依据第424(B)(3)条提交
File No. 333-252569
招股说明书
兰西家居公司
42,758,692股普通股5500,000份认股权证将购买普通股
本招股说明书涉及：(1)本公司发行最多7,052,500股本公司普通股，每股面值0.0001美元(“普通股)，可在行使认股权证以每股普通股11.50美元的行使价认购普通股时发行，包括公开认股权证和最初发行给特拉华州有限责任公司Level field Capital，LLC的认股权证赞助商)，以及贝莱德股份有限公司附属公司管理的若干基金和账户，与本公司根据定向增发进行的首次公开募股同时管理(该等私募认股权证)；及(2)本招股说明书所指的出售证券持有人不时作出的要约及出售卖家持有者(I)最多41,206,192股普通股(包括行使私募认股权证后可能发行的5,500,000股普通股)及(Ii)最多5,500,000股私募认股权证。
本招股说明书向阁下提供有关该等证券的一般描述，以及吾等和出售持有人发售或出售该等证券的一般方式。吾等及出售持有人可能发售或出售的任何证券的更具体条款，可能会在招股说明书补充文件中提供，其中包括所发售证券的具体金额及价格，以及发售条款。招股说明书副刊还可以增加、更新或更改本招股说明书中包含的信息。
吾等将不会从根据本招股章程出售普通股股份或出售持有人根据本招股章程出售认股权证或根据本招股章程出售普通股股份的任何收益中收取任何款项，除非吾等在行使认股权证时所收到的款项以现金方式行使。然而，除承销折扣及佣金外，吾等将根据本招股说明书支付与若干证券销售有关的费用。
本行登记本招股章程所涵盖的证券，并不表示本行或出售持有人将发行、要约或出售任何证券(视何者适用而定)。出售持有人可以多种不同的方式及不同的价格发售及出售本招股章程所涵盖的证券。我们在题为“配送计划.”
在您投资我们的证券之前，您应该仔细阅读本招股说明书和任何招股说明书的补充或修订。
我们的普通股和公共认股权证在纳斯达克资本市场(The Standard Chartered Capital Market)进行交易。纳斯达克2022年3月28日，我们普通股的收盘价为每股8.95美元，认股权证的收盘价为每股0.25美元。
根据联邦证券法的定义，我们是一家“新兴成长型公司”，因此，在本次发行结束后的未来报告中，我们可能会选择遵守某些减少的上市公司报告要求。
投资我们的普通股和认股权证涉及风险。您应仔细考虑中所述的风险风险因素在本招股说明书第9页，以及在本招股说明书和任何适用的招股说明书附录中包含或通过引用并入的其他信息，在作出投资我们的证券的决定之前。
美国证券交易委员会或任何其他监管机构都没有批准或不批准这些证券，也没有透露本招股说明书的准确性或充分性。任何相反的陈述都是刑事犯罪。
本招股说明书的日期为2022年4月7日
目录
| 关于这份招股说明书 | 3 |
| 通过引用而并入的信息 | 4 |
| 在那里您可以找到更多信息 | 5 |
| 有关前瞻性陈述的警示说明 | 6 |
| 招股说明书摘要 | 7 |
| 危险因素 | 9 |
| 收益的使用 | 10 |
| 证券说明 | 11 |
| 卖家持有者 | 20 |
| 配送计划 | 25 |
| 法律事务 | 27 |
| 专家 | 28 |
关于这份招股说明书
本招股说明书是我们向美国证券交易委员会(SEC)提交的注册声明的一部分。美国证券交易委员会“)使用”搁置“登记程序。根据此搁置登记程序，吾等及出售持有人可不时以一项或多项要约形式发行、要约及出售本招股说明书所述证券的任何组合，并可透过标题为“配送计划“。”于行使公开认股权证及私人配售认股权证时，吾等可使用搁置登记声明发行合共7,052,500股普通股。出售持有人可使用货架登记声明，不时以下列任何方式出售最多5,500,000股私募认股权证及41,206,192股本公司普通股(包括行使私募认股权证后可能发行的5,500,000股普通股)。配送计划“出售持有人提供和出售的任何证券的更具体条款可在招股说明书附录中提供，其中描述了所发售的普通股和/或认股权证的具体金额和价格以及发售的条款。
招股说明书补充文件还可以添加、更新或更改本招股说明书中包含的信息。就本招股章程而言，本招股章程所载的任何陈述将被视为已被修改或取代，但以该招股章程所载的陈述补充修改或取代该陈述为限。任何如此修改的陈述将被视为仅经如此修改的本招股说明书的一部分，而任何如此被取代的陈述将被视为不构成本招股说明书的一部分。阁下应仔细阅读本招股章程、任何随附的招股章程副刊、本公司拟备或授权的任何自由撰写招股章程，以及本招股章程或任何随附的招股章程副刊所包含的资料，以供参考。请参阅“通过引用成立为法团“您应仅依赖本招股说明书、任何适用的招股说明书补充材料、我们准备或授权的任何相关免费编写的招股说明书或通过引用而并入本文或其中的任何后续材料。请参阅“在那里您可以找到更多信息。”
吾等及SellingHolders均未授权任何人提供任何资料或作出任何陈述，但本招股章程、任何随附的招股章程增刊或吾等拟备或授权的任何免费撰写招股章程所载的资料或陈述除外。我们和出售持有人对其他人可能向您提供的任何其他信息的可靠性不承担任何责任，也不能提供任何保证。本招股说明书仅在合法的情况下和司法管辖区内出售在此提供的证券。任何交易商、销售人员或其他人员无权提供任何信息或陈述本招股说明书、任何适用的招股说明书附录或我们准备或授权的任何相关自由撰写招股说明书中未包含的任何内容。在任何不允许要约或出售的司法管辖区，本招股说明书不是出售证券的要约，也不是在征求购买证券的要约。您应假定，本招股说明书、任何招股说明书补充文件或我们在此或其中引用的任何文件或任何自由撰写的招股说明书中的信息仅在这些文件正面的日期是准确的，无论本招股说明书或任何适用的招股说明书补充文件的交付时间，或任何证券的出售。自那时以来，我们的业务、财务状况、运营结果和前景可能发生了变化。
对于美国以外的投资者：我们和出售持有人都没有做过任何事情，允许在任何需要为此采取行动的司法管辖区(美国除外)发售或拥有或分发本招股说明书。在美国境外获得本招股说明书的人必须告知自己，并遵守与我们的证券发行和本招股说明书在美国境外的分销有关的任何限制。
本招股说明书包含本文所述部分文件中包含的某些条款的摘要，但请参考实际文件以获取完整信息。所有的摘要都被实际文件完整地限定了。本招股说明书所指的某些文件的副本已存档、将存档或将以引用方式并入，作为注册声明的证物，您可以获取这些文件的副本，如下所述您可以在哪里找到更多信息.”
