☒	根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条提交的年度报告

☐	根据1934年《证券交易法》第13或15(D)条提交的过渡报告

特拉华州		85-3692788
(述明或其他司法管辖权 公司或组织)		(税务局雇主 识别号码)
梅街北113号 芝加哥, 伊利诺伊州		60607
(主要行政办公室地址)		(邮政编码)

每节课的标题		交易 符号		各交易所名称 在其上注册的
普通股，每股票面价值0.0001美元		FSRD		纳斯达克股市有限责任公司
认股权证，每股可行使一股普通股的完整认股权证，行权价为每股11.50美元		FSRDW		纳斯达克股市有限责任公司

大型加速文件服务器		☐		加速文件管理器		☐
非加速文件服务器		☒		规模较小的报告公司		☒
				新兴成长型公司		☒

				页面
第一部分
第1项。		业务			4
第1A项。		风险因素			21
项目1B。		未解决的员工意见			68
第二项。		属性			68
第三项。		法律诉讼			68
第四项。		煤矿安全信息披露			68
第二部分
第五项。		注册人普通股市场、相关股东事项与发行人购买股权证券			68
第六项。		选定的财务数据			70
第7项。		管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析			70
第7A项。		关于市场风险的定量和定性披露			76
第八项。		合并财务报表和补充数据			76
第九项。		会计与财务信息披露的变更与分歧			76
第9A项。		控制和程序			76
项目9B。		其他信息			77
第三部分
第10项。		董事、高管与公司治理			78
第11项。		高管薪酬			84
第12项。		某些实益拥有人的担保所有权以及管理层和相关股东的事项			84
第13项。		某些关系和相关交易，以及董事的独立性			86
第14项。		首席会计费及服务			93
第四部分
第15项。		展示、财务报表明细表			94
第16项。		表格10-K摘要			97
		签名			98

目录表

本年报中有关表格的参考资料(本“年度报告”)对“我们”、“Fast Radius”或“公司”所指的是Fast Radius，Inc.所指的是我们的“管理层”或“管理团队”，指的是我们的高管和董事。以下对公司财务状况和经营结果的讨论和分析应与本年度报告中其他地方的综合财务报表及其附注一起阅读。下文讨论和分析中包含的某些信息包括涉及风险和不确定性的前瞻性陈述。

本年度报告包括《1933年证券法》(经修订)第27A节和《1934年证券交易法》(经修订)第21E节所指的“前瞻性陈述”，这些陈述不是历史事实，涉及风险和不确定因素，可能导致实际结果与预期和预测的结果大不相同。除本年度报告中包含的有关历史事实的陈述外，包括但不限于“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中有关公司财务状况、业务战略以及未来经营的管理计划和目标的陈述，均为前瞻性陈述。诸如“预期”、“相信”、“预期”、“打算”、“估计”、“寻求”等词语以及类似的词语和表述旨在识别此类前瞻性陈述。此类前瞻性陈述与未来事件或未来业绩有关，但反映了管理层基于现有信息的当前信念。许多因素可能导致实际事件、业绩或结果与前瞻性陈述中讨论的事件、业绩和结果大不相同。实际结果和股东价值将受到各种风险和因素的影响，包括但不限于国际、国家和当地经济状况、并购和企业合并风险、融资风险、风险、恐怖行为或战争，以及“第1A项”中所述的风险因素。风险因素。决定这些结果和股东价值的许多风险和因素超出了公司的控制或预测能力。除适用的证券法明确要求外，公司不承担任何因新信息、未来事件或其他原因而更新或修改任何前瞻性陈述的意图或义务。

以下是使我们的证券投资具有投机性或风险性的主要因素的摘要。重要的是，这一总结没有涉及我们面临的所有风险和不确定因素。关于本风险因素摘要中概述的风险和不确定因素以及我们面临的其他风险和不确定因素的进一步讨论，可在本年度报告表格第I部分第1A项的“风险因素”一节中找到。以下摘要通过对这种风险和不确定因素进行更全面的讨论，对其全文进行了限定。作为您对我们证券投资的评估的一部分，您应仔细考虑“风险因素”部分中描述的风险和不确定性：

自2017年以来，我们已经为2000多个客户提供了服务，生产了1200多万个零部件，我们的云制造平台已经评估了超过8.5万个独特的设计。我们为各种规模和跨行业的客户提供服务，包括早期阶段已建立公司和更大的公司，包括超过45家财富500强。

截至2021年12月，我们有四家微型工厂利用以下制造技术：(1)数控加工，(2)碳深加工，(3)惠普融合；(4)Stratasys FDM。我们在芝加哥的位置在2018年被世界经济论坛评为世界上最先进的九家工厂之一，采用了工业4.0的工具。除了我们的全套微型工厂外，我们还拥有一套其他适用于小规模应用和开发的技术，包括FormLabs和Desktop Metals的机器。我们计划在未来几年继续扩大我们的微型工厂的广度，采用各种制造技术。2021年12月，我们推出了一个新的解决方案，允许客户与我们合作设计和建立定制的先进微型工厂，这些工厂由Fast Radius拥有和运营，但根据客户的生产需求和制造方法量身定做。

从2017年到2021年，我们的收入以大约60%的复合年增长率(CAGR)增长。自2017年以来，我们已经为2000多个客户提供了服务，生产了1200多万个零部件，我们的云制造平台已经评估了超过8.5万个独特的设计。这一增长是由现有客户收入的增加和到我们平台的新客户数量。我们的网络推动者

我们是一家处于早期阶段的公司，自2017年成立以来一直有亏损的历史，主要通过发行股本和债务来弥补现金流赤字。截至2021年12月31日，我们的累计赤字约为1.233亿美元，其中包括2021年约6790万美元的净亏损。随着我们继续在研发工作、销售和营销以及业务的其他方面进行大量投资，我们预计将继续招致运营亏损和负现金流。见标题为“”的部分了解更多信息。

我们是由以及首席执行官卢·拉西，他是制造业的先驱，曾帮助设计和领导麦肯锡公司在工业4.0方面的工作。我们的领导团队包括其他经验丰富、富有远见的高管，他们在高增长的技术业务中拥有良好的业绩记录。我们相信，我们组建的团队非常适合继续扩展我们的云制造平台。

今天制造和运输实物产品的基础设施是僵化、浪费和难以获得的。零部件通常在集中的巨型工厂生产，在移动缓慢的碳密集型供应链中运输，并储存在大型仓库中，那里有数万亿美元的库存。在光谱的另一端是制造商。

这些制造商高度分散；例如，根据美国人口普查局的数据，美国大约90%的机械加工是由员工不到500人、约占68%的公司是由员工不到100人的公司完成的。虽然这些制造商在过去一代人的制造业经济中发挥了重要作用，但我们认为，这些公司中的许多公司可能没有专业知识或投资资本来提供现代的、软件驱动的客户体验，投资于拥抱Industry 4.0的下一代工厂基础设施，或分配有意义的资源来吸引新客户。

我们的一个示例客户提供的是Curtiss摩托车(“Curtiss”)。柯蒂斯正在开发一款新的电动摩托车，最初来到Fast Radius为他们的新自行车寻找原型部件。当他们意识到快速半径他们的产品使他们能够扩大到批量生产，他们远远超出了原型制造的范围，正在使用Fast Radius制造他们的电动摩托车，利用8种不同的制造技术，涉及100多个部件。

这个应用程序允许Curtiss和其他客户比较材料和制造类型，处理订单，并了解生产状态。

一个客户的例子是Aptiv，一家领先的汽车供应商。Aptiv来到Fast Radius是因为他们了解添加剂制造的成本和灵活性优势，并正在寻找合作伙伴来帮助推出新产品来享受这些优势。Fast Radius Additive发布应用程序使Aptiv能够从我们的软件中获得设计反馈，利用技术专业知识迭代产品设计，并最终利用世界级的添加剂制造生产能力。

截至2021年12月，我们有四家微型工厂利用了以下制造技术：数控加工、Carbon DLS、HPFusion和Stratasys FDM.我们计划在未来几年继续扩大我们的微型工厂的广度，采用各种制造技术。2021年12月，我们还推出了一种新的解决方案，允许客户与我们合作设计和建立定制的先进微型工厂，这些工厂由Fast Radius拥有和运营，但根据客户的生产需求和制造方法量身定做。

除了扩大我们的微型工厂外，我们还将继续扩大与第三方供应商的关系。这包括拥有更多功能和地理覆盖范围的新合作伙伴。我们还将继续深化与现有供应商的合作伙伴关系，包括与云制造平台的进一步软件驱动集成，包括支持生产调度、制造、质量和履行的软件工具。

对于我们的许多客户来说，我们是经过认证的生产供应商。这通常意味着客户已经进行了审核我们的工厂，评估我们的质量管理体系，并验证我们的认证状态。对于这些客户，我们生产的原型和部件都用于最终产品。我们为各种规模的客户提供服务，包括早期客户已建立公司和更大的公司，包括超过45家财富500强。

我们将继续在美国和海外投资和保护我们的知识产权，通过专利、商标、版权和商业秘密法律的组合，以及与我们的顾问和员工签订的保密和发明转让协议以及通过与我们的供应商和业务合作伙伴达成协议。非专利的研究、开发、和工程技能为我们的业务做出了重要贡献，但当我们相信专利保护是可能的并与我们保护知识产权的整体战略一致时，我们就会寻求专利保护。

