美国 美国
证券交易委员会
华盛顿特区，20549
表格 10-Q
(标记 一)
| 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)节规定的季度报告 | |
| 对于
季度结束 | |
| 或 | |
| 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条提交的过渡报告 | |
| For the transition period from _____________ to _____________________ | |
佣金
文件编号
(注册人在其章程中明确规定的姓名)
| (州或其他司法管辖区 | (I.R.S.雇主 | |
| 公司(br}或组织) | 标识 编号) |
| (主要执行办公室地址 ) | (Zip 代码) |
(303) 993-3200
(注册人的电话号码，包括区号)
根据该法第12(B)条登记的证券：
| 每个班级的标题 | 交易 个符号 | 注册的每个交易所的名称 | ||
(纳斯达克资本市场) |
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)提交了1934年《证券交易法》第13或15(D)节要求提交的所有报告，以及(2) 在过去90天内是否符合此类提交要求。YES☒no☐
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则(本章232.405节)第405条要求提交的每个交互数据文件。YES☒no☐
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的申报公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。
| 大型 加速文件服务器☐ | 已加速 文件服务器☐ | |
| 较小的报告公司
| ||
| 新兴的
成长型公司 |
如果 是一家新兴成长型公司，请用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如《交易法》第12b-2条所定义)。YES☐no☒
注册人拥有24,923,812股普通股，每股票面价值0.01美元，截至2022年8月10日已发行。
目录表
| 页面 | ||
| 关于前瞻性陈述的注意事项 | 3 | |
| 第一部分。 | 财务信息 | 4 |
| 第 项1. | 财务报表 | 4 |
| 简明综合资产负债表(未经审计) | 4 | |
| 简明综合业务报表(未经审计) | 5 | |
| 简明综合股东权益变动表(未经审计) | 6 | |
| 简明合并现金流量表(未经审计) | 7 | |
| 简明合并财务报表附注(未经审计) | 8 | |
| 第 项2. | 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 | 21 |
| 第 项3. | 关于市场风险的定量和定性披露 | 30 |
| 第 项。 | 控制和程序 | 30 |
| 第二部分。 | 其他信息 | 32 |
| 第 项1. | 法律诉讼 | 32 |
| 第 1a项。 | 风险因素 | 32 |
| 第 项2. | 未登记的股权证券销售和收益的使用 | 36 |
| 第 项3. | 高级证券违约 | 36 |
| 第 项。 | 煤矿安全信息披露 | 36 |
| 第 项5. | 其他信息 | 36 |
| 第 项6. | 陈列品 | 36 |
| 签名 | 37 | |
| 2 |
有关前瞻性陈述的警示性 声明
本10-Q表季度报告(本“报告”或“10-Q表”)包括“管理层的讨论以及财务状况和经营结果的分析”，其中包含联邦证券法定义的“前瞻性陈述”，包括修订后的1933年证券法第27A条、修订后的1934年证券交易法(“交易法”)第21E节和1995年私人证券诉讼改革法。除有关历史事实的陈述外，其他所有陈述均为前瞻性陈述。
本报告中前瞻性陈述的例子包括：
| ● | 石油和天然气勘探和环境合规的计划资本支出 ； | |
| ● | 潜在的钻井位置和可用的间距单位，以及间距规则可能发生的变化； | |
| ● | 预计可用于资本支出和偿还其他债务的现金 ； | |
| ● | 回收的石油和天然气的数量和价值接近第三方估计； | |
| ● | 石油和天然气生产的预期变化； | |
| ● | 钻探、完井活动和机会； | |
| ● | 安排钻探新井和实施其他勘探开发项目的时间； | |
| ● | 与我们的石油和天然气行业合作伙伴预计的间距和钻井数量； | |
| ● | 当我们与合作伙伴达成协议时，将达到基于支付的里程碑或类似门槛； | |
| ● | 预期 与我们合作伙伴的钻井计划有关的工作和净收入利益以及油井成本； | |
| ● | 生产井的实际递减率； | |
| ● | 未来 现金流量、费用和借款； | |
| ● | 追求潜在的收购机会； | |
| ● | 经济低迷(包括新冠肺炎的结果)战争和通胀加剧以及由此可能导致的经济衰退； | |
| ● | 新冠肺炎等全球流行病对我们的运营、物业、石油和天然气市场以及对石油和天然气的需求的影响； | |
| ● | 我们的 预期财务状况； | |
| ● | 我们的 预期未来间接费用减少； | |
| ● | 我们成为石油和天然气资产运营商的能力； | |
| ● | 我们筹集额外资金并获得有吸引力的石油和天然气资产的能力；以及 | |
| ● | 未来运营的其他 计划和目标。 |
这些 前瞻性陈述使用的术语和短语包括“可能”、“预期”、“估计”、“ ”项目、“计划”、“相信”、“打算”、“可实现”、“预期”、“ ”、“将会”、“继续”、“潜在”、“应该”、“可能”、“最多”和类似的术语和短语。尽管我们认为这些陈述中反映的预期是合理的，但它们涉及某些 假设、风险和不确定性。可能导致或导致此类差异的因素包括但不限于本10-Q表格季度报告中讨论的 ，尤其是在下文“风险因素” 中讨论的风险，我们在截至2021年12月31日的财政年度10-K表格年度报告第I部分第1A项“风险因素”中讨论的风险，以及我们提交给美国证券交易委员会的其他文件中讨论的风险。我们没有义务修改或公开发布对这些前瞻性陈述的任何修改结果，除非法律要求。鉴于这些风险和不确定性，告诫读者不要过度依赖此类前瞻性陈述。
所有 前瞻性陈述仅在本报告提交之日发表。我们不承担公开更新或修改 任何前瞻性表述的义务，除非法律要求，包括美国证券法和美国证券交易委员会的规则和 规定。
| 3 |
第 部分：财务信息
项目 1.财务报表
美国 能源公司及附属公司
未经审计的 精简合并资产负债表
(单位 千，不包括每股和每股金额)
June 30, 2022 | 2021年12月31日 | |||||||
| 资产 | ||||||||
| 流动资产： | ||||||||
| 现金及现金等价物 | $ | $ | ||||||
| 石油和天然气销售应收账款 | ||||||||
| 有价证券 | ||||||||
| 预付资产和其他流动资产 | ||||||||
| 持有待售房地产资产，扣除销售成本 | ||||||||
| 流动资产总额 | ||||||||
| 全成本法下的石油和天然气性质： | ||||||||
| 未评估的属性 | ||||||||
| 评估的属性 | ||||||||
| 减少累计折旧、损耗、摊销和减值 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 石油和天然气净资产 | ||||||||
| 待完成的收购 | ||||||||
| 财产和设备，净额 | ||||||||
| 使用权资产 | ||||||||
| 其他资产 | ||||||||
| 总资产 | $ | $ | ||||||
| 负债和股东权益 | ||||||||
| 流动负债： | ||||||||
| 应付账款和应计负债 | $ | $ | ||||||
| 应计薪酬和福利 | ||||||||
| 商品衍生负债--流动负债 | ||||||||
| 资产报废债务--流动 | ||||||||
| 高级财务票据 | ||||||||
| 认股权证法律责任 | ||||||||
| 当期租赁债务 | ||||||||
| 流动负债总额 | ||||||||
| 信贷安排 | ||||||||
| 商品衍生负债--非流动负债 | ||||||||
| 资产报废债务--非流动 | ||||||||
| 租赁债务--非流动 | ||||||||
| 其他长期负债 | ||||||||
| 总负债 | ||||||||
| 承付款和或有事项(附注8) | ||||||||
| 股东权益： | ||||||||
| 普通股，$票面价值；授权股份；和分别于2022年6月30日及2021年12月31日发行及发行的股份 | ||||||||
| 额外实收资本 | ||||||||
| 累计赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股东权益总额 | ||||||||
| 总负债和股东权益 | $ | $ | ||||||
附注是这些未经审计的简明综合财务报表的组成部分。
| 4 |
美国 能源公司及附属公司
未经审计的 简明合并经营报表
截至2022年和2021年6月30日的三个月和六个月
(单位 千，不包括每股和每股金额)
| 截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||||||
| 6月30日， | 6月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| 收入： | ||||||||||||||||
| 油 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 天然气和液体 | ||||||||||||||||
| 总收入 | ||||||||||||||||
| 运营费用： | ||||||||||||||||
| 租赁运营费用 | ||||||||||||||||
| 生产税 | ||||||||||||||||
| 折旧、耗尽、增值和摊销 | ||||||||||||||||
| 一般和行政费用 | ||||||||||||||||
| 总运营费用 | ||||||||||||||||
| 营业收入(亏损) | ( | ) | ||||||||||||||
| 其他营业外收入(费用)： | ||||||||||||||||
| 商品衍生品损失 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 有价证券收益(亏损) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 其他收入(费用)，净额 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 利息，净额 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 其他营业外费用合计 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 所得税前净亏损 | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
| 所得税(费用)福利 | ( | ) | ) | |||||||||||||
| 净收益(亏损) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
| 基本加权流通股 | ||||||||||||||||
| 稀释后加权流通股 | ||||||||||||||||
| 每股基本收益(亏损) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
| 稀释后每股收益(亏损) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
附注是这些未经审计的简明综合财务报表的组成部分。
| 5 |
美国 能源公司及附属公司
未经审计的 简明合并变动报表
在股东权益中
截至2022年和2021年6月30日的六个月
(单位为 千，不包括份额)
| 其他内容 | ||||||||||||||||||||
| 普通股 | 已缴费 | 累计 | ||||||||||||||||||
| 股票 | 金额 | 资本 | 赤字 | 总计 | ||||||||||||||||
| 余额，2020年12月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
| 在包销发行中发行股票，扣除发行成本$ | ||||||||||||||||||||
| 发行关联方担保应付票据换股股份 | ||||||||||||||||||||
| 发行股份以了结关联方法律费用 | ||||||||||||||||||||
| 在归属有限制股票奖励时发行股份 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 为解决限制性股票奖励的预扣税款义务而预扣的股票 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||
| 基于股票的薪酬 | - | |||||||||||||||||||
| 净亏损 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||
| 余额，2021年3月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
| 基于股票的薪酬 | - | |||||||||||||||||||
| 净亏损 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||
| 余额，2021年6月30日 | ( | ) | $ | |||||||||||||||||
| 余额，2021年12月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
| 为取得的财产发行的股份 | ||||||||||||||||||||
| 基于股票的薪酬 | - | |||||||||||||||||||
| 归属限制性股票奖励后发行的股份 | ( | ) | ||||||||||||||||||
| 为解决限制性股票奖励的预扣税款义务而预扣的股票 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 认股权证的行使 | ||||||||||||||||||||
| 净亏损 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||
| 余额，2022年3月31日 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
