10-Q
真的错误P2Y0001575515--01-01Q20001575515SFM：礼品卡收入成员2022-07-030001575515Sfm:TwoThousandThirteenStockIncentivePlanMemberSFM：3月15日2,000和2成员美国公认会计准则：绩效共享成员2022-01-032022-07-030001575515Sfm:TwoThousandThirteenStockIncentivePlanMemberSFM：3月15日2,000和2成员美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2022-01-032022-07-030001575515US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-01-042021-07-040001575515Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-04-040001575515美国公认会计准则：绩效共享成员2021-07-040001575515US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-04-052021-07-040001575515美国-GAAP：与客户签订合同的收入SFM：易腐烂成员美国公认会计准则：产品集中度风险成员2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2022-07-030001575515SFM：AmendedAndRestatedCreditAgreement成员2022-07-030001575515Sfm:TwoThousandThirteenStockIncentivePlanMember2022-01-032022-07-030001575515SFM：AmendedAndRestatedCreditAgreement成员2022-04-042022-07-030001575515Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-01-020001575515美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-04-042022-07-030001575515Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2021-01-042021-07-040001575515美国公认会计准则：绩效共享成员SFM：2万9千名成员2022-01-032022-07-030001575515Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-030001575515美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-01-032022-07-030001575515SFM：礼品卡收入成员2022-01-020001575515美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2022-04-042022-07-030001575515SRT：最大成员数美国公认会计准则：绩效共享成员2018-03-012018-03-310001575515Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2021-07-040001575515美国公认会计准则：绩效共享成员SFM：2万2千名成员2022-01-032022-07-030001575515美国-公认会计准则：员工股票期权成员2022-01-032022-07-030001575515美国公认会计准则：绩效共享成员2022-04-042022-07-030001575515SFM：易腐烂成员2022-04-042022-07-030001575515美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-07-040001575515Sfm:MarchThreeTwoThousandTwentyOneShareRepurchaseProgramMember2022-07-030001575515SFM：6月7日2,000和22,000成员美国-公认会计准则：员工股票期权成员Sfm:AwardsGrantedUnderTheTwoThousandTwentyTwoIncentivePlanMember2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：SecuredDebt成员美国公认会计准则：老年人连任成员SFM：AmendedAndRestatedCreditAgreement成员2022-07-030001575515US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：SecuredDebt成员美国公认会计准则：老年人连任成员2022-07-030001575515美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2022-01-032022-07-030001575515美国公认会计准则：现金流量对冲成员2022-07-030001575515Us-gaap:PrepaidExpensesAndOtherCurrentAssetsMember2022-07-030001575515美国-公认会计准则：员工股票期权成员Sfm:AwardsGrantedUnderTheTwoThousandTwentyTwoIncentivePlanMember2022-01-032022-07-030001575515Sfm:TwoThousandThirteenStockIncentivePlanMember美国-公认会计准则：员工股票期权成员SFM：3月20日一千二百名成员2022-01-032022-07-030001575515SFM：3月2,000，18名成员美国公认会计准则：绩效共享成员2022-07-030001575515美国-GAAP：与客户签订合同的收入SFM：不朽成员美国公认会计准则：产品集中度风险成员2021-04-052021-07-040001575515SFM：CurrentCreditFacilityAgreement成员美国-GAAP：SecuredDebt成员美国公认会计准则：老年人连任成员Us-gaap:SecuredOvernightFinancingRateSofrOvernightIndexSwapRateMember2022-01-032022-07-0300015755152022-08-010001575515美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2021-04-052021-07-040001575515US-GAAP：InterestRateSwapMember2022-01-020001575515美国公认会计准则：绩效共享成员2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：SecuredDebt成员SFM：FormerRevolvingCreditFacilityMember美国公认会计准则：老年人连任成员2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2021-01-042021-07-040001575515SFM：易腐烂成员2022-01-032022-07-030001575515US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-01-0300015755152021-04-052021-07-040001575515Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2022-01-020001575515US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberUS-GAAP：InterestRateSwapMember美国-公认会计准则：其他当前资产成员2022-07-030001575515US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-01-020001575515美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2021-04-052021-07-040001575515美国公认会计准则：次要事件成员2022-07-042022-08-0100015755152022-01-042022-07-030001575515SRT：最小成员数美国公认会计准则：绩效共享成员2019-12-302021-01-030001575515美国公认会计准则：绩效共享成员2021-01-042021-07-040001575515Sfm:TwoThousandThirteenStockIncentivePlanMember美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2022-01-032022-07-030001575515美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-01-030001575515美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-04-030001575515美国公认会计准则：绩效共享成员2021-01-042021-07-040001575515Sfm:MarchTwoTwoThousandTwentyTwoShareRepurchaseProgramMember2022-03-020001575515Sfm:TwoThousandThirteenStockIncentivePlanMember美国公认会计准则：绩效共享成员2022-01-032022-07-030001575515美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-07-030001575515美国-公认会计准则：远期合同成员2022-07-030001575515SFM：易腐烂成员2021-01-042021-07-040001575515SRT：最小成员数美国公认会计准则：绩效共享成员2018-12-312019-12-290001575515Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2021-01-030001575515美国公认会计准则：绩效共享成员2021-04-052021-07-040001575515美国公认会计准则：绩效共享成员SFM：两千二百一十名成员2022-01-032022-07-030001575515SFM：6月7日2,000和22,000成员美国-GAAP：受限股票单位RSU成员Sfm:AwardsGrantedUnderTheTwoThousandTwentyTwoIncentivePlanMember2022-01-032022-07-0300015755152022-04-030001575515Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-07-040001575515SFM：易腐烂成员2021-04-052021-07-040001575515SFM：InterestExpenseIncomeNetMember2021-04-052021-07-040001575515美国-GAAP：SecuredDebt成员美国公认会计准则：老年人连任成员SFM：AmendedAndRestatedCreditAgreement成员SFM：Swingline LoanSubfacilyMembers2022-07-030001575515Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2022-01-032022-07-030001575515Sfm:TwoThousandThirteenStockIncentivePlanMember美国-GAAP：受限股票单位RSU成员SFM：3月20日一千二百名成员2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：SecuredDebt成员Us-gaap:SecuredOvernightFinancingRateSofrOvernightIndexSwapRateMemberSFM：AmendedAndRestatedCreditAgreement成员2022-01-032022-07-030001575515美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-04-052021-07-040001575515美国公认会计准则：绩效共享成员2022-04-042022-07-030001575515Sfm:TwoThousandThirteenStockIncentivePlanMember美国-公认会计准则：员工股票期权成员2022-01-032022-07-030001575515US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-07-040001575515US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-01-032022-07-0300015755152022-01-032022-07-030001575515US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-07-030001575515Us-gaap:PrepaidExpensesAndOtherCurrentAssetsMember2022-01-020001575515SFM：不朽成员2021-01-042021-07-040001575515美国-GAAP：与客户签订合同的收入SFM：不朽成员美国公认会计准则：产品集中度风险成员2021-01-042021-07-0400015755152022-07-030001575515Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2022-07-030001575515美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-07-030001575515美国-公认会计准则：员工股票期权成员2021-04-052021-07-040001575515US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：SecuredDebt成员美国公认会计准则：老年人连任成员2022-01-032022-07-030001575515美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-07-040001575515美国-公认会计准则：会计标准更新202101成员2022-04-0300015755152022-07-042022-08-010001575515Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-07-030001575515SFM：CurrentCreditFacilityAgreement成员美国-GAAP：SecuredDebt成员美国公认会计准则：老年人连任成员SFM：SecuredOvernightFinancingRateMember2022-01-032022-07-030001575515SFM：不朽成员2022-04-042022-07-030001575515美国-GAAP：SecuredDebt成员SFM：FormerRevolvingCreditFacilityMember美国公认会计准则：老年人连任成员2022-01-020001575515美国-GAAP：与客户签订合同的收入SFM：易腐烂成员美国公认会计准则：产品集中度风险成员2021-01-042021-07-040001575515美国-GAAP：与客户签订合同的收入SFM：易腐烂成员美国公认会计准则：产品集中度风险成员2021-04-052021-07-040001575515美国-GAAP：与客户签订合同的收入美国公认会计准则：产品集中度风险成员2022-01-032022-07-030001575515SFM：不朽成员2021-04-052021-07-040001575515SRT：最小成员数美国公认会计准则：绩效共享成员2018-03-012018-03-310001575515US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-04-0400015755152021-07-040001575515美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-01-020001575515SFM：两千二百二十二名成员美国公认会计准则：绩效共享成员2022-01-032022-07-030001575515美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-01-042021-07-040001575515US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-04-042022-07-030001575515美国-公认会计准则：远期合同成员2017-12-310001575515US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-04-030001575515美国公认会计准则：绩效共享成员2022-07-030001575515美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2022-01-032022-07-030001575515SRT：最大成员数美国公认会计准则：绩效共享成员2022-01-032022-07-030001575515Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-04-052021-07-0400015755152022-04-042022-07-030001575515Sfm:SuperiorCourtOfStateOfCaliforniaAndCountyOfLosAngelesMember2010-04-132010-04-130001575515Sfm:MarchTwoTwoThousandTwentyTwoShareRepurchaseProgramMember2022-01-032022-07-030001575515美国-公认会计准则：员工股票期权成员2022-01-032022-07-030001575515SFM：InterestExpenseIncomeNetMember2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：受限股票单位RSU成员SRT：最小成员数2022-01-032022-07-030001575515Sfm:MarchTwoTwoThousandTwentyTwoShareRepurchaseProgramMember2022-07-030001575515美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-04-040001575515SRT：最大成员数美国公认会计准则：绩效共享成员2018-12-312019-12-290001575515Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-04-042022-07-030001575515SRT：最大成员数美国公认会计准则：绩效共享成员2019-12-302021-01-030001575515Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-042021-07-040001575515美国-公认会计准则：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-01-020001575515美国-GAAP：与客户签订合同的收入SFM：不朽成员美国公认会计准则：产品集中度风险成员2022-01-032022-07-030001575515美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-04-040001575515SFM：InterestExpenseIncomeNetMember2021-01-042021-07-040001575515Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-04-030001575515美国公认会计准则：绩效共享成员2021-04-052021-07-0400015755152022-01-020001575515SFM：InterestExpenseIncomeNetMember2022-04-042022-07-030001575515SFM：营养栏供应商成员2022-04-042022-07-030001575515美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-01-030001575515美国公认会计准则：绩效共享成员Sfm:AwardsGrantedUnderTheTwoThousandTwentyTwoIncentivePlanMember2022-01-032022-07-030001575515美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-01-020001575515Sfm:MarchThreeTwoThousandTwentyOneShareRepurchaseProgramMember2022-03-020001575515SRT：最小成员数美国公认会计准则：绩效共享成员2022-01-032022-07-0300015755152021-04-040001575515美国-公认会计准则：员工股票期权成员2022-07-030001575515美国-GAAP：SecuredDebt成员美国公认会计准则：老年人连任成员SFM：FormerRevolvingCreditFacilityMember2018-03-270001575515美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-01-032022-07-030001575515美国公认会计准则：绩效共享成员2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2022-04-042022-07-030001575515美国-GAAP：SecuredDebt成员美国公认会计准则：老年人连任成员SFM：AmendedAndRestatedCreditAgreement成员2022-01-032022-07-0300015755152021-01-042021-07-040001575515美国-GAAP：与客户签订合同的收入SFM：不朽成员美国公认会计准则：产品集中度风险成员2022-04-042022-07-030001575515美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-04-042022-07-030001575515Sfm:AwardsGrantedUnderTheTwoThousandTwentyTwoIncentivePlanMember2022-07-030001575515US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：SecuredDebt成员美国公认会计准则：老年人连任成员SFM：AmendedAndRestatedCreditAgreement成员2022-03-250001575515美国-公认会计准则：员工股票期权成员2021-01-042021-07-040001575515美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-01-020001575515Sfm:TwoThousandThirteenStockIncentivePlanMember美国公认会计准则：绩效共享成员SFM：3月20日一千二百名成员2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：与客户签订合同的收入SFM：易腐烂成员美国公认会计准则：产品集中度风险成员2022-04-042022-07-030001575515美国-公认会计准则：员工股票期权成员2021-01-042021-07-040001575515美国-GAAP：受限股票单位RSU成员Sfm:AwardsGrantedUnderTheTwoThousandTwentyTwoIncentivePlanMember2022-01-032022-07-030001575515Sfm:TwoThousandThirteenStockIncentivePlanMemberSFM：3月15日2,000和2成员美国-公认会计准则：员工股票期权成员2022-01-032022-07-030001575515美国-公认会计准则：员工股票期权成员2022-04-042022-07-030001575515SFM：CurrentCreditFacilityAgreement成员美国-GAAP：SecuredDebt成员Us-gaap:SecuredOvernightFinancingRateSofrOvernightIndexSwapRateMember2022-01-032022-07-030001575515Us-gaap:ShareBasedCompensationAwardTrancheTwoMember美国-公认会计准则：员工股票期权成员2022-01-032022-07-030001575515SFM：不朽成员2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2021-07-040001575515SFM：礼品卡收入成员2022-01-032022-07-030001575515SRT：最大成员数美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：SecuredDebt成员美国公认会计准则：老年人连任成员SRT：最小成员数SFM：AmendedAndRestatedCreditAgreement成员2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：与客户签订合同的收入美国公认会计准则：产品集中度风险成员2021-01-042021-07-040001575515US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美国公认会计准则：应计负债成员US-GAAP：InterestRateSwapMember2022-01-020001575515美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-04-052021-07-040001575515美国-GAAP：SecuredDebt成员美国公认会计准则：老年人连任成员Us-gaap:SecuredOvernightFinancingRateSofrOvernightIndexSwapRateMemberSFM：AmendedAndRestatedCreditAgreement成员2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：与客户签订合同的收入美国公认会计准则：产品集中度风险成员2021-04-052021-07-0400015755152021-01-030001575515美国-GAAP：SecuredDebt成员SRT：最大成员数美国公认会计准则：老年人连任成员SFM：AmendedAndRestatedCreditAgreement成员2022-01-032022-07-030001575515SFM：6月7日2,000和22,000成员美国公认会计准则：绩效共享成员Sfm:AwardsGrantedUnderTheTwoThousandTwentyTwoIncentivePlanMember2022-01-032022-07-030001575515US-GAAP：InterestRateSwapMember2022-07-030001575515美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-07-030001575515SFM：AmendedAndRestatedCreditAgreement成员2022-01-032022-07-030001575515Sfm:MarchThreeTwoThousandTwentyOneShareRepurchaseProgramMember2022-01-032022-07-030001575515美国-GAAP：与客户签订合同的收入美国公认会计准则：产品集中度风险成员2022-04-042022-07-030001575515Sfm:MarchTwoTwoThousandTwentyTwoShareRepurchaseProgramMember2024-12-312024-12-310001575515美国-GAAP：受限股票单位RSU成员2021-01-042021-07-040001575515美国-公认会计准则：优质费率成员美国-GAAP：SecuredDebt成员美国公认会计准则：老年人连任成员SFM：AmendedAndRestatedCreditAgreement成员2022-01-032022-07-030001575515Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2022-01-032022-07-030001575515SFM：2万9千名成员美国公认会计准则：绩效共享成员2022-07-030001575515美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-01-042021-07-040001575515SFM：3月2,000，18名成员美国公认会计准则：绩效共享成员2022-01-032022-07-030001575515美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-04-030001575515美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2022-07-030001575515Sfm:AwardsGrantedUnderTheTwoThousandTwentyTwoIncentivePlanMember2022-01-032022-07-03SFM：交换SFM：对冲Xbrli：纯SFM：州Xbrli：共享SFM：被告SFM：细分市场ISO 4217：美元Xbrli：共享ISO 4217：美元SFM：商店