截至2022年3月31日，我们已经提交了四份在美国申请专利，我们已经批准了一项在美国申请专利。我们还在美国和其他国家注册了大量商标。FAST Radius的专利申请针对的是云制造软件、云制造的在线用户体验和工具以及数字工厂运营等发明。

我们的公司总部位于我们在伊利诺伊州芝加哥租赁的大约17,500平方英尺的设施内。我们这个设施的租约是按月出租的。我们还在伊利诺伊州、肯塔基州、佐治亚州和新加坡租赁了更多设施，如下所述。2021年11月，我们在芝加哥签订了一项新的销售和运营协议。我们有权在2022年12月与UPS在肯塔基州路易斯维尔的Worldport工厂续签12个月的租约。我们相信我们的设施至少能满足我们的需要我们正在积极构建我们的微型工厂扩张路线图。当我们需要更多空间进行扩建时，我们相信我们将能够以商业合理的条件获得更多空间。

请参阅“有关适用于我们业务的环境、健康和安全法律法规的更多信息。

我们受到世界各国政府实施的反腐败法律和法规的约束，这些政府对我们的业务有管辖权，包括美国《反海外腐败法》(The“)和英国《2010年反贿赂法》，以及我们开展业务的国家的法律。我们还受到世界各国政府实施的各种贸易限制，包括贸易和经济制裁以及出口管制，这些政府对我们的业务有管辖权。例如，根据外国资产管制办公室和美国商务部实施的贸易制裁，我们被禁止从事涉及某些人和某些指定国家或地区的交易，包括古巴、伊朗、叙利亚、朝鲜、俄罗斯和乌克兰克里米亚地区。此外，我们的产品受到出口法规的约束，这可能涉及很长的合规时间，并可能增加我们产品的额外管理成本。近年来，美国政府重新把重点放在出口问题上。例如，2018年《出口管制改革法》及其监管指导对某些“新兴和基础技术”的出口实施了额外的管制，并可能导致进一步的额外管制。我们目前和未来的产品可能会受到这些更严格的法规的约束，这可能会增加我们的合规成本。

请参阅“有关适用于我们业务的出口和贸易法律法规的更多信息。

2021年10月，根据一项内部审查，我们了解到美国海关和边境保护局(CBP)可能应缴纳某些额外关税。我们在2021年底主动向CBP事先披露了进口产品申报中可能存在的某些与价值、分类等事项有关的错误。作为披露的一部分，我们对我们的进口做法进行了全面审查，并于2022年3月向CBP提交了进一步的报告，提供了可能存在的错误的细节。根据目前已知的信息，我们在截至2021年12月31日的年度合并经营报表中确认了1百万美元的收入成本费用，这笔费用包括在我们于2022年3月30日提交给美国证券交易委员会的当前Form 8-K/A报告中的财务报表中。我们提交的信息将由CBP审查，我们可能会向CBP支付额外的未付税款和利息。这一事先披露的结果可能会对我们未来一段时期的现金流以及我们在任何时期的经营结果产生重大影响。请参阅“ 获取有关CBP征收的适用于我们业务的进口关税和法规的更多信息。

我们的主要竞争对手是支离破碎的今天服务于我们大部分市场的制造企业。例如，根据美国人口普查局的数据，美国大约90%的机械加工是由员工不到500人的公司和68%的公司是由员工不到100人的公司完成的。这些竞争对手往往没有规模或专业知识来提供现代化的、数字化的体验Fast Radius云制造平台提供的。

其他公司也在为这个支离破碎的行业带来新的商业模式，包括数字经纪平台。和添加剂制造供应商，以及大型代工制造商。

我们可能会不时受到在正常业务过程中产生的各种索赔、诉讼和其他法律和行政程序的影响。其中一些索赔、诉讼和其他程序可能涉及高度复杂的问题，这些问题具有很大的不确定性，可能导致损害赔偿、罚款、处罚、制裁或救济。当我们确定可能出现不利结果并且损失金额可以合理估计时，我们打算确认索赔或未决诉讼的拨备。由于诉讼固有的不确定性质，最终结果或实际和解费用可能与估计大不相同。

很难预测我们未来的收入和适当的支出预算，而且我们对可能出现并影响我们业务的趋势的洞察力有限。如果实际结果与我们的估计不同，或者我们在未来一段时间内调整我们的估计，我们的经营业绩和财务状况可能会受到重大影响。包括在我们提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的文件中的财务预测是基于我们在提交给美国证券交易委员会(“美国证券交易委员会”)的文件中显示的日期的关于各种因素的估计和假设，这些因素会受到重大风险和不确定性的影响，其中许多风险和不确定性是我们无法控制的，因此实际结果可能会大不相同。这些估计和假设包括，除其他外：这些因素包括：对疫情的预测、对整个先进制造业规模和增长的预测、现有解决方案的收入增长、可用现金和现金需求、开发新的解决方案和服务并将其成功商业化的能力，包括新的软件应用程序和服务，以及内部和外包生产收入的组合和毛利率。这些估计和假设需要进行判断，可能不会发生，也可能受到各种经济、商业、竞争、监管、立法、政治和其他我们无法控制的因素的影响，例如，客户需求的变化，我们供应链或原材料成本的增加，以及市场对我们的解决方案和服务的接受程度。不能保证预期结果会实现，也不能保证实际结果不会明显高于或低于估计。如果我们不能实现我们的预期结果，可能会损害公司证券的交易价格和公司的财务状况。

我们的季度运营业绩可能会大幅波动因此，任何一个季度的业绩都不应被视为未来业绩的指标。如果我们的收入或经营业绩在任何时期低于投资者或任何跟踪我们公司的证券分析师的预期，我们普通股的价格可能会下降。本节中描述的每个风险以及其他因素都可能影响我们的经营业绩。例如，可能导致我们的经营业绩波动的因素包括：

这个大流行及其控制其传播的努力大大限制了人员、货物和服务在世界范围内的流动。鉴于与艾滋病蔓延有关的不确定局势我们已经采取了预防措施，旨在将病毒对我们的员工、客户和我们所在的社区的风险降至最低。这些措施包括大幅修改员工差旅政策，建议员工在家工作而关闭办公室，取消或将会议和其他活动改为仅在虚拟环境中举行。

这个大流行还造成了许多负面不利因素，给我们的业务和业务结果带来了风险。例如，它普遍扰乱了我们客户和潜在客户的运营，

因为经济衰退的未来影响大流行是不可预测的，其影响可能在未来更持久和更重大。这些中断可能导致资本支出预算进一步减少，推迟采购决定，延长销售周期，延长付款期限或错过付款，以及推迟或取消项目，任何这些都将对我们的业务和运营业绩产生负面影响，包括销售和现金流。我们无法预测这场危机的长期影响大流行可能对我们的业务产生影响，不能保证它不会产生实质性的负面影响。尽管疫苗已经向公众开放，包括我们总部所在的伊利诺伊州在内的各州已经开始放松某些限制，但我们仍在继续监测情况，并可能随着获得更多信息和公共卫生指导而调整我们目前的政策。经济衰退的持续影响大流行和/或我们采取的预防措施可能会造成行动和其他挑战，其中任何一项都可能损害我们的业务和行动结果。

从历史上看，我们的现场销售、客户培训活动和其他应用服务的很大一部分都是亲自进行的，而我们新解决方案的推出历来都是通过参加行业会议来支持的。目前，由于工作和旅行限制与由于大流行，以及我们采取的预防措施，我们的大部分外地销售和专业服务活动都是远程进行的，这导致我们的差旅支出减少。然而，我们已经开始在允许的情况下，在贸易展会和其他客户活动中进行互动。我们预计未来我们的差旅支出将会增加，这可能会对我们的财务状况和运营结果产生负面影响。截至本年度报告日期，我们尚不知道这些限制和预防措施对我们吸引新客户或在短期和长期内保持和扩大与现有客户的关系的能力产生的负面影响的程度。

此外，我们的许多供应商可能会因为以下原因而面临运营挑战这反过来可能会破坏我们的供应链的稳定，或者以其他方式对我们向客户提供产品的能力产生不利影响。我们的供应商可能不得不暂时关闭一家工厂进行消毒，因为员工的检测呈阳性面临员工短缺，这些员工生病或担心上班，或被意想不到的需求淹没。到目前为止，我们的某些供应商在设备交付和其他物流方面遇到了延迟，这是由于仓库的运营能力降低和船舶积压，导致向客户发货的延迟；如果这些趋势持续下去，可能会对我们的库存产生负面影响，并推迟向客户交付，这反过来将对我们的收入和运营结果产生不利影响。如果我们的供应商不能及时提供我们需要的材料，我们不能保证我们能够以可接受的条件为我们的产品找到替代供应来源，或者根本不能。如果我们无法购买足够数量的库存，我们的业务和经营结果可能会受到实质性的不利影响。

此外，疫情已经并可能继续影响我们的总部，这是我们主要的企业办公室、销售和营销中心，也影响了我们的微型工厂，包括工厂关闭、工作时间减少和其他社会距离努力的影响。例如，如果我们在与制造、采购、供应链和研发等关键职能相关的集群中工作的员工中，即使是一小部分员工的检测结果也呈阳性整个业务功能可能会暂时关闭，以确保员工的安全，业务的有效性将受到严重影响。此外，虽然伊利诺伊州和其他州已经开始放松对我们无法预测这些情况和关切是否会持续下去，或者我们今后是否会经历更严重或更频繁的中断，包括完全关闭我们的一个或多个设施。此外，由于大流行，我们鼓励所有员工