| 现金股息，$每股 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 基于股票的薪酬 | ||||||||||||||||||||
| 净收入 | - | |||||||||||||||||||
| 余额，2022年6月30日 | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||||||
附注是这些未经审计的简明综合财务报表的组成部分。
| 6 |
美国 能源公司及附属公司
未经审计的 简明合并现金流量表
截至2022年和2021年6月30日的六个月
(单位：千)
| 2022 | 2021 | |||||||
| 经营活动的现金流： | ||||||||
| 净亏损 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 对净亏损与经营活动中使用的现金净额进行的调整： | ||||||||
| 折旧、耗尽、增值和摊销 | ||||||||
| 递延所得税 | ( | ) | ||||||
| 商品衍生品的未实现亏损(收益) | ||||||||
| 有价证券的损失(收益) | ( | ) | ||||||
| 债务发行成本摊销 | ||||||||
| 认股权证重估亏损 | ||||||||
| 关联方债务转换损失和法律费用的清偿 | ||||||||
| 基于股票的薪酬 | ||||||||
| 使用权资产摊销 | ||||||||
| 经营性资产和负债变动情况： | ||||||||
| 石油和天然气销售应收账款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 其他资产 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 应付账款和应计负债 | ( | ) | ||||||
| 应计薪酬和福利 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 经营租赁负债的支付 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 经营活动提供(用于)的现金净额 | ( | ) | ||||||
| 投资活动产生的现金流： | ||||||||
| 已证实财产的取得 | ( | ) | ||||||
| 石油和天然气资本支出 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 待完成收购的支出 | ( | ) | ||||||
| 财产和设备支出 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 出售石油和天然气资产的收益 | ||||||||
| 应收票据上收到的付款 | ||||||||
| 用于投资活动的现金净额 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 融资活动的现金流： | ||||||||
| 出售普通股所得收益，扣除发行成本 | ||||||||
| 信贷工具借款 | ||||||||
| 偿还债务 | ( | ) | ||||||
| 支付信贷安排的费用 | ( | ) | ||||||
| 偿还应付保险费融资票据 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 手令的行使 | ||||||||
| 为解决限制性股票奖励的预扣税款义务而预扣的股票 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 已支付的股息 | ( | ) | ||||||
| 融资活动提供的现金净额(用于) | ( | ) | ||||||
| 现金及现金等价物净(减)增 | ( | ) | ||||||
| 期初现金及等价物 | ||||||||
| 期末现金及等价物 | $ | $ | ||||||
附注是这些未经审计的简明综合财务报表的组成部分。请参阅注-14-补充 现金流量信息披露。
| 7 |
美国 能源公司及附属公司
未经审计的简明合并财务报表附注
1. 组织、运营和重大会计政策
组织 和运营
美国能源公司(连同其全资子公司Energy One LLC(“Energy One”)和New Horizon Resources LLC，在本未经审计简明合并财务报表附注中称为“公司”)于1966年1月26日在怀俄明州注册成立。并最近重新组建到特拉华州，如下所述。公司的主要业务活动集中于收购、勘探和开发美国的石油和天然气资产。 自2022年8月3日起，公司通过2022年8月3日生效的转换计划(“转换计划”)将公司注册状态从怀俄明州更改为特拉华州(“重新注册”)。重新注册，包括转换计划，已在2022年6月21日举行的公司2022年年度股东大会上提交公司股东投票表决并获得批准。重新注册是通过以下方式完成的：(1)向怀俄明州州务卿申请转让证书(“怀俄明州转让证书”)；(2)向特拉华州州务卿提交转换证书(“特拉华州转换证书”)；以及(Iii) 特拉华州州务卿的注册证书(“特拉华州注册证书”)。 关于重新注册，公司董事会通过了新的修订和重述的章程，其形式为转换计划所附的 ，其内容载于最终委托书(“特拉华州章程”)。
重新注册并未导致公司的总部、业务、工作、管理、任何办公室或设施的位置、 员工数量、资产、负债或净资产(重新注册成本除外)发生任何变化。 根据怀俄明州和特拉华州的法律，(Ii)根据怀俄明州和特拉华州的法律，(Ii)所产生的特拉华州公司(“美国能源-特拉华州”)(I)被视为与在怀俄明州(“美国能源-怀俄明州”)注册的公司是同一实体， 怀俄明州美国能源公司的特权和权力，(Iii)继续拥有美国能源公司怀俄明州的所有财产，以及(Iv)继续 拥有美国能源公司怀俄明州的所有债务、责任和义务。
演示基础
随附的未经审计简明综合财务报表是根据美国公认会计准则(“公认会计原则”)列报，并由公司根据美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)有关中期财务报告的规则和规定编制。因此，GAAP要求的完整财务报表所需的某些信息和脚注披露已根据这些规则和条例进行了浓缩或省略。管理层认为，所有被认为是公平列报合并财务报表所必需的调整(包括正常经常性调整)都已包括在内。
欲了解更多信息，请参阅我们于2022年3月28日提交给美国证券交易委员会的截至2021年12月31日的年度报告10-K表 中包含的合并财务报表及其脚注。我们截至2022年6月30日的财务状况，以及截至2022年6月30日的三个月和六个月的经营业绩，并不一定表明未来任何中期或截至2022年12月31日的年度的财务状况和经营结果。
使用预估的
根据公认会计原则编制财务报表要求管理层作出估计和假设，以影响报告期内报告的资产和负债额、披露财务报表日期的或有资产和负债以及报告的收入和支出。重大估计包括用于计算评估的石油和天然气资产的折旧、损耗、摊销和减值的石油和天然气储量； 未评估资产的变现能力；用于记录应计石油和天然气销售应收账款的产量和商品价格估计； 用于评估商品衍生合约的商品的期货价格；以及未来资产报废债务的成本。 本公司基于持续基础评估其估计，并基于历史经验和公司认为合理的其他各种假设进行估计。由于固有的不确定性，包括石油和天然气的未来价格，这些估计可能在短期内发生变化，这种变化可能是实质性的。
行业细分和地理信息
该公司在美国陆上石油和天然气行业的勘探和生产部门开展业务。该公司将 作为单个行业细分进行报告。
合并原则
随附的财务报表包括美国能源公司及其全资子公司Energy One LLC(“Energy One”)和New Horizon Resources LLC(“New Horizon”)的账目。所有公司间余额和交易已在合并中冲销 。
2. 收购
于2022年1月5日(“成交日期”)，本公司完成与(A)Lubock Energy Partners LLC(“Lubbock”)分别于2021年10月4日订立的三项独立买卖协议(“购买协议”及“成交”)拟进行的收购；(B)Banner Oil&Gas，LLC，Woodford Petroleum，LLC和Llano Energy LLC(统称为“Banner”)，以及(C)Synergy Offshore LLC(“Synergy”，与Lubbock和Banner， 统称为“卖方”)。根据购买协议，该公司从卖方手中收购了某些石油和天然气资产，这是一个多元化的资产组合，主要由落基山脉、德克萨斯州西部、鹰滩和中部大陆的主要运营、生产和石油加权资产组成。收购还包括与收购资产有关的某些油井、合同、技术数据、记录、个人财产和碳氢化合物(与收购的石油和天然气资产统称为“收购资产”)。
公司将收购的资产作为资产收购入账。收购资产的收购价为：(A)现金125,000美元和普通股6,568,828股(对于Lubbock)；(B)1,000,000美元现金、承担330万美元的债务和6,790,524股普通股，以及对某些对冲的更新，该套期保值于成交日期按市值计价亏损约 $310万美元(对于Banner)；及(C)现金125,000美元和普通股6,546,384股(对于Synergy)。所有收购协议的总收购价为6,740万美元，相当于现金125万美元，成交日19,905,736股普通股的价值为6,470万美元，成交日的收购价调整后为140万美元。此外，我们承担了各种负债，包括偿还330万美元的债务，以及上文讨论的对冲、暂记账户和资产报废义务的 更新所产生的衍生负债。
| 8 |
购入资产发生的金额汇总表
| 金额 | ||||
| (单位：千) | ||||
| 发生的金额： | ||||
| 现金 | $ | |||
| 的价值已发行股份 | ||||
| 购进价格调整 | ||||
| 交易成本 | ||||
| 已支付的总代价 | ||||
| 承担的债务 | ||||
| 承担的商品衍生品负债 | ||||
| 假定的暂记账 | ||||
| 承担的员工义务 | ||||
| 承担的资产报废债务 | ||||
| 递延税项负债 | ||||
| 承担的总负债 | ||||
| 已支付的总代价和承担的负债 | $ | |||
| 对收购资产的分配： | ||||
| 已探明的油气性质 | ||||
| 油罐内的油类库存 | ||||
| 车辆 | ||||
| 存款账户 | ||||
| 对收购资产的总配置 | $ | |||
收购德克萨斯州自由县
2022年5月3日，该公司以100万美元的全现金交易收购了得克萨斯州利伯蒂县的运营石油和天然气生产资产，毗邻该地区的现有资产 。交易的生效日期为2022年4月1日。这些资产包括约1,022英亩土地，其中100%由生产、天然气管道和相关基础设施持有。此外，公司 承担了20万美元的暂记账和50万美元的资产报废债务。该公司将此次收购 作为资产收购入账。
收购德克萨斯州东部
于2022年6月29日，本公司与ETXENERGY，LLC订立买卖协议(“PSA”)。收购位于德克萨斯州亨德森和安德森两县的约16,600英亩净地以及某些油井和收集系统(“东德克萨斯资产”)。 东德克萨斯资产的初始基本收购价为1,180万美元现金。本公司支付了总计59万美元的收购价格作为收购价格的保证金，并产生了与东得克萨斯州资产相关的2000美元交易成本 。在截至2022年6月30日的简明综合资产负债表中，合共592000美元计入待收购项目。对东得克萨斯州资产的收购于2022年7月27日完成。见附注15--后续事件。
3. 收入确认
该公司经营的石油产品在合同中指定的交货点销售。该公司收取商定的 指数价格(扣除差价)。买方在交货点取得石油的保管权、所有权和损失风险；因此，控制权在交货点通过。本公司按控制权移交给买方时收到的净价确认收入。 天然气和天然气液体(“NGL”)在租赁地点销售，通常是将天然气和天然气液体的控制权移交给买方，收入确认为从买方收到的金额。
公司根据会计准则编纂(ASC)606适用实际豁免时，不披露其与客户签订的合同中未履行的履约义务的价值。该豁免适用于在产品控制权转移到客户手中时确认的可变对价。由于每个产品单位代表一项单独的履约义务，未来的 成交量完全未得到满足，因此不需要披露分配给剩余履约义务的交易价格。
公司报告的收入是在考虑生产税和运输成本 之前，从油井运营商那里收到的总金额。生产税单独报告，运输成本计入随附的 未经审计的简明综合经营报表中的租赁经营费用。综合经营报表中的收入和成本为截至2022年6月30日和2021年6月30日的三个月和六个月的毛收入和成本，即毛金额。
该公司的营业外收入来自其在石油和天然气生产销售中的权益。石油和天然气的销售是根据油井运营商与第三方客户谈判达成的合同进行的。本公司在交货后一至三个月内收到石油和天然气生产销售的付款。在履行责任已履行的每个期间结束时，可合理估计可变对价，并在合并资产负债表中计入石油和天然气销售应收账款。公司估计收入和实际付款之间的差异记录在收到付款的月份；然而，差异一直很小，也不是很大。因此， 变量考虑不受限制。作为其石油和天然气资产的非运营商，该公司根据运营商在收入报表中提供的信息来记录其在收入和费用中的份额。
该公司的石油和天然气产品通常在交货点按石油和天然气行业常见的合同条款出售给各种买家。无论合同类型如何，这些合同的条款都会以指定的价格补偿油井运营商 石油和天然气的价值，然后油井运营商将其在出售的石油和天然气价值中的份额 汇给公司。
该公司按地区将其在石油、天然气和液体销售收入中所占份额的收入分解为收入。该公司截至2022年和2021年6月30日的三个月和六个月在落基山脉、西得克萨斯州、南得克萨斯州、墨西哥湾沿岸和中大陆地区的收入如下表所示：
| 9 |
分类收入明细表
| 截至6月30日的三个月， | 截至六个月 6月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 收入： | ||||||||||||||||
| 落基山脉 | ||||||||||||||||
| 油 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 天然气和液体 | ||||||||||||||||
| 总计 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 南得克萨斯州 | ||||||||||||||||
| 油 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 天然气和液体 | ||||||||||||||||
| 总计 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 西德克萨斯 | ||||||||||||||||
| 油 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 天然气和液体 | ||||||||||||||||
| 总计 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 墨西哥湾沿岸 | ||||||||||||||||
