97111110.0531925110.05971111131925110.050.050001868419--12-312022Q1错误0032510003251000115000001150000066.67P30DP150D00P30DP12MP5D0001868419美国公认会计准则：超额分配选项成员2022-01-012022-03-310001868419美国公认会计准则：超额分配选项成员2022-01-140001868419Wavs:WesternAcquisitionVenturesSponsorLlcMemberUS-GAAP：PrivatePlacementMembers2022-01-142022-01-140001868419美国公认会计准则：超额分配选项成员2022-01-142022-01-1400018684192022-01-142022-01-140001868419WAVs：FounderSharesMemberWAVS：联合全球合作伙伴成员2021-06-162021-06-160001868419美国-GAAP：IPO成员2022-01-142022-01-140001868419WAVs：RelatedPartyLoansMembers2022-01-012022-03-310001868419WAVS：PromissoryNoteWithRelatedPartyMemberWAVS：海绵成员2021-06-092021-06-090001868419WAVs：公共保证书成员2022-01-012022-03-310001868419WAVs：FounderSharesMemberWAVS：联合全球合作伙伴成员2021-11-220001868419WAVS：联合全球合作伙伴成员WAVs：FounderSharesMember2021-11-220001868419WAVs：FounderSharesMember2021-11-220001868419WAVs：FounderSharesMember2022-01-012022-03-3100018684192022-01-140001868419WAVs：FounderSharesMemberWAVS：海绵成员2022-01-012022-03-310001868419WAVs：FounderSharesMemberWAVS：海绵成员2021-11-222021-11-220001868419WAVs：FounderSharesMemberWAVS：海绵成员2021-06-092021-06-0900018684192021-11-222021-11-2200018684192021-06-162021-06-160001868419美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-03-310001868419US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-03-310001868419美国-公认会计准则：保留预付款成员2021-12-310001868419US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2021-12-310001868419美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-03-310001868419美国-美国公认会计准则：普通股成员2021-12-310001868419WAVS：PromissoryNoteWithRelatedPartyMember2022-01-012022-03-310001868419US-GAAP：PrivatePlacementMembers2022-01-142022-01-140001868419美国-GAAP：IPO成员2022-01-012022-03-310001868419WAVS：PromissoryNoteWithRelatedPartyMember2021-12-310001868419美国-公认会计准则：保留预付款成员2022-01-012022-03-310001868419Wavs:CommonStockNotSubjectToPossibleRedemptionMember2022-01-012022-03-310001868419WAVs：CommonClassSubjectToRedemptionMember2022-01-012022-03-310001868419WAVs：RelatedPartyLoansMembers2021-12-310001868419WAVs：RelatedPartyLoansMembers2022-03-310001868419WAVs：PrivatePlacementUnitsMember2022-03-310001868419WAVs：FounderSharesMember2022-03-310001868419WAVs：FounderSharesMember2022-03-310001868419US-GAAP：PrivatePlacementMembers2022-03-310001868419WAVs：FounderSharesMember2021-12-310001868419WAVs：FounderSharesMember2021-12-310001868419US-GAAP：PrivatePlacementMembers2021-12-310001868419美国公认会计准则：超额分配选项成员2021-12-310001868419WAVs：公共保证书成员2022-03-310001868419WAVs：PrivatePlacementWarrantsMembers2022-03-310001868419WAVs：公共保证书成员2021-12-310001868419WAVs：PrivatePlacementWarrantsMembers2021-12-310001868419US-GAAP：PrivatePlacementMembers2022-01-140001868419美国-GAAP：IPO成员2022-01-140001868419美国-公认会计准则：公共类别成员2022-01-012022-03-310001868419US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMembers2022-01-012022-03-3100018684192022-03-3100018684192021-12-310001868419WAVs：CommonStockAndWarrantMember2022-01-012022-03-310001868419美国公认会计准则：保修成员2022-01-012022-03-310001868419美国-美国公认会计准则：普通股成员2022-01-012022-03-3100018684192022-05-0600018684192022-01-012022-03-31Xbrli：共享ISO 4217：美元ISO 4217：美元Xbrli：共享Xbrli：纯WAVS：DWAVS：M

目录表

美国证券交易委员会

华盛顿特区，20549

表格10-Q


☒	根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条规定的季度报告
	截至本季度末March 31, 2022

或


☐	根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条提交的过渡报告
	关于从到的过渡期

委托文件编号：001-41214

西方收购风险投资公司。

(注册人的确切姓名载于其章程)



特拉华州(述明或其他司法管辖权公司或组织)		86-3720717 (税务局雇主识别号码)
	百老汇42号，12号^这是地板纽约, 纽约10004(主要行政办公室地址)

注册人的电话号码，包括区号：(310) 740-0710

根据该法第12(B)条登记的证券：


每个班级的标题	交易符号	注册的每个交易所的名称
单位，每个单位包括一股普通股和一份认股权证，以获得一股普通股	WAVSU	这个纳斯达克股市有限责任公司
普通股，每股票面价值0.0001美元	WAVs	这个纳斯达克股市有限责任公司
认股权证	WAVSW	这个纳斯达克股市有限责任公司

用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年《证券交易法》第13条或15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。是☒不是☐

用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是 ☒不是☐

用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。


大型加速文件服务器☐	加速文件管理器☐		非加速文件服务器 ☒
规模较小的报告公司☒		新兴成长型公司☒

如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易所法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐

用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如《交易法》第12b-2条所定义)。是☒不是☐

As of May 6, 2022, 14,751,000注册人的普通股已发行。

目录表

西部收购风险投资公司。

索引


		页数
第一部分财务信息		2

第1项。	财务报表	2

	截至2022年3月31日(未经审计)和2021年12月31日的简明资产负债表	2

	截至2022年3月31日的三个月未经审计的经营简明报表	3

	截至2022年3月31日的三个月未经审计的股东权益变动表	4

	截至2022年3月31日的三个月未经审计的现金流量简明报表	5

	备注未经审计的简明财务报表	6

第二项。	管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析	16

第三项。	关于市场风险的定量和定性披露	19

第四项。	控制和程序	19

第二部分其他资料		21

第1项。	法律诉讼	21

第1A项。	风险因素	21

第二项。	未登记的股权证券销售和收益的使用	21

第三项。	对高级证券的违约	21

第四项。	煤矿安全信息披露	21

第五项。	其他信息	21

第六项。	陈列品	22

目录表

前瞻性陈述

这份Form 10-Q季度报告(以下简称“报告”)包含符合1933年证券法第27A节(“证券法”)和1934年证券交易法第21E节(“交易法”)含义的前瞻性陈述。本报告所载非纯粹历史性的陈述为前瞻性陈述。我们的前瞻性陈述包括但不限于有关我们或我们的管理层对未来的期望、希望、信念、意图或战略的陈述。此外，任何提及未来事件或情况的预测、预测或其他特征，包括任何基本假设的陈述，均为前瞻性陈述。“预期”、“相信”、“继续”、“可能”、“估计”、“预期”、“打算”、“可能”、“可能”、“计划”、“可能”、“潜在”、“预测”、“项目”、“应该”、“将会”等类似表达可以识别前瞻性陈述，但没有这些词语并不意味着陈述不具有前瞻性。例如，本报告中的前瞻性陈述可能包括关于我们的陈述：

