q22022earningspresentati

2northerntrust.com|©2022 NorthernTrust 2Q22期末拉加1季度拉加2同比标准普尔500指数(11.9)%(16.4)%3.5%(6.3)%14.0%(4.9)%摩根士丹利资本国际本地利率(9.0)%(8.8)%0.8%(2.6)%3.7%(4.4)%1个月伦敦银行同业拆借利率(Avg)91 bps 79 bps 3个月Libor(Avg)138 bps 102 bps EUR/美元13.4%6.4%英镑/美元13.8%8.4%执行摘要滞后1个月同比2022年3月至2022年5月与2021年3月至2021年5月的平均月末。月份滞后序列代表2022年3月至2022年5月与2021年12月至2022年2月的平均月末。2季度滞后同比代表2022年3月与2021年3月的季度末。季度滞后序列代表2022年3月与2021年12月的季度末。主要宏观经济因素净收益为3.962亿美元，稀释后普通股每股收益为1.86美元。的平均普通股权益回报率为15.7%。本季度包括：本年度税前养老金结算费用为2,030万美元，而上一年为1,760万美元。本季度有效税率为26.7%。该季度的结果还包括2022年初实施的某些会计重新分类的影响，这些重新分类影响了与去年同期的比较。在本季度，信托、投资和其他服务费用增加了1,730万美元，其中：为690万美元(其他资产服务费用为350万美元，财富管理为340万美元)，与上一年其他营业收入中记录的金额有关；为1,040万美元，与上一年其他营业收入中记录的金额减少有关，现在报告为资产服务投资管理费用增加。

3northerntrust.com|©2022 NorthernTrust摘要结果和关键指标(以百万美元为单位)(不包括每股收益和如上所述)%Change vs。2022年第二季度2021年第一季度收入1,779.8 12%3%非利息支出1,223.6 9%1%信贷损失准备金4.5 N/M 125%净收入$396.2 8%2%稀释后每股收益$1.86 8%5%平均普通股权益回报率2 15.7%13.7%14.2%税前利润1，2 31.0%31.1%30.0%费用与信托费用比率2 107%104%103%托管/管理资产3(以十亿计)13,734(13)%(12)托管资产百分比3(以十亿计)$10,684(13)%(11)%管理下的资产3(以十亿计)$1,303(15)%(12)%1按全额应课税等值(FTE)基础列示的收入和税前利润率为非公认会计准则财务指标。根据美国公认会计原则(GAAP)编制的已报告收入和已报告税前利润率的对账包括在附录10.2页的所有期间的实际数字中，而不是百分比变化。3在向证券交易委员会提交10-Q表格之前，本季度的客户资产被视为初步资产。N/M-没有意义

4northerntrust.com|©2022年NorthernTrust总收入以百万美元计总收入(FTe1)$1,075$1,111$1,168$1,143$71$66$77$81$78$99$110$119$88$89$344$357$371$388$470$1,589$1,645$1,677$1,725$1,780 2Q 2021 3Q 2021 4Q 2021 1Q 2022 2Q 2022+12%+3%信托、投资和其他服务费FX交易收入其他非利息收入(FTE1)信托、投资和其他服务费用同比增长6%，其他服务费用同比下降2%。外汇交易收入同比增长10%，环比下降4%。其他非利息收入同比下降10%，环比增长1%。净利息收入同比增长37%，环比增长21%。由于四舍五入，类别的总和可能不会。1按全时当量计算的净利息收入和总收入为非公认会计准则财务计量。这些措施与根据美国公认会计原则编制的报告结果的对账包含在第10页的附录中。其他非利息收入包括证券佣金和交易收入、财政部管理费、其他营业收入和投资安全收益(损失)，净额。