| 油 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 天然气和液体 | ||||||||||||||||
| 总计 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 中大陆 | ||||||||||||||||
| 油 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | ||||||||||
| 天然气和液体 | ( | ) | ||||||||||||||
| 总计 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | ||||||||||
| 合并合计 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| (1) | 负 金额代表截至2021年6月30日的六个月的估计应计项目与从俄克拉荷马州非运营物业收到的实际收入的调整。 |
信用风险高度集中
如果其运营的石油和天然气资产的购买者以及本公司的非运营的石油和天然气资产的共同权益经营者未能支付石油和天然气应收账款，公司将面临信用风险。以下 表显示了在所述期间中至少有一个时期内占公司石油和天然气总收入10%或以上的买家：
采购商收入表
截至六个月 6月30日， | ||||||||
| 采购商 | 2022 | 2021 | ||||||
| 购买者A | % | % | ||||||
| 购买者B | % | |||||||
| 采购商C | % | % | ||||||
| 采购商D | % | % | ||||||
4. 租约
在截至2022年6月30日的六个月内，公司收购了95.3万美元的使用权资产和经营租赁负债，与签订一份为期67个月的不可撤销的德克萨斯州休斯敦办公空间长期租赁协议有关。本公司的使用权资产和租赁负债在2022年6月30日和2021年12月31日的综合资产负债表中按其折现现值按下列标题确认：
综合资产负债表明细表
6月30日， 2022 | 2021年12月31日 | |||||||
| (单位：千) | ||||||||
| 使用权资产余额 | ||||||||
| 经营租赁 | $ | $ | ||||||
| 租赁负债余额 | ||||||||
| 短期经营租赁 | $ | $ | ||||||
| 长期经营租赁 | ||||||||
| $ | $ | |||||||
| 10 |
公司以直线方式确认租赁费用，不包括确认已发生的短期和可变租赁付款。 短期租赁成本是指在2021年2月之前支付科罗拉多州戈尔登的办公空间和我们德克萨斯州休斯顿的办公租赁费用。2022年5月，该公司签订了一份为期67个月的新租约，在德克萨斯州休斯敦增加办公空间。本公司转租其位于科罗拉多州丹佛市的前办公室，并确认转租收入为租金支出的减少。以下是截至2022年6月30日和2021年6月30日的三个月和六个月确认为租金费用组成部分的金额：
租赁费明细表
| 截至三个月 6月30日， | 截至六个月 6月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 经营租赁成本 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 短期租赁成本 | ||||||||||||||||
| 转租收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 总租赁成本 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
公司的丹佛和休斯顿写字楼运营租约不包含可以轻松确定的隐含利率；因此， 公司使用了公司签订租约时有效的递增借款利率。
加权平均租赁日程表
| 截至6月30日， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| (单位：千) | ||||||||
| 加权平均租赁年限(年) | ||||||||
| 加权平均贴现率 | % | % | ||||||
下表以千为单位列出了截至2022年6月30日的未来最低租赁承诺额。此类承付款按 未贴现价值反映，并与综合资产负债表上的贴现现值进行核对，如下所示：
未来最低租赁承诺额明细表
| 金额 | ||||
| 2022年剩余时间 | $ | |||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 2026 | ||||
| 2027 | ||||
| 租赁付款总额 | ||||
| 减去：推定利息 | ( | ) | ||
| 租赁总负债 | $ | |||
2021年8月，该公司出售了位于怀俄明州里弗顿的14英亩土地和一栋两层、30,400平方英尺的写字楼。本公司已确认截至2021年6月30日止三个月及六个月的租金物业收入，扣除与其位于怀俄明州里弗顿的写字楼有关的租金营运开支净额分别为6,000美元及23,000美元。
| 11 |
5.石油和天然气生产活动
资产剥离
在截至2022年6月30日的六个月内，公司剥离了位于俄克拉何马州奥萨奇县的WildHorse注水部门，该部门是于2022年1月5日收购的资产的一部分。出售注水单位的净收益为120万美元。在截至2021年6月30日的6个月内，该公司以约30,000美元的价格出售了德克萨斯州米德兰县约12英亩的未开发土地。
天花板 测试和减值
在截至2022年6月30日或2021年6月30日的六个月内，公司没有记录其石油和天然气资产的上限减记测试。 上限测试中使用的储量纳入了有关定价和贴现率的假设，管理层在确定现值时对这些假设没有影响 。在截至2022年6月30日的上限测试计算中，该公司使用石油每桶85.78美元和天然气每百万英热单位(MMbtu)5.13美元(经物业、比重、质量、当地市场和市场距离进一步调整)来计算公司生产资产的未来现金流。使用的折扣系数为10%。
6. 债务
于2022年1月5日，本公司与Firstbank Southwest(“Firstbank”)
订立为期五年的信贷协议(“信贷协议”)，作为一个或多个贷款人(“贷款人”)的行政代理，提供循环信贷额度，初始借款基数为15美元百万美元，
和最高信用额度为$
信贷协议包含各种限制性契约和合规要求，其中包括：(I)维持信贷协议中定义的某些财务比率(按季度测试)，将公司总债务与EBITDAX的比率(定义在信贷协议中)限制为3：1，并要求其合并流动资产与合并流动负债的比率 保持在1：1或更高；(Ii)对支付现金股息的限制(只要没有发生违约事件并且满足某些财务比率， 就必须遵守宣布和支付股息的某些有限权利)； (Iii)对产生额外债务的限制；(Iv)禁止签订超过我们预期产量的指定百分比的商品掉期合同；以及(V)对资产处置的限制。截至2022年6月30日，公司 遵守了与信贷协议相关的所有契诺。
于2022年1月5日订立信贷协议后，即根据信贷协议借入合共350万美元。这350万美元立即用于偿还作为收购资产一部分而承担的330万美元债务。自收购资产至2022年6月30日为止，公司额外借款100万美元用于营运资金需求，并偿还了50万美元。截至2022年6月30日，信贷协议的未偿还金额为400万美元 。
于2021年3月4日，本公司与APEG Energy II，L.P.完成了一项债务转换协议(“转换协议”)，由本公司前董事成员帕特里克·E·杜克共同拥有投票权和投资权。 转换协议涉及本公司于2020年9月24日从APEG II借入的375,000美元关联方担保应付票据(“票据”)。债券的应计利息为年息10%，到期日为2021年9月24日。票据 由本公司的全资附属公司Energy One的石油及天然气生产物业作抵押。根据票据条款 ，本公司可于票据到期前偿还票据，但如提前偿还票据，本公司须向APEG II支付到期应计利息(按年息10%)。根据兑换协议，本公司发行97,962股非登记普通股，将应付关联方抵押票据375,000美元及应计利息兑换至票据于2021年9月24日到期日期37,500美元，于兑换协议日期的价值为438,000美元。截至到期日，已发行股份价值与票据金额412,500美元及应计利息之间的差额25,500美元在简明综合经营报表中记为利息支出净额。
| 12 |
7. 商品衍生品
公司的经营业绩和现金流受到原油和天然气市场价格变化的影响。为管理因生产原油和天然气而受价格波动影响的部分风险，公司签订了大宗商品衍生品合约，以防范未来价格下跌。本公司不会为投机目的订立衍生工具合约。公司并未选择将衍生工具合约指定为现金流量对冲；因此，该等工具不符合对冲 会计的资格。因此，衍生合约的公允价值变动计入未经审核的简明综合经营报表 ，并计入简明综合现金流量表的经营活动现金流量。
于2022年1月5日，本公司与NextEra Energy Marketing LLC(“NextEra”)订立国际掉期交易商协会(“NextEra”)总协议及时间表(“主协议”)，协助本公司订立衍生工具合约 以管理与其业务有关的商品价格风险。根据主协议，本公司对NextEra的责任以抵押品作为抵押，该抵押品以信贷协议项下的贷款为抵押，并按比例与该等贷款的本金按比例提供担保。衍生品合约的结构可以包括掉期、帽子、地板、领子、锁、远期和期权。
本公司订立主协议及履行本公司于主协议项下的责任为完成Banner购买协议所需的条件，据此，本公司须承担及更新Banner的若干对冲，该等对冲于完成日期的市值亏损约为310万美元。此外，于2022年1月12日，本公司与NextEra签订了额外的纽约商品交易所WTI原油商品衍生品合约，用于2022年和2023年的生产。截至2022年6月30日，该公司截至2023年第四季度的大宗商品衍生品合约 总结如下：
商品衍生产品合约附表
| 领子 | 固定价格掉期 | |||||||||||||||||||
| 数量 | 数量 | |||||||||||||||||||
| 商品/指数/ | 原油-(BBLS) 天然 | 加权平均价格 | 原油-(BBLS) 天然 | 加权 平均值 | ||||||||||||||||
| 成熟期 | 气体-(MMBtu) | 地板 | 天花板 | 气体-(MMBtu) | 价格 | |||||||||||||||
| 纽约商品交易所西德克萨斯中质原油 | ||||||||||||||||||||
| 原油2022合约： | ||||||||||||||||||||
| 2022年第三季度 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 2022年第四季度 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 2022年剩余总额 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 原油2023合约： | ||||||||||||||||||||
| 2023年第一季度 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 2023年第二季度 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 2023年第三季度 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 2023年第四季度 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 总计2023年 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 纽约商品交易所亨利·哈勃 | ||||||||||||||||||||
| 天然气2022年合同： | ||||||||||||||||||||
| 2022年第三季度 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 2022年第四季度 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 2022年剩余总额 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 天然气2023年合同： | ||||||||||||||||||||
| 2023年第一季度 | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
| 13 |
下表按类别详细说明了所附资产负债表中记录的商品衍生产品合约的公允价值：
商品衍生产品合同公允价值附表
6月30日， 2022 | 十二月三十一日， 2021 | |||||||
| (单位：千) | ||||||||
| 衍生负债： | ||||||||
| 流动负债 | $ | $ | ||||||
| 非流动负债 | ||||||||
| 衍生负债总额 | $ | $ | ||||||
截至2022年6月30日，本公司持有的所有商品衍生品合约均须遵守与其交易对手的总净额结算安排。 本公司的衍生品协议条款规定，就同一日期结算的合约而言，本公司与交易对手之间的应付或应收款项可互相抵销。本公司的协议还规定，在提前终止的情况下，交易对手有权抵消该协议和任何其他协议下的欠款或欠款。本公司的会计政策 是与同一交易对手对冲在同一日期结算的头寸。
下表汇总了衍生结算收益(亏损)的商品组成部分以及附带的简明综合经营报表中衍生工具净亏损项目列报的组成部分：
衍生产品结算收益损失明细表
| 截至6月30日的三个月， | 截至六个月 6月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 衍生工具结算损失： | ||||||||||||||||
| 石油合同 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 天然气合同 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 衍生品结算损失总额 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 衍生工具净亏损总额： | ||||||||||||||||
| 石油合同 | $ | ( | ) | ( | ) | $ | ( | ) | ( | ) | ||||||
| 天然气合同 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 衍生工具净亏损合计 | $ | ( | ) | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||
8. 承付款、或有事项和关联方交易
诉讼
在 2020年7月，公司收到其前首席执行官David Veltri的仲裁请求，声称违反了他的雇佣协议。公司于2021年12月向Veltri先生及其律师支付750,000美元了结诉讼，其中375,000美元由公司的保险公司偿还。该公司与诉讼相关的总金额为42.7万美元。