 

美国

美国证券交易委员会

华盛顿特区，20549

表格10-Q

 

☒

根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条规定的季度报告

 

截至本季度末7月3日，2022

或

 

☐

根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条提交的过渡报告

 

关于从到的过渡期

委托文件编号：001-36029

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1575515/000095017022014247/img143170619_0.jpg 

Sprouts农贸市场公司

(注册人的确切姓名载于其章程)

 

特拉华州

32-0331600

(述明或其他司法管辖权

公司或组织)

(税务局雇主

识别号码)

 

东大街5455号, 111号套房

凤凰城, 亚利桑那州 85054

(主要执行机构地址和邮政编码)

(480) 814-8016

(注册人的电话号码，包括区号)

根据该法第12(B)条登记的证券：

 

每个班级的标题

 

交易代码

注册的每个交易所的名称

 

普通股，面值0.001美元

SFM

纳斯达克全球精选市场

 

用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年《证券交易法》第13条或15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。是 ☒ No ☐

用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是 ☒ No ☐

用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。

 

大型加速文件服务器

☒

加速文件管理器

☐

 

 

 

 

非加速文件服务器

☐

规模较小的报告公司

☐

 

 

 

 

 

 

新兴成长型公司

☐

 

如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易所法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐

用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如《交易法》第12b-2条所定义)。是☐ No ☒

截至2022年8月1日，注册人拥有107,455,274普通股，每股面值0.001美元，已发行。

 

 

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

Form 10-Q季度报告

截至2022年7月3日的季度

目录

 

 

页面

第一部分-财务信息

 

 

 

项目1.财务报表

4

 

 

 

 

截至2022年7月3日(未经审计)和2022年1月2日的合并资产负债表

4

 

 

 

 

2022年7月3日和2021年7月4日终了的13周和26周合并损益表(未经审计)

5

 

 

 

 

截至2022年7月3日和2021年7月4日的13周和26周综合全面收益表(未经审计)

6

 

 

 

 

截至2022年7月3日和2021年7月4日的13周和26周股东权益合并报表(未经审计)

7

 

 

 

 

截至2022年7月3日和2021年7月4日的26周综合现金流量表(未经审计)

9

 

 

 

 

未经审计的合并财务报表附注

10

 

 

项目2.管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析

23

 

 

第3项关于市场风险的定量和定性披露。

37

 

 

项目4.控制和程序

37

 

 

第二部分--其他资料

 

 

 

项目1.法律诉讼

38

 

 

第1A项。风险因素。

38

 

 

第二项股权证券的未登记销售和募集资金的使用。

39

 

 

项目6.展品。

40

 

 

签名

41

 

 

 

前瞻性陈述

这份关于Form 10-Q的季度报告包含涉及重大风险和不确定性的“前瞻性陈述”。本季度报告中包含的非纯粹历史性的10-Q表季报中包含的前瞻性表述，是根据1933年证券法(经修订)第27A条(简称“证券法”)和1934年证券交易法(经修订)第21E条(简称“交易法”)的定义作出的，包括但不限于有关我们的预期、信念、意图、战略、未来运营、未来财务状况、未来收入、预计支出以及管理计划和目标的声明。在某些情况下，您可以通过“预期”、“相信”、“估计”、“预期”、“打算”、“可能”、“可能”、“计划”、“项目”、“将”、“将”、“应该”、“可能”、“可以”、“可以”、“预测”、“潜在”、“继续”、“目标”或这些术语的否定等术语来识别前瞻性陈述，以及旨在识别前瞻性陈述的类似表述。然而，并不是所有的前瞻性陈述都包含这些识别词语。这些前瞻性陈述反映了我们目前对未来事件的看法，涉及已知的风险、不确定因素和其他因素，可能会导致我们的实际结果、活动水平、业绩或成就与前瞻性陈述中明示或暗示的大不相同。可能导致或导致这种差异的因素包括但不限于本Form 10-Q季度报告中题为“风险因素”的部分讨论的那些因素、我们截至2022年1月2日的财政年度Form 10-K年度报告以及我们提交给美国证券交易委员会的其他文件。更有甚者, 此类前瞻性陈述仅说明截至本报告之日。除法律另有规定外，我们没有义务更新任何前瞻性陈述，以反映此类陈述发布之日之后的事件或情况。

如本季度报告中所述，除文意另有所指外，凡提及“公司”、“Sprouts”、“Sprouts Farmers Market”、“We”、“Us”和“Our”时，均指Sprouts Farmers Market，Inc.及其子公司。

 

 

 

 

第I部分-融资IAL信息

项目1.融资ALI报表

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并B配额单

(未经审计)

(单位为千，不包括每股和每股金额)

 

 

 

July 3, 2022

 

 

2022年1月2日

 

资产

 

 

 

 

 

 

流动资产：

 

 

 

 

 

 

现金和现金等价物

 

$

288,965

 

 

$

245,287

 

应收账款净额

 

 

13,260

 

 

 

21,574

 

盘存

 

 

292,862

 

 

 

265,387

 

预付费用和其他流动资产

 

 

49,520

 

 

 

35,468

 

流动资产总额

 

 

644,607

 

 

 

567,716

 

财产和设备，累计折旧后的净额

 

 

690,460

 

 

 

716,029

 

经营租赁资产，净额

 

 

1,083,183

 

 

 

1,072,019

 

无形资产，累计摊销净额

 

 

184,960

 

 

 

184,960

 

商誉

 

 

368,878

 

 

 

368,878

 

其他资产

 

 

15,236

 

 

 

13,513

 

总资产

 

$

2,987,324

 

 

$

2,923,115

 

负债和股东权益

 

 

 

 

 

 

流动负债：

 

 

 

 

 

 

应付帐款

 

$

173,687

 

 

$

145,901

 

应计负债

 

 

138,659

 

 

 

155,996

 

应计薪金和福利

 

 

48,222

 

 

 

58,743

 

经营租赁负债的当期部分

 

 

153,651

 

 

 

151,755

 

融资租赁负债的当期部分

 

 

1,130

 

 

 

1,078

 

流动负债总额

 

 

515,349

 

 

 

513,473

 

长期经营租赁负债

 

 

1,101,148

 

 

 

1,095,909

 

长期债务和融资租赁负债

 

 

259,219

 

 

 

259,656

 

其他长期负债

 

 

38,253

 

 

 

36,306

 

递延所得税负债

 

 

59,665

 

 

 

57,895

 

总负债

 

 

1,973,634

 

 

 

1,963,239

 

承付款和或有事项(附注7)

 

 

 

 

 

 

股东权益：

 

 

 

 

 

 

未指定优先股；$0.001票面价值；10,000,000股票
授权，不是已发行及已发行股份

 

 

—

 

 

 

—

 

普通股，$0.001票面价值；200,000,000授权股份，
   107,967,677已发行和已发行股票，2022年7月3日；
   111,114,374已发行和已发行股票，2022年1月2日

 

 

108

 

 

 

111

 

额外实收资本

 

 

715,331

 

 

 

704,701

 

累计其他综合收益(亏损)

 

 

193

 

 

 

(3,758

)

留存收益

 

 

298,058

 

 

 

258,822

 

股东权益总额

 

 

1,013,690

 

 

 

959,876

 

总负债和股东权益

 

$

2,987,324

 

 

$

2,923,115

 

 

附注是这些合并财务报表的组成部分。

4

 

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并状态收入项目

(未经审计)

(以千为单位，每股除外)

 

 

 

13周结束

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

净销售额

 

$

1,595,482

 

 

$

1,521,993

 

 

$

3,236,643

 

 

$

3,097,440

 

销售成本

 

 

1,015,125

 

 

 

971,912

 

 

 

2,044,538

 

 

 

1,961,185

 

毛利

 

 

580,357

 

 

 

550,081

 

 

 

1,192,105

 

 

 

1,136,255

 

销售、一般和行政费用

 

 

462,110

 

 

 

436,420

 

 

 

922,020

 

 

 

876,082

 

折旧和摊销(独家
折旧率包含在成本中
销售)

 

 

31,244

 

 

 

30,430

 

 

 

63,064

 

 

 

61,659

 

商店关闭和其他费用，净额

 

 

493

 

 

 

(419

)

 

 

870

 

 

 

1,629

 

营业收入

 

 

86,510

 

 

 

83,650

 

 

 

206,151

 

 

 

196,885

 

利息支出，净额

 

 

2,658

 

 

 

2,938

 

 

 

5,697

 

 

 

5,929

 

所得税前收入

 

 

83,852

 

 

 

80,712

 

 

 

200,454

 

 

 

190,956

 

所得税拨备

 

 

21,855

 

 

 

19,698

 

 

 

50,150

 

 

 

46,894

 

净收入

 

$

61,997

 

 

$

61,014

 

 

$

150,304

 

 

$

144,062

 

每股净收益：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

基本信息

 

$

0.57

 

 

$

0.52

 

 

$

1.37

 

 

$

1.22

 

稀释

 

$

0.57

 

 

$

0.52

 

 

$

1.36

 

 

$

1.22

 

加权平均流通股：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

基本信息

 

 

109,067

 

 

 

117,246

 

 

 

109,985

 

 

 

117,645

 

稀释

 

 

109,619

 

 

 

117,831

 

 

 

110,762

 

 

 

118,265

 

 

附注是这些合并财务报表的组成部分。

5

 

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并报表综合收益的

(未经审计)

(单位：千)

 

 

 

 

13周结束

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

净收入

 

$

61,997

 

 

$

61,014

 

 

$

150,304

 

 

$

144,062

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

其他综合收益(亏损)，税后净额

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

现金流的未实现收益(亏损)
套期保值活动，扣除所得税净额
    $778, $685, $2,018及$1,485

 

 

2,248

 

 

 

1,981

 

 

 

5,834

 

 

 

4,295

 