●

有能力完成我们最初的业务合并；

●

在我们最初的业务合并后，成功留住或招聘我们的高级管理人员、关键员工或董事，或需要进行变动；

●

高级管理人员和董事将他们的时间分配给其他业务，并可能与我们的业务或在批准我们最初的业务合并时发生利益冲突，因此他们将获得费用补偿；

●

获得额外资金以完成我们最初的业务合并的潜在能力；

●

潜在目标企业池；

●

我们的高级管理人员和董事创造许多潜在投资机会的能力；

●

如果我们收购一家或多家目标企业作为股票，控制权可能发生变化；

●

我们证券的潜在流动性和交易；

●

我们的证券缺乏市场；

●

使用信托账户中未持有或我们可从信托账户余额的利息收入中获得的收益；

●

我们首次公开募股后的财务表现；或

●

删除可用于初始业务合并的资源，用于最终未完成的目标的谈判和尽职调查，从而剩余资源不足以完成与另一目标的初始业务合并。

本报告所载前瞻性陈述是基于我们目前对未来事态发展及其对我们的潜在影响的期望和信念。不能保证影响我们的未来事态发展将是我们所预期的。这些前瞻性陈述涉及许多风险、不确定性(其中一些是我们无法控制的)或其他假设，可能导致实际结果或表现与这些前瞻性陈述明示或暗示的大不相同。这些风险和不确定性因素包括但不限于我们在提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的文件中描述的那些因素，包括我们在提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的截至2021年12月31日的10-K表格年度报告、2022年3月31日提交给美国证券交易委员会的10-K表格年度报告(“2021年年度报告”)以及我们随后提交的包括本报告和8-K表格在内的报告。如果这些风险或不确定性中的一个或多个成为现实，或者我们的任何假设被证明是不正确的，实际结果可能与这些前瞻性陈述中预测的结果在重大方面有所不同。我们没有义务更新或修改任何前瞻性陈述，无论是由于新信息、未来事件或其他原因，除非适用的证券法可能要求和/或管理层知道或有合理依据得出以前披露的预测不再合理实现的结论。

目录表

第一部分-财务信息

项目1.财务报表

西部收购风险投资公司。

简明资产负债表


	March 31, 2022		2021年12月31日
	(未经审计)		(经审计)
资产
流动资产
现金	$	800,727	$	3,913
预付费用和其他资产		312,833		—
流动资产总额		1,113,560		3,913
预付费用--非流动		209,943
递延发售成本		—		323,116
信托账户中的投资		116,090,278
总资产	$	117,413,781	$	327,029
负债和股东权益
流动负债
应付账款和应计费用	$	213,934	$	6,000
应计发售成本		—		225,000
应付票据-关联方		—		80,000
应缴特许经营税		45,743		2,400
流动负债总额		259,677		313,400
总负债		259,677		313,400
承付款和或有事项(附注6)
可赎回普通股
可能赎回的普通股，$0.0001面值，11,500,000赎回价值为$的股票10.10每股。		116,150,000		—
股东权益
优先股，$0.0001票面价值；1,000,000授权股份；无已发行和未偿还		—		—
普通股；美元0.0001票面价值；50,000,000授权股份；3,251,000已发行和已发行股份(1)		324		287
额外实收资本		1,605,560		24,713
累计赤字		(601,780)		(11,371)
股东权益总额		1,004,104		13,629

总负债和股东权益	$	117,413,781	$	327,029

(1)由以下部分组成2,875,000方正股份和376,000出售私募单位所包括的普通股股份

附注是这些未经审计的简明财务报表的组成部分。

目录表

西部收购风险投资公司。

业务简明报表(未经审计)


	这三个月
	截至2022年3月31日
运营费用
专业费用和其他费用	$	484,848
特许经营税		45,839
运营亏损		530,687

其他费用
信托账户持有的有价证券的损失		(59,722)
其他费用合计		(59,722)

净亏损		(590,409)

可能赎回的普通股加权平均流通股		9,711,111

每股基本和稀释后净亏损，普通股可能需要赎回	$	(0.05)

不受可能赎回的普通股加权平均流通股		3,192,511

每股基本和稀释后净亏损，普通股不受可能赎回的限制	$	(0.05)

附注是这些未经审计的简明财务报表的组成部分。

目录表

西部收购风险投资公司。

股东权益变动简明报表

截至2022年3月31日的三个月


	普通股
				额外实收		累计		股东合计
	股票	金额		资本		赤字		股权
平衡，2021年12月31日	2,875,000	$	287	$	24,713	$	(11,371)	$	13,629
出售私募单位，包括超额配售	376,000		37		3,759,963		—		3,760,000
分配给公共认股权证的收益，扣除发行成本	—		—		3,533,617		—		3,533,617
可能赎回的普通股增加到赎回价值	—		—		(5,712,733)		—		(5,712,733)
净亏损							(590,409)		(590,409)
平衡，2022年3月31日	3,251,000	$	324	$	1,605,560	$	(601,780)	$	1,004,104

附注是这些未经审计的简明财务报表的组成部分。

目录表

西部收购风险投资公司。

简明现金流量表(未经审计)


	这三个月
	截至2022年3月31日
经营活动的现金流
净亏损	$	(590,409)
对净亏损与经营活动中使用的现金净额进行的调整：
信托账户持有的有价证券的损失		59,722
经营性资产和负债变动情况：
预付费用和其他资产		(522,776)
应付账款和应计费用		207,934
应缴特许经营税		43,343
用于经营活动的现金净额		(802,186)

投资活动产生的现金流
存入信托账户的现金		(116,150,000)
用于投资活动的现金净额		(116,150,000)

融资活动产生的现金流
首次公开发行(IPO)收益，扣除承销商折扣		114,500,000
私募收益		3,760,000
支付赞助商贷款		(80,000)
支付要约费用		(431,000)
融资活动提供的现金净额		117,749,000

现金净变动额		796,814

期初现金		3,913

期末现金	$	800,727
补充披露现金流量信息：
可能赎回的A类普通股价值变动		5,712,733

附注是这些未经审计的简明财务报表的组成部分。

目录表

西部收购风险投资公司。

财务报表附注

March 31, 2022

注1--组织和业务运作及流动资金说明

西部收购风险投资公司(“本公司”)于2021年4月28日在特拉华州注册成立。本公司为一间空白支票公司，其成立的目的是与一个或多个企业或实体进行合并、换股、资产收购、股票购买、资本重组、重组或其他类似的业务合并(“业务合并”)。

本公司不限于为完成企业合并而特定的行业或地理区域。本公司是一家早期及新兴成长型公司，因此，本公司须承担与早期及新兴成长型公司有关的所有风险。

截至2022年3月31日，公司尚未开始任何业务。自2021年4月28日(成立)至2022年3月31日的所有活动，均与本公司的成立及首次公开发售(“IPO”)有关，详情如下，以及自首次公开招股以来，寻找潜在业务合并的事宜。该公司最早在完成最初的业务合并之前不会产生任何营业收入。本公司将以首次公开招股所得款项的投资利息收入形式产生营业外收入。本公司首次公开招股注册书于2022年1月11日宣布生效。2022年1月14日，公司完成首次公开募股10,000,000单位(“单位”)与包括在发售单位内的普通股(“公开股份”)，以$。10.00每单位产生的毛收入为$100,000,000本公司已选择12月31日为其财政年度的结束日期。