| 14 |
APEG II诉讼
自2019年2月至2020年8月，本公司与其前首席执行官David Veltri以及当时的最大股东APEG II及其普通合伙人APEG Energy II，GP(连同APEG II，“APEG”)卷入诉讼。 此外，本公司前董事总裁Patrick E.Duke对APEG拥有共同投票权和共同投资权。诉讼是在2019年2月25日的董事会会议上投票决定解雇Veltri先生的结果，原因是Veltri先生在 授权范围外使用公司资金以及其他原因(“德克萨斯诉讼”)。在另一起诉讼中，APEG在科罗拉多州对Veltri先生提起股东派生诉讼，原因是他拒绝承认董事会终止他的决定(“科罗拉多州诉讼”)。该公司在科罗拉多州的诉讼中被点名为名义上的被告。科罗拉多州的诉讼于2020年5月被驳回，德克萨斯州的诉讼于2020年8月被驳回。2021年3月4日，本公司向APEG发行了90,846股未登记普通股，其发行日的价值为406,000美元，以偿还APEG在科罗拉多州和德克萨斯州诉讼中的法律费用。
9. 股东权益
股票 期权
本公司可不时根据其涵盖普通股的激励计划向本公司员工授予股票期权。 股票期权在行使时，以支付行使价的方式结算，以换取作为期权标的的新股。这些奖励通常在授予之日起十年内到期。
在截至2022年和2021年6月30日的三个月和六个月内，没有与股票期权相关的薪酬支出。截至2019年12月31日，所有股票期权均已授予。在截至2022年或2021年6月30日的六个月内，没有授予或行使任何股票期权。股票 购买750股的期权在截至2022年6月30日的六个月内到期。截至2021年6月30日的六个月内，没有股票期权到期。以下是截至2022年6月30日和2021年12月31日未偿还和可行使的股票期权的信息：
| June 30, 2022 | 2021年12月31日 | |||||||||||||||
| 股票 | 价格 | 股票 | 价格 | |||||||||||||
| 已发行和可行使的股票期权 | $ | $ | ||||||||||||||
已发行和可行使的股票期权明细表
| 未完成的期权 | 可行使的期权 | |||||||||||||||||||||||||
| 锻炼 | 加权 | 剩余 | 加权 | |||||||||||||||||||||||
| 数量 | 价格范围 | 平均值 锻炼 | 合同 术语 | 数量 | 平均值 锻炼 | |||||||||||||||||||||
| 股票 | 低 | 高 | 价格 | (年) | 股票 | 价格 | ||||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||
| $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||
受限库存
公司根据其包括普通股在内的激励计划向公司员工和董事授予限制性股票。 限制性股票奖励是基于时间的奖励，并在必要的服务期内按比例摊销。如果受让人在授予日期受雇，则在授予日期后的每个周年按比例 授予限制性股票。授予员工的限制性股票， 当授予员工时，通过发行股票进行净结算，扣除需要缴纳预扣税的股份数量。
| 15 |
下表显示了截至2022年6月30日的6个月内，向所有员工和董事发放的非既得性时间限制性股票奖励的变化：
基于时间的非既得性限制性股票奖励时间表
| 股票 | 加权-平均值授予日期 公允价值 每股 | |||||||
| 截至2021年12月31日的非既有限制性股票 | $ | |||||||
| 授与 | $ | |||||||
| 既得 | ( | ) | $ | |||||
| 截至2022年6月30日的非既得利益者 | $ | | ||||||
下表显示了截至2022年6月30日、2022年6月30日和2021年6月30日的三个月和六个月与限制性股票授予相关的股票补偿费用：
与限制性股票授予有关的股票补偿费用明细表
| 截至三个月 6月30日， | 截至六个月 6月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 股票补偿费用 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
截至2022年6月30日，与非既得性时间奖励相关且尚未在公司简明综合报表中确认的总薪酬成本为180万美元。这项费用预计将在2.3年的加权平均期内确认。
10. 资产报废债务
公司负有与未来封存和放弃已探明财产相关的资产报废义务(“ARO”)。 最初，ARO负债的公允价值计入发生ARO的期间，相关资产的账面金额相应增加 。负债在每个期间增加到其现值，资本化成本在相关资产的生命周期内耗尽。如果清偿债务的金额不是记录的金额，则确认对全额成本池的调整。本公司并无为结算ARO而受到限制的资产。
该公司记录了与2022年1月5日收购的资产相关的960万美元的ARO和2022年5月3日收购德克萨斯州利伯蒂县资产的50万美元的ARO。见附注2--收购。
在ARO的公允价值计算中，有许多假设和判断，包括最终退休成本、通胀因素、经信贷调整的无风险贴现率、退休时间以及法律、法规、环境和政治环境的变化 。如果未来对假设和判断的修订影响现有ARO的现值，则对石油和天然气资产余额进行相应的 调整。
以下是本公司截至2022年6月30日和2021年12月31日资产报废债务负债变动的对账：
资产报废债务表
6月30日， 2022 | 2021年12月31日 | |||||||
| (单位：千) | ||||||||
| 年初余额 | $ | $ | ||||||
| 后天 | ||||||||
| 人生改版 | ||||||||
| 已售出/已插电 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 吸积 | ||||||||
| 期末余额 | $ | $ | ||||||
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11. 所得税
公司在过渡期的税收拨备或所得税收益通常是根据其年度有效税率的估计值确定的，如果有的话，对离散项目进行了调整。每个季度，公司都会更新对年度有效税率的估计，并对拨备进行年初至今的调整。然而，在截至2022年6月30日的六个月中，估计的年度有效税率与今年迄今的业绩相比出现了扭曲的支出金额。因此，本公司以截至2022年6月30日止六个月的实际税项为基准，而非采用估计的年度实际税率来厘定税项 利益。截至2022年6月30日及2021年6月30日止六个月，本公司的实际税率分别约为45.5%及0.0%。 本公司截至2022年6月30日止六个月的实际税率及法定税率的主要差异与本公司递延税项净资产的估值免税额变动有关。
截至2022年6月30日止六个月，公司的所得税优惠包括一项240万美元的独立所得税优惠，该优惠与公司先前确立的估值津贴的部分发放有关，以抵消因2022年1月5日的交易而产生的递延税项负债。
递延税项按资产、负债、净营业亏损及税项抵免结转的财务报表与计税基准之间的暂时性差异而产生的预期未来税务后果确认。我们每季度审查我们的递延税项资产(“DTA”)和估值津贴。作为审查的一部分，我们考虑了积极和消极的证据，包括近年来的累积结果 。2022年1月5日的交易触发了美国国税法(IRC)第382条所有权变更，因此 对公司交易前净营业亏损(NOL)和其他税务属性施加了额外限制。
公司确认、衡量和披露不确定的税收头寸，因此税收头寸必须达到“更有可能”的阈值才能被确认。在截至2022年6月30日和2021年6月30日的六个月内，没有因不确定的税收状况而确认任何调整。
基本 每股普通股净收益(亏损)的计算方法为：普通股股东应占净收益(亏损)除以相应期间已发行普通股的加权平均数。每股普通股摊薄净收益(亏损)的计算方法是调整后的净收益(亏损)除以已发行普通股的摊薄加权平均数，其中包括潜在摊薄证券的影响。此计算的潜在摊薄证券包括股票期权和认股权证(采用库藏股方法计量)以及受限普通股的未归属股份。当本公司确认净亏损时，如截至2022年6月30日的六个月及截至2021年6月30日的三个月和六个月的情况，所有潜在摊薄股份均为反摊薄股份，因此 不计入每股普通股摊薄净亏损。
每股基本及摊薄净亏损表
| 截至6月30日的三个月， | 截至六个月 6月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (除每股数据外，以千计) | ||||||||||||||||
| 净收益(亏损) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
| 基本加权平均已发行普通股 | ||||||||||||||||
| 潜在摊薄证券的摊薄效应 | ||||||||||||||||
| 稀释加权平均已发行普通股 | ||||||||||||||||
| 每股基本净收益(亏损) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
| 每股摊薄净收益(亏损) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
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反摊薄加权平均股票表
| 截至三个月 6月30日， | 截至六个月 6月30日， | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 股票期权 | ||||||||||||||||
| 限制性股票的未归属股份 | ||||||||||||||||
| 认股权证 | ||||||||||||||||
| 总计 | ||||||||||||||||
13. 公允价值计量
公司的公允价值计量是根据公允价值等级进行估计的，该等级要求我们在计量公允价值时最大限度地使用可观察到的投入，并最大限度地减少使用不可观察到的投入。估值层次基于截至计量日期的资产或负债估值投入的透明度 ，对活跃市场的报价给予最高优先级 (级别1)，对不可观测数据给予最低优先级(级别3)。在某些情况下，用于计量公允价值的投入可能属于公允价值层次结构的不同级别。对整个公允价值计量具有重要意义的最低水平投入决定了公允价值层次结构中的适用水平。评估对公允价值计量的特定投入的重要性 需要作出判断，考虑资产或负债的特定因素，并可能影响资产和负债的估值及其在层次结构中的位置。可用于计量公允价值的三种投入水平定义为：
第1级-在活跃的外汇市场交易的相同资产和负债的报价。
第2级-除第1级外可直接或间接观察到的资产或负债的可观察投入，包括活跃市场中类似资产或负债的报价 ，非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价，或可由可观察市场数据证实的其他可观察投入。
第 3级-市场活动很少或没有市场活动支持的金融工具的不可观察的输入，其价值是使用定价模型、折现现金流量方法或类似技术确定的，以及确定公允价值需要 重大管理层判断或估计的工具。
经常性公允价值计量
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商品 衍生工具
我们 使用基于标的 头寸、原油远期曲线、贴现率和公司或交易对手不履行风险的合同价格的收益估值技术来衡量商品衍生品合约的公允价值。固定价格掉期和套头衍生品合约包括在第2级。截至2022年6月30日，商品衍生品合约的公允价值及其在我们的精简 综合资产负债表中的列示如下：
资产负债公允价值经常性计量附表
| 相同资产的活跃市场报价(第1级) | 重要的其他可观察到的投入 (2级) | 无法观察到的重要输入 (3级) | 总计 公允价值 | 效应 的 编织成网 | 公允价值净值在合并合并余额中列示 薄片 | |||||||||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||||||||||
| 资产 | ||||||||||||||||||||||||
| 当前： | ||||||||||||||||||||||||
| 商品衍生品 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||
| 非当前： | ||||||||||||||||||||||||
| 商品衍生品 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||
| 负债 | ||||||||||||||||||||||||
| 当前： | ||||||||||||||||||||||||
| 商品衍生品 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||
| 非当前： | ||||||||||||||||||||||||
| 商品衍生品 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||
| 净衍生工具 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | ||||||||||||
有价证券 有价证券
我们 根据从独立定价服务获得的报价市场价格来计量有价证券的公允价值。公司投资于安菲尔德能源公司(“安菲尔德”)的有价证券，作为出售某些采矿业务的代价。安菲尔德在活跃的市场交易，交易代码为AEC：TSXV，并已被归类为1级。
有价证券投资明细表
| 6月30日， | 十二月三十一日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 流动资产： | ||||||||
| 有价证券 | ||||||||
| 拥有的股份数量 | ||||||||
| 市场报价 | $ | $ | ||||||
| 有价证券的公允价值 | $ | $ | ||||||
非经常性 公允价值计量
资产 报废债务
本公司以不可观察的投入为基础，采用贴现现金流量法，计量截至收购一口油井之日、一口油井开始钻探之日或 本公司修订其ARO假设之日之资产报废债务之公允价值，该贴现现金流法包括对放弃成本的估计及本公司最终放弃该资产的时间。这些估计是基于工程估计和估计的储备寿命，因此在估值层次结构中被指定为3级，见附注10-资产报废 债务。
| 19 |
其他 资产和负债
公司按资产收购所得物业的非经常性基础评估公允价值。石油和天然气资产的公允价值是根据估计的未来贴现现金流、3级投入、使用我们合理的 预期的估计产量以及经差额调整后的估计价格确定的。不可观察的投入包括估计的未来石油和天然气产量、 价格、运营和开发成本以及10%的贴现率，这些都是公允价值等级内的3级投入。
由于流动资产及流动负债所包括的金融工具属短期性质，因此该等工具的账面价值与公允价值相若。由于信贷协议的利息按浮动利率计算，信贷协议项下借款金额的账面价值大致为公允价值。
14. 现金流量信息的补充披露
现金流量信息补充披露附表
| 截至6月30日的六个月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| (单位：千) | ||||||||
