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新闻发布
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投资者联系方式: | 米尔特·蔡尔德里斯 |
| 执行副总裁兼 首席财务官 |
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| 詹姆斯·詹蒂尔 |
| 投资者关系部副总裁 |
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电话: | 704-731-1527 |
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电子邮件: | 邮箱:Investor.Relationship@enproIndues.com |
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EnPro工业公司 卡内基大道5605号 北卡罗来纳州夏洛特市,邮编:28209-4674 Phone:704-731-1500 Www.enproindustries.com |
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EnPro报告2022年第一季度业绩强劲
2022年第一季度亮点
(除另有说明外,所有结果均反映与上年同期的比较)
·销售额为3.287亿美元,增长17.7%;有机产品销售额增长13.5%
·EnPro Industries,Inc.的净收入为1620万美元,而去年为1800万美元
·调整后的EBITDA*增长30.6%,达到6790万美元;调整后的EBITDA利润率*增长210个基点,达到20.7%
·EnPro Industries,Inc.的稀释后每股收益为0.77美元,而去年的稀释后每股收益为0.87美元
·调整后稀释后每股收益*增长33.6%,从去年的1.37美元增至1.83美元
·2022年收入增长指引维持在两位数的低水平,调整后的EBITDA指引为2.63-2.75亿美元
亚洲网北卡罗来纳州夏洛特5月2日电EnPro Industries,Inc.(纽约证券交易所代码:NPO)今天公布了截至2022年3月31日的三个月的财务业绩。
EnPro总裁兼首席执行官Eric Vaillancourt说:“整个EnPro的敏捷执行产生了坚实的结果,使我们在第一季度继续成功地驾驭通胀和供应链逆风。EnPro在我们20年的历史上第一次实现了调整后的EBITDA利润率超过20%,这得益于我们密封技术和先进表面技术部门的持续稳健表现以及我们变革性的投资组合重塑行动的持续好处。我们第一季度的业绩反映了我们富有弹性的经营模式,以及我们的团队在我们大多数主要终端市场的需求逐年增加时,专注于为我们的客户提供服务。“
Vaillancourt先生继续说道:“尽管目前存在宏观经济和地缘政治方面的不确定性,但需求在第二季度仍保持强劲。我们的团队充满活力,在整个组织内密切合作,我们
都对收购NxEdge带来的机遇感到兴奋。展望未来,我们仍然专注于执行我们的商业和战略要务,并利用我们重塑的工业技术业务组合的优势,以我们的势头为基础,为我们的利益相关者推动可持续增长和提高价值。“
财务亮点
(除每股数据外,以百万美元计)
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| 季度结束 3月31日, | | |
| 2022 | 2021 | 变化 | | | | |
净销售额 | $ | 328.7 | | $ | 279.3 | | 17.7 | % | | | | |
EnPro工业公司的净收入。 | $ | 16.2 | | $ | 18.0 | | (10.0) | % | | | | |
EnPro Industries,Inc.稀释后的每股收益。 | $ | 0.77 | | $ | 0.87 | | (11.5) | % | | | | |
可归因于EnPro Industries,Inc.的调整后净收入* | $ | 38.3 | | $ | 28.3 | | 35.3 | % | | | | |
调整后稀释后每股收益** | $ | 1.83 | | $ | 1.37 | | 33.6 | % | | | | |
调整后的EBITDA* | $ | 67.9 | | $ | 52.0 | | 30.6 | % | | | | |
调整后的EBITDA利润率* | 20.7 | % | 18.6 | % | | | | | |
*非公认会计准则衡量标准。请参阅所附的附表,以便根据GAAP数字进行调整和对账。
2022年第一季度综合业绩
销售额为3.287亿美元,比2021年第一季度增长17.7%。半导体、一般工业、重型卡车、航空航天、食品和制药、石油天然气和石化市场的积极势头,以及NxEdge的贡献,推动了销售额的增长,但被去年资产剥离和汽车市场供应链相关延迟的影响部分抵消。剔除收购和剥离业务以及外汇换算的影响,销售额同比增长13.5%。