在完成首次公开招股的同时，本公司完成了361,000私人配售单位(“私人配售单位”)，售价为$10.00以私募方式向公司保荐人配售的每个私募单位，西方收购风险投资公司赞助商有限责任公司(“赞助商”)，产生毛收入#美元。3,610,000这一点在注4中有描述。

在完成首次公开招股及出售私人配售单位的同时，本公司完成出售1,500,000超额配售单位在收到承销商选择全面行使其超额配售选择权的通知时(“超额配售单位”)，产生额外毛收入$15,000,000。在行使超额配股权的同时，本公司完成一项额外的私募15,000向保荐人出售私人配售单位，总收益为$150,000.

截至2022年3月31日，IPO的发行成本为1,029,116，由$组成500,000承销费和美元529,116其他费用。该公司将向Alliance Global Partners(“AGP”)支付费用。企业合并营销协议费，金额相当于4.5首次公开募股总收益的%(总计为$5,175,000)如果公司从信托账户(定义见下文)中持有的金额中成功完成业务合并。如本公司未能成功完成业务合并，本公司将无权收取任何该等费用(见附注6)。

首次公开发售及超额配售单位结束后，$116,150,000 ($10.10出售首次公开发售单位及私募单位所得款项净额(按单位计)存入信托户口(“信托户口”)。存入信托账户的金额将投资于1940年修订的《投资公司法》(以下简称《投资公司法》)第2(A)(16)节所述的美国政府证券，到期日不超过180天，或投资于本公司选定的、符合本公司确定的《投资公司法》第2a-7条(D)(2)、(D)(3)和(D)(4)段条件的任何开放式投资公司，作为货币市场基金。直至(I)完成企业合并和(Ii)信托账户的分配，两者中较早者如下所述。

公司管理层对首次公开募股和出售私募单位的净收益的具体运用拥有广泛的酌处权，尽管基本上所有的净收益都打算一般用于完成业务合并。不能保证公司将能够成功地完成业务合并。公司必须完成一项或多项初始业务合并，

目录表

公平市场总价值至少80订立初始业务合并协议时，信托账户持有的资产的百分比(不包括根据业务合并营销协议应支付的金额和信托账户所赚取收入的应付税款)。然而，只有在交易后的公司拥有或收购的情况下，公司才会完成业务合并50目标的%或以上的未偿还有表决权证券或以其他方式获得目标的控股权，足以使其不需要根据投资公司法注册为投资公司。不能保证该公司将能够成功地实现这样的业务合并。

本公司将向已发行公众股份持有人(“公众股东”)提供在企业合并完成时赎回全部或部分公众股份的机会(I)与召开股东大会以批准企业合并或(Ii)以收购要约方式赎回全部或部分公众股份。公司是否将寻求股东批准企业合并或进行要约收购将由公司作出决定。公共股东将有权按信托账户中当时金额的一定比例赎回其公开股票(最初预计为#美元10.10每股公开股份，加上信托账户中当时按比例计算的利息(扣除应缴税款后)。

所有公开发行的股份均设有赎回功能，可于与本公司清盘有关的情况下，如就本公司的业务合并及与本公司经修订及重述的公司注册证书的若干修订有关的股东投票或要约收购，赎回该等公开股份。根据财务会计准则委员会(“FASB”)会计准则编撰(“ASC”)主题480“区分负债与股权”(“ASC 480”)小主题10-S99，不完全在公司控制范围内的赎回条款要求必须赎回的普通股被归类为永久股权以外的普通股。鉴于公众股份将以其他独立工具(即附注3所界定的公开认股权证)发行，归类为临时股本的公众股份的初始账面值将为根据美国会计准则470-20“可转换债务及其他期权”厘定的已分配收益。公开发行的股票受ASC 480-10-S99的约束。如权益工具有可能变得可赎回，本公司可选择(I)在自发行日期(或自该工具可能变得可赎回之日起，如较后)至该工具的最早赎回日期的期间内累计赎回价值的变动，或(Ii)在发生变动时立即确认赎回价值的变动，并于每个报告期结束时调整该工具的账面值以相等于赎回价值。该公司已选择立即承认这些变化。虽然赎回不能导致公司的有形资产净额降至美元以下5,000,001，公众股份是可赎回的，并在资产负债表上按此分类，直至赎回事件发生之日为止。

根据与本公司业务合并有关的协议，赎回本公司公开发行的股票可能需要满足包括最低现金条件在内的条件。如果公司寻求股东对企业合并的批准，并且投票的大多数股份赞成企业合并，或法律或证券交易所规则要求的其他投票，公司将继续进行企业合并。如果适用法律或证券交易所上市要求不需要股东投票，并且公司因业务或其他原因而决定不进行股东投票，则公司将根据其公司注册证书，根据美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的收购要约规则进行赎回，并在完成企业合并之前向美国证券交易委员会提交收购要约文件。然而，如果适用法律或证券交易所上市要求要求交易获得股东批准，或本公司出于业务或其他原因决定获得股东批准，本公司将根据委托书规则而不是根据要约收购规则，在进行委托书征求时提出赎回股份。如本公司就企业合并寻求股东批准，保荐人已同意投票表决其方正股份(定义见附注5)及在首次公开招股期间或之后购买的任何公开股份，赞成批准企业合并。此外，每个公共股东可以选择在没有投票的情况下赎回他们的公共股票，如果他们真的投票了，无论他们投票赞成还是反对拟议的交易。

尽管有上述规定，《公司注册证书》规定，公共股东以及该股东的任何附属公司或与该股东一致行动或作为一个“团体”(根据修订后的1934年证券交易法(“交易法”)第13条所界定的)的任何其他人，将被限制赎回其股票的总和超过15未经本公司事先同意，在首次公开招股中售出%或以上的公开股份。

目录表

本公司的保荐人、高级职员及董事(“初始股东”)已同意不会对公司注册证书提出会影响本公司赎回义务的实质或时间的修订100%的普通股，除非公司向公众股东提供赎回其普通股的机会，同时进行任何此类修订