| 支付利息的现金 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 投资活动： | ||||||||
| 资本支出应计项目的变动 | ||||||||
| 购置费用应计项目的变动 | ( | ) | ||||||
| 为收购物业而发行的普通股 | ||||||||
| 物权取得中商品衍生责任的承担 | ||||||||
| 物业购置中的债务承担 | ||||||||
| 财产取得中暂记账的假设 | ||||||||
| 增加经营租赁负债和使用权资产 | ||||||||
| 资产报废债务 | ||||||||
| 融资活动： | ||||||||
| 发行股票以转换关联方担保应付票据和应计利息 | ||||||||
| 发行股票以了结关联方法律诉讼费用 | ||||||||
| 用应付票据筹措保险费 | ||||||||
15. 后续事件
收购东德克萨斯地产
2022年7月27日，本公司完成了对ETXENERGY，LLC合计约16,600英亩的德克萨斯州亨德森和安德森两县约16,600英亩石油和天然气生产资产的收购，初步收购价格为1,190万美元现金(“ETXENERGY 收购”)。该公司用手头120万美元的现金和现有1,070万美元信贷安排下的借款为收购ETXENERGY提供资金。收购的资产还包括某些油井、管道、合同、技术数据、记录、个人财产和与这些财产有关的碳氢化合物，包括两个管道收集系统和相关基础设施。此外，公司还承担了各种负债，包括暂记账和资产报废债务。公司目前正在评估收购ETXENERGY的某些会计和估值考虑因素。
于2022年7月26日，本公司预期ETXENERGY收购将完成，与其现有信贷协议的行政代理FirstBank 西南银行订立书面协议，据此将信贷协议项下的借款基数由1,500万美元增加至2,000万美元。2022年7月27日，为完成对ETXENERGY的收购，本公司根据信贷协议借入1,070万美元。2022年8月4日，公司偿还了40万美元的信贷协议。截至2022年8月10日，信贷协议的未偿还总额为1,430万美元。
公司董事会于2022年7月15日批准了每股已发行普通股0.0225美元的季度股息。 股息将于2022年8月22日支付给截至2022年8月8日收盘时登记在册的股东。
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第 项2.管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
引言
本信息应与本10-Q表季度报告中包含的中期未经审计财务报表及其附注，以及我们于2022年3月28日提交给美国证券交易委员会的10-K表年度报告(“年度报告”)中包含的已审计财务报表及其附注以及“管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析”一并阅读。
本报告中使用的某些缩写和石油天然气行业术语在年报第3页的“石油和天然气术语词汇表”中进行了更详细的描述和定义。
下文使用和以其他方式定义的某些 大写术语的含义与上文“第一部分-财务信息”-“财务报表第1项”下我们的综合财务报表的脚注中赋予这些术语的含义相同。
在 本季度报告Form 10-Q中，我们可能会从市场研究报告、分析师报告和其他可公开获取的信息中依赖和参考有关我们经营的行业的一般信息。虽然我们相信此信息是可靠的，但我们不能保证此信息的准确性和完整性，我们也没有独立核实任何信息。
另请参阅 “关于”前瞻性陈述“的警告声明”。
除非上下文另有要求，否则所指的“公司”、“我们”、“美国能源”和“美国能源公司”。特指美国能源公司及其合并的子公司
此外，除文意另有所指外，仅为本报告的目的：
| ● | “bbl” 指的是本报告中所指的原油或其他液态碳氢化合物的一个库存油桶，或42美国加仑液体体积； |
| ● | “BOE”是指按一桶原油、凝析油或天然气液体与六桶天然气的比率确定的桶油当量； |
| ● | “Bopd” 指石油日产量； |
| ● | “mcf” 指的是一千立方英尺的天然气； |
| ● | “mcfe”指1,000立方英尺当量，按6立方英尺天然气与1桶原油、凝析油或天然气液体的比率确定； |
| ● | “NGL” 指天然气液体； |
| ● | “交易所法案”是指经修订的1934年证券交易法； |
| ● | “美国证券交易委员会” 或“委员会”指美国证券交易委员会； |
| ● | “证券法”是指经修订的1933年证券法；以及 |
| ● | “WTI” 指的是西德克萨斯中质油。 |
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在哪里可以找到其他信息
我们 向美国证券交易委员会提交年度、季度和当前报告、委托书和其他信息。美国证券交易委员会维护着一个互联网站 ，其中包含报告、委托书和信息声明，以及有关以电子方式向美国证券交易委员会提交文件的发行人的其他信息 我们的网站https://www.sec.gov(我们的文件可以在https://www.sec.gov/cgi-bin/browse-edgar?action=getcompany&CIK=0000101594) and的网站https://usnrg.com.的“投资者-美国证券交易委员会备案”页面上找到我们还可以通过口头或书面要求向我们的秘书免费提供我们提交给美国证券交易委员会的文件的副本 ，我们可以通过本报告首页上的地址和电话与其联系。
管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析所包含的信息摘要
除了随附的合并财务报表和附注外，还提供了我们的 管理层对财务状况和运营结果(MD&A)的讨论和分析，以帮助读者了解我们的运营结果、财务状况、 和现金流量。MD&A的组织方式如下：
| ● | 常规 概述。对公司和我们的运营情况进行总体概述。 | |
| ● | 最近的发展 。讨论影响公司和我们运营的最新事态发展。 | |
| ● | 运营和战略计划 。讨论我们前进的战略，以及我们计划如何寻求增加股东价值。 | |
| ● | 关键 会计政策和估计。我们认为重要的会计估计对于理解我们报告的财务结果和预测中包含的假设和判断 。 | |
| ● | 运营结果 。对截至2022年6月30日和2021年6月30日的三个月和六个月的财务业绩进行比较分析。 | |
| ● | 流动资金和资本资源。对我们的财务状况进行讨论，包括对资产负债表信息和现金流的描述。 |
概述 概述
美国能源公司-是特拉华州的一家公司，最初于1966年在怀俄明州成立，最近重新注册到特拉华州，如下所述 。我们是一家独立的能源公司，专注于收购和开发美国大陆的石油和天然气生产资产。我们的业务活动目前主要集中在德克萨斯州西部、德克萨斯州南部、墨西哥湾沿岸、落基山脉和中大陆。
我们的 战略目标是成为美国优质生产资产的整合者，有可能优化生产 并通过现有资产的低风险开发项目产生自由现金流，同时保持有吸引力的股东回报 计划。我们致力于环境、社会和治理(ESG)的管理，并在我们运营的地区成为减少碳足迹的领导者 。
本公司于2022年8月3日通过2022年8月3日生效的转换计划(“转换计划”)将公司注册状态从怀俄明州变更为特拉华州(“重新注册”)。于2022年6月21日举行的本公司2022年股东周年大会(“2022年股东周年大会”)(“2022年股东周年大会”)上，本公司于2022年4月29日向美国证券交易委员会提交的附表14A的最终委托书(“最终委托书”)已提交本公司股东表决，并获本公司股东批准。
重新注册是通过以下方式完成的：(I)向怀俄明州州务卿提交转让证书申请书(“怀俄明州转让证书”)；(Ii)向特拉华州州务卿提交转换证书(“特拉华州转换证书”)；以及(Iii)向特拉华州州务卿提交注册证书(“特拉华州注册证书”)。关于重新注册，本公司董事会以转换计划所附的形式通过了新的修订和重述的章程， 该等章程与最终委托书(“特拉华州章程”)中所载内容相同。
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在2022年8月3日重新注册生效后：
| ● | 公司的事务不再受《怀俄明州商业公司法》和公司的《怀俄明州公司章程》和《公司章程》的管辖，两者均在紧接重新注册之前有效，公司的事务受《特拉华州公司法》、《特拉华州公司注册证书》和《特拉华州章程》的管辖； | |
| ● | 产生的 特拉华州公司(“美国能源-特拉华州“)(I)被视为与在怀俄明州注册成立的 公司是同一实体(”美国能源-怀俄明州“)根据怀俄明州和特拉华州的法律，(Ii)继续拥有美国怀俄明州能源公司的所有权利、特权和权力，(Iii)继续拥有美国怀俄明州能源公司的所有财产，以及(Iv)继续拥有美国能源公司怀俄明州的所有债务、责任和义务； | |
| ● | 每股 (I)已发行普通股和已发行普通股。美国能源-怀俄明州每股面值0.01美元自动成为美国能源-特拉华州普通股的已发行和流通股，每股面值0.01美元，(Ii)美国能源-怀俄明州普通股可行使的期权 自动成为美国能源-特拉华州普通股可行使的同等期权， (Iii)收购美国能源-怀俄明州普通股的认股权证或其他权利自动成为等价权证或 其他收购美国能源-特拉华州普通股的权利，以及(Iv)代表美国能源-怀俄明州普通股的已发行证书应被视为相当于美国能源-特拉华州普通股的证书； | |
| ● | 美国能源-怀俄明州的所有员工福利、股票期权计划和激励计划仍然是美国能源-特拉华州的员工福利、股票期权计划和激励计划；以及 | |
| ● | 董事和怀俄明州美国能源公司的每位官员将继续担任美国能源公司特拉华州分部的职务。 |
公司股东的某些权利因重新注册而发生变化，这些变化在最终委托书中题为“提案6：批准将美国能源公司从怀俄明州公司重新注册为特拉华州公司”一节下进行了更详细的说明。
此次重组并未在任何方面影响本公司普通股在纳斯达克资本市场的交易。 本公司认为，本次重组并不影响本公司与任何第三方签订的任何重大合同，并且 本公司在重组后根据该等重大合同安排所享有的权利和承担的义务仍将是本公司的权利和义务。重新注册并不会导致本公司总部、业务、职位、管理、任何办事处或设施的位置、雇员数目、资产、负债或净值(因重新注册所涉及的成本 除外)发生任何改变。
最近的发展
收购物业
2022年7月27日，我们完成了从ETXENERGY，LLC收购德克萨斯州亨德森和安德森两县总计约16,600英亩石油和天然气生产资产的交易，初始收购价格为1,190万美元现金(“ETXENERGY收购”)。该公司用手头120万美元的现金和现有1,070万美元信贷安排下的借款为收购ETXENERGY提供资金。收购的资产还包括某些油井、管道、合同、技术数据、记录、个人财产和与这些财产有关的碳氢化合物，包括两个管道收集系统和相关基础设施。
2022年7月26日，由于预期ETXENERGY收购即将完成，我们与FirstBank Southwest签订了一项书面协议，FirstBank Southwest是我们现有信贷协议的行政代理，据此，我们将信贷协议下的借款基数从1,500万美元增加到2,000万美元。2022年7月27日，为了完成对ETXENERGY的收购，我们根据信贷协议借入了1,070万美元。2022年8月4日，我们偿还了40万美元的信贷协议。截至2022年8月10日，信贷协议的未偿还总额为1,470万美元。
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运营和战略计划
持续到2022年及以后，我们打算在石油和天然气行业寻求更多机会，包括但不限于进一步 收购资产，与现有和新的行业合作伙伴参与其勘探和开发项目，收购现有公司，以及购买石油和天然气生产资产。
我们业务战略的关键 要素包括：
| ● | 以保守和战略的方式部署我们的资本，并审查机会以增强我们的流动性。在当前行业环境下，保持流动性至关重要。因此，我们将高度挑选我们评估的项目，并将审查 通过各种手段增强我们的流动性和财务状况的机会。 | |
| ● | 评估 并追求增值交易。我们将持续评估我们认为将提升股东价值的战略替代机会。 |
关键会计政策和估算
根据美国公认会计原则(“GAAP”)编制我们未经审计的简明综合财务报表，要求我们作出影响资产、负债、收入和费用的报告金额的假设和估计，以及披露财务报表日期的或有资产和负债以及报告期内报告的收入和费用金额。在不同的假设或条件下，实际结果可能与这些估计值不同。我们重要会计政策的摘要详细载于第二部分第7项-管理层对我们2021年3月28日提交给美国证券交易委员会的10-K表格年度报告的财务状况和运营结果的讨论和分析 。
最近 发布的会计准则
我们 不相信任何最近发布但尚未生效的会计准则，如果目前被采用，将不会对我们的简明综合财务报表或相关披露产生实质性影响 。
运营结果
截至2022年6月30日和2021年6月30日的三个月营业报表对比
在截至2022年6月30日的三个月中，我们录得净收益12.2万美元，这是由于270万美元的运营收入，主要是由于2022年1月收购的资产。部分抵消了我们的营业收入的是我们的商品衍生品合约在210万美元期间的亏损。截至2021年6月30日的三个月，我们录得净亏损20.7万美元。在以下各节中，我们将讨论截至2022年6月30日的三个月的收入、运营费用和营业外收入，并与截至2021年6月30日的三个月进行比较。
收入。 以下是我们截至2022年6月30日和2021年6月30日的三个月的石油和天然气销售、生产数量和平均销售价格的比较：
截至三个月 6月30日， | 变化 | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 金额 | 百分比 | |||||||||||||
| (除平均价格和生产数量外，以千为单位) | ||||||||||||||||
| 收入： | ||||||||||||||||
| 油 | $ | 11,334 | $ | 1,507 | $ | 9,827 | 652 | % | ||||||||
| 天然气和液体 | 2,146 | 149 | 1,997 | 1,340 | % | |||||||||||
| 总计 | $ | 13,480 | $ | 1,656 | $ | 11,824 | 714 | % | ||||||||
| 生产数量： | ||||||||||||||||
| 石油(Bbls) | 107,845 | 24,077 | 83,768 | 348 | % | |||||||||||
| 天然气和液体(McFe) | 326,308 | 47,979 | 278,329 | 580 | % | |||||||||||
| 教委会 | 162,230 | 32,073 | 130,157 | 406 | % | |||||||||||
| 平均售价： | ||||||||||||||||
| 石油(Bbls) | $ | 105.09 | $ | 62.59 | $ | 42.50 | 68 | % | ||||||||
| 天然气和液体(McFe) | 6.58 | 3.10 | 3.48 | 112 | % | |||||||||||
