目录表
美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区，邮编：20549
表格
| | 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条规定的季度报告 |
截至本季度末：
或
| | 根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条提交的过渡报告 |
关于从到的过渡期
委托文件编号：
戴纳股份有限公司
(注册人的确切姓名载于其章程)
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| (成立为法团的国家) |
| (美国国税局雇主识别号码) | ||
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| (主要行政办公室地址) |
| (邮政编码) | ||
注册人的电话号码，包括区号：(
根据该法第12(B)条登记的证券：
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| (每节课的标题) |
| (交易代码) |
| (注册所在的交易所名称) |
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年《证券交易法》第13或15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。
| | ☑ |
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| 加速文件管理器 | ☐ |
| 非加速文件服务器 | ☐ |
| 规模较小的报告公司 | | |
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| 新兴成长型公司 | |
如果是新兴成长型公司，用勾号表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示登记人是否为空壳公司(如该法第12b-2条所界定)。是
有几个
戴纳公司-表格10-Q
截至2022年3月31日的季度
目录
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10-Q页 |
| 第一部分-财务信息 |
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| 项目1 |
财务报表 |
3 |
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合并业务报表(未经审计) |
3 |
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综合全面收益表(未经审计) |
4 |
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|
合并资产负债表(未经审计) |
5 |
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合并现金流量表(未经审计) |
6 |
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|
合并财务报表附注(未经审计) |
7 |
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| 项目2 |
管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 |
25 |
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| 第3项 |
关于市场风险的定量和定性披露 |
37 |
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| 项目4 |
控制和程序 |
37 |
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| 第二部分--其他资料 |
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| 项目1 |
法律诉讼 |
38 |
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| 第1A项 |
风险因素 |
38 |
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| 项目2 |
未登记的股权证券销售和收益的使用 |
38 |
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| 项目6 |
陈列品 |
38 |
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| 签名 |
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39 |
第一部分-财务信息
项目1.财务报表
戴纳股份有限公司
合并业务报表(未经审计)
(单位：百万，每股除外)
| 截至三个月 | ||||||||
| 三月三十一号， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 净销售额 | $ | $ | ||||||
| 成本和开支 | ||||||||
| 销售成本 | ||||||||
| 销售、一般和行政费用 | ||||||||
| 无形资产摊销 | ||||||||
| 重组费用，净额 | ( | ) | ||||||
| 其他收入(费用)，净额 | ( | ) | ||||||
| 扣除利息和所得税前收益 | ||||||||
| 利息收入 | ||||||||
| 利息支出 | ||||||||
| 所得税前收益 | ||||||||
| 所得税费用 | ||||||||
| 关联公司收益中的权益 | ||||||||
| 净收入 | ||||||||
| 减去：非控股权益净收入 | ||||||||
| 减去：可赎回的非控股权益净亏损 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 母公司应占净收益 | $ | $ | ||||||
| 普通股股东可获得的每股净收益 | ||||||||
| 基本信息 | $ | $ | ||||||
| 稀释 | $ | $ | ||||||
| 加权平均已发行普通股 | ||||||||
| 基本信息 | ||||||||
| 稀释 | ||||||||
附注是综合财务报表的组成部分。
戴纳股份有限公司
综合全面收益表(未经审计)
(单位：百万)
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 净收入 |
$ | $ | ||||||
| 其他综合收益(亏损)，税后净额： |
||||||||
| 货币换算调整 |
( |
) | ||||||
| 套期保值损益 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 固定福利计划 |
||||||||
| 其他全面收益(亏损) |
( |
) | ||||||
| 综合收益总额 |
||||||||
| 减去：可归因于非控股权益的全面(收益)损失 |
( |
) | ||||||
| 减去：可赎回非控股权益的综合亏损 |
||||||||
| 归属于母公司的全面收益 |
$ | $ | ||||||
附注是综合财务报表的组成部分。
戴纳股份有限公司
合并资产负债表(未经审计)
(百万，不包括每股和每股金额)
| 三月三十一号， | 十二月三十一日， | |||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 资产 | ||||||||
| 流动资产 | ||||||||
| 现金和现金等价物 | $ | $ | ||||||
| 有价证券 | ||||||||
| 应收账款 | ||||||||
| 贸易，减少对可疑账户的拨备 in 2022 and in 2021 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 盘存 | ||||||||
| 其他流动资产 | ||||||||
| 流动资产总额 | ||||||||
| 商誉 | ||||||||
| 无形资产 | ||||||||
| 递延税项资产 | ||||||||
| 其他非流动资产 | ||||||||
| 对关联公司的投资 | ||||||||
| 经营性租赁资产 | ||||||||
| 财产、厂房和设备、净值 | ||||||||
| 总资产 | $ | $ | ||||||
| 负债和权益 | ||||||||
| 流动负债 | ||||||||
| 短期债务 | $ | $ | ||||||
| 长期债务的当期部分 | ||||||||
| 应付帐款 | ||||||||
| 应计工资总额和员工福利 | ||||||||
| 所得税 | ||||||||
| 经营租赁负债的当期部分 | ||||||||
| 其他应计负债 | ||||||||
| 流动负债总额 | ||||||||
| 长期债务，减去债务发行成本 in 2022 and in 2021 | ||||||||
| 非流动经营租赁负债 | ||||||||
| 养恤金和退休后债务 | ||||||||
| 其他非流动负债 | ||||||||
| 总负债 | ||||||||
| 承付款和或有事项(附注14) | ||||||||
| 可赎回的非控股权益 | ||||||||
| 母公司股东权益 | ||||||||
| 优先股，授权股份，面值，流通股 | ||||||||
| 普通股，授权股份，面值，和流通股 | ||||||||
| 额外实收资本 | ||||||||
| 留存收益 | ||||||||
| 库存股，按成本计算(和股份) | ( | ) | ( | ) | ||||
| 累计其他综合损失 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 母公司股东权益总额 | ||||||||
| 非控制性权益 | ||||||||
| 总股本 | ||||||||
| 总负债、可赎回的非控股权益和权益 | $ | $ | ||||||
附注是综合财务报表的组成部分。
戴纳股份有限公司
合并现金流量表(未经审计)
(单位：百万)
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 经营活动 |
||||||||
| 净收入 |
$ | $ | ||||||
| 折旧 |
||||||||
| 摊销 |
||||||||
| 递延融资费用摊销 |
||||||||
| 关联公司收益，扣除收到的股息后的净额 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 股票补偿费用 |
||||||||
| 递延所得税 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 养老金费用净额 |
( |
) | ||||||
| 营运资金变动 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 其他，净额 |
( |
) | ||||||
| 经营活动提供(用于)的现金净额 |
( |
) | ||||||
| 投资活动 |
||||||||
| 购买房产、厂房和设备 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 收购业务，扣除收购现金后的净额 |
( |
) | ||||||
| 购买有价证券 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 有价证券的销售收益和到期日 |
||||||||
| 其他，净额 |
||||||||
| 用于投资活动的现金净额 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 融资活动 |
||||||||
| 短期债务净变化 |
( |
) | ||||||
| 长期债务收益 |
||||||||
| 偿还长期债务 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 延期融资付款 |
( |
) | ||||||
| 支付给普通股股东的股息 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 普通股回购 |
( |
) | ||||||
| 对非控股权益的分配 |
( |
) | ||||||
| 可赎回的非控股权益的出资 |
||||||||
| 为取得非控制权益而支付的款项 |
( |
) | ||||||
| 其他，净额 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 融资活动提供(用于)的现金净额 |
( |
) | ||||||
| 现金、现金等价物和限制性现金净减少 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 现金、现金等价物和限制性现金--期初 |
||||||||
| 汇率变动对现金余额的影响 |
( |
) | ||||||
| 现金、现金等价物和限制性现金--期末(附注5) |
$ | $ | ||||||
| 非现金投资活动 |
||||||||
| 在应付帐款中持有的财产、厂房和设备的购买 |
$ | $ | ||||||
附注是综合财务报表的组成部分。
戴纳股份有限公司
合并财务报表附注索引
| 1. |
重要会计政策的组织和汇总 |
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| 2. |
收购 |
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| 3. |
商誉及其他无形资产 |
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| 4. |
业务重组 |
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| 5. |
补充资产负债表和现金流量信息 |
