附录 10.2

本票（本 “票据”） 尚未根据经修订的1933年《证券法》（“证券法”）进行登记。本票据的收购 仅用于投资，如果没有根据《证券 法》进行转售登记，也没有律师在形式、范围和实质内容上合理地认为不需要进行此类登记，则不得出售、转让或转让。

沃尔登卡斯特收购公司 本票

（参见附表 A）

对于收到的价值，并受此处规定的条款和 条件的约束，开曼群岛豁免公司 Waldencast Acquision Corp. (”Maker”）承诺 向开曼群岛有限责任公司（“收款人”）Waldencast 长期资本有限责任公司（“收款人”）支付本金 余额，或订购本附表 A 中规定的本金 余额；该附表应由本协议各方不时更新，以反映本票据下所有未偿还的预付款和再预付款；前提是 } 本票据下所有未偿还的预付款和再预付款总额超过四十五万美元（45万美元）。 本协议下的任何预付款均应由收款人应Maker的要求支付，并应在附表A中列出。本票据 中的所有款项均应通过支票或电汇将立即可用的资金转入收款人 根据本附注的规定不时通过书面通知指定的账户。

1. 校长。本票据下的所有未付本金应在以下日期之前全额支付：(i) Maker必须根据其修订和重述的备忘录和公司章程 （可能不时修订）完成与 一家或多家企业（“业务合并”）的合并、股票交换、资产收购、股票购买、重组或类似业务合并的日期，以及 (ii) 企业合并的生效日期（例如 (i) 和 (ii) 的较早日期，即 “到期日 日期”），除非在出现违约事件（定义见下文）。本 票据下的任何未偿还本金均可由Maker自行选择随时预付，不收取任何罚款。在任何情况下，任何个人，包括 但不限于Maker的任何高管、董事、雇员或股东，均不得对Maker在本协议下承担任何义务或责任 的个人义务。

2. 提款请求。Maker和Payee同意，Maker可以根据本票据不时要求提取高达四十五万美元 美元（45万美元）的提款，用于营运资金目的。本票据的本金可以在到期日之前不时提取 ，应发行人对收款人的要求（每笔都是 “提款申请”）。每个 Drawdown Request 都必须注明要提取的金额，除非获得制造商和收款人的同意，否则金额不得低于一万美元（10,000 美元） 。收款人应在收到 提款申请后的三 (3) 个工作日内为每笔提款申请提供资金；但是，前提是本票据下任何时候未偿还的最大提款金额不得超过四十五万美元（45万美元）。与Maker提出的任何提款请求有关的 或由此产生的收款人不收取任何费用、款项或其他款项。

3. 利息。本票据的未付本金余额不计利息。

4. 付款的申请。所有款项应首先用于全额支付 根据本票据收取任何应付款项所产生的任何费用，包括（但不限于）合理的律师费，然后用于全额支付任何逾期的 费用，最后用于减少本票据的未付本金余额。

5. 默认事件。发生以下任何情况均构成违约事件（“违约事件”）：

(a) 未能按要求付款。Maker 未能在到期日 支付根据本票据到期的本金。

(b) 自愿破产等Maker 根据任何适用的破产、破产、重组、 重组或其他类似法律提起自愿诉讼，或其同意指定接管人、清算人、受让人、 受托人、托管人、扣押人（或其他类似官员）或其财产的任何很大一部分，或其 为债权人的利益进行任何转让，或 Maker通常未能在债务到期时偿还债务，或者Maker采取了 的公司行动推进上述任何内容。

(c) 非自愿破产等根据任何适用的破产、破产或其他类似法律，在 处所拥有管辖权的法院就Maker的非自愿案件发布法令或救济令，或者为Maker或其任何大部分财产指定接管人、清算人、 受让人、托管人、受托人、扣押人（或类似官员），或下令 清盘或清算其事务，以及继续任何此类法令或命令的有效期为连续六十 (60) 天。

6。 补救措施。

(a) 发生本协议第 5 (a) 节规定的违约事件后，收款人可以通过向制造商发出书面通知，宣布本 票据立即到期并支付，因此，本票据的未付本金以及根据该票据应支付的所有其他款项 应立即到期支付，无需出示、要求、抗议或其他任何形式的通知 豁免，尽管此处或文件中包含的任何内容与之相反的证据。

(b) 发生第 5 (b) 或5 (c) 节规定的违约事件后，本票据的未付本金余额以及与本票据有关的所有其他应付款项应自动立即到期和支付，在任何情况下，收款人均无需采取任何行动 。

7。 豁免。Maker、本票据的所有背书人、担保人和担保人放弃对本票据的付款、要求、羞辱通知、抗议和抗议通知、收款人根据本票据条款提起的任何诉讼 中的所有错误、缺陷和缺陷，以及根据任何现行或未来豁免任何 的法律可能为创客带来的所有好处财产，不动产或个人财产，或出售任何此类财产、在 执行下扣押、征收或出售所得的任何部分收益，或提供任何暂停执行、豁免民事诉讼或延长付款时间；Maker 同意， 根据根据本协议获得的判决、根据本协议签发的任何执行令状可能征收的任何房地产 可以根据收款人想要的任何顺序全部或部分出售。