如果公司无法在2023年1月13日之前完成业务合并，12首次公开募股结束后数月，或最高183个月如果延长(“合并期”)，公司将(I)停止所有业务，但以清盘为目的；(Ii)在合理范围内尽可能迅速，但不超过十之后的营业日，赎回公众股份，按每股价格，以现金支付，相当于当时存放在信托账户的总金额，包括从信托账户持有的资金赚取的利息，以前没有释放给公司，以支付(I)公司的所得税和特许经营税，以及(Ii)最高$100,000解散及清盘(如有)除以当时已发行公众股份的数目，赎回将完全消灭公众股东作为股东的权利(包括收取进一步清算分派的权利，如有)，并受适用法律规限；及(Iii)在赎回后，经本公司其余股东及本公司董事会批准后，在合理可能范围内尽快解散及清盘，每宗个案均受本公司根据特拉华州法律就债权人债权及其他适用法律的规定作出规定的责任所规限。唯一能延长我们最初的12-在没有最终协议的情况下，在合并窗口中为我们提供完成初始业务合并的月份时间是我们的赞助商或其关联公司或指定人的时间，在5在适用的截止日期前几天发出通知，将$存入信托账户1,150,000 ($0.10每股公开股份)3-延期一个月，或在适用的截止日期之前。每一次延期都需要我们董事会的决议批准，我们的公众股东将无权投票或赎回与该延期相关的股份。最多可能有两个人三-将最大总延长组合窗口延长一个月18月份。

如果公司未能在合并期内完成企业合并，初始股东已同意放弃其对方正股份的清算权。然而，由于最初的股东在首次公开发行中收购了公开发行的股票，如果公司未能在合并期间内完成业务合并，他们将有权从信托账户中清算与该等公开发行的股票有关的分配。AGP已同意，倘若本公司未能在合并期内完成业务合并，将放弃其持有于信托户口的业务合并行销协议费(见附注6)的权利，而在此情况下，该等款项将与信托户口所持有的可用于赎回公众股份的其他资金一并计入。在这种分配的情况下，剩余可供分配的剩余资产(包括信托账户资产)的每股价值可能只有#美元10.10在信托账户中持有的每股。为保障信托户口内的金额，保荐人已同意，如卖方就向本公司提供的服务或出售给本公司的产品或与本公司已商讨订立交易协议的预期目标企业提出任何索偿，并在一定范围内减少信托户口内的资金，保荐人将对本公司负上法律责任。此责任不适用于已签约放弃信托账户中所持有的任何款项的任何权利、所有权、权益或索赔的第三方的任何索赔，也不适用于根据公司对首次公开发行的承销商的赔偿针对某些负债提出的任何索赔，包括根据修订后的1933年证券法(“证券法”)下的负债。此外，如果已执行的放弃被认为不能对第三方强制执行，保荐人将不对此类第三方索赔承担任何责任。本公司将努力使所有供应商、服务提供商(本公司的独立注册会计师事务所除外)、潜在的目标企业或与本公司有业务往来的其他实体签署协议，放弃对信托账户中所持资金的任何权利、所有权、权益或索赔，从而降低赞助商因债权人的债权而不得不赔偿信托账户的可能性。

风险和不确定性

2020年3月，世界卫生组织宣布一种新型冠状病毒(新冠肺炎)的爆发是一种继续在美国和世界范围内传播的大流行。截至发布财务报表之日，这场大流行的预期持续时间存在相当大的不确定性。管理层继续评估新冠肺炎疫情的影响，本公司得出结论，虽然新冠肺炎有合理的可能对确定业务合并的目标公司产生负面影响，但具体影响截至该财务报表日期尚不容易确定。财务报表不包括这种不确定性的结果可能导致的任何调整。

目录表

流动性与资本资源

截至2022年3月31日，该公司拥有800,727在其经营银行账户中，以及#美元的营运资本盈余853,883.

在完成业务合并之前，公司将使用信托账户以外的资金确定和评估潜在收购候选者，对潜在目标业务进行尽职调查，支付差旅费用，选择要收购的目标业务，以及构建、谈判和完成业务合并。公司将需要通过贷款或从赞助商、股东、高级管理人员、董事或第三方获得额外投资来筹集额外资本。本公司的高级职员、董事及保荐人可(但无义务)不时或在任何时间以其认为合理的金额向本公司提供资金，以满足本公司的营运资金需求。因此，该公司可能无法获得额外的融资。

如果公司无法筹集额外的资本，可能需要采取额外的措施来保存流动性，这些措施可能包括但不一定限于削减业务、暂停对潜在交易的追求，以及减少管理费用。该公司不能保证将以商业上可接受的条款向其提供新的融资(如果有的话)。

持续经营的企业

关于公司根据2014-15年度财务会计准则委员会(“FASB”)会计准则更新(“ASU”)“关于实体作为持续经营的能力的不确定性的披露”中的权威指导对持续经营考虑的评估，管理层已确定，如果公司无法完成业务合并，附注1中所述的强制清算和随后的解散令人对公司作为持续经营的持续经营的能力产生重大怀疑。该公司必须在2023年1月13日，也就是IPO结束后的12个月内完成业务合并。本公司能否在指定期限内完成企业合并尚不确定。如果企业合并没有在2023年1月13日之前完成，将有强制清算和随后的解散。这些财务报表不包括任何与收回已记录资产或负债分类有关的调整，如果公司无法继续经营下去，可能需要对负债进行分类。

附注2--主要会计政策摘要

陈述的基础

随附的未经审计简明财务报表乃根据美国公认会计原则(“公认会计原则”)及美国证券交易委员会之规则及规定列报。因此，它们不包括公认会计准则所要求的所有信息和脚注。管理层认为，未经审计的简明财务报表反映了所有调整，其中仅包括对列报各期间的余额和结果进行公允报告所需的正常经常性调整。截至2022年3月31日的三个月的中期业绩不一定代表截至2022年12月31日的年度或任何未来中期的预期结果。随附的未经审计的简明财务报表应与公司已审计的财务报表及其附注一起阅读，这些报表及其附注包含在公司于2022年3月31日提交给美国证券交易委员会的10-K年报中。

新兴成长型公司

本公司为新兴成长型公司，定义见2012年JumpStart Our Business-Ups Act(“JOBS Act”)第102(B)(1)节，该条豁免新兴成长型公司遵守新的或经修订的财务会计准则，直至非上市公司(即尚未宣布生效的证券法注册声明或并无根据交易所法注册的证券类别)被要求遵守新的或经修订的财务会计准则为止。《就业法案》规定，新兴成长型公司可以选择退出延长的过渡期，并遵守适用于非新兴成长型公司的要求，但任何这样的选择退出都是不可撤销的。公司已选择不退出延长的过渡期，这意味着当标准发布或修订时，它对公共或私人有不同的应用日期

目录表

本公司作为一家新兴的成长型公司，可以在私营公司采用新的或修订的准则时采用新的或修订的准则。

这可能会使本公司的财务报表与另一家既不是新兴成长型公司也不是新兴成长型公司的上市公司进行比较，后者因所用会计准则的潜在差异而选择不使用延长的过渡期。

预算的使用

按照美国公认会计原则编制财务报表时，公司管理层需要作出估计和假设，这些估计和假设会影响财务报表发布之日的资产和负债报告金额以及或有资产和负债的披露。实际结果可能与这些估计不同。

现金和现金等价物

本公司将购买时原始到期日为三个月或以下的所有短期投资视为现金等价物。该公司有$800,727以现金支付，截至2022年3月31日没有任何现金等价物。

信托账户中的投资

截至2022年3月31日，信托账户中持有的几乎所有资产都存放在投资于美国国债的共同基金中。公司在信托账户中持有的投资被归类为交易证券。交易性证券在每个报告期结束时按公允价值列示在资产负债表上。信托账户所持投资的公允价值变动所产生的收益和损失，计入随附的经营报表中信托账户所持有价证券的利息。信托账户所持投资的估计公允价值是根据现有市场信息确定的。