| 教委会 | $ | 83.09 | $ | 51.62 | $ | 31.47 | 61 | % | ||||||||
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与截至2021年6月30日的三个月相比，截至2022年6月30日的三个月，我们的石油和天然气收入增加了1,180万美元，这主要是由于石油产量增加了348%，我们石油生产的实现价格增加了68%。石油产量的增加主要与2022年1月收购的财产的生产有关。原油价格上涨主要是由于俄罗斯和乌克兰之间的冲突对全球大宗商品和金融市场的影响，以及一些国家对俄罗斯实施的经济和贸易制裁。此外，由于全球原油需求走强，油价较2021年上涨 ，原因是世界从2020年3月中旬开始并持续到2021年的政府强制封锁中复苏，这些封锁是为了减少新冠肺炎的扩散而实施的。
在截至2022年6月30日的三个月中，我们生产了162,230个京东方，平均每天生产1,783个京东方，而2021年同期为32,073个京东方或352个京东方 ；然而，由于 在2022年1月收购了天然气产量相对较多的已运营资产，2022年产量组合发生了变化，石油权重略有下降。在截至2022年6月30日的三个月内，京东方的产量组合为66%的石油和34%的天然气及液体，而2021年同期为75%的石油及25%的天然气及液体。
石油和天然气生产成本。以下是截至2022年6月30日和2021年6月30日的三个月的石油和天然气生产成本比较：
| 截至6月30日的三个月， | 变化 | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 金额 | 百分比 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 租赁经营费用 | $ | 4,646 | 477 | 4,169 | 874 | % | ||||||||||
| 生产税 | $ | 913 | $ | 131 | $ | 782 | 597 | % | ||||||||
| 总计 | $ | 5,559 | $ | 608 | $ | 4,951 | 814 | % | ||||||||
截至2022年6月30日的三个月，租赁运营费用为460万美元，即每京东方28.63美元，与截至2021年6月30日的三个月的47.7万美元或每京东方14.87美元相比，增加了420万美元。租赁经营费用增加 是由于2022年1月收购的物业活动增加所致。截至2022年6月30日的三个月，生产税为91.3万美元，与2021年同期相比增加了78.2万美元，增幅为597%。这一增长主要归因于石油收入增长652%，这与2022年1月收购的物业的产量增加和上文讨论的定价增加有关。
折旧、损耗和摊销。截至2022年6月30日的三个月，我们的折旧、损耗和摊销(DD&A)比率为每京东方15.84美元，而截至2021年6月30日的三个月，折旧、损耗和摊销(DD&A)率为每京东方4.55美元。DD&A税率的增加 与2022年1月的物业收购有关。我们的DD&A比率可能会因收购、钻井和完井成本的变化、减值、资产剥离、我们的产量组合变化、潜在已探明储量数量以及钻探和完成已探明未开发储量的估计成本而波动。
一般 和管理费用。以下是我们截至2022年6月30日和2021年6月30日的三个月的一般和行政费用比较：
| 截至三个月 6月30日， | 变化 | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 金额 | 百分比 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 薪酬和福利，包括董事酬金 | $ | 1,189 | $ | 294 | $ | 895 | 304 | % | ||||||||
| 基于股票的薪酬 | 609 | 116 | 493 | 425 | % | |||||||||||
| 专业费用、保险和其他 | 844 | 402 | 442 | 110 | % | |||||||||||
| 总计 | $ | 2,642 | $ | 812 | $ | 1,830 | 225 | % | ||||||||
与去年同期相比，截至2022年6月30日的三个月期间，一般和行政费用增加了180万美元。这一增长主要是由于包括董事费用在内的相关薪酬和福利增加了90万美元。 与2021年6月30日相比，截至2022年6月30日增加了36名员工，导致薪酬和福利支出增加。基于股票的薪酬增加了50万美元，这是由于2022年1月授予员工和董事的基于股票的薪酬奖励的摊销，这些奖励主要与与2022年1月收购相关的新董事和高级管理人员有关。 专业费用、保险和其他费用增加了40万美元，主要是由于与2022年1月收购物业相关的咨询、会计、法律和保险费用增加。
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营业外收入(费用)。以下是截至2022年6月和2021年的三个月我们的营业外收入(费用)的比较：
| 截至三个月 6月30日， | 变化 | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 金额 | 百分比 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 商品衍生产品损失净额 | $ | (2,132 | ) | $ | (317 | ) | $ | (1,815 | ) | -573 | % | |||||
| 有价证券(亏损)收益 | (121 | ) | 23 | (144 | ) | -626 | % | |||||||||
| 其他(费用)收入，净额 | (5 | ) | 3 | (8 | ) | -267 | % | |||||||||
| 利息支出，净额 | (60 | ) | (6 | ) | (54 | ) | -900 | % | ||||||||
| 营业外费用合计 | $ | (2,318 | ) | $ | (297 | ) | $ | (2,021 | ) | -680 | % | |||||
商品 衍生品亏损，净额是衍生品公允价值变动的结果，该变动与我们未偿还衍生品合约相关商品的远期价格曲线波动以及期内我们衍生品头寸的每月现金结算有关。 截至2022年6月30日的三个月，我们确认了商品衍生品合约亏损210万美元，这些亏损来自我们 在2022年1月收购时假设的合约，以及我们在此期间增加的合约。见简明综合财务报表附注 中的附注7商品衍生工具。
有价证券的亏损 代表我们在安菲尔德能源投资的公允价值变化。截至2022年6月30日的三个月，我们确认了12.1万美元的可出售股权证券的未实现亏损，而2021年同期的收益为2.3万美元。
利息，净额，代表与我们与Firstbank Southwest的信贷安排相关的利息。截至2022年6月30日，我们在信贷安排上借入了400万美元。此外，在截至2022年6月30日的三个月内，我们为支付保险费而支付的票据产生了利息。截至2022年6月30日，我们的保费融资票据上的应付余额为40万美元。见简明综合财务报表附注中的附注6-债务 。
截至2022年6月30日和2021年6月30日的六个月营业报表对比
在截至2022年6月30日的六个月中，我们录得净亏损330万美元，这主要是由于同期我们的商品衍生品合约亏损900万美元。营业收入340万美元，主要来自2022年1月收购的物业， 部分抵消了大宗商品衍生品合约的损失。截至2021年6月30日的6个月，我们录得净亏损36.9万美元。在以下各节中，我们将讨论截至2022年6月30日的六个月与截至2021年6月30日的六个月的收入、运营费用和营业外收入。
收入。 以下是我们截至2022年6月30日和2021年6月30日的六个月的石油和天然气销售、生产数量和平均销售价格的比较：
截至六个月 6月30日， | 变化 | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 金额 | 百分比 | |||||||||||||
| (除平均价格和生产数量外，以千为单位) | ||||||||||||||||
| 收入： | ||||||||||||||||
| 油 | $ | 19,167 | $ | 2,639 | $ | 9,827 | 652 | % | ||||||||
| 天然气和液体 | 3,185 | 228 | 1,997 | 1,340 | % | |||||||||||
| 总计 | $ | 22,352 | $ | 2,867 | $ | 11,824 | 714 | % | ||||||||
| 生产数量： | ||||||||||||||||
| 石油(Bbls) | 198,666 | 45,949 | 152,717 | 332 | % | |||||||||||
| 天然气和液体(McFe) | 505,651 | 72,173 | 433,478 | 601 | % | |||||||||||
| 教委会 | 282,942 | 57,978 | 224,964 | 388 | % | |||||||||||
| 平均售价： | ||||||||||||||||
| 石油(Bbls) | $ | 96.48 | $ | 57.43 | $ | 39.05 | 68 | % | ||||||||
| 天然气和液体(McFe) | $ | 6.30 | $ | 3.16 | $ | 6.46 | 204 | % | ||||||||
| 教委会 | $ | 79.00 | $ | 49.44 | $ | 30.56 | 62 | % | ||||||||
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与截至2021年6月30日的六个月相比，截至2022年6月30日的六个月我们的石油和天然气收入增加了1,180万美元，这主要是由于我们的石油产量增加了348%，我们的石油生产收到的实现价格增加了68%。石油产量的增加主要与2022年1月收购的财产的生产有关。原油价格上涨主要是由于俄罗斯和乌克兰之间的冲突对全球大宗商品和金融市场的影响，以及一些国家对俄罗斯实施的经济和贸易制裁。此外，由于世界从2020年3月中旬开始并持续到2021年的政府强制封锁中复苏，全球对原油的需求更加强劲，油价从2021年 开始上涨 ，这是为了减少新冠肺炎的扩散而实施的。
在截至2022年6月30日的6个月内，我们生产了282,942京东方，或平均每天1,563京东方，而2021年同期为57,978京东方或320京东方 ；然而，由于2022年1月收购了天然气产量相对较多的已运营物业，2022年产量组合发生了转变，石油权重略有下降。在截至2022年6月30日的六个月内，京东方的产量组合为70%的石油和30%的天然气和液体，而2021年同期为79%的石油和21%的天然气和液体。
石油和天然气生产成本。以下是截至2022年6月30日的六个月和2021年的石油和天然气生产成本的比较：
| 截至6月30日的六个月， | 变化 | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 金额 | 百分比 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 租赁经营费用 | $ | 7,382 | $ | 1,045 | $ | 6,337 | 606 | % | ||||||||
| 生产税 | $ | 1,485 | $ | 210 | $ | 1,275 | 607 | % | ||||||||
| 总计 | $ | 8,867 | $ | 1,255 | $ | 7,612 | 607 | % | ||||||||
截至2022年6月30日的六个月，租赁运营费用为740万美元或每京东方26.09美元，与截至2021年6月30日的六个月的100万美元或每京东方18.02美元相比，增加了630万美元。租赁运营费用增加是由于2022年1月收购的物业导致活动增加。截至2022年6月30日的6个月，生产税为150万美元，与2021年同期相比增加了130万美元，增幅为607%。这一增长主要归因于 石油收入增长652%，原因是2022年1月收购的物业产量增加，以及上文讨论的定价增加 。
折旧、损耗和摊销。截至2022年6月30日的六个月，我们的折旧、损耗和摊销(DD&A)比率为每京东方15.75美元，而截至2021年6月30日的六个月，折旧、损耗和摊销(DD&A)率为每京东方4.55美元。DD&A税率的增加与2022年1月的物业收购有关。我们的DD&A比率可能会因收购、钻井和完井成本的变化、减值、资产剥离、我们的产量组合变化、潜在已探明储量数量以及钻探和完成已探明未开发储量的估计成本而波动。
一般 和管理费用。以下是我们截至2022年6月30日和2021年6月30日的六个月的一般和行政费用比较：
| 截至六个月 6月30日， | 变化 | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 金额 | 百分比 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 薪酬和福利，包括董事酬金 | $ | 1,818 | $ | 554 | $ | 1,264 | 228 | % | ||||||||
| 基于股票的薪酬 | 2,109 | 195 | 1,914 | 982 | % | |||||||||||
| 专业费用、保险和其他 | 1,661 | 798 | 863 | 108 | % | |||||||||||
| 总计 | $ | 5,588 | $ | 1,547 | $ | 4,041 | 261 | % | ||||||||
与去年同期相比，截至2022年6月30日的六个月期间，一般和行政费用增加了400万美元。这一增长主要是由于2022年1月授予员工和董事的股票薪酬奖励摊销导致股票薪酬增加190万美元，这些奖励与与2022年1月收购相关而任命的新董事和高级管理人员有关。与2021年6月相比，截至2022年6月30日增加了36名员工，因此包括董事费用在内的薪酬和福利增加了130万美元。专业费用、保险和其他费用增加了 90万美元，主要是由于与2022年1月收购物业相关的咨询、会计、法律和保险费用增加 。
| 27 |
营业外收入(费用)。以下是截至2022年6月和2021年的三个月我们的营业外收入(费用)的比较：
| 截至六个月 6月30日， | 变化 | |||||||||||||||
| 2022 | 2021 | 金额 | 百分比 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 商品衍生产品损失净额 | $ | (8,969 | ) | $ | (210 | ) | $ | (8,759 | ) | (4171 | )% | |||||
| 有价证券(亏损)收益 | (40 | ) | 73 | (113 | ) | (155 | )% | |||||||||
