美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549
表格
(标记一)
截至本季度末
或
从 到的过渡期
佣金文件编号
(注册人的确切姓名载于其章程)
| 公司或组织的州或其他司法管辖区 | 税务局雇主 识别号 | |
| | ||
| 主要行政办公室的地址 | 邮政编码 |
注册人电话号码，包括
区号：
根据该法第12(B)条登记的证券：
| 每个班级的标题 | 交易代码 | 注册的每个交易所的名称 | ||
| 这个 | ||||
| 优先股购买权 |
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年《证券交易法》第13或15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内一直遵守此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否已在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则405规定必须提交的每个交互数据文件。
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司还是新兴的 成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。
| 大型加速文件服务器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☐ |
| ☐ | 规模较小的报告公司 | ||
| 新兴成长型公司 |
如果是一家新兴成长型公司， 用复选标记表示注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据《交易法》第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否为空壳公司(如《交易法》第12b-2条所定义)。是，☐不是
截至2022年4月30日，注册人拥有
鲁比康科技公司
Form 10-Q季度报告
截至2022年3月31日的季度
目录
| 页面 | |||
| 第一部分 财务信息 | 1 | ||
| 第1项。 | 财务报表 | ||
| 精简 合并财务报表 | |||
| 精简 合并资产负债表-2022年3月31日(未经审计)和2021年12月31日 | 1 | ||
| 简明的 综合业务报表(未经审计)--截至2022年和2021年3月31日的三个月 | 2 | ||
| 简明 综合全面收益(亏损)报表(未经审计)--截至2022年和2021年3月31日的三个月 | 3 | ||
| 简明 股东权益合并报表(未经审计)--截至2022年和2021年3月31日的三个月 | 4 | ||
| 简明 现金流量表合并报表(未经审计)--截至2022年和2021年3月31日止三个月 | 5 | ||
| 简明合并财务报表附注 (未经审计) | 6 | ||
| 第二项。 | 管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析 | 15 | |
| 第三项。 | 关于市场风险的定量和定性披露 | 22 | |
| 第四项。 | 控制 和程序 | 22 | |
| 第二部分 其他信息 | 23 | ||
| 第六项。 | 陈列品 | 23 | |
| 签名 | 24 | ||
| 展品索引 | 25 | ||
i
第一部分财务信息
鲁比康科技公司
简明综合资产负债表
| March 31, 2022 | 十二月三十一日， 2021 | |||||||
| (未经审计) | ||||||||
| (以千为单位，不包括每股和每股数据) | ||||||||
| 资产 | ||||||||
| 现金和现金等价物 | $ | $ | ||||||
| 短期投资 | ||||||||
| 应收账款净额 | ||||||||
| 盘存 | ||||||||
| 其他库存用品 | ||||||||
| 预付费用和其他流动资产 | ||||||||
| 持有待售资产 | ||||||||
| 流动资产总额 | ||||||||
| 非流动库存 | ||||||||
| 财产和设备，净额 | ||||||||
| 总资产 | $ | $ | ||||||
| 负债和股东权益 | ||||||||
| 应付帐款 | $ | $ | ||||||
| 应计工资总额 | ||||||||
| 应计负债和其他流动负债 | ||||||||
| 公司所得税和特许经营税 | ||||||||
| 应计房地产税 | ||||||||
| 预付款 | ||||||||
| 流动负债总额 | ||||||||
| 总负债 | ||||||||
| 承付款和或有事项(附注8) | ||||||||
| 股东权益 | ||||||||
| 优先股，$ | ||||||||
| 普通股，$ | ||||||||
| 额外实收资本 | ||||||||
| 国库股，按成本价计算， | ( | ) | ( | ) | ||||
| 累计其他综合损失 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 累计赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股东权益总额 | ||||||||
| 总负债和股东权益 | $ | $ | ||||||
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
1
鲁比康科技公司
简明综合业务报表
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| (未经审计) | ||||||||
| (以千为单位，不包括每股和每股数据) | ||||||||
| 收入 | $ | $ | ||||||
| 销货成本 | ||||||||
| 毛利 | ||||||||
| 运营费用： | ||||||||
| 一般和行政 | ||||||||
| 销售和市场营销 | ||||||||
| 出售或处置资产的收益 | ( | ) | ||||||
| 其他收益 | ( | ) | ||||||
| 持续经营的收入(亏损) | ( | ) | ||||||
| 其他收入： | ||||||||
| 利息收入 | ||||||||
| 股权投资的未实现收益 | ||||||||
| 其他收入合计 | ||||||||
| 持续经营的所得税前收益(亏损) | ( | ) | ||||||
| 所得税费用 | ||||||||
| 持续经营的收入(亏损) | $ | $ | ( | ) | ||||
| 非持续经营业务的收入(亏损)，税后净额 | ( | ) | ||||||
| 净收益(亏损) | $ | $ | ( | ) | ||||
| 每股普通股净收益(亏损)：基本 | ||||||||
| 持续运营 | $ | $ | ( | ) | ||||
| 停产经营 | $ | $ | ( | ) | ||||
| 每股普通股净收益(亏损)：稀释后 | ||||||||
| 持续运营 | $ | $ | ( | ) | ||||
| 停产经营 | $ | $ | ( | ) | ||||
| 用于计算每股普通股净收益(亏损)的加权平均已发行普通股 | ||||||||
| 基本信息 | ||||||||
| 稀释 | ||||||||
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
2
鲁比康科技公司
简明合并综合收益(亏损)表
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| (未经审计) | ||||||||
| (单位：千) | ||||||||
| 持续经营的收入(亏损) | $ | $ | ( | ) | ||||
| 非持续经营的收益(亏损) | ( | ) | ||||||