2022年第一季度的公司支出为1340万美元,高于2021年第一季度的1160万美元,这主要是由收购和剥离成本以及公司重组费用推动的,但激励性薪酬应计项目的减少部分抵消了这一增长。
EnPro工业公司的净收入为1620万美元,而去年同期为1800万美元。EnPro工业公司的稀释后每股收益为0.77美元,而去年同期为0.87美元。EnPro Industries,Inc.的净收入和稀释每股收益都受到了与收购相关的无形资产的非现金摊销以及2022年第一季度因收购NxEdge而产生的购买会计公允价值库存减记的增量摊销的不利影响。
与2021年第一季度相比,EnPro Industries,Inc.的调整后净收入为3830万美元,增长了35.3%,调整后稀释后每股收益为1.83美元,而去年同期为1.37美元,增长了33.6%。
经调整的EBITDA为6,790万美元,较上年同期增长30.6%,主要受NxEdge的增加、有机销售增长的运营杠杆和定价举措的推动,但部分被通胀的原材料成本、不断上升的劳动力费用和2021年完成的资产剥离的影响所抵消。调整后的EBITDA利润率为20.7%,比上年同期增长210个基点。
2022年第一季度细分市场亮点
(除另有说明外,所有结果均反映与上年同期的比较)
密封技术-通过在不同终端市场的关键应用来保护环境
Garlock,STEMCO和Technetics Group
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| 季度结束 3月31日, | | |
(百万美元) | 2022 | 2021 | 变化 | | | | |
销售额 | $153.6 | $146.5 | 4.8% | | | | |
调整后的分部EBITDA | $33.5 | $33.9 | (1.2)% | | | | |
调整后的分部EBITDA利润率 | 21.8% | 23.1% | | | | | |
·由于重型卡车、食品和制药、航空航天和一般工业市场的强劲需求,销售额同比增长4.8%,但部分被2021年完成的聚合物组件业务剥离的影响所抵消。不包括剥离业务和外汇换算的影响,销售额较上年同期增长14.1%。
·调整后的部分EBITDA为3350万美元,与去年同期基本持平。强劲销量带来的价格上涨和经营杠杆被聚合物成分剥离以及对原材料和劳动力成本的通胀压力增加的影响所抵消,特别是在重型卡车市场。剔除资产剥离和外汇换算的影响,调整后的分部EBITDA比上年同期增长6.2%。
先进的表面技术-先进的精密制造、涂层、创新的光学解决方案以及清洁和翻新服务-NxEdge、Technetics Semi、LeanTeq和Allosa
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| 季度结束 3月31日, | | |
(百万美元) | 2022 | 2021 | 变化 | | | | |
销售额 | $116.7 | $54.7 | 113.3% | | | | |
调整后的分部EBITDA | $34.9 | $17.3 | 101.7% | | | | |
调整后的分部EBITDA利润率 | 29.9% | 31.6% | | | | | |
·在收购NxEdge和半导体市场持续强劲需求的推动下,销售额同比增长113.3。剔除收购NxEdge和外汇兑换的影响,销售额同比增长19.6%。
·调整后的部门EBITDA较上年同期增长101.7%,主要受收购NxEdge和强劲的有机销售增长的推动。剔除收购NxEdge和外汇换算的影响,调整后的分部EBITDA较上年同期下降3.5%,这是由于支持开发先进光学滤光片应用的运营费用增加,以及支持美国和台湾地区产能扩大的半导体投资增长。此外,业绩受到产品结构和价格调整前工资上涨的影响。
工程材料.高性能聚合物应用和关键管道产品.GGB和GPT
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| 季度结束 3月31日, | | |
(百万美元) | 2022 | 2021 | 变化 | | | | |
销售额 | $59.0 | $80.4 | (26.6)% | | | | |
调整后的分部EBITDA | $9.2 | $12.6 | (27.0)% | | | | |
调整后的分部EBITDA利润率 | 15.6% | 15.7% | | | | | |
·销售额较上年同期下降26.6%,主要原因是2021年12月完成的CPI资产剥离以及汽车市场的滞后,因为与供应链相关的客户延迟仍在继续,部分被一般工业、航空航天和石油天然气市场的强劲需求所抵消。不包括资产剥离和外汇换算,销售额较上年同期增长6.5%。
·调整后分部EBITDA较上年同期下降27.0%,主要受CPI资产剥离的推动。不包括CPI资产剥离和外汇换算,调整后的分部EBITDA较上年同期下降4.0%,反映出原材料、劳动力和运费成本的逆风超过了定价举措,特别是在汽车市场。