年净收益(亏损)的重新分类
现金流对冲至净收入、净利润
所得税的(美元)274), ($370), ($651) and ($740)

 

 

(792

)

 

 

(1,070

)

 

 

(1,883

)

 

 

(2,140

)

其他全面收益(亏损)合计

 

 

1,456

 

 

 

911

 

 

 

3,951

 

 

 

2,155

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

综合收益

 

$

63,453

 

 

$

61,925

 

 

$

154,255

 

 

$

146,217

 

 

附注是这些合并财务报表的组成部分。

6

 

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并报表股东权益

(未经审计)

(单位为千，不包括份额)

 

截至2022年7月3日的13周和26周

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

股票

 

 

普普通通
库存

 

 

其他内容
已缴入
资本

 

 

保留
收益

 

 

累计
其他
全面
收入(亏损)

 

 

总计
股东的
权益

 

2022年4月3日的余额

 

 

110,243,288

 

 

$

110

 

 

$

711,712

 

 

$

301,415

 

 

$

(1,263

)

 

$

1,011,974

 

净收入

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

61,997

 

 

 

—

 

 

 

61,997

 

其他全面收益(亏损)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

1,456

 

 

 

1,456

 

根据股票计划发行股份

 

 

122,060

 

 

 

—

 

 

 

155

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

155

 

普通股回购和注销

 

 

(2,397,671

)

 

 

(2

)

 

 

—

 

 

 

(65,354

)

 

 

—

 

 

 

(65,356

)

基于股份的薪酬

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

3,464

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

3,464

 

2022年7月3日的余额

 

 

107,967,677

 

 

$

108

 

 

$

715,331

 

 

$

298,058

 

 

$

193

 

 

$

1,013,690

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

股票

 

 

普普通通
库存

 

 

其他内容
已缴入
资本

 

 

保留
收益

 

 

累计
其他
全面
收入(亏损)

 

 

总计
股东的
权益

 

2022年1月2日的余额

 

 

111,114,374

 

 

$

111

 

 

$

704,701

 

 

$

258,822

 

 

$

(3,758

)

 

$

959,876

 

净收入

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

150,304

 

 

 

—

 

 

 

150,304

 

其他全面收益(亏损)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

3,951

 

 

 

3,951

 

根据股票计划发行股份

 

 

732,161

 

 

 

—

 

 

 

2,710

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

2,710

 

普通股回购和注销

 

 

(3,878,858

)

 

 

(3

)

 

 

—

 

 

 

(111,068

)

 

 

—

 

 

 

(111,071

)

基于股份的薪酬

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

7,920

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

7,920

 

2022年7月3日的余额

 

 

107,967,677

 

 

$

108

 

 

$

715,331

 

 

$

298,058

 

 

$

193

 

 

$

1,013,690

 

 

附注是这些合并财务报表的组成部分。

7

 

 

 

截至2021年7月4日的13周和26周

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

股票

 

 

普普通通
库存

 

 

其他内容
已缴入
资本

 

 

保留
收益

 

 

累计
其他
全面
收入(亏损)

 

 

总计
股东的
权益

 

2021年4月4日的余额

 

 

118,194,576

 

 

$

118

 

 

$

691,142

 

 

$

282,840

 

 

$

(7,230

)

 

$

966,870

 

净收入

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

61,014

 

 

 

—

 

 

 

61,014

 

其他全面收益(亏损)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

911

 

 

 

911

 

根据股票计划发行股份

 

 

136,905

 

 

 

—

 

 

 

365

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

365

 

普通股回购和注销

 

 

(3,150,649

)

 

 

(3

)

 

 

—

 

 

 

(84,272

)

 

 

—

 

 

 

(84,275

)

基于股份的薪酬

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

4,238

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

4,238

 

2021年7月4日的余额

 

 

115,180,832

 

 

$

115

 

 

$

695,745

 

 

$

259,582

 

 

$

(6,319

)

 

$

949,123

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

股票

 

 

普普通通
库存

 

 

其他内容
已缴入
资本

 

 

保留
收益

 

 

累计
其他
全面
收入(亏损)

 

 

总计
股东的
权益

 

2021年1月3日的余额

 

 

117,953,435

 

 

$

118

 

 

$

686,648

 

 

$

203,001

 

 

$

(8,474

)

 

$

881,293

 

净收入

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

144,062

 

 

 

—

 

 

 

144,062

 

其他全面收益(亏损)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

2,155

 

 

 

2,155

 

根据股票计划发行股份

 

 

508,014

 

 

 

—

 

 

 

1,246

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

1,246

 

普通股回购和注销

 

 

(3,280,617

)

 

 

(3

)

 

 

—

 

 

 

(87,481

)

 

 

—

 

 

 

(87,484

)

基于股份的薪酬

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

7,851

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

7,851

 

2021年7月4日的余额

 

 

115,180,832

 

 

$

115

 

 

$

695,745

 

 

$

259,582

 

 

$

(6,319

)

 

$

949,123

 

 

附注是这些合并财务报表的组成部分。

8

 

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并状态现金流项目

(未经审计)

(单位：千)

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

经营活动

 

 

 

 

 

 

净收入

 

$

150,304

 

 

$

144,062

 

将净收入与经营活动提供的现金净额进行调整：

 

 

 

 

 

 

折旧及摊销费用

 

 

64,856

 

 

 

63,152

 

经营租赁资产摊销

 

 

57,360

 

 

 

52,631

 

商店关闭和其他费用，净额

 

 

171

 

 

 

—

 

基于股份的薪酬

 

 

7,920

 

 

 

7,851

 

递延所得税

 

 

1,770

 

 

 

2,920

 

其他非现金项目

 

 

324

 

 

 

740

 

经营性资产和负债变动情况：

 

 

 

 

 

 

应收账款

 

 

11,389

 

 

 

14,685

 

盘存

 

 

(27,475

)

 

 

(19,873

)

预付费用和其他流动资产

 

 

(12,851

)

 

 

(13,679

)

其他资产

 

 

164

 

 

 

(4,363

)

应付帐款

 

 

32,877

 

 

 

23,653

 

应计负债

 

 

(318

)

 

 

(8,416

)

应计薪金和福利

 

 

(10,521

)

 

 

(28,587

)

经营租赁负债

 

 

(65,502

)

 

 

(58,131

)

其他长期负债

 

 

(1,505

)

 

 

660

 

经营活动的现金流

 

 

208,963

 

 

 

177,305

 

投资活动

 

 

 

 

 

 

购置财产和设备

 

 

(53,098

)

 

 

(39,421

)

用于投资活动的现金流

 

 

(53,098

)

 

 

(39,421

)

融资活动

 

 

 

 

 

 

融资租赁负债的偿付

 

 

(385

)

 

 

(333

)

递延融资成本的支付

 

 

(3,373

)

 

 

—

 

普通股回购

 

 

(111,071

)

 

 

(87,484

)

行使股票期权所得收益

 

 

2,710

 

 

 

1,246

 

用于融资活动的现金流

 

 

(112,119

)

 

 

(86,571

)

现金、现金等价物和限制性现金增加

 

 

43,746

 

 

 

51,313

 

期初现金、现金等价物和限制性现金

 

 

247,004

 

 

 

171,441

 

期末现金、现金等价物和限制性现金

 

$

290,750

 

 

$

222,754

 

 

 

 

 

 

 

 

补充披露现金流量信息

 

 

 

 

 

 

支付利息的现金

 

$

5,717

 

 

$

6,128

 

缴纳所得税的现金

 

 

46,257

 

 

 

49,071

 

以租赁资产换取新的经营租赁负债

 

 

68,668

 

 

 

60,074

 

 

 

 

 

 

 

 

补充披露非现金投资和融资活动

 

 

 

 

 

 

应付账款和应计负债中的财产和设备

 

$

10,934

 

 

$

11,771

 

 

附注是这些合并财务报表的组成部分。

9

 

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并后的注释财务报表

(未经审计)

1.陈述依据

Sprouts Farmers Market，Inc.是特拉华州的一家公司，通过其子公司作为一家健康的杂货店运营，提供独特的杂货体验，其特点是开放式布局，新鲜农产品位于商店的中心。该公司继续推出最新的健康、创新的产品，采用对生活方式友好的成分，如有机、植物性和无麸质。截至2022年7月3日，该公司经营378商店位于23各州。“公司”用于统称Sprouts Farmers Market，Inc.以及除文意另有所指的其子公司。

随附的未经审核综合财务报表包括根据美国公认的中期财务报表会计原则(“GAAP”)编制的本公司账目，并采用美国证券交易委员会在表格10-Q和S-X规则第10-01条中规定的格式。管理层认为，随附的综合财务报表反映了所有调整，包括正常的经常性调整，这些调整被认为是公平反映公司财务状况、经营业绩和所示期间现金流量所必需的。所有重要的公司间账户和交易都已在合并中注销。中期业绩不一定代表任何其他中期或整个财政年度的业绩。这些合并财务报表及其附注中包含的信息应与管理层对本文所包含的财务状况和经营结果的讨论和分析以及公司于2022年2月24日提交的Form 10-K年度报告中包括的截至2022年1月2日的财政年度(“2021财年”)的财务状况和经营结果的综合财务报表及其附注一起阅读。

年终资产负债表数据来自经审计的财务报表，但不包括公认会计准则要求的所有披露。

该公司在52周或53周的会计日历上报告其经营业绩，截止日期为最接近12月31日的周日。截至2023年1月1日的财年(简称2022财年)和2021财年为52周年度。除53周会计年度(其中第四季度为14周)外，该公司以13周为一个季度报告其经营业绩。

除非另有说明，否则所有美元金额都以千为单位。

 

 

10

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并财务报表附注

(未经审计)

 

2.主要会计政策摘要

收入确认

公司的履约义务在向客户转让货物时履行，这发生在销售点，客户的付款也在销售时到期。销售礼品卡的收益在销售时被记录为负债，并在客户赎回时确认为销售，公司履行了履行义务。公司的礼品卡不会过期。根据历史兑换率，一小部分相对稳定的礼品卡将永远不会被兑付，称为“破损”。预计损毁收入是根据实际礼品卡赎回的比例随着时间的推移确认的，在任何呈报期间都不是实质性的。

 

 

 

余额为
2022年1月2日

 

 

年内发放的礼品卡
本期但不是
赎回(1)

 

 

确认的收入来自
期初负债

 

 

余额为
July 3, 2022

 

礼品卡负债，净额

 

$

12,586

 

 

$

1,568

 

 

$

(4,554

)

 

$

9,600

 

(1) 估计破损净额

截至2022年7月3日，公司没有任何重大合同资产或从与客户的合同中获得的应收款项、本期确认的前几期履行义务的任何收入或任何剩余的履约义务.

受限现金

受限现金涉及固定福利计划没收以及医疗保健、一般负债和工人补偿受限资金约#美元。1.8百万美元和美元1.7百万，截至2022年7月3日和2022年1月2日，分别为。这些余额计入综合资产负债表中的预付费用和其他流动资产。

最近采用的会计公告

中间价改革

2020年3月和2021年1月，FASB分别发布了ASU第2020-04号《参考汇率改革(主题848)：促进参考汇率改革对财务报告的影响》和ASU 2021-01《参考汇率改革(主题848)：范围》。这些更新中的修订在有限的一段时间内提供了可选的权宜之计和例外，以减轻受参考汇率改革影响的合同、套期保值关系和其他交易的潜在会计负担。在截至2022年7月3日的26周内，本公司采用了848主题下提供的某些可选的权宜之计，允许其套期保值关系在由于参考汇率改革而发生变化时继续存在，而不会被取消指定。采纳这一指导方针不会对公司的综合财务报表产生实质性影响。有关我们套期保值活动的更多信息，请参阅附注10，“衍生金融工具”。主题848中的任选权宜之计和会计减免将一直有效到2022年12月31日。

最近发布的尚未采用的会计公告

在截至2022年7月3日的13周内，没有发布或生效其他新的会计声明已经或预期将对公司的综合财务报表产生重大影响。

 

11

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并财务报表附注

(未经审计)

 

3.公允价值计量

本公司根据公认会计原则公允价值计量框架记录其财务资产和负债。该框架建立了一个公允价值层次结构，对用于衡量公允价值的投入进行优先排序：

第1级：活跃市场上相同工具的报价。

第2级：活跃市场中类似工具的报价；非活跃市场中相同或类似工具的报价；以及所有重要投入和重要价值驱动因素在活跃市场中均可观察到的模型衍生估值。

第三级：从估值技术得出的估值，其中一个或多个重要投入或重要价值驱动因素是不可观察的。

非金融资产和非金融负债的公允价值计量主要用于衍生工具的估值、商誉、无形资产和长期资产的减值分析。

下表列出了本公司按公允价值经常性计量的金融负债的公允价值层次结构，截至2022年7月3日和2022年1月2日：

 

July 3, 2022

 

1级

 

 

2级

 

 

3级

 

 

总计

 

长期债务

 

$

—

 

 

$

250,000

 

 

$

—

 

 

$

250,000

 

财务负债总额

 

$

—

 

 

$

250,000

 

 

$

—

 

 

$

250,000

 

利率互换资产

 

$

—

 

 

$

230

 

 

$

—

 

 

$

230

 

总资产

 

$

—

 

 

$

230

 

 

$

—

 

 

$

230

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2022年1月2日

 

1级

 

 

2级

 

 

3级

 

 

总计

 

长期债务

 

$

—

 

 

$

250,000

 

 

$

—

 

 

$

250,000

 

利率互换负债

 

 

—

 

 

 

5,107

 

 

 

—

 

 

 

5,107

 

财务负债总额

 

$

—

 

 

$

255,107

 

 

$

—

 

 

$

255,107

 

 

该公司的利率互换被认为是层次结构中的第二级，并使用收益法进行估值。预期未来现金流根据市场对浮动利率收益率曲线的预期换算为现值金额，浮动利率收益率曲线在公开市场上随处可见。

如上所述，就本公司商誉减值评估而言，某些有形和无形资产的公允价值是根据第三级投入确定的。加权平均资本成本是利用来自可比较公司的信息和管理层对与商店运营相关的风险的判断来估计的。

现金、现金等价物、限制性现金、应收账款、预付费用和其他流动资产、应付账款、应计负债以及应计薪资和福利由于到期时间较短，因此接近公允价值。基于可比的公开市场交易，截至2022年7月3日和2022年1月2日，长期债务的公允价值接近账面价值.