除非上下文另有要求，否则提及“《公司》,” “我们,” “我们” and “我们的“请参考LandSea Home Corporation(前身为LF Capital Acquisition Corp.)。及其在业务合并(定义见下文)之后的合并子公司，以及在业务合并之前的期间的LF Capital Acquisition Corp。
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信息数据库参考文献
本注册声明包含本公司的重要业务和财务信息，这些信息未包括在本文件中或未随本文件一起提供。通过引用纳入的信息被视为本招股说明书的一部分，美国证券交易委员会允许我们通过引用纳入我们向其提交的信息，这意味着我们可以通过向您推荐这些文件来向您披露重要信息，而不必重复本招股说明书中的信息。以这种方式引用的任何信息都被视为本招股说明书的一部分。任何随后向美国证券交易委员会提交的信息将自动被视为最新信息，并将取代本招股说明书和我们向美国证券交易委员会提交的其他文件中的信息。我们以引用的方式并入：
| ● | 我们于2022年3月16日提交给美国证券交易委员会的截至2021年12月31日的财政年度的Form 10-K年度报告，经2022年3月29日提交给美国证券交易委员会的Form 10-K/A修正案1修订后(年报”); | |
| ● | 作为年报证物存档的我们证券的描述；以及 |
| ● | 我们目前关于Form 8-K的报告及其对Form 8-K/A的任何修改(如果适用)分别于2022年1月20日和2022年3月29日提交给美国证券交易委员会。 |
此外，我们还引用了本公司于2021年7月14日提交给美国美国证券交易委员会的Form 8-K/A报表第1号修正案的第99.1号和99.2号修正案，其中分别包括Vintage EState Home，LLC截至2020年12月31日的年度和截至2021年3月31日的三个月的已审计综合财务报表和未经审计的简明财务报表。
尽管有上述规定，本招股章程或任何招股章程补充资料并不包括任何现行表格8-K报告第2.02及7.01项下提供的资料，包括第9.01项下的相关证物。
我们还将根据经修订的1934年证券交易法第13(A)、13(C)、14或15(D)条向美国证券交易委员会提交的任何进一步文件通过引用纳入本招股说明书(“《交易所法案》“)(但被视为已”提交“及未向美国证券交易委员会提交的部分除外，包括根据第2.02项或第8-K表第7.01项作出的披露或其他资料)，包括在本招股说明书下的所有证券发售完成前提交的、在本招股说明书日期之后提交的所有备案文件。
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在那里你可以找到更多的信息
我们已根据修订后的1933年证券法向美国证券交易委员会提交了本注册说明书(证券法“)涵盖本招股章程及任何适用的招股章程副刊将发售及出售的普通股及认股权证。本招股说明书并不包含注册说明书中包含的所有信息，其中一些信息包含在注册说明书的证物中。此外，我们受《交易法》的信息、定期和当前报告要求的约束，并根据此要求，我们向美国证券交易委员会提交定期和当前报告、委托书和其他信息。
您可以在我们的网站www.landsehomes.com免费获取我们提交给美国证券交易委员会的10-K年度报告、10-Q季度报告、8-K当前报告、附表14A的委托书以及这些报告和声明的修正案或补充材料，或通过美国证券交易委员会的网站www.sec.gov免费获取。在我们的网站或美国证券交易委员会的网站上找到的、可以从这些网站访问的或链接到这些网站的信息不是本招股说明书的一部分，您在决定投资我们的普通股时不应依赖这些信息。
本招股说明书及任何向美国证券交易委员会提交或提供的招股说明书补充文件、定期报告及最新报告、委托书及其他资料中就任何合同、协议或其他文件的内容所作的任何陈述，均仅是实际合同、协议或其他文件的摘要。如果我们已将任何合同、文件、协议或其他文件作为证物提交给此类备案或提供，您应阅读该证物以更完整地了解所涉及的文件或事项。关于合同、协议或其他文件的每一项陈述都通过参考实际文件对其整体进行了限定。
根据书面或口头要求，吾等将免费向每位收到招股说明书副本的人士提供一份以引用方式并入本招股说明书的文件的副本(该等文件的证物除外，除非该等证物特别以引用方式并入本文件)。阁下可免费要求索取此等文件的副本，方式如下：写信、致电或向我们发送电邮，联络方式如下所述。吾等并未授权任何人向阁下提供与本招股章程所载资料不同的任何资料。因此，对于其他人可能向您提供的任何其他信息，我们不承担任何责任。阁下不应假设本招股说明书所载资料于除本招股说明书封面日期外的任何日期均属准确。
兰德西房屋公司投资者关系
纽波特中心大道660号，套房300
加利福尼亚州纽波特海滩，邮编：92660
(949) 345-8080
5
关于前瞻性陈述的建议
本招股说明书中的某些陈述或通过引用纳入本文的文件可能构成《证券法》第27A条和《交易法》第21E条所指的“前瞻性陈述”，包括但不限于我们对未来财务业绩、业务战略或对我们业务的预期。这些陈述构成预测、预测和前瞻性陈述，不是对业绩的保证。公司提醒，前瞻性陈述受许多假设、风险和不确定因素的影响，这些假设、风险和不确定因素会随着时间的推移而发生变化。“可能”、“可以”、“应该”、“将会”、“估计”、“计划”、“项目”、“预测”、“打算”、“预期”、“预期”、“相信”、“寻求”、“目标”、“看”或类似的表达可以识别前瞻性陈述。具体而言，前瞻性陈述可能包括与以下方面有关的陈述：
| ● | 公司未来的财务业绩； |
| ● | 公司产品和服务市场的变化；以及 |
| ● | 扩张计划和机遇。 |
这些前瞻性表述基于截至本招股说明书或本文引用文件之日所掌握的信息，以及我们管理层当前的预期、预测和假设，涉及许多判断、风险和不确定因素，可能会导致实际结果或业绩与这些前瞻性表述明示或暗示的内容大不相同。这些风险和不确定因素包括但不限于所描述的那些因素。风险因素“在本招股说明书、任何招股说明书副刊和以引用方式并入本文或其中的任何文件中，以及：
| ● | 住宅建筑业是周期性的，总体和当地经济状况的不利变化可能会减少对住宅的需求，因此可能对本公司产生重大不利影响； |
| ● | 如果公司不能成功和及时地发展社区，其收入、财务状况和经营业绩可能会受到不利影响； |
| ● | 如果当前市场的住宅建筑业出现下滑，任何地理上的集中都可能对公司产生实质性的不利影响； |
| ● | 由于房屋的流动性相对较差，公司在应对不断变化的经济、金融和投资条件时，以合理价格迅速出售一处或多处房产的能力可能会受到限制，并可能被迫长期持有非创收房产； |
| ● | 本公司依赖第三方供应商和漫长的供应链，如果未能确定和发展与足够数量的合格供应商的关系，或者如果供应链出现重大中断，本公司及时和有效地获取符合其质量标准的原材料的能力可能受到不利影响；以及 |
| ● | LandSea将交付的住房数量的长期可持续性和增长在一定程度上取决于它是否有能力以合理的条件获得准备用于住宅建设的已开发地块。 |
因此，前瞻性陈述不应被视为代表我们在任何后续日期的观点，您在决定是否投资我们的证券时不应过度依赖这些前瞻性陈述。我们不承担任何义务更新前瞻性陈述，以反映它们作出后的事件或情况，无论是由于新信息、未来事件或其他原因，除非适用的证券法可能要求。
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招股说明书摘要
本摘要重点介绍了本招股说明书中其他部分或以引用方式并入的文件中的精选信息，并不包含您在做出投资决定之前应考虑的所有信息。你应该仔细阅读整个招股说明书，包括标题为风险因素,” “有关前瞻性陈述的注意事项以及我们以引用方式并入本招股说明书的文件和其他信息，包括我们通过引用并入本招股说明书的综合财务报表和相关附注。
“公司”(The Company)
我们是一家快速成长的住宅建筑商，专注于提供高性能的住宅，在极具吸引力的地理位置提供节能生活。总部位于加利福尼亚州纽波特海滩，我们主要从事加州、亚利桑那州、佛罗里达州、德克萨斯州和纽约大都会的郊区和城市独栋住宅的设计、建设、营销和销售。虽然我们提供更广泛的住房选择，但我们主要专注于入门级和首次搬家，并相信我们的市场的特点是有吸引力的长期住房基本面。
企业信息
我们于2017年6月29日成立为特拉华州的一家公司，名称为“LF Capital Acquisition Corp.”。为与一家或多家企业进行合并、资本换股、资产收购、股票购买、重组或类似的业务合并而成立的。2021年1月7日，朗德西家居公司(前身为LF Capital Acquisition Corp.或LFCapital“)根据2020年8月31日的协议和合并计划完成业务合并(”合并协议“)，由LF Capital、LFCA Merge Sub，Inc.、特拉华州的一家公司和本公司的直接全资子公司(”合并子)，兰德西家居公司，特拉华州的一家公司(兰德西)，以及特拉华州的兰德西控股公司(兰德西控股)，其中规定合并子公司与朗德西合并并并入朗德西，朗德西继续作为尚存的公司(合并以及，连同合并协议拟进行的其他交易，业务合并“).关于业务合并，注册人将其名称从LF Capital Acquisition Corp.更改为LandSea HomesCorporation，LandSea HomesCorporation将其名称从LandSea HomesInc.更改为LandSea HomesUS Corporation。我们的主要执行办公室位于纽波特中心大道660Newport Center Drive660Suit300，California 92660，我们的电话号码是(949)3458080。我们的网站是www.landseames.com。本招股说明书不包括在本招股说明书上找到的信息，或可从本网站访问的信息，或超链接到本网站的信息。