资产负债表、现金流与资本配置
在截至2022年3月31日的三个月里,该公司从运营中产生了3070万美元的现金流和2690万美元的自由现金流,扣除资本支出380万美元。相比之下,上一年同期来自运营的现金流量为2030万美元,或1410万美元的自由现金流量,资本支出净额为620万美元。与去年同期相比的变化主要是由于营业利润增加、营运资本管理的改善和资本支出的减少。第一季度,该公司定期支付每股0.28美元的季度股息,2022年前三个月的股息支付总额为590万美元。
EnPro第一季度末的总债务为10.78亿美元,现金为2.934亿美元。未偿信用证总额为1,140万美元。
季度股息
EnPro Industries,Inc.于2022年4月29日宣布定期季度股息为每股0.28美元。红利将于2022年6月15日支付给截至2022年6月1日收盘时登记在册的股东。
2022年指南
该公司继续预计2022年收入增长将在较低的两位数范围内,调整后的EBITDA将在2.63亿美元至2.75亿美元之间。随着2022年剩余时间利率的预期加速,该公司目前预计调整后的稀释后每股收益将在6.60美元至7.15美元之间,与先前的估计相比,利息支出增加了300万美元。
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| 事前指导 (as of 2/22/22) | 当前制导 (as of 5/2/22) |
销售增长 | 低两位数 | 低两位数 |
调整后的EBITDA | $263 – $275 million | $263 – $275 million |
调整后的稀释每股收益 | $6.70 – $7.25 | $6.60 – $7.15 |
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| 假设 | 假设 |
与收购相关的摊销 无形资产* | $77 – $79 million | $77 – $79 million |
折旧及其他摊销 | $37 – $39 million | $37 – $39 million |
净利息支出 | $30 – $33 million | $33 – $36 million |
归一化税率 | 27% | 27% |
*与收购相关的无形资产摊销,不包括在调整后稀释每股收益的计算中。
电话会议、网络广播信息和演示文稿
EnPro将于今天(5月2日)上午8:30举行电话会议。东部时间讨论2022年第一季度财务业绩。希望参加电话会议的投资者应在电话会议开始前大约10分钟拨打电话1-877-407-0832,并提供会议接入代码13714141。电话会议的现场音频网络直播和相应的幻灯片演示将可从该公司的网站https://www.enproindustries.com.获得。要观看收益演示文稿,请通过单击公司主页上的链接登录网络直播。
主要部门经营业绩衡量标准
管理层用来分配资源和评估分部业绩的主要指标是调整后的分部EBITDA,即分部收入减去营业费用和其他可与分部确认的成本,不包括收购和剥离费用、重组成本、减值费用、非控制利息补偿、对收购日期库存的公允价值调整摊销,以及折旧和摊销。非直接归属于该分部的开支、公司开支、净利息开支、与出售资产有关的损益及所得税不包括在经调整分部EBITDA的计算中。根据美国公认会计原则(“GAAP”),管理层用来分配资源和评估分部业绩的主要指标必须在财务报表附注中披露,因此,根据美国证券交易委员会的适用法规,为每个分部列报的该等指标不被视为非GAAP指标。
非GAAP财务信息
本新闻稿包含未按照公认会计准则编制的财务措施。它们包括EnPro工业公司的调整后净收益、EnPro工业公司调整后稀释后每股收益、调整后EBITDA、调整后EBITDA利润率、调整后部门EBITDA总额和自由现金流量。新闻稿中附上了显示这些历史非GAAP财务指标与可比GAAP指标的对账情况的表格。预计2022年全年的经调整EBITDA和经调整稀释后每股收益的计算方式与附表中这些指标的历史列报方式一致。由于这些估计具有前瞻性,因此将此类计量与可比的公认会计准则计量进行量化核对是不切实际的,因此没有提出这种公认会计准则计量。
管理层认为,这些非GAAP指标是投资者用来评估公司经营业绩的常用财务指标,当与公司的综合财务报表一起阅读时,它们是评估公司持续经营和业绩的有用工具。此外,这些是该公司在对其业务的整体业绩进行内部评估时使用的一些因素。管理层承认,有许多项目会影响公司的
报告的结果和反映在这些非公认会计准则衡量标准中的调整并不是要列出可能影响这些结果的所有项目。此外,这些非GAAP指标与其他公司使用的类似名称的指标不一定具有可比性。
前瞻性陈述和指导