能够做到全职或兼职远程工作。广泛的远程工作安排可能会对我们的运营、我们业务计划的执行、开展我们业务所需的关键人员和其他员工的生产率和可用性以及为我们提供关键服务的第三方服务提供商产生负面影响，或者由于疫情爆发和相关政府行动需要改变我们的正常业务做法而导致运营故障。如果发生自然灾害、停电、连接问题或其他影响员工远程工作能力的事件，我们可能很难或在某些情况下不可能在很长一段时间内继续我们的业务。远程工作的增加还可能导致消费者隐私、数据安全和欺诈风险的增加，以及我们对适用的法律和监管要求的了解，以及监管机构关于对于大流行病，可能会受到法律或监管方面的挑战，特别是在监管指南因应未来事态发展而演变的情况下。

更广泛地说，疫情已经并可能继续对全球经济和金融市场产生不利影响，导致经济低迷，这可能会减少总体技术支出，并可能对我们的云制造平台和服务的需求产生不利影响。目前还不可能估计其全部影响将对我们的业务产生影响，因为影响将取决于未来的发展，这些发展具有高度的不确定性，无法预测。

在一定程度上，除了疫情对我们的业务、财务状况和经营结果产生不利影响外，它还可能增加本“风险因素”部分描述的许多其他风险，包括但不限于与我们有能力增加对现有和新客户的销售、继续履行现有合同、开发和部署新技术、扩大我们的营销能力和销售组织、产生足够的现金流来偿还我们的债务，以及遵守管理我们债务的协议中的约定有关的风险。

本年度报告中包含的市场机会估计和增长预测，包括各种制造技术和我们参与的其他市场的预期规模和增长，受到重大不确定性的影响，基于可能被证明不准确的假设和估计。我们能否服务于这一估计市场的很大一部分取决于许多因素，包括竞争限制、资本支出要求以及我们能否成功实施我们的业务战略，这一战略受到许多风险和不确定因素的影响。即使这些市场经历了本年度报告中描述的预测增长，我们的业务可能也不会以类似的速度增长，或者根本不会。我们未来的增长受到许多因素的影响，包括我们的解决方案被市场采用，这受到许多风险和不确定因素的影响。因此，本年度报告中描述的对市场规模和增长的预测和估计，包括内部产生的估计，不应被视为对我们未来增长的指示。此外，这些预测可能没有充分考虑到当前全球经济衰退的影响我们不能向你保证，这些预测不会因此受到实质性和不利的影响。

我们的财务业绩可能会受到我们在特定时期内销售的解决方案和服务组合的影响，我们的毛利率可能会因解决方案定价、制造成本和解决方案组合的变化而在不同时期波动。我们还希望继续提供各种价位的解决方案。我们某些解决方案的销售已经或预计会有比其他解决方案更高的毛利率贡献。如果我们的解决方案组合过度转向低毛利率解决方案，或者我们无法保持或提高毛利率，并且我们无法充分降低与这些解决方案相关的工程、生产和其他成本，或大幅增加我们高毛利率解决方案的销售额，我们的盈利能力可能会下降。此外，新解决方案或服务的推出可能会进一步加剧由于制造业而导致的毛利润和毛利率的季度波动。和成本。与此相关的是，如果我们的解决方案组合发生变化，导致我们的生产率下降，我们的成本和利润率可能会受到负面影响。由于我们在不同时期销售解决方案的解决方案、渠道或地理区域的组合的影响，我们可能会经历毛利率或运营收入或亏损的显著季度波动。

我们未来的业绩取决于我们的管理团队、创始人和其他关键员工的持续服务和贡献，尤其是我们的和首席执行官Lou Rassey，执行我们的业务计划，并寻找和追求新的机会和解决方案创新。

我们成功实施增长战略的能力还将取决于我们吸引、激励和留住现有和新员工的能力。在先进制造业，尤其是在大芝加哥地区，我们面临着对合格高级管理人员和其他关键人员(包括科学、技术、制造、工程、财务和销售人员)的激烈竞争。我们的工作人员一般都是在这意味着他们可以随时终止与我们的雇佣关系。不能保证我们将来能够留住现有的关键人员或吸引新的人员加入我们的组织。我们对这些员工的一些竞争对手拥有更多的资源和更多的经验，这使得我们很难成功竞争关键人才。这些压力可能导致成本增加，以便提供有竞争力的薪酬方案来吸引和留住关键人员。此外，新员工的工作效率可能不会像我们预期的那样高，因为我们可能会在将他们充分融入我们的劳动力和文化方面面临挑战。如果我们不能为我们的研发活动吸引和留住足够合格的技术员工，以及经验丰富的销售和营销人员，我们可能无法开发新的解决方案并将其商业化，并对现有解决方案进行增强。

我们的成功在一定程度上还取决于客户广泛采用我们的云制造平台作为传统通信方法的替代方案，例如电话和通讯。目前，我们的客户通过我们的云制造平台和传统的沟通方式与我们互动，例如电子邮件、电话和与我们的客户经理进行沟通。现有和潜在客户可能需要进一步了解在线平台的价值，特别是我们的云制造平台，以及如何将它们整合到当前的运营中。对我们的平台如何运作缺乏培训可能会导致客户更喜欢更传统的沟通方式，或者难以将我们的平台整合到他们的业务中。因此，我们的云制造平台的采用可能比我们预期的要慢。为了达到我们预测的盈利水平，我们的客户将需要继续采用我们的云制造平台，以降低我们为客户服务的成本。如果我们无法推动采用我们的云制造平台，而客户更愿意依赖传统的通信方式，我们可能会经历比预期更慢的增长，我们的盈利能力将受到损害。

制造缺陷或质量控制问题的风险通常较高，无论是由我们还是第三方制造商生产的新产品、从一个制造商过渡到另一个制造商的产品，特别是如果制造是从我们过去没有合作过的制造商过渡或开始的，以及从一个制造设施转移到另一个制造设施的产品。不能保证我们和我们的第三方制造商能够按时推出新产品，将现有产品的制造转移到新的制造商，将我们的制造能力转移到新的地点，或者转移到任何额外材料的制造没有制造缺陷。无法以商业上可接受的成本生产出符合规格、数量和成本的产品和组件将产生负面影响，并可能对我们的品牌、业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响。

外包制造一直是并将继续是我们业务的重要组成部分。因此，我们预计将继续面临与产品制造和供应相关的各种风险，包括：

截至2021年12月31日，我们约有325名员工。各种国家、联邦和州劳动法规范着我们与员工的关系，并影响我们的运营成本。这些法律包括将员工分类为豁免或最低工资要求、失业税率、工人补偿率、加班、家庭假、反歧视法、安全标准、工资税、雇佣协议、公民身份要求和其他工资和福利要求由于我们员工的薪酬可能与适用的最低工资有关，因此进一步提高最低工资可能会增加我们的劳动力成本。员工可能会根据国家、联邦或州法律向我们提出索赔，这可能会导致巨额费用。重大的额外政府法规可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生重大影响。

我们一般会进入与我们的员工签订协议。这些协议禁止我们的员工在停止为我们工作后的有限时间内与我们直接竞争或为我们的竞争对手或客户工作。我们可能无法根据我们员工工作所在司法管辖区的现行或未来法律执行这些协议，而且我们可能很难限制我们的竞争对手受益于我们的前员工或顾问在为我们工作期间发展起来的专业知识。例如，在我们大多数员工所在的伊利诺伊州，适用的法律强加了许多要求才能进入有效的协议。

来满足他们的设计需求。如果我们的云制造平台失败，我们可能会面临运营结果、财务状况和商业声誉的不利后果。此外，在在大流行期间，我们很大一部分员工都是远程工作，这使我们更加依赖潜在的易受攻击的通信系统，并使我们更容易受到网络攻击。

我们的业务、品牌、声誉以及吸引和留住客户的能力取决于我们软件解决方案的令人满意的性能、可靠性和可用性，而这又取决于互联网和我们的第三方服务提供商的可用性。例如，我们将我们的软件托管外包给我们的托管提供商Amazon Web Services(“AWS”)。我们的主机提供商运行我们的解决方案所依赖的自己的平台，因此，我们很容易受到主机提供商级别的服务中断的影响。我们不控制AWS的任何数据中心托管设施的运行，这些设施可能会受到地震、洪水、火灾、断电、电信故障、恐怖袭击和类似事件的破坏或中断。它们还可能由于系统故障、计算机病毒、软件错误或受到计算机硬件和软件安全的破坏而受到中断，蓄意破坏、故意破坏和类似的不当行为。虽然我们依赖与托管提供商的服务级别协议，但如果他们没有正确维护其基础设施或导致计划外停机，我们的客户可能会遇到性能问题或意外中断，我们可能无法满足与客户的服务级别协议条款。我们已经经历过，并预计在未来，由于各种因素，包括基础设施变化、人为或软件错误、网站托管中断和容量限制，我们可能会在服务和可用性方面不时遇到中断、延误和中断。