成为一家新兴成长型公司的意义
我们符合《就业法案》所定义的“新兴成长型公司”的资格。作为一家新兴的成长型公司，我们可能会利用特定的减少披露和其他适用于上市公司的其他要求。这些规定包括：
| ● | 减少对我们高管薪酬安排的披露； | |
| ● | 没有就高管薪酬或黄金降落伞安排进行不具约束力的咨询投票；以及 | |
| ● | 在评估我们的内部控制过度财务报告时，豁免审计师的认证要求。 |
我们可能会利用这些豁免，直到我们不再是一家新兴的成长型公司。我们将在下列日期中最早的日期停止成为新兴成长型公司：(1)本财年总收入达到或超过10.7亿美元的财政年度的最后一天；(2)2026年12月31日，本财年的最后一天，即我们首次公开募股(IPO)完成五周年后的最后一天；(3)我们在过去三年中发行了超过10亿美元不可转换债券的日期；或(4)根据美国证券交易委员会规则被视为大型加速申报公司的日期。我们可以选择利用这些豁免中的一部分，但不是很多。我们利用了这份招股说明书中降低的报告要求。因此，本招股说明书中包含的信息可能与您从您持有股票的其他上市公司获得的信息不同。
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供品
我们正在登记我们发行的最多7,052,500股我们的普通股，这些普通股可能会在行使认股权证以购买普通股时发行，包括公开认股权证和私募认股权证。我们亦登记出售持有人或其准许受让人转售(I)最多41,206,192股普通股(包括可能因行使私募认股权证而发行的5,500,000股普通股)及(Ii)5,500,000股私募认股权证。在此提供的证券的任何投资都是投机性的，涉及高度风险。您应仔细考虑下列信息《RiskFtors》载于本招股说明书第9页。我们的普通股和公共认股权证在纳斯达克上的交易代码分别为“LSEA”和“LSEAW”。
普通股发行
以下资料为截至2022年3月28日的资料，并不适用于本公司于该日期后发行的普通股或认股权证，或于该日期后行使的认股权证。
| 在行使所有未发行的公共认股权证和私募认股权证后将发行的普通股份额 | 7,052,500 |
| 我们已发行普通股的份额 | 46,485,156 |
| 收益的使用 | 假设全面行使所有该等认股权证及私募认股权证，吾等将从发行7,052,500股根据本协议登记的普通股股份中收取合共约81,103,750美元。除非吾等在招股章程增刊或免费撰写招股章程或以引用方式并入本文或其中的文件中另行通知阁下，否则吾等拟将行使该等认股权证所得款项净额用于一般公司用途，包括收购或其他策略性投资或偿还未偿还债务。请参阅“收益的使用。” |
普通股和认股权证的转售
| 出售股东发行的普通股 | 41,206,192股(包括因行使认股权证而可能发行的5,500,000股普通股) |
| 出售持有人提供的认股权证 | 5500,000份私募认股权证 |
| 认股权证行权价 | 每股11.50美元，可按本文所述进行调整 |
| 认股权证赎回 | 在某些情况下，认股权证是可以赎回的。请参阅“证券-认股权证说明“及“风险因素以供进一步讨论。 |
| 收益的使用 | 我们将不会从出售普通股和出售持股权证持有人所提供的认股权证中获得任何收益。出售持有者将从转售这些普通股和认股权证的股份中获得所有收益。请参阅“收益的使用。” |
8
危险因素
根据本招股说明书及任何适用的招股说明书附录提供的任何证券的投资涉及风险。在收购任何此类证券之前，您应仔细考虑通过参考年报和本招股说明书中包含或参考并入本招股说明书的所有其他信息(根据我们随后提交的《交易所法案》进行更新)中包含的风险因素，以及任何适用的招股说明书附录和任何适用的自由写作招股说明书中包含的风险因素和其他信息，然后再收购任何此类证券。此外，我们目前不知道或我们目前认为无关紧要的风险和不确定性可能会成为重大风险和不确定性，并对我们的业务产生不利影响。任何这些风险的发生都可能导致您在所发行证券上的全部或部分投资损失。有关详细信息，请参阅“以参考方式合并的资料”和“在那里您可以找到更多信息。”
9
收益的使用
出售持有人根据本招股说明书提供的所有证券将由出售持有人代为出售。我们将不会从这些销售中获得任何收益。假设所有该等认股权证悉数行使，吾等将从发行至多7,052,500股根据本协议登记的普通股股份中收取合共约81,103,750元，涉及行使所有公共认股权证及私人配售认股权证。除非吾等在招股章程增刊或免费撰写招股章程中另行通知阁下，否则吾等拟将行使该等认股权证所得款项净额用于一般公司认购事项，包括收购或其他策略性投资或偿还未偿还债务。
除有限的例外情况外，出售持有人将支付出售持有人因经纪、会计、税务或法律服务而产生的任何承销折扣和佣金，或出售持有人处置证券所产生的任何其他费用。我们将承担完成本招股说明书所涵盖证券注册所产生的费用，包括所有注册和备案费用、纳斯达克上市费以及我们的律师和独立注册会计师事务所的费用和开支。
10
证券说明
以下概述了我们证券的重要条款，包括特拉华州法律的某些条款以及公司第二次修订和重新发布的公司注册证书(“公司注册证书”)的重要条款。第二次修订和重新签署的公司注册证书“)及本公司第二次修订及重订之公司章程(”第二次修订和重新修订附例“)。本摘要并非该等证券的权利及优惠的完整摘要，并完全参考本公司与大陆股票转让及信托公司于2018年6月19日发出的第二次经修订及重新修订的公司注册证书、第二次经修订及重新修订的附例及认股权证协议，据此发行公开认股权证及私募认股权证，并经日期为2021年1月7日的认股权证协议第一修正案(经修订)所修订。认股权证协议“)。阁下应参阅本公司第二份经修订及重新修订的公司注册证书、第二份经修订及重新修订的公司章程及认股权证协议，作为注册说明书的附件，以供参考，以获取本公司证券的权利及优惠的完整描述。以下摘要还参照特拉华州《公司法总则》的规定加以限定。DGCL“)，视情况而定。
授权股票和未偿还股票
我们的第二次修订和重新注册的公司证书授权发行550,000,000股股本，包括(1)500,000,000股普通股，(2)50,000,000股优先股，每股面值0.0001美元。于2022年3月28日，我们的已发行及已发行股本包括：(I)46,485,156股普通股及(Ii)无股份优先股。
投票权
除法律另有规定或任何一系列优先股的指定证书另有规定外，根据本公司第二次修订及重订公司注册证书，普通股持有人拥有选举董事及所有其他需要股东采取行动的事项的投票权，并有权或将有权(视何者适用而定)就股东表决事项投每股一票。除若干有限的例外情况外，普通股持有人在任何时候均须就根据第二次经修订及重订公司注册证书交予普通股持有人投票的所有事项一并投票。
优先购买权或其他权利
第二份经修订及重订的公司注册证书并无规定任何优先认购权、认购权或转换权或其他类似权利，包括任何赎回或偿债基金条款。对于本公司的进一步致电或评估，我们不承担任何责任。
选举董事
根据第二份经修订和重新修订的公司注册证书，董事每年以多数票标准选出，据此，我们的每名股东不得对任何一名董事被提名人投每股多于一票的票。
优先股
本公司第二次修订及重订的公司注册证书规定，优先股的股份可不时以一个或多个系列发行。我们的董事会(“冲浪板“)被授权确定适用于每个系列股票的投票权、指定、权力、优先和相对、参与、可选、特别和其他权利，以及适用于每个系列股票的任何资格、限制和限制。我们的董事会可以在没有股东批准的情况下发行具有投票权和其他权利的优先股，这些权利可能会对普通股持有人的投票权和其他权利产生不利影响，并可能产生反收购效果。董事会在未经股东批准的情况下发行优先股的能力可能会延迟、推迟或防止我们控制权的变更或现有管理层的撤换。截至本日为止，我们尚未发行任何优先股。
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认股权证
截至2022年3月28日，共有15,525,000份公开认股权证和5,500,000份私募认股权证未偿还。
公开认股权证
根据认股权证修正案，每份已发行的公开认股权证持有人有权按每股十分之一股普通股(每股普通股每股11.50美元)的行使价购买十分之一股普通股。公共权证持有人不得行使其对普通股零碎股份的认股权证，因此公共权证持有人在任何给定时间只能行使十份认股权证(或可被十整数整除的若干认股权证)。认股权证将于2026年1月7日纽约时间下午5点到期，或在赎回或清算时更早到期。
吾等并无义务根据认股权证的行使交付任何普通股股份，亦无义务履行此等认股权证的行使，除非根据证券法就认股权证相关的普通股股份作出的登记声明已生效，且招股章程已生效，但吾等须履行下文所述有关登记的义务。任何认股权证均不可行使，吾等亦无义务在行使认股权证时发行普通股，除非根据认股权证登记持有人居住国家的证券法，可于行使认股权证时发行的普通股已登记、符合资格或被视为获豁免。如就手令而言，前两项判刑的条件并不符合，则该手令的持有人无权行使该手令，而该手令可能没有价值及期满时毫无价值。