可能赎回的普通股

根据ASC 480中的指导，公司对其普通股进行会计处理，但可能进行赎回。必须强制赎回的普通股(如有)被归类为负债工具，并按公允价值计量。有条件可赎回普通股(包括具有赎回权的普通股，这些普通股的赎回权要么在持有人的控制范围内，要么在不确定事件发生时在不完全在公司控制范围内时被赎回)，被归类为临时股本。在所有其他时间，普通股被归类为股东权益。本公司在首次公开招股中出售的公开股份具有某些赎回权，这些赎回权被认为不在本公司的控制范围内，并受未来发生不确定事件的影响。因此，在2022年1月14日，11,500,000可能需要赎回的普通股作为临时股本列报，不在公司资产负债表的股东权益部分。

首次公开招股结束后，本公司立即确认了从初始账面价值到赎回金额的增值。这种方法将报告期结束时视为抵押品的赎回日期。普通股可赎回股份账面价值的变化导致额外缴入资本的费用。

截至2022年3月31日，资产负债表上反映的可能赎回的普通股价值如下表所示：


总收益	$	115,000,000
更少：
分配给公开认股权证的收益		(3,565,000)
分配给公众股票的发行成本		(997,733)
另外：
账面价值对赎回价值的增值		5,712,733
可能赎回的普通股	$	116,150,000

目录表

与首次公开募股相关的递延发行成本

递延发售成本包括于结算日产生的直接成本，该等成本与首次公开发售直接相关，并于首次公开发售完成时计入股东权益。截至2022年3月31日，公司已零由于IPO发生在截至2022年12月31日的第一个日历季度，资产负债表上的递延发行成本。截至2021年12月31日，该公司的余额为$323,116递延发行成本。

信用风险集中

可能使公司面临集中信用风险的金融工具包括金融机构的现金账户，有时可能超过联邦存托保险公司#美元的限额。250,000。截至2022年3月31日，本公司尚未在这些账户上出现亏损，管理层认为本公司不会因该账户而面临重大风险。

金融工具的公允价值

根据FASB ASC 820“公允价值计量和披露”，该公司资产和负债的公允价值相当于或接近于所附资产负债表中的账面价值，主要是由于它们的短期性质。

所得税

该公司遵守ASC 740“所得税”(“ASC 740”)的会计和报告要求，其中要求采用资产和负债的方法进行财务会计和报告所得税。递延所得税资产及负债乃根据制定的税法及适用于预期该等差异会影响应课税收入的期间适用的税率，就资产及负债的财务报表与税基之间的差额计算，而该等差额将导致未来应课税或可扣税金额。如有需要，可设立估值免税额，以将递延税项资产减至预期变现金额。

ASC 740规定了确认阈值和计量属性，用于确认和计量在纳税申报单中采取或预期采取的纳税头寸的财务报表。为了确认这些好处，税务机关审查后，必须更有可能维持税收状况。有几个不是截至2022年3月31日，未确认的税收优惠。该公司将与未确认的税收优惠相关的应计利息和罚款确认为所得税费用。不是2021年4月28日(成立)至2022年3月31日期间的利息和罚款应计数额。本公司目前未发现任何在审查中可能导致重大付款、应计或重大偏离其立场的问题。本公司自成立以来一直接受主要税务机关的所得税审查。

普通股每股净亏损

该公司遵守FASB ASC主题260“每股收益”的会计和披露要求。每股净亏损的计算方法是用净亏损除以当期已发行普通股的加权平均股数。加权平均流通股数量减少的影响是375,000如果承销商不行使超额配售选择权，可被没收的创始人股票。自行使超额配售以来，没有发生没收的情况。这个11,876,000在截至2022年3月31日期间，用于购买公司股票的A类普通股的潜在普通股用于购买公司股票的公开认股权证和私募认股权证被排除在稀释后每股收益中，因为它们是或有可行使的，而或有尚未满足。因此，每股摊薄亏损与列报期间的每股基本亏损相同。

目录表

下表反映了普通股基本净亏损和摊薄净亏损的计算方法(除每股金额外，以美元计算)：


	截至2022年3月31日的三个月
	普通股受		普通股不受
每股基本和稀释后净亏损：	可能的赎回		可能的赎回
分子：
净亏损分摊	$	(442,329)	$	(148,079)

分母：
基本和稀释后加权平均流通股		9,711,111		3,192,511

每股普通股基本及摊薄净亏损	$	(0.05)	$	(0.05)

认股权证的会计

本公司根据对这些工具的具体条款的评估以及ASC 480和ASC 815衍生工具和套期保值(“ASC 815”)中适用的权威指导，将认股权证列为权益分类或负债分类工具。评估考虑该等工具是否符合ASC 480所指的独立金融工具，是否符合ASC 480所指的负债定义，以及该等工具是否符合ASC 815中有关权益分类的所有要求，包括该等工具是否与本公司本身的普通股挂钩，以及在本公司无法控制的情况下，票据持有人是否有可能要求“现金净额结算”，以及其他权益分类条件。这项评估需要使用专业判断，是在权证发行时以及在票据尚未结清的每个后续期间结束之日进行的。管理层已断定，根据认股权证协议发行的公开认股权证及私募认股权证符合权益会计处理资格。

近期会计公告

本公司管理层认为，任何最近发布但尚未生效的会计声明，如果目前采用，将不会对本公司的财务报表产生重大影响。

附注3-首次公开发售及超额配售

根据首次公开招股，公司出售11,500,000单位(包括1,500,000超额配售单位)，价格为$10.00每单位。每个单元包括一普通股和普通股一可赎回认股权证(“公开认股权证”)。每个公共认股权证的持有人都有权购买一普通股股份，价格为$11.50每股，可予调整(见附注7)。

附注4-私人配售单位

2022年1月14日，在超额配售单位首次公开发行和出售完成的同时，公司完成了超额配售单位的发行和出售376,000私募交易中的私募单位，价格为$10.00每个私人配售单位产生的毛收入为#美元3,760,000。每个私人配售单位由一普通股和普通股一认股权证(“私人配售认股权证”)。每份私募认股权证使持有人有权购买一股普通股，价格为$11.50每股，可予调整(见附注7)。

私募单位的部分收益被加到首次公开募股的收益中，放在信托账户中。若本公司未于合并期内完成业务合并，则出售私募单位所得款项将用于赎回公众股份(受适用法律规定的规限)，私募单位及任何相关证券将变得一文不值。

目录表

附注5--关联方交易

方正股份

2021年6月9日，赞助商收购了4,312,500本公司普通股(“方正股份”)，总收购价为$25,000。2021年6月16日，赞助商将1,207,500创始人的股份以美元的价格出售给AGP的一家附属公司7,000。2021年11月22日，本公司实施了一项2对于普通股的3股反向拆分，AGP回售给保荐人55,000方正股票价格为$478，使得赞助商拥有总计2,125,000方正股份，AGP拥有750,000方正股份。至.为止375,000方正股份(包括转让给AG.P.关联公司的方正股份)在承销商没有充分行使其超额配售选择权的情况下，认购者可能会没收。自承销商于2022年1月14日全面行使超额配售选择权以来，方正股份不再被没收。

