了100万美元；由于取消了对新冠肺炎的旅行限制，差旅和商务费用增加了40万美元。

关联方费用

截至2022年6月30日的6个月，关联方支出增加了30万美元，增幅为12%，从截至2021年6月30日的6个月的270万美元增至300万美元。增加的主要原因是，由于收购了GeneDx，与根据维和部TSA支助某些服务有关的费用增加。

利息收入

截至2022年6月30日的6个月，利息收入增加40万美元，增幅1263%，与截至2021年6月30日的6个月的名义金额相比，利息收入增加了40万美元，增幅为1263%。增加的原因是有息存款及货币市场存款户口的平均现金结余增加。

截至2022年6月30日的六个月，利息支出增加了20万美元，增幅为11%，从截至2021年6月30日的六个月的140万美元增至160万美元。这一增长是由未使用的额度费用和与2021年底与硅谷银行达成的贷款和担保协议相关的递延交易成本摊销推动的。

其他收入

截至2022年6月30日的6个月，其他收入减少了550万美元，从截至2021年6月30日的6个月的560万美元降至10万美元。这要归功于2021年第一季度收到的560万美元的资金，并根据《关注法》确认为其他收入。

非公认会计准则财务指标的对账

除了我们根据GAAP确定的结果外，我们认为以下非GAAP衡量标准在评估我们的经营业绩时是有用的。我们使用以下非GAAP财务信息来评估我们正在进行的业务，并用于内部规划和预测目的。我们认为，非公认会计准则的财务信息，当综合考虑时，可能对投资者有所帮助，因为它提供了与过去财务业绩的一致性和可比性。然而，非公认会计准则财务信息仅供补充信息之用，不应单独考虑或作为根据公认会计准则提出的财务信息的替代品。此外，其他公司，包括我们行业的公司，可能会以不同的方式计算类似名称的非GAAP衡量标准，或者可能使用其他衡量标准来评估其业绩，所有这些都可能降低我们的非GAAP财务衡量标准作为比较工具的有效性。下文对每一项非公认会计准则财务计量与根据公认会计准则陈述的最直接可比财务计量进行了对账。鼓励投资者审查相关的GAAP财务指标，以及这些非GAAP财务指标与其最直接可比的GAAP财务指标的协调情况，不要依赖任何单一的财务指标来评估我们的业务。

非GAAP财务指标作为分析工具具有局限性，您不应单独考虑它们，也不应将其作为根据GAAP报告的我们结果分析的替代品。我们未来可能会产生类似于非公认会计准则财务指标列报调整的费用。其他限制包括非GAAP财务衡量标准不能反映：

·资本支出或合同承诺的所有支出或未来需求；

·我们营运资金需求的变化；

·所得税拨备，这可能是我们的成本和运作能力的一个必要因素；

·更换正在折旧的资产的成本，这些资产今后往往需要更换；

·雇员薪酬支出的非现金部分；以及

·我们认为不能经常性地反映我们持续运营的事项所产生的收益或费用的影响。

调整后的毛利和调整后的毛利率

调整后的毛利是一种非公认会计准则的财务指标，我们将其定义为收入减去服务成本，不包括基于股票的薪酬支出和重组成本。我们将调整后的毛利定义为调整后的毛利除以收入。我们相信，这些非公认会计准则财务指标在评估我们的经营业绩时是有用的，因为这些指标通常会消除某些项目的影响，这些项目可能会因与整体经营业绩无关的原因而因公司而有所不同。

以下是截至2022年6月30日和2021年6月30日的三个月的收入与调整后毛利和调整后毛利率的对账：

			截至6月30日的三个月，
			2022						2021
			(单位：千)
收入			$	36,169					$	47,015
服务成本			65,767						48,179
毛利(亏损)			(29,598)						(1,164)
毛利率			(82)%						(2)%
添加：
基于股票的薪酬费用			1,810						(306)
重组成本(1)			205						—
调整后毛利(亏损)			$	(27,583)					$	(1,470)
调整后的毛利率			(76)%						(3)%

__________________

(1)代表重组活动产生的费用，包括向受影响员工提供的遣散费和2022年第二季度发生的第三方咨询费用。

以下是截至2022年6月30日和2021年6月30日的六个月的收入与调整后毛利和调整后毛利率的对账：

			截至6月30日的六个月，
			2022						2021
			(单位：千)
收入			$	90,110					$	111,216
服务成本			114,083						116,703
毛利(亏损)			(23,973)						(5,487)
毛利率			(27)%						(5)%
添加：
基于股票的薪酬费用			3,191						18,169
重组成本(1)			311						—
调整后的毛利			$	(20,471)					$	12,682
调整后的毛利率			(23)%						11%

_________________

(1)代表重组活动产生的费用，包括向受影响员工提供的遣散费和2022年上半年发生的第三方咨询费用。

调整后的EBITDA

经调整EBITDA是一项非公认会计准则财务计量，我们将其定义为经利息支出、净额、折旧及摊销、基于股票的薪酬支出、交易、收购及业务整合成本、重组成本、认股权证公平市价变动、或有负债及其他收入调整后的净亏损。我们相信，与业内其他公司相比，调整后的EBITDA有助于评估我们的经营业绩。

由于这一指标通常消除了某些因素的影响，这些因素可能因与整体经营业绩无关的原因而因公司而异。

以下是截至2022年6月30日和2021年6月30日的三个月我们对调整后EBITDA的净亏损对账：

			截至6月30日的三个月，
			2022						2021
			(单位：千)
净亏损			$	(85,742)					$	(46,161)
利息支出，净额(1)			408						713
所得税优惠			(49,077)						—
折旧及摊销			8,964						5,619
基于股票的薪酬费用			22,721						(519)
交易、收购和业务整合成本(2)			9,099						3,151
重组成本(3)			6,832						—
权证和或有负债的公平市价变动(4)			(28,182)						—
其他收入			(56)						—
调整后的EBITDA			$	(115,033)					$	(37,197)

__________________