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| 6. |
股东权益 |
|
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| 7. |
可赎回的非控股权益 |
|
|
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| 8. |
每股收益 |
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| 9. |
股票薪酬 |
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| 10. |
养老金和退休后福利计划 |
| 11. | 有价证券 |
|
|
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| 12. |
融资协议 |
|
|
|
| 13. |
公允价值计量和衍生工具 |
|
|
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| 14. |
承付款和或有事项 |
|
|
|
| 15. |
保证义务 |
|
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| 16. |
所得税 |
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|
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| 17. |
其他收入(费用)，净额 |
|
|
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| 18. |
与客户签订合同的收入 |
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| 19. |
细分市场 |
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| 20. |
股权关联公司 |
合并财务报表附注(未经审计)
(百万，不包括每股和每股金额)
注意事项1.重要会计政策的组织和汇总
一般信息
戴纳公司(DANA)总部设在俄亥俄州莫米，于#年在特拉华州注册成立2007.作为高科技传动系(车桥、传动轴和变速器)、密封和热管理产品以及电动汽车电机、电源逆变器和控制系统的全球供应商，我们的客户群几乎涵盖全球轻型、中型/重型汽车和骇维金属加工以外市场的所有主要汽车制造商。
本报告中使用的“Dana”、“We”、“Our”和“Us”等术语均指Dana。除非另有说明或上下文另有要求，这些引用包括戴纳的子公司。
重要会计政策摘要
陈述的基础-我们的综合财务报表是根据美国公认会计原则(GAAP)编制的，以提供中期财务信息。这些报表未经审计，但管理层认为，这些调整包括公平陈述中期业绩所需的所有调整(仅包括正常经常性调整)。这些合并财务报表中报告的结果应不必然被视为结果的指示性结果可能预计全年都会出现。本报告所列财务信息应与合并财务报表一并阅读。8关于我们的年度报告的表格10-截至该年度的K十二月三十一日， 2021(2021表格10-K)。上一年的某些数额已重新分类，以符合当前的列报方式。
在.期间第一1/42022,我们发现了一个与某些公司间库存转移相关的错误不适当抵消并记录了#美元的调整数
最近发布的会计声明
在……里面2021年10月，FASB发布会计准则更新(ASU)2021-08,从与客户的合同中核算合同资产和合同负债。该指南旨在澄清如何对通过业务合并获得的合同资产进行会计处理，假设被收购方遵循美国公认会计准则，则合同资产的价值通常与被收购方确认的价值相同。指导意见生效 January 1, 2023. 我们有不预计该指导意见的采用将对我们的合并财务报表产生实质性影响。
在……里面2021年11月，FASB发布了ASU2021-10, 商业实体对政府援助的披露。该指导意见要求每年披露所收到的某些政府援助的性质、用于核算交易的会计政策、财务报表中记录此类交易的地点以及与此类交易相关的重要条款和条件。该指导意见在下列年度期间内有效2021年12月15日，允许提前领养。我们有不预计该指导意见的采用将对我们的合并财务报表产生实质性影响。
注意事项2.收购
PI Innovo Holding Limited — On March 1, 2021, 我们收购了剩余的股份
注意事项3.商誉及其他无形资产
商誉-我们的商誉每年都会进行减值测试，截至10月31日对于我们所有的报告单位，如果事件或情况需要进行这种审查，就会更加频繁。我们做到了不确定任何事件或情况第一1/42022这需要进行一次临时减值测试。我们预计，我们报告单位的公允价值在未来期间将继续超过其账面价值。
年商誉账面值的变动2022是由于汇率波动所致。
各分部商誉账面值变动情况—
| 轻型车 | 商用车 | 场外骇维金属加工 | 电力技术 | 总计 | ||||||||||||||||
| 平衡，2021年12月31日 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
| 货币影响 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 平衡，2022年3月31日 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
其他无形资产的组成部分 —
| March 31, 2022 | 2021年12月31日 | ||||||||||||||||||||||||||
| 加权平均使用寿命(年) | 总账面金额 | 累计减值及摊销 | 账面净额 | 总账面金额 | 累计减值及摊销 | 账面净额 | |||||||||||||||||||||
| 应摊销无形资产 | |||||||||||||||||||||||||||
| 核心技术 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||
| 商标和商品名称 | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||
| 客户关系 | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||
| 不可摊销无形资产 | |||||||||||||||||||||||||||
| 商标和商品名称 | |||||||||||||||||||||||||||
| $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||
除商誉外的无形资产账面净值应归属于 March 31, 2022具体如下：轻型车辆--$
与可摊销无形资产相关的摊销费用 —
| 截至三个月 | ||||||||
| 三月三十一号， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 计入销售成本 | $ | $ | ||||||
| 计入无形资产摊销 | ||||||||
| 全额摊销 | $ | $ | ||||||
下表提供了与以下每项无形资产相关的估计税前摊销费用总额五按年计算 March 31, 2022汇率。实际金额可能由于货币换算、客户周转、减值、额外的无形资产收购和其他事件等因素，这些估计与这些估计不同。
| 2022年剩余时间 | 2023 | 2024 | 2025 | 2026 | ||||||||||||||||
| 摊销费用 | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
注意事项4.业务重组
我们的重组活动历来包括通过整合设施使我们的运营足迹合理化，将运营定位在成本较低的地点，以及降低管理成本。近年来，我们的重点主要是削减员工人数，以降低运营成本，包括在被收购的企业采取行动，使成本结构合理化，实现运营协同效应。重组费用包括与当前和之前宣布的行动相关的成本，包括合同和非合同分离成本和退出成本，包括我们正在关闭的设施的某些运营成本。
应计重组成本和活动—
| 员工离职福利 | 退出成本 | 总计 | ||||||||||
| 平衡，2021年12月31日 | $ | $ | $ | |||||||||
| 对重组的收费 | ||||||||||||
| 应计项目的调整 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 现金支付 | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 平衡，2022年3月31日 | $ | $ | $ | |||||||||
在… March 31, 2022，应计的员工离职福利包括大约
注意事项5.补充资产负债表和现金流量信息
库存组件位于—
| March 31, 2022 |
2021年12月31日 |
|||||||
| 原料 |
$ | $ | ||||||
| 在制品和制成品 |
||||||||
| 库存储备 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 总计 |
$ | $ | ||||||
现金、现金等价物和限制性现金-
| March 31, 2022 |
2021年12月31日 |
March 31, 2021 |
2020年12月31日 |
|||||||||||||
| 现金和现金等价物 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 包括在其他流动资产中的受限现金 |
||||||||||||||||
| 计入其他非流动资产的受限现金 |
||||||||||||||||
| 现金总额、现金等价物和限制性现金 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
注意事项6.股东权益
普通股-我们的董事会宣布现金股息为每股普通股股息第一1/42022.股息根据我们的股票补偿计划授予的限制性股票单位(RSU)应计，并将在标的单位归属时以现金或额外单位支付。
股份回购计划 — On 2021年2月16日我们的董事会批准延长我们现有的普通股回购计划，通过2023年12月31日。在该计划下，我们花费了$
股本的变动 —
| 2022 | 普通股 | 额外实收资本 | 留存收益 | 库存股 | 累计其他综合损失 | 非控制性权益 | 总股本 | |||||||||||||||||||||
| 平衡，2021年12月31日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | |||||||||||||||||
| 净收入 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他全面收益(亏损) | ||||||||||||||||||||||||||||
| 普通股股息和股息等价物 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 普通股回购 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 对非控股权益的分配 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 购买非控股权益 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 可赎回非控股权益对赎回价值的调整 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 股票薪酬 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 代扣代缴员工税股票 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 平衡，2022年3月31日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | |||||||||||||||||
| 2021 | 普通股 | 额外实收资本 | 留存收益 | 库存股 | 累计其他综合损失 | 非控制性权益 | 总股本 | |||||||||||||||||||||
| 平衡，2020年12月31日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | |||||||||||||||||
| 净收入 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 其他全面收益(亏损) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 普通股股息和股息等价物 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 可赎回非控股权益对赎回价值的调整 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 股票薪酬 | ||||||||||||||||||||||||||||
| 代扣代缴员工税股票 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 平衡，2021年3月31日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | $ | |||||||||||||||||
母公司累计其他综合收益(亏损)(AOCI)各组成部分的变化 —
| 母公司股东 | ||||||||||||||||
| 2022 | 外币折算 | 套期保值 | 固定福利计划 | 累计其他综合损失 | ||||||||||||
| 平衡，2021年12月31日 | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
| 其他全面收益(亏损)： | ||||||||||||||||
| 货币换算调整 | ||||||||||||||||
| 有得有失 | ||||||||||||||||
| 将数额重新分类为净收入(A) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 计入定期福利净费用的精算损失净额的改叙调整(B) | ||||||||||||||||
