附件4.4

根据1934年《证券交易法》第12节登记的注册人证券的说明

以下说明概述有关本公司股本的精选资料,以及以下各项的相关条文:(I)经修订及重述的公司注册证书;(Ii)经修订及重述的公司章程;及(Iii)特拉华州公司法(下称“特拉华州公司法”)。以下摘要由经修订及重述的公司注册证书及经修订及重述的章程以及经修订及重述的章程(其副本已作为本附件所附的10-K表格年度报告的证物)以及DGCL的适用条文一并阅读。

授权股票和未偿还股票

经修订及重述的公司注册证书授权发行1,010,000,000股股份,包括1,000,000,000股普通股,每股面值0.0001美元,以及10,000,000股优先股,面值0.0001美元。

普通股

投票权

除法律另有规定或任何系列优先股的任何指定证书另有规定外,普通股持有人拥有选举董事及所有其他需要股东采取行动的事项的投票权。普通股持有人对股东投票表决的事项,每股享有一票投票权。

分红

普通股持有者有权从本公司董事会不时宣布的股息(如果有的话)中从合法可用资金中分得股息。在任何情况下,除非当时发行的普通股得到平等和同等的对待,否则任何普通股股息、股票拆分或股票组合都不会在普通股上宣布或进行。

清盘、解散及清盘

在我们自愿或非自愿清算、解散、资产分配或清盘的情况下,在优先股持有人的权利得到满足后,普通股持有人有权获得等额每股我们所有可供分配给股东的资产的每股金额。

优先购买权或其他权利

普通股持有人没有优先购买权或其他认购权,也没有适用于普通股的偿债基金或赎回规定。

选举董事

我们的董事会设一届董事会,每个董事的任期一般为一年。除选举时适用法律要求外,董事选举不存在累积投票权,因此,超过50%股份的持有者投票选举董事可选举所有董事。

优先股

我们的董事会有权在一个或多个系列中发行我们的优先股,为每个系列确定投票权、指定、优先、资格、限制或限制,包括

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发行该系列债券的股息权、转换权、赎回权和清算优先权均在DGCL允许的最大范围内。发行我们的优先股可能会降低我们普通股的交易价格,限制我们股本的股息,稀释我们普通股的投票权,损害我们股本的清算权,或者推迟或阻止我们控制权的改变。

认股权证

每份认股权证可行使一股普通股,行使价格为每股11.50美元。该等认股权证可按持有人的选择以现金方式行使(即使在行使该等认股权证时可发行的普通股股份的登记声明无效)或以无现金方式行使,只要该等认股权证仍由初始购买者或其联属公司持有,本公司不得赎回认股权证。根据FINRA规则5110(F)(2)(G)(I)的规定,罗杰斯资本有限责任公司购买的认股权证在罗杰斯硅谷收购公司(以下简称RSVAC)于2020年11月12日向美国证券交易委员会提交的S-1表格中的特定登记生效之日起五年内不得行使,只要罗杰斯资本有限责任公司或其任何相关人士实益拥有这些认股权证。

我们认购权证的赎回准则所订的价格,旨在向认股权证持有人提供较初始行权价合理的溢价,并在当时的股价与认股权证行权价之间提供足够的差额,以便如果股价因赎回赎回而下跌,赎回不会导致股价跌至认股权证的行权价以下。如果我们要求赎回权证,我们的管理层将有权要求所有希望行使权证的持有者在“无现金的基础上”这样做。在这种情况下,每个持有者将通过交出认股权证来支付行使价格,认股权证的普通股数量等于(X)认股权证相关普通股股数的乘积乘以认股权证的行使价格与“公平市场价值”(定义见下文)与(Y)公平市场价值之间的差额所得的商数。“公平市价”是指在向认股权证持有人发出赎回通知之日前的第三个交易日止的10个交易日内,本公司普通股最后一次公布的平均销售价格。我们是否会行使我们的选择权,要求所有持有人在“无现金的基础上”行使他们的认股权证,这将取决于各种因素,包括认股权证被要求赎回时我们普通股的价格、我们在那个时候的现金需求以及对稀释股票发行的担忧。

这些认股权证是根据作为认股权证代理的大陆股票转让信托公司和RSVAC之间的认股权证协议以登记形式发行的。该认股权证协议随后终止,并由作为认股权证代理的ComputerShare Trust Company,N.A.与我们之间的认股权证协议取代。这份认股权证协议规定,认股权证的条款可在未经任何持有人同意的情况下修订,以纠正任何含糊之处或更正任何有缺陷的条文,但须经当时尚未发行的大部分认股权证的持有人以书面同意或投票方式批准,才可作出任何对登记持有人的利益造成不利影响的更改。