| 净收益(亏损) | ( | ) | ||||||
| 其他全面收益(亏损)： | ||||||||
| 投资未实现亏损 | ( | ) | ||||||
| 综合收益(亏损) | $ | $ | ( | ) | ||||
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
3
鲁比康科技公司
股东权益简明合并报表
截至2022年3月31日和2021年3月31日的三个月
| 普通股 | 库存股 | 股东权益 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 股票 | 金额 | 股票 | 金额 | 额外实收 资本 | 累积 其他薪酬 损失 | 累积 赤字 | 总计 股东的 股权 | |||||||||||||||||||||||||
| (除共享数据外，以千为单位) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| (未经审计) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2021年1月1日的余额 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||
| 基于股票的薪酬 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 已发行普通股，扣除因员工税而扣缴的股份 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 净亏损 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 2021年3月31日的余额 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||
| 普通股 | 库存股 | 股东权益 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 股票 | 金额 | 股票 | 金额 | 其他内容 已缴费 资本 | 累积 其他薪酬 损失 | 累积 赤字 | 总计 股东的 股权 | |||||||||||||||||||||||||
| (除共享数据外，以千为单位) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| (未经审计) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 2022年1月1日的余额 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||
| 基于股票的薪酬 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 投资未实现亏损，税后净额 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 净收入 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 2022年3月31日的余额 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
4
鲁比康科技公司
现金流量表简明合并报表
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| (未经审计) (单位：千) | ||||||||
| 经营活动的现金流 | ||||||||
| 持续经营的收入(亏损) | $ | $ | ( | ) | ||||
| 对持续经营的净收益(亏损)与持续经营提供(用于)的现金净额进行调整 | ||||||||
| 折旧及摊销 | ||||||||
| 出售或处置资产的收益 | ( | ) | ||||||
| 其他收益 | ( | ) | ||||||
| 基于股票的薪酬 | ||||||||
| 股权投资未实现收益，净额 | ( | ) | ||||||
| 经营性资产和负债变动情况： | ||||||||
| 应收账款 | ||||||||
| 盘存 | ||||||||
| 其他库存用品 | ( | ) | ||||||
| 预付费用和其他资产 | ||||||||
| 应付帐款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 应计工资总额 | ( | ) | ||||||
| 应计房地产税 | ||||||||
| 公司所得税和特许经营税 | ( | ) | ||||||
| 预付款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 应计负债和其他流动负债 | ( | ) | ||||||
| 持续经营提供(用于)的现金净额 | ( | ) | ||||||
| 用于非持续经营的现金流 | ( | ) | ||||||
| 投资活动产生的现金流 | ||||||||
| 购置财产和设备 | ||||||||
| 出售或处置资产所得收益 | ||||||||
| 购买投资 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 出售投资所得收益 | ||||||||
| 用于投资活动的现金净额 | ( | ) | ||||||
| 融资活动产生的现金流 | ||||||||
| 与股权奖励的股份净额结算有关的已支付税款 | ( | ) | ||||||
| 用于融资活动的现金净额 | ( | ) | ||||||
| 现金及现金等价物净减少 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 期初现金、现金等价物和限制性现金 | ||||||||
| 现金、现金等价物和受限现金，期末 | $ | $ | ||||||
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
5
鲁比康科技公司
未经审计的简明合并财务报表附注
截至2022年3月31日的三个月
1.陈述依据
中期财务数据
随附的未经审核简明综合财务报表 是根据美国公认的中期财务信息会计原则(“GAAP”) 以及表格10-Q和S-X规则第10条的说明编制的。因此，它们不包括《公认会计准则》要求的完整合并财务报表所需的所有信息和附注，应与Rubcon Technology，Inc.(以下简称“本公司”)在截至2021年12月31日的财政年度以Form 10-K格式提交的年度报告一并阅读。管理层认为，为公平列报业务成果所需的所有调整(仅包括正常和经常性的调整)均已列入。截至2022年3月31日的三个月期间的综合经营业绩不一定代表截至2022年12月31日的年度的预期业绩。
2.主要会计政策摘要
合并原则
综合财务报表包括 本公司及其全资附属公司Rubicon Worldwide LLC、业务名称为Rubicon Technology Worldwide LLC、 Rubicon Technology BP LLC的账目，以及Rubicon DTP LLC的停产业务。2021年6月，RUBICON DTP LLC停止运营。 所有公司间交易和余额已在合并中注销。
投资
我们主要将可用现金投资于美国国债、投资级商业票据、FDIC担保存单、普通股、股权相关证券和公司票据。归类为可供出售债务证券的投资按公允价值列账，未实现收益和亏损计入累计其他综合收益(亏损)。股权证券投资在综合经营报表中按公允价值报告，已实现和未实现损益均记入其他收入(费用)。本公司有能力并有意在必要时进行清算以支持当前业务的投资 被归类为短期投资。
本公司在每个季度末根据具体的确认方法对其可供出售债务 证券投资进行审查，以确定公允价值是否出现暂时性下降。本公司在决定一项减值是否为非暂时性减值时，会考虑各种因素，包括减值的严重程度及持续时间、标的信用评级的变动、预期的复苏、其持有投资的能力及意向，以及在一段足以令市场价值出现任何预期回升的期间内，以及继续支付预定现金付款的可能性。当本公司断定非暂时性减值已产生时，公允价值与账面价值之间的差额将予以注销，并计入综合经营报表的费用。