作为招股说明书的一部分的注册说明书规定，根据证券法，可在行使公共认股权证时发行的普通股股票进行注册。吾等将尽最大努力维持该等登记声明及现行招股章程的效力，直至认股权证协议规定的认股权证期满为止。尽管有上述规定，如果我们的普通股在行使未在国家证券交易所上市的认股权证时符合证券法第18(B)(1)条下“担保证券”的定义，我们可以根据证券法第3(A)(9)条的规定，要求行使其认股权证的公共认股权证持有人在“无现金基础上”这样做，如果我们这样选择，我们将不被要求提交或维护有效的登记声明。但我们将被要求尽最大努力根据适用的蓝天法律注册或资格股票，除非获得豁免。
我们可以要求赎回权证：
| ● | in whole and not in part; |
| ● | at a price of $0.01 per warrant; |
| ● | 向每一认股权证持有人发出不少于30天的赎回书面通知； |
| ● | 如果且仅当普通股报告的最后销售价格等于或超过每股18.00美元(经股票拆分、股票分红、重组、资本重组等)在我们向权证持有人发出赎回通知之前的30个交易日内的任何20个交易日(截至三个营业日)；和 |
| ● | 如果认股权证可由我们赎回，我们可以行使赎回权，即使我们无法根据所有适用的州证券法登记标的证券或使其符合出售资格。 |
我们已经建立了上文讨论的最后一个赎回标准，以防止赎回赎回，除非在赎回时存在相对于认股权证行权价的显着溢价。如果上述条件得到满足，我们发出赎回权证的通知，每个认股权证持有人将有权在预定的赎回日期之前行使其认股权证。然而，在赎回通知发出后，普通股的价格可能会跌破18.00美元的赎回触发价格(根据股票拆分、股票股息、重组、资本重组等进行调整)以及11.50美元的认股权证行使价格。
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如果我们如上所述要求赎回权证，我们的管理层将有权要求任何希望行使其权证的持有人在“无现金基础”的情况下这样做。在决定是否要求所有持有人以“无现金基础”行使其认股权证时，我们的管理层将考虑多项因素，包括我们的现金状况、已发行认股权证的数目，以及在行使我们的认股权证时发行最高数目的普通股对我们股东的摊薄影响。如果我们的管理层利用这一选项，所有认股权证的持有者将通过交出认股权证来支付行使价，认股权证的认股权证数量等于(X)认股权证相关普通股股数乘以(X)认股权证相关普通股股数乘以(Y)认股权证行使价(Y)的“公平市价”(定义见下文)所得的超额部分所得的商数。“公允市价”是指在向认股权证持有人发出赎回通知之日之前的第三个交易日止，普通股最后报告的平均销售价格。如果Four管理层利用这一选项，赎回通知将包含计算在行使认股权证时将收到的普通股数量所需的信息，包括在这种情况下的“公平市价”。以这种方式要求无现金操作将减少发行的股票数量，从而减少认股权证赎回的稀释效应。如果我们要求赎回我们的认股权证，而我们的管理层没有利用这一选项，Level field Capital，LLC，一家Delwarelite有限责任公司(The赞助商“)，其获准受让人仍有权行使与本公司首次公开招股同时收到的认股权证(”私募认股权证“)如果所有权证持有人都被要求在无现金的基础上行使其认股权证，那么，如果所有权证持有人都被要求在无现金的基础上行使其认股权证，则按照上文所述的相同公式，以现金或无现金方式行使其认股权证。
如果认股权证持有人选择受制于一项要求，即该持有人将无权行使该认股权证，则该认股权证持有人可以书面通知我们，条件是该人(连同该人士的联属公司)在行使该等权利后，会实益拥有超过9.8%(或持有人指定的其他金额)的普通股股份，而该等股份在行使该等权利后会立即生效。
如果普通股的流通股数因普通股应付股息或普通股分拆或其他类似事件而增加，则在该等股息、分拆或类似事件的生效日期，每份认股权证行使时可发行的普通股股数将按该等普通股流通股的增加比例增加。向有权以低于公允市值的价格购买普通股的普通股持有人出售的权利，将被视为若干普通股的股票股息等于(I)在该等配股中实际出售的普通股股份数量(或根据该等配股中出售的可转换为普通股的任何其他股本证券可发行的普通股数量)乘以(Ii)一减去 的商数(X)在该等配股中支付的普通股每股价格除以(Y)公允市场价值。就此等目的而言，(I)如供股为可转换为普通股或可为普通股行使的证券，则在厘定普通股应付价格时，将考虑就该等权利所收取的任何代价，以及行使或转换时应支付的任何额外金额；及(Ii)公平市价指普通股股份于适用交易所或适用市场以正常方式买卖，但在截至首个交易日前十个交易日止的十个交易日内公布的普通股成交量加权平均价格，但无权收取该等权利。
此外，倘若吾等于认股权证尚未到期及未到期期间的任何时间，就普通股(或认股权证可转换为的其他股本股份)的有关股份(或认股权证可转换为的其他股本股份)以现金、证券或其他资产向普通股持有人支付股息或作出分派，除(A)及(B)若干现金股息外，则认股权证的行权价将于有关事件生效日期后立即减去每股普通股的现金及/或任何证券或其他资产的公平市价。
如果我们普通股的流通股数量因普通股或其他类似事件的合并、合并、反向股票拆分或重新分类而减少，则在该等合并、合并、反向股票拆分、重新分类或类似事件的生效日期，每份认股权证行使时可发行的普通股数量将按普通股已发行股票数量的减少比例减少。
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如上文所述，每当行使认股权证时可购买的普通股股份数目有所调整，则认股权证行使价格将会调整，方法是将紧接该项调整前的认股权证行使价格乘以一个分数(X)，其分子将为紧接该项调整前行使认股权证时可购买的普通股股份数目，及(Y)其分母为紧接其后可购买的普通股股份数目。
对于普通股流通股的任何重新分类或重组(上文所述的或仅影响该等普通股的面值的任何重新分类或重组)，或我们与另一公司或其他公司的任何合并或合并(我们是持续公司且不会导致我们的未偿还普通股进行任何重新分类或重组的合并或合并)，或我们作为整体或实质上与我们解散相关的资产或其他财产出售或转让给另一公司或实体的情况，此后，认股权证持有人将有权按认股权证所指明的基准及条款及条件，购买及收取认股权证持有人于紧接该等事项发生前已行使认股权证所代表的权利时所应收的股额或其他证券或财产(包括现金)的股份种类及数额，以取代认股权证持有人于该等重新分类、重组、合并或合并时或在任何该等出售或转让后解散时将会收取的股份种类及数额，以取代认股权证持有人于紧接该等事件前行使其认股权证股份。如果普通股持有人在该交易中应以普通股形式在在全国证券交易所上市交易或在已建立的场外交易市场报价的继承实体以普通股形式支付的代价不足70%，或将在该事件发生后立即如此上市交易或报价，且权证的登记持有人在该交易公开披露后30天内适当行使认股权证, 认股权证的行权价将根据认股权证的布莱克-斯科尔斯价值(在认股权证协议中的定义)按照认股权证协议中的规定进行降低。
该等认股权证乃根据认股权证协议以登记形式发行。认股权证协议规定，认股权证的条款可在未经任何持有人同意的情况下修订，以纠正任何含糊之处或更正任何有缺陷的条文，但须获得至少65%尚未发行的公共认股权证持有人的批准，方可作出任何对公共认股权证登记持有人的利益造成不利影响的更改。
该等认股权证可于到期日或之前于认股权证代理人办事处交出时行使，并于认股权证背面按说明填写及签立，并以保兑或正式银行支票全数支付行使价(或以无现金方式，如适用)，以支付予吾等的认股权证数目。在行使认股权证及收取普通股股份前，认股权证持有人并无普通股持有人的权利或特权或任何投票权。于认股权证行使后发行普通股后，每名股东将有权就所有将由股东表决的事项，就每持有一(1)股股份投一(1)票。
不会因行使认股权证而发行零碎股份。如果认股权证持有人在行使认股权证时将有权获得一股股份的零碎权益，我们将在行使认股权证时向下舍入至将向认股权证持有人发行的普通股股份的最接近整数。
私募认股权证
私人配售认股权证及可于行使私人配售认股权证后发行的普通股可转让、可转让及可出售，但只要由朗盛控股、保荐人或获准受让人持有，本公司将不会赎回该等认股权证。每份认股权证使登记持有人有权以每股11.5 美元的价格购买一股我们的普通股，受下文讨论的调整的影响。除上述外，私募认股权证的条款及规定与公开认股权证相同，包括可行使性及行使期。如果私人配售认股权证由LandSea Holdings、保荐人或获准受让人以外的持有人持有，则私人配售认股权证可由吾等赎回，并可由持有人按与公开认股权证相同的基准行使。
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如果私募认股权证持有人选择在无现金基础上行使认股权证，他们将交出认股权证以支付行使价，认股权证的认股权证数目等于(X)认股权证所持普通股股数乘以(X)认股权证所持普通股股数乘以“公平市价”(定义见下文)对认股权证行使价格的超额，再乘以(Y)公平市价所得的商数。“公允市价”是指在权证行使通知向权证代理人发出通知之日前的第三个交易日止的十个交易日内普通股最后报告的平均销售价格。
分红