行使认股权证时可发行普通股的行使价和股份数目在某些情况下可能会作出调整,包括派发股息、非常股息或我们的资本重组、重组、合并或合并。然而,认股权证将不会针对以低于各自行使价的价格发行普通股的情况进行调整。

于到期日或之前于认股权证代理人办事处交回认股权证证书时,可于认股权证代理人办事处行使认股权证,而认股权证证书背面的行使表格须按指定填妥及签立,并以保兑或官方银行支票就所行使的认股权证数目全数支付行使价。权证持有人在行使认股权证并获得普通股股份之前,不享有普通股持有人的权利或特权以及任何投票权。在认股权证行使时发行普通股后,每名股东将有权就所有待股东投票表决的事项,就每持有一股登记在案的股份投一票。

2


 

认股权证持有人可选择对其认股权证的行使施加限制,以致有选择的认股权证持有人不能行使其认股权证,但在行使该等权力后,该持有人实益拥有超过9.9%的已发行普通股股份。

 

于认股权证行使时,不会发行零碎股份。如果认股权证持有人在行使认股权证时将有权获得一股股份的零碎权益,我们将在行使认股权证时向下舍入至将向认股权证持有人发行的普通股股份的最接近整数。

注册权

罗杰斯资本有限责任公司、我们管理团队的现任和前任董事和附属公司持有的某些普通股,以及认股权证(和相关证券)的持有者,根据与RSVAC首次公开发行有关的协议,有权获得注册权。这些证券的大多数持有者有权提出最多三项要求,要求我们登记此类证券。此外,在RSVAC与特拉华州的Enovix Corporation(“Legacy Enovix”)的业务合并完成后提交的登记声明中,持有人拥有若干“搭载”登记权利,该合并是由RSVAC合并附属公司(“RSVAC Merge Sub Inc.”)与Legacy Enovix合并而实现的,而Legacy Enovix作为RSVAC的全资附属公司继续存在(“业务合并”)。我们将承担与提交任何此类注册声明相关的费用。

Legacy Enovix的某些前股东对作为企业合并中的对价收到的我们普通股的股份拥有登记权。持有此类可登记证券的多数权益的股东将有权根据修订后的1933年证券法(“证券法”)对其全部或部分可登记证券提出书面要求进行登记。除某些例外情况外,这些股东还将拥有与我们提交的注册声明有关的某些“搭载”注册权,以及规定在表格S-3和当时可能提供的任何类似简短注册声明中注册可注册证券的额外权利。

反收购条款

修订及重订公司注册证书及修订及重订附例

除其他事项外,我们修订和重述的公司注册证书以及修订和重述的章程:

 

 

 

允许我们的董事会发行最多10,000,000股优先股,以及他们指定的任何权利、优惠和特权,包括批准收购或其他控制权变更的权利;

 

 

 

规定只有经我公司董事会决议,才能变更授权董事人数;

 

 

 

规定,在任何一系列优先股选举董事的权利的约束下,只有持有至少662⁄3%当时已发行股本的持有者有权在董事选举中投票的情况下,才能罢免董事;

 

 

 

规定,除法律另有规定外,所有空缺,包括新设立的董事职位,均可由当时在任董事的过半数投赞成票,即使不足法定人数;

 

 

 

规定寻求在股东会议上提出建议或提名候选人在股东会议上当选为董事的股东必须事先提供书面通知,并对股东通知的形式和内容规定要求;

 

3


 

 

 

规定我们的股东特别会议可以由我们的董事会主席、首席执行官或我们的董事会根据授权董事总数的过半数通过的决议召开;以及

 

 

 

没有规定累积投票权,因此允许有权在任何董事选举中投票的普通股多数股份的持有人选举所有参加选举的董事,如果他们应该这样做的话。

任何这些条款的修订都需要得到至少662⁄3%的当时已发行股本的持有者的批准,这些股本一般有权在董事选举中投票。

这些规定的结合将使现有股东更难更换我们的董事会,以及另一方通过更换我们的董事会来获得对我们的控制权。由于我们的董事会有权保留和解雇其高级管理人员,这些规定也可能会使现有股东或另一方更难实现管理层的变动。此外,非指定优先股的授权使我们的董事会有可能发行具有投票权或其他权利或优先股的优先股,这可能会阻碍任何改变我们控制权的尝试的成功。

这些规定旨在提高董事会组成及其政策持续稳定的可能性,并阻止强制性收购做法和不充分的收购要约。这些条款还旨在降低我们在敌意收购面前的脆弱性,并阻止可能在代理权之争中使用的某些策略。然而,这些条款可能会阻止其他人对我们的股票提出收购要约,并可能推迟我们控制权或管理层的变化。因此,这些规定也可能抑制我们股票市场价格的波动。