8. 无条件责任。Maker特此放弃与本票据的交付、接受、履行、违约、 或强制执行本票据付款有关的所有通知，并同意其责任应是无条件的，不考虑任何 其他方的责任，不得受到收款人批准或 同意的任何宽容、延期、豁免或修改的影响，并同意任何和所有延期收款人 可能就付款或其他条款授予的期限、续期、豁免或修改本说明，并同意其他制造商、背书人、担保人或担保人可以 成为本协议的当事方，恕不通知Maker或影响Maker在本协议下的责任。

9。 通知。本说明要求或考虑的所有通知、陈述或其他文件均应：(i) 以书面形式 亲自送达或通过头等舱挂号或挂号邮件、隔夜快递服务或传真或电子传输 发送到书面指定的地址，(ii) 通过传真至最近向该方提供的号码或该方可能以书面形式指定的其他地址或传真 号码或 (iii) 通过电子邮件发送到最近向该当事人或此类当事人提供的电子邮件地址 该方可能以书面形式指定的其他电子邮件地址。以这种方式 传送的任何通知或其他通信均应被视为在送达当天发出，如果是亲自送达，则在收到 书面确认后的工作日发出，如果是通过传真或电子传送发送，则在送达隔夜快递 服务后一 (1) 个工作日发出，如果是邮寄则在邮寄后五 (5) 天。

10。 施工。本说明应根据纽约法律解释和执行。

11。 可分割性。本说明中包含的任何在任何司法管辖区被禁止或无法执行的条款，在禁止或不可执行的范围内，如果不使本说明的其余条款失效， 在任何司法管辖区的任何此类禁令或不可执行性均不得使该条款在任何其他 司法管辖区失效或无法执行。

12。 信托豁免。尽管此处有任何相反的规定，但收款人特此放弃在Maker 首次公开募股（“IPO”）的收益（包括递延承保折扣和佣金）和 出售私募认股权证的收益已经或将要存入的信托账户中的任何及所有权利、所有权、利息或索赔 （“索赔”），如上文所述有关Maker向证券交易所提交的首次公开募股的 S-1 表格注册声明中的详细信息佣金，特此同意不以任何理由为信托账户的任何索赔寻求追索权、赔偿、 付款或满足。

13。 修正案；豁免。只有在Maker and Payee的书面同意 的情况下，才能对本协议进行任何修改或放弃本协议的任何条款。

14。 继承人和受让人。在遵守下文第 16 条和第 17 节对转让的限制的前提下，本协议项下的Maker and Payee 的权利和义务对本协议任何一方 的继承人、受让人、继承人、管理人和受让人具有约束力，并使之受益 ，但事先征得本协议另一方的书面同意，任何未经 所需同意的转让均无效。

15。 本票据的转移。关于本票据的任何出售或其他处置，收款人应在此之前向Maker发出书面通知 ，简要描述其方式，以及 (i) 允许的转让（定义见下文）除外，本条款 (i) 中的要求不适用，本条款 (i) 中的要求不适用，由 Maker 提供的书面意见（除非创客放弃）在形式和实质上令创客合理满意实际上，此类销售或其他分销可以在没有任何联邦注册或资格的情况下进行 或当时有效的州法律，以及 (ii) 由所需的 受让人签署的书面承诺，其形式和实质内容对Maker来说相当满意，同意受此处包含的转让限制的约束。 在收到此类书面通知、合理令人满意的意见（除非Maker放弃）或其他证据以及此类书面确认后， Maker应尽快通知收款人收款人可以出售或以其他方式处置本票据，所有这些都符合交付给制造商的票据的 条款。如果根据本第 16 条裁定收款人律师的意见、 或其他证据，或所需受让人的书面确认，Maker 在做出此类决定后应立即通知收款人。为了确保遵守《证券法》，以这种方式转让的每张票据都应注明对可转让性的适用限制 ，除非Maker的律师认为 为了确保遵守《证券法》，不需要 这样的说明。Maker 可能会向其转账代理发出与 相关的停止转账指令，但有此类限制。在不违反上述规定的前提下，本票据的转让应在Maker或代表Maker为此目的在 上注册时进行登记。在出示本票据进行转让登记之前，Maker应将本票据的注册 持有人视为本票据的所有者和持有人，以接收本票据的所有本金款项，以及用于所有其他目的 ，无论本票据是否逾期，创客都不应受到相反通知的影响。就本协议而言，“允许的 转让” 的含义应与发行人、收款人及其其他各方根据本协议签订的信函 协议允许私募认股权证进行的任何转让具有相同的含义。

16。 致谢。收款人购买本票据是为了自己的账户进行投资，而不是作为被提名人或代理人进行投资，也不是为了转售 违反适用的证券法进行任何分发。收款人明白 收购本票据涉及重大风险。收款人具有作为公司证券投资者的经验，并承认 它能够自生自灭，可以承担投资本票据的经济风险，并且在 财务和商业事务方面拥有如此丰富的知识和经验，能够评估本票据中这项投资的优点和风险，并保护与该投资相关的 自身利益。

[签名页面如下]

为此，Maker意图 在此受法律约束，促使下述签署人自上述第一天和第一年正式执行本照会，以昭信守。

自上面写的那一天和年份 起确认并同意。

[期票签名页]