如果我们的任何供应商在运营中遇到延误、中断或质量控制问题，包括由于如果发生疫情，或者如果主要第三方供应商不与我们续签协议，我们的运营可能会严重中断，我们的产品发货可能会延迟。获得新供应商的资格并开始批量生产既昂贵又耗时。确保供应商有资格按照我们的标准生产我们的产品是非常耗时的。此外，不能保证供应商能够按照我们所要求的数量和质量来生产我们的产品。如果供应商无法做到这些，我们可能不得不将产品的生产转移到新的或现有的第三方供应商，这将需要付出巨大的努力，我们的品牌、业务、运营结果和财务状况可能会受到实质性的不利影响。最后，如果生产高度特定产品的供应商更改其材料或无法满足我们的生产需求，可能会导致规格更改、交货期延长或取消该产品。

我们通常根据内部预测以及第三方提供给我们的原材料、组件、组件和成品的可用性来组装我们的系统和部件，这些都受不同交货期的影响。如果某些供应商决定停止生产我们使用的组件、组件或原材料，供应的意外变化或意外的供应限制可能会导致销售延迟或损失、生产或相关成本增加，从而降低利润率，并损害我们的声誉。如果我们无法为特定的组件、材料或化合物找到合适的供应商，我们可能被要求修改现有的产品或我们提供以适应替代成分、材料或化合物。虽然我们监控与我们的采购相关的内部风险(特别是与原材料有关的风险)，但不能保证在我们突然意外失去供应的情况下，能够充分保护我们。

重大地震、火灾、海啸、飓风、龙卷风或其他灾难，如大洪水、季节性风暴、核事件或恐怖袭击，影响我们的设施或其所在地区，或影响我们的客户、供应商或履行中心的运营，可能会严重扰乱我们或他们的运营，并在维修、重建或更换我们或他们受损的制造设施所需的时间内，延误或阻止产品发货或安装。这些拖延可能会耗时很长，代价也很高。如果我们的任何设施或我们供应商、第三方物流提供商或客户的设施受到此类灾难的负面影响，我们先进制造机器的生产、发货和安装可能会延迟，这可能会影响我们确认与该先进制造机器销售相关的收入的期限。此外，客户可以推迟购买我们的产品，直到运营恢复正常。即使我们能够对灾难做出快速反应，灾难的持续影响也可能给我们的业务运营带来不确定性。此外，对恐怖主义、恐怖袭击的影响、政治动荡、劳工罢工、战争或流行病或大流行性疾病(包括冠状病毒病的爆发)的关注可能会对我们的运营和销售产生负面影响。

我们的产品发货给外国客户和/或可能受到目的地国家施加的关税和其他限制。当我们从外国供应商采购设备和材料时，我们可能需要支付进口税并遵守CBP施加的规定。美国和外国的关税税率和进口限制可能会不时发生变化，这可能会对我们的全球业务产生不利影响，例如，降低我们产品在国外市场的价格竞争力和/或增加我们的制造成本。

例如，美国和中国之间持续发生贸易战的可能性可能会影响我们产品中使用的原材料、成品或零部件的成本。美国社会、政治、监管和经济条件的其他变化，或者管理对外贸易、制造业、发展和投资的法律和政策的其他变化也可能对我们的业务产生不利影响。特别是，2016年6月23日，英国举行了全民公投，多数合格选民投票决定脱离欧盟，即通常所说的英国脱欧。根据《欧盟条约》第50条，英国于2020年1月31日停止为欧盟成员国。实施期从2020年2月1日开始，一直持续到2020年12月31日，在此期间，英国继续遵守欧盟的所有规则，英国的贸易关系保持不变。英国和欧盟签署了一项贸易与合作协定，简称TCA，于2021年5月1日生效。这份协议提供了英国和欧盟未来关系的某些方面的细节，但仍有许多不确定性，TCA将如何在实践中生效仍是一个很大的未知数。此外，还有其他国家可能决定退出欧盟的风险。这种围绕这一过渡的不确定性可能会对全球经济状况和全球金融市场的稳定产生影响，进而可能对我们的业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响。如果全球经济状况长期不稳定，或者如果欧洲经济经历进一步的破坏，我们的运营结果可能会受到不利影响。

作为美国政府的承包商和分包商，我们受到各种法律和法规的约束，这些法律和法规比适用于承包商，包括全面规范美国政府合同的形成、管理和履行的《联邦采购条例》及其附录，以及要求某些认证和披露的《谈判真实性法案》和其他各种法律。除其他外，这些法律法规包括：

我们提供的产品有时用于潜在危险或关键应用，如飞机、医疗设备或机动车辆的装配部件。销售我们的产品和提供相关服务，特别是向上述行业的客户销售，可能会使我们面临因使用这些产品而可能导致的财产损失和人身伤害或死亡的索赔零件。虽然到目前为止，我们还没有遇到过任何此类索赔，但我们提供的产品中的实际或声称的缺陷可能会导致我们在主张潜在巨额索赔的诉讼中被列为被告。如果我们销售、生产或维修的飞机、医疗或车辆部件、部件或配件或任何其他航空、医疗或车辆产品由于我们的过错而全部或部分发生故障，或者如果我们为其提供服务或安装了其部件的飞机或汽车坠毁，并且原因可能与这些部件有关或无法确定，则我们可能会承担重大责任，并面临对我们声誉的重大损害。在向航空航天行业的客户销售我们的产品时，也会出现类似的风险，因为这些产品生产的部件不能正常运行，并对损害负责。我们的商业合同通常包含责任限制，我们承保的责任保险金额，我们认为足以满足我们的风险敞口，并与行业规范相称。虽然我们打算随着业务的持续增长而监控我们的保险覆盖范围，但未来可能会出现索赔，并且保险覆盖范围可能不足以或不能在任何情况下保护我们合并后的公司。此外，我们可能无法在未来以可接受的成本为我们的业务维持足够的保险范围。对我们的任何责任索赔，如果没有得到足够的保险，都可能对我们的综合经营业绩和财务状况产生不利影响。最后，任何针对我们的责任索赔都可能对我们的品牌、声誉造成损害，并对我们的业务造成不利影响。

我们还受到世界各国政府实施的各种贸易限制，包括贸易和经济制裁以及出口管制，这些政府对我们的业务有管辖权。例如，根据外国资产管制办公室和美国商务部实施的贸易制裁，我们被禁止从事涉及某些人和某些指定国家或地区的交易，包括古巴、伊朗、叙利亚、朝鲜、俄罗斯和乌克兰克里米亚地区。此外，我们的产品受到出口法规的约束，这可能涉及很长的合规时间，并可能增加我们产品的额外管理成本。近年来，美国政府重新把重点放在出口问题上。例如，2018年《出口管制改革法》及其监管指导对某些“新兴和基础技术”的出口实施了额外的管制，并可能导致进一步的额外管制。我们目前和未来的产品可能会受到这些更严格的法规的约束，这可能会增加我们的合规成本。例如，最近对美国出口管理条例(EAR)的修正增加了对某些“军品”出口的限制和“军事”中国、俄罗斯或委内瑞拉的某些人，这要求我们对客户进行尽职调查并在这些国家寻找潜在的军事联系。

因使用我们的系统和附带材料而产生的损失在我们的设施内发生的事故或其他事件，或涉及我们的人员或运营的事故或其他事件，可能会导致向我们索赔。如果由于环境或其他法律或法院命令，我们被发现对据称是由我们造成的或在我们的场所发生的环境损害负有经济责任，我们可能被要求支付巨额金钱损失或承担昂贵的补救义务。如果我们的业务未能遵守此类法律或法规，我们可能会受到罚款和其他民事、行政或刑事制裁，包括吊销继续我们的业务活动所需的许可证和执照，或者可能被要求支付巨额支出以实现合规。此外，我们可能被要求就第三方索赔支付损害赔偿或民事判决，包括与人身伤害(包括暴露于我们产生、使用、储存、处理、运输、制造或处置的危险物质)、财产损失或贡献索赔有关的索赔。一些环境法允许对补救费用承担严格的、连带的和连带的责任，而不考虑过错。根据这样的法律，我们可能会被确定为潜在的责任方。在这种情况下，我们可能产生的任何费用，包括罚款或损害赔偿，都可能大大超过我们为此类损失提供的任何保险。这些事件中的任何一项，无论是单独发生还是合并发生，都可能对我们的业务、财务状况和经营结果产生重大不利影响，并可能对我们的声誉造成不利影响。

此外，我们在欧盟和英国都有客户。因此，我们受《一般数据保护条例(EU)2016/679》(以下简称《GDPR》)、相关成员国实施法规以及英国《2018年数据保护法》(统称《欧洲数据保护法》)的约束。欧洲数据保护法规定了个人数据的控制者和处理者的义务，同时确立了个人关于其个人数据的权利。欧洲数据保护法在适用方面也明确具有治外法权，可能会影响我们在欧盟和英国以外司法管辖区的商业活动。此外，欧洲数据保护法对将个人数据转移到欧盟以外的国家实施了严格的规则，这些国家不能确保足够的保护水平，如美国。除非实施了GDPR规定的适当保障措施，如标准合同条款(SCC)或具有约束力的公司规则，否则禁止此类转让。欧洲联盟法院(“CJEU”)最近认为，需要对这些转让进行分析确保数据进口商所在地的司法管辖区符合欧盟数据保护标准。在CJEU案件之后，欧洲监管机构最近发布了指导意见，该案件对向欧盟以外转移数据施加了重大的新的尽职调查要求。遵守这一指导方针现在和将来都将是昂贵和耗时的，并可能最终阻止我们将个人数据转移到欧盟以外的地区，这将导致严重的业务中断。GDPR对违规行为实施制裁，最高可达2000万欧元和全球年总收入的4%，使个人能够要求对违规行为进行损害赔偿，并引入组织代表数据主体提出索赔。