本新闻稿中表达信念、期望或意图的陈述,以及那些不是历史事实的陈述,都是根据1995年《私人证券诉讼改革法》作出的前瞻性陈述。它们涉及许多风险和不确定因素,可能导致实际事件和结果与这些前瞻性陈述大不相同。这些风险和不确定性包括但不限于:新冠肺炎疫情的影响和政府为限制新冠肺炎进一步传播而采取的应对措施,包括对公司运营、客户和供应商的运营和业务的影响,包括根据限制业务活动的政府命令,公司及其客户和供应商的业务是否将继续被视为“必要”业务,或者即使得到处理,特定地点的健康和安全担忧是否可能需要在一段时间内停止或以其他方式缩减某些业务;与新冠肺炎疫情造成的这些影响的持续时间和严重程度有关的不确定性,包括对总体经济和公司客户服务的市场的影响,以及没有转嫁给客户的供应链中断和材料成本增加;新冠肺炎疫情的影响可能导致对公司产品和服务的需求减少的程度,这也可能导致资产减值费用,包括商誉费用;EnPro的业务及其客户所服务的市场的其他经济状况,其中一些是周期性的,并经历周期性的衰退和中断,例如石油和天然气定价的中断;地缘政治活动对这些市场的影响,包括疫情爆发, 武装敌对行动爆发或持续的威胁以及对此实施政府制裁的威胁、价格和原材料的可获得性;有关公司在半导体、生命科学和其他技术驱动的市场实现预期增长的能力的不确定性;相关外币汇率波动或适用利率意外上升的影响;推出新产品的意外延迟或问题;任何劳资纠纷的影响;竞争对手宣布新产品、服务或技术创新的影响;定价政策的变化或竞争对手的定价政策;以及偿还或有负债所需的任何金额,包括与停产业务、其他剥离业务和其前身停产业务相关的负债,包括某些产品的负债、环境问题、员工福利和法定遣散费义务以及其他事项。EnPro向美国证券交易委员会提交的文件,包括其最新的10-K表格,更详细地描述了这些和其他风险和不确定性。EnPro不承诺更新本新闻稿中的任何前瞻性陈述,以反映管理层预期的任何变化或此类陈述所基于的假设或环境的任何变化。
全年指引不包括流通股数量的变化,未来和待完成收购的影响,处置和相关交易成本,重组成本,关税和贸易紧张局势在第一季度末后对市场需求和成本的增量影响,第一季度末后汇率变化的影响,新冠肺炎进一步蔓延的影响,以及环境和诉讼费用。
关于EnPro
EnPro是一家工业技术公司,专注于许多终端市场的利基应用,包括半导体、光电子、工业加工、航空航天、食品和制药以及生命科学。欲了解更多有关EnPro的信息,请访问该公司网站:http://www.enproindustries.com.。
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附录
合并财务信息和对账
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EnPro工业公司 |
合并业务报表(未经审计) |
截至2022年和2021年3月31日的三个月 |
(百万美元,每股数据除外) |
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| | | | 2022 | 2021 |
净销售额 | | | | $ | 328.7 | | $ | 279.3 | |
销售成本 | | | | 214.1 | | 169.9 | |
毛利 | | | | 114.6 | | 109.4 | |
运营费用: | | | | | |
销售、一般和行政 | | | | 85.7 | | 80.3 | |
其他 | | | | 1.5 | | 1.9 | |
总运营费用 | | | | 87.2 | | 82.2 | |
营业收入 | | | | 27.4 | | 27.2 | |
利息支出 | | | | (7.1) | | (4.0) | |
利息收入 | | | | 0.2 | | 0.2 | |
其他收入(费用) | | | | 0.7 | | (0.1) | |
所得税前收入 | | | | 21.2 | | 23.3 | |
所得税费用 | | | | (4.7) | | (5.2) | |
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净收入 | | | | 16.5 | | 18.1 | |
减去:可赎回非控股权益的净收入 | | | | 0.3 | | 0.1 | |
EnPro工业公司的净收入。 | | | | $ | 16.2 | | $ | 18.0 | |
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EnPro Industries,Inc.的基本每股收益 | | | | $ | 0.78 | | $ | 0.87 | |
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| | | | | |
平均已发行普通股(百万股) | | | | 20.8 | | 20.6 | |
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EnPro Industries,Inc.稀释后的每股收益。 | | | | $ | 0.77 | | $ | 0.87 | |
| | | | | |
| | | | | |
平均已发行普通股(百万股) | | | | 20.9 | | 20.7 | |