未来现金股息的支付将取决于我们的收入和收益(如果有的话)、资本要求和总体财务状况。届时，业务合并后任何现金股息的支付将由本公司董事会酌情决定。
转让代理和授权代理
我们普通股的转让代理和我们认股权证的权证代理是大陆股票转让信托公司。我们同意赔偿大陆证券转让和信托公司作为转让代理和认股权证代理、其代理及其每一位股东、董事、高级职员和员工的所有责任，包括因其以该身份从事的活动或遗漏的行为而产生的判决、费用和合理的律师费，但因受赔偿个人或实体的任何严重疏忽、故意不当行为或恶意而引起的任何责任除外。
特拉华州法若干反收购条款、第二次修订后的公司注册证书和第二次修订后的附则
本公司及本公司第二次修订及重订公司注册证书及本公司第二次修订及重订附例的规定，可能会令以要约收购、委托书竞投或其他方式收购本公司或罢免现任高级职员及董事变得更加困难。这些条款概述如下，旨在阻止强制收购行为和不充分的收购要约，并鼓励寻求获得对我们的控制权的人首先与董事会谈判。我们相信，该等条文的好处超过阻止某些收购或收购建议的坏处，因为其中包括，就该等建议进行谈判可改善其条款，并加强董事会最大化股东价值的能力。然而，这些条款可能会延迟、阻止或阻止股东可能认为符合其最佳利益的对我们的合并或收购，包括那些可能导致溢价高于我们普通股现行市场价格的尝试。
与利益相关股东的业务合并
我们第二次修订和重新签署的公司注册证书规定，我们不受DGCL反收购法第203条的约束。一般而言，第203条禁止特拉华州上市公司与“有利害关系的股东”(包括拥有公司15%或以上有表决权股票的个人或团体)在成为有利害关系的股东之日起三年内进行业务合并，例如合并，除非(除某些例外情况外)该人成为有利害关系的股东的业务合并或交易已按规定方式获得批准。然而，我们的第二次修订和重新发布的公司注册证书包含了与第203条具有类似效力的条款，只是这些条款规定，只要任何一方持续拥有公司15%或更多的已发行有表决权股票，朗海控股、朗海控股的关联公司及其各自的继承人及其直接和间接受让人将不被视为“利益股东”。
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股东大会、提名和提案提前通知的要求
吾等第二份经修订及重订之公司注册证书规定，股东特别会议(A)可于任何时间由董事会或董事会主席召开；及(B)董事会主席或本公司秘书应一名或多名实益拥有股份(相当于已发行股份至少25%投票权)并获授权就拟提呈特别会议之事项投票，并遵守第二经修订及修订附例所载召开股东特别大会程序之人士，召开股东特别会议。我们的第二次修订和重新修订的附则禁止在特别会议上进行任何事务，但该会议的通知中指定的除外。这些条款可能会推迟、推迟或阻止敌意收购或公司控制权或管理层的变更。
我们的第二次修订和重新修订的附例就股东的建议和董事选举候选人的提名设立了预先通知程序。为了使任何事项能够在会议上“适当地提交”，股东必须遵守这种预先通知程序，并向我们提供某些信息。我们的第二次修订和重新修订的章程允许董事会或股东大会主席通过举行会议的规则和规则，如果不遵守这些规则和规则，可能会导致无法在会议上进行某些业务。该等条文亦可能延迟、延迟或阻止潜在收购人进行委托书征集，以选出收购人本身的董事名单，或以其他方式试图影响或控制本公司。
以绝对多数投票通过对我们的管理文件的修订
对本公司第二次修订的公司注册证书的任何修订都需要至少70%的已发行股票投票权的赞成票，并有权对其进行投票。本公司第二次修订及重订的公司注册证书规定，董事会获明确授权采纳、修订或废除本公司的章程，而本公司的股东必须获得持有已发行股票至少70%的投票权并有权就该等股份投票的情况下，方可修订本公司的章程。
无累计投票
DGCL规定，股东在董事选举中的累计投票权并不存在，除非公司注册证书另有规定。我们第二次修订和重新修订的公司注册证书没有规定累计投票权。
董事的免职；空缺
我们的第二次修订和重新修订的公司注册证书和我们的第二次修订和重新发布的公司章程规定，董事可以在任何时候以已发行股票的多数投票权的赞成票罢免或免职，并有权投票。此外，本公司的第二份经修订及重订的公司注册证书及本公司的第二份经修订及重订的公司细则规定，任何新设的董事职位及董事会的任何空缺，均须由其余大部分董事投赞成票后方可填补。因此，尽管符合适用要求的股东可以为罢免董事的目的召开特别会议，但股东不能选举新的董事来填补因这种特别会议而可能产生的任何空缺。
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书面同意的股东行动
股东周年大会或股东特别大会上所需采取的任何行动，除公司注册证书另有规定外，如已发行股份持有人签署载有所采取行动的书面同意书，并获不少于授权或采取该行动所需的最低票数，而股东周年大会或股东特别大会上并无事先通知及表决，则属例外。我们的第二份经修订及重订的公司注册证书及我们的第二份经修订及重订的附例规定，一旦本公司不再由LandSea Holdings控制，股东不得以书面同意采取行动。
高级人员及董事的法律责任限制及弥偿
DGCL授权公司限制或免除高级管理人员和董事因违反董事受托责任而对公司及其股东造成的金钱损害的个人责任。我们的第二份修订和重新修订的公司注册证书以及我们的第二份修订和重新修订的附例包括一些条款，在DGCL允许的范围内，消除高级人员和董事因作为高级人员或董事人员而采取的行动所造成的金钱损害的个人责任。本公司第二次修订及重订的公司注册证书及本公司第二次修订及重订的附例亦规定，本公司必须向本公司的高级职员及董事提供弥偿及垫付合理的开支，并在大中华总公司授权的最大范围内垫付。我们还被明确授权为我们的高级管理人员和董事以及某些员工承保某些责任的董事和高级管理人员保险。
我们第二次修订和重新修订的公司注册证书和我们第二次修订和重新修订的法规中的责任限制和赔偿条款可能会阻止股东以违反受托责任为由对高管和董事提起诉讼。这些条款还可能降低针对高级管理人员和董事的衍生品诉讼的可能性，即使此类诉讼如果成功，可能会使公司和我们的股东受益。此外，您的投资可能会受到不利影响，以至于在集体诉讼或直接诉讼中，我们根据这些赔偿条款向高级管理人员和董事支付和解和损害赔偿的费用。
目前，并无涉及我们的董事或高级职员需要或允许获得赔偿的未决诉讼或法律程序，我们也不知道有任何可能导致索赔的诉讼或诉讼程序受到威胁。
授权但未发行的股份
我们授权但未发行的普通股和优先股可供未来发行，无需股东批准。DGCL不需要股东批准发行任何授权股份。然而，纳斯达克股票市场的规则要求，相当于或超过当时已发行投票权或当时已发行普通股数量的20%的某些发行必须得到股东的批准。不能保证我们的股票将继续如此上市。我们可能会将额外的股份用于各种公司目的，包括未来的公开募股以筹集额外的资本、公司收购和员工福利计划。如上所述，董事会有能力发行带有投票权或其他优先股的优先股，而无需股东批准。授权但未发行的普通股和优先股的存在可能会使通过代理竞争、要约收购、合并或其他方式获得对本公司的控制权的尝试变得更加困难或受到阻碍。
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企业机会
鉴于朗海控股及其关联公司可能从事与我们相同或相似的活动或相关业务，或与我们的业务重叠或竞争的其他业务活动，我们的第二次修订和重新注册的公司注册证书规定在我们和朗西控股之间分配某些公司机会。具体地说，朗盛控股及其联营公司不会在“国内住宅建筑业务”中与该公司竞争，只要该公司及其联营公司控制本公司10%以上的股份或在董事会中有代表担任职务。
论坛选择条款
我们第二次修订和重新发布的公司注册证书规定，除非我们选择或书面同意选择另一个论坛，否则唯一和独家论坛在法律允许的最大范围内并受适用的司法管辖权要求的约束，将是特拉华州法院(或者，如果法院没有管辖权或拒绝接受管辖权，则由另一州法院或位于特拉华州境内的联邦法院)审理任何基于董事现任或前任高管、员工或股东违反职责而代表我们提出的索赔(包括任何派生诉讼或诉讼)，DGCL赋予衡平法院管辖权的任何诉讼，或任何其他主张受特拉华州法院解释的内部事务原则管辖的诉讼。
此外，我们的第二次修订和重新颁发的公司注册证书规定，在法律允许的最大范围内，根据《证券法》提出诉因的任何投诉的唯一和独家场所应是美国联邦地区法院，但论坛选择条款不适用于为执行《交易法》规定的义务或责任而提出的索赔。
股东协议
于业务合并完成时，本公司与朗海控股订立该特定股东协议，据此，除其他事项外，双方同意(I)某些董事会组成及提名要求，包括根据界定的所有权门槛提名董事的权利，成立若干委员会及其各自的职责并容许董事的薪酬，(Ii)给予LandSea Holdings若干视察及探视权、查阅公司管理层、核数师及财务资料，(Iii)给予LandSea Holdings对本公司某些行动的否决权，(Iv)在适用法律许可的范围内，(V)放弃陪审团审判的权利并选择特拉华州作为法律的选择，及(Vi)投票表决其普通股以促进上述权利，在每种情况下均按条款及受其中所载条件所规限。此外，朗盛控股亦同意不会在“住宅建造业务”方面与本公司竞争，只要该公司连同其联属公司控制本公司超过10%的股份或有代表在董事会任职。
于二零二一年十二月二十一日，本公司与LandSea Holdings订立股东协议第1号修正案，以修订股东协议(“修正“)，规定董事会人数由九(9)名增加至十一(11)名董事，并将董事指定的董事人数增加一(1)名，只要合并所有权百分比(定义见股东协议)高于39%.