| 税费支出 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 其他全面收益(亏损) | ( | ) | ||||||||||||||
| 平衡，2022年3月31日 | $ | ( | ) | $ | — | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||
| 母公司股东 | ||||||||||||||||
| 2021 | 外币折算 | 套期保值 | 固定福利计划 | 累计其他综合损失 | ||||||||||||
| 平衡，2020年12月31日 | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
| 其他全面收益(亏损)： | ||||||||||||||||
| 货币换算调整 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 有得有失 | ||||||||||||||||
| 将数额重新分类为净收入(A) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 计入定期福利净费用的精算损失净额的改叙调整(B) | ||||||||||||||||
| 税收(费用)优惠 | ( | ) | ||||||||||||||
| 其他全面收益(亏损) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 平衡，2021年3月31日 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
(A)与预测交易有关的货币相关远期合约或被视为现金流量对冲的其他衍生工具的已实现损益，从AOCI重新分类至综合经营报表中记录相关预测交易或其他对冲项目的同一项目。请参阅备注13了解更多细节。
(B)见附注10了解更多细节。
注意事项7.可赎回的非控股权益
魁北克水电公司
截至资产负债表日反映的可赎回非控制权益为经全面收益项目及分配或赎回价值调整后的可赎回非控制权益余额中较大者。赎回价值的可赎回非控股权益调整计入留存收益。我们采用基于折现现金流预测的基于收益的方法来估计赎回价值的公允价值。在使用贴现现金流预测确定公允价值时，我们对未来现金流的范围和时机做出重大假设和估计，包括收入增长率、预计EBITDA、贴现率和终端增长率。
调整可赎回的非控制权益的变更 —
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 期初余额 |
$ | $ | ||||||
| 可赎回非控股权益的出资额 |
||||||||
| 对赎回价值的调整 |
||||||||
| 全面收益(亏损)调整： |
||||||||
| 可赎回非控股权益应占净亏损 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 可赎回非控股权益的其他全面收益(亏损) |
||||||||
| 期末余额 |
$ | $ | ||||||
注意事项8.每股收益
计算每股收益的分子和分母的对账 —
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 普通股股东可获得的净收益--分子基础和稀释后收益 |
$ | $ | ||||||
| 分母： |
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| 加权平均已发行普通股-基本 |
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| 与员工薪酬相关的股份，包括股票期权 |
||||||||
| 加权平均已发行普通股-稀释 |
||||||||
稀释每股收益的股数是根据已发行普通股的加权平均数加上当期已发行的稀释普通股等价物的影响来计算的。我们排除了
注意事项9.股票薪酬
我们董事会的薪酬委员会批准授予下表所示的RSU和绩效份额单位(PSU)2022.
| 授与 |
授予日期 |
|||||||
| (单位：百万) |
公允价值* |
|||||||
| RSU |
$ | |||||||
| PSU |
$ | |||||||
*加权平均每股
我们根据授予日我们普通股的收盘价计算出授予日RSU的公允价值。最终授予的PSU数量取决于是否实现特定的财务目标和指定的股东相对于同行公司的总回报目标。对于基于财务指标的奖励部分，我们根据授予日我们普通股的收盘价估计了PSU的公允价值，并根据期间内假设股息的价值进行了调整，因为奖励是不股息保护。对于基于股东回报的奖励部分，我们使用各种假设估计了PSU在授予日的公允价值，作为蒙特卡洛模拟的一部分。预期期限表示从授予日期到-年度业绩期间。的无风险利率
在.期间2022,我们花了$
注意事项10.养老金和退休后福利计划
我们有许多固定缴费和固定收益，合格和不合格的养老金计划，涵盖符合条件的员工。其他退休后福利(OPEB)，包括医疗和人寿保险，是在某些雇员退休时提供的。
定期收益净成本的构成部分(信贷) —
| 养老金 |
OPEB |
|||||||||||||||||||||||
| 2022 |
2021 |
2022 |
2021 |
|||||||||||||||||||||
| 截至3月31日的三个月， |
美国 |
非美国 |
美国 |
非美国 |
非美国 |
非美国 |
||||||||||||||||||
| 利息成本 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 计划资产的预期回报 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||
| 服务成本 |
||||||||||||||||||||||||
| 精算损失净额摊销 |
( |
) | ||||||||||||||||||||||
| 定期收益净成本(信用) |
$ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | $ | ||||||||||||
定期养恤金净额和其他预算外支出的服务费用部分计入销售和销售成本、一般和行政费用，作为补偿成本的一部分，并有资格在库存和其他资产中资本化。非服务部分在其他收入(费用)、净额和不有资格大写的。
注意事项11.有价证券
| March 31, 2022 |
2021年12月31日 |
|||||||||||||||||||||||
| 未实现 |
公平 |
未实现 |
公平 |
|||||||||||||||||||||
| 成本 |
得(损)利 |
价值 |
成本 |
得(损)利 |
价值 |
|||||||||||||||||||
| 存单-流通有价证券 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
年到期的存单一一年或更短时间总计$
注意事项12.融资协议
长期债务在—
| 利率，利率 | March 31, 2022 | 2021年12月31日 | ||||||||
| 优先债券将于2025年4月15日到期 | | * | $ | $ | ||||||
| 优先债券将于2027年11月15日到期 | | |||||||||
| 优先债券将于2028年6月15日到期 | | |||||||||
| 优先欧元债券将于2029年7月15日到期 | | |||||||||
| 优先债券将于2030年9月1日到期 | | |||||||||
| 优先债券将于2032年2月15日到期 | | |||||||||
| 其他债务 | ||||||||||
| 发债成本 | ( | ) | ( | ) | ||||||
| 减去：长期债务的当前部分 | ||||||||||
| 长期债务，更少的债务发行成本 | $ | $ | ||||||||
| * | 在发出《2025年4月我们输入的笔记-年固定对固定交叉货币掉期，其效果是在经济上将2025年4月以欧元计价的债券，固定利率为 |
优先债券的利息每半年支付一次。其他负债包括应付予SMES S.p.A.前所有人的票据、向各金融机构借款，以及融资租赁债务。
高级笔记活动— On May 13, 2021, 我们赎回了$
在……上面 May 13, 2021, 我们完成了一笔美元的交易
在……上面 May 28, 2021, Dana为卢森堡S.àR.L.提供资金戴纳全资子公司戴纳融资(Dana Finding)完成出售 (自.起 May 28, 2021) 优先无抵押票据( July 2029 附注)在
在……上面2021年11月24日，我们完成了一笔美元的交易
优先票据赎回条文— We 可能部分或全部优先票据，按以下赎回价格(以本金的百分比表示)赎回，另加赎回日的应计未付利息，如在赎回日期内赎回12-自下列年份高级说明周年日起计的一个月期间：
| 赎回价格 | ||||||||||||||||||||||||
| 四月 | 十一月 | 六月 | 七月 | 九月 | 二月 | |||||||||||||||||||
| 年 | 2025年笔记 | 2027年笔记 | 2028年笔记 | 2029年笔记 | 2030年笔记 | 2032年笔记 | ||||||||||||||||||
| 2022 | % | % | ||||||||||||||||||||||
| 2023 | % | % | % | |||||||||||||||||||||
| 2024 | % | % | % | % | ||||||||||||||||||||
| 2025 | % | % | % | |||||||||||||||||||||
| 2026 | % | % | % | % | ||||||||||||||||||||
| 2027 | % | % | % | % | ||||||||||||||||||||
| 2028 | % | % | % | |||||||||||||||||||||
| 2029 | % | % | ||||||||||||||||||||||
| 2030 | % | |||||||||||||||||||||||
| 2031 | % | |||||||||||||||||||||||
在此之前的任何时间2022年11月15日，我们可能最高可赎回35%的本金总额2027年11月一定数量的音符不超过…的收益数额一或更多股权发行，价格相当于
在此之前的任何时间 June 15, 2023, 我们可能最高可赎回35%的本金总额 June 2028 一定数量的音符不超过…的收益数额一或更多股权发行，价格相当于
在此之前的任何时间 July 15, 2024, 我们可能最高可赎回40%的本金总额 July 2029 一定数量的音符不超过…的收益数额一或更多股权发行，价格相当于
在此之前的任何时间 May 1, 2024, 我们可能最高可赎回40%的本金总额2030年9月一定数量的音符不超过…的收益数额一或更多股权发行，价格相当于
在此之前的任何时间2025年2月15日，我们可能最高可赎回40%的本金总额2032年2月一定数量的音符不超过…的收益数额一或更多股权发行，价格相当于
信贷协议 — On March 25, 2021, 我们修改了信贷和担保协议，将循环贷款增加到#美元。
循环贷款由我们所有全资拥有的国内子公司担保，但有某些例外情况(担保人)，并由第一-对Dana和担保人几乎所有资产的优先留置权，但某些例外情况除外。
循环贷款项下的预付款以浮动利率计息，根据我们的选择，基准利率或欧洲美元利率(每种利率均在信贷协议中描述)加上如下所述的保证金：
| 保证金 | ||||||||
| 总净杠杆率 | 基本费率 | 欧洲美元汇率 | ||||||
| 小于或等于1.00：1.00 | % | % | ||||||
| 大于1.00：1.00但小于等于2.00：1.00 | % | % | ||||||
| 大于2.00：1.00 | % | % | ||||||
承诺费是根据循环贷款机制下可用款项的每日平均未使用部分计算的，如下所述：
| 总净杠杆率 | 承诺费 | |||
| 小于或等于1.00：1.00 | % | |||
| 大于1.00：1.00但小于等于2.00：1.00 | % | |||
| 大于2.00：1.00 | % | |||
最高可达$
在… March 31, 2022，我们有一块钱
债务契约 — At March 31, 2022，我们遵守了我们的融资协议的契约。根据循环融资机制和优先票据的规定，我们必须遵守这类设施惯用的某些基于现值的契约，而就循环融资机制而言，在每个财政季度的最后一天测试的维护契约要求我们维持第一留置权净杠杆率不超过
注意事项13.公允价值计量和衍生工具
在计量我们的资产和负债的公允价值时，我们使用我们认为市场参与者将在适当时使用的市场数据或假设来为资产或负债定价，其中包括关于风险的假设。我们的估值技术包括可观察和不可观察的投入的组合。
公允价值经常性计量-我们的资产负债表中按公允价值列账的资产和负债如下：
| 公允价值 |
|||||||||||||
| 类别 |
资产负债表位置 |
公允价值水平 |
March 31, 2022 | 2021年12月31日 | |||||||||
| 存单 |
有价证券 |
2 | $ | $ | |||||||||
| 货币远期合约 |
|||||||||||||
| 现金流对冲 |
应收账款-其他 |
2 | |||||||||||
| 现金流对冲 |
其他应计负债 |
2 | |||||||||||
| 未指定 |
应收账款-其他 |
2 | |||||||||||
| 未指定 |
其他应计负债 |
2 | |||||||||||
| 货币互换 |
|||||||||||||
| 现金流对冲 |
其他非流动负债 |
2 | |||||||||||
| 未指定 |
其他非流动负债 |
2 | |||||||||||
公允价值水平2资产和负债反映了其他重大可观察到的投入的使用情况。
金融工具的公允价值-以下是金融工具不在我们的资产负债表中按公允价值列账如下：
| March 31, 2022 |
2021年12月31日 |
|||||||||||||||||||
| 公允价值水平 |
账面价值 |
公允价值 |
账面价值 |
公允价值 |
||||||||||||||||
| 长期债务 |
2 | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||
外币衍生品-我们的外币衍生工具包括与预测交易有关的远期合约，主要涉及下一年的存货买卖与某些已记录的应付外部票据和公司间应收和应付贷款有关的货币互换。定期，我们的外币衍生品还包括我们在海外业务中某些投资的净投资对冲。