应收账款
本公司的大部分应收账款 来自国防分包商、工业制造商、制造商和经销商。信用额度基于对客户财务状况的评估 。应收账款是根据合同条款和客户规定的应收账款，扣除坏账准备后的应收账款。赊销损失在财务报表中计提。
超过合同付款条件的未付账款被视为逾期。公司在确定津贴时会考虑一系列因素，包括客户账户逾期的时间长短、客户目前的支付能力以及整体经济和行业状况 。当应收账款被认为无法收回时，本公司将予以核销，此类核销减去已收到的付款后， 被记录为拨备的减少额。
6
发行人和关联购买者购买股权证券
2018年11月，公司董事会批准了一项回购计划，回购金额最高可达
2020年12月14日，Rubcon董事会批准了额外的$
在截至2022年3月31日的三个月内，没有回购公司普通股
。根据该计划可能购买的股票的美元价值为$
盘存
存货按成本或可变现净值中较低者计价。可变现净值是根据正常业务过程中较不合理的可预测完工和处置成本的估计销售价格确定的。原材料成本采用先进先出法确定，在制品成本和产成品成本按标准成本确定，标准成本包括材料、人工和制造费用。考虑到使用情况、预期需求、技术过时和其他信息，公司 因成本与估计可变现净值之间的差异而降低其库存的账面价值。
当存在库存可能超过预期需求或根据客户规格过时的情况时，公司会建立库存储备。公司根据一系列因素评估其库存价值的实现能力，这些因素包括预测销售额、估计的当前和未来市场价值以及客户产品规格的变化。本公司估算过剩和过时库存的方法在本报告所述的所有期间都保持一致。
持续业务的库存包括以下内容：
| March 31, 2022 | 十二月三十一日， 2021 | |||||||
| (单位：千) | ||||||||
| 原料 | $ | $ | ||||||
| 在制品 | ||||||||
| 成品 | ||||||||
| $ | $ | |||||||
截至2022年3月31日和2021年12月31日，停产业务没有库存。
截至2022年3月31日和2021年12月31日， 公司认定原材料库存在本年度内大量使用的可能性存在疑问，并在报告的财务报表中将该等原材料库存归类为非流动库存。
7
财产和设备
财产和设备包括：
3月31日， 2022 | 十二月三十一日， 2021 | |||||||
| (单位：千) | ||||||||
| 机器、设备和工装 | $ | $ | ||||||
| 建筑物 | ||||||||
| 信息系统 | ||||||||
| 土地和土地改良 | ||||||||
| 家具和固定装置 | ||||||||
| 总成本 | ||||||||
| 累计折旧和摊销 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 财产和设备，净额 | $ | $ | ||||||
截至2022年3月31日和2021年12月31日，停产业务没有任何财产和设备 。
持有待售资产和长期资产
当不利市况等情况显示长期资产的账面价值可能减值时，本公司会进行分析以检讨资产账面价值的可回收性。本公司估计该资产预期未来营运的未贴现现金流(不包括利息费用)。这些估计考虑了预期未来营业收入、经营趋势和前景等因素，以及需求、竞争和其他因素的影响。如果分析显示账面价值无法从未来现金流量中收回，则在账面价值超过估计公允价值的范围内确认减值损失。资产的估计公允价值乃采用评估技术厘定，评估技术假设市场参与者对资产的最高及最佳使用， 考虑于计量日期实际可行、法律许可及财务可行的资产使用。任何减值损失都计入减少净收益的营业费用。
对于截至2021年12月31日的年度，本公司 对其资产的当前公允价值进行了审查，并得出结论不需要进行任何调整。此外，截至2022年3月31日的三个月未录得任何调整。本公司将继续评估其长期资产，以确保鉴于资产用途、市场和其他因素的任何变化，这些资产的账面价值仍然合适，以确定当前公允价值。
该公司完成了一笔超额消耗性资产的出售，金额约为$
2022年2月7日，我们签订了房地产销售合同，以1美元的价格出售我们在伊利诺伊州巴达维亚的一块土地。
8
收入确认
公司根据ASC主题606确认收入，与客户签订合同的收入(“主题606”)，当满足采购订单或签署的报价项下的履约义务时。根据本公司的商业惯例，本公司在接受客户的采购订单或已签署的报价单(“协议”)后，将负责制造和交付产品。与客户的协议包括要交付的产品的规格、价格、预期发货日期和付款条件。本公司的协议一般不包含可变、 融资、返回权或非现金部分。开发生产流程不需要任何前期成本。履约义务 在产品按客户规格制造的时间点(单一履约义务)满足， 因为履约不会为公司创造具有替代用途的资产。因此，公司在产品 发货时确认收入，产品控制权、所有权和损失风险已转移给客户。考虑到正常的收款风险，本公司授予信贷条款。如果对托收有疑问，则需要全额预付订单。发货前收到的任何付款均记为递延收入，并计入综合资产负债表中的预付款。
该公司不提供维护或其他
服务，也不进行涉及帐单和搁置安排、多种要素或交付内容的销售。但是，公司
提供的产品保修最高可达
每股普通股净收益(亏损)
每股普通股的基本净收益(亏损)是通过将净收益(亏损)除以期内已发行普通股的加权平均数计算得出的。每股普通股摊薄净收益(亏损) 计算方法为净收益(亏损)除以期间已发行的摊薄普通股加权平均数。稀释后已发行股份的计算方法为加权平均股份(A)基于库存股方法的任何已发行股票期权和(B)限制性股票单位(“RSU”)。
截至2022年和2021年3月31日的三个月，每股普通股的基本和稀释后净收益(亏损)为$
9
采用新的会计公告
本公司已评估最近发布的其他会计声明，认为这些声明中的任何一项都不会对公司的合并财务报表和相关披露产生重大影响。
3.投资
该公司将其可用现金主要投资于美国国债、投资级商业票据、FDIC担保存单、股票相关证券和公司票据。归类为可供出售债务证券的投资按公允价值列账，未实现损益计入累计其他综合收益/(亏损)。股权证券投资在合并经营报表中按公允价值报告，已实现收益和未实现收益和亏损均记录在其他收入(费用)中。
下表列出了截至2022年3月31日所有证券的摊销成本和未实现亏损总额：
| 摊销成本 | 毛收入 未实现 利得 | 毛收入 未实现 损失 | 公平 价值 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 短期投资： | ||||||||||||||||
| 美国国债 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 有价证券 | ||||||||||||||||
| 短期投资总额 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
下表列出了截至2021年12月31日所有证券的摊销成本和未实现亏损总额：
| 摊销 成本 | 毛收入 未实现 利得 | 毛收入 未实现 损失 | 公平 价值， | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 短期投资： | ||||||||||||||||
| 美国国债 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 短期投资总额 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
本公司按公允价值对其投资进行估值， 定义为在计量日在市场参与者之间有序交易资产或负债的本金或最有利市场中，为出售资产或转移负债而收取的价格(退出价格)。估值 用于计量公允价值的技术必须最大限度地利用可观察到的投入，最大限度地减少使用不可观察到的投入。标准 描述了基于三级投入的公允价值等级，其中前两级被认为是可观测的，最后一级被认为是不可观测的，可用于计量公允价值，如下：
| ● | 级别 1-相同资产或负债的活跃市场报价。 |
| ● | 第2级-第1级以外可直接或间接观察到的输入，例如类似资产或负债的报价； 非活跃市场的报价；或可观察到或可由可观察到的市场数据证实的其他输入，其实质上是资产或负债的全部期限。 |