5northerntrust.com|©2022年NorthernTrust信托、投资和其他服务费(以百万美元为单位)(除非另有说明)%Change vs。信任，投资和其他服务费2022年第二季度2021年第一季度托管和基金管理$433.8(5)%(4)%投资管理148.4+47%+1%证券借贷21.6+11%+14%其他38.9+7%(11)%总资产服务$642.7+5%(3)%中央$177.4+2%(2)%东部128.1+1%(4)%西部98.7+5%(3)%全球家族办公室96.5+41%+9%总财富管理$500.7+8%(1)%客户资产1(以十亿计)：资产服务AUC/澳元12美元，812(13)%(12)%资产服务AUC$9,771(13)%(11)%资产服务AUM$950(19)%(13)%证券借贷抵押品$169(15)%(4)%财富管理AUC/澳元922(5)%(11)%财富管理AUC$913(6)%(11)%财富管理AUC$353(5)%(11)%资产服务信托、投资及其他服务费同比上升5%，环比下降3%。托管和基金管理费同比下降，主要原因是不利的货币换算，但部分被新业务抵消。因此，托管和基金管理费下降的主要原因是不利的货币兑换和不利的市场。投资管理费同比增长主要是由于货币市场共同基金手续费减免减少以及前面提到的会计重新分类，但部分被客户资金外流所抵消。因此，投资管理费用增加主要是由于货币市场共同基金手续费减免减少，但部分被客户资金外流和不利的市场所抵消。由于上一季度与季节性福利支付服务相关的费用，其他费用环比下降。财富管理信托、投资和其他服务费同比上涨8%，环比下降1%。各地区的费用(中环, 东方和西方)同比增长，主要是由于货币市场共同基金手续费减免和新业务减少。因此，这些地区的手续费下降主要是由于不利的市场，但部分被货币市场共同基金手续费减免减少所抵消。GFO的费用同比增加，主要是由于货币市场共同基金费用减免减少、新业务和有利的市场。因此，GFO的费用增加主要是由于货币市场共同基金费用减免减少，但部分被不利的市场抵消。2022年第二季度的反映了与低利率相关的货币市场手续费减免的取消。1在向证券交易委员会提交10-Q表格之前，本季度的客户资产被视为初步资产。

6northerntrust.com|©2022年NorthernTrust净利息收入平均收益资产(以十亿美元为单位)$142.0$144.0$148.8$149.8$139.9 0.97%0.98%0.99%1.05%1.35%2Q20213Q20214Q20212Q2022NII(©)百万美元$343.9$357.1$370.6$387.7$469.8贷款和租赁证券存款银行美联储存款和其他(FTE1)净利息收入(FTE1)同比增长37%，环比增长21%。净息差(FTE1)为1.35%。摩根士丹利资本国际()平均盈利资产同比下降1%，环比下降7%。平均总存款同比增长1%，环比下降7%。净息差较上年同期增加38个基点，环比增加30个基点。同比和环比的增长都主要是由于较高的平均利率、有利的资产负债表组合以及从某些非应计贷款获得的690万美元的非经常性利息。1按全时当量计算的净利息收入和净息差为非公认会计准则财务指标。这些措施与根据美国公认会计原则编制的报告结果的对账包含在第10页的附录中。

7northerntrust.com|©2022 NorthernTrust非利息支出以百万美元计总非利息支出$605$598$618$668$666$218$211$224$213$178$185$196$194$204$52$54$51$51$68$81$79$80$90$1,121$1,129$1,169$1,206$1,224 2Q 2021 3Q 2021 4Q 2021 1Q 2022 2Q 2022+9%+1%薪酬和福利外部服务设备和软件占用其他支出第二季度总计12亿美元，同比增长9%，环比增长1%。费用的同比增长主要是由薪酬、设备和软件相关成本以及其他运营费用的增加推动的。连续支出业绩主要是由员工福利、其他运营费用以及与设备和软件相关的成本增加推动的，但薪酬费用的减少部分抵消了这一增长。由于四舍五入，类别的总和可能不会。