我们在发行某些票据的同时执行了固定至固定交叉货币互换，以消除因与预测本金和利息支付相关的汇率变化而导致的功能货币等值现金流的可变性。所有标的指定金融工具均已被指定为各自现金流量对冲关系中的对冲项目，如下表所示。所有掉期均被指定为相关指定金融工具的预测本金及利息支付的现金流对冲工具，所有掉期在经济上将相关的指定金融工具转换为各自持有人的功能货币。流入和流出利率之间的利差对所有固定对固定交叉货币掉期的影响在每个期间被确认为利息支出的一个组成部分。
以下固定对固定交叉货币互换在 March 31, 2022:
| 基础金融工具 |
衍生金融工具 |
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| 描述 |
类型 |
面额 |
费率 |
名义金额 | 成交量 |
流入率 |
流出速度 |
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| 2025年4月发行的票据 |
应付 |
$ | % | $ | € | % | % | |||||||||||||||||||
| 卢森堡公司间票据 |
应收账款 |
€ | % | € | $ | % | % | |||||||||||||||||||
| 未指定的2026交换 |
$ | € | % | % | ||||||||||||||||||||||
| 未指定偏移量2026交换 |
€ | $ | % | % | ||||||||||||||||||||||
预期指定掉期可有效抵销与相关指定金融工具有关的现金流出中以货币为基础的相应变动。基于我们的定性评估，即基础指定金融工具和相关掉期的关键条款相匹配，以及所有其他要求的标准已得到满足，我们确实如此。不预计会招致任何无效。作为有效的现金流对冲，掉期的公允价值变动将在每个期间记录在保监处。此外，在掉期保持有效的情况下，AOCI的适当部分将在每个期间重新归类为收益，以抵消因重新计量相关指定金融工具而产生的汇兑损益。请参阅备注12有关2025年4月笔记。在一定程度上，掉期不是在不再生效的情况下，其公允价值的变化将记录在收益中。
我们此前曾进行固定对固定交叉货币掉期交易，以对冲我们的 June 2026 笔记。在……里面 June 2021, 我们选择赎回所有 June 2026 票据，并取消指定固定对固定交叉货币掉期。请参阅备注12有关灭火的更多信息 June 2026 笔记。由于受对冲约束的预测付款将不是较长时间出现在预测期内，我们重新分类$
涉及各种货币兑换的未偿还外币远期合约名义总额为#美元。
以下货币衍生品的未偿还金额为 March 31, 2022:
| 名义金额(等值美元) |
||||||||||||||||
| 功能货币 |
交易货币 |
指定 |
未指定 |
总计 |
成熟性 |
|||||||||||
| 美元 |
墨西哥比索，泰铢 |
$ | $ | $ | Nov-2022 |
|||||||||||
| 欧元 |
美元、澳元、巴西雷亚尔、加拿大元、瑞士法郎、人民币、匈牙利福林、印度卢比、日元、墨西哥比索、挪威克朗、瑞典克朗、新加坡元、南非兰特 |
Jan-2024 |
||||||||||||||
| 英镑 |
美元、欧元 |
Apr-2022 |
||||||||||||||
| 南非兰特 |
美元、欧元、泰铢 |
May-2022 |
||||||||||||||
| 巴西雷亚尔 |
美元、欧元 |
Oct-2022 |
||||||||||||||
| 印度卢比 |
美元、欧元、英镑 |
Dec-2022 |
||||||||||||||
| 人民币 |
美元、欧元、加元 |
Apr-2022 |
||||||||||||||
| 澳元 |
美元、欧元 |
Apr-2022 |
||||||||||||||
| 远期合同合计 |
||||||||||||||||
| 美元 |
欧元 |
Nov-2027 |
||||||||||||||
| 欧元 |
美元 |
Jun-2026 |
||||||||||||||
| 货币互换总额 |
||||||||||||||||
| 货币衍生品总额 |
$ | $ | $ | |||||||||||||
指定现金流量套期保值-对于被指定为现金流对冲的合同，在合同仍然有效的范围内，在合同仍未完成的期间，公允价值的变化应在保监处报告。有效性是通过回归分析来衡量的，以确定衍生工具公允价值变化与相关外币汇率变化之间的相关程度。合同公允价值变动不被指定为现金流量对冲或净投资对冲的其他收入(费用)在发生变化期间的净额中确认。与预测交易有关的与货币有关的远期合约或其他衍生工具的已实现损益，包括被指定为现金流量套期保值的远期合约和不已被指定的，在记录基础预测交易或其他套期保值项目的综合经营报表的同一行项目中确认。因此，金额可能记入销售额、销售成本或在某些情况下记入其他收入(费用)净额。
下表汇总了AOCI报告的递延收益(损失)以及预计将于#年重新归类为收入的金额。一年份或以下：
| 递延损益(AOCI) |
||||||||||||
| March 31, 2022 |
2021年12月31日 |
预计在一年或更短时间内重新归类为收入的损益 | ||||||||||
| 远期合约 |
$ | $ | ( |
) | $ | |||||||
| 交叉货币掉期 |
( |
) | ||||||||||
| 总计 |
$ | ( |
) | $ | $ | |||||||
下表汇总了与现金流对冲关系有关的合并业务表中确认的损益的地点和金额：
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 指定为现金流对冲的衍生品 |
2022 |
2021 |
||||||
| 综合经营报表中列报的收入和支出细目总额，其中记录了现金流量套期的影响 |
||||||||
| 净销售额 |
$ | $ | ||||||
| 销售成本 |
||||||||
| 其他收入(费用)，净额 |
( |
) | ||||||
| 现金流套期保值关系(损益) |
||||||||
| 外币远期 |
||||||||
| 从AOCI重新分类为收入的(收益)损失额 |
||||||||
| 销售成本 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 其他收入(费用)，净额 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 交叉货币互换 |
||||||||
| 从AOCI重新分类为收入的(收益)损失额 |
||||||||
| 其他收入(费用)，净额 |
( |
) | ( |
) | ||||
从AOCI重新归类为交叉货币掉期收入的金额抵消了我们以外币计价的公司间和外债工具的汇兑损失。
我们对预测交易的某些对冲已经不被正式指定为现金流对冲。作为非指定远期合约，该等合约的公允价值变动计入未清偿远期合约期间的收益。结算这类合同的任何已实现收益或损失与基础交易在合并业务报表的同一期间和同一项目中确认。下表汇总了与非指定套期保值关系相关的合并经营报表中确认的收益或亏损的位置和金额。
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 未被指定为对冲工具的衍生工具 |
2022 |
2021 |
||||||
| (收益)或在收入中确认的损失 |
||||||||
| 外币远期合约 |
||||||||
| 其他收入(费用)，净额 |
$ | ( |
) | $ | ( |
) | ||
净投资对冲-我们定期将衍生品合约或基础非衍生品金融工具指定为净投资对冲。对于被指定为净投资对冲的合约，我们使用远期方法，但对于被指定为净投资对冲的非衍生金融工具，我们使用现货方法。在这两种方法下，在该等合约及非衍生金融工具仍然有效的情况下，吾等于该等合约仍未清偿期间，于保监处累计换算调整(CTA)部分报告公允价值变动。
注意事项14.承付款和或有事项
产品负债-应计产品负债成本为$
环境责任-应计环境负债为#美元
租赁义务的担保-关于剥离我们在#年的结构产品业务2010,租契涵盖的范围
其他法律事项-我们在正常业务或运作过程中面临各种待决或威胁的法律程序。鉴于预测这些问题的结果本身就存在困难，我们不能说明这些问题的最终结果是什么。然而，根据目前的了解并在咨询法律顾问后，我们认为任何可能这些诉讼的结果将不对我们的流动资金、财务状况或经营结果产生重大不利影响。
注意事项15.保证义务
我们在产品销售之日记录估计保修义务的责任。我们根据我们估计的费用记录负债，以解决未来的索赔。随着索赔经验和其他新信息的出现，我们在销售时对估计成本进行了调整。服务活动和其他事件的债务在债务很可能且可以合理估计时，确认为对先前估计的调整。
保证责任的变更 —
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 期初余额 |
$ | $ | ||||||
| 本期销售的应计金额 |
||||||||
| 对先前估计数的调整 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 保修索赔的解决办法 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 货币影响 |
( |
) | ||||||
| 期末余额 |
$ | $ | ||||||
注意事项16.所得税
我们估计预期适用于整个财政年度的实际税率，并使用该税率在中期报告期间计提所得税。吾等亦确认若干不寻常或不经常发生项目的税务影响，包括有关估值免税额的判断改变及税法或税率改变的影响。
我们一般都有不几个实体产生的亏损的已确认税收优惠，其中最近的营业亏损历史不允许我们满足“更有可能比不是“确认递延税项资产的标准。因此，有不是所得税支出或利益在该等司法管辖区的税前收入或亏损中确认为估值免税额，经调整以抵销相关税项支出或利益。
我们将与不确定的税收状况相关的利息和罚金记录为所得税费用的一个组成部分。本文件所列各期间的净利息支出为不意义重大。
我们报告所得税支出为#美元。
非美国业务收益的股息通常是不是不再需要缴纳美国所得税。我们继续根据这些收益的金额和来源分析和调整所得税和非美国预扣税负债的估计税收影响。
注意事项17.其他收入(费用)，净额
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 养恤金和OPEB成本中的非服务成本部分 |
$ | $ | ( |
) | ||||
| 外汇收益 |
||||||||
| 战略交易费用 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 在Hyliion的投资亏损 |
( |
) | ||||||
| 处置亏损集团持有待售 |
( |
) | ||||||
| 其他，净额 |
||||||||
| 其他收入(费用)，净额 |
$ | $ | ( |
) | ||||
跨币种公司间贷款余额的汇兑损益不具有长期投资性质的资产包括在上文。永久投资的公司间贷款的汇兑损益在保监处报告。
战略交易支出主要涉及与收购和剥离相关活动相关的成本，包括完成交易的成本和完成交易后的整合成本，以及其他战略举措。战略交易费用在2022主要归因于调查潜在的收购和商业冒险以及其他战略举措。战略交易费用在2021主要是属性适用于我们寻求收购摩丁制造公司的部分热管理业务以及某些其他战略举措。
我们持有从我们在Hyliion Inc.的投资中获得的可转换票据。 October 1, 2020, Hyliion Inc.完成了与Tortoise Acquisition Corp.的合并。业务合并导致合并后的公司更名为Hyliion Holdings Corp.(Hyliion)，其普通股在纽约证券交易所上市，股票代码为HYLN。完成合并后，我们的应收票据被转换为
在收购消耗臭氧层物质的同时，我们在中国的一家合资企业中获得了控股权。我们被要求放弃我们在这家合资企业中的权益，因为它违反了我们另一家中国合资企业股东协议的竞争限制。在.期间第一1/42021,我们记录了一笔减值费用为当我们确定出售集团的账面价值超过其公允价值时，减去出售成本。我们于#年完成了这项业务的处置。2021年4月。
注意事项18.与客户签订合同的收入
我们通过向原始设备制造商(OEM)销售生产部件以及向OEM和售后服务客户销售服务部件来赚取收入。虽然我们根据获奖的多年计划为某些OEM提供生产和服务部件，但这些多年计划不包含客户对数量的任何承诺。因此，单个客户发放或采购订单代表与客户的合同。我们的客户合同做到了不为我们提供在整个合同期内完成的履约付款的可强制执行权。因此，我们在部件发货时确认部件销售收入，损失风险已转移到客户身上。我们选择继续将向客户收取的运输和手续费计入收入，同时将运输和处理成本计入销售成本。向客户征收的税款不包括在收入中，直接计入对适当政府机构的债务。我们与客户的付款条件是基于行业和地区实践建立的，通常是这样做的不超
我们不断寻求新的商业机会，有时会为客户提供奖励，以获得新的计划奖项。我们通过了解付款的性质、合同中的权利和义务以及其他相关事实和情况，评估向客户支付的每一笔付款的潜在经济情况，以确定适当的会计处理。如果我们确定支付给我们客户的预付款是递增的，并且只有在获得新业务时才发生，并且我们希望在新业务计划的期限内从客户那里收回这些金额，则向我们的客户预付款是资本化的。我们确认收入减少是因为与预付款相关的产品根据计划期间预计销售的产品总量转移到客户手中。我们对每个期间资本化的金额进行评估，以确定可回收性和费用是否符合下列条件不是预计不会再被追回。我们有一块钱
我们的某些客户合同包括返点激励。我们根据返点期间的预期客户购买量和合同返点百分比，在向客户销售承保产品时，估计预期的返点并累积相应的退款责任，作为收入的减少。退款负债计入综合资产负债表中的其他应计负债。我们为我们销售的产品提供标准的适合使用的保修，在销售时应计入与产品保修义务相关的估计成本。请参阅备注15以获取更多信息。
合同负债主要包括客户在预付款条件下支付的现金存款。一般来说，由于我们的生产周期相对较短，我们的合同债务经常周转。合同负债为#美元
在.期间第二1/42021,我们将之前在商用车运营部门报告的某些印度业务重新调整为在我们的骇维金属加工场外运营部门报告，我们将之前在骇维金属加工场外运营部门报告的某些巴西业务重新调整为在我们的商用车运营部门报告。上期金额已进行重新计算，以符合我们目前的经营部门报告结构。
收入的分解 —
下表按地理市场细分了我们每个运营部门的收入：
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 轻型车 |
||||||||
| 北美 |
$ | $ | ||||||
| 欧洲 |
||||||||
| 南美 |
||||||||
| 亚太地区 |
||||||||
| 总计 |
$ | $ | ||||||
| 商用车 |
||||||||
| 北美 |