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EnPro工业公司 |
合并现金流量表(未经审计) |
截至2022年和2021年3月31日的三个月 |
(以百万美元为单位) |
| 2022 | 2021 |
经营活动 | | |
净收入 | $ | 16.5 | | $ | 18.1 | |
将净收入与经营活动提供的现金净额进行调整: | | |
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| | |
折旧 | 7.9 | | 6.9 | |
摊销 | 20.0 | | 11.9 | |
递延所得税 | (0.9) | | (1.6) | |
基于股票的薪酬 | 1.5 | | 1.7 | |
其他非现金调整 | 2.2 | | 3.6 | |
扣除业务剥离影响后的资产和负债变动: | | |
| | |
应收账款净额 | (19.8) | | (19.8) | |
盘存 | (0.6) | | (0.9) | |
应付帐款 | 8.9 | | 4.3 | |
其他流动资产和负债 | (6.8) | | (2.3) | |
其他非流动资产和负债 | 1.8 | | (1.6) | |
经营活动提供的净现金 | 30.7 | | 20.3 | |
投资活动 | | |
购买房产、厂房和设备 | (3.8) | | (6.2) | |
出售业务所得收益(付款) | 0.4 | | (2.3) | |
| | |
其他 | (0.1) | | 0.2 | |
用于投资活动的现金净额 | (3.5) | | (8.3) | |
融资活动 | | |
债务收益 | 4.5 | | — | |
偿还债务 | (52.4) | | (1.0) | |
| | |
已支付的股息 | (5.9) | | (5.7) | |
其他 | (6.6) | | (1.4) | |
用于融资活动的现金净额 | (60.4) | | (8.1) | |
| | |
| | |
| | |
汇率变动对现金及现金等价物的影响 | (11.5) | | (1.1) | |
现金及现金等价物净增(减) | (44.7) | | 2.8 | |
期初现金及现金等价物 | 338.1 | | 229.5 | |
期末现金及现金等价物 | $ | 293.4 | | $ | 232.3 | |
| | |
现金流量信息的补充披露: | | |
在此期间支付(收到)的现金: | | |
利息,净额 | $ | 0.1 | | $ | (2.3) | |
所得税,净额 | $ | 1.7 | | $ | 4.8 | |
| | | | | | | | | |
EnPro工业公司 | |
合并资产负债表(未经审计) | |
截至2022年3月31日和2021年12月31日 | |
(以百万美元为单位) | |
| 3月31日, | 十二月三十一日, | |
| 2022 | 2021 | |
流动资产 | | | |
现金和现金等价物 | $ | 293.4 | | $ | 338.1 | | |
应收账款净额 | 196.4 | | 177.0 | | |
盘存 | 164.0 | | 160.0 | | |
| | | |
预付费用和其他流动资产 | 38.3 | | 37.9 | | |
流动资产总额 | 692.1 | | 713.0 | | |
财产、厂房和设备、净值 | 231.3 | | 236.7 | | |
商誉 | 948.2 | | 953.2 | | |
其他无形资产 | 887.7 | | 913.4 | | |
其他资产 | 153.5 | | 153.5 | | |
总资产 | $ | 2,912.8 | | $ | 2,969.8 | | |
| | | |
流动负债 | | | |
长期债务当期到期日 | $ | 13.6 | | $ | 12.7 | | |
短期债务 | 149.5 | | 149.3 | | |
应付帐款 | 90.9 | | 81.9 | | |
应计费用 | 137.7 | | 135.2 | | |
流动负债总额 | 391.7 | | 379.1 | | |
长期债务 | 915.3 | | 963.9 | | |
递延税金和应付非流动所得税 | 166.3 | | 167.3 | | |
其他负债 | 128.9 | | 142.8 | | |
总负债 | 1,602.2 | | 1,653.1 | | |
| | | |
可赎回的非控股权益 | 49.3 | | 50.1 | | |
| | | |
股东权益 | | | |
普通股 | 0.2 | | 0.2 | | |
额外实收资本 | 299.6 | | 303.6 | | |
留存收益 | 959.8 | | 949.4 | | |
累计其他综合收益 | 2.9 | | 14.6 | | |
国库持有的普通股,按成本计算 | (1.2) | | (1.2) | | |