除有限的例外情况外，初始股东已同意不转让、转让或出售其创始人的任何股份，直至下列较早的情况发生：(A)初始业务合并完成后一年或(B)初始业务合并完成后，(X)如果普通股的最后销售价格等于或超过$12.00每股(按股票拆分、股票股息、重组、资本重组等调整后)20任何时间内的交易日30-交易最少开始一天的期间150天在最初的业务合并之后，或(Y)公司完成清算、合并、股本交换或其他类似交易的日期，该交易导致公司所有股东有权将其普通股换取现金、证券或其他财产。

本票关联方

2021年6月9日，赞助商同意向该公司提供总额高达$300,000用以支付根据本票(“票据”)进行首次公开招股的有关开支。本票据已修改为在IPO或2022年6月30日较早的日期支付。票据为无息票据，于首次公开招股完成时(二零二二年一月十四日)支付。截至2021年12月31日，该票据的未偿还余额为$80,000随后于2022年1月14日全额偿还。有过不是自那以后该票据的借款。

关联方贷款

为支付与企业合并相关的交易成本，本公司的某些高级职员和董事可以(但没有义务)按需要借出本公司资金(“营运资金贷款”)。如果公司完成业务合并，公司将从发放给公司的信托账户的收益中偿还营运资金贷款。否则，周转金贷款将只能从信托账户以外的资金中偿还。如果企业合并没有结束，公司可以使用信托账户以外的部分收益来偿还营运资金贷款，但信托账户中的任何收益都不会用于偿还营运资金贷款。除上述情况外，该等营运资金贷款的条款(如有)尚未确定，亦不存在与该等贷款有关的书面协议。营运资金贷款将在企业合并完成后偿还，不计利息，或由贷款人自行决定，最高可达$1.5此类周转资金贷款中的100万美元可转换为企业合并后实体的单位，价格为#美元10.00每单位。这些单位将与私人配售单位相同。截至2022年3月31日和2021年12月31日，有不是未偿还的营运资金贷款。

附注6--承付款和或有事项

注册权

方正股份持有人、私募单位及于转换营运资金贷款时可能发行的单位(如有)均有权根据于首次公开招股当日签署的登记权协议享有登记权。这些持有者将有权获得某些索要和“搭载”注册权。然而，注册权协议规定，本公司将不允许根据证券法提交的任何注册声明生效，直到适用的证券登记锁定期终止。本公司将承担与提交任何此类登记声明相关的费用。

目录表

承销协议

本公司授予承销商45天的选择权，从与IPO有关的最终招股说明书开始，购买最多1,500,000以IPO价格减去承销折扣和佣金的超额配售(如有)的额外单位。2022年1月14日，承销商充分行使超额配售选择权，买入1,500,000单位数为$10.00每单位。

承销商获得了#美元的现金承销折扣。500,000在IPO结束时。作为一项额外的承销费，保荐人于2021年6月16日将1,207,500创始人的股份以美元的价格出售给AGP的一家附属公司7,000。2021年11月22日，本公司实施了一项2对于普通股的3股反向拆分，AGP回售给保荐人55,000方正股票价格为$478，这样AGP就拥有750,000方正股份。

企业联合营销协议

本公司已聘请A.G.P.担任与初始业务合并有关的顾问，协助本公司与股东举行会议，讨论潜在的初始业务合并及目标业务的属性，向有意购买本公司与初始业务合并有关的证券的潜在投资者介绍本公司，协助本公司取得股东对初始业务合并的批准，并协助本公司就初始业务合并进行新闻稿及公开申报。公司将在完成初始业务合并后向AGP支付此类营销服务的费用，金额相当于4.5首次公开募股总收益的%，或$5,175,000总计(不包括可能需要支付的任何适用的检索人费用)。

附注7--股东权益

普通股-本公司获授权发行50,000,000面值为$的普通股0.0001每股。截至2022年3月31日，有3,251,000已发行普通股股份(包括2,875,000方正股份和376,000出售私募单位所包括的普通股股份，但不包括11,500,000可能需要赎回的普通股)。截至2021年12月31日，有2,875,000已发行普通股，最高可达375,000其股份可被没收，视乎承销商就首次公开发售行使超额配售选择权的程度而定。

优先股-本公司获授权发行1,000,000面值为$的优先股0.0001每股股份，并享有本公司董事会不时厘定的指定、投票权及其他权利及优惠。截至2022年3月31日和2021年12月31日，有不是已发行或已发行的优先股。

公开认股权证-截至2022年3月31日，有11,500,000未完成的公共认股权证。截至2021年12月31日，有不是未完成的公共认股权证。本公司将公开认股权证作为权益工具入账。认股权证将于(A)项较后日期开始可行使。30天在完成业务合并后或(B)12个月从IPO结束之日起。任何认股权证均不得以现金形式行使，除非本公司拥有一份有效及有效的认股权证登记声明，涵盖在行使认股权证时可发行的普通股股份，以及一份与该等普通股股份有关的现行招股章程。尽管有上述规定，如一份涵盖可于行使公开认股权证时发行的普通股股份的登记说明书在完成初始业务合并后的指定期间内未能生效，则认股权证持有人可根据证券法第3(A)(9)条所规定的豁免，以无现金方式行使认股权证，直至有有效的登记说明书及本公司未能维持有效的登记说明书的任何期间为止。如果没有这项豁免或另一项豁免，持有人将无法在无现金的基础上行使认股权证。

公开认股权证将会到期五年企业合并完成后或更早于赎回或清算时。

一旦可行使公共认股权证，本公司即可赎回公共认股权证：

●

全部，而不是部分；

目录表

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以...的价格$0.01根据公共授权；

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对不少于30天‘提前书面通知赎回；

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当且仅当所报告的普通股股票的最后销售价格等于或超过$18.00每股(经股票拆分、股票股息、重组和资本重组调整后)，20在一个交易日内30自认股权证可予行使后的任何时间开始，至向认股权证持有人发出赎回通知前的第三个营业日止的交易日期间；及

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当且仅当存在与公共认股权证相关的普通股的有效登记声明。

如果公司要求赎回公开认股权证，管理层将有权要求所有希望行使公开认股权证的持有人按照认股权证协议的规定，在“无现金的基础上”行使。

行使公共认股权证时可发行的普通股的行权价格和数量在某些情况下可能会调整，包括股票分红、非常股息或资本重组、重组、合并或合并。然而，认股权证将不会针对以低于各自行使价的价格发行普通股的情况进行调整。此外，在任何情况下，本公司均不会被要求以现金净额结算公开认股权证。如果公司无法在合并期间内完成初始业务合并，并且公司清算了信托账户中持有的资金，则公共认股权证持有人将不会收到任何与其认股权证有关的资金，也不会从信托账户以外持有的公司资产中获得与该等公共认股权证有关的任何分派。因此，公开认股权证可能会到期，变得一文不值。

