由Lumentum Holdings Inc.提交。

根据1933年证券法第425条

并当作依据规则14a-12提交

根据1934年的证券交易法

主题公司：Coherent，Inc.

委托文号：001-33962

以下 通信是在2021年2月2日Lumentum Holdings，Inc.召开的2021年第二季度财报电话会议上首次提供的。

Lumentum Holdings，Inc.总裁兼首席执行官兼董事艾伦·S·洛伊(Alan S.Lowe)

两周前，我们宣布了一致收购，这将扩大并 使我们的收入和市场机会多样化。这笔交易的一个激励因素是，我们相信光电子将在整个价值链中发挥重要作用，支持许多重要的长期长期趋势。例如，这包括激光和光子学在制造越来越多的先进半导体、显示器和微电子产品中发挥的越来越大的作用，这些先进的半导体、显示器和微电子产品实现了我前面提到的数字化转型。

另一个例子是激光和光子学在电动汽车和储能解决方案的制造和供应链中的作用越来越大 。随着世界向这些应对气候变化的可持续技术过渡，这是一个重要而重要的机会。

此次相关收购将扩大我们在光电子新领域的市场机会，包括生物仪器和航空航天 和国防领域。它还将增强我们的创新引擎，更好地服务于今天和未来的客户。

除了我概述的顶级产品线增长机会外，我们相信与Coherent的结合还将带来显著的效率和优化。凭借我们久经考验的执行记录，我们相信这一合并最终将 提供与我们在去年11月的第一次季度收益电话会议中设定的目标一致的财务业绩。

我期待着 及时完成这些交易，并欢迎Coherent有才华的员工加入Lumentum团队。虽然Lumentum的未来真的很光明，但我相信有了Coherent的加入，它会更加光明。现在请看一下有关我们第二季度的更多 详细信息。

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激光的毛利率也出现了增长。季度环比降至47.5%。我们 相信我们在这一指标上是激光行业的领先者，尽管我们的规模远远低于更大的行业参与者。我们相信这是因为我们拥有独特的设计和制造经验和能力，这些经验和能力源于我们在光电子市场多年的领导地位。当我们能够与Coherent相结合时，我们希望利用这些经验和能力。

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此次一致收购带来了一个重大机遇，可以创建一个更大、更多元化的光电子技术公司，其领先能力与许多重要的长期趋势和财务业绩保持一致，符合我们之前为Lumentum设定的目标 Lumentum。

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高盛有限责任公司(Goldman Sachs&Co.LLC)分析师罗德·霍尔(Rod Hall)

好吧。然后我想问的第二件事是，我只想回到连贯的交易上来。看起来有一件事 肯定是制造重叠，至少在某些地方是这样。我很好奇，你们谈到的协同效应是否考虑了制造业的整合，或者现在详细讨论这些还为时过早， 未来仍有可能？

Lumentum Holdings，Inc.总裁、首席执行官兼董事艾伦·S·洛萨

嗯。我们有一个两周前谈到的协同目标，我们说其中三分之二 将来自COGS。我们必须完成整合规划过程，才能真正关键地确定获得这些协同效应的计划。我的意思是，其中一些来自供应链，一些来自制造重叠，就是你的 点。但随着我们接近交易的整合规划阶段，细节仍需敲定。

我认为我对这笔连贯的交易的兴奋是围绕着让合并后的大公司采用我们之前谈到的模式，但也是关于将两个才华横溢的团队放在一起来加速创新引擎，因为 光电子确实在许多长期大趋势中发挥着关键作用。我认为，这两家公司的合并真的让我们走在了这一领域的前列。