$ | $ | ||||||
| 欧洲 |
||||||||
| 南美 |
||||||||
| 亚太地区 |
||||||||
| 总计 |
$ | $ | ||||||
| 场外骇维金属加工 |
||||||||
| 北美 |
$ | $ | ||||||
| 欧洲 |
||||||||
| 南美 |
||||||||
| 亚太地区 |
||||||||
| 总计 |
$ | $ | ||||||
| 电力技术 |
||||||||
| 北美 |
$ | $ | ||||||
| 欧洲 |
||||||||
| 南美 |
||||||||
| 亚太地区 |
||||||||
| 总计 |
$ | $ | ||||||
| 总计 |
||||||||
| 北美 |
$ | $ | ||||||
| 欧洲 |
||||||||
| 南美 |
||||||||
| 亚太地区 |
||||||||
| 总计 |
$ | $ | ||||||
注意事项19.细分市场
我们是一家为世界上几乎所有主要汽车制造商提供高科技产品的全球供应商。我们还为固定工业市场提供服务。我们的技术包括驱动系统(车桥、传动轴、变速器、车轮和履带驱动)；运动系统(绞车、回转驱动和轮毂驱动)；电动技术(电机、逆变器、软件和控制系统、电池管理系统、燃料电池极板)；密封解决方案(垫片、密封件、凸轮罩、油底壳模块)；热管理技术(变速器和发动机油冷却、电池和电子冷却、充电空气冷却、热声防护屏蔽)；以及数字解决方案(主动和被动系统控制以及描述性和预测性分析)。我们通过以下渠道为全球轻型车、中型/重型车和场外市场提供服务
戴纳公司根据外部销售额和部门EBITDA评估其经营部门的业绩。分部EBITDA是运营现金流的主要驱动力，也是衡量我们保持和继续投资于我们的运营并提供股东回报的能力的指标。我们的部门收取公司和其他分担的管理成本。部门EBITDA可能不与其他公司报告的类似标题的指标相当。
在.期间第二1/42021,我们将之前在商用车运营部门报告的某些印度业务重新调整为在我们的骇维金属加工场外运营部门报告，我们将之前在骇维金属加工场外运营部门报告的某些巴西业务重新调整为在我们的商用车运营部门报告。上期金额已进行重新计算，以符合我们目前的经营部门报告结构。
细分市场信息 —
| 2022 |
2021 |
|||||||||||||||||||||||
| 截至3月31日的三个月， |
对外销售 |
细分市场间销售 |
部门EBITDA |
对外销售 |
细分市场间销售 |
部门EBITDA |
||||||||||||||||||
| 轻型车 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 商用车 |
||||||||||||||||||||||||
| 场外骇维金属加工 |
||||||||||||||||||||||||
| 电力技术 |
||||||||||||||||||||||||
| 淘汰和其他 |
( |
) | ( |
) | ||||||||||||||||||||
| 总计 |
$ | $ | — | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||
分部EBITDA与合并净收入的对账—
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 部门EBITDA |
$ | $ | ||||||
| 公司费用和其他项目，净额 |
( |
) | ||||||
| 折旧 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 摊销 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 养恤金和OPEB成本中的非服务成本部分 |
( |
) | ||||||
| 重组费用，净额 |
( |
) | ||||||
| 股票补偿费用 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 战略交易费用 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 在Hyliion的投资亏损 |
( |
) | ||||||
| 处置亏损集团持有待售 |
( |
) | ||||||
| 其他项目 |
||||||||
| 扣除利息和所得税前收益 |
||||||||
| 利息收入 |
||||||||
| 利息支出 |
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| 所得税前收益 |
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| 所得税费用 |
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| 关联公司收益中的权益 |
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| 净收入 |
$ | $ | ||||||
注意事项20.股权关联公司
我们对从事汽车零部件(主要是车桥、桥壳和传动轴)制造和供应的实体进行了大量投资。
权益法投资超过$5在… March 31, 2022 —
| 所有权百分比 |
投资 |
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| 东风达纳车轴有限公司。 |
$ | |||||
| ROC-斯派塞有限公司 |
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| 车轴印度有限公司 |
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| 大亚投资(香港)有限公司 |
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| 所有其他人作为一个组 |
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| 对股权关联公司的投资 |
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| 对关联公司的投资按成本列账 |
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| 对关联公司的投资 |
$ | |||||
第二项。管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析(百万美元)
管理层对财务状况和业务成果的讨论和分析应与本报告中的财务报表和附注一并阅读。
前瞻性信息
本报告中并非完全具有历史意义的陈述(或由我们或代表我们作出的陈述)构成《1995年私人证券诉讼改革法》所指的“前瞻性陈述”。此类前瞻性陈述通常可以通过诸如“预期”、“预期”、“相信”、“打算”、“计划”、“预测”、“寻求”、“估计”、“项目”、“展望”、“可能”、“应该”、“将会”、“可能”、“继续”、“正在进行”以及这些词语的类似表达、变体或否定来识别。这些陈述代表了戴纳公司及其合并子公司(戴纳公司)根据我们目前的信息和假设所作的目前预期。前瞻性陈述固有地受到风险和不确定因素的影响。由于许多因素，我们的计划、行动和实际结果可能与我们目前的预期大不相同，包括本报告下文和其他部分以及我们提交给美国证券交易委员会(美国证券交易委员会)的其他文件中讨论的那些因素。所有前瞻性表述仅在发布之日发表，我们没有义务公开更新或修改任何前瞻性表述，以反映本报告发布之日之后可能发生的事件或情况。
管理概述
戴纳公司总部设在俄亥俄州的毛米，于2007年在特拉华州注册成立。我们在为车辆和机械提供动力输送和能源管理解决方案方面处于世界领先地位。该公司的产品组合提高了轻型汽车、商用车和骇维金属加工场外设备的效率、性能和可持续性。我们的技术包括驱动系统(车桥、传动轴、变速器、车轮和履带驱动)；运动系统(绞车、回转驱动和轮毂驱动)；电动技术(电机、逆变器、软件和控制系统、电池管理系统、燃料电池极板)；密封解决方案(垫片、密封件、凸轮罩、油底壳模块)；热管理技术(变速器和发动机油冷却、电池和电子冷却、充电空气冷却、热声防护屏蔽)；以及数字解决方案(主动和被动系统控制以及描述性和预测性分析)。我们通过四个业务部门服务于全球轻型汽车、中型/重型汽车和骇维金属加工外市场，即轻型汽车驱动系统(轻型汽车)、商用车驱动和运动系统(商用车)、骇维金属加工外驱动和运动系统(骇维金属加工外)和动力技术公司，后者是密封和热管理技术的卓越中心，覆盖了我们骇维金属加工上和骇维金属加工外市场的所有客户。我们拥有多样化的客户基础和地理足迹，这将我们对个别市场和细分市场下滑的敞口降至最低。在2022年3月31日，我们雇佣了Apxim拥有40,600名员工，在32个国家和地区开展业务，拥有139个主要设施和住房制造商图灵和分销业务、服务和组装业务、技术和工程中心以及行政办公室。
截至2022年3月31日和2021年3月31日期间，按经营部门划分的对外销售额如下：
| 截至3月31日的三个月， |
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| 2022 |
2021 |
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| 的百分比 |
的百分比 |
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| 美元 |
总计 |
美元 |
总计 |
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| 轻型车 |
$ | 985 | 39.7 | % | $ | 991 | 43.8 | % | ||||||||
| 商用车 |
463 | 18.7 | % | 349 | 15.4 | % | ||||||||||
| 场外骇维金属加工 |
744 | 30.0 | % | 635 | 28.1 | % | ||||||||||
| 电力技术 |
288 | 11.6 | % | 288 | 12.7 | % | ||||||||||
| 总计 |
$ | 2,480 | $ | 2,263 | ||||||||||||
关于我们经营部门的进一步财务信息，请参阅我们合并财务报表第一部分第1项中的附注19。
我们的网址是www.dana.com。在本报告中加入我们的网站地址仅是一种非主动的文本参考，并不打算通过引用将我们网站上的信息纳入本报告中。
业务和战略计划
我们的企业战略建立在我们雄厚的技术基础之上，并利用我们整个组织的资源，同时推动以客户为中心，扩大我们的全球市场，并在我们进入汽车电气化时代的过程中提供创新的解决方案。
我们战略的核心是利用我们的核心业务。这一基本要素使我们能够在整个战略中注入强大的运营纪律，使其具有实用性、可操作性和有效性。它使我们能够利用作为所有三个终端移动市场的主要驱动系统供应商的优势。我们正在通过在我们的工程、采购和制造基地积极寻求协同效应来实现更高的盈利能力。我们通过收购关键资产加强了产品组合，我们正在利用我们的物质和智力资本扩大整个企业的创新。利用这些核心要素可以进一步扩大我们共同技术的成本效益，并为戴纳公司提供可持续的竞争优势。
推动以客户为中心仍然是我们的核心。以客户为中心的价值体系深深植根于我们的文化之中，并通过关注客户关系和为客户提供价值来推动增长。当我们位于我们需要提供无与伦比的服务的实际位置时，这些关系会得到加强，我们正在优先考虑客户的需求，因为我们设计的解决方案使他们的产品与众不同，同时通过数字化他们的体验使我们更容易与戴纳公司做生意。我们以客户为中心的定位使我们能够赢得超过公平份额的新业务，并利用未来的客户外包计划。
拓展全球市场意味着利用我们的全球能力和影响力进一步渗透成长型市场，重点放在亚洲，因为亚洲是世界上最大的移动市场，市场增长率最高，并且在采用新能源汽车方面处于领先地位。我们正在通过各种途径进行投资，通过建立新的合作伙伴关系、非有机扩张和有机增长来扩大我们在亚太地区的存在。我们继续通过与当地市场合作伙伴的全资和合资企业在该地区开展业务。我们最近进行的收购扩大了我们在该地区的足迹，特别是在印度和中国。一直以来，我们一直在进行有意义的有机投资，以实现与现有客户和新客户的增长，主要是在泰国、印度和中国。这些增加的能力使我们能够瞄准国内亚太市场，并利用向其他全球市场出口的能力。我们继续加强和扩大我们的全球足迹，对其进行优化，以实现我们所有终端市场的增长。
提供创新的解决方案使我们能够在发展核心技术能力的同时利用市场增长趋势。我们还专注于通过数字内容来增强我们的实体产品，以提供智能系统，我们看到了通过向我们传统的最终客户提供软件即服务来成为数字系统提供商的机会。这种专注于提供基于我们核心技术的解决方案的做法正在带来新的业务胜利，并增加我们每辆车的内容。我们已经进行了重大投资--无论是有机的还是非有机的--使我们能够进入下一个阶段，即铅电推进.
在过去的几年里，我们继续通过戴纳的核心技术和有针对性的战略收购来实现我们加速汽车电气化的目标，并在今天处于领先市场的地位。最近在电动专业知识和技术方面的九项投资与戴纳长期的机电一体化能力相结合，使我们能够开发和交付完全集成的电子推进系统，这些系统具有高功率密度，并通过集成我们提供的机电一体化能力提供的组件实现最佳效率。有了最近的电动汽车计划奖项，我们正在很好地实现我们在这个新兴市场的增长目标。
随着我们利用我们的核心能力，拓展新市场，开发和商业化包括电动汽车在内的新技术，我们的企业战略的制定和实施使戴纳公司能够实现盈利增长，这是因为我们更加关注客户。
资本结构倡议
除了对我们的业务进行投资外，我们还计划在保持强大财务状况的同时，优先考虑资本的均衡配置。我们将继续推动投资级指标，作为我们平衡配置方法的一部分，目标是进一步加强我们的资产负债表。
股东退还诉讼-在评估资本结构举措时，我们在增长机会和股东价值举措与保持强劲的资产负债表和获得资本之间取得平衡。我们雄厚的财务状况使我们能够简化资本结构，同时以现金股息和减少流通股数量的形式向股东提供回报。截至2020年第一季度，我们已连续33个季度宣布并支付季度普通股股息。为了应对新冠肺炎的流行，我们暂时停止了向普通股股东宣布和支付股息，以及根据我们的200美元普通股回购计划回购普通股。随着新冠大流行的影响基本过去，我们在2021年第一季度恢复宣布和支付季度普通股股息。此外，我们在2021年和2022年分别使用23美元和25美元的现金根据该计划回购普通股，恢复了普通股回购。股票回购计划将于2023年12月31日到期，截至2022年3月31日，仍有102美元可用于未来的股票回购。