我们的成功在一定程度上取决于保护我们的专有信息和技术。我们的知识产权组合主要包括专利申请、注册和未注册商标、未注册版权、域名、和商业机密。我们可能在充分保护我们的知识产权方面不成功。

我们的商业秘密，和其他未注册的专有权利是我们知识产权组合的一个关键方面。虽然我们采取合理步骤保护我们的商业秘密和机密信息，并签订旨在保护此类权利的保密和发明转让协议，但此类协议可能难以执行且成本高昂，或者如果违反，可能无法提供足够的补救措施，而且我们可能尚未与所有相关方签订此类协议。此类协议可能被违反，商业秘密或机密信息可能被故意或无意地泄露，包括可能离开我们公司并加入我们竞争对手的员工，或者我们的竞争对手或其他方可能通过其他方式了解到这些信息。此外，某些未经授权使用我们的知识产权的行为可能不会被发现，或者即使在检测到未经授权的使用的情况下，我们也可能面临法律或实践障碍来执行我们的合法权利。向竞争对手披露或由竞争对手独立开发我们的任何商业秘密，或其他不受专利或其他知识产权制度保护的技术，可能会实质性地减少或消除我们相对于此类竞争对手可能拥有的任何竞争优势。这种担忧可能会在与我们的系统一起使用的我们的专有材料方面表现得尤为明显。我们的部分专有材料可能不受专利保护。

我们过去和将来可能会受到侵犯或以其他方式侵犯第三方知识产权的指控。在我们的行业中，有专利、版权和其他知识产权开发和执法活动，与我们在业务中使用的先进制造技术有关。我们未来的成功在一定程度上取决于不侵犯或以其他方式侵犯他人的知识产权。我们的竞争对手或其他第三方(包括实体和专利持有公司)可能会声称我们侵犯或以其他方式侵犯了他们的知识产权，而我们可能被发现侵犯或以其他方式侵犯了这些权利。我们可能不知道其他人的知识产权可能涵盖我们当前或未来的部分或全部技术，或者与我们的权利冲突，其他人的专利、版权和其他知识产权可能会限制我们改进我们的技术和有效竞争的能力。任何侵犯知识产权或其他侵犯知识产权的指控，即使是那些没有根据的指控，都可能：

我们的商业秘密，和其他未注册的专有权利是我们知识产权组合的一个关键方面。虽然我们采取合理步骤保护我们的商业秘密和机密信息，并签订旨在保护此类权利的保密和发明转让协议，但此类协议可能难以执行且成本高昂，或者如果违反，可能无法提供足够的补救措施，而且我们可能尚未与所有相关方签订此类协议。此类协议可能被违反，商业秘密或机密信息可能被故意或无意地泄露，包括可能离开我们公司并加入我们竞争对手的员工，或者我们的竞争对手或其他方可能通过其他方式了解到这些信息。向竞争对手披露或由竞争对手独立开发我们的任何商业秘密，或其他不受专利或其他知识产权制度保护的技术，可能会实质性地减少或消除我们相对于此类竞争对手可能拥有的任何竞争优势。

我们的云制造平台包含获得许可的组件“开源”、“免费”或其他类似的许可证。开放源码软件通过根据一项驾照。我们目前将我们的专有软件与开源软件结合在一起，并打算在未来继续这样做。此外，我们在开源许可下提供我们的一些源代码，这可能会限制我们在源代码中保护我们的知识产权的能力，并阻止我们的竞争对手或其他人使用此类源代码。我们使用和分发开源软件可能会带来比使用第三方商业软件更大的风险，因为开源许可方通常不会就侵权索赔或代码质量提供担保或其他合同保护。此外，如果我们以某种方式将我们的专有软件与开放源码软件结合在一起，在某些开放源码许可下，我们可能被要求向第三方披露或提供我们专有软件的源代码。我们还可能面临不遵守开放源码许可条款或侵犯或挪用开放源码软件第三方知识产权的指控。这些索赔可能会导致诉讼，要求我们购买昂贵的许可证或删除软件。此外，如果我们使用的开源软件的许可条款发生变化，我们可能会被迫如果出现以下情况，我们的解决方案会产生额外的成本或停止销售我们的产品不能及时完成。尽管我们监控我们对开源软件的使用，以避免使我们的产品受到意外条件的影响，但这些许可证有可能被解读为可能对我们的产品商业化能力施加意外条件或限制的风险。我们不能保证我们以不会使我们承担责任的方式或以与我们当前的政策和程序一致的方式将开源软件纳入我们的软件中。

作为我们年度和季度经营业绩报告的一部分，我们打算公布根据公认会计准则编制的衡量标准以及财务措施，以及公认会计准则和会计准则之间的核对财政措施。对账项目调整根据公认会计原则报告的某些项目的金额，这些项目在我们公布的经营业绩中有详细描述。我们的合并财务报表本身不包含，也不会包含任何财政措施。

我们相信我们的在分析我们的运营结果时，财务指标对投资者来说是有意义的，因为这是我们的业务管理方式。5.我们股票的市场价格可能会根据未来的情况而波动如果投资者根据这些因素做出投资决定，结果会是什么财政措施。如果我们决定改变或限制使用财务指标在我们的季度收益新闻稿中，如果投资者以不同的方式分析我们的业绩，我们股票的市场价格可能会受到不利影响。

此外，任何未能准确报告和提交我们的财务措施可能会导致投资者对我们报告的财务和其他信息失去信心，这可能会对我们普通股的交易价格产生负面影响。

请参阅本报表附件99.1中的Legacy Fast Radius经审计财务报表附注162022年3月30日向美国证券交易委员会提交申请，以获取更多信息。

此外，根据美国证券交易委员会工作人员的指导，ENNV重新评估了其对关于作为ENNV首次公开发行(“ENNV IPO”或“首次公开发行”)出售单位的一部分发行的普通股可赎回股票的分类。从历史上看，我们的一部分上市股票被归类为永久股权，以保持有形净资产超过5,000,000美元，这是因为ENNV只有在其有形净资产至少为5,000,001美元的情况下才会完成其初始业务合并。根据这种重新评估，新奥能源管理层确定，公开发行的股票包括某些条款，这些条款要求将公开发行的股票归类为临时股本，而不考虑完成新奥能源初始业务合并所需的最低有形资产净值。新奥集团管理和审计委员会得出结论，鉴于这一变化，重述新奥集团先前发布的截至2021年2月11日的财务报表是合适的，如新奥集团于2021年5月24日提交给美国证券交易委员会的未经审计的10-Q表季度报告的未经审计简明财务报表附注、新奥集团截至2021年3月31日及截至2021年3月31日的未经审计的财务报表包括在新奥集团于2021年5月24日提交给美国证券交易委员会的10-Q表季度报告以及新奥集团截至及截至6月30日的未经审计的财务报表中所述。2021年包括在新奥能源于2021年8月20日提交给美国证券交易委员会的Form 10-Q季度报告中。

根据《就业法案》的定义，我们是一家“新兴成长型公司”。作为一家新兴成长型公司，我们可能会遵循降低的披露要求，而不必像非新兴成长型公司的上市公司那样进行所有披露。我们将一直是一家新兴成长型公司，直至(A)财政年度的最后一天，我们的年度总收入为10.7亿美元或更多；(B)我们首次公开募股完成五周年后的财政年度的最后一天；(C)我们在之前三年中发行了10多亿美元不可转换债券的日期；或(D)根据美国证券交易委员会规则我们被视为大型加速申报公司的日期，这意味着我们持有的普通股的市值截至前一年6月30日超过7亿美元。只要我们仍然是一家新兴成长型公司，我们就被允许并打算依赖于适用于其他非新兴成长型公司的上市公司的某些披露要求的豁免。这些豁免包括：

在2017年12月31日之后至2021年1月1日之前的纳税年度中发生的联邦NOL可以结转到此类亏损之前的五个纳税年度中的每个纳税年度，而2020年12月31日之后开始的纳税年度中产生的NOL可能不会结转。由于我们在前几年没有应税收入，我们预计不会计入任何净运营亏损。此外，在2017年12月31日之后的纳税年度中产生的联邦NOL可以无限期结转，但在2020年12月31日之后的纳税年度中，此类联邦NOL的扣除额可能限制在我们每年应纳税所得额的80%。我们的NOL结转受到美国国税局和州税务当局的审查和可能的调整。此外，一般而言，根据《守则》第382条和第383条的规定，公司发生“所有权变更”后，其利用其资产的能力受到限制。为抵销未来应纳税所得额或税额的零或税收抵免。就这些目的而言，所有权变更通常发生在一个或多个股东或持有公司股票至少5%的股东团体的总股票所有权在规定的测试期内比其最低所有权百分比增加50个百分点以上的情况下。我们现有的NOL或信贷可能会受到之前所有权变更所产生的限制，如果我们经历了与业务合并相关的所有权变更，或在业务合并后进行所有权变更，我们使用NOL或信贷的能力可能会受到守则第382和383条的进一步限制。此外，未来我们股票所有权的变化，其中许多不是我们所能控制的，可能会导致根据守则第382和383条的所有权变化。根据州法律，我们的NOL或信用也可能受损。因此，我们可能无法使用我们的NOL或信用的实质性部分。如果我们确定发生了所有权变更，并且我们使用我们历史上的NOL或信用的能力受到实质性限制，这种限制可能会导致我们未来的纳税义务增加，我们未来的现金流可能会受到不利影响。守则第382和383节将适用于所有净营业亏损和税收抵免结转，无论结转期是否不确定。由于最终实现这些资产未来收益的不确定性，我们已经记录了与我们的NOL和其他递延税项资产相关的全额估值准备金。