此外，如果(A)本公司为完成初始业务合并而增发普通股或股权挂钩证券以筹集资金，发行价或实际发行价低于$9.20每股普通股(发行价格或有效发行价格将由公司董事会真诚确定，如果是向初始股东或其关联公司发行，则不考虑他们在发行前持有的任何方正股份)，(B)此类发行的总收益超过60在初始业务合并完成之日，可用于为初始业务合并提供资金的股权收益总额的百分比及其利息，以及(C)本公司普通股在20自公司完成业务合并之日的前一个交易日开始的交易日期间(该价格，即“市值”)低于$9.20每股，公共认股权证的行使价格将调整为(最接近的)等于115(I)市值或(Ii)本公司增发普通股或股权挂钩证券的价格中较大者的百分比。

私募认股权证-截至2022年3月31日，有376,000私募认股权证未偿还。截至2021年12月31日，有不是私募认股权证未偿还。本公司将私募认股权证作为股权工具入账。私募出售的私募认股权证与首次公开发售的单位相关的公开认股权证相同，不同之处在于该等认股权证及行使该等认股权证后可发行的普通股股份在企业合并完成前不得转让、转让或出售，但若干有限的例外情况除外。

附注8--后续活动

该公司对资产负债表日之后至财务报表发布之日发生的后续事件和交易进行了评估，确定截至2022年3月31日没有发生需要在财务报表中进行调整或披露的事件，但如下所述除外：

2022年5月2日，公司发布新闻稿，宣布组成单位的普通股和认股权证的股份已经开始分开交易。任何未分离的单位将继续在纳斯达克全球市场(“纳斯达克”)以“WAVSU”的代码进行交易。普通股和权证将分别在纳斯达克上交易，代码分别为“WAVS”和“WAVSW”。

目录表

项目2.管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析

本报告中提到的“我们”、“我们”、“我们”或“公司”指的是西部收购风险投资公司，“管理层”或“管理团队”指的是我们的高级管理人员和董事，“赞助商”指的是西部收购风险投资赞助商有限责任公司。以下对本公司财务状况和经营结果的讨论和分析应与本报告其他部分所载的未经审计的简明财务报表及其相关附注一并阅读。下文讨论和分析中包含的某些信息包括涉及风险和不确定性的前瞻性陈述。

除历史事实陈述外，本报告中包含的所有陈述，包括但不限于“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中有关公司财务状况、业务战略以及未来经营的管理计划和目标的陈述，均为前瞻性陈述。在本报告中使用“预期”、“相信”、“估计”、“预期”、“打算”等词语以及与我们或公司管理层有关的类似表述时，即为前瞻性陈述。这些前瞻性陈述是基于管理层的信念，以及公司管理层所做的假设和目前掌握的信息。由于许多因素，包括上文“前瞻性陈述”和“项目1A”中所述的因素，实际结果可能与前瞻性陈述中预期的结果大不相同。风险因素“在我们的2021年年报中。

概述

我们是一家空白支票公司，成立的目的是为了与一个或多个目标企业进行合并、股本交换、资产收购、股票购买、重组或类似的业务合并(“业务合并”)。我们打算使用首次公开募股(IPO)所得的现金和出售配售单位的现金来完成我们的业务合并，这些收益与我们的IPO、我们的股本、债务或现金、股票和债务的组合同时发生。

我们预计，在执行收购计划的过程中，我们将继续产生巨额成本。我们不能向您保证我们完成业务合并的计划会成功。

经营成果

到目前为止，我们既没有从事任何业务，也没有产生任何运营收入。在截至2022年3月31日的三个月内，我们唯一的活动是组织活动和为IPO做准备所需的活动，如下所述，以及自IPO以来，寻找预期的初始业务合并。我们预计最早在完成最初的业务合并之前不会产生任何营业收入。我们以利息收入的形式从放入信托账户的IPO收益中产生营业外收入。我们因成为上市公司而产生费用(法律、财务报告、会计和审计合规)，以及与寻找和完成业务合并相关的尽职调查费用。

截至2022年3月31日的三个月，我们净亏损590,409美元。这包括530,687美元的专业费用、一般和行政费用以及特许经营税，以及信托账户中的有价证券损失59,722美元。

流动性与资本资源

截至2022年3月31日，我们在信托账户之外持有800,727美元现金。截至2022年3月31日，我们的营运资本盈余为853,883美元。

目录表

公司的流动资金需求将通过从其赞助商、股东、高级管理人员、董事或信托账户以外的第三方获得的贷款或额外投资收益来满足。本公司的高级职员、董事及保荐人可(但无义务)不时或在任何时间以其认为合理的金额向本公司提供资金，以满足本公司的营运资金需求。因此，该公司可能无法获得额外的融资。

在截至2022年3月31日的三个月中，用于经营活动的现金净额为802 186美元，这主要是由于净亏损590 409美元和营运资金变化271 499美元。用于投资活动的现金净额为116,150,000美元，这是由于首次公开募股的收益存入信托账户。融资活动提供的现金净额为117,749,000美元，这是由于首次公开募股所得款项。

为了实现我们的收购计划，我们已经并预计将继续承担巨额成本。在我们最初的业务合并之前，我们可能没有足够的资金来运营我们的业务。此外，我们可能需要获得额外的融资来完成我们的业务合并，或者因为我们有义务在完成业务合并后赎回大量公开发行的股票，在这种情况下，我们可能会发行与该业务合并相关的额外证券或产生债务。

持续经营的企业

关于公司根据2014-15年度财务会计准则委员会(“FASB”)会计准则更新(“ASU”)“关于实体作为持续经营的能力的不确定性的披露”中的权威指导对持续经营考虑的评估，管理层已确定，如果公司无法完成业务合并，则附注1所述的强制清算和随后的解散令人对公司作为持续经营的持续经营的能力产生重大怀疑。该公司必须在2023年1月13日，也就是IPO结束后的12个月内完成业务合并。本公司能否在指定期限内完成企业合并尚不确定。如果企业合并没有在2023年1月13日之前完成，将有强制清算和随后的解散。这些财务报表不包括任何与收回已记录资产或负债分类有关的调整，如果公司无法继续经营下去，可能需要对负债进行分类。

《就业法案》

2012年4月5日，《就业法案》签署成为法律。《就业法案》包含了一些条款，其中包括放宽对符合条件的上市公司的某些报告要求。根据《就业法案》，我们有资格成为“新兴成长型公司”，并被允许遵守基于非上市公司生效日期的新的或修订的会计声明。我们选择推迟采用新的或修订的会计准则，因此，我们可能不会在要求非新兴成长型公司采用新的或修订的会计准则的相关日期遵守该等准则。因此，我们的财务报表可能无法与符合上市公司生效日期的公司进行比较。