融资行动-我们利用了竞争激烈的债务市场，消除了我们的担保债务，并延长和重组了我们的优先票据到期日。我们目前的无担保优先票据投资组合的结构是，任何日历年都不会有超过400美元的优先票据到期，直到2025年第二季度才到期。此外，我们在2021年将循环信贷安排增加到1150美元，并将其到期日延长至2026年3月25日。更多信息见我们合并财务报表第一部分第1项中的附注12。
其他倡议
售后市场机会-我们有一个全球集团，致力于寻找和开发售后市场增长机会，利用我们现有业务的能力-目标是增加未来的售后市场销售。在达纳®、斯派塞®、斯派塞电气化™、维克多·莱因茨®、格拉泽®、GWB®、汤普森®、特鲁酷®、SVL®和TRANSEJES™等知名品牌的支持下，戴纳提供广泛的售后解决方案，包括正品、全品牌和超值产品线，为全球的乘用车、商用车和非骇维金属加工车辆提供服务。
选择性收购-尽管我们在2018年进行的GKN plc传动系业务交易等转型机会将在具有战略和经济吸引力的情况下被考虑，但我们的收购重点主要是与我们现有核心业务具有战略契合性的“补充性”或邻近收购机会，特别是支持我们的企业战略和增强我们产品的价值主张的机会。任何潜在的收购都将以我们目前考虑客户计划机会和其他资本用途的相同方式进行评估-采用旨在确保盈利增长和增加股东价值的纪律严明的财务方法。
收购
在过去的几年里，我们通过多次收购积极发展了我们的电动汽车能力，使我们能够提供具有内部电动力学的完整的电子推进系统。我们收购了Dana TM4 Inc.(前身为TM4 Inc.)、Dana TM4 Italia S.r.l.戴纳(北京)电机有限公司(前北京)、阿什伍德创新有限公司、欧力康驱动系统公司、诺德雷萨汽车有限公司、Rational Motion GmbH和PI Innovo Holding Limited加强了我们的核心技术组合，包括电动马达、功率逆变器、软件和控制以及先进机电一体化。我们的战略合作伙伴魁北克水电拥有达纳TM4公司、达纳TM4意大利公司、达纳(北京)电机有限公司和阿什伍德创新有限公司45%的可赎回非控股权益。有关更多信息，请参阅我们合并财务报表第一部分第一项中的附注7。
我们的市场趋势
我们在全球三个核心终端市场为客户提供服务：轻型汽车，主要是全车架卡车和SUV；商用车，包括中型和重型卡车和公共汽车；以及非骇维金属加工，包括建筑、采矿和农业设备。
我们的每个终端市场都有独特的周期动态和市场驱动因素。这些周期受到投资期的影响，在投资期内，终端用户车队根据需求使用模式、法规变化或在役车辆达到使用年限时进行更新或扩展。关键的市场驱动因素包括地区经济增长率、工业产出、商品生产和定价以及住宅和非住宅建筑费率。我们的多市场覆盖面和广泛的客户基础有助于在整个周期内提供稳定性，同时减少长期的变异性。2020年，我们所有的终端市场都不同程度地受到COVID大流行的影响，最初导致需求下降，原因是我们服务的地区与病毒缓解工作相关的生产停产。2021年期间，尽管全球供应链持续中断，部分原因是运输效率低下以及劳动力、大宗商品和半导体芯片短缺，导致产量水平下降，但我们总体上看到所有终端市场的状况都有所改善。
轻型车市场-与乘用车市场相比，我们的传动系业务在轻型汽车市场的卡车和SUV领域的权重更大。我们的车辆内容更多的是后轮驱动、四轮驱动和全轮驱动汽车，以及混合动力和电动汽车。受2020年COVID大流行的影响，全球轻型卡车市场比2019年的水平收缩了13%。2021年期间，所有地区的轻型卡车市场都有所改善，与2020年相比，全球轻型卡车市场增长了5%。2022年全年的展望反映出全球轻型卡车产量将增长13%，所有地区的产量都将增长，随着生产限制继续缓解，库存恢复到更正常的水平，以及受限的客户需求得到满足，轻型卡车产量将强劲反弹至2019年或更高的水平。
商用车市场-我们的主要业务是中型和重型卡车和公共汽车的传动系统，包括混合动力和电动汽车的新兴市场。主要的区域市场是北美、南美(主要是巴西)和亚太地区。北美的8类卡车市场在2019年达到了34.5万辆卡车产量的峰值。由于正常的周期动态和COVID的影响，2020年8类卡车的产量比2019年的纪录产量低38%。2021年，随着COVID影响的减轻和经济的改善，8类卡车的产量比2020年增长了20%。2022年的前景是更强劲的需求，在经济前景持续改善和周期性增长的推动下，产量将比前一年增长16%。
从2019年到2020年，北美的中型卡车产量同比下降了20%，这主要是由于COVID。在2021年期间，产量比2020年温和增长了3%。2022年的前景是产量比前一年增加10%。在北美以外，由于COVID和不断恶化的经济状况，2020年南美的中型和重型卡车产量下降了22%。2021年期间，随着该地区从大流行的影响中恢复过来，以及现有车辆的老化推动了新卡车的更换周期，产量比2020年增长了76%。南美的前景是，由于当地经济状况保持相对稳定，产量将比前一年温和增长3%。与世界其他地区形成对比的是，在中国的推动下，亚太地区2020年的卡车产量并未下降，但2021年的产量下降了8%，原因是产量与需求下降相匹配，这主要是由印度推动的，印度从疫情中恢复的速度慢于中国。由于印度市场复苏继续滞后，2022年亚太地区的产量将比前一年减少9%。
骇维金属加工场外市场-我们的骇维金属加工场外业务在北美以外有很大的影响力，其2021年销售额的65%来自欧洲制造的产品；然而，这些产品中的很大一部分用于该地区以外的汽车生产。骇维金属加工场外市场中的建筑设备细分市场与全球经济增长和基础设施投资密切相关。这一细分市场经历了5%的市场萎缩，始于2018年底，由于COVID的影响进一步加速，2020年产量又下降了10%。全球建筑市场在2021年开始反弹，产量比2020年增长了12%。展望2022年，全球建筑市场的生产需求将继续保持强劲，产量将比上年增长10%。采矿设备领域的最终用户投资是由地下采矿生产的商品产品价格推动的。过去几年，全球采矿设备市场基本稳定，因为行业参与者将车辆库存水平维持在与大宗商品产量相匹配的水平，预计这一趋势将在2022年继续。农业装备市场是我们骇维金属加工外的第三个关键细分市场。与地下采矿部门一样，农业设备的投资主要是由农产品价格推动的。农产品价格持续低迷导致2020年减产7%。2021年，为应对全球大流行而提供的农业补贴推动产量增加了10%。2022年的前景是，终端市场需求将比前一年改善6%，因为预计农业补贴将继续提振大宗商品市场，并推动老化设备的更换。
外币-2022年第一季度我们55%的销售额来自美国以外，国际货币走势可能会对我们的销售额和运营结果产生重大影响。欧元区国家占我们2022年第一季度非美国销售额的51%，而印度、中国和巴西各占10%。尽管南非的销售额不到我们非美国销售额的5%，但兰特汇率一直不稳定，并不时对销售额产生重大影响。2022年第一季度，国际货币对美元走弱，销售额减少了55美元。疲软的欧元、泰铢和印度卢比部分被巴西雷亚尔和人民币走强所抵消。
阿根廷在过去几年经历了巨大的通胀压力，导致其货币大幅贬值，以及其他经济挑战。我们在阿根廷的业务支持我们的轻型汽车运营部门。2022年第一季度我们在阿根廷的销售额约为31美元，占我们综合销售额的1%，我们与阿根廷相关的净资产敞口约为36美元，其中包括14美元的固定资产净额。March 31, 2022。在2018年第二季度，我们确定阿根廷经济符合公认会计准则对高通胀经济体的定义。在屁股上我们认为阿根廷的经济是高度通货膨胀的，我们考虑了它的三年累计通货膨胀率以及其他因素。因此，自2018年7月1日起，美元将成为我们阿根廷业务的功能货币，而不是阿根廷比索。从2018年7月1日开始，以比索计价的货币资产和负债使用当前阿根廷比索汇率重新计量为美元，由此产生的换算收益或损失计入运营结果。非货币性资产和负债使用阿根廷历史比索汇率重新计量为美元。
商品成本-我们产品的成本可能会受到原材料大宗商品价格变化的重大影响，对我们来说最重要的是各种等级的钢、铝、铜、黄铜和稀土材料。商品价格变动的影响直接反映在我们购买的商品中，间接反映在我们购买的产品中，如铸件、锻件、轴承、电池和包括商品的零部件。我们的大多数主要客户协议规定，根据各种已公布的大宗商品指数的变动，与这些客户分享重大的大宗商品价格变化。当如果没有这样的正式协议，我们历史上一直成功地实施了价格调整，在很大程度上弥补了材料成本的通胀影响。材料成本的变化通常会对我们的财务业绩产生一些影响，因为客户价格调整通常滞后于大宗商品价格的变化。大宗商品价格在2021年期间大幅上涨，同比收入减少了约367美元。2021年，材料回收定价行动使同比收益增加了271美元。大宗商品价格上涨使2022年和2021年第一季度的收益分别减少了138美元和35美元。材料成本回收定价行动使2022年和2021年第一季度的收益分别增加了122美元和18美元确实如此。
销售、收益和现金流展望
| 2022年展望 |
2021 |
2020 |
||||||||||
| 销售额 |
$9,850 - $10,350 |
$ | 8,945 | $ | 7,106 | |||||||
| 调整后的EBITDA |
$770 - $870 |
$ | 795 | $ | 593 | |||||||
| 经营活动提供的净现金 |
~6%的销售额 | $ | 158 | $ | 386 | |||||||
| 可自由支配的养老金缴款 |
$ — | $ | — | $ | — | |||||||
| 购买房产、厂房和设备 |
~4%的销售额 | $ | 369 | $ | 326 | |||||||
| 调整后自由现金流 |
~2%的销售额 | $ | (211 | ) | $ | 60 | ||||||
调整后的EBITDA和调整后的自由现金流量是非公认会计准则的财务衡量标准。有关我们的非GAAP财务指标的定义以及与最直接可比的美国公认会计原则(GAAP)指标的对账，请参阅下面的非GAAP财务指标讨论。我们没有提供调整后的EBITDA前景与最具可比性的GAAP净收入指标的对账。提供净收益指引可能具有误导性，而且不切实际，因为很难预测事件驱动的交易性项目和其他非核心经营项目，这些项目包括重组行动、资产减值和某些所得税调整。所附的这些非公认会计准则计量与所列历史期间最具可比性的公认会计准则计量的对账，表明在非公认会计准则所涵盖的期间结束时将编制的对账。
我们已将2022年全年调整后的EBITDA区间降至770-870美元。130亿美元的减幅反映了我们对商品和非物质成本在今年剩余时间内继续上涨的预期。我们2022年2月的展望假设大宗商品成本上涨将在今年晚些时候开始消散。我们已将2022年的销售范围扩大到9,850-10,350美元。225亿美元的增长反映出全球市场需求略有改善，与我们2022年2月的预测相比，大宗商品出现了额外的复苏。调整后的EBITDA利润率目前预计为8.1%，比2021年低80个基点，反映出新业务净利润率较高，以及材料复苏和其他定价行动带来的小幅好处被大宗商品成本持续上涨和非物质通胀(包括劳动力、能源和运输费率上升)所抵消。我们现在预计2022年调整后的自由现金流约为215美元，占销售额的2%，反映出调整后EBITDA在区间中点同比较高的好处，以及现金用于营运资本的同比较低的好处。我们继续预计，与2021年相比，资本支出将持平。
运营综合结果摘要(2022年第一季度与2021年相比)
| 截至3月31日的三个月， |
||||||||||||||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||||||||||||||
| 美元 |
净销售额的百分比 |
美元 |
净销售额的百分比 |
增加/(减少) |
||||||||||||||||
| 净销售额 |
$ | 2,480 | $ | 2,263 | $ | 217 | ||||||||||||||
| 销售成本 |
2,283 | 92.1 | % | 2,012 | 88.9 | % | 271 | |||||||||||||
| 毛利率 |
197 | 7.9 | % | 251 | 11.1 | % | (54 | ) | ||||||||||||
| 销售、一般和行政费用 |
130 | 5.2 | % | 119 | 5.3 | % | 11 | |||||||||||||
| 无形资产摊销 |
4 | 4 | — | |||||||||||||||||
| 重组费用，净额 |
(1 | ) | 1 | (2 | ) | |||||||||||||||
| 其他收入(费用)，净额 |
2 | (19 | ) | 21 | ||||||||||||||||
| 扣除利息和所得税前收益 |
66 | 108 | (42 | ) | ||||||||||||||||
| 利息收入 |
2 | 2 | — | |||||||||||||||||
| 利息支出 |
31 | 34 | (3 | ) | ||||||||||||||||
| 所得税前收益 |
37 | 76 | (39 | ) | ||||||||||||||||
| 所得税费用 |
18 | 22 | (4 | ) | ||||||||||||||||
| 关联公司收益中的权益 |
1 | 14 | (13 | ) | ||||||||||||||||
| 净收入 |
20 | 68 | (48 | ) | ||||||||||||||||
| 减去：非控股权益净收入 |
4 | 1 | 3 | |||||||||||||||||
| 减去：可赎回的非控股权益净亏损 |
(1 | ) | (4 | ) | 3 | |||||||||||||||
| 母公司应占净收益 |
$ | 17 | $ | 71 | $ | (54 | ) | |||||||||||||
销售额-下表按地理区域显示了我们销售额的变化。
| 截至三个月 |
||||||||||||||||||||||||
| 三月三十一号， |
因以下原因而产生的变动额 |
|||||||||||||||||||||||
| 2022 |
2021 |
增加/(减少) | 货币效应 |
收购(资产剥离) | 有机变化 |
|||||||||||||||||||
| 北美 |
$ | 1,165 | $ | 1,095 | $ | 70 | $ | — | $ | 1 | $ | 69 | ||||||||||||
| 欧洲 |
801 | 732 | 69 | (52 | ) | 121 | ||||||||||||||||||
| 南美 |
172 | 120 | 52 | 5 | 47 | |||||||||||||||||||
| 亚太地区 |
342 | 316 | 26 | (8 | ) | (4 | ) | 38 | ||||||||||||||||
| 总计 |
$ | 2,480 | $ | 2,263 | $ | 217 | $ | (55 | ) | $ | (3 | ) | $ | 275 | ||||||||||