| ● | 第 3级-市场活动很少或没有市场活动支持的、对资产或负债的公允价值有重大影响的不可观察的投入。 |
10
本公司的固定收益可供出售债务证券包括美国国债、优质投资级商业票据、FDIC担保存单、与股票相关的证券和公司票据。本公司根据定价供应商的定价对这些证券进行估值，定价供应商可以使用活跃市场上相同资产的报价(1级投入)或报价以外的其他报价来确定公允价值。用于计量本公司具有二级投入的金融工具的公允价值的估值技术源自非约束性市场共识价格，这些价格得到可观察到的 市场数据、类似工具的报价市场价格或定价模型(如贴现现金流技术)的证实。
下表汇总了该公司截至2022年3月31日按公允价值经常性计量的金融资产：
| 1级 | 2级 | 3级 | 总计 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 现金等价物： | ||||||||||||||||
| 货币市场基金 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 投资： | ||||||||||||||||
| 可供出售的证券-当前： | ||||||||||||||||
| 美国国债 | ||||||||||||||||
| 有价证券 | ||||||||||||||||
| 总计 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
下表汇总了公司截至2021年12月31日按公允价值经常性计量的金融资产：
| 1级 | 2级 | 3级 | 总计 | |||||||||||||
| (单位：千) | ||||||||||||||||
| 现金等价物： | ||||||||||||||||
| 货币市场基金 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 投资： | ||||||||||||||||
| 可供出售的证券-当前： | ||||||||||||||||
| 美国国债 | ||||||||||||||||
| 总计 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
没有条款或条件限制 公司赎回其任何投资。
除上述债务证券外，该公司还拥有约$
4.停止经营：关闭直接剂量处方
2021年6月24日，公司董事会决定关闭其药房业务Rubicon DTP LLC，其业务名称为Direct Digure Rx。此后，Direct Rx立即开始将其客户转移到其他供应商，并开始关闭其业务。Direct Digure是作为一家初创药店推出的，主要是为从熟练护理设施出院的患者提供药物和维生素。基于公司对ASC 205-20《停产作业说明》的审查和分析，本公司得出结论，将停产作业分开列报。
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| (单位：千) | ||||||||
| 收入(停产业务) | $ | $ | ||||||
| 营业(收入)费用(停产业务) | $ | ( | ) | $ | ||||
| 非持续经营所得(亏损)，税后净额 | $ | $ | ( | ) | ||||
11
5.重要客户
在截至2022年3月31日的三个月中，
公司分别拥有六个客户，约占
分别代表
以上的客户
6.股东权益
保留普通股
截至2022年3月31日，公司已预留了
7.股票激励计划
2007年8月，本公司通过了鲁比康科技股份有限公司2007年股票激励计划，该计划于2011年3月修订并重述(“2007年计划”)，允许授予激励性股票期权、非法定股票期权、股票增值权、限制性股票、RSU、业绩奖励和红利股份。根据2007年计划，可授予的最大股份数量为
2016年6月，公司股东批准通过自2016年3月17日起生效的2016年计划，允许授予激励性股票期权、非法定股票期权、股票增值权、限制性股票、RSU、绩效奖励和红股。董事会薪酬委员会负责管理2016年计划。委员会决定要授予的奖励类型、公允价值、奖励涉及的股份数量 以及奖励授予和可以行使的时间。
根据2016年计划，
12
下表汇总了截至2022年3月31日的股票激励和股权计划的活动，以及在此之后的三个月内的变化：
股票 可用 申请拨款 | 数量 选项 杰出的 | 加权的- 平均值 锻炼 | 数量 受限 股票和 冲浪板 已发行股份 | 数量 RSU 杰出的 | |||||||||||||||||
| 2022年1月1日 | $ | ||||||||||||||||||||
| 授与 | |||||||||||||||||||||
| 行使/签发 | |||||||||||||||||||||
| 取消/没收 | |||||||||||||||||||||
| 2022年3月31日 | $ | ||||||||||||||||||||
本公司的内在价值合计为标的股票期权的行权价与本公司普通股的公允价值之间的差额。根据普通股在2022年3月31日的公允价值，
公司使用布莱克-斯科尔斯期权定价模型对股票期权进行估值。该公司使用历史股票价格平均值来确定其波动性假设。假设的无风险利率 基于授予时有效的美国国债利率，期限与预期期权寿命一致。预期的 期限基于本公司期权的归属期限。股票薪酬费用的分配采用直线 法。截至2020年9月，所有备选方案都已全部用完。因此，截至2022年3月31日和2021年3月31日，没有与股票期权相关的股票薪酬支出或未确认的 薪酬支出。截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司 没有任何非既得期权。
本公司使用蒙特卡罗模拟模型评估技术来确定授予的RSU的公允价值，因为奖励基于市场价格目标的完成情况。 蒙特卡洛模拟模型利用多个输入变量来确定满足奖励中规定的市场条件的可能性，并计算每个RSU的公允价值。与RSU相关的补偿费用由公司在服务 期间确认，该服务是根据用于估计授予日RSU公允价值的统计估值方法得出的。
截至2022年3月31日及2021年3月31日止三个月内，本公司录得
截至2022年3月31日的三个月期间，公司的RSU摘要如下：
RSU 杰出的 | 加权平均 价格为 时间： 格兰特 | 集料 价值 | ||||||||||
| 截至2022年1月1日的未归属RSU | $ | |||||||||||
| 授与 | ||||||||||||
| 既得 | ||||||||||||
| 取消 | ||||||||||||
| 截至2022年3月31日的未归属RSU | $ | $ | ||||||||||
截至2022年3月31日止三个月，本公司并无确认向本公司员工授予股份作为红利的任何开支。截至2021年3月31日止三个月，本公司授予约
13
8.承付款和或有事项
诉讼
在正常业务过程中，公司不时会经历例行的诉讼。本公司管理层不相信任何悬而未决的诉讼会对本公司的财务状况、经营业绩或现金流产生重大的不利影响。
新冠肺炎大流行
2020年3月，世界卫生组织宣布一种新型冠状病毒(新冠肺炎)爆发为大流行。新冠肺炎疫情的全部影响尚不清楚，无法合理地 估计。新冠肺炎疫情的规模和持续时间以及其他因素可能会对公司未来报告期的财务报表产生实质性影响。
9.所得税
2017年，美国颁布了《减税和就业法案》(以下简称《法案》)，其中包括将美国企业税率从
该公司在美国 和美国各州司法管辖区均需纳税。本公司按季度评估递延税项资产的可收回程度及是否需要 估值拨备。这种评价涉及重大判断的应用，并考虑了积极和消极的多种因素 。截至2022年3月31日止期间，估值津贴已计入2021年预测有效税率。 本公司过去三年处于累计亏损状态，这被认为是重要的负面证据， 很难通过客观可核实的数据以“更有可能”的标准加以克服。根据会计准则，客观的可核实证据比主观证据(如公司对未来增长的预测)更受重视。根据会计准则的评估，截至2015年12月31日，已对美国递延税项净资产计提估值准备，以便仅根据所有现有证据的权重来衡量更有可能实现的递延税项资产部分 。截至2022年3月31日，公司继续处于三年累计亏损状态，因此，在达到适当的盈利水平之前，公司预计将对其 美国递延税项净资产保持全额估值津贴。公司综合经营报表中记录的任何美国税收优惠或税收支出 将通过使用目前 拥有全额估值津贴的净营业亏损(“NOL”)结转资产进行相应调整来抵消。如果公司改变了对可以变现的递延税项资产金额的确定, 本公司将调整其估值免税额，对作出决定的期间的所得税拨备产生相应影响 。