我们证券的交易价格可能会随着各种因素的变化而波动，并受到广泛波动的影响，其中一些因素是我们无法控制的。股票市场最近经历了极端的波动。这种波动往往与特定公司的经营业绩无关或不成比例。由于许多因素，例如“及以下事项：

我们有能力在可行使后和到期前的任何时间赎回已发行的认股权证，每份认股权证的价格为0.01美元，前提是普通股的最后报告销售价格在30个交易日内的任何20个交易日等于或超过每股18.00美元。于本公司向认股权证持有人发出赎回通知日期前第三个交易日止。如果认股权证可由我们赎回，我们可以行使赎回权，即使我们无法根据所有适用的州证券法登记标的证券或使其符合出售资格。赎回未赎回认股权证可能迫使持有人(I)在可能对持有人不利的情况下行使其认股权证并为此支付行使价，(Ii)在持有人可能希望持有其认股权证时以当时的市价出售其认股权证，或(Iii)接受名义赎回价格，而在要求赎回未赎回认股权证时，名义赎回价格可能会大幅低于认股权证的市值。任何私人配售认股权证，只要由其初始购买者或其获准受让人持有，本公司将不会赎回。

我们打算在表格中向美国证券交易委员会提交注册声明根据我们的Fast Radius，Inc.2022股权激励计划(“激励计划”)，登记我们已发行或预留发行的普通股股票。在归属条件得到满足和锁定协议到期后，在表格登记声明中登记的股份将立即在公开市场上转售，不受限制。未来，我们还可能根据包括收购在内的各种交易，增发普通股或可转换为我们普通股的证券。我们发行额外的普通股或可转换为我们普通股的证券将稀释您对我们的所有权，而在公开市场出售大量此类股票可能会对我们普通股的现行市场价格产生不利影响。

此外，根据激励计划和Fast Radius，Inc.2022员工购股计划(“ESPP”)为未来发行预留的普通股股票一旦发行，将有资格在公开市场出售，但须遵守与各种归属协议有关的条款。在某些情况下，根据规则第144条适用于关联公司的销售数量和方式的限制。根据激励计划和ESPP为未来发行预留的股份数量等于(I)截至成交时在完全稀释基础上确定的我们普通股总数的10%，计算包括根据激励计划最初可供发行的股票数量，但不包括根据ESPP最初可供发行的股票数量，(Ii)2022年4月1日的初始增加，相当于截至成交之日我们普通股已发行和已发行股票总数的5%，以及(Iii)从1月1日开始的每个日历年度的第一天开始的九年内每年增加，于2023年至2031年1月1日止，相当于(A)上一历年最后一日已发行及已发行普通股总股数的5%及(B)本公司董事会所决定的较少股数两者中较少者。根据奖励计划授予的奖励股票期权(“ISO”)的行使，我们普通股的最大发行数量将等于52,500,000股。我们希望在表格中提交一份或多份注册声明根据证券法，登记我们普通股的股票或根据我们的股权激励计划发行的普通股可转换或可交换的证券。任何该等表格登记声明自申请之日起自动生效。因此，根据该等登记声明登记的股份将可在公开市场出售。

我们无法控制的内外因素随时都可能出现。由于这些因素，我们可能被要求减记资产，重组我们的业务，或产生减值或其他可能导致亏损的费用。可能会出现意想不到的风险，以前已知的风险可能会以与我们的初步风险分析不一致的方式出现。即使这些指控可能是由于这些项目不会对我们的流动性产生直接影响，我们的经营业绩将报告此类费用，这可能会导致市场对我们证券的负面看法。此外，这种性质的费用可能会导致我们无法以优惠条款或根本不能获得未来的融资。

此外，作为一家上市公司，我们将被要求根据萨班斯-奥克斯利法案第404条记录和测试我们对财务报告的内部控制，以便我们的管理层可以证明我们对财务报告的内部控制的有效性。有关我们遵守《萨班斯-奥克斯利法案》的风险和不确定性的更多信息，请参见 ” and “ ”

这些条款单独或一起可能会推迟或阻止敌意收购、控制权变更或我们管理层的变动。作为一家特拉华州公司，我们还必须遵守特拉华州法律的条款，包括DGCL第203条，该条款禁止有利害关系的股东，如持有我们已发行普通股15%以上的某些股东，从事某些企业合并，除非(I)在该股东成为利益股东之前，董事会批准了导致该股东成为利益股东的交易，(Ii)在导致该股东成为利益股东的交易完成后，该股东拥有至少85%的普通股，或(Iii)在董事会批准后，该企业合并获得至少85%的股东的批准。在年度股东大会或特别股东大会上未被该利益相关股东持有的已发行普通股。

我们的公司总部位于我们在伊利诺伊州芝加哥租赁的大约17,500平方英尺的设施内。我们这个设施的租约是按月出租的。我们还在伊利诺伊州、肯塔基州、佐治亚州和新加坡租赁了更多设施，如下所述。2021年11月，我们在芝加哥签订了一项新的销售和运营协议。我们有权在2022年12月与UPS在肯塔基州路易斯维尔的Worldport工厂续签12个月的租约。我们相信我们的设施至少能满足我们的需要我们正在积极构建我们的微型工厂扩张路线图。当我们需要更多空间进行扩建时，我们相信我们将能够以商业合理的条件获得更多空间。

纳斯达克，代码分别为“FSRD”和“FSRDW”，公司的所有单位被分成(I)一股普通股和(1/4)一份权证，并停止交易。

同样在2021年7月18日，我们与ENNV Holdings，LLC(“发起人”)和GSAM就远期购买协议签订了一份附函，根据该协议，GSAM不可撤销地同意向我们购买，我们同意向GSAM发行并出售2500万美元(25,000,000美元)的单位(“远期购买单位”)，每个单位包括一股我们的普通股和一份可赎回认股权证(“远期认购权证”)，每份可赎回认股权证可予行使，以每股11.50美元的行使价购买一股普通股，而每股远期购买单位的价格为10.00美元，基本上与收市同时进行。于2022年1月20日，本公司、保荐人及GSAM就远期购买协议订立附函(“附函”)，根据该附函，若GSAM收购本公司普通股的任何股份

(I)在2022年1月20日或该日后但在下午4时前于纽约时间2022年1月25日(下称“截止时间”)，吾等并无根据吾等于截止时间当日或之后但于2022年2月1日之前赎回普通股的组织文件(“赎回”)或(Ii)于截止时间当日或之后但于2022年2月1日之前赎回普通股的组织文件，就赎回该等股份行使任何权利，并提交令吾等合理地信纳的证据，证明(A)从其购入该等股份的股东在收购前已就赎回事宜有效地选择赎回该等股份，及(B)该股东或GSAM(视何者适用而定)在截止日期前，有效地撤销了与赎回相关的赎回该等股份的选择(第(I)及(Ii)款所述的普通股股份，即“合资格股份”)，而在每种情况下，该等合资格股份均未于截止日期前转让，则该等合资格股份将为根据远期购买协议，GSAM有义务购买的远期购买单位的数量将减少股份。尽管GSAM根据远期购买协议有责任购买的远期购买单位数目有所减少，但于完成出售该等远期购买单位后，新奥集团向GSAM发行了多份可赎回认股权证，每份可行使的认股权证可按每股11.50美元的行使价购买一股普通股，该等认股权证的条款与吾等的认股权证(“额外认股权证”)相同，令GSAM总共收到625,000份远期买入权证及额外认股权证。2022年1月27日，GSAM向我们提交了一份通知，称其已收购2375,000股份。本公司在业务合并于结算日结束的同时，发行125,000个预购单位。

除在本公司首次公开招股(“ENNV首次公开招股”或“首次公开招股”)后寻求业务合并外，吾等并无从事任何业务，亦无于合并前产生任何收入。从2020年10月29日(成立)到2021年12月31日，我们唯一的活动是组织活动、完成ENNV IPO和评估可能的业务合并。在业务合并完成之前，我们预计不会产生任何营业收入。我们预计将产生来自ENNV IPO并存入我们信托账户的收益的利息收入形式的收入。作为一家上市公司，我们产生了费用(法律、财务报告、会计和审计合规)，以及尽职调查费用。

我们没有任何东西截至2021年12月31日的床单安排。

关于执行合并协议，本公司与PIPE投资者订立认购协议，据此，PIPE投资者同意认购及购买，而本公司同意向PIPE投资者发行及出售合共7,500,000股A类普通股(其中1,000,000股已以PIPE投资者的身份发行及出售予保荐人)，收购价为每股10.00美元，或合共75,000,000美元。认购协议规定购买ENNV A类普通股，但A类普通股最初在ENNV首次公开募股中作为ENNV单位的组成部分以每单位10.00美元的价格出售。ENNV单位由一股A类普通股和一份ENNV搜查令。截至2022年1月5日，新奥能源单位在纳斯达克的收盘价为每股10.05美元，A类普通股的收盘价为每股9.89美元。