2022年的销售额比2021年高出217美元。国际货币走弱导致销售额减少55美元，主要原因是欧元、泰铢和印度卢比走弱，但巴西雷亚尔和人民币走强部分抵消了这一影响。275美元的有机销售增长，或12%，是由于重型汽车市场需求的改善和销售积压的转化。定价行动和复苏，包括原材料大宗商品价格和通胀成本调整，使销售额增加了160美元。
北美地区6%的有机销售增长主要是由于中型和重型卡车产量的增加、轻型汽车发动机产量的提高以及销售积压的转换，但轻型卡车产量的下降部分抵消了这一增长。与2021年第一季度相比，2022年第一季度5-7级和8级卡车产量分别增长了4%和2%，而轻型汽车发动机产量增长了2%。2022年第一季度，全车架轻型卡车的产量同比下降了1%。剔除汇率影响，欧洲的销售额比2021年增长了17%。由于我们在该地区的重要非骇维金属加工业务，更强劲的建筑/矿业和农业市场是一个主要因素。与2021年第一季度相比，这一运营部门的有机销售额增长了23%。轻型卡车产量同比下降1%，轻型汽车发动机产量同比下降12%，缓和了我们在欧洲的有机销售增长。剔除汇率影响，2022年第一季度在南美的销售额比2021年增长39%，主要是由于轻型和中型/重型卡车生产的改善。第一季度轻型卡车产量增长9%，中型/重型卡车产量增长26%。剔除汇率影响和资产剥离的影响，由于建筑/采矿市场走强，亚太地区的销售额比2021年增长了12%。
销售成本和毛利率-与2021年相比，2022年第一季度的销售成本增加了271美元，增幅为13%。销售成本占销售额的百分比比上一年高出320个基点。销售量增加带来的利润增加被商品成本同比上升138美元、非物质通胀成本影响70美元以及主要由于全球供应链持续中断和客户订单频繁变更而导致的运营效率低下所抵消。大宗商品成本上涨是由某些等级的钢铁和铝的价格上涨推动的。非物质通胀包括更高的劳动力、能源和运输费率。持续的材料成本节约部分抵消了这一影响，使销售成本减少了约19美元。
2022年第一季度的毛利率为197美元，比2021年下降了54美元。2022年第一季度毛利率占销售额的百分比为7.9%，比2021年下降320个基点。毛利率占销售额的百分比的下降主要是由上述销售因素的成本推动的。此外，2022年的毛利率受到材料成本回收机制的负面影响，我们的客户落后于供应商收取的材料成本增长约90天。
销售、一般和行政费用(SG&A) — 2022年的SG&A费用为130美元(占销售额的5.2%)，而2021年为119美元(占销售额的5.3%)。2022年SG&A费用增加了11美元，主要原因是受薪员工工资和福利增加，展会和营销活动增加，以及差旅费用和专业费用增加。
无形资产摊销 — 2022年和2021年的摊销费用均为4美元。
重组费用，净额 — 2022年第一季度净重组费用为1美元，2021年第一季度为1美元。
其他收入(费用)，净额-下表显示了其他收入(支出)的主要组成部分，净额。
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 养恤金和OPEB成本中的非服务成本部分 |
$ | — | $ | (2 | ) | |||
| 外汇收益 |
3 | 1 | ||||||
| 战略交易费用 |
(4 | ) | (3 | ) | ||||
| 在Hyliion的投资亏损 |
(17 | ) | ||||||
| 处置亏损集团持有待售 |
(7 | ) | ||||||
| 其他，净额 |
3 | 9 | ||||||
| 其他收入(费用)，净额 |
$ | 2 | $ | (19 | ) | |||
战略交易支出主要涉及与收购和剥离相关活动相关的成本，包括完成交易的成本和完成交易后的整合成本，以及其他战略举措。2022年的战略交易支出主要用于调查潜在的收购和商业冒险以及其他战略举措。2021年的战略交易支出主要归因于我们寻求收购莫丁制造公司的部分热管理业务以及某些其他战略举措。
我们持有从我们对Hyliion Inc.的投资中获得的应收可转换票据。2020年10月1日，Hyliion Inc.完成了与Tortoise Acquisition Corp.的合并。合并后的公司更名为Hyliion Holdings Corp.(Hyliion)，其普通股在纽约证券交易所上市，股票代码为HYLN。合并完成后，我们的应收票据被转换为HYLN的2,988,229股普通股。我们对Hyliion的投资包括在有价证券中，并按公允价值计入净收益。在2021年第三季度，我们出售了所有Hyliion股票。有关其他信息，请参阅附注11。
在收购消耗臭氧层物质的同时，我们在中国的一家合资企业中获得了控股权。我们被要求放弃我们在这家合资企业中的权益，因为它违反了我们另一家中国合资企业股东协议的竞争限制。在2021年第一季度，我们记录了7美元的减值费用，因为我们确定出售集团的账面价值超过了其公允价值减去出售成本。我们于2021年4月完成了这项业务的处置。
利息收入和利息支出-2022年和2021年的利息收入均为2美元。利息支出从2021年的34美元减少到2022年的31美元，主要原因是未偿借款利率较低，但部分被较高的债务水平所抵消。包括债务发行成本摊销在内的平均实际利率在2022年约为4.6%，2021年约为5.5%。
所得税费用-我们报告了2022年第一季度和2021年第一季度的所得税支出分别为18美元和22美元。2022年第一季度和2021年第一季度，我们的有效税率分别为49%和29%。我们的有效所得税税率不同于美国联邦法定税率21%，原因是美国以外的几个国家设立、释放和调整估值免税额、美国以外不同的法定税率以及与国际收益汇回相关的预扣税。由于国外和国内税前收入的数额和来源的波动以及不可扣除费用数额的变化，实际所得税税率可能会有很大差异。
关联公司收益中的权益-2022年股权投资净收益为1美元，2021年为14美元。2022年，DDAC的股本收益为1美元，2021年为13美元。DDAC盈利下降的原因是，在中国新排放标准生效之前，2021年大量中重型汽车预购活动，以及中国政府在2021年推动新建设和基础设施项目的激励措施，增加了对中重型汽车的需求，导致销量同比下降。
部门运营结果(2022年与2021年)
轻型车
| 三个月 |
||||||||||||
| 销售额 |
部门EBITDA |
部门EBITDA利润率 |
||||||||||
| 2021 |
$ | 991 | $ | 100 | 10.1 | % | ||||||
| 音量和混合 |
(26 | ) | (9 | ) | ||||||||
| 资产剥离 |
(3 | ) | ||||||||||
| 产品线转移 |
(23 | ) | (2 | ) | ||||||||
| 性能 |
56 | (58 | ) | |||||||||
| 货币效应 |
(10 | ) | ||||||||||
| 2022 |
$ | 985 | $ | 31 | 3.1 | % | ||||||
2022年第一季度的轻型汽车销量，不包括汇率影响、资产剥离的影响和向商用车的产品线转移，比2021年增长3%，反映出全球市场普遍疲软，部分被销售积压的转换所抵消。与去年同期相比，北美全车架轻型卡车产量下降了1%，欧洲和亚太地区的轻型卡车产量分别下降了1%和2%，南美的轻型卡车产量增加了9%。净客户定价和成本回收行动使销售额同比增加56美元。
轻型汽车第一季度部门EBITDA在2022年减少了69美元。较低的销售量使利润同比减少9美元(降幅为35%)。与业绩相关的收益同比下降的原因是大宗商品成本增加了61美元，通货膨胀成本增加了20美元，计划启动成本增加了2美元，溢价运费成本增加了2美元，运营效率低下了37美元。部分抵消了这些与业绩相关的下降的是，客户定价和成本回收净额为56美元，材料成本节省了7美元，较低的保修成本为1美元。
商用车
| 三个月 |
||||||||||||
| 销售额 |
部门EBITDA |
部门EBITDA利润率 |
||||||||||
| 2021 |
$ | 349 | $ | 15 | 4.3 | % | ||||||
| 音量和混合 |
51 | 10 | ||||||||||
| 产品线转移 |
23 | 2 | ||||||||||
| 性能 |
41 | (17 | ) | |||||||||
| 货币效应 |
(1 | ) | ||||||||||
| 2022 |
$ | 463 | $ | 10 | 2.2 | % | ||||||
2022年第一季度商用车销量(不包括汇率影响和Light Vehicle的产品线转移)比2021年增长26%，反映出全球市场喜忧参半。与去年同期相比，北美8级产量上升了2%，5-7级产量上升了4%。南美的中型/重型卡车产量同比增长了26%。欧洲和亚太地区的中型/重型卡车产量同比分别下降了8%和40%。净客户定价和成本回收行动进一步使年销售额增加了41美元。
商用车第一季度部门EBITDA在2022年减少了5美元。更高的销售量使利润同比增加了10美元(利润率增加20%)。与业绩相关的收益同比下降的原因是大宗商品成本增加了33美元，通货膨胀成本增加了20美元，激励薪酬增加了1美元，运营效率低下了15美元。部分抵消了这些与业绩相关的下降的是，净客户定价和成本回收行动为41美元，溢价运费成本为7美元，材料成本节省为4美元。
场外骇维金属加工
| 三个月 |
||||||||||||
| 销售额 |
部门EBITDA |
部门EBITDA利润率 |
||||||||||
| 2021 |
$ | 635 | $ | 79 | 12.4 | % | ||||||
| 音量和混合 |
91 | 24 | ||||||||||
| 性能 |
53 | 2 | ||||||||||
| 货币效应 |
(35 | ) | (5 | ) | ||||||||
| 2022 |
$ | 744 | $ | 100 | 13.4 | % | ||||||
不包括汇率影响，2022年第一季度骇维金属加工的场外销售额比2021年高出23%，反映出全球市场的改善和销售积压的转换。与去年同期相比，全球建筑/采矿和农业设备市场出现显著改善，全球产量分别增长10%和6%。净客户定价和成本回收行动进一步使销售额同比增加53美元。
2022年，骇维金属加工外第一季度业务EBITDA增加了21美元。销售量的增加使利润同比增加了24美元(利润率增加了26%)。与业绩相关的收益同比增长是由净客户定价和成本回收行动53美元、材料成本节省7美元和较低的保修成本2美元推动的。部分抵消了这些与业绩相关的增长的是大宗商品成本增加30美元、通胀成本增加25美元、溢价运费成本增加4美元和运营效率低下1美元。
电力技术
| 三个月 |
||||||||||||
| 销售额 |
部门EBITDA |
部门EBITDA利润率 |
||||||||||
| 2021 |
$ | 288 | $ | 41 | 14.2 | % | ||||||
| 音量和混合 |
(1 | ) | ||||||||||
| 性能 |
10 | (11 | ) | |||||||||
| 货币效应 |
(9 | ) | (1 | ) | ||||||||
| 2022 |
$ | 288 | $ | 29 | 10.1 | % | ||||||
电能科技主要服务于轻型汽车市场，但也向中型/重型卡车和非骇维金属加工市场销售产品。不包括汇率影响，Power Technologies在2022年第一季度的销售额比2021年增长3%，反映出全球市场普遍疲软，部分被销售积压的转换所抵消。与2021年相比，欧洲、南美和亚太地区的轻型汽车发动机产量分别下降了12%、11%和3%。与2021年相比，北美轻型汽车发动机产量同比增长了2%。净客户定价和成本回收行动使销售额同比增加了10美元。
电力技术公司第一季度部门EBITDA在2022年减少了12美元。销量下降对收益的影响可以忽略不计。与业绩相关的同比下降是由于商品成本增加了14美元、通货膨胀成本增加了5美元、保修成本增加了1美元、计划启动成本增加了1美元、运营效率低下了2美元。部分抵消了这些与业绩相关的下降的是净客户定价和成本回收行动10美元、材料成本节省1美元和溢价运费降低1美元。
非公认会计准则财务指标
调整后的EBITDA
我们已将调整后的EBITDA定义为扣除利息、所得税、折旧、摊销、股权赠与费用、重组费用、养老金和其他退休后福利(OPEB)成本的非服务成本部分以及与我们的核心业务(债务清偿、养老金结算、资产剥离、减值等)相关的其他调整前的净收益。调整后的EBITDA是衡量我们维持和继续投资于我们的业务并提供股东回报的能力的指标。我们使用调整后的EBITDA来评估我们的业务战略的有效性，评估和定价潜在的收购，并作为做出激励性薪酬决定的一个因素。除了管理层使用，我们还认为调整后的EBITDA是证券分析师、投资者和其他人广泛使用的一种衡量标准，用于评估我们公司相对于其他一级汽车供应商的财务表现。调整后的EBITDA不应被视为所得税前收益、净收入或根据公认会计原则报告的其他结果的替代品。调整后的EBITDA可能无法与其他公司报告的类似标题指标相媲美。
下表提供了净收入与调整后的EBITDA的对账。
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 净收入 |
$ | 20 | $ | 68 | ||||
| 关联公司收益中的权益 |
1 | 14 | ||||||
| 所得税费用 |
18 | 22 | ||||||
| 所得税前收益 |
37 | 76 | ||||||
| 折旧及摊销 |
97 | 95 | ||||||
| 重组费用，净额 |
(1 | ) | 1 | |||||
| 利息支出，净额 |
29 | 32 | ||||||
| 在Hyliion的投资亏损 |
17 | |||||||
| 处置亏损集团持有待售 |
7 | |||||||
| 其他* |
8 | 6 | ||||||
| 调整后的EBITDA |
$ | 170 | $ | 234 | ||||
| * | 其他包括股票补偿费用、养老金和OPEB成本中的非服务成本部分、战略交易费用和其他项目。其他详情见本公司合并财务报表第一部分第1项附注19。 |
自由现金流量和调整后的自由现金流量
我们将自由现金流定义为经营活动提供(用于)的现金减去购买物业、厂房和设备后的现金。我们将调整后的自由现金流定义为由经营活动提供(用于)的现金，不包括可自由支配的养老金缴款减去购买房地产、厂房和设备的现金。我们相信，这些措施有助于投资者评估公司的运营现金流，包括维持运营所需的支出。自由现金流量和调整后的自由现金流量并不代表也不能替代根据公认会计准则报告的经营活动所提供(用于)的现金净额计量。自由现金流和调整后的自由现金流可能无法与其他公司报告的类似标题指标相媲美。
下表将经营活动提供(用于)的净现金流量与调整后的自由现金流量进行了核对。
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 经营活动提供(用于)的现金净额 |