10.细分市场信息
该公司已确定在蓝宝石和制药(至2021年6月)这两个细分市场开展业务。下表仅包括与本公司蓝宝石业务的持续运营相关的信息。
收入按公司客户的收货地点所在的地理区域计算。下表按地理区域汇总收入：
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| (单位：千) | ||||||||
| 北美 | $ | $ | ||||||
| 亚洲 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 总收入 | $ | $ | ||||||
截至2022年和2021年3月31日止三个月，持续经营的所有收入均来自光学蓝宝石产品的销售。该公司的几乎所有资产都位于美国。
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项目2.管理层的讨论和财务状况及经营成果的分析
前瞻性陈述
本Form 10-Q季度报告中包含的所有陈述，除有关历史事实的陈述外，包括有关我们的估计、预期、信念、意图、对未来的预测或战略、经营结果、财务状况、净销售额、预计成本、前景和计划以及未来经营的管理目标的陈述，都可能是符合《1995年美国私人证券诉讼改革法》安全港条款的“前瞻性陈述”。我们基于对未来事件和财务趋势的当前预期和预测 作出这些前瞻性陈述，我们认为这些事件和财务趋势可能会影响我们的财务状况、运营结果、业务战略、短期和长期业务运营以及目标和财务需求。这些前瞻性陈述可以通过使用术语和短语来识别，所述术语和短语诸如“相信”、“计划”、“打算”、“预期”、“目标”、“ ”、“估计”、“预期”、“预测”、“前景”、“目标”、“潜在”、“可能”等，和/或诸如“将”、“可能”、“可能”、“ ”等将来时或条件结构，“等(或其否定)。对实际或潜在的未来销售额、市场规模和趋势或经营业绩进行预期或做出假设的项目也构成前瞻性陈述。
此外，我们的运营环境竞争激烈且变化迅速。新的风险时有出现。我们的管理层不可能预测所有风险，也无法评估所有因素对我们业务的影响，或任何因素或因素组合可能导致实际结果与我们可能做出的任何前瞻性陈述中包含的结果大不相同的程度。在投资我们的普通股之前，投资者 应该意识到，在截至2021年12月31日的Form 10-K年度报告和本季度报告的其他部分中题为“风险因素”的章节中描述的风险、不确定因素和事件的发生可能会对我们的业务、运营结果和财务状况产生重大的 不利影响。
尽管我们认为前瞻性表述中反映的预期是合理的，但前瞻性表述本身就会受到已知和未知的业务、经济 以及其他风险和不确定性的影响，这些风险和不确定性可能会导致实际结果与前瞻性表述中讨论的大不相同。敬请读者不要过分依赖这些前瞻性陈述，这些前瞻性陈述仅说明截至本季度报告的日期。我们不承担更新任何前瞻性陈述的义务，以反映本季度报告日期之后可能发生的任何事件或情况，但适用法律或法规可能要求的除外。如果这些 风险或不确定性中的一个或多个成为现实，或者如果基本假设被证明是不正确的，我们的实际结果可能与 预期或预测的结果大不相同。
您应该阅读本季度报告、我们在本季度报告中引用并已提交给美国证券交易委员会作为证据的文件，以及我们截至2021年12月31日的10-K表格年度报告，以了解我们未来的实际业绩、活动水平、业绩以及事件和情况可能与我们预期的大不相同。
除非另有说明，否则术语“Rubcon”、“公司”、“我们”、“我们”和“我们”指的是Rubicon Technology，Inc.和我们合并的子公司。
概述
Rubicon Technology，Inc.(以下简称“Rubicon”或“公司”)目前由一家运营子公司Rubicon Worldwide LLC组成，业务名称为Rubicon Technology Worldwide LLC(“RTW”)。2021年6月，RUBICON DTP LLC停止运营，业务名称为直接剂量Rx(“直接剂量”) 。
RTW是一家垂直集成的先进材料供应商，专门从事单晶蓝宝石在光学和工业系统中的应用。我们使用我们专有的晶体生长技术生产高质量的蓝宝石产品，以满足客户严格的规格要求。我们相信，我们将继续享有市场上最高质量蓝宝石生产商之一的声誉。我们提供各种形状和大小的光学和工业蓝宝石产品，包括圆形和矩形窗口和毛坯、圆顶、管和棒。
在历史上，我们还向LED和移动设备市场提供蓝宝石产品，这是蓝宝石的最大市场。然而，考虑到这些市场的竞争压力，我们在2016年第四季度宣布决定将重点放在光学和工业蓝宝石市场，并退出LED市场 。在做出这一决定后，我们制定了关闭马来西亚工厂的计划，并缩减和整合了在美国的剩余业务 。
我们在一个竞争非常激烈的市场中运营。我们扩展光学和工业业务的能力以及对新产品的接受度很难预测。
此外，我们目前的光学和工业蓝宝石业务服务的市场规模小于我们的历史业务，因此，我们正在积极评估收购蓝宝石市场以外盈利的 公司，以利用我们大量的NOL结转。
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2021年6月24日，公司董事会决定关闭其药房业务RUBICON DTP LLC，业务名称为Direct Digure Rx。Direct Digure是作为一家初创药房推出的，主要是为从熟练护理设施出院的患者提供药物和维生素。2021年6月底，Direct Diger Rx停止为客户提供服务，并开始关闭业务。
Direct Date Rx是一家专业药房，向从专业护理机构和医院出院的患者提供处方药、非处方药和维生素，并直接向希望此类药物送货上门的零售客户提供此类药物。交付的产品按要服用的剂量、日期和时间进行分类，并采用穿孔带状包装，而不是单独的药瓶。直接剂量Rx 目前已获准在11个州运营。Direct Sigure Rx提供的服务通过降低再次住院的风险，使患者、熟练的护理机构和医院受益。
从历史上看，该公司很大一部分收入来自对相对较少的客户的销售。在截至2022年3月31日的三个月中，公司拥有六个客户 ，分别占收入的18%、14%、13%、11%、11%和10%。在截至2021年3月31日的三个月中，公司分别拥有四个客户，分别占收入的28%、22%、17%和12%。在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三个月中，没有其他客户占公司收入的10%或更多。我们的主要客户是国防分包商、工业制造商、制造商、经销商和药房福利经理。在截至2022年3月31日和2021年3月31日的三个月中，没有其他客户占公司收入的10%或更多。我们预计我们的销售将继续 集中在一小部分客户中。然而，我们也预计我们的重要客户可能会不时发生变化。
截至2022年3月31日和2021年12月31日，代表贸易应收账款10%以上的个人客户分别约占应收账款的55%和80%。
我们根据发货条款与客户确认收入。产品订单的延迟或发货时间的更改可能会导致我们的季度收入差异很大。 我们在全球范围内销售我们的产品，并且历史上我们收入的很大一部分来自美国以外的客户， 我们的大部分销售都销往亚洲和欧洲市场。在决定将重点放在光学和工业蓝宝石市场之后，我们的主要收入来源来自北美市场。我们所有的收入和相应的应收账款都以美元计价。我们几乎所有的收入都来自我们的直销团队，我们预计这种情况将在未来继续下去。
我们销售商品的成本主要包括制造 材料、劳动力、与制造相关的管理费用，如公用事业、折旧、超额和过时库存准备金拨备、闲置工厂费用、外包成本、运费、保修和医药产品。我们购买材料和用品以支持当前和未来对我们产品的需求。由于我们与供应商没有签订长期的固定价格协议，因此我们的消耗性资产成本会在不同时期发生变化。我们目前将一些生产流程和需求外包出去。