特拉华州反收购法

我们已选择退出DGCL的203条款。然而,我们修订和重述的公司注册证书包含类似的条款,规定在股东成为利益股东之后的三年内,我们不得与任何“利益股东”进行某些“业务合并”,除非:

 

 

 

在交易日期之前,我们的董事会批准了导致股东成为利益股东的企业合并或交易;

 

 

 

在交易完成时,有利害关系的股东至少拥有我们已发行有表决权股票的85%,不包括(1)由董事和高级管理人员拥有的股份,以及(2)由员工股票计划拥有的股票,在这些股票中,员工参与者无权秘密决定是否将以投标或交换要约的方式投标受该计划约束的股票;或

 

 

 

在交易完成时或之后,业务合并由我们的董事会批准,并在年度或特别股东大会上授权,而不是通过书面同意,以至少662⁄3%的已发行有表决权股票的赞成票,而不是由感兴趣的股东拥有。

一般而言,“企业合并”包括合并、出售资产或股票或其他交易,从而为利益相关的股东带来经济利益。有利害关系的股东是指在确定有利害关系的股东身份之前的三年内,与其关联公司和联营公司一起拥有或确实拥有我们已发行有表决权股票的20%或更多的人。这些条款可能会鼓励有意收购我们的公司提前与我们的董事会谈判,因为如果董事会批准导致股东成为利益股东的业务合并或交易,就可以避免股东批准的要求。这些规定还可以防止我们的董事会发生变化,并可能使股东可能认为符合其最佳利益的交易更难完成。

4


 

论坛的选择

我们修订和重述的公司注册证书规定,特拉华州衡平法院(或者,如果且仅当特拉华州衡平法院缺乏主题管辖权,位于特拉华州境内的任何州法院,或者,如果且仅当所有此类州法院都缺乏主题管辖权,特拉华州联邦地区法院)是根据特拉华州成文法或普通法提起的下列类型诉讼或程序的唯一和独家法庭:(I)代表我们提起的任何派生诉讼或诉讼;(Ii)任何声称违反吾等任何董事、高级职员或其他雇员对吾等或吾等股东的受信责任的申索的诉讼或法律程序;。(Iii)因或依据本公司、吾等经修订及重述的公司注册证书或吾等经修订及重述的附例的任何条文而针对吾等或吾等的任何董事、高级职员或其他雇员提出申索的任何诉讼或法律程序;。(Iv)解释、适用、强制执行或裁定经修订及重述的公司注册证书或本公司经修订及重述的附例的有效性的任何诉讼或程序(包括其下的任何权利、义务或补救);。(V)DGCL赋予特拉华州衡平法院司法管辖权的任何诉讼或程序;。和(Vi)针对我们或我们的任何董事、高级职员或其他雇员提出索赔的任何诉讼或程序,在所有情况下,在法律允许的最大范围内,并在法院对被指定为被告的不可或缺的各方拥有个人管辖权的情况下,受内部事务原则管辖。这种对法院条款的选择将不适用于为执行1934年《证券交易法》(经修订)产生的义务或责任而提起的诉讼, 或联邦法院拥有专属管辖权的任何其他索赔,或证券法。我们修订和重述的公司注册证书进一步规定,除非我们书面同意选择替代法院,否则在法律允许的最大范围内,美利坚合众国联邦地区法院将是解决根据证券法提出的任何诉因的独家法院。然而,证券法第22条规定,联邦法院和州法院对为执行证券法或其下的规则和条例所产生的任何义务或责任而提起的所有诉讼拥有同时管辖权。因此,州法院和联邦法院都有管辖权受理此类索赔。如上所述,我们修订和重述的公司注册证书规定,美国联邦地区法院将是解决根据证券法提出诉讼原因的任何投诉的独家论坛。由于《证券法》第22条规定,联邦法院和州法院对为执行《证券法》或其规则和条例所规定的任何义务或责任而提起的所有诉讼具有同时管辖权,因此,法院是否会执行排他性形式的规定存在不确定性。此外,我们修订和重述的公司注册证书规定,任何个人或实体持有、拥有或以其他方式获得我们任何证券的任何权益,应被视为已知悉并同意这些规定。投资者也不能放弃遵守联邦证券法及其下的规章制度。

交易所上市

我们的普通股在纳斯达克资本市场挂牌上市,代码为“ENVX”。

传输代理

我们证券的转让代理是ComputerShare Trust Company,N.A.。转让代理的地址是马萨诸塞州坎顿市罗亚尔街250号,邮编02021。

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