12

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并财务报表附注

(未经审计)

 

4.长期债务和融资租赁负债

长期债务和融资租赁负债摘要如下：

 

 

 

 

 

 

 

自.起

 

设施

 

成熟性

 

利率

 

July 3, 2022

 

 

2022年1月2日

 

优先担保债务

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

$700.0百万级信用协议

 

March 25, 2027

 

变量

 

$

250,000

 

 

$

—

 

前信贷安排

 

March 27, 2023

 

变量

 

 

—

 

 

 

250,000

 

融资租赁负债

 

五花八门

 

不适用

 

 

9,219

 

 

 

9,656

 

长期债务和融资租赁负债

 

 

 

 

 

$

259,219

 

 

$

259,656

 

 

新的信贷协议

本公司的附属公司Sprouts Farmers Markets Holdings，LLC(“Intermediate Holdings”)是于2022年3月25日订立的信贷协议(“信贷协议”)的借款人。《信贷协定》规定了一项循环信贷安排(“循环信贷安排”)，初始承诺总额为#美元。700.0百万美元。信贷协议项下的未偿还金额可根据信贷协议所载的扩展特征而不时增加。

该公司将债务发行成本资本化为#美元3.4与信贷协议有关的100万美元，加上剩余的美元0.5本公司、Intermediate Holdings、若干贷款方及北卡罗来纳州摩根大通银行(“JPMorgan Chase Bank，N.A.)作为行政代理及抵押品代理(”前信贷安排“)于2018年3月27日订立的该等经修订及重述信贷协议的有关债务发行成本(”前信贷安排“)，于Intermediate Holdings订立信贷协议时仍未偿还，将按直线摊销，作为信贷协议五年期限的利息开支。

信贷协议规定了$70.0百万元信用证次级贷款(“信用证次级贷款”)和一美元50.0百万游泳线设施。根据信贷协议发出的信用证降低了Intermediate Holdings根据循环信贷安排借款的能力。总额为$的信用证24.8截至目前，已发行100万张2022年7月3日根据信用证融资，主要是为了支持公司的保险计划。

担保

信贷协议项下的责任由本公司及其几乎所有现有及未来全资拥有的主要国内附属公司担保，并以本公司、Intermediate Holdings及附属担保人几乎所有资产的优先抵押权益作抵押，包括但不限于本公司质押其于Intermediate Holdings的股权。

利息和费用

信贷协议项下的贷款最初将计息，由公司选择，期限为SOFR(下限为0.00%)加0.10%SOFR调整和1.00年利率或基本利率(下限为0.00%)加0.00年利率。利润率可根据信贷协议所载本公司总净杠杆率的定价网格向上调整，并可向上或向下调整最多0.05%基于达到信贷协议中规定的某些多样性和可持续性相关指标门槛。

根据信贷协议的条款，本公司有责任就可用未使用的承诺额支付承诺费，承诺费范围为0.10%至0.225%，根据基于公司总净杠杆率的定价网格。承诺费可向上或向下调整，最高可达0.01%基于达到信贷协议中规定的某些多样性和可持续性相关指标门槛。

13

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并财务报表附注

(未经审计)

 

截至2022年7月3日，信贷协议项下的未偿还贷款按SOFR期限(定义见信贷协议)外加0.10%SOFR调整和1.00年利率。

年的实际利率100信贷协议项下未偿还债务的百分比为固定利率，反映浮动利率至固定利率掉期的影响(见附注10，“衍生金融工具”)。

截至2022年7月3日， 根据信用证协议签发的未偿还信用证需缴纳以下参与费：1.00年息%，发行费用为0.125年利率。

付款和借款

信贷协议预定到期，其项下的承诺将于March 25, 2027，但须经其中所述的延期。

本公司可随时以商定的最低本金金额预付贷款并永久减少信贷协议项下的承诺，而无需支付溢价或罚款(SOFR违约费用除外，如适用)。

就执行信贷协议而言，前信贷安排项下作为借款人的责任已予预付及终止。

在截至2022年7月3日的13周和26周内，该公司制造了不是额外借款或本金支付，导致信贷协议项下的未偿债务总额为#美元250.0百万，截至July 3, 2022.

圣约

《信贷协议》包括金融契约、肯定契约和否定契约。除其他事项外，这些负面公约包括对该公司以下能力的限制：

•
招致额外的债务；
•
授予额外的留置权；
•
进行售后回租交易；
•
贷款或投资；
•
合并、合并或进行收购；
•
支付股息或分红；
•
与关联公司进行交易；
•
进入新的业务领域；
•
修改某些债务或其他实质性协议的条款；以及
•
改变其财政年度。

这些公约中的每一项都受到惯例和其他商定的例外情况的约束。

此外，信贷协议要求本公司及其附属公司维持最高总净杠杆率不超过3.75至1.00，该比率可根据信贷协议所载条件，就若干准许收购不时提高，以及最低利息覆盖比率不得低于3.00到1.00。从每个财政季度的最后一天起，这些契约都要接受测试。

截至2022年7月3日，公司遵守了信贷协议下所有适用的契诺.

14

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并财务报表附注

(未经审计)

 

5.所得税

公司的实际税率提高到26.1%用于截至2022年7月3日的13周，与24.4%用于截至2021年7月4日的13周，实际税率的增加主要是由于CARE法案福利到期导致增加的慈善捐款减少，以及不可扣除的高管薪酬增加。

公司的实际税率提高到25.0%用于截至2022年7月3日的26周，与24.6%用于截至2021年7月4日的26周实际税率的增加主要是由于《CARE法案》福利到期而增加的慈善捐款减少，以及不可扣除的高管薪酬的增加，但部分被本年度基于股票的薪酬奖励福利的增加所抵消。股票支付奖励的超额税收优惠所产生的所得税影响为#美元。1.6百万美元和美元0.2百万美元截至2022年7月3日和2021年7月4日的26周。

该公司为联邦目的和许多州提交所得税申报单。公司的纳税申报文件在与申报文件相关的纳税年度之后的一段时间内仍需接受适用税务机关的审查，通常为三年。该公司截至2017年12月31日和2017年1月1日的财政年度的美国联邦所得税申报单目前正在接受美国国税局的审查。

 

6.关联方交易

2022年5月24日，本公司委任了一位新的董事会成员，他是一家向本公司转售营养棒及相关产品的公司的高管。在截至2022年7月3日的13周内，从该供应商确认的销售成本为$1.3百万美元。

 

7。承付款和或有事项

本公司面对在正常业务过程中出现的索赔和诉讼事宜，并使用各种方法来解决这些被认为最符合本公司利益相关者利益的问题。该公司的主要或有事项与自我保险义务和诉讼事项有关。自我保险责任需要作出重大判断，实际理赔和相关费用可能与公司目前的损失准备金不同。

65号提案咖啡行动

2010年4月13日，一个名为毒物教育和研究委员会(CERT)的组织向洛杉矶县加利福尼亚州高级法院提起诉讼，起诉近80生产、包装、分销或销售煮咖啡的被告，包括本公司。CERT声称，被告没有按照加州健康和安全法规25249.5节、1986年加州安全饮用水和有毒物质执行法(更广为人知的65号提案)的要求，为他们的咖啡产品提供暴露于化学丙烯酰胺的警告。CERT寻求公平的救济，我包括向咖啡产品的消费者提供警告，以及民事处罚。

作为联合辩护组织的一部分，该公司对这起诉讼提出了多项辩护。2018年5月7日，初审法院就这些责任抗辩作出了对被告不利的裁决。2019年10月1日，在法院审理损害赔偿、补救措施和律师费之前，加利福尼亚州环境健康危险评估办公室通过了一项法规，免除了65号提案的警告要求，该法规将“在烘焙咖啡豆或煮咖啡的过程中产生的和内在的咖啡中暴露于列出的化学物质”。2020年8月25日，法院根据该规定批准了即决判决的答辩动议，驳回了该案。

15

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并财务报表附注

(未经审计)

 

2020年11月20日，CERT对辩方动议即决判决的裁决提出上诉通知。此案已全面通报，预计将在2022年底或2023年初做出决定。在诉讼程序的这个阶段，公司无法预测或合理估计对公司或其运营的任何潜在损失或影响。因此，没有记录这一事项的或有损失。

 

8。股东权益

股份回购

2022年3月2日，公司董事会批准了一项新的600百万股普通股回购计划。新的授权取代了公司当时的股份回购授权#美元。300其中100万美元将于2024年3月3日到期，其中99.8在更换后，仍有100万台可用。不能根据$回购更多股份300百万授权。下表概述了公司董事会授权的普通股回购计划以及相关的回购活动和截至July 3, 2022.

 

生效日期

 

到期日

 

金额
授权

 

 

成本
回购

 

 

授权
可用

 

March 3, 2021

 

March 2, 2022

 

$

300,000

 

 

$

200,200

 

 

$

—

 

March 2, 2022

 

2024年12月31日

 

$

600,000

 

 

$

99,214

 

 

$

500,786

 

 

根据一般商业和市场条件以及其他投资机会，公司回购计划下的股票可随时通过公开市场购买、私下协商的交易或其他方式购买，直至适用的到期日，包括通过规则10b5-1交易计划。 董事会对股份回购计划的授权并不使公司有义务收购任何特定数额的普通股，回购计划可随时开始、暂停或终止。

本公司回购计划项下的股份回购活动如下(总成本以千计)：

 

 

 

13周结束

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

收购的普通股数量

 

 

2,397,671

 

 

 

3,150,649

 

 

 

 

3,878,858

 

 

 

3,280,617

 

收购的每股普通股平均价格

 

$

27.26

 

 

$

26.75

 

 

 

$

28.63

 

 

$

26.67

 

收购普通股的总成本

 

$

65,356

 

 

$

84,275

 

 

 

$

111,071

 

 

$

87,484

 

 

根据公司回购计划购买的股票随后被注销，超过面值的回购价格计入留存收益。

2022年7月3日之后到2022年8月1日，该公司回购了另外一台0.5百万股普通股，价格为$14.1百万美元。

 

9.每股净收益

每股基本净收入的计算依据是期内已发行的加权平均股数。每股摊薄净收益的计算包括股份等价物的摊薄效应，股份等价物包括假设行使购股权而被视为已发行的增发股份、假设归属限制性股票单位(“RSU”)及假设归属绩效股份奖励(“PSA”)。在计算每股摊薄净收入时，只有当基本业绩条件在报告期结束前得到满足，或如果报告期结束是相关业绩期末，且影响将是摊薄的情况下，PSA才被计入每股摊薄净收入。

16

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并财务报表附注

(未经审计)

 

计算基本每股净收益和稀释后每股净收益的分子和分母的对账如下(除每股金额外，以千计)：

 

 

 

13周结束

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

每股基本净收入：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

净收入

 

$

61,997

 

 

$

61,014

 

 

 

$

150,304

 

 

$

144,062

 

加权平均流通股

 

 

109,067

 

 

 

117,246

 

 

 

 

109,985

 

 

 

117,645

 

每股基本净收入

 

$

0.57

 

 

$

0.52

 

 

 

$

1.37

 

 

$

1.22

 

稀释后每股净收益：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

净收入

 

$

61,997

 

 

$

61,014

 

 

 

$

150,304

 

 

$

144,062

 