我们的运营费用包括销售和市场营销，以及一般和行政(“G&A”)费用。并购费用主要包括财务、人力资源、信息技术和行政活动的薪酬和相关费用，包括会计、法律服务和保险费用。此外，我们的大部分股票薪酬与行政人员有关，并作为G&A费用 入账。
其他收入包括利息收入、已实现的投资收益和未实现的收益(亏损)以及不属于经营业绩的其他收入(费用)。
我们按照资产负债法核算所得税，资产和负债的账面价值和计税基础之间的暂时性差异的预期未来税收后果按预期确认差异的年度的现行税率确认为递延税项资产和负债。我们对截至2021年12月31日限制我们的NOL结转使用的所有权变化的分析显示，不会对此类使用产生影响。为了保护我们的NOL结转，我们在2020年12月将股东权利计划延长至2023年。在过去的三年里，我们处于累计亏损状态。在按照会计准则进行评估的基础上，对美国递延税项净资产计入了估值准备，以便根据所有现有证据的权重，仅衡量递延税项资产中最有可能变现的部分。在达到适当的盈利水平 之前，我们预计将对我们的美国递延税金净值资产保持全额估值津贴。
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我们继续评估各种战略选择 ，以期为我们的股东提供更大价值。除其他事项外，这些替代方案可能导致进一步修改或取消我们的某些业务、出售重要资产、寻求额外融资、出售业务、进行投资、实施合并、合并或其他业务合并、合作或其他合作协议、或潜在收购或资本重组，或者我们可能会继续按照当前的业务计划和战略运营。我们不能保证此 过程将导致任何交易的完成，或任何交易的完成将为我们的股东提供更大的价值。
直接剂量处方收入和支出目前对本公司的综合财务信息并不重要，因此与之相关的披露有限 。根据公司对ASC 205-20非连续业务报告的审查和分析，得出结论，将非连续业务分开列报。
截至2022年和2021年3月31日的三个月合并运营业绩
下表列出了我们在所示时期内持续运营的合并报表：
| 截至3月31日的三个月， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| (单位：千) | ||||||||
| 收入 | $ | 972 | $ | 495 | ||||
| 销货成本 | 580 | 387 | ||||||
| 毛利 | 392 | 108 | ||||||
| 运营费用： | ||||||||
| 一般和行政 | 504 | 752 | ||||||
| 销售和市场营销 | 40 | 70 | ||||||
| 出售或处置资产的收益 | (432 | ) | - | |||||
| 其他收益 | (189 | ) | - | |||||
| 营业(收入)费用总额 | (77 | ) | 822 | |||||
| 持续经营的收入(亏损) | 469 | (714 | ) | |||||
| 其他收入 | 11 | 2 | ||||||
| 持续经营的所得税前收益(亏损) | 480 | (712 | ) | |||||
| 停产损失 | 14 | (95 | ) | |||||
| 所得税费用 | - | - | ||||||
| 净收益(亏损) | $ | 494 | $ | (807 | ) | |||
下表列出了我们的综合业务报表 在所示期间占收入的百分比：
| 截至三个月 3月31日， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| (占总数的百分比) | ||||||||
| 收入 | 100 | % | 100 | % | ||||
| 销货成本 | 60 | 78 | ||||||
| 毛利 | 40 | 22 | ||||||
| 运营费用： | ||||||||
| 一般和行政 | 52 | 152 | ||||||
| 销售和市场营销 | 4 | 14 | ||||||
| 出售或处置资产的收益 | (44 | ) | - | |||||
| 其他收益 | (20 | ) | - | |||||
| 营业(收入)费用总额 | (8 | ) | 166 | |||||
| 持续经营的收入(亏损) | 48 | (144 | ) | |||||
| 其他收入 | 1 | - | ||||||
| 持续经营的所得税前收益(亏损) | 49 | (144 | ) | |||||
| 停产损失 | 1 | (19 | ) | |||||
| 所得税费用 | - | - | ||||||
| 净收益(亏损) | 50 | % | (163 | )% | ||||
17
收入。
截至2022年和2021年3月31日的三个月，持续运营收入分别为972,000美元和495,000美元，增加了477,000美元。这一收入增长主要是由于工业蓝宝石业务的订单增加，原因是需求波动和订单发货时间。
截至2022年和2021年3月31日的三个月，来自非连续性业务的收入分别为0美元和234,000美元，减少了234,000美元。这一收入下降是由于 停止运营。
毛利。
截至2022年和2021年3月31日的三个月，持续运营的毛利润分别为392,000美元和108,000美元，增加了284,000美元。由于收入增加，毛利润增加了 。
截至2022年和2021年3月31日的三个月，非持续业务毛利分别为0美元和37,000美元，减少37,000美元。毛利的减少 是业务中断的结果。
一般和行政费用.
截至2022年和2021年3月31日的三个月，持续运营的一般和行政费用分别为504,000美元和752,000美元，减少248,000美元。这一减少是由于工资支出减少186,000美元，主要是由于截至2021年3月31日的季度高管股票授予，审计和税费减少22,000美元，保险费用减少15,000美元，应计特许经营税减少23,000美元，其他G&A减少24,000美元，但被22,000美元的法律费用增加所抵消。
截至2022年3月31日和2021年3月31日的三个月，来自停止运营的一般和行政费用分别为0美元和123,000美元，减少123,000美元。这一下降 是由于业务停止。
销售和营销费用。
在截至2022年和2021年3月31日的三个月中，持续运营的销售和营销费用分别为40,000美元和70,000美元，由于员工数量减少，减少了30,000美元。
截至2022年3月31日和2021年3月31日的三个月，来自停产的销售和营销费用分别为0美元和10,000美元，减少了10,000美元。这一下降的主要原因是业务停止。
出售或处置资产的收益.
截至2022年3月31日止三个月，本公司录得出售超额消耗性资产收益432,000美元，而截至2021年3月31日止三个月，本公司并无录得出售或处置资产收益。
其他收益.
在截至2022年3月31日的三个月中，公司结清了前几年应计的债务，产生了约189,000美元的其他收益。在截至2021年3月31日的三个月中，没有其他 收益。
其他收入。
截至2022年3月31日和2021年3月31日的三个月，其他收入分别为11,000美元和2,000美元，增加了9,000美元。这是由于股权投资的未实现收益为7,000美元，以及利息收入增加了2,000美元。
所得税(福利)费用。
根据ASC740“所得税会计”(“ASC740”)，我们每季度评估我们的递延所得税资产，以确定是否需要或应该调整估值免税额。截至2022年3月31日，我们继续处于三年累计亏损状态；因此，在达到适当的盈利水平之前，我们预计将对与未来美国税收优惠相关的净递延税项资产保持估值准备金，并且不再在我们的合并运营报表 中应计税收优惠或税费支出。截至2022年3月31日的三个月的税收拨备是基于估计的综合法定有效税率。
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流动资金和资本资源
我们历来通过发行普通股和运营产生的现金相结合的方式为我们的运营提供资金。此外，最近，我们使用通过出售多余设备获得的资金为我们的运营提供资金。
截至2022年3月31日，我们拥有现金、现金等价物 和总计26,577,000美元的短期投资，其中7,682,000美元以存款形式存放在主要银行，3,082,000美元投资于货币市场基金，15,813,000美元的短期投资包括美国国债和股票相关证券。