此外，我们正在评估依赖《就业法案》规定的其他减少的报告要求的好处。在符合《就业法案》规定的某些条件的情况下，如果我们选择依赖此类豁免，我们可能不会被要求(I)根据《萨班斯-奥克斯利法案》第404条就我们的财务报告内部控制系统提供审计师证明报告，(Ii)提供根据多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法案对非新兴成长型上市公司可能要求的所有薪酬披露，(Iii)遵守PCAOB可能采纳的有关强制性审计公司轮换或提供有关审计和财务报表(审计师讨论和分析)补充资料的核数师报告的任何要求，以及(Iv)披露某些与高管薪酬相关的项目，例如高管薪酬与业绩之间的相关性，以及高管薪酬与员工薪酬中值的比较。这些豁免将在我们首次公开募股完成后的五年内适用，或者直到我们不再是一家“新兴成长型公司”，以较早的为准。

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承付款和或有事项

注册权

方正股份持有人、私募单位及于转换营运资金贷款时可能发行的单位(如有)均有权根据于首次公开招股当日签署的登记权协议享有登记权。这些持有者有权获得某些索要和“搭载”登记权。然而，注册权协议规定，本公司将不允许根据证券法提交的任何注册声明生效，直到适用的证券登记锁定期终止。本公司将承担与提交任何此类登记声明相关的费用。

承销协议

本公司授予承销商自有关首次公开招股的最终招股说明书起计45天的选择权，以购买最多1,500,000个额外单位，以弥补按招股价减去承销折扣及佣金后的超额配售(如有)。2022年1月14日，承销商充分行使超额配售选择权，以每单位10.00美元的价格购买了1500,000个单位。

在IPO结束时，承销商获得了50万美元的现金承销折扣。作为一项额外的承销费，保荐人在2021年6月16日以7000美元的价格将1207500股方正股票转让给了AGP的一家附属公司。2021年11月22日，该公司对其普通股进行了2比3的反向股票拆分，AGP以478美元的价格向发起人回售了5.5万股方正股票，AGP拥有75万股方正股票。

企业联合营销协议

本公司已聘请A.G.P.担任与初始业务合并有关的顾问，协助本公司与股东举行会议，讨论潜在的初始业务合并及目标业务的属性，向有意购买本公司与初始业务合并有关的证券的潜在投资者介绍本公司，协助本公司取得股东对初始业务合并的批准，并协助本公司就初始业务合并进行新闻稿及公开申报。完成初始业务合并后，本公司将向AG.P.支付相当于IPO总收益4.5%的费用，或总计5,175,000美元(不包括可能需要支付的任何适用的发现人费用)。

关键会计政策

按照美利坚合众国普遍接受的会计原则编制财务报表和相关披露，要求管理层作出估计和假设，以影响报告的资产和负债数额、财务报表日期的或有资产和负债的披露以及报告期间的收入和费用。实际结果可能与这些估计大相径庭。

每股普通股净亏损

每股净亏损的计算方法是净亏损除以期内已发行普通股的加权平均股数，但不包括保荐人没收的普通股。用于购买公司股票的11,876,000股A类普通股的潜在认股权证和私募认股权证被排除在截至2022年3月31日期间的稀释后每股收益中，因为它们是或有可行使的，而或有尚未满足。因此，截至2022年3月31日，本公司没有任何稀释性证券或其他合同可能被行使或转换为普通股，然后在公司收益中分享。因此，每股摊薄亏损与列报期间的每股基本亏损相同。

认股权证的会计

公司根据对这些工具的具体条款的评估以及ASC 480和ASC 815衍生工具中适用的权威指导，将认股权证作为股权分类或负债分类工具进行会计处理

目录表

和套期保值(“ASC 815”)。评估考虑该等工具是否符合ASC 480所指的独立金融工具，是否符合ASC 480所指的负债定义，以及该等工具是否符合ASC 815中有关权益分类的所有要求，包括该等工具是否与本公司本身的普通股挂钩，以及在本公司无法控制的情况下，票据持有人是否有可能要求“现金净额结算”，以及其他权益分类条件。这项评估需要使用专业判断，是在权证发行时以及在票据尚未结清的每个后续期间结束之日进行的。管理层已断定，根据认股权证协议发行的公开认股权证及私募认股权证符合权益会计处理资格。

可能赎回的普通股

根据ASC 480中的指导，公司对其普通股进行会计处理，但可能进行赎回。必须强制赎回的普通股(如有)被归类为负债工具，并按公允价值计量。有条件可赎回普通股(包括具有赎回权的普通股，这些普通股的赎回权要么在持有人的控制范围内，要么在不确定事件发生时在不完全在公司控制范围内时被赎回)，被归类为临时股本。在所有其他时间，普通股被归类为股东权益。本公司在首次公开招股中出售的公开股份具有某些赎回权，这些赎回权被认为不在本公司的控制范围内，并受未来发生不确定事件的影响。因此，在2022年1月14日，11500,000股可能被赎回的普通股作为临时股本在公司资产负债表的股东权益部分之外列报。

近期会计公告

本公司管理层认为，任何最近发布但尚未生效的会计声明，如果目前采用，将不会对本公司的财务报表产生重大影响。

项目3.关于市场风险的定量和定性披露

我们在2021年年报中披露的关于市场风险的数量和质量披露没有实质性变化。

项目4.控制和程序

对我们的披露控制和程序进行评估

截至2022年3月31日，我们的管理层在首席执行官(CEO)和首席财务官(CFO)的参与下，对我们的“披露控制和程序”(该术语在1934年《证券交易法》下的规则13a-15(E)和15d-15(E)中定义)的有效性进行了评估。基于这一评估，首席执行官和首席财务官得出结论，截至2022年3月31日，我们的披露控制和程序是有效的，以确保我们根据交易法提交或提交的报告中要求披露的信息：(I)在美国证券交易委员会规则和表格中指定的时间段内记录、处理、汇总和报告；(Ii)积累并传达给注册人管理层，包括首席执行官和首席财务官，以便及时决定需要披露的信息。

还应注意的是，首席执行官和首席财务官认为，我们的披露控制和程序提供了有效的合理保证，他们并不期望我们的披露控制和程序或财务报告的内部控制将防止所有错误和欺诈。一个控制系统，无论构思或运作得有多好，都只能提供合理的保证，而不是绝对的保证，确保控制系统的目标得以实现。

目录表

项目6.展品

展品索引


证物编号：		描述
31.1*		依据规则第13a-14(A)条或规则第15d-14(A)条核证特等行政干事
31.2*		根据规则13a-14(A)或规则15d-14(A)认证首席财务干事
32.1**		根据《美国法典》第18编第1350条的认证
32.2**		根据《美国法典》第18编第1350条的认证
101.INS*		内联XBRL实例文档-实例文档不显示在交互数据文件中，因为其XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中
101.SCH*		内联XBRL分类扩展架构文档
101.CAL*		内联XBRL分类扩展计算链接库文档
101.DEF*		内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档
101.LAB*		内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档
101.PRE*		内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档
附件104*		封面交互数据文件-封面交互数据文件不会显示在交互数据文件中，因为其XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中

*随函存档

**随信提供

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	西部收购风险投资公司。

Date: May 16, 2022	/s/ 斯蒂芬·克里斯托弗森
	斯蒂芬·克里斯托弗森
	首席执行官
	(首席行政主任)

Date: May 16, 2022	/s/ 威廉·利沙克
	威廉·利沙克
	首席财务官
	(首席财务会计官)