8northerntrust.com|©2022北方信托资本北方信托公司资本比率高级方法普通股一级11.6%一级12.7%总计13.7%一级杠杆6.7%补充杠杆7.6%标准化一级10.5%一级11.5%总计12.6%一级杠杆6.7%资本回报宣布2022年第二季度普通股股息为1.48亿美元，优先股股息为470万美元。在2022年第二季度回购了30万美元的普通股。截至2022年6月30日，累计其他全面收益(亏损)为(15亿美元)，第二季度变化(6亿美元)。截至2022年6月30日，在向美国证券交易委员会提交10-Q表格之前，本季度的资本充足率被视为初步数据。强调资本缓冲要求为2.5%；导致普通股一级资本最低要求为7%。

10northerntrust.com|©2022非公认会计准则财务指标的北方信托对账下表显示了根据公认会计原则编制的总收入、净利息收入、净利息差额和税前差额在全额应税等值(FTE)基础上与此类计量的对账，这些都是非公认会计准则财务指标。管理层认为，为了进行比较，本报告对这些财务措施提供了更明确的说明。2Q22 1Q22 4Q21 3Q21 2Q21报告1,768.7$1,718.7$1,667.0$1,633.8$1,580.3$FTE调整11.1$6.7$10.0$10.7$8.3$FTE 1,779.8$1,725.4$1,677.0$1,644.5$1,588.6$2Q22 1Q22 4Q21 3Q21 2Q21报告458.7$381.0$360.6$346.4$335.6$FTE调整11.1$6.7$10.0$10.7$8.3$FTE 469.8$387.7$370.6$357.1$343.9$NIM-报告1.31%1.03%0.96%0.95%0.95%0.95%NIM-FTE 1.35%1.05%0.99%0.98%0.97%2Q22 2Q21收入-报告1,768.7$1,718.7$1,580.3$税前收入-报告540.6$510.8$486.5$FTE调整*11.1$6.7$8.3$收入-FTE 1,779.8$1,725.4$1,588.6$税前收入-FTE 551.7$517.5$494.8$税前利润率-报告的30.6%29.7%30.8%税前利润率-FTE 31.0%30.0%31.1%*FTE调整适用于收入和税前收入净利息收入税前利润率

11northerntrust.com|©2022 NorthernTrust前瞻性陈述本陈述可能包括构成《1995年私人证券诉讼改革法》安全港条款所指“前瞻性陈述”的陈述。前瞻性陈述通常由“相信”、“预期”、“预期”、“打算”、“估计”、“项目”、“可能”、“计划”、“目标”、“目标”、“战略”等词语或短语以及类似的表达或未来或条件动词识别，如“可能”、“将”、“应该”、“将”和“可能”。前瞻性陈述包括与北方信托公司的财务结果和展望、资本充足性、红利政策和股票回购计划、会计估计和假设、信用质量(包括津贴水平)、未来养老金计划缴款、有效税率、预期费用水平、或有负债、收购、战略、市场和行业趋势以及对会计声明和法律影响的预期有关的陈述，但与历史事实有关的陈述除外。前瞻性表述还包括除与历史事实有关的表述外，与正在发生的新冠肺炎疫情及其对全球经济和市场状况的影响以及北方信托公司的业务、财务状况和经营结果有关的表述。这些陈述是基于北方信托公司目前对未来事件或未来结果的信念和预期，涉及难以预测并可能发生变化的风险和不确定性。这些声明还基于对许多重要因素的假设，包括北方信托公司最近提交给美国证券交易委员会的10-K表格年度报告和其他文件中讨论的因素, 所有这些都可以在北方信托的网站上找到。我们告诫您不要过度依赖任何前瞻性陈述，因为实际结果可能与前瞻性陈述中明示或暗示的结果大不相同。北方信托公司不承担更新其前瞻性陈述的义务。本演示文稿应与北方信托公司2022年第二季度收益新闻稿一起审查，该新闻稿可在以下网址获得：www.northerntrust.com/about-us/investor-relations