加权平均流通股-
基本信息

 

 

109,067

 

 

 

117,246

 

 

 

 

109,985

 

 

 

117,645

 

基于股份的奖励的稀释效果：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

假定行使购买选择权
股票

 

 

294

 

 

 

276

 

 

 

 

320

 

 

 

217

 

RSU

 

 

258

 

 

 

309

 

 

 

 

401

 

 

 

393

 

公益广告

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

56

 

 

 

10

 

加权平均股价和
等值已发行股份

 

 

109,619

 

 

 

117,831

 

 

 

 

110,762

 

 

 

118,265

 

稀释后每股净收益

 

$

0.57

 

 

$

0.52

 

 

 

$

1.36

 

 

$

1.22

 

 

截至2022年7月3日的13周，该公司拥有0.6百万种选择，0.5百万个RSU，以及0.5在计算每股摊薄净收入时未计及的百万股未偿还私人股本，因为该等奖励是反摊薄性质的，或业绩奖励的表现条件尚未被视为符合。对于截至2021年7月4日的13周，该公司拥有0.5百万种选择，0.1百万个RSU，以及0.5在计算每股摊薄净收入时未计及的百万股未偿还私人股本，因为该等奖励是反摊薄性质的，或业绩奖励的表现条件尚未被视为符合。

截至2022年7月3日的26周，该公司拥有0.5百万种选择，0.5百万个RSU，以及0.5在计算每股摊薄净收入时未计及的百万股未偿还私人股本，因为该等奖励是反摊薄性质的，或业绩奖励的表现条件尚未被视为符合。对于截至2021年7月4日的26周，该公司拥有0.5百万种选择，0.1百万个RSU，以及0.5在计算每股摊薄净收入时未计及的百万股未偿还私人股本，因为该等奖励是反摊薄性质的，或业绩奖励的表现条件尚未被视为符合。

 

10。衍生金融工具

本公司于2017年12月订立利率互换协议，以管理与浮动利率相关的现金流。该远期合约已被指定为现金流量对冲，其公允价值变动被记录为其他全面收益的组成部分，并重新分类为发生预测交易的同一个或多个期间的收益。远期合同最初包括五现金流对冲，其中一在以下方面表现突出2022年7月3日。要符合套期保值的资格，公司需要正式记录、指定和评估接受套期保值会计的交易的有效性。

17

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并财务报表附注

(未经审计)

 

的名义美元金额。一未偿还掉期为$250.0百万美元2022年7月3日和2022年1月2日，在这种情况下，公司支付固定利率并获得可变利率(现金流互换)。现金流掉期对冲与利率波动相关的债务利率变化，期限为一年，在2022。这一利率互换已被指定为现金流对冲，并已满足承担的要求零效率低下。该公司每季度审查其套期保值工具的有效性。在2022年第一季度，公司选择应用主题848允许的某些对冲会计可选权宜之计。权宜之计允许公司继续使用原始对冲文件中记录的评估有效性的方法，并允许假设衍生品的参考利率与对冲工具的参考利率相匹配.

这些衍生金融工具的交易对手是主要金融机构。本公司评估金融机构的信用评级，并认为信用风险处于可接受的水平。下表汇总了公司指定为套期保值工具的衍生工具的公允价值：

 

 

 

自.起
July 3, 2022

 

 

自.起
2022年1月2日

 

 

 

资产负债表位置

 

公允价值

 

 

资产负债表位置

 

公允价值

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

利率互换

 

其他流动资产

 

$

230

 

 

其他流动资产

 

$

—

 

利率互换

 

应计负债

 

$

—

 

 

应计负债

 

$

5,107

 

 

这些衍生工具的收益或亏损在其他全面收益中确认，税后净额，与本期利息支付相关的部分重新分类为利息支出，在综合收益表上净额。下表汇总了按合并损益表分类的这些损失：

 

 

 

13周结束

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

合并报表
收入分类

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

利息支出，净额

 

$

1,066

 

 

$

1,440

 

 

$

2,534

 

 

$

2,880

 

 

 

18

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并财务报表附注

(未经审计)

 

11.综合收益

下表为年度累计其他综合收益(亏损)变动情况截至2021年7月4日和2022年7月3日的26周。

 

 

 

现金流
套期保值

 

2021年1月3日的余额

 

$

(8,474

)

其他综合收益(亏损)，税后净额

 

 

 

现金流对冲活动的未实现收益，扣除所得税净额#美元1,485

 

 

4,295

 

现金流量套期保值净亏损重新分类为扣除收益后的净收益
tax of ($740)

 

 

(2,140

)

其他全面收益(亏损)合计

 

 

2,155

 

2021年7月4日的余额

 

$

(6,319

)

 

 

 

 

2022年1月2日的余额

 

$

(3,758

)

其他综合收益(亏损)，税后净额

 

 

 

现金流对冲活动的未实现收益，扣除所得税净额#美元2,018

 

 

5,834

 

现金流量套期保值净亏损重新分类为扣除收益后的净收益
tax of ($651)

 

 

(1,883

)

其他全面收益(亏损)合计

 

 

3,951

 

2022年7月3日的余额

 

$

193

 

 

从累积的其他全面收益(亏损)中重新分类的金额计入综合损益表中的利息支出净额。

 

12.分部

该公司拥有一可报告的和一经营细分市场，健康杂货店。

根据ASC 606的规定，下表列出了截至2022年7月3日和2021年7月4日的13周和26周。

 

 

 

13周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

易腐烂的

 

$

936,273

 

 

 

58.7

%

 

$

889,684

 

 

 

58.5

%

不可腐烂的

 

 

659,209

 

 

 

41.3

%

 

 

632,309

 

 

 

41.5

%

净销售额

 

$

1,595,482

 

 

 

100.0

%

 

$

1,521,993

 

 

 

100.0

%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

易腐烂的

 

$

1,888,360

 

 

 

58.3

%

 

$

1,800,652

 

 

 

58.1

%

不可腐烂的

 

 

1,348,283

 

 

 

41.7

%

 

 

1,296,788

 

 

 

41.9

%

净销售额

 

$

3,236,643

 

 

 

100.0

%

 

$

3,097,440

 

 

 

100.0

%

 

该公司将其销售的产品分为易腐烂和不易腐烂两类。易腐烂的产品类别包括农产品、肉类和肉类替代品、海鲜、熟食店、面包店、花卉和乳制品替代品。不易腐烂的产品类别包括食品杂货、维生素和补充剂、散装食品、冷冻食品、啤酒和葡萄酒，以及自然保健和身体护理。

 

19

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并财务报表附注

(未经审计)

 

13.股份薪酬

2022年激励计划

2022年3月，公司董事会通过了2022年Sprouts Farmers Market，Inc.2022年综合激励薪酬计划(简称2022年激励计划)，经公司股东批准，于2022年5月25日起生效。2022年激励计划为公司团队成员、为公司提供服务的某些顾问和顾问以及公司董事会的非雇员成员提供了获得股权奖励的机会，包括股票期权、RSU、PSA和其他基于股票的奖励。2022年激励计划取代了2013年激励计划(如下所述)。

根据2022年激励计划授予的奖项

在.期间截至2022年7月3日的26周，公司根据2022年激励计划授予了以下基于股票的薪酬奖励：

 

授予日期

 

RSU

 

 

公益广告

 

 

选项

 

June 7, 2022

 

 

58,057

 

 

 

—

 

 

 

—

 

总计

 

 

58,057

 

 

 

—

 

 

 

—

 

加权平均授予日公允价值

 

$

27.01

 

 

$

—

 

 

$

—

 

加权平均行权价

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

根据2022年激励计划，可向团队成员和董事发行的普通股总数不得超过6,600,000，但须作以下调整。如果根据2022年激励计划授予的任何奖励终止、到期或被取消、没收、交换或交出，而没有以股票形式行使、归属或支付，则这些股票将再次可用于2022年激励计划。此外，根据该计划须予奖励的股份数目Sprouts Farmers Market，Inc.2013奖励计划(《2013奖励计划》)在2022年激励计划生效日期后终止、到期、以现金支付，或在2013年激励计划下未被行使、归属或以股票形式支付而被注销、没收、交换或交出的，将可根据2022年激励计划发行。截至2022年7月3日，有几个58,057未偿还的股票奖励和6,621,093根据2022年激励计划，剩余可供发行的股票。

2013年激励计划

在通过2022年激励计划之前，2013年激励计划是公司针对董事、高级管理人员和其他团队成员的基于股票和现金的激励薪酬计划的总括计划。在2022年5月25日通过2022年激励计划后，2013年度奖励计划将不再授予其他奖励，但根据2013年度奖励计划的条款和2013年度奖励计划的条款，2013年度奖励计划下未完成的奖励将保持未完成状态。

根据2013年激励计划授予的奖励

在.期间截至2022年7月3日的26周，公司根据2013年激励计划授予了以下基于股票的薪酬奖励：

 

授予日期

 

RSU

 

 

公益广告

 

 

选项

 

March 15, 2022

 

 

370,177

 

 

 

147,846

 

 

 

211,352

 

March 21, 2022

 

 

104,913

 

 

 

14,260

 

 

 

20,270

 

总计

 

 

475,090

 

 

 

162,106

 

 

 

231,622

 

加权平均授予日公允价值

 

$

31.60

 

 

$

31.52

 

 

$

10.58

 

加权平均行权价

 

 

—

 

 

 

—

 

 

$

31.52

 

 

20

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并财务报表附注

(未经审计)

 

股票期权

该公司使用布莱克-斯科尔斯期权定价模型来估计期权在授予日的公允价值。期权根据授权书中规定的条款授予。

基于时间的期权在一段时间内每年授予三年.

RSU

RSU的公允价值以授予日公司普通股的收盘价为基础。RSU通常在一段时间内每年授予二或三年从授予之日起。

公益广告

2018年批准的PSA必须符合公司在2020财年实现某些息税前收益(EBIT)业绩目标的条件。标准是基于一系列绩效目标，在这些目标中，受赠者可以获得0%至200已授予的基本奖励数量的百分比。2020财年息税前利润的业绩条件被认为已经满足，公益广告在授予日三周年(2021年3月)按最高支付水平授予。有几个不是截至2018年未偿还的PSAJuly 3, 2022.

2019年批准的PSA取决于公司能否实现2021财年的某些EBIT业绩目标。该标准基于一系列绩效目标，在这些目标中，受赠者可以获得0%至200已授予的基本奖励数量的百分比。与2021财年息税前利润有关的业绩条件被认为已经满足，并在授予日三周年(2022年3月)按最高支付水平授予PSA。在.期间截至2022年7月3日的26周, 208,172在2019年归属的PSA中。有几个不是截至2019年未偿还的PSAJuly 3, 2022.

2020年批准的PSA必须符合公司在2022财年实现某些税前收益(EBT)业绩目标的条件。该标准基于一系列绩效目标，在这些目标中，受赠者可以获得0%至200已授予的基本奖励数量的百分比。如果符合履约条件，适用的履约股份数量将在授予日期的三周年(2023年3月)归属。

2021年批准的PSA必须符合公司2023财年的某些息税前利润表现目标。该标准基于一系列绩效目标，在这些目标中，受赠者可以获得0%至200已授予的基本奖励数量的百分比。如果符合履约条件，适用的履约股份数量将在授予日期的三周年(2024年3月)归属。

2022年批准的PSA必须取决于公司在2024财年实现某些息税前利润目标。该标准基于一系列绩效目标，在这些目标中，受赠者可以获得0%至200已授予的基本奖励数量的百分比。如果符合履约条件，适用的履约股份数量将在授予日期的三周年(2025年3月)归属。

基于股份的薪酬费用

公司在合并损益表中列报销售、一般和行政费用中的基于股份的补偿费用。确认的金额如下：

 

 

 

13周结束

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

基于股份的薪酬费用

 

$

3,464

 

 

$

4,238

 

 

$

7,920

 

 

$

7,851

 

 

21

萌芽农贸市场，股份有限公司。及附属公司

合并财务报表附注

(未经审计)

 

以下以股份为基础的奖励截至July 3, 2022 and July 4, 2021:

 

 

 

自.起

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

 

(单位：千)

 

选项

 

 

 

 

 

 

既得

 

 

370

 

 

 

281

 

未归属的

 

 

1,053

 

 

 

1,273

 

RSU

 

 

993

 

 

 

840

 

公益广告

 

 

460

 

 

 

471

 

 

自.起2022年7月3日，与未偿还股票奖励相关的未确认薪酬支出总额和剩余加权平均确认期间如下：

 

 

 

无法识别
补偿
费用

 

 

剩余
加权
平均值
认可
期间

 

选项

 

$

4,548

 

 

 

1.3

 

RSU

 

 

22,084

 

 

 

1.9

 

公益广告

 

 

5,601

 

 

 

1.7

 