| 其他(费用)收入，净额 | (6 | ) | 25 | (32 | ) | (128 | )% | |||||||||
| 利息支出，净额 | (108 | ) | (58 | ) | (50 | ) | (86 | )% | ||||||||
| 营业外费用合计 | $ | (9,123 | ) | $ | (170 | ) | $ | (8,954 | ) | (5,267 | )% | |||||
商品 衍生工具亏损，净额是衍生工具公允价值变动的结果，而衍生工具公允价值与我们的未偿还衍生工具合约的远期价格曲线的波动有关，以及我们的衍生工具头寸在期内的每月现金结算。 截至2022年6月30日的六个月，我们确认了商品衍生工具合约的亏损900万美元，这些损失来自我们 在收购中假设的合约，以及我们在此期间增加的合约。见简明综合财务报表附注中的附注7商品衍生工具。
有价证券的亏损 代表我们在安菲尔德能源投资的公允价值变化。在截至2022年6月30日的六个月中，我们确认了可出售股权证券的未实现亏损4万美元，而2021年同期的收益为7.3万美元。
利息，净额，代表与我们与Firstbank Southwest的信贷安排相关的利息。截至2022年6月30日，我们在信贷安排上借入了400万美元。此外，在截至2022年6月30日的六个月内，我们为支付保险费而支付的票据产生了利息。截至2022年6月30日，我们的保费融资票据上的应付余额为40万美元。见简明综合财务报表附注中的附注6-债务 。
流动性 与资本资源
基于目前的大宗商品价格环境，我们相信我们有足够的流动性和资本资源来执行我们的业务计划，同时继续履行我们目前的财务义务。我们继续管理我们的承诺，以便在活动水平和资本支出方面保持灵活性。
现金来源
在截至2022年6月30日的六个月中，我们的资本支出主要来自经营活动的现金流。在 期间，我们通过我们的信贷工具借入了50万美元，截至2022年6月30日，我们的信贷工具的余额为400万美元。2022年7月26日，我们与信贷协议的行政代理Firstbank Southwest签订了一项书面协议，据此，我们将信贷协议项下的借款基数从1,500万美元增加到2,000万美元。2022年7月27日，为了完成对ETXENERGY的收购，我们根据信贷协议借入了1,070万美元。2022年8月4日，我们偿还了400万美元的信贷协议 。截至2022年8月10日，信贷协议的未偿还总额为1,430万美元。
2022年4月，我们出售了俄克拉荷马州奥萨奇县的野马注水机组。此次出售的净收益为120万美元。
我们 预计经营活动的现金流将足以为我们未来12个月的计划资本支出提供资金。 但是，我们也可以使用我们的信贷安排下的借款，或者通过新股发行或其他融资来源筹集资金。 如果我们通过发行股本筹集更多资金，我们现有股东的持股比例可能会被稀释。此外， 我们可能会与第三方就某些开发项目达成承运成本和分摊安排。我们所有的流动性来源 都可能受到整体经济状况、不可抗力事件、大宗商品价格波动、运营成本、税法变化和产量的影响，所有这些都会影响我们和我们的行业。
我们 无法控制石油和天然气的市场价格，尽管我们可以通过使用商品衍生品合约作为我们商品价格风险管理计划的一部分来影响我们来自石油和天然气的已实现收入的金额。如果石油和天然气价格大幅上涨超过商品衍生品合约确定的价格 ，商品衍生品合约可能会限制我们从石油和天然气销售中获得的价格。有关我们现行的石油及天然气商品衍生工具合约及该等合约的交收时间的其他资料，请参阅本报告第一部分第1项的附注7-商品衍生工具。
| 28 |
信贷 协议
2022年1月5日，我们与Firstbank Southwest作为行政代理签订了一份为期五年的信贷协议，其中规定了 循环信贷额度，初始借款基数为1,500万美元，最高信贷金额为1亿美元(“信贷 协议”)。2022年7月26日，由于预计将完成对ETXENERGY的收购，我们的借款基数从1500万美元 增加到2000万美元。根据信贷协议，循环贷款可以借入、偿还和再借入，直至2026年1月5日，届时必须偿还所有未偿还的 金额。信贷协议包含适用于本公司及其附属公司的惯常赔偿要求、陈述和保证，以及惯常的肯定和否定契约。此外，信贷协议包含每季度测试的财务契约，将我们的总债务与EBITDAX的比率(定义见信贷协议)限制为3：1，并要求其综合流动资产与综合流动负债的比率(如信贷协议中所述)保持在 1：1或更高。截至2022年6月30日，我们遵守了所有金融和非金融契约，并提交了这份 报告。请参阅本报告第一部分第1项中的附注6--债务，以作进一步讨论。
在信贷协议的五年期限内，借款基数每半年重新确定一次，时间为每年4月1日和10月1日左右。 下一次重新确定借款基数的日期定于2022年10月1日。我们的借款基数可因商品价格变动、已探明物业的收购或剥离或融资活动而调整 ，所有这些都在信贷协议中作出规定。
我们经营活动提供的现金流、从资产剥离收到的收益、资本市场活动以及我们的资本支出(包括收购)都会影响我们根据循环信贷协议借入的金额。于2022年1月5日订立信贷协议后，即根据信贷协议借入合共350万美元。这350万美元立即被用来偿还作为收购资产一部分而承担的330万美元债务。自收购资产至2022年6月30日，我们已借入100万美元，并根据信贷协议偿还了50万美元。2022年7月26日，我们又借了1070万美元，用于收购ETXENERGY ，并于2022年8月4日偿还了40万美元。截至2022年8月10日，信贷协议的未偿还金额为1,430万美元。
使用 现金
我们 使用现金收购和开发石油和天然气资产，支付运营、一般和行政成本，结算商品衍生品合同，债务义务，包括利息和支付股息。收购和开发石油和天然气资产的支出是我们资本资源的主要用途。在截至2022年6月30日的六个月内，我们在资本支出和收购上花费了约650万美元。
我们未来资本支出的金额和分配将取决于许多因素，包括我们来自运营、投资和融资活动的现金流、我们执行开发计划的能力，以及我们 完成的收购的数量和规模。此外，石油和天然气的影响、价格对投资机会的影响、资本的可获得性、税法的变化以及我们开发活动的时间和结果可能会导致未来开发资金需求的变化。我们定期 审查我们的资本支出预算，以评估是否有必要根据当前和预计的现金流、收购和资产剥离活动以及其他因素进行更改。我们的2022年资本计划预计约为2,000万美元，其中截至2022年8月10日，我们已花费了约1,700万美元。我们将继续监测今年剩余时间的经济环境，并根据需要调整我们的活动水平。
现金流
下表汇总了截至2022年6月30日和2021年6月30日的六个月的现金流：
| 截至6月30日的六个月， | ||||||||||||
| 2022 | 2021 | 变化 | ||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||
| 提供的现金净额(用于)： | ||||||||||||
| 经营活动 | $ | 3,662 | $ | (591 | ) | $ | 4,253 | |||||
| 投资活动 | (5,170 | ) | (877 | ) | (4,293 | ) | ||||||
| 融资活动 | (447 | ) | 5,196 | (5,643 | ) | |||||||
| 29 |
操作 活动。截至2022年6月30日的6个月，经营活动提供的现金为370万美元，而2021年同期经营活动中使用的现金为60万美元。经营活动提供的现金增加主要是由于收入的现金收入，但因商品衍生工具合约的结算及营运及一般及行政开支的支付增加而被部分抵销。
投资 个活动。截至2022年6月30日的6个月，用于投资活动的现金为520万美元，而2021年同期为90万美元 。在截至2022年6月30日的六个月内，我们投资活动中现金的主要用途是与在此期间收购的资产的闲置油井恢复生产以及收购石油和天然气生产资产有关的资本支出 。
为 活动提供资金。截至2022年6月30日的6个月，融资活动使用的现金为40万美元，而2021年同期融资活动提供的现金为520万美元。在截至2022年6月30日的六个月内，用于融资活动的现金主要是支付给普通股股东的现金股息60万美元、用于结算基于股票的薪酬的税款 30万美元以及应付保险费融资票据20万美元，这些部分被我们信贷协议项下的50万美元净借款和行使认股权证获得的20万美元现金收益所抵消。 融资活动在截至2021年6月30日的六个月内提供的现金。代表出售110万股价值530万美元的普通股所获得的现金。
第 项3.关于市场风险的定量和定性披露
根据S-K法规(第229.305(E)款)第305(E)项，公司不需要提供本条款所要求的信息，因为它是规则229.10(F)(1)所定义的“较小的报告公司”。
第 项4.控制和程序
关于披露控制和程序的有效性的结论
我们 必须维护披露控制和程序(由交易法下的规则13a-15(E)和15d-15(E)所定义)， 旨在确保(I)在美国证券交易委员会规则和表格指定的时间段内记录、处理、汇总和报告公司根据交易法提交或提交的报告中要求公司披露的信息，以及(Ii)累计 并视情况传达给公司管理层，包括其主要高管和主要财务官 ，以便就所需披露做出及时决定
截至2022年6月30日，我们对交易法规则13a-15(E)和15d-15(E)中定义的我们的披露控制和程序的设计和运行的有效性进行了评估。根据评估结果，首席执行官 和首席财务官得出结论，我们的披露控制截至2022年6月30日尚未生效，以确保我们在根据交易所法案提交或提交的报告中要求披露的信息 在美国证券交易委员会规则和表格指定的时间段内被记录、处理、汇总和报告 并累积并传达给我们的管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官，以便及时就所需披露做出决定。这一决定部分是基于截至2021年12月31日我们对财务报告的内部控制存在重大缺陷而做出的，如下所述。
重大缺陷是财务报告内部控制的缺陷或缺陷的组合，因此公司年度或中期财务报表的重大错报有合理的可能性无法防止或及时发现 。正如我们之前在2022年3月28日提交给美国证券交易委员会的截至2021年12月31日的10-K表格年度报告中所报告的那样，关于我们在上一财年结束时对财务报告内部控制有效性的评估，管理层发现截至2021年12月31日我们的财务报告内部控制存在以下重大弱点，并正在弥补截至2022年6月30日的这些重大弱点：
| ● | 由于会计人员和资源有限，我们 的职责分工不足，这可能会影响我们防止 或发现合并财务报表中的重大错误的能力。 |
| 30 |
| ● | 我们 在对我们的会计系统进行逻辑访问方面的职责分工不足，这可能会影响我们防止 或检测记录交易中的重大错误的能力。 | |
| ● | 我们 没有足够的控制来确保与年底后完成的收购的会计和估值相关的披露的准确性 。 |
控制和程序有效性方面的限制
在设计和评估披露控制和程序时，管理层认识到，任何控制和程序，无论设计和运行得多么好，都只能提供实现预期控制目标的合理保证。此外，披露控制和程序的设计 必须反映这样一个事实，即存在资源限制，要求管理层在评估可能的控制和程序相对于其成本的好处时应用其判断。
更改财务报告内部控制 。
除以下披露的 外，于截至2022年6月30日的三个月内，我们的财务报告内部控制并无重大影响或合理地可能会对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化，但从2022年1月至2022年8月10日，我们增加了四名经验丰富的会计人员，包括一名财务总监和一名助理财务总监，并实施了新的会计制度。我们还聘请了专门从事风险评估、政策和程序记录以及控制测试的第三方咨询公司，以协助设计、实施和测试我们的内部控制，这可能有助于弥补与上文讨论的职责分工不充分有关的重大缺陷 。
| 31 |
第二部分--其他信息
项目 1.法律诉讼
我们可能会不时地成为诉讼或其他法律程序的一方，而我们认为这些诉讼或法律程序是我们业务的正常过程的一部分。我们目前没有参与任何我们认为可以合理预期会对我们的业务、前景、财务状况或运营结果产生重大不利影响的法律程序。我们未来可能会卷入重大法律诉讼 。
本季度报告10-Q表中的“第1项法律诉讼” 注8“承付款、或有事项和关联方交易-诉讼” 本报告第一部分第1项所列未经审计简明合并财务报表的附注 说明了迄今已解决的诉讼，并将其并入本季度报告的“第1项法律诉讼”中。
第 1a项。风险因素。
本公司先前于截至2021年12月31日的10-K表格年报中所披露的风险因素并无重大变动 该表格已于2022年3月28日呈交美国证券交易委员会，标题为“第1A项”。风险因素“，在此引用以供参考(以下讨论除外)，投资者在投资本公司之前应审阅年报及以下所载风险。本公司的业务、财务状况及经营业绩可能受多项因素影响，包括但不限于年报“第1A项”中所述的因素，包括但不限于目前已知或未知的多个因素。风险因素“及以下，其中任何一项或多项可能直接或间接导致本公司的实际财务状况及经营业绩与过去或预期未来、财务状况及经营业绩有重大差异。 任何此等因素，全部或部分可能对本公司的业务、财务状况、经营业绩及股价造成重大不利影响。
以下风险因素补充了年度报告中包含的风险因素。
我们的行业和更广泛的美国经济在2022年第一季度和第二季度经历了高于预期的通胀压力，这与供应链持续中断、劳动力短缺和地缘政治不稳定有关。如果这些情况持续下去，我们的业务运营结果和现金流可能会受到实质性的不利影响。
由于供应受限、供应链中断、需求增加、与充分就业的美国劳动力相关的劳动力短缺、高通胀和其他因素，2022年第一季度和第二季度，包括钢铁、沙子和燃料在内的某些材料的成本大幅上升。多个地缘政治事件造成的全球能源供应中断，包括俄罗斯和乌克兰之间持续的冲突，进一步加剧了供需基本面。最近的供应链 限制和通胀压力可能继续对我们的运营成本产生不利影响，并可能对我们以及时且经济高效的方式采购材料和设备的能力产生负面影响(如果有的话)，这可能会导致利润率下降和生产延迟 ，从而可能对我们的业务、财务状况、运营结果和现金流产生重大不利影响。
乌克兰冲突以及相关的价格波动和地缘政治不稳定可能会对我们的业务产生负面影响。
2022年2月下旬，俄罗斯对乌克兰发动了重大军事行动。冲突已经并可能加剧天然气、石油和天然气价格的波动 ，军事行动、制裁和由此造成的市场混乱的程度和持续时间可能 重大，并可能在未知的一段时间内对全球经济和/或我们的业务产生重大负面影响 。我们认为，2022年上半年原油价格上涨的部分原因是俄罗斯和乌克兰之间的冲突对全球大宗商品和金融市场的影响，以及某些国家对俄罗斯实施的经济和贸易制裁。任何此类波动和中断也可能放大我们2021年年度报告Form 10-K第1A项“风险因素”中描述的其他风险的影响。
| 32 |
公司的运营可能受到其无法控制的自然或人为原因的干扰。
公司的运营受到其无法控制的自然或人为原因的干扰，包括飓风、严重风暴、洪水、热浪、其他形式的恶劣天气、野火、环境温度上升、海平面上升、战争、事故、 内乱、政治事件、火灾、地震、系统故障、网络威胁、恐怖行为以及流行病或大流行疾病 ，其中一些可能受到气候变化的影响，其中任何一种都可能导致暂停运营或对人或自然环境造成损害。其中任何一项都可能对公司的经营业绩或财务状况产生重大不利影响。