$ | (121 | ) | $ | 27 | |||
| 购买房产、厂房和设备 |
(116 | ) | (53 | ) | ||||
| 自由现金流 |
(237 | ) | (26 | ) | ||||
| 可自由支配的养老金缴款 |
— | — | ||||||
| 调整后自由现金流 |
$ | (237 | ) | $ | (26 | ) | ||
流动性
下表提供了截至2022年3月31日的现金和现金等价物与流动性的对账，这是一项非公认会计准则衡量标准：
| 现金和现金等价物 |
$ | 259 | ||
| 减去：支持债务的存款 |
(1 | ) | ||
| 可用现金 |
258 | |||
| 来自循环设施的额外现金可用 |
864 | |||
| 有价证券 |
19 | |||
| 总流动资金 |
$ | 1,141 |
现金存款用于为某些协议提供信用提升，并作为现金和现金等价物的一部分进行报告可惜的是。对于这些存款中的大多数，如果以信用证的形式提供类似的担保，现金可能会被提取。因此，这些存款不被视为受到限制。有价证券被列为流动性的一个组成部分，因为这些投资可以随时根据我们的判断进行清算。我们有864美元的可用资金，位于March 31, 2022在扣除265美元的未偿借款和21美元的未偿信用证后，在循环贷款项下。
我们的组件March 31, 2022合并现金余额如下：
| 美国 |
非美国 |
总计 |
||||||||||
| 现金和现金等价物 |
$ | 73 | $ | 99 | $ | 172 | ||||||
| 以存款形式持有的现金和现金等价物 |
1 | 1 | ||||||||||
| 少于全资子公司持有的现金和现金等价物 |
3 | 83 | 86 | |||||||||
| 合并现金余额 |
$ | 76 | $ | 183 | $ | 259 | ||||||
非美国现金和现金等价物的一部分用于营运资本和其他经营目的。有几个国家有当地的监管要求，限制了我们业务将这笔现金汇回国内的能力。除了这些限制外，从某些子公司汇回现金还存在实际限制，因为由此产生的预扣税款和附属公司附例限制了我们获取现金和其他资产的能力。
截至2022年3月31日，我们遵守了融资协议的约定。根据循环融资机制和我们的优先说明，我们必须遵守某些适用于这类设施的以货币为基础的公约。循环融资基于汇兑的契诺允许吾等(其中包括)(I)发行境外附属公司债务、(Ii)产生一般有担保债务，但就第一留置权债务而言，预计第一留置权净杠杆率不得超过1.50：1.00，就其他有担保债务而言，预计有担保净杠杆率不得超过2.50：1.00，及(Iii)产生额外无担保债务，预计总净杠杆率不得超过3.50：1.00，并于产生时进行测试。我们还可以支付普通股以及某些投资和收购的股息，预计总净杠杆率为2.75：1.00。此外，循环融资须遵守一项财务契约，该契约要求我们维持第一留置权净杠杆率不超过2.00：1.00。管理优先票据的契约包括其他以同现为基础的契约，这些契约可能使我们受到额外的具体限制。
吾等可不时根据市场、定价及其他条件，以及吾等的现金结余及流动资金，按吾等决定的条款及价格(或管限票据的契约所规定的条款及价格)，以现金、证券或其他代价，透过公开市场购买、私下协商交易、收购要约、交换要约或其他方式，收购优先票据或其他债务或普通股。此外，我们可能会与我们持有的某些房地产和应收账款因素进行售后回租交易。不能保证我们将在未来进行任何此类交易，因为寻求任何替代方案将取决于许多因素，如市场状况、我们的财务业绩以及我们的融资和治理文件中适用于此类交易的限制。
我们未来现金需求的主要流动资金来源预计将是(I)运营现金流量，(Ii)手头现金和现金等价物，以及(Iii)从我们的循环贷款中借款。我们相信，我们的整体流动资金和运营现金流将足以满足我们在未来12个月的资本支出、营运资本、债务和其他承诺的预期现金需求。虽然围绕当前经济环境的不确定性可能会对我们的业务产生不利影响，但根据我们目前的财务状况，我们相信任何此类影响都不太可能阻止我们保持充足的流动性。
现金流
下表汇总了我们的合并现金流量表：
| 截至三个月 |
||||||||
| 三月三十一号， |
||||||||
| 2022 |
2021 |
|||||||
| 用于营运资金变动的现金 |
$ | (211 | ) | $ | (133 | ) | ||
| 运营部门提供的其他现金 |
90 | 160 | ||||||
| 经营活动提供(用于)的现金净额 |
(121 | ) | 27 | |||||
| 用于投资活动的现金净额 |
(117 | ) | (73 | ) | ||||
| 融资活动提供(用于)的现金净额 |
229 | (16 | ) | |||||
| 现金、现金等价物和限制性现金净减少 |
$ | (9 | ) | $ | (62 | ) | ||
经营活动-不包括营运资本，2022年运营提供的其他现金为90美元，2021年为160美元。同比下降的主要原因是营业收益下降。
2022年和2021年，营运资本使用的现金分别为211美元和133美元。2022年和2021年分别用现金325美元和257美元为应收账款融资。2022年用于为应收账款融资的现金水平较高，是由于强劲的重型汽车市场推动第一季度销售额同比上升。63美元和137美元的现金分别用于支付2022年和2021年更高的库存水平。我们正在增加库存，以缓解持续的全球供应链中断，确保为我们的客户提供持续的供应。2022年和2021年，应付账款和其他净负债的增加分别提供了177美元和261美元的现金。2022年应付账款和其他净负债增加的主要原因是2022年第一季度原材料购买量增加。
投资活动-2022年第一季度和2021年第一季度，房地产、厂房和设备支出分别为116美元和53美元。2022年第一季度资本支出的增加是为了支持授予的下一代计划和新业务。在2021年第一季度，我们支付了17美元，扣除收购的现金，获得了Pi Innovo另外51%的权益。收购额外的所有权权益使我们获得了Pi Innovo的100%所有权权益。在2022年和2021年第一季度，购买有价证券的资金主要来自出售有价证券的收益和有价证券的到期日。
融资活动-2022年第一季度，我们的循环贷款净借款为265美元。在2021年第一季度，我们支付了2美元的融资成本来修改我们的信贷和担保协议，将我们的循环贷款增加到1,150美元，并将其到期日延长至2026年3月25日。在2022年第一季度和2021年第一季度，我们都使用了14美元的现金向普通股股东支付股息。在2022年第一季度，我们根据股票回购计划使用了25美元的现金回购普通股。
表外安排
截至2022年3月31日，我们的资产负债表外安排与我们2021年Form 10-K表第7项披露中报告或估计的安排相比没有实质性变化。
合同义务
我们的合同义务与2021年Form 10-K的第7项中披露的义务相比没有实质性变化。
或有事件
有关诉讼及其他或有事项的摘要，请参阅我们综合财务报表第一部分第1项的附注14。根据我们目前掌握的资料，我们不相信这些或有事项可能导致的应计金额以外的任何负债会对我们的流动资金、财务状况或经营业绩造成重大不利影响。
关键会计估计
根据公认会计原则编制我们的综合财务报表时，我们需要使用对未来事件的估计、判断和假设，这些事件会影响资产、负债、收入和费用的报告金额以及相关披露。请参阅2021年Form 10-K中的项目7以了解我们的关键会计估计，以及我们的合并财务报表中的附注1中的项目8中的我们的重要会计政策。在截至2022年3月31日的三个月里，我们的关键会计估计没有变化。有关2022年前三个月采用的新会计准则的讨论，请参阅本表格10-Q中的综合财务报表附注1。
第三项。关于市场风险的定量和定性披露
与我们的2021年Form 10-K表7A项中讨论的那些相比，与货币汇率、利率或商品成本变化相关的市场风险敞口没有实质性变化。
第四项。控制和程序
披露控制和程序-我们维持披露控制和程序，旨在确保我们根据1934年证券交易法(交易法)向美国证券交易委员会提交的报告中披露的信息在美国证券交易委员会规则和表格中指定的时间段内被记录、处理、汇总和报告，并且此类信息被积累并传达给我们的管理层，包括我们的首席执行官(首席执行官)和首席财务官(视情况而定)，以便及时就所需披露做出决定。
我们的管理层在首席执行官和首席财务官的参与下，评估了截至本季度报告Form 10-Q所涵盖期间结束时，我们的披露控制和程序的有效性。我们的首席执行官和首席财务官得出的结论是，截至本季度报告所涵盖的10-Q表格期限结束时，我们的披露控制和程序(如交易所法案下的规则13a-15(E)和15d-15(E)所定义)是有效的。
财务报告内部控制的变化-在截至2022年3月31日的财政季度内，我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化，这对我们的财务报告内部控制产生了重大影响，或有合理的可能性对其产生重大影响。
CEO和CFO认证-本报告所附我们首席执行官和首席财务官的证书如附件31.1和31.2所示，包括关于我们的披露控制和程序以及财务报告的内部控制的信息。这些证书应与本项目4和我们的2021年表格10-K第二部分的项目9A中包含的信息一起阅读，以便更全面地了解证书所涵盖的事项。
第二部分--其他资料
第1项。法律诉讼
我们是在正常业务过程中出现的各种悬而未决的司法和行政诉讼的当事人。经审阅目前待决的诉讼及法律程序(包括可能的结果、合理预期的成本及开支，以及吾等为未投保负债而设立的准备金)后，吾等并不认为此等法律程序可能导致的任何负债合理地可能对本公司的流动资金、财务状况或经营业绩产生重大不利影响。法律程序也在本表格10-Q第一部分第1项下的综合财务报表附注14中讨论。
项目1A. 风险因素
我们的2021年10-K表格第1A项中披露的风险因素已更新，包括以下附加风险因素：
我们的业务、财务状况和经营结果可能会受到俄罗斯造成的全球经济中断的不利影响’美国入侵乌克兰。
2022年2月，俄罗斯入侵乌克兰。作为回应，美国和其他某些国家对俄罗斯、白俄罗斯以及与俄罗斯或白俄罗斯政治、商业和金融组织有关联的某些个人和实体实施了重大制裁和出口管制，如果冲突继续或恶化，美国和其他某些国家可能会实施进一步的制裁、贸易限制和其他报复行动。无法预测冲突的更广泛后果，包括相关的地缘政治紧张局势，美国和其他国家对此采取的措施和报复行动，以及俄罗斯或白俄罗斯作为回应的任何反制措施或报复行动，例如，潜在的网络攻击或能源出口中断，可能导致地区不稳定和地缘政治转变，并可能对地区经济和全球经济造成实质性不利影响。情况仍然不确定，虽然很难预测上述任何一项的影响，但冲突和为应对冲突而采取的行动可能会增加我们的成本，扰乱我们的供应链，减少我们的销售额和收益，或以其他方式对我们的业务、财务状况和运营结果产生不利影响。我们2021年从这些国家/地区的客户那里获得的收入约为75美元。我们在俄罗斯的实体业务仅限于一个有两名员工的租赁销售办公室。
第二项。未登记的股权证券销售和收益的使用
发行人购买股权证券-2021年2月16日，我们的董事会批准将我们现有的普通股回购计划延长至2023年12月31日。截至2022年3月31日，该计划下仍有约102美元可用于未来的股票回购。我们在公开市场上或通过私下协商的交易，利用可用多余现金回购股票。股票回购会视乎当时的市况及其他考虑因素而定。根据该计划，我们在2022年第一季度使用了25美元的现金回购了1,483,742股普通股。
| 日历月 |
证券类别或系列 |
购入的股份数量 | 每股平均支付价格 | 作为公开宣布的计划或计划的一部分而购买的股票数量 | 根据计划或计划可能尚未购买的股票的大约美元价值 | |||||||||||||
| 一月 |
普普通通 |
$ | 127 | |||||||||||||||
| 二月 |
普普通通 |
175,900 | $ | 19.07 | 175,900 | $ | 124 | |||||||||||
| 三月 |
普普通通 |
1,307,842 | $ | 16.57 | 1,307,842 | $ | 102 | |||||||||||
第六项。陈列品
| 证物编号： |
描述 |
|
|
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| 31.1 |
规则13a-14(A)/15d-14(A)首席执行干事的认证。与这份报告一起提交的。 |
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|
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| 31.2 |
细则13a-14(A)/15d-14(A)首席财务干事的证明。与这份报告一起提交的。 |
|
|
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| 32 |
第1350条认证(根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第906条)。与这份报告一起提交的。 |
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| 101 |
以下材料摘自戴纳公司截至2022年3月31日的季度10-Q表格，格式为iXBRL(内联可扩展商业报告语言)：(I)综合经营报表，(Ii)综合全面收益表，(Iii)综合资产负债表，(Iv)综合现金流量表和(V)综合财务报表附注。与这份报告一起提交的。 |
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| 104 |
封面交互数据文件(格式为内联XBRL，包含在附件101中)。 |
签名
根据1934年《证券交易法》的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的下列签署人代表其签署。
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戴纳公司
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| 日期： |
April 28, 2022 |
由以下人员提供： |
/s/蒂莫西·R·克劳斯 |
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蒂莫西·R·克劳斯 |
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高级副总裁兼 |
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首席财务官 |
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