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注册权
根据认股权证协议，本公司已同意登记其认股权证相关的普通股股份。本公司私人配售认股权证持有人及其获准受让人可要求本公司登记私人配售认股权证及行使私人配售认股权证后可发行的普通股股份。
根据该特定注册权协议(“需求登记权协议)，由本公司于2018年6月19日发出，持有方正股份(定义见需求登记权协议)的人士(“Lf资本受限股东“)，其获准受让人可要求我们登记方正股份在完成业务合并时自动转换为普通股的普通股。LF资本限制股东有权提出最多三项要求，要求公司登记此类证券，但不包括简短的要求。此外，LF资本受限股东对商业合并完成后提交的登记声明拥有一定的“搭售”登记权。本公司将承担与提交任何此类登记声明相关的费用。
根据合并协议，本公司亦根据若干投资者、本公司及保荐人于二零二零年八月三十一日就合并协议订立的若干远期购买及认购协议，向朗海控股及若干投资者提供若干惯常登记权。
证券上市
我们的普通股和公共认股权证分别以“LSEA”和“LSEAW”的代码在纳斯达克上市。
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销售商
本招股说明书涉及(I)最多41,206,192股普通股(包括本公司于行使私人配售认股权证时可发行的最多5,500,000股本公司普通股)的出售持有人可能提出的要约及转售；及(Ii)最多5,500,000股私募认股权证。
根据本招股说明书，出售持有人可不时发售或出售以下普通股及认股权证的任何或全部股份。“卖家”在本招股说明书中，我们指下表所列人士，以及在本招股说明书日期后持有任何出售持有人普通股及/或认股权证权益的质权人、受让人、继承人及其他人士，以致登记权利适用于该等证券。
以下表格是根据卖方提供给我们的信息编制的。它列出了出售持有人的名称和地址，出售持有人根据本招股说明书可以提供的普通股总数，以及出售持有人在要约发行之前和之后的实益所有权。本次发行之前的百分比所有权基于46,485,156股普通股和21,025,000股已发行认股权证，每种情况下截至2022年3月28日。
实益所有权由美国证券交易委员会规则确定，通常包括对证券的投票权或投资权。除共同体财产法适用或本表附注所示外，吾等相信本表所列每名出售持有人对卖方持有人实益拥有的所有普通股股份拥有独家投票权及投资权。在本招股说明书日期起计60天内可行使或可行使的受期权、认股权证及其他可转换证券规限的普通股股份，就计算该人士的拥有权百分比而言，视为已发行及实益由持有该等认股权、认股权证或其他证券的人士持有，但就计算任何其他人士的拥有权百分比而言，并不视为已发行及实益拥有。因此，在计算某一特定出售持有人所拥有的普通股股份百分比时，吾等将在行使该特定出售持有人认股权证(如有)后可发行的普通股股份数目视为已发行股份，而不假设行使任何其他出售持有人认股权证。
受益所有权百分比是基于截至2022年3月28日已发行和已发行的46,485,156股普通股。我们不能就出售持有人是否真的会出售任何或全部该等普通股或认股权证一事向你提供意见。此外，在本招股说明书公布之日后，在不受证券法登记要求的交易中，出售持有人可随时、不时地出售、转让或以其他方式处置普通股和认股权证。就本表而言，我们假设出售持有人将于发售完成后出售本招股说明书所涵盖的所有证券。
除非另有说明，下表所列各实益拥有人的地址为：C/o LandSea Home Corporation，660Newport Center Drive660，Suite300，Newport Beach，CA 92660。
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普通股股份
| 发行前的实益所有权 | 将在此次发行中出售的股票 | 发行后的实益所有权 | ||||||||||||||||||||||
| 卖方持有人姓名 | 股份数量 | %(1) | 股份数量 | %(1) | 股份数量 | % | ||||||||||||||||||
| 兰德西控股公司(2) | 35,078,265 | 75.46 | % | 35,078,265 | 75.46 | % | 0 | 0 | % | |||||||||||||||
| Level field Capital，LLC(3) | 5,027,435 | 10.82 | % | 5,027,435 | 10.82 | % | 0 | 0 | % | |||||||||||||||
| 贝莱德股份有限公司(4) | 743,400 | 1.60 | % | 743,400 | 1.60 | % | 0 | 0 | % | |||||||||||||||
| MMF LT，LLC(5) | 299,959 | * | 35,774 | * | 294,197 | * | ||||||||||||||||||
| Foundry Partners，LLC(6家) | 410,169 | * | 21,464 | * | 388,705 | * | ||||||||||||||||||
| Black Maple Capital Partners LP(7) | 301,576 | * | 21,464 | * | 294,197 | * | ||||||||||||||||||
| Ardsley Partners可再生能源基金，L.P.(8) | 7,155 | * | 7,155 | * | 0 | 0 | % | |||||||||||||||||
| 大卫·德金 | 193,358 | * | 7,155 | * | 186,203 | * | ||||||||||||||||||
| 乔恩·D和琳达·W·格鲁伯信托基金(9) | 148,386 | 8,586 | * | 139,800 | * | |||||||||||||||||||
| NextEra Energy Point海滩有限责任公司对Point海滩核电站机组的非限定退役信托基金(10) | 101,794 | * | 3,527 | * | 98,267 | * | ||||||||||||||||||
| 何俊仁(11) | 498,140 | 1.07 | % | 85,561 | * | 412,579 | * | |||||||||||||||||
| NextEra Energy Duane Arnold，LLC对Duane Arnold能源中心核电站的非限定退役信托基金(12) | 67,963 | * | 2,354 | * | 65,609 | * | ||||||||||||||||||
| 迈克尔·福尔苏姆(13岁) | 410,240 | * | 77,004 | * | 333,236 | * | ||||||||||||||||||
| Ardsley Ridgecrest Partners Fund，L.P.(14) | 3,577 | * | 3,577 | * | 0 | 0 | % | |||||||||||||||||
| KPB Financial Corp.土耳其和圣露西核电站的非限定退役信托基金(15) | 37,420 | * | 959 | * | 36,461 | * | ||||||||||||||||||
| WCP战术证券大师基金，L.P.(16) | 22,000 | * | 315 | * | 21,685 | * | ||||||||||||||||||
| 詹姆斯·雷·欧文(17岁) | 35,000 | * | 20,000 | * | 15,000 | * | ||||||||||||||||||
| 卡伦·温德尔(18岁) | 20,000 | * | 20,000 | * | 0 | 0 | % | |||||||||||||||||
| 格雷戈里·P·威尔逊可撤销生活信托基金，2019年5月17日(19) | 20,000 | * | 20,000 | * | 0 | 0 | % | |||||||||||||||||
| Columbus Capital Partners，L.P.(20) | 5,724 | * | 5,724 | * | 0 | 0 | % | |||||||||||||||||
| 布鲁斯·弗兰克(21岁) | 22,162 | * | 5,491 | * | 16,671 | * | ||||||||||||||||||
| 托马斯·哈特菲尔德(22岁) | 21,912 | * | 5,491 | * | 16,421 | * | ||||||||||||||||||
| 罗伯特·米勒(23岁) | 19,662 | * | 5,491 | * | 14,171 | * | ||||||||||||||||||
| * | 不到1%。 |
| (1) | Based upon 46,485,156 shares of Common Stock outstanding as of March 28, 2022. |
| (2) | Includes 2,200,000 shares of our Common Stock issuable upon exercise of our Private Placement Warrants. Landsea Holdings is the record holder of 32,878,265 shares of our Common Stock. Landsea Holdings is 100% owned indirectly by Landsea Green. Mr. Tian indirectly beneficially owns approximately 58.53% of Landsea Green through his interest in Easycorps, Greenshield, and Landsea International. Easycorps is wholly-owned by Mr. Tian. Greenshield is wholly-owned by Landsea International, which in turn is wholly-owned by Landsea Group. Mr. Tian is the controlling shareholder of Landsea Group. As a result, each of the Landsea Owners and Mr. Tian may be deemed to be a beneficial owner of any shares deemed to be beneficially owned by Landsea Holdings. The Landsea Owners and Mr. Tian disclaim beneficial ownership of these shares other than to the extent of any pecuniary interest they may have therein. The business address for the Landsea Owners and Mr. Tian are Landsea Group Co., Ltd, Building 5, Lane 280, Linhong Road, Changning District, 200335. |
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| (3) | Includes 2,799,600 shares of our Common Stock issuable upon exercise of our Private Placement Warrants. Level Field Partners, LLC is the managing member of the Sponsor. Level Field Management, LLC is the managing member of Level Field Partners, LLC. Level Field Management, LLC is managed by its two members, Elias Farhat and Djemi Traboulsi. Messrs. Farhat and Traboulsi disclaim beneficial ownership of these shares other than to the extent of any pecuniary interest they may have therein. The business address for these entities and individuals is c/o LF Capital Acquisition Corp., 600 Madison Avenue, Suite 1802, New York, NY 10022. |
| (4) | Includes 500,400 shares of our Common Stock issuable upon exercise of our Private Placement Warrants. The registered holders of the referenced shares to be registered are the following funds and accounts under management by subsidiaries of BlackRock, Inc.: BlackRock Credit Alpha Master Fund L.P. and HC NCBR Fund. BlackRock, Inc. is the ultimate parent holding company of such subsidiaries. On behalf of such subsidiaries, the applicable portfolio managers, as managing directors (or in other capacities) of such entities, and/or the applicable investment committee members of such funds and accounts, have voting and investment power over the shares held by the funds and accounts which are the registered holders of the referenced shares. Such portfolio managers and/or investment committee members expressly disclaim beneficial ownership of all shares held by such funds and accounts. The address of such funds and accounts, such subsidiaries and such portfolio managers and/or investment committee members is 55 East 52nd Street, New York, NY 10055. Shares shown include only the securities being registered for resale and may not incorporate all interests deemed to be beneficially held by the registered holders or BlackRock, Inc. |
| (5) | MMF LT, LLC is managed by Moore Capital Management, LP, its investment manager. Moore Capital Management, LP has voting and investment control of the shares held by MMF LT, LLC. Mr. Louis M. Bacon controls the general partner of Moore Capital Management, LP and may be deemed the beneficial owner of the shares of our Common Stock held by MMF LT, LLC. Mr. Bacon also is the indirect majority owner of MMF LT, LLC. The address of MMF LT, LLC, Moore Capital Management, LP and Mr. Bacon is 11 Times Square, New York, New York 10036. |
