附件4.4
蓝岭银行股份有限公司证券简介
截至2021年12月31日,Blue Ridge BankShares,Inc.(“Blue Ridge”)的普通股是根据1934年证券交易法第12节注册的唯一证券类别。以下对Blue Ridge普通股的物质特征的简要描述并不声称是完整的,而是受Blue Ridge的公司章程和章程的制约,并通过参考每一项都经过修订的章程而具有资格。有关更多信息,请参阅Blue Ridge的公司章程和章程以及相关法律的任何适用条款,包括弗吉尼亚州证券公司法和管理银行和银行控股公司的联邦法律。
一般信息
Blue Ridge被授权发行25,000,000股普通股,每股无面值。每股Blue Ridge普通股与其普通股中的其他普通股享有相同的相对权利,并且在各方面都相同。Blue Ridge的普通股在纽约证券交易所美国市场上市,代码为“BRBS”。Blue Ridge普通股的转让代理是ComputerShare,Inc.,邮编:02021。
分红
Blue Ridge的股东有权获得股息或分配,董事会可以宣布从合法的资金中支付这些款项。Blue Ridge对分销的支付受弗吉尼亚州适用于公司申报分销的法律的限制。弗吉尼亚州的公司一般不得授权和进行分配,如果在分配生效后,该公司在正常业务过程中到期时将无法偿还债务,或者如果公司的总资产少于其总负债的总和加上在当时解散时为满足股东的优先权利而需要的金额,而股东的权利高于接受分配的人的权利。此外,向股东支付分派须受已发行优先股的任何优先股优先权利的约束。
作为一家银行控股公司,蓝岭银行的分红能力受到其银行子公司蓝岭银行(简称蓝岭银行)向控股公司分红能力的影响。蓝岭银行和蓝岭银行支付股息的能力受到银行监管要求和资本金指导方针的影响。
清算权
如果Blue Ridge发生任何清算、解散或清盘,其普通股的股份持有人将有权在支付Blue Ridge的所有债务和负债以及在满足适用于任何优先股的所有清算优惠后,获得Blue Ridge可用于现金或实物分配的所有剩余资产。
投票权
Blue Ridge普通股的持有者每股有权投一票,一般情况下,就某一事项所投的多数票足以授权对日常事务采取行动。董事由多数票选举产生,股东无权在董事选举中累积投票权。
董事的类别
Blue Ridge的董事会分为三个级别,尽可能平均分配,董事们交错任职三年。
优先购买权;赎回和评估
Blue Ridge普通股股份持有人无权就可能发行的任何股份享有优先购买权,但给予若干个别股东至少4.9%的已发行及已发行普通股的权利除外,只要该等股东以独立及个别方式持有至少4.9%的已发行及已发行普通股,而非如该等分别于2014年12月31日及2015年3月17日由Blue Ridge及若干个人投资者所订立的若干购股协议所述。Blue Ridge普通股不需要赎回或任何偿债基金,流通股已全额支付且不可评估。
优先股
Blue Ridge董事会有权授权在不经股东批准的情况下,按其认为适宜的时间、目的和代价发行一个或多个类别或系列的优先股股票。蓝色
Ridge董事会可确定任何此类优先股的指定、投票权、优先股、参与、赎回、偿债基金、转换、股息和其他相对权利、资格、限制和限制。任何类别或系列优先股的设立和发行,以及该类别或系列的相对权利、名称和优先股(如果成立),除其他事项外,将取决于Blue Ridge未来的资本需求、现有的市场状况和其他因素,根据Blue Ridge董事会的判断,这些因素可能需要发行优先股。
反收购条款
Blue Ridge公司章程和章程的某些条款可能会通过要约收购、代理权争夺战、公开市场购买其普通股股票或未经Blue Ridge董事会批准的其他交易来阻止、推迟或阻止Blue Ridge控制权的变更。这些规定旨在减少Blue Ridge在强制性收购做法和收购报价不足方面的脆弱性。然而,这些条款的存在可能会阻止Blue Ridge股东获得比Blue Ridge普通股当时的市场价格更高的溢价,或者可能符合Blue Ridge股东最佳利益的交易。此外,这些规定增加了Blue Ridge股东罢免Blue Ridge董事会或管理层的难度,如果他们选择这样做的话。这些规定包括:
授权优先股。Blue Ridge的公司章程授权Blue Ridge董事会设立一个或多个优先股系列,并就任何优先股系列确定该系列的优先股、权利和其他条款。根据这一授权,Blue Ridge董事会可以创建和发行一系列带有权利、优先或限制的优先股,其效果是歧视Blue Ridge普通股的现有或潜在持有者,因为这些持有者实益拥有或开始对大量普通股进行收购要约。已授权但未发行和未保留的优先股的影响之一可能是使潜在收购者更难或阻止潜在收购者通过合并、要约收购、委托书竞争或其他方式获得对Blue Ridge的控制权,从而保护Blue Ridge的管理层的连续性。
分类董事会。Blue Ridge的公司章程和章程将其董事会分为三类,尽可能平均分配,董事交错任职三年。因此,股东可能需要至少召开两次年度股东大会才能更换Blue Ridge的多数董事,这取决于股东是否有能力通过投票罢免Blue Ridge多数已发行普通股持有人的董事。蓝岭董事会的分类使得获得董事会控制权变得更加困难和耗时。
董事会空缺。弗吉尼亚州的法律和Blue Ridge的公司章程和章程规定,Blue Ridge董事会中出现的任何空缺都可以由董事会的其余成员填补。这些规定可能会阻止、推迟或阻止第三方投票罢免现任董事,同时通过用自己的提名人填补因罢免而产生的空缺来获得对Blue Ridge董事会的控制权。
绝对多数投票条款。Blue Ridge的公司章程细则规定,在任何情况下,与直接或间接拥有Blue Ridge已发行股本超过5%股份并有权就交易投票的公司、个人或实体进行的某些合并或合并、股份交换、收购控制权、出售Blue Ridge全部或几乎所有资产、清算或解散,必须获得有权就交易投票的Blue Ridge已发行股本80%的持有人的赞成票批准。如果这样的行动不涉及大股东,则必须得到有权对交易进行投票的Blue Ridge公司三分之二以上已发行股本持有人的赞成票批准。本段所述投票条文不适用于任何经蓝岭董事(I)于公司、个人或实体成为主要股东前为董事且非该等大股东之联营公司之董事,及(Ii)在上文第(I)款所述董事推荐下成为Blue Ridge董事之任何交易。
没有累积投票。Blue Ridge的公司章程没有规定任何目的的累积投票。累计投票权的缺失可能会使Blue Ridge的股东更难选举董事会反对的被提名人,从而提供反收购保护。
股东大会。根据Blue Ridge的附例,股东特别大会只能由Blue Ridge的总裁或书面要求召开,说明其目的,并由大多数董事或拥有Blue Ridge股本股份合计不少于20%权益的三名或以上股东签署。这一条款通过使股东更难召开特别股东大会来考虑拟议的合并或其他企业合并,从而提供反收购保护。
提前通知股东提名。Blue Ridge的章程规定了关于提名候选人担任董事的事先通知程序,但由Blue Ridge董事会或在其指示下进行的提名除外。根据Blue Ridge的附例,有权投票选举董事的股东可向Blue Ridge的公司秘书递交书面通知,提名人选进入Blue Ridge董事会。关于将在一年一次的
就股东大会而言,其章程一般规定,有关通知须于上一年度股东周年大会一周年前不少于60天或不多于90天送交;但如股东周年大会日期较周年日提前30天或延迟60天以上,股东必须于股东周年大会前第90天及不迟于股东周年大会举行前60天或首次公布股东周年大会日期后第10天营业时间结束时送交通知。希望提名任何人参加董事选举的股东必须向Blue Ridge提供有关被提名人和提议股东的某些信息。
合并方面的考虑。Blue Ridge的公司章程细则规定,Blue Ridge董事会在评估将或可能涉及Blue Ridge控制权变更的交易时,应考虑以下因素(其中包括):拟议交易对Blue Ridge的储户、员工、供应商、客户和其他组成部分以及Blue Ridge运营或所在社区的社会和经济影响;提出交易的另一方的商业声誉;以及对Blue Ridge自由协商出售的当时价值的评估,以及对Blue Ridge作为一个独立实体的未来前景的评估。这一规定使Blue Ridge董事会在确定交易是否符合Blue Ridge及其股东的最佳利益时,有权考虑拟议合并或其他业务合并的价格以外的其他因素。