经营活动的现金流
截至2022年3月31日的三个月，经营活动提供的净现金为130,000美元。在此期间，我们产生了480,000美元的净收入，包括非现金项目(580,000美元)和由于净营运资本减少230,000美元而增加的现金。营运资本现金净增加 主要是由于应收账款和其他应计负债净减少141,000美元，但被应收账款、存货和预付费用净减少371,000美元所抵销。
截至2021年3月31日的三个月，经营活动中使用的净现金为253,000美元 。在此期间，我们产生了712,000美元的净亏损，包括379,000美元的非现金项目， 以及由于净营运资本减少80,000美元而增加的现金。营运资本现金净增加主要是由于应付账款及其他应计负债净减少41,000美元，但被应收账款、存货及预付开支净减少121,000美元所抵销。
截至2022年3月31日的三个月，非持续经营活动中使用的现金净额为0美元。截至2021年3月31日的三个月，用于非连续性业务经营活动的现金净额为144,000美元 。期内，Direct Dose产生净亏损95,000美元，包括非现金项目4,000美元，现金因营运资金净额增加53,000美元而减少。营运资本现金净减少主要是由于应付账款和其他应计负债净增加12,000美元，但被应收账款、存货和预付费用净增加65,000美元所抵销。
投资活动产生的现金流
截至2022年3月31日的三个月，用于投资活动的现金净额为626,000美元 。在此期间，有总计1,061,000美元的投资购买，被总计432,000美元的资产出售收益和总计3,000美元的投资收益所抵消。
截至2021年3月31日的三个月，投资活动中使用的净现金为0美元，这主要是由于购买和出售美国国债投资， 每笔约为1,000美元。
截至2022年3月31日和2021年3月31日的三个月，非持续运营中用于投资活动的现金净额为0美元。
我们预计2022年的资本支出将微乎其微。
融资活动产生的现金流
截至2022年3月31日的三个月，融资活动中持续运营使用的现金净额为0美元。
截至2021年3月31日的三个月，融资活动中持续运营使用的现金净额为162,000美元，完全是由于用于结算股权奖励的现金。
截至2022年3月31日和2021年3月31日的三个月，用于终止融资活动的现金净额为0美元。
未来的流动性需求
我们相信，我们现有的现金、现金等价物、经营活动的预期现金流以及固定资产销售或租赁的收益将足以满足我们至少未来12个月的预期现金需求。然而，如果我们在未来12个月内产生足够的运营现金流或现金使用的能力发生重大变化，我们可能没有足够的资金在未来期间继续以我们目前的水平运营。我们的现金需求包括为我们的运营提供资金所需的现金。如果我们业务的基本假设发生变化，或者如果出现意想不到的机会或需求，我们可能会寻求通过出售股权或可转换债券来筹集更多现金 。如果我们通过发行股权或可转换债务证券筹集更多资金， 我们股东的所有权百分比可能会被显著稀释，这些新发行的证券可能拥有比现有股东更高的权利、优惠 或特权。
关键会计政策和估算
我们认为需要我们做出最主观或最复杂判断的会计政策 非常重要，因为我们需要对本质上不确定的事项的影响做出估计，而且这些会计政策在描述我们的财务状况和运营结果方面是最重要的会计政策之一。我们认为以下是我们的关键会计政策，包括在编制财务报表时使用的更重要的估计和 假设。
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收入确认
我们根据ASC主题 606确认收入，与客户签订合同的收入(“主题606”)，当满足采购订单或已签署的 报价项下的履约义务时。我们的商业惯例承诺，在接受客户的购买订单或签署的报价(“协议”)后，我们将负责制造和交付产品。与客户的协议包括要交付的产品规格、 价格、预计发货日期和付款条件。我们的协议通常不包含可变、融资、返回权或非现金组件 。开发生产流程不需要任何前期成本。履约义务在产品按客户规格制造的时间点 (单一履约义务)时履行，因为履约不会为我们创造具有替代用途的资产 。因此，我们在产品发货时确认收入，产品控制权、所有权 和损失风险已转移到客户。考虑到正常的托收风险，我们同意信用证条款。如果对 托收有疑问，则需要全额预付订单。装运前收到的任何付款都记为递延收入，并在综合资产负债表中计入预付款。
我们不提供维护或其他服务 ，也不进行涉及帐单和暂挂安排、多种要素或交付内容的销售。但是，我们确实提供长达90天的产品保修 ，在2022年3月31日和2021年12月31日，我们分别累积了1,000美元和1,000美元的保修准备金。
持有待售资产和长期资产
当不利市况等情况显示长期资产的账面价值可能减值时，我们会进行分析以检讨资产账面价值的可回收性。我们对资产的预期未来运营产生的未贴现现金流(不包括利息费用)进行估计。这些估计考虑了预期未来营业收入、经营趋势和前景等因素，以及需求、竞争和其他因素的影响。若分析显示账面价值无法从未来现金流量中收回，则在账面价值超过估计公允价值的范围内确认减值亏损。资产的估计公允价值 乃采用评估技术厘定，该等评估技术假设市场参与者对资产的最高及最佳用途，并考虑于计量日期实际可行、法律许可及财务可行的资产用途。任何减值损失 均记为减少净收益的营业费用。
对于截至2021年12月31日的年度，我们审查了我们资产的当前公允价值，得出不需要进行调整的结论。此外，截至2022年3月31日的三个月未录得任何调整。我们将继续评估我们的长期资产，以确保鉴于资产用途、市场和确定当前公允价值所使用的其他因素的任何变化，这些资产的账面价值仍然合适 。
该公司正在寻求出售其在伊利诺伊州巴达维亚的地块 。2022年2月7日，我们签订了房地产销售合同，以722,000美元的价格出售这一地块，预计 如果交易完成，在支付费用、房地产税、经纪和法律费用、转让和预扣税及其他费用后，我们的净收益约为600,000美元。房产出售的成交取决于某些先例条件。 目前还没有预期的成交日期。
存货计价
我们以成本或可变现净值中较低的值对库存进行估值。可变现净值是根据正常业务过程中较不合理的可预测完工和处置成本的估计销售价格确定的。原材料成本采用先进先出法确定，在制品成本和产成品成本按标准成本确定，标准成本包括材料、人工和制造费用。根据客户 要求的规格，当存在库存可能超过预期需求或过时的情况时，我们会建立库存储备。我们根据多种因素来评估实现库存价值的能力，这些因素包括预测的销售额、估计的当前和未来市场价值以及客户产品规格的变化。
我们估算过剩和过时库存的方法 在本报告的所有期间都保持一致。然而，如果我们对过剩或过时库存的确认，或者如果我们对库存潜在效用的估计 变得不如目前预期的有利，可能需要额外的库存储备。
投资
我们主要将可用现金投资于美国国债、投资级商业票据、FDIC担保存单、股票相关证券和公司票据。归类为可供出售债务证券的投资按公允价值列账，未实现收益和亏损计入累计其他综合收益(亏损)。股权证券投资按公允价值报告，已实现和未实现损益均记录在综合经营报表的其他收益中。我们有能力并有意在必要时进行清算的投资被归类为短期投资。
20
我们根据特定的确认方法，在每个季度末审查我们的可供出售债务证券投资，以确定公允价值的非暂时性下降。在决定减值是否为非暂时性减值时，我们会考虑各种 因素，包括减值的严重程度和持续时间、标的信用评级的变化、预计的复苏、我们持有投资的能力和意图足以让 任何预期的市值恢复，以及预定的现金支付将继续进行的可能性。当吾等断定非暂时性减值已产生时，公允价值与账面价值之间的差额将予以撇账，并记为综合经营报表的费用。截至2022年3月31日和2021年3月31日，没有记录减值。
基于股票的薪酬
我们以股票期权、RSU和限制性股票的形式给予基于股票的薪酬。我们以授予之日的公允价值为基础，支付基于股票的薪酬。