股东权益总额 | 1,261.3 | | 1,266.6 | | |
负债和权益总额 | $ | 2,912.8 | | $ | 2,969.8 | | |
| | | | | | | | | | | |
EnPro工业公司 |
分部信息(未经审计) |
截至2022年和2021年3月31日的三个月 |
(以百万美元为单位) |
| | | | | |
销售额 | | | | | |
| | | |
| | | |
| | | | 2022 | 2021 |
密封技术 | | | | $ | 153.6 | | $ | 146.5 | |
先进表面技术 | | | | 116.7 | | 54.7 | |
工程材料 | | | | 59.0 | | 80.4 | |
| | | | 329.3 | | 281.6 | |
减去:细分市场间销售额 | | | | (0.6) | | (2.3) | |
| | | | $ | 328.7 | | $ | 279.3 | |
| | | | | |
EnPro工业公司的净收入。 | | | | $ | 16.2 | | $ | 18.0 | |
| | | | | |
扣除利息、所得税、折旧前收益, | | | | | |
摊销和其他选定项目(调整后的部分EBITDA) |
| | | |
| | | |
| | | | 2022 | 2021 |
密封技术 | | | | $ | 33.5 | | $ | 33.9 | |
先进表面技术 | | | | 34.9 | | 17.3 | |
工程材料 | | | | 9.2 | | 12.6 | |
| | | | $ | 77.6 | | $ | 63.8 | |
| | | | | |
调整后的分部EBITDA利润率 | | | | | |
| | | |
| | | |
| | | | 2022 | 2021 |
密封技术 | | | | 21.8 | % | 23.1 | % |
先进表面技术 | | | | 29.9 | % | 31.6 | % |
工程材料 | | | | 15.6 | % | 15.7 | % |
| | | | 23.6 | % | 22.8 | % |
| | | | | |
调整后的部分EBITDA与EnPro Industries,Inc.的净收入的对账。 |
| | | |
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| | | | 2022 | 2021 |
调整后的分部EBITDA | | | | $ | 77.6 | | $ | 63.8 | |
收购和剥离费用 | | | | (0.2) | | (0.1) | |
非控股权益薪酬分配1 | | | | 0.9 | | (1.6) | |
购置日存货的公允价值调整摊销 | | | | (10.3) | | (2.4) | |
重组及减值费用 | | | | (0.4) | | (1.8) | |
折旧及摊销费用 | | | | (27.9) | | (18.8) | |
公司费用 | | | | (13.4) | | (11.6) | |
利息支出,净额 | | | | (6.9) | | (3.8) | |
其他收入(费用),净额 | | | | 1.8 | | (0.4) | |
所得税前收入 | | | | 21.2 | | 23.3 | |
所得税费用 | | | | (4.7) | | (5.2) | |
净收入 | | | | 16.5 | | 18.1 | |
减去:可赎回非控股权益的净收入 | | | | 0.3 | | 0.1 | |
EnPro工业公司的净收入。 | | | | $ | 16.2 | | $ | 18.0 | |
调整后的分部EBITDA为分部收入总额,减去营业费用和与该分部确认的其他成本,不包括收购和剥离费用、重组和减值费用、非控股利息补偿、对收购日期存货的公允价值调整的摊销,以及折旧和摊销。
公司费用包括一般公司行政费用。非直接归属于该分部的开支、公司开支、净利息开支、与出售资产有关的损益及所得税不包括在经调整分部EBITDA的计算中。可报告分部的会计政策与本公司的相同。
1非控股权益补偿分配指与收购LeanTeq和Allosa所产生的部分展期权益相关的补偿费用,该部分补偿费用因LeanTeq和Allosa卖方的某些类型的雇佣终止而受到削减,并与各自收购的条款直接相关。这笔费用将在与收购相关的看跌期权和看涨期权的期限内继续确认为补偿费用,除非发生了某些雇佣终止。
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EnPro工业公司 |
调整后的段EBITDA按段对帐项目(未经审计) |
截至2022年和2021年3月31日的三个月 |
(以百万美元为单位) |
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| 截至2022年3月31日的三个月 |