| (6) | Foundry Partners, LLC is managed by Foundry Management Partners LLC. Tim Ford and Seamus Murphy have voting and investment control over the shares of our Common Stock held by Foundry Partners, LLC and, accordingly, may be deemed to beneficially own such shares. The business address of Foundry Partners, LLC is 323 Washington Avenue North, Suite 360, Minneapolis, MN 55401. |
| (7) | Black Maple Capital Partners LP is managed by Black Maple Capital Management LP, its investment manager. Robert Barnard is the Chief Executive Officer and Chief Information officer of Black Maple Capital Management LP and in that capacity, has voting and investment control of the shares of our Common Stock held by Black Maple Capital Partners LP. Mr. Barnard may therefore be deemed to have beneficial ownership of the shares of our Common Stock held by Black Maple Capital Partners LP. The business address of Black Maple Capital Partners LP is 250 E Wisconsin Avenue, Suite 860, Milwaukee WI 53202. |
| (8) | Ardsley Partners Renewable Energy Fund, L.P. is managed by Ardsley Advisory Partners. Spencer Hempleman and Philip J. Hempleman have voting and investment control of the shares of our Common Stock held by Ardsley Partners Renewable Energy Fund, L.P. and, accordingly, may be deemed to have beneficial ownership of such shares. The business address of Ardsley Partners Renewable Energy Fund, L.P. is 262 Harbor Drive, 4th Floor, Stamford, CT 06902. |
| (9) | Jon D. Gruber is the trustee of the Jon D and Linda W Gruber Trust. Mr. Gruber may therefore be deemed to be a beneficial owner of the shares of our Common Stock held by the Jon D and Linda W Gruber Trust. |
| (10) | NextEra Energy Point Beach, LLC Non-Qualified Decommissioning Trust For Point Beach Nuclear Plant Units (“NextEra Point Beach”) is managed by Westport Capital Partners LLC, its investment manager. Westport Capital Partners LLC is owned by WCP Holding Company, LLC, which is owned by Westport Capital Partners, LP. The general partner of Westport Capital Partners, LP is WCP GP, LLC and the limited partners are The S.F. Armstrong Living Trust, Wm. Gregory Geiger, Marc Porosoff, Peter Aronson, Jordan Socaransky, Howard Fife and Steve Russell (collectively, the “WCP Limited Partners”). Sean Armstrong, Wm. Gregory Geiger, Marc Porosoff, Peter Aronson, Jordan Socaransky, Howard Fife, Steve Russell and Josh Bederman have voting and investment control over the shares of our Common Stock held by NextEra Point Beach and, accordingly, may be deemed to have beneficial ownership of such shares. The business address for NextEra Point Beach s c/o Westport Capital Partner LLC, 300 Atlantic Street, Suite 1110, Stamford, CT 06901. |
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| (11) | Mr. Ho is the Chief Executive Officer of the Company and a member of our Board of Directors. |
| (12) | NextEra Energy Duane Arnold, LLC Non-Qualified Decommissioning Trust For The Duane Arnold Energy Center Nuclear Power Plant (“NextEra Duane”) is managed by Westport Capital Partners LLC, its investment manager. Westport Capital Partners LLC is owned by WCP Holding Company, LLC, which is owned by Westport Capital Partners, LP. The general partner of Westport Capital Partners, LP is WCP GP, LLC and the limited partners are the WCP Limited Partners. Sean Armstrong, Wm. Gregory Geiger, Marc Porosoff, Peter Aronson, Jordan Socaransky, Howard Fife, Steve Russell and Josh Bederman have voting and investment control over the shares of our Common Stock held by NextEra Duane and, accordingly, may be deemed to have beneficial ownership of such shares. The business address for NextEra Duane is c/o Westport Capital Partner LLC, 300 Atlantic Street, Suite 1110, Stamford, CT 06901. |
| (13) | Mr. Forsum is the President and Chief Operating Officer of the Company. |
| (14) | Ardsley Ridgecrest Partners Fund, L.P. is managed by Ardsley Advisory Partners. Spencer Hempleman and Philip J. Hempleman have voting control and Sanford Prater has investment control of the shares of our Common Stock held by Ardsley Ridgecrest Partners Fund, L.P. and, accordingly, may be deemed to have beneficial ownership of such shares. The business address of Ardsley Ridgecrest Partners Fund, L.P. is 262 Harbor Drive, 4th Floor, Stamford, CT 06902 |
| (15) | KPB Financial Corp. Non-Qualified Decommissioning Trust for Turkey Point and St. Lucie Nuclear Plants (“KPB Financial”) is managed by Westport Capital Partners LLC, its investment manager. Westport Capital Partners LLC is owned by WCP Holding Company, LLC, which is owned by Westport Capital Partners, LP. The general partner of Westport Capital Partners, LP is WCP GP, LLC and the Limited Partners. Sean Armstrong, Wm. Gregory Geiger, Marc Porosoff, Peter Aronson, Jordan Socaransky, Howard Fife, Steve Russell and Josh Bederman have voting and investment control over the shares of our Common Stock held by KPB Financial and, accordingly, may be deemed to have beneficial ownership of such shares. The business address for KPB Financial is c/o Westport Capital Partner LLC, 300 Atlantic Street, Suite 1110, Stamford, CT 06901. |
| (16) | WCP Tactical Securities Master Fund, L.P. (“WCP Tactical”) is managed by WCP Investment Manager II, LLC, its investment manager. WCP GP, LLC and Westport Capital Partners, LP are the sole members of WCP Investment Manager II, LLC. The general partner of Westport Capital Partners, LP is WCP GP, LLC and the limited partners are the WCP Limited Partners. WCP GP, LLC is owned by the WCP Limited Partners. Sean Armstrong, Wm. Gregory Geiger, Marc Porosoff, Peter Aronson, Jordan Socaransky, Howard Fife, Steve Russell and Josh Bederman have voting and investment control over the shares of our Common Stock held by WCP Tactical and, accordingly, may be deemed to have beneficial ownership of such shares. The business address for WCP Tactical is c/o Westport Capital Partner LLC, 300 Atlantic Street, Suite 1110, Stamford, CT 06901. |
| (17) | Mr. Erwin was a former director of the Company. |
| (18) | Ms. Wendel was a former director of the Company. |
| (19) | Gregory P. Wilson, the trustee of the Gregory P. Wilson Revocable Living Trust, May 17, 2019, has voting and investment control of the shares of Common Stock held by Gregory P. Wilson Revocable Living Trust, May 17, 2019 and, accordingly, may be deemed to beneficially own such shares. Mr. Wilson was a former director of the Company. |
| (20) | Columbus Capital Partners, L.P. is managed by Columbus Capital Management, LLC. Matthew D. Ockner has voting and investment control over the shares of our Common Stock held by Columbus Capital Partners, L.P., and, accordingly, may be deemed to have beneficial ownership of such shares. The business address of Columbus Capital Partners, L.P. is 102 Via Los Altos, Tiburon, CA 94920. |
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| (21) | Mr. Frank is a member of our Board of Directors. |
| (22) | Mr. Hartfield is a member of our Board of Directors. |
| (23) | Mr. Miller is a member of our Board of Directors. |
私人配售认股权证
| 发行前的实益所有权 | 将在此次发行中出售的股票 | 发行后的实益所有权 | ||||||||||||||||||||||
| 卖方持有人姓名 | 认股权证 | %(1) | 认股权证 | %(1) | 认股权证 | % | ||||||||||||||||||
| Level field Capital，LLC(2) | 2,799,600 | 50.90 | % | 2,799,600 | 50.90 | % | 0 | 0 | ||||||||||||||||
| 兰德西控股公司(3) | 2,200,000 | 40.00 | % | 2,200,000 | 40.00 | % | 0 | 0 | ||||||||||||||||
| 贝莱德股份有限公司(4) | 500,400 | 9.10 | % | 500,400 | 9.10 | % | 0 | 0 | ||||||||||||||||
| (1) | Based upon 5,500,000 Private Placement Warrants outstanding as of March 28, 2022. |