我们使用布莱克-斯科尔斯期权定价模型来确定股票期权的公允价值。使用期权定价模型确定授予日基于股票期权的支付奖励的公允价值受到有关许多复杂和主观变量的假设的影响。这些变量 包括我们在奖励期限内的预期股票波动率、实际和预计的员工股票期权行使行为、无风险利率、没收和预期股息。预期期限代表我们的股票期权 预计未偿还的加权平均期间，基于历史数据。我们根据股票价格的历史波动范围来估计普通股的波动性。我们在期权定价模型中使用的无风险利率基于美国财政部零息债券 发行，剩余条款与期权的预期条款相似。我们预计在可预见的未来不会支付任何现金股息，因此在期权定价模型中使用预期股息收益率为零。我们需要在授予时对没收进行估计，如果实际没收不同于这些估计，我们将在随后的时间段修改这些估计。
所有认购权授予均按行使价 每股等于我们普通股在授予日前一天的收盘价授予。因此，授予日没有内在的 价值，因为每个期权的每股行权价等于授予日普通股的公允价值。基于普通股在2022年3月31日的公允价值，3,250股可行使和未偿还的期权产生了8,095美元的内在价值。
我们使用直线方法分配基于股票期权的薪酬成本 ，该方法在服务期间内以直线为基础摊销每笔奖励的公允价值。
本公司使用蒙特卡洛模拟模型 估值技术来确定授予的RSU的公允价值，因为奖励基于15个交易日平均值的市场价格目标的实现情况 。蒙特卡洛模拟模型利用多个输入变量，类似于上文在股票期权估值中提到的变量，确定满足奖励中规定的市场条件的概率，并计算每个RSU的公允价值。与回购单位有关的补偿开支由本公司在服务期内确认，而该服务期间 是根据用于估计回购单位于授出日的公允价值的相同统计估值方法而得出。
所得税估值免税额
根据ASC 740《所得税会计准则》(“ASC 740”)，我们每季度评估我们的递延所得税资产，以确定是否需要或应该调整估值津贴 。评估递延税项资产估值拨备的需要及金额通常需要作出重大判断，并对所有正面及负面证据进行广泛分析，以确定是否全部或部分递延税项资产不会变现。当递延税项资产更有可能(概率水平超过50%)无法变现时，必须为递延税项资产建立估值备抵。一般而言，“变现”是指假设相关可扣除差额和结转是最后确定未来应纳税所得额的最后项目，通过减少未来应缴税款或增加可从递延税项资产中退还的未来税款而获得的增量收益。在确定我们的估值免税额时，我们考虑了应税收入的来源，包括以前结转 年度的应税收入、现有临时差异的未来冲销、所需的税务筹划策略的使用以及不包括冲销临时差异和结转的未来应纳税所得额。我们在过去三年处于累计亏损状态，这被会计准则认为是 重大负面证据，很难通过客观可核实的数据克服“更有可能”的准则 。会计准则更重视客观的可验证证据，而不是主观的积极证据，如我们对未来增长的预测。根据会计准则的评估，截至2022年3月31日, 已对美国递延税项净资产计入估值准备，以便根据所有现有证据的权重，仅衡量递延税项资产中最有可能变现的部分。在合并经营报表中记录的任何美国税收优惠或税收支出将通过使用当前具有全额估值津贴的 净资产结转资产进行相应调整来抵消。如果我们改变对可以变现的递延税项资产金额的确定，我们将调整我们的估值准备，并对作出此类确定的期间的所得税拨备 产生相应影响。
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最近的会计声明
有关新会计准则的讨论，见精简财务报表附注2 。
表外安排
我们没有任何表外安排。
项目3.关于市场风险的定量和定性披露
截至2022年3月31日止三个月，本公司于截至2021年12月31日的财政年度的Form 10-K年报所载有关市场风险的资料并无重大变动 。
项目4.控制和程序
管理层对信息披露的评估 控制和程序
根据2022年3月31日的评估，我们的首席执行官和代理首席财务官(“认证官”)在管理层 团队的参与下得出结论，我们的披露控制和程序(根据修订后的1934年证券交易法(“交易法”)第13a-15(E)和15d-15(E)规则所定义)是有效的，以确保我们根据交易法提交或提交的报告 中要求我们披露的信息得到记录、处理、在美国证券交易委员会规则和表格中指定的时间段内汇总和报告，并收集与公司有关的重要信息并酌情传达给管理层，包括我们的认证人员，以便及时决定所需披露的信息。
财务报告内部控制的变化
核证官得出的结论是，在截至2022年3月31日的三个月内，我们对财务报告的内部控制(根据《外汇法案》规则13a-15(F)的定义)没有 发生重大影响或合理地很可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化 。
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第II部
项目6.展品
作为本报告的一部分而提交或合并的证据 列于本季度报告10-Q表签名页之后的《证据索引》中，并以引用方式并入。
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签名
根据1934年证券法第13(Br)或15(D)节的要求，注册人已正式授权以下签署人代表其签署本报告。
| 鲁比康科技公司 | ||
| Date: May 12, 2022 | 由以下人员提供： | /s/蒂莫西·E·布罗格 |
|
蒂莫西·E·布罗格总裁、首席执行官和 | ||
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展品索引
以下列出的证据作为本季度报告10-Q表的一部分存档或合并，以供参考。
| 证物编号： | 描述 | 以引用方式成立为法团 | ||
| 3.1 | 第八次修订和重新颁发的鲁比康科技公司注册证书。 | 作为登记人登记说明书附件3.1于2007年11月1日提交的S-1/A表格(档案号333-145880) | ||
| 3.2 | 鲁比康科技公司第八次修订和重新注册的公司注册证书第1号修正案 | 作为注册人关于附表14A的最终委托书的附录A提交，提交日期为2011年4月29日(1-33834号文件) | ||
| 3.3 | 鲁比康科技公司第八次修订和重新颁发的公司注册证书第2号修正案 | 作为登记人当前报告的附件3.1于2017年5月4日提交的8-K表格(1-33834号文件) | ||
| 3.4 | 第二次修订和重新修订鲁比康技术公司的章程。 | 作为注册人季度报告10-Q表的附件3.3提交，提交日期为2016年5月10日(1-33834号文件) | ||
| 3.5 | 鲁比康科技公司A系列初级参与优先股指定证书于2017年12月18日提交给特拉华州国务卿。 | 作为登记人当前报告的附件3.1于2017年12月18日提交的8-K表格(1-33834号文件) | ||
| 3.6 | 鲁比康技术公司第八次修订和重新注册的公司注册证书第3号修正案 | 作为登记人当前报告的附件3.1于2018年5月15日提交的8-K表格(1-33834号文件) | ||
| 31.1* | 根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302节通过的《交易所法》第13a-14(A)和15d-14(A)条对首席执行官和代理财务官的认证 | |||
| 32.1* | 根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906条通过的《美国法典》第18编第1350条对首席执行官和代理首席财务官的证明 | |||
| 101.INS* | 内联XBRL实例文档。 | |||
| 101.SCH* | 内联XBRL分类扩展架构文档。 | |||
| 101.CAL* | 内联XBRL分类扩展计算链接库文档。 | |||
| 101.DEF* | 内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档。 | |||
| 101.LAB* | 内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档。 | |||
| 101.PRE* | 内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档。 | |||
| 104* | 封面交互数据文件(格式为内联XBRL，包含在附件101中)。 | |||
| * | 以电子方式以Form 10-Q形式提交本季度报告 |
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