截至2022年7月3日的未确认补偿费用总额

 

$

32,233

 

 

 

 

 

在截至2022年7月3日和2021年7月4日的26周内，公司收到了$2.7百万美元和美元1.2分别为行使期权所得的现金收益。

22

 

项目2.管理层的讨论和分析财务状况及经营业绩。

您应该阅读以下关于我们财务状况和经营结果的讨论，以及本季度报告中其他部分的Form 10-Q中包含的综合财务报表和相关注释，以及我们于2022年2月24日提交给美国证券交易委员会的Form 10-K年度报告(“Form 10-K”)中包含的经审计的综合财务报表。以下包括的所有美元金额均以千为单位，除非另有说明。

业务概述

Sprouts Farmers Market提供独特的杂货体验，以开放式布局为特色，新鲜农产品位于商店的中心。Sprouts通过 精心策划的 各种对你更好的产品与目标驱动的人配对，自然激发健康。我们继续推出最新的健康创新产品，采用对生活方式友好的成分，如有机、植物性和无麸质。 总部设在凤凰城截至2022年7月3日，我们在23个州拥有378家门店，是美国最大、增长最快的新鲜、天然和有机食品专业零售商之一。

我们的传统

2002年，我们在亚利桑那州钱德勒开设了第一家Sprouts农贸市场商店。自2002年成立以来，我们发展迅速，显著提高了销售额、门店数量和盈利能力，包括通过收购Sprouts Banner成功地重新命名了2011年和2012年分别增加的43家亨利农贸市场和39家向日葵农贸市场门店。这三家企业的血统都可以追溯到亨利农贸市场，它们的店铺模式和运营方式相似，包括在更小、更方便的地点非常注重价值、产品和服务。

23

 

展望

2020年，我们宣布了新的长期增长战略，我们相信这将改变我们的公司，推动盈利增长。我们正在执行这一战略，重点放在以下几个方面：

•
与目标客户共赢。我们把注意力集中在我们的目标客户上，通过研究确定了我们的目标客户是“健康爱好者”和“寻求体验的人”，在这些客户群中有足够的机会获得份额。我们相信，通过利用现有的优势，通过我们的网站或Sprouts应用程序提供全方位的送货或提货服务，我们的业务可以继续增长。
•
更新格式并在精选市场中进行扩展。我们开始提供独特的小商店，期望更强劲的回报，同时保持平易近人、专注于新鲜的农贸市场传统Sprouts以此而闻名。2021年，我们开了三家店，改建了一家以我们的新业态为特色的门店，在截至2022年7月3日的26周里，我们开设了两家新业态店。我们的地理门店扩张和新门店布局将与我们的目标客户所在的市场相交，这些市场具有增长潜力和供应链支持，我们相信这将从2024年开始提供约10%的年单位增长。
•
打造优势生鲜供应链。我们相信，我们的生鲜配送中心网络可以提高整个供应链的效率，并支持增长计划。为了进一步兑现我们新的承诺和声誉，以及改善财务业绩，我们希望最终将新的配送中心放置在商店半径250英里的范围内。随着2021年两个生鲜配送中心的开业，我们现在85%以上的门店都在配送中心250英里的范围内。
•
提炼品牌和营销方式。我们相信，通过讲述植根于产品创新和差异化的独特品牌故事，我们正在提升我们的民族品牌认知度和定位。我们正在将移除平面广告所节省的成本投资于通过数字和社交联系增加客户参与度，以推动额外的销售增长和忠诚度。
•
实现财务目标与盒子经济。我们正在对照若干长期财务和业务目标衡量和报告这一战略的成功情况。随着我们战略的实施，我们的利润率结构显著改善，高于2019年的基线。

最新动态--新冠肺炎

自新冠肺炎疫情爆发以来，我们的行动总体上已经稳定下来。然而，我们继续经历不同程度的通货膨胀，并遇到某些类别的采购障碍，这是由于大流行使产品供应中断变得更加复杂。此外，由于从第三方获得必要设备的持续困难，以及新冠肺炎疫情使供应链延迟造成的通胀压力，我们已经并可能继续在计划中的新店开张方面遇到成本增加和延误的情况。见“风险因素--新冠肺炎(CoronaVirus)疫情扰乱了我们的业务，可能对我们的财务状况产生负面影响。”在我们的10-K表格中获取更多信息。

24

 

截至2022年7月3日和2021年7月4日的13周运营结果

下表列出了本公司未经审计的经营结果和本报告所列期间的其他经营数据。财务成果的逐期比较并不一定表明今后各时期将取得的财务成果。除非另有说明，否则所有美元金额都以千为单位。

 

 

 

13周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

未经审计的季度综合收益表数据：

 

 

 

 

 

 

净销售额

 

$

1,595,482

 

 

$

1,521,993

 

销售成本

 

 

1,015,125

 

 

 

971,912

 

毛利

 

 

580,357

 

 

 

550,081

 

销售、一般和行政费用

 

 

462,110

 

 

 

436,420

 

折旧和摊销(不包括折旧
在销售成本中)

 

 

31,244

 

 

 

30,430

 

商店关闭和其他费用，净额

 

 

493

 

 

 

(419

)

营业收入

 

 

86,510

 

 

 

83,650

 

利息支出，净额

 

 

2,658

 

 

 

2,938

 

所得税前收入

 

 

83,852

 

 

 

80,712

 

所得税拨备

 

 

21,855

 

 

 

19,698

 

净收入

 

$

61,997

 

 

$

61,014

 

 

 

 

 

 

 

 

加权平均流通股-基本

 

 

109,067

 

 

 

117,246

 

股权奖励的稀释效应

 

 

552

 

 

 

585

 

加权平均流通股和等值流通股

 

 

109,619

 

 

 

117,831

 

稀释后每股净收益

 

$

0.57

 

 

$

0.52

 

 

 

 

 

13周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

其他运营数据：

 

 

 

 

 

 

可比门店销售额增长

 

 

2.0

%

 

 

(10.0

)%

期间开始时的贮存所

 

 

379

 

 

 

362

 

关着的不营业的

 

 

(3

)

 

 

—

 

开封

 

 

2

 

 

 

1

 

在期间终结时的贮存所

 

 

378

 

 

 

363

 

 

截至2022年7月3日的13周与截至13周的比较

July 4, 2021

净销售额

 

 

 

13周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

更改百分比

 

净销售额

 

$

1,595,482

 

 

$

1,521,993

 

 

$

73,489

 

 

 

5

%

可比门店销售额增长

 

 

2.0

%

 

 

(10.0

)%

 

 

 

 

 

 

 

在截至2022年7月3日的13周内，净销售额总计16亿美元，比截至2021年7月4日的13周增加了7350万美元，增幅为5%。销售额的增长是由过去12个月新开门店的销售额和可比门店销售额增长2.0%推动的。在截至2022年7月3日的13周内，可比门店贡献了约97%的总销售额，在截至2021年7月4日的13周内，贡献了约96%的销售额。

25

 

销售成本和毛利

 

 

 

13周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

更改百分比

 

净销售额

 

$

1,595,482

 

 

$

1,521,993

 

 

$

73,489

 

 

 

5

%

销售成本

 

 

1,015,125

 

 

 

971,912

 

 

 

43,213

 

 

 

4

%

毛利

 

 

580,357

 

 

 

550,081

 

 

 

30,276

 

 

 

6

%

毛利率

 

 

36.4

%

 

 

36.1

%

 

 

0.3

%

 

 

 

 

在截至2022年7月3日的13周内，在销售额增加的推动下，毛利润总计5.804亿美元，比截至2021年7月4日的13周增加了3030万美元，增幅为6%。截至2022年7月3日的13周，毛利率增长0.3%至36.4%，而截至2021年7月4日的13周的毛利率为36.1%，这主要是由于收缩状况有所改善。

销售、一般和行政费用

 

 

 

13周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

% 变化

 

销售、一般和行政
费用

 

$

462,110

 

 

$

436,420

 

 

$

25,690

 

 

 

6

%

净销售额百分比

 

 

29.0

%

 

 

28.7

%

 

 

0.3

%

 

 

 

 

与截至2021年7月4日的13周相比，销售、一般和行政费用增加了2570万美元，或6%。增加的主要原因是自上一年同期以来新开的门店和受通胀影响的门店成本上升，以及由于电子商务销售额比去年同期增加而导致信用卡费用和电子商务成本上升。

折旧及摊销

 

 

 

13周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

% 变化

 

折旧及摊销

 

$

31,244

 

 

$

30,430

 

 

$

814

 

 

 

3

%

净销售额百分比

 

 

2.0

%

 

 

2.0

%

 

 

0.0

%

 

 

 

 

截至2022年7月3日的13周，折旧和摊销费用(不包括包括在销售成本中的折旧)为3120万美元，而截至2021年7月4日的13周为3040万美元。折旧和摊销主要包括建筑物、商店租赁改进和设备的折旧和摊销。

26

 

商店关闭和其他费用，净额

 

 

 

13周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

更改百分比

 

商店关闭和其他费用，净额

 

$

493

 

 

$

(419

)

 

$

912

 

 

 

218

%

净销售额百分比

 

 

0.0

%

 

 

0.0

%

 

 

0.0

%

 

 

 

 

在截至2022年7月3日的13周里，商店关闭和其他成本净增加了90万美元，达到50万美元，而截至2021年7月4日的13周，信贷增加了40万美元。门店关闭和其他成本，本年度净额主要与与我们关闭的门店相关的持续活动有关。门店关闭和其他成本，前一年期间的净额主要与2021年第二季度收到的与2021年第一季度我们的一家门店火灾有关的保险追回有关。

利息支出，净额

 

 

 

13周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

% 变化

 

长期债务

 

$

1,345

 

 

$

1,160

 

 

$

185

 

 

 

16

%

资本和融资租赁

 

 

215

 

 

 

228

 

 

 

(13

)

 

 

(6

)%

递延融资成本

 

 

193

 

 

 

141

 

 

 

52

 

 

 

37

%

利率对冲和其他

 

 

905

 

 

 

1,409

 

 

 

(504

)

 

 

(36

)%

利息支出总额(净额)

 

$

2,658

 

 

$

2,938

 

 

$

(280

)

 

 

(10

)%

 

在截至2022年7月3日的13周内，利息支出净额略有下降，降至270万美元，而截至2021年7月4日的13周的净利息支出为290万美元，这主要是由于利息收入增加和信贷安排费用下降。见本公司未经审计综合财务报表附注4“长期债务及融资租赁负债”。

 

所得税拨备

所得税拨备与将美国联邦所得税税率应用于税前收入计算的金额不同，原因如下：

 

 

 

13周结束

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

联邦法定利率

 

 

21.0

%

 

 

21.0

%

 

因以下原因引起的所得税变化：

 

 

 

 

 

 

 

扣除联邦福利后的州所得税

 

 

4.9

%

 

 

4.7

%

 

增加慈善捐款

 

 

(1.0

)%

 

 

(1.2

)%

 

联邦信贷

 

 

(0.4

)%

 

 

(0.4

)%

 

基于股份的支付奖励

 

 

(0.1

)%

 

 

(0.1

)%

 

其他，净额

 

 

1.7

%

 

 

0.4

%

 

实际税率

 

 

26.1

%

 

 

24.4

%

 

 

截至2022年7月3日的13周的有效税率从截至2021年7月4日的13周的24.4%提高到26.1%。实际税率的增加主要是因为不可扣除的高管薪酬增加，以及由于CARE法案福利到期而增加的慈善捐款减少。

 

27

 

净收入

 

 

 

13周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

% 变化

 

净收入

 

$

61,997

 

 

$

61,014

 

 

$

983

 

 

 

2

%

净销售额百分比

 

 

3.9

%

 

 

4.0

%

 

 

(0.1

)%

 

 

 

 

净收入增加了100万美元，主要是由于销售额和毛利润的增加，但由于上述原因，销售、一般和行政费用的增加部分抵消了这一增长。

 

稀释后每股收益

 

 

 

13周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

% 变化

 

稀释后每股收益

 

$

0.57

 

 

$

0.52

 

 

$

0.05

 

 

 

10

%

稀释加权平均股份
杰出的

 

 

109,619

 

 

 

117,831

 

 

 

(8,212

)

 

 

 

 

每股摊薄收益增加0.05美元，主要是由于股票回购计划导致净收益增加，以及与上一年相比已发行的摊薄股份减少。

28

 

截至2022年7月3日和2021年7月4日的26周运营结果

下表列出了本公司未经审计的经营结果和本报告所列期间的其他经营数据。财务成果的逐期比较并不一定表明今后各时期将取得的财务成果。除非另有说明，否则所有美元金额都以千为单位。

 

 

截至2022年7月3日的26周与截至26周的比较

July 4, 2021

 

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

未经审计的季度综合收益表数据：

 

 

 

 

 

 