| (2) | Level Field Partners, LLC is the managing member of the Sponsor. Level Field Management, LLC is the managing member of Level Field Partners, LLC. Level Field Management, LLC is managed by its two members, Elias Farhat and Djemi Traboulsi. Messrs. Farhat and Traboulsi disclaim beneficial ownership of the Private Placement Warrants other than to the extent of any pecuniary interest they may have therein. The business address for these entities and individuals is c/o LF Capital Acquisition Corp., 600 Madison Avenue, Suite 1802, New York, NY 10022. |
| (3) | Landsea Holdings is 100% owned indirectly by Landsea Green. Mr. Tian indirectly beneficially owns approximately 58.53% of Landsea Green through his interest in Easycorps, Greensheid, and Landsea International. Easycorps is wholly-owned by Mr. Tian. Greensheid is wholly-owned by Landsea International, which in turn is wholly-owned by Landsea Group. Mr. Tian is the controlling shareholder of Landsea Group. As a result, each of the Landsea Owners and Mr. Tian may be deemed to be a beneficial owner of any Private Placement Warrants deemed to be beneficially owned by Landsea Holdings. The Landsea Owners and Mr. Tian disclaim beneficial ownership of these Private Placement Warrants other than to the extent of any pecuniary interest they may have therein. The business address for the Landsea Owners and Mr. Tian are Landsea Group Co., Ltd, Building 5, Lane 280, Linhong Road, Changning District, Shanghai, China 200335. |
| (4) | The registered holders of the referenced Private Placement Warrants to be registered are the following funds and accounts under management by subsidiaries of BlackRock, Inc.: BlackRock Credit Alpha Master Fund L.P. and HC NCBR Fund. BlackRock, Inc. is the ultimate parent holding company of such subsidiaries. On behalf of such subsidiaries, the applicable portfolio managers, as managing directors (or in other capacities) of such entities, and/or the applicable investment committee members of such funds and accounts, have voting and investment power over the Private Placement Warrants held by the funds and accounts which are the registered holders of the referenced Private Placement Warrants. Such portfolio managers and/or investment committee members expressly disclaim beneficial ownership of all Private Placement Warrants held by such funds and accounts. The address of such funds and accounts, such subsidiaries and such portfolio managers and/or investment committee members is 55 East 52nd Street, New York, NY 10055. Shares shown include only the securities being registered for resale and may not incorporate all interests deemed to be beneficially held by the registered holders or BlackRock, Inc. |
与SellingHolders的物质关系
有关我们与销售持有人及其关联公司的关系的说明，请参阅标题为“董事、高管与公司治理,” “某些实益所有人和管理层及相关股东的担保所有权事宜,” “某些关系和关联方交易，以及董事独立性” and “执行补偿包括在我们的年度报告中，在此引用作为参考。
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配送计划
我们正在登记我们发行的最多7,052,500股我们的普通股，这些普通股可能会在行使认股权证以购买普通股时发行，包括公开认股权证和私募认股权证。我们亦登记出售持有人或其获准受让人转售(I)最多41,206,192股普通股(包括可能因行使私募认股权证而发行的5,500,000股普通股)及(Ii)最多5,500,000股私募认股权证。
出售持有人可不时提供及出售本招股说明书所涵盖的各自普通股及认股权证的股份。SellingHolder将独立于我们就每次出售的时间、方式和规模做出决定。此类出售可以在一个或多个交易所或在场外交易市场或其他地方进行，按当时流行的价格和条款进行，或按与当时市场价格有关的价格进行，或在谈判交易中进行。出售证券的持有人可以采取下列一种或多种方式出售证券：
| ● | on the Nasdaq, in the over-the-counter market or on any other national securities exchange on which our securities are listed or traded; |
| ● | in privately negotiated transactions; |
| ● | in underwritten transactions; |
| ● | in a block trade in which a broker-dealer will attempt to sell the offered securities as agent but may purchase and resell a portion of the block as principal to facilitate the transaction; |
| ● | through purchases by a broker-dealer as principal and resale by the broker-dealer for its account pursuant to this prospectus; |
| ● | in ordinary brokerage transactions and transactions in which the broker solicits purchasers; |
| ● | through the writing of options (including put or call options), whether the options are listed on an options exchange or otherwise; |
| ● | through the distribution of the securities by any Selling Holder to its partners, members or stockholders; |
| ● | in short sales entered into after the effective date of the registration statement of which this prospectus is a part; |
| ● | by pledge to secured debts and other obligations; |
| ● | through delayed delivery arrangements; |
| ● | to or through underwriters or agents; |
| ● | “at the market” or through market makers or into an existing market for the securities; |
| ● | through trading plans entered into by a Selling Holder pursuant to Rule 10b5-1 under the Exchange Act that are in place at the time of an offering pursuant to this prospectus and any applicable prospectus supplement hereto that provide for periodic sales of securities on the basis of parameters described in such trading plans; or |
| ● | any other method permitted pursuant to applicable law. |
卖出持有人可以按当时的价格出售证券，该价格与当时的市场价格有关，也可以按协议价格出售。证券的发行价将不时由出售持有人决定，在确定时，可能高于或低于我们的证券在纳斯达克或任何其他交易所或市场的市场价格。
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卖出持有人亦可卖空我们的证券，并交出证券以平仓，或将证券借出或质押给经纪交易商，经纪交易商继而可出售证券。股票可以直接出售，也可以通过作为委托人或代理人的经纪自营商出售，或根据一家或多家承销商以坚定承诺或尽最大努力进行的分销。卖出持有人也可以与经纪自营商进行套期保值交易。就此类交易而言，其他金融机构的经纪自营商可在对冲其与卖家持有人所持仓位的过程中从事卖空我们的证券。出售持有人亦可与经纪自营商或其他金融机构订立期权或其他交易，要求将本招股说明书所提供的证券交付予该经纪自营商或其他金融机构，而该等经纪自营商或其他金融机构可根据本招股说明书转售这些证券(经补充或修订以反映该等交易)。与包销发行相关的，承销商或代理人可以折扣、优惠或佣金的形式从销售持有人或其可能代理的已发行证券的购买者那里获得补偿。此外，承销商可以将证券出售给交易商或通过交易商，这些交易商可以从承销商那里获得折扣、优惠或佣金，和/或从他们可能代理的购买者那里获得佣金。销售持有人和参与证券分销的任何承销商、交易商或代理人可被视为证券法所指的“承销商”。, 而出售持有人出售证券所得的任何利润，以及经纪自营商收取的任何佣金，均可被视为证券法下的承销佣金。
为了遵守某些州的证券法(如果适用)，证券只能通过注册或持牌的经纪商或交易商在这些司法管辖区销售。此外，在某些州，证券不得出售，除非这些证券已在适用州登记或具有出售资格，或可免除登记或资格要求并已得到遵守。
卖出持有人须遵守《交易法》的适用条款和《交易法》下的规则和条例，包括《管理条例》。这一规定可能会限制SellingHolder在本招股说明书中提供的任何证券的购买和出售时间。《交易法》下的反操纵规则可适用于证券在市场上的销售以及出售持有人及其关联公司的活动。此外，条例M可限制从事证券分销的任何人在分销前最多五个营业日内，为所分销的特定证券从事做市活动的能力。这些限制可能会影响证券的可销售性以及任何个人或实体为证券从事做市活动的能力。
在作出特定证券要约时，如有需要，将分发招股说明书补编，列明所发售证券的数目及发售条款，包括任何承销商、交易商或代理人的姓名、任何承销商支付的买入价、任何折扣、佣金及其他构成补偿的项目、给予或转售予任何交易商或支付予任何交易商的任何折扣、佣金或优惠，以及向公众建议的售价。此外，我们将向出售持有人提供本招股说明书的副本，以满足证券法的招股说明书交付要求。销售持有人可以向参与证券销售交易的任何经纪自营商赔偿某些责任，包括根据证券法产生的责任。
我们已同意赔偿出售持有人的某些责任，包括证券法或其他联邦或州法律下的某些责任。
吾等已根据需求登记权协议与若干销售持有人达成协议，将尽合理最大努力保持本招股说明书所包含的注册声明有效，直至本招股说明书所涵盖的证券已根据该注册声明出售为止。
吾等已根据合并协议与若干销售持有人达成协议，以商业上合理的努力促使构成招股章程一部分的注册说明书继续有效，直至(I)该等注册说明书所涵盖的证券已售出之日或(Ii)该等注册说明书所涵盖的证券根据证券法第144条首次有资格出售之日(以较早者为准)，而不受数量限制或其他转让限制。
吾等已根据认股权证协议与若干出售持有人达成协议，尽最大努力维持本招股说明书所包含的登记声明的效力，直至私募认股权证期满为止。
在需要的范围内，本招股说明书可不时修改和/或补充，以描述具体的分销计划。除根据本招股说明书出售证券外，出售持有人可根据证券法第144条的规定出售证券(如果有的话)，或根据证券法注册要求的其他现有豁免出售证券。
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法律事务
位于加利福尼亚州欧文的Gibson，Dunn&Crutcher LLP已经传递了本招股说明书所涵盖的普通股和认股权证的有效性。与在此提供的证券相关的某些法律问题，可能会由将在适用的招股说明书附录中列出的顾问转给任何承销商、交易商或代理人。
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专家
本招股说明书所载财务报表参考截至2021年12月31日止年度的Form 10-K年度报告而纳入，以独立注册会计师事务所普华永道会计师事务所的报告为依据，并获该事务所授权为审计及会计方面的专家。
汉诺威家族建筑商有限责任公司截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度的财务报表，通过引用本公司于2022年3月29日的当前报告Form8-K/A的第1号修正案并入本招股说明书，并依据独立公共会计师事务所BKHM，PA的报告，经该公司作为审计和会计专家的授权而纳入。
VintageEstate Home，LLC截至2020年12月31日止年度的财务报表，根据本公司于2021年7月14日提交的CurrentReport Form 8-K/A修订案第1号修正案而纳入本招股说明书，该等财务报表乃依据太子会计师事务所的报告合并而成，太子会计师事务所是一家独立的公共会计师事务所，获太子会计师事务所授权为审计及会计方面的专家。
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42,758,692股普通股
5500,000份认股权证将购买普通股
招股说明书
April 7, 2022
您只应依赖本招股说明书或任何适用的招股说明书附录中所载或以引用方式并入的信息。我们没有授权任何人向您提供不同的信息。您不应假设本招股说明书或任何招股说明书附录中所包含或引用的信息在除其日期以外的任何日期是准确的。我们不会在任何不允许要约的州进行这些证券的要约。
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