于2021年1月24日，吾等与GSAM订立远期购买协议(经日期为2021年1月31日的远期购买协议第一修正案修订)，根据该协议，GSAM承诺就ENNV的初步业务合并购买总计最多5,000,000个远期购买单位。于执行合并协议的同时，新奥集团、保荐人及GSAM订立附函，据此，GSAM不可撤销地同意向新奥集团购买，而新奥集团同意向GSAM发行及出售2,500,000个远期购买单位，每个单位包括一份远期购买股份及一份远期认购权证，价格为每个远期购买单位10.00美元，或合共25,000,000美元，私募将于业务合并完成的同时完成。每份完整的远期购买认股权证可按每股11.50美元的行使价购买一股普通股。远期购买协议包括一项义务，即如果GSAM在提供或拒绝同意ENNV的初始业务合并时，其拥有的ENNV A类普通股的数量少于其在ENNV IPO结束时购买的公开股票数量，则GSAM将没收其从保荐人那里获得的与ENNV IPO相关的某些ENNV B类普通股。根据附函，ENNV和保荐人放弃了GSAM与业务合并相关的没收ENNV B类普通股的潜在义务。

保荐人及GSAM于2022年1月20日订立附函，根据附函，如GSAM于2022年1月20日或之后但于截止时间前收购任何普通股，且并无行使任何与赎回有关的权利，或(Ii)于截止时间当日或之后但于2022年2月1日之前赎回该等股份，并提交合理证据令ENNV信纳(A)在收购前已就赎回事宜有效地选择赎回该等股份，及(B)该股东或GSAM(视何者适用而定)在交易结束前已有效地撤销了与赎回相关的赎回该等股份的选择，且在每一种情况下，在截止日期前没有转让该等合资格股份，则该等合资格股份将为根据远期采购协议，GSAM有义务购买的远期采购单位的数量将减少尽管GSAM根据远期购买协议须购买的远期购买单位数目有所减少，但于完成出售该等远期购买单位后，新奥集团向GSAM发行了多份可赎回认股权证，每份可赎回认股权证可按每股11.50美元的行使价购买一股新奥集团A类普通股，这些认股权证的条款与新奥集团的认股权证相同，令新奥集团共收到625,000份远期买入权证及额外认股权证。2022年1月27日，GSAM向ENNV递交了一份通知，称其已收购2375,000股份。本公司在业务合并于结算日结束的同时，发行125,000个预购单位。

我们根据对财务会计准则委员会(“FASB”)会计准则编纂(“ASC”)480区分负债与权益(“ASC 480”)及ASC 815衍生工具与对冲(“ASC 815”)中特定条款及适用权威指引的评估，将ENNV认股权证及远期购买协议列为权益分类或负债分类工具。评估考虑ENNV认股权证及远期购买协议是否根据ASC 480作为独立金融工具，是否符合ASC 480对负债的定义，以及ENNV认股权证及远期购买协议是否符合ASC 815有关权益分类的所有要求，包括ENNV认股权证及远期购买协议是否与ENNV普通股股份挂钩，以及ENNV认股权证及远期购买协议持有人是否可能在吾等无法控制的情况下要求“现金净额结算”，以及权益分类的其他条件。这项评估需要使用专业判断，于发行ENNV认股权证及订立远期购买协议时进行，并在ENNV认股权证尚未完成及远期购买协议生效的每个随后季度结束日期进行。对于符合所有股权分类标准的已发行或修改的ENNV权证和远期购买协议，此类权证和远期购买协议必须记录为额外的发行时的资本。对于不符合所有股权分类标准的已发行或经修订的权证，以及不符合所有股权分类标准的远期购买协议，该等认股权证及远期购买协议须于发行当日及其后的每个资产负债表日按其初始公平价值入账为负债。负债分类认股权证或远期购买协议的估计公允价值变动确认为营业报表的损益。

我们根据ASC中包含的指导，对ENNV认股权证和远期购买协议进行核算根据该条款，ENNV认股权证和远期购买协议不符合股权处理标准，必须作为负债入账。

因此，吾等将ENNV认股权证及远期购买协议按其公允价值归类为负债，并于各报告期将该等认股权证及远期购买协议调整至公允价值。这项责任须受于每个资产负债表日期，直至行使，而公允价值的任何变动均在我们的综合经营报表中确认。

如先前在本报告中关于2022年2月7日，公司与美国证券交易委员会签订协议，2022年2月2日，公司召开公司股东特别大会。在特别大会上，本公司股东审议并通过了合并协议等事项。在特别会议之前，31,512,573股普通股的持有人行使了赎回权

他们的股份以现金换取，赎回价格约为每股10.01美元，总赎回金额约为3.154亿美元。“)。赎回与业务合并的结束同时发生。

2020年8月，FASB发布了最新会计准则(ASU)债务--可转换债务和其他备选方案(小主题和衍生工具和套期保值--实体自有权益的合同(小主题 (“ASU 简化某些金融工具的会计处理。ASU取消了目前只需要将受益转换和现金转换功能与可转换工具分开的模式，并简化了与实体自有股权中的合同的股权分类有关的衍生品范围例外指导。新标准还对可转换债务和独立工具引入了额外的披露，这些工具与实体自己的股本挂钩并以其结算。ASU修改稀释后的每股收益指引，包括要求使用适用于所有可兑换票据的方法。ASU在2023年12月15日之后的财政年度内有效，应

在完全或修改的追溯基础上应用，允许从2021年1月1日开始提前采用。ENNV目前正在评估ASU的影响(如果有的话)会对其财务状况、经营业绩或现金流产生影响。

2012年的JumpStart Our Business Startups Act(“JOBS法案”)包含了一些条款，其中包括放宽对符合条件的上市公司的某些报告要求。我们符合“新兴成长型公司”的资格，根据《就业法案》，我们可以遵守基于非上市公司生效日期的新的或修订的会计声明。我们选择推迟采用新的或修订的会计准则，因此，我们可能不会在需要采用新的或修订的会计准则的相关日期遵守这些准则。成长型公司。因此，合并财务报表可能无法与截至上市公司生效日期遵守新的或修订的会计声明的公司进行比较。

此外，我们正在评估依赖《就业法案》规定的其他减少的报告要求的好处。在符合《就业法案》规定的某些条件的情况下，如果我们选择依赖这种豁免，我们可能不会被要求(I)根据第404条就我们的财务报告内部控制制度提供审计师的证明报告，(Ii)提供可能要求的所有薪酬披露根据多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法，成长型上市公司应(Iii)遵守PCAOB可能通过的关于强制轮换审计公司的任何要求，或提供有关审计和综合财务报表(审计师讨论和分析)的补充信息的审计师报告补充要求，以及(Iv)披露某些与高管薪酬相关的项目，例如高管薪酬与业绩之间的相关性，以及CEO薪酬与员工薪酬中值的比较。这些豁免将在我们首次公开募股完成后的五年内适用，或者直到我们不再是一家“新兴成长型公司”，以较早的为准。

截至2021年12月31日，我们没有受到任何重大市场或利率风险的影响。我们在信托账户中持有的首次公开募股的净收益仅投资于期限不超过185天的美国政府证券，或符合规则规定的某些条件的货币市场基金根据投资公司法，只投资于美国政府的直接国库债务。由于这些投资的短期性质，我们相信不会有与利率风险相关的重大风险敞口。

此信息显示在本年度报告第15项之后的表格中并以引用的方式并入本文。

在本公司管理层(包括本公司主要行政人员及财务及会计主任)的监督下，本公司对截至2021年12月31日止年度的披露控制及程序的成效进行了评估，该词在规则中有所界定。和根据《交易法》。根据他们的评估，我们的管理层，包括我们的首席执行官和首席财务和会计官，得出结论，我们的披露控制和程序(如规则所定义)(E)及(E)于2021年12月31日尚未生效，这是由于我们有能力将与适用于我们的综合财务报表的金融工具有关的复杂会计准则的细微差别应用于我们的综合财务报表，并根据公认会计准则编制综合财务报表，这导致我们对财务报告的内部控制存在重大弱点。鉴于这一重大弱点，我们进行了必要的额外分析，以确保我们的合并财务报表是根据美国公认会计原则编制的。因此，管理层相信，本年度报告所包括的综合财务报表在各重大方面均公平地反映了本公司于所述期间的财务状况、经营业绩及现金流量。

本表格的年报不包括管理层对财务报告内部控制的评估报告，也不包括由于美国证券交易委员会规则为新上市公司设定的过渡期而导致的我们独立注册会计师事务所的认证报告。

鉴于上述“披露控制和程序评估”中所述的重大弱点，在完成业务合并之前，公司管理层花费了大量的精力和资源来补救和改善财务报告的内部控制。具体地说，公司管理层扩大和改进了对复杂证券和相关会计标准的审查程序，包括加强对会计文献的获取，以及改进识别就复杂会计应用向谁咨询的第三方专业人员。除本文所述外，我们对财务报告的内部控制没有变化(该术语在规则中定义和在最近一个财政季度，对我们的财务报告的内部控制产生了重大影响或合理地可能产生重大影响的财务报告。