| 密封技术 | 先进表面技术 | 工程材料 | 总细分市场 |
收购和剥离费用 | $ | — | | $ | 0.2 | | $ | — | | $ | 0.2 | |
非控股权益薪酬分配1 | $ | — | | $ | (0.9) | | $ | — | | $ | (0.9) | |
购置日存货的公允价值调整摊销 | $ | — | | $ | 10.3 | | $ | — | | $ | 10.3 | |
重组及减值费用 | $ | 0.3 | | $ | — | | $ | 0.1 | | $ | 0.4 | |
折旧及摊销费用 | $ | 6.8 | | $ | 19.1 | | $ | 2.0 | | $ | 27.9 | |
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| 截至2021年3月31日的三个月 |
| 密封技术 | 先进表面技术 | 工程材料 | 总细分市场 |
收购和剥离费用 | $ | 0.1 | | $ | — | | $ | — | | $ | 0.1 | |
非控股权益薪酬分配1 | $ | — | | $ | 1.6 | | $ | — | | $ | 1.6 | |
购置日存货的公允价值调整摊销 | $ | — | | $ | 2.4 | | $ | — | | $ | 2.4 | |
重组及减值费用 | $ | 1.4 | | $ | — | | $ | 0.4 | | $ | 1.8 | |
折旧及摊销费用 | $ | 7.9 | | $ | 7.7 | | $ | 3.2 | | $ | 18.8 | |
1非控制性权益补偿分配是指与收购LeanTeq和Allosa所产生的部分展期股权相关的补偿费用,该部分补偿费用因LeanTeq和Allosa卖方的某些类型的解雇而减少,并与
各自收购的条款。这笔费用将在与收购相关的看跌期权和看涨期权的期限内继续确认为补偿费用,除非发生了某些雇佣终止。
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EnPro工业公司 | |
EnPro Industries,Inc.的净收入与EnPro Industries,Inc.的调整后净收入和调整后稀释每股收益(未经审计)的对账 | |
截至2022年和2021年3月31日的三个月 | |
(以百万美元表示,每股数据除外) | |
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| 2022 | | 2021 | |
| $ | 平均已发行普通股,稀释后(百万股) | 每股 | | $ | 平均已发行普通股,稀释后(百万股) | 每股 | |
EnPro工业公司的净收入。 | $ | 16.2 | | 20.9 | $ | 0.77 | | | $ | 18.0 | | 20.7 | $ | 0.87 | | |
可赎回非控股权益净收益 | 0.3 | | | | | 0.1 | | | | |
所得税费用 | 4.7 | | | | | 5.2 | | | | |
所得税前收入 | 21.2 | | | | | 23.3 | | | | |
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销售、一般和管理方面的调整: | | | | | | | | |
收购和剥离费用 | 1.6 | | | | | — | | | | |
非控股权益补偿分配1 | (0.9) | | | | | 1.6 | | | | |
与收购相关的无形资产摊销 | 19.8 | | | | | 11.3 | | | | |
其他营业费用和销售成本的调整: | | | | | | | | |
重组及减值费用 | 1.4 | | | | | 1.8 | | | | |
购置日存货的公允价值调整摊销 | 10.3 | | | | | 2.4 | | | | |
来自其他营业外费用的调整: | | | | | | | | |
环境储备调整 | (0.3) | | | | | — | | | | |
与先前处置的业务相关的费用 | 0.2 | | | | | 0.3 | | | | |
出售业务的净亏损 | 0.1 | | | | | 1.9 | | | | |
养恤金收入(非服务费用) | (0.7) | | | | | (2.1) | | | | |
其他调整: | | | | | | | | |
其他 | 0.2 | | | | | 0.1 | | | | |
调整后的所得税前收入 | 52.9 | | | | | 40.6 | | | | |
调整后的所得税费用 | (14.3) | | | | | (12.2) | | | | |
可赎回非控股权益净收益 | (0.3) | | | | | (0.1) | | | | |
调整后可归因于EnPro工业公司的净收入。 | $ | 38.3 | | 20.9 | $ | 1.83 | | 2 | $ | 28.3 | | 20.7 | $ | 1.37 | | 2 |