增加对环境、社会和治理(ESG)问题的关注可能会影响我们的业务。
增加对ESG问题的 关注，包括与气候变化和可持续发展相关的问题，增加对公司解决ESG问题的社会、投资者和立法压力，以及潜在客户使用我们产品的替代品，可能会导致成本增加， 对我们产品的需求减少，利润减少，调查和诉讼增加或威胁，对我们的股价和资本市场准入产生负面影响，并损害我们的声誉。例如，对气候变化的日益关注可能导致对我们碳氢化合物产品的需求变化，以及针对公司的额外政府调查和私人诉讼或威胁。
经济不确定性可能会影响我们获得资本的机会和/或增加此类资本的成本。
全球经济状况继续动荡和不确定，原因包括消费者对未来经济状况的信心、对衰退和贸易战的担忧、能源价格、利率波动、消费信贷的可获得性和成本、政府刺激计划的可获得性和时机、失业率、通胀上升和税率。这些情况仍然是不可预测的，并给我们未来筹集资金的能力带来了不确定性。如果所需资金在未来无法获得或成本更高，可能会对我们的业务、运营结果和财务状况产生重大不利影响 。
出售大量普通股可能会导致我们普通股的价格下跌，并使 我们未来更难出售股权。
我们 已根据S-3注册表登记了19,905,736股普通股的转售，普通股约占我们已发行普通股的77.5%。此类普通股可以立即在公开市场上转售，不受限制。登记股票代表了我们普通股的大量股份，如果同时或同时在市场上出售，可能会显著压低我们普通股在此期间的市场价格 注册声明仍然有效，还可能影响我们未来以我们认为合理或适当的时间和价格筹集股权资本的能力。
我们的股价从历史上看一直是波动的，而且很可能会继续波动。
我们的 股票在纳斯达克资本市场上交易，代码为“USEG”。在过去的52周里，我们的普通股交易价格高达每股13.92美元，低至每股2.91美元。我们预计，由于各种因素，包括我们无法控制的因素，我们的普通股将继续受到广泛波动的影响。这些因素包括：
| ● | 石油和天然气商品市场的价格波动； | |
| ● | 在我们的钻井、重完井和作业活动中出现变化 ； | |
| ● | 任何一天我们的普通股交易量相对较小； | |
| ● | 关键人员增聘或离职； | |
| ● | 立法和法规改革；以及 | |
| ● | 国家和全球经济前景的变化。 |
| 33 |
股市最近经历了较大的价格和成交量波动，石油和天然气价格大幅下跌。 这些波动特别影响到像我们这样的石油和天然气公司证券的市场价格。
我们的公司注册证书规定由我们承担高级管理人员和董事的费用并限制他们的责任，这 可能会导致我们的重大成本并损害我们股东的利益，因为公司资源可能会为高级管理人员或董事的利益而花费 。
我们的公司注册证书规定的赔偿如下：“在适用法律允许的最大范围内，由于同样的法律存在或以后可能被修改，[公司]应对已成为或已成为任何受威胁、待决或已完成的诉讼、诉讼或程序的一方或以其他方式卷入任何威胁、待决或已完成的诉讼、诉讼或程序的每一个人进行赔偿并使其不受伤害。行政或调查(“诉讼”)，因为他或她是或曾经是董事 或[公司]的高级职员，或当董事或[公司]的高级职员时，应[公司]的要求，作为另一公司或合伙企业、合资企业、信托、其他企业或非营利实体的 董事的高级职员、雇员或代理人而服务，包括与员工福利计划有关的服务(“受弥偿人”)，无论该诉讼的依据是指控是以董事、高级职员、雇员或代理人的官方身份，还是以董事、高级职员、雇员或代理人的任何其他身份，针对该受赔人因该诉讼而合理地招致的所有责任和损失以及费用(包括但不限于律师费、判决、罚款、ERISA消费税和罚金以及为达成和解而支付的金额) 。[公司]应在适用法律不禁止的范围内，最大限度地支付被赔付人在最终处分前为诉讼辩护或以其他方式参与诉讼而发生的费用(包括律师费)；但 但在适用法律要求的范围内，此类费用只能在收到承诺后由被赔付人或其代表在诉讼最终处置之前支付。, 如最终裁定受弥偿人无权根据[公司注册证书]或以其他方式获得弥偿，则偿还所有如此垫付的款项。“
我们对高级职员和董事进行赔偿的义务可能会阻止股东对我们的高级职员或董事提起诉讼 ，因为他们违反了受托责任。这些规定还可能降低针对我们的高级管理人员和董事的衍生品诉讼的可能性，即使此类诉讼如果成功，可能会使我们和我们的股东受益。此外，如果我们根据这些赔偿条款向我们的 高级管理人员和董事支付和解费用和损害赔偿金，股东的投资可能会受到不利影响。
我们 已被告知，美国证券交易委员会认为，根据联邦证券法产生的责任的赔偿违反了证券法中所表达的公共政策，因此不可强制执行。如果董事、高级职员或控制人因我们的活动而对根据联邦证券法产生的责任 提出赔偿要求，但我们支付董事、高级职员或控制人为成功抗辩任何诉讼、诉讼或诉讼而招致或支付的费用除外，我们将(除非我们的律师认为该问题已通过控制先例解决)提交具有适当管辖权的 法院。我们的赔偿是否违反证券法中所表达的公共政策，并将以此类问题的最终裁决为准。如果发生这件事，与此相关的法律程序可能会非常昂贵，并可能导致我们收到负面宣传，这两个因素都可能大幅降低市场 和我们股票的价格。
我们的公司注册证书包含一项特定条款，限制董事对公司和公司股东造成的金钱损害的责任，并要求在某些情况下，我们对高级管理人员、董事和员工进行赔偿。
根据特拉华州法律，我们董事、高级管理人员和员工的金钱责任受到限制，并且存在对他们的赔偿 权利，这可能会导致我们的巨额支出，并可能阻碍针对我们的董事、高级管理人员和员工的诉讼。
我们的公司注册证书包含一项特定条款，该条款限制了我们的董事对公司和公司股东造成的金钱损害的责任，包括由于违反他们的受托责任而造成的损害，但在特拉华州公司法不允许的例外情况下除外。根据我们与高管和董事签订的雇佣和聘用协议，以及根据赔偿协议，我们还负有合同赔偿义务。 上述赔偿义务可能会导致我们产生巨额支出，以支付本公司可能无法追回的针对我们董事和高级管理人员的和解或损害赔偿的费用。这些条款和由此产生的成本也可能会阻止我们因违反受托责任而对我们的董事和高级管理人员提起诉讼，并可能同样阻止我们的股东对我们的董事和高级管理人员提起衍生品诉讼，即使此类诉讼如果成功，可能会 以其他方式使我们和我们的股东受益。
| 34 |
反收购条款可能会阻碍对公司的收购。
特拉华州公司法(DGCL)的某些条款具有反收购效力，并可能禁止非协商合并或其他 业务合并，尽管我们的公司注册证书规定我们不受DGCL第203条 的约束，该条款涉及对与利益相关股东的业务合并的某些限制。这些规定旨在 鼓励任何有意收购本公司的人士与我们的董事就此类交易进行谈判并获得其批准。因此，这些条款中的某些条款可能会阻碍未来对本公司的收购，包括股东可能会获得溢价的收购 。此外，我们还可以授权“空白支票” 优先股，这些优先股可以由我们的董事会发行，无需股东批准，并且可能包含投票、清算、分红 和其他优于我们普通股的权利。
反收购 我们的公司注册证书和我们修订和重新修订的章程中的条款，以及特拉华州法律的条款，可能会阻止、推迟或阻止我们公司控制权的变更或我们管理层的变更，从而压低我们普通股的交易价格 。
我们的公司注册证书以及修订和重新修订的章程和特拉华州法律包含可能阻止、推迟或阻止 股东可能认为有利的合并、收购或其他控制权变更的条款，包括您可能 以其他方式获得您的普通股溢价的交易。这些规定还可能阻止或推迟我们的股东更换或撤换我们管理层的尝试。我们的公司治理文件包括以下条款：
| ● | 分类董事会，由此我们的董事会分为三级，每一级交错任职 三年； | |
| ● | 仅以正当理由罢免董事； | |
| ● | 要求在我们的股东会议上提前通知股东的业务建议，并提名我们董事会的选举候选人 ； | |
| ● | 授权 空白支票优先股，可以发行具有投票权、清算、股息和其他高于我们普通股的权利； 和 | |
| ● | 限制董事和高级管理人员的责任，并为其提供赔偿。 |
我们的公司注册证书或修订和重新修订的章程或特拉华州法律中任何具有延迟或威慑控制权变更效果的条款 都可能限制我们的股东从他们持有的普通股获得溢价的机会，并且 还可能影响一些投资者愿意为我们的普通股支付的价格。
上述条款和反收购措施的存在可能会限制投资者未来可能愿意为我们的普通股支付的价格。它们还可以阻止对我们公司的潜在收购者，从而降低 您在收购中获得普通股溢价的可能性。
我们的公司注册证书包含独家论坛条款，可能会阻止针对我们和我们的董事和高级管理人员的诉讼。
我们的公司注册证书规定，除非公司书面同意选择替代法院，否则特拉华州衡平法院将是(I)代表公司提起的任何派生诉讼或诉讼，(Ii)任何声称公司现任或前任董事、高管、员工或股东违反对公司或公司股东的受信责任的索赔的唯一和独家论坛，(Iii)根据特拉华州一般公司法的任何规定提出索赔的任何诉讼，我们的公司注册证书或章程，或(Iv)任何主张受内务原则管辖的索赔的诉讼。
在我们的公司注册证书中选择法院条款并不意味着我们不遵守联邦证券法律及其规则和条例所规定的义务。此外，该条款不适用于为执行《交易法》或《证券法》所规定的义务或责任而提起的诉讼。《交易法》第27条规定，联邦法院对所有为执行《交易法》或其规则和条例所规定的任何义务或责任而提起的诉讼享有专属联邦管辖权，而《证券法》第22条规定，联邦法院和州法院对为执行《证券法》或其规定和规定所规定的义务或责任而提起的诉讼具有同时管辖权。因此，州法院和联邦法院都有管辖权受理《证券法》下的索赔。
| 35 |
尽管如此，为了避免不得不在多个司法管辖区提起诉讼，以及不同法院做出不一致或相反裁决的威胁等考虑因素，我们的公司注册证书规定，除非公司同意，否则美国联邦区法院将是解决根据证券法提出的任何诉因的独家论坛。然而， 法院是否会执行这样的规定还存在不确定性。虽然特拉华州法院已经确定我们的公司注册证书中所包含的类型的法院条款的选择在表面上是有效的，但股东仍然可以寻求在我们的独家法院条款中指定的地点以外的地点提出索赔。在这种情况下，在适用的范围内，我们 希望大力维护我们的独家论坛条款的有效性和可执行性。这可能需要与在其他司法管辖区解决此类诉讼相关的额外费用，并且不能保证这些规定将由这些其他司法管辖区的法院执行 。
这些排他性法院条款可能会限制公司股东在司法法院提出索赔的能力，这些股东 认为有利于与公司或公司董事或高管发生纠纷，这可能会阻止此类针对公司和公司董事和高管的诉讼。或者，如果法院发现这些排他性法院的一项或多项规定不适用于上述一种或多种特定类型的诉讼或诉讼程序，或无法强制执行，则我们可能会在其他司法管辖区或法院解决此类问题时产生额外费用，这可能会对我们的业务、财务状况或运营结果产生实质性和不利的影响。
第 项2.股权证券的未登记销售和募集资金的使用。
销售未注册证券
在截至2022年6月30日的季度以及从2022年7月1日至本报告的提交日期 期间，未出售任何未注册证券。
第 项3.高级证券违约。
不适用 。
第 项4.矿山安全信息披露
不适用 。
第 项5.其他信息。
不适用 。
物品 6.展示
| 通过引用并入 | ||||||||||||
| 附件 编号： | 描述 | 表格 | 文件 第 | 展品 | 提交日期 | 兹存档/提供 | ||||||
| 3.1 | 向特拉华州国务卿提交并于2022年8月3日生效的转换证书 | 8-K | 000-06814 | 3.1 | 8/4/2022 | |||||||
| 3.2 | 特拉华州美国能源公司注册证书，提交给特拉华州国务卿并于2022年8月3日生效 | 8-K | 000-06814 | 3.2 | 8/4/2022 | |||||||
| 3.3 | 美国特拉华州能源公司章程修订和重新修订，2022年8月3日生效 | 8-K | 000-06814 | 3.3 | 8/4/2022 | |||||||
| 3.4 | 怀俄明州转学证书，2022年8月3日生效 | 8-K | 000-06814 | 3.4 | 8/4/2022 | |||||||
| 10.1† | 2022年5月5日美国能源公司和瑞安·L·史密斯之间的雇佣协议 | 8-K | 000-06814 | 10.1 | 5/5/2022 | |||||||
| 10.2† | 美国能源公司2022年股权激励计划 | 8-K | 000-06814 | 10.1 | 6/21/2022 | |||||||
| 10.3# | 买卖协议日期为2020年6月29日，买方为美国能源公司，卖方为ETXENERGY，LLC。 | 8-K | 000-06814 | 10.1 | 6/30/2022 | |||||||
| 10.4 | 美国能源公司和Firstbank Southwest作为行政代理于2022年7月26日签署的借款基数增加函协议 | 8-K | 000-06814 | 10.3 | 7/28/2022 | |||||||
| 31.1* | 根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条认证首席执行官和首席财务官 | X | ||||||||||
| 32.1♦ | 根据规则第13a-14(B)条核证行政总裁和财务总监 | X | ||||||||||
| 99.1 | 美国能源公司(怀俄明州的一家公司)转换为美国能源公司(特拉华州的一家公司)的计划，日期为2022年7月27日，2022年8月3日生效 | 8-K | 000-06814 | 99.1 | 8/4/2022 | |||||||
| 101.INS | 内联 XBRL实例文档-实例文档不显示在交互数据文件中，因为其XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中 | X | ||||||||||
| 101.SCH* | XBRL 架构文档 | X | ||||||||||
| 101.CAL* | XBRL 计算链接库文档 | X | ||||||||||
| 101.DEF* | XBRL 定义Linkbase文档 | X | ||||||||||
| 101.LAB* | XBRL 标签Linkbase文档 | X | ||||||||||
| 101.PRE* | XBRL 演示文稿Linkbase文档 | X | ||||||||||
| 104* | 本季度报告封面的表格10-Q的内联XBRL，包含在附件101内联XBRL文档集中 | X | ||||||||||
| * | 随函存档。 |
| † | 附件 构成管理合同或补偿计划或协议。 |
| ♦ | 随函提供。 |
#根据S-K条例第601(A)(5)项，某些附表、证物、附件和类似附件已被省略。任何遗漏的时间表或展品的副本将应要求补充提供给美国证券交易委员会；但条件是，美国能源公司可根据经修订的1934年《证券交易法》第24b-2条要求对如此提供的任何时间表或展品进行保密处理。
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签名
根据1934年《证券交易法》第13或15(D)节的要求，注册人已正式安排由正式授权的以下签署人代表注册人签署本报告。
| 美国 能源公司 | ||
| 日期： 2022年8月11日 | By: | /s/ 瑞安·L·史密斯 |
| Ryan L.Smith，首席执行官兼首席财务官 (首席执行官兼首席财务和会计官) | ||
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