Rassey先生曾担任首席执行官和自2017年以来一直是Legacy Fast Radius的成员。在业务合并完成后，他成为董事的一名高管和Fast Radius的高管，并于2022年3月被任命为我们的董事会主席。Rassey先生有一个他的职业生涯推动了制造业的创新，在与制造业、工业创新和竞争力相关的事务上是公认的领导者。在.之前Rassey先生在2003至2015年间是麦肯锡公司的合伙人，在那里他该公司在“制造业的未来”方面的全球研究和咨询工作。拉西帮助过《财富》100强的高管，以及政府领导制定和执行战略，以在数字工业时代竞争。他还于2016年创立，是专注于工业技术的咨询和投资公司Two Roads Group，LLC的管理成员，职业生涯的第一章是在汽车行业的工程和制造领域度过的。Rassey先生拥有麻省理工学院机械工程MBA和硕士学位，在那里他是LFM研究员，在密歇根大学迪尔伯恩分校获得硕士学位，并在圣母大学获得学士学位。

自2021年8月以来一直担任Legacy Fast Radius的首席财务官，领导所有财务运营。在加入Fast Radius之前，从2013年8月到2021年5月，甘地先生在欧文斯·康宁公司担任过多个职位，最近担任的是临时首席财务官，之前是负责企业战略、企业发展和财务规划与分析的副总裁。在此之前，甘地先生于2005年至2011年在斑马科技公司担任企业发展副总裁，负责并购、战略投资和公司战略，并作为事业部CFO领导公司新成立的RFID业务。在加入斑马之前，甘地在摩根士丹利手下从事了11年的自营交易和技术并购。他在加州大学伯克利分校获得了数学和经济学学士学位，在乔治敦大学获得了国际经济学硕士学位，并在宾夕法尼亚大学沃顿商学院获得了会计和金融工商管理硕士学位。

曾担任首席运营官，并自2017年以来一直是Legacy Fast Radius的成员。他还在2017年至2021年8月期间担任临时首席财务官。在加入Fast Radius之前，麦卡斯克是

2011年至2016年11月，担任科技营销服务公司InnerWorings(纳斯达克股票代码：INWK)北美区总裁。在加入InnerWorkings之前，McCusker先生是麦肯锡公司的副合伙人，在那里他为各种职能的技术客户提供服务。在麦肯锡之前，他曾在多家早期成长型公司担任跨职能领导职务，包括一家被财富500强零售商收购的科技企业。麦卡斯克拥有芝加哥大学的工商管理硕士学位和圣母大学的学士学位。

在业务合并完成后，已成为快半径的董事。Flanigan先生于2019年5月从领先的工程零部件制造商Leggett&Platt，Inc.(纽约证券交易所股票代码：LEG)(“Leggett”)执行副总裁兼首席财务官的职位上退休，并在该公司的董事会任职九年。弗拉尼根在2003年至2019年5月期间担任莱格特的首席财务官。他曾于2013年至2019年担任莱格特执行副总裁，2003年至2005年担任高级副总裁，1999年至2003年担任办公家具零部件集团副总裁兼总裁，并自1997年以来担任各种职务。在1997年加入Leggett之前，Flanigan先生在银行业工作了13年，其中最后10年是法国兴业银行在达拉斯的第一副总裁兼经理。Flanigan先生目前是美国最大的食品分销企业之一Performance食品集团公司(纽约证券交易所股票代码：PFGC)的董事总裁，也是主要为金融服务业提供SaaS云解决方案的Jack Henry&Associates，Inc.(纳斯达克代码：JKHY)的董事负责人。弗拉尼根拥有密苏里大学的金融和工商管理学位。

在业务合并完成后，已成为快半径的董事。科赫先生是鲍林集团董事董事总经理和mHUB产品影响基金I的管理合伙人，分别自2018年和2020年以来一直担任这两个职位。此前，他曾担任2018年1月至2018年11月，担任北美领先的自行车共享公司Motivate的董事长兼临时首席执行官，当时Lyft收购了Motivate。2012年9月至2017年8月，任芝加哥副市长。此前，科赫曾在瑞士信贷任职27年，担任过各种职务，包括全球并购业务的联席主席。科赫先生目前是芝加哥社区信托基金、mHUB、大芝加哥食品储存库、海军码头公司、芝加哥全球事务委员会、自然芝加哥委员会、南地发展局、詹姆斯·比尔德基金会和芝加哥大学法学院访问委员会的成员。他帮助开发了董事联盟，并在该联盟任教，这是一个由芝加哥大学和斯坦福大学赞助的上市公司董事培训研讨会。科赫先生在汉普郡学院获得学士学位，在芝加哥大学布斯商学院获得工商管理硕士学位，并在芝加哥大学法学院以优异的成绩获得法学博士学位。

在业务合并完成后，已成为快半径的董事。马宏升先生曾于2013年8月至2021年12月担任董事公司(纳斯达克：GRUB)首席执行官兼首席执行官，并于2015年8月至2018年1月担任公司总裁。在2013年8月之前，马宏升曾担任GRubHub Holdings的首席执行官和董事会成员。2004年。马宏升带领GRubHub控股公司完成了五轮投资，包括收购DotMenu、2013年4月与Seamless Holdings Companies合并，以及GRubHub于2014年4月进行首次公开募股。马宏升目前是芝加哥大学布斯商学院波尔斯基创业中心的顾问委员会成员。他是芝加哥NEXT组织的成员，该组织致力于推动芝加哥商界的增长和机会。马宏升拥有密歇根州立大学的学士学位，以及芝加哥大学的工商管理硕士和理学硕士学位。

Reeder先生自2020年以来一直担任公司总裁、首席执行官和公司董事会成员，在业务合并完成后，他过渡到董事公司

我们的董事会。Reeder先生是ECP的管理合伙人，并在ECP的伙伴关系委员会、投资委员会、战略委员会、运营委员会、ESG委员会和估值委员会任职。Reeder先生参与ECP及其基金的整体投资管理、战略规划和运营。他参与了公司投资活动的所有领域，特别强调发电、可再生能源和环境基础设施。里德先生领导了最近对加尔平山和目前在CalPine、Gopher、EnergySolutions、Convergent、哈特兰世代和Liberty Reccle，LP的董事会任职。在加入ECP之前，他曾在Wheelabrator、ADA Carbon Solutions、LLC、Dynegy Inc.、EquiPower Resources Corp.、BRoad River Power Holdings、LLC、CE2 Carbon Capital、LLC和Empire Gen Holdings，Inc.的董事会任职。里德曾是一个私募股权公司财团收购德克萨斯Genco，LLC的顾问，并成为管理团队的成员，直到2006年将公司出售给NRG Energy。在德克萨斯Genco，LLC时，Reeder先生是资产优化部门的负责人，负责管理其大型发电组合的电力和燃料职位。从1998年到2002年，里德先生担任能源市场董事和猎户座电力控股公司的财务经理，负责收购业务。电力营销、交易分析和执行。1996年至1998年，里德在高盛工作。Reeder先生获得了高露洁大学经济学学士学位。

在业务合并完成后成为董事会成员，并于2022年3月被任命为首席独立董事。自2014年以来，索拉罗一直是Drive Capital的普通合伙人。在加入Drive Capital之前，Solaro先生曾在谷歌担任经理，在2010年至2014年期间帮助领导了全球Android战略合作伙伴关系团队。索拉罗在谷歌任职期间，Android生态系统从几个市场上的几台设备，发展成为全球数十亿部手机上运行的世界上最主要的移动操作系统之一。在加入谷歌之前，索拉罗是一名PetWave.com，这是一家总部位于旧金山的在线兽医健康初创公司，他2007年。Solaro先生之前还曾在Technology Crossover Ventures担任技术投资者，并在高盛担任股票研究分析师，在那里他涵盖了苹果、IBM、惠普、EMC、Sun和戴尔等大型企业科技公司。索拉罗先生毕业于哥伦比亚大学，获得经济学和哲学学士学位。

在企业合并结束时成为董事会成员。齐格勒女士是芝加哥创业中心(DBA 1871)的首席执行官，这是一家为创始人和创新者提供服务的私人孵化器，自2018年4月加入1871以来一直担任这一职位。在加入1871年之前，Ziegler女士在西北大学凯洛格管理学院担任过两个不同的副院长职位。最近，齐格勒女士于2016年4月至2018年3月担任副院长兼首席创新官。在此之前，她于2011年6月至2016年4月担任学位项目副院长和学生院长。此前，齐格勒在麦肯锡公司工作了12年，在那里她是芝加哥办事处的合伙人，大部分时间都在运营和技术的交汇点为金融机构服务。齐格勒女士是芝加哥一位活跃的民间领袖，也是芝加哥科学与工业博物馆、Choose Chicago和安罗伯特·H·鲁里儿童医院的斯坦利·曼恩研究所的董事。齐格勒女士拥有哈佛商学院的MBA学位和俄亥俄州立大学的经济学学士学位。

我们的审计委员会目前由马修·弗拉尼根、尼克·索拉罗和贝齐·齐格勒组成，马修·弗拉尼根担任主席。在提交本10-K表格年度报告后，Solaro先生将由Steven Koch接替，成为审计委员会成员。规则交易所法案和纳斯达克规则规定，审计委员会必须完全由独立成员组成。马修·弗拉尼根、史蒂文·科赫、尼克·索拉罗和贝齐·齐格勒每一个人都符合根据规则在审计委员会任职的“独立董事”的定义《交易法》和《纳斯达克》规则。审计委员会的每一位成员也都符合纳斯达克上市标准的金融素养要求。此外，Matthew Flanigan有资格成为“审计委员会财务专家”，这一术语在条例第407(D)(5)项中有定义。