净销售额

 

$

3,236,643

 

 

$

3,097,440

 

销售成本

 

 

2,044,538

 

 

 

1,961,185

 

毛利

 

 

1,192,105

 

 

 

1,136,255

 

销售、一般和行政费用

 

 

922,020

 

 

 

876,082

 

折旧和摊销(不包括折旧
在销售成本中)

 

 

63,064

 

 

 

61,659

 

商店关闭和其他费用，净额

 

 

870

 

 

 

1,629

 

营业收入

 

 

206,151

 

 

 

196,885

 

利息支出，净额

 

 

5,697

 

 

 

5,929

 

所得税前收入

 

 

200,454

 

 

 

190,956

 

所得税拨备

 

 

50,150

 

 

 

46,894

 

净收入

 

$

150,304

 

 

$

144,062

 

 

 

 

 

 

 

 

加权平均流通股-基本

 

 

109,985

 

 

 

117,645

 

股权奖励的稀释效应

 

 

777

 

 

 

620

 

加权平均流通股和等值流通股

 

 

110,762

 

 

 

118,265

 

稀释后每股净收益

 

$

1.36

 

 

$

1.22

 

 

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

其他运营数据：

 

 

 

 

 

 

可比门店销售额增长

 

 

1.8

%

 

 

(9.7

)%

期间开始时的贮存所

 

 

374

 

 

 

362

 

关着的不营业的

 

 

(4

)

 

 

—

 

开封

 

 

8

 

 

 

1

 

在期间终结时的贮存所

 

 

378

 

 

363

 

 

29

 

净销售额

 

 

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

% 变化

 

净销售额

 

$

3,236,643

 

 

$

3,097,440

 

 

$

139,203

 

 

 

4

%

可比门店销售额增长

 

 

1.8

%

 

 

(9.7

)%

 

 

 

 

 

 

 

在截至2022年7月3日的26周内，净销售额总计32亿美元，比上一财年同期增加1.392亿美元，增幅为4%。销售额的增长主要是由于可比门店销售额以及过去12个月新开门店的销售额增长了1.8%。在截至2022年7月3日的26周内，可比门店贡献了约98%的总销售额，在截至2021年7月4日的26周内，贡献了约96%的销售额。

 

销售成本和毛利

 

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

% 变化

 

净销售额

 

$

3,236,643

 

 

$

3,097,440

 

 

$

139,203

 

 

 

4

%

销售成本

 

 

2,044,538

 

 

 

1,961,185

 

 

 

83,353

 

 

 

4

%

毛利

 

 

1,192,105

 

 

 

1,136,255

 

 

 

55,850

 

 

 

5

%

毛利率

 

 

36.8

%

 

 

36.7

%

 

 

0.1

%

 

 

 

在截至2022年7月3日的26周内，毛利润总计12亿美元，比截至2021年7月4日的26周增加了5590万美元，增幅为5%。战略举措使截至2022年7月3日的26周的毛利率增至36.8%，而截至2021年7月4日的26周的毛利率为36.7%。

 

 

销售、一般和行政费用

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

% 变化

 

销售、一般和行政费用

 

$

922,020

 

 

$

876,082

 

 

$

45,938

 

 

 

5

%

净销售额百分比

 

 

28.5

%

 

 

28.3

%

 

 

0.2

%

 

 

 

与截至2021年7月4日的26周相比，销售、一般和行政费用增加了4590万美元，或5%。这一增长主要是由去年同期以来新开的门店推动的。此外，推动工资、公用事业和用品等成本增加的通胀条件以及本年度信用卡费用的上涨也是造成这一增长的原因。

 

 

30

 

折旧及摊销

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

% 变化

 

折旧及摊销

 

$

63,064

 

 

$

61,659

 

 

$

1,405

 

 

 

2

%

净销售额百分比

 

 

1.9

%

 

 

2.0

%

 

 

(0.1

)%

 

 

 

截至2022年7月3日的26周，折旧和摊销费用(不包括包括在销售成本中的折旧)为6310万美元，而截至2021年7月4日的26周为6170万美元。折旧和摊销费用(不包括包括在销售成本中的折旧)主要包括建筑物、商店租赁改进和设备的折旧和摊销。

 

商店关闭和其他费用，净额

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

更改百分比

 

商店关闭和其他费用，净额

 

$

870

 

 

$

1,629

 

 

$

(759

)

 

 

(47

)%

净销售额百分比

 

 

0.0

%

 

 

0.1

%

 

 

(0.1

)%

 

 

 

门店关闭和其他成本净减少80万美元，至90万美元，而截至2021年7月4日的26周为160万美元。门店关闭和其他成本，截至2022年7月3日的26周内的净额，主要与今年迄今关闭四家门店相关的成本有关。在截至2021年7月4日的26周内，门店关闭和其他成本净额是由库存损失和额外费用(扣除保险追回)推动的，这些费用与截至2021年7月4日的26周内我们几家门店的冬季风暴和一家门店的火灾的影响有关。

 

利息支出，净额

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

% 变化

 

长期债务

 

$

2,499

 

 

$

2,341

 

 

$

158

 

 

 

7

%

资本和融资租赁

 

 

437

 

 

 

463

 

 

 

(26

)

 

 

(6

)%

递延融资成本

 

 

416

 

 

 

282

 

 

 

134

 

 

 

48

%

利率对冲和其他

 

 

2,345

 

 

 

2,843

 

 

 

(498

)

 

 

(18

)%

利息支出总额(净额)

 

$

5,697

 

 

$

5,929

 

 

$

(232

)

 

 

(4

)%

在截至2022年7月3日的26周内，利息支出净额降至570万美元，而截至2021年7月4日的26周的净利息支出为590万美元，这主要是由于利息收入增加和信贷安排费用下降。见本公司未经审计综合财务报表附注4“长期债务及融资租赁负债”。

 

31

 

所得税拨备

所得税拨备与将美国联邦所得税税率应用于税前收入计算的金额不同，原因如下：

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

联邦法定利率

 

 

21.0

%

 

 

21.0

%

所得税因以下原因而减少：

 

 

 

 

 

 

扣除联邦福利后的州所得税

 

 

4.9

%

 

 

4.8

%

增加慈善捐款

 

 

(1.0

)%

 

 

(1.2

)%

联邦信贷

 

 

(0.4

)%

 

 

(0.4

)%

基于股份的支付奖励

 

 

(0.8

)%

 

 

(0.1

)%

其他，净额

 

 

1.3

%

 

 

0.5

%

实际税率

 

 

25.0

%

 

 

24.6

%

截至2022年7月3日的26周，有效税率从去年同期的24.6%提高到25.0%。实际税率的增加主要是由于不可扣除的高管薪酬增加，以及由于CARE法案福利到期而增加的慈善捐款，但部分被本年度基于股票的支付奖励的福利增加所抵消。

 

净收入

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

% 变化

 

净收入

 

$

150,304

 

 

$

144,062

 

 

$

6,242

 

 

 

4

%

净销售额百分比

 

 

4.6

%

 

 

4.7

%

 

 

(0.1

)%

 

 

 

净收入增加620万美元，主要原因是净销售额和毛利润增加，但销售、一般和行政费用增加以及有效税率提高部分抵消了这一增长。

 

稀释后每股收益

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

 

 

 

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

变化

 

 

% 变化

 

稀释后每股收益

 

$

1.36

 

 

$

1.22

 

 

$

0.14

 

 

 

11

%

稀释加权平均股份
杰出的

 

 

110,762

 

 

 

118,265

 

 

 

(7,503

)

 

 

 

每股摊薄收益增加0.14美元，主要是由于股票回购计划导致净收益增加，以及与上一年相比已发行的摊薄股份减少。

32

 

投资资本回报率

除了根据公认会计原则或GAAP报告财务业绩外，我们还提供有关投资资本回报率(简称ROIC)的信息，作为有关我们经营业绩的附加信息。ROIC是一项非GAAP财务指标，不应单独审查，也不应被视为根据GAAP报告的财务结果的替代品。ROIC是管理层用来评估我们的资本投资回报的一项重要指标，并提供了一种有意义的衡量我们资本分配随时间推移的有效性的指标。

我们将ROIC定义为税后净营业利润(简称NOPAT)，包括资本化经营租赁的影响除以平均投资资本。营业租赁利息是指如果我们的营业租赁下的物业被拥有或作为融资租赁(采用ASC 842之前的资本租赁)入账时，我们将产生的假设利息支出所驱动的营业收入的增加。假设拥有权及相关利息开支按各租约的贴现率计算，并记作销售、一般及行政开支内租金开支的一部分。投资资本反映的是过去12个月的平均水平。

由于计算ROIC的方法很多，我们的方法可能与其他公司计算ROIC的方法不同。在将我们的ROIC与其他公司的ROIC进行比较之前，了解其他公司计算ROIC的方法和这些方法的差异是很重要的。

我们对所示财政期间的ROIC计算如下：

 

 

 

连续四个季度结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021 (1)

 

 

 

(千美元)

 

净收入(2)

 

$

250,399

 

 

$

272,700

 

特殊项目，税后净额(3), (4)

 

 

—

 

 

 

3,134

 

利息支出，税后净额(4)

 

 

8,639

 

 

 

9,304

 

税后净营业利润(NOPAT)

 

$

259,038

 

 

$

285,138

 

 

 

 

 

 

 

 

租金支出总额，扣除税金(4)

 

 

152,902

 

 

 

151,041

 

营业租赁的估计折旧，税后净额(4)

 

 

(90,084

)

 

 

(84,411

)

经营性租赁的估计利息，税后净额(4), (5)

 

 

62,818

 

 

 

66,630

 

NOPAT，包括经营租约的效力

 

$

321,856

 

 

$

351,768

 

 

 

 

 

 

 

 

平均营运资本

 

 

238,717

 

 

 

153,098

 

平均财产和设备

 

 

704,101

 

 

 

722,570

 

平均其他资产

 

 

569,054

 

 

 

568,964

 

平均其他负债

 

 

(99,049

)

 

 

(103,198

)

平均投资资本

 

$

1,412,823

 

 

$

1,341,434

 

 

 

 

 

 

 

 

平均经营租赁(6)

 

 

1,242,722

 

 

 

1,208,682

 

平均投资资本，包括经营租赁

 

$

2,655,545

 

 

$

2,550,116

 

 

 

 

 

 

 

 

ROIC，包括经营租赁

 

 

12.1

%

 

 

13.8

%

 

 

33

 

(1)
2020财年包括53周。
(2)
净收入金额代表过去四个往绩季度的净收入总额。
(3)
特殊项目包括与战略举措相关的专业费用。
(4)
税额净额按所列期间的归一化实际税率计算。
(5)
2022年和2021年经营租赁的估计利息的计算方法是将经营租赁分别乘以6.7%和7.2%的贴现率，每个租赁在直接门店费用中记录为租金支出。
(6)
平均经营租赁是指过去四个季度未偿还租赁债务的平均净现值。

流动性与资本资源

下表列出了以下每个期间的主要现金来源和用途，以及每个期间终了时我们的现金、现金等价物和受限现金(以千计)：

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

期末现金、现金等价物和限制性现金

 

$

290,750

 

 

$

222,754

 

经营活动的现金流

 

$

208,963

 

 

$

177,305

 

用于投资活动的现金流

 

$

(53,098

)

 

$

(39,421

)

用于融资活动的现金流

 

$

(112,119

)

 

$

(86,571

)

 

我们通常主要通过运营产生的现金和我们信贷安排下的借款来为我们的业务提供资金。我们现金的主要用途是购买库存、运营费用、主要用于开设新店、改建和维护、回购普通股和偿还债务的资本支出。我们的主要合同义务和承诺包括我们的信贷协议下的债务、我们的信贷协议的利息、经营和融资租赁、购买承诺和自我保险债务。我们用于租赁土地、建筑物以及设施和设备的运营和融资租赁将于2040年前的不同日期到期或受续订条款的约束。我们相信，我们现有的现金、现金等价物和限制性现金，以及预计将从运营中产生的现金，将足以满足我们至少在未来12个月的预期现金需求。我们未来的资本需求将取决于许多因素，包括新门店的开张、现有门店的改造和维护资本支出、门店计划以及其他公司资本支出和活动。我们的现金、现金等价物和受限现金头寸得益于我们通常在销售给客户的当天收取现金，或者，如果是信用卡或借记卡交易，则在相关销售的几天内收取现金。

经营活动

截至2022年7月3日的26周，来自经营活动的现金流增加了3170万美元，达到2.09亿美元，而截至2021年7月4日的26周，来自经营活动的现金流增加了1.773亿美元。业务活动的现金流增加主要是由于周转资金的变化。

在截至2022年7月3日的26周内，运营活动中因营运资金变化而使用的现金流为690万美元，而截至2021年7月4日的26周内为3220万美元。这一下降主要是由于上一年与COVID相关的奖励薪酬金额在2020年获得了更高的支出。