公司管理层认为,了解某些选定项目对公司报告的EnPro工业公司的净收入和EnPro工业公司的稀释后每股收益的影响,包括可能不时发生的项目,将有助于财务报表的读者。本附表中调整的项目是管理层在编制预算或预测未来期间的业绩时不包括的项目,因为它们通常涉及发生这些项目的特定期间的事件。这篇演示文稿使读者能够更好地将EnPro Industries,Inc.与其他多元化的工业制造公司进行比较,这些公司不会受到重组活动的零星影响、与以前出售的业务、收购和剥离相关的成本或其他选定项目的影响。
管理层承认,有许多项目会影响公司的报告结果,本清单并不打算列出可能影响这些结果的所有项目。
其他调整包括在综合经营报表的销售、一般和行政、销售成本和其他运营费用中。
上述调整后的所得税支出是使用不包括离散项目的归一化全公司有效税率计算的,2022年和2021年分别为27.0%和30.0%。每股金额除以期间已发行的稀释普通股的加权平均股份计算。
1非控股权益补偿分配指与收购LeanTeq和Allosa所产生的部分展期权益相关的补偿费用,该部分补偿费用因LeanTeq和Allosa卖方的某些类型的雇佣终止而受到削减,并与各自收购的条款直接相关。这笔费用将在与收购相关的看跌期权和看涨期权的期限内继续确认为补偿费用,除非发生了某些雇佣终止。
2调整后稀释后每股收益。
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EnPro工业公司 |
EnPro Industries,Inc.应占净收入与调整后EBITDA的对账(未经审计) |
截至2022年和2021年3月31日的三个月 |
(以百万美元为单位) |
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| | | | 2022 | 2021 |
EnPro工业公司的净收入。 | | | | $ | 16.2 | | $ | 18.0 | |
可赎回非控股权益的净收入 | | | | 0.3 | | 0.1 | |
净收入 | | | | 16.5 | | 18.1 | |
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调整以达到扣除利息、所得税、折旧、摊销和其他选定项目前的收益(调整后的EBITDA): | | | | | |
利息支出,净额 | | | | 6.9 | | 3.8 | |
所得税费用 | | | | 4.7 | | 5.2 | |
折旧及摊销费用 | | | | 27.9 | | 18.9 | |
重组及减值费用 | | | | 1.4 | | 1.8 | |
环境储备调整 | | | | (0.3) | | — | |
与先前处置的业务相关的费用 | | | | 0.2 | | 0.3 | |
出售业务的净亏损 | | | | 0.1 | | 1.9 | |
收购和剥离费用 | | | | 1.6 | | — | |
养恤金收入(非服务费用) | | | | (0.7) | | (2.1) | |
非控股权益薪酬分配1 | | | | (0.9) | | 1.6 | |
购置日存货的公允价值调整摊销 | | | | 10.3 | | 2.4 | |
其他 | | | | 0.2 | | 0.1 | |
调整后的EBITDA | | | | $ | 67.9 | | $ | 52.0 | |
1非控股权益补偿分配指与收购LeanTeq和Allosa所产生的部分展期权益相关的补偿费用,该部分补偿费用因LeanTeq和Allosa卖方的某些类型的雇佣终止而受到削减,并与各自收购的条款直接相关。这笔费用将在与收购相关的看跌期权和看涨期权的期限内继续确认为补偿费用,除非发生了某些雇佣终止。
补充披露:调整后的EBITDA也代表了根据管理公司2026年到期的5.75%优先债券的契约被定义为“EBITDA”的金额。在截至2022年3月31日的三个月中,上述调整后EBITDA中约51%归因于EnPro的子公司,这些子公司不为公司2026年到期的5.75%优先票据提供担保。
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EnPro工业公司 |
自由现金流量对账(未经审计) |
(以百万美元为单位) |
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自由现金流-截至2022年3月31日的三个月 |
经营活动提供的净现金 | $ | 30.7 | |
购买房产、厂房和设备 | (3.8) | |
自由现金流 | $ | 26.9 | |
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自由现金流-截至2021年3月31日的三个月 |
经营活动提供的净现金 | $ | 20.3 | |
购买房产、厂房和设备 | (6.2) | |
自由现金流 | $ | 14.1 | |