投资活动

投资活动中使用的现金流主要包括新门店的资本支出，包括租赁改善和门店设备、维持门店外观的资本支出、促进销售的举措和其他公司投资。截至2022年7月3日和2021年7月4日的26周内，用于投资活动的现金流分别为5310万美元和3940万美元。

34

 

我们预计2022年的资本支出将在1.3亿至1.5亿美元之间，包括迄今发生的支出，扣除估计的房东租户改善津贴，主要用于投资于新商店、改建、维护资本支出和公司资本支出。我们希望用手头的现金和经营活动产生的现金为我们的资本支出提供资金。

融资活动

截至2022年7月3日的26周，用于融资活动的现金流为1.121亿美元，而截至2021年7月4日的26周，用于融资活动的现金流为8,660万美元。在截至2022年7月3日的26周内，用于融资活动的现金流主要包括用于股票回购的1.111亿美元和与我们的信贷协议相关的340万美元的债务发行成本，部分被行使股票期权的270万美元所抵消。

在截至2021年7月4日的26周内，用于融资活动的现金流主要包括8750万美元的股票回购。

长期债务和信贷安排

截至2022年7月3日和2022年1月2日，长期债务未偿债务为2.5亿美元。

关于我们的新信贷协议和我们以前的信贷安排的描述，请参阅我们的未经审计的综合财务报表的附注4，“长期债务和融资租赁负债”(各自定义如其中所述)。

股份回购计划

我们的董事会不时批准我们普通股的股票回购计划。下表概述了我们董事会授权的股份回购计划，以及截至2022年7月3日的相关回购活动和可用的授权。

 

生效日期

 

到期日

 

金额
授权

 

 

成本
回购

 

 

授权
可用

 

March 3, 2021

 

March 2, 2022

 

$

300,000

 

 

$

200,200

 

 

$

—

 

March 2, 2022

 

2024年12月31日

 

$

600,000

 

 

$

99,214

 

 

$

500,786

 

 

根据我们目前的回购计划，根据一般的商业和市场条件以及其他投资机会，可以通过公开市场购买、私下协商的交易或其他方式，包括通过规则10b5-1交易计划，不时在适用的到期日之前酌情购买股票。 本公司董事会对股份回购计划的授权并不使本公司有义务收购任何特定数额的普通股，回购计划可随时开始、暂停或终止。

我们回购计划下的股票回购活动如下(总成本以千为单位)：

 

 

 

13周结束

 

 

 

二十六周结束

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

 

 

July 3, 2022

 

 

July 4, 2021

 

收购的普通股数量

 

 

2,397,671

 

 

 

3,150,649

 

 

 

 

3,878,858

 

 

 

3,280,617

 

收购的每股普通股平均价格

 

$

27.26

 

 

$

26.75

 

 

 

$

28.63

 

 

$

26.67

 

收购普通股的总成本

 

$

65,356

 

 

$

84,275

 

 

 

$

111,071

 

 

$

87,484

 

 

根据我们的回购计划购买的股票随后被注销，超过面值的回购价格计入留存收益。

从2022年7月3日到2022年8月1日，我们又以1410万美元的价格回购了50万股普通股。

35

 

合同义务

我们在正常业务过程中产生的主要合同义务和承诺包括我们的信贷协议下的义务、我们的信贷协议的利息、经营和融资租赁、购买承诺和自我保险债务。除我们未经审计的综合财务报表附注4“长期债务和融资租赁负债”另有披露外，截至2022年7月3日，我们的合同义务和承诺与截至2022年1月2日的财政年度Form 10-K年度报告中报告的义务和承诺相比，在正常业务过程之外没有重大变化。

预计未来支付利息的金额和时间将随着未偿还金额以及扣除利率掉期后的现行合同利率而变化。根据截至2022年7月3日的未偿还金额和本文件提交时的有效利率，截至2027年3月25日信贷协议到期日的利息支付估计约为5250万美元，其中1120万美元应在12个月内支付。

通货膨胀和通货紧缩的影响

我们销售的食品和其他产品价格的通货膨胀和通货紧缩可能会周期性地影响我们的销售额、毛利润和毛利率。食品价格上涨，再加上消费者支出的减少，也可能会降低销售额、毛利率和可比门店销售额。薪酬、公用事业、大宗商品、设备和供应方面的通胀压力也可能影响我们的盈利能力。如果我们的竞争对手通过降低零售价格和扩大促销活动来应对，多个类别的食品通缩，特别是农产品的通缩，可能会降低销售增长和收益，这可能导致零售通缩高于成本通缩，后者可能会降低我们的销售额、毛利率和可比门店销售额。通胀和通缩的短期影响在很大程度上取决于这些影响是否会转嫁到我们的客户身上，这取决于竞争性的市场状况。

食品通胀和通缩受到多种因素的影响，我们决定是否将通胀或通缩的影响转嫁给我们的客户，是与我们的整体定价和营销策略以及我们竞争对手的反应相结合的。尽管我们可能会因价格变化而经历销售、毛利、毛利率和现金流的周期性影响，包括最近因新冠肺炎疫情导致供应链中断而产生的通胀压力，但我们预计通胀或通缩的影响不会对我们执行长期业务战略的能力产生实质性影响。

关键会计估计

我们对我们的财务状况和经营结果的讨论和分析是以我们的财务报表为基础的，这些报表是根据公认会计准则编制的。这些原则要求我们作出影响资产、负债、销售和费用、现金流以及或有资产和负债的相关披露的报告金额的估计和判断。我们的关键会计估计包括库存、租赁假设、自我保险准备金、商誉和无形资产、长期资产减值和所得税。我们的估计是基于历史经验和我们认为在这种情况下合理的各种其他假设。实际结果可能与这些估计不同。如果这些估计与我们的实际结果之间存在重大差异，我们未来的财务报表将受到影响。

在截至2022年7月3日的13周和26周内，这些估计或与之相关的政策没有实质性变化。有关这些估计和政策的全面讨论，请参阅我们截至2022年1月2日的财政年度Form 10-K年度报告第7项中的“关键会计估计”。

近期发布的会计公告

见本季度报告10-Q表所附未经审计的综合财务报表附注2“重要会计政策摘要”。

36

 

项目3.定量和定性关于市场风险的披露。

如附注4“长期债务及融资租赁负债”所述，吾等未经审核的综合财务报表位于本季度报告10-Q表格的其他部分，吾等的信贷协议按部分基于SOFR的利率计息。因此，我们可能会受到利率波动的影响。仅根据截至2022年7月3日我们的信贷协议下未偿还的2.5亿美元本金计算，SOFR每变化100个基点，每年将导致利息支出变化250万美元。我们于2017年12月达成利率互换协议，以管理与浮动利率相关的现金流。2022年7月3日和2022年1月2日的一个未偿还掉期的名义美元金额为2.5亿美元，根据该金额，我们支付固定利率并获得可变利率(现金流掉期)。考虑到利率互换，根据我们的信贷协议截至2022年7月3日的未偿还本金2.5亿美元，SOFR每变化100个基点，每年的利息支出将不会发生变化。

这一敏感性分析假设我们的金融工具和所有其他变量的组合在未来一段时间内保持不变。这些假设是为了便于分析，并不一定代表我们未来的意图。

吾等并不为进行交易而订立衍生金融工具(见未经审核综合财务报表附注10“衍生金融工具”)。

项目4.控制和程序。

信息披露控制和程序的评估

我们维持一套披露控制及程序制度(如交易法第13a-15(E)及15d-15(E)条所界定)，旨在确保我们在根据交易法提交或提交的报告中须披露的资料，在美国证券交易委员会的规则及表格所指定的时间内予以记录、处理、总结及报告，并累积及传达给我们的管理层，包括我们的首席执行官(我们的首席执行官)及首席财务官(我们的首席财务官)，以便就所需的披露及时作出决定。

我们的管理层在首席执行官和首席财务官的参与下，评估了截至2022年7月3日，即本季度报告Form 10-Q所涵盖的期间结束时，我们根据交易所法案进行的披露控制和程序的有效性。基于这样的评估，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，截至该日期，我们的披露控制和程序是有效的。

财务报告内部控制的变化

在截至2022年7月3日的季度期间，我们对财务报告的内部控制没有发生重大影响或合理地可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化。

 

 

37

 

P第二条--其他资料

我们不时参与法律诉讼，包括涉及人事和雇佣问题、产品责任、人身伤害、知识产权和其他在正常业务过程中产生的诉讼，到目前为止还没有造成任何重大损失。尽管管理层预计这些诉讼的结果不会对我们的财务状况或经营结果产生重大不利影响，但诉讼本身是不可预测的。因此，我们可能会作出判决或达成索赔和解，这可能会对我们的结果产生重大影响。

见附注7，“承付款和或有事项“我们未经审计的综合财务报表以获取有关我们参与的某些法律程序的信息。

第1A项。RISK因子。

某些因素可能会对我们的业务、财务状况和经营结果产生实质性的不利影响。您应仔细考虑以下提及的风险和不确定性，以及本季度报告10-Q表中的所有其他信息，包括我们的合并财务报表和相关说明。任何这些风险都可能对我们的业务、经营业绩、财务状况或前景产生实质性的不利影响，并导致我们普通股的价值下降，这可能导致您的全部或部分投资损失。

“第一部分--第1A项”中所述的风险因素没有实质性变化。风险因素“在截至2022年1月2日的财政年度的Form 10-K年度报告中。

38

 

项目2.未登记的资产销售TY证券及其收益的使用。

发行人购买股票证券

下表提供了截至2022年7月3日的13周内我们股票回购活动的信息。

 

期间(1)

 

总计 数
的股份
购得

 

 

平均值
支付的价格
每股

 

 

总数
的股份
购买方式为
公开的一部分
已宣布的计划
或程序

 

 

近似值
美元价值
的股份
可能还会是
在以下条件下购买
这些计划或
节目(2)

 

April 4, 2022 - May 1, 2022

 

 

586,753

 

 

$

32.38

 

 

 

586,753

 

 

$

547,142,000

 

May 2, 2022 - May 29, 2022

 

 

1,007,730

 

 

$

25.22

 

 

 

1,007,730

 

 

$

521,728,000

 

May 30, 2022 - July 3, 2022

 

 

803,188

 

 

$

26.07

 

 

 

803,188

 

 

$

500,786,000

 

 

(1)
定期信息参照我们在2022财年第二季度的财期列报。
(2)
2022年3月2日，我们的董事会批准了一项6亿美元的股票回购
我们普通股的计划。这些股份可酌情从以下地点购买
定期至2024年12月31日，在一般商业和市场条件及其他投资机会的情况下，通过公开市场购买，私下谈判
交易或其他手段，包括通过规则10b5-1交易计划。

 

 

 

39

 

项目6.eXhibit。

 

展品

数

 

描述

 

 

 

  10.1

 

Sprouts农贸市场和吉尔·菲普斯之间的信件协议，日期为2022年5月25日(1)

 

 

 

  10.2

 

萌芽农贸市场公司2022年综合激励补偿计划(1)

 

 

 

  10.3

 

苗木农贸市场股份有限公司2022综合激励补偿计划下限制性股票单位协议的格式(1)

 

 

 

  10.4

 

萌芽农贸市场股份有限公司2022年综合激励补偿计划下业绩分享奖励协议的格式(1)

 

 

 

  10.5

 

Sprouts Farmers Market，Inc.2022综合激励补偿计划下股票期权奖励协议的格式(1)

 

 

 

  10.6

 

根据苗木农贸市场公司2013奖励计划颁发的杰出奖励修订通知书(1)

 

 

 

  31.1

 

根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条对首席执行官的认证

 

 

 

  31.2

 

根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条对首席财务官的认证

 

 

 

  32.1

 

依据《2002年萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18编第1350条对行政总裁的证明

 

 

 

  32.2

 

依据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18编第1350条对首席财务官的证明

 

 

 

101.INS

 

内联XBRL实例文档-实例文档不显示在交互数据文件中，因为其XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中。

101.SCH

 

内联XBRL分类扩展架构文档

101.CAL

 

内联XBRL分类扩展计算链接库文档

101.DEF

 

内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档

101.LAB

 

内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档

101.PRE

 

内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档

104

 

封面交互数据文件(嵌入内联XBRL文档中)

 

(1)
作为注册人于2022年5月27日向美国证券交易委员会提交的当前8-K表格报告的证物，并通过引用并入本文。

 

 

40

 

登录解决方案

根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签署人代表其签署。

 

 

 

萌芽农贸市场，股份有限公司。

 

 

 

日期：2022年8月3日

发信人：

/s/劳伦斯·P·莫洛伊

 

姓名：

劳伦斯·P·莫洛伊

 

标题：

首席财务官

 

 

(首席财务官)

 

41